Правовой статус внешнего управляющего

Первый шаг в работе внешнего управляющего - это принятие в управление имущества должника и проведение его инвентаризации. Принятие имущества в управление производится с оформлением акта приема-передачи. Четких требований к акту не существует, поэтому с точки зрения формы нужно помнить, что акт является двусторонним и подписывается руководителем предприятия и арбитражным управляющим. С точки зрения содержания вопрос значительно более сложен.

Практика показывает, что на несостоятельном предприятии, как правило, есть что скрывать и рассчитывать на то, что управляющему передадут все имущество добросовестно, не приходится. Тем более что инвентаризация еще не проведена и управляющий не знает истинного положения вещей.

Вместе с тем, ответственность за полноту передачи имущества лежит на руководителе должника. Поэтому знать, что принимать по акту нужно, но целесообразно оставить инициативу за руководителем предприятия. По акту должны быть переданы следующие документы, материалы и сведения:

Учредительные документы (устав, учредительный договор, свидетельство о регистрации) с изменениями;

Печати и штампы;

Документы, подтверждающие права предприятия на недвижимое имущество, земельный участок (свидетельства на право собственности, технические паспорта, справки из БТИ, договор аренды земли);

Внутренние документы, подтверждающие полномочия руководящих органов, положения о подразделениях;

Протоколы собраний руководящих органов предприятия;

Приказы и распоряжения руководителя;

Журналы регистрации входящих и исходящих писем, если хранятся централизованно, то сами письма;

Отчеты ревизионной комиссии о результатах деятельности, заключения аудиторских фирм за последние два года, предписания контролирующих органов (пожарники, АТИ, УВД и др.);

Договоры, соглашения, контракты, заключенные предприятием со всеми юридическими и физическими лицами за весь период деятельности;

Конструкторская, технологическая документация;

Справка с номерами расчетного и иных счетов предприятия, наименованиях и реквизитах обслуживающих банков;

Документы, свидетельствующие о выполнении или невыполнении предприятием денежных обязательств перед контрагентами, бюджетом и внебюджетными фондами (неисполненные платежные требования, платежные поручения и т.п.);

Документы первичного бухгалтерского учета (платежные документы, выписки из банка, карточки учета основных средств, журналы-ордера, главная книга, кассовая книга, расчетно-платежные ведомости, другие);

Документы бухгалтерской отчетности (квартальные и годовые), представляемые в налоговую инспекцию, внебюджетные фонды и органы статистики, с соответствующими отметками о принятии (за последние два года), приказ об учетной политике, последние акты инвентаризации имущества и финансовых обязательств, последние инвентаризационные ведомости;

Справка о задолженности организации перед бюджетом и внебюджетными фондами, акты сверки;

Лицензии;

Сертификаты;

Решения судов, исполнительные листы;

Утвержденное штатное расписание, лицевые карточки работников, личные дела;

Журнал учета выданных доверенностей;

Учредительные документы организаций, в которых предприятие является учредителем (участником);

Список материально ответственных лиц;

Архив, библиотечный фонд;

Акции, векселя, другие ценные бумаги.

Против каждой позиции проставляется количество листов и экземпляров. Естественно, данный перечень не является исчерпывающим, на различных предприятиях могут встретиться и другие экзотические виды имущества и документы. Нужно также иметь в виду, что, как правило, внешним управляющим утверждается специалист, ранее выполнявший функции временного управляющего. Поэтому еще на стадии наблюдения целесообразно составить представление о том, чем располагает предприятие. В случае если отношения с руководителем предприятия нормальные, есть смысл предложить ему заранее подготовиться к составлению акта приема-передачи.

Цель инвентаризации - обеспечение достоверности данных бухгалтерского учета и отчетности. Кроме того, это один из наиболее действенных механизмов внутреннего контроля за сохранностью имущества организации, полнотой и своевременностью осуществления расчетов по хозяйственным договорам и обязательствам по уплате налогов и сборов, соблюдением требований законодательства при осуществлении и учете финансово-хозяйственной деятельности организации, своевременным выявлением ошибок в учете и внесением исправлений в данные бухгалтерского учета и отчетности. Правила проведения инвентаризации и оформления ее результатов определяются следующими законодательными и нормативными актами:

· Федеральным законом от 21.11.96 № 129-ФЗ "О бухгалтерском учете";

· Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ, утвержденным Приказом Минфина РФ от 29.07.98 № 34н;

· Постановлением Госкомстата РФ от 18.08.98 № 88 "Об утверждении Унифицированных форм первичной учетной документации по учету кассовых операций, по учету результатов инвентаризации";

· Методическими указаниями по инвентаризации имущества и финансовых обязательств, утвержденными Приказом Минфина РФ от 13.06.95 № 49.

В ходе инвентаризации решаются следующие задачи: выявление фактического наличия имущества; сопоставление фактического наличия имущества с данными бухгалтерского учета; проверка полноты отражения в учете обязательств.

Объектами инвентаризации являются:

· все имущество предприятия независимо от его местонахождения;

· все виды финансовых обязательств предприятия;

· имущество, не принадлежащее предприятию, но числящееся в бухгалтерском учете (на ответственном хранении, арендованное, полученное для переработки);

· имущество, не учтенное по каким-либо причинам.

Для проведения инвентаризации приказом внешнего управляющего назначается постоянно действующая инвентаризационная комиссия. В состав комиссии включаются представители администрации, работники бухгалтерской службы, другие специалисты (инженеры, экономисты, техники и т. д.), а также могут быть включены специалисты внутреннего аудита организации или независимых аудиторских организаций.

Инвентаризационная комиссия обеспечивает полноту и точность отражения данных о фактических остатках основных средств, запасов, товаров, денежных средств, другого имущества и финансовых обязательств, внесенных в инвентаризационные описи и акты, и своевременность оформления результатов инвентаризации. Отсутствие хотя бы одного члена комиссии при проведении инвентаризации служит основанием для признания результатов инвентаризации недействительными

Порядок проведения инвентаризации устанавливается приказом управляющего, который является письменным заданием на ее проведение. В приказе указываются:

· состав рабочей инвентаризационной комиссии;

· перечень инвентаризируемого имущества и обязательств;

· сроки проведения инвентаризации (дата начала и окончания);

· причины инвентаризации.

Приказ регистрируется в Журнале учета контроля за выполнением приказов о проведении инвентаризации и вручается председателю инвентаризационной комиссии. Сам процесс инвентаризации включает в себя три этапа.

До начала инвентаризации. В инвентаризационную комиссию передаются последние на момент инвентаризации приходные и расходные документы или отчеты о движении материальных ценностей и денежных средств.

Председатель комиссии визирует все приходные и расходные документы, приложенные к реестрам (отчетам), с указанием "До инвентаризации на "___ " (дата)", что служит основанием для определения остатков имущества на начало инвентаризации по учетным данным.

С материально ответственных лиц берутся расписки о том, что на начало инвентаризации все расходные и приходные документы на имущество сданы в бухгалтерию или переданы комиссии и все ценности, поступившие на их ответственность, оприходованы, а выбывшие списаны в расход. Аналогичные расписки дают и лица, имеющие подотчетные суммы на приобретение товаров или доверенности на получение имущества. Расписка включена в заголовочную часть инвентаризационной описи.

В ходе инвентаризации. Сведения о фактическом наличии имущества и реальности учтенных финансовых обязательств записываются в инвентаризационные описи и акты (в дальнейшем - описи), оформ ленные на бланках унифицированных форм первичной учетной документации, утвержденных Госкомстатом РФ, а также форм, утвержденных Минфином РФ и отраслевыми министерствами и ведомствами, с учетом специфики отдельных отраслей.

Фактическое наличие имущества при инвентаризации определяется путем обязательного подсчета, взвешивания и обмера. Проверка фактического наличия имущества производится при участии материально ответственных лиц.

Наименования инвентаризируемых объектов, а также их количество указываются в описях по номенклатуре и в единицах измерения, принятых в учете. Описи могут заполняться вручную или с использованием средств вычислительной или другой организационной техники. Описи подписывают все члены инвентаризационной комиссии и материально ответственные лица. В конце описи материально ответственные лица дают расписку, подтверждающую проверку комиссией имущества в их присутствии, об отсутствии к членам комиссии каких-либо претензий и принятии перечисленного в описи имущества на ответственное хранение. При проверке фактического наличия имущества, в случае смены материально ответственных лиц, принявший имущество расписывается в получении, а сдавший - в сдаче этого имущества.

На имущество, находящееся на ответственном хранении, арендованное или полученное для переработки, составляются отдельные описи.

Товарно-материальные ценности, хранящиеся на складах других организаций, заносятся в описи на основании документов, подтверждающих сдачу этих ценностей на ответственное хранение. В описях на эти ценности указываются их наименование, количество, сорт, стоимость (по данным учета), дата принятия груза на хранение, место хранения, номера и даты документов.

В описи по товарно-материальным ценностям, переданным в переработку другой организации, указываются наименования перерабатывающей организации и ценностей, количество, фактическая стоимость по данным учета, дата передачи ценностей в переработку, номера и даты документов.

По окончании инвентаризации. Оформленные описи по результатам инвентаризации передаются в бухгалтерию, где с учетом содержащихся в них данных составляются сличительные ведомости, в которых показываются расхождения между показателями по даннымбухгалтерского учета и данным инвентаризационных описей.

По окончании инвентаризации по распоряжению управляющего могут проводиться контрольные проверки правильности ее проведения. Их следует проводить с участием членов инвентаризационной комиссии и материально ответственных лиц обязательно до открытия помещения, в котором проводилась инвентаризация. Результаты контрольных проверок оформляются актом и регистрируются в Книге учета контрольных проверок правильности проведения инвентаризации.

Существует несколько способов восстановления платежеспособности, и большинство планов содержат сочетание их определенного набора. В ст. 109 Закона о банкротстве изложены возможные меры по восстановлению платежеспособности должника, а именно:

· перепрофилирование производства;

· закрытие нерентабельных производств;

· взыскание дебиторской задолженности;

· продажа части имущества должника;

· уступка прав требования должника;

· исполнение обязательств должника собственником имущества должника - унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника либо третьим лицом или третьими лицами;

· увеличение уставного каптала должника за счет взносов участников и третьих лиц;

· размещение дополнительных обыкновенных акций должника;

· продажа предприятия должника;

· замещение активов должника;

· иные меры по восстановлению платежеспособности должника.

Включение пункта "иные способы" означает, что план внешнего управления может предусматривать практически любую меру, при условии, что она не противоречит законодательству РФ и будет одобрена кредиторами.

По существу, внешний управляющий должен ответить на два вопроса: имеется ли реальная перспектива для переориентации производства должника с тем, чтобы выйти на устойчивую рентабельность; имеется ли реальная перспектива для преодоления неплатежеспособности.

Необходимо отметить, что, несмотря на то, что существует возможность переориентации предприятия в течение восемнадцати месяцев внешнего управления, реально за такой короткий срок сложно преодолеть неплатежеспособность. В большинстве случаев обязательства должника достигают на момент введения внешнего управления таких размеров, что компания оказывается неспособной обеспечить приток необходимых денежных средств для погашения требований кредиторов. Поэтому нередко внешнее управление завершается мировым соглашением или конкурсным производством. Как шутит один из известных арбитражных управляющих: "Нам хотелось бы приходить на несостоятельное предприятие в роли целителя, но чаще всего мы выступаем в качестве патологоанатома".

Внешнему управляющему необходимо учесть, что, несмотря на то, что он уполномочен заключать мировое соглашение с кредиторами, у него практически нет возможностей контролировать его исполнение. Управляющий вправе применить мировое соглашение в качестве одного из решений, способствующих восстановлению платежеспособности.

На практике сложилось так, что план внешнего управления в своей основе схож с бизнес-планом. Это вполне логично, если внешний управляющий ставит целью восстановить платежеспособность за счет внутренних резервов предприятия. Особенностью плана внешнего управления является включение в него положений, призванных регулировать отношения между должником и кредиторами. В частности, планом может быть предусмотрено:

заключение крупных сделок или сделок, в совершении которых имеется заинтересованность, без дополнительного согласия собрания (комитета) кредиторов;

режим продажи бизнеса или имущества должника (способ, сроки, условия, определение цены);

осуществление уступки прав требования должника без дополнительного согласия собрания (комитета) кредиторов.

План внешнего управления является важным документом. Утверждая план, кредиторам необходимо принять ответственное решение, как в отношении перспектив должника, так и в отношении своего собственного будущего, поскольку невозврат или отсрочка возврата кредиторской задолженности иногда ставит под сомнение перспективу жизнедеятельности самого кредитора. Поэтому внешний управляющий должен стремиться предоставлять всестороннюю и объективную оценку положения и перспектив восстановления платежеспособности. Ниже приведены дополнительные положения, на которые обращают внимание кредиторы при рассмотрении плана внешнего управления:

· четкое изложение причин неплатежеспособности должника и того, каким образом предлагаемые в плане внешнего управления меры выявляют и устраняют данные причины;

· оценка возможных рисков при реализации плана внешнего управления;

· предоставление информации о вариантах завершения внешнего управления.

Если внешний управляющий предполагает завершить период внешнего управления компромиссом с кредиторами, ему необходимо продумать, в какой момент ставить их об этом в известность. Приобщение кредиторов к этой идее на начальном этапе может оказаться небесполезным. Однако, если риски велики, то можно вызвать немалое беспокойство кредиторов, напрямую излагая возможные негативные последствия. С другой стороны, если кредиторы свыкнутся с мыслью, что, скорее всего, ничего утешительного их не ждет, то при более благоприятном исходе они будут удовлетворены.

В обязанность внешнего управляющего входит созыв собрания кредиторов для обсуждения плана внешнего управления. Собрание должно состояться в течение двух месяцев с момента назначения внешнего управляющего. Внешний управляющий обязан направить письменное уведомление кредиторам о собрании (имеются в виду все кредиторы, несмотря на то, что только конкурсные кредиторы имеют право голоса). План внешнего управления предоставляется кредиторам для ознакомления, по меньшей мере, за две недели до собрания.

Собрание кредиторов имеет право принять одно из решений:

· об утверждении плана внешнего управления;

· об отклонении плана внешнего управления и обращении в арбитражный суд с ходатайством о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства;

· об отклонении плана внешнего управления. Указанное решение должно предусматривать срок созыва следующего собрания кредиторов для рассмотрения нового плана внешнего управления, при этом срок созыва собрания кредиторов не может превышать два месяца с даты принятия указанного решения;

· об отклонении плана внешнего управления и отстранении внешнего управляющего с одновременным утверждением СРО, из числа членов которой должен быть утвержден новый управляющий, и требований к кандидатуре внешнего управляющего.

План внешнего управления, утвержденный собранием кредиторов, и протокол собрания представляется арбитражному суду внешним управляющим не позднее пяти дней с даты проведения собрания. Если план не представлен в суд в течение четырех месяцев с момента введения внешнего управления, арбитражный суд вправе принять решение о признании должника банкротом и открыть конкурсное производство.

После разработки плана управляющий должен организовать его выполнение. Большинство навыков, необходимых для реализации плана внешнего управления, не отличаются от тех навыков, которые необходимы антикризисному управляющему для решения проблем внесудебного финансового оздоровления, напрямую не связанных с несостоятельностью.

Ниже представлены минимальные требования, предъявляемые к управляющему в связи с реализацией плана. Внешний управляющий должен:

· определить ключевые производственные показатели для предприятия - должника;

· предпринять меры по реструктуризации предприятия с тем, чтобы повысить производительность и привести текущие показатели в соответствие с ключевыми показателями;

· наладить мониторинг деятельности предприятия во всех направлениях;

· освещать в представляемых статистических отчетах ход реализации плана;

· постоянно информировать кредиторов;

· в случае необходимости производить корректировку ключевых показателей плана и согласовывать эти изменения с собранием (комитетом) кредиторов;

· постоянно сверять ход реализации намеченного с планом, и если стало очевидно, что реализация плана не увенчается успехом, созвать собрание кредиторов с тем, чтобы предложить прекращение внешнего управления.

Относительно требований кредиторов в арбитражный суд могут быть предъявлены возражения. Возражения вправе предъявить внешний управляющий, представитель учредителей (участников) должника или представитель собственника имущества должника - унитарного предприятия, а также кредиторы, требования которых включены в реестр. Такие возражения предъявляются в течение месяца с даты получения внешним управляющим указанных требований.

Если существуют возражения, арбитражный суд проверяет обоснованность соответствующих требований кредиторов. По результатам рассмотрения выносится определение суда о включении или об отказе во включении указанных требований в реестр. В определении арбитражного суда также указываются размер и очередность удовлетворения таких требований.

Требования кредиторов, по которым не поступили возражения, рассматриваются судом для проверки их обоснованности и наличия оснований для включения в реестр. По результатам рассмотрения арбитражный суд выносит определение о включении или об отказе во включении требований кредиторов в реестр требований кредиторов. Данное определение подлежит немедленному исполнению и может быть обжаловано.

Внешний управляющий обязан выплачивать денежные суммы по требованиям кредиторов 1 и 2 очереди в ходе внешнего управления до начала расчетов с конкурсными кредиторами. Необходимо помнить, что внешнее управление может завершиться мировым соглашением только при условии произведенных расчетов с кредиторами 1 и 2 очереди.

Внешний управляющий обязан предпринимать меры по обеспечению сохранности имущества должника. Принципиальное расхождение между внешним и временным управляющими заключается в том, что внешний управляющий имеет исключительные полномочия для самостоятельного (без применения судебных актов) принятия реальных мер по защите активов.

Минимум шагов, которые должен предпринять внешний управляющий для сохранения имущества:

· уведомить судебного пристава и другие органы о передаче должнику прав на принятие мер по обеспечению требований кредиторов;

· осуществить мероприятия, направленные на поиск, выявление и изъятие имущества должника, находящегося во владении третьих лиц.

В ходе процедуры внешнего управления должны состояться два обязательных собрания кредиторов. Одним из первых (после первого собрания кредиторов в процедуре наблюдения) проводится собрание для рассмотрения плана внешнего управления. Следующее обязательное собрание рассматривает отчет внешнего управляющего. Собрание и комитет кредиторов вправе потребовать от внешнего управляющего проведения собраний с иной повесткой дня. В этом смысле целесообразно на первом же собрании, проходящем в процедуре внешнего управления, определить порядок, состав и периодичность предоставляемой кредиторам отчетности. Достаточно, если это будет краткий сводный отчет о ходе реализации плана внешнего управления, предоставляемый ежеквартально. Если план внешнего управления на некоторых этапах предполагает динамические изменения, то можно предусмотреть более частое представление отчета.

Комитет кредиторов представляет законные интересы конкурсных кредиторов, уполномоченных органов и осуществляет контроль за действиями арбитражного управляющего, а также реализует другие предоставленные ему собранием кредиторов полномочия.

Комитет кредиторов для осуществления возложенных на него функций вправе:

требовать от арбитражного управляющего или руководителя должника предоставить информацию о финансовом состоянии должника и ходе процедур банкротства;

обжаловать в арбитражный суд действия арбитражного управляющего;

принимать решения о созыве собрания кредиторов;

принимать решения об обращении к собранию кредиторов с рекомендацией об отстранении арбитражного управляющего от исполнения его обязанностей;

принимать другие решения, а также совершать иные действия в случае предоставления собранием кредиторов таких полномочий.

На самом деле, нет ничего плохого в том, что кредиторы иногда будут собирать комитет или собрание по своей инициативе.Управляющий должен четко понимать, что могут потребовать от него кредиторы, чего он хочет от кредиторов и в чем он от них зависит. Для сохранения статус-кво нужно давать им возможность периодически собираться, чтобы ознакомиться с ситуацией и получить ответы на вопросы. Больше внимания требуется уделять индивидуальной работе с ключевыми кредиторами, от которых в первую очередь зависит принятие решений. Главное состоит в соблюдении согласованных сроков взаимодействия и параметров плана внешнего управления.

Внешний управляющий обязан представить на рассмотрение собрания кредиторов отчет:

· по результатам проведения внешнего управления;

· при наличии оснований для досрочного прекращения внешнего управления;

· по требованию лиц, имеющих право на созыв собрания кредиторов;

· в случае накопления денежных средств, достаточных для удовлетворения всех требований кредиторов, включенных в реестр.

Если в ходе внешнего управления удовлетворены все требования кредиторов, включенные в реестр, внешний управляющий не позднее чем через месяц с даты удовлетворения требований кредиторов, уведомляет об этом лиц, требования которых были включены в реестр, и представляет на утверждение арбитражного суда отчет внешнего управляющего. Отчет должен содержать:

· баланс должника на последнюю отчетную дату;

· отчет о движении денежных средств;

· отчет о прибылях и убытках должника;

· сведения о наличии свободных денежных средств и иных средств, которые могут быть направлены на удовлетворение требований кредиторов;

· расшифровку оставшейся дебиторской задолженности и сведения об оставшихся нереализованными правах требования должника;

· сведения об удовлетворенных требованиях кредиторов, включенных в реестр требований кредиторов;

· иные сведения о возможности погашения оставшейся кредиторской задолженности должника.

К отчету внешнего управляющего должен быть приложен реестр требований кредиторов. В отчете также необходимо изложить рекомендации кредиторам по дальнейшей деятельности должника, а также иные необходимые сведения для того, чтобы показать кредиторам, каким образом управляющий пришел к своим выводам и рекомендациям.

По результатам рассмотрения отчета внешнего управляющего собрание кредиторов вправе принять одно из следующих решений:

· об обращении в арбитражный суд с ходатайством о прекращении внешнего управления в связи с восстановлением платежеспособности должника и переходе к расчетам с кредиторами;

· об обращении в арбитражный суд с ходатайством о прекращении производства по делу в связи с удовлетворением всех требований кредиторов в соответствии с реестром требований кредиторов;

· об обращении в арбитражный суд с ходатайством о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства;

· о заключении мирового соглашения.

Не позднее чем через пять дней с даты проведения собрания кредиторов отчет внешнего управляющего и протокол собрания кредиторов направляются в арбитражный суд.

Отчет внешнего управляющего подлежит обязательному рассмотрению арбитражным судом. К отчету должны быть приложены реестр требований кредиторов на дату проведения собрания и жалобы кредиторов, голосовавших против принятого собранием решения или не принимавших участия в голосовании. Отчет управляющего и жалобы на его действия при их наличии рассматриваются судом не позднее, чем через месяц с даты получения.

Отчет внешнего управляющего подлежит утверждению арбитражным судом в случае, если:

· все требования кредиторов, включенные в реестр, удовлетворены;

· собранием кредиторов принято решение о прекращении внешнего управления в связи с восстановлением платежеспособности должника и переходе к расчетам с кредиторами;

· между кредиторами и должником заключено мировое соглашение;

· собранием кредиторов принято решение о продлении срока внешнего управления.

По результатам рассмотрения отчета внешнего управляющего судом выносится определение:

о прекращении производства по делу о банкротстве в случае удовлетворения всех требований кредиторов или в случае утверждения арбитражным судом мирового соглашения;

о переходе к расчетам с кредиторами в случае удовлетворения ходатайства собрания кредиторов о прекращении внешнего управления в связи с восстановлением платежеспособности должника и переходе к расчетам с кредиторами;

о продлении срока внешнего управления в случае удовлетворения ходатайства о продлении срока внешнего управления;

об отказе в утверждении отчета внешнего управляющего в случае, если судом будут выявлены следующие обстоятельства: требования кредиторов, включенные в реестр требований кредиторов, не удовлетворены; отсутствуют признаки восстановления платежеспособности должника; имеются обстоятельства, препятствующие утверждению мирового соглашения.

В определении о переходе к расчетам с кредиторами устанавливается срок окончания расчетов с кредиторами, который не может превышать шесть месяцев с даты вынесения определения. После окончания расчетов с кредиторами арбитражный суд выносит определение об утверждении отчета управляющего и о прекращении производства по делу о банкротстве. Если в установленный срок не произведены расчеты с кредиторами, суд принимает решение о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства.

Расчеты с кредиторами производятся в следующем порядке:

· в первую очередь производятся расчеты по требованиям граждан, перед которыми должник несет ответственность за причинение вреда жизни или здоровью, путем капитализации соответствующих повременных платежей, а также компенсация морального вреда;

· во вторую очередь производятся расчеты по выплате выходных пособий и оплате труда лиц, работающих или работавших по трудовому договору, и по выплате вознаграждений по авторским договорам;

· в третью очередь производятся расчеты с другими кредиторами.

Требования кредиторов по обязательствам, обеспеченным залогом имущества, удовлетворяются за счет стоимости предмета залога преимущественно перед иными кредиторами, за исключением обязательств перед кредиторами первой и второй очереди, права требования по которым возникли до заключения соответствующего договора залога.

Полномочия внешнего управляющего прекращаются в случае прекращения производства по делу о банкротстве или принятия судом решения о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства.

Если внешнее управление завершается заключением мирового соглашения или погашением требований кредиторов, управляющий продолжает исполнять свои обязанности в пределах компетенции руководителя должника до избрания или назначения нового руководителя предприятия. Внешний управляющий также обязан созвать общее собрание акционеров или организовать проведение заседания совета директоров для рассмотрения вопроса об избрании (назначении) руководителя должника. Полномочия иных органов управления должника и собственника имущества должника - унитарного предприятия восстанавливаются.

В случае, если арбитражный суд принял решение о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства и утвердил конкурсным управляющим другое лицо или, если невозможно утвердить конкурсного управляющего одновременно с принятием такого решения, то внешний управляющий исполняет обязанности конкурсного управляющего до утверждения нового конкурсного управляющего. Внешний управляющий обязан передать дела конкурсному управляющему не позднее, чем через три рабочих дня с даты утверждения последнего.

2.5 Внешнее управление как инструмент преодоления кризиса

Для вывода предприятия из долговой ямы необходимо разработать концепцию преодоления кризиса, под которой понимается системное представление всех процессов реорганизации и управления, результатом которой являются запланированные и впоследствии реализованные мероприятия. Статья 106 ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» предусматривает разработку подобной концепции в виде плана внешнего управления (ПВУ), который утверждается собранием кредиторов предприятия и должен содержать комплекс мероприятий, позволяющих в определенный промежуток времени восстановить платежеспособность должника.

ПВУ разрабатывается на основе всестороннего анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия за последние 3-5 лет. В результате вырабатывается концепция преодоления кризиса для конкретного предприятия с учетом специфики производства, местоположения, наличия квалифицированных кадров в производственном и управленческом звеньях и иных ресурсов.

На основе опыта можно выделить следующие узкие места в организации деятельности и управления предприятием-банкротом:

· отсутствует информация о кредиторской и дебиторской задолженности;

· невозможно свести воедино информацию по ожидаемым и фактическим поступлениям и платежам;

· руководство не имеет информации для оценки деятельности предприятия;

· планово-экономические службы готовят огромное количество документов, большинство из которых непригодно для финансового анализа;

· процесс планирования затянут по времени, что делает его непригодным для принятия оперативных управленческих решений;

· плановые данные значительно отличаются от фактических.

Процесс планирования начинается с производства, а не со сбыта;

· при планировании преобладает затратный механизм ценообразования: цена формируется без учета рыночных цен, исходя из полной себестоимости и норматива рентабельности;

· наличие значительных неиспользуемых ресурсов;

· предприятие испытывает трудности при определении потребностей в текущих ресурсах (люди, мощности и т-п-);

· бремя социальной сферы и т-д.

Необходимо отметить, что в процессе внешнего управления предприятие, как правило, отрезано от внешних источников финансирования и может рассчитывать только на внутренние (скрытые) ресурсы.

В процессе всестороннего анализа финансово-хозяйственной деятельности должника выявляются:

· скрытые резервы предприятия (значительная дебиторская задолженность, запасы и материалы, неэффективно использующееся оборудование, недвижимость, людские ресурсы), за счет которых в основном и будут производиться финансирование реструктуризации предприятия и погашение кредиторской задолженности, так как должник в лучшем случае в состоянии генерировать необходимый денежный поток только на покрытие текущих затрат;

· квалификация управляющего персонала;

· пути дальнейшего развития бизнеса и его диверсификации;

· цели, стоящие перед организацией.

На базе данных проведенного анализа разрабатывается концепция выхода из кризиса, состоящая из следующих взаимосвязанных этапов в сетевом графике, позволяющем определить приоритетность каждого этапа, установить сроки его проведения, назначить ответственных и распределить ресурсы.

1-й этап -- выявление и реализация скрытых ресурсов должника, т-е. нахождение и реализация ликвидных средств.

Данный этап включает:

· подготовку списка имущества, которое можно реализовать без ущерба для основного производства;

· определение круга потенциальных покупателей (пользователей) излишнего оборудования, запасов и т-п-;

· выбор оптимальных каналов коммуникации для эффективного доведения до участников рынка информации о продаже/сдаче в аренду имущества;

· оптимизацию используемых помещений, как производственных, так и офисных;

· сдачу в аренду/продажу малоиспользуемого имущества;

· проведение консервации имущества и подписание актов консервации, что позволит исключить это имущество из расчета налогооблагаемой базы при расчете платежей по налогу на имущество;

· структуризацию дебиторской задолженности и составление графика ее погашения (уступки прав требования) на основе достигнутых договоренностей;

· подготовку бюджета продаж и поступления денежных средств из других источников.

2-й этап -- минимизация издержек путем выявления основных статей затрат и их сокращение.

Данный этап включает:

анализ структуры затрат;

классификацию затрат;

подготовку перечня мероприятий по сокращению основных статей расходов;

разработку схем по оптимизации налогового планирования;

подготовку бюджета: коммерческих расходов, прямых затрат на материалы, на оплату труда, общепроизводственных накладных расходов;

выявление и передачу объектов социальной сферы на баланс местных администраций.

3-й этап -- создание новой организационной структуры.

Данный этап включает:

оценку текущих процессов;

постановку целей;

создание новой организационной структуры;

утверждение обязанностей;

разработку должностных инструкций;

централизацию финансового руководства;

хранение информации;

возложение полной ответственности за руководство финансовой функцией, финансовую отчетность и обеспечение внутреннего контроля/информирования руководства на финансового директора;

оптимизацию информационных потоков, что даст возможность ускорить анализ, повысить надежность и сократить сроки отчетности.

4-й этап -- благодаря вышеперечисленным действиям создается в сокращенном виде система бюджетирования и управленческого учета, которая в процессе внешнего управления оптимизируется и развертывается под нужды предприятия.

Данный этап включает:

подготовку операционного и финансового бюджетов;

развертывание системы управленческого учета.

Положительные аспекты процедуры внешнего управления:

· возможность привлечь профессиональных консультантов и проанализировать всю деятельность предприятия, выявить недостатки и скрытые резервы системы, разработать новый курс развития организации, разработать антикризисную программу и реализовать ее;

· оперативное управление предприятием в течение 18 месяцев;

· в период внешнего управления на задолженность предприятия вводится мораторий;

· в период внешнего управления можно провести следующие мероприятия по восстановлению платежеспособности должника:

o перепрофилирование производства;

o закрытие нерентабельного производства;

o взыскание дебиторской задолженности;

o продажа части имущества должника;

o уступка прав требований должника;

o увеличение уставного капитала должника за счет взносов участников и третьих лиц;

o размещение дополнительных обыкновенных акций должника;

o продажа предприятия должника;

o замещение активов должника;

o иные меры по восстановлению платежеспособности должника;

· на базе имущественного комплекса должника может быть создано акционерное общество, куда должник вносит рентабельное производство (схема так называемого замещения активов).

Благодаря созданию подобного общества появляется возможность реализовать указанные акции и/или обменять их на права требования конкурсных кредиторов, что позволит погасить мораторную кредиторскую задолженность. Также создание указанного общества позволит должнику избавиться от нерентабельных производств, социальной сферы и т-п.

Отрицательные факторы внешнего управления:

· проблематично выявить все слабые стороны предприятия и разработать полноценную комплексную программу реструктуризации в течение одного месяца, который дается на разработку плана внешнего управления;

· как показывает практика, погасить мораторную кредиторскую задолженность в период внешнего управления за счет аккумулирования средств от текущей деятельности, как правило, нереально;

· в период внешнего управления действует мораторий на удовлетворение требований кредиторов, но на дату введения финансового оздоровления начисляются проценты в размере ставки рефинансирования, установленной ЦБ РФ на дату введения внешнего управления. С учетом того, что указанная ставка рефинансирования по своему размеру может превышать ставку коммерческого кредита, получается, что должник помимо погашения самой задолженности, накопленной в течение многих лет, обязан погасить еще и проценты;

· со стороны недружественных организаций (представители собственника, кредиторов, отраслевых министерств и т-п-), как правило, оказывается массированное давление на внешнего управляющего и руководство должника в виде всевозможных проверок, инспекций, заводятся уголовные дела и т-п. Цель -- максимально осложнить деятельность должника, дискредитировать внешнего управляющего и постараться вернуть предприятие под свой контроль (предбанкротное состояние);

· в процессе внешнего управления возможна замена внешнего управляющего по инициативе кредиторов, местной администрации, контролирующей суды. При данном развитии ситуации процесс становится неконтролируемым и скатывается в долготекущие судебные разбирательства.

Этап 6.

Введение конкурсного производства и назначение конкурсного управляющего (управляющих).

Формирование и закрытие реестра кредиторов. Составление финансового плана конкурсного производства. Инвентаризация, оценка имущества и реализация конкурсной массы.

Необходимо отметить, что введение конкурсного производства на предприятии в большинстве случаев не означает ликвидацию производства.

В процессе конкурсного производства после вычленения из бизнеса должника рентабельных производств в новое акционерное общество (на стадии внешнего управления) или продажи бизнеса должник ликвидируется с частичным погашением кредиторской задолженности.

Этап 7.

По завершении процедуры конкурсного производства проводится ликвидация предприятия.

Этап 8.

Мировое соглашение можно заключить на любой стадии рассмотрения арбитражным судом дела о банкротстве должника. Решение о заключении мирового соглашения принимается собранием кредиторов.

Этап 9.

Расчеты с кредиторами из средств собственников имущества должника, средств третьих лиц, а также средств, которые удалось выручить в процессе финансового оздоровления, внешнего управления либо конкурсного производства.

Этап 10.

Функционирование предприятия (в случае успешного завершения финансового оздоровления, внешнего управления) или проданного бизнеса (при конкурсном производстве).

По завершении процедур антикризисного управления возможно достижение следующих результатов:

· Программа минимум: вся кредиторская задолженность реструктуризирована, и подписано мировое соглашение с кредиторами.

· Программа максимум: вся кредиторская задолженность погашена, на предприятии развернута система управления, позволяющая в дальнейшем гасить текущие обязательства и развиваться.

Результаты антикризисного управления можно считать успешными, если:

· достигнуты поставленные на начальном этапе цели;

· в период финансового оздоровления (внешнего управления) полностью погашена просроченная кредиторская задолженность либо достигнута договоренность о реструктуризации задолженности в рамках мирового соглашения;

· восстановлена платежеспособность предприятия;

· стабилизировалось финансовое состояние предприятия;

· возрос денежный поток;

· проведена реструктуризация активов предприятия;

· сохранен бизнес и основные производственные мощности;

· оптимизированы производственные мощности и организационная структура (сохранены рабочие места основного производственного персонала);

· поставлена и функционирует система финансового контроля на предприятии (система бюджетирования, система управленческого учета и система контроллинга);

· разработана программа антикризисного развития предприятия в долгосрочной перспективе;

· на постоянной основе осуществляется оперативное и стратегическое планирование деятельности;

· наблюдаются тенденции к росту рыночной капитализации.

При любом развитии ситуации (внешнее управление, конкурсное производство) возможна реализация схемы так называемого эффективного рентабельного банкротства. Смысл в том, что банкротные процедуры должны быть направлены на то, чтобы сохранить основной бизнес предприятия-должника и соответственно рабочие места.

На основе сказанного выше можно сделать вывод о том, что антикризисное управление, в частности арбитражное управление, имеет очень четкую специфику, выделяющую его в одно из направлений управленческого консалтинга. Если в основе, базовых элементах оно практически совпадает с основными постулатами управленческого консалтинга, то применительно к состояниям организационного стресса содержит целый ряд особых черт, форм и методов реализации. Главными базовыми детерминантами антикризисного управления являются:

· чрезвычайно высокая изменчивость внутренней и внешней среды;

· повышенная опасность саморазрушения организации вследствие неточных управленческих действий;

· крайне ограниченный финансовый и временной ресурс на преодоление кризиса.

Нормативно-правовое регулирование антикризисного управления в России и за рубежом, предусмотренное законодательством о несостоятельности

Российское законодательство о несостоятельности (в том числе Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)») создавалось с учетом зарубежного опыта применения законодательства о несостоятельности (банкротстве). Обусловлено это тем, что зарубежное законодательство о несостоятельности имеет более глубокие корни и давнюю историю.

Масштабная государственная поддержка крупных предприятий тяжелой промышленности дореволюционной России, проявлявшаяся прежде всего в кредитовании структурообразующих производств и в разработке законодательной базы антикризисного управления, способствовала расширению их производственных мощностей, а не вхождению предприятий в состояние кризиса.

Как правило, кредитный процесс на таких предприятиях организовывался царским правительством либо был подконтролен ему. В части антикризисного управления такая политика носила больше практико-экономическую, чем юридическую, направленность [15].

Целью антикризисного управления является устранение возможности банкротства предприятия. В нашей стране в настоящее время процедуры банкротства регламентируются Федеральным законом Российской Федерации от 26 октября 2002 г. №127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»

В самом законе несостоятельность (банкротство) трактуется как признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей. Заявление о признании должника банкротом принимается арбитражным судом, если требования к должнику -- юридическому лицу в совокупности составляют не менее пятисот минимальных размеров оплаты труда и указанные требования не погашены в течение трех месяцев. Правом на обращение в арбитражный суд с заявлением о признании должника банкротом в связи с неисполнением денежных обязательств и обязательных платежей обладают должник, кредиторы, налоговые и иные уполномоченные в соответствии с федеральным законом органы.

Понятно, что кредиторы и налоговые органы обращаются в арбитражный суд, когда перед ними не исполнены обязательства по оплате задолженности. Руководитель же должника обязан обратиться с заявлением должника в арбитражный суд в случае, когда удовлетворение требований одного или нескольких кредиторов приводит к невозможности исполнения денежных обязательств должника в полном объеме перед другими кредиторами (т-е. как раз тот случай, когда стоимость обязательств превышает обоснованную рыночную стоимость оборотных и внеоборотных активов).

Отметим, что если обращение кредиторов добровольное, то речь идет об обязанности, причем если такое заявление вовремя не предъявлено, то это влечет субсидиарную ответственность руководителя должника по обязательствам должника перед кредиторами, возникшим через месяц после того, как это заявление должно быть подано, т-е. фактически по всем новым обязательствам, взятым на себя должником.

При рассмотрении дела о банкротстве должника -- юридического лица применяются следующие процедуры банкротства:

· наблюдение;

· финансовое оздоровление;

· внешнее управление;

· конкурсное производство;

· мировое соглашение.

Процедуры финансового оздоровления и внешнего управления, вводимые в рамках судебного разбирательства дела о банкротстве предприятия, как нельзя ближе соответствуют духу антикризисного управления. Ниже сделан анализ и выделены наиболее значимые факторы нового ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)».

Так, согласно ст. 2 гл. I Федерального закона № 127-ФЗ от 26 октября 2002 г. «О несостоятельности (банкротстве)»:

? «финансовое оздоровление -- процедура банкротства, применяемая к должнику в целях восстановления его платежеспособности и погашения задолженности в соответствии с графиком погашения задолженности».

Присутствует и жесткое ограничение по времени. Так п. 2 ст. 92 гл. V гласит: «Совокупный срок финансового оздоровления и внешнего управления не может превышать два года».

Таким образом, действия учредителей (участников) должника и административного управляющего в рамках процедуры финансового оздоровления можно рассматривать как антикризисное управление, так как в этом случае учредители (участники) должника в соответствии со ст. 84 гл. V готовят план финансового оздоровления с графиком погашения задолженности, а административный управляющий в соответствии со ст. 83 гл. V осуществляет контроль за ходом выполнения плана финансового оздоровления и за своевременностью и полнотой перечисления денежных средств на погашение требований кредиторов. В этом случае рассматривается вариант антикризисного управления совместно с собственниками должника под надзором административного управляющего;

- «внешнее управление -- процедура банкротства, применяемая к должнику в целях восстановления его платежеспособности, с передачей полномочий по управлению должником внешнему управляющему».

В результате внешнего управления должно произойти удовлетворение всех обязательств должника, возникших на момент введения внешнего управления, а предприятие -- вернуться в разряд нормально функционирующих. Хотя закон о банкротстве и направлен в первую очередь на удовлетворение интересов кредиторов, а не собственников предприятия, успех внешнего управления должен определяться не только и не столько удовлетворением требований кредиторов, сколько восстановлением платежеспособности должника.

Присутствует и жесткое ограничение по времени -- не более двух лет (п. 2 ст. 92 гл. V).

В этом случае внешний управляющий «не позднее чем через месяц с даты своего утверждения обязан разработать план внешнего управления» (п. 1 ст. 106 гл. VI).

Планом внешнего управления предусматриваются следующие меры по восстановлению платежеспособности должника (ст. 106 гл. VI):

· перепрофилирование производства;

· закрытие нерентабельных производств;

· взыскание дебиторской задолженности;

· продажа части имущества должника;

· уступка прав требований должника;

· размещение дополнительных обыкновенных акций должника;

· продажа предприятия должника;

· замещение активов должника;

· иные меры по восстановлению платежеспособности должника.

Соответственно все, что предусматривается планом внешнего управления по восстановлению платежеспособности должника, можно рассматривать как антикризисную программу действий, разрабатываемую и осуществляемую внешним управляющим (антикризисным управляющим).

Рассмотрим остальные судебные процедуры банкротства:

- «наблюдение -- процедура банкротства, применяемая к должнику с целью обеспечения сохранности имущества должника, составления реестра требований кредиторов и проведения первого собрания кредиторов».

Фактически это вспомогательная процедура, введенная для того, чтобы сохранить имущество должника, провести анализ финансового состояния должника и выработать рекомендации для решения арбитражного суда о возможности санации предприятия;

- «конкурсное производство -- процедура банкротства, применяемая к должнику, признанному банкротом, в целях соразмерного удовлетворения требований кредиторов».

На этой стадии, понятно, уже не может идти речи о восстановлении платежеспособности должника, вследствие этой процедуры предприятие, как правило, ликвидируется.

Необходимо отметить, что антикризисное управление может происходить и вне рамок процедур банкротства предприятия. Тем более что и закон о банкротстве допускает возможность проведения так называемой досудебной санации. По своему смыслу и методам данная процедура (досудебная санация) совпадает с так называемой судебной санацией. Различие состоит лишь в том, что досудебную санацию инициируют собственники предприятия с целью избежания процедур банкротства, так как в этом случае они зачастую теряют контроль над предприятием, а процедуры финансового оздоровления и внешнего управления инициируют кредиторы, которые своей основной целью считают возврат долгов.