Современные методы оценки кредитоспособности банковского заемщика

Размещено на http://www.allbest.ru/

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение

ВПО «Российский Государственный Социальный Университет»

Курсовая работа по дисциплине «Краткосрочная финансовая политика»

на тему «Современные методы оценки кредитоспособности банковского заемщика»

Выполнила: студентка

5 курса 1 группы

Социально-экономического факультета

Заочной формы

Михина Н.Г.

Проверил: доц.В.И. Жировов

г. Воронеж 2012

Содержание

Введение

Глава I. Сущность и методы оценки кредитоспособности заемщика

1.1 Кредитоспособность заемщика как экономическое понятие

1.2 Методы оценки кредитоспособности заёмщика

1.3 Нейронная сеть, как инструмент оценки кредитоспособности заемщика

Заключение

Список литературы

Введение

кредитоспособность заемщик платежеспособность рентабельность

В условиях перехода к рыночной экономике в значительной степени усиливается жесткость финансовых ограничений хозяйственной деятельности предприятий. Это проявляется, прежде всего, в ликвидации безвозмездной государственной поддержки, отказе от государственного финансирования, что с неизбежностью вызывает необходимость использования коммерческого и банковского кредита. Соответственно кардинально изменилась кредитная система, которая теперь функционирует в условиях нестабильности и банкротства огромного числа предприятий.

В этой связи, выбранная тема представляет особую актуальность.

Предметом курсовой работы является современный методический аппарат по оценке кредитоспособности заемщика.

Объектом исследования - Методика по оценке кредитоспособности заемщика российских банков.

Раскрытие сущности и методов оценки кредитоспособности заемщика, и применение их на практике является задачей данной курсовой работы.

Целью курсовой работы является систематизация научных достижений в проблеме оценки кредитоспособности заемщика, анализ методического аппарата и практики его применения в банковском отделении, чтобы на этой основе попытаться предложить конкретные пути совершенствования основного документа кредитного отдела банка.

Глава I. Сущность и методы оценки кредитоспособности заемщика

1.1 Кредитоспособность заемщика как экономическое понятие

В современной экономике России в период становления и развития нового типа экономических отношений, когда хозяйствующие субъекты самостоятельны в выборе большинства принимаемых ими решений, вопрос о необходимости разработки эффективной программы управления капиталом имеет первостепенное значение.

В условиях становления и развития рыночных отношений кредиторам необходимо иметь точное представление о кредитоспособности их партнера. Для достижения этой цели коммерческие банки разрабатывают собственные методики определения кредитоспособности. Однако для этого необходимо четко определить, что включает в себя это понятие, характерное для рыночной экономики.

В учебнике «Банковское дело» под редакцией профессора О.И. Лаврушина кредитоспособность трактуется как способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам (основному долгу и процентам). А.И. Ачкасов же под кредитоспособностью хозяйствующего субъекта понимает его способность своевременно производить все срочные платежи при обеспечении нормального хода производства за счет наличия адекватных собственных средств и в форме, позволяющей без серьезных финансовых потрясений мобилизовать в кратчайшие сроки достаточный объем денежных средств для удовлетворения всех срочных обязательств перед различными кредиторами. Продолжением этой формулировки может служить определение В.Т. Севрука: «Финансовое состояние предприятия выражается его платежеспособностью и кредитоспособностью, т.е. способностью вовремя удовлетворять платежные требования в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, выплачивать рабочим и служащим заработную плату, вносить платежи и налоги в бюджет».

Приведенные определения не совсем корректны, так как в них не разграничиваются термины «кредитоспособность» и «платежеспособность». Последняя как раз и подразумевает способность организации расплачиваться по всем видам обязательств, а кредитоспособность подразумевает способность расплатиться лишь по кредитным обязательствам. Платежеспособность - возможность удовлетворить требования кредиторов в настоящий момент, а кредитоспособность -- прогноз такой способности на будущее. И еще одно существенное различие. Организация погашает свои обычные обязательства (кроме задолженности по кредитам), как правило, за счет выручки от реализации продукции (работ, услуг). Возврат кредита может проводиться как из собственных средств заемщика, так и за счет средств, поступивших реализации банком обеспечения, переданного в залог, средств гаранта или поручителя, страховых возмещений. Помимо этого кредитоспособность определяется не только тем, насколько ликвидны активы организации, направляемые на погашение обязательств, но и множеством других факторов, не зависящих напрямую от хозяйствующего субъекта (контрагенты, рынки сбыта и др.) и не всегда поддающихся количественному измерению.

Необходимо подчеркнуть, что кредитоспособность хозяйствующего субъекта не ограничивается лишь приведенными условиями, а гораздо шире и включает множество других условий, например, требование к уровню рентабельности деятельности, оборачиваемости различных видов активов, окупаемости вложений, качеству менеджмента организации, содержанию кредитной истории.

При толковании термина «кредитоспособность заемщика», как правило, учитывается комплекс определенных факторов, в том числе: дееспособность и правоспособность заемщика для совершения кредитной сделки; его деловая репутация; наличие обеспечения; способность заемщика получать доход -- генерировать денежные потоки. Моральному облику клиента особенно большое внимание уделялось в литературе дореволюционного периода. По мнению И. Ададурова, «первым и важнейшим условием кредита является необходимость, чтобы личность, ищущая у нас возможность кредитоваться, по своим нравственным качествам не внушала недоверия». При этом моральную основу кредитной сделки (честность и порядочность) напрямую связывали с фактором управления делами, компетентностью, умением руководителей хозяйств предвидеть изменения экономической конъюнктуры и пользоваться ими, своевременно перестраивать производство и т.д.

Проблема оценки кредитоспособности заемщика и сам термин «кредитоспособность» изучались и разрабатывались в разные времена. Вопросы кредитоспособности были достаточно актуальны и освещались в экономической литературе дореволюционного периода и в трудах экономистов 20-х годов XX в.; интерес к ним возрос с конца 80-х годов, в начале проведения в стране экономических реформ. В период НЭПа экономисты в целом под кредитоспособностью понимали, с точки зрения заемщика, способность к совершению кредитной сделки, возможность своевременного возврата полученной ссуды; с позиции банка -- правильное определение размера допустимого кредита. В период развития рыночных отношений особое внимание стали уделять ликвидности активов заемщика. Поэтому анализ изменения подходов к определению понятия «кредитоспособность» позволяет говорить о том, что оно подвержено влиянию со стороны развивающейся экономической среды функционирования кредитора и заемщика.

Итак, кредитоспособность заемщика (хозяйствующего субъекта) -- его комплексная правовая и финансовая характеристика, представленная финансовыми и нефинансовыми показателями, позволяющая оценить его возможность в будущем полностью и в срок, предусмотренный в кредитном договоре, рассчитаться по своим долговым обязательствам перед кредитором, а также определяющая степень риска банка при кредитовании конкретного заемщика.

Кредитоспособность заемщика зависит от многих факторов, каждый из которых должен быть оценен и изучен. Значимой и весьма сложной для аналитика проблемой является определение изменения всех факторов, причин и обстоятельств, влияющих на кредитоспособность в перспективе. Поэтому цель анализа кредитоспособности заемщика состоит в комплексном изучении его деятельности для обоснованной оценки возможности вернуть предоставленные ему ресурсы и предполагает решение следующих задач:

ѕ обоснование оптимальной величины предоставляемых кредитором финансовых ресурсов и способов их погашения;

ѕ определение эффективности использования заемщиком кредитных ресурсов;

ѕ осуществление текущей оценки финансового состояния заемщика и прогнозирование ее изменения после предоставления кредитных ресурсов;

ѕ проведение текущего контроля (мониторинга) со стороны кредитора за соблюдением заемщиком требований в отношении показателей его финансового состояния;

ѕ анализ целесообразности и результативности принимаемых менеджментом решений по достижению и поддержанию на приемлемом уровне кредитоспособности организации-заемщика;

ѕ выявление факторов кредитного риска и оценка их влияния на принятие решений о выдаче кредита заемщику;

ѕ анализ достаточности и надежности предоставленного заемщиком обеспечения Ендовицкий Д.А. Анализ и оценка кредитоспособности заемщика: учебно-практическое пособие /Ендовицкий, И.В. Бочарова. - М.: Кнорус, 2008.

Мировая и отечественная банковская практика позволила выделить критерии кредитоспособности клиента: характер клиента, способность заимствовать средства, способность заработать средства ходе текущей деятельности для погашения долга (финансовые возможности), капитал, обеспечение кредита, условия, в которых совершается кредитная сделка, контроль (законодательная основа деятельности заемщика, соответствие характера ссуды стандартам банка и органов надзора).

Изложенные критерии оценки кредитоспособности клиента банка определяют содержание способов ее оценки. К числу этих способов относятся:

ѕ оценка делового риска;

ѕ оценка менеджмента;

ѕ оценка финансовой устойчивости клиента на основе системы финансовых коэффициентов;

ѕ анализ денежного потока;

ѕ сбор информации о клиенте;

ѕ наблюдение за работой клиента путем выхода на место.

Несмотря на единство критериев и способов оценки, существует специфика в анализе кредитоспособности юридических и физических лиц, крупных, средних и мелких клиентов. Эта специфика заключается в комбинации применяемых способов оценки, а также в их содержании Банковское дело: Учебник. - 2-е изд., перераб. и доп. / под ред. О.И. Лаврушина. - М.: Финансы и статистика, 2009. .

1.2 Методы оценки кредитоспособности заёмщика

Методы коэффициентов

Табл.1

Основные показатели финансовой деятельности предприятия

№	Коэффициент	Формула	Содержание	Норматив
1.1	К абсолютной ликвидности	Активы быстрореализуемые / Краткосрочные пассивы (обязательства)	Наличность + легко реализуемые ЦБ. Характеризует возможность немедленного погашения краткосрочной задолженности	?0,2
1.2	К промежуточного покрытия	Активы б/р + деб. задолженность / Краткосрочные пассивы (обязательства)	Срочная возможность возвратить краткосрочные долги	0,8-1,0 и >1,0
1.3	К покрытия (текущей ликвидности)	Оборотные активы (Р. IIА) / Краткосрочные пассивы	Общий критерий оценки ликвидности, отражает связь между текущими активами и пассивами. Долгосрочность оборотных средств для погашения краткосрочных обязательств	Min=1 норма 1,7- 2,5 Критерий Неудовлетв-орительной структуры баланса <2
1.4	Чистый оборотный капитал	Оборотные активы -- краткосрочные обязательства	Показатель финансовой устойчивости и возможностей развития в будущем. Величина, остающаяся после погашения всех краткосрочных обязательств	>0
1.5	К обеспеченности собственными средствами	Собственный капитал -- внеоборотные Активы (III Р.П -- IР.А) / Оборотные активы	Доля собственных оборотных средств	>0,1

Табл. 2

Показатели платежеспособности (финансовой устойчивости)

Отражают способность предприятия погашать долгосрочную задолженность

№	Коэффициент	Формула	Содержание	Норматив
1.1	К общего покрытия	Оборотные активы/ Итог баланса	Показывает, какая часть пассива может быть покрыта при продаже активов по балансовой стоимости. Возможность удовлетворения всех обязательств без уменьшения собственного капитала	0,5
1.2	К финансовой независимости	Собственный капитал СК -- убытки / Итог баланса -- убытки	Показатель доли собственных средств в балансе отражает степень финансового риска	0,5
1.3	К финансовой зависимости	Заемный капитал/ Итог баланса	Чем выше коэффициент, тем больше риск банкротства компании. Отражает возможность возникновения дефицита денежных средств	?1
1.4	Финансовый рычаг (leverage) - К привлечения	Заемные средства (ЗК)/ Собственные средства	Показатель, позволяющий определить финансовую устойчивость	1

Табл.3

Коэффициенты деловой активности

№	Коэффициент	Формула	Содержание	Норматив
1.1	К оборачиваемости оборотных средств	В (выручка) / капитал оборотный -- средний остаток оборотных средств
1.2	К оборачиваемости дебиторской задолженности	Выручка от реализации/ Средняя за период дебиторская задолженность	Рост этого коэффициента означает сокращение продаж в кредит, снижение, -- наоборот. Снижение показателя-- угроза ликвидности. Сравнить с коэффициентом оборачиваемости кредиторской задолженности	Среднеотраслевой коэффициент
1.3	К -- средний срок оборота кредиторской задолженности (период погашения Д3)	365/ К оборачиваемости дебиторской задолженности	Чем больше период задолженности, тем выше риск погашения. Следует установить долю сомнительной Д3 в структуре задолженности
1.4	К соотношения дебиторской и кредиторской задолженности	Дебиторская задолженность / Кредиторская задолженность	На практике небольшой перевес кредиторской задолженности в настоящее время предпочтительнее	Теоретически на практике целесообразно небольшое превышение задолженности
1.5	К оборачиваемости материально-производственных запасов	365/ Себестоимость реализации продукции/ среднегодовая стоимость МПЗ. По данным учета затрат на производство	Отражает скорость реализации запасов. Наименее ликвидные статьи актива
1.6	к оборачивае- мости основных средств	В (выручка)/ Основные средства
1.7	Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	В (выручка)/ СК (собственный капитал)
1.8	Коэффициент оборачивае- мости активов	В (выручка)/ А (активы)

Табл.4

Коэффициенты рентабельности

№	Коэффициент	Формула	Содержание
1	Добавленная стоимость (ДС)
2	БРЭИ- брутто - результат эксплуатации инвестиций	ДС -- (заработная плата + начисления)	Показывает достаточность средств для расчетов за кредиты, выплаты налогов и т.п.
3	НРЭИ -нетто - результат эксплуатации инвестиций	БРЭИ -- А (амортизация)	Прибыль до налогообложения и вьплаты сверхнормативных процентов
4	ЭРА - экономическая рентабельность активов	НРЭИ/А *100%

Метод анализа денежного потока.

Анализ денежного потока предприятия

· Средства, полученные от прибыльных операций

1. Прибыль от производственной деятельности (операционная прибыль)

2. Амортизация

3. Резерв на покрытие предстоящих расходов и платежей (резервы будущих расходов)

4. Валовой операционный денежный поток

· Поступления (расходы) по текущим операциям

5. Увеличение или уменьшение дебиторской задолженности по сравнению с предшествующим периодом

6. Увеличение или уменьшение запасов и затрат по сравнению с предшествующим периодом

7. Увеличение или уменьшение кредиторской задолженности по сравнению с предшествующим периодом

8. Чистый операционный лоток

· Финансовые обязательства

9. Затраты из спецфондов в счет прибыли данного периода

10. Расходы по уплате процентов

11.Дивиденды

12. Денежные средства после уплаты долга и дивидендов

· Другие вложения средств

13. Налоги

14. Вложения в основные фонды

15. Увеличение или уменьшение по прочим краткосрочным и долгосрочным активам

16. Увеличение или уменьшение по прочим текущим и долгосрочным активам

17. Увеличение или уменьшение НМА

18. Прочие доходы и расходы

19. Общая потребность в финансировании

· Требования по финансированию

20. Краткосрочные кредиты: уменьшение или прирост по сравнению с предшествующем периодом

21. Среднесрочные и долгосрочные кредиты: уменьшение или прирост

22. Увеличение или уменьшение уставного фонда

Рейтинг качества кредита

Рейтинг основан на оценке привлекательности кредитной заявки для банка с точки зрения определения возможности погашения заемщиком ссудной задолженности.

А. Назначение и Сумма Кредита Баллы

1. Назначение разумно и сумма полностью оправдана во всех отношениях 20

2. Назначение сомнительно, сумма приемлема 15

3. Назначение неубедительно, сумма проблематична 8

В. Финансовое положение претендента на кредит

1. Очень сильное текущее и прежнее финансовое положение, сильный и стабильный приток средств 40

2. Хорошее финансовое положение, сильный денежный поток 30

3. Приемлемое финансовое положение, неустойчивый денежный поток 20

4. Невысокая прибыль в прошлом, слабый денежный поток 10

5. Недавно много потерял, денежный поток слабый 4

С. Залог

1. Не нужен залог или предоставляется обширный денежный залог 30

2. Значительный ликвидный залог 25

3. Достаточный залог приемлемой ликвидности 20

4. Достаточный залог, но ограниченной ликвидности 15

5. Недостаточный залог невысокого качества 8

6. Нет приемлемого залога 2

D. Срок и схема погашения

1. Краткосрочный, самоликвидирующийся, хороший вторичный источник 30

2. Среднесрочный, погашение частями, мощный денежный поток 25

3. Среднесрочный, с погашением одним платежом, долгосрочный со средним денежным потоком 20

4. Долгосрочный, погашаемый по частям, неуверенность в поступлениях 12

5. Долгосрочный, назначение сомнительно, вторичных источников нет 5

Е. Кредитная информация на заемщика

1. Великолепные отношения в прошлом с заемщиком 25

2. Хорошие кредитные отзывы из надежных источников 20

3. Ограниченные отзывы, нет негативной информации 15

4. Нет отзывов 9

5. Неблагоприятные отзывы 0

Г. Взаимоотношения с заемщиком

1. Существуют постоянные выгодные отношения 10

2. Существуют посредственные отношения или никаких 4

3. Банк несет потери на отношениях с заемщиком 2

С. Цена кредита

1. Выше обычного для такого качества кредита 8

2. В соответствии с качеством кредита 5

3. Ниже обычного для такого качества кредита 0

Рейтинг кредита на основе общей суммы баллов

1. Наилучший 163-140

2. Высокого качества 139-118

3. Удовлетворительный 117-85

4. Предельный 84-65

5. Хуже предельного 64 и ниже

В практике российских банков рейтинг заемщика устанавливается, как правило, на основе определения класса заемщика. Первоклассным заемщиком считаются клиенты банка с наиболее высокими показателями финансового состояния.

Табл.5

Условная разбивка заемщиков по классности

Коэффициенты	1-й класс	2-й класс	3-й класс
Кал	0,2 и выше	0,15-02	Менее 0,15
Кпл	0,8 и выше	0,5-0,8	Менее 0,5
Кп	2,0 и выше	1,0-2,0	Менее 1,0
Кн	Более 60%	40-60%	Менее 40%

Где Кал -- коэффициент абсолютной ликвидности,

Кпл -- коэффициент промежуточной ликвидности,

Кп -- коэффициент покрытия (текущая ликвидность),

Кн -- коэффициент финансовой независимости.

Например, заемщик относится по ранее приведенной классификации: к 3-ему классу -- по Кал, ко 2-му классу -- по Кпл, Кп и Кн.

Рассчитаем рейтинг заемщика.

Табл.6

Рейтинг заемщика

Показатель	Класс	Доля, %	Расчет суммы баллов
Кал	3	30	3*30=90
Кпл	2	20	2*20=40
Кп	2	30	2*30=60
Кн	2	20	2*20=40
ИТОГО		100	230

По применяемой у банка -- кредитора методике данная сумма баллов позволяет установить заемщику удовлетворительный рейтинг. В соответствии с действующим в банке порядком кредитования могут быть приняты следующие решения:

1) в удовлетворении заявки отказать;

2)предоставить ссуду на более жестких, чем обычно, условиях (обеспечение, цена, мониторинг и т.п.). Костерина Т.М. Кредитная политика и кредитные риски. Уч. пособие -- М.: Московская финансово-промышленная академия, 2008

1.3 Нейронная сеть, как инструмент оценки кредитоспособности заемщика

В последние десятилетия в мире бурно развивается новая прикладная область математики, специализирующаяся на искусственных нейронных сетях (НС). Растущий интерес к НС объясняется их успешным применением в различных областях деятельности при решении задач классификации и прогнозирования. Такие характеристики НС, как возможность нелинейного моделирования и относительная простота реализации, делают их незаменимыми при решении сложнейших многомерных задач.

НС нелинейны по своей природе и представляют собой мощный метод моделирования, воспроизводящий сложные зависимости. На протяжении многих лет основным методом изучения функциональных зависимостей в большинстве областей являлся метод линейного моделирования с разработанным алгоритмом оптимизации. Однако там, где линейная аппроксимация неудовлетворительна и линейные модели работают плохо, основным инструментом становятся нейросетевые методы.

Довольно длительное время основной областью приложений НС был военно-промышленный комплекс. Однако широкие возможности решения банковских и финансовых задач привели к тому, что ряд крупных разработчиков НС занялся созданием систем, нацеленных на решение исключительно банковских проблем. Применительно к банковской сфере можно выделить следующие основные группы задач, решаемых посредством НС:

* прогнозирование временных рядов (курсов акций, валютных курсов ит.д.);

-- анализ и выявление аномалий в поведении объекта (обнаружение злоупотреблений в сфере пластиковых карт);

* распознавание подписи клиента;

* классификация заемщиков в зависимости от значения кредитного риска.

Основным показателем кредитоспособности заемщика является его кредитный рейтинг. Процесс присвоения кредитного рейтинга заключается в переходе от группы показателей, в основном финансовых, к единственному интегрированному значению -- рейтингу. Инструментом такого перехода в большинстве случаев служит уравнение линейной зависимости. При этом веса показателей, участвующих в расчете рейтинга, устанавливаются банками на субъективной основе. Такая практика, как уже отмечалось, искажает результаты анализа и чрезвычайно рискованна. Именно неудовлетворенность возможностями традиционных методов статистики и неплохие результаты, полученные в данной области с помощью ПС, позволяют сделать вывод о появлении нового инструмента оценки кредитоспособности заемщика. Некоторые считают, что мы переживаем период перехода от сравнительно слабого использования научных методов в банковской сфере к такому положению дел, когда научные методы будут определять сам характер банковского дела. При этом ключевая роль отводится использованию ПС.

В 1993 г. в Европе для изучения возможностей применения ПС при оценке кредитного риска была создана организация «Equifax Europe New Technology Club». Анализ существующих программных продуктов по ПС показал, что некоторые из них позволяют добиться гораздо более высоких результатов, чем в случае применения традиционных методов анализа.

В российской банковской практике НС почти не используются, а мировой опыт сосредоточен в области оценки кредитного риска по заемщикам -- физическим лицам.

Применительно к анализу кредитоспособности заемщика обучение НС происходит следующим образом: имеется совокупность предприятий с уже присвоенными кредитными рейтингами. Этим рейтингам соответствуют значения количественных и качественных показателей, содержащиеся в кредитном досье. В процессе наблюдений НС вычисляет вес каждого показателя, учитывающегося при расчете кредитного рейтинга. Полученные значения весов корректируются до тех пор, пока рассчитываемые с помощью этих весов кредитные рейтинги всей исходной совокупности заемщиков не совпадут с заданными значениями. В этом случае ошибка обучения будет сведена к нулю, а НС воспроизведет точный тип связи между показателями деятельности заемщика и его кредитным рейтингом.

Процесс решения задачи с помощью НС начинается со сбора данных для обучения. Обучающий набор данных представляет собой уже известную информацию, для которой указаны значения входящих и выходящих переменных. Выбор переменных, по крайней мере первоначальный, может осуществляться интуитивно. На первом этапе рассматривается вся совокупность переменных, которые способны оказывать влияние на результат. Затем это множество сокращается.

Ранее мы показали, что оценка кредитоспособности проводится на основе всестороннего анализа деятельности заемщика. Это, например, и расчет финансовых коэффициентов, и определение величины денежного потока, и учет отраслевых особенностей деятельности, макроэкономического положения в стране. Совокупность такой информации о деятельности заемщика и представляет собой набор входящих переменных. Такому набору данных соответствуют уже рассчитанные значения кредитных. рейтингов, т.е. выходящие переменные.

Вопрос о том, какие данные взять в качестве входных для НС,-- один из самых сложных. Это объясняется несколькими причинами. Во-первых, при решении реальных задач часто неизвестно, как прогнозируемый показатель связан с имеющимися данными. Поэтому собираются разнообразные данные в больших объемах; среди этих данных предположительно есть и важные, и такие, ценность которых не известна и сомнительна. Во-вторых, в задачах нелинейной природы среди параметров могут быть взаимозависимые и избыточные. Например, каждый из двух параметров может сам по себе ничего не значить, но вместе они несут чрезвычайно важную информацию. Поэтому попытки ранжировать параметры по степени значимости могут оказаться неправильными. И наконец, иногда лучше просто убрать некоторые переменные, в том числе несущие значимую информацию, чтобы уменьшить число входных переменных, а значит, и сложность задачи, и размеры сети. Проблема значительного усложнения расчетов за счет незначительного увеличения числа входящих переменных получила название «проклятие размерности».

Единственный способ получить гарантию того, что входящие данные выбраны наилучшим образом,-- перепробовать все возможные варианты входных наборов и выбрать наилучший. На практике сделать это невозможно из-за огромного количества вариантов. Одно из действенных средств решения вопроса генетический алгоритм отбора входных данных.

Теоретические разработки в области нейронных сетей показали возможность использования НС в качестве надежного и действенного инструмента анализа и прогнозирования социально-экономических явлений, в том числе в сфере расчета кредитных рисков индивидуальных заемщиков -- физических лиц.

Как уже было показано, процесс анализа кредитоспособности заемщика, другими словами, присвоение кредитного рейтинга, заключается в переходе от нескольких показателей к интегрированному значению -- кредитному рейтингу. В течение последних 50 лет в литературе по данной тематике, а также в банковской практике сложилось устойчивое представление о существовании линейной зависимости между кредитным рейтингом и показателями, характеризующими деятельность заемщика. Такое положение приводит к тому, что методики, используемые коммерческими банками при оценке кредитоспособности заемщика, субъективны, не отражают достоверно и в полной мере экономическое положение анализируемого предприятия. Гипотезы о нелинейной зависимости показателей долгое время не могли быть рассмотрены на практике в связи с отсутствием необходимого инструментария. Появление нейронных сетей позволяет открыть новые перспективы в этой области. В данном параграфе речь идет о возможности использования механизма НС для эффективной оценки кредитоспособности заемщика.

При определении кредитного рейтинга предприятия воспользуемся многослойной нейронной сетью. На этапе обучения на вход ПС будем подавать информацию, характеризующую экономическую деятельность заемщика. Такая информация может быть основана на уже существующих кредитных досье коммерческого банка. В качестве выходящей информации, необходимой для обучения ПС, используются уже рассчитанные на основании входящих показателей кредитные рейтинги. В процессе обучения НС выявляет нелинейные зависимости между показателями и рейтингом. Обучение ПС происходит по методу обратного распространения ошибки. Цель обучения состоит в минимизации ошибок при присвоении кредитных рейтингов заданной совокупности предприятий. Обучение идет до тех пор, пока веса показателей, а следовательно, и функция связи показатели -- рейтинг не <научится правильно> классифицировать предприятия, т.е. пока рассчитанные ПС рейтинги не будут совпадать с заданными. После завершения обучения на вход НС будем подавать информацию аналогичного формата, по которой необходимо определить значение кредитного рейтинга.

Алгоритм работы НС, как уже отмечалось, состоит из двух этапов:

1) обучение НС на основании уже имеющейся совокупности показателей и присвоенных кредитных рейтингов;

2) использование обученной НС с найденной функцией зависимости «показатели кредитный рейтинг» для рейтинговой оценки будущих заемщиков.

Итак, можно сделать выводы:

1. Нейронные сети представляют собой инструмент моделирования, способный воспроизводить сложные нелинейные зависимости. Одно из главных приложений НС в банковской сфере -- оценка кредитоспособности заемщика.

2. Изучение нелинейных связей происходит во время так называемого обучения сети, когда значения входящих переменных сопоставляются с выходным результатом. Наиболее распространенным алгоритмом обучения является метод обратного распространения. В том случае, если существует большой набор входящих переменных и невозможно определить степень влияния переменной на результат, используют генетический алгоритм, позволяющий воспроизводить биологические процессы.

З. Если на этапе обучения сети сопоставить финансовые показатели заемщика и значение его кредитного рейтинга, то полученные зависимости можно использовать в дальнейшем при анализе новых заемщиков.

4. В процессе обучения можно опираться не только на количественные, но и на качественные показатели, например, фазу экономического цикла и качество менеджмента. Это позволяет практически исключить возникновение субъективных ошибок.

5. Нейронные сети представляют собой качественно новый, надежный инструментарий работы по оценке кредитоспособности заемщика. Лаврушин О.И. Банковское дело: современная система кредитования: уч. пособие / О.И.Лаврушин, 0.Н. Афанасьева, С.Л. Корниенко.-М.: КНОРУС,2009.

Заключение

В заключение, стоит отметить, что роль оценки кредитоспособности на практике постоянно возрастает. Все больше и больше внимания уделяется состоянию заёмщика, обратившегося за кредитом в банк. Цель любого кредитора - это полный анализ финансового состояния заёмщика в динамике, анализируя который будет легко сказать, сможет ли данная компания погасить кредит и проценты по нему целиком и в срок. И уже в зависимости от полученных результатов банк решает, на какой срок стоит выдавать кредит, в каком объёме и какой должен быть залог.

Стоит отметить, что в различных странах источники этой информации различны. Так, на западе многие банки прежде, чем выдать кредит, обращаются в специализированные кредитные агентства, где получают полную кредитную историю заёмщика, информацию о задержках кредитов, неплатежах и так далее. В нашей же стране такая практика лишь начинает использоваться. Основной проблемой является отсутствие достаточной для анализа информации, так как Россия лишь недавно перешла на рыночную экономику. Но наши банки уже сегодня активно обмениваются информацией о неплательщиках.

В данной курсовой работе изложены и систематизированы основные методики оценки и прогнозирования банкротства, использование которых позволяет с достаточно высокой степенью точности предсказывать наступление финансовых кризисов на предприятии. Дальнейшая разработка данной проблемы представляется перспективной так как прогнозирование возможности наступления банкротства является одним из важнейших направлений обеспечения финансовой стабильности предприятия. Помимо прочего, данные методы перспективны для оценки надежности и платежеспособности контрагентов, что особенно в современных российских условиях, когда от контрагентов зачастую зависит финансовая устойчивость предприятия. Но, все же, далеко не все существующие ныне методики прогнозирования возможного банкротства предприятия заслуживают доверия исследователя. Не все из них составлены корректно, не все могут применяться в наших условиях, не все дают адекватные результаты.

В процессе работы сделаны следующие выводы:

ѕ Понятие кредитоспособность нетождественно понятию платёжеспособность, поскольку помимо схожего экономического содержания имеет более сложную правовую природу.

ѕ Недостаточное качество информационной базы оценки кредитоспособности является серьёзной проблемой большинства коммерческих банков.

ѕ Иностранные методики оценки кредитоспособности, обладающие высокими прогностическими характеристиками, неадаптирована для применения в России, поэтому их использование затруднительно.

ѕ Оценку кредитоспособности затрудняет необходимость учёта и анализа качественных характеристик заёмщика, методология оценки которых неформализирована.

ѕ Вступление в силу федерального закона «О кредитных историях» должно значительно повысить эффективность работы банка по оценке заёмщика.

В итоге, можно сказать, что оценка кредитоспособности играет значительную роль в коммерческих банках вне зависимости от места их расположения.

Список литературы

1. ФЗ РФ от 30.04.04 218-ФЗ « О кредитных историях» [Электронный ресурс] // Система Консультант Плюс

2. Положение ЦБ РФ от 24.09.99 № 89-П « О порядке расчета кредитными организациями размера рыночных рисков»

3.Ачкасов А.Л. Активные операции коммерческих банков /А.И. Ачкасов. М.: Консалт-Банкир, 2008.

4. Банковское дело: Учебник `Под ред. док. проф. Г.Г. Коробовой.-М.: Экономист.2008

5.Банковское дело / под ред. О.И. Лаврушина; 3-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2008.

6.Банковская система России. Настольная книга банкира: В 3-х кн. М.: ДеКА, 2009. Кн. I.

7. Банковские риски: учебное пособие / кол. Авторов под ред. О.И. Лаврушина и Н.И. Валенцевой.-М.: КНОРУС, 2008

8.Ендовицкий Д.А. Анализ и оценка кредитоспособности заемщика: учебно-практическое пособие / Д.А. Ендовицкий, И.В. Бочарова. - М.: КНОРУС, 2009.

9. Костерина Т.М. Кредитная политика и кредитные риски. Уч. пособие -- М.: Московская финансово-промышленная академия, 2009

10. Лаврушин О.И. Банковское дело: современная система кредитования: уч. пособие / О.И.Лаврушин, 0.Н. Афанасьева, С.Л. Корниенко.-М.: КНОРУС,2010.

11. Осипенко Т.В. О системе рисков банковской деятельности // Деньги и кредит. -2010. - № 4

Размещено на Allbest.ru