Управление денежными потоками организации на примере ЗАО "Деревянная архитектура"

Данные таблицы 9 Показатели, характеризующие рентабельность ЗАО «Дера». По результатам анализа рентабельности принимается решение либо об увеличении скорости оборота активов, либо об увеличении валовой выручки, либо об увеличении объемов продаж либо увеличении капиталоотдачи.

Анализ и оценка финансовых результатов деятельности ЗАО «Дера в отчетном году по сравнению с предшествующими годами выручка от продаж увеличилась на 2,73 раза; себестоимость проданных товаров - в 2,66 раза. При этом валовая прибыль (маржинальный доход) -3,20 раза; расходы по продажам- в 1,57 раза, прибыль от продаж - в 4,43 раза; прибыль от обычной деятельности - в 48,24 раза, а чистая прибыль - в 66,78 раза. Данные увеличения произошли в результате проведения таких мероприятий как:

расширения ассортимента выпускаемой продукции;

улучшения качествам выпускаемой продукции;

заключение новых договоров на поставку своей продукции в другие города;

расширенная маркетинговая деятельность в частности реклама.

Таким образом, ЗАО «Дера» является финансово неустойчивым предприятием, что объясняется спецификой ее деятельностью: капиталоемким производством и долгосрочным вложением средств, окупаемых минимум через 2 года после ввода объектов в эксплуатацию. Поэтому разработка предложений по улучшению финансового состояния будет включать мероприятия, направленные преимущественно на рост собственных источников финансирования и эффективное использование производственного потенциала. Особо следует уделить внимание распределению прибыли, уменьшению текущих обязательств и ускорению дебиторской задолженности.

Платежеспособность можно улучшить, задействовав различные виды ресурсов увеличив оборачиваемость активов, улучшить кредитный рейтинг, погасить кредиторскую задолженность, повысить собираемость или провести инкассацию дебиторской задолженности, срочно реализовав наиболее ценные активы, повысить выручку от реализации продукции за счет увеличения продаж, повышения цен, сократив закупки запасов.

При определении возможных мероприятий по оздоровлению ЗАО «Дера» рассматривается вопрос о применении незатратных способов решения экономических проблем, стоящих перед организацией. В частности предполагается рассмотрение вопроса о финансовом прогнозировании движения денежных средств на 2009 год, с целью максимизации прибыли и лучшего вложения средств в развитие бизнеса.

Прогнозирование - это предвидение определенного события, разработка на перспективу изменений финансового состояния объекта в целом и его различных частей .

Особенностью прогнозирования является альтернативность в построении финансовых показателей и параметров, определяющая вариантность развития финансового состояния предприятия на основе наметившихся тенденций. Работа над прогнозом способствует более глубокому изучению всех сторон производства, что позволяет более успешно решать возникающие вопросы.

Прогноз потока денежных средств - это отчет, в котором отражаются все поступления и расходования денежных средств в процессе ожидаемых сделок (операций) за определенный период.

Рассматривая различные подходы к прогнозированию денежного потока, организация исходит из точки зрения, что прогнозирование сводится к построению бюджета денежных средств. Прогнозирование поможет выявить тенденции развития в целом всей организации, а также отдельных показателей его функционирования. С помощью прогнозных данных организация сможет реагировать заранее на предстоящие изменения своего состояния, а не реагировать оперативно, когда в случае неблагоприятных тенденций развития приходится уже не избегать убытков (потерь), а стараться их уменьшить.

Таким образом, прогнозирование помогает увидеть, что произойдет в будущем с денежной наличностью; нужно ли изымать средства в первые месяцы или необходимо их поднакопить, что необходимо сделать во втором квартале. Важно и то, может ли предприятие пользоваться кредитами банка и займами других предприятий. Бюджет наличности поможет нам оценить реален ли срок возврата кредитов и займов.

В условиях перехода к рыночным отношениям контроль за движением денежных средств приобретает решающее значение, так как от этого зависит выживаемость организации, поэтому необходимо заниматься прогнозированием денежного потока, составлять и разрабатывать бюджеты денежных средств. Все это позволит пронаблюдать за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Белова Е.Л. Бухгалтерский финансовый учет: необходимость или обуза для бухгалтера//Налоговое планирование, - 2006. - №2. -С.42-45.

Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. - Киев: Ника-Центр, 2006-С.653

Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. -М.: Финансы и статистика, 2003 - С.185-187

Бреслав Е. Риски финансирования в теории и на практике//Консультант, - 2005. - №19. - С. 20-24.

Веселкова Л.С. Многосторонние договоры в правовом регулировании деятельности//Законодательство и экономика, -2005.-№5. -С. 14-18.

Глазов М.М. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Андреевский ИД, 2006. - С.432

Гутова А.В. Управление денежными потоками: теоретические аспекты. Финансовый менеджмент, 2004, №4, С.16

Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: «Дело и Сервис», 2007 - С.367

Дранко О.И. Финансовый менеджмент: Технология управления финансами предприятия: учебное пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия. - М.: Инфра-М, 2005. - С.264

Киперман Г. Оценка финансовой устойчивости коммерческой организации//Финансовая газета. Региональный выпуск, - 2005. -№7.

Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2005 - С.768

Конституция Российской Федерации.

Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2005 - С.400

Мазурина Т.Ю. Об оценке финансовой устойчивости предприятий//Финансы, - 2005, - №10. - С. 20-25.

Методика экономического анализа промышленного предприятия (объединения)//под. Ред. Бужинецкого А.И., Шеремета А.Д., -М.:2005 - С.383

Румянцева Е.Е. Финансы организаций: финансовые технологии управления предприятием: Учебное пособие. - М.: ИНФРА - М, 2003 -С.358

Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия, -М.: Новое знание, 2006, С. 360 - 362.

Федеральный Закон «Налоговый кодекс РФ» №117-ФЗ от 05 августа 2000 г. (с изм. и доп. на 06.12.2007 N 333-ФЗ).

Федеральный закон от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете».

Финансовый менеджмент: учебник/ И.Я. Лукасевич. -М.: Эксмо, 2007

Финансы и управление предприятием: учебник / под ред. Ковалева А.М., Шабалина Е.М., Богачева В.Д. - М.: Финансы и статистика, 2006 - С.406.

Финансы предприятий. Колчина Н.В., Поляк Г.Б., Павлова Л.П. - М.: ЮНИТИ, 2006 -С.325-328

Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник: Краткий курс./ Под. Ред. Н.Ф. Самсонова. - М.: ИНФРА - М, 2007 - С.300-302.

Финансы: учебник / под ред. В.В. Ковалева. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004 - С.156.

Финансы: учебник / под ред. Г.Б. Поляка - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2007 С.423.

Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2006 - С.105-109.

Экономика организации (предприятия): учебник / под ред. Н.А Сафронова. - М.: Экономистъ, 2006 - С.391.

Экономический анализ: учебник для вузов / под ред. Л.Т. Гиляровской - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004 - С.368-395

Ю. Парушина Н.В. Анализ движения денежных средств. Бухгалтерский учет, 2004г, №5 - С.11

Размещено на Allbest.ru