Анализ финансового состояния ООО "Корсар 2000"

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

1. Товарооборот, тыс. руб.

146971

398362

677350

251391

278988

530379

271,05

170,03

460,87

2. Среднесписочная численность торгового персонала, чел

38

89

170

51

81

132

234,21

191,01

447,37

3. Среднесписочная численность рабочих, чел

27

61

146

34

85

119

160,53

239,34

384,21

4. Доля рабочих в торговом персонале

0,71

0,69

0,86

-0,03

0,17

0,15

96,46

125,30

120,87

5. Число дней работы

255

256

254

1

-2

-1

100,39

99,22

99,61

6. Средняя продолжительность дня, час

7,5

7,6

7,45

0,1

-0,15

-0,05

101,33

98,03

99,33

7. Среднегодовая выработка торгового персонала, тыс.руб./чел

3867,7

4476,0

3984,4

608,3

-491,6

116,8

115,73

89,02

103,02

8. Среднегодовая выработка рабочего, тыс.руб./чел

5443,4

6530,5

4639,4

1087,2

-1891,1

-804,0

119,97

71,04

85,23

9. Среднечасовая выработка рабочего, тыс.руб./чел

2,848

3,357

2,452

0,51

-0,90

-0,39

117,93

73,04

86,14

С - средняя длительность рабочего дня;

Wчас - среднечасовая выработка рабочего.

Оценку данных факторов можно осуществить методом абсолютных разниц:

- влияние изменения доли рабочих в общей численности ППП;

(d09 - d07)*Д07 *С07 *Wчас07 =(0,86 - 0,71) ? 255 ? 7,5 ? 2,848 = 817,02тыс.руб.

- влияние изменения числа дней работы;

d09 *(Д09 - Д07) *С07 *Wчас07 =0,86 ? (254 - 255) ? 7,5 ? 2,848= -18,37 тыс. руб.

- влияние изменения длительности рабочего дня;

d09 * Д09 *(С09 -С07) * Wчас07 = 0,86 ? 254 ? (7,45 - 7,5) ? 2,848= -31,1 тыс. руб.

- влияние среднечасовой выработки рабочего;

d09 * Д09 *С09 * (Wчас09 - Wчас07 ) =0,86 ? 254 ? 7,45 ? (2,452-2,848) = -44,44тыс.руб.

- совместное влияние факторов;

817,02 + (-18,37) + (-31,1) + (-644,44) = 116,8 тыс.руб.

Таким образом, главной причиной увеличения выработки торгового персонала является повышение доли рабочих в общей численности торгового персонала. Все остальные факторы оказали отрицательное влияние на величину среднегодовой выработки. Значительное влияние на уменьшение среднегодовой выработки оказало снижение среднечасовой выработки рабочих. В результате повышения выработки увеличился товарооборот. Для расчета влияния факторов используется метод абсолютных разниц:

(Ч09 - Ч07)*W07= (170 - 38) ? 3867,7 = 510536,4 тыс.руб.

- влияние изменения выработки:

Ч09 *(W09 - W07) = 170 ? (3984,4 - 3867,7) = 19839 тыс.руб.

Таким образом, увеличение численности способствовало увеличению товарооборота на 510536,4 тыс. руб.

2.4.5 Анализ динамики и структуры фонда оплаты труда

Анализ использования трудовых ресурсов и рост производительности труда необходимо рассматривать в тесной связи с оплатой труда. С ростом производительности труда создаются реальные предпосылки повышения его оплаты. В свою очередь, повышение уровня оплаты труда способствует росту его мотивации и производительности. В идеале темп роста уровня оплаты труда должен немного отставать от темпов роста производительности труда. На практике по тем или иным причинам могут быть разные ситуации.

Анализируя данные, обобщенные в таблице 13, видно, что фонд оплаты труда рабочих увеличивался более быстрыми темпами (1102,17%), чем фонд оплаты труда торгового персонала (968,72%). Не смотря на это за весь анализируемый период темп роста среднемесячной заработной платы торгового персонала (216,53%) превышает темп роста среднемесячной заработной платы рабочих (203,83%). Среднемесячная заработная плата торгового персонала за 2008 год увеличилась на 2303,91 руб. или на 143,53%, а в 2009 году наблюдается снижение по сравнению с 2008 годом на 433,2 руб. или на 11,09%. Среднемесячная заработная плата рабочих в 2008г по сравнению с 2007 годом увеличилась на 3222,32 руб. или на 167,85%, а в 2008г. по сравнению с 2008г. снизилась на 1229,1 руб. или на 23,9%.

2.5 Анализ издержек обращения

Затраты по доведению товаров от производства до потребителей (покупателей), выраженные в денежной форме, называются издержками обращения. К ним относятся расходы на транспортировку, подработку, упаковку, хранение и реализацию товаров, а также административно-управленческие расходы торговых предприятий и организаций.

Таблица 13. Анализ труда и заработной платы

Показатели	2007	2008	2009	Абсолютное отклонение	Тр, %
				08-07	09-08	09-07	08/07	09/08	09/07
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
1. Среднесписочная численность торгового персонала, чел	38	89	170	51	81	132	234,21	191,01	447,37
2. Среднесписочная численность рабочих, чел	27	61	146	34	85	119	225,93	239,34	540,74
3. Фонд оплаты труда торгового персонала, тыс. руб.	732	4175	7091	3443	2916	6359	570,36	169,84	968,72
4. Фонд оплаты труда рабочих, тыс. руб.	622	3764	6855,5	3142	3091,5	6233,5	605,14	182,13	1102,17
5. Среднемесячная заработная плата рабочих, руб.	1919,75	5142,1	3913	3222,32	-1229,1	1993,2	267,85	76,10	203,83
6. Среднемесячная заработная плата работника торгового персонала, руб.	1605,26	3909,2	3476	2303,91	-433,2	1870,72	243,52	88,92	216,53

Состав издержек регламентируется «Основными положениями по составу затрат, включаемых в себестоимость продукции (работ и услуг)», утвержденными Министерством труда, Министерством финансов, Министерством экономики и Министерством статистики и анализа.

Издержки обращения торговых предприятий измеряются и изучаются в сумме и по уровню. Уровень издержек обращения представляет отношение их суммы к товарообороту, выраженное в процентах. Он является одним из важнейших качественных показателей оценки хозяйственной деятельности торговых предприятий и показывает, сколько процентов занимают издержки обращения в розничной (продажной) стоимости товаров.

Таблица 14. Динамика затрат на рубль товарооборота

Показатели	2007	2008	2009	Отклонения, +/-	Темпы роста, %
				08-07	09-08	09-07	08/07	09/08	09/07
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
Товарооборот, тыс. руб.	147044	398362	677350	251318	278988	530306	270,9	170,0	460,6
Издержки обращения, тыс.руб.	21058	47226	81067	26168	33841	60009	224,3	171,7	385
Затраты на рубль ТО, коп.	14,32	11,86	11,97	-2,46	0,11	-2,35	82,8	100,9	83,6

Издержки обращения торгового предприятия характеризуются данными приведенными в таблица 14, откуда видно, что в целом затраты на рубль товарной продукции за анализируемый период уменьшаются на 2,35 коп., но в 2008 году наблюдается увеличение по сравнению с 2007 годом на 0,11 коп. это вызвано опережением темпа роста издержек над темпом роста товарооборота. Так 2007 году темпы роста товарооборота составил 270,9%, темп роста издержек обращения составил 224,3%; 2008 году темпы роста товарооборота составил 170%, темп роста издержек обращения составил 171,7%; 2009 году темпы роста товарооборота составил 460,6%, темп роста издержек обращения составил 385%.

2.5.1 Структура затрат по экономическим элементам

Затраты предприятия группируются в двух направлениях: по экономическим элементам и калькуляционным статьям. В основе классификации затрат по экономическим элементам лежит признак экономической однородности затрат, независимо от того, где эти затраты осуществлены. Группировка затрат по экономическим элементам показывает, что именно израсходовано на производство продукции, каково соотношение отдельных элементов в общей сумме расходов.

В затраты, образующие себестоимость товаров, включаются:

- материальные затраты;

- затраты на оплату труда;

- отчисления на социальные нужды;

- амортизация основных средств;

- прочие затраты (износ нематериальных активов, арендная плата, обязательные страховые платежи, проценты по кредитам банка, налоги, включаемые в себестоимость продукции и т.д.).

Из таблицы 15 видно, что на протяжении всего анализируемого периода полная себестоимость увеличивалась, так в 2009г по сравнению с 2007г полная себестоимость увеличилась на 603706 тыс. руб. или на 2905,37%. Также наблюдается рост показателей по всем элементам, включающимся в полную себестоимость. Основной причиной роста полной себестоимости явилось увеличение материальных затрат на 561097 тыс. руб. или на 3027,56% в связи с удорожанием сырья и увеличением объемов продукции.

Наибольший удельный вес в полной себестоимости занимают материальные затраты 92,8% (по состоянию на 2009 год). Несмотря на это доля материальных затрат уменьшилась в 2008 году по сравнению с 2007 годом на 1,33%. Затраты по элементу «Прочие затраты» в 2009г по сравнению с 2007г увеличиваются на 32953 тыс. руб. или 3088,4%.

Таблица 15. Структура затрат по элементам

Показатели	Год	Абсолютные отклонения	Темпы роста, %
	2007	2008	2009	тыс.руб.	уд.вес, %	08/07	09/08	09/07
	тыс. руб.	уд. вес, %	тыс. руб.	уд. вес, %	тыс. руб.	уд. вес, %	08-07	09-08	09-07	08-07	09-08	09-07
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13	14	15	16
1. Материальные затраты	18533	89,2	341936	87,9	579630	92,8	323403	237694	561097	-1,33	4,95	3,63	1845	169,5	3127,6
2. Затраты на оплату труда	732	3,52	4175	1,07	7091	1,14	3443	2916	6359	-2,45	0,06	-2,39	570,4	169,8	968,7
3.Отчисления на социальные нужды	245	1,18	1000	0,3	1807	0,29	755	807	1562	-0,92	0,03	-0,89	408,2	180,7	737,6
4. Амортизация основных средств	202	0,97	595	0,15	1937	0,3	393	1342	1735	-0,82	0,16	-0,66	294,6	325,6	958,9
5. Прочие затраты	1067	5,13	41456	10,7	34020	5,45	40389	-7436	32953	5,52	-5,20	0,31	3885,3	82,1	3188,4
Полная себестоимость	20779	100	389162	100	624485	100	368383	235323	603706	-	-	-	1872,9	160,5	3005,4

При этом в 2009 году по сравнению с 2008 годом наблюдается снижение прочих затрат на 7436 тыс.руб.

По данным таблицы 16 оценивают динамику элементов затрат на рубль товарной продукции и тип производства.

По расчетам таблицы 16 можно отметить, что на 1 рубль товарооборота предприятию необходимо вложить в 2009 году 85,57 коп. материальных затрат, 1,05 коп. затрат на оплату труда, 0,29 коп. на амортизацию. В динамике за анализируемый период произошло значительное увеличение материалоемкости на 72,97 коп.

Таблица 16. Динамика показателей удельных затрат.

Показатели	2007	2008	2009	Отклонения, +/-
				08-07	09-08	09-07
1	2	3	4	5	6	7
Товарооборот, тыс. руб.	147044	398362	677350	251318	278988	530306
Материалоемкость, коп.	12,60	85,84	85,57	73,23	-0,26	72,97
Зарплатоемкость, коп.	0,50	1,05	1,05	0,55	0,00	0,55
Амартизациоемкость, коп.	0,14	0,15	0,29	0,01	0,14	0,15

2.6 Анализ прибыли и рентабельности

2.6.1 Анализ показателей прибыли

В анализе используются следующие показатели прибыли: прибыль до налогообложения, прибыль от продаж, результат от операционной и внереализационной деятельности, чистая прибыль. Прибыль до налогообложения включает финансовые результаты от продаж, результат от операционной и внереализованной деятельности. Чистая прибыль -- это та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и отчислений в благотворительные фонды. В процессе анализа изучают состав прибыли до налогообложения, ее структуру, динамику.

Таблица 16 Анализ динамики показателей прибыли

Показатели	2007	2008	2009	Абсолютные отклонения	Тр, %
				08-07	09-08	09-07	08/07	09/08	09/07
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
1. Товарооборот	147044	398362	677350	251318	278988	530306	270,91	170,03	460,64
2. Себестоимость продукции	118499	335494	544194	216995	208700	425695	283,12	162,21	459,24
3. Управленческие расходы	-	-	-	-	-	-	-	-	-
4. Коммерческие расходы	21058	47226	81067	26168	33841	60009	224,27	171,66	384,97
5. Прибыль от продаж	7487	15642	52089	8155	36447	44602	208,92	333,01	695,73
6. Результат от прочих операций	-14	356	-	370	-	-	2542,86	-	-
7. Результат от внереализационых операций	-373	-5925	-	-5552	-	-	1588,47	-	-
8. Результат от прочей деятельности	-	-	-35229	-	-35229	-35229	-	-	-
8. Прибыль до налогообложения	7100	10073	16860	2973	6787	9760	141,87	167,38	237,46
9. Чистая прибыль	7178	10073	13625	2895	3552	6447	140,33	135,26	189,82

Как видно из таблицы 16, предприятие является прибыльным на протяжении всего анализируемого периода. Темпы роста товарооборота (460,64%) превышают темпы роста себестоимости и коммерческих расходов, которые составили 459,24% и 384,97%, соответственно. В результате чего увеличивается прибыль от продаж на 44602 тыс. руб. или на 595,73%, чистая прибыль возросла на 6447 тыс.руб. или на 89,82%.

Прочие операционные доходы постепенно превышают прочие операционные расходы. Так в 2007г. расходы превышали доходы на 14 тыс. руб., а в 2008г. доходы превышали расходы 356 тыс. руб. Зато результат от внереализационых операций отрицательный и внереализационные расходы постепенно растут. В 2009г наблюдается превышение расходов от прочей деятельности над доходами.

2.6.2 Анализ динамики показателей рентабельности

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. Рентабельность рассчитывается, как отношение полученной балансовой или чистой прибыли к затраченным средствам или объёму реализованной продукции.

Коэффициент рентабельности активов показывает, сколько балансовой или чистой прибыли получено с одного рубля стоимости имущества. Он рассчитывается по следующей формуле:

или

где П - прибыль до налогообложения, тыс. руб.,

К - стоимость имущества, тыс. руб.

Коэффициент рентабельности собственных средств показывает долю прибыли в собственных средствах предприятия.

или

где СК - собственные средства, тыс. руб.,

Пч - нераспределенная (чистая прибыль) прибыль, тыс.р.

Данный показатель показывает, сколько прибыли получается с каждого рубля, вложенного предприятием из собственных средств (акционерный капитал или уставной фонд).

Коэффициент рентабельности производственных фондов - показывает, сколько прибыли получено предприятием на рубль средств, вложенных в основные фонды и материальные оборотные средства.

или

где Ф - среднегодовая стоимость основных средств, тыс.р.;

МОС - средний остаток материальных оборотных средств.

Коэффициент рентабельности продаж показывает доли прибыли от продаж в выручке и определяется по формуле:

или

где Пп - прибыль от продаж, тыс. руб.

В - выручка от продажи продукции, тыс. руб.

Коэффициент рентабельности продукции - показывает, сколько прибыли получило предприятие на рубль затрат.

или

Таблица 17 Динамика показателей рентабельности

Показатели	2007	2008	2009	Абсолютные отклонения
				08-07	09-08	09-07
1	2	3	4	5	6	7
Рентабельность активов	12,34	6,96	5,30	-5,38	-1,66	-7,04
Рентабельность собств. средств	192,99	58,15	26,47	-134,84	-31,68	-166,52
Рентабельность производственных фондов	35,71	27,82	22,89	-7,89	-4,93	-12,82
Рентабельность продаж	5,09	3,93	7,69	-1,17	3,76	2,60
Рентабельность продукции	24,09	18,74	24,47	-5,35	5,73	0,38

Из данных таблицы 17 следует, что с одного рубля стоимости имущества в 2009 году получено 5,3 коп. прибыли, что на 7,04% меньше, чем в 2007 году. Прибыльность собственного капитала и средств производства также снизилась и составила в 2009 году 26,47% и 22,89% соответственно. Такая динамика ухудшает кредитоспособность и инвестиционную привлекательность предприятия. В 2008 году по сравнению с 2007 годом наблюдается снижение рентабельности продаж и продукции на 1,17% и 5,35% соответственно, но в 2009 году по сравнению с 2008 годом ситуация меняется в обратную сторону, т.е. рентабельности продаж увеличилась на 3,76%, рентабельность продукции увеличилась на 5,73%.

3. ГЛАВА. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО "Корсар 2000»

3.1 Построение уплотненного баланса

Таблица 18. Уплотненный баланс

Актив	07	08	09	Пассив	07	08	09
1. Внеоборотные активы				3. Капитал и резервы
1.1. Нематериальные активы	-	-	-	3.1. Уставный капитал	10	10 000	10 000
1.2. Основные средства	777	2989	12928	3.2. Добавочный капитал	-	-	-
1.3. Незавершенное строительство	24	45	44567	3.3.Резервный капитал, фонды, финансы и поступление	7170	17464	65492
1.4. Долгосрочные финансовые вложения	-	19233	18402	ИТОГО по разделу 3	7180	27464	75492
1.5. Прочие внеоборотные активы	-	-	-	4. Долгосрочные пассивы	953	704	3246
ИТОГО по разделу 1	801	22267	75897	ИТОГО по разделу 4	953	704	3246
2. Оборотные активы				5. Краткосрочные пассивы
2.1. Запасы	28984	39677	91749	5.1. Заемные средства	16336	46777	111546
2.2. НДС	5047	7934	765	5.2. Кредиторская задолженность	64215	125791	245090
2.3. Дебиторская задолженность	53849	128959	266106	5.3. Расчеты по дивидендам	-	-	-
2.4. Краткосрочные финансовые вложения	-	494	200	5.4. Доходы будущих периодов	-	-	-
2.5. Денежные средства	3	1405	657	5.5. Резервы предстоящих расходов и платежей	-	-	-
2.6. Прочие оборотные активы	-			5.6. Прочие краткосрочные пассивы	-	-	-
ИТОГО по разделу 2	87883	178469	359477	ИТОГО по разделу 5	26266	172568	356636
Валюта баланса	88684	200736	435374	Валюта баланса	88684	200736	435374

3.2 Анализ валюты баланса

К изм. ВБ (2007-2008) = (200736 - 88684) / 88684 =1,26;

К изм. ВБ (2009-2008) = (435374 - 200736 / 200736=1,17;

К изм. ВБ (2009-2008 = (435374 - 88684) / 88684 =3,9;

Кп (2007-2008) = (10073 - 7178) / 7178 = 0,4;

Кп (2009-2008) = (13625 - 10073) / 10073 = 0,35;

Кп (2009-2008) = (13625 - 7178) / 7178 = 0,9.

Коэффициент изменения чистой прибыли должен быть больше изменения валюты баланса, т.е. Кп > Кизм ВБ. Исходя из произведенных расчетов можно сделать вывод, что коэффициенты изменения прибыли на протяжении всего анализируемого периода намного меньше коэффициента изменения валюты баланса. Это является отрицательным фактом в работе предприятия, т.к. вложенные средства не дали должной прибыли.

3.3 Сравнительно - аналитический баланс

Исходя из произведенных расчетов, представленных в таблице 19 можно сделать вывод, что оборот хозяйственных средств возрос за весь анализируемый период на 346690 тыс. руб. или на 390,9%, при этом в 2008г по сравнению с 2007г валюта баланса увеличилась на 112052 тыс. руб. или на 126,3%, а за 2009г по сравнению с 2008г - на 234638 тыс. руб. или на 116,9%.

Увеличение имущества предприятия увеличивается за анализируемый период в основном за счет увеличения оборотных активов, которые в 2009г по сравнению с 2008г возросли на 271594 тыс. руб. или на 309%. В свою очередь иммобилизованные активы также возрастают в течение 2007г-2009г на 75096 тыс. руб., но темпы роста оборотных активов отстают от темпов роста иммобилизованных активов, которые составили 9475,3%. За счет этого произошло увеличение доли иммобилизованных активов в общей стоимости имущества и снижение доли оборотных активов на 16,527% пункта.

В результате в 2009г в структуре имущества наблюдается преобладание доли оборотных активов. Изменение в составе и структуре оборотных активов произошло в основном за счет роста дебиторской задолженности на 212257 тыс.руб. или на 394,2%, также произошло увеличение ее доли в общей стоимости имущества с 60,72% до 61,12%. В 2009г по сравнению с 2007г наблюдается также рост по группе «Запасы и затраты» на 58483 тыс. руб. или на 171,9%, а также по группе «Денежные средства» - на 854тыс. руб. Но несмотря на увеличение стоимости запасов и затрат, их удельный вес снизился с 38,373% до 21,25% в общей стоимости имущества.

Что касается источников имущества, то можно сделать вывод, что произошел их рост в 2009г по сравнению с 2007г за счет увеличения стоимости собственного капитала на 68312 тыс. руб., а также за счет роста заемного капитала на 278378 тыс. руб. В результате опережения темпов роста собственного капитала, который составил 1051,4%, происходит увеличение его доли в общей стоимости источников имущества с 8,1% до 17,34%. А также наблюдается снижение доли заемного капитала на 9,24% пункта. Следовательно, активы хозяйствующего субъекта в 2009г стали больше пополняться за счет собственного капитала, чем в 2007г.

Рост величины заемного капитала за весь анализируемый период вызван в значительной степени ростом кредиторской задолженности, который за период 2007г-2009г составил 180875 тыс. руб. или 281,7%. Краткосрочные обязательства за весь период увечились на 95210 тыс. руб. Также наблюдается, хотя не такое значительное, увеличение долгосрочных обязательств на 2293 тыс. руб. или 240,6%.

При этом в 2007г произошло снижение долгосрочных обязательств. Доля долгосрочных обязательств и кредиторской задолженности в общей стоимости источников имущества снижается на 0,33% пункта и на 16,11% пункта соответственно. При этом доля краткосрочных обязательств возрастает с 18,42% до 25,62%.

Это произошло за счет опережения темпов роста краткосрочных обязательств (682,8%) над темпами роста долгосрочных обязательств и кредиторской задолженности, которые составили 340,6% и 381,7% соответственно.

Таблица 19. Сравнительно-аналитический баланс

Актив	Год	Абсолютные отклонения	Темпы роста, %
	2007	2008	2009	тыс.руб.	уд.вес, %	08/07	09/08	09/07
	тыс. руб.	уд. вес, %	тыс. руб.	уд. вес, %	тыс. руб.	уд. вес, %	08-07	09-08	09-07	08-07	09-08	09-07
Имущество, всего	88684	100	200736	100	435374	100	112052	234638	346690	-	-	-	226,3	216,9	490,9
Иммобилизованные активы	801	0,903	22267	11,09	75897	17,43	21466	53630	75096	10,187	6,34	16,527	2779,9	340,8	9475,3
Оборотные активы	87883	99,097	178469	88,91	359477	82,57	90586	181008	271594	-10,187	-6,34	-16,527	203,1	201,4	409,0
Запасы и затраты	34031	38,373	47611	23,72	92514	21,25	13580	44903	58483	-14,66	-2,47	-17,12	139,9	194,3	271,9
Дебиторская задолженность	53849	60,72	128959	64,24	266106	61,12	75110	137147	212257	3,52	-3,12	0,40	239,5	206,3	494,2
Денежные средства	3	0,004	1899	0,95	857	0,20	1896	-1042	854	0,946	-0,75	0,196	63300	45,1	28566,7
Источники имущества, всего	88684	100	200736	100	435374	100	112052	234638	346690	-	-	-	226,3	216,9	490,9
Собственный капитал	7180	8,1	27464	13,68	75492	17,34	20284	48028	68312	5,6	3,66	9,24	382,5	274,9	1051,4
Заемный капитал	81504	91,9	173272	86,32	359882	82,66	91768	186610	278378	-5,6	-3,66	-9,24	212,6	207,7	441,6
Долгосрочные обязательства	953	1,07	704	0,35	3246	0,75	-249	2542	2293	-0,7	0,39	-0,33	73,9	461,1	340,6
Краткосрочные обязательства	16336	18,42	46777	23,4	111546	25,62	30441	64769	95210	5,0	2,22	7,20	286,3	238,5	682,8
Кредиторская задолженность	64215	72,41	125791	62,66	245090	56,29	61576	119299	180875	-9,74	-6,37	-16,11	195,9	194,8	381,7

Таким образом, увеличение доли собственного капитала на протяжении всего анализируемого периода свидетельствует о росте независимости и самостоятельности ООО "Корсар 2000».

3.4 Анализ финансовой устойчивости

3.4.1 Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости

Таблица 20. Баланс в агрегированном виде

Актив	Пассив
Усл.обоз.	2007	2008	2009	Усл.обоз.	2007	2008	2009
1	2	3	4	5	6	7	8
а	801	22267	75897	ж	7180	27464	75492
б	34031	47611	92514	з	64215	125791	245090
в	53849	128959	266106	и	17289	47481	114792
д	3	1899	857	К1	16336	46777	111546
г	-	-	-	К2	953	704	3246
				К3	-	-	-
е	88684	200736	435374	е	88684	200736	435374

Модель имеет вид

а + б + в + Д + г = ж + з + К1 + К2 + К3

Так как подразумеваем наличие «хорошего баланса», то «в» и «з» равны, и поэтому убираем их из левой и правой части модели. «Д» и «г» покроют краткосрочную задолженность (К1 и К3). Отсюда модель выглядит следующим образом: а + б = ж + К2.

В данной ситуации можно сделать заключение, что при условии ограничения запасов и затрат величиной (ж + К2), будет выполняться условие платежеспособности, т.е. б (ж + К2) - а.

2007г: 34031 > (7180 + 953) - 801: (7332);

2008г: 47611 > (27464 + 704) - 22267: (5901);

2009г: 92514 > (75492 + 3246) - 75897: (2841).

Таким образом, на протяжении всего периода не выполняется условие платежеспособности, т.е. предприятие не финансово устойчиво.

Вторая оценка финансовой устойчивости предприятия исходит из степени покрытия основных средств и иных внеоборотных активов источниками, т.е. а ? ( ж + К2 ) - б.

2007г.: 801 > (7180+953)-34031: (- 25898)

2008г.: 22267 > (27464+704)-47611: (-19443)

2009г.:75897 > (75492+3246)-92514: (-13776)

Произведенные расчеты подтверждают не финансово устойчивое состояние предприятия. Определим тип финансовой устойчивости методом трехкомпонентного показателя, который состоит в следующем: если излишек (недостаток) больше 0, то присваивается 1, если меньше 0, то - 0. Таким образом, трехмерный показатель абсолютной устойчивости - (1,1,1); нормальной устойчивости - (0,1,1); неустойчивого финансового состояния - (0,0,1) и кризисного состояния - (0,0,0).

Таблица 21 Абсолютные показатели финансовой устойчивости

Показатели	2007	2008	2009
1	2	3	4
1. Ес	6379	5197	-405
2. Ет	7332	5901	2841
3. Еоб	23668	52678	114387
4. ± ?Ес	-27652	-42414	-92919
5. ± ?Ет	-26699	-41710	-89673
6. ± ?Еоб	-10363	5067	21873
5. Тип финансовой устойчивости	(0,0,0)	(0,0,1)	(0,0,1)

Исходя из расчетов, произведенных в таблице 21, можно сделать вывод, что в 2007г предприятие обладает кризисной финансовой устойчивостью, а в 2008г и 2009г предприятие уже выходит из кризисного состояния и предприятие обладает предкризисным или неустойчивым типом финансовой устойчивости.

3.4.2 Относительные показатели финансовой устойчивости

Из таблицы 22 можно сделать вывод, что коэффициент обеспеченности собственными средствами находится на достаточно низком уровне, по сравнению с нормативным значением. Несмотря на то, что происходило увеличение ОПФ, данный коэффициент имеет тенденцию к снижению. Так коэффициент за весь анализируемый период снизился на 0,071.

Таблица 22 Относительные показатели финансовой устойчивости

Показатели	2007	2008	2009	Абсол. отклонение	Норма
				08-07	09-08	09-07
1	2	3	4	5	6	7	8
Косс	0,07	0,03	-0,001	-0,04	-0,03	-0,071	>0,1
Кманев	0,89	0,19	-0,01	-0,70	-0,19	-0,89	>0,5
Кактива	0,11	0,81	1,01	0,70	0,19	0,89	-
Кдп	0,117	0,025	0,041	0,001	0,016	-0,076	-
Ки	0,25	0,19	0,17	-0,06	-0,02	-0,08	<0,5
Крси	0,29	0,20	0,23	-0,09	0,03	-0,06	0,5
Кавт	0,08	0,14	0,17	0,06	0,04	0,09	-
Ксзс	11,35	17,33	4,77	5,98	-12,56	-6,58	<1

Коэффициент маневренности собственного капитала на протяжении всего периода снижался и в 2009г. имеет отрицательное значение (-0,01), что свидетельствует о том, что предприятию не хватает собственных средств и приходится обходиться заёмными. В результате предприятие теряет мобильность собственных средств.

Индекс постоянного актива за весь период увеличился на 0,89 пункта. Что свидетельствует об увеличении доли основных средств и внеоборотных активов в источниках собственных средств.

Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств в 2009г по сравнению с 2008г снижается на 0,076, а в 2008г по сравнению с 2007г увеличивается на 0,016 пункта. Это говорит о том, что предприятие в 2009г более интенсивно использует заемные средства, чем в 2008г, но менее интенсивно по сравнению с 2007г.

Коэффициент износа на протяжении всего рассматриваемого периода имеет низкое значение и даже снизился на 0,08 пункта. Это вызвано, прежде всего, относительно новым составом основных производственных фондов.

Коэффициент реальной стоимости в 2008г снизился на 0,09 по сравнению с 2007г, но уже в 2009г его значение возросло на 0,03 пункта. Но, несмотря на это можно говорить о достаточно низкой доле в стоимости имущества средств производства.

Коэффициент автономии за анализируемый период возрос на 0,09, что свидетельствует о росте финансовой независимости предприятия.

Коэффициент соотношения собственных и заемных средств в 2008г возрос на 5,98 по сравнению с 2007г, но в 2009г наблюдается его снижение на 12,56 пункта по сравнению с 2008г, что говорит о снижении зависимости предприятия от привлеченного капитала.

3.5 Анализ ликвидности и платежеспособности

Таблица 23 Анализ ликвидности баланса

Актив	2007	2008	2009	Пассив	2007	2008	2009
1	2	3	4	5	6	7	8
А1	3	1899	857	П1	64215	125791	245090
А2	53849	128959	266106	П2	16336	46777	111546
А3	29916	64310	110405	П3	953	704	3246
А4	801	3034	57495	П4	3065	24940	74981
Баланс	84569	198202	434863	Баланс	84569	198212	434863

Исходя из таблицы 23 можно установить следующие неравенства:

2007г.

А1 < П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

2008г.

А1 < П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

2009г.

А1 < П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

Исходя из произведенных соотношений следует, что на протяжении всего периода первое неравенство имеет знак противоположный зафиксированному. Это говорит о том, что в ликвидность баланса отличается от абсолютной и имеет место недостаток наиболее ликвидных активов. Если сопоставим наиболее ликвидные и быстрореализуемые активы с наиболее срочными и краткосрочными обязательствами, то выясняется, что у предприятия наблюдается низкая ликвидность и платежеспособность и не хватает денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств.

Рассчитаем общий показатель ликвидности:

;



Исходя из произведенных расчетов следует, что способность предприятия осуществлять расчеты по всем видам обязательств увеличивается. Это можно объяснить тем, что увеличивается стоимость наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов.

Т.к. этот показатель не дает представления о возможностях предприятия в плане погашения именно краткосрочных обязательств, поэтому для оценки платежеспособности предприятия рассчитаем три показателя ликвидности:

Таблица 24 Анализ коэффициентов ликвидности предприятия.

Показатели	2007	2008	2009	Абсол. отклонения	Тр, %
				08-07	09-08	09-07	08/07	09/08	09/07
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
Кал	0	0,011	0,002	0,01	-0,01	0,002	29547,07	21,84	6452,16
Ккл	0,669	0,758	0,749	0,09	-0,01	0,08	113,43	98,72	111,97
Ктл	1,091	1,034	1,008	-0,06	-0,03	-0,08	94,79	97,46	92,39

На основании расчетов можно сделать вывод, что ликвидность предприятия достаточно низкая. Это подтверждается очень низким значением коэффициента абсолютной ликвидности, это говорит о том, что предприятию не достаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для погашения долгосрочных обязательств. Наблюдается увеличение данного коэффициента в 2009г по сравнению с 2008г. на 0,002, но снижение по сравнению с 2007г. на 0,01. Коэффициент критической ликвидности за весь рассматриваемый период увеличился на 11,97% и к концу 2009 года составил 0,749. Это является недостаточным значением, т.к. большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой очень трудно бывает взыскать.

Коэффициент текущей ликвидности имеет тенденцию к снижению и за весь период снизился на 7,61. на протяжении всего периода значение данного коэффициента превышает 1, это говорит о том, что краткосрочные обязательства могут быть погашены только при условии своевременных расчетов с дебиторами и реализации товаров и продажи прочих элементов оборотных средств.

3.6 Анализ и оценка структуры баланса

	2007г	2008г	2009г	Норма
Ктл	1,091	1,034	1,008	>2
Косс	0,07	0,03	-0,001	>0,1

В результате приведенных коэффициентов можно сделать вывод, что структура баланса признается неудовлетворительной на протяжении всего анализируемого периода, т.к. Ктл < 2, Косс < 0,1.

При неудовлетворительной структуре баланса для проверки реальной возможности восстановления платежеспособности рассчитаем коэффициент восстановления платежеспособности сроком на 6 месяцев:

Т.к коэффициент восстановления меньше 1, то это свидетельствует о том, что у предприятия в ближайшие 6 месяцев нет возможности восстановить платежеспособность.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, движение и использование финансовых ресурсов. Обеспеченность финансовыми ресурсами зависит от правильной организации материально-технического снабжения, реализации и прибыли. Отсутствие финансовых ресурсов может привести к перебоям в снабжении, реализации и подорвать конкурентоспособность предприятия.

В данной курсовой работе проведен анализ финансового состояния ООО "Корсар 2000», уставный капитал которого равен 10 тыс. руб. Наибольшая часть его оборотных средств приходится на запасы и краткосрочную дебиторскую задолженность. Основными источниками средств являются краткосрочные обязательства и кредиторская задолженность.

Увеличение валюты баланса за анализируемый период свидетельствует о наращивании производственных возможностей предприятия. Причиной роста внеоборотных активов за рассматриваемый период послужил рост стоимости основных средств в результате ввода новых средств, а также увеличение стоимости незавершенного строительства, что свидетельствует о расширении предприятия, строительстве новых объектов. Увеличение стоимости оборотных активов вызвано увеличением запасов и краткосрочной дебиторской задолженности.

Выручка от продажи за анализируемый период возросла на 530306 тыс. руб. или на 360,64%. Одновременно наблюдается повышение себестоимости на 425695 тыс.руб. или на 359,24%. В результате превышение темпов роста выручки над темпами роста себестоимости увеличивается чистая прибыль на 6447 тыс.руб. или на 89,82%. Это является положительным фактом в работе предприятия и имеет место рост масштабов реализации.

На протяжении всего периода наблюдается рост ОПФ на 14516 тыс.руб. или на 1402,51%, такой значительный рост ОПФ вызван тем, что в 2007 году всего ОПФ было 1035 тыс. руб. Износ основных средств в 2008г составил 16,86%. Из этого можно сделать вывод, что состав основных средств является годным. Снизилась эффективность использования ОПФ, о чем свидетельствует снижение фондоотдачи на 147,38 руб./руб. или на 67,65%. Снижение фондоотдачи за анализируемый период обусловлено тем, что темпы роста среднегодовой стоимости основных фондов опережают темпы роста товарооборота. Фондорентабельность также в 2009г по сравнению с 2008г снизилась на 9,08%. Это вызвано незначительным ростом прибыли по сравнению с ростом ОПФ.

Анализ численности состава работников показал рост численного состава персонала на 162 человека, в том числе по рабочим - на 119 человек. Коэффициент по приему в течение всего периода превышает коэффициент по выбытию рабочей силы, что свидетельствует о достаточности обновления трудовых ресурсов. Коэффициент текучести за анализируемый период не превышает 0,34%, что свидетельствует об эффективности управления и социальной политики предприятия, высокой трудовой дисциплине.

На протяжении всего периода у предприятия не наблюдается наличие «хорошего баланса», о чем свидетельствует значения коэффициента текущей ликвидности и коэффициента обеспеченности собственными средствами, которые не соответствуют норме.

ООО "Корсар 2000» в течение всего периода обладает предкризисной или неустойчивым типом финансовой устойчивости. При анализе показателей платежеспособности выявлено, что их значения не превышают норму, это говорит о том, что предприятие не платежеспособно. В результате проведенного анализа выявлено, что предприятие развивается не стабильно, хоть и получает прибыль от торгово-хозяйственной деятельности. ООО "Корсар 2000» является финансово неустойчивым и неплатежеспособным и в ближайшие 6 месяца у предприятия нет возможности восстановить платежеспособность.

Большую роль в выявлении резервов улучшения финансового состояния предприятия может оказать маркетинговый анализ по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формирование на этой основе оптимального ассортимента.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1) Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / Е.В. Кучерова, Н.Н. Голофастова, Т.Г. Королева, О.М. Кителева. - Кемерово, 2004;

2) Анализ финансово-хозяйственной деятельности. Учебник / Л.Н. Чечевицына. Изд. 2-е, дополн. и перераб. - Ростов н/Д: Феникс, 2007;

3) Зотов В.П. Экономический анализ хозяйственной деятельности. - Кемерово: Кузбассвузиздат, 2001;

4) Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 060500 «Бухгалтерский учет, анализ» и 060400 «Финансы и кредит» - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007;

5) Протасов В.Ф., Протасова А.В. Анализ деятельности предприятия: производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг, оценка персонала. Учебное пособие. - 2-е изд. перераб. и доп. - М.: «Финансы и статистика», 2005;

6) Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник - 2-е изд., стереотип - М.: Издательский центр «Академия»; Мастерство, 2002;

7) Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. 3-изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2004;

8) Титов В.И. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - М.: Издательско-торговая компания «Дашков и Ко», 2005;

9) Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. - 2-е изд., доп. - М.: ИНФРА-М, 2007;

10) Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян - Ростов н/Д: Феникс, 2005.

Размещено на Allbest.ru