- изменение показателя зарплатоотдачи, определяемой отношением выручки предприятия к фонду оплаты труда, характеризуется относительным снижением на 15,44% в 2020 г. с последующим ростом на 17,66% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Таким образом, по итогам рассматриваемого периода, можно говорить об увеличении удельной выработки выручки, приходящейся на единицу денежных средств, затраченных на оплату труда работникам.

В целом, по итогам рассматриваемого периода наблюдается увеличение эффективности использования финансовых, материальных и трудовых ресурсов на предприятии в 2021 г. по отношению к 2019 г., при этом в 2020 г. по всем рассматриваемым показателям эффективности наблюдается значительный спад, обусловленный, прежде всего, снижением финансовых результатов деятельности предприятия на фоне роста расходов как по обычным, так и по прочим видам деятельности.

2.4 Анализ финансового состояния предприятия

Как было отмечено ранее, повышение эффективности осуществления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия нередко связано с реализацией различного рода инвестиций, направленных на внедрение и реализацию более прогрессивных технологий, обеспечивающих достижение экономии финансовых, материальных и трудовых ресурсов.

Чаще всего, для реализации подобных инвестиционных проектов предприятия прибегают к использованию кредитных средств, решение о предоставлении которых кредитором формируется на основании результатов комплексной оценки финансового состояния предприятия.

В общем случае, комплексная оценка финансового состояния предприятия базируется на использовании трех групп критериев оценки, включающих :

- критерии оценки финансовой устойчивости;

- критерии оценки платежеспособности и ликвидности;

- критерии оценки деловой активности.

Далее, в соответствии с рекомендациями, приведенными в , произведем комплексный анализ финансового состояния предприятия за 2019-2021 гг., в качестве исходных данных для проведения комплексного анализа финансового состояния предприятия выступают данные бухгалтерской отчетности, приведенные в таблицах приложений А, Б и В. В экономической практике, для оценки финансовой устойчивости баланса предприятия находят свое применение два способа: на основании значений трехкомпонентного показателя финансовой устойчивости, а также на основании оценочных коэффициентов финансовой устойчивости. Сначала, выполним оценку финансовой устойчивости баланса ООО «Газпром трансгаз Саратов», для этого, в таблицу 2.4 сводим результаты расчета трехкомпонентного показателя финансовой устойчивости баланса предприятия за 2019-2021 гг., выполненного в соответствии с методикой, приведенной в .

Таблица 2.4 - Результаты расчета трехкомпонентного показателя финансовой устойчивости баланса ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг.

Анализ полученных результатов расчета, представленных в таблице 2.4, позволяет сделать вывод о том, что в рамках всего рассматриваемого периода баланс предприятия характеризуется наличием абсолютной финансовой устойчивостью, определяемой положительным значением всех трех показателей финансовой устойчивости.

При этом, по всем трем показателям, по итогам периода, наблюдается положительный тренд изменения, что говорит о наличии положительной динамики в отношении финансовой устойчивости баланса предприятия.

Далее, в соответствии с методикой, приведенной в , произведем расчет значений оценочных коэффициентов финансовой устойчивости предприятия за 2019-2021 гг., результаты которого сводим в таблицу 2.5.

Таблица 2.5 - Результаты расчета оценочных коэффициентов финансовой устойчивости баланса ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг.

Анализ данных, представленных в таблице 2.5, позволяет сделать следующие выводы:

- значения коэффициента обеспечения собственными источниками финансирования в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 16,73% в 2020 г. с последующим снижением на 0,97% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Значения коэффициента обеспечения собственными источниками финансирования свидетельствуют о наличии у предприятия достаточных объемов собственного капитала для финансирования своей деятельности;

- значения коэффициента финансовой автономии в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 1,72% в 2020 г. с последующим снижением на 2,36% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный.

Значения коэффициента финансовой автономии свидетельствуют о наличии у предприятия достаточной степени покрытия активов за счет средств собственного капитала;

- значения коэффициента финансового ливериджа в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 8,34% в 2020 г. с последующим снижением на 10,49% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный.

Значения коэффициента финансового ливериджа свидетельствуют о наличии у предприятия достаточной степени независимости от внешних источников финансирования;

- значения коэффициента финансовой устойчивости в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 0,38% в 2020 г. с последующим снижением на 4,01% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный.

Значения коэффициента финансовой устойчивости свидетельствуют о наличии у предприятия достаточной степени финансирования своей деятельности за счет устойчивых источников.

Таким образом, проведенный анализ показал, что в целом, предприятие в рамках рассматриваемого периода обладает достаточной финансовой устойчивостью, однако, по состоянию на 2021 г. имеет место наличие отрицательных тенденций по ряду показателей, что, при сохранении негативной тенденции, может в перспективе способствовать снижению финансовой устойчивости предприятия.

Далее, произведем оценку платежеспособности баланса предприятия с использованием показателей платежного избытка или недостатка по группам пассивов и активов баланса, а также с использованием оценочных коэффициентов платежеспособности.

Для начала, в соответствии с методикой, приведенной в , произведем сравнительный анализ групп активов и пассивов бухгалтерского баланса предприятия за 2019-2021 гг., результаты которого сводим в таблицу 2.6.

Таблица 2.6 - Результаты сравнительного анализа ликвидности по группам активов и пассивов баланса ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг.

Анализ данных, представленных в таблице 2.6, позволяет сделать следующие выводы:

- платежный недостаток по группам активов А1 и пассивов П1, свидетельствует о недостаточном уровне покрытия наиболее срочных обязательств предприятия за счет наиболее ликвидных активов, при этом, по итогам рассматриваемого периода имеет место увеличение платежного недостатка, что свидетельствует об ухудшении ликвидности баланса по данной группе активов и пассивов;

- платежный избыток по группам А1 и пассивов П1, свидетельствует о достаточном уровне покрытия краткосрочных обязательств предприятия за счет быстрореализуемых активов, при этом, по итогам рассматриваемого периода имеет место увеличение платежного избытка, что свидетельствует об улучшении ликвидности баланса по данной группе активов и пассивов;

- платежный недостаток по группам активов А3 и пассивов П3, свидетельствует о недостаточном уровне покрытия долгосрочных обязательств предприятия за счет медленно реализуемых активов, при этом, по итогам рассматриваемого периода имеет место увеличение платежного недостатка, что свидетельствует об ухудшении ликвидности баланса по данной группе активов и пассивов;

- платежный недостаток по группам активов А4 и пассивов П4, свидетельствует о недостаточном уровне покрытия постоянных обязательств предприятия за счет медленно труднореализуемых активов, при этом, по итогам рассматриваемого периода имеет место увеличение платежного недостатка, что свидетельствует об ухудшении ликвидности баланса по данной группе активов и пассивов.

Заключение

Таким образом, в рамках рассматриваемого периода, по трем из четырех групп пассивов баланса наблюдается наличие платежного недостатка, что свидетельствует о недостаточной ликвидности баланса предприятия, обусловленной его нерациональной структурой, при этом, по итогам периода имеет место рост платежного недостатка, что, при сохранении негативных тенденций, может способствовать ухудшению ликвидности и платежеспособности баланса предприятия в перспективе.

Далее, в соответствии с методикой, приведенной в , произведем расчет оценочных коэффициентов платежеспособности баланса предприятия за 2019-2021 гг., результаты которого сводим в таблицу 2.7.

Анализ данных, представленных в таблице 2.7, позволяет сделать следующие выводы:

- значения коэффициента абсолютной ликвидности в течение всего рассматриваемого периода находятся вне рамок нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным снижением на 42,04% в 2020 г. и на 0,38% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный. Значения коэффициента абсолютной ликвидности свидетельствуют о наличии у предприятия недостаточной способности к погашению наиболее краткосрочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов, представленных в форме денежных средств и краткосрочных финансовых вложений;

- значения коэффициента быстрой ликвидности в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 6,14% в 2020 г. с последующим снижением на 8,35% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный. Значения коэффициента быстрой ликвидности свидетельствуют о наличии у предприятия достаточной способности к покрытию краткосрочных обязательств за счет оборотных активов;

Таблица 2.7 - Результаты расчета оценочных коэффициентов платежеспособности ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг.

- значения коэффициента текущей ликвидности в течение всего рассматриваемого периода находятся в рамках нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 7,15% в 2020 г. с последующим снижением на 12,35% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный. Значения коэффициента текущей ликвидности свидетельствуют о наличии у предприятия достаточной способности к покрытию текущих обязательств за счет быстро и медленно реализуемых активов;

- значения коэффициента маневренности в течение всего рассматриваемого периода находятся вне рамок нормативного диапазона, а динамика их изменения характеризуется относительным ростом на 20,25% в 2020 г. и на 9,78% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Значения коэффициента маневренности свидетельствуют о наличии у предприятия недостаточной степени использования собственного капитала для финансирования наиболее маневренной части активов.

В целом, по итогам рассматриваемого периода, можно сделать вывод о наличии у предприятия нарушенной платежеспособности, обусловленной, прежде всего, нерациональной структурой баланса, характеризующейся недостатком наиболее ликвидных форм активов для покрытия наиболее краткосрочных обязательств, при этом, по некоторым показателям платежеспособности наблюдается наличие негативных тенденций, сохранение которых, в перспективе, может способность дальнейшему снижению платежеспособности предприятия.

Далее, выполним анализ показателей деловой активности предприятия. Для этого, в таблицу 2.8 сводим результаты расчета оценочных коэффициентов деловой активности предприятия за 2019-2021 гг.

Таблица 2.8 - Результаты расчета оценочных коэффициентов деловой активности ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг.

Анализ данных, представленных в таблице 2.8, позволяет сделать следующие выводы:

- изменение коэффициента общей оборачиваемости капитала, характеризуется относительным снижением на 3,71% в 2020 г. с последующим ростом на 10,41% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Таким образом, по итогам рассматриваемого периода, можно говорить об увеличении скорости оборота совокупного капитала предприятия;

- изменение коэффициента общей оборачиваемости мобильных средств, характеризуется относительным снижением на 8,12% в 2020 г. с последующим ростом на 2,01% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода отрицательный. Таким образом, по итогам рассматриваемого периода, можно говорить о снижении числа оборотов, совершаемых оборотными средствами в течение отчетного года;

- изменение коэффициента общей оборачиваемости материальных средств, характеризуется относительным снижением на 16,71% в 2020 г. с последующим ростом на 141,91% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Таким образом, по итогам рассматриваемого периода, можно говорить об увеличении числа оборотов, совершаемых запасами в течение отчетного года;

- изменение коэффициента общей оборачиваемости собственного капитала, характеризуется относительным снижением на 5,34% в 2020 г. с последующим ростом на 13,08% в 2021 г. по отношению к предыдущему отчетному году, при этом, тренд изменения данного показателя по итогам периода положительный.

Таким образом, по итогам рассматриваемого периода, можно говорить об увеличении числа оборотов, необходимых для покрытия обязательств.

В целом, для большинства показателей деловой активности предприятия имеет место наличие положительной динамики, что говорит об увеличении деловой активности предприятия по итогам рассматриваемого периода.

Обобщая результаты проведенного анализа финансового состояния предприятия ООО «Газпром трансгаз Саратов» за 2019-2021 гг., можно сделать следующие выводы:

- предприятие в рамках рассматриваемого периода обладает достаточной финансовой устойчивостью, однако, по состоянию на 2021 г. имеет место наличие отрицательных тенденций по ряду показателей, что, при сохранении негативной тенденции, может в перспективе способствовать снижению финансовой устойчивости предприятия;

- предприятие в рамках рассматриваемого периода обладает нарушенной платежеспособностью, обусловленной, прежде всего, нерациональной структурой баланса, характеризующейся недостатком наиболее ликвидных форм активов для покрытия наиболее краткосрочных обязательств, при этом, по некоторым показателям платежеспособности наблюдается наличие негативных тенденций, сохранение которых, в перспективе, может способность дальнейшему снижению платежеспособности предприятия;

- для большинства показателей деловой активности предприятия имеет место наличие положительной динамики, что говорит об увеличении деловой активности предприятия по итогам рассматриваемого периода.

Таким образом, в целом, по итогам рассматриваемого периода, можно заключить о наличии у предприятия удовлетворительного финансового состояния, характеризующегося нарушением платежеспособности вследствие нерациональной структуры баланса.

Размещено на Allbest.ru