Из таблицы 13 можно сделать вывод том, что по стоимости имущества и масштабами деятельности предприятие можно отнести к категории средних, на 1 января 2014 имущество предприятия оценивалось в 109000 тыс. руб.; около 47% стоимости приходилось на в необоротные активы, причем 35% из них составляло незавершенное строительство в размере 16,7 мил. руб., на долю основных средств приходилось 65%.

Структуру имущества предприятия можно охарактеризовать как тяжелую, так как из приведенных показателей следует, что достаточно высокая доля имущества предприятия низколиквидна. Следует так же отметить, что за 2 анализируемых года стоимость основных средств возросла на 7,8 мил. руб., что свидетельствует о проведении технического перевооружения производства.

 (2.1)

Коэффициент оборотных и в необоротных активов составляет 1,5%, что свидетельствует о большой доли оборотных средств на предприятии.

Рентабельность в необоротных активов равна 0,08, данный коэффициент отражает эффективность использования в необоротных активов, измеряемую величиной прибыли, приходящуюся на единицу стоимости средств. Данный коэффициент взаимосвязан с рентабельностью всего капитала предприятия. Так, при снижении коэффициента рентабельности который имеется на предприятии рост рентабельности основных средств и прочих в необоротных активов свидетельствует об избыточном увеличении мобильных средств.

Таблица 14 - Экономическая эффективность использования основных фондов

Опираясь на данные таблицы 14 отражающую экономическую эффективность использования основных фондов можно сделать вывод о том, что стоимость товарной продукции увеличилась на 32% , среднегодовая стоимость основных средств возросла на 55%. Однако прибыль от реализации продукции существенно снизилась, данное уменьшение составило 46%. Анализ состояния основных фондов свидетельствует о том, что на предприятии улучшились предпосылки для повышения отдачи использования основных средств.

Фондооснащенность производства увеличилась на 54%, что за 2014 год составило 6508 тыс. руб., это способствовало снижению износа оборудования, а так же снижению среднего возраста оборудования. В результате снижения выпуска продукции в 2014 году произошло снижение фондоотдачи на 14% % и соответственно увеличение фондоемкости на 18% (т.к. показатель фондоемкости продукции является обратной величиной показателя фондоотдачи). Фондорентабельность возросла с 3,79 до 12,50 с 2012 по 2014 год соответственно, что говорит об эффективном использовании прибыли организации. Фондовооруженность увеличилась на 73%.

2.4. Оценка запасов и затрат

Состав и структуру запасов рассмотрим в таблице 15.

Таблица 15 - Состав и структура запасов за 2014 год

Данные таблицы 15 свидетельствуют об изменении структуры запасов. На протяжении анализируемого периода в составе запасов доминировали сырье и материалы, однако следует отметить, что их удельный вес снизился с 40% до 35% по сравнению с началом анализируемого периода.

При анализе коэффициента обеспеченности запасов и затрат собственными средствами следует учесть, что данный коэффициент показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счёт собственных источников и характеризует наличие у предпринимательской фирмы собственных оборотных средств, необходимых для её финансовой устойчивости. Нормальное ограничение для этого коэффициента, получаемое на основе статистических данных хозяйственной практики, > 0,6-0,8.Это один из основных показателей при оценке несостоятельности предпринимательской фирмы. На основании выше сказанного можно сделать вывод о том, что запасы и затраты не покрыты собственными средствами, более того значение коэффициента на много превышает критический уровень, что свидетельствует о злоупотреблении организацией заемными источниками финансирования.

Рассмотрим затраты по элементам на производство продукции в ООО «Шарофиддин-Нурилло» в таблице 16.

Таблица 16 - Затраты по элементам на производство продукции

Из таблицы 16 можно сделать вывод о том, что материальные затраты увеличились до 44199 тыс. руб., однако для их доля в производственных затратах уменьшилась на 2%, увеличение материальных затрат говорит об увеличении материалоемкости продукции, на увеличение материальных затрат оказал влияние рост цен на металл в течение 2014 года на 21% , а так же на импортные комплектующие. Затраты на оплату труда возросли на 12620 тыс. руб.

Сложившийся в начале 2014 года дефицит квалифицированных рабочих кадров привел к росту средней заработной платы на предприятиях области в среднем на 25%. С целью сохранения высококвалифицированных кадров заработная плата на предприятии была увеличена. Отчисления на социальные нужды возросли в соответствии с ростом заработной платы и составили 9353 тыс. руб. амортизация за анализируемый период не претерпела существенных изменений. В состав прочих затрат входит: расходы на водоснабжение и канализацию, оплата услуг связи, содержание охраны, командировочные расходы. Расходы на сертификацию продукции, на текущий ремонт зданий и оборудования, на изготовление производственной оснастки, расходы на содержание транспорта, приобретение инструмента и др., их возросли на 19014 за счет роста тарифов. Переменные и постоянные затраты увеличились до 19014 тыс. руб. и 90670 тыс. руб. соответственно, что свидетельствует об изменении состава и структуры продукции производимой предприятием.

2.5 Анализ собственного и заёмного капитала

На основании данных бухгалтерского баланса можно отследить динамику изменения и структуру собственного и заемного капитала, для более наглядного отражения которых составим таблицу 17.

Таблица 17 - Динамика и структура собственного и заемного капитала

Из таблицы 17 видно, что структура источников финансирования предприятия на 01.01.2014 года была следующей: собственный капитал 31%, заемный капитал 69%, за отчетный период в структуре источников финансирования предприятия появилась негативная тенденция к снижению доли участия собственного капитала в формировании имущества, т.е. финансовая зависимость от внешних источников финансирования возросла. Собственный капитал остался практически неизменным основной его составляющей оставался капитал полученный при создании общества и инфляционная составляющая этого капитала. Накопленный предприятием капитал оставался отрицательным и существенно не изменился. Отсутствие прибыли не позволило предприятию профинансировать за счет собственных средств прирост производственных активов и предприятие было вынуждено прибегнуть к дополнительным заимствованиям. Предприятие стало привлекать краткосрочные кредиты, поэтому заемный капитал увеличился с 44161 до 75694 тыс. руб. Оборачиваемость капитала упала с 1,01 до 0,88 оборотов в 2014 году по сравнению с 2012 годом. Рентабельность всего капитала значительно снизилась и составила в 2014 году 0,4 %, что свидетельствует о снижении эффективности использования имущества предприятия. Рентабельность собственного капитала так же уменьшилась с 5% до 1% в 2014 году по сравнению с 2012 годом, это свидетельствует о снижении эффективности использования собственного капитала.

Для расчета показателей прибыли для целей налогообложения, составим таблицу 18.

Таблица 18- Расчет показателей прибыли для целей налогообложения

По данным таблицы 18 можно сделать вывод о том, что основная деятельность организации на протяжении анализируемого периода была прибыльной, выручка предприятия возросла на 23%, однако валовая прибыль снизилась на 30%. Это связано с тем, что часть затрат предприятие было вынуждено внести на освоение нового производства, а именно производства металлоформ для изготовления дорожных и аэродромных плит, указанные затраты подлежат возмещению в течении ряда лет.

Коммерческие расходы возросли практически в 2 раза, данные изменения связаны с тем, что большая часть груза была отправлена по регионам привлеченным автотранспортом, ранее доставка производилась преимущественно по железной дороге. Проценты к уплате возросли в 2 раза за счет увеличения объемов кредитования и увеличения процентных ставок по кредитам. Прочие доходы в основном сложились от реализации имущества предприятия и составили 5099 тыс. руб. Прочие расходы организации уменьшились на 38%, за счет сокращение затрат на содержание столовой и как следствие прибыль от налогообложения составила 935 тыс. руб. Чистая прибыль организации уменьшилась на 75%.

2.6 Финансовое состояние ООО «Шарофиддин-Нурилло»

2.6.1 Состояние статей актива и пассива баланса

Оценку финансового состояния начинается с построения агрегированного баланса (табл. 19).

Исходя из данных таблицы 19 можно сделать вывод о том, что доходные вложения в материальные ценности стали осуществляться только в 2014 году. Основные средства возросли, их стоимость составила 33921 тыс. руб., стоимость объекта незавершенного строительства не изменилась (169696 тыс. руб.), общая стоимость внеоборотных средств на конец периода составила 50617 тыс. руб., а оборотных запасов 58398 тыс. руб. (значительно увеличилась стоимость запасов на 10094 тыс. руб.).

Таблица 19 - Баланс в агрегированном виде ООО «Шарофиддин-Нурилло» за 2014г., тыс. руб.

В пассиве агрегированного баланса произошли следующие изменения: существенно увеличилась кредиторская задолженность на 10662 тыс. руб., краткосрочные кредиты и займы на 31500 тыс. руб.

Составив агрегированный баланс, приступим к изучению состава и структуры имущества предприятия по данным актива баланса, что позволяет дать общую оценку изменения имущества предприятия, выделить в его составе оборотные и внеоборотные (иммобилизованные) активы.

В статьях актива баланса представлены виды размещенного капитала, результаты расчета для анализа актива баланса представлены в таблице 20.

Таблица 20 - Результаты расчётов для анализа актива баланса, тыс. руб.

Наибольшая часть внеоборотных активов представлена основными средствами, что характеризует ориентацию на создание материальных условий расширения основной деятельности предприятия.

Внеоборотные активы организации составляют 46% от всех активов организации по состоянию на 2014 год, а оборотных средств соответственно 54%, что говорит о неправильном использовании оборотного капитала организации, который нужно не копить на счетах, а пустить в оборот для получения прибыли, либо на расширение собственного производства, либо на вложения в акции и ценные бумаги других организаций.

В пассиве баланса отражаются источники образования средств организации, результаты расчетов для анализа пассива баланса организации представлены в таблице 21.

Таблица 21 - Результаты расчетов для анализа пассива баланса, тыс. руб.

В сумме пассивов заемный капитал занимает 57% и на начало и на конец анализируемых периодов и по абсолютным величинам превосходит собственный капитал, что свидетельствует о получении заемных средств под меньший процент, чем рентабельность капитала организации. Это способствует повышению доходности собственного капитала, заемные средства должны постоянно находится в движении, иначе возникает просроченная кредиторская задолженность, что, как правило, отрицательно сказывается на финансовом состоянии организации.

2.6.2 Платёжеспособность, ликвидность и финансовая устойчивость