Современный этап развития российской банковской системы характеризуется относительной стабилизацией финансового положения коммерческих банков при некотором росте объемов банковских операций. Увеличение спроса на кредиты и привлечение средств на расчетных счетах и депозитах, вызванное притоком новых клиентов, - вот основные причины, определившие этот умеренный рост.

Однако, как показывает зарубежный опыт, рост банковского сектора в послекризисные периоды не может быть устойчивым, особенно если привлеченные финансовые ресурсы не инвести-руются в рентабельные проекты. Финансовая стабильность банка была и остается важнейшим фактором выживания, поскольку банкротство в ны-нешних экономических условиях - прежде всего результат его финансовой деятельности.

Сбербанк России занимает особое место в экономике страны. Крупнейший среди коммерческих банков, он оказывает существенное влияние на состояние финансовой системы. Главная задача банка - работа с населением. От того, насколько четко функционируют учреждения Сбербанка, в немалой степени зависит социальное самочувствие десятков миллионов его клиентов и, следовательно, общественная атмосфера.

Культура Сберегательного банка отражает его специфический профиль, отличающий его от других кредитных учреждений. "Банк для народа" - это часто цитируемое в сфере Сбербанка выражение.

В условиях продолжающейся рыночной нестабильности и кризиса в банках, принявшего скрытые формы, проблема оценки финансового состояния банка становится особенно актуальна.

Самым простым способом анализа деятельности коммерческого банка служит анализ его финансового состояния на основе форм бухгалтерской отчетности, которая содержит большой объем различной информации о его результатах деятельности. На основе ее можно получить четкое представление об общих направлениях деятельности, финансовом положении, структуре активов и перспективах развития коммерческого банка.

При проведении анализа деятельности коммерческого банка, как правило, прежде всего, изучается финансовое положение банка, характеризующееся системой количественных и качественных показателей, отражающих фактическое наличие, размещение и использование банковских ресурсов. Информация для проведения такого анализа содержится как в не публикуемой внутренней, так и в публикуемой внешней отчетности банка, а также в данных аналитическо-го учета и иной документации.

2.1.1. ИСТОРИЧЕСКАЯ СПРАВКА И ОРГАНИЗАЦИОННО-ПРАВОВАЯ ФОРМА СБЕРБАНКА РОССИИ

За свою более чем полуторавековую историю (Сбербанку России в 2003 году исполнилось 162 лет) Банк прошел сложный путь становления - от открытия первых российских сберкасс до крупнейшего российского коммерческого банка.

История развития Сбербанка Удмуртии тесно связана с развитием ее государственности и банковской системы в целом, хотя история Сбербанка России ведется с середины девятнадцатого века. Так 30 октября 1841 года вышел именной имперский указ о создании государственных сберегательных касс, что положило начало развития Сбербанка России. Важно заметить, что этот законодательный акт состоит в одном ряду с аналогичными-английским законом 1817 года и прусским указом 1834 года. Первые сберегательные кассы были открыты весной 1842 года в Санкт-Петербурге и Москве, а в Вятской губернии первая ссудно-сберегательная касса появилась в 1844 году при Вятском приказе общественного призрения. Так стала внедряться в массы идея сбережения и накопления капитала еще с царских времен. Революция и гражданская война привели к реорганизации всех общественных и государственных институтов. Некоторое оживление в дальнейшей жизни банковской системы в целом и Сбербанка в частности пришлось на период НЭПа, тогда и было восстановлено нормальное функционирование Сбербанка. В дальнейшем одним из главных источников финансирования индустриализации стали накопленные населением в Сбербанке деньги, равно как и в тяжелые годы войны сберкассы в основном использовались для сосредоточения денежных средств с целью создания фондов обороны. Так за долгие годы истории идея накопления и сбережения оправдала себя, не раз доказав свою необходимость как государству, так и самому населению России.

В соответствии с Уставом Сберегательный банк Российской Федерации является коммерческим банком, созданным на акционерной основе. Устав зарегистрирован в новой редакции в Центральном банке Российской Федерации 26 сентября 1996 года, изменения и дополнения были внесены 4 апреля, 12 августа 1997 года, 1 июля 1998 года и 29 января, 12 августа 1999 года. Учредителем банка является Центральный банк Российской Федерации, который владеет контрольным пакетом акций Сберегательного банка. Сберегательный банк может осуществлять практически любые операции, разрешенные коммерческим банкам в соответствии с законодательством Российской Федерации.

Сбербанк осуществляет следующие операции (в рублях и иностранной валюте):

- открытие и ведение банковских счетов юридических лиц и физических лиц;

- осуществляет расчеты по поручению клиентов, в том числе банков-корреспондентов,

- размещение привлеченных средств от своего имени и за свой счет;

- привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады;

- выдает банковские гарантии;

- привлекает во вклады и размещает драгоценные металлы;

- инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и осуществляет кассовое обслуживание физических и юридических лиц;

- купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;

- выдает поручительства за третьих лиц, предусматривающие исполнение обязательств в денежной форме;

- приобретение права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;

- осуществляет доверенное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;

- осуществление операций с драгоценными металлами и драгоценными камнями в соответствии с законодательством Российской Федерации;

- предоставляет в аренду физическим и юридическим лицам специальные помещения или находящиеся в них сейфы для хранения документов и ценностей;

- осуществляет лизинговые операции;

- оказывает брокерские, консалтинговые и информационные услуги.

Сберегательный банк имеет право принимать участие своими денежными средствами в деятельности других юридических лиц - предприятий и различных финансово-кредитных институтов, деятельность которых способствует выполнению уставных задач банка. Вместе с тем большое значение Сберегательный банк придает выполнению всех видов операций, связанных с организацией сбережений населения (операции по вкладам и с ценными бумагами различных типов).

Превращение Сберегательного банка из специализированного в коммерческий, по существу, приобретающий универсальный характер с особой остротой ставит вопрос о целях деятельности банка в новых социально-экономических условиях. Основываясь на сложившихся традициях, а также существующей в настоящее время практике, деятельность Сберегательного банка не может не отличаться от деятельности обычных коммерческих банков. Об этом свидетельствует, в частности, то, что в соответствии с действующим законодательством государство гарантирует полную сохранность денежных средств и других ценностей граждан, вверенных Сберегательному банку, и выдачу их по первому требованию вкладчиков. Последнее вовсе не означает отказ от коммерческих принципов деятельности, однако в то же время акцентирует внимание банка на необходимость особой заботы об определенных целевых группах клиентуры, обслуживаемой банком.

В Уставе Сберегательного банка подчеркивается, что целями деятельности банка являются привлечение денежных средств и сбережений от физических и юридических лиц и их размещение в интересах вкладчиков банка и развития народного хозяйства, а также осуществление кредитно-расчетного обслуживания предприятий и граждан и других банковских операций. При этом сохраняется ключевая роль Сберегательного банка России в организации сберегательного дела.

Главной целью деятельности Сберегательного банка в условиях рыночной экономики выступает комплексное удовлетворение потребностей определенных, приоритетных в социально-экономическом плане, целевых групп клиентов во всех видах банковских услуг на коммерческой основе, обеспечивающих банку нормальное существование, развитие его материально-технической базы и стимулирование его работников в соответствии с достигнутыми результатами. Как показывает складывающаяся практика и существующий международный опыт, к указанным приоритетным целевым группам клиентов относятся прежде всего те слои населения и виды предприятий и организаций, в которые неохотно берут или не берут вовсе на свое обслуживание другие коммерческие банки (исходя из чисто коммерческих соображений). Исторически сложилось, что к таким группам клиентов принадлежат:

- граждане и лица наемного труда и социально наименее защищенные слои населения (пенсионеры, молодежь и т.д.);

- мелкие и средние предприятия;

- органы местного управления.

Сберегательный банк стремится предоставлять этим группам и прежде всего населению самые различные виды банковских услуг на условиях, нередко более благоприятных, чем у других коммерческих банков. Вместе с тем Сберегательному банку должны быть обеспечены условия для самоокупаемости и получения суммы прибыли, необходимой для производственного и социального развития банка, а также стимулирования его работников. Ориентация банка на удовлетворение ряда важнейших социально-экономических потребностей населения, в частности на социальную защиту населения, требует от учреждений банка не допускать чрезмерно рискованных, спекулятивных операций.

Другой важной особенностью деятельности учреждений Сберегательного банка является их ориентация, в основном, на потребности клиентуры того или иного региона. Сберегательный банк имеет самую развитую по сравнению с другими коммерческими банками филиальную сеть, максимально приближенную к населению и местному хозяйству. Не случайно государство отводит Сберегательному банку важное место в осуществлении важнейших социально-экономических программ, в частности социальной защиты населения.

2.1.2. ОРГАНИЗАЦИОННАЯ СТРУКТУРА СБЕРБАНКА РОССИИ

Сбербанк России является юридическим лицом и со своими филиалами (территориальные банки и отделения) и их внутренними структурными подразделениями составляет единую систему Сбербанка России.

На структуру управления решающее внимание оказывают правовая форма мобилизации собственного капитала банка и организационное построение банка (степень развития его сети и его самостоятельность). Сберегательный банк России был учрежден как коммерческий банк на акционерной основе, и в принятии решений, связанных со сферой профессиональной банковской деятельности, банк и его учреждения в принципе независимы от органов государственной власти и управления, а также от муниципальных органов. Управление банком осуществляется на принципах так называемой "акционерной демократии", общей для всех банковских структур, учрежденных в форме акционерного общества.

Структура Сбербанка России представлена в приложении 2.

Органами управления Банком являются:

- Общее собрание акционеров;

- Наблюдательный Совет;

- Правление банка;

- Президент, Председатель Правления Банка.

Общее собрание акционеров служит высшим органом управления, к исключительной компетенции которого относятся вопросы, касающиеся изменения Устава, уставного капитала, утверждения годовых результатов деятельности, определения размеров дивиденда по акциям, создания и ликвидации дочерних предприятий банка и т.п. Общее собрание акционеров должно созываться не реже одного раза в 15 месяцев.

В промежутках между общими собраниями высшим органом управления выступает Наблюдательный Совет банка. Члены Совета банка избираются на два года, но могут переизбираться неограниченное число раз. В полномочиях Совета банка входит решение всех вопросов его деятельности, кроме тех, что отнесены к исключительной компетенции общего собрания.

Правление банка - коллегиальный исполнительный орган, утверждается Советом банка по представлению президента банка. Правление руководит всей деятельностью банка в период между собраниями акционеров и заседаниями Правления:

- рассматривает и подготавливает проекты решений по тем вопросам, которые подлежат решению на общем собрании или на Правлении;

- предварительно обсуждает все вопросы, которые должны быть внесены в повестку общего собрания или Наблюдательного Совета; готовит по ним все необходимые документы, а также организует и контролирует выполнение решений общего собрания акционеров и Наблюдательного Совета банка;

- рассматривает вопросы кредитования клиентов, осуществление расчетов, заключения договоров; учета, отчетности, внутрибанковского контроля; результаты коммерческой деятельности банка; вопросы контроля за соблюдением учрежденными банка действующего законодательства;

- анализирует материалы ревизий, проверок, а также заключения руководителей учреждений банка и подведомственных ему организаций и принимает по ним решения;

- изучает вопросы подбора, обучения и использования персонала и т.п. - т.е., решает все вопросы деятельности банка, кроме тех, что входят в компетенцию общего собрания акционеров и Наблюдательного Совета банка.

Президент Сберегательного банка - единоличный исполнительный орган, осуществляет руководство деятельностью Правления, распределяет обязанности между своими заместителями и прочими директорами и степень ответственности за состояние дел на порученных им направлениях. Президент вправе без доверенности осуществлять действия от имени банка. В настоящее время эту обязанность исполняет А.И. Казьмин.

Для контроля за финансово-хозяйственной деятельностью общее собрание избирает ревизионную комиссию, причем в ее состав не могут быть избраны члены Наблюдательного Совета. Ревизионная комиссия осуществляет проверку по поручению общего собрания, по собственной инициативе или по требованию акционеров, в совокупности владеющих 1/10 акций. Члены ревизионной комиссии вправе в случае необходимости требовать от должностных лиц банка предоставления всех нужных документов и личных объяснений. Ревизионная комиссия предоставляет результаты проверок вниманию общего собрания, а также составляет заключение по годовым отчету и балансу, подлежащим утверждению на общем собрании.

По своей организационной структуре Сберегательный банк представляет собой сложную и многоуровневую банковскую систему.

Удмуртское отделение Сберегательного банка РФ № 8618 Западно-Уральского банка СБ РФ образовано 15 января 2000 г. путем объединения отделений Удмуртского банка Сбербанка России в единую структурную единицу с непосредственным подчинением Западно-Уральскому Банку Сбербанка РФ расположенного в г. Пермь.

До 15 января 2000 г. Удмуртское отделение №8618 именовалось как Удмуртский территориальный банк Сбербанка Р.Ф. Он был наделен имуществом, которым оно пользовалось и распоряжалось от имени Сбербанка России, имело отдельный баланс, который входил в баланс Сбербанка России.

Сокращенное наименование - Удмуртское отделение СБ РФ №8618

Структура управления Удмуртским отделением №8618 СБ РФ аналогична, общему построению иерархических связей соподчинения в Центральном аппарате Сберегательного Банка РФ (См. приложении 3).

Удмуртское отделение СБ РФ № 8618 имеет статус филиала и ведет свою хозяйственную деятельность на основании доверенности выданной Центральным аппаратом Сбербанка.

В рамках построения структурных связей и организации работы операциями с ценными бумагами в Удмуртском отделении Сбербанка РФ занимается Отдел ценных бумаг, действуя как отдельное структурное подразделение.

2.1.3. ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ УДМУРТСКОГО ОТДЕЛЕНИЯ

Анализ структуры активов и пассивов.

Проведем анализ структуры активов и пассивов используя баланс Удмуртского отделения, приведенный в приложении 4. Для удобства исследования сгруппируем его как показано в таблице 1.

Таблица 1

Структура активов и пассивов

Исследование структуры баланса коммерческого банка следует начинать с пассива, характеризующего источники средств, так как именно пассивные операции в значительной степени предопределяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов, т.е. состав и структуру активов. При этом следует отметить, что пассивные операции исторически играли первичную и определяющую роль по отношению к активным, так как необходимым условием для осуществления активных операций является достаточность средств банка, указанных в пассиве.

Из приведенной выше таблицы необходимо отметить такой положительный момент как рост привлеченных ресурсов.

За 2 года рост привлеченных ресурсов оказался очень значительным и составил 174%. Привлеченные ресурсы за 2003 год выросли в 1,34 раза и достигли 6 399 млн.руб.

Основной причиной столь значительного роста ресурсной базы Удмуртского отделения является высокий рост средств, привлеченных от населения, который составил 137% за 2003г. Традиционно основой привлеченных средств Сбербанка являлись средства физических лиц. Совокупный остаток средств физических лиц за год увеличился в 1,4 раза и составил на 01.01.2004г. 3 777,6 млн. руб. Удельный вес средств населения в привлеченных ресурсах на 01.01.2004г составил 59%. Это говорит, о положительном финансовом состоянии, о стабильности и надежности банка, его финансовой устойчивости.

Рост привлеченных средств в сберегательные сертификаты в 2003г. оказался незначительным, всего 1,3%, в то время как в 2002г. остаток по данной статье пассивов увеличился в 5,2 раза. Снижение спроса на сберегательные сертификаты объясняется главным образом существенным снижением процентных ставок.

Важным направлением деятельности отделения остается работа по привлечению средств юридических лиц. По состоянию на 01.04.2004 года на обслуживании отделения находилось 10 454 счета в рублях и валюте (на 01.06.2003г. - 9 406 счетов). Выполнение плана по среднедневному остатку средств на расчетных, текущих и бюджетных рублевых счетах на 98,9%, в иностранной валюте на 170,4% позволяет банку иметь необходимый уровень привлеченных средств и высокую ликвидность. Задание бизнес-плана на 1 квартал 2004 года по среднедневному остатку средств на депозитных счетах в валюте РФ выполнено на 556,7%, в иностранной валюте - на 214,0%. За 2003 год совокупный остаток средств юридических лиц увеличился на 39,2% и составил на 01.01.04г. 2 394 млн. руб. Доля средств юридических лиц в пассивах увеличилась всего на 1,3% и составила 37,4%. Небольшое увеличение средств юридических лиц связано со значительным ростом в абсолютном выражении привлеченных средств физических лиц. Основной прирост средств юридических лиц был сформирован за счет остатков на текущих, расчетных и бюджетных счетах, которые увеличились за 2003 год на 782 млн.руб, увеличение составило 74%. Также прирост средств юридических лиц связан с увеличением остатков на счетах выпущенных векселей на 37,5 млн.руб.

Уменьшение в 2003 году остатков средств, привлеченных в депозиты на 88 млн. руб и депозитные сертификаты на 57 млн.руб объясняется снижением процентных ставок, а также отсутствием у предприятий временно свободных денежных средств.

Несомненно положительной тенденцией за последние 2 года является рост работающих активов. Работающие активы Удмуртского отделения за 2003 год выросли на 74,3% и составили на 01.01.2004г. 7 529 млн. руб, за 2002 год прирост составил 34,2%.

Одним из самых высоких в Западно-Уральском Банке Сбербанка России является показатель Удмуртского отделения, характеризующий удельный вес ссудной задолженности в работающих активах. Несмотря на то, что оптимальная структура активов, рекомендованная Сбербанком России, предусматривает величину этого показателя на уровне 65%, на 01.01.2004г. данный показатель в Удмуртском отделении составлял 96,3% , на 1 января 2003 года - 95,0% и на 1 января 2002 года - 95,3%.

Удмуртское отделение активно развивает кредитование реального сектора экономики. Рост ссудной задолженности в 2002г. составил 134,3%, в 2003г. - 176,8%, и на 01.01.04г. остаток ссудной задолженности составил 7 254 млн. руб. Изменилась и структура ссудной задолженности: доля кредитов, выданных юридическим лицам сократилась с 94,4% до 91,9% от общего остатка ссудной задолженности, доля кредитов, выданных частным предпринимателям сохранилась примерно на том же уровне 1,4%, доля кредитов, выданных физическим лицам увеличилась с 3,8% до 6,7%. Населения страны стало больше кредитоваться в Сбербанке, таким образом возрастает доверие к банку, а также населения начинает постепенно «жить в кредит». Это положительный момент, т.к. для Сбербанка - это дополнительный доход, а для граждан - возможность решить текущие финансовые проблемы.

Неработающие активы увеличились в 2003 году на 45,6% и на 01.01.2004г их величина была равна 926,5 млн.руб. Темп роста работающих активов опережает темп роста неработающих. В основном такой значительный рост неработающих активов связан с ростом отчислений в фонд обязательных резервов на 116 млн. руб. или 136,2% и ростом основных средств на 132 млн.руб или 164% по причине образования двух дополнительных офисов.

Основные показатели работы Удмуртского отделения в 2003 году свидетельствуют о значительном росте темпов экономического развития отделения. Активы-нетто выросли на 70,6%, что значительно превышает темп роста за прошлый год - 27,9%, и на 01.01.04г. достигли уровня 8 455 млн. руб. Валюта баланса за 2003 год возросла на 68,8% и составила 8 562 млн. руб.

Анализ финансовых результатов.

Анализ банковской деятельности с точки зрения ее доходности позволяет определить структуру доходов и расходов, сформировать соответствующую кредитную политику, выявить «узкие» места, разработать мероприятия по их ликвидации.

Прибыль - показатель результативности деятельности банка. В общем плане прибыль, остающаяся в распоряжении банка, зависит от доходов и расходов (в том числе уплаченных налогов), анализ которых позволяет раскрыть причины тех или иных изменений в финансовых результатах деятельности банка.

Анализ прибыли следует начинать с рассмотрения темпов роста доходов, расходов за анализируемый период, выявление факторов, оказавших позитивное (негативное) влияние на прибыль.

Анализ проводился на основе данных отчета о прибылях и убытках (см. приложение 5).

Наблюдается стабильный рост доходов в 2002-2003г. Доходы Удмуртского отделения увеличились за 2002г. на 29,4%, за 2003 год увеличились на 51,7% и составили 1 581 млн. руб. В процентном отношении доля процентных и непроцентных доходов в общей сумме доходов выглядит следующим образом: соответственно 53,3% и 46,7% в 2003 году, 53,6% и 46,4% в 2002 году, 37,2% и 62,8% в 2001 году. В 2001 г. доля непроцентных доходов была существенно выше доли процентных доходов. Это объясняется тем, что до 2001г значительную часть доходов была получена от операций с ценными бумагами. Как видно, на протяжении двух последних лет процентные доходы имеют наибольший удельный вес в общей сумме доходов. С 2001г нестабильность этого сегмента рынка привела к тому, что банк сделал упор на более надежную сферу - кредитование.

В структуре процентных доходов произошло значительное увеличение доли доходов, полученных по предоставленным кредитам, депозитам. В 2002 г рост этой величины составил 207%, в 2003г. - 152%. На 01.01.04г. доходы, полученные по предоставленным кредитам, депозитам составили 832,9 млн. руб.

В структуре непроцентных доходов необходимо отметить существенное увеличение доходов от операций с иностранной валютой: с 162,7 млн. руб. в 2001 году до 294,3 млн. руб. в 2003 году, увеличение составило 80,9%, а также снижение по статье доходов - штрафы, пени, неустойки полученные практически в 2 раза с 11 101,5 млн.руб в 2001 году до 642,6 млн.руб в 2003г.

Расходы Удмуртского отделения также растут, причем рост расходов тождественен росту доходов. Расходы Удмуртского отделения увеличились за 2002г. на 30,6%, за 2003 год увеличились на 50,3% и составили 1 351 млн. руб. Основную долю в расходах 2001-2003г. составляли непроцентные доходы, на 01.01.04г. их доля в общих расходах составила 57%.

В структуре непроцентных расходов наибольший удельный вес занимает статья другие расходы - 61%, величина которой на 01.01.2004г. составила 470,1 млн. руб. Главной причиной является рост отчислений в фонды и резервы, связан с отнесением ссуд к более низкой группе риска, а также с увеличением объема размещения кредитных ресурсов. На втором месте по удельному весу в непроцентных расходах находятся административно-хозяйственные расходы - 39%. Рост этой статьи расходов с 2001г. практически в 2 раза связан с постоянными работами по строительству и вводу в эксплуатацию зданий для размещения в них новых филиалов.

В структуре процентных расходов наибольшую долю занимают проценты, уплаченные физическим лицам по депозитам - 49,5%, на 01.01.2004г. величина составляла 288 млн.руб. Эта статья расходов имеет стабильный рост - 30-40% в год. А если учитывать, что в Сбербанке в последние годы идет снижение процентных ставок по вкладам, т.е. стоимость ресурсов снижается, то это свидетельствует, что Удмуртское отделение привлекает все больше средств физических лиц во вклады.

Итог анализа доходов и расходов Удмуртского отделения, представлен в таблице 2.

Таблица 2

Изменение прибыли банка, тыс.руб

Из таблицы 2 видно, что опережающий рост доходов над расходами способствовал получению прибыли Удмуртским отделением на протяжении последних 2 лет. Прибыль увеличилась за 2003г на 86 979,9 тыс.руб и составила 230 539,6 тыс.руб. Расходы на 1 тыс. доходов изменялись за 2 года незначительно, и находились на довольно благоприятном уровне - 85-86%.

Анализ рентабельности.

Проведем анализ в динамике по коэффициентам и сведем полученные результаты в таблицу.

Таблица 3

Аналитические коэффициенты оценки рентабельности Удмуртского отделения

Rобщ - общий уровень рентабельности. Этот коэффициент позволяет определить прибыль, приходящуюся на 1 рубль доходов.

Rобщ = Прибыль/доходы (1)

Общий уровень рентабельности Удмуртского отделения на протяжении 2002-2003г держится на довольно высоком уровне и за последние два года практически не изменился. На 01.01.2004г. общий уровень рентабельности составлял 14,59%.

Основным показателем доходности банка является показатель, который отражает отдачу собственного капитала - К1.

К1 = Прибыль / Собственные средства, причем

К1 = К2 * К3, где (2)

К2 - прибыльность активов

К2 = Прибыль / Активы. (3)

К3 - коэффициент достаточности капитала

К3 = Активы / Капитал, (4)

Это означает, что доходность банковской деятельности находится в прямой зависимости от работающих активов, и в обратной от коэффициента достаточности капитала.

Рост коэффициента К1 характеризует положительную тенденцию и показывает, что с каждым годом на 1 руб собственного капитала приходится больше прибыли. На 01.01.2004г. размер прибыли превысил размер собственного капитала на 25,5%.

В свою очередь, прибыльность активов (К2) делится на два коэффициента: доходность активов (К4) и доля прибыли в доходах (К5).

К4 = Доходы / Активы

К 5= Прибыль / Доходы

Анализа динамики каждого из этих показателей позволяет определить который из них оказал большее влияние на показатель К2 - прибыльность активов.

К4 характеризует деятельность банка с точки зрения эффективности размещения активов, т.е. возможности создавать доход.

К4 = Доход /Активы = Проц. доход/ Активы + Непроц. доход /Активы (5)

К5 отражает способность банка контролировать свой расход.

К5=Прибыль/ Доходы = Доходы - Расходы - Налоги /Доходы =

= Доходы /Доходы - Налоги/ Доходы - Непроц. расходы /Дохода -

Проц. расходы /Доходы = 1 - R1 - R2 - R3 (6)

На протяжении 2002-2003г значения К4 и К5 оставались примерно на своем уровне, поэтому показатель К2 не менялся.

Последний коэффициент К6 показывает прибыльность активных операций.

К6 = Прибыль /Активы, приносящие доход (7)

Он также сохраняется примерно на том же уровне, хотя прослеживается незначительное снижение этого коэффициента. Это объясняется увеличением доли неработающих активов. На 01.01.2004г. К6 равнялся 0,031%.

Подводя итог, необходимо отметить следующее:

Удмуртское отделение стабильно получает прибыль, которая увеличивается достаточно высокими темпами. Наблюдается быстрый рост привлеченных средств, основу которых составляют средства физических лиц, а также рост работающих активов. Большинство коэффициентов рентабельности сохранилось на том же уровне. Однако из года в год растет показатель К1 - отдача собственного капитала. Это говорит, о положительном финансовом состоянии Удмуртского отделения, о его финансовой устойчивости, стабильности и надежности.

2.2 АНАЛИЗ РАБОТЫ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ РОССИИ С ДОЛГОВЫМИ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ

Для того чтобы правильно оценить работу Удмуртского отделения Сберегательного банка России №8618 с долговыми обязательствами необходимо:

I. Проанализировать общероссийские тенденции. Правильное понимание развития рынка в масштабе России позволит оценить основные проблемы и перспективы повышения роли долговых инструментов в формировании ресурсной базы коммерческих банков.

II. Проанализировать работу с долговыми обязательствами кредитных организаций региона.

III. Оценить работу с долговыми обязательствами Удмуртского отделения Сберегательного банка и наметить основные пути их совершенствования.

Как уже было отмечено в первой главе под долговыми обязательствами коммерческих банков у нас в стране принято понимать эмитированные банком собственные векселя, депозитные и сберегательные сертификаты, а также облигации.

Использование этих инструментов кредитными организациями у нас в стране пока еще не достаточно развито и атрофировано если проводить аналогии с другими развитыми странами.

Кредитные организации продолжают наращивать долю долговых обязательств. Как видно из рисунка 3 их удельный вес в пассивах вырос с 5,5 % на 01.07.1998 до 10,1 % на 01.01.2003 г. Т е. их доля возросла в 1,8 раза.

Рис. 3. Динамика изменения структуры долговых обязательств за период с 01.07.1998 по 01.03.2004 г.

Как мы уже отмечали размещение долговых обязательств и межбанковский рынок привлечения средств относятся к типу недепозитных операций, инициатором которых является сам банк. Поэтому, основными причинами роста по мнению автора является недостаточный уровень развития межбанковского рынка (прежде всего для банков регионального значения), сокращение за последние несколько лет рентабельности банковского бизнеса, а также сокращение масштабов кредитования ЦБ.

Немаловажной причиной некоторого усиления присутствия долговых обязательств КБ стало прекращение работы с ГКО после финансового кризиса 1998 г, и отсутствие на финансовом рынке относительно ликвидных и достаточно доходных инструментов, что побудило организации размещать свои временно свободные денежные в ценные бумаги банков, в которых они состоят на расчетно-кассовом обслуживании. Операции учета банковских векселей приносят неплохие доходы, но рынок векселей в России до сих пор как законодательно, так и институционально не сформирован, что затрудняет систему оценки и ценообразования.

Между тем можно отметить, что кредитные организации, по-прежнему рассматривают эмиссию собственных долговых обязательств как всего лишь вспомогательный инструмент привлечения средств.

Чтобы разобраться за счет чего все же происходил этот рост необходимо изучить динамику структуры долговых обязательств.

2.2.1. СТРУКТУРА ДОЛГОВЫХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ

Сравнение основных характеристик данных ценных бумаг как с позиции банка, так и со стороны клиентов показал явные преимущества векселей над остальными долговыми инструментами, что полностью подтверждается данными статистики. Структура долговых обязательств за период с 01.02.1998 по 01.03.2004 г. всерьез не претерпела изменений. (см. Таблица 4).

Таблица 4

Динамика структуры долговых обязательств кредитных организаций, %