Ценовая политика как фактор повышения доходности предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru

Размещено на http://www.allbest.ru

Введение

Формирование финансовой политики организации, как правило, начинается с определения ценовой политики. Это обусловлено тем, что финансовые отношения возникают только после продажи товаров или услуг по рыночным ценам. Все последующие действия организации в финансовой области, по большей части, ориентированы на цели, поставленные организацией

Ценовая политика является составной частью общей экономической стратегии предприятия. Она является одним из основных методов управления выручкой от реализации продукции, который обеспечивает наиболее важные приоритеты производственного и научно-технического развития предприятия на различных этапах его жизненного цикла. Ценовая политика непосредственно влияет на масштабы текущей деятельности компании, на формирование спроса на продукцию предприятия у потребителей, уровень финансовой устойчивости и его конкурентное положение на товарном рынке. Устанавливаемый в процессе разработки ценовой политики уровень цен оказывает непосредственное влияние на объем продаж и прибыли.

На производителя цена оказывает стимулирующее влияние, главным образом, через величину заключенной в ней прибыли. Цена стимулирует производителей к снижению затрат, что достигается путем внедрения новых прогрессивных технологий и оборудования, рациональным и полным использованием ресурсов, выбором наиболее эффективных и экономичных методов организации производства и управления.

Актуальность выбранной темы курсовой работы определена значительно важным местом, а также ролью ценовой политики в формировании финансовых результатов организаций.

Цель курсовой работы состоит в выявлении влияния ценовой политики на доходность организации.

Достижение поставленной цели представляется путём решения следующих задач:

– определить сущность ценовой политики организации и основные ценообразующие факторы;

– рассмотреть методологию рыночного ценообразования;

– разработать методику выявления влияния ценовой политики на доходность организации;

– охарактеризовать деятельность ПАО "ГМК «Норильский никель»;

– оценить влияние ценовой политики на доходность организации;

– предложить соответствующие рекомендации.

Объектом исследования курсовой работы является ПАО "ГМК «Норильский никель». Предметом - ценовая политика ПАО "ГМК «Норильский никель».

При написании курсовой работы использовались такие методы, как анализ и синтез, которые относятся к общенаучным методам. Был проведен анализ учебной литературы, исследованы научные статьи, монографии отечественных практиков по исследуемой проблематике, обработана бухгалтерская отчетность ПАО "ГМК «Норильский никель».

Структура курсовой работы состоит из введения, двух разделов, заключения, библиографического списка и приложения. В первом разделе изучены теоретические аспекты формирования ценовой политики организации. Во втором разделе рассмотрена деятельность анализируемой организации, оценено влияние ценовой политики на доходность организации, предложены пути совершенствования ценовой политики компании. В заключении подведены итоги проделанной работы, а также сформированы выводы.

1. Теоретические аспекты формирования ценовой политики организации

1.1 Сущность ценовой политики и методология рыночного ценообразования

Перед всеми коммерческими организациями в качестве одной из основных проблем встает проблема определения цены на свои товары и услуги. Правильная ценовая политика предприятия, состоящая в установлении на товары и услуги цен в зависимости от складывающейся конъюнктуры рынка, обеспечивающая намеченный объем прибыли и решение других стратегических задач, является необходимым условием любого коммерческого предприятия в жестких условиях рынка.

Понятие ценовая политика рассматривается каждым автором по-разному. Рассмотрим основные понятия.

По мнению М.Н. Кондратьевой, ценовая политика - это общий курс действий рыночного субъекта по определению и установлению цен, ориентированный на достижение определенных целей его маркетинговой, коммерческой или социально- экономической деятельности [11, с.126]

В.М. Тарасевич считает, что ценовая политика - это деятельность, направленная на максимальное извлечение и использование возможностей, заложенных в сфере ценообразования для создания успешного потенциала, с которым предприятие может долго преодолевать конкуренцию за покупателя и достигать своих целей [16, с.27].

На мой взгляд, определение Т.А. Фроловой является наиболее полным. Ценовая политика предприятия - это важнейшая составная часть маркетинговой политики, состоящая в установлении цен, обеспечивающих выживание фирмы в рыночных условиях, и включающая выбор метода ценообразования, разработку ценовой системы, выбор ценовых рыночных стратегий [17, с.12].

Ценовая политика является особой областью финансовых отношений, возникающих у организации с контрагентами: поставщиками и покупателями. Исходя из этого, ценовая политика организации условно может быть представлена в виде двух частей. Во-первых, это часть ценовой политики, отражающая финансовые отношения с покупателями по поводу цен на реализацию готовой продукции. Во-вторых, - это часть ценовой политики, отражающая финансовые отношения с поставщиками по поводу цен на приобретаемые и потребляемые ресурсы. Эти две части ценовой политики организации тесно связаны друг с другом [13, с.31].

Ценовая политика должна быть ориентирована на определенные долгосрочные и краткосрочные цели, достигаемые с помощью различных инструментов и организационных решений. Цели ценовой политики могут быть различными. К основным ориентирам ценовой политики предприятия относятся:

- максимизация прибыли (в краткосрочном или долгосрочном плане);

- завоевание рынка (максимизация продаж, устранение конкурентов);

- обеспечение стабильности (выживаемости или безубыточности предприятия);

- сохранение лидерства в ценах и увеличение объемов продаж [8, с.177].

В долгосрочном аспекте цели, так или иначе, выражаются в максимизации прибыли и укреплении рыночной позиции предприятия. В краткосрочном аспекте - это может быть любая актуальная проблема, связанная с удовлетворением нужд потребителя, привлечением новых клиентов, расширением рынков сбыта.

Как правило, правильное ценовое решение должно учитывать целый ряд факторов, влияющих на цену. Наиболее важными из них являются: спрос, издержки, конкуренция. Кроме того, необходимо учитывать и существующие в стране законодательные ограничения [4,с.32].

Фактор спроса при ценообразовании является определяющим. Когда спрос растет, фирма может поднять цену на свой товар, что обеспечит соответствующий рост прибыли, и, наоборот, при уменьшении спроса фирма должна будет снизить цены, если будет стремиться сохранить общее количество продаж на прежнем уровне.

Также уровень цены во многом определяется затратами на изготовление товара. Издержки определяют, по существу, ту минимальную цену, на которую предприниматель может пойти, столкнувшись с конкуренцией или затовариванием. Конкуренция, в свою очередь, устанавливает предел повышения цены на продукцию фирмы. Чем больше конкурентов у фирмы, тем больше вероятность того, что она потеряет своих потребителей, если повысит цену. Но фирма также вынуждена будет снизить цену на свою продукцию, если это сделают ее конкуренты.

При формировании ценовой политики организации необходимо учитывать государственную политику ценообразования. В одном случае продукция предприятия может оказаться в числе тех товаров, производство которых дотируется государством, в другом - государственное лимитирование уровня цен может привести к уменьшению возможной прибыли предприятия и даже создать угрозу разорения [5,с.54].

Исходя из вышесказанного, можно выделить три группы факторов, оказывающие наибольшее влияние на уровень цен:

Рисунок 1.1 - Факторы, оказывающие влияние на уровень цен

Учитывая вышеперечисленные факторы, предприятие может воспользоваться различными стратегиями ценообразования. Рассмотрим их:

1. Стратегия проникновения - основывается на использовании относительно низких цен для быстрого проникновения на новые для организации рынки.

2. Стратегия исчерпания («снятия сливок»), наоборот, требует на фазе рыночного внедрения нового товара установления относительно высокой цены, которая затем с расширением рынка или усилением конкуренции будет последовательно снижаться.

3. Стратегия ценовой дифференциации состоит в том, чтобы на один и тот же продукт устанавливать различный уровень цены для разных групп потребителей

4. Стратегия ценового выравнивания основывается на тесной интеграции ценовой и ассортиментной политики предприятия. Это означает, что прибыль от успешно реализуемых товаров, входящих в ассортиментную программу, должна обязательно покрывать убытки, возникающие по другим товарам данного ассортимента [15, с.94].

Что качается методологии ценообразования, то она включает в себя совокупность общих положений, нормативных актов, принципов и методов разработки прогнозируемой концепции и стратегии ценообразования, определения и обоснования видов цен, формирования системы цен, управления ценообразованием, контроля за ценами.

Методология ценообразования едина для всех уровней установления цен и на ее основе разрабатывается стратегия ценообразования. Достоверность и объективность политики в области цен зависит от механизма ценообразования, в основе которого лежат следующие принципы:

1. Принцип научности обоснования цен состоит в необходимости познания и изучении влияния на ценообразование объективных экономических законов развития рыночной экономики и прежде всего законов стоимости, спроса и предложения. Научное обоснование цен базируется на глубоком анализе конъюнктуры рынка, всех рыночных факторов, а также действующей в национальной экономике системы цен.

2. Принцип целевой направленности цен состоит в четком определении приоритетных экономических и социальных проблем, которые должны решаться с помощью цен, например социальная защита населения или целевая ориентация цен на освоение новой эффективной продукции, повышение её качества.

3. Принцип непрерывности процесса ценообразования определяется его динамичностью и проявляется, во-первых, в том, что продукция на каждом этапе движения от сырья до готового изделия имеет свою цену; во-вторых, в действующие цены постоянно вносятся изменения и дополнения в связи с освоением новых видов товаров.

4. Принцип единства процесса ценообразования заключается в государственном установлении общих принципов и правил ценообразования [1,с.82].

Правильная ценовая политика предприятия обязательно должна учитывать, как уже отмечалось ранее, спрос, издержки и конкуренцию. Нет готовых формул, которые могли бы учесть вес и значение всех этих факторов.

В экономической литературе описано большое количество методов ценообразования, применяющихся как за рубежом, так и российскими предприятиями на практике. Самый простой способ ценообразования заключается в начислении определенной наценки на себестоимость товара или услуги. Достаточно сложно представить всю совокупность методов ценообразования, классифицированных по определенным признакам. Все методы можно разделить на три большие группы:

– затратные методы (ориентированные на издержки производства);

– рыночные методы (ориентированные на конъюнктуру рынка);

– параметрические методы (ориентированные на нормативы затрат на технико-экономический параметр продукции).



Рисунок 1.2 - Методы ценообразования в организации

Рассмотрим затратные методы:

1. Метод полных издержек учитывает только два фактора: уровень издержек и долю прибыли в структуре цены.

Суть этого метода расчета цен заключается в том, что производитель товара определяет издержки производства и прибавляет к ним желаемую сумму прибыли, которую рассматривает как вознаграждение за вложенный капитал. Этот метод удобен своей простотой и возможностью обходиться без сложных и дорогих исследований рыночной ситуации, однако применяется при отсутствии конкурентов у фирмы.

Если предприятие отталкивается от определенного процента рентабельности производства продукции, то расчет продажной цены может быть произведен по следующей формуле:

,(1.1)

где

Р - продажная цена;

С - полные издержки на единицу продукции;

R - ожидаемая (нормативная) рентабельность.

2. Метод анализа безубыточности. В данном случае компания принимает во внимание такие факторы, как цены на аналогичные изделия, возможные объемы производства и продаж при различных ценах и др. Компания ищет такую цену и соответствующий ей объем производства, которые обеспечили бы ей получение целевой суммы прибыли.

При анализе безубыточности используется математический подход к отражению и обработке исходной информации о затратах и результатах деятельности предприятия. В соответствии с данной моделью математическая зависимость между прибылью, объёмом производства и затратами имеет следующий вид:

,(1.2)

где

PR - прибыль от реализации продукции, денежных единиц;

p - цена реализации единицы продукции, денежных единиц;

q - количество проданных единиц продукции, натуральных единиц;

c - совокупные постоянные затраты, денежных единиц;

v - переменные затраты на единицу продукции, денежных единиц.

3. Сущность метода прямых затрат состоит в установлении цены путем добавления к переменным затратам определенной надбавки - прибыли. При этом постоянные расходы, как расходы предприятия в целом, не распределяются по отдельным товарам, а погашаются из разницы между суммой цен реализации и переменными затратами на производство продукции. Эта разница получила название «добавленной», или «маржинальной» [16, с.111].

4. Метод предельных издержек базируется на анализе себестоимости, но он более сложен, чем рассмотренные выше методы. При предельном ценообразовании надбавка делается только к предельно высокой себестоимости производства каждой последующей единицы уже освоенного товара или услуги [16, с.113].

Точку безубыточности можно также найти аналитическим методом по следующей формуле:

, (1.3)

где

BSV - точка безубыточности;

FC - постоянные затраты;

TR - валовая прибыль.

Далее рассмотрим рыночные методы:

1. При использовании метода с ориентацией на спрос учитывается динамика спроса и соответствующих цен, а также анализируются основные причины и факторы их изменения:

– инфляция;

– рост / снижение цен на сырье и материалы, рабочую силу;

– появление новых технологий производства и рост производительности труда;

– изменение условий потребления товара и др.

2. Ценообразование с ориентацией на конкуренцию. Компания при ориентации на этот метод определения цен на свою продукцию исходит исключительно из уровней текущих цен товаров - конкурентов и меньшее внимание уделяет собственным издержкам производства, а также спросу. При этом выбирается одна из трех ценовых стратегий:

– установление несколько более высоких цен, чем у фирм-конкурентов;

– установление цен примерно на уровне фирм-конкурентов;

– установление цен несколько ниже, чем у фирм-конкурентов [15, с.92].

Организации часто испытывают необходимость в проектировании и освоении производства такой продукции, которая не заменяет ранее освоенную, а дополняет или расширяет уже существующий параметрический ряд изделий. Параметрические методы включают:

1. Метод удельных показателей используется для определения и анализа цен небольших групп продукции, характеризующихся наличием одного основного параметра, величина которого в значительной степени определяет общий уровень цены изделия.

2. Агрегатный метод заключается в суммировании цен отдельных конструктивных частей изделий, входящих в параметрический ряд, с добавлением стоимости оригинальных узлов, затрат на сборку и нормативной прибыли.

3. Метод регрессионного анализа применяется для определения зависимости изменения цены от изменения технико-экономических параметров продукции, относящейся к данному ряду, построения и выравнивания ценностных соотношений [15, с.197].

Таким образом, ценовая политика является важным элементом системы управленческого учета. От того, насколько грамотно будет она составлена, зависит множество факторов, а также конечные результаты деятельности организации. В данном пункте мы рассмотрели определение ценовой политики с различных точек зрения, обозначили основные ориентиры ценовой политики, выделили факторы, оказывающие наибольшее влияние на уровень цен, а также различные стратегии ценообразования. Также мы рассмотрели принципы ценообразования и обозначили методы, которые в экономической литературе встречаются чаще всего: затратные, рыночные и параметрические методы.

1.2 Анализ влияния ценовой политики на доходность организации

Как говорилось ранее, в условиях рынка часто складывается ситуация, когда предприятия понижают или повышают цены, что обусловлено вполне объективной причиной - изменением конъюнктуры рынка и это является нормальной практикой в ценообразовании. От ценовой политики, которую выбрала организация, в первую очередь зависят конечные результаты ее деятельности, в том числе прибыль и рентабельность.

Выявить, как ценовая политика влияет на эффективность и результативность деятельности организации можно с помощью анализа финансовых результатов деятельности организации, которые представлены в «Отчете о финансовых результатах». На основании данных показателей можно выявить, насколько эффективна деятельность анализируемой организации, а также частично оценить результаты ценовой политики организации.

Далее считаю целесообразным проведение факторного анализа цен, который необходим для выявления факторов, оказывающих наибольшее влияние на результативный показатель из всей совокупности факторов.

Как привило, цена определяется следующим образом:

(1.1)

В данном случае факторный анализ выглядит следующим образом:

Таблица 1.1 - Факторный анализ цены

Влияние фактора	Расчет
Влияние изменения себестоимости товара на цену
Влияние изменения торговой надбавки на цену:
Влияние совокупных факторов

Торговая надбавка включает следующие основные элементы: суммы издержек обращения на реализацию товаров; суммы налоговых платежей, входящих в цену товара; суммы прибыли от реализации товаров [14, с.34].

Базой формирования торговой надбавки служит уровень цен приобретения товара. При оценке сложившегося уровня торговой надбавки основной целью является определение того минимального уровня, ниже которого она не может быть установлена исходя из требования самоокупаемости процесса продажи товара. Как правило, организации устанавливают такой уровень торговых надбавок, чтобы была способность возместить расходы и иметь возможность получить прибыль.

Также необходимо проанализировать себестоимость проданных изделий по основным видам и элементам затрат и выявить, какой фактор наиболее повлиял на изменение величины себестоимости.

Стоит полагать, что ценообразование относится к одному из наиболее сложных и ответственных разделов управления. Так, некорректные решения по ценам способны не просто ухудшить показатели финансово-хозяйственной деятельности предприятия, но и вывести их за пределы допустимых значений, что может привести предприятие к банкротству. Таким образом, установленная ценовая политика напрямую влияет на прибыль организации.

Рассмотрим варианты влияния цены на конечный финансовый результат деятельности - прибыль.

Таблица 1.2 - Влияние цены на прибыль организации

Динамика прибыли	Рост цены	Снижение цены
Увеличение прибыли	1. Существенно низкая цена, отличная от той, которую согласны заплатить покупатели при покупке; 2. Высокая цена делает товар более привлекательным; 3. Рост доходов у населения, изменение экономического положения в стране.	1.Снижение первоначальной цены, которая была существенно завышена в начале; 2. Снижение затрат на продукцию; 3. Рост спроса, вследствие ухода с рынка конкурентов; 4.Снижение затрат на продукцию.
Уменьшение прибыли	1. Рост цен, благодаря инфляции; 2. Первоначальная цена была приемлемой, ее завышение привело к отказу от покупок; 3. Цена конкурентов ниже; 4. Рост цен опережает доходы потребителей; 5. Наличие товаров-заменителей.	1. Нечуткость рынка к изменению цены; 2. Первоначальная цена была приемлемой, ее снижение рассматривается как ухудшение качества товара; 3. Расширение рынка - главная задача для предприятия, а не прибыль. 4. Кризисная ситуация в стране.

Обычно при снижении цены происходит, с одной стороны, рост спроса потребителей на товары, а с другой - снижение прибыли с единицы каждого изделия. Для того чтобы при снижении цены предприятие получило такой же размер прибыли, как при прежней цене, объем производства товаров надо увеличить. Увеличение объемов производства рассчитывают по формуле:

, (1.2)

где

x - требуемое увеличение объема, %;

Р - снижение цены, руб.;

R - прибыль в единице изделия при прежней цене, руб.;

v - доля переменных затрат;

с - себестоимость единицы изделия, руб.

Предприятие может увеличить производство изделий, если ему позволяют производственные мощности. Однако чтобы получить прибыль, надо не только произвести, но и реализовать больше изделий. Это возможно, когда коэффициент эластичности спроса (Э) по цене на изделие будет выше, чем рассчитанный по формуле:

(1.3)

Если фактический коэффициент эластичности спроса на изделие меньше, то снижение цены не приведет к росту спроса, компенсирующему снижение выручки от продажи, и прибыль, полученная предприятием, уменьшится.

Одновременно при изменении объемов производства происходит изменение затрат предприятия, причем их сумма растет за счет условно-переменных расходов, а себестоимость единицы изделия снижается за счет условно-постоянных издержек в определенном диапазоне масштабов производства в краткосрочном периоде[13, с.48].

Отметим, что изменение величины прибыли, как следствие изменения цен на продукцию, напрямую влияет на показатели рентабельности организации. Рентабельность является результирующим показателем эффективности деятельности любой компании

Рентабельность продукции:

(1.4)

Изменение цен, как правило, вытекает из изменения себестоимость продаж, либо изменения торговой надбавки. В данном случае, изменение себестоимости, а также изменения прибыли от продаж, за счет изменения цены, приведет к изменению значения показателя рентабельности продукции, который позволит понять, сколько копеек прибыли принесет один рубль, вложенный в производство и реализацию продукции.

Рентабельность продаж:

(1.5)

Данный показатель характеризует важнейший аспект деятельности компании - реализацию основной продукции. Увеличение рентабельности продаж может произойти вследствие роста цен на продукцию, благодаря росту выручки и снижению затрат. Снижение данного показателя, как правило, происходит вследствие снижения цен на продукцию, в этом случае выручка уменьшается, а затраты растут.

Рентабельность собственного капитала:

(1.6)

Данный показатель также может изменяться под влиянием изменения чистой прибыли, в результате изменения ценовой политики компании.

Однако чтобы однозначно охарактеризовать ценовую политику компании, необходимо проанализировать динамику цен и себестоимости по основным группам продукции или товаров.

Таким образом, в данном разделе мы изучили теоретические аспекты формирования ценовой политики организации. Нам удалось раскрыть сущность и методологию рыночного ценообразования. Также обозначить методы, которые в экономической литературе встречаются чаще всего. Рассмотреть, как ценовая политика влияет на доходность организации.

2. Формирование ценовой политики в компании

2.1 Характеристика ПАО «ГМК «Норильский никель»

ценовой рентабельность финансовый

Объектом курсовой работы является публичное акционерное общество «Горно-металлургическая компания «Норильский никель». Общество создано в результате реорганизации в форме выделения из Открытого акционерного Общества «Норильский горно-мателлургический комбинат имени А.П. Завенягина» и действует на основании Гражданского кодекса Российской Федерации, федерального закона «Об Акционерных обществах», других законов и нормативно-правовых актов, а также настоящего Устава.

Место нахождения Общества: Российская Федерация, Красноярский край, город Дудинка.

Группа компаний «Норникель» - это:

- крупнейший в мире производитель никеля и палладия;

-один из крупнейших в мире производителей платины и меди.

Компания производит также кобальт, родий, серебро, золото, иридий, рутений, селен, теллур и серу.

Миссией Общества является эффективное использование природных ресурсов и акционерного капитала. Компания обеспечивает человечество цветными металлами, которые делают мир надежнее и помогают воплощать надежды людей на развитие и технологический прогресс.

Основной целью деятельностью Общества является извлечение прибыли. Основными видами деятельности Общества являются:

- поиск, разведка и разработка месторождений полезных ископаемых;

- строительство, эксплуатация и ремонт объектов поверхности, а также подземных горных выработок и сооружений, предназначенных для поиска, разведки и разработки месторождений полезных ископаемых;

- производство взрывных работ;

- обогащение руд, гидротранспорт продуктов обогащения; эксплуатация гидротехнических сооружений;

- продажа металла, полученного путем переработки руды, а также продажа руды и ее концентратов;

- производство, передача, распределение и реализация электрической и тепловой энергии;

- хранение нефти и продуктов ее переработки;

- производство и реализация кислорода технического и технологического;

- добыча и транспортировка природного газа и газового конденсата;

- содержание и эксплуатация нефтебаз, автозаправочных станций, в том числе передвижных и др.

Уставный капитал составляется из номинальной стоимости акций Общества и равен 158 245 476 рублям.

В России акции ГМК допущены к торгам на Московской и Санкт-Петербургской биржах. АДР на акции допущены к торгам на внебиржевом рынке США, в системе электронных торгов внебиржевых секций Лондонской и Берлинской фондовых бирж.

В России основными производственными подразделениями Группы являются следующие вертикально интегрированные предприятия:

- Заполярный филиал ПАО «ГМК «Норильский никель»;

- АО «Кольская горно-металлургическая компания».

Заполярный филиал находится на Таймырском полуострове, за Полярным кругом. Транспортное сообщение филиала с поставщиками и покупателями осуществляется по реке Енисей и Северному морскому пути, а также воздушным сообщением.

Кольская ГМК расположена на Кольском полуострове и является ведущим производственным комплексом Мурманской области.

В Финляндии также действует завод Norilsk Nickel Harjavalta, входящий в состав Группы. Это единственный в стране завод, занимающийся рафинированием никеля. В Австралии компании принадлежит месторождение Honeywell.

В Группу также входят исследовательские подразделения:

- в Санкт-Петербурге - научно-исследовательский институт ООО «Институт Гипроникель»;

- в Австралии - научно-техническое подразделение Norilsk Process Technology.

Собственная глобальная сеть представительств и сбытовых офисов Норильского никеля действует в России, Великобритании, Китае, США и Швейцарии.

Рисунок 2.1 - Организационная структура ПАО «ГМК «Норильский никель»

Общее собрание акционеров в соответствии с Федеральным законом «Об акционерных обществах» и Уставом Компании является высшим органом управления Компании.

Совет Директоров является органом управления Компании и осуществляет общее руководство деятельностью Компании, за исключением решения вопросов, отнесенных к компетенции Общего собрания акционеров

Руководство текущей деятельностью Компании осуществляют Президент (единоличный исполнительный орган) и Правление (коллегиальный исполнительный орган).

Наиболее значимыми заинтересованными сторонами ГМК «Норильский никель» являются работники Компании, акционеры и инвесторы, партнеры по бизнесу, региональные органы власти, органы местного самоуправления и общественные организации, осуществляющие деятельность на территориях присутствия Компании, а также заинтересованные стороны федерального уровня и международные организации

Отметим, что на долю ГМК «Норильский никель» приходится более 13% мирового производства никеля, около 2% меди, почти 44% производства палладия и около 14% платины. На отечественном рынке на долю предприятий ГМК «Норильский никель» приходится около 96% всего производимого в стране никеля, 55% меди, более 90% МПГ, 95% кобальта.

При определении стратегии своего развития и текущей деятельности ГМК «Норильский никель» исходит из того, что обязательным условием устойчивого и эффективного развития бизнеса является неуклонное следование принципам социальной и экологической ответственности.

2.2 Анализ влияния ценовой политики ПАО «ГМК «Норильский никель» на доходность организации

Как выяснилось ранее, ценовая политика напрямую влияет на доходность организации. На основании данного фактора, проанализируем основные финансовые показатели ПАО «ГМК «Норильский никель».

Таблица 2.1 - Анализ динамики основных финансовых результатов ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	за 2015 год	за 2014 год	Отклонение	Темп роста (снижения) %
Выручка, тыс. руб., в том числе:	400 850 949	345 846 713	55 004 236	115,9
от продажи металлов и изделий из них	385 666 423	333 812 310	51 854 113	115,5
прочая реализация	15 184 526	12 034 403	3 150 123	126,2
Себестоимость продаж, тыс. руб., в том числе:	(124 486 234)	(127 079 106)	-2 592 872	98,0
проданных металлов и изделий из них	(110 324 260)	(114 869 720)	-4 545 460	96,0
прочая реализация	(14 161 974)	(12 209 386)	1 952 588	116,0
Валовая прибыль (убыток), тыс. руб.	276 364 715	218 767 607	57 597 108	126,3
Коммерческие расходы, тыс. руб.	(8 846 970)	(8 493 503)	353 467	104,2
Управленческие расходы, тыс. руб.	(22 571 841)	(17 385 937)	5 185 904	129,8
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	244 945 904	192 888 167	52 057 737	127,0
Доходы от участия в других организациях, тыс. руб.	23 643 307	28 728 613	-5 085 306	82,3
Проценты к получению, тыс. руб.	9 235 345	4 299 547	4 935 798	214,8
Проценты к уплате, тыс. руб.	(29 473 140)	(12 095 028)	17 378 112	243,7
Прочие доходы, тыс. руб.	35 026 828	12 958 152	22 068 678	270,3
Прочие расходы, тыс. руб.	(111 809 461)	(162 590 655)	-50 781 194	68,8
Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб.	171 568 783	64 188 796	107 379 987	267,3
Текущий налог на прибыль, тыс. руб.	(24 944 288)	(24 372 452)	571 836	102,3
Чистая прибыль, тыс. руб.	146 212 750	34 467 097	111 745 653	424,2

Анализируя динамику основных финансовых результатов ПАО «ГМК «Норильский никель», в отчетном периоде наблюдается рост выручки на 15,9%, что обусловлено увеличением продаж металлов и изделий из них на 15,5%. Данный рост произошел в результате снижения цен на металлы. Однако отметим, что в 2015 году падение мировых цен на металлы было компенсировано ростом курса иностранных валют, что оказало влияние на рост выручки. Данный фактор также обусловил снижение себестоимости продаж в отчетном периоде на 2%. Валовая прибыль компании увеличилась на 26,3% или 57 597 108 тыс. руб.

В 2015 году произошло увеличение коммерческих расходов на 4,2%, в связи с ростом транспортных расходов. Увеличение управленческих расходов на 29,8% обусловлено ростом административных расходов, а также расходов на аренду и на информационные услуги. Прибыль от продаж возросла на 27% или 52 057 737 тыс. руб.

Снижение доходов от участия в других организациях составило 17,7% или 5 085 306 тыс. руб. Проценты к получению увеличились на 114,8%, проценты к уплате, в свою очередь, возросли на 243,7%. Прочие доходы компании увеличились более чем в 2 раза из-за роста доходов, связанных с продажей и выбытием активов, а также возникновением положительной разницы между оценкой финансовых вложений. Снижение прочих расходов на 31,3 связано со снижением резерва под обесценение финансовых вложений. Таким образом, прибыль до налогообложения значительно увеличилась на 167% или 107 379 987 тыс. руб. Текущий налог на прибыль увеличился на 2,3% из-за условных расходов. Исходя из этого, чистая прибыль компании возросла на 324% или 111 745 653 тыс. руб., что является положительным фактором и говорит об эффективном развитии Общества и правильной ценовой политике, которая напрямую влияет на прибыль организации. На основании данных «Отчета о финансовых результатах», можно провести анализ основных финансовых показателей деятельности анализируемой компании.

Таблица 2.2 - Анализ динамики основных финансовых результатов ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	За 2015 год	За 2014 год	Отклонение	Темп роста, %
Среднегодовая стоимость основных средств тыс. руб.	141 056 140	131 575 067	9 481 073	107,2
Фондоотдача, тыс. руб.	2,841	2,629	0,212	108,1
Среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб.	337 967 468	191 432 660	146 534 808	176,5
Оборачиваемость оборотных активов, число оборотов	1,186	1,806	-0,62	65,7
Численность персонала, чел	26 396	26 219	177	100,7
Среднегодовая производительность труда, тыс. руб.	15 186,0	13 190,7	1995,3	115,1

Анализируя финансовые показатели, можно отметить, что в 2015 году произошел рост фондоотдачи на 0,212%, это связано с повышением эффективности использования основных средств. В свою очередь, среднегодовая стоимость основным средств увеличилась на 7,2% или 9 481 073 тыс. руб. В отчетном периоде произошло снижение оборачиваемость оборотных активов на 34,3%, что говорит о более успешном использовании оборотных средств предприятия. Среднегодовая производительность труда возросла на 15,1%, в связи с ростом численности персонала на 177 человек и их эффективной работы. Таким образом, финансовые показатели подтверждают эффективное развитие компании.

Проанализируем выручку и себестоимость по отдельным видам и элементам затрат.

Таблица 2.3 - Динамика выручка от реализации готовой продукции

Наименование показателя	За 2015 г.	За 2014 г.	Отклонение	Темп роста, %
Выручка от продажи металлов и изделий из них - всего	385 666 423	333 812 310	51 854 113	115,5
в том числе:
никель	121 248 096	119 264 344	1 983 752	101,7
медь и медная катанка	104 095 551	90 017 164	14 078 387	115,6
платина и соединения	37 053 578	30 610 783	6 442 795	121,0
палладий и соединений	105 170 337	78 402 226	26 768 111	134,1
золото	5 860 980	5 938 241	-77 261	98,7
прочие металлы и изделия из них	12 237 881	9 579 552	2 658 329	127,8
Выручка от прочей реализации	15 184 526	12 034 403	3 150 123	126,2
Выручка - всего	400 850 949	345 846 713	55 004 236	115,9

Как выяснилось ранее, выручка компании в отчетном периоде увеличилась на 15,9% или 55 004 236 тыс. руб. Основную долю в структуре общей выручки составила выручка от продажи металлов и изделий из них, которая в 2015 году возросла на 15,5% или 51 854 113 тыс. руб. Основная выручка была получена от продажи никеля, темп прироста составил 1,7%. Также большую долю занимает выручка от продажи палладия и соединений (рост - 34,1%), а также меди и медной катанки (рост - 15,6%). Наименьшая выручка в отчетном периоде была от продажи золота, динамика которой была отрицательной, ее снижение составило 77 261 тыс. руб. Выручка от прочих металлов и изделия из них возросла на 27,8%. Выручка от прочей реализации увеличилась на 26,2% или 3 150 123 тыс. руб. Исходя из этого, наблюдается значительный рост выручки по всем показателям.

Таблица 2.4 - Анализ себестоимости по видам и элементам затрат

Наименование показателя	За 2015 г.	За 2014 г.	Отклонение	Темп роста, %
Себестоимость проданных металлов и изделий из них - всего	110 324 260	114 869 720	-4 545 460	96,0
в том числе:
никель	40 197 064	42 469 745	-2 272 681	94,6
медь и медная катанка	30 000 434	31 063 750	-1 063 316	96,6
платина и соединения	6 975 042	8 100 355	-1 125 313	86,1
палладий и соединений	18 214 019	18 574 918	-360 899	98,1
золото	3 969 297	4 786 806	-817 509	82,9
прочие металлы и изделия из них	10 986 404	9 874 146	1 112 258	111,3
Себестоимость прочей реализации	14 161 974	12 209 386	1 952 588	116,0
Себестоимость - всего	124 486 234	127 079 106	-2 592 872	98,0

В целом, себестоимость реализуемой продукции снизилась на 2%, что, в первую очередь, связано со снижением себестоимости проданных металлов и изделий на 4%. Себестоимость никеля снизилась на 5,4% или 2 272 681 тыс. руб., себестоимость меди и палладия также в отчетном периоде имела понижательную динамику (3,4% и 1,9%,соответственно). Наибольшее снижение себестоимости отмечается у золота (на 17,1%) и платины (на 13,9%). Себестоимость прочей реализации увеличилась на 16% или 1 952 588 тыс. руб. Таким образом, произошло снижение всех показателей себестоимости проданных металлов и изделий.

Анализ, который проведен выше, помогает понять, что снижение себестоимости проданных металлов и изделий сопровождается значительным ростом выручки по данным показателям. В 2015 году ценовая политика была направлена на стабильность цен реализуемой продукции, не смотря на значимое снижение себестоимости продукции. Прирост выручки произошел за счет роста курса иностранной валюты и разницей между себестоимостью и ценой реализации, что в дальнейшем обусловило приток денежных средств компании.

Сопоставим значения выручки и себестоимости, чтобы определить общую сумму торговой надбавки на реализуемую продукцию. Полученные данные позволят провести факторный анализ выручки от проданных металлов и изделий из них.

Таблица 2.5 - Необходимые данные для факторного анализа выручки от проданных металлов и изделий из них, тыс. руб.

Показатели	2014 год	2015 год	Отклонение	Темп роста, %
Выручка от продажи металлов и изделий из них - всего	333 812 310	385 666 423	51 854 113	115,5
Себестоимость проданных металлов и изделий из них - всего	114 869 720	110 324 260	-4 545 460	96,0
Торговая надбавка	218 942 590	275 342 163	56 399 573	125,6

Таблица 2.6 - Факторный анализ выручки от проданных металлов и изделий из них, тыс. руб.

Влияние фактора	Формула	Расчет	Результат
Выручка прошлого периода		114 869 720+218 942 590	333 812 310
		110 324 260+218 942 590	329 266 850
Выручка отчетного периода		110 324 260+275 342 163	385 666 423
Влияние изменения себестоимости товара на выручку		329 266 850-333 812 310	-4 545 460
Влияние изменения торговой надбавки на выручку		385666423-329266850	56 399 573
Совокупное влияние		-4 545 460+56 399 573= 385666423-333812310	51854113

С помощью данного анализа можно сделать вывод, что рост торговой надбавки на 56 399 573 тыс. руб. оказал существенное влияние на положительную динамику выручки от продажи металлов и изделий из них. Однако быструю динамику выручки ослабевает торговая надбавка.

Выручка снизилась на 4 545 460 за счет снижения торговой надбавки.

Также полагаем, что необходимо проанализировать динамику цен на основные виды продукции ПАО «ГМК «Норильский никель».

Таблица 2.7 - Динамика цен на основные виды продукции ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	Единица измерения	2014 год	2015 год	Отклонение	Темп рост (снижения),%
Никель	долл. США/т	17 072	11 982	-5 090	70,2
Медь	долл. США/т	6 931	5 585	-1 346	80,6
Палладий	долл. США/ун.	804	695	-109	86,4
Платина	долл. США/ун.	1 388	1 057	-331	76,2

Таким образом, наблюдается, что в 2015 году цены на основные виды продукции ПАО «ГМК «Норильский никель» имеют тенденцию к снижению, что обусловлено снижением себестоимости и повлекло рост выручки.

Таблица 2.8 - Анализ динамики структуры прибыли от продаж ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	за 2015 г.	за 2014 г.	Отклонение
1.Выручка	400 850 949	345 846 713	55 004 236
2.Себестоимость продаж	124 486 234	127 079 106	-2 592 872
3. Валовая прибыль	276 364 715	218 767 607	57 597 108
4. Коммерческие расходы	8 846 970	8 493 503	353 467
5. Управленческие расходы	22 571 841	17 385 937	5 185 904
6.Прибыль (убыток) от продаж	244 945 904	192 888 167	52 057 737
7.Индекс изменения выручки

На основании данных показателей следует проводить факторный анализ прибыли от продаж по следующей методике:

Таблица 2.9 - Анализ влияния факторов на прибыль от продаж ПАО «ГМК «Норильский никель»

Влияние фактора	Формула	Значение
Влияние изменения выручки на прибыль от продаж	,	30 677 366,2
Влияние изменения себестоимости на прибыль от продаж		22 803 817,7
Влияние изменения коммерческих расходов на прибыль от продаж		997 358,744
Влияние изменения управленческих расходов на прибыль от продаж		-2 420 805,63
Совокупное влияние факторов на прибыль от продаж		52 057 737,0

Проанализировав данные значения, можно отметить, что рост управленческих расходов оказал негативное влияние на прибыль от продаж. В свою очередь, значительный рост выручки положительно повлиял на результирующий показатель. Снижение себестоимости в отчетном периоде также положительно повлияло на рост прибыли от продаж. Незначительное увеличение коммерческих расходов отразилось в положительной динамике прибыли компании. Таким образом, в целом, прибыль от продаж увеличилась на 52 057 737 тыс. руб., что свидетельствует о росте продаж и успешном развитии анализируемой компании.

Отметим, что рентабельность - это один из показателей, характеризующий экономическую эффективность работы предприятия. На следующем этапе работы необходимо провести анализ показателей рентабельности в целях выявления и оценки резервов роста прибыли и повышения результативности данного показателя.

Таблица 2.10 - Анализ показателей рентабельности ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	Формула	2015 г.	2014 г.	Отклонение
Рентабельность активов		17,4	5,0	12,4
Рентабельность продукции		157,1	126,1	31
Рентабельность продаж		61,1	55,8	5,3
Рентабельность собственного капитала		61,3	10,4	50,9

В 2015 году наблюдается значительный рост всех показателей рентабельности компании. Рентабельность активов возросла на 12,4% и в отчетном периоде составила 17,4%. Данный рост обусловлен увеличением чистой прибыли организации, а также ростом оборачиваемости активов. Полученное значение рентабельность активов характеризует высокую эффективность использования имущества организации.

Рентабельность продукции в отчетном периоде возросла на 31% и в отчетном периоде составила 157,1%. Данное значение является достаточно крупным и свидетельствует о большом разрыве между прибылью, полученной организацией, и понесенными расходами, а также о снижении затрат на реализацию при постоянных ценах. Высокое значение говорит об увеличении эффективности продаж компании.

Рентабельность продаж также в 2015 году возросла на 5,3% и составила 61,1%. Предприятие получило 61,1 коп с одного рубля продаж, что является положительным результатом и говорит о грамотной политики ценообразования ПАО «ГМК «Норильский никель».

Рентабельность собственного капитала также возросла на 50,9% и в отчетном периоде составила 61,3%. Данный рост обусловлен значительным ростом чистой прибыли компании. Рентабельность собственного капитала дает представление о доходах, которые компания зарабатывает для своих акционеров. Следовательно, если анализировать полученный результат в 2015 году, доходность будет высокой.

Таким образом, удалось выявить, что существующая ценовая политика положительно влияет на доходность и основные финансовые результаты компании. Рост выручки значительно опережает снижение себестоимости продукции. Данный рост также обусловлен падением мировых цен на металлы, что было компенсировано ростом курса иностранных валют при неизменных ценах на реализуемую продукцию. Чистая прибыль компании возросла на 324% или 111 745 653 тыс. руб., что является положительным фактором и говорит об эффективном развитии Общества. Об эффективном развитии Общества также свидетельствуют показатели рентабельности, которые в 2015 году значительно увеличились. Деятельность данной компании является успешной, за счет грамотного управления и правильной ценовой политики. Исходя из вышесказанного, в условиях рыночной экономики коммерческий успех любого предприятия во многом зависит от правильно выбранной стратегии ценообразования.

2.3 Разработка рекомендаций для повышения результативности деятельности ПАО «ГМК «Норильский никель»

Как было выявлено ранее, существующая ценовая политика и грамотное управление компанией положительно влияет на доходность и основные финансовые показатели компании. Поэтому я полагаю, что компании следует развиваться в том же направлении, руководствоваться существующей политикой, основанной на грамотных управленческих решениях.

Однако, на мой взгляд, компании следует подписать соглашение об открытии кредитной линии, или же получить кредит на дальнейшее развитие и выполнение плановых стратегических целей и задач, которые требуют значительного количества затрат. Данные цели являются конфиденциальными.

Также мной было выявлено, что «Норильский никель» имеет непогашенные рублевые облигаций на сумму около 499 млрд. долл. США. Я полагаю, что в 2016 году необходимо погасить данные обязательства и по возможности выпустить новые рублевые облигации.

В целях создания условий для повышения ликвидности и премиальности продаж, компания должна продолжить осуществлять регистрацию своей продукции на основных мировых торговых площадках, что позволит иметь высокие конкурентные преимущества.

Также компания должна продолжать минимизировать существующие риски, а также развивать организационные навыки работы с внешними партнерами для привлечения лучших компетенций.

По итогам 2015 года компания продолжает сохранять репутацию самого надежного поставщика, для которого доверие покупателей является важнейшим условием при решении задач сбыта. Исходя из этого, компании в 2016 году необходимо сохранить индекс удовлетворенности потребителей качеством продукции и услуг на высоком уровне.

Проанализировав цены на основную продукцию, в частности, металлы и изделия из них, полагаю, что их небольшое увеличение в 2016 году цен не отразится на динамике спроса. Однако выручка компании от продажи металлов и изделий из них сможет увеличиться более чем на 3%. Также полагаю, что необходимо снизить расходы на прочую реализацию, путем оптимизации затрат на данный вид деятельности. На мой взгляд, оптимально было бы снизить данную статью расходов на 5%. Также считаю целесообразным уменьшить управленческие расходы, путем снижения расходов на оплату труда основным сотрудникам компании. Данную статью затрат целесообразно снизить более чем на 7%. Также как и прочие расходы, которые в 2015 году имеют высокое значение. Снижение прочих расходов может произойти вследствие отказа предприятия от расходов, которые не несут определенной важности и в 2016 году будут не целесообразны. Проанализируем, насколько будут целесообразны данные рекомендации:

Таблица 2.11 - Анализ динамики основных финансовых результатов ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	за 2015 год	за 2016 год	Отклонение	Темп роста (снижения) %
Выручка, тыс. руб., в том числе:	400 850 949	413 420 942	12 569 993	103,0
от продажи металлов и изделий из них	385 666 423	397 236 416	11 569 992	103,0
прочая реализация	15 184 526	15 184 526	0	100,0
Себестоимость продаж, тыс. руб., в том числе:	(124 486 234)	(123 778 135)	-708 099	99,4
проданных металлов и изделий из них	(110 324 260)	(110 324 260)	0	100,0
прочая реализация	(14 161 974)	(13 453 875)	-708 099	95,0
Валовая прибыль (убыток), тыс. руб.	276 364 715	289 642 807	13 278 092	104,8
Коммерческие расходы, тыс. руб.	(8 846 970)	(8 846 970)	0	100,0
Управленческие расходы, тыс. руб.	(22 571 841)	(20 991 812)	-1 580 029	93,0
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	244 945 904	259 804 025	14 858 121	106,1
Доходы от участия в других организациях, тыс. руб.	23 643 307	23 643 307	0	100,0
Проценты к получению, тыс. руб.	9 235 345	9 235 345	0	100,0
Проценты к уплате, тыс. руб.	(29 473 140)	(29 473 140)	0	100,0
Прочие доходы, тыс. руб.	35 026 828	35 026 828	0	100,0
Прочие расходы, тыс. руб.	(111 809 461)	(103 982 799)	0	93,0
Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб.	171 568 783	194 253 566	22 684 783	113,2
Текущий налог на прибыль, тыс. руб.	(24 944 288)	(38 850 713)	13 906 425	155,7
Чистая прибыль, тыс. руб.	146 212 750	155 402 853	9 190 103	106,3

Также необходимо проанализировать, как данные значения повлияют на рентабельность.

Таблица 2.12 - Анализ показателей рентабельности ПАО «ГМК «Норильский никель»

Показатели	Формула	2015 г.	2016 г.	Отклонение
Рентабельность продукции		157,1	169,1	12,0
Рентабельность продаж		61,1	62,8	1,7

Таким образом, предложенные рекомендации увеличат чистую прибыль ПАО «ГМК «Норильский никель» на 9 190 103 тыс. руб. или 6,3%, а также повысят эффективность деятельности компании.

Полагаю, что компании следует расширять свою деятельность и следовать выбранной ценовой политике, при этом сохранив высокие конкурентные преимущества.

Заключение

В ходе выполнения курсовой работы была достигнута главная цель, которая заключалась в выявлении влияния ценовой политики на доходность организации, а также выполнены все поставленные задачи.

В первом разделе были рассмотрены теоретические аспекты формирования ценовой политики организации. Определена сущность ценовой политики с точки зрения различных авторов, также были выявлены основные ориентиры ценовой политики предприятия. Также были обозначены факторы, оказывающие наибольшее влияние на уровень цен. На основании данных факторов, были представлены различные стратегии ценообразования. Было выявлено, что достоверность и объективность политики в области цен зависит от механизма ценообразования, в основе которого лежат определенные принципы, данные принципы были рассмотрены. Также мы рассмотрели методы ценообразования, которые в экономической литературе встречаются чаще всего: затратные, рыночные и параметрические методы. Также были приведены факторы ценовой политики, которые влияют на доходность организации

Во втором разделе была охарактеризована деятельность ПАО «ГМК «Норильский никель». Данная компания является крупнейшим в мире производителем никеля и палладия. В ходе анализа ценовой политики было выявлено, существующая ценовая политика положительно влияет на доходность и основные финансовые результаты компании. Рост выручки значительно опережает снижение себестоимости продукции. Данный рост также обусловлен падением мировых цен на металлы, что было компенсировано ростом курса иностранных валют при неизменных ценах на реализуемую продукцию. Чистая прибыль компании возросла на 324% или 111 745 653 тыс. руб., что является положительным фактором и говорит об эффективном развитии Общества. Об эффективном развитии Общества также свидетельствуют показатели рентабельности, которые в 2015 году значительно увеличились. Деятельность данной компании является успешной, за счет грамотного управления и правильной ценовой политики. Исходя из вышесказанного, в условиях рыночной экономики коммерческий успех любого предприятия во многом зависит от правильно выбранной стратегии ценообразования. В заключении были предложены меры, которые повлияют на эффективность работы предприятия.

Литература

1. Алклычев А.М. Ценообразование в переходной экономике: Учеб. пособие - Махачкала: ИПЦ ДГУ, 2013. - 160 с.

2. Анциферова, И.В. Бухгалтерский финансовый учет. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2013 - 556с.

3. Барабанов А.И. и др. // Разработка ценовой политики предприятия//Воронеж, 2014. - 234с.

4. Васильев Н.Э., Козлов Л.И. Формирование цены в рыночных условиях. М., 2004. - 164с.

5. Васюхин О.В., Основы ценообразования: учебное пособие - СПб: СПбГУ ИТМО, 2013. - 312с.