Анализ финансового состояния ОАО "Роствертол"

Таким образом, увеличение объёма продаж произошло за счёт экстенсивного фактора, эффективность использования средств труда увеличилась.

Определим эффективность использования материальных ресурсов на основе показателей таблицы 4. 2.

Таблица 4.2

Анализ материалоёмкости и материалоотдачи продукции.

Вывод: как видно из таблицы 4. 2, в 2012 году по сравнению с 2011 эффективность использования материальных ресурсов увеличилась. Материалоёмкость снизилась на 11 копеек (16, 2%), в свою очередь материалоотдача увеличилась на 0, 28 рубля (19, 2%). Это было обусловлено значительным превышением темпов прироста объёма продаж (51, 3%) над темпами прироста материальных затрат (26, 9%).

Рассчитаем относительную экономию (перерасход) материальных ресурсов как произведение объёма продаж в отчетном периоде и изменения уровня затрат материальных ресурсов на рубль объёма продаж (материалоёмкости) : экономия = 30232411 Ч (-0, 11) = - 3325565, 21 тыс. руб. Таким образом, вследствие увеличение эффективности использования материальных ресурсов их экономия составила 3325565, 21 тыс. руб.

Дадим оценку динамике показателей производительности труда и средней зарплаты, а также рассчитаем влияние на изменение объёма продаж трудовых факторов с помощью данных таблицы 4.3.

Таблица 4.3

Анализ трудовых факторов

Вывод: как видно из таблицы, производительность труда 1 работника увеличилась на 1533, 5 тыс. руб. (51, 1%) и составила 4534 тыс. руб. в 2012 году. Это обусловлено тем, что темпы роста объёма продаж опережают темпы роста численности работников. В свою очередь, оплата труда возрастала более быстрыми темпами, чем объём продаж, что привело к повышению средней заработной платы на 68, 4 тыс. руб. (49, 1%).

Рассчитаем влияние на изменение объёма продаж среднесписочной численности персонала и среднегодового объёма продаж на 1 работника (производительности труда) по следующим формулам:

ДQ (R) =ДRЧWR0=+7Ч3000, 5=+21003, 5 тыс. руб.

ДQ (WR) =ДWRЧR1=+1533, 5Ч6668=+10225386 тыс. руб.

Баланс влияния факторов: +21003, 5+10225386=+10246389 тыс. руб.

В 2012 году по сравнению с 2011 годом объём продаж увеличился на +10246389 тыс. руб. На это повлияли следующие факторы:

Вследствие увеличения среднесписочной численности персонала на 7 человека объём продаж вырос на 21004 тыс. руб.

Вследствие роста производительности труда 1 работника на 1533, 5 тыс. руб. объём продаж увеличился на 10225378 тыс. руб.

Таким образом, в данном случае основной прирост объёма продаж обеспечен за счет экстенсивного фактора, что следует оценить положительно.

Определим соотношение темпов роста производительности труда и средней зарплаты работника и его влияние на изменение полной себестоимости продаж. Согласно данным таблицы 4. 3, соотношение составит 151, 1/149, 1=1, 0134, или 101, 34%, то есть темпы роста средней заработной платы значительно отстают от темпов роста производительности труда, что подтверждает вывод о снижении эффективности деятельности ОАО.

Влияние найденного показателя на изменение полной себестоимости продаж в части фонда оплаты труда определим по формуле:

ДФОТ=ФОТ1Ч (1-Тр (ПТ) /Тр (з/пл)) =1384641Ч (1-1, 0134) =-18554 тыс. руб.

Таким образом, тот факт, что темпы роста средней заработной платы значительно отстают от темпов роста производительности труда привел к снижению себестоимости продукции на 18554 тыс. руб., что является положительным фактором. Анализ динамики объемов и структуры продаж товаров, продукции, работ, услуг по сравнению с предыдущим годом в разрезе отдельных позиций провести не удалось в связи с отсутствием данных о ценах на товары предприятия.

Объем продаж за отчетный год увеличился на 10246389 тыс. руб., а именно, на 18554 тыс. руб. под влиянием повышения эффективности использования основных фондов. Таким образом, средства труда за анализируемый период были использованы достаточно эффективно. Прирост продукции на 10246389 тыс. руб. (на 51, 3%) обусловлен увеличением суммы материальных затрат на 3673805 тыс. руб. (на 26, 9%) и снижение материалоемкости продукции на 1коп. (на 16, 2%). Договорные обязательства перед покупателями в отчетном году были полностью выполнены в установленные сроки. Штрафных санкций в отчетном году не имелось. Уровень качества продукции, товаров, работ, услуг предприятия высокий. Рекламаций и брака в отчетном году не отмечалось в результате эффективной работы отдела технического контроля на всех стадиях производства и реализации продукции.

5. Комплексная оценка эффективности хозяйственной деятельности

Для расчета показателей интенсификации деятельности ОАО «Роствертол» построим аналитическую таблицу 5. 1.

Таблица 5.1

Расчет показателей интенсификации ОАО «Роствертол».

Вывод: согласно данным таблицы 5. 1, все показатели интенсификации деятельности ОАО «Роствертол», увеличились в 2012 году по сравнению с 2011 годом. Производительность труда повысилась на 51, 1%, что обусловлено опережением темпов роста выручки от продаж над темпами роста численности персонала. Как было отмечено ранее, ОАО в 2012 году расширяло свою деятельность, вследствие чего расходы по обычным видам деятельности значительно увеличились. Темпы роста выручки опережают темпы роста затрат, что ведет к увеличению качественных показателей интенсификации и свидетельствует об увеличении эффективности производственной деятельности ОАО. В частности, зарплатоотдача увеличилась на 1, 4%, материалоотдача - на 19, 2%, фондоотдача - на 6, 2%, амортизационная отдача - на 3, 4%, оборачиваемость оборотных средств - на 1, 6%.

Проведен сводный анализ показателей интенсификации, результаты обобщены в таблице 5.2.

Таблица 5. 2

Сводный анализ показателей интенсификации

Необходимо также рассчитать совокупную долю влияния экстенсивности и интенсивности по всем ресурсам: для 2011 года 40482187, 5 тыс. руб. (927583+13664463+3090625, 5+22799516), а для 2012 года 62043632, 5 тыс. руб. (1384641+17338268+4361184, 5+38959539). Отсюда динамика совокупных ресурсов равна 62043632, 5/40482187, 5 = 1, 5326. Сопоставление динамики продукции и динамики совокупных ресурсов определяется динамика качественного показателя: 1, 513/1, 5326 = 0, 9872. Прирост совокупных ресурсов на 1% прироста объема продукции составит 53, 26% /51, 3% =1, 038. Следовательно, доля экстенсивности на 100% прироста продукции 103, 8%, а интенсивности - (-3, 8%). Относительный перерасход ресурсов составит 774084, 2 тыс. руб. (+18792+3336064+314931, 8-4463872)

Вывод: данные таблицы 5. 2 показывают, что доля экстенсивности на 100% прироста продукции составила +103, 8%, а интенсивности составила -3, 8% снижения продукции. На каждый процент прироста продукции требовалось изменить численность работающих на 0, 0019%, потребление материальных ресурсов - на 0, 524%, оборотные средства - на 1, 382%.. Эти данные свидетельствуют о том, что для трудовых ресурсов, основных производственных фондов, материальных потребленных ресурсов характерно преимущественно интенсивное использование, а для оборотных средств характерно полностью экстенсивное использование при отрицательной интенсификации, т. е. ухудшение качественного уровня использования.

Выводы и рекомендации по улучшению показателей деятельности организации

Проведенный комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности ОАО «Роствертол» за 2011-2012 г. показал следующие результаты.

В 2012 году общая стоимость имущества ОАО «Роствертол» увеличилась на 19 007 123 тыс. руб., или 53, 7%. В основном это вызвано ростом стоимости оборотных активов на 16 776 518 тыс. руб. или на 54, 9%.. Следовательно, увеличилась их доля в общей стоимости имущества с 86, 3% до 87, 0%, что свидетельствует об активном привлечении мобильных средств и является положительным фактором.

Следует отметить, что увеличение дебиторской задолженности на

17 736 773 тыс. руб. в 2012 году по сравнению с 2011 годом составило 93, 3% изменения стоимости имущества ОАО «Роствертол». Отрицательное влияние оказало снижение стоимости запасов на 1 610 256 тыс. руб, что составило 8, 5% изменения стоимости имущества.

Стоимость внеоборотных активов за анализируемый период также увеличилась и составила на 2012 год 2 230 605 тыс. руб. Это было обусловлено прежде всего ростом суммы основных средств на 1 979 337 тыс. руб., что составило 10, 4% от увеличения стоимости имущества. Поэтому можно сказать, что ОАО «Роствертол» ориентируется на создание материальных условий расширения основной деятельности.

Структура внеоборотных активов такова, что большая их часть приходится на эксплуатируемые основные средства (9, 8% в общей стоимости имущества), долгосрочные финансовые вложения (2, 9%). То есть происходит рост материальных условий для производственной деятельности, что является благоприятным фактором, а также проявляется финансово-инвестиционная стратегия ОАО «Роствертол».

В целом можно сделать вывод о росте экономического потенциала предприятия, причем следует отметить, что ОАО «Роствертол» в основном вкладывает средства в оборотные активы.

Анализ источников образования имущества ОАО показал, что собственный капитал ОАО, к которому в данной ситуации относится раздел III «Капитал и резервы», увеличился на 2 410 671 тыс. руб. и составил на конец года 9 158 640 тыс. руб. Однако его удельный вес в общей сумме источников снизился на 2, 3 п. п. и составил 16, 8%.

Считается, что для поддержания финансовой устойчивости предприятия необходимо, чтобы удельный вес собственного капитала составлял не менее 50%; тогда предприятие при необходимости будет способно отвечать по своим обязательствам за счет собственного капитала. Поэтому если указанная выше тенденция сохранится, то это может привести к снижению финансовой устойчивости ОАО.

Главным образом на увеличение собственного капитала в абсолютной сумме повлияло увеличение нераспределенной прибыли ОАО в 1, 4 раза, что весьма важно в условиях кризиса, когда целью предприятия становится не столько получение прибыли, сколько сохранение стабильности. За счет этого показателя повышается уровень доходности и экономической состоятельности предприятия, и, следовательно, повышается его финансовое состояние.

Удельный вес долгосрочных обязательств в 2012 году составил 59, 8%, что на 4, 3 п. п. больше, чем в 2011 в общей сумме источников имущества предприятия, а доля краткосрочных обязательств составила 23, 4% в 2012 году. Наибольшими статьями в этом разделе являются заемные средства и кредиторская задолженность, которые соответственно составляют 4159990 тыс. руб. и 7864797 тыс. руб.

В целом можно сказать, что ОАО сохраняет довольно устойчивое состояние, но если тенденция к увеличению доли заемных средств будет сохраняться в будущем, это может отрицательно сказаться на финансовой устойчивости предприятия.

В результате анализа ликвидности баланса ОАО «Роствертол», можно сделать вывод, что бухгалтерский баланс является не абсолютно ликвидным т. к. одно из неравенств не выполняется.

Анализ коэффициентов ликвидности показал, что за анализируемый период рассматриваемые коэффициенты незначительно выросли, хотя следует отметить, что не все показатели как в отчетном, так и в предыдущем году удовлетворяют нормативным значениям.

Вследствие увеличения денежных средств и уменьшения кредиторской задолженности коэффициент абсолютной ликвидности возрос на 0, 022 и стал равен 0, 12, что приблизило данный показатель к норме 0, 2-0, 25. В связи с тем, что дебиторская задолженность в 2012г. значительно увеличилась, и ее рост в 4, 3 раза обогнал увеличение краткосрочной части заемного капитала, коэффициент текущей ликвидности за отчетный период вырос на 0, 442 и на отчетную дату составил 3, 834 при норме 1-2, что свидетельствует о нерациональной структуре капитала.

Положительная динамика коэффициентов ликвидности свидетельствует об улучшении платежеспособности ОАО в отчетном году.

Также произведённые расчёты показывают, что на предприятии ОАО «Роствертол» за анализируемый период коэффициент платёжеспособности увеличился на 0, 029 пункта и составил 1, 018.

Сложившаяся ситуация свидетельствует о том, что при сокращении денежных поступлений на 1, 8% предприятие сможет обеспечить текущие платежи. Стоимость чистых активов к концу года увеличилась на 2410671 тыс. руб. или на 35, 7%. Однако их удельный вес в совокупных активах предприятия снизился на 2, 3 пункта. Пути повышения показателя чистые активы заключаются либо в повышении активов без соответствующего прироста обязательств, либо в понижении обязательств.

Таким образом, можно сделать вывод, что ОАО «Роствертол» в 2012 году имело удовлетворительное финансовое состояние. Для повышения ликвидности также рекомендуется погашать кредиторскую задолженность.

Анализ состава и структуры прибыли до налогообложения выявил, что данный показатель формируется за счет прибыли от основной деятельности. Причем превышение величины прибыли от продаж над величиной анализируемого показателя показывает, что финансовая деятельность ОАО приносит убытки. Следовательно, необходимо более эффективно вести финансовую деятельность для повышения показателя прибыли до налогообложения.

Факторный анализ фондоотдачи показал, что наибольшее влияние на данный показатель оказало изменение основных фондов, поэтому необходимо обратить внимание на показатель машиноотдачи.

Производительность труда в 2012 году повысилась на 51, 1%, что обусловлено опережением темпов роста выручки от продаж над темпами роста численности персонала. Как было отмечено ранее, ОАО в 2012 году расширяло свою деятельность, вследствие чего расходы по обычным видам деятельности значительно увеличились. Темпы роста выручки опережают темпы роста затрат, что ведет к увеличению качественных показателей интенсификации и свидетельствует об увеличении эффективности производственной деятельности ОАО.

Размещено на Allbest.ru