1) краткосрочный или среднесрочный, на приобретение и обустройство земли для строительства;

2) краткосрочный, (на строительство и реконструкцию), т.е. для финансирования строительных работ;

3) долгосрочный кредит для приобретения жилья.

В качестве обеспечительных обязательств граждане могут представлять:

- договор залога недвижимого имущества;

- поручительство одного или двух граждан, работников страховой компании или юридических лиц.

Предмет залога:

-земельный участок под строительство, или другие имущественные права на этот участок;

-готовое жилье или незавершенное строительство;

-другие виды имущества и имущественных прав.

Заложенное имущество подлежит страхованию залогодателем от рисков утраты и повреждения. В кредитном договоре указывается, что потребительский кредит выдается в размере 70 процентов, а остальные 30 процентов заемщик должен представить сам для осуществления проекта.

Так же существует продажа товаров в кредит. Она производится предприятиями розничной торговли. Первый взнос наличными деньгами покупателей, а так же срок рассрочки платежа поставлены в зависимость от стоимости товаров. К потребительскому кредиту относится и кредит ломбардов, а так же кредитные карточки. В Республике Казахстан разрешается частным строительным фирмам совместно с кредитными учреждениями заниматься строительством жилья в кредит.

Также банки второго уровня предоставляют потребительские кредиты на следующие цели: приобретение жилья; автотранспорта; товаров длительного пользования - бытовой техники, мебели, и оргтехники; оплата учебы; оплата лечения; туристические поездки и отдых; покупку квартир. Какие действия Вам нужно предпринять?

1. Выбрать ТНП в магазине, заполнить анкету в магазине или РКО Банка;

2. После положительного решения необходимо предоставить в Банк следующие документы:

· заявление;

· копию РНН;

· копию СИК;

· копию трудовой книжки;

· справку с места работы;

· справку о доходах заемщика и членов семьи;

· копию трудового договора;

· домовую книгу (некоторые банки);

· правоустанавливающие документы на залог;

3. Внести первоначальный взнос на счет магазина.

4. Оформить страхование;

5. Заключить Договор о залоге ТНП.

6. Подписать Кредитный договор.

7. Предоставить в магазин мемориальный ордер, квитанцию и получить товар.

В зависимости от цели кредитования указанный перечень документов может быть дополнен информацией, необходимой для оценки платежеспособности и кредитоспособности Заемщика.

2. Консорциальные (синдицированные) кредиты

Кредит, предоставляемый банковским консорциумом за счет объединения ресурсов банков участников. Снижает кредитный риск для каждого банка. Могут участвовать несколько заемщиков. Применяется в случае большого объема кредита или слишком высокого риска для одного банка. Оформляется консорциальным договором. Консорциум представляет собой временное объединение на договорной основе различных коммерческих единиц, в том числе и банков, для осуществления какого-либо проекта. Деятельность консорциума строится на принципах совместного долевого финансирования работ, соответствующих принятым обязательствам организаций - учредителей, также материальной ответственности за их невыполнение.

Поскольку консорциальные кредиты используются в основном при финансировании масштабных сделок, то заемщиками консорциальных кредитов могут быть любые хозяйствующие субъекты, осуществляющие крупные мероприятия, включая банки и государство. Большая часть иностранных капиталов, предоставляемых нашему государству, осуществлялась на консорциальной основе. В зависимости от сложности кредитуемого проекта число участников консорциума, привлеченных к финансированию отдельных этапов осуществления проекта, может меняться.

Потребности в консорциальных кредитах у государства связаны, прежде всего, с необходимостью финансирования бюджетных программ, с инвестированием средств в модернизацию и техническое перевооружение государственных предприятий различных отраслей хозяйства. Фирмы и банки за счет консорциального кредита финансируют потребности связанные, как правило, с внешнеэкономической деятельностью, а также с инвестиционной сферой, осуществлением крупномасштабных мероприятий в таких отраслях, как энергетика, экология, добыча сырьевых ресурсов, внедрение научно-технических разработок.

Консорциальные кредиты не являются особым видом кредита, поэтому он предоставляется на обычных условиях. Отношения оформляются рядом договоров: консорциальным, кредитным, договором залога или гарантией. В консорциальном договоре фиксируется факт создания консорциума, его цели, состав участников, определяется консорциальное участие в кредитной сделки - квоты ресурсов, порядок руководства консорциума, обязанности и права участников. Возвращение кредита, уплата процентов, комиссионных, покрывающих издержки банков-участников кредитной операции, осуществляются пропорционально их роли и суммы участия. Банк-руководитель консорциума получает специальное вознаграждение за организацию и руководство.

3. Ипотечное кредитование и его развитие в Республике Казахстан

Ипотекой в юридическом смысле признается залог предприятия, строения, здания, сооружения или иного объекта, непосредственно связанного с землей, земельным участком или правом пользования им. Ипотека является одним из наиболее надежных способов обеспечения кредита. Сейчас главный фактор, сдерживающий развитие ипотеки, это отсутствие права частной собственности на землю. Ипотечные кредиты выдаются гражданам Республики Казахстан под залог недвижимости на строительство или приобретение жилого дома, квартир, загородных домов, реконструкцию, капитальный ремонт.

Предельная сумма и срок кредита устанавливаются в соответствии с решением кредитного комитета (от 6 месяцев до 20 лет). Ссуды предоставляются платежеспособным заемщикам, имеющим источник дохода или наличии ликвидного залога.

Для получения кредита заемщик обращается в банк с: заявление, паспорт, справка №3, справка с места работы о среднемесячном доходе за последние 6 месяцев, при необходимости копии учредительных документов юридического лица работодателя, документ, подтверждающий наличие иных доходов, поручительство третьего лица по возврату кредита, справка с места работы о среднемесячном доходе поручителя.

В зависимости от целей кредита банк попросить иные документы.

При покупки частного дома:

1)документы, определяющие право на собственность земли, домовую книгу;

2) справку об уплате налога на имущество;

3) акт оценки покупаемого жилья из центра недвижимости;

4) акт осмотра квартиры банковским служащим.

При строительстве, реконструкции и ремонте нужны:

- смета предстоящих затрат;

- разрешение на строительство или ремонт;

- акт на право пользования землей;

- договоры подряда на строительство и приобретение материалов;

- планы стройки.

В случае отказа заемщика погасить в добровольном порядке, суммы взыскиваются с поручителя, а недостающая сумма от продажи имущества заемщика.

Кредиты на покупку жилья предоставляются в размере до 70% от стоимости жилья, а оставшиеся 30% оплачивается самостоятельно. Ставка вознаграждения по кредиту является плавающей и пересматривается каждые 6 месяцев в зависимости от изменения индекса инфляции в годовом выражении. Выплаты в погашение кредита не должны превышать 35% от размера чистого ежемесячного дохода (за вычетом налогов). Допускается увеличение доли выплат до 45% при условии, если после осуществления выплат на каждого члена семьи приходится по 15 000 тенге. Кредит погашается ежемесячными равными суммами, которые включают в себя вознаграждение и часть основного долга.

Ипотечный кредит предоставляется только в тенге без привязки к иностранной валюте. Заемщик имеет право приобрести по своему усмотрению отдельную квартиру, индивидуальный дом с земельным участком. Одним из условий является страхование жилья, жизни и потери трудоспособности. После окончательного выбора приобретаемого жилья заключаются следующие договора:

· кредитный договор между заемщиком и Банком;

· договор купли-продажи жилья между заемщиком и продавцом;

· договор залога приобретаемого жилья (ипотечный);

· договор страхования жилья;

· договор страхования жизни и потери трудоспособности.

В процессе оформления кредита вносится первоначальный взнос на спецсчет банка. После предоставления кредита, полная стоимость жилья перечисляется продавцу. С момента оформления договора купли-продажи заемщик становится собственником жилья.

В целях создания механизмов финансирования жилищного строительства, решения жилищных проблем широких слоев населения постановлением Правительства РК от 21 августа 2000 года №1290 была одобрена Концепция долгосрочного финансирования жилищного строительства и развития системы ипотечного кредитования в Республике Казахстан. В роли оператора вторичного рынка ипотечных кредитов, осуществляющих рефинансирование кредиторов создана Казахстанская Ипотечная Компания (КИК), единственным акционером которой является Национальный Банк РК. В дальнейшем планируется привлечение иных акционеров из числа международных финансовых организаций и казахстанских банков.

Взаимодействие участников ипотечного рынка:

1. Банк-кредитор выдает заемщику ипотечный кредит, обеспеченный залогом жилья.

2. Компания приобретает у банка-кредитора права требования по ипотечным кредитам и выпускает ипотечные ценные бумаги, обеспеченные указанными правами требования.

3. Институциональные инвесторы (пенсионные фонды, банки, страховые компании и др.) приобретают на вторичном рынке ипотечные ценные бумаги, тем самым осуществляя финансирование ипотечного рынка и обеспечивая приток денег для ипотечного кредитования.

4. Привлеченные таким образом на финансовом рынке деньги инвесторов вновь направляются на расширение объемов ипотечного кредитования.

Конечная ставка вознаграждения по кредитам определяется банками-партнерами Компании на основе котировочной ставки Компании. При этом банки имеют право произвольного определения собственной маржи, но не выше определенного предела. Таким образом, обеспечивается механизм дополнительного внутреннего инвестирования экономики, снижаются риски, которые неизбежно возникают при несоответствии структуры активов и пассивов банков-кредиторов.

Тема 10. Коммерческий кредит. Операции банка с векселями

1. Коммерческий кредит - кредит, предоставляемый продавцом покупателю в товарной форме, при продаже и поставке товара с отсрочкой его оплаты

Выделяют 5 основных способов предоставления коммерческого кредита:

1. Открытый счет - согласно договору об открытом счете однажды принятому обеими сторонами, покупатель может делать периодические закупки без обращения за кредитом в каждом отдельном случае;

2. Скидка при условии оплаты в определенный срок. Предусматривает условие, что если платеж будет произведен покупателем в течение оговоренного в контракте периода, то из цены будет вычтена скидка;

3. Сезонный кредит. Обычно применяется в производстве игрушек, сувениров, изделий массового потребления;

4. Консигнации;

5. Вексельный способ - продавец взамен товара получает вексель покупателя с обязательством покупателя произвести платеж в оговоренный срок. Процент за кредит включается в цену товара и в сумму векселя.

1) покупатель вручает вексель продавцу (векселедержателю);

2) продавец отгружает товар, выполняет работы, оказывает услуги;

3) продавец предъявляет вексель к оплате;

4) покупатель оплачивает вексель.

Участие банков в обращении векселя как платежного документа.

Донициляция - это назначение плательщиком по векселю какого-либо третьего лица (доницимата), обычно обслуживающего банка. Доницимат не является ответственным лицом, а лишь своевременно оплачивает вексель, за счет плательщика. Цель - освобождение клиента от контроля за конкретными числами оплаты.

Инкассирование векселей - совершение платежа по поручению клиента - выполнение поручения векселедержателя по получению платежа. При передаче векселя банку «на инкассо» векселедержателя (индоссант) остается кредитором и собственником по векселю. Ряд банков кредитует своих клиентов путем выписки векселя на самого заемщика или на его поставщика. Это достаточно удобно как для банка, так и для клиента и его поставщика.

Казахстан принял Женевскую конвенцию вексельного кредитования 1995года. В 1997 году был принят закон о вексельном обращении в Республики Казахстан. Вексель - средство платежа исключительно за товары. Учет векселей - прием векселей банками по индоссаменту до наступления срока платежа с выплатой вексельной суммы предъявителю векселя за вычетом дисконта. Условия приема векселей к учету:

- требования к количеству лиц;

- наличие аваля за плательщиками или другого обязанного по векселю лица;

- наличие покрытия для переводных векселей.

Порядок принятие векселя к учету:

1. заявка на учет.

2. оригинал векселя.

3. нотариально заверенную копию векселя.

4. доверенность на должностное лицо юридического лица, если векселедержателем является юридическое лицо.

5. документ, подтверждающий оплату гербового сбора.

Тема 11. Лизинговые операции коммерческих банков

1. Понятие лизинга

Лизинг -- слово английского происхождения, производное от глагола to lease -- брать и сдавать имущество во временное пользование. Наиболее точно отражающим сущность термина “лизинг” является следующее определение: Лизинг представляет собой инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, при котором лизингодатель обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество лизингополучателю за плату во временное пользование с правом последующего выкупа.

Лизинговая сделка, в свою очередь, представляет собой совокупность договоров, необходимых для реализации договора лизинга между лизингодателем, лизингополучателем и продавцом (поставщиком) предмета лизинга.

Предметом лизинга могут быть здания, сооружения, машины, оборудование, инвентарь, транспортные средства, земельные участки и любые другие непотребляемые вещи.

Предметом лизинга не могут быть ценные бумаги и природные ресурсы.

Типичная лизинговая сделка выглядит следующим образом.

1. Пользователь (после вступления в лизинговые отношения лизингополучатель) сообщает лизинговой компании, какое оборудование ему необходимо.

2. Лизинговая компания, убедившись в ликвидности проекта, покупает это оборудование у фирмы-изготовителя, или другого юридического, или физического лица, продающего имущество, являющееся объектом лизинга.

3. Лизинговая компания (лизингодатель), став собственником оборудования, передает его во временное пользование с правом дальнейшего выкупа (определяется договором) лизингополучателю, получая взамен лизинговые платежи.

2. Субъекты и объекты лизинговых отношений

В лизинговой сделке обычно участвуют несколько субъектов:

-- Лизингодатель - физическое или юридическое лицо, которое за счет привлеченных или собственных денежных средств приобретает в ходе реализации лизинговой сделки в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю права собственности на предмет лизинга.

-- Лизингополучатель - физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга.

-- Продавец имущества (поставщик) - физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает лизингодателю в обусловленный срок производимое (закупаемое) им имущество, являющееся предметом лизинга. Продавец (поставщик) обязан передать предмет лизинга лизингодателю или лизингополучателю в соответствии с условиями договора купли-продажи.

-- Банк (или другое кредитное учреждение), предоставляющее средства на приобретение предмета договора.

На рынке лизинговых услуг можно выделить и специальные субъекты, такие как:

-- страховые компании, осуществляющие страхование всевозможных рисков, возникающих при лизинговой сделке: страхование имущества лизингодателя, кредитов, предоставляемых лизингодателю кредитным учреждением, от возможных рисков неплатежей и многое другое.

Любой из субъектов лизинга может быть резидентом Республики Казахстан, нерезидентом Республики Казахстан, а также субъектом предпринимательской деятельности с участием иностранного инвестора, осуществляющим свою деятельность в соответствии с законодательством Республики Казахстан.

Изучение состояния финансового лизинга в развитых странах позволяет выделить основные группы оборудования, сдаваемого в лизинг:

-- Транспортное (транспортные самолеты, автомобили, морские суда, железнодорожные вагоны и т. п.)

-- Оборудование связи (радиостанции, спутники, почтовое оборудование и т. п.)

-- Сельскохозяйственное оборудование

-- Строительное (краны, бетономешалки и т. п.)

— и многое другое.

3. Классификация лизинговых отношений

Согласно Казахстанского законодательства существуют 2 основные формы лизинга: внутренний и международный. При осуществлении внутреннего лизинга лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик) являются резидентами Республики Казахстан. Внутренний лизинг регулируется законодательством Республики Казахстан.

При осуществлении международного лизинга лизингодатель или лизингополучатель является нерезидентом Республики Казахстан.

Если лизингодателем является резидент Республики Казахстан, то есть предмет лизинга находится в собственности резидента Республики Казахстан, договор международного лизинга регулируется законодательством Республики Казахстан.

Если лизингодателем является нерезидент Республики Казахстан , то есть предмет лизинга находится в собственности нерезидента Республики Казахстан, то договор международного лизинга регулируется законами в области внешнеэкономической деятельности.

В настоящее время в хозяйственной практике развитых стран применяются различные виды лизинга, каждая из которых характеризуется своими специфическими особенностями. Наиболее распространенными являются:

оперативный (сервисный) лизинг (operating lease)

финансовый (капитальный) лизинг (Financial lease)

возвратный лизинг (sale and lease back)

долевой лизинг (с участием третьей стороны) (leveraged lease)

прямой лизинг (direct lease)

сублизинг (sub-lease)

Все существующие виды подобных соглашений являются разновидностями двух базовых форм лизинга - оперативного либо финансового. В Республике Казахстан закон “О финансовом лизинге” регулирует три основных вида лизинга: оперативный, финансовый и возвратный (по сути, является разновидностью финансового лизинга). Но, тем не менее, я предлагаю рассмотреть наиболее распространенные виды лизинга более подробно.

оперативный (сервисный) лизинг

Оперативный (сервисный) лизинг - это соглашение о текущей аренде. Как правило, срок такого соглашения меньше периода полной амортизации арендуемого актива. Таким образом, предусмотренная контрактом арендная плата не покрывает полной стоимости актива, что вызывает необходимость сдавать его в лизинг несколько раз.

Важнейшая отличительная черта оперативного лизинга - право лизингополучателя (арендатора) на досрочное прекращение контракта. Подобные соглашения также могут предусматривать указание различных услуг по установке и текущему техническому обслуживанию сдаваемого в аренду оборудования. Отсюда и второе, часто употребляемое название этой формы лизинга - сервисный. При этом стоимость оказываемых услуг включается в арендную плату либо оплачивается отдельно.

К основным объектам оперативного лизинга относятся быстро устаревающие виды оборудования (компьютеры, копировальная и множительная техника, различные виды оргтехники и т.д.) и технически сложные, требующие постоянного сервисного обслуживания (грузовые и легковые автомобили, воздушные авиалайнеры, железнодорожный и морской транспорт).

Нетрудно заметить, что в целом условия оперативного лизинга более выгодны для арендатора. В частности, возможность досрочного прекращения аренды позволяет своевременно избавится от морально устаревшего оборудования и заменить более высокотехнологичным и конкурентоспособным. Кроме того, при возникновении неблагоприятных обстоятельств арендатор может быстро прекратить данный вид деятельности, досрочно возвратив соответствующее оборудование владельцу, и существенно сократить затраты, связанные с ликвидацией или реорганизацией производства.

В случае реализации разовых проектов или заказов оперативный лизинг освобождает от необходимости приобретения и последующего содержания оборудования, которое в дальнейшем не понадобится.

Использование различных сервисных услуг, оказываемых лизингодателем либо производителем оборудования, часто позволяет сократить расходы на текущее техническое обслуживание и содержание соответствующего персонала.

Недостатки оперативного лизинга: более высокая, чем при других формах лизинга, арендная плата; требования о внесении авансов и предоплаты; наличие в контрактах пунктов о выплате неустоек в случае досрочного прекращения аренды; прочие условия, призванные снизить и частично компенсировать риск владельцев имущества.

финансовый (капитальный) лизинг

Финансовый (капитальный) лизинг долгосрочное соглашение, предусматривающее полную амортизацию арендуемого оборудования за счет платы, вносимой арендатором. Поскольку подобные соглашения не допускают возможности досрочного прекращения аренды, правильное определение величины периодической платы обеспечивает владельцу полное возмещение понесенных затрат на приобретение и содержание оборудования, а также требуемую норму доходности. При этой форме лизинга все расходы по установке и текущему обслуживанию имущества возлагается, как правило, на арендатора. Часто подобные соглашения предусматривают право арендатора на выкуп имущества по истечении срока контракта по льготной или остаточной стоимости (такая стоимость может быть чисто символической, например 1 доллар).

В отличие от оперативного финансовый лизинг существенно снижает риск владельца имущества. По сути, его условия во многом идентичны договорам, заключаемым при получении долгосрочных банковских кредитов, так как предусматривают полное погашение стоимости оборудования (займа); внесение периодической платы, включающей стоимость оборудования и доход владельца (выплата по займу - основная и процентная части); право объявить арендатора банкротом в случае его неспособности выполнить соглашение и т.д.

К объектам финансового лизинга относятся недвижимость (земля, здания и сооружения), а также долгосрочные средства производства.

Финансовый лизинг служит базой для образования двух других форм долгосрочной аренды - возвратной и долевой (с участием третьей стороны).

возвратный лизинг

Возвратный лизинг представляет собой систему из двух соглашений, при которой владелец продает оборудование в собственность другой стороне с одновременным заключением договора о его долгосрочной аренде у покупателя. В качестве покупателя здесь обычно выступают коммерческие банки, инвестиционные, страховые или лизинговые компании. В результате проведения такой операции меняется лишь собственник оборудования, а его пользователь остается прежним, получив в свое распоряжение дополнительные средства финансирования. Инвестор же, по сути, кредитует бывшего владельца, получая в качестве обеспечения права собственности на его имущество. Подобные операции часто проводятся в условиях делового спада в целях стабилизации финансового положения предприятий.

долевой лизинг (с участием третьей стороны) (схема №4)

Долевой лизинг - еще одна разновидность финансового лизинга, предусматривающая участие в сделке третьей стороны - инвестора, в качестве которого обычно выступает банк, страховая или инвестиционная компания. В этом случае лизинговая фирма, предварительно заключив контракт на долгосрочную аренду некоторого оборудования, приобретает его в собственность, оплатив часть стоимости за счет заемных средств. В качестве обеспечения полученного займа используются приобретенное имущество (как правило, на него оформляется закладная) и будущие арендные платежи, соответствующая часть которых может выплачиваться арендатором непосредственно инвестору. При этом лизинговая фирма пользуется преимуществами налогового щита, возникающего в процессе амортизации оборудования и погашения долговых обязательств. Основные объекты этой формы лизинга - дорогостоящие активы, такие, как месторождения полезных ископаемых, оборудование для добывающих отраслей и т.д.

прямой лизинг

При прямом лизинге арендатор заключает с лизинговой фирмой соглашение о покупке требуемого оборудования и последующей сдачей ему в аренду. Часто соглашение об аренде может быть заключено непосредственно с фирмой-производителем (т.е. на прямую) Крупнейшими производителями, предоставляющими свою продукцию на условиях лизинга, являются такие известные фирмы, как IBM, Xerox, GATX, а также многие авиационные, судостроительные и автомобильные компании. Например, лидеры мирового автомобильного рынка - концерны «Даймлер-Крайслер» и BMW состоят учредителями ряда ведущих лизинговых компаний, через которые осуществляют сбыт своей продукции во многих странах мира.

сублизинг

Сублизинг - особый вид отношений, возникающих в связи с переуступкой прав пользования предметом лизинга третьему лицу, что оформляется договором сублизинга.

При сублизинге лицо, осуществляющее сублизинг, принимает предмет лизинга у лизингодателя по договору лизинга и передает его во временное пользование лизингополучателю по договору сублизинга. Согласно Закона Республики Казахстан “О финансовом лизинге” переуступка лизингополучателем третьему лицу своих обязательств по выплате лизинговых платежей третьему лицу не допускается.

При передаче предмета лизинга в сублизинг обязательным должно являться согласие лизингодателя в письменной форме.

Международный сублизинг, являющийся разновидностью международного лизинга, также регулируется этим законом. Отличительной особенностью международного сублизинга является перемещение предмета лизинга через таможенную границу Республики Казахстан только на срок действия договора сублизинга.

При сублизинге основной арендодатель получает преимущественное право на получение арендных платежей. В договоре обычно обуславливается, что в случае банкротства третьего звена арендная плата поступает основному арендодателю.

3. Преимущества лизинга для различных субъектов

Лизинг интересен всем субъектам лизинговых отношений: потребителю оборудования, инвестору, представителем которого в данном случае является лизинговая компания, государству, которое может использовать лизинг для направления инвестиций в приоритетные отрасли экономики, и, наконец, банку, который в результате лизинга может рассчитывать на уверенную долгосрочную прибыль.

Основные преимущества лизинга, наиболее актуальные с учетом особенностей экономической ситуацией, сложившейся в Казахстане на данном этапе, заключается в следующем:

а) для государства

При сложившейся экономической ситуации и острой необходимости в оживлении инвестиционной активности проблема развития лизинга приобретает для государства особую актуальность.

-- Этот финансовый инструмент способствует мобилизации финансовых средств для инвестиционной деятельности.

-- Обеспечивает посредством своего механизма гарантированное использование инвестиционных ресурсов на цели переоснащения производства.

-- Государство, поощряя лизинговую деятельность и используя для этого, например, налоговые льготы, может существенно уменьшить бюджетные ассигнования на финансирование инвестиций, эффективно управлять процессом совершенствования их отраслевой структуры, содействовать развитию товарного производства и сферы услуг, повышению экспортного потенциала, сокращению оттока частного российского капитала на Запад, созданию дополнительных рабочих мест, особенно в сфере малого предпринимательства, решению других насущных социально-экономических задач.

b) для лизингополучателя

-- При наличии рентабельного проекта потребитель имеет возможность получить оборудование и начать то или иное производство без крупных единовременных затрат. Это особенно актуально для начинающих мелких и средних предпринимателей.

-- Уменьшение размеров налога на имущество предприятий, поскольку стоимость объектов лизинга, хотя это и не обязательно, но в большинстве случаев, отражается в активе баланса лизингодателя. При осуществлении оперативного лизинга предмет лизинга учитывается на балансе лизингодателя.

-- Согласно Закона Республики Казахстан “О финансовом лизинге” ко всем видам движимого имущества, составляющего объект лизинга и относимого к активной части основных фондов разрешено применять механизм ускоренной амортизации с коэффициентом не выше 3.

-- У лизингополучателя упрощается бухгалтерский учет, так как по основным средствам, начислению амортизации, выплате части налогов и управлению долгом учет осуществляет лизинговая компания.

-- В договоре лизинга можно предусмотреть использование более удобных, гибких схем погашения задолженности.

-- Ко всем перечисленным случаям можно добавить и вариант, при котором сам банк становится лизингополучателем. Это весьма выгодно для банка, т. к. при этом облегчается баланс банка, что в свою очередь положительно отражается на экономических показателях, характеризующих банковскую деятельность. Например, при лизинге стоимость незавершенного производства постепенно включается в себестоимость и не будет пагубно влиять на категорию “капитал” и, следовательно, на расчеты обязательных экономических нормативов деятельности кредитных организаций.

с) для лизингодателя

-- Для лизинговых компаний как инвесторов лизинг обеспечивает необходимую прибыль на вложенный капитал при более низком риске ( по сравнению с обычным кредитованием) за счет действенной защиты от неплатежеспособности клиента.

-- До завершающего платежа лизингодатель остается юридическим собственником оборудования, так что в случае срыва расчетов может востребовать это оборудование и реализовать его для погашения убытков.

-- В случае банкротства лизингополучателя оборудование также в обязательном порядке возвращается лизинговой компании.

-- Лизингодателем передается лизингополучателю не денежные ресурсы, контроль над использованием которых не всегда возможен, а непосредственно средства производства.

-- Освобождение от уплаты налога на прибыль, которая получена от реализации договоров финансового лизинга со сроком действия не менее трех лет.

-- Лизингодатель частично освобождается от уплаты таможенных пошлин и налогов в отношении временно ввозимой на территорию Республики Казахстан продукции, являющейся объектом международного лизинга.

d) для продавцов лизингового имущества

В развитии лизинга заинтересованы не только лизингополучатели как потребители оборудования, но и действующие производства, поскольку за счет лизинга расширяется рынок сбыта производимого ими оборудования. Увеличивается доход от реализации запчастей к лизинговому оборудованию, осуществление его сервиса и модернизации.

Понятие лизинга вошло в Казахстанскую официальную финансовую лексику на рубеже 1989 -- 1990 годов, когда в лицензиях коммерческих банков на право осуществления банковских операций был введен лизинг как вид банковской деятельности по предоставлению банковских услуг. Лизинг стал находить отражение и в некоторых нормативных документах, регулирующих банковскую деятельность. Банки оценили целесообразность использования в своей практике лизинговых операций по-разному.

На первом этапе для большинства банков были характерны попытки осуществления лизинговых сделок, в которых они непосредственно выступали в роли лизингополучателя. Это вносило изменения в структуру банков -- выделялись самостоятельные подразделения либо секторы лизинга в их инвестиционных департаментах и управлениях. Однако широкого развития на этом этапе лизинг не получил.

Анализ полувековой истории развития мирового лизингового рынка позволяет говорить о четырех основных вариантах организации лизинга:

? лизинговые службы, созданные в структуре банков;

? универсальные лизинговые компании, создаваемые банками;

? специализированные лизинговые компании, создаваемые крупными производителями машин и оборудования, и лизингующими часть своей продукции;

? лизинговые компании, создаваемые крупными фирмами, специализирующимися на поставке и обслуживании техники.

В Казахстанских условиях выделяется еще два варианта организации лизинга.

— Лизинговые компании, создаваемые как дочерние предприятия банков второго уровня ((«БТА - лизинг», «Халык - лизинг» и др)

— Лизинговые компании, созданные иностранными инвесторами.

Первые два вариант характерны в основном для финансового лизинга, последний -- для оперативного.

В Казахстане организация лизинга, в которой лизингодателем выступает банк, была характерна для этапа становления рынка лизинговых услуг. Однако широкого развития на этом этапе лизинг пока не получил. Этому объясняется рядом причин:

1. Для банков (в основном средних и мелких) всегда является обременительным введение нового департамента в свою и без того сложную организационную структуру.

2. Специфика лизинговой деятельности трудно “ вписывается ” в деятельность банка. Нужна специальная квалифицированная экспертиза, новые маркетологи, менеджеры.

3. Неудобства в бухгалтерском учете, связанные с обобщением информации о лизинговом имуществе, амортизации лизингового имущества, лизинговых платежей.

Тем не менее, привлекательность лизинга как инструмента для осуществления инвестиционной деятельности, снижающего риски, продолжает интересовать финансовые институты, которые начали искать оптимальные пути и формы его применения.

Первоочередная проблема, решаемая любой лизинговой компанией, -- поиск стабильных источников финансовых ресурсов для закупки лизингуемого оборудования. Эта проблема автоматически решается в лизинговых компаниях, созданных при участии коммерческих банков.

4. Расчет лизинговых платежей

Плата за ресурсы, лизинговая маржа и рисковая премия составляют лизинговый процент. Для расчета суммы лизинговых платежей по финансовому лизингу чаще всего используется формула аннуитетов (ежегодных платежей по конкретному займу) и имеет следующий

вид:

И : Т

Р = А ------------------------------ ,

1 - 1 : (1 + И : Т)т * п

Р - сумма лизинговых платежей;

А - сумма амортизации;

П - срок контракта;

И - лизинговый процент;

Т - периодичность лизинговых платежей.

Тема 12. Трастовые, факторинговые и форфейтинговые операции банков

1. Трастовые операции коммерческих банков

Траст - доверие. Трастовые (доверительные) услуги - это услуги по распоряжению имуществом. Получение заработной платы, стипендии по доверенности. Коммерческие банки действуют от имени клиентов (собственников) Коммерческому банку для трастовых услуг требуется специальная лицензия. Трастовые отделы выполняют функции депозитария, т.е. хранения акций, могут выполнять временное управление делами фирмы. Траст-отделы коммерческих банков действуют по поручению клиентов на правах доверенного лица и осуществляют операции, связанные в основном с управлением собственность клиентов. Банки совершают доверительные операции для частных лиц, предприятий фирм, благотворительных фондов и прочих учреждений.

Персональный траст может включать:

· траст по передаче имущества в наследство;

· завещательный траст;

· опека или попечительство над имуществом недееспособных лиц;

· прижизненный траст (распоряжение имуществом);

· управление расчетами клиента;

· сейфовые услуги.

Траст юридических лиц включает:

· управление портфелем ценных бумаг;

· планирование и отчетность по операциям;

· выполнение кассовых расчетов; сейфовые услуги;

· управление активами;

· администрирование.

Комиссионное вознаграждение может состоять: ежегодного взноса с основной суммы переданного в управление имущества; ежегодных отчислений части дохода, полученного от переданного в управление имущества; разового взноса по окончании срока договора с основной суммы имущества, переданного в доверительное управление. Преимущества для банка:1)трастовые операции дают возможность скрывать сращивание банковского капитала с нефинансовым; 2)служат источником дополнительного дохода; 3)способ приобретения контроля над крупными фирмами; 4)минимальное вложение собственных средств банка.

2. Факторинг - разновидность торгово - комиссионной операции, сочетающаяся с кредитованием оборотного капитала клиента, покупка банком счет-фактур поставщика на отгруженную продукцию и передача банку права требования платежа с покупателя продукции.

Сущность операции состоит в том, что предприятие - поставщик предъявляет своему покупателю платежные документы, указывая, что деньги должны поступить на счет отдела факторинга. Одновременно последнему представляется один экземпляр документов, на основании которых он перечисляет деньги со своего счета на счет поставщика, а в последствии контролирует своевременность получения платежа от покупателя.

1 - заключение договора о факторинговом обслуживании;

2 - поставка товара с отсрочкой платежа;

3 - выплата досрочного платежа (до 90% от суммы поставленного товара) сразу после поставки;

4 - оплата за поставленный товар;

5 - выплата остатка средств (от 10%-после оплаты покупателем) за вычетом комиссионного вознаграждения фактора.

Факторинг бывает:

- открытым - дебитор (покупатель) уведомляется о факторинговой сделке между поставщиком и банком;

- закрытым - когда покупатель не осведомлен.

Применение факторинга ускоряет получение платежей, гарантирует погашение задолженности, снижает расходы по ведению счетов. Основной принцип факторинга состоит в том, что банк покупает у своих клиентов их требования к своим клиентам, и в течение 2-3 дней оплачивает от 70 до 90% требований в виде аванса, остающиеся 10-30% клиент получает после того, как к нему поступит счет от клиента.

Факторинг - это сравнительно новый вид услуг в области финансирования, предназначенный, в первую очередь, для новых мелких и средних предприятий. Продажа дебзадолженности может происходить или с правом или без права регресса, т. е. обратного требования к поставщику.

Форфейтинг - метод предоставления среднесрочного экспортного финансирования, покупка долга, выраженного в оборотном документе (переводной или простой вексель) у кредитора на безвозвратной основе.

Покупатель долга (форфейтер) принимает на себя обязательство об отказе - форфейтинге - от своего на обращение регрессивного требования к кредитору при невозможности получения удовлетворения у должника.

Экспортер основных средств ищет иностранного покупателя, который хочет получить среднесрочный кредит для финансирования покупки, где покупатель выплачивает сумму регулярными взносами от 3 до 5 лет.

Форфейтинг связан с учетом среднесрочных простых и переводных векселей. Учет векселей проводится по фиксированным ставкам. Форфейтинг обеспечивает экспортеру немедленную оплату экспорта, а иностранному покупателю предоставляет среднесрочный кредит от банка-форфейтинга с погашением в рассрочку.

Совершение сделки происходит в несколько этапов:

1. Подготовка сделки. Экспортер, банк экспортера или импортер выступают инициатором сделки. Для экспортера очень важно определить требования форфейтера к гарантии, и примерный размер дисконта. Без этого экспортер не в состоянии точно определить цену контракта.

2. Рассмотрение заявки. Здесь определяется характер сделки (финансовая или товарная), поскольку в случае продажи финансовых бумаг, обязательным является предварительное уведомление об этом.

3. Сбор информации о предполагаемой сделки (валюта, срок финансирования, импортер, экспортер, их местонахождение).

4. Кредитный анализ и называет твердую цену экспортеру.

5. Оформление документов. Экспортер готовит серии переводных векселей или подписывает соглашение о принятии простых векселей от покупателя, также получает гарантию или аваль на свои векселя.

Тема 13. Деятельность БВУ по организации работы с пластиковыми карточками

1. История банковских карточек

Пластиковая карточка, как средство безналичных расчетов впервые появилась в США на рубеже 50-х годов. Мало кто в это время представлял себе, что она произведет настоящую революцию в банковском деле. Однако в настоящее время это совершенно очевидно. Сегодня уже более 200 стран мира используют пластиковые карты в платежном обороте. Именно они в большинстве случаев выступают ключевым элементом электронных банковских систем. Пластиковые карты уверенно занимают передовые позиции в организации денежного оборота индустриально развитых стран Запада, постепенно вытесняя чеки и чековые книжки.

В 1950 г. компания «Дайнерс клаб» ввела в обращение платежные карточки, принимаемые в оплату за обслуживание в ресторанах, отелях и туристических агентствах. Впоследствии они начали называться карточками туризма и развлечений. Это была по существу первая полномасштабная схема трехстороннего соглашения с участием эмитента карточки, торговых предприятий и держателей карточек. В 1958 г. аналогичную карточку предложила компания «Америкен экспресс». К 1957 г. в США было уже 26 банков-эмитентов банковских карточек, в программах которых участвовало 754 тыс. держателей карточек и около 11 тыс. торговцев. Объем платежей составлял 400 млн. долл. в год.

На первом этапе развития банки рассматривали карточки как дополнительную услугу клиентам и не видели тех огромных потенциальных возможностей, которые открывали карточки в сфере расчетов и кредитования.

Первой массовой кредитной карточкой, предоставлявшей возможность продленного кредита, была выпущенная в 1958 г. банком «Бэнк оф Америкард» (Bank Americard), ныне «Виза» (Visa). Объем операций с «Бэнк Америкард» возрос в 1961-1967 гг. с 75 до 335 млн. долларов, количество держателей карточки - с 1 до 2,7 млн. человек, число участвующих в программе торговцев - с 35 до 83 тыс.

В 1966 г. произошло событие, оказавшее серьезное влияние на весь последующей ход развития карточных систем. «Бэнк оф Америка» учредил отдельную организацию - «Бэнк Америкард сервисиз корпорейшн», в которой сосредоточились все операции с карточками «Бэнк Америкард». Но самым важным было то, что новая компания начала продавать лицензии на выпуск карточек другим банкам, что дало возможность тысячам мелких банков приобщиться к карточному бизнесу. Они получали ноу-хау и необходимые технические средства, но вынуждены были поставить свои карточные операции под жесткий контроль «Бэнк Америкард сервисиз корпорейшн», которая устанавливала стандарты и определяла правила обращения с карточками. К 1970 г. уже 3300 банков стали участниками новой системы. К ней примкнули и некоторые крупные зарубежные банки, например «Барклайс бэнк» (Великобритания).

«Бэнк Америкард» не удалось, однако, монополизировать операции с карточками на внутреннем и международных рынках. На востоке и северо-востоке США в 60-х годах возник ряд региональных ассоциаций по выпуску карточек. На их основе в 1967 году была учреждена «Интербэнк кард ассошиэшн» (Interbank Card Association - ICA), которая объединила множество банков и стала второй (наряду с «Бэнк Америкард») крупнейшей ассоциацией банковских кредитных карт. Эту ассоциацию отличало то, что ее участники на первых порах обладали самостоятельностью в решении оперативных вопросов. На их карточках принадлежность к ассоциации обозначалась буквой «i». Затем, однако, последовала неизбежная стандартизация и централизация контроля. Банки перешли к выпуску единой карточки - «Мастер Чардж» (Master Charge). В 1970 г. три четверти участников «Интербэнк Кард ассошиэшн» выпускало эту карточку.

Все последующее развитие карточного бизнеса в США (и в других странах) проходило в условиях жесткой конкуренции «Виза» и «Мастер Чардж». Последняя в 1979 г. была переименована в «Мастер Кард» (Master Card). Число карточек «Визы» в 1980 г. достигло 73 млн., а годовой объем операций - 1 млрд. долларов. К 1991 году в обороте находилось 105 млн. карточек «Визы», а объем операций достиг 171 млрд. долларов. Быстрыми темпами росли и масштабы операций «Мастер Кард»: в 1980 г. - 55 млн. карточек, объем операций - 10,4 млрд. долларов, в 1990 г. - 90 млн. карточек и 99 млрд. долларов.

Развитие карточных операций в Европе повторяет процесс становления американской системы карточек. Так, в Великобритании первая кредитная карточка - «Барклайкард» (Barclaycard) была выпущена в 1965 г. В 1966 г. «Барклайс бэнк» заключил соглашение с «Бэнк Америкард» о сотрудничестве, что позволило использовать инфраструктуру американской ассоциации для введения «Барклайкард» в международный оборот.

В начале 70-х гг. другие банки страны - «Нэшнл Вестминстер», «Ллойдс» и «Мидлэнд-бэнк», обеспокоенные успехами «Барклайс бэнк», приступили к организации второй общенациональной сети кредитных карточек. Учрежденная ими компания «Джойнт кредит кард компани лтд» (Joint Credit Card Company Ltd) выпустила в 1972 г. карточку «Эксесс» (Access). Немного позднее этой компанией было заключено соглашение с «Мастер Кард» в Великобритании, а «Эксесс» начала приниматься в торговых учреждениях-контрагентах «Мастер Кард» во многих странах мира.

Ассоциация «Мастер Кард» явилась разработчиком ряда технических и организационных мероприятий, которые были впоследствии переняты другими компаниями банковских карточек. В частности, она первой в 1983 г. поместила на карточке лазерную голограмму, что затруднило подделку и существенно повысило надежность карточек. В 1984 г. ассоциация ввела в эксплуатацию две мощные коммуникационные системы, обеспечивающие обмен информацией и осуществление расчетов: «Бэнкнэт» (Banknet) (авторизация и денежные расчеты для 5 млн. торговых предприятий) и сеть электронных терминалов в торговых точках («МАРР» - «Master Card Point-of-Sale-Programm» с мощностью 11 млн. операций в день. В 1987 г. ассоциация купила крупнейшую в Северной Америке сеть банкоматов «Сиррус» (Cirrus).

В 1988 г. «Мастер Кард интэрнешнл» подписал соглашение о сотрудничестве с «Еврокард интернэшнл» (Eurocard International), переименованной впоследствии в «Европей интернешнл» (Europay International). Этот шаг позволил «Мастер Кард» значительно расширить количество участников системы и сферу применения карточек, что усилило ее конкурентные позиции в европейском регионе и других частях мира. «Европей интернешнл» была образована в сентябре 1992 года в результате слияния трех компаний - «Еврокард интернэшнл» (Eurocard International), «Еврочек интернэшнл» (Eurocheque International), «Еврочек интернэшнл холдингс» (Eurocheque International Holdings). В капитале компании участвуют финансовые институты 22 стран Европы. Она специализируется на предоставлении участникам платежных услуг по расчетам банковскими карточками и еврочеками. Соглашение с «Мастер Кард» создало объединенную инфраструктуру, включающую банки, предприятия торговли, банковские автоматы и электронные терминалы.

2. Основные виды пластиковых карточек

Пластиковая карточка - это персонифицированный платежный инструмент, предоставляющий пользующемуся карточкой лицу возможность безналичной оплаты товаров и/или услуг, а также получения наличных средств в отделениях (филиалах) банков и банковских автоматах (банкоматах). Принимающие карточку предприятия торговли/сервиса и отделения банков образуют сеть точек обслуживания карточки (или приемную сеть). Особенностью продаж и выдач наличных по карточкам является то, что эти операции осуществляются магазинами и, соответственно, банками "в долг" - товары и наличные предоставляются клиентам сразу, а средства в их возмещение поступают на счета обслуживающих предприятий чаще всего через некоторое время. Гарантом выполнения платежных обязательств, возникающих в процессе обслуживания пластиковых карточек, является выпустивший их банк-эмитент. Поэтому карточки на протяжении всего срока действия остаются собственностью банка, а клиенты (держатели карточек) получают их лишь в пользование. Характер гарантий банка-эмитента зависит от платежных полномочий, предоставляемых клиенту и фиксируемых классом карточки. При выдаче карточки клиенту осуществляется ее персонализация - на нее заносятся данные, позволяющие идентифицировать карточку и ее держателя, а также осуществить проверку платежеспособности карточки при приеме ее к оплате или выдаче наличных денег. Процесс утверждения продажи или выдачи наличных по карточке называется авторизацией. Для ее проведения точка обслуживания делает запрос платежной системе о подтверждении полномочий предъявителя карточки и его финансовых возможностей. Технология авторизации зависит от схемы платежной системы, типа карточки и технической оснащенности точки обслуживания. Традиционно авторизация проводится "вручную", когда продавец или кассир передает запрос по телефону оператору (голосовая авторизация), или автоматически, карточка помещается в POS-терминал или торговый терминал (POS - Point Of Sale), данные считываются с карточки, кассиром вводится сумма платежа, а держателем карточки со специальной клавиатуры - секретный ПИН-код (ПИН - Персональный Идентификационный Номер). После этого терминал осуществляет авторизацию либо устанав-ливая связь с базой данных платежной системы (on-line режим), либо осуществляя дополнительный обмен данными с самой карточкой (off-line авторизация). В случае выдачи наличных денег процедура носит аналогичный характер с той лишь особенностью, что деньги в автоматическом режиме выдаются специальным устройством банкоматом, который и проводит авторизацию. При осуществлении расчетов держатель карточки ограничен рядом лимитов. Характер лимитов и условия их использования могут быть весьма разнообразными. Однако в общих чертах все сводится к двум основным сценариям. Держатель дебетовой карточки должен заранее внести на свой счет в банке эмитенте некоторую сумму. Ее размер и определяет лимит доступных средств. При осуществлении расчетов с использованием карточки синхронно уменьшается и лимит. Контроль лимита осуществляется при проведении авторизации, которая при использовании дебетовой карточки является обязательной всегда. Для возобновления (или увеличения) лимита держателю карточки необходимо вновь внести средства на свой счет. Для обеспечения платежей держатель карточки может не вносить предварительно средства, а получить в банке-эмитенте кредит. Подобная схема реализуется при оплате посредством кредитной карточки. В этом случае лимит связан с величиной предоставленного кредита, в рамках которого держатель карточки может расходовать средства. Кредит может быть как однократным, так и возобновляемым. Возобновление кредита в зависимости от договора с держателем карточки происходит после погашения либо всей суммы задолженности, либо некоторой ее части. Как кредитная, так и дебетовая карточки могут быть также корпоративными. Корпоративные карточки предоставляются компанией своим сотрудникам для оплаты командировочных или других служебных расходов. Корпоративные карточки компании связаны с каким-либо одним ее счетом. Карточки могут иметь разделенный и неразделенный лимиты. В первом случае каждому из держателей корпоративных карт устанавливается индивидуальный лимит. Второй вариант больше подходит небольшим компаниям и не предполагает разграничение лимита. Корпоративные карточки позволяют компании детально отслеживать служебные расходы сотрудников. Семейные карточки в определенном смысле аналогичны корпоративным - право произведения платежей в рамках установленного лимита предоставляется членам семьи держателя карточки. При этом дополнительным пользователям предоставляются отдельные персонализированные карточки.