Основы анализа финансового состояния предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Основы анализа финансового состояния предприятия

1. Роль и значение анализа финансового состояния предприятия

Под анализом в широком смысле понимается способ познания предметов и явлений окружающей среды, основанный на расчленении целого на составные части и изучении их во всем многообразии связей и зависимостей.

Экономический анализ относится к абстрактно-логическому методу исследования экономических явлений. Теоретический экономический анализ изучает экономические явления и процессы как на макроуровне (экономика государства и отраслей), так и на микроуровне.

В своем развитии экономический анализ имеет достаточно большую историю, прежде всего в разработке теоретических вопросов науки. Среди ученых - экономистов, активно работающих в этой области и внесших большой вклад в ее развитие, - А.Д. Шеремет, СБ. Барнгольц, В.Ф. Палий, Г.М. Таций, В.И. Стражев, Р.С. Сайфулин, Г.В. Савицкая, В.В. Ковалев и др. В области практического использования накопленного теоретического багажа в настоящее время наблюдается процесс переосмысления и развития.

Реформирование российской экономики, начавшееся в 90-е гг., существенно изменило аналитическую работу на промышленных предприятиях. В условиях централизованно планируемой, распределительной системы, характеризующейся общественной, а по существу государственной собственностью на средства производства, директивным характером планирования, отсутствием самостоятельности предприятий в выборе стратегии своего развития, централизованной системой ценообразования, преимущественно экстенсивным путем развития промышленности и др., аналитическая работа сводилась к составлению годовых отчетов по всем направлениям производственно-хозяйственной деятельности предприятия по утвержденным формам отчетности. Главным в содержании анализа было выявление отклонений от плана, определение влияния факторов на основные плановые показатели и разработка рекомендаций по использованию внутрипроизводственных резервов.

Реформы определили исходные предпосылки современного развития экономики:

- приватизация государственной собственности;

- децентрализация управления;

- экономические принципы управления, т.е. ориентация предпринимательской деятельности, прежде всего на потребности рынка, максимальное получение прибыли, собственную инициативу;

- самостоятельность предприятий в планировании, ресурсном обеспечении, сбыте продукции, ценообразовании, выборе стратегии конкурентной борьбы, технической политики, взаимоотношений с отечественными и зарубежными партнерами, организации аналитической работы и выборе методических подходов анализа.

Однако юридически закрепленные благоприятные возможности для развития частного бизнеса, предпринимательства, самостоятельности производителей не дали до настоящего времени ожидаемых результатов.

Среди факторов, оказавших негативное влияние, можно выделить следующие:

- неотработанность нормативно-правовой базы, регламентирующей рыночную деятельность;

- изменения в отношениях собственности и аренды;

- инфляция (значительный, неравномерный рост цен на сырье, материалы, топливо, энергоносители, транспортные услуги, также на продукцию и услуги предприятия);

- высокие банковские процентные ставки и жесткие условия кредитования;

- несовершенство налоговой системы;

- низкая платежеспособность предприятий и взаимные неплатежи, также многие другие факторы.

И все-таки, несмотря на перечисленные факторы, условия резкого снижения роли централизованного управления и минимальную поддержку государства, предприятия в период экономических реформ впервые почувствовали свою самостоятельность и высокую ответственность за результаты работы. В это время начал зарождаться рынок капитала, появилась возможность выхода на международные рынки, существенно изменилась банковская система страны.

Новые условия организации и ведения бизнеса потребовали от предприятий внедрения принципиально иных способов хозяйствования, а также изменения взглядов на сущность и содержание основных функций управления, в т.ч. и на анализ. Являясь важнейшей функцией управления, анализ способствует сбору, обработке, осмыслению и пониманию информации, обеспечивает научную базу принятия решений (стратегических и тактических), а также их регулирование. Бизнес-анализ стал более востребованным, чем ранее, и постепенно занимает свое достойное место в управлении предприятием. На рисунке 1.1 изображена логическая структура бизнес - анализа компании, занимающейся производственно-хозяйственной деятельностью.

Рисунок отражает методику, состоящую из двух самостоятельных, но взаимосвязанных частей: внутрихозяйственного производственного и финансового анализа. Она является сложной системой с множеством взаимосвязей, как между собственными составляющими, так и внешней средой.

Методика финансового анализа включает три взаимосвязанных блока:

- анализ финансовых результатов;

- анализ финансового состояния предприятия;

- обобщающая оценка результатов финансового анализа.



Основные составляющие и содержание бизнес-плана

Разделение финансового анализа на внутренний и внешний для самого предприятия несколько условно, т.к. внутренний анализ может рассматриваться как продолжение внешнего и наоборот. Оба эти анализа основаны, прежде всего, на бухгалтерской отчетности.

Финансовый анализ - метод познания финансового механизма предприятия, процессов формирования и использования финансовых ресурсов для его оперативной и инвестиционной деятельности - является частью общего исследования бизнес - процессов компании и приобрел на сегодня очень, большое значение. [5, c. 13]

Это связано, прежде всего, с реальной возможностью предприятия управлять денежным оборотом, формировать и использовать финансовые ресурсы, что позволяет предвидеть возможность возникновения кризисной ситуации и исключить риск банкротства. Увеличение пользователей финансовых отчетов, среди которых: предприятия-партнеры, филиалы и дочерние предприятия, банки и другие инвестиционные институты, налоговые службы и страховые организации, персонал предприятия и руководство, и, наконец, государство (формирование бюджетов и внебюджетных фондов) также способствовало этому процессу. Качество принимаемых ими решений по оптимизации своих интересов напрямую зависит от полноты, достоверности и качества результатов финансового анализа.

Современная концепция и содержание финансового анализа требует учета следующих факторов:

1) целевой направленности анализа;

2) формы собственности и организационно-правовой формы предприятия;

3) отношений с системой налогообложения;

4) стратегии финансово-хозяйственного развития;

5) специфических особенностей, корпоративной или отраслевой принадлежности предприятия;

6) наличие материальной и информационной базы, квалифицированных кадров для проведения аналитических исследований.

Целью изучения финансового анализа является овладение теоретическими основами, методическими подходами, методами и приемами для приобретения навыков выполнения комплексных расчетов валютно - финансового, технико - экономического и исследовательского характера. [5, c 15]

Анализ финансового состояния предприятия

2. Виды финансового анализа

Финансовый анализ понимают как процесс исследования финансового состояния и основных результатов финансовой деятельности предприятия, с целью выявления резервов, дальнейшего повышения его рыночной стоимости. Финансовый анализ подразделяется на виды, согласно приведенных ниже признаков:

1) по организационным формам проведения выделяется внутренний и внешний финансовый анализ предприятия.

Внутренний финансовый анализ проводят финансовые менеджеры предприятия или собственники его имущества, с использованием всей совокупности имеющихся информативных показателей. Результаты такого анализа могут представлять коммерческую тайну предприятия.

Внешний финансовый анализ осуществляют налоговые органы, аудиторские фирмы, банки, страховые компании. Данные учреждения изучают правильность отражения финансовых результатов деятельности предприятия, его кредитоспособность и финансовую устойчивость;

2) по объему исследования выделяют полный и тематический финансовые анализы предприятия.

Полный финансовый анализ предприятия проводят с целью изучения всех аспектов финансовой деятельности предприятия в комплексе.

Тематический финансовый анализ ограничивается изучением отдельных аспектов финансовой деятельности предприятия. Предметом тематического финансового анализа может быть эффективность использования активов предприятия, оптимальность финансирования различных активов из отдельных источников, состояние финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия, оптимальность инвестиционного портфеля и финансовой структуры капитала, а так же ряд других аспектов финансовой деятельности предприятия;

3) по объекту анализа выделяют следующие его виды:

- анализ финансовой деятельности предприятия в целом. В процессе, которого объектом изучения является общая финансовая деятельность предприятия, без выделения отдельных его структурных единиц и подразделений;

- анализ финансовой деятельности отдельных структурных единиц и подразделений. База банного анализа основывается на результатах управленческого учета предприятия;

- анализ отдельных финансовых операций. Предметом такого анализа являются отдельные операции, связанные с долгосрочными или краткосрочными финансовыми вложениями, с финансированием отдельных реальных проектов и другие;

4) по периоду проведения выделяют: предварительный, текущий (оперативный) и последующий (ретроспективный) финансовые анализы. [2, c. 130]

Предварительный финансовый анализ изучает условия финансовой деятельности в целом, либо осуществления отдельных финансовых операций предприятия (например, оценка собственной платежеспособности при необходимости получения крупного банковского кредита).

Текущий (или оперативный) финансовый анализ проводят в процессе реализации отдельных финансовых планов или осуществления отдельных финансовых операций с целью оперативного воздействия на результаты финансовой деятельности. Как правило, такой финансовый анализ, ограничивается кратким периодом времени.

Последующий (или ретроспективный) финансовый анализ проводится предприятием за прошедший отчетный период (месяц, квартал, год). Он позволяет глубже и полнее проанализировать финансовое состояние предприятия и получить результаты финансовой деятельности предприятия в сравнении с предварительным и текущим анализом, так как базируется на завершенных отчетных материалах статистического и бухгалтерского учета.

Основная задача текущего анализа - объективная оценка результатов коммерческой деятельности, комплексное выявление имеющихся резервов и их мобилизация, достижение полного соответствия материального и морального стимулирования, по результатам труда и качеству работы.

Текущий анализ осуществляют во время подведения итогов хозяйственной деятельности, а его результаты используют для решения проблем управления.

Особенность методики текущего анализа состоит в том, что фактические результаты деятельности предприятия оцениваются в сравнении с планом и данными предшествующего аналитического периода. В этом виде анализа имеется существенный недостаток - он выявляет навсегда потерянные возможности для роста эффективности производства, т.к. относится к прошедшему периоду.

Текущий анализ - захватывает наиболее полный спектр финансовой деятельности предприятия, вбирающий в себя результаты оперативного анализа и служащий базой для проведения перспективного анализа.

Оперативный анализ приближён во времени к моменту совершения хозяйственных операций. Он основывается на данных первичного (бухгалтерского и статистического) учёта. Оперативный анализ представляет собой систему повседневного изучения выполнения плановых заданий, с целью быстрого вмешательства в процесс производства и обеспечения эффективности функционирования предприятия. [2, c. 97]

Оперативный анализ обычно проводят по следующим группам показателей: отгрузка и реализация продукции; использование рабочей силы; производственного оборудования и материальных ресурсов; себестоимость; прибыль и рентабельность; платёжеспособность. При оперативном анализе проводится исследование натуральных показателей, а в расчётах допускается относительная неточность, т.к. нет завершённого процесса.

Перспективный анализ - это анализ результатов хозяйственной деятельности, для определения их возможных значений в будущем.

Раскрывая картину будущего, перспективный анализ обеспечивает управляющему сферу задач для дальнейшего стратегического управления.

В практическом методе и исследовании, задачи перспективного анализа конкретизируются по: объектам анализа; показателям деятельности; наилучшее обоснование перспективных планов.

Перспективный анализ - как разведка будущего. Задает научно-аналитическую основу перспективного плана, которая тесно переплетается с прогнозированием, поэтому его еще называют прогнозным. [2, с. 238]

3. Цели и методы финансового анализа

Для проведения финансового анализа применяется широкий спектр видов, методов и приемов анализа: структурный, структурно-динамический, трендовый (перспективный), межхозяйственный анализ; коэффициентный анализ; факторный анализ с использованием методов цепных подстановок, интегрального, корреляционного, регрессионного и экспоненциального анализа, а также такие распространенные приемы, как абсолютное сравнение достигнутых уровней, расчет абсолютных и относительных отклонений «долевого участия», детализация показателей на его сопоставляющие, группировка, дисконтирование и др.

Основной целью финансового анализа является оценка финансовых результатов и финансового состояния деятельности предприятия за прошедший период, отраженный в отчетности на момент анализа, а также оценка будущего потенциала предприятия, то есть экономическая диагностика хозяйственной деятельности. [8, c. 127]

Целью изучения финансового анализа является изучение теоретических основ методических подходов, методов и приемов для приобретения навыков выполнения комплексных расчетов валютно - финансового, технико-экономического и исследовательского характера.

Целью финансового анализа является получение достаточного числа информативных параметров, характеризующих финансовое состояние компании: прибыли и убытки, изменения в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами и др.

Анализ может быть ретроспективным, перспективным и отражать состояние сегодняшнего дня.

Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач, реализация которых возможна на основе организационных, информационных, технических и методических возможностей предприятия.

Практика финансового анализа выделяет шесть общепринятых методов.

1. Горизонтальный (временной) - сравнение отчетных финансовых показателей с плановыми, либо с показателями предыдущего периода (базисного).

2. Вертикальный (структурный) - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом. Например, определение удельного веса внеоборотных активов в имуществе компании. Это позволяет оценить, к примеру, фондоемкость этого предприятия.

3. Трендовый - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний. Так, например, анализ динамики продаж продукта «А» за ряд лет указывает на устойчивую тенденцию снижения темпов роста. Это позволяет сделать вывод о заключительной фазе жизненного цикла продукта, от производства которого компании следует постепенно отказаться. С помощью тренда формируются возможные значения показателя в будущем. Следовательно, метод может использоваться в перспективном и прогнозном анализе.

4. Сравнительный (пространственный) - сравнение показателей отчетности:

- с планом;

- со среднеотраслевым уровнем;

- с данными конкурентов;

- со средними общеэкономическими данными;

- с данными отдельных подразделений компании между собой;

- с экономической моделью.

5. Анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязей показателей. Абсолютные показатели недостаточно характеризуют исследуемые явления и процессы, т.к. не имеют базы сравнения, поэтому используются относительные показатели. Исчисляются в процентах, коэффициентах или индексах.

6. Факторный - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный (обобщающий) показатель. Факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ, представляющий раздробление результативного показателя на составные части), так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

Перечисленные методы анализа способствуют аналитическому прочтению финансовых отчетов, исходной базой которых, прежде всего, являются данные бухгалтерского учета и отчетности. [6, c. 245]

Помимо перечисленных методов анализа используются статистические, экономико - математические и другие методы.

Финансовый анализ можно подразделить на финансовый анализ и производственный (управленческий) анализ. Разделение анализа на финансовый и управленческий обусловлено сложившимся на практике разделением системы бухгалтерского учета в масштабе предприятия на финансовый и управленческий учет.

Финансовый анализ, основывающийся только на данных только бухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, то есть анализа, проводимого за пределами предприятия ее заинтересованными контрагентами, собственниками или государственными органами. Этот анализ на основе только отчетных данных, которые содержат лишь весьма ограниченную часть информации о деятельности предприятия, позволяет достаточно объективно оценить финансовые результаты и финансовое положение предприятия без обращения к информации, являющейся коммерческой тайной. [3, c. 56]

Основное содержание внешнего финансового анализа, осуществляемого партнерами предприятия по данным публикуемой финансовой отчетности, состоит в:

- анализе абсолютных показателей прибыли;

- анализе относительных показателей рентабельности;

- анализе финансового состояния, рыночной устойчивости, ликвидности баланса, платежеспособности предприятия;

- анализе эффективности использования заемного капитала;

- экономической диагностике финансового состояния предприятия и рейтинговой оценке эмитентов.

Существует многообразная экономическая информация о деятельности предприятия и множество способов анализа этой информации. Финансовый анализ по данным финансовой отчетности называют классическим способом анализа.

Внутрихозяйственный финансовый анализ использует в качестве источника информации и другие данные системного бухгалтерского учета, данные о технической подготовке производства, нормативную и плановую информацию.

Основное содержание внутрихозяйственного финансового анализа может быть дополнено и другими аспектами, имеющими значение для оптимизации управления, например, такими как анализ эффективности авансирования капитала, анализ взаимосвязи издержек, оборота и прибыли. Вопросы финансового и производственного анализа взаимосвязаны при обосновании бизнес - планов, при контроле за их реализацией, в системе маркетинга, то есть в системе управления производством и реализацией продукции, работ, услуг, ориентированных на рынок.

4. Информационное обеспечение анализа финансового состояния предприятия

Для проведения финансового анализа требуется большой объем информации, а именно для этого в источниках информации для финансового анализа поставлены следующие задачи:

1) определить, какие документы являются основными источниками для проведения финансового анализа;

2) охарактеризовать данные документы, их преимущества и недостатки;

3) определить основные требования к источникам информации финансового анализа.

Источники информации делятся на:

1) учетные:

- данные бухгалтерского учета;

- данные статистического учета;

- данные оперативного учета;

- данные управленческого учета;

- выборочные учетные данные;

2) внеучетные:

- нормативный материал;

- материалы внешнего и внутреннего аудита материалы проверок налоговых служб.

Данные, используемые в системе экономического анализа, формируются в системе, бухгалтерского, статистического, оперативного учета, а также выборочные учетные данные. Источниками информации могут быть нормативные материалы (нормы, стандарты, материалы внешнего и внутреннего аудита, материалы проверок налоговых служб). [4, с. 110]

Различия целей в системе финансового и управленческого учета влечет за собой и отличительные черты отчетности. Они заключаются в следующем:

1) обязательность информации - бухгалтерская (финансовая) отчетность подается в требуемой форме и с требуемой степенью точности, независимо от того, считает ли администрация эти сведения полезными. Предоставление управленческой информации всецело зависит от воли руководства и никакие ведомства и организации не имеют права указывать, какая информация необходима, а какая нет;

2) цель предоставления информации - бухгалтерская (финансовая) отчетность предназначена для внешних пользователей. Управленческая предоставляется для внутреннего управления, контроля и планирования;

3) пользователи информации - пользователями бухгалтерской (финансовой) отчетности являются деловые партнеры, потенциальные инвесторы, акционеры и т.п. Управляющий аппарат многих организаций не имеет представления о том, какая часть акционеров, кредиторов и других лиц пользуется информацией, содержащейся в бухгалтерских отчетах компании. Запросы большинства внешних пользователей подразумеваются одинаковыми. А запросы пользователей управленческой информации (менеджеров компании, сотрудников), как правило, имеют специфические запросы, на которые и будет ориентирована система управленческого учета;

4) основополагающие положения - бухгалтерская (финансовая) отчетность подчинена всецело российским стандартам (ПБУ). Управленческая информация может формироваться по любым учетным правилам в зависимости от их полезности;

5) временной характер - не смотря на то, что данные финансового учета берутся за основу, при планировании они носят ретроспективный характер. Управленческая информация вкладывает в свою структуру сведения ретроспективного и перспективного характера;

6) формы выражения информации - финансовые документы, являющиеся конечным продуктом финансового учета, содержат в основном информацию в денежном выражении. В управленческом учете фигурирует информация, как в денежном, так и в не денежном (натурально-вещественном) выражении. В управленческом учете отражается количество материала и его стоимость, количество проданных изделий и сумма выручки от их продажи и т.д.;

7) степень точности информации - высшему эшелону менеджмента необходима своевременная информация. В связи, с чем можно пойти на определенные ослабления требований к точности в пользу быстроты получения учетных данных.

Поэтому в данной информации допустимы приблизительные и примерные оценки. В бухгалтерской (финансовой) информации приблизительные оценки недопустимы;

8) периодичность информации - финансовая информация составляется и подается в отчетные органы ежеквартально и ежегодно. Информация управленческого характера предоставляется руководству по мере надобности;

9) объект информации - объектом бухгалтерской (финансовой) отчетности является вся финансово - хозяйственная деятельность экономического субъекта. В управленческой информации основное внимание обращается на сравнительно небольшие подразделения предприятия: по видам деятельности, по организационным подразделениям предприятия, по ЦФО, по отдельным изделиям;

10) ответственность за достоверность информации - за достоверность финансовой информации отвечает руководитель и главный бухгалтер хозяйствующего субъекта. [4, с. 125]

Все элементы бухгалтерского учета тесно связаны между собой и представляют единое целое, т.е. систему экономических показателей, характеризующих условия и результаты работы предприятия за отчетный период. Вместе с тем, сведения, содержащиеся в бухгалтерской отчетности, имеют комплексный характер, потому что, как правило, разные аспекты одних и тех же хозяйственных операций и явлений.

Системность и комплексность сведений, содержащихся в бухгалтерской отчетности, является следствием определенных требований, предъявляемых к ее составлению:

1) полнота отражения в учете за отчетный год всех хозяйственных операций, осуществляемых в этом году, и результатов инвентаризации имущества и обязательств;

2) правильность отнесения к отчетному периоду в соответствии с планом счетов бухгалтерского учета, ПБУ, НК;

3) тождество данных аналитического учета оборотам и остаткам по счетам синтетического учета на дату проведения годовой инвентаризации;

4) соблюдение в течение отчетного года принятой учетной политики. В случае изменения учетной политики, объяснения должны быть в пояснительной записке к годовому отчету.

Бухгалтерская отчетность служит основным источником информации о деятельности предприятия. Тщательное изучение бухгалтерских отчетов раскрывает причины достигнутых успехов, а также недостатков в работе предприятия, помогает наметить пути совершенствования его деятельности. Полный всесторонний анализ отчетности нужен, прежде всего, собственникам и администрации предприятия для принятия решений об оценке своей деятельности.

В настоящее время годовая бухгалтерская отчетность состоит из следующих основных форм:

1) баланс предприятия (нетто) ф. 1;

2) отчет о прибылях и убытках ф. 2;

3) отчет об изменении капитала ф. 3;

4) отчет о движении денежных средств ф. 4;

5) приложение к бухгалтерскому балансу предприятия, пояснительная записка ф. 5.

К исходной информации в экономическом анализе предъявляются определенные требования. Главное из них - удовлетворять потребности широкого круга пользователей с разными и подчас противоречивыми интересами. Детализируя требования к учетной информации, обратим внимание на наиболее важные из них.

Достоверность информации характеризуется: правдивостью, соответствием нормативным актам и внутрихозяйственным положениям; нейтральностью, т.е. отсутствием в ней «нажима», подталкивания к принятию решения, в котором заинтересован не пользователь; возможностью проверки и прозрачностью; осмотрительностью - отражением расходов и убытков прежде, чем доходов и прибылей.

Такое требование, как сопоставимость учетной информации, достигается в процессе проведения динамического и структурного анализа.

Рациональность экономической информации предполагает ее достаточность, оперативность, высокий коэффициент использования первичной информации, отсутствие излишних данных, преодоление противоречия между систематическим ростом объема информации и постоянной ее нехваткой для рационального управления из-за высокой стоимости получения (приобретения) необходимых сведений.

Наибольшую значимость и информативность для принятия управленческих решений имеет анализ производственной и финансовой подсистем. Производственный анализ заключается в обобщении данных, касающихся производственной деятельности хозяйствующего субъекта, выраженных, прежде всего, а натуральных измерителях - тоннах, метрах, штуках. В рамках производственного анализа осуществляется сравнение фактически достигнутых показателей с плановыми, средними по отрасли или по группе родственных предприятий и выявляются причины расхождения, резервы увеличения выпуска или изменения его структуры.

Финансовый анализ в системе управления финансами предприятия в наиболее общем виде представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации финансового характера, имеющий целью:

- оценить текущее и перспективное имущественное и финансовое состояние предприятия;

- оценить возможные и целесообразные темпы развития предприятия с позиции их финансового обеспечения;

- выявить доступные источники средств и оценить возможность и целесообразность их мобилизации;

- спрогнозировать положение предприятия на рынке капитала.

Состав информационного обеспечения анализа, его глубина, достоверность и объективность аналитических выводов обеспечиваются привлечением и аналитической обработкой разнообразной информации.

В зависимости от источников получения информации она подразделяется на внутреннюю и внешнюю. Наибольшую роль в информационном обеспечении анализа играет внутренняя информация, к которой относятся все виды хозяйственного учета, бухгалтерская и статистическая отчетность, учредительные документы, юридическая документация, характеризующая договорные отношения с поставщиками и покупателями, заемщиками, вкладчиками и эмитентами, проектная и другая техническая документация, отражающая функциональную структуру выпускаемых изделий, их качество, уровень техники и технологии их производства, степень автоматизации управления всеми сторонами деятельности хозяйствующего субъекта, нормативно - плановая документация и бизнес - план, акты аудиторских и плановых проверок. [2, с. 245]

Для проведения разных видов экономического анализа используются различные источники внутренней информации и разное их соотношение.

Данные внутрихозяйственного бухгалтерского учета привлекаются при осуществлении всех видов анализа внутренними пользователями в пределах санкционированного руководством предприятия доступа к этим данным.

Основным источником информации дня внешних пользователей является бухгалтерская отчетность

Внутренние источники информации, можно, сгруппировать следующим образом:

1) учредительные документы;

2) первичные документы, фиксирующие состав основных и оборотных средств и их оценку;

3) первичные документы, отражающие хозяйственные операции и вызываемые ими движения денежных средств, а также доходы и расходы хозяйствующего субъекта;

4) проектно - техническая документация (технические паспорта, технологические карты и др.);

5) юридические документы, фиксирующие отношения с инвесторами, поставщиками и покупателями, заемщиками, эмитентами и вкладчиками;

6) данные аналитического бухгалтерского учета;

7) данные оперативного учета;

8) данные статистического учета;

9) бухгалтерская отчетность, включая все приложения и пояснительную записку;

10) оперативная отчетность;

11) статистическая отчетность;

12) акты ревизий, аудиторских и налоговых проверок, заключения коммерческих банков, судебных органов;

13) планово - нормативная документация;

14) материалы, характеризующие личный состав персонала, в особенности руководящий состав анализируемого хозяйствующего субъекта;

15) концепции, стратегии, инвестиционные программы и бизнес-планы.

Наряду с внутренней информацией в современных условиях рыночной экономики России для принятия рациональных управленческих решений необходимо располагать информацией о состоянии внешней среды функционирования хозяйствующего субъекта.

Такая информация поступает из источников, находящихся вне хозяйствующего субъекта, и поэтому называется внешней информацией. В ее состав входят:

1) политическая информация, характеризующая экономическую политику государства в период проведения анализа и намечаемые ее изменения, в частности в области поощрения или запрещения отдельных видов хозяйственной и коммерческой деятельности, а также налогообложения;

2) экономическая информация о состоянии спроса и предложения по видам товаров и услуг на отечественных и зарубежных рынках, о процентных ставках за кредит, о биржевых котировках ценных бумаг разных эмитентов, о колебаниях курсов иностранных валют, о рейтингах отдельных коммерческих банков и компаний, с которыми анализируемый объект имеет деловые отношения, о состоянии и перспективах развития отдельных отраслей и подотраслей народного хозяйства;

3) информация о деятельности, финансовой устойчивости и перспективах развития конкретных хозяйствующих субъектов, являющихся покупателями, поставщиками, заемщиками, инвесторами, эмитентами ценных бумаг, кредиторами либо конкурентами анализируемого хозяйствующего субъекта;

4) информация о деловых и личных качествах руководителей этих юридических лиц.

Источниками внешней информации являются газеты, журналы, биржевые бюллетени, телевидение, Интернет, органы государственной статистики, службы экономической безопасности и личные наблюдения руководителей анализируемого хозяйствующего субъекта, а также фирмы, специализирующиеся на сборе и обработке информации по заказам пользователя.

Собранная из разных источников информация группируется и обрабатывается в разрезах, необходимых для достижения преследуемых данным видом анализа целей. При этом особое внимание уделяется проверке согласованности данных, полученных из разных источников и их достоверности.

финансовый предприятие план текущий

Список источников

1. Анализ финансово хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие для ВУЗов / Под ред. Н.П. Любушина. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2003. - 435 с.

2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. - М.: ДИСД, 2004. - 265 с.

3. Бараненко С.П., Шеметов В.В. Стратегическая устойчивость предприятия. - М.: ЗАО Центрполиграф, 2009. - 493 с.

4. Балабанов И.Т. Финансовый менеджмент: Учебник. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 340 с.

5. Балабанов И.Т. Риск менеджмент - М.: Финансы и статистика, 2001. - 426 с.

6. Балабанов И.Г. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 144 с.

7. Бердникова Т.Б. Прогнозирование экономического и социального развития. - Белгород, 2005. - 243 с.

Размещено на Allbest.ru