Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия

На данной схеме более наглядно видны пути прохождения товарно-материальных ценностей.

1 - направление пакета платежных поручений в банк для совершения платежа;

2 - перевод денежных средств покупателя для зачисления на расчетный счет поставщика;

3 - сообщение поставщику о поступлении денежных средств плательщика;

4 - поставка товарно-материальных ценностей после получения платежа.

Существуют также случаи использования иностранной валюты в качестве средства платежа при осуществлении безналичных расчетов, они предусмотрены Федеральным законом от 10 декабря 2003г. №173-ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле».

Основным институтом устанавливающим правила, формы, сроки и стандарты осуществления безналичных расчетов является Банк России в соответствии с Федеральным законом от 10 июля 2002г. №86-ФЗ «О центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Положение ЦБ РФ регулирует «административный» порядок совершения безналичных расчетов, тогда как гражданское устанавливает права и обязанности сторон по обязательству, порядок совершения сделки и т. д.

В Российской федерации, на сегодняшний момент существует два, основных метода расчетов с поставщиками и подрядчиками, это безналичный расчет и наличный расчет. К третьему виду, наиболее редко используемому, относят осуществление финансовых операций и расчет по сделкам векселями. Данный метод более сложен, и чаще всего используется только в крупной промышленности. Он предусматривает оплату поставленной продукции или полученного сырья векселем на определенную сумму. Суммы векселей чаще всего многозначны, сами векселя являются номерными, это накладывает на получающую вексель сторону дополнительные трудности с проверкой его подлинности. Данная форма расчетов с поставщиками и покупателями используется наиболее редко, и рассматривать ее нет необходимости.

Сущность расчетов с поставщиками и покупателями лежит несколько в иной плоскости, нежели мы рассмотрели выше. Чаще всего оплата поставляемого сырья или продаваемой предприятием готовой продукции осуществляется на базе долгосрочных договоров о сотрудничестве. Данные договора обычно заключаются на длительный срок в один год и более, с возможностью внесения изменений. В них прописываются все возможные варианты возникновения разногласий вплоть до среднемесячной суммы задолженности и системы скидок. Долгосрочные договора о сотрудничестве, прежде всего дают возможность возникновения задолженностям перед поставщиками предприятия, а также покупателей перед самим предприятием. Практически не существует ситуаций, когда при функционировании предприятия не возникает кредиторской или дебиторской задолженности. При чем кредиторская задолженность может возникнуть не только по расчетам с поставщиками продукции или кредитными организациями, но также и при небольшой, но задержке в выплате заработных плат работникам предприятия.

Безналичные расчеты с поставщиками и покупателями всегда имеют временную задержку, чаще всего это происходит из за разницы временных интервалов между возникновением задолженности по поставленным материалам или сырью и появлением средств на счете предприятия за проданную готовую продукцию. Именно контроль за суммами этой задолженности, оборачиваемостью средств, временными задержками и является основной сущностью работы по расчетам между поставщиками и покупателями. Конечно в идеале, всегда хорошо не иметь запас времени по кредиторской задолженности и оплату «день в день» по дебиторской задолженности но этого очень сложно добиться.

Рассматривая безналичные расчеты с поставщиками и покупателями как экономическую основу любого предприятия необходимо отметить сущность данных расчетов. Она заключается в следующих пунктах:

- безналичные расчеты осуществляются сторонами гражданско-правового обязательства через банки с открытых ими расчетных, текущих и иных счетов, условия которых позволяют производить платежи по распоряжению клиента;

- участники расчетов могут выбирать в договоре любую форму расчетов, предусмотренную законом, обычаями делового оборота. Банки не вправе отказать клиентам в совершении операций, определенных законом для счетов данного вида, установленными банковскими правилами, обычаями делового оборота, если иное не предусмотрено договором банковского счета;

- в расчетных гражданско-правовых отношениях средства со счетов списываются по распоряжению руководства предприятия;

- ограничение финансовых отношений с поставщиками и покупателями возможно только по решению суда или в определенных случаях установленных законодательством;

Рассматривая основную форму расчетов с поставщиками и покупателями, как безналичную необходимо отметить что в основу отношений безналичного расчета входят следующие платежные документы: платежные поручения, аккредитивы, чеки, платежные требования, инкассовые поручения.

Вторым по частоте использования при расчетах с поставщиками и покупателями является - расчет наличными денежными средствами. Чаще всего он используется на малых предприятиях, у частных предпринимателей и сопряжен с целым рядом проблем и рисков. С правовой стороны, Центральным банком Российской Федерации, указанием от 14.11.2001 №1050-У «Об установлении предельного размера расчетов наличными деньгами в Российской Федерации между юридическими лицами по одной сделке» установлено ограничение по сумме расчетов. Так предельный размер расчетов наличными деньгами установлен в размере 60000 рублей по одной сделке. В свою очередь, согласно Налогового Кодекса к предпринимательской деятельности граждан, осуществляемой без образования юридического лица, применяются правила, которые регулируют деятельность юридических лиц, являющихся коммерческими организациями, если иное не вытекает из закона, иных правовых актов или существа правоотношения.

Также основным отрицательным аспектом наличного расчета между поставщиками и покупателями является необходимость личного присутствия при осуществления сделки. Особенно когда суммы сделок достаточно большие. Тем более что при расчете могут быть использованы фальшивые купюры, или проведены ошибки при подсчете. Также отрицательным фактором является необходимость транспортировки данной суммы, что повышает риск от возможности отъема криминогенными элементами общества.

Для подведения итогов первого пункта первой главы, необходимо сказать, что в сущности процессов расчета предприятия между поставщиками и покупателями, лежит обмен денежных средств на объекты материального производства. В какой форме будет этот обмен произведен, сроки и другие необходимые факторы это уже является частными случаями. В основе же существования любого предприятия лежит положительная разница между этими финансовыми потоками именно и учитываемая как прибыль. Очень большую роль в извлечении прибыли и управлении расчетами с поставщиками и покупателями имеет профессионализм руководства, на котором и лежит большая часть ответственности за финансовую стабильность на предприятии.

1.2 Проблемные вопросы состояния расчётов на современном этапе

Платежный механизм в экономике страны является одной из базовых структур мирового рыночного хозяйства. Он производит своеобразный обмен веществ в хозяйственной системе, и от его четкой и непрерывной работы зависит общая эффективность функционирования экономических институтов. Рассматривая данные процессы, становится очевидным ряд существующих проблем, с которыми сталкиваются предприятия при осуществлении расчетов с поставщиками и покупателями.

Деньги находятся в постоянном движении между, хозяйствующими субъектами, физическими лицами и государством. Накопление денежного капитала играет важную роль в рыночной экономике. Возникновение и обращение капитала, представленного в денежных расчетах, тесно связанно с функционированием рынка реальных активов.

При использовании безналичных денег расчеты производятся при помощи записи по счетам в банках, когда деньги списываются со счета плательщика и зачисляются на счет получателя. Естественно, что широкому распространению безналичных денег может способствовать только разветвленная сеть банков. Государство обычно заинтересовано в организации и развитии безналичной формы расчетов, поскольку последняя приводит к существенной экономии издержек обращения и облегчает изучение и регулирование макроэкономических процессов.

Между наличным и безналичным денежным обращением существует взаимосвязь и взаимозависимость. Деньги постоянно переходят из одной сферы обращения в другую: наличные деньги при внесении на счет в кредитном учреждении становятся безналичными, при снятии со счета они опять становятся наличными.

На сегодняшний момент наиболее распространенным является безналичная форма расчетов осуществляющаяся различными вариантами платежных документов. При изучении данного механизма расчетов с поставщиками и покупателями становятся очевидными проблемные участки и узкие места в системе.

Расчеты платежными поручениями - это самая распространенная в настоящее время в России форма безналичных расчетов. Платежное поручение представляет собой поручение предприятия обслуживающему банку о перечислении определенной суммы со своего счета. По договоренности сторон платежи поручениями могут быть срочными, досрочными и отсроченными. Срочный платеж совершается при авансовых платежах, т.е. до отгрузки товара; после отгрузки товара, т.е. путем прямого акцепта товара; либо при частичных платежах при крупных сделках. Досрочный и отсроченный платежи возможны в рамках договорных отношений без ущерба для финансового положения сторон.

К основным недостаткам данной разновидности расчетов платежными поручениями относят значительное усложнение и удлинение документооборота и отвлечение средств из хозяйственного оборота клиента.

Чековая форма расчетов также является безналичной, чек - ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку провести платеж указанной в нем суммы чекодателю.

Чек оплачивается за счет средств чекодателя: либо находящихся на счете, либо депонированных на отдельном счете. В отечественной банковской практике преимущественно используется вариант с предварительным депонированием средств.

Данная форма расчетов, как никакая другая, дает возможность покупателю проверить выполнение условий договора, а поставщику гарантирует оплату товара. Однако на оплату чеков сумма замораживается на определенный срок на отдельном счете, отвлекая из оборота. Это не удобно для покупателя, что тормозит развитие данной формы расчетов. Поэтому возникла тенденция к замене чеков другими средствами использования текущих счетов, в частности кредитными карточками.

По функциональным характеристикам различают кредитные и дебетовые карточки. Кредитные карточки связаны с открытием кредитной линии в банке, они дают возможность владельцу пользоваться кредитом при покупке и получении кассовых ссуд. Дебетовые карточки тоже предназначены для получения наличных или покупки товаров. Но деньги при этом списываются со счета владельца карточки в банке.

Аккредитивная форма расчётов недостаточно широко используется, её удельный вес в структуре форм безналичных расчётов относительно невелик, но стабилен как в условиях административно-командной экономики, так и рыночной. Сущность аккредитивной формы расчётов состоит в том, что плательщик поручает обслуживающему его банку произвести за счёт средств, предварительно депонированных на счёте, либо под гарантию банка оплату товарно-материальных ценностей по месту нахождения получателя средств на условиях, предусмотренных плательщиком в заявлении на открытие аккредитива.

Аккредитив представляет собой условное денежное обязательство банка, выдаваемое им по поручению клиента в пользу его контрагента по договору, по которому банк, открывший аккредитив (банк-эмитент), может произвести поставщику платёж или предоставить полномочия другому банку производить такие платежи при условии предоставления им документов, предусмотренных в аккредитиве, и при выполнении других условий аккредитива.

В России аккредитив может быть предназначен для расчётов только с одним поставщиком и не может быть переадресован. Выплата с аккредитива наличными деньгами не допускается. Этой форме расчётов присущ ряд существенных недостатков, которые и предопределили ограниченную сферу ее применения: средства покупателя в сумме аккредитива отвлекаются из его хозяйственного оборота на срок действия аккредитива; замедляется товарооборот, так как поставщик до извещения об открытии аккредитива не может отгрузить уже готовую продукцию и несёт дополнительные затраты по хранению.

Расчеты платежными поручениями достаточно понятны: организация-покупатель поручает банку перечислить деньги своим контрагентам. Расчеты по инкассо выглядят совершенно иначе: поставщик, выполнив свои обязательства, например, отгрузив товар, поручает банку получить деньги от организации-покупателя и передать ей товаросопроводительные документы. То есть банк становится посредником между ними, что позволяет снизить риск невыполнения партнерами своих обязательств. Поэтому расчеты по инкассо используют в тех случаях, когда контрагенты не совсем уверены друг в друге. Например, покупатели выбирают расчеты по инкассо если сомневаются, что продавец доставит товар в нужное время, если заключается сделка на большую сумму или с малознакомым продавцом. То есть в тех случаях, когда предоплата для покупателя - слишком большой риск.

Вопросы расчетов с поставщиками и покупателями наличными денежными средства, не столь важны для изучения. В связи с очень низким объемом расчетов наличностью, не более 0,1% существенными рисками являются лишь проверка и транспортировка денежных средств. В этой связи оплата товара наличными денежными средствами осуществляется лишь предприятиях торгового сектора или бытовых услуг. Немаловажным моментом является отсутствия бумажной формы договорных обязательств при покупке например хлеба в магазине. В большом супермаркете конечно же вам выдадут чек, тем не менее в частных, маленьких магазинчиках зачастую даже сложно возвратить товар, так как нет подтверждения покупки. Тем не менее, большая часть населения Российской Федерации до сих пор предпочитает сохранять доступные денежные средства в наличной форме в чулках не доверяя банкам и карточкам. Это создает дополнительные трудности при осуществлении расчетов в виде затрат на проверку купюр и инкассацию. В масштабах страны, наличный расчет создает проблемы в виду сложности учета денежных средств, легкости ухода от налогов и иных обязательных платежей.

В современных условиях существует ряд проблем организации безналичных расчетов. К числу технических проблем относятся следующие: не все расчетные центры заменили устаревшую и низкопроизводительную технику обработки информации на современную аппаратную платформу с соответствующим программным обеспечением. К тому же она разнотипна в этих подразделениях, что препятствует единообразию в организации межрегиональных взаимосвязей и формированию единой сети. Серьезной проблемой является создание укрупненных резервных центров обработки информации.

Также проблемой является расхождения во времени обработки межрегиональных платежей, учитывая 9 часовых поясов в России. Следовательно, необходимо решение проблемы единых временных параметров операционного дня. В связи с этим возникает проблема скорости совершения платежей. Например, при оплате покупателем 20 июня и сроке зачисления средств на счет получателя 28 июня фактически обе стадии платежа совершены в эти сроки, это тормозит скорость обменных процессов в экономике. При этом средства находились в течение недели в расчетах, т.е. были изъяты из полезного хозяйственного оборота.

Одной из важных проблем является очередность платежей. Внешне создается впечатление, что очередность платежей по усмотрению плательщиков, укрепляя их самостоятельность, в наибольшей мере соответствует условиям рынка. Однако такая очередность может наносить ущерб ряду кредиторов, требования которых, несмотря на их длительность, откладываются плательщиком.

В период кризиса очень важны надежность, обоснованность и быстрота проведения платежей. Однако не каждое предприятие в состоянии следовать этим принципам. В условиях кризиса система расчетов здорово буксует из-за недоверия предприятий друг к другу.

Это отражается на всех видах расчетов. В сегодняшних условиях, когда участники сделок не доверяют друг другу, расчеты с помощью аккредитива являются выходом из тупика. С одной стороны, аккредитив контролирует выполнение договора поставки товаров, а с другой - гарантирует платежи при выполнении всех условий поставки.

1.3 Методика анализа дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ состояния расчетов предприятия с дебиторами и кредиторами очень важен, так как большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в текущие активы, а следовательно, и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение задолженности. Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в текущих активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей. С другой стороны, предприятие может сократить отгрузку продукции, тогда счета дебиторов уменьшатся.

Эффективная организация анализа и управление дебиторской задолженностью решает следующие задачи, стоящие перед предприятием:

- обеспечение постоянного и действенного контроля за состоянием задолженности, своевременным поступлением достоверной и полной информации о состоянии и динамике задолженности, необходимой для принятия управленческих решений;

- соблюдение допустимых размеров дебиторской и кредиторской задолженности и их оптимального соотношения;

- обеспечение своевременного поступления средств по счетам дебиторов, исключающих возможность применения штрафных санкций и нанесения убытков;

- выявление неплатежеспособных и недобросовестных плательщиков;

- определение политики предприятия в сфере расчетов, в частности предоставление товарного кредита, скидок и иных льгот потребителям продукции, получения коммерческих кредитов при расчетах с поставщиками.

Рассматривая учебную литературу таких авторов как Савицкая Г. В., становится очевидно что в процессе анализа составления расчетов нужно изучить динамику, состав, причины и давность образования задолженности; для анализа кредиторской задолженности используются данные V раздела пассива баланса и данные первичного и аналитического бухгалтерского учета. В свою очередь, Бланк И. А. предлагает на первом этапе анализа оценить также уровень кредиторской задолженности, т. е. определить коэффициент отвлечения текущих (краткосрочных) обязательств в кредиторскую задолженность. А Бернстайн Л.А. предлагает оценивать качество задолженности по следующим показателям:

- доля просроченной кредиторской задолженности в общей сумме кредиторской задолженности;

- доля просроченных кредитов и займов (кредиты и займы не погашенные в срок) в общей сумме кредитов.

При анализе дебиторской и кредиторской задолженностей прежде всего надо начинать с оборачиваемости и ликвидности кредиторской задолженности. Основными формулами для определения оборачиваемости кредиторской задолженности являются следующие:

Средняя кредиторская задолженность:

(1.1)

где: КЗ - кредиторская задолженность.

Оборачиваемость кредиторской задолженности:

(1.2)

где: Окз - оборачиваемость кредиторской задолженности;

Вр - Выручка от реализации продукции;

Скз - Средняя кредиторская задолженность.

Период погашения кредиторской задолженности:

(1.3)

где: ППКЗ - период погашения кредиторской задолженности.

Период погашения кредиторской задолженности показывает, сколько оборотов в течение анализируемого периода требуется предприятию для оплаты выставленных ей счетов или сколько дней для этого необходимо что дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса предприятия.

Этот же принцип и те же самые формулы используются для определения дебиторской задолженности, по тем же самым показателями. В последствии при сопоставлении полученных результатов получается разница. Она возникает в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них.

Оценка влияния балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия должна осуществляться с учетом уровня платежеспособности (коэффициента общей ликвидности) и соответствия периодичности превращения дебиторской задолженности в денежные средства периодичности погашения кредиторской задолженности. Полученные показатели свидетельствуют о оборачиваемости кредиторской задолженности по сравнению с оборачиваемостью дебиторской задолженности. В таком случае в течение определенного периода долги дебиторов превращаются в денежные средства, через более длительные временные интервалы, чем интервалы, когда предприятию необходимы денежные средства для своевременной уплаты долгов кредиторам. Соответственно возникает недостаток денежных средств в обороте, сопровождающийся необходимостью привлечения дополнительных источников финансирования.

Также существенным моментом анализа общей ситуации является необходимость, анализа дебиторов, каждого по отдельности, их платежеспособности с целью выработки индивидуальных условий предоставления коммерческих кредитов и условий договоров.

Анализ дебиторской задолженности и оценка ее реальной стоимости заключается в анализе задолженности по срокам ее возникновения, в выявлении безнадежной задолженности и формировании на эту сумму резерва по сомнительным долгам. Определенный интерес представляет рассмотрение динамики дебиторской задолженности по срокам ее возникновения и/или по периоду оборачиваемости. Такой анализ позволяет сделать прогноз поступлений средств, выявить дебиторов, в отношении которых необходимы дополнительные усилия по возврату долгов, оценить эффективность управления дебиторской задолженностью. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей характеризует финансовую устойчивость фирмы и эффективность управления финансами предприятия.

В практике финансовой деятельности предприятий, зачастую складывается такая ситуация, когда становится невыгодным снижение дебиторской задолженности без изменения кредиторской. Уменьшение дебиторской задолженности снижает коэффициент покрытия. Предприятие приобретает признаки несостоятельности и становится уязвимым со стороны налоговых органов и кредиторов. Поэтому финансовые менеджеры обязаны решать не только задачу снижения дебиторской задолженности, но и ее балансирования с кредиторской. В этом случае важно изучить условия коммерческого кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов.

Анализ дебиторской задолженности предусматривает рассмотрение ее абсолютной и относительной величин, оценку их изменений по данным горизонтального и вертикального анализов баланса. Увеличение статей дебиторской задолженности возможно но разным причинам. Оно может быть вызвано неосмотрительной кредитной политикой предприятия по отношению к покупателям, неразборчивым выбором партнеров, неплатежеспособностью и даже банкротством некоторых потребителей, слишком высокими темпами наращивания объема продаж, трудностями в реализации продукции и т.д.

Целесообразно проводить анализ дебиторской задолженности по срокам образования (до 1 мес., от 1 до 3 мес., от 3 до 6 мес., от 6 мес. до 1 года, свыше 1 года). И это понятно. Ведь продолжительные неплатежи надолго отвлекают средства из хозяйственного оборота. В балансе дебиторская задолженность подразделяется на два вида: задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 мес. после отчетной даты, и задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты. Очевидно, учет суммы задолженности, проходящей по счетам, имеет смысл лишь до тех пор, пока существует вероятность ее получения. Разумно предположить, что эта вероятность зависит от продолжительности периода погашения дебиторской задолженности.

Просроченная дебиторская задолженность возникает вследствие недостатков в работе предприятия. Она включает в себя не оплаченные в срок покупателями счета по отгруженным товарам и сданным работам, расчеты за товары, проданные в кредит и не плаченные в срок.

Анализ дебиторской задолженности должен также показать, как осуществляются расчёты по возмещению материального ущерба, начисленного возникшими недостачами и хищением ценностей, в том числе и по искам, предъявленным по взысканию через суд, а также суммы, присуждённые судом, но не взысканные. При анализе выявляют, своевременно ли предъявляются документы в судебно-следственные органы для возмещения ущерба. Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используют, прежде всего, коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (обороты).

Немаловажен показатель, который характеризует длительность погашения дебиторской задолженности (в днях). Чем продолжительнее период погашения, тем выше риск ее непогашения. Представляет интерес для анализа и доля дебиторской задолженности в общем, объеме оборотных средств. Чем выше этот показатель, тем менее мобильна структура имущества предприятия.

По результатам анализа необходимо выявить, на сколько срок оборачиваемости дебиторской задолженности увеличивает продолжительность производственно-коммерческого цикла предприятия.

Оценка влияния балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия должна осуществляться с учетом уровня платежеспособности (коэффициента общей ликвидности) и соответствия периодичности превращения дебиторской задолженности в денежные средства периодичности погашения кредиторской задолженности.

Одновременно это может свидетельствовать о более быстрой оборачиваемости кредиторской задолженности по сравнению с оборачиваемостью дебиторской задолженности. В таком случае в течение определенного периода долги дебиторов превращаются в денежные средства, через более длительные временные интервалы, чем интервалы, когда предприятию необходимы денежные средства для своевременной уплаты долгов кредиторам. Соответственно возникает недостаток денежных средств в обороте, сопровождающийся необходимостью привлечения дополнительных источников финансирования.

При расчете основных показателей кредиторской и дебиторской задолженности предприятия возможны случаи проведения лишь частичного анализа ситуации. В случае же полного проведения анализа предприятия, необходимо определить степень влияния каждого отдела на общее финансовое состояние. Для анализа влияния дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия определяют процентное отношение задолженности к сумме оборотных средств предприятия, а также соотношение между дебиторской и кредиторской задолженностью. Повышение процентного отношения задолженности к сумме собственных и приравненных к ним оборотных средств, как правило, свидетельствует об ухудшении финансового состояния. Превышение кредиторской задолженности над дебиторской указывает на использование предприятием в обороте привлеченных средств, дебиторской над кредиторской -- на отвлечение оборотных средств предприятия для расчетов с дебиторами.

При анализе важно выяснить, какое влияние дебиторская и кредиторская задолженности оказывают на финансовое состояние предприятия. С этой целью изучается процентное отношение задолженности к сумме оборотных средств предприятия а также соотношение между дебиторской и кредиторской задолженностью.

Для определения итогов параграфа и объединения всех средств изучения дебиторской и кредиторской задолженности на предприятии ниже изложены всех пункты который необходимо рассчитать. Эти основные методики применяемых при анализе кредиторской и дебиторской задолженности предприятия, следующие:

1. Анализ уровня и динамики дебиторской и кредиторской задолженности;

2. Анализ состава и структуры дебиторской и кредиторской задолженности;

3. Анализ качества дебиторской и кредиторской задолженности;

4. Анализ движения дебиторской и кредиторской задолженности на основе показателей оборачиваемости.

При объединении и группировке формул по определению состояния дебиторской и кредиторской задолженности, они предложены в следующей таблице.

Таблица №1. Основные формулы применяемые при изучении дебиторской и дебиторской задолженности.

Данный предложенный комплект формул, при расчете, дает возможность полностью определить финансовое состояние предприятия со стороны кредиторской и дебиторской задолженности. При чем основным источником информации для исчисления служит бухгалтерский баланс предприятия и приложения к нему. Кроме того не маловажным является изучение данных в динамике, оно характеризует тенденцию предприятия к развитию, контролю за основными финансовыми показателями и таких традиционных характеристик как стабильность и развитие.