Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Теоретико-методологические аспекты управления финансовым состоянием предприятия

• 1.1 Сущность финансового состояния предприятия
• 1.2 Методы оценки финансового состояния предприятия
• 1.3 Методика анализа финансового состояниям предприятия
• 2. Анализ финансового состояния ООО «ТД Восточный 2»
• Введение

Предприятия в области финансов в настоящее время испытывают значительные трудности: недостаток собственных средств, дороговизна заемных источников, постоянный рост неплатежей, вызывающий значительную дебиторскую и кредиторскую задолженность и неестественные формы расчетов. Кроме того, на них оказывают влияние и внешние факторы: несовершенная налоговая система, большой государственный долг, незначительный объем федерального бюджета, кризисные ситуации, неразвитость рынка, невозможность использования в таких условиях большинства рыночных механизмов и другое.

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависит от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственные и финансовые планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада объемов производства и продаж происходит повышение себестоимости продукции, уменьшение выручки и суммы прибыли и, как следствие - ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Устойчивое финансовое положение, в свою очередь, положительно влияет на объем основной деятельности, обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому, финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала, и наиболее эффективное его использование.

Главная цель финансовой деятельности предприятия сводится к одной стратегической задаче - наращиванию собственного капитала и обеспечению устойчивого положения на рынке. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособности и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.

В связи свыше сказанным, выбранная тема является актуальной.

Цель дипломного проекта - разработать мероприятия по совершенствованию управления финансовым состоянием предприятия.

Задачи исследования:

- Раскрыть теоретические основы управления финансовым состоянием предприятия. финансовый предприятие ликвидность устойчивость

- Провести анализ имущественного положения предприятия, рентабельности, деловой активности предприятия ООО «ТД Восточный 2».

- Дать оценку ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия ООО «ТД Восточный 2»

- Разработать направления по совершенствованию управления финансовым положением предприятия и рассчитать эффективность мероприятий.

Объектом исследования является предприятия ООО «ТД Восточный 2».

Предметом - финансовое состояние предприятия.

Дипломный проект содержит введение, три главы, заключение, список используемой литературы, приложения. В первой главе рассматриваются теоретические положения исследуемой темы. Вторая глава проекта посвящена анализу текущего состояния дел на предприятии. Третья глава раскрывает основные направления финансовой стратегии предприятия.

Методологической основой написания дипломного проекта является использование в процессе проводимых исследований совокупности различных методов: метода горизонтального анализа, группировки и сравнения, экономико-статистических, экономико-математических и других методов.

Теоретической базой исследования явились работы следующих авторов: Русака Е.Г., Шеремета А.Д., Павлова Л.Н., Ковалев А.М., Грищенко О.В. и других, а так же нормативно-правовые источники, электронные ресурсы.

• 1. Теоретико-методологические аспекты управления финансовым состоянием предприятия

1.1 Сущность финансового состояния предприятия

Финансовое состояние предприятия - это совокупность экономических и финансовых показателей, характеризующих способность предприятия к устойчивому развитию, в том числе к выполнению им финансовых обязательств. Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность [14].

Финансовое состояние предприятия характеризуется составом и размещением средств, структурой их источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия погашать свои обязательства в срок и в полном объеме, а также другими факторами. [16]

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, переносить непредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в неблагоприятных обстоятельствах свидетельствует о его устойчивом финансовом положении, и наоборот.[8]

Оценка финансового состояния предприятия - операция неоднозначная. Вместе с тем достоверная и объективная оценка финансового состояния предприятия нужна многим пользователям. Управлением финансовым состоянием предприятия занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы - с целью изучения эффективности использования ресурсов; банки - для оценки условий кредитования и определения степени риска; поставщики - для своевременного получения платежей; налоговые инспекции - для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д.

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада производства и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие - ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Если предприятие финансово устойчиво, платежеспособно, оно имеет преимущество перед другими предприятиями того же профиля в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. На конец, оно не вступает в конфликт с государством и обществом, так как выплачивает своевременно налоги в бюджет, взносы в социальные фонды, заработную плату рабочим и служащим, дивиденды акционерам, а банкам гарантирует возврат кредитов и уплату процентов по ним.

Устойчивое финансовое состояние положительно влияет на объемы основной деятельности, обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование [33].

Определение его на ту или иную дату отвечает на вопрос, насколько правильно предприятие управляло финансовыми ресурсами в течение отчетного периода. Однако партнеров и акционеров интересует не процесс, а результат, то есть сами показатели и оценки финансового состояния, которые можно определить на базе данных официальной публичной отчетности.

С переходом отечественной экономики на рыночные отношения финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста рентабельности, инвестиционной привлекательности, то есть улучшение финансового состояния предприятия. Отсюда возникла потребность в правильном определении и оценке реального финансового состояния предприятия.

Финансовое состояние предприятия - очень емкое понятие, и вряд ли можно его охарактеризовать одним каким-то критерием. Поэтому для характеристики финансового состояния применяются такие критерии как:

· финансовая устойчивость,

· платежеспособность,

· ликвидность баланса,

· кредитоспособность,

· рентабельность (прибыльность) и др.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, нужно хорошо знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую - заемные.

При этом необходимо решать следующие задачи:

1. На основе изучения причинно - следственной взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния предприятия;

2. Прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов;

3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.

Следовательно, финансовая устойчивость предприятия - это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее её постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска. Финансовое состояние оценивается с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив.

С позиции краткосрочной перспективы критериями финансового состояния являются ликвидность и платежеспособность предприятия, то есть способность своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам.

С позиции долгосрочной перспективы финансовое состояние предприятия характеризуется структурой источников средств, степенью зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. его финансовой устойчивостью [8].

И так, финансовая сторона деятельности предприятия является одним из основных критериев его конкурентного статуса. Перед финансовыми службами предприятия ставятся задачи по оценке финансового состояния и разработке мер по повышению финансовой устойчивости. Финансовое состояние в общих чертах обусловлено степенью выполнения финансового плана и мерой пополнения собственных средств за счет прибыли и других источников, если они предусмотрены планом, а также скоростью оборота производственных фондов и особенно оборотных средств. Хорошо организованное финансовое планирование, базирующееся на анализе финансовой деятельности, служит залогом хорошего финансового состояния.

1.2 Методы оценки финансового состояния предприятия

В современных условиях весьма большое значение приобретает финансовая независимость предприятия от внешних заемных источников. Величина собственного капитала характеризует запас финансовой устойчивости предприятия, если она превышает величину заемного капитала. Финансовая устойчивость оценивается по соотношению собственного и заемного капитала, темпам накопления собственного капитала в результате текущей и финансовой деятельности, мобильных и иммобилизованных средств предприятия, степени обеспеченности материальных оборотных средств собственным капиталом [23].

Финансовая устойчивость - составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих организации поддерживать свою деятельность в течение определенного периода времени, в том числе обслуживая полученные кредиты и производя продукцию. Устойчивость финансового состояния предприятия характеризуется системой относительных показателей - финансовых коэффициентов, которые рассчитываются в виде соотношений абсолютных показателей актива и пассива баланса. Финансовые коэффициенты анализируют, сравнивая их с базисными величинами, а также изучая их динамику за отчетный период и за несколько лет.

В качестве базисных величин могут быть использованы собственные показатели за прошлый год, среднеотраслевые показатели, а также показатели наиболее перспективных предприятий. В качестве базы сравнения могут также служить теоретически обоснованные или полученные путем экспертных оценок величины, характеризующие оптимальные или критические с точки зрения устойчивости финансового состояния значения показателей [23].

Для оценки финансового состояния предприятий применяются различные методики разных авторов. Большинство данных методик схожи между собой по набору показателей и их расчету. Различия методик заключаются в следующем: к стандартному набору показателей прибавляются отдельные показатели, отражающие точку зрения конкретного автора.

Шеремет А.Д. предлагает следующие коэффициенты финансовой устойчивости: Индекс иммобилизованных активов; Коэффициент автономии; Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами; Коэффициент покрытия процентов; Размер дивидендов на 1 акцию.[36]

Савицкая Г.В. предлагает проанализировать структуру источников капитала предприятия и оценить степень финансовой устойчивости и финансового риска на основе анализа соотношения собственного и заемного капитала. [29]

Профессор Э.А. Маркарьян, доцент Г.П. Герасименко, доцент С.Э. Маркарьян в своем учебном пособии «Финансовый менеджмент» [23] предлагают большое разнообразие коэффициентов для оценки финансовой устойчивости предприятия.

Таких коэффициентов очень много, они отражают разные стороны состояния активов и пассивов предприятия. В связи с этим возникают сложности в общей оценке финансовой устойчивости.

Кроме того, почти не существует каких-то единых нормативных критериев для рассмотренных показателей. Их нормативный уровень зависит от многих факторов: отраслевой принадлежности предприятия, условий кредитования, сложившейся структуры источников средств, оборачиваемости оборотных активов, репутации предприятия и т.д.

Поэтому приемлемость значений коэффициентов, оценка их динамики и направлений изменения могут быть установлены только для конкретного предприятия с учетом условий его деятельности. Необходимо также учитывать, что некоторые коэффициенты дают повторную информацию о финансовой устойчивости, а другие функционально связаны между собой.

Очевидно, что большое количество коэффициентов служит для оценки с разных сторон структуры капитала предприятия.

Рассмотрим основные финансовые показатели финансовой устойчивости и их расчет (Таблица 1).

Таблица 1

Основные финансовые коэффициенты оценки финансовой устойчивости

Наименование финансового коэффициента	Рекомендуемое значение	Расчетная формула
Коэффициент финансовой независимости	>= 0,5
Коэффициент финансовой зависимости	<= 2,0
Коэффициент концентрации заемного капитала	<= 0,5
Коэффициент задолженности	<= 1,0
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	>= 0,1
Доля покрытия собственными оборотными средствами запасов	>= 0,6 - 0,8
Доля покрытия собственными оборотными средствами и долгосрочными кредитами и займами запасов	>= 1,0
Коэффициент мобильности собственного капитала	>= 0,3 - 0,5

Еще одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его платежеспособность, то есть возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными средствами [21].

Оценка платежеспособности осуществляется на основе анализа ликвидности текущих активов организации, то есть их способности превращаться в денежную наличность. При этом в отличие от платежеспособности понятие ликвидности является более широким и означает не только текущее состояние расчетов, но и характеризует соответствующие перспективы [27].

Предприятие считается платежеспособным, если его общие активы больше, чем долгосрочные и краткосрочные обязательства. Предприятие является ликвидным, если его текущие активы больше, чем краткосрочные обязательства [23].

Но предприятие является платежеспособным и в том случае, когда свободных денежных средств у него недостаточно или они вовсе отсутствуют, но предприятие способно быстро реализовать свои активы и расплатиться с кредиторами. Поскольку одни виды активов обращаются в деньги быстрее, другие - медленнее, необходимо группировать активы предприятия по степени их ликвидности, т.е. по возможности обращения в денежные средства.

В отношении показателей платежеспособности и ликвидности авторы современных учебников солидарны в их количестве и качестве, в отличие от показателей финансовой устойчивости.

Рассмотрим более подробно методику профессора Э.А. Маркарьяна.

Оценка платежеспособности и ликвидности осуществляется путем сравнения активов, сгруппированных и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными и расположенными в порядке возрастания сроков погашения. По существу, ликвидность предприятия означает ликвидность его баланса. Ликвидность активов и срочность обязательств могут быть определены по бухгалтерскому балансу лишь в общих чертах в ходе внешнего анализа. Уточнение ликвидности баланса происходит в рамках внутреннего анализа на базе данных бухгалтерского учета [23].

В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы [36].:

1. Наиболее ликвидные активы (А1), включающие денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

2. Быстрореализуемые активы (А2) - краткосрочная дебиторская задолженность и прочие оборотные активы за вычетом задолженности участников по взносам в уставный капитал.

3. Медленно реализуемые активы (А3) - запасы, задолженность участников по взносам в уставный капитал, а также долгосрочные финансовые вложения.

4. Труднореализуемые активы (А4) - иммобилизованные средства и долгосрочная дебиторская задолженность за вычетом долгосрочных финансовых вложений.

Пассивы баланса группируются по срочности их оплаты следующим образом:

1. Наиболее срочные обязательства (П1) включают кредиторскую задолженность, задолженность участникам по выплате доходов и прочие краткосрочные обязательства.

2. Краткосрочные пассивы (П2) - краткосрочные кредиты и займы.

3. Долгосрочные пассивы (П3) - долгосрочные кредиты и займы.

4. Постоянные пассивы (П4) - капитал и резервы, доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов за вычетом собственных акций, выкупленных у акционеров.

Для определения ликвидности баланса сопоставим итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения: А1 ? П1; А2 ? П2; А3 ? П3; А4 ? П4 [16].

Выполнение первых трех неравенств в этой системе неизбежно влечет выполнение и четвертого, поэтому существенным является сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличие у предприятия собственного оборотного капитала.

Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия рассчитывают относительные показатели, приведены в таблица 2.

Таблица 2

Расчет коэффициентов ликвидности

Показатель	Расчетная формула	Нормативное ограничение
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабл)	Кабл = (ДС + КФВ): КО, где ДС - денежные средства (стр. 260 разд. II актива ф. № 1), КФВ - краткосрочные финансовые вложения (стр. 250 разд. II актива ф. № 1), КО - краткосрочные обязательства (стр. 610, 620,630, 650, 660 разд. V пассива ф. № 1)	Кабл >= 0,2
Коэффициент критической ликвидности (Ккл)	Ккл = (ДС + КФВ + КДЗ): КО, где ДС - денежные средства (стр. 260 разд. II актива ф. № 1), КФВ - краткосрочные финансовые вложения (стр. 250 разд. II актива ф. № 1), КДЗ - краткосрочная дебиторская задолженность (стр. 240 разд. II актива ф. № 1), КО - краткосрочные обязательства (стр. 610, 620,630, 650, 660 разд. V пассива ф. № 1)	Ккл >= 1
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	Ктл = ОА: КО, где ОА - оборотные активы без учета долгосрочной дебиторской задолженности (стр. 290 итог разд. II актива ф. № 1 минус стр. 230), КО - краткосрочные обязательства (стр. 690 - итог разд. V пассива ф. № 1)	Ктл >= 2

Эти показатели представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа: коэффициент абсолютной ликвидности - для поставщиков сырья и материалов, коэффициент быстрой ликвидности - для банков, коэффициент текущей ликвидности - для инвесторов.

Важнейшим показателем, отражающим конечные финансовые результаты деятельности предприятия, является рентабельность. Рентабельность характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных в предприятие или иные финансовые операции. Система показателей рентабельности основывается на составе имущества предприятия, в которое вкладываются капиталы, и проводимых предпринимателем хозяйственных и финансовых операциях [23].

Одним из направлений результативности является оценка деловой активности анализируемого объекта. Деловая активность проявляется в динамичности развития организации, достижении ей поставленных целей [18]. Основными критериями деловой активности предприятия являются: степень охвата рынков сбыта продукции, включая поставки на экспорт; репутация предприятия; выполнение плана по основным показателям хозяйственной деятельности и заданным темпам их роста; уровень эффективности использования ресурсов (капитала); устойчивость экономического роста [16].

Деловая активность в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота средств [18].

В современной литературе авторами приведено свыше пятнадцати показателей деловой активности.

И так, в условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности предприятия и создает финансовую основу для ее расширения, удовлетворения социальных и материальных потребностей трудового коллектива. Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Подводя итог, следует сказать, что в настоящее время разработано достаточное количество различных методик, позволяющих комплексно оценить финансовое состояние предприятия. От улучшения показателей финансового состояния предприятия зависят его экономические перспективы, надежные деловые отношения с партнерами.

1.3 Методика анализа финансового состояния предприятия

Под анализом финансовой состояния предприятия понимается выявление взаимосвязей и взаимозависимости между различными показателями его финансово-хозяйственной деятельности, включенными в финансовую отчетность.

Детализация процедурной стороны методики анализа финансового состояния зависит от поставленных целей, а так же различных факторов информационного, методологического, кадрового и технического обеспечения.

Исходной базой финансового анализа является данные бухгалтерского учета и отчетности, аналитический просмотр которых должен восстановить все основные аспекты хозяйственной деятельности и совершенных операций в обобщенной форме, то есть с необходимой для анализа степенью агрегирования.

Одним из важнейших приемов анализа отчетности анализа является «чтение» форм отчетности и изучение абсолютных величин, представленных в этих формах. «Чтение» отчетности позволяет сделать выводы об основных источниках привлечения средств предприятия, направлениях их вложения, основных источниках полученной предприятием прибыли за отчетный период; основных источниках денежных средств и оборотных активов; применяемых методах учета и изменения в них, организационной структуре предприятия и направлениях его деятельности; дивидендной политики и т.д. Однако это информация, не смотря на всю ее значимость для принятия управленческих решений, не позволяет оценить динамику основных показателей деятельности компании, ее место среди аналогичных предприятий страны и мирового рынка [8].

Анализ финансового состояния предприятия преследует несколько целей:

- определение финансового положения;

- выявление изменений в финансовом состоянии в пространственно-временном разрезе;

- выявление основных факторов, вызывающих изменения в финансовом состоянии;

- понижение кредитных рисков банка.

- прогноз основных тенденций финансового состояния [8].

Достижение этих целей достигается с помощью различных методов [29]:

- горизонтальный анализ;

- вертикальный анализ;

- трендовый анализ;

- метод финансовых коэффифиентов;

- сравнительный анализ;

- факторный анализ.

Горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом.

Вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.

Трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, то есть, основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а, следовательно, ведется перспективный, прогнозный анализ.

Анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязей показателей.

Сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственное сравнение по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственное сравнение показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.

Факторный анализ - это анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохатических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), то есть заключающимся в раздроблении результативного показателя на составные части, так и обратным (синтез), когда отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

Основываясь на данных о прошлой деятельности предприятия, финансовый анализ направлен на снижение неопределенности относительно его будущего состояния.

Результаты анализа финансового состояния предприятия имеет первостепенное значение для широкого круга пользователей, как внутренних, так и внешних по отношению к предприятию - менеджеров, партнеров, инвесторов и кредиторов.

Для внутренних пользователей, к которым в первую очередь относятся руководители предприятия, результаты финансового анализа необходимы для оценки деятельности предприятия и подготовки решений о корректировке финансовой политики предприятия.

Для внешних пользователей - партнеров, инвесторов и кредиторов - информация о предприятии необходима для принятия решений о реализации конкретных планов в отношении данного предприятия (приобретение, инвестирование, заключение длительных контрактов).

Между внутренним и внешним финансовым анализом существуют определенные отличия.

Внешний финансовый анализ ориентирован на открытую финансовую информацию предприятия и предполагает использование типовых (стандартизированных) методик. При этом, как правило, используется ограниченное количество базовых показателей. При выполнении анализа основной акцент делается на сравнительные методы, так как пользователи внешнего финансового анализа чаще всего находятся в состоянии выбора - с каким из исследуемых предприятий устанавливать или продолжать взаимоотношения и в какой форме это наиболее целесообразно делать.

Внутренний финансовый анализ отличается большей требовательностью к исходной информации. В большинстве случаев для него не достаточно информации, содержащейся в стандартных бухгалтерских отчетах, и возникает необходимость использовать данные внутреннего управленческого учета. В процессе анализа наибольший акцент делается на понимание причин происходящих изменений финансового состояния предприятия и поиск решений, направленных на улучшение этого состояния. При этом совершенно не важно, достигается ли поставленная цель путем использования стандартных или же оригинальных методик.

В отличие от внешнего, внутренний анализ не ограничивается рассмотрением предприятия в целом, а практически всегда спускается до анализа отдельных подразделений и направлений деятельности предприятия, а также видов продукции.

Результаты анализа позволяют заинтересованным лицам и организациям принимать управленческие решения на основе оценки текущего финансового положения и деятельности предприятия за предшествующие годы.

2. Анализ финансового состояния ООО «ТД Восточный 2»

2.1 Экономико-организационная характеристика предприятия

Общество с ограниченной ответственностью "Торговый дом Восточный 2", именуемое в дальнейшем "Общество", учреждено решением собрания учредителей от 18 апреля 2007г. и действует на основании Устава, Гражданского кодекса Российской Федерации, Федерального закона "Об обществах с ограниченной ответственностью".

Полное фирменное наименование: Общество с ограниченной ответственностью «Торговый Дом Восточный 2».

Сокращенное фирменное наименование: ООО «ТД Восточный 2».

Место нахождения Общества: 426033 Удмуртская Республика, г.Ижевск, ул.3-я Подлесная, 39.

Директором ООО «ТД Восточный 2» является Дементьева Анастасия Александровна.

ООО «ТД Восточный 2» является юридическим лицом, коммерческой организацией, имеет обособленное имущество, может от своего имени заключать сделки, приобретать и осуществлять имущественные и личные права, выступать истцом или ответчиком в суде.

Целью деятельности ООО «ТД Восточный 2» является извлечение прибыли.

Основным видом деятельности Общества являются:

- организация торгово-закупочной деятельности, с организацией собственных фирменных магазинов и отделов.

- организация оптовой и розничной торговли, в том числе сырьевыми и другими видами ресурсов, продукцией производственно-технического назначения, продукцией сельскохозяйственной переработки, продукцией пищевой промышленности, сырьем, продовольствием;

- оказание транспортных и экспедиционных услуг в порядке, установленном действующим законодательством.

Деятельность ООО «ТД Восточный 2» рассчитана на широкий круг потребителей. Однако приоритетным направлением является розничная торговля продуктами питания. В розничной сети 10 фирменных магазинов и 2 фирменных отдела на территории города Ижевска и Удмуртской республики.

Вся отчетность консолидируется в головном подразделении г.Ижевска. ООО «ТД Восточный 2» имеет два расчетных счета, самостоятельный баланс; круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на его местонахождения; вправе иметь штампы и бланки со своим фирменным наименованием, собственную эмблему, а так же товарный знак и другие средства индивидуализации. В 2010 году предприятием получена лицензия Б № 074503 регистрационный №231 выданная 14.07.2010 года управлением федеральной налоговой службы по Удмуртской Республике на право осуществления закупки, хранения и поставки алкогольной продукции (спиртные напитки, в том числе водка, вино), сроком действия до 14.07.2015 года.

ООО «ТД Восточный 2» -- организация, занимающаяся розничными продажами алкогольных и слабоалкогольных напитков, пива, соков и воды на территории г.Ижевска и Удмуртской республики.

Основными контрагентами предприятия являются: ОАО «Удмуртрыба»; ООО «Айкай»; ООО «Италмас»; ОАО «Восточный»; ЗАО «Компас».

Предприятие находится на начальной стадии работы и занимает незначительную долю на рынке, на момент анализа.

Среди основных конкурентов можно выделить следующих: ИП Палевич; ООО «Булгар»; ООО «Батончик»; ООО «ТД Бабинский»; ООО «ТД Байкал» и др.

Рассмотрим показатели работы предприятия за 2008-2010г. (Таблица 3)

Таблица 3

Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках

Показатель	2008 год	2009 год	2010 год	Изменение	Прирост %
				(+,-)
Выручка от продажи товаров тыс.руб.	85372	59775	72488	-12 884	84,9
Себестоимость продаж тыс.руб.	75355	51751	69623	-5 732	92,4
Валовая прибыль тыс.руб.	10017	8024	2865	-7 152	28,6
Коммерческие расходы тыс.руб.	425	316	220	-205	51,8
Прибыль от продаж тыс. руб.	9 592	7 708	2 645	-6 947	27,6
Прочие доходы тыс.руб.	3	24	0	-3	0,0
Прочие расходы тыс.руб.	1787	2398	3573	1 786	199,9
Прибыль до налогообложения тыс.руб.	7 748	5 225	-1 204	-8 952	-15,5
Налог на прибыль тыс.руб.	2 226	1 725	425	-1 801	19,1
Чистая прибыль тыс.руб.	5 522	3 502	-1 628	-7 150	-29,5

Данные таблицы 1 показывают, что выручка от реализации по сравнению с 2008 г. уменьшилась на 12884 тыс.руб., или на 15,1%, что в 2010 году связано с уменьшением спроса на продукцию. Себестоимость в 2010 году уменьшилась на 5732 тыс.руб., или на 7,6%. Темп снижения выручки превышает темп снижения себестоимости на 7,5%, что привело к снижению валовой прибыли на 7152 тыс.руб., или на 71,4%. Коммерческие расходы уменьшились на 205 тыс.руб., или на 48,2%. Анализ прибыли от продаж показал, что в 2008 г. была получена прибыль от продаж в сумме 9592 тыс. руб. В 2010 г. прибыль от продаж составила 2645 тыс. руб., что меньше прибыли от продаж 2008 года на 6947 тыс.руб. или на 72,4%. Снижение прибыли привело к снижению рентабельности продаж в 2010г..

Размещено на Allbest.ru