Разработка мероприятий по замене производственного оборудования (на примере ООО "Иволга") и их финансово-экономическая оценка

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

(МИНОБРНАУКИ России)

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Санкт-Петербургский государственный политехнический университет»

Инженерно-экономический институт

Кафедра «Стратегический менеджмент»

ДИПЛОМНЫЙ ПРОЕКТ

Тема: Разработка мероприятий по замене производственного оборудования (на примере ООО «Иволга») и их финансово-экономическая оценка

Специальность: 080507.65 - Менеджмент организации

Выполнил студент гр. з63705/23 У.Е. Мельникова

Санкт-Петербург2014

Реферат

Виды продукции, анализ, финансовая деятельность, организационная структура, емкость рынка, анализ конкурентов, swot-анализ, рентабельность, активы, коэффициент, финансовая устойчивость, ликвидность, замена оборудования, издержки.

В дипломном проекте произведена оценка анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. В результате анализа существующей на предприятии ситуации были выявлены проблемные моменты в ее организации. Также разработаны методы улучшения финансового состояния предприятия за счет замены оборудования. Произведен расчет эффективности разработанных мероприятий.

Содержание

Введение

Глава 1. Теоретические и практические аспекты технического перевооружения и реконструкции, как форм обновления производства

1.1 Экономическая эффективность технического перевооружения

1.2 Оценка эффективности обновления производства

1.3 Теоретические основы инвестирования в технологическое переоснащение производства

1.4 Теоретические основы инвестирования в технологическое переоснащение производства

Глава 2. Стратегический анализ положения ООО «Иволга»

2.1 Характеристика ООО «Иволга»

2.2.1 Сегментирование продукции на рынке

2.2.2 Емкость рынка и перспективы его развития

2.2.3 PEST-анализ

2.2.4 Основные потребители, поставщики и конкуренты ООО «Иволга»

2.2.5 Матрица БКГ

2.2.6 SWOT-анализ предприятия

2.3 Финансовый анализ предприятия

Глава 3. Разработка мероприятий по повышению эффективности деятельности компании

3.1 Оценка необходимости замены оборудования

3.2 Разработка проекта по замене производственного оборудования

3.3 Выбор инвестиционного проекта

3.4 Оценка затрат и экономической эффективности проекта

Заключение

Список литературы

Приложение

Введение

В современных условиях многообразных и сложных экономических процессов и взаимоотношений между гражданами, предприятиями, финансовыми институтами, государствами на внутреннем и внешнем рынках острой проблемой является эффективное вложение капитала с целью его приумножения, или инвестирование. Экономическая природа инвестиций обусловлена закономерностями процесса расширенного воспроизводства и заключается в использовании части дополнительного общественного продукта для увеличения количества и качества всех элементов системы производительных сил общества.

Инвестиционный проект предполагает планирование во времени трех основных денежных потоков: потока инвестиций, потока текущих (операционных) платежей и потока поступлений. Ни поток текущих платежей, ни поток поступлений не могут быть спланированы вполне точно, поскольку нет и не может быть полной определенности относительно будущего состояния рынка. Цена и объемы реализуемой продукции, цены на сырье и материалы и прочие денежно-стоимостные параметры среды по факту их осуществления в будущем могут сильно разниться с предполагаемыми плановыми значениями, которые оцениваются с позиций сегодняшнего дня.

Неустранимая информационная неопределенность влечет столь же неустранимый риск принятия инвестиционных решений. Всегда остается возможность того, что проект, признанный состоятельным, окажется убыточным, поскольку достигнутые в ходе инвестиционного процесса значения параметров отклонились от плановых, или же какие-либо факторы вообще не были учтены.

В настоящее время теоретические и практические вопросы, связанные с осуществлением предприятием инвестиционной деятельности, являются весьма актуальными. Инвестиции в разных формах обеспечивают стабильное развитие предприятия и определенный запас прочности. Это особенно актуально в современных российских условиях, так как важность инвестирования в нашей стране обусловливается рядом причин. Стратегическая необходимость инвестиционной деятельности во многом продиктована не только стремлением предприятий создать определенные гарантии своего развития, но и износом производственных мощностей и необходимостью замены оборудования.

Для всех предприятий актуальность реализации инвестиционных проектов связана с необходимостью создания дополнительной материальной базы, расширения производства, обновления основных фондов. Естественно, каждый инвестор при этом стремится получить максимум прибыли при минимуме затрат, то есть добиться оптимальной эффективности своей деятельности. В связи с этим оценка эффективности инвестиций и поиск путей ее повышения имеют важное практическое значение.

Целью работы является анализ источников финансирования инвестиционного проекта по замене производственного оборудования на примере ООО «Иволга».

Достижение поставленной цели предполагает постановку и решение следующих задач:

- рассмотреть формы и источники финансирования инвестиционнй деятельности;

- выявить риски финансирования инновационной деятельности;

- проанализировать источники финансирования инвестиционных предприятий;

- провести анализ инвестиционной деятельности компании ООО «Иволга»;

- охарактеризовать источники финансирования инвестиционной деятельности компании;

- предложить проект финансирования инвестиционного проекта по замене производственного оборудования

Объектом исследования дипломной работы выступает инвестиционное проектирование в компании «Иволга». Предметом исследования являются оценка и анализ эффективности инвестиционного проектирования.

В работе применялись такие методы исследования как анализ, табличный, графический, методы математического моделирования.

Глава 1. Теоретические и практические аспекты технического перевооружения и реконструкции, как форм обновления производства

1.1 Экономическая эффективность технического перевооружения

Интенсификация - воспроизводственный процесс, способствующий выявлению новых производственных возможностей, имеющихся и вновь внедренных средств производства К. Маркс, характеризуя расширенное воспроизводство, писал, что "через известные промежутки времени совершается воспроизводство, и притом - если рассматривать его с общественной точки зрения, - воспроизводство в расширенном масштабе: расширенном экстенсивно, если расширяется только поле производства; расширенном интенсивно, если применяются более эффективные средства производства". Это положение раскрывает сущность двух способов расширенного воспроизводства: на основе техники и технологии с неизменными характеристиками и на основе более совершенной и производительной техники и технологии.

Таким образом, интенсификация производства представляет собой двуединый процесс, исходным моментом которого выступает внедрение новых средств производства с последующим возрастанием степени использования всей совокупности элементов производительных сил, что находит выражение в повышении эффективности производства. Важнейшая особенность развития в 90-е годы в том, что среди различных форм и направлений интенсификации общественного производства и его воспроизводства в экономической политике всё большее место стали занимать такие формы обновления, как реконструкция и техническое перевооружение действующего производства.

Изучение проблемы обновления путем реконструкции и технического перевооружения производства во взаимосвязи с его интенсификацией и хозяйственным механизмом позволяет выявить ряд тенденций, учет которых в практике расширяет наши представления о путях повышения эффективности общественного производства, необходимости его ускорения.

Первая тенденция проявляется в том, что ускорение работ по техническому перевооружению и реконструкции действующего производства под влиянием научно- технической резолюции диктуется более быстрым старением наличных средств труда. Вторая тенденция заключается в том, что в современных условиях норма накопления, т.е. доля в национальном доходе, идущая на накопление, определяется, прежде всего, эффективностью использования капитальных вложений и производственных фондов, что в свою очередь позволяет компенсировать или ослаблять влияние стабилизации и даже снижение нормы накопления на темпы развития общественного производства. Наличие таких тенденций свидетельствует о том, что техническим перевооружением и реконструкцией действующего производства надо управлять. Под управлением здесь подразумевается система долго-, краткосрочных и оперативных мер, направленных на плановую подготовку и проведение технического перевооружения и реконструкции в целях достижения максимального социально- экономического эффекта при рациональном использовании необходимых ресурсов, т. е. ресурсосбережения.

Техническое перевооружение и реконструкция производства воплощают понятия возмещения, замену и в целом обновление основных фондов, отражая один и тот же процесс ввода в действие новых средств труда, более прогрессивных в техническом и более эффективных в экономическом отношении, взамен выводимых из производства устаревших. Следовательно, обновление- это такие изменения в имеющихся средствах труда, в результате которых общественное производство насыщается новыми машинами, механизмами, постройками взамен старых. К техническому перевооружению действующих предприятий (в дальнейшем по тексту - техническое перевооружение, техническое перевооружение производства), отнесен комплекс мероприятий по повышению технико-экономического уровня отдельных производств, цехов, участков на основе внедрения передовой технологии и техники, механизации и автоматизации производства, модернизации и замены устаревшего и физически изношенного оборудования новым, более производительным, также по совершенствованию общезаводского хозяйства и вспомогательных служб.

Преимуществом этого определения является возможность частичной перестройки и расширения существующих или строительство новых объектов подсобного и обслуживающего назначения, если это связано с проводимыми мероприятиями по техническому перевооружению. Положительные моменты связаны также с расширением области применения и содержания работ по техническому перевооружении. Предусматриваются возможности проведения комплексного технического перевооружения систем и комплексов машин, отдельных производственных циклов, замкнутых технологических процессов, начиная от переработки сырья и кончая получением готового продукта. На это направлена и дополнительная установка на существующих производственных площадях оборудования и машин, внедрение автоматизированных систем управления и контроля, применение радио, телевидения и других современных средств в управлении производством. В то же время в определении чрезвычайно широк перечень целей и направлений технического перевооружения, носящих общий характер и взаимно перекрываемых. В результате трудно проследить взаимосвязь между ними, что приводит к разночтению при выборе конкретных мероприятий и определении их результативности.

К признакам, отличающим техническое перевооружение от других форм воспроизводства, следует отнести постоянный и непрерывный характер осуществления, обновление преимущественно активной части основных производственных фондов, локальность объектов производства, подвергающихся перевооружении, нерасширенные производственных площадей. Исходя из этих признаков выбор направлений технического перевооружения и достигаемых целей должен быть связан с совершенствованием производственного аппарата предприятия [10].

Что касается реконструкции, то по содержанию работ и ставящимся целям имеется много общего с техническим перевооружением, связанным с постоянным обновлением основных фондов на основе достижений научно- технического прогресса, улучшения организации и управления производством на девствующих предприятиях. Имеющиеся отличия связаны с тем, что реконструкция является формой проведения капитального строительства на предприятии, осуществляется по специально разработанному проекту, носит эпизодический характер, направлена на полное или частичное переоборудование и переустройство производства при значительном охвате пассивной части основных фондов.

Определение сущности технического перевооружения производства является первым шагом в формировании экономического механизма управления этим процессом. Основная задача, стоящая перед данным механизмом, - повышение эффективности работ, осуществляемых в рамках технического перевооружения действующих предприятий. Речь идет о формировании целевой направленности технического перевооружения, выражаемого, прежде всего в определении экономическою содержания этого процесса.

В целом экономическое содержание технического перевооружения с позиции внедрения в производство достижений технического прогресса определено М.А. Виленским: "Это - процесс оснащения новой техникой всех технологических переделов основного и вспомогательного производства, включая производственную инфраструктуру, такие службы социальной инфраструктуры, в их сопряженности и в комплексе для более полной реализации потенциального экономического эффекта каждого вида внедряемой техники и повышения экономической эффективности" .

Формирование вариантов замены оборудования при перевооружении производства Техническая реконструкция в нашей стране осуществляется по различным направлениям: внедрение прогрессивных технологий, механизация и автоматизация производства, модернизация оборудования, коренное изменение организации производства и управления. Но первостепенное значение на современном этапе развития экономики придается тем, которые позволяют создать условия для выпуска продукции на уровне лучших отечественных или мировых образцов [2].

Экономические исследования и накопленный хозяйственный опыт свидетельствуют, что сегодня основой технического перевооружения и реконструкции действующего производства является широкое внедрение новых прогрессивных технологий, комплексная автоматизация производства. Эти направления самые эффективные.

Причина замены производственного оборудования и машин заключается в их физическом и моральном износе. Физический износ означает ухудшение технико-экономических характеристик оборудования в процессе производства. В том случае, если ремонт, восстанавливающий потребительские свойства оборудования, экономически нецелесообразен, возникает необходимость его замены новым. Машина требует замены в результате физического износа, если затраты на её ремонт или модернизацию соизмеримы с затратами на приобретение, доставку и монтаж нового оборудования. Нужно отметить, что заключение о необходимости замены оборудования из-за длительности его использования не является определяющим, поскольку практический опыт технически развитых стран свидетельствует о том, что "великовозрастное" оборудование имеет значительный удельный вес. Критерием замены оборудования служит не его возраст, а степень соответствия технико-экономическим требованиям применительно к условиям конкретного производства.

Процесс обновления производства в современных условиях необходимо рассматривать с позиции направленности его на обогащение содержания и улучшения условий труда. В этой связи целесообразно выделить в качестве самостоятельной формы замену оборудования, связанную с социальным, износом, что определяется несоответствием социальных характеристик используемого оборудования его общественно нормальному уровню. Специфическая особенность этой формы в том, что указанное несоответствие может проявиться и применительно к новому оборудованию. Так, внедрение в лавах механизированных комплексов по добыче угля повышает в 8-10 раз запыленность в забое.

В настоящее время часто улучшение потребительных свойств новой техники осуществляется за счет дополнительных затрат, т.е. стоимость новых машин и оборудования обусловливается тем, что на определённых этапах развития конструктивно-технические усовершенствования могут быть обеспечены только благодаря дополнительным затратам. В данном случае дополнительные затраты могут быть компенсированы за счет экономии расходов на увеличение масштабов производства.

Невозможность компенсации затрат за счет увеличения масштабов производства свидетельствует о том, что морально устарел сам принцип дальнейших конструктивно-технических усовершенствований, поэтому с целью повышения потребительной стоимости новых машин и оборудования необходимо ориентироваться на разработку принципиально новых технических решений.

Возможный вариант технического перевооружения производства промышленного предприятия можно определить как совокупность подвариантов замены оборудования по всем технологическим звеньям производственного процесса.

При разработке вариантов технического перевооружения должны быть учтены следующие принципы: народнохозяйственный подход, целевая направленность, комплексность, сбалансированность, вариация ресурсного использования, согласованность реализации по срокам.

В процессе формирования вариантов технического перевооружения промышленных предприятий необходимо выделить его основные направления, исходящие из существующей оценки производственного и научно-технического потенциалов, учитывающие особенности нынешнего этапа хозяйственного развития [3].

Основные направления по-разному проявляются в различных отраслях.

Основные направления технического перевооружения промышленных предприятий достигаются путем повышения уровня механизации и автоматизации труда, сокращения за счет этого численности рабочих, занятых ручным трудом; повышения эффективности использования основных производственных фондов, широкого применения прогрессивных решений; уменьшения потерь сырья при производстве; роста использования полимерных материалов; унификации и стандартизации производимых деталей, что позволит уменьшить номенклатуру и увеличить качество запасных частей; увеличения производства средств автоматизации с помощью техники и технологических процессов; использования прогрессивных методов обработки сырья.

На основе выделенных направлений технического перевооружения промышленных предприятий формируются подварианты замены оборудования по совершенствованию производства, которые в значительной степени учитывают специфические особенности отраслей, конкретны и детальны, "жестко" связаны с ограничениями практически всех видов ресурсов и ориентированы на достижение заранее сформулированных целей. Реализация подвариантов направлена на совершенствование отдельных рабочих мест или технологических звеньев процесса производства.

Процесс формирования вариантов разбивается на два относительно самостоятельных этапа: составление подвариантов замены оборудования по развитию отдельных технологических звеньев и построение алгоритма, позволяющего синтезировать множество подвариантов и допустимые варианты технического перевооружения промышленного предприятия.

Первый этап может быть реализован с помощью банка данных, поскольку в ближайшее время "основой интегрированной системы информации, очевидно, могут стать автоматизированные банки данных", представляющие собой "системы получения информации от многих источников и в свою очередь выдающие многим потребителям необходимые данные" и позволяющие "решать многие вновь возникающие задачи, которые заранее не были предусмотрены". Организация информации в банке данных основывается на принципе интеграции и корректировки данных. Банк данных состоит из нескольких баз данных и системы управления ими. Под базой данных понимается организация логически связанных информационных элементов, а система управления представляет собой программный аппарат, обеспечивающий хранение, обновление и выборку данных, т.е. система управления базой данных направлена на обеспечение жизнедеятельности системы в условиях изменяющихся требований. В системе управления базой данных относительно более постоянными компонентами являются сами данные, а обработка их по требованиям пользователей может гораздо чаще изменяться прикладными программами. В настоящее время наметились две тенденции в развитии системы управления базой данных. Одна из них предполагает слияние системы управления базой данных с операционной системой, а другая - выделение для нее специальной мини- ЭВМ. Последнее направление развития системы управления базой данных применяется в тех случаях, когда имеются большие базы данных.

Разработке вариантов замены оборудования должен предшествовать их анализ в такой последовательности:

1. определяется в базах данных наличие мероприятий по реализации намечаемых технических, технологических и организационных решений о замене оборудования,

2. при наличии в базах данных готовых мероприятий уточняется их взаимосвязь с другими мероприятиями, оценивается возможность использования мероприятий в существующем виде;

3. определяется сложность и трудоемкость расчетов для установления необходимости ориентироваться на ЭВМ или, если возможно и целесообразно, воспользоваться ручным счетом;

4. оценивается точность количественных характеристик мероприятий и делается вывод о целесообразности использования ЭВМ или предлагаются другие приближенные экспресс- методы, основанные на упрощении расчётов, вытекающих из известной погрешности исходных данных.

На следующем этапе происходит формирование наборов мероприятий технического перевооружения, позволяющих расширить "узкие места" и достичь целевых нормативов отдельных стадий производственного процесса. Формирование наборов мероприятий осуществляется путём встраивания в действующую систему определённых технических нововведений из банка мероприятий.

С учётом сформированных мероприятий рассчитывается перспективная производственная мощность на конец планового периода, пересчитываются показатели технико-экономического уровня и формируется вариант технического перевооружения. Так как среди мероприятий технического перевооружения имеются альтернативные, то одному варианту производственной программы соответствует несколько вариантов технического перевооружения.

При стабилизировавшейся структуре производственной программы "узкие места" известны и определяются коэффициентом интегральной загрузки единиц оборудования, технологических операций (участков), технологических переделов (цехов) по результатам аттестации соответствующих стадий производственного процесса. При планировании технического перевооружения в условиях существенного изменения структуры продукции анализ "узких мест" целесообразно проводить на основе расчётов производственной мощности стадий производственного процесса.

По окончательному набору мероприятий определяются затраты необходимых ресурсов и формируется вариант технического перевооружения, включающий цели- способы достижения целей (набор мероприятий) - необходимые ресурсы [5].

1.2 Оценка эффективности обновления производства

Установление критерия эффективности реконструкции связано выбором показателей, характеризующих экономические результаты реализации. Целесообразность капитальных вложений, которые предприятия могут делать в порядке самофинансирования или за счет свободного кредита, могут определяться по ожидаемому улучшению показателей текущей хозяйственной деятельности.

В экономической литературе встречаются разные подходы к определению показателей экономической эффективности реконструкции и технического перевооружения предприятий: определение одного показателя, например срока окупаемости капитальных вложений за счет годового экономического эффекта, или определение совокупности показателей, характеризующих эффективность затрат живого и овеществлённого труда, техническую и ресурсную вооруженность и др. Ни один даже обобщающий показатель не способен отразить все аспекты эффективности новой техники. Вся система показателей должна обуславливать оптимальный уровень решений по масштабам и темпам осуществления технической реконструкции отраслей и предприятий путём перенесения центра внимания с промежуточных на конечные народнохозяйственные результаты, с количественных показателей на качественные; раскрывать содержание реконструкции, характеризуя основные направления и обеспечивая максимальную эффективность каждого из них; характеризовать эффективность как новой техники, так и капитальных вложений, давая возможность сравнивать направления технической реконструкции с вариантами нового строительства и расширения; охватывать ограниченный круг показателей, способных выявить резервы использования основных фондов материальных и трудовых ресурсов с учетом социально-экономических результатов.

Один из обобщающих показателей оценки эффективности реконструкции - экономический эффект. Так как реконструкция действующего предприятия осуществляется в течение длительного времени, экономический эффект определяется за расчетный период реализации мероприятия от начала реконструкции до получения всех предусмотренных результатов и является интегральным (с нарастающим итогом по годам планового периода).

Источниками информации для расчетов должны служить фактические показатели бухгалтерской отчетности, отражающие фактически сложившиеся затраты и объем производства.

Кроме абсолютных частных показателей можно рассчитать относительные; производительность труда, рентабельность (отношение суммы прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств), фондоотдачу (отношение производства продукции к среднегодовой стоимости основных производственных фондов) и др. Для их расчета также применяются общеизвестные формулы.

Результаты расчетов показателей увязываются с соответствующими показателями плана по снижению себестоимости продукции, финансового плана, плана по труду, основным фондам и др. Учет названных показателей не представляет трудностей, так как все данные имеются в отчетах цехов, предприятия.

На предприятиях должна быть создана такая система контроля, учета и отчетности эффективности мероприятий по реконструкции, которая позволила бы оперативно контролировать ход их реализации нарастающим итогом с начала реконструкции до полного освоения производства.

В структуре показателей, характеризующих отдельные слагаемые получаемого эффекта, важное значение имеют показатели экономии материальных и топливно-энергетических ресурсов. С одной стороны, рациональное использование ресурсов оказывает существенное влияние на изменение общих показателей эффективности производства -снижение себестоимости, рост прибыли, с другой - снижение затрат характеризует уровень интенсификации производства, достижение которого невозможно без внедрения новейшей техники и технологии. В связи с этим объективные показатели экономии ресурсов нужны для обоснования эффективных вариантов технического перевооружения, отдельных его направлений и мероприятия. Расчеты должны учитывать экономию ресурсов, как за единицу внедряемого мероприятия, так и по отдельным видам ресурсов и продукции [7].

Формирование финансовых ресурсов технического обновления производства на предприятиях промышленности

В рыночных условиях хозяйствования традиционные мероприятий по техническому развитию производства утратили свою самостоятельную значимость. Несмотря на то, что в результате внедрения этих мероприятий на отдельных участках снижается себестоимость продукции, повышается производительность труда, конечный финансовый результат - прибыль - может быть и не достигнут в запланированном объёме. Это непосредственно отразится на размерах фондов экономического стимулирования (материального поощрения, социального развития, развития производства, науки и техники - ФРПНиТ). В этой связи первостепенное значение приобретает выработка целостной стратегии технического развития производства, основанной на глубоком экономическом анализе её финансового обеспечения за счет рационального использования собственных и заемных средств, а также выделяемых в особых случаях централизованных финансовых ресурсов, экономической целесообразности. Формирование эффективной системы финансирования технического развития предприятия предполагает определение условий его хозяйствования - оценки технического уровня производства и выпускаемой продукции.

В процессе анализа технического уровня продукции определяется удельный вес продукции высшей категории качества в общем её объеме, а также доля экспортируемой продукции. Анализ источников финансирования технического и социального развития предприятий осуществляется на основе данных, характеризующих размеры собственных и заемных средств, финансовых ресурсов государственного бюджета, централизованных фондов и резервов.

Действенность системы финансирования технического развития предприятий в значительной степени зависит от научной обоснованности нормативов образования фондов экономического стимулирования. Поэтому на первом этапе целесообразно проанализировать нормы амортизации, затем исследуется изменение абсолютной величины амортизационного фонда, структуры источников его образования, определяется прирост фонда за счет использования различных методов амортизации (ускоренная, равномерная). На втором этапе изучается обеспеченность средствами ФРПНиТ в части, предназначенной на финансирование технического перевооружения и реконструкции материально-техническими ресурсами. На третьем этапе исследуется вопрос, в какой мере обеспечивается возможность реализации предприятием прав в самостоятельном использовании средств ФРПНиТ.

Результаты проведенного в указанном порядке экономического анализа целесообразно использовать в ходе разработки и выбора альтернатив долговременной экономически обоснованной технической политики, реализуемой за счет собственных и заемных средств. Выбор альтернатив долговременного технического развития производства предполагает осуществление многовариантных расчетов финансового обеспечения технического обновления производства и определения размеров и основных направлений использования планируемой прибыли [8].

В процессе разработки вариантов решаются задачи: определение размеров собственных средств, расчет предельно возможного размера кредита, обоснование нормативов отчислений от прибыли в фонды экономического стимулирования; обоснование метода амортизации; выяснение необходимости пересмотра программ технического развития производства с целью повышения эффективности капитальных вложений.

Для разработки вариантов финансового обеспечения программ технического развития необходимы такие данные, как объём капитальных вложений по объектам производственного и непроизводственного назначения; стоимость основных фондов; величина прибыли, остающейся в распоряжении предприятия и т. д.

Таким образом, предлагаемый подход к формированию системы финансирования обновления фондов предусматривает следующие варианты:

-накопление ФРПНиТ в ближайший период для осуществления комплексной программы технического развития производства без заёмных средств или при минимальной их сумме;

-сохранение размера ФРПНиТ на уровне предшествующего периода при увеличении сумм долгосрочного кредита;

-различное перераспределение средств между направлениями использования прибыли.

1.3 Теоретические основы инвестирования в технологическое переоснащение производства

Одной из задач обеспечения устойчивого экономического роста является выпуск конкурентоспособной продукции, производство которой основано на использовании современного оборудования и материалов. Сопоставление показателей износа основных фондов на российских предприятиях, а также инвестиций в их обновление позволяет сделать вывод о необходимости реализации действий в направлении технологического переоснащения производства, поскольку настоящая ситуация характеризуется:

- значительным моральным и физическим износом основных фондов;

- медленным сокращением разрыва между показателями обновления и выбытия основных фондов;

- недостаточной динамикой инвестиций в основной капитал

- высокой долей импортных закупок оборудования в целях переоснащения производства.

Таким образом, задача поиска источников переоснащения производства является актуальной. В рамках изучения проблемы технологического переоснащения целесообразно определиться с сущностью данного понятия и выявить его отличие от сходных категорий: перевооружение, модернизация, обновление.

Под перевооружением следует понимать процесс замены оборудования в рамках развития индустриального общества. Данный термин носит определенный временной окрас, отражает вопросы замены оборудования и применяемых технологий в индустриальном обществе. Соответственно, в российских условиях в рамках стоящих перед экономикой задач использование понятия «перевооружение» не вполне отражает суть происходящих процессов.

Модернизацию следует понимать как некие изменения, направленные на соответствие производства требованиям времени. Таким образом, модернизацию можно воспринимать как ответные меры на ускорение научно-технического прогресса, которые не предполагают необходимости предвосхищения требований общества. На это указывают сформировавшиеся устойчивые словосочетания «догоняющая модернизация», «ускоренная модернизация».

Относительно обновления, необходимо отметить отсутствие в данном термине обязательности внедрения чего-то нового: обновлять можно, просто приобретая взамен старого оборудования новое с такими же характеристиками.

Что касается понятия «переоснащение», то, помимо физического обновления производственных мощностей, оно предполагает и изменение системы организационных отношений. В частности, активно используется термин «интеллектуальное переоснащение производства».

Говоря о технологическом переоснащении производства, также необходимо отметить наличие социальной составляющей и отсутствие ярко выраженного акцента лишь на составляющую оборудования. Кроме того, переоснащение не обязательно предполагает полную замену применяемого оборудования и технологий, а лишь в той части, которая обеспечивает повышение конкурентоспособности производства до планируемого уровня.

Таким образом, в рамках проводимого исследования, а также с учетом задач, стоящих перед российской экономикой, целесообразно использование именно понятия «переоснащение» [3].

В рамках исследования необходимости переоснащения производства следует указать критерии его осуществления. Решающим критерием в оценке новизны и вместе с тем конкурентоспособности производства служит моральный износ активной части основных средств (машин и оборудования). Время, после которого наступает моральный износ, определяется общим уровнем научно-технического прогресса, в результате которого появляются новые образцы машин и оборудования, обладающие более высокими технико-экономическими параметрами. Мировой опыт показывает, что этот отрезок времени для основной массы технологического оборудования насчитывает 5-7 лет. Тем самым подверженные моральному износу основные фонды получают количественное выражение, а сам моральный износ становится объектом планирования и прогнозирования.

Система финансового обеспечения процесса технологического переоснащения складывается из форм финансирования инвестиционной деятельности. Обобщение подходов к анализу форм финансирования позволяет отобразить схему возможных вариантов поиска инвестиционных средств (рис.1.1.).

Среди наиболее часто применяемых внешних инструментов необходимо отметить кредитование и лизинг. Однако они обладают общим недостатком - необходимостью наличия определенных гарантий. Получить государственные или корпоративные гарантии весьма непросто. Предоставить залоговое обеспечение многие российские компании также не могут в связи с рядом причин. Во-первых, из-за изношенности активов или недостаточной их стоимости с точки зрения поставщика капитала. Во-вторых, нередко у компании отсутствует сама возможность легитимного представления активов. Дело в том, что некоторые активы могут не числиться на балансе предприятия в силу своего не вполне легального происхождения. Ситуация осложняется еще и тем, что на определенном уровне взаимоотношений с потенциальными инвесторами не все данные управленческого учета принимаются во внимание, поскольку некоторые не могут быть подтверждены независимым аудитом.

Рис. 1.1. Основные источники финансирования технологического переоснащения производства

Возможным выходом из сложившейся ситуации может стать использование нового инструмента финансирования технологического переоснащения производства - проектного финансирования. В силу своей гибкости оно является эффективным инструментом привлечения средств в условиях нестабильной экономики. Сегодня проектное финансирование получает все большее распространение в отечественной бизнес-среде, поскольку соответствует современным российским реалиям. Для освоения и использования зарубежного опыта в данной области при участии Центробанка РФ совместно с ЕБРР в Москве был учрежден Российский банк проектного финансирования. При министерстве экономике РФ были созданы Российский центр проектного финансирования и Российский центр содействия иностранным инвестициям.

Под «проектом» при этом необходимо понимать уникальное предприятие (мероприятие), в основе которого лежат скоординированные действия его участников. Предполагается, что эти действия нацелены на достижение определенных целей участников в условиях временных и ресурсных ограничений. Таким образом, термин «проектное финансирование» подразумевает определенный способ, организационную форму достижения бизнес-целей: получения прибыли как таковой и максимизации стоимости бизнеса.

Анализ предлагаемых в современной литературе взглядов на сущность проектного финансирования показал, что выделяется несколько принципиально различных подходов в данном вопросе:

1. Подход к проектному финансированию как форме кредита. Под проектным финансированием в таком случае понимают целевое кредитование заемщика для реализации инвестиционного проекта без регресса или с ограниченным регрессом кредитора на заемщика, при котором обеспечением платежных обязательств являются денежные доходы от функционирования данного проекта, а также активы, относящиеся к этому проекту.

2. Подход к проектному финансированию как форме лизинга. Проектное финансирование - это финансирование долгосрочных инфраструктурных и промышленных проектов, базирующихся на комплексной финансовой структуре, где для финансирования проекта используются долги.

3. Подход к проектному финансированию как специфической форме финансирования. Проектное финансирование здесь может быть определено как использование средств в целях финансирования отдельных экономических проектов, в которых собственники средств используют денежные потоки от реализуемого проекта как источник погашения и возвращения предоставленных займов.

Рис. 1.2. Сущность проектного финансирования

Судя по разнообразию взглядов на сущность проектного финансирования, ключевой вопрос заключается в определении его источников. Анализ позволяет сделать вывод о том, что с течением времени можно ожидать выделение проектного финансирования в специфическую форму финансирования, обладающую свойством множественности его источников (рис. 1.2.).

1.4 Анализ деятельности по инвестированию в технологическое переоснащение производства при осуществлении проектного финансирования коммерческими банками

Необходимость активизации участия банков в проектном финансировании вытекает из взаимосвязи успешного развития банковской системы и экономики в целом. С одной стороны, коммерческие банки заинтересованы в стабильной экономической среде, являющейся необходимым условием их деятельности, а с другой - устойчивость экономического развития во многом зависит от степени надежности банковской системы, ее эффективного функционирования. Вместе с тем, поскольку интересы отдельного банка как коммерческого образования ориентированы на получение максимальной прибыли при допустимом уровне риска, участие кредитных учреждений в инвестировании происходит лишь при наличии благоприятных условий.

Изучение зарубежного опыта позволяет заключить, что проектное финансирование как один из инструментов обеспечения предприятия инвестиционными ресурсами нуждается в значительном объёме свободных денежных ресурсов. На фоне необходимости масштабных инвестиций в рамках технологического переоснащения производства российский банковский сектор выглядит достаточно слабо.

На кредитном рынке России доминируют краткосрочные операции, а вложение средств в долгосрочные инвестиционные проекты - скорее исключение, чем правило. Обычно инвестиции осуществляются в форме традиционного банковского кредитования с использованием всех возможных форм и методов обеспечения возвратности основной суммы и процентов по кредиту. Отдельные элементы проектного финансирования в России присутствуют в операциях мировых финансовых институтов (МБРР и особенно ЕБРР), это создает «демонстрационный эффект», привносит в российскую банковскую систему опыт в этой области. Ряд российских коммерческих банков готовится к внедрению проектного финансирования в свою деятельность, создавая в своих структурах соответствующие отделы и управления, направляя своих сотрудников на обучение основам проектного анализа, формируя портфели инвестиционных проектов, подключаясь к операциям мировых финансовых институтов в качестве финансовых посредников. Хотя при выдаче долгосрочных кредитов банки по-прежнему в первую очередь обращают внимание на высоколиквидное обеспечение, они, тем не менее, все чаще, предлагаемые к финансированию проекты, подвергаются всесторонней и глубокой экспертизе, принятой в практике крупных зарубежных кредитных учреждений.

Анализ статистических данных также подтверждает готовность российских банков усилить свою активность на рынке проектного финансирования. Так, принципиально новым моментом экономического роста в период 2003-2006 гг. стал сдвиг от финансирования инвестиций в основной капитал за счет собственных средств предприятий и организаций к расширению участия привлеченных средств. Это стало яркой иллюстрацией качественных изменений механизма инвестиционного развития, ориентированного на рационализацию потоков инвестиционных ресурсов.

В рамках диссертационной работы рассмотрена процедура проектного финансирования, реализуемая в пределах предоставления банком кредита на цели технологического переоснащения. Анализ практики применения проектного финансирования позволяет отразить структурно-логическую схему его реализации (рис.1.3.).

Особое внимание при оценке коммерческой привлекательности финансируемых проектов необходимо уделять определению востребованности продукции в период реализации проекта в конкретном месте и на данном сегменте рынка, наличию существующего и потенциального платежеспособного спроса со стороны соответствующей категории потребителей.

Рис. 1.3. Структурно-логическая схема проектного финансирования

Поскольку проектное финансирование технологического переоснащения производства сопряжено с возникновением различных рисков, на покрытие которых могут потребоваться дополнительные денежные ресурсы, возникает необходимость управления данными рисками. К традиционным методам минимизации банковских рисков относятся диверсификация, страхование, а также получение дополнительных контрактных обязательств. Кроме того, проектное финансирование требует наличия у банка значительного объёма свободных денежных средств, чем, как отмечалось выше, не всегда обладают российские банки.

В связи с этим возникает необходимость использовать дополнительный инструментарий, связанный с повышением финансовой устойчивости банковской структуры и ее кредитоемкости. В частности, им может стать реализация стратегии слияний и поглощений. К числу основных преимуществ стратегии слияний и поглощений следует отнести возможность использования синергетического эффекта от снижения издержек и перекрестных продаж, более быстрое достижение поставленных целей, приобретение стратегически важных активов и ресурсов, ослабление конкурентного давления за счет увеличения масштабов деятельности, расширения клиентской базы и географического присутствия.

При этом крупным финансовым институтам российского рынка целесообразно приобретать не просто небольшие банки, а банки, достаточно успешно развивающиеся на региональных рынках, что дает новым владельцам возможность привлечь новых инвесторов и повысить свою финансовую устойчивость. Повышение финансовой устойчивости напрямую сказывается на возможности банка участвовать в более крупных, прибыльных и одновременно рискованных сделках. Это и определяет целесообразность использования слияний и поглощений как способа развития проектного финансирования.

Глава 2. Стратегический анализ положения ООО «Иволга»

2.1. Характеристика ООО «Иволга»

ООО «Иволга» одна из первых заняла и удерживает нишу на рынке профессионального снабжения предприятий всеми видами упаковки.

Компания специализируется на снабжении предприятий, складов, магазинов упаковочными материалами. Производит и продает: стретч-пленки, термоусадочную ПВХ, полиолефиновую, пищевую ПВХ, ПВД пленки, а также клейкую ленту, цветную и фирменную самоклеющуюся ленту с логотипом, одноразовую пластиковую посуду, блистерную упаковку, пакеты и мусорные мешки, стреппинг ленту (пластиковую, полипропиленовую ленту).

Осуществляют поставки оборудования: паллет упаковщики (автоматические линии и полуавтоматы), диспенсеры для ручной упаковки самоклеющейся лентой и стретч-пленкой.

Качество материалов, низкая стоимость, включающая доставку, своевременные поставки точно в срок, для обеспечения бесперебойной работы на предприятиях клиентов - основа работы, что позволило ООО «Иволга» зарекомендовать себя как надежного партнера среди крупнейших предприятий Москвы, МО и Регионов.

Высокопрофессиональный подход менеджеров к решению любых вопросов, обеспечение потребностей клиентов за счет знаний, профессионализма и опыта позволяют компании быть уверенными в том, что их работа будет востребована и дальше.

Широкий ассортимент изделий в наличии на складе, их высокое качество, привлекательная ценовая политика, мобильность в принятии решений, оперативность выполнения заказов - вот основные преимущества.

Сеть региональных представительств в Москве, Самаре, Санкт-Петербурге, Челябинске, Краснодаре, Омске, Тюмени и Башкортостане позволяет сокращать сроки поставки изделий и оперативно реагировать на изменение рыночной ситуации.

ООО «Иволга» оснащена всем необходимым современным оборудованием. Технологический отдел отслеживает и внедряет новейшие технологии, а конструкторское бюро и механические мастерские на сегодняшний день изготавливают около половины производственного оборудования и его техоснастки.

Сотрудники предприятия - молодая, энергичная и профессиональная команда. Опытные специалисты предоставят грамотную техническую консультацию, помогут быстро и качественно подобрать необходимую продукцию.

В ООО «Иволга» был выбран вариант линейной структуры управления, что позволяет повысить ответственность различных звеньев управления за достижение конечных результатов, сократить затраты времени на подготовку, согласование, принятие и выполнение решений.

Структура управления предприятием включает в себя следующие должности и подразделения:

Генеральный директор Общества:

- обеспечивает выполнение решений общего собрания акционеров;

- утверждает правила, процедуры и другие внутренние документы общества, определяет организационную структуру общества;

- утверждает штатное расписание общества;

- принимает на работу и увольняет с работы сотрудников, поощряет и налагает на них взыскания, назначает и увольняет своих заместителей, главного бухгалтера, руководителей подразделений;

- утверждает договорные цены на продукцию;

- решает другие вопросы текущей деятельности общества.

Главный бухгалтер - осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности предприятия. Формирует в соответствии с законодательством о бухгалтерском учете учетную политику предприятия, исходя из структуры и особенностей деятельности предприятия, необходимости обеспечения его финансовой устойчивости [12].

Планово-экономический отдел является самостоятельным структурным подразделением предприятия, выполняет следующие функции:

- разработка перспективных, годовых, квартальных и месячных планов, прибыли, рентабельности в разрезе цехов в целом по предприятию. Контроль за их выполнением;

- расчеты экономической эффективности внедрение новой техники, новых производств, нового строительства;

-обеспечение экономического анализа деятельности структурных подразделений предприятия, предприятия в целом;

- организация работы по нормированию труда, своевременному пересмотру норм, внедрению технически обоснованных нормативов по труду;

- разработка положений об оплате и стимулировании труда;

Отдел Маркетинга:

- Разрабатывает и внедряет стратегию производства и сбыта продукции.

- Готовит информацию для руководства о ситуации на рынке для принятия решений.

- Координирует действия всех основных подразделений предприятия (производство, КБ, сбыт, финансы и т.д.) для воплощения решений.

- Оказывает поддержку отделу сбыта по продвижению продукции.

Отдел сбыта:

- Продвигает продукцию на рынки.

- Обеспечивает качество сервисного обслуживания клиентов.

- Готовит информацию для отдела маркетинга о продажах и предпочтениях потребителей.

Все вспомогательные и обслуживающие процессы на предприятии представлены в виде соответствующих служб, цехов, хозяйств- инструментальные, ремонтные, энергетические, транспортные, складские и т. д. [12]

Работу с кадрами ведет отдел по кадрам. Прием, перемещение, увольнение осуществляется в соответствии с ТЗ РФ. На предприятии созданы постоянно действующие: аттестационная и ликвидационная комиссии.

Структура управления предприятием является линейной. Во главе аппарата управления находится совет директоров с председателем, которому напрямую подчиняется Генеральный директор предприятия. Генеральному директору подчиняется юридический отдел, отдел по корпоративной работе, технический директор, директор по экономике и финансам и юридический отдел. Каждый из директоров возглавляет свой отдел с подчинёнными (рис. 2.1.).

Рис. 2.1. Структура управления предприятием

Предприятие действует в весьма перспективной, и прибыльной отрасли - производство строительных смесей, но, тем не менее, на сегодняшний день испытывает ряд трудностей, таких как постоянное повышение себестоимости угля, стоимости перевозки и электроэнергии, недостаток потребителей и их неплатёжеспособность.

Все снабженческие операции выполняются рядом вспомогательных участков, таких как энергоснабженческие участки, участок тепловодоснабжения. Ремонт техники осуществляют участки РСУ и РМУ. Транспортные перевозки выполняются автобазой.