- коэффициент финансовой независимости имеет отрицательный показатель, кроме того, происходит его снижение в динамике. Данный расчет свидетельствует о недостатке собственных средств для покрытия активов;

- коэффициент обеспеченности запасов и затрат имеет отрицательное значение, т.е. предприятие не в состоянии покрывать за счет собственных источников свои запасы и затраты;

- коэффициент мобильности ниже допустимого уровня, т.е. значительная часть собственных средств предприятия закреплена в ценностях иммобильного характера, которые являются менее ликвидными, т.е. не могут быть достаточно быстро преобразованы в денежную наличность.

Изменение коэффициента маневренности собственных средств свидетельствует о снижении финансовой устойчивости предприятия.

Таким образом, зависимость ООО «Фурла Рус» от заемных источников достаточно велика.

Для определения типа финансовой устойчивости проанализируем динамику источников средств, необходимых для формирования запасов, в таблице 15.

Таблица 15 - Определение типа финансовой устойчивости ООО «Фурла Рус» на начало и конец 2016 года

Показатели	На начало периода	На конец периода	Изменения за период
	Тыс.руб.	Тыс.руб.	Тыс.руб.	%
1	2	3	4	5
1. Собственный капитал, тыс.руб.	205912	269188	63276	130,73
2. Внеоборотные активы	1583	319927	318344	20210,17
3. Собственные оборотные средства (собственный капитал - внеоборотные активы), тыс.руб.	204329	-50739	-255068	-24,83
4. Долгосрочные кредиты и займы	240352	460976	220624	191,79
5. Наличие собственных и долгосрочных заемных средств для формирования запасов (3+4)	444681	410237	-34444	92,25
6. Краткосрочные кредиты и займы	0	0	0	-
7. Общая величина основных источников средств на покрытие запасов и затрат (5+6)	444681	410237	-34444	92,25
8. Запасы	109795	257086	147291	234,15
9. Излишек /недостаток собственных оборотных средств на покрытие запасов и затрат (3-8)	94534	-307825	-402359	-325,62
10. Излишек /недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств на покрытие запасов и затрат (5-8)	334886	153151	-181735	45,73
11. Излишек /недостаток общей величины источников средств на покрытие запасов и затрат (7-8)	334886	153151	-181735	45,73
12. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости	(1;1;1)	(0;1;1)	(0;1;1)

Произведенный расчет позволят утверждать, что предприятие имеет кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования.

Собственного капитала, долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материально-производственных запасов.

Пополнение запасов осуществляется за счет средств, образующихся в результате погашения кредиторской задолженности.

2.3 Анализ финансовых результатов организации ООО «Фурла Рус»

Проведем анализ основных финансовых результатов деятельности предприятия. Основным источником информации для проведения финансового анализа является бухгалтерский баланс (приложение 6).

Основные финансово-экономические показатели предприятия приведены в таблице 16.

Как видно из таблицы 16., за рассматриваемый период на ООО «Фурла Рус» сложилась следующая ситуация: в 2016 г. по сравнению с 2015 г. показатели реализации продукции имеют положительную динамику.

Таблица 16 - Динамика основных финансовых результатов деятельности предприятия

Показатель	На начало периода, тыс.руб.	На конец периода, тыс.руб.	Изменения
			тыс. руб.	Темп роста, %
1. Выручка (нетто) от продажи товарной продукции	638292	1103210	464918	172,84
2. Себестоимость товарной продукции	342030	546754	204724	159,86
3. Валовая прибыль	296262	556456	260194	187,83
4. Коммерческие расходы	313082	469493	156411	149,96
5. Управленческие расходы	0	0	0	-
6. Прибыль от продажи товарной продукции	1682	86963	85281	5170,21
7. Прочие доходы	5229	13466	8237	257,53
8. Прочие расходы	5024	27138	22114	540,17
9. Доходы от участия в других организациях	0	0	0	-
10. Чистая прибыль	-54521	55381	109902	-101,58

Объем реализованной продукции увеличился на 464918 тыс. руб. (72,84 %).

Графически данная динамика представлена на рисунке 2.

Рисунок 2 - Динамика основных финансовых результатов деятельности предприятия

Себестоимость продукции также увеличилась - на 204724 тыс.руб., темп роста составил 59,86 %, таким образом, происходит опережение темпа роста выручки по сравнению с темпом роста себестоимости.

Вследствие данной динамики, в 2016 году, предприятие получило валовой прибыли на 260194 тыс.руб. больше, что составило 74,13 %.

В отчетном году, вследствие роста выручки от реализации и увеличении расходов предприятия, предприятие получило прибыль от продаж на 86963 тыс.руб. больше.

В 2015 году предприятием был получен убыток в размере -54521 тыс.руб. Однако, в 2016 году предприятию удалось выйти из убыточного состояния и получить чистую прибыль в размере 55381 тыс.руб.

С целью выявления эффективности деятельности предприятия, проведем факторный анализ прибыли от продаж предприятия (табл. 17).

Таблица 17 - Исходные данные для факторного анализа прибыли от продаж ООО «Фурла Рус», тыс.руб.

Показатели	На 31 декабря 2015 г.	На 31 декабря 2016 г.	Абсолютный прирост	В % к пред.г.
1. Выручка от продажи продукции, работ, услуг	638292	1103210	464918	172,8
2. Себестоимость продукции	342030	546754	204724	159,9
3. Коммерческие расходы	313082	469493	156411	150,0
4. Управленческие расходы	0	0	0	-
5. Прибыль от продажи продукции, работ, услуг	1682	86963	85281	5170,2
6. Индекс изменения цен	1,2	2,2	1	183,3
7. Объем реализации в сопоставимых ценах (стр.1/стр.6)	531910	501459,1	-30450,9	94,3

Определим влияние факторов на сумму прибыли:

- объем реализации за отчетный период в ценах базисного периода составил 501459,1 тыс. руб.

С учетом этого, изменение объема продаж за анализируемый период составило 94,28 % (501459,1 / 531910 х 100%), т.е. произошло снижение объема реализованной продукции на - 5,73 %.

За счет роста объема продажи продукции, прибыль от продажи продукции, также увеличилась, что составило: 1682 х (-5,73)/100 = 96,39 тыс. руб.

Далее определим влияние изменения себестоимости реализованной продукции на прибыль путем сопоставления себестоимости реализации продукции отчетного периода с затратами базисного периода, пересчитанными на изменение объема продаж: 546754 - (342030*0,5647)= - 330450,34 тыс. руб.

Себестоимость реализованной продукции увеличилась, следовательно, прибыль от продажи продукции снизилась на ту же сумму.

Влияние изменения коммерческих и управленческих расходов на прибыль определим путем сопоставления их величины в отчетном и базисном периодах.

За счет увеличения размера коммерческих расходов прибыль снизилась на 156411 тыс. руб. (469493 - 313082).

Для определения влияния цен реализации продукции, работ, услуг на изменение прибыли необходимо сопоставить объем продаж отчетного периода, выраженного в ценах отчетного и базисного периода, т.е.:

1103210 - 501459,1 = 601750,9 тыс. руб.

Общее влияние всех перечисленных факторов равно:

- изменение объема продаж -30450,9 тыс. руб.;

- снижение объема продажи продукции - 96,39 тыс. руб.;

- изменение себестоимости - 330450,34 тыс. руб.;

- изменение величины коммерческих расходов -156411 тыс. руб.;

- изменение цен реализации + 227433,00 тыс. руб.;

- изменение цен реализации + 601750,9 тыс. руб.;

- общее влияние факторов + 468186,27 тыс. руб.

Значительное удорожание себестоимости реализованной продукции произошло в основном за счет повышения цен на сырье и материалы. Кроме того, к увеличению прибыли привело рост объема продаж и положительные сдвиги в структуре товара.

Следовательно, резервами роста прибыли предприятия являются рост объема продаж, увеличение доли более рентабельных видов продукции в общем объеме реализации и снижение себестоимости продукции.

Для оценки эффективности использования ресурсов, потребленных в процессе производства, применяются показатели рентабельности.

Анализ показателей рентабельности проводится на основе данных бухгалтерской отчетности с помощью аналитической таблицы 18.

Таблица 18 - Динамика показателей рентабельности и доходности предприятия, %

Показатели рентабельности	На 31 декабря 2015 г.	На 31 декабря 2016 г.	Изменение, %
1	2	3	4
1. Выручка от продажи продукции, тыс.руб.	483277	454866	-28411
2. Себестоимость реализованной продукции, тыс.руб.	387917	384179	-3738
3. Прибыль от продажи продукции, тыс.руб.	94754	69813	-24941,00
4. Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	94739	69866	-24873,00
5. Среднегодовая стоимость имущества, тыс.руб.	1525475,5	1357916,5	-167559,00
6. Среднегодовая стоимость собственного капитала, тыс.руб.	123943,295	164813,735	40870,44
7. Чистая прибыль, тыс.руб.	75791	55892	-19898
8. Рентабельность затрат, % (стр. 4/стр.2*100%)	24,42	18,19	-6,24
9. Рентабельность продаж по налогооблагаемой прибыли, % (стр. 4/стр.1*100%)	19,60	15,36	-4,24
10. Рентабельность продаж по прибыли от продажи, % (стр. 3/стр.1*100%)	19,61	15,35	-4,26
11. Рентабельность продаж по чистой прибыли, % (стр.7 /стр.1*100%)	15,68	12,29	-3,40
12. Рентабельность имущества, % (стр. 3/стр.5*100%)	6,21	5,15	-1,07
13. Рентабельность собственного капитала, % (стр. 7/стр.6*100%)	61,15	33,91	-27,24
14. Рентабельность продукции, % (стр.3/стр2)	24.43	18,17	6,26

Данные таблицы 18, позволяют сделать следующие выводы.

В целом по предприятию наблюдается ухудшение в использовании имущества. С каждого рубля средств, вложенных в активы, предприятие получило в отчетном году прибыли меньше, чем в предыдущем периоде. Если раньше каждый вложенный в имущество рубль приносил почти 0,6 коп. прибыли, то теперь - 5 коп.

Рентабельность собственного капитала снизилась за отчетный период на 27,24 процентных пункта, что свидетельствует о снижении эффективности использования собственных средств предприятия и повышении зависимости общества от заемных средств.

Снизилась рентабельность продаж по чистой прибыли на 3,40 %. Причиной отрицательных сдвигов в уровне рентабельности стало снижение прибыльности предприятия.

Снижение рентабельности продаж может означать снижение спроса на продукцию, ухудшение ее конкурентоспособности.

Одновременно произошло снижение уровня рентабельности затрат и рентабельности продаж, исчисленной по прибыли от продажи. Это обусловлено наибольшими темпами прироста затрат по сравнению с темпами прироста прибыли от продажи продукции.

Показатель рентабельности продаж, исчисленный до налогооблагаемой прибыли (15,36 %), выше уровня рентабельности продаж, исчисленной по прибыли от продажи (15,35 %). Разница между ними объясняется влиянием положительного сальдо от прочей операционной и внереализационной деятельности.

Далее проанализируем влияние факторов на показатели рентабельности ООО «Фурла Рус». Выполним методом цепных подстановок факторный анализ динамики рентабельности продукции.

Рентабельность продукции (Рп) рассчитывается по формуле:

Рп=(В-С)/С, (6)

где, В - выручка от продажи продукции,

С - полная себестоимость реализованной продукции.

1. Влияние изменения выручки на динамику рентабельности продукции:

2. АРпВ = - 7,17

3. Влияние изменения себестоимости продукции на динамику рентабельности продукции:

АРпС = 0,91

3. Общее изменение рентабельности продукции:

АРп = -7,17 + 0,91 = 6,26

Таким образом, можно сделать вывод, что по сравнению с базисным периодом рентабельность продукции снизилась на 6,26 % под влиянием следующих факторов:

- за счет изменения себестоимости продукции она увеличилась на 0,91%,

- за счет изменения объема выручки от продаж продукции она снизилась на 7,17 %.

Таким образом, анализ основных показателей рыночной деятельности предприятия позволяет сделать следующие заключения:

- за счет снижения объема продаж, прибыль от продаж снизилась на 41243,85 тыс. руб.;

- в отчетном периоде снизились все показатели рентабельности по всем видам прибыли;

- по сравнению с базисным периодом рентабельность продукции снизилась на 6,26 % под влиянием следующих факторов: за счет изменения себестоимости продукции она увеличилась на 0,91%, за счет изменения объема выручки от продаж продукции она снизилась на 7,26 %.

Выводы по главе 2. Таким образом, в ходе проведения анализа финансовой деятельности ООО «Фурла Рус» было выяснено, что в 2015-2016 гг. предприятие имеет неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности предприятия.

Положительным фактором деятельности предприятия выступает увеличение показателя денежных средств общества, что характеризует снижение краткосрочных обязательств, а также, повышение уровня платежеспособности данного предприятия.

Проведенный анализ эффективности управления имуществом предприятия, показал, что на балансе предприятия представлены и заемные источники финансирования, и собственные.

Однако, к отрицательному моменту следует отнести преобладание в 2016 году удельного веса заемного капитала.

Отрицательным моментом следует отметить увеличение краткосрочных обязательств.

Увеличение краткосрочных кредитов вызвано ростом кредиторской задолженности предприятия в 2016 году, что является отрицательным моментом в деятельности предприятия.

Также, следует выделить и положительную тенденцию, которая выражается в увеличении абсолютного показателя собственного капитала.

Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Фурла Рус», подтверждает неэффективность управления финансовым состоянием предприятия, что доказывает неликвидность баланса.

С позиции долгосрочной перспективы деятельность ООО «Фурла Рус» не стабильна. На предприятии возрастает зависимость от внешних кредиторов, уменьшается финансовая устойчивость.

Таким образом, анализ эффективности деятельности ООО «Фурла Рус», позволяет утверждать о неэффективности системы управления.

Данные проблемы требуют особого внимания со стороны руководства в целях недопущения снижения финансовых показателей компании.

На основании неэффективности финансового менеджмента ООО «Фурла Рус», следует разработать мероприятия по разработке финансовой политики, что осуществим в следующей главе данной выпускной квалификационной работы.

Глава 3. Разработка мероприятий по улучшению финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус»

3.1 «Дерево проблем» по итогам проведенного анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус»

На основе анализа финансового состояния ООО «Фурла Рус», построим дерево проблем с целью поиска путей их решений.

На основе проведенного анализа можно выделить следующие проблемные зоны финансового состояния ООО «Фурла Рус»:

Рисунок 3 - «Дерево проблем» финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус» за 2016 год

- снижение имущественной стоимости общества, что спровоцировано снижением величины оборотных активов, вызванным изменением в их структуре и замедлением оборачиваемости, а также сокращением хозяйственного оборота;

- такие изменения обуславливают объективную необходимость увеличения потребности в росте массы оборотных активов;

- структура имущества ООО «Фурла Рус» в 2016 году характеризуется относительно невысокой долей оборотных активов, которая сократилась с 64,53 % до 56,18 %. Такое соотношение свидетельствует о накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки;

- структура имущества сформирована за счет заемных средств, доля которых увеличилась;

- в 2015 - 2016 гг. ООО «Фурла Рус» находилось в кризисном финансовом состоянии. Об этом свидетельствует дефицит общей величины средств на покрытие затрат;

- наблюдается недостаток собственного капитала, долгосрочных и краткосрочных кредитов займов для финансирования оборотных средств, т.е. пополнение запасов, происходит только за счет средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности;

- в период с 2015-2016 гг. ООО «Фурла Рус» имеет недостаточную рентабельность деятельности и рентабельность активов;

- в итоге рост выручки опережает рост чистой прибыли, и рот рентабельности активов не является достаточным, поскольку он существенно меньше единицы.

Таким образом, анализ эффективности деятельности ООО «Фурла Рус», позволяет утверждать о неэффективности системы управления. Так, анализ эффективности использования финансовых ресурсов позволил выявить динамику их снижения.

Таким образом, для улучшения финансового состояния, повышения ликвидности и платежеспособности, предприятию необходимо, разработать и осуществить комплекс мероприятий, основным среди которых является, безусловно, достижение прибыльности.

3.2 «Дерево решений» в области финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус»

Процесс реализации краткосрочной финансовой политики ООО «Фурла Рус» должен базироваться на предоставлении конкурентоспособных услуг, мобильности внутренних ресурсов, максимальном уменьшении себестоимости продукции, формировании и реинвестировании прибыли, эффективном использовании капитала и др.

Основываясь на характеристике внутренней финансовой позиции ООО «Фурла Рус», сделаем вывод, о том, что наиболее целесообразным для данного предприятия будет применение антикризисной финансовой стратегии.

В рамках данной работы, считаем целесообразным внести следующие предложения, относительно совершенствования финансового менеджмента и оздоровления финансового состояния ООО «Фурла Рус» (рисунок 4).

Рисунок 4 - «Дерево решений» в области финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус»

Таким образом, полученные результаты исследований, позволяют внести следующие предложения:

- модифицировать экономические отношения с контрагентами предприятия, а также разработать мероприятия по ускорению и снижению объема кредиторской задолженности.

- для оптимизации прочих доходов рекомендуется сократить административно-управленческие в части заработной платы.

- снижение управленческих расходов в части заработной платы;

- увеличение денежных средств использовать на погашение кредиторской задолженности предприятия.

В рамках данной работы рассмотрим мероприятия, направленные на повышение эффективности использования финансовых ресурсов.

Как показал проведенный анализ, основными проблемами предприятия выступает недостаточное количество собственных средств, что не обеспечивает осуществления полномасштабной деятельности, а также недостаточность оборотных средств предприятия.

Кроме того, возникает проблема в росте дебиторской задолженности, за счет чего предприятие не может получить достойную прибыль.

Процесс улучшения эффективности деятельности ООО «Фурла Рус» должен базироваться на мобильности внутренних ресурсов, максимальном уменьшении себестоимости услуг, формировании и реинвестировании прибыли, эффективном использовании капитала и др.

Основными целями деятельности ООО «Фурла Рус» на 2017 год являются: максимизация прибыли, оптимизация структуры капитала, обеспечение финансовой устойчивости общества, повышение уровня капитализации компании, достижение инвестиционной привлекательности, создание эффективного механизма управления компанией.

В связи с этим, ООО «Фурла Рус» следует разработать определенное число мероприятий, которые направлены на:

1) оптимизацию издержек обращения, рост объема предоставления услуг, валового дохода и объема прибыли;

2) укрепление возможностей в кадровой сфере, поддержание дисциплины, улучшение систем морального и материального стимулирования;

3) улучшение организации деятельности на основе долгосрочного планирования, осуществление мероприятий по рекламе, совершенствование материально-технического обеспечения хозяйственного процесса;

4) более результативное применение оборотных активов и увеличение скорости их обращения.

Ликвидации неплатежеспособности в 2017 году планируется достичь путем:

- реструктуризации кредиторской задолженности;

- уменьшение задолженности дебиторов путем внедрения системы факторинга.

Рассмотрим данные мероприятия подробнее.

1) Применение факторинга. К ряду вопросов, оказывающих важное влияние на процесс управления дебиторской задолженностью, принадлежит рефинансирование дебиторской задолженности, что представляет собой систему финансовых операций, обеспечивающих ускоренную трансформацию дебиторской задолженности в денежные активы.

Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности, которые применяются в настоящее время, относят: факторинг, форфейтинг и учет векселей.

Факторинг - продажа дебиторской задолженности специализированному финансовому институту, факторинговой компании, обычно без права обратного требования. Факторинг - это комплекс услуг для поставщиков услуг, которые предоставляют отсрочку платежа.

В сущности, это разновидность финансового посредничества, в соответствии с которой банк или факторинговая компания за определенную плату получает от предприятия право взимать и направлять на его счет дебиторскую задолженность предприятия. Вместе с тем посредник кредитует оборотный капитал клиента и берет на себя кредитные риски.

2) Управление кредиторской задолженностью ООО «Фурла Рус».

Управление кредиторской задолженностью является важным аспектом менеджмента на предприятии, так как кредит выступает основной опорой деятельности современного бизнеса.

При правильном управлении кредитными ресурсами, кредиторская задолженность может стать дополнительном и относительно дешевым источником привлечения ресурсов. Именно по причине того, как строятся отношения с контрагентами, согласовываются условия договоров, контролируются сроки поставки и оплаты, зависит эффективность использования полученных ресурсов.

Таким образом, управление кредиторской задолженностью характеризуется следующими основными принципами:

- правильность выбора формы задолженности с целью минимизации процентных выплат на покупку материальных ценностей;

- установление наиболее удобной формы банковского или коммерческого кредита и его срока;

- недопущение образования просроченной задолженности.

Для ООО «Фурла Рус» предлагается снизить кредиторскую задолженность путем ее минимизации.

3.3 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий

Рассмотрим разработанные предложения подробнее и осуществим расчет их экономической эффективности.

Первым направлением является применение услуги факторинга.

Для исследуемого предприятия было рекомендовано воспользоваться услугой факторинга, которую предоставляет ОАО «Возрождение». В частности, предложено продать задолженность по расчетам с разными дебиторами.

Данное мероприятие очень актуально для анализируемого предприятия, так как оно позволит за счет уменьшения дебиторской задолженности увеличить ликвидность и финансовую устойчивость предприятия, а также снизить риск финансовых потерь.

Продажа дебиторской задолженности будет осуществлена ОАО «Возрождение» при ставке дисконта 16%. При продаже дебиторской задолженности ОАО «Возрождение» потери будут в 2,3 раза меньше, чем потери от коммерческого кредита.

В состав кредитных условий входят следующие элементы:

1. срок предоставления кредита (кредитный период);

2. размер предоставляемого кредита (кредитный лимит);

3. стоимость предоставления кредита (система ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию);

4. система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями.

Срок предоставления кредита на предприятии равен 120 дням или 4 месяцам (средний срок инкассации дебиторской задолженности).

Стоимость предоставления кредита характеризуется системой ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию. В сочетании со сроком предоставления кредита такая ценовая скидка характеризует норму процентной ставки за предоставляемый кредит, рассчитываемой для сопоставления в годовом исчислении.

Алгоритм этого расчета характеризуется формулой:

ПСк = ЦСн 360 / СПк, (7)

где ПСк - годовая норма процентной ставки за предоставляемый кредит;

ЦСн - ценовая скидка, предоставляемая покупателю при осуществлении немедленного расчета за приобретенный объект, %;

СПк - срок предоставления кредита (кредитный период), дни.

ПСк = 6%*360/122 = 17

При этом следует отметить, что будет продана только та часть дебиторской задолженность по расчетам с разными дебиторами, срок которой не превышает 4 месяцев, исходя из расшифровки дебиторской задолженности ООО «Фурла Рус»; а также будет исключена задолженность некоторых организаций.

Сумма уступаемого денежного требования определялась исходя из расшифровки дебиторской задолженности на 01.01.2016 г. по ООО «Фурла Рус». Была исключена задолженность с большой степенью риска, так как банк заключает договор только на низко рисковую дебиторскую задолженность. Также исключается дебиторская задолженность по материальному ущербу самих работников предприятия.

Полученные в результате договора факторинга высвобожденные денежные средства будут направлены на погашение кредиторской задолженности организациям по договору с которыми филиал обязан выплачивать процент за каждый месяц просрочки.

Договор факторинга между ООО «Фурла Рус» и ОАО «Возрождение» будет включать следующие существенные условия:

- сумма уступаемого денежного требования - 35522 тыс.руб.

- валюта факторинга - российский рубль;

- срок заключения договора факторинга равен 4 месяцам;

- предмет договора факторинга - уступка денежного требования за оказанные услуги сторонним организациям;

- форма факторинга - открытый;

- условия платежа - с правом регресса. Как отмечалось ранее ОАО «Возрождение» предоставляет факторинг только с правом регресса и не несет риски, связанные с невыплатами должников, что облегчает процедуру заключения договора;

- размер дисконта - 16%.

Проведем расчет дисконта в денежном выражении, выплачиваемого ООО «Фурла Рус» банку:

Сумма дисконта = 6524 Сумма уступаемой дебиторской задолженности *16/100 = 1043,84 тыс.руб.

Отсюда следует, что фактическая сумма выплат предприятию банком составит: 6524-1043,84 = 5480,16 тыс.руб.

Таким образом, в результате заключенного с ОАО «Возрождение» договора факторинга ООО «Фурла Рус» получит 5480,16 тыс.руб., однако предприятие понесло большие затраты в виде 16% от суммы дебиторской задолженности.

Таблица 19 - Уступаемая дебиторская задолженность

Наименование	Дата образования задолженности	Сумма, тыс.руб.
ООО «АСБ»	декабрь 2016 г.	1170
Меркурий	сентябрь 2016 г.	5913
ООО «Маркет»	ноябрь 2016 г.	2281
ООО «ТДС»	июль 2016 г.	226
ТСЖ «Металлург»	декабрь 2015 г.	61
ТСЖ «Металлург» -1	ноябрь 2015 г.	64
ООО «Трейд+»	декабрь 2016 г.	1008
ОАО «Патриот»	октябрь 2015 г.	22037
ЗАО «Инвострой»	декабрь 2016 г.	50
ООО «Парус»	октябрь 2016 г.	2596
ЗАО «Импульс»	октябрь 2016 г.	116
ИТОГО		6524

Поэтому необходимо сравнить данные затраты с теми затратами, которые понесло бы предприятие если бы не воспользовалось факторингом.

Во-первых, необходимо включит те убытки, которые несло бы предприятие в связи с отвлечением денежных средств в дебиторскую задолженность, связанные с их обесценением в результате инфляции.

Как отмечалось ранее годовой уровень инфляции - 8%, а дебиторская задолженность погашается предприятиями в среднем в течение 4 месяцев. Следовательно, в расчетах будет использоваться уровень инфляции - 2,7%.

Потери от инфляции = 6524*0,027 = 176,148 тыс.руб.

Далее необходимо учесть затраты на обслуживание дебиторской задолженности, которые включают звонки дебиторам с напоминанием, командировка лиц с целью взыскания дебиторской задолженности, увеличение затрат времени как бухгалтера на ведение дополнительного количества дебиторов, так и других лиц, ответственных за взыскание дебиторской задолженности.

Большую долю данной суммы составляют командировки, так как продавалась в основном дебиторская задолженность предприятий городов РФ, находящихся в отдалении от анализируемого предприятия.

В затраты будут включены 100 тыс. руб. на обслуживание дебиторской задолженности.

За счет высвобожденных средств будет погашена кредиторская задолженность сторонним организациям, при чем, были выбраны организации, по договору с которыми филиал обязан ежемесячно выплачивать процент от предоставляемого коммерческого кредита.

А также организации, срок погашения кредиторской задолженности которым наибольший.

Отсюда следует, что общая сумма издержек при сохранении на предприятии данной суммы дебиторской задолженности составит:

Затраты по ДЗ = 176,148 +100+4720,7 = 4996,85 тыс. руб.

Таблица 20 - Погашаемая за счет факторинга кредиторская задолженность

Кредитор	Сумма, тыс.руб.	Срок погашения, мес.	Выплачиваемый ежемесячный процент	Затраты, тыс.руб.
Владельцы компаний всего, в т.ч.	21018	10	5	2676,9
ООО «Кожопт»	6361	4	2	38,6
ООО «Аксик»	14657	6	3	2638,3
ПАО «Альфа Банк»	5515	5	3	827,3
ООО «Завязка»	9335	4	2	746,8
ИТОГО				4720,7

Далее нам необходимо сравнить результат от внедрения мероприятия и уплачиваемую сумму дисконта по факторингу:

Эффект = Затраты по ДЗ - Сумма дисконта = 4996,85 - 1043,84 = 3953,01 тыс. руб.

Произошло уменьшение величины дебиторской задолженности, ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности и снижение периода ее оборота и оборотных активов в целом.

Рассчитаем коэффициенты оборачиваемости дебиторской задолженности до и после мероприятия:

КОдз = 1103210 /60922 = 18,11 6,30

КОдз после внедрения мероприятия = 1103210 /(60922 - 5480,16) = 19,90

Далее проведем расчет коэффициентов ликвидности и финансовой устойчивости предприятия после внедрения мероприятия.

Для приобретения станка было принято решение воспользоваться услугами лизинга. В связи с этим, заемный капитал увеличивается на сумму 2030 тыс.руб.

На сумму инвестиций - 2970 тыс.руб. уменьшаем величину собственного капитала (прибыль прошлых лет) и увеличиваем величину внеоборотных активов в прогнозируемом периоде.

Величина собственного капитала с учетом прибытия и выбытия средств составит: 269188 + 319927 + 2030 - 2970 = 588175 тыс. руб.

Сумма всех источников средств: 588175 + 460778 + 0 + 446727 = 1495680 тыс. руб.

Сумму дебиторской задолженности, полученная по договору факторинга составит 11520,85 тыс.руб.

Кредиторская задолженность за счет факторинга уменьшится на сумму 56886 тыс.руб.

Таблица 21 - Динамика относительных показателей ликвидности предприятия до и после внедрения мероприятий

Показатель	До внедрения мероприятий	После внедрения мероприятий	Изменения
Собственный капитал (СК), стр. 1300, ф. 1	269188	588175	318987
Валюта баланса (ВБ), стр. 1600, ф. 1	730164	1495680	765516
Заемный капитал (ЗК), стр. 1400, ф. 1 + стр. 1500, ф. 1	460976	404090	-56886
Денежные средства (ДС), стр. 1250 ф.1	78464	78464	0
Краткосрочные финансовые вложения (КФВ), стр. 1240 ф.1	0	0	0
Краткосрочные долговые обязательства (КДО), стр. 1500 ф.1	460778	403892	-56886
Краткосрочная дебиторская задолженность (ДЗ), стр. 1230 ф.1	60922	11520,85	-49401,15
Прочие текущие оборотные активы (ТАпр), стр. 1260 ф.1	100	100	0
Текущие оборотные активы (ТА), стр. 1200 ф.1	410237	410237	0
Коэффициент абсолютной ликвидности, (ДС + КФВ) / КДО	0,17	0,19	0,02
Коэффициент текущей ликвидности, Ктл = ТА / КДО	0,89	1,02	0,13
Коэффициент автономии (СК/ВБ)	0,37	0,39	0,02
Коэффициент концентрации заемного капитала (ЗК / ВБ)	0,63	0,27	-0,36
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (ЗК / СК)	1,71	0,69	-1,03

Коэффициент абсолютной ликвидности незначительно увеличился, что вызвано ростом источников финансирования и снижением уровня внеоборотных активов, дебиторской задолженности, краткосрочных обязательств.

Его рост позволяет судить о положительных изменениях в финансовом состоянии предприятия.

Коэффициент текущей ликвидности в 2016 году составил 0,89 что, ниже норматива, после внедрения мероприятий данный коэффициент показал рост на 0,13, что является положительным фактором, т.к. показывает увеличение возможности предприятия за счет текущих активов выполнять краткосрочные обязательства.

Коэффициент автономии (коэффициент общей финансовой независимости), увеличился и показывает рост доли средств, вложенных собственниками в общую стоимость имущества общества, сокращение удельного веса долгосрочных источников финансирования в валюте баланса.

Коэффициент концентрации заемного капитала снижается, и свидетельствует о снижении задолженности компании и укреплению его финансового состояния. Полученное соотношение коэффициента соотношения заемных и собственных средств указывает на улучшение финансового положения предприятия, так как связано с увеличением доли собственных средств и уменьшением доли заемных средств. Чем ниже значение показателя тем выше финансовая устойчивость и независимость предприятия от заемного капитала и обязательств.

Таким образом внедрение данного мероприятия позволит получить эффект в виде 3953,01 тыс.руб., а также увеличить скорость оборота дебиторской задолженности. Естественно оборачиваемость увеличилась незначительно, так как была продана лишь маленькая часть общей дебиторской задолженности предприятия. Кроме того, наблюдается увеличение коэффициентов ликвидности и финансовой устойчивости.

Следующее направление - управление кредиторской задолженностью ООО «Фурла Рус». Согласно представленным данным, кредиторская задолженность ООО «Фурла Рус» в 2016 году составила 446727 тыс.руб., в том числе:

- задолженность перед поставщиками и подрядчиками - 209537 тыс.руб.

- задолженность перед персоналом - 52047 тыс.руб.

- задолженность перед внебюджетными фондами - 17092 тыс.руб.

- задолженность по налогам и сборам - 35203 тыс.руб.

- прочие кредиторы - 132848 тыс.руб.

Для исследуемого предприятия, предлагается провести отсрочку платежей по задолженности следующих категорий: перед персоналом, перед внебюджетными фондами, по налогам и сборам и прочие кредиторы.

В случае, если предприятием будет погашена сумма данной задолженности, то из неё недоимка по налогам и сборам в 2014 году составит 79 % или 209537 тыс. руб. (401909 - 52047 - 17092 - 35203 - 88030).

При соблюдении данной динамики на протяжении четырёх лет, ему полностью спишут задолженность по пени и штрафам, сумма которых составляет 192372 (401909 - 209537) тыс. руб., (таблица 22.).

Таблица 22 - Расчёт эффективности после проведения реструктуризации кредиторской задолженности

№ п/п	Показатели	Един. измерения	До внедрения	После внедрения	Изменения
					Абсолютные, в тыс. руб.	Относительные, %
1.	Объём предоставленных услуг	тыс.руб.	1103210	1248837,6	145627,6	113,2
2.	Себестоимость предоставленных услуг	тыс.руб.	546754	574210,7	27456,7	105,0
4.	Прибыль от предоставления услуг	тыс.руб.	556456	674626,9	118170,9	121,2
5.	Чистая прибыль	тыс.руб.	55381	85563,22	30182,22	154,5
7.	Кредиторская задолженность	тыс.руб.	446727	442006,3	-4720,7	98,9

Графически, данная динамика представлена на рисунке 5.

Рисунок 5 - Динамика изменения показателей после внедрения мероприятий по реструктуризации кредиторской задолженности, тыс.руб.

Так, согласно представленным данным, следует отметить, что вследствие реструктуризации указанной суммы задолженности, ООО «Фурла Рус» снизит данный показатель в абсолютном выражении составит -4720,7 тыс.руб..

Данный факт будет способствовать, в свою очередь, увеличению объема предоставленных услуг на 13,2 %, что в абсолютном выражении составит 145627,6 тыс. руб.; прибыль от предоставления услуг увеличится на 21,2 % или на 118170,9 тыс. руб., а чистая прибыль предприятия составит 85563,22 тыс.руб., что выше показателя за предыдущий период на 54,5 % или 30182,22 тыс. руб.

Выводы по главе 3. На основании анализа финансового состояния предприятия, в выпускной квалификационной работе был предложен ряд мероприятий, направленных на повышение эффективности текущей финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус» путем выработки стратегии и тактики ее деятельности. Так, было рекомендовано:

- уменьшение задолженности дебиторов путем внедрения системы факторинга;

- минимизация кредиторской задолженности.

Внедрение услуги факторинга позволит получить эффект в виде 3953,01 тыс.руб., а также увеличить скорость оборота дебиторской задолженности.

Минимизация кредиторской задолженности будет способствовать, в свою очередь, увеличению объема предоставленных услуг на 13,2 %, что в абсолютном выражении составит 145627,6 тыс. руб.; прибыль от предоставления услуг увеличится на 21,2 % или на 118170,9 тыс. руб., а чистая прибыль предприятия составит 85563,22 тыс.руб., что выше показателя за предыдущий период на 54,5 % или 30182,22 тыс. руб.

Заключение

На протяжении последних лет фактор кризиса играл важнейшую роль на предприятиях во многих областях национальной экономики. Преодоление кризисного состояния предприятия нуждается в адекватном и уникальном комплексном применении антикризисного управления с целью минимизации риска потери контроля над ситуацией и ее дальнейшего развития в каждом конкретном случае.

Несмотря на признаки экономического роста в течение последних лет, проявление экономического кризиса на микроэкономическом уровне остается исключительно важным фактором для предприятий всех отраслей, что проявляется, прежде всего, в массовой убыточности и низкой рентабельности деятельности, ценовых и структурных диспропорциях, низком уровне конкурентоспособности, неудовлетворительной структуре баланса на уровне предприятий области, дефиците оборотных средств, неплатежеспособности, несбалансированности произведенных процессов и т.п..

Указанные факты актуализируют вопросы организации противодействия кризисным явлениям в рамках создания действующих механизмов антикризисного управления, что, в свою очередь, нуждается в углубленном усовершенствовании теории и практики антикризисного управления предприятиями, что должно основываться на своевременной диагностике уровня и причин кризисного состояния, а также разработке и реализации эффективных антикризисных программ.

Подводя итоги работы можно сделать вывод о том, что поставленная цель выполнена.

Результатом написания первой главы стало раскрытие теоретических проблем управления финансовым состоянием предприятия. В главе были определены основные понятия и категории, связанные с управлением финансовым состоянием предприятия.

Анализ основных факторов финансово-хозяйственной деятельности инициирует необходимость проведения внутреннего анализа формирования запасов и затрат, а оценка ликвидности баланса производится при помощи элементов внутреннего исследования состояния дебиторской и кредиторской задолженности предприятия.

Эффективность оценки финансово-хозяйственной деятельности предприятия, в первую очередь, зависит от уровня обеспеченности технически совершенной материально-технической базой. В случае если объекты основных средств представлены достаточно новыми основными фондами, то положение предприятия будет более устойчивым, а система оценки производственно-хозяйственной деятельности предприятия будет в основном базироваться на совершенствовании финансовой деятельности.

От величины полученной прибыли зависит конкурентоспособность любой организации. Именно она позволяет предприятию, при реализации стратегического планирования обеспечивать своему продукту или услуге конкурентные преимущества перед другими аналогичными субъектами рынка.

Во второй главе выпускной квалификационной работы был проведен анализ финансового состояния ООО «Фурла Рус», после проведения которого, можно сделать вывод о том, что на предприятии наблюдаются проблемы, выраженные в снижении показателей доходности и прибыльности и ведущие к неспособности оплачивать свои текущие обязательства. Также, наблюдается недостаток собственного оборотного капитала.

В ходе проведения анализа коммерческой деятельности ООО «Фурла Рус» было выяснено, что в 2015-2016 гг. предприятие имеет неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности предприятия.

Положительным фактором деятельности предприятия выступает увеличение показателя денежных средств общества, что характеризует снижение краткосрочных обязательств, а также, повышение уровня платежеспособности данного предприятия.

Проведенный анализ эффективности управления имуществом предприятия, показал, что на балансе предприятия представлены и заемные источники финансирования, и собственные.

Однако, к отрицательному моменту следует отнести преобладание в 2016 году удельного веса заемного капитала.

Отрицательным моментом следует отметить увеличение краткосрочных обязательств.

Увеличение краткосрочных кредитов вызвано ростом кредиторской задолженности предприятия в 2016 году, что является отрицательным моментом в деятельности предприятия.

Также, следует выделить и положительную тенденцию, которая выражается в увеличении абсолютного показателя собственного капитала.

Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Фурла Рус», подтверждает неэффективность управления финансовым состоянием предприятия, что доказывает неликвидность баланса.

С позиции долгосрочной перспективы деятельность ООО «Фурла Рус» не стабильна. На предприятии возрастает зависимость от внешних кредиторов, уменьшается финансовая устойчивость.

Таким образом, анализ эффективности деятельности ООО «Фурла Рус», позволяет утверждать о неэффективности системы управления.

Данные проблемы требуют особого внимания со стороны руководства в целях недопущения снижения финансовых показателей компании.

На основании неэффективности финансового менеджмента ООО «Фурла Рус», следует разработать мероприятия по разработке финансовой политики, что осуществим в следующей главе данной выпускной квалификационной работы.

На основании анализа финансового состояния предприятия, в выпускной квалификационной работе был предложен ряд мероприятий, направленных на повышение эффективности текущей финансово-хозяйственной деятельности ООО «Фурла Рус» путем выработки стратегии и тактики ее деятельности. В качестве мероприятий по повышению эффективности использования финансовых ресурсов, рекомендуется:

- минимизация кредиторской задолженности;

- уменьшение задолженности дебиторов путем внедрения системы факторинга.

Внедрение услуги факторинга позволит получить эффект в виде 3953,01 тыс.руб., а также увеличить скорость оборота дебиторской задолженности.

Минимизация кредиторской задолженности будет способствовать, в свою очередь, увеличению объема предоставленных услуг на 13,2 %, что в абсолютном выражении составит 145627,6 тыс. руб.; прибыль от предоставления услуг увеличится на 21,2 % или на 118170,9 тыс. руб., а чистая прибыль предприятия составит 85563,22 тыс.руб., что выше показателя за предыдущий период на 54,5 % или 30182,22 тыс. руб.

Список использованных источников

1. Гражданский Кодекс Российской Федерации от 30.11.1994 N 51-ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.10.1994) (действующая редакция от 28.03.2017 г.) // http://www.consultant.ru/popular/gkrf1/

2. Налоговый кодекс Российской Федерации от 31.07.1998 № 146-ФЗ (ред. от 04.05.2017 г.) // http://www.consultant.ru

3. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011 N 402-ФЗ (ред. от 28.12.2013) (с изм. и доп., вступ. в силу с 23.05.2016) // http://www.consultant.ru

4. Приказ Минфина России от 06.10.2008 N 106н (ред. от 18.12.2012) «Об утверждении положений по бухгалтерскому учету» (вместе с «Положением по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2008)», «Положением по бухгалтерскому учету «Изменения оценочных значений» (ПБУ 21/2008)») (Зарегистрировано в Минюсте России 27.10.2008 N 12522) // http://base.consultant.ru

5. Абчук В. А. Менеджмент: учебник для вузов /В.А.Абчук;- СПБ.: Изд-во СОЮЗ, 2014. - 464 с.

6. Андрейчиков А.В. Анализ, синтез, планирование решений в экономике: учебник для вузов/ А.В. Андрейчиков, О.Н. Андрейчикова, под общ.ред. А.В. Андрейчикова. - 2-е изд. М.: Изд-во Финансы и статистика, 2013.- 464с.

7. Антикризисное управление: учебное пособие /под ред. Э. М. Короткова. - М.: Изд-во ИНФРА-М, 2014. - 432 с.

8. Бабук И. М. Экономика предприятия: учебное пособие / И. М. Бабук. - Минск: Информационно-вычислительный центр Министерства финансов, 2014. - 326 с.

9. Балабанов И.Т. Основы стратегического менеджмента: учебное пособие/ И. Т.Балабанов; - М.: Изд-во Наука, 2015.- 587 с.

10. Богатин Ю.В. Оценка эффективности бизнеса и инвестиций / Учеб. пособие для вухов.-М. Финансы, ЮНИТИ-ДАНА, 2014. - 506 с.

11. Бурмисторва Л.М. Финансы организаций (предприятий): Учеб. Пособие.-М.: ИНФРА-М. 2014. - 194 с.

12. Внукова Н.М. Экономическая оценка риска деятельности предприятий: Монография / Н.М. Внукова, В.А. Смоляк. - Х.: ИД Инжек, 2014. - 184 с.

13. Волков О.И., Девяткин О.В. Финансовый анализ: учебник / О.И. Волков, О.И. Девяткин / М.: Бухгалтерский учет. 2014. - 412 с.

14. Волков О.Н. Экономика предприятия (фирмы): учебник для вузов/ (О.Н. Волков, Н.Б. Акуленко и др); ред. О.И. Волков, О.В. Девяткин.-3-е изд., перераб. И доп.-М.: ИНФРА-М, 2015. - 184 с.

15. Вяткин В.Н. Принятие финансовых решений в управлении бизнесом: концепции, задачи, ситуации Дж. Хэмптон, А. Ю. Казак- Москва-Екатеринбург: Ява, 2014. - 256с.

16. Герчикова И.Н. Менеджмент: Учебник. 6-е изд., перераб. и доп. Банки и биржи. М.: ЮНИТИ, 2015. - 541 с.

17. Глухов В.В. Финансовый менеджмент: - С.-Петербург: 2014. - 278 с.

18. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика: Учеб. пособие.- СПб.: Бизнес-пресса, 2013. - 336 с.

19. Елизаров Ю. Ф. Экономика организаций (предприятий): учебник / Ю. Ф. Елизаров. - Москва: Экзамен, 2014. - 495 с.

20. Ефимова О.В. Финансовый анализ / М.: Бухгалтерский учет. 2014. - 412 с.

21. Жданов С.А. Теория организации / учебник для ВУЗов / Саратов.: Издательство СГСЭУ,- 2014.-136 с.

22. Зайцев Н.Л. Экономика предприятия: / 6-изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 414 с.

23. Зуб А. Антикризисное управление. пособие для бакалавров. М.: Издательство: Юрайт, 2013, 352 с.

24. Иванов И. Н. Экономика предприятия: учебник / И.Н. Иванов. - Москва: Инфра-М, 2014 г. - 393 с.

25. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. - М.: Проспект, 2014. - 396 с.

26. Козлова Е.П. Бухгалтерский учет в организациях. - 2 -е изд., перераб. и доп. /Т.И. Бабченко, Галанина,Е.Н.- М.: Финансы и статистика, 2015. - 800с.

27. Коротков Э.М. Антикризисное управление / М. -2014. - 432 с.

28. Мишулина О.В. Организация бизнеса: учебно-методический комплекс дисциплин / О.В.Мишулина.- Костанай: КГУ им.Байтурсынова, 2014 // КГУ им.А.Байтурсынова. - 398с.

29. Романов Р.Т. Финансовый менеджмент организации - М.: Дело, 2014. - 184 с.

30. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Г. В. Савицкая. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 335 с.

31. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика.- 2015. - 514 с.

32. Скляренко В.К. Экономика предприятия: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 528 с.

33. Смагин В. Н. Экономика предприятия. - М.: КноРус, 2014 г.

34. Токсанова А.Н. Основы предпринимательской деятельности: Учебник / А.Н. Токсанова.- Астана: Print-S, 2013.- 458с.

35. Шадрина Г.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности /Г. В. Шадрина. - М.: ООО фирма "Благовест-В", 2015. - 184 с.

36. Шепеленко Г.И. Экономика, организация и планирование производства на предприятии: учебное пособие / Г.И. Шепеленк. - Ростов-на-Дону: МарТ, 2014. - 600 с.

37. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа /А.Д. Шеремет Р.С. Сайфулин. - М.: Инфра-М, 2015. - 346 с.

38. Экономика предприятия (фирмы): Учебник / Под ред. проф . О.И. Волкова и доц. О.В. Девяткина. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 601 с. - (100 лет РЭА им. Г.В. Плеханова).

39. Экономика предприятия / Под ред. А.Е.Карлика. - М.: ИНФРА - М, 2013. - 432 с.

40. Экономика предприятия / Под ред. Я.Горфинкеля. - 3-изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ, 2015. - 431 с.

41. Экономика предприятий (организаций): учебник / О. К. Филатов, Т. Ф. Рябова, Е. В. Минаева. - Москва: Финансы и статистика, 2013. - 509 с.

42. Экономика предприятия / под ред. В.В. Жиделева, Ю.Н. Каптейн, - Учебное пособие.- 2-е изд. перераб. и доп. - М.: Инфра-М, 2013. - 133 с.

43. Экономика предприятия: Учебник/Под ред. проф. Н.А. Сафронова. - М.: «Юристъ», 2014. - 584 с.

44. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование / М. И. Баканов А. Д. Шеремет, Н. М. Заварихин и др.; Под ред. М. И. Баканова и А. Д. Шеремета. - М.: Финансы и статистика, 2014. - 655 с.

Приложения

Приложение 1

Таблица 1 - Критерии оценки имущественного положения

Приложение 2

Таблица 2 - Показатели ликвидности (рассчитываются по бухгалтерскому балансу)

Приложение 3

Таблица 3 - Показатели деловой активности (оборачиваемости)

Приложение 4

Таблица 4 - Показатели интенсивности использования ресурсов (показатели рентабельности)

Приложение 5

Размещено на http://www.allbest.ru/

Структурная схема организации управления компании

Приложение 6

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

на 31 декабря 2016 года

			К О Д Ы
		Дата (число, месяц, год)	31.12.2016
Организация	ООО «Фурла Рус»	по ОКПО	90152682
Идентификационный номер налогоплательщика		ИНН	5027172101
Вид экономической деятельности	Розничная торговля	по ОКВЭД	52.42
Организационно-правовая форма/ форма собственности	Общество с ограниченной ответственностью / Собственность иностранных юридических лиц	по ОКОПФ/ по ОКФС	12165/23
Единица измерения	тыс. руб.	по ОКЕИ	384
Адрес (адрес)	140053, Московская обл., Котельники, Яничкин пр., д.2.

Наименование показателя	Поясне-ние	На 31 декабря 2016 года		На 31 декабря 2015 года		На 31 декабря 2014 года
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Основные средства	4	160,989		94,505		23,140
Отложенные налоговые активы	5	13,756		31,667		23,158
Прочие внеоборотные активы	6	145,182		32,128		16,410
Итого по разделу I		319,927		158,300		62,708
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	7	257,086		109,795		82,270
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям		13 665		1 202		90
Дебиторская задолженность	8	60,922		103,106		20,514
Прочие оборотные активы		100
Денежные средства	9	78,464		73,862		17,843
Итого по разделу II		410,237		287,965		149,461
БАЛАНС		730,164		446,265		212,169
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	10	100		100		100
Добавочный капитал (без переоценки)	10	242,643		234,749		40,504
(Непокрытый убыток)/ Нераспределенная прибыль		26,445		(28,937)		(79,321)
Итого по разделу III		269,188		205,912		(38,717)
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Отложенные налоговые обязательства	5	198		199		262
Итого по разделу IV		198		199		262
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	11					68,960
Кредиторская задолженность	12	446,727		230,484		176,652
Оценочные обязательства	13	14,051		9,670		5,012
Итого по разделу V		460,778		240,154		250,624
БАЛАНС		730,164		446,265		212,169

Генеральный директор

_______________________

31 марта 2017 года

ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ

за 2016 год

			К О Д Ы
		Дата (число, месяц, год)	31.12.2016
Организация	ООО «Фурла Рус»	по ОКПО	90152682
Идентификационный номер налогоплательщика		ИНН	5027172101
Вид экономической деятельности	Розничная торговля	по ОКВЭД	52.42
Организационно-правовая форма/ форма собственности	Общество с ограниченной ответственностью / Собственность иностранных юридических лиц	по ОКОПФ/ по ОКФС	12165/23
Единица измерения	тыс. руб.	по ОКЕИ	384

Наименование показателя	Примечание	2016 год		2015 год
Выручка	14	1,103,210		638,292
Себестоимость продаж	15	(546,754)		(342,030)
Валовая прибыль		556,456		296,262
Коммерческие расходы	15	(469,493)		(313,082)
(Убыток)/прибыль от продаж		86,963		(16,820)
Проценты к уплате				(1,262)
Прочие доходы	16	13,466

Подобные документы

• Анализ и повышение эффективности финансово-хозяйственной деятельности ООО "Энергосервис"

  Основные виды финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Методика анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия на примере ООО "Энергосервис". Разработка рекомендаций по повышению эффективности финансово-хозяйственной деятельности.
  
  дипломная работа [565,3 K], добавлен 17.07.2011
  

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия на примере ОАО "Монолит-ТК"

  Теоретические аспекты анализа финансово-хозяйственной деятельности. Показатели и методика финансового анализа, его информационная база. Анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО "Монолит-ТК", разработка мероприятий по повышению ее эффективности.
  
  дипломная работа [1,6 M], добавлен 20.10.2010
  

• Повышение эффективности финансово-хозяйственной деятельности

  Экономическая сущность финансов предприятия. Система основных показателей финансово-хозяйственной деятельности и методы проведения анализа. Анализ эффективности системы управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия ПРЗ ОАО "КАМАЗ".
  
  дипломная работа [798,6 K], добавлен 25.08.2014
  

• Особенности анализа финансово-хозяйственной деятельности

  Правовое положение, организационная структура и задачи УВО при УВД Пензенской области. Специфика анализа финансово-хозяйственной деятельности организации, пути ее улучшения. Информационные технологии, используемые для финансово-хозяйственной деятельности.
  
  отчет по практике [48,7 K], добавлен 15.06.2011
  

• Анализ финансово-экономического состояния предприятия

  Особенности анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия на примере Брянского городского пассажирского автотранспортного предприятия. Финансовая устойчивость компании. Мероприятия для повышения уровня финансово–хозяйственной деятельности.
  
  дипломная работа [871,7 K], добавлен 21.06.2011
  

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности МУП "Водоканал"

  Характеристика эффективности деятельности МУП "Водоканал" на основе анализа его финансово-хозяйственной деятельности. Оценка экономической ситуации и агрегированного баланса, затрат на производство и реализацию услуг. Стратегия развития предприятия.
  
  курсовая работа [45,5 K], добавлен 14.06.2012
  

• Анализ финансово-хозяйственной деятельности (на примере ОАО АКБ "Финпромбанк")

  Теоретические и методологические основы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Комплексный анализ финансово-хозяйственного положения банка, пути улучшения финансового состояния и повышения его финансовой устойчивости и эффективности.
  
  дипломная работа [813,0 K], добавлен 14.06.2012
  

• Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО "НАЗ "Сокол"

  Информационная база анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Состав совета директоров ОАО "НАЗ "Сокол". Оценка рентабельности и деловой активности предприятия. Основные пути повышения экономической эффективности на ОАО "НАЗ "Сокол".
  
  дипломная работа [1,5 M], добавлен 12.01.2015
  

• Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности ГУП "ФЖС РБ"

  Методика анализа эффективности финансово-хозяйственной деятельности строительного предприятия ГУП "ФЖС РБ". Показатели рейтинговой экспресс-оценки, ликвидности баланса, деловой активности. Направления по улучшению финансового состояния организации.
  
  курсовая работа [264,4 K], добавлен 20.05.2014
  

• Основы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия

  Сущность и классификация анализа финансово-хозяйственной деятельности. Анализ действующих методик оценки финансово-хозяйственного состояния предприятия, проблемы их применения, их информационное обеспечение. Анализ финансового состояния ООО "Планета НТ".
  
  дипломная работа [400,6 K], добавлен 08.11.2011
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам