Анализ формирования и использования основного капитала

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Реферат

по анализу и диагностике финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Тема: “Анализ формирования и использования основного капитала”



Содержание

основной капитал финансовая устойчивость

Введение

1.Теоретическая часть. Анализ формирования и использования основного капитала

1.1 Основной капитал предприятия

1.2 Оценка и учёт основного капитала

1.3 Износ и амортизация основного капитала. Лизинг основного капитала

1.4 Показатели использования основного капитала

2. Аналитическая часть. Анализ финансовой деятельности ОАО “Молоко”

2.1 Краткая характеристика ОАО “Молоко”

2.2 Анализ финансовой устойчивости

2.2.1 Предварительный анализ финансовой отчетности

2.2.2 Анализ активного капитала

2.2.3 Анализ пассивного капитала

2.3 Краткие выводы и предложения по результатам исследования

Заключение

Библиографический список

Приложения



Введение

В процессе производства продукции и оказание услуг используются следующие виды экономических ресурсов: естественные (земля, недра, водные и лесные), трудовые (люди и их способность производить товары и услуги), средства производства (производственные здания, сооружения, станки, транспортные средства, материалы, сырье, энергия, запасные части и т.д.), предпринимательские способности людей.

Овеществленные средства производства называют капиталом предприятия.

Капитал, как средство производства делится на средства и предметы труда, которые участвуют в создании продукции и услуг, но различаются по их функциям в процессе производства.

Средства труда составляют вещественное содержание основных производственных фондов, т.е. основного капитала, предметы труда - оборотных производственных фондов, т.е. оборотного капитала.

Основные производственные фонды (ОПФ) функционируют в сфере производства и составляют главную часть национального богатства нашей республики. В промышленности РБ сосредоточено 32% ОПФ. Они определяют технический потенциал республики, предприятия, от их качественного состава и состояния зависят темпы производства продукции.

В рыночных условиях предприятия, независимо от их формы собственности, за счет собственных средств амортизации, прибыли, кредитов приобретают оборудование, строят цехи. И чтобы производство было эффективным, а огромные средства, затраченные на создание и приобретение ОПФ, не были напрасно потерянными, основные фонды должны наиболее полно и рационально использоваться. От того, как используются основные производственные фонды, зависит прибыль предприятия, а следовательно, дальнейшее развитие.

Целью данного реферата является анализ основного капитала.

В результате поставленной цели определяется следующий ряд задач:

1) повторить и закрепить теоретический материал по анализу основного капитала;

2) дать характеристику предприятия ОАО "Молоко";

5) провести анализ состава, динамики и выполнения плана балансовой прибыли за отчетный год; показателей прибыли, показателей деловой активности, показателей рентабельности и финансовой устойчивости предприятия

В процессе подготовки реферата использовались материалы бухгалтерской отчётности и различные методические источники (бухгалтерский баланс с приложениями, статическая отчётность утверждённые Минфином и Госкомстатом Российской Федерации, система показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности).



1. Анализ формирования и использования основного капитала

1.1 Основной капитал предприятия

Основной капитал - это денежная оценка основных фондов.

Основные фонды промышленного предприятия представляют собой совокупность материально-вещественных ценностей, созданных общественным трудом, длительно участвующих в процессе производства в неизменной натуральной форме и переносящие свою стоимость на изготовленную продукцию по частям по мере износа.

Существует несколько классификаций основных фондов.

В зависимости от характера участия основных фондов в сфере материального производства они подразделяются на:

- производственные основные фонды (машины, оборудование, гидротехнические сооружения - плотины, каналы, водоёмы; транспортные сооружения - мосты, дороги, тоннели; электросети, трубопроводы и др.). Они функционируют в процессе производства, постоянно участвуют в нём, изнашиваются постепенно, перенося свою стоимость на готовый продукт, пополняются они за счёт капитальных вложений;

- непроизводственные основные фонды (жилые дома, детские сады, школы, бани, прачечные и др. объекты бытового и культурного назначения, здравоохранения и т.д.). Они предназначены для обслуживания процесса производства, и поэтому в нём непосредственно не участвуют, и не переносят своей стоимости на продукт, потому что он не производится; воспроизводятся они за счёт национального дохода.

Основные фонды - важнейшая и преобладающая часть всех фондов в промышленности (имеются в виду основные и оборотные фонды, а также фонды обращения). Они определяют производственную мощь предприятий, характеризуют их техническую оснащённость, непосредственно связаны с производительностью труда, механизацией, автоматизацией производства, себестоимостью продукции, прибылью и уровнем рентабельности.

Согласно существующей классификации основные фонды промышленности по своему составу в зависимости от целевого назначения и выполняемых функций подразделяются на следующие виды:

- здания;

- сооружения;

- передаточные устройства;

- машины и оборудование, в том числе:

- силовые;

- рабочие;

- измерительные и регулирующие предметы;

- вычислительная техника;

- прочие.

- транспортные средства;

- инструменты;

- производственный инвентарь и принадлежности;

- прочие основные фонды (рабочий скот, многолетние насаждения).

Каждая группа состоит из множества разнообразных средств труда. В группе здания выделяют три подгруппы: производственные здания, непроизводственные здания и жильё. Сооружения делятся на подземные, нефтяные и газовые скважины, горные выработки. К передаточным устройствам относят трубопроводы и водопроводы. Силовые машины это турбины, электродвигатели. Рабочие машины и оборудование подразделяются в зависимости от отраслей использования. Инструменты и инвентарь учитываются в составе основных фондов только в том случае, если они служат больше одного года и стоят больше 300 рублей^{5 (}если меньше - то это уже малоценные и быстроизнашивающиеся предметы и включаются в состав оборотных фондов).

Здания и сооружения производственного назначения, передаточные устройства, машины и оборудование, транспортные средства формируют основные фонды производственного назначения.

Соотношение отдельных групп основных фондов в их общем объёме представляет собой видовую (производственную) структуру основных фондов. В зависимости от непосредственного участия в производственном процессе производственные основные фонды подразделяются на: активные (обслуживают решающие участки производства и характеризуют производственные возможности предприятия) и пассивные (здания, сооружения, инвентарь, обеспечивающие нормальное функционирование активных элементов основных фондов).

В основном, масса производственных основных фондов в промышленности сосредоточена в активной части.

Состав и структура основных фондов зависят от особенностей специализации отрасли, технологии и организации производства, технической оснащённости. Структура основных фондов может быть различна по отраслям промышленности и внутри отдельной отрасли в связи с теми же причинами.

Для лучшего использования основных фондов в процессе их эксплуатации необходимо вести чёткий учёт наличия и движения основных фондов на предприятии. Этот учёт должен обеспечить знание общей величины основных фондов, их динамики, степени их влияния на уровень издержек производства и другие.

1.2 Оценка и учет основного капитала

Учёт основных фондов в денежном выражении производится для установления изнашиваемости основных фондов промышленности и начисления денежных сумм соответственно изнашиваемости (амортизационные отчисления), для учёта динамики, структуры основных фондов, определения себестоимости продукции и рентабельности предприятии.

В связи с длительностью функционирования основных фондов, их постепенным снашиванием и изменением за это время условий воспроизводства существует несколько методов для оценки основных фондов: по первоначальной (балансовой), восстановительной, остаточной, ликвидационной и среднегодовой стоимости основных фондов.

Первоначальная стоимость основных фондов - это стоимость (цена) приобретения данного вида основных фондов; транспортные расходы на доставку; стоимость монтажа, наладки и т.п. Эта стоимость выражается в ценах, действовавших в момент приобретения данного объекта, и на основании её величины стоимости на предприятиях происходят регистрация элементов основных фондов, учёт их на балансе предприятия, вследствие чего она ещё называется балансовой стоимостью основных фондов.

В связи с длительностью производственного функционирования и под влиянием роста производительности труда цена основных фондов, созданных в разное время, может снижаться (это возможно в нормальных экономических условиях, при низком проценте инфляции).

Для устранения искажающего влияния ценового фактора основные фонды оценивают по их восстановительной стоимости, то есть по стоимости их производства в условиях сегодняшнего дня.

Для определения восстановительной стоимости регулярно производятся переоценки основных фондов с помощью двух основных методов:

1) путём индексации их балансовой стоимости;

2) путём прямого пересчёта балансовой стоимости применительно к ценам, складывающимся на 1 января очередного года.

В современных условиях при высоком уровне инфляции как никогда раньше возникает необходимость периодической переоценки основных фондов и определения их восстановительной стоимости, соответствующей реальным экономическим обстоятельствам.

Однако при таком методе, как и при оценке по первоначальной стоимости, нельзя установить степень изношенности основных фондов. Вместе с тем такая оценка представляет значительную сложность из-за необходимой переоценки всех элементов основных фондов. Поэтому такая оценка осуществляется лишь периодически.

Остаточная стоимость представляет собой разницу между первоначальной стоимостью и начисленным износом (стоимость основных фондов, не перенесённая на готовый продукт). Для вводимых в эксплуатацию новых предприятий оценка основных фондов по этому методу совпадает с оценкой по первоначальной стоимости. Для действующих - будет меньше первоначальной стоимости на величину износа основных фондов.

Она позволяет судить о степени изношенности средств труда, планировать обновление и ремонт основных фондов. Есть два вида остаточной стоимости:

1) она определяется по первоначальной стоимости, определяемой по мере начисления амортизации,

2) по восстановительной стоимости, определяемой экспертным путём в процессе переоценки средств труда.

Оценка по восстановительной стоимости с учётом износа даёт возможность определить фактическую стоимость существующих основных фондов, а также сравнивать объёмы основных фондов отдельных предприятий отрасли промышленности.

Ликвидационная стоимость - это стоимость реализации изношенных и снятых с производства основных фондов (часто это цена лома).

Среднегодовая стоимость основных фондов определяется на основе первоначальной стоимости с учётом их ввода и ликвидации по следующей формуле:



Ф_с= Ф_{п (б)} + Ф_вв• ЧМ/12 - Ф_л (12-М) /12,

где Ф_с - среднегодовая стоимость основных фондов;

Ф_{п (б) -} первоначальная (балансовая) стоимость основных фондов;

Ф_{вв -} стоимость введённых фондов;

ЧМ - число месяцев функционирования введённых основных фондов;

Ф_л - ликвидационная стоимость;

М - количество месяцев функционирования выбывших основных фондов.

Денежная оценка основных фондов отражается в учёте по первоначальной (балансовой), восстановительной, полной и остаточной стоимости.

1.3 Износ и амортизация основного капитала. Лизинг основного капитала

Основные фонды подвергаются физическому и моральному износу как в процессе их использования, так и при бездействии. В последнем случае физический износ основных фондов заключается в потере ими свойств под влиянием атмосферных условий, а также в результате внутренних процессов, происходящих в строении материала, из которого они изготовлены.

При физическом износе происходит утрата основными фондами их потребительной стоимости, т.е. ухудшение технико-экономических и социальных характеристик под воздействием процесса труда, сил природы, а также вследствие неиспользования основных фондов.

Значительная доля устаревших основных фондов в производстве вызывает существенные потери, так как, во-первых, старение оборудования требует увеличения вложения средств в капитальный ремонт для поддержания его в рабочем состоянии; во-вторых, устаревшее производство не имеет возможности использовать новую технику - по крайней мере полностью. Вследствие этого объём продукции и услуг уменьшается.

На размеры физической снашиваемости основных фондов в процессе их использования влияют многие факторы, в т. ч.:

- степень нагрузки основных фондов в производственном процессе. Однако, надо учитывать, что повышение степени нагрузки основных фондов экономически целесообразно, т.к способствует лучшему использованию основных фондов и снижению себестоимости продукции, так как на единицу продукции приходится меньшая часть износа основных фондов.

- качество основных фондов; является ли оборудование стационарно установленным или переносным, - переносное снашивается быстрее.

- особенности технологического процесса и степень защиты основных фондов от влияния внешних условий;

- качество ухода за основными фондами;

- строгое соблюдение технологических режимов, технически грамотная эксплуатация машин и оборудования.

Машины, станки и др. виды основных фондов не только физически снашиваются, но и становятся отсталыми по своей технической характеристике и экономической эффективности. Они подвергаются моральному износу.

Различают две формы морального износа:

- первая выражает уменьшение стоимости машины или оборудования без соответствующего физического износа вследствие удешевления их воспроизводства;

- вторая - уменьшение стоимости в результате внедрения новых более производительных машин или оборудования, обусловленного не уменьшением производительности или мощности, а тем что дальнейшая эксплуатация старых машин по сравнению с новыми приводит к большим издержкам производства.

Моральный износ первого вида связан не с продолжительностью срока службы оборудования, не со степенью его физического износа, а с темпами технического прогресса, приводящего к снижению стоимости изготовления продукции вследствие роста производительности труда в отрасли, производящей новые основные фонды.

При моральном износе первого вида потребительная стоимость основных фондов не изменяется. В новых машинах, аналогичных прежним, нет никаких конструктивных изменений; производительность оборудования также остаётся прежней. Изменяется лишь восстановительная стоимость основных фондов.

Важным является предупреждение морального износа фондов.

Предупреждение морального износа основных фондов, прежде всего относится к их пассивной части: зданиям, сооружениям, коммуникациям. Они намного более долговечны, чем оборудование. Поэтому в их решениях должна быть учтена последующая замена технологий и оборудования.

Правильное установление степени износа основных фондов имеет важное значение для определения восстановительной стоимости основных фондов и размера амортизационных отчислений, которые экономически возмещают износ.

Износ основных фондов определяется и учитывается всеми предприятиями независимо от форм собственности по всем видам основных фондов, независимо начисляется по ним амортизация или нет.

По отдельным объектам основных фондов сумма износа устанавливается по мере необходимости на основании имеющихся в инвентарных карточках данных о первоначальной или восстановительной стоимости объекта, нормативного времени нахождения его в эксплуатации и действовавших норм амортизационных отчислений.

Сумма износа по полностью самортизированным основным фондам не начисляется. Износ отражается предприятиями и организациями, исходя из установленных единых норм амортизационных отчислений.

Физический износ определяется на основании сроков службы основных фондов:

Изн. (ф) =Т_ф/Т_н*100%,

где Т_ф - фактический срок службы (лет);

Т_н - нормативный срок службы (лет).

Моральный износ первого вида определяется на основании соотношения балансовой и восстановительной стоимостей:

Изн. (_м1) = (Ф_б-Ф_в) /Ф_б*100%,

где Ф_б - балансовая стоимость (тыс. руб);

Ф_в - восстановительная стоимость (тыс. руб).

Моральный износ второго вида чаще всего определяется на основе сравнения производительности оборудования:

Изн. (_м2) = (Пр.2-Пр.1) /Пр.2*100%,

где Пр.1 - производительность действующих основных фондов;

Пр.2 - производительность новых основных фондов.

Однако при этом не учитывается экономия сырья и материалов или экономия рабочей силы, что может быть обеспечено новыми основными фондами. Поэтому для более точного учёта морального износа второго вида следует сравнивать основные фонды и издержки производства, применяя следующую формулу:

Изн. (_м2) = (Изд.2-Изд.1) /Изд.2*100%,

где Изд.1 - издержки производства действующих основных фондов (руб);

Изд.2 - издержки производства новых основных фондов (руб).

Основные производственные фонды, участвуя в процессе производства, по частям переносят свою стоимость на произведённую готовую продукцию или оказанные услуги.

Величина переносимой на продукцию стоимости определяется:

- первоначальной стоимостью основных фондов;

- видом основных фондов;

- отраслевой спецификой производства.

Основные функции амортизации - это обеспечение воспроизводства, восстановление основных фондов и учёт. В карточках учёта основных средств отражаются данные по амортизации и определяется величина износа основных фондов за годы их эксплуатации.

Также амортизация в определённой степени выполняет и стимулирующую функцию, предусматривая наиболее полное использование основных фондов: чем длительнее период функционирования оборудования, тем больше производится продукции и тем скорее будет перенесена стоимость основных фондов. Это позволит уменьшить их недоамортизацию вследствие морального износа и снизить потери предприятия, что очень важно в условиях рынка.

Денежное выражение перенесённой части стоимости основных фондов называется амортизационными отчислениями. Амортизационные отчисления входят в состав себестоимости продукции (издержек производства).

Величина амортизационных отчислений определяется по нормам амортизации от первоначальной (балансовой) стоимости основных фондов с учётом срока их службы.

В соответствии с этим норма амортизации рассчитывается по формуле:

Н_а= (Ф_{п (б) -} Ф_{л) /} (Ф_{п (б) * сл}) *100%,

где На - норма амортизации основных фондов в год (%),

Ф_{п (б) -} первоначальная (балансовая) стоимость основных фондов,

Ф_{л) -} ликвидационная стоимость,

_сл - нормативный срок службы основных фондов.

Норма амортизации представляет собой годовой процент погашения стоимости основных фондов.

В ряде отраслей в зависимости от технологических особенностей производства, режима и сменности работы оборудования и других факторов нормы амортизации могут быть повышены или понижены.

В условиях рыночных отношений величина амортизационных отчислений оказывает существенное влияние на экономику предприятия. С одной стороны, слишком высокая доля отчислений увеличивает величину издержек производства, а следовательно, снижает конкурентоспособность продукции, уменьшает объём полученной прибыли и поэтому сокращает диапазон возможностей предприятия по его экономическому уровню развития.

С другой стороны, заниженная доля отчислений удлиняет срок оборачиваемости средств, вложенных в приобретение основных фондов, а это ведёт к их старению и, как следствие этого, снижению конкурентоспособности, потери своих позиций на рынке.

Расчёт амортизационных отчислений производится методом прямого счёта на основании среднегодовой стоимости отдельных видов основных фондов и установленных норм амортизации.

Они рассчитываются по каждому виду основных фондов на капремонт и на полное восстановление основных фондов.

Амортизационные отчисления на полное восстановление активной части основных фондов (машин, оборудования, транспортных средств) производится в течение нормативного срока службы основных фондов или срока, за который балансовая стоимость этих фондов полностью переносится на издержки производства и обращения.

По всем другим основным фондам амортизационные отчисления на полное восстановление производятся в течение фактического срока их службы.

Существует классификация методов начисления амортизации. Во-первых, можно выделить равномерно-прямолинейный метод.

При равномерно-прямолинейном методе происходит равномерное списание стоимости основных фондов в течение установленного срока его службы.

Кроме равномерного (линейного) в мировой практике применяются методы ускоренной (регрессивной) амортизации. Методы ускоренной амортизации в течение первой половины нормативного срока службы основных фондов позволяют возместить до 60 - 75% их стоимости, а при использовании равномерного метода было бы возмещено только 50% стоимости основных фондов. Во вторую половину срока службы основных фондов величина амортизации уменьшается.

Среди методов ускоренной амортизации выделяют:

метод по удвоенной норме;

кумулятивный.

В нашей стране применяется метод по удвоенной норме, когда утверждённая в установленном порядке норма амортизации на соответствующий инвентарный объект увеличивается, но не более чем в 2 раза.

Предприятия могут применять метод ускоренной амортизации в отношении основных фондов, используемых для увеличения выпуска средств вычислительной техники, новых прогрессивных видов материалов, приборов и оборудования, расширения экспорта продукции, в случаях, когда они заменяют изношенную и морально устаревшую технику (при этом нормативы согласовываются с государственными финансовыми органами). Этот метод не распространяется на машины и оборудование с нормативным сроком службы до 3-х лет, на уникальную технику, предназначенную только для производства ограниченного круга изделий.

В последнее время в развитых странах используется новый метод ускоренного списания стоимости машин - комбинация методов регрессивной и прогрессивной амортизации.

Предприятие, испытывающее необходимость в обновлении оборудования или в расширении парка оборудования имеет 2 возможности: приобрести оборудование или взять его в аренду. Одним из видов аренды является лизинг.

Лизинг - это вид предпринимательской деятельности, направленный на инвестирование временно свободных или привлечённых финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определённого продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей.

Основное отличие лизинга от других видов аренды состоит в том, что в лизинг сдаётся имущество, ранее не использованное лизнгодателем, а специально им приобретённое с целью передачи в пользование лизингополучателю.

Лизинг классифицируется по следующим признакам, По составу участников лизинг может быть прямым и косвенным. По типу имущества - движимости и недвижимости. По степени - с полной и неполной окупаемостью. В зависимости от условий амортизации - с полной и неполной амортизацией. В соответствии с двумя последними признаками, выделяют финансовый и оперативный лизинг. По объёму обслуживания имущества - лизинг бывает - “чистый" (без обслуживания), с полным набором услуг или с частичным набором услуг. В зависимости от сектора рынка существует внутренний (в пределах одной страны) и внешний (международный) лизинг.

Для России в наибольшей степени характерен финансовый лизинг. Он характеризуется тем, что срок, на который заключается договор между лизингодателем и лизингополучателем совпадает по продолжительности со сроком поной амортизации оборудования, т.е. в течение срока лизинга выплачивается вся стоимость имущества.

Оперативный лизинг отличается тем, что срок договора по нему короче, чем срок службы оборудования. Лизингодатель за время действия договора возмещает лишь часть стоимости оборудования. В этом случае, остаётся высокой остаточная стоимость оборудования, и лизингодатель несёт повышенный риск по возмещению этой стоимости (особенно при отсутствии спроса на него), так как должен сдавать его в пользование несколько раз.

Частным случаем прямого лизинга является возвратный лизинг. При этом виде лизинга собственник имущества продаёт его лизингодателю и одновременно заключает договор на пользование этим имуществом. То есть, продавец и лизингополучатель - одно и то же юридическое лицо. Этот вид лизинга особенно эффективен для предприятий со сложным финансовым положением. Предприятию, нуждающемуся в имуществе выгодно продать его лизинговой компании и продолжать им пользоваться. Это не исключает возможности последующего выкупа имущества.

Лизинг по остаточной стоимости применяется на уже бывшее в эксплуатации оборудование. Объект лизинга в этом случае оценивается по остаточной стоимости, что снижает затраты лизингополучателя.

Лизинг обладает многими достоинствами, можно перечислить некоторые из них:

Во-первых, она даёт возможность компаниям модернизировать и организовывать новое производство без мобилизации больших финансовых ресурсов.

Во-вторых, для мелких и средних фирм лизинг часто является единственно возможным способом финансирования их инвестиций.

В-третьих, освобождает арендатора от процедур и расходов, связанных с владением имуществом (например, от налога на имущество).

В-четвёртых, позволяет включать в себестоимость продукции, работ, услуг проценты за полученные заёмные средства, в том числе кредиты банков, используемые субъектами лизинга для осуществления операций финансового лизинга, а также лизинговых платежей.

В-пятых, позволяет снижать налог на прибыль, так как лизинговые платежи у лизингополучателя относятся на затраты.

Эффективность лизинга подтверждена практикой в США, Англии, Германии и других государствах рыночной экономики. В России лизинг находится в стадии развития.

1.4 Показатели использования основного капитала

При имеющемся техническом уровне и структуре основных производственных фондов увеличение выпуска продукции, снижение себестоимости и рост накоплений предприятий зависят от степени их использования.

Все показатели использования основных производственных фондов могут быть объединены в три группы:

показатели экстенсивного использования основных производственных фондов, отражающие уровень использования их по времени;

Показатели интенсивного использования основных фондов, отражающие уровень использования по мощности (производительности);

показатели интегрального использования основных производственных фондов, учитывающие совокупное влияние всех факторов - как экстенсивных, так и интенсивных.

К первой группе показателей относятся: коэффициент экстенсивного использования оборудования, коэффициент сменности работы оборудования, коэффициент загрузки оборудования, коэффициент сменного режима времени работы оборудования.

Коэффициент экстенсивного использования оборудования (Кэкст) определяется отношением фактического количества часов работы оборудования к количеству часов его работы по плану:

К_экст=_{обор. ф.} / _{обор. пл}.,

где _{обор. ф} - фактическое время работы оборудования, ч;

_{обор. пл} - время работы оборудования по норме (устанавливается в соответствии с режимом работы предприятия и с учётом минимально необходимого времени для проведения планово-предупредительного ремонта), ч.

К_экст показывает на сколько был использован плановый фонд времени оборудования.

Коэффициент сменности работы оборудования определяется как отношение общего количества отработанных оборудованием данного вида в течение дня станко-смен к общему количеству станков, закреплённых за предприятием.

К_с=_с. / ,

где - _с фактически отработанное число станко-смен за сутки;

- общее количество станков в парке.

Коэффициент загрузки оборудования также характеризует использование оборудования во времени. Устанавливается он для всего парка машин, находящихся в основном производстве. Рассчитывается как отношение трудоёмкости изготовления всех изделий на данном виде оборудования к фонду времени его работы. Коэффициент загрузки оборудования в отличие от коэффициента сменности учитывает данные о трудоёмкости изделий. На практике коэффициент загрузки обычно принимают равным величине коэффициента сменности, уменьшенной в два раза (при двухсменном режиме работы) или в три раза (при трёхсменном режиме).

На основе показателя сменности работы оборудования рассчитывается и коэффициент использования сменного режима времени работы оборудования. Он определяется делением достигнутого в данном периоде коэффициента сменности работы оборудования на установленную на данном предприятии (в цехе) продолжительность смены.

К_{см. р.} =К_с/_с,

где К_с - коэффициент использования сменного режима времени работы оборудования;

_с - продолжительность смены.

Помимо внутрисменных и целодневных простоев важно знать, насколько эффективно используется оборудование в часы его фактической загрузки. Эта задача решается с помощью вычисления показателей интенсивного использования основных фондов, отражающих уровень их использования по мощности (производительности). Важнейшим из них является коэффициент интенсивного использования оборудования.

Коэффициент интенсивного использования оборудования определяется отношением фактической производительности основного технологического оборудования к его нормативной производительности, т.е. прогрессивной технически обоснованной производительности.

К_инт. =В_ф/В_н,

где В_ф - фактическая выработка оборудованием продукции в единицу времени;

В_н - технически обоснованная выработка оборудованием продукции в единицу времени (определяется на основе паспортных данных оборудования).

К третьей группе показателей использования основных фондов относятся коэффициент интегрального использования оборудования, коэффициент использования производственной мощности, показатели фондоотдачи и фондоёмкости продукции.

Коэффициент интегрального использования оборудования определяется как произведение коэффициента интенсивного и экстенсивного использования оборудования и комплексно характеризует эксплуатацию его по времени и производительности (мощности). Значение этого показателя всегда ниже значений двух предыдущих, так как он учитывает одновременно недостатки и экстенсивного и интенсивного использования оборудования.

Результатом лучшего использования основных фондов является, прежде всего, увеличение объёма производства. Обобщающий показатель эффективности основных фондов строиться на принципе соизмерения производственной продукции со всей совокупностью применённых при её производстве основных фондов. Это показатель выпуска продукции, приходящейся на 1 рубль стоимости основных фондов, - фондоотдача. Для расчёта величины фондоотдачи используется формула:

Ф_отд =Т/Ф,

где Т - объём товарной или валовой, или реализованной продукции, руб.;

Ф - среднегодовая стоимость основных производственных фондов предприятия, руб.

Фондоёмкость продукции - величина, обратная фондоотдаче. Она показывает долю стоимости основных фондов, приходящуюся на каждый рубль выпускаемой продукции. Если фондоотдача должна иметь тенденцию к увеличению, то фондоёмкость - к снижению.



2. Анализ финансовой деятельности ОАО “Молоко”

2.1 Краткая характеристика предприятия

Открытое акционерное общество «Молоко» г.Минусинска является одним из старейших перерабатывающих предприятий молочной промышленности Красноярского края. По объему производства завод входит в передовую пятерку молоко - перерабатывающих заводов края.

Сегодня предприятие выпускает более 40 наименований продукции: молоко, кефир, йогурт, крем творожный, творог, сметана, сливки, сырки твороженные, бифидок и др. Высокое качество, хорошая расфасовка и доступные цены удовлетворяют даже самых требовательных клиентов.

Открытое акционерное общество «Молоко» расположено по адресу 662603, Красноярский край, г.Минусинск, ул.Февральская, д.20.

Основной целью деятельности общества является получение прибыли. Основными видами деятельности общества являются:

- Прием и переработка молока от граждан и организаций;

- Посредническая и торгово-закупочная деятельность;

Уставный капитал Общества составляет 108900 (сто восемь тысяч) девятьсот рублей.

2.2 Анализ финансовой устойчивости

2.2.1 Предварительный анализ финансовой отчетности

Таблица 1

Агрегированный аналитический баланс на конец отчетного периода

Актив	Сумма	%	Пассив	Сумма	%
Внеоборотные активы (190)	13218	44,55	Собственный капитал (490+640+650)	12753	42,99
Оборотные активы (290)	16449	55,45	Заемный капитал (590+690-640-650)	16914	57,01
Баланс (300)	29667	100	Баланс (700)	29667	100

У ОАО “Молоко” доля оборотных активов больше на 10,9 % чем внеоборотных, это положительно так как чем выше доля оборотных активов (и, соответственно, ниже доля внеоборотных), тем больше организация может привлекать краткосрочного финансирования без ущерба для своей финансовой устойчивости. Заемный капитал превышает собственный на 14%, наблюдается тенденция нарушения финансовой устойчивости предприятия.

2.2.2 Анализ активного капитала

Таблица 2

Показатели структуры и динамики активов

№ п.п.	Показатели	Код. Стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Всего активов:	300	25336	100	29667	100	4331	17,09
	в том числе:
1.1	Внеоборотные	190	10485	41,38	13218	44,55	2733	10,78
	из них:
1.1.1	Материальные	120+130	10485	41,38	13211	44,53	2726	10,76
1.1.2	Финансовые	110+135+140+145+150			7	0,02	7	0,02
1.2	Оборотные	290	14851	58,62	16449	55,45	1598	6,31
	из них:
1.2.1	Материальные	210	9237	36,46	11222	37,83	1985	7,83
1.2.2	Финансовые	220+230+240+250+260+270	5614	22,16	5227	17,62	-387	-1,52

По сравнению с началом года активы ОАО “Молоко” увеличились на 17,09% , при чем доля увеличения внеоборотных активов составила 10,7%, а доля увеличения оборотных активов - 6,3%. Увеличение доли внеоборотных активов произошло по строке незавершенное строительство. Источником увеличения доли оборотных активов является увеличение запасов - на 7,83%, также наблюдается уменьшение дебиторской задолженности и рост денежных средств.

Существенное увеличение доли запасов свидетельствует о спаде активности предприятия. Увеличение остатков готовой продукции приводит к длительному замораживанию оборотных средств, отсутствию денежной наличности, потребности в кредитах и уплаты процентов по ним, росту кредиторской задолженности.

Таблица 3

Показатели структуры и динамики основных средств

Показатели	Код. Стр.	На начало	На конец	Отклонения
		Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
Основные средства всего:	130	30364	100	33849	100	3485	11,48
в том числе:
земельные участки	119
здания и сооружения	110+111	19058	62,77	20430	60,36	1372	4,52
машины и оборудование	112	9054	29,82	10827	31,99	1773	5,84
Транспорт	113	2059	6,78	2301	6,8	242	0,8
Инвентарь	114	193	0,63	291	0,85	98	0,32
Прочие	115+116+117+118+120
Справочно:
в том числе:
активная часть	122+113	11113	36,6	13128	38,79	2015	6,64

Сумма основных средств на конец года увеличилась на 11,48%. Основное увеличение произошло за счет активной части - ст. “здания и сооружения” на 4,5%, ст. “машины и оборудование” на 5,8%, что говорит о развитии предприятия и о расширении производства

Таблица 4

Показатели структуры и динамики текущих активов

№ п.п.	Показатели	Код. стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Оборотные активы - всего	290	14851	100	16449	100	1598	10,76
	в том числе:
1.1	Производственные запасы	210-214-216	3862	26	4015	24,4	153	1,03
1.2	Незавершенное производство	213
1.3	Готовая продукция	214	5375	36,2	7129	43,3	1754	11,81
1.4	РБП	216			78	0,5	78	0,5
1.5	Дебиторская задолженность	230+240	5270	35,5	4789	29,1	-481	-3,24
1.6	Денежные средства	260	96	0,6	437	2,6	341	2,13
1.7	прочие	220+250+270	248	1,7	1	0,1	-247	-1,69

Структура активов предприятия изменилась. Доля оборотных активов увеличилась на 1598 тыс. руб., причем за счет увеличения запасов оборотные активы увеличились на 1958 тыс. руб., а за счет уменьшения дебиторской задолженности сократилась на 481 тыс. руб.

Таблица 5.1

Группировка дебиторской задолженности по категориям дебиторов

№ п.п.	Показатели	Код. стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Дебиторская задолженность	610	5270	100	4789	100	-481	-9,13
	в том числе:
1.1	покупатели и заказчики	611	4437	84,2	3786	79,1	-651	-12,35
1.2	дочерние и зависимые общества
1.3	авансы выданные	622
1.4	учредители
1.5	прочие дебиторы	620+623	833	15,8	1003	20,9	170	3,22

На конец года наблюдается уменьшение дебиторской задолженности на 9,1%. Наибольшее уменьшение по ст. “Покупатели и заказчики” на 3,2%. Также наблюдается увеличение по ст. “Прочие дебиторы” на 3,2%.

Таблица 5.2

Группировка дебиторской задолженности по срокам погашения и образования

№ п.п.	Показатели	Код. стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Дебиторская задолженность		5270	100	4789	100	-481	-9,13
	в том числе:
1.1	долгосрочная
1.2	краткосрочная		5270	100	4789	100	-481	-9,13
1.3	из них - просроченная
1.3.1	В том числе сомнительная

На конец года наблюдается уменьшение дебиторской задолженности на 9,1%. Вся задолженность является краткосрочной.

2.2.3 Анализ пассивного капитала

Таблица 6

Показатели структуры и динами пассивов

№ п.п.	Показатели	На начало	На конец	Отклонения
		Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%	% к итогу
1	Всего источников:	25336	100	29667	100	4331	17,09	100
	в том числе:
1.1	собственных	12320	48,63	12753	42,99	433	1,71	9,99
1.2	заемных	13016	51,37	16914	57,01	3898	15,38	90,01
	из них:
1.2.1	долгосрочных	197	0,78	4015	13,53	3818	15,12	88,16
1.2.2	краткосрочных	12819	50,59	12899	43,48	80	0,26	1,85

Сумма источников ОАО ”Молоко” на конец года увеличилась на 17%, при чем величина собственных источников увеличилась на 1,7%, а величина заемных - 15,4%, наблюдается тенденция к нарушению финансовой устойчивости предприятия. 88,2% заемных источников являются долгосрочными и 1,9% краткосрочными.

Таблица 7.1

Группировка заемного капитала по категориям кредиторов

№ п.п.	Показатели	Код стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Заемный капитал - всего	590+690-640-650	13016	100	16914	100	3898	29,95
	в том числе:
1.1	банки	610	4943	37,98	6000	35,47	1057	8,12
1.2	заимодавцы
1.3	кредиторская задолженность	610	7876	60,51	6899	40,79	-977	-7,51
1.3.1	поставщики	621	5776	44,38	4738	28,01	-1038	-7,98
1.3.2	дочерние и зависимые
1.3.3	работники предприятия	622	603	4,63	699	4,13	96	0,74
1.3.4	соцстрах	624	1202	9,23	1109	6,56	-93	-0,71
1.3.5	бюджет	623	264	2,03	303	1,79	39	0,3
1.3.6	покупатели	625	31	0,24	50	0,3	19	0,15
1.4	прочие	590	197	1,51	4015	23,74	3818	29,26

Сумма заемного капитала на конец года увеличилась на 29,9%, основной причиной увеличения являются долгосрочные займы и кредиты -29,2%, также причиной увеличения являются краткосрочные займы и кредиты - 8,1%. Наблюдается уменьшение кредиторской задолженности на 7,5%, а также уменьшение задолженности перед поставщиками на 7,9%. Увеличилась задолженность предприятия перед персоналом на 0,7%.

Таблица 7.2

Группировка заемного капитала по срокам погашения и образования

№ п.п.	Показатели	Код стр.	На начало	На конец	Отклонения
			Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
1	Заемный капитал -всего:	590+690-640-650	13016	100	16914	100	3898	29,95
	в том числе:
1.1	долгосрочные обязательства	590	197	1,51	4015	23,74	3818	29,26
	из них просроченные
1.2	краткосрочные обязательства	700	12819	98,49	12899	76,26	80	0,61
	в том числе:
1.2.1	Кредиты	610	4943	37,98	6000	35,47	1057	8,12
	из них просроченные
1.2.2	кредиторская задолженность	620	7876	60,51	6899	40,79	-977	-7,51
	В том числе просроченная

Сумма заемного капитала на конец года увеличилась на 29,9%. Практически весь заемный капитал является долгосрочным - 29,2% и лишь 0,6% краткосрочный капитал. Наблюдается увеличение суммы кредитов на 8,1% и

Таблица 8

Показатели обеспеченность материальных активов источниками финансирования

№ п.п	Показатели	На начало года	На конец года
1	Собственный капитал (П3+640+650)	12320	12753
2	Внеоборотные активы (А1)	10485	13218
3	Собственные оборотные средства (стр.1-стр.2)	1835	-465
4	Долгосрочные пассивы (П4)	197	4015
5	Собственные и долгосрочные источники (стр.3+стр.4)	2032	3550
6	Краткосрочные кредиты и займы (610)	4943	6000
7	Общая величина основных источников (стр.5+стр.6)	6975	9550
8	Общая величина запасов и затрат (210+220)	9485	11223
9	Излишек (+) или недостаток (-) СОС (стр.3-стр.8)	-7650	-11688
10	Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников (стр.5-стр.8)	-7453	-7673
11	Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников (стр.7-стр.8)	-2510	-1673

У ОАО “Молоко” наблюдается недостаток общей величины основных источников, как на начало года, так и на конец. Наблюдается тенденция уменьшения недостатка общей величины основных источников на 33,3%.

Таблица 9

Расчет коэффициентов финансовой устойчивости

№ п.п	Показатели	Формула расчета	На начало года	На конец года	Отклонение	Нормативное значение
1	К-т автономии	СК/?актив	0,48	0,43	-0,05	>0,5
2	К-т обеспеченности запасов	СОС/ЗиЗ	0,2	-0,04	-0,24	>0,6
3	К-т обеспеченности оборотных средств	(СК-ВА)/ОА	0,12	-0,03	-0,15	>0,1
4	К-т маневренности	СОС/СК	0,17	0,28	0,11	>0,3

Коэффициент автономии на конец года уменьшился и составил 0,43, что меньше нормативного значения, т.е. предприятие, зависит от заемных источников финансирования, наблюдается тенденция к нарушению финансовой устойчивости предприятия.

Коэффициент обеспеченности запасов на конец года уменьшился и составил -0,04, что меньше нормативного значения т.е. все затраты и запасы финансируются за счет заемного капитала.

Коэффициент обеспеченности оборотных средств на конец года снизился и составил -0,15, что меньше нормативного значения, соответственно ОАО “Молоко” на конец года не обеспеченно оборотными средствами.

Коэффициент маневренности на конец года увеличился на 0,1 и составил 0,28, что близко к нормативному значению, т.е. предприятие способно поддержать уровень собственного оборотного капитала и пополнить оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников.

Таблица 10

Группировка статей баланса для анализа его ликвидности

Актив	На начало года	На конец года	Пассив	На начало года	На конец года
1. Наиболее ликвидные активы, Анл (250+260)	96	437	1. Наиболее срочные обязательства, Пис (620)	7876	6899
2. Быстро реализуемые активы, Абр (240)	5270	4789	2.Краткосрочные, Пкс (610)	4943	6000
3. Медленно реализуемые активы, Амр (210+220+230)	9485	11223	3.Долгосрочные, Пдс (590+630+640+650)	197	4015
4.Трудно реализуемые активы, Атр (190)	10485	13218	4. Постоянные пассивы, Пп (490)	12320	12753
Итого 25336 29667	Итого 25336 29667

После группировки статей баланса видно, что наиболее ликвидных активов (денежных средств) стало больше, количество быстро реализуемых активов (дебиторская задолженность) уменьшилось, количество медленно реализуемых активов (запасы, НДС) увеличилось, и количество трудно реализуемых активов (внеоборотные активы) увеличилось. Наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность) уменьшилась, краткосрочные обязательства (займы и кредиты) увеличились, долгосрочные обязательства значительно увеличились, постоянных пассивов (капитал и резервы) стало больше.

Таблица 11

Расчет коэффициентов ликвидности

Наименование коэффициента	Формула расчета	На начало года	На конец года	Нормативное значение
Коэффициент абсолютной ликвидности	Анл/(Пкс+Пис)	0,07	0,03	>0,05
Коэффициент критической ликвидности	(Абр+Анл)/(Пкс+Пис)	0,42	0,41	>=1,0
Коэффициент текущей ликвидности	Стр.290/(Пкс+Пис)	1,16	1,28	>=1,5

Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составил 0,07, что входит в норматив, к концу года наблюдается уменьшение коэффициента - 0,03 что меньше норматива, соответственно снижается способность предприятия погашать текущие обязательства за счет денежных средств.

Коэффициент критической ликвидности к концу года уменьшился на 0,01 и составил 0,41, что меньше нормативного значения, соответственно предприятие в критических условиях на 41% сможет погасить текущие обязательства.

Коэффициент текущей ликвидности на конец года увеличился и составил 1,28, что меньше нормативного значения, это говорит о финансовом риске, связанном с тем что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета.

Таблица 12

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Показатели	ДЗ	КЗ
1.Сумма на конец отчетного периода	4789	6899
2. Темп роста	-9,12	-12,4
3. Количество оборотов (по сумме погашенных обязательств)
4. Период погашения

На конец отчетного периода дебиторская задолженность уменьшилась на 9,1%, и кредиторская задолженность уменьшилась на 12,4%.

Таблица 13

Показатели финансовых результатов

Показатели	Код стр.	За отчетный период	За аналогичный период	Отклонения
				Сумма	%
1. Выручка от реализации продукции	010	140448	119106	21342	17,9
2. Полная себестоимость	020+030+040	(138019)	( 116671)	21348	18,3
3. Прибыль (убыток) от реализации	050	2429	2435	-6	-0,2
4. Сальдо операционных доходов и расходов	060+070	(1000)	(455)	545	119,8
5. Сальдо внереализационных доходов и расходов	090+0100	(1022)	(1519)	-497	-32,7
6. Прибыль (убыток) до налогообложения	140	407	461	-54	-11,7
7. Налоги	141+142+150	73	(367)	440	80,1
8. Прибыль чистая	190	480	94	386	410,6

После анализа показателей финансовых результатов можно сказать, что выручка от реализации продукции выросла на 17,9%, также увеличились затраты на производство продукции (полная себестоимость) на 18,3%. Прибыль от реализации продукции снизилась на 0,2%. Операционные расходы увеличились на 119,8%. Внереализационные расходы уменьшились на 32,7%. Прибыль до налогообложения уменьшилась на 11,7%. Налоговые обязательства снизились на 80,1%. Чистая прибыль возросла на 410,6%.

Таблица 14

Показатели деловой активности

№ п.п.	Показатели	Формула	За прошлый год	За отчетный год	Отклонения %
1	Коэффициент деловой активности	ВР/Актив	4,70	4,73	0,03
2	Фондоотдача основных средств	ВР/ОС	11,4	10,6	-0,8
3	Коэффициент оборачиваемости оборотных активов	ВР/ОА	8,02	8,5	0,48
4	Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	ВР/СК	9,7	11,01	1,31
5	Коэффициент оборачиваемости заемного капитала	ВР/ЗК	9,2	8,3	-0,9

Проанализировав показатели деловой активности видно что коэффициент деловой активности на конец года возрос на 0,03%, показывает что ресурсы используются неэффективно. Фондоотдача основных средств снизилась на 0,8%, соответственно выручка от реализации, приходящаяся на рубль основных фондов снизилась. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов вырос на 0,48%, что свидетельствует об ускорении оборота оборотных средств. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала на конец года вырос на 1,31%, значит, денежные средства используются активно, увеличение оборачиваемости говорит о том, что собственные средства предприятия вводятся в оборот. Коэффициент оборачиваемости заемного капитала на конец года снизился на 0,9%, соответственно скорость оборачиваемости заемного капитала снизилась.



Таблица 15

Показатели рентабельности

Наименование показателя	Формула расчета	За отчетный период	За аналогичный	Отклонения
Рентабельность продаж	(Пр/Вр) • 100	1,73	2,04	-0,31
Рентабельность основной деятельности	(Пр/З) • 100	0,017	0,021	-0,004
Рентабельность активов	ЧП/Активы	0,016	0,004	0,012
Рентабельность собственного капитала	ЧП/СК	0,038	0,008	0,03

Рентабельность продаж на конец года снизилась на 0,3%, что говорит о том что темпы роста затрат превышают тепы роста выручки. Рентабельность основной деятельности на конец года снизилась на 0,004%, соответственно количество чистой прибыли полученной предприятием с одного рубля затраченного на производство продукции снизилось. Рентабельность активов на конец года возросла на 0,0012%, значит, отдача от использования всех активов предприятия возросла. Рентабельность собственного капитала на конец года возросла на 0,03%, соответственно и возросла величина прибыли, полученная предприятием на единицу стоимости собственного капитала.

2.3 Краткие выводы и предложения по результатам исследования

Из результатов исследования ОАО “Молоко” можно сделать вывод о том, что предприятие находится на переходной стадии, наблюдаются как отрицательные, так и положительные тенденции в развитии предприятия.

Анализ изменения структуры активов показал, что финансовое состояние предприятия ухудшилось по сравнению с предыдущим годом.

Как видно из анализа, доля собственного капитала на 14% меньше заемного капитала, значит, деятельность предприятия в основном финансируется за счет средств заемного капитала. В отчетном периоде присутствуют долгосрочные кредиты банка, взятые на развитие бизнеса, также краткосрочные обязательства - увеличиваются. Стоимость собственного капитала также увеличилась. Значит, в отчетном периоде наблюдается уверенное финансирование деятельности предприятия, накопление мощности.