Совершенствование политики управления кредитным риском в коммерческом банке

Размещено на http://www.allbest.ru/

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

Глава 1 Кредитный риск: понятие и основные методы управления

1.1 Понятие кредитного риска, предпосылки и факторы его определяющие

1.2 Система управления кредитным портфелем банка

1.3 Управление риском в системе «банк-клиент»

1.4 Система контроля за кредитным риском

Глава 2 Управление кредитным риском на примере заключения кредитного договора между филиалом КБ и ЗАО «…строй»

2.1 Общая организационно-экономическая характеристика клиента

2.2 Анализ финансового состояния предприятия

2.3 Оценка кредитного риска и заключение кредитного договора

Глава 3 Совершенствование методик снижения кредитного риска

3.1 Предложения по совершенствованию кредитной политики коммерческого банка

3.2 Методика платежных матриц как метод оценки кредитоспособности заемщика

3.3 Методика определения рейтинга кредитной заявки

Заключение

Список литературы

Приложения

ВВЕДЕНИЕ

Основной банковский риск, управление которым является ключевым фактором, определяющим эффективность деятельности коммерческого банка, - это кредитный риск.

В упрощенной форме кредитный риск можно определить как риск того, что партнер по финансовой сделке окажется неспособным выполнить условия контракта и держатель актива понесет финансовые потери. При этом важно понимать, что риск потенциальных убытков при кредитовании распространяется на целый ряд банковских операций, включая предоставление обязательств и гарантий, акцептование, финансирование внешней торговли, операции с размещением ценных бумаг, различные виды деятельности на рынке капиталов, такие, как обмен валют, фьючерсные контракты, свопы, облигации, опционы, акции и операции с драгоценными металлами, и, естественно, непосредственно кредитование различных секторов экономики. В процессе осуществления указанных операций банк может выступать как в роли кредитора, так и в роли заемщика, подвергаясь воздействию кредитного риска.

На величину кредитного риска в стране воздействуют как макро-, так и микроэкономические факторы. Российские банки постоянно сталкиваются с проблемами, вызванными многими причинами, начиная с дефицита квалифицированных банковских работников и кончая дефицитом грамотных, с точки зрения ведения бизнеса, опытных и честных клиентов-заемщиков. К этому следует добавить постоянно изменяющееся законодательство, кроме того, банки вынуждены действовать в условиях общего экономического кризиса. Отсутствие хорошо проработанного залогового законодательства, несовершенная система регистрации залога и вытекающие из этого сложности при реализации прав собственности коммерческих банков на предмет залога значительно увеличивают рискованность кредитных операций и долю проблемных кредитов в общем объеме кредитного портфеля банков. В таких условиях потери по кредитам возникают неизбежно. С увеличением доли проблемных кредитов репутация банка может быть серьезно подорвана, что, в свою очередь, может повлиять на позиции банка на рынке кредитных ресурсов.

В сложившихся реалиях при нестабильном, несовершенном, а во многих случаях противоречивом законодательстве для успешного кредитования банк должен разработать и внедрить эффективную и гибкую систему управления кредитным риском.

В настоящее время проблемы оценки кредитоспособности заемщика в целях минимизации кредитного риска приобрели особую актуальность. Это связано с тем, что се годня мы часто можем наблюдать парадоксальную ситуацию, когда банки, имеющие в составе собственно активов высокую долю кредитных вложений в реальный сектор, зачастую попадают в группу высокорисковых и слабосостоятельных. Положение усугубляется широким распространением практики невозврата коммерческих и межбанковских кредитов, чему способствует такой пробел в действующем законодательстве, как непроработанность вопроса о взаимной ответственности субъектов кредитно-финансовых отношений в части соблюдения принципов и условий предоставления кредитов. Так, например, в 2000 г. удельный вес просроченной задолженности в общем объеме банковских кредитов превысил 13%. Несмотря на явное снижение этого показателя по сравнению с соответствующим периодом 1994 г., когда эта цифра составляла 43%, существует ряд факторов, позволяющих считать, что ситуация для банков остается проблематичной.

Во-первых, проведение анализа кредитоспособности осложняется тем, что в настоящее время ни в одной из государственных информационных систем РФ невозможно найти достоверных и всеобъемлющих баз данных, при годных для использования в банковской сфере.

Во-вторых, это крайняя неравномерность распределения просроченных банковских ссуд по регионам - наибольшие объемы просроченной задолженности приходятся на региональные банки, в то время как крупные кредитные организации Москвы и Московской области (чья деятельность преимущественно связана с финансовыми структурами, а не со структурами реального сектора) проблем с просроченной задолженностью практически не испытывают - в их отчетности просроченные ссуды не превышают 10%.

В сложившихся условиях отказ государства от предоставления гарантий под банковские кредиты еще более дестабилизирует кредитные отношения; нужно не только восстановить действовавший ранее режим, но и усилить институт гарантий государства по предоставляемым банками кредитам предприятиям реального сектора в рамках целевых федеральных программ.

Что касается повышения эффективности управления активами и пассивами банков, то нужно отметить необходимость создания системы страхования рисков по всем направлениям их деятельности. Значимость этой проблемы требует ее разрешения на государственном уровне и включения в круг стратегических направлений общеэкономической политики.

Актуальность проблемы минимизации кредитного риска подтверждается и повышенным вниманием к ней как ученых - экономистов, так и практиков в области банковского дела, которые высказывают свои взгляды на данную проблему, а также приводят рекомендации по улучшению и оптимизации кредитного процесса на страницах печати.

К примеру, в журнале «Бухгалтерия и банки» №11за 2000 год Петровым А.Ю. рассматриваются вопросы анализа и прогноза финансового риска клиентов. Вопросам оценки снижения кредитного риска посвящена статья М. Абуталипова в журнале «Деньги и кредит» №10за 2000 год. Загорий Г.В. акцентирует свое внимание на методах оценки кредитного риска в журнале «Деньги и кредит» №6 за 1997 год. Суской Е.П. в журнале «Банковское дело» №3 за 1998 год разработан практический механизм оценки кредитоспособности клиента, являющийся актуальной темой для банков, занимающихся кредитованием юридических лиц; а Карпов М.В. в журнале Деньги и кредит» №11 за 2000 год останавливается на правовых вопросах определения кредитоспособности заемщика. В журнале «Банковское дело» №3, №5 за 1997 год рекомендуется анализ кредитоспособности заемщика с применением зарубежных методик.

Также в последнее время появилось множество методик и пособий по организации процесса кредитования в коммерческих банках.

Целью выполнения дипломного исследования является раскрытие сущности и особенностей кредитного риска, а также анализ методов его управлением.

Объект исследования - филиал коммерческого банка ОАО.

Предмет исследования - кредитный риск и методы его управлением.

Для раскрытия цели дипломного исследования необходимо решить следующие задачи:

- рассмотреть понятие и основные методы управления кредитным риском;

- провести анализ управления кредитным риском на примере заключения кредитного договора между филиалом КБ ОАО и ЗАО «…строй»;

- внести предложения по совершенствованию методик снижения кредитного риска в филиале КБ ОАО.

При проведении исследования был использован практический материал по организации кредитного процесса в филиале КБ ОАО.

Практическая значимость дипломной работы заключается в разработке предложений по совершенствованию методик снижения кредитного риска, которые могут быть применены в практику деятельности филиала КБ ОАО.

ГЛАВА 1 КРЕДИТНЫЙ РИСК: ПОНЯТИЕ И ОСНОВНЫЕ МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЯ

1.1 Понятие кредитного риска, предпосылки и факторы его определяющие

Кредитный риск обусловлен вероятностью невыполнения контрагентами банков своих обязательств, что, как правило, проявляется в невозврате (полностью или частично) основной суммы долга и процентов по нему в установленные кредитным договором сроки [34; с.633].

Кредитный риск может быть классифицирован по ряду признаков (см. рис. 1.1).

Рисунок 1.1 - Группы кредитного риска [34; с.633]

Как показано на рисунке, к группе «Риск, связанный с заемщиком», оценивающей вероятность потенциальных убытков, относятся следующие виды рисков:

- риск невыполнения заемщиком своих обязательств - это риск того, что клиент не сможет или не захочет выполнить свои обязательства перед банком;

- риск страны (региона) - это риск того, что все или большинство экономических агентов (включая правительство) в конкретном государстве не смогут по какой-либо внутренней причине выполнить свои международные обязательства;

- риск ограничения перевода средств - это риск того, что какая-либо страна окажется неспособной или не захочет обслуживать свои международные обязательства вследствие общего внутреннего дефицита иностранной валюты. Подобная ситуация может возникнуть даже в том случае, когда в рамках местной валюты большинство организаций остаются платежеспособными, но правительство государства при этом вводит мораторий на обслуживание внешнего долга;

- риск концентрации - это риск неадекватного распределения кредитного портфеля банка между разными отраслями промышленности, регионами или клиентами, который может привести к значительным потерям. Преимущественное кредитование компаний в экономически нестабильной отрасли промышленности повышает риск концентрации.

В группу «Внутренний риск», оценивающую размеры денежных потерь банка в случае невыполнения клиентом условий соглашения, входят следующие виды рисков:

- риски невыплаты основной суммы долга и процентов - риски того, что банк не сможет возвратить общую сумму кредита и получить процентные платежи при наступлении срока погашения кредита. Данные риски относят преимущественно к балансовым кредитным операциям, включающим ссуды, овердрафты и т.д., а также к операциям, когда банк предоставляет гарантии погашения долговых обязательств третьего лица по основной сумме кредита и процентам;

- риск замещения заемщика относится главным образом к операциям на рынке капиталов: форвардные сделки с иностранной валютой, свопы, опционы и т.д. Данный риск возникает тогда, когда одна из сторон, заключившая контракт, не в состоянии выполнить свои обязательства, а процентные ставки или валютные курсы изменились настолько, что банк вынужден платить премию, чтобы восстановить платежные потоки несостоятельной стороны;

- риск завершения операции возникает в том случае, если клиент банка либо не выполняет свои обязательства по расчету, либо выполняет их с опозданием;

- риск обеспечения кредита - банк может понести потери при предоставлении обеспеченного кредита, если ему не удастся вступить во владение собственностью, предложенной в качестве обеспечения, или взыскать по обеспечению каким-либо другим образом. Каким бы эффективным ни было управление, обеспечение может упасть в цене, подвергая банк риску [34; с.634].

Кредитный риск является комплексным понятием. На его величину в стране воздействуют как макро-, так и микроэкономические факторы.

К макроэкономическим факторам относятся: общее состояние экономики страны, условия функционирования основных финансовых рынков и банковской системы страны, степень развития банковского законодательства и политика государства в области банковского бизнеса. Механизм воздействия макроэкономических факторов проявляется в том, что конкретный банк не имеет возможности напрямую повлиять на ограничение отрицательных воздействий данных факторов и вынужден адаптироваться к созданным условиям для продолжения успешного функционирования.

Влияние микроэкономических факторов, таких, как риск конкретного заемщика, доля просроченных кредитов, качество обеспечения кредитов и др., обусловлено операциями, проводимыми конкретным банком. Ограничение отрицательного воздействия данных факторов является задачей менеджеров банка, которые в сложившихся условиях для успешного функционирования кредитной организации должны разработать и внедрить понятную и гибкую систему управления кредитным риском [11; с.249].

Ключевой предпосылкой данной системы является продуманная кредитная политика, одобренная Советом директоров банка и сопровождаемая формализованными для данного банка стандартами кредитования и конкретными инструкциями, в разработке которых принимают участие работники всех уровней управленческой вертикали.

Основным элементом создания эффективной системы управления кредитным риском является развитие единой культуры кредитования путем внедрения стандартных инструкций для инициирования, анализа, принятия решения и мониторинга отдельных кредитов. Рамки для развития единой культуры кредитования, внедрения единообразных кредитных инструкций и подходов к управлению риском, определения предельно допустимого уровня риска представляют собой составляющие официально утвержденной кредитной политики.

Единая культура кредитования в банке строится на:

- разработке и реализации единой кредитной политики, внедрении стандартов кредитования и реализующих их инструкций;

- обучении сотрудников банка данным стандартам и инструкциям;

- оценке результатов деятельности и определении размеров оплаты труда, исходя из результатов деятельности в соответствии с принципами кредитной политики банка;

- разработке параметров «приемлемых» для банка кредитов;

- указании обязательных аналитических процедур для всех кредитов;

- установлении процедуры распределения полномочий, согласования и утверждения - авторизации для всех кредитных договоров;

- определении основных требований к кредитному мониторингу.

Ключ к построению эффективной банковской системы управления кредитным риском лежит в правильной оценке и контроле индивидуальных отношений с заемщиком, а также в осторожном и осмотрительном подходе к управлению кредитным портфелем.

Общими предпосылками реализации данного подхода к управлению кредитным портфелем являются:

- установление внутрибанковских лимитов кредитования для конкретных заемщиков и групп заемщиков;

- разработка формы анализа кредитных рисков, увязанной с кредитными рейтингами, отражающими уровень риска отдельных заемщиков;

- диверсификация кредитования по различным отраслям;

- определение приоритетных отраслей с низким уровнем риска;

- ужесточение кредитной политики по отношению к отраслям с высоким уровнем риска;

- разработка политики ценообразования на кредиты.

Перечисленные выше элементы кредитной политики и предпосылки осторожного подхода к управлению кредитным портфелем представляют собой элементы системы управления кредитным риском, проиллюстрированные на рис. 1.2.

Процесс управления кредитным риском можно условно разбить на три базовые составляющие:

- система управления кредитным портфелем и ее составляющие;

- система управления взаимоотношениями типа «банк-клиент»;

- система управленческого контроля за кредитным риском.

В развернутом виде основные этапы процесса управления кредитным риском представлены на рис. 1.3.

Система управления Управление риском Система управленческого контроля кредитным портфелем в системе «банк-клиент»

Перейдем к подробному рассмотрению каждого из представленных этапов процесса управления кредитным риском.



Рисунок 1.2 - Элементы системы управления кредитным риском [34; с.636]

1.2 Система управления кредитным портфелем банка

Данная система как часть эффективной банковской системы управления кредитным риском должна основываться на осторожном и осмотрительном подходе к формированию кредитного портфеля. Такой подход часто называют консервативным подходом к кредитованию. Но, несмотря на название, методология консервативного подхода является достаточно универсальной и закладывает фундамент для разработки процедур эффективного управления кредитным риском.

Как часть общей стратегии управления кредитным риском, определяемой высшим банковским руководством, система управления кредитным портфелем включает в себя:



Рисунок 1.3 - Этапы процесса управления кредитным риском [34; с.637]

- кредитную политику, представляющую собой каркас кредитной деятельности банка;

- основные ориентиры формирования кредитного портфеля для ограничения и реализации отраслевых приоритетов;

- указания по ценообразованию на кредиты для определения, каким должен быть уровень процентных ставок и комиссионных, с тем чтобы обеспечить достижение плановых нормативов рентабельности деятельности банка.

Кредитная политика банка определяет задачи и приоритеты кредитной деятельности коммерческого банка, средства и методы их реализации, а также принципы и порядок организации процесса. Каждый коммерческий банк должен разработать и оформить в виде официального документа основные положения кредитной политики.

Кредитная политика создает основу организации кредитной работы и разрабатывается с учетом стратегии банка, его политики в области управления рисками. Она определяет следующие основные направления кредитной деятельности:

- объективные стандарты и критерии, которыми должны руководствоваться банковские работники, отвечающие за выдачу кредитов и управление кредитным портфелем;

- основные действия лиц, принимающих стратегические решения в области кредитования;

- принципы контроля за качеством управления кредитной деятельностью в банке и работой служб внутреннего и внешнего аудита [27; с.45].

Кредитная политика необходима для обеспечения диверсификации деятельности банка, делегирования полномочий и определения должностных обязанностей кредитных работников. Не имея разработанной кредитной политики и установленного порядка ее реализации, невозможно ввести в практику единые правила кредитования, которым следовали бы все сотрудники банка. Поэтому изложенная в письменном виде кредитная политика и соответствующие правила ее реализации составляют ту основу, на которой строится весь кредитный процесс.

Ответственность за разработку и совершенствование кредитной политики ложится на Совет директоров и высшее руководство банка. Они же отвечают за развитие культуры кредитования в банке и обеспечение выполнения целей кредитования. Поэтому кредитная политика не только устанавливает основные правила и ориентиры кредитной деятельности, но и способствует формированию культуры кредитования.

Тщательно разработанная кредитная политика, одобренная и полностью поддерживаемая всем высшим руководством банка, доведенная до всех служащих, вовлеченных в кредитную деятельность, является важным фактором успешного функционирования системы управления кредитным риском.

Кредитная политика, определяющая основные направления кредитной деятельности коммерческого банка, включает в себя базовые элементы (задачи), которые одновременно являются элементами системы управления кредитным риском, а также подэтапами процесса управления кредитным риском (см. рис. 1.4).

Рисунок 1.4 - Ключевые элементы (структура) кредитной политики [34; с.638]

Таким образом, организуется процесс кредитования, задача которого сформировать стабильный, эффективно управляемый кредитный портфель коммерческого банка.

Приемы, способы и методы реализации кредитной политики на практике предстают в формализованном виде - в виде ряда соответствующих документов:

- кредитная политика (меморандум о кредитной политике);

- стандарты кредитования;

- кредитные инструкции.

Меморандум о кредитной политике определяет общие направления и ориентиры кредитной деятельности в банке, а стандарты кредитования и кредитные инструкции более детально регламентируют деятельность работников подразделений, осуществляющих кредитование.

Стандарты кредитования, как правило, закрепляются в положениях о соответствующих структурных подразделениях банка и представляют собой документ, которым руководствуются все работники, выполняющие различные функции в рамках кредитной деятельности. Содержание и структура стандартов кредитования различна для разных банков, но, как правило, в документах такого рода должны присутствовать следующие основные моменты:

- описание системы кредитных полномочий, принятой в банке;

- перечень видов ссуд, выдачу которых руководство банка считает желательной, а также описание нежелательных кредитов;

- географические районы, где желательна кредитная экспансия банка;

- административные стандарты и правила организации кредитного процесса;

- требования к оформлению документации.

Таким образом, стандарты кредитования содержат лишь общие рекомендации, которые не должны сковывать инициативу практических работников. Они устанавливают оптимальные с точки зрения банка параметры организации кредитной деятельности, персональную ответственность и т.д.

Кредитная инструкция, в отличие от стандартов кредитования, представляет собой описание последовательных действий (шагов), закрепляющих общий алгоритм реализации кредитной процедуры. Например, кредитные инструкции могут регламентировать порядок сбора и анализа финансовой информации, содержать методику оценки кредитоспособности заемщика, описывать процедуру оформления и регистрации того или иного вида залога или этапы процедуры оформления кредитной документации.

Три рассмотренных выше документа кредитной политики можно объединить в особом документе, часто называемом «Руководство по кредитной политике». Руководство является конфиденциальным документом, так как содержит стратегию и методы банковской кредитной политики. В целом в «Руководстве по кредитной политике» находят отражение все этапы кредитного процесса, начиная со сбора информации и анализа кредитоспособности заемщиков до кредитного анализа и аудита, включая процесс возмещения потерь по ссудам [34; 639].

Руководство по кредитной политике - наиболее эффективный инструмент реализации кредитной политики, который:

- служит основой для контроля и наблюдения за организацией процесса кредитования в банке;

- является справочным материалом и инструкцией для сотрудников подразделений, осуществляющих кредитование по всем его аспектам;

- служит инструментом контроля за выполнением требований кредитных инструкций для руководителей кредитных подразделений;

- определяет требования, на основе которых осуществляются проверки работниками отдела кредитного анализа и аудита;

- упрощает внесение корректив в текущую кредитную политику и порядок ее реализации.

Важнейшим результатом работы банка на данном этапе является ограничение круга его клиентуры путем определения того, какие риски и в каких объемах приемлемы или неприемлемы для банка.

Ориентиры (стандарты) и организационные основы формирования кредитного портфеля являются основным инструментом реализации консервативного подхода к управлению кредитным портфелем.

Базовые компоненты таких стандартов следующие:

- лимиты кредитования;

- приоритеты формирования кредитного портфеля;

- правила принятия рисков;

- авторизация (санкционирование) кредитов;

- мониторинг и контроль качества кредитного портфеля с применением системы ранжирования кредитов.

Определение и установление лимитов кредитования - основной способ контроля формирования кредитного портфеля, используемый для уменьшения рисков и улучшения банковской деятельности. Кроме того, установление кредитных лимитов как способ определения пределов кредитных полномочий способствует ускорению и повышению эффективности принятия кредитных решений, поскольку снижает нагрузку на правление банка, которое не может участвовать в принятии решений по каждой кредитной заявке.

Банки по-разному подходят к вопросу определения лимитов, но обычно кредитные лимиты подразделяются на следующие группы:

- лимиты по регионам (странам);

- отраслевые лимиты;

- лимиты кредитования одного заемщика.

При установлении лимитов кредитования учитываются также общие ограничения, влияющие на деятельность банка, что выражается в установлении лимитов по срокам и валюте кредитования, а также по типу обеспечения кредита.

Региональные лимиты устанавливаются с целью минимизации регионального (странового) риска, который представляет собой риск того, что иностранный партнер (заемщик) банка не погасит свою задолженность в силу макроэкономических причин. Региональный риск, в свою очередь, подразделяется на кредитный риск иностранного партнера - риск того, что клиент в конкретной стране не сможет выполнить свои финансовые обязательства, и риск денежной единицы - риск того, что какая-либо страна не захочет или не сможет обслуживать свои международные финансовые обязательства из-за дефицита иностранной валюты.

Для банков, осуществляющих операции во многих странах, система измерения региональных рисков в виде лимитов кредитования отдельных стран необходима, так как позволяет банку определить политику процентных ставок, а также создать страховые резервы на случай непогашения кредитов [10; с.184].

Для обеспечения объективности и последовательности в подходе к анализу регионального риска банки используют количественные методы оценки разнообразных факторов, взвешенных по степени риска.

Применив систему весовых коэффициентов для оценки влияния совокупности факторов риска в отношении конкретной страны, банк может установить лимит кредитования по этому региону. Обычно лимиты устанавливаются в виде нормативов (в процентах), а в некоторых случаях в виде абсолютных предельных величин. В качестве базы при расчете норматива может использоваться объем собственного (акционерного) капитала банка: реже - размер кредитного портфеля или некоторые другие показатели. Использование собственного капитала в качестве базы при расчете региональных лимитов связано с реализацией защитной функции собственного капитала банка для кредиторов и вкладчиков. Совокупный размер кредитного портфеля используется в качестве базы для расчета лимита кредитования при определении доли потерь в результате кредитной операции, которая может быть покрыта за счет доходности существующего портфеля. В любом случае использование той или иной базы связано с тем, какие цели ставит перед собой банк при реализации каждой конкретной кредитной сделки.

В заключение следует подчеркнуть, что каждый банк должен самостоятельно определять, какой способ оценки (перечень экономических, политических и индивидуальных факторов риска и распределение весовых коэффициентов) региональных рисков в большей степени соответствует его стратегии. При этом, как и при оценке любого вида кредитного риска, в центре внимания должны быть перспективы развития, а не только исторические факторы риска [13; с.68].

Отраслевые лимиты устанавливаются для ограничения чрезмерной концентрации кредитных и других вложений банка в определенных сферах. Отраслевая концентрация является одной из основных областей анализа кредитного портфеля банка, поскольку существует значительное количество примеров того, как банки несли значительные убытки вследствие переконцентрации отраслевых кредитных рисков. Поэтому каждый банк должен проводить анализ отраслевых рисков с целью определения их допустимых уровней и обеспечения информации для установления лимитов кредитования, которые будут применяться к соответствующим отраслям.

Несмотря на то, что большинство банков проводит собственный анализ в отношении интересующей их отрасли, при определении отраслевых лимитов необходимо оценивать ряд общих для всех отраслей бизнеса факторов:

- текущее состояние отрасли;

- перспективы развития отрасли;

- цикличность развития отрасли;

- конкуренция в отрасли;

- устойчивость к изменениям технологии - особенно актуально для высокотехнологичных отраслей или сфер деятельности, где процесс производства требует больших затрат на приобретение быстро устаревающих основных фондов, а также тех отраслей, основная продукция которых имеет короткий жизненный цикл, а следовательно, подверженных более высокому кредитному риску;

- структура отраслевых затрат - перечень факторов, влияющих на затраты производства, а следовательно, и на уровень кредитного риска в отрасли, достаточно широк: сырьевые ресурсы, наличие рабочей силы, каналов сбыта и др.;

- показатели и тенденции роста в отрасли - на основе расчета соотношений между различными финансовыми показателями и определения динамики их изменения;

- диверсификация в отрасли - принято считать, что чем шире сфера деятельности отрасли и чем больше в ней возможных источников дохода, тем меньше уровень кредитного риска;

- отраслевые барьеры - в отрасли с ограниченным доступом для новых компаний конкуренция едва ли может увеличить кредитный риск;

- влияние регулирующих органов - централизованное регулирование в виде таких явлений, как приватизация, дерегуляция, специальное налогообложение или субсидирование, может оказать значительное влияние на положение отрасли в отдельной стране;

- обменные курсы валют - актуально для компаний, получающих значительную часть доходов или производящих расходы в иностранной валюте, так как их прибыль в большой степени зависит от обменных курсов валют.

Чтобы выработать последовательный метод оценки отраслевых рисков, банкам следует проанализировать влияние указанных факторов на кредитные риски и принять соответствующую систему для учета влияния этих факторов. Например, систему подсчета очков (количественный подход) или субъективно-оценочную систему. Рассмотрев влияние каждого фактора, банки определяют общий рейтинг риска для отрасли.

Определение такого рейтинга является основой для принятия решения об установлении лимитов кредитования по отдельным отраслям. Отраслевые лимиты, так же как и региональные, могут устанавливаться как определенный процент от акционерного капитала, как абсолютная сумма общей ссудной задолженности (величины кредитного портфеля) или как определенный процент от общей суммы ссудной задолженности (величины кредитного портфеля банка).

Следует отметить, что при определении отраслевых лимитов важно учитывать глобальную кредитную стратегию банка [34; с.642].

Лимиты кредитовать одного заемщика обычно устанавливаются на основании анализа объективных данных о кредитоспособности конкретных заемщиков. Как и при установлении отраслевых лимитов, банки по-разному подходят к задаче определения лимитов кредитования одного заемщика, но обычно учитывают следующие факторы:

- сумма капитала, которой банк готов рисковать при предоставлении конкретного кредита, определяется путем установления приемлемого для банка соотношения «риск-доходность» при принятии решения о предоставлении кредита;

- качество управления компании-клиента;

- активы заемщика:

- финансовая устойчивость заемщика;

- перспективы развития предприятия заемщика;

- взаимоотношения банка с заемщиком;

- соотношение риска и прибыльности конкретных операций;

- состояние экономики;

- требования и ограничения регулирующих органов при предоставлении крупного (более 10% от собственных средств банка) кредита одному заемщику.

Банки используют различные методы определения лимитов кредитования одного заемщика. Существует два основных вида лимитов кредитования одного заемщика, используемых на практике:

1. Некоторые банки предпочитают устанавливать лимиты в зависимости от вида предоставляемых клиенту услу г. Поскольку банки часто выполняют несколько видов финансовых услуг для одного клиента, они могут устанавливать отдельные лимиты кредитования по каждому виду услу г. Например, банк может открывать для клиента кредитные линии с определенными лимитами кредитования по отдельным видам деятельности - по операциям на денежном рынке, по операциям с иностранной валютой, по свопам и опционам. Когда для каждого вида деятельности определяются отдельные лимиты, часто вводится система перераспределения лимитов между операционными подразделениями банка. Такая система дает банку возможность продолжать кредитные операции в тех случаях, когда отдельные операционные подразделения исчерпали кредитные лимиты, но общий лимит по подразделениям еще не выбран.

2. Другие банки устанавливают совокупный лимит кредитования одного заемщика, комбинируя лимиты по отдельным операциям в один общий [34; с.643].

Следует отметить, что наряду с предварительно установленными лимитами кредитования известных клиентов банку необходимо также разработать процедуры быстрого принятия решений по операциям с новыми клиентами или для расширения уже существующих кредитных линий. Одной из возможных процедур для этого является привязка кредитных лимитов к показателю кредитоспособности заемщика. Полезным для банка является также предварительное определение условий, при которых клиент может превысить установленный лимит без санкций руководства банка. Механизм, используемый некоторыми банками, заключается в том, чтобы установить как основной лимит кредитования одного заемщика, так и предел превышения основного лимита, используемый в экстренных случаях при условии соблюдения заемщиком контрольных показателей кредитного договора.

Следует отметить, что вне зависимости от вида устанавливаемых лимитов (региональный, отраслевой или кредитования одного заемщика) механизм определения лимита кредитования является унифицированным: прежде чем принимать решение об установлении лимита кредитования, следует выявить и оценить основные факторы риска с применением количественных методов оценки и весовых коэффициентов влияния отдельных факторов. После этого на основании группировки анализируемых показателей в порядке убывания можно рассчитать лимит кредитования как процент от собственного капитала или размера кредитного портфеля или как норматив абсолютных предельных величин для каждой группы конкретных заемщиков, стран или отраслей.

Приоритеты формирования кредитного портфеля и правила принятия рисков представляют собой группу стандартов, которые определяют правила перевода кредитного портфеля в состояние, при котором успешно решается дилемма «риск-доходность», т.е. минимизируется кредитный риск и в рамках этого ограничения, насколько возможно, максимизируется доходность.

Определение приоритетов формирования кредитного портфеля заключается в выявлении тех отраслей, которые имеют более низкий уровень риска по сравнению со средним, а также отраслей, в которых банк может получить более высокую доходность по кредитованию. Процесс определения таких отраслей также поможет банку определить отрасли с недопустимо высоким уровнем риска, в которых следует ограничить объемы кредитования, а следовательно, решить проблему формирования оптимального кредитного портфеля с точки зрения соотношения факторов риска и доходности.

Правила принятия рисков представляют собой критерии решения дилеммы «риск-доходность» и структурные требования к индивидуальным кредитам, относящимся к определенным отраслям риска. Следует выделять особые характеристики различных отраслей при разработке требований к заемщикам в этих отраслях. Например, обычно банки требуют, чтобы компании производственного сектора имели более низкое отношение заемных средств к собственным, чем в других отраслях (например, в торговле), что связано с наличием значительной части низколиквидных основных фондов, необходимых для организации производственного процесса.

Авторизация (санкционирование) кредитов является одним из ключевых организационных вопросов формирования кредитного портфеля банка и представляет собой процесс одобрения заявки клиента на получение кредита.

Основными целями процесса санкционирования являются:

- оценка качества кредита - убедиться, что принимаемое решение соответствует требованиям банка в отношении качества кредитного портфеля;

- определение цены кредита - руководство банка должно удостовериться, что цена кредита соответствует степени риска, взятого на себя банком и что ресурсы размещены так, чтобы достигнуть максимальной прибыли в пределах установленного риска;

- обеспечение движения информации - процесс санкционирования кредита сопровождается информационным обменом разных отделов и разных уровней управления. Участие младшего кредитного персонала в решениях правления банка играет большую образовательную и обучающую роль.

Системы санкционирования варьируются в зависимости от размера организационной структуры и стиля управления банка, а также от сложности проводимых операций. Хотя число этапов в данном процессе может быть различно, все системы санкционирования используют один из трех основных методов или их комбинацию:

1) индивидуальное санкционирование - утверждение кредита одним лицом под его персональную ответственность.

Преимущества данной системы следующие:

- так как вся операция поручается одному лицу, система индивидуального санкционирования оказывается быстрой и эффективной;

- эта система предполагает персональную ответственность за принятые кредитные решения

Недостатки данной системы связаны с тем, что:

- индивидуальное санкционирование может дать неадекватную оценку и следовательно, привести к низкому качеству кредита;

- вследствие этого система индивидуального санкционирования на практике приемлема только для решения о выдаче небольших денежных сумм;

- мало вероятно, что такая система служит повышению квалификации и обучению

служащих кредитного отдела;

2) коллективное санкционирование - объединение индивидуальных процедур принятия решения. Например, два служащих кредитного отдела, уполномоченных утверждать кредиты в размере 10000USD каждый, объединяются для санкционирования кредита в размере 20000USD. Преимущества и недостатки коллективной системы санкционирования являются промежуточными между теми, которые присущи системе индивидуального санкционирования и системе принятия решений кредитным комитетом банка. Быстрота, мобильность и гибкость, а также повышение качества кредитных решений обычно приводятся в качестве сильных сторон системы, в то время как недостатки включают разделение ответственности, а иногда низкую оперативность;

3) кредитный комитет - один из наиболее популярных методов авторизации кредита. Практически во всех случаях применение данной системы необходимо, однако установить предел, за рамками которого используется другая система (коллективного или индивидуального санкционирования), не всегда просто. Обычно кредитные комитеты работают параллельно с системами индивидуального и коллективного принятия кредитных решений.

Преимущества данной системы следующие:

- строгий контроль процесса санкционирования кредита, ведущий к улучшению качества кредитования;

- комитеты обеспечивают поле для дебатов и обсуждения различных точек зрения;

- младшие служебные лица имеют доступ к высшему звену управления, и тем самым повышается квалификация работников банков.

Недостатки состоят в том, что:

- процедуры могут иметь формальный характер и весь процесс санкционирования может свестись к простому проставлению печатей;

- комитеты могут быть неэффективными и иметь низкую оперативность в принятии решений;

- процесс может быть плохо управляемым, что замедляет проработку кредитных предложений;

- на работу кредитных комитетов может оказывать давление какое-либо высшее должностное лицо [34; с.645].

Следующей предпосылкой разработки ориентиров формирования кредитного портфеля и одновременно составным элементом системы управления кредитным риском является мониторинг качества, кредитного портфеля, позволяющий осуществлять его контроль.

Для управления процессом мониторинга необходимо разрабатывать и внедрять систему классификации рисков ранжирования кредитов по их качеству и в итоге для контроля качества кредитного портфеля в целом.

Ранжированием кредитов называется метод систематической и объективной классификации кредитного портфеля в соответствии с характеристиками качества и риска. Система ранжирования помогает определять проблемные области кредитного портфеля банка, а также планировать, согласовывать и реализовывать другие процедуры, направленные на защиту интересов банка в случае ухудшения кредитоспособности заемщиков.

Основной целью ранжирования кредитов является контроль и улучшение качества портфеля за счет:

- использования сигналов, заранее предупреждающих о возможной неплатежеспособности заемщиков;

- оперативного структурирования управленческой информации;

- определения стандартов для установления границ ответственности.

Анализ и ранжирование кредитов по качеству имеет для банка важное значение. Зная структуру кредитного портфеля по категориям качества кредитов и определив статистическим путем средний процент проблемных, просроченных и безнадежных кредитов по каждой категории, банк получает возможность осуществить ряд мероприятий, направленных на снижение потерь по кредитным операциям и определение оптимальных резервов на покрытие убытков по кредитным операциям, а значит, осуществлять контроль кредитного портфеля и разрабатывать экономически обоснованную кредитную политику.

Таким образом, основные направления анализа качества кредитов (кредитный мониторинг) и ранжирования кредитов позволяют банку добиться снижения:

- кредитного риска по каждой конкретной ссуде;

- потерь по ссудам на уровне кредитного портфеля банка в целом.

В первом случае речь идет о контроле за предоставлением и использованием кредитов, включая непрерывный процесс отслеживания финансового состояния клиента, его кредитоспособности, направлений использования средств на протяжении всего периода кредитования. Во втором случае - о классификации портфеля кредитов по качеству, позволяющей дифференцировать степень контроля по различным категориям кредитов. При этом порядок кредитного контроля для каждой категории кредитов определяется руководством банка [9; с.136].

Ценообразование на кредиты. Оценка стоимости кредита - одна из основных функций управления кредитным портфелем, правильное выполнение которой обеспечивает максимизацию доходов банка.

Определение размера процентной ставки по кредиту при консервативном подходе к управлению кредитным портфелем производится в соответствии с реальными границами кредитного риска, возникающего при кредитной сделке. Однако существует также ряд внешних факторов, оказывающих влияние на процентные ставки:

- требования регулирующих органов. Требования по достаточности капитала банка, введенные регулирующими органами в мировом масштабе, привели к необходимости более эффективно оценивать адекватность капитала. Дня выполнения данных требований в системе контроля капитала во многих случаях включают также методы определения процентов и прибыльности;

- усиление конкуренции в рамках традиционных банковских рынков при одновременном стирании границ между услугами, предлагаемыми коммерческими банками, страховыми компаниями, строительными обществами, ссудными ассоциациями и кредитными союзами. Реакцией многих банков на усиление конкуренции становится расширение объектов кредитования и стремление к увеличению активов как средства защиты своей доли рынка. Однако такая политика в итоге приводит к увеличению бремени безнадежных долгов вследствие неоправданных кредитных решений. Эти факторы заставляют сосредоточить внимание в основном на прибыльности и оценке капитала;

- повышение стоимости банковских ресурсов. Ужесточение требований частных и корпоративных вкладчиков банков в условиях жесткой конкуренции со стороны небанковских структур вынуждают банки существенно увеличивать компенсации за предоставленные средства. Это приводит к сужению маржи банковской прибыли и снижает степень защищенности банка от принятия неверных кредитных решений;

- рост объема банковских операций приводит к необходимости контролировать и управлять различными уровнями ценового риска, возникающего в рамках всего спектра банковских операций;

- новые технологии, ускорившие передачу информации и сократившие сроки совершения операций, облегчили также использование более сложной системы определения процентной политики и прибыльности;

- оценка стоимости фондов. Устанавливал базовую процентную ставку, необходимо учитывать такие факторы, как, например, обязательные резервы, помещенные в ЦБ, или компенсация по остаткам на счетах клиентов. Стоимость таких расходов банка должна вноситься в реальную стоимость банковских фондов. В случае, если объем кредитного портфеля банка имеет предельное в соответствии с требованиями ликвидности значение, стоимость кредитных ресурсов, учитываемых при выдаче новых кредитов, будет предельной, т.е. на уровне, установленном рынком. Она неизбежно будет больше, чем средняя банковская стоимость ресурсов, и станет сдерживающим фактором для банка в плане дальнейшего расширения кредитной деятельности;

- накладные расходы и калькуляция себестоимости. Процесс ценообразования на банковские услуги должен учитывать необходимость возмещения накладных расходов. Это расходы на заработную плату, аренду помещений, функционирование информационной системы и др. Дополнительные издержки, которые относятся непосредственно к определенной операции, должны быть возмещены из стоимости данной операции, другими словами, должны быть учтены при установлении процентной ставки;

- надбавка за кредитный риск. Определив и вычислив издержки, учитываемые при оценке услуг, банк затем должен установить достаточную надбавку за риск для обеспечения адекватного дохода от капитала и компенсации в случае возможного невыполнения кредитных обязательств со стороны партнера.

Несмотря на необходимость учета всех вышеназванных факторов в процессе ценообразования на кредиты, объективно возникают сложности с количественным выражением их влияния на процентные ставки. Поэтому в банковской практике сложилось несколько методов ценообразования на кредиты, используемых в зависимости от того, какие первоочередные задачи ставит перед собой банк в процессе кредитования и управления кредитным риском.

Данный метод определения процентной ставки на основе базовой процентной ставки может быть усовершенствован путем установления соответствия между требуемым доходом (планом по прибыли конкретного банка) и кредитоспособностью клиента. Такой метод ценообразования позволит вводить дифференцированные процентные ставки в зависимости от рейтинга кредитоспособности заемщика и соответственно подходить к процессу управления кредитным риском с позиции установления оптимального соотношения «риск-доходность». Применяемая при данном подходе кредитная классификация заемщиков может основываться как на внутрибанковской системе рейтинга, так и на оценках, выставляемых независимыми экспертами.

Наиболее современной, но в то же время и наиболее сложной в применении является методика ценообразования на кредиты, в которой учитываются как требуемая доходность банковского капитала, используемого в качестве источника кредитования, так и степень кредитного риска. Последняя при данном подходе определяется на основе кредитной истории клиента (и пересматривается через регулярные промежутки времени или по мере необходимости), а цена кредита определяется с учетом категории (степени) риска, присвоенной клиенту так, чтобы были достигнуты плановые уровни доходности банковского капитала (кредитных ресурсов).

Хотя определение цены кредита в значительной степени обусловлено оценкой кредитного риска, доходность кредитной операции зависит также от многих других факторов, которые можно отнести к категории внутренних, таких, как:

- тип операции - банки обычно назначают дополнительную премию за сложные операции, которые требуют особых знаний и умений или для покрытия технических рисков, возникающих вследствие финансирования специфических проектов (например, финансирование нефтеразработок);

- рыночные условия - изменение спроса и предложения существенно влияют на рыночную цену продукта;

- поведение конкурентов - чем в большей степени банк вынужден конкурировать за клиента, тем в большей степени при определении цены кредита он должен ориентироваться на ценовую политику конкурентов;

- стратегия бизнеса - многие банки ищут новые рынки и стремятся обосноваться в определенных сферах рынка. Поэтому банки могут устанавливать цены на весьма привлекательном уровне для продолжения или расширения своей деятельности на определенном рыночном сегменте;

- взаимоотношения с клиентом - иногда банки изменяют цены для конкретных клиентов с тем, чтобы сохранить этих клиентов. Банк, который имеет долгие и вы годные отношения с клиентом, может предложить ему более вы годные условия кредитования;

- воздействие на баланс банка и основные коэффициенты - воздействие, которое оказывают операции на показатели работы банка, иногда влияет на цену, которую банк может установить на продукты и услуги [34; с.647-648].

1.3 Управление риском в системе «банк-клиент»

Данный этап процесса управления кредитным риском сфокусирован на оценке кредитных рисков конкретных заемщиков. Кредитный анализ, проводимый в рамках данного этапа, заключается в анализе кредитоспособности индивидуальных заемщиков и в структурировании индивидуальных кредитов с целью уменьшения и выявления индивидуальных рисков и минимизации ущерба от каждого из них.

Процесс управления риском в системе «банк-клиент», в свою очередь, разбивается на несколько этапов: