Кроме того, общий остаток денежных средств определяет уровень абсолютной платежеспособности предприятия (готовность немедленно рассчитаться по всем своим неотложным финансовым обязательствам).

Таким образом, основной целью ООО «Мастерстрой» в организации планирования денежными активами является поддержание достаточного объема денежных средств, для обеспечения постоянной платежеспособности.

Наряду с этой основной целью, важной задачей в процессе организации планирования денежными средствами является обеспечение эффективного использования временно свободных денежных средств, а также сформированного инвестиционного их остатка.

Организация планирования денежными потоками особенно важна для ООО «Мастерстрой», так как позволяет:

-управлять оборотным капиталом (оценки краткосрочных потребностей в наличных средствах и управления запасами);

-планировать временные параметры капитальных затрат;

-управлять капитальными потребностями (финансирование за счет собственных средств или кредитов банка);

-управлять затратами и их оптимизации с точки зрения более рационального распределения ресурсов предприятия в процессе производства;

- управлять экономическим ростом в организации.

Результаты расчетов поступления и расходования денежных средств по основным видам деятельности и по предприятию в целом оформляются в виде плановой таблицы, где обобщаются в разрезе позиций, предусмотренных стандартом отчета о движении денежных средств предприятия по операционной, инвестиционной и финансовой деятельности, и с разбивкой по месяцам, кварталам и за предстоящий год в целом.

Анализ плановых данных о движении денежных средств ООО «Мастерстрой» на 2009 год представлен в таблице 18.

Видим, что планируемый рост поступлений денежных средств в 2009 году по сравнению с 2008 годом составляет 798370 тысяч рублей или 22,3%. Такой оптимистичный прогноз основывается на устойчивом росте спроса на услуги предприятия. В результате цены в 2008 году существенно возросли, и сохранили тенденцию к росту.

Стремясь максимально использовать благоприятные условия, ООО «Мастерстрой» необходимо увеличить объем производства и прочие поступления.

Отметим, что мощности предприятия загружены практически на 100%, что может привести к необходимости осуществления инвестиций, однако в прогнозе движения денежных средств данные потоки не учтены.

Таблица 18. Анализ плановых данных о движении денежных средств ООО «Мастерстрой» на 2009 год в тыс. руб.

Показатель	2009 год (план)	2008 год (факт)	Темп измене-ния
Движение денежных средств по текущей деятельности
Денежные средства поступившие, всего	798370	652520	145850
в том числе: средства, полученные от покупателей, заказчиков	798250	652059	146191
прочие поступления	120	461	-341
Денежные средства, направленные, всего	727300	616257	111043
на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и иных оборотных активов	572300	458983	113317
на оплату труда	75400	62322	13078
на выплату дивидендов, процентов	11600	12497	-897
на расчеты по налогам и сборам	46200	59085	-12885
прочие перечисления	21800	23370	-1570
Чистые денежные средства от текущей деятельности	42860	36263	6597
Денежные средства поступившие, всего- в т.ч.:	30000	35500	-5500
от займов и кредитов, предоставленных другими организациями	30000	35500	-5500
Денежные средства, направленные, всего	(56000)	(51480)	(4520)
в том числе: в погашение займов и кредитов (без процентов)	(56000)	(51480)	(4520)
Чистые денежные средства от финансовой деятельности	16500	15980	-520

Соответствующий росту объемов производства, соответственно, и рост оттока денежных средств: на 2009 год по сравнению с 2008 годом запланировано увеличение использования денежных средств по текущей деятельности до 727300 тысяч рублей или на 118,0%.

На предприятии целесообразно проводить мероприятия по снижению себестоимости, что поможет увеличить положительный денежный поток.

Таким образом, в совокупности обеспечивается увеличение размера чистых денежных средств от текущей деятельности в 2008 году по сравнению с 2007 годом на 42860 тысяч рублей или 118,1%.

Ускорение привлечения денежных средств, как в краткосрочном, так и долгосрочном периодах может быть достигнуто за счет следующих мероприятий:

· увеличения размера ценовых скидок за наличный расчет по реализованной покупателям продукции;

· обеспечения частичной или полней предоплаты за произведенную продукцию, пользующуюся высоким спросом на рынке;

· сокращения сроков предоставления товарного (коммерческого) кредита покупателям;

· замедления выплат перевода краткосрочных их видов в долгосрочные.

Следует отметить, что «Система ускорения -- замедления платежного оборота», решая проблему сбалансированности объемов дефицитного денежного потока в краткосрочном периоде (и соответственно повышая уровень абсолютной платежеспособности организации), создает определенные проблемы нарастания дефицитности этого потока в последующих периодах. Поэтому параллельно с использованием механизма этой системы должны быть разработаны меры по обеспечению сбалансированности дефицитного денежного потока в долгосрочном периоде.

Оптимизация планирования денежных потоков организации является одной из важнейших функций управления денежными активами, направленной на повышение их эффективности в предстоящем периоде. Важнейшими задачами являются:

· выявление и реализация резервов, позволяющих снизить зависимость организации от внешних источников привлечения денежных средств;

· обеспечение более полной сбалансированности положительных и отрицательных денежных потоков во времени и по объемам;

· обеспечение более тесной взаимосвязи денежных потоков по видам хозяйственной деятельности форме многовариантных плановых расчетов этих показателей при различных сценариях развития исходных факторов (оптимистическом, реалистическом, пессимистическом).

Отрицательные последствия дефицитного денежного потока проявляются в снижении денежных средств от инфляции, потере потенциального дохода от неиспользуемой части денежных активов в сфере краткосрочного их инвестирования, что в конечном итоге также отрицательно сказывается на уровне рентабельности активов и собственного капитала организации.

Рост объема положительного денежного потока в ООО «Мастерстрой» достигается за счет:

· продажи части (или всего объема) финансовых инструментов

· инвестирования;

· продажи всей продукции.

Повышение суммы чистого денежного потока организации может быть обеспечено за счет осуществления следующих основных мероприятий:

· снижения суммы постоянных, переменных издержек;

· осуществления эффективной налоговой политики, обеспечивающей снижение организацией нематериальных активов;

· продажи неиспользуемых видов основных средств и нематериальных активов;

· усиления претензионной работы с целью полного и своевременного взыскания штрафных санкций.

Результаты оптимизации денежных потоков организации получают свое отражение в системе планов формирования и использования денежных средств в предстоящем периоде.

Объектом эффективного контроля денежных потоков организации являются: выполнение установленных плановых заданий по формированию объема денежных средств и их расходованию по предусмотренным направлениям; равномерность формирования денежных потоков во времени; ликвидность, обеспечение роста чистого денежного потока организации.

Также к мероприятиям по управлению денежными средствами относят управление дебиторской и кредиторской задолженностью.

Меры по увеличению дебиторской задолженности в ООО «Мастерстрой» включают в себя:

1.Исключение из числа партнеров организаций дебиторов с высоким уровнем риска.

Периодический пересмотр предельной суммы кредита.

Формирование принципов осуществления расчетов организации с контрагентами на предстоящий период.

Выявление финансовых возможностей предоставления организацией товарного (коммерческого) или потребительского кредита.

Определение возможной суммы оборотных активов, отвлекаемых в дебиторскую задолженность по товарному и потребительскому кредиту, а также по выданным авансам.

Формирование условий обеспечения взыскания дебиторской задолженности.

Формирование системы штрафных санкций за просрочку исполнения обязательства контрагентами-дебиторами.

Использование современных форм рефинансирования дебиторской задолженности.

ООО «Мастерстрой» максимизирует доходность дебиторской задолженности и сводит к минимуму возможные потери с помощью:

· выставления счетов;

· ускорения взимания платежей в результате направления счета-фактуры покупателям, когда их заказ еще обрабатывается на складе;

· процесса оценки покупателя;

· классификации дебиторской задолженности по срокам оплаты (расположить их по времени, истекшему с даты выставления счета) для выявления покупателей, нарушающих сроки платежа, и облагать процентом просроченные платежи;

· защиты страхованием;

· факторинг;

Указанные способы оценки и методы управления задолженностью должны способствовать снижению степени риска неполучения денег от должников.

Основная задача управления кредиторской задолженностью в ООО «Мастерстрой» заключается в том, чтобы снять долговую напряженность и дать возможность ей провести необходимые для его финансового оздоровления преобразования.

Основные меры по управлению кредиторской задолженности, которые использует организация в своей деятельности включают в себя:

1) отсрочку и рассрочку платежей;

2) зачет взаимных требований, означает погашение взаимных обязательств предприятий;

3) переоформление задолженности в заем;

4) перевод краткосрочных обязательств в долгосрочные;

погашение задолженности имуществом и имущественными правами;

продажа долговых обязательств третьим лицам;

списание задолженности.

В результате правильной организации планирования денежных потоков организация может высвободить денежные средства, которые могут быть использованы для расширения текущей деятельности, инвестиций или для погашения кратк\осрочных кредитов.

3.3 Основные направления оптимизации денежных потоков и управленческих решений по денежным потокам

Одним из наиболее важных и сложных этапов управления денежными потоками организации является их оптимизация. Она выступает также важнейшим регулятором интенсивности денежных потоков и размера среднего остатка денежных активов организации.

Оптимизация денежных потоков представляет собой процесс выбора наилучших форм их организации на предприятии с учетом условий и особенностей осуществления его хозяйственной деятельности. Основу оптимизации платежного оборота организации составляет обеспечение сбалансированности объемов положительного и отрицательного его денежных потоков во времени.

Основными целями оптимизации денежных потоков организации являются:

ѕ обеспечение синхронности формирования денежных потоков во времени;

ѕ обеспечение роста чистого денежного потока предприятия.

Основными объектами оптимизации выступают:

ѕ положительный денежный поток;

ѕ отрицательный денежный поток;

ѕ остаток денежных активов;

ѕ чистый денежный поток.

Важнейшей предпосылкой осуществления оптимизации денежных потоков является изучение факторов, влияющих на их объемы и характер формирования во времени. Эти факторы можно подразделить на внешние и внутренние.

Основу оптимизации денежных потоков предприятия составляет обеспечение сбалансированности объемов положительного и отрицательного их видов. Ведь на результаты хозяйственной деятельности предприятия отрицательное воздействие оказывают как дефицитный, так и избыточный денежные потоки.

Так отрицательные последствия дефицитного денежного потока проявляются в снижении ликвидности и уровня платежеспособности предприятия, росте просроченной кредиторской задолженности поставщикам сырья и материалов, повышении доли просроченной задолженности по полученным финансовым кредитам, задержках выплаты заработной платы (с соответствующим снижением уровня производительности труда персонала), росте продолжительности финансового цикла, а в конечном счете - в снижении рентабельности использования собственного капитала и активов предприятия.

Отрицательные последствия избыточного денежного потока проявляются в потере реальной стоимости временно неиспользуемых денежных средств от инфляции, потере потенциального дохода от неиспользуемой части денежных активов в сфере краткосрочного их инвестирования, что в конечном итоге также отрицательно сказывается на уровне рентабельности активов и собственного капитала организации.

Методы оптимизации дефицитного денежного потока зависят от характера этой дефицитности - краткосрочной или долгосрочной.

Сбалансированность дефицитного денежного потока в краткосрочном периоде достигается путем использования системы «ускорения - замедления платежного оборота». Суть этой системы заключается в разработке на предприятии организационных мероприятий по ускорению привлечения денежных средств и замедлению их выплат.

Ускорение привлечения денежных средств в краткосрочном периоде может быть достигнуто за счет следующих мероприятий:

ѕ увеличения размера ценовых скидок за наличный расчет по реализованной покупателям продукции;

ѕ обеспечение частичной или полной предоплаты за произведенную продукцию, пользующуюся высоким спросом на рынке;

ѕ сокращения сроков предоставления товарного (коммерческого) кредита покупателям;

ѕ ускорение инкассации просроченной дебиторской задолженности;

ѕ использование современных форм рефинансирования дебиторской задолженности - учета векселей, факторинга, форфейтинга;

ѕ ускорение инкассации платежных документов покупателей продукции (времени нахождения их в пути, в процессе зачисления денег на расчетный счет и тому подобное).

Замедление выплат денежных средств в краткосрочном периоде может быть достигнуто за счет следующих мероприятий:

ѕ увеличения по согласованию с поставщиками сроков предоставления предприятию товарного (коммерческого) кредита;

ѕ замены приобретения долгосрочных активов, требующих обновления, на их аренду (лизинг);

ѕ реструктуризация портфеля полученных финансовых кредитов путем перевода краткосрочных их видов в долгосрочные.

Следует отметить, что система «ускорения - замедления платежного оборота», решая проблему сбалансированности объемов дефицитного денежного потока в краткосрочном периоде (и соответственно повышая уровень абсолютной платежеспособности организации), создает определенные проблемы дефицитности этого потока в последующих периодах. Поэтому параллельно с использованием механизма этой системы должны быть разработаны меры по обеспечению сбалансированности дефицитного денежного потока в долгосрочном периоде.

Рост объема положительного денежного потока в долгосрочном периоде может быть достигнут за счет следующих мероприятий:

ѕ привлечения стратегических инвесторов с целью увеличения объемов собственного капитала;

ѕ привлечения долгосрочных финансовых кредитов;

ѕ продажи части (или всего объема) финансовых инструментов инвестирования;

ѕ продажи (или сдачи в аренду) неиспользуемых видов основных средств.

Снижение объема отрицательного денежного потока в долгосрочном периоде может быть достигнуто:

ѕ сокращением объема и состава реальных инвестиционных программ;

ѕ отказа от финансового инвестирования;

ѕ снижения суммы постоянных издержек организации.

В системе оптимизации денежных потоков организации важное место принадлежит их сбалансированности во времени. Это связано с тем, что не сбалансированность положительного и отрицательного денежных потоков во времени создает для организации ряд финансовых проблем. Опыт показывает, что результатом такой не сбалансированности даже при высоком уровне формирования чистого денежного потока является низкая ликвидность этого потока (а соответственно и низкий уровень абсолютной платежеспособности организации) в отдельные периоды времени. При достаточно высокой продолжительности таких периодов для организации возникает серьезная угроза банкротства.

Повышение суммы чистого денежного потока ООО «Мастерстрой» может быть обеспечено за счет осуществления следующих основных мероприятий:

ѕ снижения суммы постоянных издержек;

ѕ снижения уровня переменных издержек;

ѕ осуществления эффективной налоговой политики, обеспечивающей снижение уровня суммарных налоговых выплат;

ѕ осуществления эффективной ценовой политики, обеспечивающей повышение уровня доходности операционной деятельности;

ѕ использование метода ускоренной амортизации основных средств;

ѕ сокращения периода амортизации используемых предприятием нематериальных активов;

ѕ продажи неиспользуемых видов основных средств и нематериальных активов;

ѕ усиления претензионной работы с целью полного и своевременного взыскания штрафных санкций.

Результаты оптимизации денежных потоков предприятия получают свое отражение в системе планов формирования и использования денежных средств в предстоящем периоде.

Проведение анализа на основе отчетной информации дает возможность оценить денежные потоки в контексте прошлых событий финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Для решения же стратегических задач управляющей системе необходимы сведения о будущих денежных потоках организации, то есть их прогнозные значения.

Однако само по себе прогнозирование как процедура расчета ориентиров, имеющих количественное измерение, не может решить проблему в целом. На денежные потоки предприятия оказывает влияние множество факторов, имеющих вероятностный характер. Поэтому, чтобы выбрать ориентировочное значение исходных показателей, необходимо предварительно просчитать различные варианты, соответствующие конкретным значениям факторов, а затем полученные результаты подвергнуть дальнейшему анализу с целью выбора оптимальной их величины.

Таким образом, прогнозирование денежных потоков предприятия следует воспринимать в более широком аспекте, как метод просчитывания различных вариантов, сравнения полученных результатов и выбора оптимального, что соответствует уже перспективному анализу.

Исходным моментом разработки методики прогнозирования денежных потоков предприятия, исходя из возможных к осуществлению мероприятий и событий, является установление взаимосвязи между показателями, характеризующими и обусловливающими денежные потоки предприятия, факторами, под действием которых формируются эти показатели, и мероприятиями или событиями. Решить эту задачу позволяет рассмотренный в разделе 3.1 и 3,2 системный подход к увязке показателей, характеризующих и обусловливающих денежные потоки организации с факторами, под действием которых они формируются.

В связи с тем, что большинство мероприятий и событий обладают комплексным характером относительно факторов, определяющих движение денежных средств организации, возможность и достоверность количественной оценки их влияния на денежные потоки зависят от следующих условий:

ѕ во-первых, насколько достоверно оценены возможные результаты от осуществления мероприятия или события (учтены ли возможные риски, инфляция, временная стоимость денег и тому подобное);

ѕ во-вторых, поддается ли количественному измерению влияние мероприятия или события на тот или иной фактор;

ѕ в-третьих, насколько полно выявлен перечень факторов, вступающих в действие в результате осуществления мероприятия или события;

ѕ в-четвертых, насколько плановый расчет возможного изменения того или иного фактора соответствует реальной действительности.

В качестве вариантов управленческих решений, вследствие принятия которых реализуются мероприятия или происходят события, направленные на увеличение поступления денежных средств в организации, можно дать следующие рекомендации:

ѕ проанализировать степень использования оборудования (имущества) предприятия с тем, чтобы определить перечень имущества, не используемого в текущей хозяйственной деятельности;

ѕ определить круг потенциальных покупателей (пользователей) излишнего оборудования (имущества) посредством изучения конкурентов или возможностей альтернативного использования рассматриваемого имущества;

ѕ продать (сдать в аренду) мало используемое оборудование (имущество);

ѕ выполнить процедуры консервации имущества и подписать акт консервации. Это позволит исключить это имущество из расчета налогооблагаемой базы при расчете платежей по налогу на имущество, а также из состава амортизируемого имущества в целях исчисления налога на прибыль;

ѕ изучить возможности перевода деятельности в менее дорогое место. При этом нужно учитывать все расходы, которые могут возникнуть в связи с переездом;

ѕ рассмотреть варианты централизации деятельности организации за счет перевода его подразделений в одно или меньшее количество месторасположений с целью исключения дублирования хозяйственных функций в различных подразделениях и, таким образом, высвобождения дополнительного имущества для возможной продажи (сдачи в аренду).

ѕ создать стимулы клиентам быстрее платить по счетам путем предоставления специальных скидок;

ѕ предложить различные схемы платежей;

ѕ найти альтернативных поставщиков, предлагающих более выгодные условия, и использовать эту информацию для дальнейших переговоров с нынешними поставщиками.

ѕ исследовать финансовые условия краткосрочного финансирования, предлагаемого банками, и варианты их улучшения;

ѕ определить группы продуктов, которые наилучшим образом подходят к изменившимся рыночным условиям, и сконцентрируйтесь на них;

ѕ проанализировать цены и объемы реализуемой продукции, найти наиболее разумный компромисс, который поможет увеличить поступление дополнительных денежных средств, несмотря на снижение объемов продаж (путем увеличения цены и торговых наценок).

Также, предлагается организации составлять план поступления и расходования денежных средств на предстоящий год в помесячном разрезе с тем, чтобы обеспечить учет сезонных колебаний денежных потоков предприятия. Он должен составляться по отдельным видам хозяйственной деятельности и по организации в целом.

Таким образом, проведенный анализ позволил определить основные направления совершенствования управленческих решений по денежным потокам организации.

Заключение

В ходе написания выпускной квалификационной работы был проведен анализ управления денежными потоками на примере организации ООО «Мастерстрой». Основными видами деятельности общества являются ремонтно-строительные работы, а также изготовление пластмассовых окон и дверей.

По итогам исследования, проведенного в выпускной квалификационной работе можно сделать вывод о том, что на анализируемой организации наблюдается неустойчивое финансовое положение, которое характеризует нарушение платежеспособности с возможностью ее восстановления за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости производственных запасов. Однако, ситуация к концу 2008 года изменилась, что ведет к улучшению финансового положения.

Значения коэффициента текущей ликвидности за анализируемый период говорит о нестабильном положении организации. Так в 2007 году происходит повышение собственных ресурсов, но в 2008году объем собственных ресурсов снижается. Динамика значения коэффициента быстрой ликвидности к 2008 году уменьшилась, что говорит о снижении платежеспособности на период равный средней продолжительности одного оборота дебиторской задолженности. Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных средств ООО «Мастерстрой» к сумме всех платежных обязательств и составляет -0,08, что свидетельствует о неудовлетворительности структуры баланса. Для этого определяют коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности (Кв).

Коэффициент восстановления платежеспособности за 2008 год не удовлетворяет нормативному значению (Кв=0,56), что свидетельствует об отсутствии реальной возможности организации в ближайшие полгода восстановить платежеспособность.

В ООО «Мастерстрой» на конец анализируемого периода за 2008 год кредиторская задолженность превышает дебиторскую на 15888 тыс.руб. или в 3,1 раза (25309/8121), т.е. прирост дебиторской задолженности в 3,1 раза больше прироста кредиторской задолженности. При этом общая дебиторская задолженность повысилась на 25309 тыс. руб., или на 124,3%. Увеличилась также и кредиторская задолженность на 15,2%, значительно увеличилась задолженность перед персоналом на 723,2%, перед государственными внебюджетными фондами на 45,6% и прочим кредиторам на 249%.

Увеличение дебиторской задолженности свидетельствует о следующих недостатках :

· неосмотрительная кредиторская политика организации по отношению к покупателям и заказчикам, не разборчивым выбором партнеров;

· слишком высокими темпами наращивания объема продаж;

· трудностями в реализации продукции.

Основными путями снижения дебиторской задолженности является устранение выше перечисленных недостатков.

За последний год ООО «Мастерстрой» остается в пределах средней рентабельности. Так, на единицу реализованной продукции в отчетном периоде приходится 51,29 руб. прибыли, тогда как в прошлом году на единицу реализованной продукции приходилось 39,76 руб. убытков. Собственный капитал использовался равномерно; в расчете на один рубль своего имущества организация получила 48,90 руб. прибыли, что говорит об эффективном использовании всего имущества, но при этом основные активы не достаточно полно использованы по назначению (R5 = -0,68 %). Рентабельность активов возросла на 9,86 %, что говорит о повышении спроса на продукцию.

Анализ отчета о движении денежных средств прямым методом показал, что сумма поступивших денежных средств за 2008 год составила 690107 тыс. руб., что больше по сравнению с 2007 годом на 263329 тыс.руб. Израсходованные денежные средства составили в 2008 году 714102 тыс.руб., что больше, чем в 2007 году на 299820тыс руб. По данным движения денежных средств, прослеживается превышение оттока средств над их притоком в размере 20887 тыс. руб.

Из поступивших за отчетный год суммы денежных средств наибольший удельный вес приходится на средства, полученные от покупателей и заказчиков - 94,49%. В оттоке денежных средств удельный вес приходится на оплату приобретенных товаров, услуг, сырья и иных оборотных активов -64,27.

В отчетном году по сравнению с предшествующим годом выручка от продаж увеличилась на 1,75 раза; себестоимость проданных товаров - в 1,77раза. При этом валовая прибыль (маржинальный доход) - 1,63 раза; расходы по продажам- в 1,48 раза, прибыль от продаж - в 1,67раза; прибыль от обычной деятельности - в 2,15 раза, а чистая прибыль - в 2,1 раза.

В ООО «Мастерстрой»» оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась на 1,17 оборота и свидетельствует об увеличении объема предоставляемого кредита, а период погашения дебиторской задолженности соответственно уменьшился на 1,55 дня, что говорит о повышении риска ее не возвращения. Оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась на 3,1 оборота, а период погашения кредиторской задолженности уменьшился на 27,7 дня.

Анализ и оценка финансовых результатов деятельности ООО «Мастерстрой» в отчетном году по сравнению с предшествующими годами показывает увеличение выручки от продаж на 2,73 раза; себестоимости проданных товаров - в 2,66 раза. При этом валовая прибыль (маржинальный доход) увеличилась в -3,2 раза; расходы по продажам- в 1,57 раза, прибыль от продаж - в 4,43 раза; прибыль от обычной деятельности - в 48,24 раза, а чистая прибыль - в 66,78 раза. Данные увеличения произошли в результате проведения таких мероприятий как:

· расширения ассортимента выпускаемой продукции;

· улучшения качествам выпускаемой продукции;

· заключение новых договоров на поставку своей продукции в другие города;

· расширенная маркетинговая деятельность, в частности реклама.

Таким образом, ООО «Мастерстрой» является финансово неустойчивой организацией, что объясняется спецификой ее деятельности: капиталоемким производством и долгосрочным вложением средств, окупаемых минимум через 2 года после ввода объектов в эксплуатацию. Поэтому разработка предложений по улучшению финансового состояния будет включать мероприятия, направленные преимущественно на рост собственных источников финансирования и эффективное использование производственного потенциала. Особо следует уделить внимание распределению прибыли, уменьшению текущих обязательств и ускорению дебиторской задолженности.

Платежеспособность можно улучшить, задействовав различные виды ресурсов, увеличив оборачиваемость активов, улучшить кредитный рейтинг, погасить кредиторскую задолженность, повысить собираемость или провести инкассацию дебиторской задолженности, срочно реализовав наиболее ценные активы, повысить выручку от реализации продукции за счет увеличения продаж, повышения цен, сократив закупки запасов.

При определении возможных мероприятий по оздоровлению ООО «Мастерстрой» рассматривается вопрос о применении незатратных способов решения экономических проблем, стоящих перед организацией. В частности предполагается рассмотрение вопроса о финансовом прогнозировании движения денежных средств на 2010 год, с целью максимизации прибыли и лучшего вложения средств в развитие бизнеса.

За основу создания эффективной системы управления денежными потоками в организации может быть взята предлагаемая нами методика управления денежными потоками.

Методика описывает этапы функционального содержания деятельности по управлению денежными потоками в организации. Ее реализация позволит путем проведения ряда последовательных аналитических операций создать систему управления денежными потоками. Процесс реализации данной методологии состоит из следующих этапов:

1. Планирование разработки системы управления денежными потоками.

2. Анализ денежных потоков в предшествующем периоде.

3. Оптимизации денежных потоков на основе полученных результатов.

4. Планирование денежных потоков организации в разрезе отдельных их видов.

5. Обеспечение системой эффективного контроля за денежными потоками организации.

Также предлагается ООО «Мастерстрой» составлять план поступления и расходования денежных средств на предстоящий год в помесячном разрезе с тем, чтобы обеспечить учет сезонных колебаний денежных потоков предприятия. Он должен составляться по отдельным видам хозяйственной деятельности и по предприятию в целом. Основной целью разработки плана поступления и расходования денежных средств является прогнозирование во времени валового и чистого денежных потоков организации, в разрезе отдельных видов его хозяйственной деятельности, и обеспечение постоянной платежеспособности на всех этапах планового периода.

Основу оптимизации платежного оборота организации должно составлять обеспечение сбалансированности объемов положительного и отрицательного ее денежных потоков во времени.

Список литературы

1. Конституция Российской Федерации.

2. Федеральный Закон «Налоговый кодекс РФ» №117-ФЗ от 05 августа 2000 г. (с изм. и доп. на 06.12.2007 № 333-ФЗ).

3. Федеральный закон от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете».

4. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. - Киев: Ника-Центр, 2006-С.653

5. Белова Е.Л. Бухгалтерский финансовый учет: необходимость или обуза для бухгалтера//Налоговое планирование, - 2006. - №2. -С.42-45.

6. Бреслав Е. Риски финансирования в теории и на практике//Консультант, - 2005. - №19. - С. 20-24.

7. Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. -М.: Финансы и статистика, 2003 - С.185-187

8. Веселкова Л.С. Многосторонние договоры в правовом регулировании деятельности//Законодательство и экономика, -2005.-№5. -С. 14-18.

9. Глазов М.М. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Андреевский ИД, 2006. - С.432

10. Гутова А.В. Управление денежными потоками: теоретические аспекты. Финансовый менеджмент, 2004, №4, С.16

11. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: «Дело и Сервис», 2007 - С.367

12. Дранко О.И. Финансовый менеджмент: Технология управления финансами предприятия: учебное пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

13. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия. - М.: Инфра-М, 2005. - С.264

14.Игнатов А.В. Анализ финансового состояния предприятия. / А.В. Игнатов. // Финансовый менеджмент. - №4. - 2006. - с. 3-20.

15. Илясов Т.Г. Как улучшить финансовое состояние предприятия. / Т.Г. Илясов. // Финансы. - №10. - 2007. - с. 70-73.

16. Ковалев В.В. Финансы предприятий. / В.В. Ковалев. - М.: Проспект, 2003. - 352 с.

17. Ковалева А.М. Финансы фирмы. / А.М. Ковалева, М.Г. Лапуста, Л.Г. Скамай - М.: ИНФРА-М, 2003. - 496 с.

18. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2005 - С.768

19. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2005 - С.400

20. Киперман Г. Оценка финансовой устойчивости коммерческой организации//Финансовая газета. Региональный выпуск, - 2005. -№7.-С. 19-23.

21. Мазурина Т.Ю. Об оценке финансовой устойчивости предприятий//Финансы, - 2005, - №10. - С. 20-25.

22. Методика экономического анализа промышленного предприятия (объединения)//под. Ред. Бужинецкого А.И., Шеремета А.Д., -М.:2005 - С.383.

23. Парушина Н.В. Анализ движения денежных средств. Бухгалтерский учет, 2004г, №5 - С.11.

24. Румянцева Е.Е. Финансы организаций: финансовые технологии управления предприятием: Учебное пособие. - М.: ИНФРА - М, 2003 -С.358

25. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия, -М.: Новое знание, 2006, С. 360 - 362.

26. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2006 - С.105-109.

27. Управление фирмой. Уткин Э.А.- М.: Акалис, 2004 - С.42.

28. Финансовый менеджмент: учебник/ И.Я. Лукасевич. -М.: Эксмо, 2007 - С.479

29. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник: Краткий курс./ Под. Ред. Н.Ф. Самсонова. - М.: ИНФРА - М, 2007 - С.300-302.

30. Финансы: учебник / под ред. В.В. Ковалева. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004 - С.156.

31. Финансы: учебник / под ред. Г.Б. Поляка - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2007 С.423.

32. Финансы предприятий. Колчина Н.В., Поляк Г.Б., Павлова Л.П. - М.: ЮНИТИ, 2006 -С.325-328

33. Финансы и управление предприятием: учебник / под ред. Ковалева А.М., Шабалина Е.М., Богачева В.Д. - М.: Финансы и статистика, 2006 - С.406.

34. Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности. / Л.Н. Чечевицына. - М.: Маркетинг, 2001. - 352 с.

35. Чернов В.А. Финансовая политика организации. / Под ред. М.И. Баканова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 247 с.

36. Щиборщ К.В. Бюджетирование деятельности промышленных предприятий России / К.В. Щиборщ. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2006. - 592 с.

37. Экономика предприятия / Под ред. О.Н. Волкова. - М.: Инфра-М, 2001. - 518 с.

38. Экономика организации (предприятия): учебник / под ред. Н.А Сафронова. - М.: Экономист, 2006 - С.391.

39. Экономический анализ: учебник для вузов / под ред. Л.Т. Гиляровской - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004 - С.368-395.

40. www.ym-penza.ru.

41. www.pfo.ru.

Размещено на Allbest.ru