Регулирование органами государственной власти инвестиционной деятельности в Астраханской области

3. Правительство РФ устанавливает таможенным органам минимальные плановые задания по сбору таможенных платежей, подлежащих перечислению в госбюджет. Такое давление усиливает существующие и без того тенденции таможенников к произволу и злоупотреблениям правовыми предписаниями при взимании таможенных сборов.

Препятствия по отдельным видам налогов можно разделить на три категории:

Первое - невозможность вычета производственных расходов. Для налогообложения они вычитаются из налогооблагаемой базы только частично. К таким расходам, в частности, относится финансирование рекламы, которое составляет значительную часть расходов предприятий именно в начале инвестиционного процесса.

Второе - ограниченная возможность переноса убытков прошлых лет на будущий период. Подобная операция разрешена только для российских компаний, а иностранным фирмам в ней отказано, несмотря на отсутствие для этого достаточных законодательных оснований. На будущий период могут быть перенесены только убытки из текущей деятельности фирмы. При этом не учитываются потери, возникшие в результате реализации основного капитала; прибыль же подлежит налогообложению. Кроме того, перенос убытков осуществляется не более чем на 50% положительного дохода, вследствие чего затраты первых лет инвестиционного проекта остаются неучтенными.

Третье - зачет НДС, уплаченного по счетам поставщиков, разрешается только в тех случаях, когда выплаченные платежи подлежат вычету как производственные расходы. Возмещение НДС, выплаченного поставщикам, осуществляется только в рамках расчетов по обязательствам в связи с ремесленной деятельностью, облагаемой НДС. При этом переплата компании не возвращается. Эту ситуацию усугубляют особые налоги, введенные многими регионами РФ. Я.Уринсон «О мерах по оживлению инвестиционных процессов в России»// «Вопросы экономики» -1997.-№1. - с.37

С введением налога с продаж следовало бы снизить НДС, но этого не произошло. В результате предприниматель вынужден реализовывать свою продукцию по более высокой цене, что приводит к дополнительному бремени на конечного потребителя.

Валютное законодательство:

Практически любая инвестиционная деятельность иностранных лиц в России связана с платежом и относится к валютным операциям. Согласно указаниям Центрального банка это означает, что она подчиняется множеству сложных регламентаций валютного законодательства, доступных только специалистам. Закон РФ «О валютном регулировании и валютном контроле» называет только четыре платежа в иностранной валюте, которые разрешено выполнять без лицензии и регистрации в ЦБ. Все остальные платежи должны быть зарегистрированы в качестве операций движения капиталов. В связи с этим существует опасность, что платеж, который на первый взгляд представлялся легким без лицензии ЦБ, превращается в валютную операцию, подлежащую обязательному получению разрешения.

Корпоративное право и банкротство:

В Гражданском кодексе РФ и федеральных законах «Об акционерных обществах» и «Об обществах с ограниченной ответственностью» содержатся основные положения российского корпоративного права. Но правовая форма юридических лиц типа АО и ООО, которую в большинстве своем выбирают иностранные инвесторы, скорее препятствует, чем способствует экономической деятельности иностранных инвесторов.

В этих условиях многие иностранные инвесторы сталкиваются с выбором: взять на себя основное бремя расходов или совсем отказаться от инвестиций. Возможность участия в компании в качестве меньшинства часто просто не рассматривается. Более эффективная законодательная защита меньшинства, например, посредством четкой формулировки и реализации права на получение информации, позволила бы существенно улучшить инвестиционный климат и увеличить приток иностранного капитала.

Другие препятствия инвестициям:

В РФ весьма незначительны возможности выполнения кредитных требований. Допустимость передачи права собственности на обеспечение сомнительна.

Оговорка этого права в соответствии со статьей 451 ГК РФ принципиально возможна, однако трудно реализуема на практике в силу слабости судебно-исполнительной системы и уголовного законодательства.

Особенно проблематичным представляется то, что иски и требования кредиторов в случае объявления должника несостоятельным считаются третьестепенными, т.е. сначала обслуживаются требования сотрудников.

Иностранный инвестор встречает трудности и в других сферах экономики - банковском деле, деятельности страховых компаний, сертификации продукции и услуг, сделках с недвижимостью.

Нестабильное состояние законов, регулирующих страховой рынок, препятствует более динамичному развитию этого сегмента рынка. Кроме того, 49%-е ограничение иностранного участия в российских страховых обществах будет препятствовать во многих случаях эффективному контролю зарубежными инвесторами деятельности управленческого персонала и представляет для них слишком большой инвестиционный риск.

Четкая правовая система позволила бы убрать многие препятствия на пути иностранных капиталов в Россию.

Прямые методы государственного регулирования инвестиционной деятельности включают в себя законодательную защиту отечественных товаропроизводителей и их прав интеллектуальной собственности, так же нормативно-правовое регулирование.

Гарантия прав и ответственность субъектов инвестиционной деятельности и защиту инвестиций можно с полным правом считать частью процесса регулирования инвестиционной деятельности государством.

В соответствии со ст.14 закона РСФСР «Об инвестиционной деятельности» государство гарантирует стабильность прав субъектов инвестиционной деятельности. Такая формулировка не должна вызывать разночтений и способствовать доверию инвесторов к государству.

Но законодатель формулирует другую часть статьи следующим образом: «… в случаях принятия законодательных актов, положения которых ограничивают права субъектов инвестиционной деятельности, соответствующие положения этих актов не могут вводиться в действие ранее, чем через год с момента их опубликования».

Принимая такие акты, законодатель допускает нарушение ст. 5 данного Закона, в которой закреплены права участников инвестиционной деятельности. Таким образом, государство все-таки допускает принятие нормативных актов, противоречащих стабильности прав инвестора, а значит и первому предложению текста ст. 14. Срок, по прошествии которого такие нормативные акты могут ступать в законную силу, законодатель определяет продолжительностью в один год. Но инвестирование экономики, а особенно российской, требует долгосрочных вложений средств. Результат от таких вложений может быть достигнут не через год, а через несколько лет. Следовательно, такая формулировка недопустима в качестве нормы, гарантирующей стабильность прав, а значит, подрывает доверие возможных инвесторов к государству. Алиев У.И. Усиление роли инвестиционных ресурсов в решении задач экономического развития- М. - 2001- с.167

В части 2 ст. 15 Закона «Об инвестиционной деятельности в РСФСР» гарантируется невозможность безвозмездной национализации инвестиций, но применение таких мер все же не исключается, хотя и с полным возмещением убытков, причиненных участникам инвестиционной деятельности. Учитывая экономическую и политическую обстановку в РФ на текущий момент, можно сказать, что допущение применения национализации к инвестициям оттолкнет инвесторов.

_{Осуществляя регулирование инвестиционной деятельности, государство выполняет ряд следующих функций:}

_{1) установочную (целеполагающую);}

_{2) мобилизующую;}

_{3) стимулирующую;}

_{4) контролирующую.}

_{Установочная функция государства заключается в определении стратегических целей и приоритетов, в постановке задач инвестиционной политики на предстоящий период. Формирование структуры целей и приоритетов предполагает анализ результатов, выявление наиболее острых социально-экономических и политических проблем, определение наиболее активных мероприятий государства по их решению.}

_{Мобилизующая функция государства заключается в поисках источников инвестиционных ресурсов, в определении путей их привлечения для решения поставленных задач. Осуществление этой функции связано с регулированием движения инвестиционных ресурсов, их распределением и перераспределением между структурными подразделениями национального хозяйства. Основными инструментами осуществления этой функции является монетарная политика, налоговое обложение, политика в области амортизационных отчислений, бюджетная политика, регулирование внебюджетных фондов.}

_{Стимулирующая функция государства нацелена на безусловное и ускоренное решение ключевых приоритетных задач инвестиционной политики. Эта функция реализуется через посредство налоговых и финансовых льгот (субсидий, субвенций, дотаций), создание оффшорных зон, кредитную и дисконтную (процентную) политику, иные инструменты.}

_{Контрольная функция предполагает контроль со стороны государства за соблюдением хозяйствующими субъектами установленных государством экономических и правовых норм в процессе их хозяйственной деятельности. Государственный контроль осуществляется через соответствующие контрольные органы и органы управления различного уровня.}

_{В содержании современной инвестиционной политики следует выделить два вида мероприятий и соответственно две формы деятельности: стратегию и тактику.}

_{Стратегия -- долговременный курс государства, направленный на комплексное решение крупномасштабных народнохозяйственных (макроэкономических) задач. К элементам стратегии относят:}

_{1) постановку долговременных целей и задач, обоснование принципов и приоритетов государственного регулирования инвестиций;}

_{2) определение основных источников и резервов долговременных вложений;}

_{3) обоснование направлений и способов использования инвестиций (направлений достижения целей).}

_{Понятие «тактика» выражает совокупность приемов (методов), инструментов, форм управленческой деятельности, с помощью которых субъекты управления решают стратегические задачи. Тактика отличается от стратегии тремя признаками:}

_{1) она предусматривает решение оперативных целей и задач в краткосрочном периоде;}

_{2) ориентируется на поиск специфических, наиболее эффективных решений каждой отдельно взятой стратегической задачи;}

_{3) использует оперативные средства (инструменты) и формы воздействия на поведение инвесторов.}

_{В общем итоге экономическая тактика государства в области регулирования инвестиций является продолжением и дополнением стратегии, ее логическим завершением.}

Ответственность субъектов инвестиционной деятельности предусмотрена в ст. 16 Закона «Об инвестиционной деятельности в РСФСР». Часть 1 данной статьи гласит: «При несоблюдении требований действующего законодательства, обязательств, предусмотренных в договорах между субъектами инвестиционной деятельности, последние несут имущественную и иную ответственность в порядке, установленном указанными актами». В части 2 говорится следующее: «Государственные органы всех уровней при неисполнении или ненадлежащем исполнении принятых на себя обязательств по осуществлению инвестиционной деятельности несут имущественную ответственность по своим обязательствам перед другими субъектами инвестиционной деятельности». Огарков С.И. Инвестиций в воспроизводство основных фондов: взаимосвязи и прогноз // АПК: экономики, управления.?2002-№7.- 55с.

Инвестиционная деятельность, как и любой другой экономический процесс, осуществляется в определенном правовом пространстве, которое может либо стимулировать инвестиции, либо создавать препятствия на их пути. С точки зрения инвестиционной деятельности, наиболее важными областями законодательства являются налоговое и контрактное законодательство, а также предоставление лицензий на занятие различными видами экономической деятельности. Необходимо четко определить и должным образом гарантировать права собственности.

Необходимо сокращение количества видов деятельности, для занятия которыми необходимо получить разрешение, а также упрощения порядка получения лицензий. В настоящий момент в России предпринято ограничение прав местных органов власти в этой сфере, в результате чего система приобретает большее единообразие. С другой стороны, чрезмерная централизация выдачи разрешений может создать препятствия для экономического роста. Обеспечение соблюдения контрактного права является решающим условием для нормализации экономической деятельности.

Экономическое законодательство должно отличаться устойчивостью и стимулировать экономический рост и стабильность. Страны, переживающие переходный период, сталкиваются с необходимостью создания четкой правовой структуры, удовлетворяющей новым экономическим условиям. Чрезвычайно важно разработать высококачественные правовые акты и нормативные документы, способствующие возникновению и развитию новых видов экономической деятельности. Однако не менее важно обеспечить строгий контроль за соблюдением законов.

Таким образом, государственное регулирование инвестиционной деятельности включает в себя прямые и косвенные методы регулирования. Первые связаны с нормативно-правовым регулированием и администрированием, а вторые - с бюджетной и налоговой политикой. Рассмотренные методы имеют свои особенности в каждом регионе. Переходим к анализу особенностей инвестиционной деятельности в Астраханской области.

ГЛАВА 2. ОСОБЕННОСТИ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В АСТРАХАНСКОЙ ОБЛАСТИ

2.1 Условия инвестиционной деятельности

_{Инвестиционная политика в каждом регионе имеет свои особенности. Под региональной инвестиционной политикой понимается система мер, проводимых на уровне региона и способствующих мобилизации инвестиционных ресурсов и определению направлений их наиболее эффективного и рационального использования в интересах населения региона и отдельных инвесторов.}

_{Чтобы дать общую характеристику инвестиционных возможностей необходимо рассмотреть инвестиционные особенности Астраханской области:}

ь географическое положение, близость емких рынков сбыта

ь ресурсный потенциал и дешевые энергоносители, обеспечивающие прибыльный и эффективный бизнес в сфере производства товаров ежедневного и регулярного спроса;

ь транспортные коммуникации, производственная инфраструктура, надежная связь;

ь законодательство, предусматривающее для инвесторов льготный налоговый режим, продажу земельных участков, гарантирование прав инвесторов, защиту его собственности и доходов;

ь уникальные и комфортабельные условия для отдыха, туризма и лечения;

ь организационная и финансовая поддержка инвестиционных проектов, гарантии безопасности бизнеса со стороны органов исполнительной власти;

ь высококвалифицированные трудовые ресурсы;

ь реструктуризация систем управления, активов, задолженности на инвестиционно-привлекательных производствах.

_{В инвестиционном рейтинге регионов область занимает 60-е место по инвестиционному риску и 52-е по инвестиционному потенциалу.}

_{Конкурентные преимущества Астраханской области по инвестиционной привлекательности базируются на следующих показателях:}

ь расположение на пересечении древнейших торговых путей между Европой и Азией. Астраханская область занимает выгодное географическое положение. На юго-западе граничит с Республикой Калмыкия, на севере - с Волгоградской областью, на северо-востоке и востоке - с Казахстаном. Регион обладает развитой транспортной инфраструктурой и многоотраслевым хозяйственным комплексом, этому способствует рост транзитных транспортных потоков через территорию региона и интеграция Астраханской области в международный транспортный коридор «Север-Юг», соединяющий Индию с Северной Европой;

ь континентальная часть Астраханской области и прилегающая акватория Каспийского моря содержат большие запасы нефти и газа, разработка которых ведется при международном сотрудничестве;

Основными полезными ископаемыми области являются нефть, газ и газовый конденсат, разведанные на территории Астраханской области и континентальном шельфе российского сектора Каспийского моря, а также сера, соль, гипс, бром -, йодо - и кремний содержащие ископаемые, пресные подземные и минеральные воды. Ресурсы углеводородного сырья месторождений на суше составляют 130 млн. тонн нефти, 7500 млрд. куб. м. газа и 1200 млн. т. газового конденсата. Только по газу в Астраханской области сконцентрировано около 90% всех запасов Южного федерального округа России, при этом степень выработанности месторождений - чуть более 3 процентов. Астраханское газоконденсатное месторождение является одним из крупнейших в европейской части России. В настоящее время прикаспийский регион приобретает для России все возрастающее значение в связи с имеющимися ресурсами нефти и газа.

ь _{наличие уникального Баскунчакского месторождения поваренной соли, которое является основной базой добычи пищевой и технической соли в России;}

_{На территории области расположено уникальное соленое озеро Баскунчак. Баскунчакское месторождение поваренной соли разрабатывается более 100 лет. Добыча соли здесь ведется открытым способом и при существующих годовых объемах добычи 1500-1700 тыс. тонн обеспечено ресурсами как минимум еще на 36 лет. Месторождение служит основной базой добычи пищевой и технической соли в России.}

ь уникальные рыбные ресурсы, животный и растительный мир низовьев Волги и Прикаспия. Астраханская область - это регион по добыче и воспроизводству осетровых пород.

_{Кроме этого, Астраханская область обладает достаточно развитой инфраструктурой: 4 региональных и 17 филиалов коммерческих банков; 12 кредитных потребительских кооперативов; 1 страховая региональная организация; 17 филиалов страховых компаний других регионов; сельскохозяйственный страховой потребительский кооператив (единственный в России). 4 лизинговые компании; 20 организаций, оказывающих консультационные услуги в области экономики, аудита и управления; Астраханская торгово-промышленная палата.}

_{Трудовой потенциал региона составляет экономически активное население - 504 тыс. человек (свыше 50,7% от общей численности населения региона).}

_{В 2008 году по данным выборочного обследования инвестиционной активности организаций промышленных производств первоочередными целями инвестирования в основной капитал для 36% респондентов являлась замена изношенной техники и оборудования. В обследованных организациях средний возраст машин и оборудования к концу 2008 года составил 12 лет, транспортных средств - 8 лет.}

_{В 2009 году на территории области за счет всех источников финансирования освоено 63091,2 млн. руб. инвестиций в основной капитал или 89,2% к уровню 2008 года.}

_{Крупными и средними организациями освоено 46116,9 млн. рублей, что на 15% меньше, чем в 2008 году (приложение 1).}

_{Наблюдается увеличение капитальных вложений, направленных на развитие сельского хозяйства (на 8,1% выше уровня 2008 года), добычи полезных ископаемых (на 2,6 %), производство и распределение электроэнергии, газа и воды (9,3%). Незначительно сократились инвестиции, направленные в 2009 году в рыболовство и рыбоводство (99% к уровню 2008 года), строительство (98,3%) , государственного управления и обеспечения военной безопасности, социального страхования (93,8%). Уменьшились средства, направляемые на развитие обрабатывающих производств (89,4% к уровню 2008 года), торговли (49,8%), гостиниц и ресторанов (57,1%), транспорта и связи (49,9%), финансовой деятельности (82,8%), операций с недвижимым имуществом, аренды и предоставления услуг (52,9%), образования (59,4%), здравоохранения и предоставления социальных услуг (68,3%), предоставления коммунальных, социальных и персональных услуг (32%).}

_{Структура инвестиций в основной капитал без субъектов малого предпринимательства и параметров неформальной деятельности по видам экономической деятельности показывает, что основная их доля была направлена на добычу полезных ископаемых (51,7% против 36,2% в январе-декабре 2008 года), транспорт и связь (20,4% против 31,0%), на операции с недвижимым имуществом, аренду и предоставление услуг (7,7% против 10,0%).}

_{В транспорте и связи основной объем инвестиций в основной капитал (45,8%) направлен на развитие транспортирования по трубопроводам газа, 36,7% - вспомогательной и дополнительной транспортной деятельности.}

_{Большая доля инвестиций, направленных на операции с недвижимым имуществом, аренду и предоставление услуг, приходится на управление эксплуатацией жилого фонда - жилищное строительство (69,8%) и на геолого-разведочные, геофизические и геохимические работы в области изучения недр и воспроизводства минерально-сырьевой базы (26,1%).}

_{На строительство, реконструкцию, техническое перевооружение объектов направлялись собственные средства предприятий и привлеченные средства.}

_{Значительная доля в объеме инвестиций, направленных на добычу полезных ископаемых приходится на добычу сырой нефти и природного газа (81,0%).Наблюдается сокращение доли собственных средств предприятий (с 13,7% в 2008 году до 12,1% в 2009 году). Собственные средства предприятий сложились в основном из амортизации (52,1 %) и прибыли, остающейся в распоряжении организаций (38,6 %). Более трех четвертей привлеченных средств (76,2%) приходится на прочие источники финансирования, которые в основном (92,3 %), финансируются за счет средств вышестоящих организаций.}

_{Доля инвестиций в основной капитал из бюджетных источников по сравнению с предыдущим годом уменьшилась на 10,2 процентных пункта и составила в общем объеме 16,1%. Большая часть бюджетных средств - 5070,8 млн. рублей (68,3%) поступила из федерального бюджета.}

_{За счет средств бюджета Астраханской области и районных бюджетов освоено 2349,7 млн. рублей инвестиций. Основные объемы бюджетных капитальных вложений направлены на продолжение и завершение строительства социально-значимых объектов в рамках реализуемых на территории области федеральных и областных целевых программ.}

_{2.2 Направления инвестиционной деятельности}

В распоряжении администрации региона имеется целый ряд экономических и административных регуляторов или инструментов, на основе которых строится региональная инвестиционная политика: разработка и реализация адресной инвестиционной программы; предоставление бюджетных инвестиций; предоставление государственных гарантий регионального бюджета; предоставление налоговых льгот; предоставление инвестиционных налоговых кредитов, отсрочки или рассрочки по уплате налоговых платежей; предоставление бюджетных кредитов; предоставление субсидий из бюджета на компенсацию части затрат на уплату процентов по кредитам, полученным в кредитных организациях на реализацию инвестиционных проектов.

В Астраханской области действует региональная нормативно-правовая база в соответствии с федеральным законодательством, которая регулирует инвестиционную деятельность. Речь идёт о Законе Астраханской области от 16.08.2006 г. № 50/ 2006-03 «О государственной поддержке инвестиционной деятельности в Астраханской области», Постановлении Губернатора Астраханской области от 16. 01. 2007г. №10 «Об инвестиционном совете при Губернаторе Астраханской области», Постановлении Правительства Астраханской области от 07.06.2007г. №207-П «Об утверждении порядка проведения экспертизы конкурсных заявок на оказание государственной поддержки в форме присвоения статуса инвестиционным проектам, целевым программам, реализуемым на территории Астраханской области», Распоряжении Правительства Астраханской области от 02.05.2007г. №241 «О формах документов, необходимых для участия в инвестиционном конкурсе», Законе Астраханской области от 27.11.2003г. №43/ 2003-03 «О налоге на имущество организаций», Постановлении Правительства Астраханской области от 22.06.2006г. №203-П «Об утверждении положения о предоставлении государственных гарантий».

Развитие ситуации в инвестиционной сфере на региональном уровне в значительной мере зависит от реализации механизмов государственного регулирования инвестиций в регионе, среди которых следует выделить: реализацию специального комплекса мер, направленного на побуждение предприятий реального сектора экономики к инвестициям; поддержку предприятий за счет средств централизованных инвестиций, путем кредитования на платной, возвратной и конкурсной основе; расширение практики совместного государственно-коммерческого финансирования инвестиционных проектов с привлечением иностранного капитала; усиление инвестиционной направленности бюджетной политики при соблюдении принципа разумной достаточности на остальных направлениях расходов; стимулирование инвестиций в реальный сектор экономики за счет развития системы государственных гарантий, предоставляемых инвестору на приоритетных для региона направлениях инвестирования и другие.

Для привлечения инвестиций необходимы как объективные, так и субъективные условия и предпосылки.

К объективным предпосылкам относятся те реальные экономико-географические и иные факторы положения территории, которые могут представлять интерес для инвесторов. Это инвестиционные ресурсы, совокупность которых составляет инвестиционный потенциал территории. К субъективным факторам относится собственно деятельность региональной власти по раскрытию этого потенциала или муниципальный маркетинг. Берзон Н. Формирование инвестиционного климата в экономике // Вопросы экономики №7 -2001.- с.104

Инвестиционный потенциал региона могут составлять:

ь выгодное географическое положение;

ь транспортная доступность;

ь наличие достаточных и высокоэффективных природных ресурсов: сырьевых, топливно-энергетических, водных, лесных и др.;

ь состояние окружающей природной среды;

ь уровень развития производственной и социальной инфраструктуры;

ь "цена" рабочей силы;

ь наличие квалифицированных кадров, научно-техническая, проектная, образовательная база;

ь уровень и качество жизни населения, емкость потребительского рынка;

ь деловой климат: уровень деловой активности, уровень местного налогообложения, политика местной власти по отношению к бизнесу и другие факторы.

Можно выделить ряд основных направлений формирования инвестиционной политики и ее реализации на региональном уровне:

ь формирование благоприятного инвестиционного климата;

ь поиск источников финансирования структурных преобразований;

ь повышение роли собственных источников финансирования предприятиями инвестиционных проектов;

ь усиление контроля со стороны региональных властей за целевым использованием средств из регионального бюджета, направляемых на инвестирование;

ь снижение инвестиционных рисков и т.д.

Немаловажное значение при этом имеет проведение инвестиционной политики с учетом специфических условий, а также стремление регионов использовать свои сравнительные преимущества для привлечения как отечественных, так и иностранных инвесторов. Кравченко Л.П. Интервью с инвестором - Дело и Сервис - 2008 - с.23

Управление в масштабах региона - это, прежде всего, управление тенденциями. Речь идет о создании нормативной базы, формировании структурных механизмов и запуске процессов, функционирование которых дает устойчивый результат такого масштаба, который позволяет говорить о наличии определенной тенденции. Регион станет привлекательным для массового инвестора только тогда, когда сделает приоритетной задачей изменение таких ключевых свойств реального сектора экономики, как стратегичность деятельности, целенаправленность распределения ресурсов и надежность системы управления, и собственными действиями добьется того, что распространение этих свойств по объектам реального сектора станет устойчивой тенденцией.

Инвестиционный процесс должен быть ориентирован на решение стратегических задач, создание необходимых для этого предпосылок. Он обеспечивает поглощение финансовых ресурсов, накопление капитала; благодаря нему создается фундамент для увеличения масштабов производства, улучшения его качественных характеристик, повышения конкурентоспособности. Инвестиционный процесс становится базисом, а затем и «двигателем» экономического роста. Орлова Е.Р. Инвестиции - Омега - 2009- с.39

Благополучное развитие России связано с расширением притока инвестиций в экономику регионов. В настоящее время перед органами государственной власти регионов стоит первоочередная задача осуществлять плавный переход от концепции "тяжелого роста" к концепции "разумного роста" ("точечного"), которая предусматривает реализацию, в первую очередь, высокоэффективных проектов, прежде всего, в отраслях высоких технологий.

В регионах существует политическая возможность и экономическая необходимость в определении направлений использования своих экономических ресурсов, а также создании условий для формирования благоприятного инвестиционного климата, посредством формирования согласованной системы мер в законодательной, финансовой, налоговой сферах. Абрамов А.И. Инвестирование.- М.:ИНФРА- 2000 -с. 234

Рисунок 1

Структура формирования инвестиций в основной капитал в 2009 г. (в % к общему объёму инвестиций) www.economy.astrobl.ru

Согласно данной диаграмме формирование инвестиций в основной капитал в регионе имеет несбалансированную структуру, где большая часть инвестиций (около 80%) приходится на крупные и средние организации. Менее 10% занимают неформальная деятельность и субъекты малого предпринимательства. 5% вложений в основной капитал связано с индивидуальным жилищным строительством. Перевес в сторону крупных и средних предприятий имеет естественное объяснение. Основным положением того, что инвесторы вкладывают свой капитал в крупные действующие объекты ? это экономическая целесообразность. В условиях стихийно развивающегося рынка они стремятся исключить угрозу провала и свести к минимуму риск. Субъекты малого предпринимательства не делают долгосрочных вложений, их деятельность связана с получением прибыли в самые краткие сроки, поэтому доля их участия в формировании структуры инвестиций в основной капитал низка. Индивидуальное жилищное строительство также нельзя рассматривать как отдельное направление для вложения средств.

_{Таблица 4}

_{Видовая структура инвестиции в основной капитал} www.economy.astrobl.ru

	2009 г.	2008 г.
	тыс. рублей	в % к итогу	тыс. рублей	в % к итогу
Инвестиции в основной капитал	65226103	100,0	49969570	100,0
в том числе:
жилища	8774591	13,5	9360963	18,7
здания (кроме жилых) и сооружения	26489237	40,6	20126446	40,3
машины, оборудование, транспортные средства	23954792	36,7	15119168	30,3
прочие	6007483	9,2	5362992	10,7
Из общего объема инвестиций:
строительно-монтажные работы	28677659	44,0	24007502	48,0

_{Данные таблицы позволяют проанализировать видовую структуру инвестиций в основной капитал. ,Основной объем инвестиций (40,6%) приходится на инвестиции в здания (кроме жилых) и сооружения. По сравнению с 2008 годом эта доля увеличилась на 0,3% (в Российской Федерации - 52,4% и выросли по сравнению с 2008 годом на 2,3%).}

В 2008 году доля инвестиций, направленных на развитие активной части основных фондов, составила 36,7% против 30,3% в 2007 году. В 2008 году коэффициент обновления основных фондов области составил 4,7% против 5,6% в 2000 году, а коэффициент ликвидации основных фондов - 0,9% и 1,0% соответственно. Низкий уровень обновления и ликвидации устаревших основных фондов не позволяют снизить степень их износа, который вырос с 38,7% в 2000 году до 47,6% в 2008 году.

Рисунок 2

Структура привлеченных инвестиций крупных и средних организаций, в % к итогу. составлена автором по Идрисов А.Б., Постников А.В.Стратегическое планирование и анализ эффективности капиталовложений.? М.:НИФРА-М.?1996. ?132с.

Выводы по рисунку 1 привели к заключению, что большая часть инвестиций в основной капитал привлекается в крупные и средние предприятия. Анализ структуры привлеченных инвестиций в данные объекты покажет за счет, чего удается достичь такого перевеса.

Внимание привлекает контраст в процентном соотношении между бюджетными вложениями и прочими источниками привлечения инвестиций. Бюджетные средства составляют 30% от общего количества вложений. Объекты вынуждены самостоятельно привлекать средства и искать источники финансирования. Ситуация 2008 и 2009гг. не изменилась, более того, наметилась тенденция на дальнейшее сокращение бюджетных средств. Удельный вес банковской сферы в финансировании реального сектора экономики по-прежнему невелик и составил 3,5% (в Российской Федерации - 11,1%, в Южном федеральном округе - 9,9%) в общем объеме инвестиций в основной капитал при явной тенденции увеличения этого источника финансирования. В результате доля государственного регулирования инвестиционной деятельности оказывается несущественной, влияние частного капитала (средств внебюджетных фондов и заемных средств других предприятий) определяет инвестиционную политику в регионе.

_{Удельный вес банковской сферы в финансировании реального сектора экономики по-прежнему невелик и составил 3,5% (в Российской Федерации - 11,1%, в Южном федеральном округе - 9,9%) в общем объеме инвестиций в основной капитал при явной тенденции увеличения этого источника финансирования. Удельный вес банковской сферы в финансировании реального сектора экономики по-прежнему невелик и составил 3,5% (в Российской Федерации - 11,1%, в Южном федеральном округе - 9,9%) в общем объеме инвестиций в основной капитал при явной тенденции увеличения этого источника финансирования.}

В настоящее время на территории области реализуется ряд социально-значимых, обеспечивающих решение важнейших проблем области федеральных целевых программ. Среди них приоритетное значение имеет программа «Юг России». В состав программы «Юг России» включены проекты по развитию транспортного коридора «Север-Юг», воспроизводству запасов осетровых, внедрению нетрадиционных видов сельскохозяйственных культур и развитию туризма. В 2007 году на реализацию федеральной целевой программы «Юг России» направлено 3465,8 млн. руб., из них 198,8 млн. руб. составляют средства федерального бюджета, 67,2 млн. руб. - областного и местного бюджетов, 2,0 млн. руб. - кредиты коммерческих банков, 317,8 млн. руб. - собственные средства предприятий, 2880,0 млн. руб. - внебюджетные источники.

Именно благодаря этой программе обеспечивается решение важнейших проблем области, среди которых одно из первых мест занимает воспроизводство и сохранение биоресурсов Каспийского моря. В связи с этим, в программу включен проект «Внедрение интенсивной биотехнологии выращивания осетровых рыб», в рамках которого на базе Научно-производственного центра по товарному осетроводству отрабатывается перспективная технология выращивания товарной осетровой рыбы в прудах малой площади.

С помощью Программы решается и проблема газификации области. Велась газификация южных и северных районов области. Финансирование объектов газификации в значительной степени обеспечивает ОАО «Газпром». Введено в действие газопроводов и разводящих газовых сетей 285,6 км, газифицировано 6717 квартир и домовладений.

В рамках программы финансируются работы по внедрению системы капельного орошения, которая позволяет обеспечить 60%-70% экономию энергоресурсов, в 3-4 раза сократить расход воды для орошения, повысить эффективность использования удобрений. Значительный удельный вес в Программе занимают проекты социальной направленности. На территории области ведется строительство лечебных учреждений, детских домов, реконструкция зданий объектов культуры.

ФЦП «Жилище»

Мероприятия данной социально значимой программы «Жилище» направлены на повышение доступности приобретения жилья отдельными категориями населения (участники ликвидации последствий аварии на Чернобыльской АЭС, жители районов Крайнего Севера, военнослужащие, уволенные в запас, беженцы и вынужденные переселенцы, выпускники детских домов). Кроме того, в рамках данной программы предусмотрены мероприятия по переселению граждан из ветхого и аварийного жилого фонда. Эта одна из острых социальных проблем нашей территории. В Астраханской области общий жилой фонд составляет 18,6 млн. кв. метров, а в аварийном состоянии находится более 2,25 млн. кв. метров. По наличию данного жилого фонда Астраханская область «лидирует» среди регионов России.

ФЦП «Модернизация транспортной системы России»

Астраханский транспортный узел, находящийся на перекрестке транзитных транспортных и торговых путей, является ключевым звеном международного транспортного коридора «Север-Юг». Данный транспортный коридор создает благоприятные возможности, в первую очередь, для доставки грузов из Ирана и Индии в Россию и, по сравнению с альтернативными маршрутами доставки данных грузов (через Суэцкий канал), в большей степени отвечает интересам России, так как обслуживается главным образом российскими транспортно-экспедиторскими компаниями.

В целях увеличения грузопотока по МТК «Север-Юг» в рамках данной программы с привлечением средств федерального бюджета строятся контейнерный терминал в морском торговом порту Оля, осуществляется реконструкция взлетно-посадочной полосы в аэропорту «Астрахань», строительство контейнерного терминала «Солянка», ведутся работы по дорожному строительству (строительство обхода г. Астрахани, приведение в нормативное состояние уличных дорог для проезда транзитного транспорта).

ФЦП «Повышение плодородия почв России»

Благоприятные природно-климатические условия определили Астраханскую область как зону производства теплолюбивых овощебахчевых культур и риса. Вместе с тем, учитывая, что территория области относится к зоне рискованного земледелия, выращивание сельскохозяйственных культур возможно только в условиях мелиорации.

В рамках данной программы на территории области с привлечением средств федерального бюджета ведется строительство и реконструкция мелиоративных систем и орошаемых участков, развитие производственной базы, противоэрозионные мероприятия.

ФЦП «Экология и природные ресурсы»

Каспийский бассейн является важнейшим рыбохозяйственным водоемом России. Здесь добывается более 70% вылова осетровых рыб и свыше 60% крупного частика в стране. Однако, в настоящий период существенно изменилась ситуация с состоянием рыбных ресурсов Каспийского моря и их выловом. Рыбный промысел осуществляется без соблюдения взаимосогласованных квот и научных рекомендаций по лову. Широкое распространение получило браконьерство, не обеспечиваются необходимый уровень и условия воспроизводства рыбных ресурсов, особенно осетровых пород, что поставило их под угрозу исчезновения. По расчетам специалистов браконьерский вылов осетра превышает легальный в 8-10 раз.

Состояние запасов осетровых рыб в настоящее время можно охарактеризовать как критическое. Астраханская область на сегодняшний день является практически единственным регионом на Каспии, занимающимся воспроизводством осетровых на площадях 6 заводов. Однако, построенные в 60-х годах осетровые рыбоводные заводы в настоящее время нуждаются в срочной реконструкции, смене оборудования, корректировке биотехнологии. С целью интенсификации искусственного воспроизводства на осетровых рыбоводных заводах в рамках подпрограммы «Водные биологические ресурсы и аквакультура» с привлечением средств федерального бюджета ведется строительство производственного блока по выдерживанию личинок осетровых рыб на Сергиевском осетровом рыбоводном заводе и расширение производственной базы научно-производственного центра «БИОС».

Кроме того, в рамках программы «Экология и природные ресурсы» решаются проблемы стабилизации экологической обстановки и предотвращения деградации и сохранение природных комплексов.

В последние годы Астраханская область по размерам понесенного материального ущерба в результате вредного воздействия вод занимает лидирующее положение в России (по совокупному ущербу от подъема уровня Каспия, паводковых наводнений, подъему грунтовых вод).

В рамках программы на территории области с привлечением средств федерального бюджета осуществляются работы по берегоукреплению р. Черная в с. Раздор, инженерной защите береговой зоны с. Икряное. ФЦП «Социальное развитие села»

В Астраханской области в сельской местности проживает 346,1 тыс. человек, что составляет 34% всего населения области. Численность сельского населения из года в год неуклонно снижается. Задача социального развития села является одной из особо значимых.

Необходимо развивать инженерную инфраструктуру села - объекты и сети энерго - газо-, тепло- и водоснабжения, канализации, связи, автомобильных дорог, водозаборных сооружений, сооружений по очистке питьевой воды, объекты благоустройства и озеленения, объекты коммунального хозяйства. В рамках программы с привлечением средств федерального бюджета осуществляется газификация населенных пунктов, жилищное строительство, строительство и реконструкция магистральных систем водоснабжения в населенных пунктах области.

ФЦП «Дети России».

В настоящее время в Астраханской области общее число детей-сирот и детей, оставшихся без попечения родителей, составляет около 4500 человек.

Большинство существующих детских домов располагаются в ветхих неприспособленных зданиях. Строительство двух новых зданий было начато в 80-е годы, но незакончено из-за отсутствия средств. Завершение строительства детского дома в г. Астрахань (Набережная Казачьего ерика) и детского дома в с. Килинчи Приволжского района позволит обеспечить детей-сирот необходимыми условиями проживания и частично разгрузить переполненные детские дома Астраханской области.

Кроме того, вызывает обоснованную тревогу и появившиеся в последние годы тенденции изменения в неблагоприятную сторону уровней рождаемости и младенческой смертности. В целях оказания экстренной и плановой помощи новорожденным и недоношенным детям в г. Астрахани в рамках программы было начато строительство детской клинической больницы для новорожденных, которая является уникальным специализированным учреждением - единственным в Астраханской области. Кроме того, в рамках программы в 2004 году велось строительство областного социально-реабилитационного центра для детей с ограниченными возможностями "Русь".

ФЦП «Культура России».

Забота о сохранении и развитии культурных ценностей и традиций - неотъемлемая часть государственной социальной политики в регионах страны. Вместе с тем, материальная база учреждений культуры и искусства области (около 40%) находится в неудовлетворительном состоянии и требует неотложных мер по реконструкции и новому строительству.

В этой связи, в рамках программы на территории области с привлечением средств федерального бюджета осуществляются работы по реконструкции областного дворца бракосочетания, восстановлению Астраханского кремля, городища Сарай-Бату, дома купца Тетюшинова, костела, противоаварийные работы по кровли здания консерватории, работы по реконструкции исторических памятников "Калмыцкий Хурул" 1818 г. "(с. Речное, Харабалинский район) и "Дом прапорщицы Петровой" (ул. Красная Набережная, 24).

ФЦП «Старшее поколение»

За последние годы в Астраханской области отмечается ухудшение показателей физического здоровья пожилых людей, проявляющееся в увеличении заболеваемости, инвалидности и смертности. В связи с этим актуальным остается развитие сети учреждений по оказанию социальных услуг пожилым людям. В стационарных учреждениях социального обслуживания пожилых людей требуется создание более комфортных условий проживания, организация качественной медико-социальной помощи и реабилитации, предоставление услуг социокультурной направленности, способствующих поддержанию интереса к жизни и укреплению социальных связей. В рамках данной программы в текущем году с привлечением средств федерального бюджета ведется строительство в г. Нариманов дома-интерната для престарелых.

Дальнейшее развитие получит жилищное строительство. В данной отрасли за 2006-2008 годы инвестиции увеличились в 2,8 раза. Основной объем финансирования составили средства населения и долгосрочные кредиты. Продолжается реализация программы по сокращению ветхого и аварийного жилья. Средства федерального и областного бюджетов направляются на строительство жилья льготным категориям граждан.

В 2009 году на территории области за счет всех источников финансирования освоено 63091,2 млн. руб. инвестиций в основной капитал или 89,2% к уровню 2008 года. Крупными и средними организациями освоено 46116,9 млн. рублей, что на 15% меньше, чем в 2008 году.

_{Наблюдается увеличение капитальных вложений, направленных на развитие сельского хозяйства (на 8,1% выше уровня 2008 года), добычи полезных ископаемых (на 2,6 %), производство и распределение электроэнергии, газа и воды (9,3%). Незначительно сократились инвестиции, направленные в 2009 году в рыболовство и рыбоводство (99% к уровню 2008 года), строительство (98,3%) , государственного управления и обеспечения военной безопасности, социального страхования (93,8%). Уменьшились средства, направляемые на развитие обрабатывающих производств (89,4% к уровню 2008 года), торговли (49,8%), гостиниц и ресторанов (57,1%), транспорта и связи (49,9%), финансовой деятельности (82,8%), операций с недвижимым имуществом, аренды и предоставления услуг (52,9%), образования (59,4%), здравоохранения и предоставления социальных услуг (68,3%), предоставления коммунальных, социальных и персональных услуг (32%). Структура инвестиций в основной капитал без субъектов малого предпринимательства и параметров неформальной деятельности по видам экономической деятельности показывает, что основная их доля была направлена на добычу полезных ископаемых (51,7% против 36,2% в январе-декабре 2008 года), транспорт и связь (20,4% против 31,0%), на операции с недвижимым имуществом, аренду и предоставление услуг (7,7% против 10%).}

Таким образом, можно отметить, что региональная политика в области инвестиционной деятельности приносит с результаты. Для дальнейшего решения задач инвестиционной поддержки малого бизнеса и предпринимательства в области представляется необходимым реализация комплекса мер, который мог бы включать, в частности, следующее: во первых, - формирование первоначального капитала для развития малого бизнеса на основе льготного кредитования под гарантии государства; во вторых, - продажу приватизируемого государственного имущества производственных ресурсов под осуществление высокоэффективных проектов, обеспечивающих в краткосрочной перспективе не только организацию производства необходимой продукции (услуг), но и создание новых рабочих мест; в-третьих,- развертывание сети разнообразных инвестиционных и специальных фондов и банков для финансирования малых предприятий, способных аккумулировать средства из различных источников; в-четвертых, - организацию специальных структур по страхованию кредитов, выдаваемых малым предприятиям; в-пятых, - налаживание государственной и муниципальной информационной службы изучения конъюнктуры, спроса на продукцию малых предприятий, в том числе и на мировом рынке. Низкая степень развития рыночной инфраструктуры не позволяет широко использовать в качестве источников инвестиций в области долгосрочные кредиты, средства негосударственных пенсионных фондов, сбережения населения.

Имеющиеся инвестиционные ресурсы должны в первую очередь направляться в те сферы экономики, которые располагают высокими технологиями и имеют конкурентные преимущества на мировых рынках. Далее, они должны пойти на поддержку малого бизнеса, где срок окупаемости намного меньше, на увеличение жилищного строительства. Эти так называемые "точки роста" позволяют повысить эффективность инвестиций, создать возрастающий инвестиционный спрос, обновить основной капитал. Тогда увеличение выпуска продукции обновленным производством начнет покрывать возросший платежеспособный спрос; само капитальное строительство начнет создавать финансовые источники для новых инвестиций; расширяющееся производство обеспечит формирование дополнительных доходов, за счет которых можно снизить бюджетный дефицит и увеличить потребление населения.

Использование вышеназванных инструментов позволит не только сформировать благоприятный инвестиционный климат в регионе, но и реализовать инвестиционную политику, которая должна быть направлена как на поиск наиболее эффективных источников финансирования, так и на поддержку предприятий и максимальное использование производственного, природного и научного потенциала региона.

_{ГЛАВА3. CТРАТЕГИЧЕСКИЕ КОНЦЕПЦИИ И НАПРАВЛЕНИЯ ГОСУДАРСТВЕННОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЦЕССОВ В АСТРАХАНСКОЙ ОБЛАСТИ}

_{3.1 Прогнозирование направлений инвестиционной деятельности}

_{Основу совершенствования региональной инвестиционной политики в Астраханской области составляет системный подход к решению данной проблемы, согласно которому необходимо осуществить комплекс мероприятий, включающих в себя создание более благоприятного имиджа и улучшение инвестиционного климата территории, формирование элементов инвестиционного рынка, совершенствование законодательного обеспечения региональных инвестиционных процессов и др.}

_{Проанализировав общую характеристику инвестиционных возможностей Астраханской области, пришли к следующему, что регион обладает большим инвестиционным потенциалом, который необходимо развивать. В современных условиях все большую актуальность приобретает выбор направлений эффективного вложения средств. Важность выявления региональных приоритетов обусловлена крайней необходимостью концентрации ограниченных инвестиционных ресурсов на наиболее острых проблемах развития или направлениях, способных обеспечить конкурентные преимущества региональной экономики на общероссийском и мировом рынках. Выбор стратегических направлений инвестиционной политики позволяет сосредоточивать инвестиционные ресурсы на четко обозначенных в ней целях, что в конечном итоге повышает эффективность инвестиционного процесса в регионе.}