Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Основные факторы, влияющие на величину дебиторской задолженности предприятия, цели ее анализа. Оборачиваемость дебиторской задолженности, период ее погашения и доля в общем объеме оборотных активов. Расчет и оценка показателей кредиторской задолженности.

Рубрика Финансы, деньги и налоги
Вид реферат
Язык русский
Дата добавления 21.09.2012
Размер файла 24,0 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

На величину дебиторской задолженности предприятия влияют:

1. общий объем продаж и доля в нем реализации на условиях последующей оплаты. С ростом объема продаж, как правило, растут и остатки дебиторской задолженности;

2. условия расчетов с покупателями и заказчиками. Чем более льготные условия расчетов предоставляются покупателям (увеличение сроков, снижение требований к оценке надежности дебиторов и др.), тем выше остатки дебиторской задолженности;

3. политика взыскания дебиторской задолженности. Чем большую активность проявляет предприятие во взыскании дебиторской задолженности, тем меньше ее остатки и тем выше качество дебиторской задолженности;

4. платежная дисциплина покупателей. Объективной причиной снижения платежной дисциплины покупателей и заказчиков следует назвать общее экономическое состояние. Кризисное состояние экономики, массовые неплатежи значительно затрудняют своевременность расчетов, приводят к росту остатков неоплаченной продукции, вместо денежных в качестве платежных средств используются суррогаты. К субъективным причинам можно отнести неэффективность мер, которые предпринимает предприятие по взысканию дебиторской задолженности, и льготные условия предоставления кредитов: чем более льготные условия предоставляются, тем ниже платежная дисциплина дебиторов;

5. состояние бухгалтерского учета, обоснованность проведения инвентаризации, наличие эффективной системы внутреннего контроля;

6. качество анализа дебиторской задолженности и последовательность в использовании его результатов. Качественная аналитическая работа на предприятии предусматривает формирование информации о величине и возрастной структуре дебиторской задолженности, наличии и объемах просроченной задолженности, а также конкретных дебиторах, задержка расчетов с которыми создает проблемы с текущей платежеспособностью предприятия.

Главная цель анализа дебиторской задолженности - разработка политики кредитования покупателей, направленной на увеличение прибыли организации, ускорение расчетов и снижение риска неплатежей.

Задачи анализа:

1. анализ состояния дебиторской задолженности, ее состава и структуры;

2. формирование аналитической информации, позволяющей контролировать дебиторскую задолженность;

3. определение реальной стоимости дебиторской задолженности в условиях меняющейся покупательной способности денежных средств;

4. анализ и разработку политики расчетов, обоснование условий

5. предоставления кредита отдельным покупателям;

6. контроль за соответствием условий предоставления кредита покупателям и получения коммерческого кредита от поставщиков;

7. прогнозирование дебиторской задолженности.

В наиболее общем виде изменения объема дебиторской задолженности за год могут быть охарактеризованы данными баланса. Для целей внутреннего анализа следует привлечь сведения аналитического учета: данные журналов-ордеров или заменяющих их ведомостей учета расчетов с покупателями и заказчиками, с поставщиками по авансам выданным, подотчетными лицами, с прочими дебиторами.

Для анализа дебиторской задолженности используется следующая группа показателей.

1. Оборачиваемость дебиторской задолженности

2. Период погашения дебиторской задолженности

3. Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов

4. Доля сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности

Для того чтобы проанализировать причины изменения показателей оборачиваемости дебиторской задолженности, необходима детальная информация о ее составе и возрастной структуре. Информацию о состоянии дебиторской задолженности покупателей и заказчиков удобно представить в виде таблицы:

Сведения о дебиторской задолженности.

Покупатель (заказчик)

Дата образования задолженности

Задолженность на начало периода

Отгружено

Оплачено

Задолженность на конец периода

Дата

Сумма

Дата

Сумма

В том случае, если организация хочет видеть всю картину расчетов с покупателями (на условиях как последующей, так и предварительной оплаты), данная таблица может быть совмещена с таблицей, раскрывающей информацию о полученных от покупателей авансах. Тогда для характеристики состояния расчетов с покупателями таблица может быть представлена в виде.

Сведения о состоянии расчетов с покупателями и заказчиками

Покупатель

Задолженность на начало периода

Отгружено

Оплачено

Задолженность на конец периода

Дата образования

Сумма задолженности

Срок пога-шения

Дата

Сумма

Срок исполнения

Дата

сумма

Покупателя

Организации

Покупателя

Организации

Для обобщения результатов анализа составляют сводную таблицу, в которой дебиторская задолженность классифицируется по срокам образования.

Анализ дебиторской задолженности по срокам образования

Задолженность

Всего на конец года

в т. ч. по срокам образования

До 1 месяца

От 1 до 3 месяцев

От 3 до 6 месяцев

От 6 до 12 месяцев

Более года

Эффективным приемом анализа дебиторской задолженности является анализ ее состава по срокам погашения, для которого могут быть составлены аналитические таблицы, включающие информацию о сложившихся сроках погашения дебиторской задолженности и платежной дисциплине покупателей.

На основании исходных данных о величине отгруженной продукции и ее оплате могут быть рассчитаны средние проценты оплаты по месяцам и определен средний процент остающейся неоплаченной продукции за период.

Приемом анализа, который позволяет охарактеризовать текущее состояние дебиторской задолженности и обеспечивает возможность ее прогнозирования, является расчет коэффициентов инкассации, представляющих собой отношение дебиторской задолженности, возникшей в конкретном периоде, к величине продаж (отгрузки) того же периода. Суть подхода состоит в том, чтобы разложить дебиторскую задолженность по состоянию на конкретную дату на составляющие по срокам ее образования, например до одного месяца, от одного до двух месяцев, от двух до трех месяцев.

Следующим этапом анализа дебиторской задолженности является уточнение ее реальной стоимости с учетом таких факторов, как сроки и условия расчетов, наличие обеспечения, период просрочки, а также факторов, характеризующих финансовое состояние предприятия-должника.

Ключевым приемом, позволяющим обосновать текущую стоимость дебиторской задолженности с учетом указанных факторов, является определение ее дисконтированной стоимости. Экономический смысл такой оценки состоит в следующем. Поскольку дебиторская задолженность превратится в денежные средства по прошествии некоторого, иногда значительного промежутка времени, ее текущая оценка не может быть равна сумме, причитающейся к получению по договору, т.е. ее балансовой стоимости. Следовательно, для установления величины текущей стоимости тех денежных средств, которые будут получены в погашение существующей дебиторской задолженности, необходимо продисконтировать их с учетом определенной ставки дисконтирования.

Информация о реальной (дисконтированной) стоимости дебиторской задолженности необходима для принятия решений в процессе анализа условий расчетов за продукцию.

Анализ условий расчетов за продукцию (услуги) позволяет принять обоснованные решения относительно времени отсрочки платежа, объема кредита, который может быть предоставлен отдельным покупателям с учетом их финансовой устойчивости, целесообразности предоставления скидок за ускорение расчетов.

При выборе конкретной политики расчетов с покупателями необходимо учитывать последствия реализации того или иного варианта. Так, основной целью предоставления покупателям более льготных условий расчетов является увеличение объема продаж. В то же время рост продаж сопровождается увеличением остатков дебиторской задолженности, что в свою очередь влечет рост потребности в источниках финансирования. Учитывая, что капитал, привлекаемый предприятием для финансирования своих активов, имеет цену, нужно понимать, что рост остатков дебиторской задолженности означает дополнительные финансовые издержки. При этом, чем больше времени предоставляется покупателям для осуществления расчетов, тем большие расходы по финансированию несет предприятие.

Увеличение продаж, как правило, ведет к увеличению объема закупаемых ценностей, вследствие чего растет кредиторская задолженность. Но производимые закупки должны быть оплачены, кроме того, организация должна выплачивать заработную плату персоналу, производить расчеты с бюджетом и органами социального страхования и обеспечения. Все это требует денежных средств, приток которых в организацию тем меньше, чем больше срок погашения дебиторской задолженности.

Кроме того, увеличение дебиторской задолженности инициирует Дополнительные расходы, связанные с работой с дебиторами (оплата командировок, связи), а также приводит к увеличению потерь по безнадежным долгам.

Наконец, рост дебиторской задолженности, связанный с увеличением периода отсрочки платежа, влечет за собой потери вследствие изменения покупательной способности денежных средств.

В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие-производитель (продавец) реально получает лишь часть стоимости проданной продукции. Поэтому возникает необходимость оценить возможность предоставления скидки при досрочной оплате.

Другим хорошо известным способом стимулирования продаж и поощрения покупателей являются скидки при приобретении значительных объемов продукции. Связанное с этим сокращение доходов должно компенсироваться снижением расходов, приходящихся на единицу продукции.

Кроме того, такие продажи способствуют ускорению оборачиваемости оборотных средств организации, что приводит к сокращению потребности в финансировании и, следовательно, уменьшает финансовые издержки организации.

Следующим этапом анализа дебиторской задолженности должна стать оценка соответствия условий получения и предоставления кредита.

Для сравнения условий получения и предоставления кредита могут быть использованы формулы, характеризующие период погашения дебиторской и кредиторской задолженности. С учетом того, что длительность оборота дебиторской и кредиторской задолженности определяет величину остатков по соответствующим активным и пассивным статьям, анализ их оборачиваемости позволяет управлять ликвидностью предприятия.

Сравнительная оценка периода предоставления и получения кредита на предприятии

Дебиторская задолженность

Средний срок погашения в днях

Кредиторская задолженность

Средний срок погашения в днях

Прошедший период

Отчетный период

Прошедший период

Отчетный период

При анализе соотношения дебиторской и кредиторской задолженности необходимо учитывать возможный эффект запаздывания, связанный с различными сроками их погашения. Указанный эффект приводит к тому, что результаты сопоставления дебиторской и кредиторской задолженности на основании балансовых данных становятся некорректными и требуют дополнительного уточнения.

Наличие непогашенной дебиторской задолженности создает проблему нехватки денежных средств. Одним из предусмотренных Гражданским кодексом Российской Федерации вариантов получения денежных средств является финансирование под уступку денежного требования. По договору финансирования под уступку денежного требования одна сторона - финансовый агент передает другой стороне - клиенту денежные средства в счет денежного требования к его должнику. В свою очередь, клиент уступает финансовому агенту это денежное требование (ст.824).

дебиторская кредиторская задолженность анализ

Важной проблемой для анализа является порядок списания дебиторской задолженности. Известно, что в составе дебиторской задолженности российских предприятий числится та ее часть, которую можно охарактеризовать как задолженность, нереальную для взыскания. При этом нередки случаи, когда просроченный срок оплаты составляет более 3 лет, т.е. свыше обозначенного законом срока исковой давности (законом предусмотрены и другие, отличные от общих, сроки исковой давности, или специальные сроки).

Так, при анализе дебиторской задолженности необходимо:

1. контролировать состояние расчетов с покупателями применительно к отсроченной (просроченной) задолженности. Следует иметь в виду, что чем больше период просрочки задолженности, тем выше риск ее непогашения;

2. выявлять концентрацию дебиторской задолженности и связанный с этим риск неуплаты одним или несколькими крупными подателями;

3. следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности: значительное преобладание дебиторской задолженности делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования; превышение кредиторской задолженности над дебиторской может привести к неплатежеспособности предприятия;

4. использовать в анализе дисконтированную стоимость дебиторской и кредиторской задолженности;

5. оценить возможность и целесообразность предоставления скидки при досрочной оплате.

Расчет и оценка показателей кредиторской задолженности

Методика анализа кредиторской задолженности аналоги методике анализа дебиторской задолженности. Анализ проводят по данным аналитического учета расчетов с поставщиками, расчетов с прочими кредиторами. Основными задачами являются:

оценка и анализ динамики и структуры кредиторской задолженности по сумме и кредиторам;

выделение суммы просроченной кредиторской задолженности, в том числе срочной, оценка факторов, повлиявших на ее образование;

определение сумм штрафных санкций, возникших в результате образования просроченной кредиторской задолженности.

Сроки анализируемой задолженности детализируются в зависимости от задач анализа.

В процессе анализа кредиторской задолженности рассчитываются и оцениваются в динамике показатели оборачиваемости кредиторской задолженности, которые характеризуют число оборотов этой задолженности в течение анализируемого периода.

В заключение анализа проводится сравнение кредиторской задолженности по таким показателям, как:

темп роста, в процентах;

оборачиваемость в оборотах;

оборачиваемость в днях.

По итогам этого сравнения прогнозируются перспективы организации, ее финансовое положение, платежеспособность, а также делаются рекомендации:

Ш следить за соотношением кредиторской и дебиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации, делает необходимым для погашения возникающей кредиторской задолженности привлечение дополнительных источников финансирования;

Ш контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям;

Ш расширить систему авансовых платежей.

В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что организация реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности (см табл.), к которым относятся: просроченная задолженность поставщикам в бюджет и др.; кредиторская задолженность по претензиям; сверхнормативная задолженность по устойчивым пассивам; товары отгруженные, не оплаченные в срок; поставщики и покупатели по претензиям; задолженность по расчетам возмещения материального ущерба; задолженность по статье "Прочие дебиторы".

Анализ состояния кредиторской задолженности (тыс. руб.)

Показатели

Остатки на

В том числе по срокам образования

(на конец отчетного периода)

нач.

конец

до 1

мес.

от 1 до 3 мес.

от 3 до 6 мес.

более 6

месяцев

1. Краткосрочные кредиты банка

2. Краткосрочные займы

3. Кредиторская задолженность:

за товары и услуги

по оплате труда

по расчетам по социальному страхованию и обеспечению

по платежам в бюджет

прочим кредиторам

в том числе по расчетам с покупателями

4. Просроченная задолженность - всего

В том числе:

по краткосрочным ссудам

по краткосрочным займам

по расчетам с поставщиками

по расчетам с покупателям

по платежам в бюджет

по оплате труда

по социальному страхованию

Размещено на Allbest.ru


Подобные документы

  • Виды кредиторской и дебиторской задолженности, ее анализ на примере ООО "Призма". Состав и структура дебиторской и кредиторской задолженности, ее оборачиваемость. Методы управления дебиторской задолженностью, пути оптимизации расчетов предприятия.

    дипломная работа [1,2 M], добавлен 21.03.2011

  • Раскрытие экономической сущности дебиторской и кредиторской задолженности, их виды и методики анализа. Динамика показателей деятельности торговой организации ООО "Кетер". Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженности фирмы и пути её снижения.

    дипломная работа [1,3 M], добавлен 11.04.2014

  • Значение, задачи и источники информации, используемые для анализа дебиторской и кредиторской задолженности. Анализ показателей оборачиваемости кредиторской задолженности. Мероприятия по нормализации состояния расчетной дисциплины на предприятии.

    курсовая работа [67,2 K], добавлен 18.12.2013

  • Экономическая сущность, классификация и факторы роста дебиторской задолженности, этапы формирования политики управления. Цели, задачи и методика анализа дебиторской задолженности. Анализ структуры и динамики дебиторской задолженности предприятия.

    курсовая работа [41,7 K], добавлен 02.10.2011

  • Оценка состояния дебиторской и кредиторской задолженности бюджетного учреждения, ее анализ по составу, структуре, счету бюджетного учета, срокам возникновения и источникам образования. Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

    курсовая работа [58,2 K], добавлен 25.03.2015

  • Понятие дебиторской и кредиторской задолженности. Влияние дебиторской задолженности на финансовые результаты предприятия и методика управления дебиторской задолженностью. Анализ состава и структуры баланса, показателей ликвидности и платежеспособности.

    курсовая работа [964,1 K], добавлен 26.03.2011

  • Понятие и классификация дебиторской и кредиторской задолженности. Воздействие дебиторской и кредиторской задолженности на финансовую устойчивость предприятия, основные пути и способы ее уменьшения на примере хозяйственной деятельности ООО "Вет–продукт".

    дипломная работа [377,2 K], добавлен 18.06.2013

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.