200_

Производственный цикл

Среднегодовые произв. запасы Ч 365/Себестоимость

56,2

Период оборота дебиторской задолженности (Коммерч. цикл)

Среднегодовая дебитор. задолж. Ч 365/Выручка без НДС

86,9

Операционный цикл

(Коммерческий цикл) + +(Производств. цикл)

143,0

Период оборота кредиторской задолженности

Среднегодовая кредитор. задолж. Ч 365/Выручка без НДС

159,5

Финансовый цикл

(Операционный цикл) -(Период оборота кредиторской задолженности)

16,5

Операционный цикл - период времени между приобретением материалов, используемых в производственном процессе, и их продажей в обмен на денежные средства или инструменты, легко обратимые в денежные средства. На предприятие он составляет 143 дня.

Цикл оборота кредиторской задолженности - средний срок, за который возвращаются вложенные в производственно-хозяйственные операции денежные средства. На предприятие он составляет 159,5 дней.

Финансовый цикл - представляет собой период, в течение которого денежные средства вовлечены в оборот и не могут быть использованы предприятием произвольным образом. На предприятие он составляет 16,5 дня.

Таблица 26

Анализ доходности и рентабельности предприятия

За год капитал предприятия оборачивается 1,44 раза. Самоокупаемость продукции более 119 %. Рентабельность издержек составляет 8%, рентабельность оборота - 8%. Общая рентабельность составляет - 7%, норма прибыли - 6%.

Таблица 27

Анализ эффективности использования капитала

Экономическая рентабельность совокупного капитала составляет - 10%. Финансовая рентабельность равна - 18%, а фондорентабельность 22%. В общем, все показатели рентабельности находятся на достаточно высоком уровне.

Заключение

Заемные средства это денежные ресурсы, полученные в ссуду на определенный срок и подлежащие возврату с уплатой процента. Заемные средства включают: средства, полученные от выпуска облигаций, других долговых обязательств, а также кредиты банков, других финансово-кредитных институтов, государства.

Источники заемных средств:

- кредиты и ссуды коммерческих банков;

- кредиты различных фондов;

- кредиты микрокредитных организаций;

- средства от продажи облигаций и других ценных бумаг;

- кредит, предоставляемый поставщиком (коммерческий кредит).

После определения размеров собственных финансовых средств и вкладов в большинстве случаев становится очевидным, что для полного финансирования предприятия или проекта нужен заемный капитал, т.е. кредиты.

Управление заемными средствами - это неотъемлемая часть финансового менеджмента на предприятии, активно применяемая для осуществления финансового планирования и разработки финансовой стратегии предприятия.

В курсовой работе был проведен анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Ромашка». В результате было выявлено, что для предприятия целесообразна покупка нового оборудования в кредит. Компания в отчетном году остается рентабельной и платежеспособной. Предприятие становится более зависимо от кредиторов, нежели в базисном году. Но, тем не менее, продолжает занимать устойчивое положение на рынке.

Список литературы

1. Волкова О.И., Девяткина О.В. Экономика предприятия (фирмы): Учебник. М.: ИНФРАМ, 2007. 601 с.

2. Гелета И.В. Экономика организации (предприятия): учебное пособие. М.: Магистр, 2009. 303 с.

3. Зайцев Н.Л. Экономика, организация и управление предприятием: учебник для вузов. М.: ИНФРАМ, 2009. 454 с.

4. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. М.: Изд-во «Дело и сервис», 2007. 112 с.

5. Лапуста М.Г., Мазурина Т.Ю., Скамай Л.Г.Финансы организаций (предприятий): Учебник. М.: Инфра-М, 2008. 575 с.

6. Лопарева А. М. Экономика организации (предприятия): Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2008. 240 с.

7. Мокий М.С. Экономика организации (предприятия): Учебное пособие для вузов. М.: Экзамен, 2009. 254 с.

8. Найденова Р. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. М.: Кнорус, 2009. 208 с.

9. Осташков А.В. Финансовый менеджмент: учебное пособие. Пенза: ИНФРА-М, 2007. 125 с.

10. Попова Р.Г., Самонова И.Н., Добросердова И.И. Финансы предприятий: Учебное пособие. СПб.: Питер, 2010. 208 с.

11. Поршнева А.Г., Румянцевой З.П. Финансовый менеджмент: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2007. 669 с.

12. Раздорожный А.А. Организация производства и управление предприятием: Учебник для вузов. М.: ЭКЗАМЕН, 2009. 877 с.

13. Ромашова И.Б. Финансовый менеджмент: учебное пособие. М.: Кнорус, 2009. 336 с.

14. Титов В.И. Экономика предприятия: учебник. М.: Эксмо, 2008. 416 с.

15. Чечевицына Л.Н., Чуев И.Н. Экономика фирмы: Учебное пособие для студентов вузов. Ростов н/Д: Феникс, 2008. 400 с.

16. Ширенбек Х. Экономика предприятия: Учебник для вузов. СПб.: Питер, 2008. 848 с.

Размещено на Allbest.ru