Финансовые результаты деятельности строительной организации УЧПП "Ремстрой"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Основная цель любой организации состоит в максимизации возможностей увеличения доходов ее вложения. В период перехода к рыночной экономике это становится важной задачей предприятия. То есть важным фактором дальнейшего развития любого предприятия является поток поступающих денежных средств, превышающих платежи.

Рыночная экономика определяет конкретные требования к системе управления предприятиями. Необходимо более быстрое реагирование на изменение хозяйственной ситуации с целью поддержания устойчивого финансового состояния и постоянного совершенствования производства в соответствии с изменением конъюнктуры рынка.

В условиях рыночной экономики предприятие самостоятельно планирует свою деятельность и определяет перспективы развития, исходя из спроса на производимую продукцию и необходимость обеспечения производственного и социального развития. Самостоятельно планируемыми показателями в числе других являются доходы и расходы. Однако нельзя полагать, что планирование и формирование доходов и расходов осталось исключительно в сфере интересов только предприятия. Не в меньшей мере в этом заинтересованы государство, коммерческие банки, инвестиционные структуры, акционеры и другие держатели ценных бумаг.

Доходы предприятия - увеличение экономических выгод в результате поступления денежных средств и иного имущества. Экономический анализ доходов предприятия позволяет выявить резервы роста поступающих средств, а также разработать на этой основе экономическое обоснование увеличения доходов, их эффективность распределения в отчетном и будущих периодах деятельности, а так же мероприятия по повышению рентабельности деятельности предприятия в целом. Каждое предприятие заинтересовано в улучшении результатов своей деятельности. При этом необходимо подвергать анализу не только доходную часть поступлений, но и рассматривать структуру и динамику доходов и расходов, а также динамику движения денежных потоков и определение платежеспособности предприятия.

Актуальность данной работы заключается в том, что в последние годы, особенно в кризисный период предприятиям важно и необходимо балансировать поступающие доходы и совершаемые расходы. Немаловажным в данной сфере является определение сбалансированности денежных потоков для расчета платежеспособности и кредитоспособности предприятия и ликвидности чистого денежного потока.

Оптимальное соотношение доходов и расходов является основной задачей в управлении хозяйственной деятельностью на предприятии и получения максимальной прибыли.

Целью данной работы является определение оптимального соотношения между доходами и расходами, выявление резервов увеличения доходов и снижения расходов, а также определение оптимизации денежных потоков для обеспечения платежеспособности предприятия.

Задачами данной работы являются:

1 проведение комплексного анализа доходов и расходов базовой организации;

2 выявление резервов увеличения доходов и снижения расходов;

3 изучение денежных потоков в динамике и выявление путей их оптимизации для обеспечения платежеспособности предприятия.

Объектом анализа в данной работе выступают финансовые результаты деятельности строительной организации УЧПП «РЕМСТРОЙ».

Предметом анализа являются причины изменения доходов, расходов и денежных потоков анализируемой организации.

Основными методами исследования в работе выступили анализ и синтез, методы индукции и дедукции, диалектический и логический методы, а также методы анализа хозяйственной деятельности.

Данная курсовая состоит из трех глав. В первой главе представлен анализ состава, структуры и динамики доходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ», рассмотрены факторы, влияющие на изменение доходов, и выявлены резервы увеличения доходов.

Во второй главе проведен анализ состава, структуры и динамики и факторный анализ расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ», а также предложены резервы снижения расходов.

В третьей главе данной работы проведен анализ динамики денежных потоков, представлен расчет коэффициента корреляции для определения сбалансированности движения денежных средств и определения платежеспособности анализируемой организации, а также предложены пути оптимизации денежных потоков.

При написании данной курсовой работы широко использовались учебные пособия для анализа хозяйственной деятельности, был изучен зарубежный опыт анализа, а также применялись локальные отчетные данные анализируемой организации.

1. Анализ доходов предприятия

1.1 Краткая экономическая характеристика анализируемой организации

Унитарное частное производственное предприятие «РЕМСТРОЙ» (УЧПП «РЕМСТРОЙ»), создано в соответствии с решением Могилевского областного исполнительного комитета от 29 июня 2000 г. № 15-24 и зарегистрировано в Едином государственном регистре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей.

Юридический адрес организации: 213120, Могилевский район, Полыковичский сельсовет, д. Краснополье-2, д. 19.

Организация является юридическим лицом, имеет в собственности обособленное имущество, несет самостоятельную ответственность по своим обязательствам, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, исполнять обязанности, быть истцом и ответчиком в суде, имеет самостоятельный баланс, расчетные счета в филиале ОАО «БПС-Банк» по Могилевской области г. Могилев и в филиале № 700 МОУ ОАО АСБ «Беларусбанк» г. Могилев.

Основной целью деятельности УЧПП «РЕМСТРОЙ» является получение прибыли. Основным видом деятельности организации являются общестроительные работы.

Имущество организации составляют основные фонды и оборотные активы, а также иные ценности, стоимость которых отражается на самостоятельном балансе организации.

Источниками формирования имущества организации являются:

- доходы, полученные от реализации продукции, работ, услуг;

- кредиты банка;

- иные источники, не запрещенные законодательными актами Республики Беларусь.

Основным производственным персоналом УЧПП «РЕМСТРОЙ» являются плотники, каменщики, кровельщики, бетонщики, отделочники.

В составе основных средств предприятия числятся следующие машины и механизмы, используемые в ходе производственной деятельности:

1 грузовой и легковой автотранспорт;

2 бетономешалки;

3 необходимый строительный, электро- и пневмо-, бензо-инструмент для выполнения различных ремонтно-строительных работ.

Организация на основе полного хозяйственного расчета обеспечивает самоокупаемость, финансирование затрат по совершенствованию производства, отвечает за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности и выполнения обязательств перед государством.

Постоянными заказчиками УЧПП «РЕМСТРОЙ» являются: ПРУП «Могилевский ДСК», ОАО Могилевтехмонтаж» ММУ №2, ОАО «Могилевгазстрой», ОАО «Могилевский ЗИВ», ОАО «Моготекс».

В соответствии с основными положениями по учету УЧПП «РЕМСТРОЙ» сумма выручки от реализации продукции отражается по мере оплаты отгруженной продукции, по мере поступления денежных средств на расчетный счет.

Более полная экономическая характеристика изучаемой организации представлена в таблице 1. Данные для анализа взяты из приложения к бухгалтерскому балансу, а также из отчета о прибылях и убытках анализируемой организации за 2010 г.

Таблица 1 - Показатели финансово-хозяйственной деятельности УЧПП «РЕМСТРОЙ» за 2009 - 2010 гг.

Показатели	Базовый период,2009г.	Отчетный период,2010г.	Изменение
			абсолютное	в %
А	1	2	3	4
1 Объем строительно-монтажных работ, млн р. в действующих ценах в сопоставимых ценах	1 515-	2 748-	1 233-	81,4-
2 Среднесписочная численность работников, чел.	46	44	-2	-4,3
3 Производительность труда, млн р.	33	63	30	90,9
4 Среднегодовая стоимость ОПФ, млн р.	123	160	37	30,1
5 Фондоотдача ОПФ, р./р.	12,3	17,2	4,9	39,8
6 Фонд заработной платы, млн р.	376,5	397	20,5	5,44
7 Среднегодовая заработная плата, тыс. р.	8 185	9 023	838	10,2
8 Выручка от реализации услуг (за вычетом налогов и сборов, включаемых в выручку), млн р.	1 256	2 180	924	73,6
9 Полная себестоимость реализованной продукции, работ, услуг, млн р.	1 100	1 788	688	62,5

Из таблицы 1 следует, что в 2010 г. по сравнению с 2009 г. объем выручки, полученной от хозяйственной деятельности, значительно возрос. В 2009 г. выручка от реализации строительно-монтажных выполненных работ составила 1 515 млн р., а в 2010 г. - 2 748 млн р., что на 81,4% больше, чем в предыдущем году.

Среднесписочная численность работников в 2010 году сократилась по сравнению с предыдущим годом на 2 человека или на 4,3%. Фонд заработной платы в 2010 г. увеличился на 20,5 млн р., т.е. на 5,44 % и составил 397 млн р. Среднегодовая заработная плата в 2010 г. увеличилась на 10,2 % и составила 9 023 тыс. р.

Из данных таблицы 1 также следует, что производительность труда в отчетном периоде возросла на 30 млн р., или на 90,9%. В 2009 г. данный показатель составлял 33 млн р., а в 2010 г. - 63 млн р.

Среднегодовая стоимость основных производственных фондов в 2010 г. увеличилась на 30,1 % и составила 160 млн р. Как следствие выросла и фондоотдача основных производственных фондов на 39,8 %. Это является положительной тенденцией в деятельности организации: приобретаются новые машины и механизмы, расширяются производственные мощности.

Выручка от реализации выполненных работ, оказанных услуг (за вычетом налогов и сборов включаемых в выручку) в 2010 г. выросла на 924 млн р. или на 73,6 % и составила 2180 млн р., но при этом выросла и себестоимость выполняемых работ, оказываемых услуг на 688 млн р. или на 62,5 %. Все это свидетельствует не о резком повышении цен на строительно-монтажные работы, а о том, что организация после пережитого мирового финансового кризиса в 2009 году возвращается на свои позиции на рынке строительства.

По сравнению с 2009 г. в 2010 г. прибыль от основной деятельности возросла почти в 2,5 раза и составила 358 млн р. Это является положительным фактором для улучшения финансового положения организации. денежный платежеспособность корреляция

Коэффициент текущей ликвидности в 2009 г. имел значение 3,833, а в 2010 г. он составил 1,902. Данный коэффициент показывает способность организации быстро погасить свои долги. Анализируя данный показатель, можно сделать вывод, что эта способность у организации снизилась, но не ниже нормативного значения, которое для строительства составляет 1,15.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами также снизился и составил 0,474 при нормативном значении 0,2. Следовательно организация полностью обеспечена собственными оборотными средствами, но для более эффективной работы привлекает кредитные ресурсы.

Анализируя важнейшие экономические и финансовые показатели работы организации за период ее деятельности, можно с уверенностью отметить ее стабильное положение на рынке строительства.

1.2 Анализ динамики, состава и структуры доходов предприятия

Доходы предприятий представляют собой денежные поступления, платежи, перечисления и отчисления денежных средств.

Существует несколько определений понятия «доходы». Шеремет А. Д. под доходами понимает приращение экономических выгод в течение отчетного периода, происходящее в форме притока или увеличения активов либо уменьшения обязательств, что выражается в увеличении капитала, не связанного с вкладами участников акционерного капитала. В учебном пособии Канке А. А. под доходами понимается результат производственно-хозяйственной деятельности, получаемый как разница между стоимостью реализованной продукции и услуг и произведенными затратами.

В широком смысле доход - это денежная оценка результатов деятельности любого субъекта рыночной экономики.

Доходы содержат следующие статьи: выручку от реализации товаров, продукции (работ, услуг); проценты и дивиденды к получению; арендную плату; поступления от продажи основных средств и другого имущества, а также иные статьи.

В Республике Беларусь доходы предприятия подразделяются на:

1 доходы от реализации товаров, продукции (работ, услуг). Данные доходы характеризуют основную деятельность предприятия;

2 доходы от операционной деятельности, не связанной с производством и реализацией продукции, получаемые от совершения определенных хозяйственных операций;

3 внереализационные доходы. /19, с.382/

Однако в зарубежной литературе используется также понятие «чрезвычайные доходы». К данному виду доходов российские авторы относят поступления, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств хозяйственной деятельности, например, стихийного бедствия, пожара, аварии, и т.п., а также страховое возмещение и стоимость материальных ценностей, остающихся от списания не пригодных к восстановлению активов. /13, с.144/

К доходам от реализации товаров, продукции (работ, услуг) относится прежде всего выручка от реализации, которая является главным фактором формирования доходов предприятия.

Операционные доходы включают в себя проценты к получению, доходы от участия в создании других организаций, доходы от операций с активами, а также прочие операционные доходы.

К внереализационным доходам принято относить штрафы, пени и неустойки полученные, прибыль прошлых лет, курсовые разницы по операциям в иностранной валюте, списание кредиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности, а также прочие доходы. /7, с.88/

Анализ доходов организации проводится по данным ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках». В ней содержится информация о всех видах доходов за отчетный и предыдущий периоды. Это позволяет каждому экономическому субъекту анализировать в динамике состав и структуру доходов и расходов, их изменение, а также рассчитывать ряд коэффициентов, свидетельствующих об эффективности использования доходов и целесообразности произведенных расходов в сравнении с полученными доходами. /10, с.45/

Для изучения динамики доходов предприятия определяется абсолютное отклонение от предыдущего года, темп роста, изучается структура доходов.

Анализ состава, структуры и динамики доходов УЧПП «РЕМСТРОЙ» за 2009 и 2010 г. представлен в таблице 2. Данные для анализа взяты из отчета о прибылях и убытках анализируемой организации .

Таблица 2 - Анализ состава, структуры и динамики доходов УЧПП «РЕМСТРОЙ»

Показатели	Базовый период, 2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 Доходы по видам деятельности, в т.ч.:	1515	96,9	2748	99,53	+1233	+2,63	177,3
1.1 Выручка от реализации услуг	1515	100	2748	100	+1233	-	177,3
2 Операционные доходы, в т.ч.:	49	3,1	12	0,43	-35	-2,67	24,5
2.1 проценты к получению	-	-	-	-	-	-	-
2.2 доходы от участия в создании других организаций	-	-	-	-	-	-	-
2.3 доходы от операций с активами	-	-	-	-	-	-	-
2.4 прочие операционные доходы	49	100	12	100	-35	-	24,5
3 Внереализационные доходы - всего, в т.ч.:	-	-	1	0,04	-	-	-
3.1 списание кредиторских задолженностей	-	-	1	100	-	-	-
Итого доходов	1564	100	2761	100	+1197	-	176,5

Анализируя сведения о доходах УЧПП «РЕМСТРОЙ» за отчетный и предыдущий годы можно сделать вывод, что в целом доходы предприятия характеризуются положительной динамикой. Как свидетельствуют анализируемые данные, доходы организации в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом увеличились на 1197 млн р., или на 76,5%, т.е. более чем в полтора раза возросли доходы организации за счет увеличения выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг, а уменьшились они главным образом на 2,67 % или на 35 млн р. за счет снижения операционных доходов.

Наибольший удельный вес в доходах организации занимает выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг. В 2009 г. данный показатель составлял 96,9% или 1515 млн р., а в 2010 г. выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг увеличилась на 1233 млн р. и составила 99,53% или 2748 млн р. Операционные доходы организации в 2009 г. составили 3,1% или 49 млн р., а в 2010 г. данный показатель уменьшился на 2,67% или на 35 млн р. и составил 12 млн р.

Следует отметить, что в составе доходов организации кроме доходов от реализации и операционных доходов в 2010 г. имеются и внереализационные доходы. Так, организация УЧПП «РЕМСТРОЙ»в отчетном году получила доход от списания кредиторской задолженности в размере 1 млн р., что повлияло на увеличение совокупного дохода предприятия.

При анализе доходов важно не только установить их структуру в отчетном периоде и ее изменение по сравнению с предыдущим периодом, но и определить тип структурной динамики доходов и причины, его обусловившие.

Можно выделить четыре укрупненных типа структурной динамики доходов предприятия, определяемых сочетаниями изменений абсолютных величин доходов по видам деятельности и их удельного веса в общей величине доходов:

Первый тип структурной динамики обусловлен тем, что темп прироста доходов по видам деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим больше либо равен темпу прироста операционных и внереализационных доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Предполагается, что темп прироста операционных и внереализационных доходов может иметь отрицательный знак, т.е. данные доходы могут уменьшаться в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.

Второй тип структурной динамики обусловлен тем, что темп падения доходов от основной деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим меньше либо равен темпу падения операционных и внереализационных доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим. Данная ситуация способствует падению масштабов обычных видов деятельности при сохранении либо росте их удельного веса в общей структуре доходов предприятия.

Третий тип структурной динамики обусловлен тем, что темп прироста доходов по видам деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим меньше темпа прироста операционных и внереализационных доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.

Четвертый тип структурной динамики заключается в том, что абсолютная величина доходов по видам деятельности в отчетном периоде уменьшается по сравнению с предыдущим периодом; удельный вес доходов по видам деятельности в общей величине доходов в отчетном периоде также уменьшается по сравнению с предыдущим периодом. /18, с.140/

Исходя из анализа имеющихся данных можно сделать вывод о том, что в данном случае имеет место первый тип структурной динамики, поскольку в данном случае темп прироста доходов по видам деятельности в отчетном периоде по сравнению с предыдущим составил 77,3%, а темп прироста операционных и внереализационных доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим составил -69,4%. Данная ситуация может быть охарактеризована как способствующая росту масштабов либо стабилизации основных видов деятельности организации.

1.3 Факторный анализ доходов предприятия

На сумму доходов организации влияют внешние и внутренние факторы. К внешним относятся факторы, не зависящие от деятельности организации, но влияющие на финансовые результаты: состояние рынка, нормы амортизации, цены и тарифы на производственные ресурсы и т.п. /8, с.422/

Внутренние факторы определяют показатели деятельности организации. Внутренние факторы подразделяются на факторы первого порядка и факторы второго порядка:

К факторам первого порядка относятся:

1 величина выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг;

2 операционные доходы;

3 внереализационные доходы.

К факторам второго порядка непосредственно относятся:

1 объем реализованной продукции;

2 цена на реализованную продукцию;

3 структура и качество продукции;

4 доходы по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях;

5 штрафы, пени, неустойки полученные;

6 списание кредиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности,

7 поступление дебиторской задолженности. /12, с.210/

При стабилизации основных видов деятельности организации наибольшее влияние на изменение доходов организации оказывает выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг. Также значительное влияние на изменение доходов организации оказывают операционные доходы и доходы от внереализационных операций. Анализ доходов от операционной и внереализационной деятельности предполагает рассмотрение данных операций с точки зрения законности их совершения и правильности оценки реализуемого имущества. /20, с.308/

При изучении доходов предприятия основное внимание обращается на анализ внутренних факторов первого порядка формирования доходов, так как он позволяет определить внутренние резервы увеличения прибыли.

На анализируемом предприятии на изменение доходов оказывают влияние следующие факторы:

1 изменение доходов от реализации продукции, работ, услуг (ДDp);

2 изменение операционных доходов (ДDоп);

3 изменение внереализационных доходов (ДDвн).

Факторная модель доходов предприятия выглядит в соответствии с формулой (1):

D = Dp + Dоп + Dвн,(1)

где D - общая сумма доходов оганизации;

Dp - доходы от реализации продукции, товаров, работ, услуг;

Dоп - операционные доходы;

Dвн - внереализационные доходы. /19, с.301/

Исходная информация для анализа факторов, оказывающих влияние на изменение доходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» представлена в таблице 3. Данные для анализа взяты из отчета о прибылях и убытках.

Таблица 3 - Исходная информация для анализа доходов

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение
			абсолютное	в %
А	1	2	3	4
1 Доходы от реализации продукции, товаров, работ, услуг	1515	2748	+1233	+81,4
2 Операционные доходы	58	14	-44	-75,9
3 Внереализационные доходы	-	1	+1	-
4 Доходы предприятия	1573	2763	+1190	+75,7

Алгоритм расчета влияния факторов на изменение доходов предприятия и сумма влияния представлены в таблице 4.

Таблица 4 - Расчет влияния факторов на изменение доходов предприятия

Показатели	Расчет влияния факторов	Уровень влияния фактора, млн р.
	алгоритм	цифровой расчет
1 изменение доходов от реализации продукции, работ, услуг (ДDp)	Dp1-Dp0	2748-1515	+1233
2 изменение операционных доходов (ДDоп)	Dоп1-Dоп0	14-58	-44
3 изменение внереализационных доходов (ДDвн)	Dвн1-Dвн0	1-0	+1
4 изменение общих доходов предприятия (ДD)	D1-D0	2763-1573	+1190

Данные таблицы 4 показывают, что доходы организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» в сумме 1190 млн р. получены в результате увеличения доходов от реализации продукции, работ, услуг на 1233 млн р. Незапланированные доходы от внереализационных операций (главным образом от списания кредиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности) оказали положительное влияние на увеличение общих доходов и обусловили дополнительный их рост на 1 млн р. Отрицательное влияние на изменение доходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» оказало снижение суммы операционных доходов на 44 млн р.

1.4 Резервы увеличения доходов предприятия

Проведенный факторный анализ доходов предприятия позволяет выявить резервы увеличения доходов. Так, поскольку основное влияние на изменение доходов данной организации оказывают доходы от реализации, а именно выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг, то резервами увеличения данных доходов будут являться:

1 увеличение объема оказываемых строительно-монтажных работ;

2 рост цен на оказываемые строительные услуги;

3 улучшение качества оказываемых работ и услуг. /16, с.512/

Резерв увеличения доходов от реализации продукции, товаров, работ, услуг за счет увеличения объема оказываемых строительно-монтажных работ рассчитывается по формуле (2):

Р^Dv = У (Вi*Vкi),(2)

где Р^Dv - резерв увеличения доходов от реализации продукции, товаров, работ, услуг за счет увеличения объема оказываемых строительно-монтажных работ;

Вi - плановая сумма выручки за i-ю оказанную услугу;

Vкi - количество дополнительно оказанных услуг в натуральных единицах измерения. /7, с.90/

Резерв увеличения доходов от реализации продукции, товаров, работ, услуг за счет роста цен определяется по формуле (3):

Р^Dц = У(Vi*Цв),(3)

где Р^Dv - резерв увеличения доходов от реализации продукции, товаров, работ, услуг за счет роста цен на оказываемые услуги;

Vкi - объем оказанных услуг в стоимостном выражении;

Цв - возможный рост цен на оказываемые строительно-монтажные работы.

Для того, чтобы улучшить качество производимых строительно-монтажных работ, необходимо использовать высококачественные материалы, а также своевременно заменять физически и морально изношенные основные средства на более усовершенствованные.

По данным факторного анализа отрицательное влияние на изменение доходов организации оказали операционные доходы (-44 млн р.). Резервами увеличения доходов от операционной деятельности являются:

1 уменьшение суммы амортизации в связи с уменьшением стоимости основных фондов за счет их продажи;

2 улучшение использования основных фондов.

Резерв увеличения доходов за счет уменьшения суммы амортизации рассчитывается по формуле (4):

Р^Dа = У(?Фi*Нi),(4)

где Р^Dа - резерв увеличения доходов за счет уменьшения суммы амортизации;

?Фi - уменьшение стоимости основных фондов;

Нi - норма амортизации i-го вида основных фондов./20, с.340/

Резерв увеличения доходов за счет улучшения использования основных фондов можно определить по формуле (5):

Р^Dоф = А0*(Кv - Кф),(5)

где Р^Dоф - Резерв увеличения доходов за счет улучшения использования основных фондов; /17, с.168/

А0 - сумма амортизационных отчислений в базовом периоде;

Кv - коэффициент прироста объема строительно-монтажных работ в стоимостном выражении;

Кф - коэффициент прироста среднегодовой стоимости основных фондов.

Расчет резерва увеличения доходов за счет улучшения использования основных фондов представлен в таблице 5. Данные для анализа взяты из приложения к бухгалтерскому балансу, а также из отчета о прибылях и убытках анализируемой организации.

Таблица 5 - Исходная информация для расчета суммы резерва увеличения доходов за счет улучшения основных фондов

Показатели	Базовый период, 2009 год	Отчетный период, 2010 год
1	2	3
1 Среднегодовая стоимость основных фондов, млн р. (ОФср)	123	160
2 Сумма амортизации, млн р. (А)	80	124
3 Объем строительно-монтажных работ, млн р. (V)	1515	2748

Расчет коэффициентов прироста объема строительно-монтажных работ и среднегодовой стоимости основных фондов, а также резерва увеличения доходов за счет улучшения основных фондов представлен в таблице 6.

Таблица 6 - Расчет коэффициентов прироста объема строительно-монтажных работ и среднегодовой стоимости основных фондов и резерва увеличения доходов за счет улучшения основных фондов

Показатели	Расчет показателей	Сумма, млн р.
	алгоритм	цифровой расчет
1 Коэффициент прироста объема строительно-монтажных работ (Кv)	V1/V0 - 1	2748/1515 - 1 = 0,81	-
2 Коэффициент прироста среднегодовой стоимости основных фондов (Кф)	ОФср1/ ОФср0 - 1	160/123 - 1 = 0,3	-
3 Резерв увеличения доходов за счет улучшения основных фондов (Р^Dоф)	А0*(Кv - Кф)	80*(0,81 - 0,3) = 40,8	40,8

Исходя из данных таблицы 6 видно, что образовавшийся резерв увеличения доходов за счет улучшения основных фондов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» на конец 2010 года составил 40,8 млн р. Данный резерв при рациональном использовании основных средств в дальнейшем сможет принести дополнительные доходы и прибыль организации.

2. Анализ расходов предприятия

2.1 Анализ состава, структуры и динамики расходов предприятия

Расходами предприятия признается отток финансовых ресурсов, а также упущенные выгоды. /2, с.93/

Существует несколько понятий определения расходов. В учебном пособии Канке А. А. дается определение расходам как упущенным выгодам в связи с неэффективным использованием производственных факторов. Гиляровская Л.Т. под расходами организации понимает уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов (имущества, денежных средств) или возникновения обязательств, уменьшающих капитал организации, за исключением уменьшения вкладов в уставный капитал собственников имущества по их решению.

Расходы организации, так же, как и доходы подразделяются на:

1 расходы по видам деятельности;

2 операционные расходы;

3 внереализационные расходы.

Расходами по видам деятельности называются расходы, связанные с изготовлением продукции, приобретением и продажей товаров, выполнением работ и оказанием услуг. К данной категории расходов относятся расходы на реализацию, управленческие расходы, себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг, а также к данным расходам относятся налоги и сборы, включаемые в выручку от реализации продукции, товаров, работ, услуг. /9, с.108/

Операционные расходы связаны с:

1 предоставлением за плату прав, возникающих из патентов на приобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности;

2 приобретением за плату во временное пользование активов организации;

3 участием в уставных фондах других организаций;

4 продажей, выбытием и прочим выбытием основных средств и иных активов;

5 уплатой организацией процентов за предоставление ей в пользование денежных средств (кредитов, займов);

6 отчислениями в оценочные резервы, создаваемые в соответствии с правилами бухгалтерского учета.

К данному виду доходов относятся расходы от операций с активами, проценты к уплате, а также прочие операционные доходы. /9, с.109/

К внереализационной группе расходов относятся:

1 штрафы, пени и неустойки за нарушение условий договора;

2 убыток прошлых лет, выявленный в отчетном периоде;

3 возмещение причиненных организацией убытков;

4 курсовые разницы по операциям в иностранной валюте;

5 списание дебиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности;

6 прочие внереализационные расходы. /11, с.62/

Анализ расходов организации проводится по данным ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках», где содержится информация о всех видах расходов за отчетный и предыдущий периоды.

Основной задачей анализа расходов предприятия является изучение состава, структуры и динамики расходов в отчетном и предыдущем периодах, оценка структурной динамики расходов и выяснение ее причин. /20, с.222/

Для изучения динамики расходов предприятия так же, как и для доходов, определяется абсолютное отклонение от предыдущего года, темп роста, изучается структура расходов. Анализ состава, структуры и динамики расходов в данной курсовой работе проводится по каждой группе расходов.

Анализ состава, структуры и динамики расходов по видам деятельности УЧПП «РЕМСТРОЙ» за 2009 и 2010 г. представлен в таблице 7. Данные для анализа взяты из отчета о прибылях и убытках организации.

Таблица 7 - Анализ состава, структуры и динамики расходов по видам деятельности организации УЧПП «РЕМСТРОЙ»

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 себестоимость реализованной продукции, работ, услуг	1100	81	1788	76	+688	-5	162,5
2 налоги и сборы, включаемые в выручку от реализации продукции, работ, услуг	259	19	568	24	+309	+5	219,3
3 управленческие расходы	-	-	-	-	-	-	-
4 расходы на реализацию	-	-	-	-	-	-	-
5 Итого расходов по видам деятельности	1359	100	2356	100	+997	-	173,4

Из анализа данных таблицы 7 можно сделать вывод, что расходы по видам деятельности в организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» увеличились в отчетном году по сравнению с базисным на 73,4% или на 997 млн р. и составили 2356 млн р. Себестоимость в отчетном периоде увеличилась на 62,5% или на 688 млн р. и составила 1788 млн р., что является отрицательным фактом, поскольку положительной динамикой для предприятия является снижение себестоимости реализованной продукции, товаров, работ, услуг. Однако структура себестоимости в 2009 году по сравнению с 2010 годом снизилась на 5%, что свидетельствует об увеличении налогов и сборов, включаемых в выручку. Налоги и сборы, включаемые в выручку: за анализируемый период увеличились более, чем в два раза или на 119,3%. В 2009 году налоги и сборы составили 259 млн р., что в общей структуре расходов составляет 19%, а в 2010 году - 568 млн р., или 24%. Данный факт свидетельствует об увеличении налоговой нагрузки на предприятии. В целом расходы по видам деятельности в данной организации характеризуются отрицательной динамикой, поскольку темп прироста данных расходов за анализируемые периоды составляет 73,4%.

Для более полной оценки расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» следует провести анализ операционных и внереализационных расходов. Анализ состава, структуры и динамики операционных и внереализационных расходов представлен соответственно в таблицах 8 и 9. Данные для анализа взяты из отчета о прибылях и убытках анализируемой организации.

Таблица 8 - Анализ состава, структуры и динамики операционных расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ»

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 проценты к уплате	-	-	-	-	-	-	-
2 расходы от операций с активами	-	-	-	-	-	-	-
3 прочие операционные расходы	39	100	12	100	-27	-	30,8
4 Итого операционных расходов	39	100	12	100	-27	-	30,8

Из таблицы 8 видно, что состав и структура операционных расходов за анализируемый период складываются из прочих операционных расходов. Операционные расходы организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» в 2010 году снизились в три раза, или на 27 млн р. и составили 12 млн р., что соответствует положительной динамике.

Таблица 9 - Анализ состава, структуры и динамики внереализационных расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ»

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 штрафы, пени, неустойки	-	-	-	-	-	-	-
2 убыток прошлых лет	-	-	-	-	-	-	-
3 курсовые разницы по операциям в иностранной валюте	-	-	-	-	-	-	-
4 списание дебиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности	15	100	35	100	+20	-	233,3
5 Итого внереализационных расходов	15	100	35	100	+20	-	233,3

Из таблицы 9 видно, что состав и структура внереализационных расходов за анализируемый период складываются из списания кредиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности. Внереализационные расходы организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» в 2010 году возросли более, чем в два раза, или на 25 млн р. и составили 35 млн р. Темп роста внереализационных расходов за анализируемый период составил 233,3%. Данный факт характеризуется отрицательной динамикой и может негативно сказаться на деятельности анализируемой организации.

Однако чтобы дать общую характеристику расходам УЧПП «РЕМСТРОЙ», необходимо рассмотреть состав, структуру и динамику совокупных расходов анализируемой организации. Анализ состава, структуры и динамики расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» представлен в таблице 10. Данные для анализа взяты из вышеприведенных таблиц.

Таблица 10 - Анализ состава, структуры и динамики расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ»

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 расходы по видам деятельности	1359	96,1	2356	98	+997	+1,9	173,4
2 операционные расходы	39	2,8	12	0,5	-27	-2,3	30,8
3 внереализацион-ные расходы	15	1,1	35	1,5	+20	+0,4	233,3
4 Итого расходов	1413	100	2403	100	+990	-	170

Анализируя данные таблицы 10 необходимо отметить, что расходы организации увеличились в отчетном периоде на 70% и составили 2403 млн р. Наибольший удельный вес в совокупных расходах занимают расходы по видам деятельности. В 2009 г. они составили 96,1% или 1359 млн р., а в 2010 г. - 98% или 2356 млн р. Рост расходов по видам деятельности на 997 млн р. обусловлен ростом объема оказанных работ и увеличением их себестоимости. Операционные же расходы снизились в отчетном периоде по сравнению с базовым на 27 млн р. или на 2,3%. Данная динамика является для организации положительной. Отрицательным фактом является рост внереализационных расходов на 25 млн р. Для устранения данного факта необходимо следить за поступлением денежных средств от дебиторов.

При анализе расходов так же, как и при анализе доходов предприятия, важно установить тип их структурной динамики и причины, обусловившие данный тип. Методика анализа структурной динамики расходов предприятия аналогична изложенной выше методике анализа доходов. При нормальных условиях расходы по обычным видам деятельности предприятия представляют собой основной вид расходов предприятия, имеющий наибольший удельный вес в общей их величине. Преобладание же операционных или внереализационных расходов должно быть объяснено в ходе анализа деятельности в особых условиях, отклоняющихся от нормальных. /18,с. 143/

Исходя из анализа, представленного в таблице 10, можно сделать вывод, что структурная динамика расходов УЧПП «РЕМСТРОЙ» представлена первым типом, поскольку наибольший удельный вес в структуре составляют расходы по обычным видам деятельности, темп их прироста составляет 73,4%. Данная ситуация является положительной и способствует стабилизации основных видов деятельности организации.

2.2 Факторный анализ расходов предприятия

На совокупность расходов организации, так же, как и на сумму доходов, влияют внешние и внутренние факторы. К внешним относятся факторы, не зависящие от деятельности организации, но оказывающие значительное влияние на финансовые результаты. Такими факторами являются:

1 состояние рынка;

2 цены и тарифы на производственные ресурсы;

3 инфляционные процессы;

4 сезонность выполняемых работ. /1, с.134/

Внутренние факторы определяют показатели деятельности организации. Внутренние факторы подразделяются на факторы первого порядка и факторы второго порядка:

К факторам первого порядка относятся:

1 расходы по основной деятельности;

2 операционные расходы;

3 внереализационные расходы.

К факторам второго порядка непосредственно относятся:

1 себестоимость реализованной продукции;

2.расходы на реализацию;

3 управленческие расходы;

4 штрафы, пени, неустойки оплаченные;

5 списание дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности;

6 убыток прошлых лет. /1, с.135/

При стабилизации основных видов деятельности организации наибольшее влияние на изменение расходов организации оказывает себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг. Также значительное влияние на изменение расходов организации оказывают операционные и внереализационные расходы организации. Анализ расходов по операционной и внереализационной деятельности, так же как и анализ доходов от операционной и внереализационной деятельности, предполагает рассмотрение данных операций с точки зрения законности их совершения и правильности оценки реализуемого имущества.

При изучении расходов предприятия основное внимание обращается на анализ внутренних факторов первого порядка формирования расходов, так как он позволяет определить внутренние резервы снижения расходов. /19, с.387/

На анализируемой организации на изменение расходов оказывают влияние следующие факторы:

1 изменение расходов по видам деятельности (ДРp);

2 изменение операционных расходов (ДРоп);

3 изменение внереализационных расходов (ДРвн).

Факторная модель расходов предприятия выглядит в соответствии с формулой (6):

Р = Рp + Роп + Рвн,(6)

где Р - общая сумма доходов оганизации;

Рp - доходы от реализации продукции, товаров, работ, услуг;

Роп - операционные доходы;

Рвн - внереализационные доходы. /20, с.287/

Исходная информация для анализа факторов, влияющих на изменение расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» представлена в таблице 11. Данные для анализа взяты из отчета о прибылях и убытках организации.

Таблица 11 - Исходная информация для анализа расходов

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение
			абсолютное	в %
А	1	2	3	4
1 Расходы по видам деятельности в т ч.:	1359	2356	+997	+73,4
1.1 налоги и сборы от реализации товаров, работ, услуг	259	568	+309	+119,3
1.2 себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг	1100	1788	+688	+60,7
2 Операционные расходы	39	12	-27	-69,2
3 Внереализационные расходы	15	35	+20	+166,7
4 Расходы предприятия	1413	2403	+990	+70

Алгоритм расчета влияния факторов на изменение расходов предприятия и сумма влияния представлены в таблице 12.

Таблица 12 - Расчет влияния факторов на изменение расходов предприятия

Показатели	Расчет влияния факторов	Уровень влияния фактора, млн р.
	алгоритм	цифровой расчет
1 Изменение расходов по видам деятельности (ДРp)в т. ч.:	Рp1-Рp0	2356-1359	+997
1.1 изменение налогов и сборов (ДН)	Н1-Н0	568-259	+309
1.2 изменение себестоимости (ДС)	С1-С0	1788-1100	+688
2 Изменение операционных доходов (ДРоп)	Роп1-Роп0	12-39	-27
3 Изменение внереализационных доходов (ДРвн)	Рвн1-Рвн0	35-15	+20
4 Изменение общих расходов предприятия (ДР)	Р1-Р0	2403-1413	+990

Данные таблицы 12 показывают, что расходы организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» увеличились в сумме на 990 млн р. в результате роста расходов по видам деятельности на 997 млн р. Рост данных расходов обусловлен ростом себестоимости реализованной продукции, работ, услуг на 688 млн р. и увеличением налоговых отчислений на 309 млн р. Данный факт является отрицательным и требует поиска резервов. Также отрицательное влияние на изменение расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» оказали внереализационные расходы, а именно их рост на 20 млн р. Положительным фактором, оказавшим влияние на изменение расходов организации являются операционные расходы организации, а именно их снижение на 27 млн р.

2.3 Резервы снижения расходов предприятия

Проведенный факторный анализ расходов предприятия позволяет выявить резервы их снижения. Так, поскольку основное влияние на изменение расходов организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» оказывают расходы по видам деятельности, а именно себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг, то возможными резервами снижения себестоимости будут являться:

1 повышение технического уровня производства. Это внедрение новой, прогрессивной технологии; улучшение использования и применение новых видов сырья и материалов; механизация работ, их автоматизация, индустриализация производства работ, повышение использования строительных машин и материалов, сокращение сроков строительства и др.

По данной группе анализируется влияние на себестоимость научно-технических достижений и передового опыта. Резерв от осуществления мероприятий определяется сравнением величины затрат на единицу продукции до и после внедрения мероприятий и умножением полученной разности на объем производства в планируемом году и рассчитывается по формуле (7):

РvС = (СС - СН)*АН,(7)

где РvС - резерв снижения себестоимости строительно-монтажных работ;

СС - прямые текущие затраты на единицу продукции до внедрения мероприятия;

СН - прямые текущие затраты после внедрения мероприятия;

АН - объем продукции в натуральных единицах от начала внедрения мероприятия до конца планируемого года. /5, с.18/

Снижение себестоимости может произойти при совершенствовании и модернизации существующей техники и технологии. Уменьшаются затраты и в результате комплексного использования сырья, применения экономичных заменителей, полного использования отходов;

2 совершенствование организации производства и труда. Определение данного резерва предполагает сокращение численности работников и рассчитывается по формуле (8):

РvСч = У(Ч*З'0)*Фс,(8)

где РvСч - резерв снижения себестоимости за счет сокращения численности работников;

Ч - среднегодовая численность сокращаемых работников;

З'0 - средняя оплата труда одного высвобождаемого работника;

Фс - сумма отчислений в социальные и другие фонды. /5, с.21/

Также резервами снижения расходов по видам деятельности являются:

1 экономия затрат по оплате труда в результате внедрения инновационных мероприятий;

2 сокращение расходов на содержание основных средств;

3 экономия накладных расходов.

Экономию затрат по оплате труда в результате внедрения инновационных мероприятий можно рассчитать, умножив разность между трудоемкостью изделий до внедрения и после внедрения соответствующих мероприятий на планируемый уровень среднечасовой оплаты труда и на количество планируемых работ. Данный резерв определяется по формуле (9):

РvРзп = (УТЕ1-УТЕ0)*ОТпл*Vпл,(9)

где РvРзп - резерв снижения расходов за счет экономии затрат по оплате труда;

УТЕ1 - разность между трудоемкостью после внедрения инновационных мероприятий;

УТЕ0 - разность между трудоемкостью до внедрения инновационных мероприятий;

ОТпл - планируемый уровень среднечасовой оплаты труда;

Vпл - количество планируемых работ. /15, с.522/

Сокращение расходов на содержание основных средств определяется умножением первоначальной стоимости основных фондов на норму амортизации по формуле (10):

РvРа = У(РvОПФi*НАi),(10)

где РvРа - резерв снижения расходов за счет уменьшения амортизации;

РvОПФi - сокращение расходов на содержание основных средств;

НАi - норма амортизации. /1, с.138/

Резервы экономии накладных расходов выявляются на основе их факторного анализа по каждой статье затрат за счет разумного сокращения аппарата управления, экономного использования средств на командировки, почтово-телеграфные и канцелярские расходы, оплаты простоев, а также за счет уменьшения потерь от порчи материалов. /15, с.523/

Резервом снижения внереализационных расходов в организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» является своевременный контроль за платежеспособностью дебиторов и поступлением средств от них на расчетный счет организации, а также контроль за исполнением условий договоров.

Расчет всех вышеперечисленных резервов в данной курсовой работе не проводился в связи с отсутствием необходимых данных.

3. Анализ движения денежных потоков предприятия

3.1 Анализ динамики поступления и расходования денежных средств

В практике анализа большое значение придается изучению и прогнозу движения денежных средств. В основе реализации практически любого управленческого решения руководства лежит использование денежных средств. Для осуществления своих расходов организация должна обеспечивать адекватный приток денежной массы в виде выручки от продаж продукции, товаров (работ, услуг), поступления дивидендов на вложенный капитал, получения временных заемных денежных средств. Движение денежных средств организации во времени представляет собой непрерывный процесс, создавая денежный поток. /20, с.375/

Денежный поток - это совокупность распределенных во времени объемов поступления и выбытия денежных средств в процессе хозяйственной деятельности организации. /16, с.430/

Поступление (приток) денежных средств называется положительным денежным потоком, выбытие (отток) денежных средств - отрицательным денежным потоком. Разность между положительным и отрицательным денежными потоками по каждому виду деятельности или по хозяйственной деятельности организации в целом называется чистым денежным потоком. /9, с.8/

Для осуществления нормальной жизнедеятельности организация должна располагать оптимальной суммой денежных средств. Недостаток средств может негативно отразиться на деятельности организации и привести к неплатежеспособности, снижению ликвидности, убыточности и даже прекращению функционирования организации в качестве хозяйствующего субъекта рынка. Избыток денежных средств также может иметь отрицательные последствия для организации. Избыточная денежная масса, не вовлеченная в производственно-коммерческий оборот, не приносит дохода. Кроме того, на реальную стоимость денег влияют инфляционные процессы, обесценивая их во времени. Чтобы принимать оптимальные управленческие решения, связанные с движением денежных средств, для достижения наилучшего эффекта хозяйственной деятельности руководству организации нужна постоянная осведомленность о состоянии денежных средств, для чего необходимы систематический детальный анализ и оценка денежных потоков организации.

Анализ денежных потоков проводится по предприятию в целом, а также в разрезе основных видов хозяйственной деятельности и центрам ответственности. Основными источниками данных для анализа денежных потоков являются «Отчет о движении денежных средств» и данные синтетического и аналитического бухгалтерского учета по счетам денежных средств. /20, с.375/

Для того чтобы дать оценку финансовому состоянию организации, необходимо изучить структуру и динамику движения денежных средств за несколько периодов. Динамика движения денежных средств организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» за 2009 и 2010 г. приведены в таблице 13. Данные для проведения анализа взяты из отчета о движении денежных средств за 2009 г. и за 2010 г.

Таблица 13 - Анализ динамики движения денежных средств организации УЧПП «РЕМСТРОЙ» за 2009 и 2010 г.г.

Показатели	Базовый период,2009 год	Отчетный период,2010 год	Изменение	Темп роста, %
	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% к итогу	сумма, млн р.	% пункты
А	1	2	3	4	5	6	7
1 Остаток денежных средств на начало года	63	-	9	-	-54	-	14,3
2 Поступление денежных средств - всего,в том числе по видам деятельности:	1223	100	1974	100	+751	-	161,4
2.1 текущей	1223	100	1974	100	+751	-	161,4
2.2 инвестиционной	-	-	-	-	-	-	-
2.3 финансовой	-	-	-	-	-	-	-
3 Расходование денежных средств - всего,в том числе по видам деятельности:	1277	100	1634	100	+357	-	128
3.1 текущей	1277	100	1609	98,5	+332	-1,5	126
3.2 инвестиционной	-	-	-	-	-	-	-
3.3 финансовой	-	-	25	1,5	-	-	-
4 Остаток денежных средств на конец года	9	-	349	-	+340	-	3878

Анализируя данные таблицы 13, можно сделать вывод, что в результате осуществления коммерческой деятельности в 2010 г. по сравнению с 2009 г. организация существенно увеличила объем денежной массы в части как поступления денежных средств, так и их оттока. Данную ситуацию можно оценить положительно, поскольку она является следствием роста масштабов выполнения строительно-монтажных работ. Положительным моментом также является превышение притока денежных средств над их оттоком, которое обеспечило достижение положительного значения чистого денежного потока в 2009 г в размере 9 млн р., а в 2010 г. - 349 млн р. Сумма положительного денежного потока в 2010 г. увеличилась по сравнению с 2009 г. на 751 млн р. или на 61,4%. Значение отрицательного денежного потока возросло в 2010 г. по сравнению с 2009г. на 357 млн р. или на 28%.

Рассматривая показатели денежных потоков по видам деятельности, следует отметить, что в основном объем денежной массы обеспечивает текущую деятельность организации. Сумма притока денежных средств по текущей деятельности в 2010 г. составила 1974 млн р., что на 751 млн р. больше, чем в предыдущем году. Отток денежных средств по текущей деятельности в 2010 г. возрос по сравнению с 2009 г. на 332 млн р. Однако удельный вес данного показателя снизился в отчетном году на 1,5% в связи с расходованием денежных средств на финансовую деятельность. В 2010 г. отток денежных средств по финансовой деятельности составил 25 млн р. Приток денежных средств по финансовой деятельности в 2010г. не наблюдался, что является отрицательным фактом деятельности организации. Однако в целом, ориентируясь на данные таблицы 13, можно сделать вывод, что организация УЧПП «РЕМСТРОЙ» в 2010 г. осуществляла недостаточно рациональное управление денежными потоками, о чем свидетельствует наличие избыточного чистого денежного потока в отчетном периоде в сумме 349 млн р.

3.2 Расчет коэффициента корреляции положительных и отрицательных денежных потоков