Денежно-кредитные потоки в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов (теория, методология, практика)

Размещено на http://www.allbest.ru/

Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования «Российский государственный социальный университет»

На правах рукописи

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени доктора экономических наук

Денежно-кредитные потоки в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов (теория, методология, практика)

Специальность 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит

Москва, 2010

Наиболее существенные результаты, полученные лично автором и выносимые на защиту, заключаются в следующем:

1. Определены теоретические положения о сущности категории «денежно-кредитные потоки» на основе использования системного подхода, новизна которой состоит в теоретическом обосновании необходимости и возможности обеспечения определенной их структуры, функций не отдельно денежных и кредитных потоков у разных субъектов хозяйствования, а системы денежно-кредитных потоков. Определено структурное построение денежно-кредитных потоков с расширенным перечнем субъектов, нацеленных на стратегическое возрастание стоимости при постоянном поддержании баланса интересов всех субъектов и объектов, выступающих как стоимостью, так и ссуженной стоимостью. Отличительной особенностью функций денежно-кредитных потоков является то, что вновь предлагаемые функции как информационно-управленческая, функция нормирования, функции стимула, упорядочения, концентрации материальных и информационных потоков раскрывают новые их свойства и социальные формы, а также качественно изменяют механизм регулирования движения денежно-кредитных потоков для обеспечения стабилизации экономических процессов в стране, регионе.

2. Определен концептуальный подход к механизму движения денежно-кредитных потоков, который в отличие от традиционных основан на взаимосвязи и взаимозависимости между их движением и активностью банковской политики. Это позволило сформулировать принципы данного механизма в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов, в частности, как принципы системности, согласованности, структуры, социальной направленности, обеспечивающие дополнительные возможности для устранения причин, обусловливающих проблемы движения денежно-кредитных потоков.

3. Разработаны методологические основы исследования движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов. В отличие от традиционных основ указанное движение предлагается исследовать не с микроэкономических позиций или с позиций государственной поддержки сельскохозяйственных потребительских кооперативов, как осуществляется в настоящее время, а в рамках эволюционного развития направлений банковской политики. Для этого уточнено понятие банковской политики, отличающееся от известных тем, что она рассматривается не как стратегия и тактика отдельного банка, а как процесс согласованного принятия кредитными организациями региона, страны ответных решений на общегосударственную денежно-кредитную политику по поводу применения системы инструментов регулирования движения денежно-кредитных потоков. Кроме того, раскрыта генетическая структура движения денежно-кредитных потоков в форме дихотомии, поддерживаемой российской банковской политикой. В такой структуре одновременно функционируют деловые и депозитные банки с противоположными моделями операций, а потребности сельскохозяйственных потребительских кооперативов в банковских услугах удовлетворяются депозитными банками, осведомленными о деловой репутации клиентов. Это позволило сделать вывод о необходимости совершенствования направлений банковской политики, приближаясь к генетической структуре движения денежно-кредитных потоков в форме дихотомии, что обеспечит программную концентрацию и доступность банковских продуктов для сельскохозяйственных потребительских кооперативов. Вместе с тем, целевой режим воспроизводства в аграрной экономике дореволюционной России и стабильное движение денежно-кредитных потоков, как подтверждают результаты исследования, напрямую связаны с ресурсами Государственного банка. Наконец, методологические основы исследования определяются необходимостью признания личности в движении денежно-кредитных потоков в качестве первичной ценности, что предопределяется превращением человека и в цель, и средство современного хозяйствования.

4. Разработаны методологические положения сопряженности денежно-кредитной и банковской политик в результате оценки современной модели трансмиссионного механизма, заключающиеся в обосновании необходимости пересмотра каналов движения денежно-кредитных потоков, в том числе сельскохозяйственных потребительских кооперативов, расширения кредитного и сужения монетаристского канала.

5. Разработана методика регулирования движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов, отличие которой заключается в использовании модели прогнозирования спроса и предложения услуг сельскохозяйственных потребительских кооперативов как основы реализации функций и планирования параметров денежно-кредитных потоков применительно к специализации деятельности таких кооперативов. Разработанная в ходе исследования методика обеспечивает учет взаимозависимости между уровнем использования природно-климатического потенциала, наращивания капитала и качества услуг и объемом направляемых денежно-кредитных потоков сельскохозяйственных потребительских кооперативов, а значит, позволяет регулировать параметры стандартных доступных банковских продуктов. К тому же модель размещения денежно-кредитных потоков сельскохозяйственных потребительских кооперативов, как дополнительный блок в методике регулирования денежно-кредитных потоков, позволяет определить их необходимый объем по видам специализации сельскохозяйственных потребительских кооперативов в зависимости от принадлежности их к той или иной природно-климатической зоне, а значит, обеспечить дополнительный социально-экономический эффект при движении денежно-кредитных потоков.

6. Проведена оценка движения денежно-кредитных потоков на основе матрицы денежно-кредитных оборотов региона в части согласования ресурсов и требуемых результатов от деятельности сельскохозяйственных потребительских кооперативов, что позволило выявить факторы сдерживания движения денежно-кредитных потоков и обосновать стратегию развития таких кооперативов. Новизна матричного подхода в исследовании движения денежно-кредитных потоков состоит в выявлении степени влияния кредитного канала трансмиссионного механизма денежно-кредитной политики, а значит, ее сопряженности с банковской политикой на развитие сельскохозяйственных потребительских кооперативов. Так, наложение такой матрицы на статистические данные показало незначительное влияние сектора «государство» в форме субсидий по процентным расходам и «денежно-кредитного сектора» в форме паев и банковских кредитов, что подтверждает необходимость совершенствования методологических основ движения денежно-кредитных потоков.

7. Разработана концепция развития движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов, отличие которой в использовании кластеров как основы создания развитой рыночной инфраструктуры, создаваемых путем воздействия инструментами банковской политики на движение денежно-кредитных потоков. В результате формируются условия для преодоления финансовых и социальных проблем у отдельного сельскохозяйственного потребительского кооператива. В отличие от традиционных кластерных подходов движение денежно-кредитных потоков предлагается развивать не на основе фактора окружения технологиями, фактора конкуренции и кооперации на географически ограниченной специализированной территории, а, прежде всего, на основе разработанных в рамках региональной банковской политики кредитных продуктов. Сущностное отличие таких продуктов от современных банковских кредитов состоит в том, что более важным интегрирующим фактором выступают квалифицированные, творчески мыслящие люди, члены сельскохозяйственных потребительских кооперативов, их лидерство и лидерство отдельных кооперативов. В свою очередь, для достижения устойчивого синергетического эффекта в узлах пересечения денежно-кредитных, информационных и материальных потоков используется не только социальный фактор, но и кооперирование мелиоративных, ветеринарных, специализированных работ и услуг сельскохозяйственных потребительских кооперативов.

8. Предложен в качестве инструмента повышения эффективности движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов мониторинг, который в отличие от традиционных не только удовлетворяет информационные потребности расширенного перечня субъектов денежно-кредитных потоков, но и позволяет своевременно корректировать нормативные границы банковского кредитования, государственной поддержки, в результате обеспечивается дополнительный эффект от работы предлагаемого в исследовании организационно-экономического механизма, повышается взаимное доверие у субъектов денежно-кредитных потоков, а значит, качественно изменяется движение этих потоков.

Практическая значимость предложений и рекомендаций, содержащихся в диссертации, определяется новизной и направленностью на усиление активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов.

Результаты диссертационного исследования могут быть использованы:

- при выработке антикризисной программы управления национальной экономикой в части обеспечения продовольственной безопасности страны;

- при разработке региональной стратегии развития системы сельскохозяйственных потребительских кооперативов;

- при разработке банковской политики в части совершенствования кредитных продуктов для сельскохозяйственных потребительских кооперативов;

- при подготовке нормативных и правовых документов, регулирующих финансово-хозяйственную деятельность сельскохозяйственных потребительских кооперативов, банков и других субъектов денежно-кредитных потоков;

- в процессе преподавания дисциплин по денежному обращению, банковскому делу и кредитованию.

В частности, практическую значимость имеют:

- модель прогнозирования спроса и предложения услуг сельскохозяйственных потребительских кооперативов;

- модель размещения сельскохозяйственных потребительских кооперативов в регионе с помощью методики регулирования движения денежно-кредитных потоков;

- программный продукт «Оценка влияния денежно-кредитных потоков сельскохозяйственных потребительских кооперативов на экономику региона в рамках приоритетного национального проекта «Развитие АПК»;

- матрица денежно-кредитного оборота для выявления и минимизации диспропорций денежно-кредитных потоков региона;

- мониторинг денежно-кредитных потоков сельскохозяйственных потребительских кооперативов в регионе, позволяющий совершенствовать кредитные продукты банков для кластеров региона.

Апробация и внедрение исследования. Основные положения диссертации опубликованы в монографиях и статьях, а также представлены научной и практической общественности в форме выступлений на международных и всероссийских конференциях: «Математические методы и информационные технологии в экономике» в Пензе в 2000г., «Торгово-экономические проблемы регионального бизнес-пространства» в Челябинске в 2003г., «Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика» в Санкт-Петербурге 2003 и 2006гг., на Красноярском международном экономическом форуме в 2007г., а также на всероссийских научно-практических конференциях в Красноярске 2000, 2002, 2006 гг., «Экономическое и социальное развитие регионов России» в Пензе в 2004 г., «Устойчивость и безопасность в экономиике, праве, политике стран Азиатско-Тихоокеанского региона» в Хабаровске в 2006г., «Эколого-экономические проблемы региональных рынков товаров и услуг» в г. Красноярске в 2006г., «Актуальные проблемы развития потребительского рынка» в 2009г.

Ряд положений и выводов концепции развития движения денежно-кредитных потоков в сельскохозяйственных потребительских кооперативах нашли практическое применение при выполнении научно-исследовательской работы по заказу Департамента планирования и экономического развития администрации Красноярского края по теме «Разработка методологии и обоснования создания организаций потребительского и взаимного кредитования на территории Красноярского края». Результаты исследования легли в основу разработки региональной политики по развитию АПК до 2020 года и банковской политики Красноярского края, рассмотренной на Координационном совете по банковской деятельности при администрации края.

Методика регулирования движения денежно-кредитных потоков в сельскохозяйственных потребительских кооперативах внедрена Департаментом сельскохозяйственной политики краевой администрации (справка № 01-625 от 28.12.2007г.), Красноярским региональным филиалом ОАО Россельхозбанка (акт о внедрении от 10.10.2008г.). Результаты исследования используются в учебном процессе при преподавании дисциплин «Финансы и кредит», «Деньги, кредит, банки», «Банковское дело», а также при повышении квалификации специалистов в области финансов, денежного обращения и кредитования (справка № 11 от 11.02.2009г.).

Публикации. Из общего списка 88 научных и учебно-методических работ объемом 70 п.л. опубликовано по теме диссертации авторских 55,7 п.л., из них 2 монографии, 11 научных статей в журналах, входящих в Перечень рецензируемых научных журналов, рекомендованных ВАК РФ, объемом 8,04 п.л.

Структура диссертационной работы. Диссертационная работа состоит из введения, четырех глав, включающих 89 таблиц и 45 рисунков, заключения, списка литературы, содержащего 273 источника и 10 приложений, текст работы на 398 листах. Во введении обосновывается актуальность темы исследования сформулирована гипотеза, цель, задачи, наиболее существенные научные результаты, полученные лично автором и выносимые на защиту. В первой главе «Теоретические основы денежно-кредитных потоков в современных условиях банковской политики» раскрыта сущность денежно-кредитных потоков в современных условиях. Во второй главе «Методологические основы механизма движения денежно-кредитных потоков» исследуются фундаментальные принципы построения такого механизма. В третьей главе «Концепция развития движения денежно-кредитных потоков сельскохозяйственной потребительской кооперации» применена кластерная логика для развития движения денежно-кредитных потоков. В четвертой главе «Основные направления регулирования движения денежно-кредитных потоков» разработаны и апробированы модели прогноза спроса и предложения услуг сельскохозяйственных потребительских кооперативов и их размещения в регионе. В заключении изложены основные выводы и практические рекомендации, выработанные в ходе диссертационного исследования.

Основные научные положения и результаты исследования выносимые на защиту

1. Развиты теоретические положения о сущности категории «денежно-кредитные потоки» на основе использования системного подхода к определению их структуры, функций

Понятие «денежно-кредитные потоки» и их движение в нормативно-правовых актах РФ не определено. Трудность раскрытия сущностных свойств денежно-кредитных потоков в том, что их перечень для разных субъектов хозяйствования исчисляется не одной сотней. Однако всех их объединяет не абстрактный, а производительный характер. Денежно-кредитные потоки создают новую стоимость, которая должна подтверждаться через систему мониторинга приращением совокупного общественного продукта.

Обращение к денежно-кредитным потокам как единому целому состоит в методологическом требовании формулировать их свойства не отдельно для предприятий, центрального и коммерческого банков, а для всей их совокупности в стране, регионе. В то время как центральный банк функционирует на макроэкономическом уровне, коммерческий банк взаимодействует с конкретными экономическими субъектами и домашними хозяйствами. Вместе с тем важно обращаться к качественной стороне денежно-кредитных потоков, проявляющейся в их социальных свойствах на макроэкономическом уровне. К тому же, движение денежно-кредитных потоков в аграрном секторе, у сельскохозяйственных потребительских кооперативов наиболее подвержено негативным последствиям различного рода факторов нестабильности. В связи с этим, обнаруживая свое несовершенство, сельскохозяйственные потребительские кооперативы не могут самостоятельно решать фундаментальные проблемы организации эффективного и стабильного движения денежно-кредитных потоков.

Одним из сущностных свойств денежно-кредитных потоков предлагается считать активное влияние на них одного из субъектов - банка, причем любого типа, включая центральный банк. Это влияние считать позитивным только в том случае, когда движение денежно-кредитных потоков определяется интересами расширенного воспроизводства, обозначенными в денежно-кредитной и банковской политике.

Замыкание на решении частных вопросов в отсутствии банковской политики на макроэкономическом уровне приводит к возникновению кризиса. Между тем, банки весьма зависимы от макроэкономических условий, и в то же время сами оказываются важнейшими агентами, формирующими экономическую ситуацию в стране. Именно двойственный характер деятельности банков как микроэкономических агентов и как важнейшей части денежной системы страны обусловливает то обстоятельство, что в экономической литературе банковская политика, как правило, рассматривается только с позиций управления в самом банке.

Таким образом, уточняя сущность денежно-кредитных потоков как категории, определяем их структурное построение, включающее следующие элементы:

– расширенный перечень субъектов, состоящий из банков, заемщиков, покупателей и продавцов, заинтересованных в постоянном возрастании стоимости, а значит, имеющих не кратковременный, а стратегический производительный характер своих отношений;

– объекты, выступающие как стоимостью, так и ссуженной стоимостью;

– условие сохранение стоимости в процессе мониторинга движения денежно-кредитных потоков, которое обеспечивается инструментами банковской политики, сопряженной с денежно-кредитной политикой.

Наряду с известными функциями денежно-кредитных потоков, такими как перераспределительная и функция временного замещения денег, выявлены новые функции денежно-кредитных потоков:

- информационно-управленческая. Она является социально-экономическим инструментом информационного обмена и определяет направление движения денежно-кредитных потоков;

- нормирования. Она позволяет конкретизировать отношения субъектов рынка, определить нормативы ресурсов;

- стимулирования. Данная функция связана со способностью субъектов к созданию конкурентной продукции;

- упорядочения и концентрирования материальных и информационных потоков. Экономический смысл этой функции в постоянной стоимостной оценке целесообразности названных потоков;

- обеспечения стабилизации экономического роста при определенной активности банковской политики. Особенность этой функции заключается в сочетании интересов субъектов денежно-кредитных потоков.

К тому же, функции денежно-кредитных потоков должны обеспечивать решение задач государственной политики продовольственной безопасности. Грубейшие просчеты реформ привели к сложнейшей социальной проблеме на селе. Сельское население катастрофически быстро стареет и сокращается. На преодоление существующих диспропорций потребуются усилия как минимум трех-четырех поколений. Следовательно, решение продовольственной безопасности невозможно без выравнивания социально-бытовых диспропорций между городом и селом.

2. Определен концептуальный подход к механизму движения денежно-кредитных потоков, основанный на взаимосвязи и взаимозависимости между движением денежно-кредитных потоков и активностью банковской политики, сформулированы принципы построения данного механизма в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов для обеспечения дополнительных возможностей устранения причин, обусловливающих проблемы движения денежно-кредитных потоков

В диссертационной работе выдвинута гипотеза о том, что движение денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов наиболее эффективно при определенной активности банковской политики, так как способно компенсировать недостатки рыночной системы и скоординировать процессы выбора специализации сельскохозяйственных потребительских кооперативов, направлений и объемов денежно-кредитных потоков для конкретного кооператива, региона.

Банковская политика как процесс принятия банками ответных решений на общегосударственную денежно-кредитную политику по поводу применения системы инструментов регулирования движения денежно-кредитных потоков представлена в настоящее время в виде двух независимых стратегий, что само по себе свидетельствует об их бездействии. Следовательно, и проблемы движения денежно-кредитных потоков в сельскохозяйственных потребительских кооперативах должны решаться через устранение общих и частных причин.

Из числа общих экономических проблем в России в исследовании выделены:

- снижение качества развития российской банковской системы;

- экспансия иностранного капитала;

- концентрация денежно-кредитных потоков в крупных городах и недостаточное их движение в регионах страны;

- отсутствие навыков управления денежно-кредитными потоками у субъектов хозяйствования.

Причем обозначение этих проблем основывается на определенных фактах. Так, снижение скорости и качества развития российской банковской системы обусловлено сокращением прироста совокупных активов банковской системы, которые составили в 2000 г. и 2008 г. соответственно 51,7% и 36,6%. Вместе с тем наивысший прирост ВВП за этот период - только 7,3%. Кроме того, показатель достаточности капитала за рассматриваемый период сократился в целом по банковскому сектору с 18,5 до 14,8%. На замедление прироста капитала повлияло замедление прироста денежно-кредитных потоков нефинансовых организаций, а также вкладов физических лиц. Причина снижения ликвидности субъектов денежно-кредитных потоков - устойчивый разрыв между динамикой денежной массы и денежной базы. Например, в 2007 и 2008 гг. произошло замедление роста денежного предложения, несмотря на ускорение роста официальных валютных резервов. К тому же, доля активов банков, контролируемых нерезидентами, в общих активах банковского сектора выросла до 18,6%, в капитале -- до 18,4%.

Выделенные общеэкономические проблемы в движении денежно-кредитных потоков, на наш взгляд, обусловлены следующими основными причинами:

- увеличивающимся разрывом между динамикой доходов населения и динамикой их потребления и инвестиций;

- неадекватным состоянию экономики механизмом пополнения ликвидности, который основывается на покупке валюты Банком России;

- нерешенностью задачи по переходу к новому механизму расширения денежно-кредитных потоков, основанному на рефинансировании банков;

- недостатком национальных кредитных ресурсов и ростом внешних корпоративных заимствований, размер которых уже более 60% объема экспорта;

- внешними колебаниями цен на нефть или циклическими подъемами и кризисами, от которых зависит регулярность движения денежно-кредитных потоков в российской экономике.

В методологическом плане для исследования основ эффективного движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов предлагается учитывать следующие принципы:

-принцип системности предполагает исследование количественных и качественных закономерностей движения денежно-кредитных потоков и построение такой логической цепочки исследования, согласно которой процесс выявления и обоснования закономерностей должен обеспечивать усиление активности банковской политики в регулировании движения денежно-кредитных потоков по кредитному каналу, достижение целей субъектов денежно-кредитных потоков. Вместе с тем для этого необходимо конкретизировать активность банковской политики на государственном, отраслевом, территориальном (региональном), обособленно-индивидуальном уровнях.

В соответствии с принципом системности предлагаются следующие подходы к оценке уровня активности банковской политики:

- рыночный подход на отраслевом уровне, основанный на массовом выпуске стандартизированных банковских кредитных продуктов. Целесообразно объединять этот подход с другими в связи с неразвитостью банковских продуктов для сельскохозяйственных потребительских кооперативов и концентрацией денежно-кредитных потоков у монополизированных предприятий;

- институциональный подход на государственном уровне, ориентированный на централизованную стратегию и тактику перераспределения кредитных ресурсов. Из-за длительной передачи полномочий на каждом этапе движения денежно-кредитных потоков этот подход возможен для банка со стопроцентным участием государства в его капитале и обширной филиальной сетью;

сетевой подход на территориальном и государственном уровнях, предполагающий программу выпуска партий банковских кредитных продуктов с заданными параметрами денежно-кредитных потоков в зависимости от специализации территории и набора сельскохозяйственных потребительских кооперативов. Этот подход наиболее соответствует эффективному управлению движением денежно-кредитных потоков на основе кластеров, так как учитывает социальные и экономические проблемы региона;

-принцип согласованности предполагает последовательное взаимозависимое нарастание и развертывание направлений движения денежно-кредитных потоков субъектами по цепочке: центральный банк - коммерческий банк - клиенты банка. Реализация данного принципа обеспечивается мониторингом денежно-кредитных потоков;

-принцип социальной направленности позволяет сосредоточить денежно-кредитные потоки на общественно значимых направлениях развития сельскохозяйственной потребительской кооперации, определяет важность связей между объединенными в кластеры субъектами хозяйствования, у которых цель и причина движения денежно-кредитных потоков - повышение благосостояния человека;

-принцип структуры предполагает использование матриц, отображающих строение механизма движения денежно-кредитных потоков по разным каналам. Изменение платежеспособного спроса вызывает мультипликацию по всей цепочке движения денежно-кредитных потоков. В связи с этим необходима оценка движения денежно-кредитных потоков на основе матрицы денежно-кредитных оборотов - свода балансов секторов экономики, дезагрегированнных как со стороны активов, так и со стороны пассивов по основным экономическим субъектам.

3. Разработаны направления совершенствования банковской политики, обеспечивающие программную концентрацию и доступность банковских продуктов в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов

В большинстве теоретических и эмпирических исследований зарубежных авторов проблема выбора оптимальной банковской политики для регулирования денежно-кредитных потоков рассматривается в институциональном контексте, характерном для стран с развитой рыночной экономикой, в которых высокая эффективность банковских систем сочетается с достаточно высокой стабильностью их функционирования. В отличие от них, в России практически все основополагающие институты рыночной экономики, включая банковский сектор, создавались в короткое по историческим меркам время. Взаимообусловленные проблемы неразвитости и нестабильности банковской системы ставят под сомнение действенность традиционных мер регулирования денежно-кредитных потоков.

Для обоснования направлений совершенствования банковской политики, позволяющих обеспечивать программную концентрацию и доступность продуктов и услуг депозитных банков для расширенного воспроизводства, использован исторический опыт регулирования движения денежно-кредитных потоков, рассматриваемого банковской политикой в России в XVIII-IXX вв. Выявлена генетическая структура движения денежно-кредитных потоков в форме их дихотомии, деления на потоки для аграрного сектора экономики России и потоки для других ее секторов при одновременном существовании деловых и депозитных банков. Потребности сельских потребительских кооперативов в банковских услугах удовлетворялись только депозитными банками, осведомленными о репутации клиентов (табл.1).

Таблица 1 - Сравнение активности банковской политики в регулировании денежно-кредитных потоков

Сравнивая современные мероприятия банковской политики и исторически сложившиеся в IXX-м веке, следует отметить ее недостаточную активность в регулировании денежно-кредитных потоков у сельскохозяйственных потребительских кооперативов.

Как показали исследования, данные направления более полно будут реализоваться только при учете диалектического подхода, взаимосвязи и взаимозависимости между формированием денежно-кредитных потоков и активностью банковской политики. К тому же, движение денежно-кредитных потоков по данным направлениям будет происходить не только в условиях усиления, но и изменения активности самой банковской политики. В то же время степень детализации денежно-кредитных потоков не только зависит от определенных банковской политикой задач, но и вызывает изменения в ее стратегии и тактике, тем самым, усиливая банковскую активность.

К числу мероприятий банковской политики 1875-1915 гг., подтверждающих ее активность при формировании денежно-кредитных потоков в сельскохозяйственных потребительских кооперативах, следует отнести:

- утверждение в январе 1883 г. устава сельских банков, нацеленных на предоставление сельскому населению возможности пользоваться кредитом и помещать свои сбережения для приращения их процентами;

- предоставление с 1895 г. займов для создания кредитных товариществ, которые по своим свойствам можно отнести к депозитным банкам. Их основные капиталы составлялись за счет льготных кредитных билетов Государственного банка, что облегчало формирование паевого фонда. Кредитные товарищества являлись посредниками Госбанка по управлению движением денежно-кредитных потоков.

Между тем, изменения в банковской политике и практике регулирования движения денежно-кредитных потоков сельскохозяйственных потребительских кооперативов в Красноярском крае, связанные с реализацией региональной программы в рамках приоритетного национального проекта «Развитие АПК», пока несущественны. Так, деятельность банковских организаций края в 2006 - 2009 гг. характеризовалась в целом ростом и обязательств, и доходных активов. При этом темпы прироста активов по-прежнему отстают от темпов прироста обязательств. Выданные сельскохозяйственным потребительским кооперативам и личным подсобным хозяйствам кредиты составили только 2,338 млрд. руб. При этом общая ссудная задолженность клиентов банков края на 01.01.2009 год достигла 410 млрд. рублей, прирост ее за 2008 год - 133 млрд. рублей при достигнутом объеме валового регионального продукта в объеме 785 млрд. рублей.

Таким образом, для развития сельскохозяйственной потребительской кооперации в движении денежно-кредитных потоков целесообразно использовать следующие основополагающие элементы банковской политики, обеспечивающие усиление ее активности и учитывающие дихотомию денежно-кредитных потоков:

- целевой режим воспроизводства, когда в регулировании денежно-кредитных потоков активную позицию занимает государство как расчетливый организатор, определяющий основную цель - воспроизводство, прежде всего, человеческого капитала на современном технологическом уровне. Напомним, за счет кредитных билетов Государственного банка была в свое время создана расширенная сеть сельскохозяйственных потребительских кооперативов;

- стратегическая национализация и процесс организационно-экономического объединения сельскохозяйственных потребительских кооперативов. Причем движущей силой развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов, агентами государственных стратегий, национальных программ должны стать банки, обеспечивающие движение денежно-кредитных потоков;

- признание личности как первичной ценности при регулировании движения денежно-кредитных потоков у сельскохозяйственных потребительских кооперативов. При этом стабильность общества поддерживается через социально-экономические национальные проекты.

В связи с этим определены следующие основные направления совершенствования банковской политики:

- развитие инфраструктуры денежно-кредитного сектора на основе бюджетных и кредитных источников финансирования;

- расширение внутреннего кредитоспособного спроса для реализации инвестиционных проектов;

- реализация общественного назначения банка, владеющего информацией о приоритетных направлениях воспроизводственного процесса для приумножения результатов деятельности сельскохозяйственных потребительских кооперативов за счет кредитных операций;

- достижение сопряженности денежно-кредитной и банковской политики на анализа состояния экономики через призму денежно-кредитных потоков, используя результаты мониторинга.

Следовательно, основной подход к разработке механизма движения денежно-кредитных потоков должен основываться на учете их взаимосвязи и взаимозависимости с активностью банковской политики, с ее сопряженностью с денежно-кредитной политикой. Поэтому в исследовании особое внимание обращено на разработку методологических положений сопряженности денежно-кредитной и банковской политики.

4. Разработаны методологические положения сопряженности денежно-кредитной и банковской политики, определяющие организационно-экономическое регулирование движения денежно-кредитных потоков в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов

Сопряженность банковской политики с денежно-кредитной является важным свойством денежно-кредитных потоков на макроэкономическом уровне. При этом цель банковской политики - обеспечение системной стабильности денежно-кредитных потоков, а цель денежно-кредитной политики - создание необходимых условий для развития рынка банковских услуг, ускоряющих и расширяющих денежно-кредитные потоки. Однако в экономической литературе нет единства по поводу трансмиссионного механизма для создания таких условий. Кроме того, набор входящих в него каналов движения денежно-кредитных потоков, которые используются для оценки сопряженности политик, неоднозначен.

В связи с этим в диссертации разработан методологический подход к оценке сопряженности банковской политики с денежно-кредитной, который предполагает:

- получение уравнений с взаимозависимыми переменными, являющиеся «звеньями» трансмиссионного механизма денежно-кредитной политики в определенной последовательности: денежной базой в широком определении - денежным мультипликатором - рыночной ставкой банковского процента по кредитам - объемом денежно-кредитных потоков в основной капитал;

- выявление значимых факторов, влияющих на взаимозависимость переменных в модели трансмиссионного механизма;

- учет факторов в случае применения тех или иных каналов и инструментов банковской и денежно-кредитной политики.

Примечательным является тот факт, что методологические положения сопряженности денежно-кредитной и банковской политики подтверждены исследованиями. Реальным источником эмиссии кредитных денег и движения денежно-кредитных потоков служат остатки на корреспондентских счетах банков. В течение последних лет (2000-2009гг.) доля остатков на этих счетах кредитных организаций в Банке России сократилась и колеблется в пределах 7-10% национальной денежной базы России, лишь такая доля используется в эмиссии кредитных денег по каналу кредитования. Следовательно, наращивание движения денежно-кредитных потоков в России поддерживается главным образом по каналу валютного курса и монетаристскому каналу денежной трансмиссии.

В результате оценки действующей модели трансмиссионного механизма сформулирован вывод о необходимости сопряженности денежно-кредитной и банковской политики и пересмотра каналов движения денежно-кредитных потоков в плане расширения кредитного канала и сужения монетаристского в условиях активности развития сельскохозяйственных потребительских кооперативов.

5. Разработаны и апробированы модели прогноза спроса и предложения услуг сельскохозяйственных потребительских кооперативов и их размещения в регионе в методике регулирования движения денежно-кредитных потоков