Анализ финансового состояния строительной компании

Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является счастливой случайностью, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование.

Основным источником резервов снижения издержек обращения является:

- увеличение объема оказания услуг;

- расширение номенклатуры услуг;

- более полное использование основных средств;

- повышение материальной заинтересованности работников в результатах труда, то есть повышение реального уровня заработной платы;

- снижение текучести персонала за счет повышения привлекательности труда, улучшения психологического климата в коллективе;

- понижение среднего возраста трудового коллектива и повышение среднего уровня образования, путем привлечения молодых, энергичных работников;

- систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получения прибыли;

- определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по внедрению выявленных резервов;

- снижение издержек;

- увеличение объема предоставляемых услуг, в том числе поиск новых направлений деятельности;

- своевременная оплата предоставляемых услуг;

- меры по недопущению просроченной кредиторской задолженности

- снижение дебиторской задолженности;

- увеличение оборачиваемости оборотных средств;

- получив оборотные средства часть из них можно направить на ликвидацию кредиторской задолженности.

Проблема, укрепления финансовой устойчивости многих существующих предприятий различных отраслей хозяйства и сфер деятельности становится достаточно актуальной на данный момент времени. Сотни банков и других финансовых компаний, тысячи производственных и коммерческих фирм, особенно мелких и средних, уже прекратили свое существование. Анализ показал, что главной причиной этого оказалось неумелое управление ими, т.е. низкая квалификация большинства финансовых служб как среднего, так и высшего звена, а на многих предприятиях их просто нет.

Необходимо довериться более компетентным специалистам - по экономическим и финансовым вопросам, по маркетинговым исследованиям, планированию финансов и т.д. - значит определить цель, знать и трезво оценивать имеющиеся ресурсы и уметь использовать их для достижения целей, уметь формировать задачу, доводить её до непосредственного исполнителя и контролировать исполнение, уметь принимать решения, планировать, управлять, анализировать. Здесь недостаточно одной интуиции и даже таланта, нужны знания.

Итак, проанализировав шаг за шагом финансовое состояние предприятия можно выявить не только положительные моменты в деятельности предприятия.

- капитал предприятия сформирован за счет уставного капитала, кредиторской задолженности и краткосрочных заемных средств, можно сделать вывод о не эффективной финансово-кредитной политике предприятия;

- размещен капитал в 2008 и 2009 гг. был также не очень эффективно, так как достаточную его долю занимает дебиторская задолженность, необходимо предпринимать меры по своевременному ее востребованию;

- дебиторская задолженность в 2008 и 2009 гг. составила соответственно 30.18% и 28.89% всех оборотных активов предприятия, что говорит о неэффективности работы с покупателями и иммобилизации большей части оборотных активов в дебиторскую задолженность. В 2010 году этот показатель составил 5.92, что показало улучшение работы по этому управлению;

- кредиторская задолженность занимает очень большую долю в балансе предприятия: в 2008 г. - 65.57%; в 2009 г. - 75.97%; в 2010 г. - 68.51%. Это свидетельствует о том, что финансовая зависимость предприятия от внешних источников очень большая и это понижает его рыночную устойчивость.

Надо заметить, что привлечение заемных средств в оборот предприятия - явление нормальное. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что они не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются.

Главный акцент руководству предприятия необходимо сделать на принятии мер по недопущению просроченной кредиторской задолженности, что приводит к начислению штрафов и к ухудшению финансового положения предприятия. Проанализировав проблемы предприятия можно предложить следующие решения, которые приведены на схеме 2:

Как вариант снижения затрат предприятия можно рассмотреть также оптимизацию численности персонала предприятия.

Расходы на заработную плату производственных рабочих отражаются непосредственно в статьях затрат. Заработная плата вспомогательных рабочих в основном отражается на статьях расходов по содержанию и эксплуатации оборудования, заработная плата основных служащих входит в состав основных расходов.

Снижение себестоимости услуг во многом определяется правильным соотношением темпов роста производительности труда и роста заработной платы. Рост производительности труда должен опережать рост заработной платы, обеспечивая тем самым снижение себестоимости услуг.

Таким образом, можно сделать вывод, что в случае необходимости быстрого расчета предприятие попадет в затруднительное положение, но если расчет «не горит», то предприятие выполнит свои обязательства. Хотя у предприятия кризисное финансовое положение по данным за анализируемый период, то на сегодняшний день ЗАО МПМК «Краснодарская-1» пытается выйти из этого положения. Они стараются снизить управленческие расходы, происходит увеличение эффективности использования капитала, вложенного в деятельность организации на длительный срок, собственные средства предприятия незначительно, но возрастают за счет увеличения источников средств предприятия.

4.4 Автоматизация расчетов финансовой устойчивости предприятия на компьютере

Для ускорения расчетов финансовой устойчивости удобнее применять информационные продукты. Это ускоряет процессы, связанные с обработкой данных используемых для расчетов финансовой устойчивости.

Обзору предоставляются следующие программные продукты, которые можно использовать для расчета финансовой устойчивости.

Cистема «ФЭАН» - программа финансово-экономического анализа состояния предприятия (программа финансового анализа;) и расчета стоимости чистых активов, показателей ликвидности, финансовой устойчивости, деловой активности, pыночной активности, рентабельности, кpедитоспособности, имущественного положения пpедпpиятий любых видов деятельности и оpг.-пpавовых фоpм. Гибкая, настраиваемая программа с открытой методикой работы, включает в себя несколько общепринятых, а также установленных нормативными документами методик анализа [29].

Среди них методика расчета коэффициентов финансово-хозяйственной деятельности должника согласно Постановления Правительства РФ от 25 июня 2003 г. №367 «Об утверждении правил проведения арбитражными управляющими финансового анализа»; методики, в ходе реализации которых обеспечивается расчет заданных пользователем показателей финансово-экономической деятельности предприятия.

Согласно Постановления Правительства РФ от 25 июня 2003 г. №367 «Об утверждении правил проведения арбитражными управляющими финансового анализа» должен проводиться расчет коэффициентов финансово-хозяйственной деятельности должника, характеризующих его платежеспособность, финансовую устойчивость и деловую активность. Успешная деятельность организации в настоящее время невозможна без проведения финансово-экономического анализа, определения основных показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Данная программа финансового состояния - система «ФЭАН» (финансовый анализ), поможет обеспечить финансовый анализ внешней публичной отчетности предприятия (баланс, отчет о прибылях и убытках и др.), расчет показателей финансово-экономической и финансово-хозяйственной деятельности, а также поможет в расчете коэффициентов финансового анализа арбитражных управляющих, характеризующих платежеспособность должника, его финансовую устойчивость и деловую активность, иных многочисленных (не менее 100) финансовых коэффициентов согласно общепринятым методикам анализа финансового состояния предприятия. Сочетание открытой методики анализа, автоматического вывода аналитического текстового заключения, привязанного к результатам расчета, динамичной 3D-графики и реализации программы на принципиально новом технологическом носителе (флэш-версия) делает систему «ФЭАН» уникальным программным продуктом, которому нет аналогов среди программ соответствующего назначения.

Методика расчета коэффициентов финансово-хозяйственной деятельности должника арбитражным управляющим, уполномоченным органом по банкротству (ФНС РФ) обеспечивает расчет коэффициентов, характеризующих платежеспособность должника, его финансовую устойчивость и деловую активность, с автоматическим выводом аналитического текстового заключения, привязанного к результатам расчета; имеются справки по коэффициентам, даны их рекомендуемые значения. Методика расчета показателей признаков фиктивного или преднамеренного банкротства обеспечивает расчет соответствующих коэффициентов с автоматическим выводом признака фиктивного банкротства.

Применение программы анализа финансового состояния (программы финансового анализа), поможет провести: финансовый анализ предприятий различных видов деятельности; расчет финансовых показателей; расчет коэффициентов финансового анализа. Программа анализа финансового состояния обеспечивает пpоведение всестоpоннего анализа (финансовый анализ) пpедпpиятий любых видов деятельности и оpганизационно-пpавовых фоpм с пpименением максимально гибкой методики анализа. Основа анализа - баланс, отчет о прибылях и убытках (о финансовых результатах) и другие типовые фоpмы бухгалтеpской отчетности, утвеpжденные приказом Министерства Финансов Российской Федерации. Рассчитываются показатели, хаpактеpизующие ликвидность и неудовлетворительность структуры баланса, деловую активность, финансовую устойчивость, pентабельность, имущественное положение АО (имущественный комплекс), кpедитоспособность и другие показатели финансового анализа.

Особое отличие: программа не требует замены и / или обновления пpи любом изменении Министерством Финансов Российской Федерации типовых фоpм бухгалтеpской отчетности, применении собственных форм отчетности, переходе на международные стандарты бухучета, может настpаиваться пользователем самостоятельно без обpащения к пpогpаммисту или pазpаботчику и пpименяться в течение многих лет, обеспечивая корректный и эффективный анализа финансового состояния предприятия (финансовый анализ), расчет финансово-экономических показателей и показателей результатов финансово-хозяйственной деятельности. При изменении типовых форм бухгалтерской отчетности (баланс, отчет о прибылях и убытках, ф. N4, 5 и др.), примененяя собственные формы отчетности пользователь программы анализа финансового состояния (программы финансового анализа) имеет возможность самостоятельно ввести новую фоpму и установить период ее действия. Возможно проведение финансового анализа по собственной методике (например, с учетом общепринятых международных методик). Это обеспечивает использование программы анализа финансового состояния (программы финансового анализа) в течение практически неограниченного времени при любом изменении форм бухгалтерской отчетности и методик, применяемых пользователем, исключая затраты на ее обновление (указанные возможности отсутствуют, как правило, в иных известных программах финансового анализа), пpиемственность в пpоведении финансового анализа пpи смене пеpсонала пользователя.

Данная программа финансового анализа является одной из немногих пpогpамм, котоpая позволяет пользователю самостоятельно менять фоpмы бухгалтерской отчетности пpи их изменении Министерством Финансов Российской Федерации и записанные на их основе фоpмул и показателей без обpащения к pазpаботчику. Финансовый анализ может пpоводиться как по данным синтетического учета (баланс, отчет о прибылях и убытках и дp.), так и по исходным (пеpвичным) данным с использованием любой аналитической инфоpмации, содеpжащейся в системе автоматизации бухгалтеpского учета (в обоpотном и дpугих видах балансов, учетных pегистpах, жуpналах-оpдеpах, любых иных видах бухгалтеpской документации пpедпpиятия). В этом случае инфоpмационной базой для финансового анализа могут являться сальдо и обоpоты счетов, субсчетов пpоизвольной номенклатуpы, pазделы счетов и субсчетов с выделением отдельных поставщиков и потpебителей, дебитоpов и кpедитоpов и т.д. (глубина финансового анализа задается пользователем и огpаничена только возможностями бухгалтеpской или иной учетной системы пользователя). Предлагаемая программа анализа финансового состояния (программа финансового анализа) может анализиpовать данные бухгалтеpской, плановой, тоpговой и любой дpугой пpогpаммы, содеpжащей пpостейшие генеpатоpы отчетов (пpи их отсутствии необходимые данные могут быть введены вpучную). Импорт данных (ручной, автоматизированный) из бухгалтеpской пpогpаммы в пpогpамму анализа финансового состояния (программы финансового анализа) пpост и удобен. Режим «импорт отчетности» позволяет осуществить совместимость программы анализа финансового состояния (программы финансового анализа) с программным обеспечением бухгалтерского учета пользователя (например, фирмы «1С» и других фирм-разработчиков бухгалтерского программного обеспечения). Возможно получение консолидированной отчетности и ее анализ, проведение выборок, ранжирование (рейтинг) по различным показателям, получение сравнительной оценки предприятий, статистика и др.

Язык программирования - FoxPro 2.6 (DOS), FoxPro Visual (Windows'9x/2000/NT/XP, дополнительно - графика, обмен с Windows-приложениями Word, Excel). Для начинающего пользователя пpогpамма финансового анализа дает необходимую подготовку для пpоведения анализа финансового состояния на основе типовых фоpм бухгалтерской отчетности (pасчет нескольких десятков общепpинятых показателей, даны их рекомендуемые значения, справки, имеется вывод аналитического текстового заключения, привязанного к результатам расчета). Для подготовленного пользователя программа анализа финансового состояния (программа финансового анализа) является пpофессиональным инстpументом, позволяющим самостоятельно углублять и pасшиpять сфеpу финансового анализа, вводя новые фоpмы и показатели.

Данная программа анализа финансового состояния (программа финансового анализа) относится к типу настраиваемых пpогpамм с открытой методикой, что дает существенные пpеимущества пользователю по сpавнению с использованием обычных пpогpамм финансового анализа. Программа модернизирована по предложениям Финансовой Академии при Правительстве РФ, в т.ч. введены консолидация отчетности и ее анализ, импорт бухгалтерской отчетности из программы бухгалтерского учета пользователя различных фирм - разработчиков бухгалтерского программного обеспечения, например, фирмы «1С» и др. По сравнению с существующими разработками программа Анализа финансового состояния (программа финансового анализа) выигрывает, по мнению экспертов, либо самим фактом наличия средств настройки (по отношению к тем программам, где таковые настройки отсутствуют), либо простотой и доступностью средств настройки для конечного пользователя (по сравнению с разработками «ИНЭК АФСП», «Audit-Expert», «1С: Предприятие», «Альт-Финансы»).

Следующий программный продукт - «Мастер финансов». Исходными данными для программы являются обычные формы бухгалтерской и статистической отчетности, такие как баланс, отчет о прибылях и убытках. Для проведения углубленного анализа рекомендуется дополнительно заполнять сведения о затратах на производство и реализацию продукции. «Мастер финансов» включает более чем десятилетний опыт работы в сфере анализа финансово - хозяйственной деятельности и отвечает всем необходимым требованиям, предъявляемым сегодня к программному обеспечению данной направленности. Программа поддерживает функции ретроспективного финансового анализа по следующим направлениям [30]:

1) Структура баланса и структура отчета о прибылях и убытках в процентном соотношении. Изменение статей баланса в абсолютном выражении по временным интервалам. Оценка ликвидности предприятия, в том числе трех- и шестифакторный анализ изменения коэффициентов ликвидности. Финансовая устойчивость организации. Прибыльность деятельности, включая анализ прибыльности продаж по методам «полной себестоимости» и «директ-костинг»;

2) Безубыточность, включая расчет точки безубыточности и «запаса прочности» по цене, объему реализации и по затратам. Оборачиваемость активов компании, включая расчет продолжительности «кредитного» и «затратного» циклов в абсолютном и относительном выражении. Рентабельность собственного капитала предприятия, в том числе факторный анализ, позволяющий выявить степень влияния на его изменение динамики оборачиваемости активов, прибыльности продаж, структуры пассивов предприятия, а также расчет и анализ эффекта «финансового рычага». Оценка степени риска банкротства организации на основе комплексных показателей финансового состояния, в том числе с использованием эксклюзивной разработки КГ «Воронов и Максимов» - показателя V&M. Темпы роста ключевых показателей деятельности предприятия.

3) Анализ движения денежных средств, включая расчет характерного для многих российских предприятий дополнительного денежного потока - «Непроизводственное потребление». Он включает в себя платежи, производимые за счет чистой прибыли (штрафы, пени, содержание социальных объектов и пр);

4) Эффективность труда. Структура затрат на произведенную и реализованную продукцию в абсолютном и относительном выражении. Изменение структуры затрат по периодам в абсолютном выражении. Критерии для определения неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий. Оценка кредитоспособности и финансового состояния предприятия с помощью методики крупнейшей мировой рейтинговой компании «Dun & Bradstreet»;

5) Рассчитать более 80 финансовых коэффициентов, позволяющих максимально объективно и разносторонне оценить положение предприятия по таким направлениям финансового анализа, как: ликвидность, финансовая устойчивость, прибыльность, безубыточность, рентабельность и т.д. Все ключевые показатели группируются в таблицы на листе экспресс-анализа модели, с которого в дальнейшем автоматически переносятся в отчеты. За 10 минут получить готовый отформатированный документ с результатами ретроспективного финансового анализа объемом более 20 страниц. Отчет строится полностью автоматически, достаточно просто ввести исходные данные для анализа. Шаблон отчета может настраиваться пользователем, сам отчет полностью доступен для редактирования обычными средствами MS Word. Представить результаты анализа в наиболее наглядном - графическом виде. В модели предусмотрено 16 встроенных графиков и диаграмм, а также специальный интерфейс «Диаграмма пользователя», с помощью которого можно построить любую диаграмму в считанные секунды, просто выделив нужные данные и нажав на одну кнопку. Провести ретроспективный финансовый анализ как по всей совокупности исходных данных, так и по произвольной выборке интервалов любой продолжительности. Автоматически получить консолидированную отчетность холдинга, загрузив исходные данные по всем предприятиям. Провести сравнительный анализ финансовых показателей деятельности всех предприятий, а также холдинга в целом. Быстро и качественно оценить достоверность как исходной информации, так и рассчитанных системой значений с помощью встроенных в модель контрольных точек - индикаторов правильности заполнения таблиц.

Особенности программы: программа является открытой, т.е. пользователь может самостоятельно изменять и добавлять в программу необходимые ему таблицы и коэффициенты, изменять внешний вид, код и структуру программы. С помощью модели «Мастер финансов» можно проводить анализ финансового состояния организации начиная с 1995 года до настоящего времени. Интерфейс «Мастера финансов» построен в виде диалоговых окон, что обеспечивает исключительную простоту и наглядность работы с моделью. Управление функциями программы может вестись как через главное меню модели (значок V&M на верхней панели), так и с помощью функциональных кнопок, дублирующих пункты меню на нижней панели. В программе предусмотрена защита ячеек с формулами от их случайного изменения и автоматическое восстановление формул, в случае случайного нарушения их целостности. Возможность автоматического перевода на английский язык всех форм отчетности и коэффициентов, представленных в программе, а также автоматический перевод исходных данных и всех полученных результатов в другую валюту. Удобный быстрый переход между таблицами и графиками программы с помощью специального меню.

«Мастер финансов» содержит подробную справку по работе и функциональным возможностям модели, а также встроенные комментарии к ячейкам, поясняющие алгоритмы расчетов и интерпретирующие полученные результаты. Модель является уникальной по соотношению цена-качество, по сравнению с другими программными продуктами, выполняющими схожие функции, ее стоимость минимальна. Приобретая «Мастер финансов» в течение целого года все обновления программы - бесплатно, а по истечении этого срока - со значительной скидкой. В стоимость «Мастера финансов» уже включена консультационная поддержка по работе с программой в течение года.

«Мастер финансов» исключительно надежен и удобен в использовании - для успешной работы с ним требуется только наличие на компьютере стандартных приложений MS Office - Word и Execel.

Программа «Мастер финансов: Анализ» представляет собой рабочую книгу Microsoft Excel, состоящую из следующих основных листов: Лист NUL - на этот лист копируются исходные данные из внешних нулевых файлов. Здесь же автоматически формируются данные консолидированной отчетности для предприятий. Лист Analisys - на нем рассчитываются все основные экономические показатели и находятся расчетные (результирующие) таблицы для анализа и прогнозирования финансового состояния предприятия. Кроме того, на листе находится служебная информация. Лист Quick - лист экспресс-анализа. Представляет собой подборку результатов анализа финансового состояния предприятия, из предыдущего листа, которая может редактироваться пользователем. На основе листа Quick строится автоматический отчет-резюме Word и прочие пользовательские отчеты. Dun & Bradstreet - на этом листе производится оценка кредитоспособности и финансового состояния предприятия с помощью методики, разработанной известной мировой рейтинговой компанией «Dun & Bradstreet».

Еще одной из программ, с помощью которой можно провести финансовый анализ, является «ФинЭк Анализ» [31].

Программа «ФинЭк Анализ» - профессиональная автоматизированная система комплексного финансово-экономического и управленческого анализа хозяйственной деятельности предприятия. Основная цель программы «ФинЭк анализ» - сделать финансовый анализ организаций удобным, эффективным и оперативным.

Автоматизированная система «ФинЭк Анализ» ускоряет и повышает качество проведения анализа финансового состояния предприятия и делает его комплексным. Это незаменимый помощник для экономиста, финансиста, бухгалтера и арбитражного управляющего. В программе реализованы следующие блоки анализа: регламентируемый анализ; элементы финансового менеджмента; оценка управления; прогнозирование; анализ сравнительного аналитического баланса; платежеспособности; рыночной (финансовой) устойчивости; ликвидности баланса; деловой активности; рентабельности; прибыли; бальная оценка финансовой устойчивости; кредитоспособности предприятия по методике Сбербанка РФ; состояния и воспроизводства основных средств; движения денежных средств; эффективности управления долями и акциями; матричный анализ и другие. Программа финансового анализа ускоряет и повышает качество проведения финансово-экономического анализа организаций и делает его комплексным. Это незаменимый помощник для аудитора, экономиста, финансиста, бухгалтера и арбитражного управляющего. В программе анализа финансового состояния предприятия реализовано более 40 различных аналитических блоков.

Заключение

Финансовое положение хозяйствующего субъекта во многом зависит от того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала. Финансовое положение предприятия может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно выполнять свои внутренние и внешние обязательства, финансировать деятельность предприятия на расширенной основе и поддерживать свою платежеспособность в любых обстоятельствах свидетельствует о его устойчивом финансовом положении.

Если текущая платежеспособность - это внешнее проявление финансового состояния предприятия, то финансовая устойчивость - внутренняя его сторона, обеспечивающая стабильную платежеспособность в перспективе, в основе которой лежит сбалансированность активов и пассивов, доходов и расходов, положительных и отрицательных денежных потоков.

Цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности. С переходом предприятий на рыночные условия работы остро встал вопрос об устойчивости его финансового положения и изысканий путей его оздоровления и укрепления.

Актуальность этих вопросов предопределяется необходимостью создания нормальных условий работы, как отдельных предприятий, так и промышленности в целом. В практике работы предприятий нередки случаи, когда и хорошо работающее предприятие испытывает финансовые затруднения, связанные с недостаточно рациональным размещением и использованием имеющихся финансовых ресурсов. Поэтому финансовое состояние предприятия должно быть направлено на обеспечение систематического поступления и эффективного использования финансовых ресурсов, соблюдение расчетной и кредитной дисциплины, достижение рационального соотношения собственных и заемных средств, финансовой устойчивости с целью эффективного функционирования предприятия. Следовательно, финансовая устойчивость предприятия является результатом взаимодействия не только совокупности производственно-экономических факторов, но и всех элементов его финансовых отношений.

Для анализа финансовой устойчивости были использованы:

- годовая отчетность за три года (форма 1 - бухгалтерский баланс предприятия; форма 2 - отчет о прибылях и убытках);

- финансовые коэффициенты;

- балансовая модель финансовой устойчивости предприятия.

По выше проведенному анализу финансовой устойчивости предприятия ЗАО МПМК «Краснодарская - 1» за 2008, 2009, 2010 года можно сделать вывод, что предприятие за весь анализируемый период находится в кризисном состоянии. Данное состояние характеризуется тем, что денежные средства, дебиторская задолженность предприятия не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд. В качестве оценки выступают данные баланса, используемые показатели, расчеты и коэффициенты.

При более подробном анализе видно, что основная задолженность у ЗАО МПМК «Краснодарская - 1» перед поставщиками и подрядчиками, перед персоналом организации, задолженность по налога и сборам. В 2008 году кредиторская задолженность превышала дебиторскую на 4099 тысяч рублей, в 2007 году - на 20514 тысяч рублей, а в 2008 году - на 23810 тысяч рублей.

Оборотные активы увеличились за 2010 год на 14435 тысяч рублей по сравнению с 2008 годом, а по сравнению с 2009 годом - увеличились на 4194 тысяч рублей. Дебиторская задолженность в 2008 году была высокой - 1559 тысячи рублей, в 2009 году она составила 4451 тысяч рублей, в 2010 году она составила 1160 тысяч рублей. В 2010 году этот показатель по отношению к 2008 г. снизился на 25.59%, а по отношению к 2009 г. снизился на 73.94%. Это хороший результат, предприятие возвращает задолженность заказчиков перед ним. Эта работа должна вестись регулярно, так как, кредитуя своих заказчиков, предприятие фактически делится с ними своей частью дохода, что в свою очередь приводит к значительному ухудшению финансовой устойчивости на предприятии.

Финансовая устойчивость ЗАО МПМК «Краснодарская - 1» может быть восстановлена:

- снижением величины запасов и увеличением их оборачиваемости;

- Ускорением оборота дебиторской задолженности путем применения в расчетах с дебиторами вексельного кредитования и операции факторинга;

- сокращением доли заемных средств за счет прибыли организации;

- созданием резервного фонда для обеспечения непредвиденных расходов;

- привлечением дешевой рабочей силы из стран СНГ;

- увеличением доли денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, как наиболее ликвидных активов организации;

- активно развивать маркетинговую деятельность в целях освоения новых сегментов рынка сбыта;

- направлением нераспределенной прибыли прошлых лет на выплаты дивидендов;

- расширение инвестиционной деятельности направленной на увеличение уровня доходов.

Все изложенные аналитические способы и приемы финансового анализа оказали помощь в оценке финансовой устойчивости. Проведенный анализ предприятия позволил дать практические рекомендации по улучшению его деятельности, повышению платежеспособности и финансовой устойчивости.

Список литературы

1. Шуляк П.Н. Финансы предприятий: учебник - 6-е изд., перераб. и доп. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2008. - 712 с.

Хачатурян Н.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: конспект лекций - Изд. 2-е - Ростов - на-Дону: Феникс, 2009 год. - 192 с. - (Серия «Зачет и экзамен»).

1. Артеменко В.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов, обучающихся по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / В.Г. Артеменко, В.В. Остапова - 3-е изд., испр. - М.: Издательство «Омега-Л», 2010. - 272 с.

2. Липчиу Н.В. Финансы предприятий: учебное пособие / Н.В. Липчиу, А.С. Гостев, А.И. Липчиу, Ю.С. Шевченко - 2-е изд., перераб. и доп. - Краснодар, КГАУ, 2003. - 239 с.

5 Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство «Дело и сервис», 2002.

6 Гетьман В.Г. Финансовый учет: учебник - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 816 с.

7 Зимин Н.Е., Солопова В.Н. Анализ и диагностика финансово - «хозяйственной деятельности предприятия. - М.: КолосС, 2007. - 384 с.

8 Ефимова О.В., Мельник М.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов по специальностям «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» - 3-е изд., испр. и доп. - М.: Омега-Л, 2009. - 451 с.

9 Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. - М.: АО «ДИС», 1997.

10 Палий В.Ф., Палий В.В. Финансовый учет: Учебное пособие в 2-х частях. - М.: ИНФРА-М, 1997.

11 Раис Э. Бухгалтерский учет и отчетность без проблем. Перевод с англ. - М.: ИНФРА-М, 1997.

12 Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Анализ финансовой отчетности организации: учебное пособие для студентов вузов по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», слушателей курсов по подготовке и переподготовке бухгалтеров и аудиторов - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010. - 583 с.

13 с. Прыкина Л.В. Экономический анализ предприятия: учебник для вузов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 407.

14 Ильшева Н.Н., Крылов С.И. Анализ финансовой отчетности коммерческой организации: учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 240 с.

15 Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство «Делои Сервис», 2001. - 272 с.

16 Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: учебник - 5-е изд., перераб. и доп.-М.: Финансы и статистика, 2008. - 536 с.

17 Терехин В.И. Финансовое управление - М.: Экономика.

18 Колчина Н.В. Финансы организаций (предприятий): учебник для вузов / Колчина Н.В., Поляк Г.Б., Бурмистрова Л.М. и др - 3-е издание перараб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 368 с.

19 Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АО «ДИС», «МВ-Центр», 1997.

20 Парамонов П.Ф., Халявка И.Е. Экономика предприятий: учебное пособие (схемы и модели изучения курса с использованием мультимедийных образовательных технологий). - Краснодар: КГАУ, 2009. - 497 с.

21 Липчиу Н.В. Финансы организаций: учебное пособие - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Магистр, 2009. - 254 с.

22 Безруких П.С. Бухгалтерский учет: учебник - 2-е издание перераб. и доп. - М.: «Бухгалтерский баланс», 2003.

23 Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: учебник - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 536 с.

24 Гиляровская Л.Т., Ендовицкая А.В. - Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: учебное пособие для студентов вузов - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 159 с.

25 Дыбаль С.В. - Финансовый анализ: Теория и практика - учебное пособие - СПб: Издательский дом «Бизнес-премия», 2008. - 304 с.

26 Елизаров Ю.Ф. Экономика организаций: учебник для вузов - М.: Издательство «Экзамен», 2007. - 496 с.

27 Зайцев Н.Л. Экономика промышленного предприятия: учебник - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2004 - 439 с.

28 Крылов Э.И., Власова В.М., Егорова М.Г. Анализ финансового состояния инвестиционной привлекательности предприятия: учебное пособие - М.: Финансы и статистика, 2003 - 192 с.

Размещено на Allbest.ru