Финансовая политика управления затратами

2

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

1. Текущие и капитальные затраты как объект финансовой политики

1.1 Характеристика текущих и капитальных затрат

1.2 Финансовый анализ капитальных и текущих затрат как элемент финансовой политики

1.3 Сущность финансовой политики регулирования затрат

2. Финансовый анализ текущих и капитальных затрат ООО «Винт-Сервис»

2.1 Значение финансового анализа для формирования и использования затрат на предприятии

2.2 Структурно-динамический анализ затрат ООО «Винт-Сервис»

2.2.1 Структурно-динамический анализ текущих затрат предприятия

2.2.2 Структурно-динамический анализ капитальных затрат предприятия.

2.3 Факторный анализ затрат на предприятии

2.4 Корреляционно-регрессионный анализ затрат на предприятии

3. Регулирование текущими и капитальными затратами предприятия ООО «Винт-Сервис»

3.1 Система регулирования затратами в предпринимательской деятельности

3.2 Сущность и факторы, влияющие на управление затратами на предприятии

3.3 Этапы и методы управления затратами. Управленческий учет как элемент управления затратами

3.4 Управление затратами на ООО «Винт-сервис»

3.5.1 Анализ чувствительности прибыли предприятия к изменению элементов операционного рычага

3.5.2 Регрессионный анализ затрат на предприятии

3.6 Экономико-математические модели оптимизации затрат на продвижение товара

Заключение

Список использованной литературы

ВВЕДЕНИЕ

В современных условиях улучшение финансового состояния хозяйствующих субъектов невозможно без рационального использования имеющихся ресурсов, без снижения себестоимости продукции. С переходом на рыночные отношения роль себестоимости как экономической категории существенно повысилась, так как от ее величины зависят конкурентоспособность организации и величина получаемой ею прибыли. С ростом конкуренции усиливается влияние фактора затрат на возможность сохранения и укрепления конкурентных позиций организаций, что в значительной степени определяется эффективностью регулирования текущими и капитальными затратами.

В настоящее время предпринимаются различные попытки использования разработок отечественной и зарубежной науки в области регулирования текущими и капитальными затратами. К сожалению, в организациях потребительской кооперации не уделяется должного внимания этой проблеме и отсутствуют единые методические подходы к ее решению.

В связи с многогранностью данная проблема исследовалась в нескольких направлениях. Теоретические и методологические основы регулирования текущими и капитальными затратами нашли свое отражение в работах Аксененко А.Ф., Баканова М.И., Басманова И.А., Безруких П.С., Ивашкевича В.Б., Маргулиса А.Ш., Николаевой С.А., Новиченко П.П., Палия В.Ф., Сатубалдина С.С, Соколова Я.В., Стукова С. А. и др. Принципиальные вопросы управления в системе потребительской кооперации в целом и управления текущими и капитальными затратами в частности рассматривались в работах Абдукаримова И.Т., Жигалова В.Т., Клименко О.И., Тарасовой Т.Ф., Теплова В.И., Раицкого К.А., Слабинского В.Т., Сергеева И.В., Фридмана A.M., Шеремета А.Д. и др. Ряд вопросов по теме исследования изложены в работах зарубежных ученых: Друри К., Нидлза Б., Сигел Джоела Г., Хорнгрена Ч., Шим Джей К. и др.

Целью исследования является определение направлений совершенствования регулирования текущими и капитальными затратами и поиск резервов их экономии.

Для реализации этой цели в дипломной работе поставлены и решены следующие задачи:

- исследование теоретических аспектов анализа и управления текущими и капитальными затратами;

- анализ текущих и капитальных затрат

- обоснование направлений минимизации текущих и капитальных затрат на предприятии;

- разработка методических подходов к формированию системы комплексного регулирования текущими и капитальными затратами на предприятии;

В качестве объекта исследования выступают текущие и капитальные затраты предприятий.

Предметом исследования является регулирование текущими и капитальными затратами на предприятии.

Теоретико-методологическую основу исследования составили отдельные положения экономической теории, экономические законы, методы анализа, прогнозирования и моделирования экономических процессов. В ходе исследования изучены законодательные и нормативные акты Украины.

Реализация содержащихся в данной дипломной работе рекомендаций позволит совершенствовать управление текущими и капитальными затратами на ООО «Винт-Сервис».

Разработанная оптимизационная модель и система показателей будут способствовать обеспечению контроля и стимулированию экономии текущих и капитальных затрат на всех уровнях управления, а также значительному расширению диапазона объектов планирования.

Результаты корреляционно-регрессионного анализа текущих и капитальных затрат и факторов, их формирующих, представляют собой информационную основу для принятия управленческих решений на разных уровнях управления.

1 ТЕКУЩИЕ И КАПИТАЛЬНЫЕ ЗАТРАТЫ КАК ОБЪЕКТ ФИНАНСОВОЙ ПОЛИТИКИ

1.1 Характеристика текущих и капитальных затрат

Затраты живого и овеществленного труда на производство и реализацию продукции (работ, услуг) называют затратами на производство. На протяжении всего существования любой компании она должна производить расходование на различные цели. Покупка помещений классифицируется как капитальные затраты. С другой стороны, затраты, понесенные для покупки товаров, затраты на освещение и отопление, а также на выплату заработной платы и жалования своему персоналу классифицируются как текущие затраты и представляют собой затраты на ведение дел.

Большое значение для правильной организации учета затрат имеет их научно обоснованная классификация. Затраты на производство группируют по месту их возникновения, носителям затрат и видам расходов.(см.Таблицу 1.1)

Таблица 1.1 - Классификация затрат в зависимости от цели управленческого учета

Задачи	Классификация затрат
1	2
Расчет себестоимости произведенной продукции, оценка стоимости запасов и полученной прибыли	Основные и накладные Прямые, косвенные и относимые на себестоимость по прямому признаку Условно-постоянные и условно-переменные Текущие, расходы будущих периодов и предстоящие расходы Элементные и комплексные
Принятие решения и планирование	Постоянные (условно-постоянные) и переменные Принимаемые и не принимаемые в расчет при оценках Безвозвратные затраты Вмененные (упущенная выгода) Предельные и приростные Планируемые и непланируемые
Контроль и регулирование	Регулируемые Нерегулируемые

По месту возникновения затраты группируют по производствам, цехам, участкам и другим структурным подразделениям предприятия. Такая группировка затрат необходима для организации учета по центрам ответственности и определения производственной себестоимости продукции (работ, услуг).

Носителями затрат называют виды продукции (работ, услуг) предприятия, предназначенные для продажи. Эта группировка необходима для определения себестоимости продукции.

По видам затраты группируются: по экономически однородным элементам и по статьям калькуляции. Для осуществления функций контроля и регулирования в управленческом учете различают регулируемые и нерегулируемые затраты. Особое внимание здесь уделяется корректировке затрат с учетом фактически достигнутого объема производства, т.е. составлению гибких смет.

Капитальные затраты могут быть определены как любые затраты, понесенные при создании, приобретении, расширении или усовершенствовании актива, предназначенного для использования в компании. Важным моментом при этом является то, что выгода от таких капитальных затрат будет поступать на протяжении ряда учетных периодов. К капитальным относятся расходы на внеоборотные активы, используемые в нескольких циклах производства, стоимость которых включается в текущие издержки посредством начисления амортизации. Примерами капитальных затрат являются:

- покупка основных средств

- значительное усовершенствование существующих основных средств

- приобретение в долгосрочную аренду. [13, c.54]

В конце учетного периода такие затраты будут показываться на лицевой стороне баланса под заголовком соответствующего основного актива.

Текущие затраты можно определить как затраты, понесенные для получения прибыли или для поддержания доходности компании. Выгода от этих затрат используется в текущем отчетном периоде. Текущие затраты состоят из расходов компании на повседневные нужды. К текущим относятся расходы производственных ресурсов, которые, как правило, потребляются в одном производственном цикле. Примерами текущих затрат являются:

- сырье и материалы;

- топливо и энергия на технологические нужды;

- основная заработная плата производственных рабочих;

- расходы на содержание и эксплуатацию оборудования;

- отчисления на социальное страхование и т.д.[16, c.212-213]

1.2 Финансовый анализ капитальных и текущих затрат как элемент финансовой политики

Финансовый анализ является одной из основополагающих подфункций управления экономических систем. От правильности проведенного анализа и сделанных выводов зависит все основанное на них последующее управленческое воздействие, а, следовательно, и эффективность функционирования, да и сама возможность существования хозяйствующих субъектов в будущем. Анализ включает в себя обработку данных, формирование аналитических заключений, интерпретацию полученных результатов и разработку предложений по повышению эффективности функционирования предприятия.

Для детального анализа затрат необходимо рассмотреть показатели затрат и методику их расчета, проанализировать особенности формирования и анализа себестоимости продукции по элементам затрат, по статьям затрат, по месту возникновения и центрам ответственности.

Финансовый анализ затрат играют большую роль при анализе себестоимости продукции. Задача анализа - раскрытие и изучение причин (факторов) изменения показателей, входящих в систему. Взаимосвязь между показателями определяется объективными условиями производства и обращения продукции. Различают количественные и качественные факторы, влияющие на той или иной показатель, в т.ч. и на величину затрат.[12, c.313]

С помощью этих показателей можно составить цепочки зависимости результативных показателей (объема продукции, издержек на производство продукции, себестоимости единицы продукции) от названных выше качественных показателей:

N = Пт * Ч, (1.1)

U = N / Пт * Зср, (1.2)

Земк = U/ N = Зср/Пт, (1.3)

где N - объем продукции;

Ч - численность производственных работников;

Пт - производительность труда;

U - издержки на производство продукции в части оплаты труда;

Зср - средняя заработная плата одного работника;

Земк - зарплатоемкость продукции (оплата труда на единицу продукции).

Составление таких и подобных формул и выявление зависимости между показателями, степени влияния изменения отдельных факторов на изменение результативного показателя -- одна из задач анализа.[36]

Рассмотрим более подробно методы финансового анализа текущих и капитальных затрат (см.рисунок 1.1):

1) Структурно-динамический анализ затрат

Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре затрат, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности. В большинстве случаев исследование структуры и динамики финансового состояния фирмы производится при помощи уплотненного аналитического баланса. По уплотненному нетто-балансу проводится вертикальный и горизонтальный, основная цель которого состоит в формировании оценки об изменениях имущественного и финансового состояния предприятия.

Цель вертикального анализа баланса - определить удельный вес отдельных групп затрат в общей сумме расходов, которая принимается за 100% на начало и на конец периода.

Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста. Цель горизонтального анализа - определение абсолютных и относительных изменений величин различных статей финансовой отчетности за определенный период. Горизонтальный и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга, а некоторые показатели можно отнести как к инструментам горизонтального, так и к инструментам вертикального анализа. Но вертикальный анализ является основным, а горизонтальный дополняет его. Горизонтальный анализ проводят по колонкам относительных изменений.

2) Факторный анализ. Сущность методов факторного анализа заключается в оценке влияния различных факторов на результирующий показатель. При этом соблюдается следующая последовательность:

- на первом -- выделяют факторы, определяющие уровень анализируемого показателя;

- на втором этапе устанавливают функциональную зависимость между показателем и выделенными факторами;

- на третьем этапе измеряют влияние изменения каждого фактора на изменение анализируемого показателя.

Для оценки влияния факторов могут использоваться следующие методы:

- дифференциального исчисления;

- индексный;

- цепных подстановок;

- интегральный.

Метод дифференциального исчисления предполагает, что общее приращение результирующего показателя разлагается на слагаемые, где значение каждого из них определяется как произведение соответствующей частной производной на приращение переменной, по которой вычислена данная производная. Так называемый неразложимый остаток интерпретируется как логическая ошибка метода дифференцирования и просто отбрасывается.

Наиболее распространенным методом факторного анализа является метод цепных подстановок, сущность которого заключается в том. что в исходную базовую формулу для определения результирующего показателя подставляется отчетное значение первого исследуемого фактора. Сравнение полученного результата с базовым значением результирующего показателя и позволяет оценить влияние первого фактора. Далее в полученную при расчете формулу подставляется отчетное значение следующего исследуемого фактора, сравнивая полученный результат с предыдущим определяем влияние второго фактора. Процедура повторяется до тех пор, пока в исходную базовую формулу не будет подставлено фактическое значение последнего из факторов, введенных в модель.

При использовании интегрального метода расчеты проводятся на основе базовых значений показателей, а ошибка вычислений (неразложимый остаток) распределяется между факторами поровну в отличие от метода цепных подстановок, где большая часть такого остатка приходится на последний качественный фактор.

В статистике, планировании и анализе хозяйственной деятельности для оценки количественной роли отдельных факторов одним из основных методов является индексный метод, который представляет собой отношение фактического показателя к базовому. Как правило, в числителе и знаменателе рассчитывается сумма произведений факторов в базовом и отчетном вариантах.

Факторный анализ затрат, входящих в состав себестоимость реализованной продукции.

Себестоимость продукции представляет собой затраты организации на производство и реализацию продукции, служит основой соизмерения расходов и доходов, а также выступают одним из обобщающих показателей интенсификации и эффективности потребления ресурсов. Задачами анализа себестоимости продукции являются:

- оценка обоснованности и напряженности плана по себестоимости продукции, издержкам производства и обращения на основе анализа поведения затрат;

- установление динамики и степени выполнения плана по себестоимости;

- определение факторов, влияющих на динамику показателей себестоимости и выполнение плана

по ним, величины и причины отклонений фактических затрат от плановых;

- анализ себестоимости отдельных видов продукции;

- выявление резервов снижения себестоимости продукции;

- оценка и определение оптимального соотношения выручки и произведенных затрат.

Анализ затрат, входящих в себестоимость продукции проводится по следующей схеме:

1) определяются абсолютные и относительные отклонения показателей себестоимости от аналогичных показателей прошлых лет и плана;

2) проводится оценка изменений структуры себестоимости, определяются отклонения удельного веса отдельных статей затрат от аналогичных данных прошлых лет "и плана, исчисляется влияние этих отклонений на итоговый показатель. Одновременно с этим выделяются статьи затрат, имеющие наибольший удельный вес в себестоимости, и статьи затрат, по которым происходили наибольшие изменения. Анализ по этим статьям производится отдельно. Отличительная особенность этого раздела анализа состоит в том, что статьи затрат в этом случае выступают и как факторы, влияющие на изменение себестоимости, и как отдельные компоненты, формирующие его структуру.

3) определяется уровень затрат на гривну товарной продукции, характеризующий их окупаемость, проводится анализ динамики этого показателя и оценка факторов, влияющих на его уровень.

Схема анализа факторов и показателей себестоимости товарной и реализованной продукции представлена в таблице 1.2. [12, 313-330]

Большой удельный вес в себестоимости занимают прямые материальные и трудовые затраты. Их размер зависит от влияния многих факторов, основные из которых:

- изменение объема продукции;

- изменение структуры затрат;

- изменение уровня затрат в себестоимости.

Таблица 1.2 - Схема анализа факторов и показателей себестоимости товарной и реализованной продукции

Примерные статьи калькуляции	Сырье и материалы (минус возвратные отходы)	Полная себестоимость товарной продукции	Изменение (+,-) затрат в остатках продукции на складах и в отгрузке
	Топливо и энергия на технологические цели
	Основная заработная плата производственных рабочих
	Дополнительная заработная плата производственных рабочих
	Страховые взносы (социальное, медицинское страхование и т.д.)
	Расходы на подготовку и освоение производства
	Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования		Полная себестоимость реализованной продукции
	Общепроизводственные расходы
	Общехозяйственные расходы
	Потери от брака
	Прочие производственные расходы
	Коммерческие расходы

1) Отклонения прямых затрат за счет изменения объема товарной продукции (±ПЗ_тп ):

±ПЗ_тп = ПЗ_п (±ТП)/100 (1.4)

2) Отклонения прямых затрат за счет изменения структуры продукции (±ПЗ_СТР):

±ПЗ_СТР = ПЗ_ПФТП - ПЗ_П - (±ПЗ_ТП). (1.5)

3) Отклонения прямых затрат за счет изменения их уровня в себестоимости отдельных изделий:

±ПЗ_УЗИ = ПЗ_Ф - ПЗ_ПФТП , (1.6)

где ПЗ_П - плановая величина прямых затрат, грн;

±ТП - недовыполнение, перевыполнение плана по товарной продукции, %;

ПЗ_ПФТП - сумма плановых затрат, рассчитанных по плановым нормам фактических объема и структуры продукции, грн.;

±ПЗ_ТП - изменение объема товарной продукции, ед.;

ПЗ_Ф - сумма прямых затрат, рассчитанная по фактически сложившимся нормам, на фактический объем и структуру продукции, грн.

Помимо перечисленных выше факторов на уровень себестоимости оказывают влияние изменения в:

- техническом уровне производства;

- организации производства и труда;

- объеме, структуре и размещении производства;

- использовании природных ресурсов;

- развитии производства.

Расчет и оценка влияния на величину затрат использования труда, материалов и основных производственных средств.

Повышение эффективности использования отдельных видов ресурсов обусловливает сокращение затрат на производство реализованной продукции, снижение ее себестоимости и рост прибыли. Количественная оценка влияния этих факторов -- первостепенная задача анализа деятельности любой организации. При этом наряду с факторами, характеризующим изменение затрат по отдельным элементам, анализируются и факторы, отражающие изменения в режиме хозяйствования.

Рассмотрим порядок расчетов изменения себестоимости в результате изменения затрат по оплате труда, материалов, амортизации.

Общее изменение себестоимости за анализируемый период составляет:

С_РП= U+M+ А,

где Срп - общее изменение затрат на производство реализованной продукции;

U - изменение затрат по оплате труда;

М - изменение материальных затрат;

А - изменение амортизации.

Изменение затрат по оплате труда характеризуется абсолютным и относительным отклонением:

а) абсолютное отклонение: ?ОП= ОП₂ -- ОП₁; (1.8)

б) относительное отклонение: ?ОП= ОП₂ -- ОП₁ * I_N, (1.9)

где ОП₂ ,ОП₁ -- отчетная и базовая величина затрат по оплате труда;

I_N -- индекс изменения выручки от реализации продукции, работ, услуг.

I_N = N₂/ N_1,

где N₂, N₁ - отчетная и базовая выручка от реализации продукции.

Аналогичным образом определяются отклонения себестоимости, вызванные изменениями материальных затрат:

а) абсолютное отклонение: ?М= М₂ -- М_1,

б) относительное отклонение: ?М= М₂ -- М₁* I_N,

где М₂ ,М₁-- отчетная и базовая величина материальных затрат.

Изменения амортизации также ведут к отклонениям себестоимости:

а) абсолютное отклонение: ?А= А₂ -- А_1,

б) относительное отклонение: ?А= А₂ -- А₁* I_N,

где А₂ , А₁-- отчетная и базовая величина амортизационных отчислений.

Помимо указанных расчетов производятся расчеты по оценке влияния изменения эффективности использования ресурсов на себестоимость продукции. В качестве показателей, характеризующих эффективность использования данных видов ресурсов, используются уровень зарплатоемкости, материалоемкости, амортизациоемкости, т.е. отношение соответствующего показателя затрат к объему продукции. Расчет влияния этих показателей может производиться интегральным методом или методом цепных подстановок.

Оценим влияние на себестоимость изменения затрат по оплате труда:

а) методом цепных подстановок:

?c_n = ?c_n ^ОП + ?c_n ³ = (?ОП * З₁) + (?З * ОП₂);

б) интегральным методом:

?c_n = ?c_n ^ОП + ?c_n ³ = (?ОП * З₁+…) + (?З * ОП₁+…);

где ?c_n - изменение себестоимости реализованной продукции;

?c_n ^ОП , ?c_n ³ - изменение себестоимости реализованной продукции, обусловленное изменениями оплаты труда и зарплатоотдачи (объем продукции на 1 грн. оплаты труда), грн.;

ОП_1,ОП₂ - затраты по оплате труда базисного и анализируемого периодов, грн.;

?ОП - изменение затрат по оплате труда в анализируемом периоде по сравнению с базисным;

?З₁ - зарплатоотдача базисного периода, руб.;

?З - изменение зарплатоотдачи в анализируемом периоде по сравнению с базисным, грн.

Оценка влияния на себестоимость материальных затрат:

а) методом цепных подстановок:

?c_n = ?c_n ^МЗ + ?c_n ^М = (?МЗ * М₁) + (?М * МЗ₂);

б) интегральным методом:

?c_n = ?c_n ^МЗ + ?c_n ^М = (?МЗ * М₁+…) + (?М * МЗ₁+…);

где ?c_n ^МЗ , ?c_n ^М - изменение себестоимости реализованной продукции в зависимости от изменения материальных затрат и материальной отдачи;

М3₁,М3₂ - материальные затраты базисного и анализируемого периодов;

?МЗ - изменение материальных затрат анализируемого периода по сравнению с базисным, грн.;

М₁ - материалоотдача базисного периода, грн.;

?М - изменение материалоотдачи анализируемого периода по сравнению с базисным, грн. ,

Оценку влияния на себестоимость изменения амортизационных отчислений:

а) методом цепных подстановок:

?c_n = ?c_n ^АФ + ?c_n ^А = (?АФ * А₁) + (?А₁ * АФ₂);

б) интегральным методом:

?c_n = ?c_n ^АФ + ?c_n ^А = (?АФ * А₁+…) + (?А₁ * АФ₁+…);

где ?c_n ^АФ , ?c_n ^А - изменение себестоимости реализованной продукции в зависимости от изменения суммы амортизации и амортизациоотдачи, грн.;

АФ_{1 ,}АФ₂ - сумма амортизации базисного и анализируемого периодов, руб.;

?АФ - изменение суммы амортизации анализируемого периода по сравнению с базисным;

А₁ - амортизациоотдача базисного периода, грн.;

?А₁ - изменение амортизациоотдачи анализируемого периода по сравнению с базисным, грн.

Анализ и оценка влияния себестоимости продукции на величину прибыли

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) может быть рассчитана по следующей формуле:

П = N - С_РП,

где N -- выручка от реализации продукции (работ, услуг) без налога на добавленную стоимость, акцизов (чистый объем реализации), тыс. грн.;

Ср_П - затраты на производство реализованной продукции (работ, услуг) по полной себестоимости.

Таким образом, все факторы, влияющие на себестоимость реализованной продукции, сказываются и на прибыли от реализации и на балансовой прибыли.

Влияние на прибыль экономии от снижения себестоимости продукции (?ПС) имеет вид:

?ПС = С_2,1 - С₂,

где С_2,1 -- себестоимость реализованной продукции анализируемого периода, рассчитанная в ценах и условиях базисного периода, грн.;

С₂ -- фактическая себестоимость реализованной продукции анализируемого периода.

Влияние на прибыль изменений в объеме продукции (?П_об.пр ), т.е. собственно объема продукции в оценке по плановой (базовой) себестоимости:

?П_об.пр = П_б * К₁ - П_б = П_б (К₁ - 1),

где П_б -- прибыль базисного периода;

К₁-- коэффициент роста объема реализации продукции, который равен

отношению С_2,1 / С₂.

Расчет влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции (?П_с.сд.):

?П_с.сд. = С₁ *К₂- С_2,1,

где К₂ - коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам.

Отдельным расчетом определяется влияние на прибыль изменения цен на материалы и прочие ресурсы, а также причин, связанных с нарушением хозяйственной дисциплины. В первом случае расчет проводится по данным бухгалтерского учета себестоимости продукции. Оценка влияния на прибыль нарушений хозяйственной дисциплины проводится с помощью анализа отклонений, образовавшихся вследствие нарушения стандартов, технических условий, невыполнения плана мероприятий по охране труда, технике безопасности и т.п. Общее изменение затрат на 1 грн. продукции выражается разницей между базисной полной себестоимостью фактически реализованной продукции и фактической себестоимостью, исчисленной с учетом перечисленных выше факторов. На основе выполненных расчетов определяется общее изменение прибыли от реализации за анализируемый период, которое представляет собой сумму отклонений по отдельным факторам.

Анализ поведения затрат и взаимосвязи объема производства (оборота), себестоимости и прибыли

Необходимое условие получения прибыли -- определенная степень развития производства, обеспечивающая превышение выручки от реализации продукции над затратами (издержками) по ее производству и сбыту. Главная факторная цепочка, формирующая прибыль, может быть представлена схемой: Затраты -> Объем производства -> Прибыль

Составляющие этой схемы должны находиться под постоянным вниманием и контролем. Эта задача решается на основе организации учета затрат по системе директ-костинг. Анализ соотношения «затраты -- объем производства -- прибыль» отвечает на вопросы:

- какой объем продаж обеспечит безубыточность;

- какой объем продаж позволит достичь запланированного объема прибыли;

- какую прибыль можно ожидать при данном уровне продаж;

- какое влияние на уровень прибыли окажет изменение продажной цены, переменных затрат, постоянных затрат и объема производства;

- как изменение структуры продаж влияет на уровень безубыточности, объем плановой прибыли и потенциал роста доходов.[4, c.245-260]

Оптимизация прибыли организации в условиях рыночных отношений требует постоянной оперативной информации не только внешнего характера (о состоянии рынка, спроса на продукцию, ценах и т.п.), но и внутреннего (о формировании затрат на производство и себестоимости продукции). Эта информация опирается на систему производственного учета расходов по местам их возникновения и видам изделий, на выявленные отклонения расхода ресурсов от стандартных норм и смет, на данные калькуляции себестоимости отдельных видов продукции, на учет результатов реализации по видам изделий. Теоретической базой оптимизации прибыли анализа затрат служит классическая система учета прямых затрат директ-костинг, которую называют еще системой управления себестоимостью. Система директ-костинг обладает такими аналитическими возможностями, как: оптимизация прибыли и ассортимента выпускаемой продукции; определение цены на новую продукцию; расчет вариантов изменения производственной мощности предприятия; оценка эффективности производства (приобретения) полуфабрикатов; оценка эффективности принятия дополнительного заказа, замены оборудования.[16,c.54-56]

Сущность современной системы директ-костинг -- разделение производственных затрат на переменные и постоянные в зависимости от изменений объема производства. К переменным относятся затраты, величина которых изменяется с изменением объема производства: затраты на сырье и материалы, заработная плата основных производственных рабочих, топливо и энергия на технологические цели и другие расходы. В зависимости от соотношения темпов роста объема производства и различных элементов переменных затрат они в свою очередь подразделяются на пропорциональные, прогрессивные и дегрессивные.

К постоянным принято относить затраты, величина которых не меняется с изменением объема производства, например, арендная плата, проценты за пользование кредитами, начисленная амортизация основных фондов, некоторые виды заработной платы руководителей организации и другие расходы.

Следует отметить, что деление затрат на постоянные и переменные несколько условно, поскольку многие виды затрат носят полупеременный (полупостоянный) характер.

Общие затраты на производство (Z) состоят из двух частей: постоянной (Z_c) и переменной (Zy):

Z = Z_c+ Z_v,

или в расчете затрат на одно изделие

Z= (С_о + С₁ ) Х,

где X -- объем производства (количество единиц изделия);

С_о -- постоянные затраты на единицу изделия (продукции);

С₁ -- переменные затраты на единицу изделия (ставка переменных расходов на единицу изделия).

Для построения уравнения общих затрат и разделения их на постоянную и переменную части по методу высшей и низшей точки используется следующий алгоритм:

- из данных об объеме производства и затратах за период выбираются максимальные и минимальные значения соответственно объема и затрат в единицу времени;

- находятся разности в уровнях объема производства и затрат;

- определяется ставка переменных расходов на одно изделие путем отнесения разницы в уровнях затрат на период (разность между максимальным и минимальным значениями затрат) к разнице в уровнях объема производства за тот же период;

- рассчитывается общая величина переменных расходов на максимальный (минимальный) объем производства путем умножения ставки переменных расходов на соответствующий объем производства;

- исчисляется общая величина постоянных расходов как разность между всеми затратами и величиной переменных расходов;

- составляется уравнение совокупных затрат, отражающее зависимость изменений общих затрат от изменения объема производства.

Степень реагирования издержек производства на изменения объема продукции может быть оценена с помощью коэффициента реагирования затрат, который вычисляется по формуле:

К = ?Z/ ?N

где К -- коэффициент реагирования затрат на изменения объема производства;

?Z - изменения затрат за период, %;

?N -- изменения объема производства, %.

Для постоянных расходов коэффициент реагирования затрат равен нулю (К = 0). В зависимости от значения коэффициента реагирования выделяют типовые хозяйственные ситуации (см. таблицу 1.3).

Таблица 1.3 - Зависимость типовых хозяйственных ситуаций от значения коэффициента реагирования затрат

Значение коэффициента реагирования затрат	Характер затрат
К=0	Постоянные
0< К< 1	Дегрессивные
К= 1	Пропорциональные
К> 1	Прогрессивные

Аналогично можно построить график поведения затрат в расчете на единицу продукции.

Чтобы обеспечить снижение себестоимости и повышение прибыльности работы организации, необходимо, чтобы темпы снижения дегрессивных расходов превышали темпы роста прогрессивных и пропорциональных расходов. Важный аспект анализа постоянных расходов -- деление их на полезные и бесполезные («холостые»). Это деление связано со скачкообразным изменением большинства производственных ресурсов. Например, организация не может приобрести полстанка. В связи с этим затраты ресурсов растут не непрерывно, а скачкообразно, в соответствии с размером того или иного потребляемого ресурса. Таким образом, постоянные затраты можно представить как сумму полезных и бесполезных затрат.

Z_c = Z_полезн + Z _{бесполезн}

Величину полезных и бесполезных затрат можно исчислить, имея данные о максимально возможном (N_max) и фактическом объеме производимой продукции (N_факт):

Z_{бесполезн} = (N_max - N_факт) * Z_c/N_max

Анализ и оценка бесполезных затрат дополняются изучением всех непроизводительных расходов организации. Деление затрат на постоянные и переменные, а постоянных -- на полезные и бесполезные -- первая особенность директ-костинга. Ценность такого разделения -- в упорядочении учета и повышении оперативности получения данных о прибыли.

Расчет маржинального дохода, порога рентабельности проданных товаров и запаса финансовой прочности

Экономическое содержание маржинального дохода (МД) -- это определение вклада организации в постоянные расходы, которые оно несет в любом случае. Организация начнет получать прибыль только после того, как возместит постоянные затраты за счет дохода от реализации определенной величины продукции. Чем больше постоянные затраты, тем больше нужно продать продукции либо сократить постоянные расходы. Маржинальный доход представляет собой разность между выручкой от реализации и переменными затратами или сумму постоянных расходов и прибыли от реализации. Это обстоятельство позволяет строить многоступенчатые отчеты, что важно для детализации анализа.

Многостадийность составления отчета о доходах -- особенность системы директ-костинг.

Аналитические возможности системы директ-костинг раскрываются наиболее полно при исследовании связи себестоимости с объемом реализации продукции и прибылью. Предположим объем реализации продукции, или выручка (N), связаны с себестоимостью (Z) и прибылью от реализации (R) следующим соотношением:

N=Z+ R.

Если организация работает прибыльно, то R > О, если убыточно -- R < 0. Если R = 0, то нет ни прибыли, ни убытка, т.е. выручка от реализации равна затратам. Точка перехода из одного состояния в другое (при R = 0) называется критической точкой. Она примечательна тем, что позволяет получить оценки объема производства, цены изделия, выручки, уровня постоянных расходов и других показателей, исходя из требований равновесного финансового состояния организации. Для критической точки имеем:

N = Z или N = Z_C+Z_V,

где N - объем производства продукции в стоимостном выражении;

Z -- полная себестоимость продукции (затраты на производство);

Z_C -- постоянные расходы;

Z_V -- переменные расходы;

К -- точка критического объема производства.

Взаимосвязь объема производства, затрат и прибыли представлены на риунке 1.3.

Если выручку представить как произведение цены продаж единицы изделия (р) и количества проданных единиц (q), а переменные затраты пересчитать на единицу изделия, получим развернутое уравнение:

p*q = Z_C + Z_V *q ,

где Z_C -- постоянные расходы на весь объем производства продукции;

Z_V -- переменные расходы в расчете на единицу изделия.

Уравнение ?Z_V = Z_V / q - основное для получения необходимых оценок.

1) Расчет критического объема производства

q_k = (p - ?Z_V ) = Z_C)

q_k = Z_C / (p- ?Z_V ) = Z_C /d

где q_k -- критический объем производства продукции (количество единиц изделий);

d -- маржинальный доход на единицу изделия, руб.

Маржинальный доход на весь выпуск определяется как разность между выручкой и суммой переменных затрат.

2) Расчет критического объема выручки (реализации). Для определения критического объема реализации используется уравнение критического объема производства. Умножив левую и правую части этого уравнения на цену (р), получим вторую формулу:

q_k = Z_C / (p- ?Z_V ) ; p* q_k = ( р* Z_C )/ (p - ?Z_V ) = N_k ,

где N_k -- критический объем реализации в стоимостном выражении.

Таким образом, порог рентабельности продукции (точка критического объема реализации продукции) определяется отношением постоянных затрат к маржинальному доходу на единицу продукции.

Для расчета критического объема реализации при условии изменения величины маржинального дохода используется соотношение:

d₀ * q ₀ = d₁* q ₁

откуда следует, что

q ₁ =( d₀ * q ₀)/ d₁

где 0 -- индекс значения показателя в базисном периоде;

1 -- индекс значения показателя в отчетном периоде.

3) Расчет запаса финансовой прочности (показатель безопасности). Показатель безопасности (запас финансовой прочности) представляет собой разность между фактическим уровнем продаж и критическим объемом продаж. Он выражает величину, по достижении которой может начаться снижение объема выручки от реализации и наступают убытки, и определяется как доля в процентах от ожидаемого объема продаж:

Показатель ₌ Ожидаемый объем продаж - Равновесный объем продаж

безопасности Ожидаемый объем продаж

Показателем безопасности часто пользуются как мерой операционного риска: чем выше показатель, тем безопаснее ситуация, так как риск снижения точки равновесия меньше; чем ниже точка равновесия продаж, тем меньше риск ведения дела и более безопасно инвестирование при прочих равных условиях. Высокий показатель безопасности означает низкий операционный риск, поскольку возможный резкий спад в объеме продаж при этом произойдет до наступления убытков. Аналитическая польза от применения в качестве инструмента планирования прибыли методов анализа безубыточности вытекает из следующих положений

1) Изменение как продажной цены, так и переменных затрат на единицу продукции приводит к изменению маржинальной прибыли или коэффициента маржинальной прибыли, или точки равновесия.

2) Когда объем продаж становится выше точки равновесия, продукция с более высокой удельной маржинальной прибылью или большим коэффициентам маржинальной прибыли способна обеспечить большую прибыль, чем продукция с небольшой удельной маржинальной прибылью или небольшим коэффициентом маржинальной прибыли.

3) Чем ниже точка равновесия продаж, тем меньше риск ведения дела и более безопасно инвестирование при прочих равных условиях.

4) Высокий показатель безопасности означает низкий операционный риск, поскольку возможный резкий спад в объеме продаж произойдет до наступления убытков.

5) С помощью составления отчета о прибылях и убытках с выведением маржинальной прибыли и программного обеспечения в виде электронных таблиц можно разработать ряд ситуативных сценариев и вариантов их решений.

6) Для компании, имеющей многономенклатурное производство, структура продаж в целом представляется часто более важной, чем занятая ею доля рынка. Упор на производство продукции с высоким показателем маржинальной прибыли способствует достижению максимальной совокупной прибыли компании.

Равновесный анализ и анализ безубыточности являются объектами ряда ограничивающих допущений, а именно:

а) продажная цена за единицу продукции должна быть постоянной для всего предсказуемого диапазона производственной деятельности:

б) все затраты должны подразделяться на постоянные или переменные:

в) величина переменных затрат на единицу продукции должна оставаться постоянной;

г) должен быть только один вид продукции, или одна постоянная структура продаж;

д) товарно-материальные запасы не должны значительно различаться в зависимости от периода;

е) объем производства должен оставаться единственным фактором, влияющим на величину переменных затрат.

Операционный рычаг и оценка эффекта операционного рычага

Создание и функционирование любой организации упрощенно представляют собой процесс инвестирования финансовых ресурсов на долгосрочной основе с целью извлечения прибыли. Процесс управления активами, направленный на возрастание прибыли, характеризуется понятием рычага (левериджа), который представляет собой фактор, небольшое изменение которого может привести к существенному изменению результативных показателей. Существуют три вида рычага (левериджа) в зависимости от компоновки и детализации статей отчета о финансовых результатах (см. таблицу 1.4).

Таблица 1.4 - Взаимосвязь доходов и эффекта рычага (левериджа)

Эффект операционного рычага (производственный леверидж)	Доход от реализации (за минусом НДС и акцизов)	Полный эффект рычага (производственно-финансовый леверидж)
	- Затраты на производство реализованной продукции
	+ Сальдо доходов и расходов от прочей реализации и внереализационных отношений = Валовой доход (доход до выплаты процентов и налогов)
Эффект финансового рычага (финансовой леверидж)	- Проценты по долгосрочным ссудам и займам	Полный эффект рычага (производственно-финансовый леверидж)
	= Налогооблагаемая прибыль
	- Налог на прибыль и прочие обязательные платежи из прибыли
	= Чистая прибыль

Логика такой перегруппировки заключается в следующем. Чистая прибыль представляет собой разницу между выручкой и расходами производственного и финансового характера. Они не взаимозаменяемы, однако величиной и долей каждого из этих 1 типов расходов можно управлять. Величина чистой прибыли зависит от рационального использования предоставленных предприятию финансовых ресурсов, структур источников финансирования и т.д.

Первый момент находит отражение в объеме и структуре основных и оборотных средств и эффективности их использования. Основными элементами себестоимости продукции являются переменные и постоянные расходы, причем соотношение между ними может быть различным и определяется технической и технологической политикой, выбранной в организации. Изменение структуры себестоимости может существенно повлиять на величину прибыли. Инвестирование в основные средства сопровождается увеличением постоянных и уменьшением переменных расходов. Однако зависимость здесь носит нелинейный характер, поэтому найти оптимальное сочетание постоянных и переменных расходов сложно. Эта взаимосвязь и характеризуется категорией операционного (производственного) рычага. Операционный рычаг -- потенциальная возможность влиять на прибыль путем изменения структуры себестоимости и объема выпуска продукции.

Второй момент находит отражение в соотношении собственных и заемных средств как источников долгосрочного финансирования, целесообразности и эффективности использования последних. Использование заемных средств связано для организации с определенными, порой значительными издержками. Каково должно быть оптимальное сочетание между собственными и привлеченными долгосрочными финансовыми ресурсами, как оно повлияет на прибыль? Эта взаимосвязь характеризуется категорией финансового рычага. Финансовый рычаг -- потенциальная возможность влиять на прибыль организации путем изменения объема и структуры долгосрочных пассивов.

Исходным в данной схеме является операционный рычаг, представляющий собой взаимосвязь между совокупной выручкой организации, ее валовым доходом и расходами производственного характера. К последним относятся совокупные расходы организации, уменьшенные на величину расходов по обслуживанию внешних долгов. Финансовый рычаг характеризует взаимосвязь между чистой прибылью и величиной доходов до выплаты процентов и налогов (для краткости последний показатель в излагаемой схеме носит название валового дохода). Обобщающим понятием является производственно-финансовый рычаг, для которого характерна взаимосвязь трех таких показателей как: выручка, расходы производственного и финансового характера и чистая прибыль. Анализ этой взаимосвязи, т.е. количественная оценка уровня зависимости от операционного и финансового рычага, выполняется с помощью специального метода, известного в финансовом анализе как метод «мертвой точки».[10, c.90-110]

Метод «мертвой точки». Производственная деятельность организации сопровождается расходами различного вида и относительной значимости. Возможны два варианта учета затрат на производство и реализацию продукции. Первый, традиционный для отечественной экономики, предусматривает исчисление себестоимости продукции путем группировки расходов на прямые и косвенные. Прямые относятся на себестоимость непосредственно, а постоянные распределяются по видам продукции в зависимости от принятой на предприятии методики.

Второй вариант, широко используемый в экономически развитых странах, предполагает иную группировку затрат -- на переменные (производственные) и постоянные. Переменные изменяются пропорционально объему производства, а постоянные остаются стабильными при изменении объема производства. Такое подразделение расходов на переменные и постоянные условно; более правильно было бы выделять постоянные, полупеременные и переменные расходы (см. рисунок. 1.4).

Ломаная линия на графике отражает поведение полупеременных расходов; линия роста затрат пропорционально увеличению объема реализации (линия, выходящая из точки пересечения осей) -- переменные расходы; линия, параллельная оси абсцисс, -- постоянные расходы.

Приведенная классификация расходов также условна, тем не менее она более реально отражает динамику различных их видов. К постоянным расходам относятся расходы, практически не зависящие от объемов производственной деятельности и являющиеся чаще всего контрактными (например, арендная плата). Для наглядности они представлены на схеме в виде прямой, параллельной оси абсцисс. Полупеременные расходы представляют собой расходы, меняющиеся скачкообразно, т.е. стабильные при варьировании объема выпуска в некотором интервале и меняющиеся при выходе объема производства за пределы данного интервала. В качестве примера можно привести расходы по реализации продукции (например, транспортные расходы). К переменным расходам относятся расходы, изменяющиеся практически прямо пропорционально изменению объема выпуска (например, расходы сырья и материалов). Для упрощения рассматриваемых алгоритмов постоянные и полупеременные расходы далее по тексту объединены в одну группу -- условно-постоянные расходы.

Метод «мертвой точки» (или критического объема продаж) применительно к оценке и прогнозированию эффекта рычага заключается в определении для каждой конкретной ситуации объема выпуска, обеспечивающего безубыточную деятельность. В зависимости от того, как оценивается эффект производственного или финансового рычага, термин «безубыточная деятельность» имеет разную интерпретацию. Но даже тогда, когда безубыточная деятельность обеспечивает валовой доход, это вовсе не гарантирует прибыль, поскольку теоретически (например при неблагоприятных условиях) весь валовой доход может быть использован на оплату процентов по ссудам и займам. При анализе финансового рычага оценивается трансформация валового дохода в прибыль.

Приведенное графическое представление взаимосвязи выручки и расходов от объема выпуска продукции основано на предположении об их прямо пропорциональной зависимости. Такое предположение весьма условно. Многочисленные исследования показали, что зависимость носит нелинейный характер, поэтому график может быть трансформирован следующим образом.

Данная зависимость показывает, что область дохода не неограниченна -- при достижении некоторого объема производства дальнейшее его расширение становится экономически неэффективным. С логической точки зрения, такое поведение анализируемых показателей вполне реально и оправданно. Практическое построение затруднено, поскольку требует тщательного разделения издержек по их видам.

Аналитическое представление рассматриваемой модели базируется на следующей формуле:

S = VC+ FC+ GI,

где S -- реализация в стоимостном выражении;

VC -- переменные производственные расходы;

FC -- условно-постоянные производственные расходы;

GI -- валовой доход.

Поскольку в основу анализа заложен принцип прямо пропорциональной зависимости показателей, имеем:

VC=k*S,

где к -- коэффициент пропорциональности.

Используя формулу (1.39) и предположив, что критическим считается объем реализации, при котором валовой доход равен нулю, имеем:

S = k х S + FC.

Показатель S в этой формуле характеризует критический объем реализации в стоимостном выражении, поэтому, обозначив его как S_m, имеем:

S_m = S.-FC/1-k.

Формулу (1.42) можно представить в более наглядном виде путем перехода к натуральным единицам измерения. Для этого введем следующие дополнительные обозначения:

Q -- объем реализации в натуральном выражении;

р -- цена единицы продукции;

v -- переменные производственные расходы на единицу продукции;

Q_c -- критический объем продаж в натуральных единицах.

Преобразуя формулу (1.39), имеем:

Q_c=FC/p-v.

Знаменатель дроби в формуле (1.43) называется удельным маржинальным доходом (с = р -- v). Таким образом, экономический смысл критической точки предельно прост; он характеризует количество единиц продукции, суммарный маржинальный доход которых равен сумме условно-постоянных расходов. Очевидно, что формула (1.43) может быть легко трансформирована в формулу для определения объема реализации в натуральных единицах (Q), обеспечивающего заданный валовой доход (GI)