Основы финансов предприятий

Размещено на http://www.allbest.ru/

Задача 1

Определить величину оборотных средств при следующих исходных данных:

- выручка от реализации продукции за I квартал составила А тыс. руб.;

- себестоимость реализованной продукции - Б тыс. руб., в т.ч.: затраты на сырье и материалы - В тыс. руб., на заработную плату - Г тыс. руб.;

- складской запас - Д дн.;

- время производства - Е дн.;

- сроки платежа клиентов - Ж дн.

Значения А, Б, В, Г, Д, Е, Ж по вариантам представлены в табл. А.1.

Таблица А.1 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж
13	4600	3900	1900	800	27	17	32

Решение:

Расчет величина оборотных средств производится по формуле

где - потребность в оборотных средствах, тыс. руб.

- дневной оборот:

дебиторская задолженность кредит денежный

где - сумма обернувшихся средств (выручка от реализации), тыс. руб.;

- календарный период, за который средства обернулись, дн. (квартал - 90 дней).

где -затраты оборотных средств на 100 тыс. рублей с оборота, тыс. руб.;

- себестоимость продукции на 100 тыс. рублей с оборота, тыс. руб.;

- затраты на сырье, материалы, покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия в себестоимости продукции на 100 тыс. рублей с оборота, тыс. руб.;

- затраты на заработную плату в себестоимости продукции на 100 тыс. рублей с оборота, тыс. руб.;

- предполагаемое время хранения на складе, дн.;

- время производства, дн.;

- сроки платежа клиентов, дн.

(себестоимость в реализованной продукции)

(затраты на материалы в себестоимости)

(затраты на зарплату в себестоимости)

Реализованная продукция = 100 тыс. руб.

Себестоимость =100 тыс. руб.*84,8%/100%=84,8 тыс. руб.

Затраты на материалы на 100 тыс. руб. реализованной продукции (с оборота) = 84,8 тыс. руб.*48,7%/100%=41,298 тыс. руб.

Затраты на заработную плату на 100 тыс. руб. реализованной продукции (с оборота) = 84,8 тыс. руб.*20,5%/100%=17,384 тыс. руб.

Зос=(41,298+17,384)*(27+17+32)+(84,8-41,298-17,384)*(27+17)= =5609,02тыс. руб.

Од=тыс. руб.

Ос= тыс. руб.

Задача 2

Определить изменение длительности оборота денежных средств по месяцам на основании следующих исходных данных: в январе средние остатки денежных средств составили А тыс. руб., а оборот за месяц - Б тыс. руб.; в феврале средние остатки денежных средств составили В тыс. руб., а оборот за месяц - Г тыс. руб.; в марте средние остатки денежных средств составили Д тыс. руб., а оборот за месяц - Е тыс. руб. Сделать выводы о достаточности (или недостаточности) денежных средств. Значения А, Б, В, Г, Д и Е по вариантам представлены в табл. А.2.

Таблица А.2 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант	А	Б	В	Г	Д	Е
13	40000	370000	30000	490000	40000	280000

Представим исходные данные в виде таблицы

Месяц	Средние остатки денежных средств	Оборот за месяц
январь	40000	370000
февраль	30000	490000
март	40000	280000

Решение:

Определим длительность оборота денежных средств по формуле



где - период оборота денежных средств, дн.;

- денежный оборот за период, тыс. руб.;

- средние остатки денежных средств, тыс. руб.:

-- число дней в отчетном периоде;

Таким образом, чем меньше период оборота, тем меньше требуется предприятию оборотных средств. Чем быстрее средства оборачиваются, тем эффективнее они используются. Но с другой стороны, при непредвиденной задержке поступления денежных средств в январе -более, чем на 3 дня, в феврале - более, чем на 1 день, в марте - более, чем на 4 дня предприятие не сможет выполнить свои обязательства.

Задача 3

Выручка от реализации за 1 квартал составила А тыс. руб. Запасы и НДС по приобретенным ценностям составили на начало квартала Б тыс. руб., на конец квартала В тыс. руб. Расчеты с дебиторами составили на начало квартала Г тыс. руб., на конец квартала Д тыс. руб. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения составили на начало квартала Е тыс. руб., на конец квартала Ж тыс. руб.

Определить показатели оборачиваемости дебиторской задолженности.

Значения А, Б, В, Г, Д, Е и Ж по вариантам представлены в табл. А.3.

Таблица А.3 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж
13	9600	2200	1900	1500	1100	800	900

Представим исходные данные в виде таблицы

Текущие активы предприятия за I квартал (тыс. руб.)

Актив	На начало I кв.	На конец I кв.
1. Запасы и НДС по приобретенным ценностям 2. Расчеты с дебиторами 3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	2200 1500 800	1900 1100 900

Решение:

1).. Оборачиваемость дебиторской задолженности определяется по формуле

,

где - оборачиваемость дебиторской задолженности;

- средняя дебиторская задолженность, тыс. руб.:

-- объем реализованной продукции, тыс. руб.;

Коб.д.з = тыс. руб.

2).Период погашения дебиторской задолженности определяется по формуле



где - период погашения дебиторской задолженности, дн.

-- число дней в периоде (1 квартале);

Тпог. д.з =дн

3). Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов на начало и конец квартала определяется по общей формуле

где - доля дебиторской задолженности в текущих активах, %;

- дебиторская задолженность, тыс. руб.;

- текущие активы, тыс. руб.

Задача 4

Выручка от реализации продукции за первое полугодие составила А тыс. руб., а ее себестоимость - Б тыс. руб. Остатки производственных запасов за этот период составили: на 01.01. - В тыс. руб., на 01.02. - Г тыс. руб., на 01.03. - Д тыс. руб., на 01.04. - Е тыс. руб., на 01.05. - Ж тыс. руб., на 01.06. - З тыс. руб., на 01.07. - И тыс. руб.

Определить оборачиваемость производственных запасов. Значения А, Б, В, Г, Д, Е, Ж, З и И по вариантам представлены в табл. А.4.

Таблица А.4 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж	З	И
13	5000	4600	670	660	660	670	650	630	640

Представим исходные данные в виде таблицы

Показатель	Остатки на
	01.01	01.02	01.03	01.04	01.05	01.06	01.07
Производственные запасы	670	660	660	670	650	630	640

Решение:

Оборачиваемость запасов характеризуется скоростью оборота запасов

средняя величина запасов, тыс. руб.:

- средняя величина запасов, тыс. руб.:

- остатки запасов n-го месяца, тыс. руб.

тыс. руб.

Для оценки скорости оборота запасов используется формула

где - оборачиваемость запасов;

- себестоимость реализованной продукции, тыс. руб.;

Срок хранения запасов определяется по формуле

где - срок хранения запасов, дн.

-- число дней в периоде;

Тхр.з = дн.

Задача 5

Выручка от реализации за I квартал составила А тыс. руб., за II квартал - Б тыс. руб. Величина текущих активов составляла: на начало I квартала - В тыс. руб., на начало II квартала - Г тыс. руб., на начало III квартала - Д тыс. руб. Определить величину привлеченных средств. Значения А, Б, В, Г и Д, по вариантам представлены в табл. А.5.

Таблица А.5 - Исходные данные
Вариант	А	Б	В	Г	Д
13	4800	4400	1900	2200	1700

Решение:

Величина привлеченных средств рассчитывается по формуле:

где - сумма привлеченных в оборот средств, тыс. руб.;

- период оборота соответственно базового и отчетного периода, дн.;

- выручка от реализации в базовом периоде, тыс. руб.

-- число дней в отчетном периоде;

- коэффициент оборачиваемости.

Где -- средняя величина текущих активов, руб.;

- величины текущих активов соответственно на начало и конец периода, руб.

Подставив значения, получим:

тыс. руб. тыс. руб.

дн. дн.

тыс. руб.

Задача 6

Определить сумму арендного платежа при следующих исходных данных: вид лизинга - оперативный; срок амортизации оборудования - А лет; срок лизингового соглашения - Б лет; стоимость арендованного оборудования - В тыс. руб.; остаточная стоимость - Г% от суммы амортизации; лизинговый процент - Д%; периодичность платежей - квартальная; в момент подписания арендатором протокола о приемке оборудования был выплачен авансом арендный платеж. Значения А, Б, В, Г и Д по вариантам представлены в табл. А.6.

Таблица А.6 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д
13	10	5	40	11	6

Решение:

где - сумма арендных платежей, тыс. руб.;

- сумма амортизации (при оперативном лизинге) или стоимость арендуемого имущества (при финансовом лизинге), тыс. руб.;

- срок контракта, лет;

- лизинговый процент, доли единицы;

- периодичность арендных платежей.

- дисконтный множитель для корректировки на величину остаточной стоимости;



- остаточная стоимость, %.

- коэффициент корректировки при внесении первого арендного платежа авансом,

,

Подставив значения, получим

= 1056 руб.

Задача 7

Определить финансовые показатели использования основных фондов при следующих условиях: за первое полугодие предприятие изготовило продукции для реализации на сумму А тыс. руб.; выручка от реализации за этот период составила Б тыс. руб., а себестоимость реализованной продукции - В тыс. руб.; средняя стоимость основных производственных фондов за полугодие составляла Г тыс. руб. Значения А, Б, В и Г по вариантам представлены в табл. А.7.

Таблица А.7. - Исходные данные
Вариант	А	Б	В	Г
13	1400	1300	600	2400

Решение:

Финансовыми показателями использования основных фондов являются фондоотдача, фондоемкость и коэффициент эффективности основных фондов.

где- фондоотдача, тыс. руб./тыс. руб.

ОФ - средняя стоимость основных производственных фондов, тыс. руб.:

- товарная продукция, тыс. руб.;

где - фондоемкость, тыс. руб./тыс. руб.

где - коэффициент эффективности основных средств;

- прибыль от реализации продукции, тыс. руб

Подставив значения, получим:

;

Задача 8

Предприятие реализовало в I квартале продукции на сумму А тыс. руб. по цене Б руб. Затраты предприятия за этот период составили В тыс. руб., в т.ч. постоянные расходы - Г тыс. руб. Определить критический объем реализации за II квартал, если планируются следующие изменения: рост постоянных расходов составит Д%, переменных расходов - Е%; ожидается рост рыночной цены на продукцию предприятия на Ж%.

Значения А, Б, В, Г, Д, Е и Ж по вариантам представлены в табл. А.8.

Таблица А.8 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж
13	360	900	330	180	9	8	8

Задача 9

Объем реализации в январе составил А изделий по цене Б руб. за изделие. Затраты предприятия за этот месяц составили В руб., в т.ч. постоянные - Г руб. Определить, на сколько должна возрасти реализация в феврале (при прочих неизменных условиях) с тем, чтобы прибыль увеличилась на Д%. Значения А, Б, В, Г и Д по вариантам представлены в табл. А.9.

Таблица А.9 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д
13	10000	0,5	7000	2100	12

Решение:

Переменные расходы на единицу продукции в январе

руб.

Прибыль за январь м-ц (если принять цену реализации по условию задачи, 0,5 руб.,то в январе предприятие получило не прибыль, а убытки,

По = 0,5*10000-7000 =-2000 тыс. руб.)

Изменим условие задачи, пусть цена изделия составит 0,8 руб., тогда прибыль в январе составит

По = 0,8*10000-7000 =1000 тыс. руб.

Изменение объема реализации в феврале для достижения увеличения прибыли должно составлять

шт.

Задача 10

Предприятие выпускает продукцию трех видов. Объем реализации первого изделия А1 шт., второго изделия А2 шт., третьего изделия А3 шт. Цена за единицу первого изделия Б1 руб., второго изделия Б2 руб., третьего изделия Б3 руб. Переменные расходы на одно изделие изделия В1 руб., для второго составили для первого изделия В2 руб., для третьего изделия В3 руб. Постоянные расходы составляют Г руб.

Определить: 1)сколько изделий каждого вида необходимо реализовать с тем, чтобы предприятие достигло безубыточной работы; 2)какой финансовый результат получит предприятие, если доля каждого вида изделия в объеме реализации составит (в % к выручке): для первого изделия Д1 %, для второго изделия Д2 %, для третьего изделия Д3 %.

Значения А1,А2, А3, Б1, Б2, Б3, В1, В2, В3, Г, Д1, Д2 и Д3 по вариантам представлены в табл. А.10.

Таблица А.10 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант №	А1	А2	А3	Б1	Б2	Б3	В1	В2	В3	Г	Д1	Д2	Д3
13	700	600	50	200	140	80	170	100	60	27000	50	20	30

Задача 11

Определить относительные показатели, характеризующие результативность деятельности предприятия при следующих условиях: средняя величина текущих активов - А руб.; среднегодовая стоимость основных фондов - Б руб.; прибыль до уплаты налогов - В руб.; налогооблагаемая прибыль - Г руб.; ставка налога на прибыль - 20%; расчеты и прочие пассивы - Д руб.; краткосрочные кредиты - Е руб.; валюта баланса - Ж руб.; источники собственных средств - З руб.; выручка от реализации продукции - И руб.

Значения А, Б, В, Г, Д, Е, Ж, З и И по вариантам представлены в табл. А.11.

Таблица А.11 - Исходные данные 'Вводила 2
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж	З	И
13	74000	22000	36000	35600	65000	46000	270000	90000	83000

Решение

Рассчитаем показатели эффективности деятельности предприятия.

а)Рентабельность активов :

где - рентабельность активов

- прибыль, оставленная в распоряжении предприятия, тыс. руб.;

- средняя величина активов , тыс. руб.

Ппр = П-Нп Нп = 35600*0,2 = 7120 тыс. руб.

Ппр = 36000-7120 = 28880 тыс. руб.

б)Рентабельность текущих активов:

где - рентабельность текущих активов.

в) Рентабельность инвестиций

где - рентабельность инвестиций;

- прибыль предприятия до уплаты налогов, тыс. руб.;

- валюта баланса , тыс. руб.;

- краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы и расчеты и прочие пассивы), тыс. руб.

г) Рентабельность собственного капитала



где - рентабельность собственного капитала;

- источники собственных средств , тыс. руб.

д) Рентабельность реализованной продукции

где - рентабельность реализованной продукции,

- объем реализации в стоимостном выражении, тыс. руб.;

Задача 12

Определить сумму кредита под товарно-материальные ценности при следующих условиях: остаток материалов на складе - А тыс. руб.; остаток материалов в пути - Б тыс. руб.; задолженность поставщикам за материалы - В тыс. руб.; собственные оборотные средства - Г тыс. руб.; лимит кредитования - Д тыс. руб.; задолженность по ссуде - Е тыс. руб.

Значения А, Б, В, Г, Д и Е по вариантам представлены в табл. А.12.

Таблица А.12 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е
13	900	90	240	160	800	80

Решение:

Сумма кредита определяется следующим образом: из общего остатка кредитуемых ценностей на складе и в пути вычитаются источники, имеющиеся в распоряжении предприятия, а именно различные виды кредиторской задолженности и собственные оборотные средства. При выдаче кредита учитывается лимит кредитования.

Кр = 900+90-240-160-80= 510 тыс.руб., что не превышает лимит кредитования, равный 800 тыс. руб.

Задача 13

Определить сумму кредита под товары, отгруженные при следующих условиях: план реализации продукции по отпускным ценам - А тыс. руб.; прибыль от продаж - Б тыс. руб.; налог на добавленную стоимость В тыс. руб.; стоимость транспортных расходов, упаковки и тары, не входящая в план реализации - Г тыс. руб.; остатки расчетных документов - Д тыс. руб.

Значения А, Б, В, Г, и Д по вариантам представлены в табл. А.13.

Таблица А.13 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д
13	4000	200	80	40	240

Решение:

Величина кредита определяется по формуле

где - размер кредита, тыс. руб.;

- общая сумма остатка расчетных документов, тыс. руб.

- скидка, %;

- прибыль от реализации, тыс. руб.;

- налог на добавленную стоимость, тыс. руб.,

-план реализации продукции по отпускным ценам, тыс. руб.;

- стоимость транспортных расходов, упаковки и тары, не входящие в план реализации, тыс. руб.

Подставив значения, получим

Задача 14

Фирма рассматривает возможность получения кредита в коммерческом банке. Определить реальную стоимость кредитных ресурсов при следующих условиях: сумма кредита - А тыс. руб.; процентная ставка коммерческого банка, где был получен кредит - Б%; учетная ставка Центрального банка РФ - В %; срок пользования кредитом - Г дней; ставка налога на прибыль - Д%. Значения А, Б, В, Г, и Д по вариантам представлены в табл. А.14.

Таблица А.14 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д
13	300	20	11	42	20

Решение:

Реальная стоимость кредитных ресурсов определяется по формуле

где - реальная стоимость кредитных ресурсов, тыс. руб.

- общая сумма уплачиваемых процентов, тыс. руб.;

- снижение налога на прибыль, тыс. руб.;

Кр - сумма полученного кредита, тыс. руб.;

Скр- процентная ставка кредита, %;

Ткр- срок предоставления кредита, дн.;

Тк - календарная продолжительность года, дн.

= тыс. руб.

=Кр*Скр о.с*Ткр/(Тк*100) * Снп/100

где Скр о.с. - ставка кредита %, в пределах относимой на себестоимость

Снп- ставка налога на прибыль

=300*11*1,1*42/(365*100) * 20/100=0,835 тыс.руб.

Задача 15

Определить возможность получения долгосрочного кредита в размере А млн. рублей при следующих условиях: прибыль до уплаты налогов - Б тыс. руб.; сумма налогов составила В тыс. руб.; сумма амортизационных отчислений - Г тыс. руб.; получение денег из фондов накопления - Д тыс. руб.; отчисления денежных средств в фонды - Е тыс. руб.; остаток задолженности по полученным кредитам составил Ж тыс. руб.

Значения А, Б, В, Г, Д, Е и Ж по вариантам представлены в табл. А.15.

Таблица А.15 - Исходные данные
Вариант №	А	Б	В	Г	Д	Е	Ж
13	8,0	3200	3000	300	700	100	300

Решение:

где - показатель самофинансирования, тыс. руб.;

- прибыль до уплаты налогов, тыс. руб.;

- налоги, тыс. руб.;

- амортизация, тыс. руб.;

- отчисления денежных средств в фонды, тыс. руб.;

- получение денег из фондов, тыс. руб.;

- остаток задолженности по кредитам

Пс.ф = 3200-3000+300+100-700-300 =-400 тыс. руб.

Размещено на Allbest.ru