Центральный банк

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

В современной рыночной экономике центральные банки служат основой и главным звеном денежно-кредитной системы каждого государства, имеющего банковскую систему. Во многих странах совершенствование их деятельности стало одним из приоритетных направлений социально-экономического развития. Основной проблемой, касающейся центральных банков в любом государстве, является проблема их независимости от властных структур и самостоятельности в проведении своей политики, поэтому рассмотрение полномочий центрального банка является интереснейшим аспектом. Изучение видов «главенствующих банков» в различных странах, позволяет не только сравнить их, но и сделать выводы, касающиеся деятельности центрального банка в нашей стране. Этим и обусловлена актуальность данной темы.

Актуальность темы исследования определяется тем, что независимость центрального банка является важным условием успешного развития рыночной экономики. Эффективность экономики любой страны обусловлена стабильностью национальной валюты, низкими темпами инфляции, надежностью банковской системы и т.д. Обеспечить эти условия можно, только если центральный банк свободен от политической конъюнктуры, а, следовательно, независим в принятии решений и в выборе инструментов для их реализации.

Целью данной работы является исследование основных принципов организации и функционирования центральных банков. Исходя из этой цели были поставлены следующие задачи:

- раскрыть содержание правового статуса центральных банков;

- определить роль центральных банков в развитии экономики;

- исследовать проблему степени автономности и самостоятельности центральных банков.

1. Правовой статус Центральных банков

банк кредитование центральный правительство

Центральный банк РФ - это главное кредитное учреждение государства. Ключевым элементом правового статуса Центрального банка Российской Федерации является принцип независимости, который проявляется прежде всего в том, что Банк России выступает как особый публично-правовой институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения. Он не является органом государственной власти, вместе с тем его полномочия по своей правовой природе относятся к функциям государственной власти, поскольку их реализация предполагает применение мер государственного принуждения. Функции и полномочия, предусмотренные Конституцией Российской Федерации и Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», Банк России осуществляет независимо от федеральных органов государственной власти, органов государственной власти субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления. Независимость статуса Банка России отражена в статье 75 Конституции Российской Федерации, а также в статьях 1 и 2 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».

По закону, уставный капитал является федеральной собственностью. Банк выступает как юридическое лицо, подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания Российской Федерации.

Статьи 3 и 4 данного закона гласят о том, что целями деятельности Банка России являются:

защита и обеспечение устойчивости рубля;

развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;

обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.

Получение прибыли не является целью деятельности Банка России.

А функциями Центрального банка являются:

1) во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную политику;

2) монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует наличное денежное обращение;

3) является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования;

4) устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;

5) устанавливает правила проведения банковских операций;

6) осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, если иное не установлено федеральными законами, посредством проведения расчетов по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагаются организация исполнения и исполнение бюджетов;

7) осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России;

8) принимает решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их;

9) осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп (далее - банковский надзор);

10) регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями в соответствии с федеральными законами;

11) осуществляет самостоятельно или по поручению Правительства Российской Федерации все виды банковских операций и иных сделок, необходимых для выполнения функций Банка России;

12) организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль в соответствии с законодательством Российской Федерации;

13) определяет порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами;

14) устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации;

15) устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;

16) принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации;

17) устанавливает порядок и условия осуществления валютными биржами деятельности по организации проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты, осуществляет выдачу, приостановление и отзыв разрешений валютным биржам на организацию проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты;

18) проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредитных, валютно-финансовых и ценовых отношений, публикует соответствующие материалы и статистические данные;

18.1) осуществляет выплаты Банка России по вкладам физических лиц в признанных банкротами банках, не участвующих в системе обязательного страхования вкладов физических лиц в банках Российской Федерации, в случаях и порядке, которые предусмотрены федеральным законом; (п. 18.1 введен Федеральным законом от 29.07.2004 №97-ФЗ)

19) осуществляет иные функции в соответствии с федеральными законами.

Основным элементом современной банковской системы любого развитого государства является центральный банк. Он выступает проводником официальной денежно-кредитной политики, которая вместе с бюджетно-налоговой и ценовой политикой фактически составляет основу всего государственного регулирования экономики.

Идея центрального банка зародилась в условиях относительно развитых рыночных отношениях, когда в нем возникла историческая и экономическая потребность. Быстрое развитие кредитной системы сопровождалось ростом необходимости в банкнотном обращении. Это потребовало замены банкнотной эмиссии многих коммерческих банков эмиссией одного специального банка, поскольку децентрализованная эмиссия банкнот уже не соответствовала новым реалиям.

Таким образом, возникновение центральных банков исторически связано с сосредоточением банковской эмиссии в руках нескольких наиболее надежных, пользовавшихся всеобщим доверием коммерческих банков, чьи банкноты могли успешно выполнять функцию кредитного средства обращения. Такие банки стали называться эмиссионными.

Создание центральных банков происходило двумя путями:

1) На базе крупнейших коммерческих банков, в которых с развитием денежно-кредитной системы происходила концентрация денежной эмиссии. Путь исторической эволюции возникновения центрального банка характерен для Англии, Франции, Испании, Германии.

2) Путем образования центрального эмиссионного банка непосредственно государством. Такой путь возникновения центрального банка характерен для США и многих латиноамериканских государствах.

3) В разных государствах центральные банки создавались различными путями, поэтому сегодня они имеют неодинаковый правовой статус (положение в банковской системе страны). Одни центральные банки сразу были созданы как государственные, другие изначально были частными, а затем полностью либо частично национализировались.

В составляют в совокупности само понятие «центральный банк», а также характеризуют их статус как главного банка страны. Прежде всего центральный банк - это эмиссионный банк, который осуществляет эмиссию банкнот. Он выполняет основные банковские операции для всех национальных банков - хранит их свободные резервы, урегулирует расчеты между ними, предоставляет кредиты - и в силу этого становится «банком банков» и центром кредитной системы. Центральный банк имеет тесные связи с правительством, консультирует его, реализует на практике денежно-кредитную политику государства. В большинстве стран центральные банки выступают в роли банкира правительства, т.е. размещают на своих счетах бюджетные средства, осуществляют расчеты по поручению правительства, кредитуют в случае необходимости правительственные нужды. В современной экономике центральные банки наделены широкими полномочиями по регулированию денежно-кредитной сферы, часто именно они хранят официальные золотовалютные резервы и от имени государства управляют ими.

Центральный банк занимает в экономике место органа, призванного контролировать и регулировать денежно-кредитную систему, денежную массу. Даже в тех случаях, когда формально центральный банк не принадлежит государству (например, Федеральная резервная система США, Швейцарский национальный банк) или когда государство владеет лишь частью капитала (например, 55% капитала Банка Японии), его действия строго определяются интересами государства.

Правовой статус центральных банков развитых стран закреплен в правовых актах: законах о центральных банках и их уставах, законах о банковской и кредитной деятельности, в валютном законодательстве.

В некоторых государствах главная задача центрального банка излагается в конституции. Как правило, основным правовым актом, регулирующим деятельность центрального банка служит закон о центральном банке страны. Он устанавливает организационно-правовой статус последнего, процедуру назначения или выборов его руководящего состава, статус во взаимоотношениях с государством и национальной банковской сиеной. Данным законом закрепляются полномочия центрального банка как эмиссионного центра.

В настоящее время центральные банки имеют различный правовой статус - в зависимости от национальных особенностей юридических лиц. В законодательстве большинства стран центральные банки обозначены как юридические лица - «legal persons», в некоторых государствах, в первую очередь Великобритании и ее бывших колониях - Индии, Пакистане, Канаде, Австралии, законодательство определяет статус центральных банков как «bodies corporate» - корпорации. Субъектом права в таком качестве может быть или сам центральный банк (Австралия, Канада), или в некоторых случаях его органы управления - Совет директоров (Пакистан) или Совет директоров и управляющий (Великобритания.

Но какой бы статус ни имел центральный банк, цели его деятельности не изменяются. Являясь регулирующим звеном в банковской системе, центральные банки призваны укреплять денежное обращение, защищать и обеспечивать устойчивость национальной денежной единицы и ее курса по отношению к иностранным валютам; развивать и укреплять банковскую систему страны; обеспечивать эффективное и бесперебойное осуществление расчетов.

2. Основные цели и функции центральных банков

Главной задачей центрального банка считается обеспечение устойчивости покупательной способности национальной денежной единицы и соответственно поддержание стабильных внутренних цен.

Для решения этой задачи центральные банки выполняют свои основные функции:

1. монопольная денежная эмиссия;

2. денежно-кредитное регулирование;

3. функция банка банков;

4. функция банка правительства;

5. хранение централизованного золотовалютного запаса страны;

6. регулирование и контроль за деятельностью банков.

Монопольная денежная эмиссия. За центральным банком законодательно закрепляется монополия на выпуск банкнот, т.е. общенациональных кредитных денег. В некоторых странах центральный банк может осуществлять эмиссию монет, но обычно этим занимается министерство финансов (казначейство), а центральный банк покупает у него монеты, выпуская их затем в обращение вместе с банкнотами. Кроме того, что центральные банки выпускают банкноты, они еще занимаются разработкой их дизайна и защитой от подделок.

От продажи банкнот центральный банк получает прибыль - эмиссионный доход, который выступает в виде разницы между номиналом и издержками изготовления. В связи с этим, можно сказать, что банкноты для центральных банков - это производимая ими продукция.

Центральный банк обычно имеет монополию на эмиссию бумажных денег на всей территории страны. Только в Великобритании сделано исключение для Шотландии и Северной Ирландии. В Объединенном Королевстве крупнейшие коммерческие банки Шотландии и Северной Ирландии уполномочены осуществлять денежную эмиссию, но при этом выпускаемые ими банкноты должны на 100% быть обеспечены депонированными в Банке Англии денежными средствами или его банкнотами.

Необходимо отметить, что монополия центрального банка на эмиссию не распространяется на безналичные средства обращения, поскольку их могут выпускать и остальные субъекты банковской системы.

Денежно-кредитное регулирование. Центральный банк совместно с правительством разрабатывают и реализуют единую денежно-кредитную политику, направленную на обеспечение стабильного экономического роста, снижение инфляции и безработицы, нормализацию платежного баланса. Денежно-кредитное регулирование экономики осуществляется центральным банком путем воздействия на объем денежной массы, уровень ставок процента и состояние ликвидности банковской системы. Объектом данного регулирования является также валютный курс национальной денежной единицы. Это воздействие может оказываться как административным путем, так и экономическими методами.

Административное воздействие осуществляется через установление прямых ограничений на деятельность банков, лимитов кредитования, «потолков» ставок процента и т.п., а также путем жесткого законодательного разделения функций между различными видами банков. Административные методы денежно-кредитного регулирования были характерны для периода свободной конкуренции и господства денежных систем, основанных на золотовалютных ресурсах. В этот период денежно-кредитное смыкалось с банковским регулированием, поскольку количественные ограничения служили одновременно и инструментом регулирования денежной массы и ставок процента, и методом снижения банковских рисков.

После всеобщих банковских реформ первой половины 1980-х гг. в большинстве развитых стран были отменены директивы центральных банков по установлению лимитов кредитования, предписания по расширению или ограничению кредитов, предоставляемых предприятиям тех или иных отраслей, регламентации процентов по кредитам и депозитам.

Экономическими методами денежно-кредитного регулирования считаются изменение ставок процента (учетная политика), регулирование норм обязательных резервов, операции на открытом рынке. В рамках денежно-кредитного регулирования центральный банк осуществляет государственную валютную политику. Он поддерживает режим обменного курса национальной валюты, регулирует его, проводит валютные интервенции.

Функция банка банков. Важнейшей чертой, которая отличает центральные банки от коммерческих, является то, что они не имеют дела непосредственно с населением. Его основными клиентами являются коммерческие банки, которые выступают в роли посредников между экономикой и центральным банком. Он принимает на хранение кассовые резервы коммерческих банков и оказывает им кредитную поддержку. Центральные банки в этой функции можно назвать кредитором последней инстанции, представляющим национальным институтам возможность рефинансирования на определенных условиях в случае временного дефицита ликвидных средств. Кредитную помощь центральные банки могут оказывать еще и в форме переучета векселей или предоставления кредитов под залог ценных бумаг.

К данной функции можно отнести деятельность центральных банков по надзору, в результате чего поддерживается необходимый уровень стандартизации и профессионализма в национальной банковской системе. Центральные банки осуществляют регистрацию коммерческих банков и лицензирование их деятельности. Они также определяют направления развития коммерческих банков, их слияние и реорганизацию, размещения отделений и филиалов банков по территории страны.

Функция банка правительства. В этой функции центральный банк выступает в качестве кассира, кредитора и финансового консультанта правительства. Он ведет счета по всем поступлениям средств и расходов правительства, а также счета всех государственных предприятий, организаций и учреждений. Кредитная деятельность центральных банков в отношении правительства связана с кредитованием финансовых потребностей государства и его властных органов.

Однако во многих странах существуют довольно жесткие ограничения на предоставление средне- и долгосрочных кредитов казначейству, являющихся наиболее простым и техничным способом покрытия дефицита государственного бюджета. Например, в Канаде, США, Швеции и Японии кассовые кредиты казначейству либо вообще не практикуются, либо эти кредиты предоставляются государству центральными банками в исключительных случаях.

В современных условиях прямые кредиты центрального банка, используемые для покрытия бюджетного дефицита, широко распространены в развивающихся странах. В странах с переходной экономикой отдельные центральные банки уже перестали финансировать в кредитной форме расходы государственного бюджета.

В этой функции необходимо подчеркнуть деятельность центральных банков по управлению государственным долгом, а также то, что они консультируют Министерство финансов по вопросам размещения и погашения государственных займов, выбора дат эмиссии и определения доходности государственных ценных бумаг в зависимости от рыночной ситуации.

Хранение централизованного золотовалютного запаса страны. Данную функцию можно отнести к древнейшей. Она позволяет центральным банкам производить международные расчеты по всем кредитам и займам государства, активно участвовать на рынке международных ссудных капиталов, регулировать платежный баланс по счетам текущих операций и по счетам операций с капиталом и финансовыми инструментами. Эта функция обусловлена, прежде всего, взаимоотношениями и обязательствами центрального банка с международными фондами и организациями.

Одновременно с вышеизложенными функциями центральные банки выполняют ряд системных мероприятий, которые дополняют их деятельность в денежно-кредитной сфере страны, и способствуют выполнению их первоочередных задач.

Регулирование и контроль за деятельностью банков. Центральный банк осуществляет надзор и контроль над банками, чтобы поддержать надежность и стабильность банковской системы, защитить интересы вкладчиков и кредиторов. Характер осуществления центральным банком банковского надзора в разных странах имеет существенные особенности, но везде он играет важную роль в функционировании банковской системы страны.

Надзор центрального банка за коммерческими банками осуществляется путем выдачи лицензий на осуществление банковской деятельности и проведение отдельных видов операций (например, валютных, с ценными бумагами и т.д.), а также проверки и анализа финансовой отчетности коммерческих банков, ревизии их деятельности, установления различных нормативов и контроля за их выполнением. Надзор чаще всего регламентируется специальными законодательными и нормативными актами.

Основными целями деятельности Национального банка являются:

- защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам;

- развитие и укрепление банковской системы Республики Беларусь;

- обеспечение эффективного, надежного и безопасного функционирования платежной системы.

Национальному банку принадлежит исключительное право эмиссии наличных денег, причем он имеет право выпускать как банкноты, так и монеты. Эта эмиссия осуществляется путем краткосрочного (до одного года) рефинансирования банков в целях поддержания ликвидности банковской системы Республики Беларусь и устойчивости денежного обращения, покупки Национальным банком свободно обращающихся на денежном рынке государственных ценных бумаг и осуществления операций на внутреннем и внешнем денежных рынках, направленных на увеличение государственных золотовалютных резервов. Эмиссия денег для долгосрочного (свыше одного года) рефинансирования банков запрещена.

Национальный банк также занимается дизайном купюр белорусского рубля и обеспечивает публикацию их описания в официальных средствах массовой информации Республики Беларусь. Кроме того, он может выпускать памятные банкноты, юбилейные и памятные монеты, а также слитковые монеты из драгоценных и недрагоценных металлов.

Разработка и проведение единой экономической, финансовой и денежно-кредитной политики осуществляется Национальным банком совместно с Правительством РБ. Они ежегодно до 1 октября текущего года представляют Президенту РБ Основные направления денежно-кредитной политики на очередной год. Председатель Правления Национального банка является членом Правительства РБ, поэтому связь Национального банка с Правительством непосредственна и очевидна, но в то же время они не отвечают по обязательствам друг друга.

Выступая как банк банков, Национальный банк является кредитором последней инстанции для коммерческих банков, так как осуществляет их рефинансирование, т.е. предоставление банкам денежных средств на условиях возвратности и платности. Национальный банк может изменять ставку рефинансирования для регулирования кредитных отношений, а также норму обязательных резервов, депонируемых в нем. Объем выдаваемых Национальным банком кредитов зависит от направлений денежно-кредитной политики, для проведения которой Национальный банк использует и другие инструменты. При осуществлении денежно-кредитного регулирования он выпускает ценные бумаги и совершает операции с ними, а также вправе осуществлять покупку, продажу, мену и хранение иностранной валюты.

Регулирование деятельности коммерческих банков и небанковских кредитно-финансовых организаций также находится в компетенции Национального банка. Используя свои инструменты, он влияет на уровень их ликвидности и регулирует денежную массу в обращении.

Национальный банк осуществляет регулирование деятельности банков и постоянный контроль за соблюдением банками банковского законодательства.

Национальный банк устанавливает нормативы безопасного функционирования для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций и осуществляет надзор за их выполнением, проводит проверки деятельности банков и небанковских кредитно-финансовых организаций, направляет для исполнения предписания об устранении выявленных нарушений и применяет к нарушителям меры воздействия.

Краткосрочное рефинансирование банков Национальным банком осуществляется под залог государственных ценных бумаг и другое обеспечение, а также без какого-то ни было обеспечения для поддержания ликвидности банков, если такая кредитная помощь необходима для устойчивого функционирования банковской системы РБ.

К функциям Национального банка относится и обслуживание государственного долга Республики Беларусь, поскольку он выступает финансовым агентом Правительства, консультирует и кредитует его.

Таким образом, основным элементом современной банковской системы любого развитого государства является центральный банк. В разных государствах они создавались различными путями и поэтому сегодня имеют неодинаковый статус. Большинство центральных банков является собственностью государства. Главной задачей центрального банка обычно считается обеспечение устойчивости покупательной способности национальной денежной единицы и соответственно поддержание стабильных внутренних цен. Для решения этой задачи центральные банки выполняют свои основные функции.

3. Формы организации и роль центральных банков в развитии рыночных отношений

Своим созданием центральные банки обязаны государству с его политическими и экономическими целями. Из-за исторических особенностей создания центральные банки имеют разную форму организации.

С точки зрения собственности на капитал центральные банки подразделяются на:

- государственные, капитал которых принадлежит государству (центральные банки Великобритании, Германии, Франции, Канады, России)

- акционерные (центральные банки США, Италии)

- смешанные - акционерные общества, часть капитала которых принадлежит государству, а часть иным юридическим лицам (центральные банки Японии, Бельгии)

Некоторые центральные банки были сразу образованы в качестве государственных (в Германии, России), другие создавались как акционерные, а затем национализировались (в Великобритании, Франции).

В настоящее время большинство центральных банков является собственностью государства. Законы некоторых стран называют собственником капитала центральных банков правительство, в других странах законодательство определяет, что права собственника от имени государства осуществляет министр финансов или иное высшее должностное лицо правительства. Если же центральный банк является акционерным обществом, где правительству принадлежит часть акций, то законодательство содержит требования к соотношению долей собственности государства и частных лиц. Однако в разных странах они различны.

Некоторые особенности содержит законодательство федеральных государств, где специально оговариваются вопросы разграничения права собственности в отношении центрального банка субъектов федерации и центрального правительства. Центральный банк может находиться только в собственности федерального (центрального) правительства, как это принято, например, в Германии и Индии, или федеральное правительство разделяет право собственности с субъектами федерации (Пакистан, Мексика).

В некоторых странах мира центральные банки принадлежат наряду с государством и частным лицам, как правило, кредитным учреждениям страны, иногда - обычным юридическим и физическим лицам. В большинстве случаев такие центральные банки - акционерные общества, где правительству принадлежит большая часть акций. Законодательство различных стран содержит разные требования к соотношению долей собственности государства и частных лиц. В одних случаях правительство владеет 51% акций центральных банков, в других - 55%. В Мексике, например, капитал национального банка, составляющий 50 миллионов песо, разделен на акции двух серий - серии «А», принадлежащей федеральному правительству и неизменно составляющей 51%, и серии «В», акции которой составляют 49% от общего размера капитала и принадлежат кредитным учреждениям страны.

В редких случаях законодательство не регламентирует точное соотношение государственного и частного участия в капитале центрального банка, устанавливая лишь минимальную границу доли государственной собственности и предоставляя правительству право самостоятельно изменять ее. В некоторых странах акции центральных банков поделены поровну: и государство, и частные лица владеют 50% акций (Австрия, Бельгия).

Также можно выделить несколько государств, где центральные банки принадлежат только частным лицам, как правило, коммерческим банкам (США, Швейцария, ЮАР, Сальвадор).

Национальный банк в соответствии с целями его деятельности и в порядке, установленном его уставом, осуществляет полномочия по владению, пользованию и распоряжению имуществом Национального банка, включая золотовалютные резервы. Изъятие и обременение обязательствами указанного имущества не допускаются, за исключением случаев, предусмотренных законодательными актами Республики Беларусь.

В современных условиях деятельность центрального банка имеет решающее влияние на стабильность национальной валюты, надежность банковских учреждений, действенность платежно-расчетного механизма, активизацию рыночной конъюнктуры, выравнивание платежного баланса, который вообще определяет эффективность функционирования всей экономики страны. Указанные обстоятельства обуславливают необходимость изучения вопросов, связанных с определением роли центрального банка в экономике и сфер его функционирования, поскольку центральный банк в рыночной экономике во многом определяет ход и направление экономического развития страны.

Значение банков как важнейшего звена в экономике существенно возросло после Второй мировой войны. Усиление концентрации и централизации капитала банков укрепило их позиции, а стремление увеличить размеры получаемой прибыли определило развитие диверсификации и универсализации банковской деятельности, привело к расширению международных операций, образованию новых межбанковских объединений как на национальном, так и на интернациональном уровне.

Роль Центрального банка в экономике любой страны по мере ее развития усиливается, так как именно через деньги, через денежно-кредитный механизм идет регулирование развития экономики. Центральный банк по сути организует экономическую жизнь общества, обеспечивая необходимые условия для функционирования созданной им денежной системы страны.

Наиболее полно роль Центрального банка как особого органа государственного управления проявляется через выполняемые им функции.

4. Роль функций центрального банка

Следовательно, исходя из функций, которые выполняет центральный банк, его роль заключается в следующем:

- центральный банк выступая эмиссионным центром страны, решает задачи организации выпуска и обращения наличных банкнот;

- выполняя роль банка банков, центральный банк совершает операции не с торгово-промышленной клиентурой, а преимущественно с банками данной страны: хранит их кассовые резервы, размер которых устанавливается законом, предоставляет им кредиты (кредитор последней инстанции), осуществляет надзор за банками и финансовыми рынками, выступает посредником между другими банками страны при безналичных расчетах;

- являясь банкиром правительства, центральный банк поддерживает государственные экономические программы, размещает государственные ценные бумаги, предоставляет кредиты, выполняет расчетные операции для правительства, хранит официальные золотовалютные резервы;

- совместно с правительством разрабатывает и проводит денежно-кредитную политику, обеспечивая стабильность цен и условия для экономического роста;

- осуществляет надзор и контроль над банками, чтобы поддержать надежность и стабильность банковской системы, защитить интересы вкладчиков и кредиторов;

- принимает активное участие в разработке, утверждении и изменении национального финансового законодательства, соответствующих норм, правил и нормативов;

- является главным расчетным центром страны, выступая посредником между другими банками страны при выполнении безналичных расчетов, основанных на зачете взаимных требований и обязательств (клирингов);

- регулирует курс национальной валюты на внутреннем и международном финансовом рынке;

- ведет дела и осуществляет различные операции (от имени государства) с центральными банками других стран или международными финансовыми организациями.

В странах с развитой рыночной экономикой центральный банк является единым эмиссионным органом, который снабжает экономику ликвидными средствами и регулирует важнейшую составную эффективного функционирования хозяйства страны - банковскую систему. Тем не менее, рыночная банковская система не в состоянии работать эффективно без развитого финансового рынка, поскольку влияние денежно-кредитной политики центрального банка передается экономике посредством механизмов денежного, валютного и фондового рынков. Поэтому от эффективности функционирования финансового рынка зависит действенность денежно-кредитной политики центрального банка, степень его независимости в принятии и реализации своих решений.

В переходных экономиках центральный банк функционирует в условиях, когда еще не сформировалась сбалансированная финансовая система, основными элементами которой является банковская система, финансовый рынок, который включает финансовых посредников, пенсионные фонды, инвестиционные, страховые компании при органическом взаимодействии денежного рынка и рынка ценных бумаг. В таких условиях возможным есть лишь частичное денежно-кредитное регулирование экономики и ограниченное использование инструментов денежно-кредитной, валютной и финансовой политики для управления переходной экономикой.

Первоочередную роль в дальнейшем развитии банковской системы и финансовой инфраструктуры в таких условиях должен сыграть центральный банк. Опыт развитых западных стран убеждает, что достаточно независимый центральный банк может и должен играть ведущую роль в формировании крепкой и стабильной банковской и финансовой систем.

Таким образом, с точки зрения собственности на капитал центральные банки подразделяются на: государственные, акционерные, смешанные. В настоящее время большинство центральных банков является собственностью государства. Имущество Национального банка находится в собственности Республики Беларусь и закреплено за ним на праве оперативного управления. Роль Центрального банка в экономике любой страны по мере ее развития усиливается, так как именно через деньги, через денежно-кредитный механизм идет регулирование развития экономики. Наиболее полно роль Центрального банка как особого органа государственного управления проявляется через выполняемые им функции.

5. Проблема независимости центральных банков

Связь центрального банка с правительством очевидна и с развитием экономики она только усиливается. Но это не означает, что государство безгранично расширяет свое влияние на политику центрального банка. Какой бы правовой статус ни имел центральный банк, он является юридически самостоятельным: его имущество обособлено от имущества государства.

В научной литературе нет четкого, устоявшегося и общепризнанного определения независимости центрального банка. Как правило, под независимостью центрального банка понимают комплекс критериев, характеризующих взаимоотношения центрального банка с правительством, а также способность центрального банка самостоятельно устанавливать цели и ориентиры монетарной политики, по своему усмотрению применять инструменты монетарной политики для достижения поставленных целей и принятых ориентиров.

Проблема независимости центрального банка весьма актуальна, поскольку его автономность является необходимым условием эффективности его деятельности по поддержанию денежно-кредитной и валютной стабильности. Будучи тесно связанным с государством, центральный банк, между тем, преследует несколько иную цель. Он должен обеспечивать стабильность цен, избегая инфляции. Это его долгосрочный план. Правительство же для достижения своих целей широко использует инфляцию, поскольку это наиболее легкий способ решения проблем. Однако он дает лишь временное разрешение трудностей, которые впоследствии неизбежно возникают вновь.

Полномочия центрального банка не могут быть безграничны, т.е. в вопросе о независимости центральных банков нельзя говорить об абсолютной их автономности, поскольку здесь имеет место лишь относительная самостоятельность.

В последнее время в западной литературе в рамках обсуждения проблемы координации деятельности центрального банка и правительства под независимостью центрального банка понимается автономность и подотчетность центрального банка. Принцип автономности и подотчетности центрального банка предполагает:

- независимость в выборе основной цели денежно-кредитной политики;

- независимость в выборе промежуточных целевых ориентиров денежно-кредитной политики;

- самостоятельность выбора и применения инструментов денежно-кредитной политики.

Обладая такой самостоятельностью, центральные банки для успешного выполнения стоящих перед ними задач должны также иметь своего рода иммунитет против пересмотра принятых ими решений.

Их деятельность не должна подвергаться пересмотру до тех пор, пока не будут приняты соответствующие решения высших законодательных органов.

В то же время, говоря об относительной независимости центральных банков от правительства, следует отметить такой аргумент против их полной автономности, как четкое согласование и тесная увязка денежно-кредитной и финансовой политики центрального банка с экономической политикой государства. И какие бы краткосрочные задачи ни ставило правительство, приоритеты его макроэкономического курса определяют политику центрального банка в долгосрочном плане.

Независимость центрального банка не должна означать его бесконтрольность. Более того, следует подчеркнуть, что чем более самостоятелен банк в своих действиях, тем прозрачнее должна быть его деятельность и отчетность для аудиторов и уполномоченных наблюдателей от государственной власти. Это справедливо для всех без исключения областей деятельности центрального банка - от проведения денежно-кредитной политики до хозяйственных операций, что позволяет повысить эффективность работы банка и даже смягчить защищающие независимость банка ограничения во взаимоотношениях центрального банка с органами исполнительной власти.

Современные центральные банки развиваются по направлению усиления независимости от государственных управленческих и законодательных структур. Однако теоретическая и законодательно закрепленная независимость не всегда и не в указанной степени означает их фактическую автономность.

В зарубежной литературе различают политическую и экономическую независимость центрального банка. Степень политической независимости центрального банка определяется наличием у него большей или меньшей самостоятельности по отношению к органам государственного управления при выборе и проведении необходимой денежно-кредитной политики. Под экономической независимостью подразумевается возможность центрального банка использовать свой инструментарий без существенных ограничений.

Наиболее значимыми факторами независимости центрального банка являются:

- наличие четко определенных в законодательстве приоритетов и основных целей монетарной политики;

- способность центрального банка самостоятельно устанавливать целевые ориентиры и индикативные параметры для достижения законодательно определенных целей монетарной политики;

- возможность самостоятельно формулировать основные направления монетарной политики и реализовывать их, применяя инструменты по собственному усмотрению при отсутствии политического давления;

- определенность относительно порядка назначения, сроков работы и механизма досрочного освобождения от занимаемых должностей членов Правления (Совета директоров) центрального банка;

- ограничения на финансирование дефицита государственного бюджета;

- порядок утверждения сметы доходов и расходов центрального банка, механизм распределения его прибыли.

Среди множества объективных факторов оценки независимости центральных банков можно выделить три главных, которые характеризуют не только теоретическую концепцию независимости, но и используются для эмпирического анализа с помощью индексов независимости:

1) процедура назначения (выбора) руководства банка;

2) право государства на вмешательство в денежно-кредитную политику;

3) правила, регулирующие возможность прямого и косвенного финансирования государственных расходов центральным банком страны.

Одним из самых важных факторов независимости центрального банка является процедура назначения (выбора) руководства (таблица 1).

Таблица 1 - Назначение (выбор) руководства центрального банка

Страны	Порядок назначения (выбора)
Австрия, Великобритания, Дания, Россия, США, Франция, ФРГ, Швейцария, Япония	Руководящие органы центрального банка (Президент и члены Директората) назначаются правительством или избираются из предложенных правительством кандидатур
Италия	Президент банка назначается Советом управляющих центрального банка, в который не входят политические деятели; выбранная кандидатура должна быть одобрена Советом Министров и утверждена Президентом страны
Нидерланды	Решение о назначении принимает Совет Министров на основе кандидатур центрального банка

Независимость центрального банка связана с его подотчетностью. Большей самостоятельностью пользуются банки по закону, подотчетные парламенту (в США, Германии, Швейцарии, Швеции, Голландии, России), меньше - подотчетные Министерству финансов. Таких банков большинство.

В большинстве развитых стран (Австрия, Великобритания, США, Дания, Франция, ФРГ, Швейцария, Япония) руководство банка выбирается или назначается из предложенных правительством кандидатур.

Президент США утверждает кандидатов на пост председателя и вице-председателя Совета управляющих Федеральной резервной системы (ФРС) на четырехлетний срок с одобрения Сената. Несмотря на это, ФРС не несет никакой ответственности перед органами исполнительной власти, является по закону рабочим органом Конгресса и подчинена исключительно ему. Будучи назначенными, председатель и вице-председатель Совета управляющих, как и все остальные члены Совета, без серьезных оснований уже не могут быть смещены со своих постов, что обеспечивает исключительно высокую степень независимости ФРС от законодательной и исполнительной властей.

В большинстве развитых стран руководство центрального банка не может быть отозвано ранее установленного срока. Исключение составляют страны, центральные банки которых более зависимы от государства: Италия, Франция, Российская Федерация.

Одним из важнейших факторов независимости центрального банка является законодательно установленное право государственных органов на вмешательство в денежно-кредитную политику, то есть наличие установленного законодательством права государственных органов отклонять решения руководства центрального банка, а со стороны центрального банка - обязательства координировать проводимые мероприятия с общей стратегией государственного регулирования (таблица 2).

В настоящее время лишь развивающиеся страны делают ставку на центральные банки, подчиненные правительству. Такие страны, как США, ФРГ, Швейцария, предоставляют своим центральным банкам возможность самостоятельно выбирать основные направления и механизмы осуществления денежно-кредитной политики, оставив за собой определение принципов взаимодействия центрального банка с исполнительной властью.

Таблица 2 - Права государства на вмешательство в денежно-кредитную политику центрального банка

Страны	Права
Италия Франция	Право решения вопросов денежной политики законодательным путем передано правительству, решениями которого руководствуется центральный банк
Великобритания Нидерланды Россия Швеция Япония	Государственные органы имеют чётко установленные в законе права инструктирования центрального банка по поводу денежно-кредитной политики страны
Австрия Дания США	Законодательство не содержит права государственных органов на вмешательство в денежно-кредитную политику центрального банка, однако обязывает центральный банк поддерживать экономическую политику правительства
ФРГ Швейцария	В законодательстве не содержится прав государства на вмешательство в деятельность центрального банка, отсутствует обязательство со стороны центрального банка по поводу кооперации с правительством

Наиболее низкой степенью независимости по вопросу вмешательства государственных органов в денежно-кредитную политику обладают центральные банки Франции и Италии. В этих странах право определения направлений такой политики законодательным путем передано правительству.

На более высокой ступени независимости по рассматриваемому признаку находятся центральные банки Австрии и Дании. Законодательство этих стран не содержит формального права государства на вмешательство в компетенцию центрального банка, однако обязывает центральный банк координировать свою политику с экономической политикой правительства.

Следующий фактор независимости выражается в наличии законодательного ограничения кредитования правительства, что влияет как на экономическую, так и на политическую независимость центрального банка (таблица 3).

Таблица 3 - Ограничения кредитования правительства

Страны	Вид ограничения
Австрия, Нидерланды, ФРГ	Объём кредитования правительства ограничен законодательством
Россия, Франция, Япония	Объём кредитования правительства утверждается парламентом страны
Дания, Италия, Швейцария, Швеция	Ограниченный объём кредитования правительства формально не существует
Великобритания, США	Распределение кредитов государству осуществляется при участии центрального банка на открытом рынке

Однако данный фактор имеет значение только при наличии системы непосредственного финансирования правительства центральным банком. Такая система распространена в большинстве развитых стран мира. Исключение составляют США и Великобритания, где распределение государственных займов осуществляется на открытом рынке. По данному признаку независимыми являются центральные банки Австрии, Нидерландов и Германии.

Реальная независимость центральных банков определяется с помощью так называемого агрегатного индекса. Чем он выше, тем более независим центральный банк. Индекс рассчитывается на основе показателей, характеризующих тот или иной аспект независимости. Эти показатели основываются на выше обозначенных объективных факторах оценки независимости центральных банков.

Следует также отметить, что исследования в данной области показывают такую закономерность: расхождения между реальной и законодательно установленной независимостью центральных банков в развивающихся странах шире, чем в развитых, где сильны принципы демократического общества, которым соответствует и независимость центрального банка. В связи с этим можно выделить следующие шесть факторов отмеченного соответствия:

В демократическом обществе определенные политические и экономические решения принимаются на основе положений конституции, которые не могут часто пересматриваться.

Основные стратегические цели кредитно-денежной политики, реализуемые центральным банком, определяются избранными законодателями, а не аппаратом банка.

Общественность вправе требовать от работников центрального банка открытости информации; если центральный банк скрывает ее, его действия считаются недемократичными.

Руководство центрального банка, как правило, назначается главой государства. При этом обязательно должно соблюдаться условие, что никто из руководящего состава банка никогда не участвовал ни в каких избирательных кампаниях. Это необходимо для того, чтобы центральные банки не превращались в вотчину финансово - промышленных олигархов.

Наличие возможности пересмотра законодателями решений, принимаемых центральным банком, но только в исключительных случаях.

Подотчетность и открытость центрального банка для общественности.

Таким образом, фактическая независимость центральных банков более характерна для развитых стран. Страны же с переходной экономикой пока еще не могут позволить себе большую степень независимости центральных банков, поскольку более высокая степень зависимости их центральных банков - объективная необходимость, так как уровень развития экономики не позволяет наделить центральные банки более широкими полномочиями, а требует частого вмешательства государства. Борьба с инфляцией в этих странах отягощена иными проблемами, требующими зачастую противоположных подходов (например, необходимостью противодействовать падению производства и занятости). Поэтому, хотя в большинстве переходных экономик центральный банк юридически независим, на практике эта независимость еще далека от реальности и соответственно не может обеспечивать успеха в деятельности центрального банка по снижению инфляции. Данное явление характерно и для Республики Беларусь, которая, находясь на пути перехода к рыночной экономике, не является исключением из этого правила.

Проблема автономности и самостоятельности центральных банков вызывает большой интерес в последние годы, поскольку независимость центрального банка принято считать одной из необходимых предпосылок успешного осуществления стабилизационных программ и обеспечения устойчивости национальной денежной единицы. Но центральный банк, хотя и является главой банковской системы, - всего лишь одно из звеньев во всей экономике и должен действовать не только в своих интересах, но и согласованно с другими звеньями системы. Так как уровень экономического развития стран мира различен, то и реальная степень независимости центрального банка для каждого государства сугубо индивидуальна. И нельзя сказать, что та или иная форма независимости является показательной и к ней нужно стремиться.

Таким образом, проблема независимости центрального банка весьма актуальна, поскольку его автономность является необходимым условием эффективности его деятельности по поддержанию денежно-кредитной и валютной стабильности. Различают политическую и экономическую независимость центрального банка. Главными факторами оценки независимости центральных банков являются: процедура назначения (выбора) руководства банка, право государства на вмешательство в денежно-кредитную политику, правила, регулирующие возможность прямого и косвенного финансирования государственных расходов центральным банком страны. Реальная независимость центральных банков определяется с помощью так называемого агрегатного индекса. Национальный банк Республики Беларусь является достаточно зависимым, что характерно для стран с переходной экономикой.

Заключение

В результате проведенного исследования можно сделать следующие выводы. Центральный банк - это финансовая организация, наделённая функциями административного органа. В разных государствах они имеют неодинаковый статус. Большинство центральных банков является собственностью государства. Однако они могут быть и акционерными компаниями, где правительству принадлежит часть акций. Главной задачей центрального банка обычно считается обеспечение устойчивости покупательной способности национальной денежной единицы и соответственно поддержание стабильных внутренних цен. Для решения этой задачи центральные банки выполняют свои основные функции. В Республике Беларусь центральным банком является Национальный банк. Его структура, цели и деятельность соответствуют статусу центрального банка, а выполнение его функций и проведение основных операций позволяет держать под контролем общую экономическую ситуацию в стране и поддерживать ее относительную стабильность.