Считается, что коэффициент финансовой зависимости в условиях рыночной экономики не должен превышать единицу. Высокая зависимость от внешних займов может существенно ухудшить положение предприятия в случае замедления темпов реализации, поскольку расходы по выплате процентов на заемный капитал причисляются к группе условно-постоянных, т. е. таких расходов, которые при прочих равных условиях фирма не сможет уменьшить пропорционально уменьшению объема реализации.

Кроме того, высокий коэффициент финансовой зависимости может привести к затруднениям с получением новых кредитов по среднерыночной ставке. Этот коэффициент играет важнейшую роль при решении предприятием вопроса о выборе источников финансирования.

Из расчета коэффициента финансовой зависимости, который равен 0,32, видно, что на данном этапе жизни предприятия потенциальной опасности возникновения у предприятия дефицита денежных средств не существует.

2.2 Анализ безубыточности предприятия

Анализ безубыточности позволяет определить тот минимально необходимый объем реализации продукции, при котором предприятие покрывает все свои расходы, и работает безубыточно, не получая прибыли, но и не принося убытков. Этот минимально необходимый объем работ соответствует такому объему реализации, при котором величина прибыли предприятия равна нулю. При таком бесприбыльном обороте сумма покрытия (постоянные затраты и прибыль ) в стоимостном выражении соответствует постоянным затратам.

Таким образом, минимально необходимый для безубыточной работы объем реализации строительной продукции будет равен:

Обу=Ппост+Пперем=11812424,42+38373849,99=50186274,41

где Ппост - постоянные расходы (ден.ед.),

Пперем - переменные расходы (ден.ед.).

При расчете безубыточности используют относительную величину суммы покрытия, то есть определяют процент постоянных затрат и прибыли в выручке (В) за конкретный отчетный период - коэффициент покрытия (КП).

Анализ безубыточности основывается на информации, полученной из отчета о результатах и анализа движения денежных средств. Он, в частности, позволяет показать объем дохода от реализации, который необходим для покрытия постоянных и переменных расходов, связанных с деятельностью предприятия - 675944 руб. Этот документ является основным при принятии решений, связанных с возможностью различных затрат - от покупки оборудования до принятия на работу нового сотрудника. Без него невозможно принять более или менее обоснованное решение об уровне цен на продукцию - можно ли их снижать или, наоборот, необходимо повысить.

Анализ отклонений фактических результатов от плановых

Заключение

Целью данной курсовой работы являлось получение навыков в самостоятельном решении вопросов экономического анализа, планирования, управленческого учета и менеджмента на предприятии.

Анализ проводился по нескольким показателям.

В части Планирования это:

- Баланс предприятия. Баланс отражает результаты принимаемых решений. В частности, он показывает текущую величину оборотного и основного капитала, наличие денежных средств в кассе и на счетах, стоимость материальных и нематериальных активов, размер акционерного капитала предприятия в данный момент, а также иные источники формирования средств предприятия, долговые обязательства и т.д.

На начало отчетного периода баланс предприятия составлял 4972288 рублей, на конец отчетного периода - 24336173,89 рублей.

- Прогнозирование выручки от реализации продукции. В результате расчетов спрогнозированная сумма выручки составила 64595567 рублей.

- Планирование переменных издержек. Сумма переменных затрат, включающих расходы на оплату труда, составила 38373849,99 рублей.

- Планирование постоянных издержек. Сумма постоянных затрат, включающих расходы на оплату труда, амортизационные отчисления, затраты на временные здания и сооружения, командировки, конторские и представительские, коммунальные и прочие расходы, а также расходы, связанные с долгосрочным и краткосрочным кредитованием, составила 11812424,42 рублей.

- Планирование финансовых результатов. Одна из основных задач составления плана финансовых результатов (плана прибылей и убытков) деятельности предприятия заключается в том, чтобы показать в динамике качественные и количественные изменения финансового положения предприятия в течение предстоящего периода. В этом состоит его основное отличие от баланса, который дает статичную картину экономического положения предприятия в конкретный момент времени.

Финансовый план, с помощью которого оцениваются доходы и расходы в ближайшей перспективе, является основой для составления сметы будущих расходов предприятия и определения потребности в привлечении дополнительных финансовых средств.

Прибыль, остающаяся в распоряжении организации (чистая), составила
12063885,89 рублей.

- Планирование движения денежных средств составляет основу успешной деятельности, так как одной из основных задач предприятия является поддержание текущей платежеспособности. Если в проекте отчета о прибылях и убытках намечались конкретные финансовые цели, то, планируя движение денежных средств, определяется, когда и сколько денег поступит на предприятие или будет уплачено по счетам поставщиков продукции и кредиторов, чтобы обеспечить нормальную деятельность предприятия.

В план денежных потоков включается только реальные поступления и расходы, планируемые на каждый конкретный период времени. Это фактически выплачиваемые деньги, а не обязательства, принятые на себя предприятием сейчас, но подлежащие оплате в будущем, они отражаются в проекте отчета о финансовых результатах деятельности и в балансе. Именно поступление и расходование денежных средств нужно контролировать прежде всего как для своевременной оплаты счетов и оптимального привлечения заемных средств, так и для эффективного вложения временно свободного капитала. Предприятие, которое не в состоянии вовремя оплатить свои счета, не может долго просуществовать, даже если оно прибыльно.

Балансовый остаток на конец периода составил 10927516,96

В части Контроллинга это:

- Расчет финансовых коэффициентов.

Организация является ликвидной, поскольку значения коэффициентов ликвидности соответствуют тестовым значениям.

Согласно расчету финансовых коэффициентов, организация является
финансовоустойчивой, оборачиваемости активов достаточно для покрытия текущих обязательств.

Коэффициент рентабельности всех активов предприятия показывает, что с каждого 1рубля активов предприятие получило 65копеек прибыли. Рентабельность реализации показывает, что с каждого 1рубля вложенного в производство и реализованного предприятие получило 15копеек прибыли. Рентабельность капитала собственного показывает, что с каждого 1рубля, вложенного собственниками компании, предприятие получило 95копеек прибыли.

В структуре капитала организации наибольший удельный вес занимают собственные средства, что указывает на низкую зависимость организации от внешних кредиторов. Собственного капитала достаточно для покрытия долгосрочных обязательств, при этом структуру заемного капитала нельзя назвать оптимальной, поскольку размер краткосрочных обязательств организации превышает величину долгосрочных обязательств.

- Анализ безубыточности предприятия. Анализ безубыточности позволяет определить тот минимально необходимый объем реализации продукции, при котором предприятие покрывает все свои расходы, и работает безубыточно, не получая прибыли, но и не принося убытков. Этот минимально необходимый объем работ соответствует такому объему реализации, при котором величина прибыли предприятия равна нулю.

Объем безубыточности (критический) составил 675944 рублей.

- Анализ отклонений фактических результатов от плановых. В результате расчетов имеем отставание фактического объема выручки от запланированного, экономия по издержкам реализации и обращения, отличие фактических совокупных производственных затрат от планового уровня.

Литература

1. Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы. М., Финансы и статистика, 1997, 246с.

2. Ананькина Е.А., С.В.Данилочкин. Контроллинг как инструмент управления предприятием. - М.: ЮНИТИ, 2002. - 279 с.

3. Горемыкин В.А., Богомолов А.Ю. Планирование предпринимательской деятельности предприятия. Методическое пособие. - М.: Инфра - М.,1997.- 337с.

4. Деловое планирование. (Методы. Организация. Современная практика): Учебное пособие /Под ред. В.М. Попова. - М.: Финансы и статистика, 1997. - 368с.

5. Диксон П. Управление маркетингом./ пер. с англ. - М.: ЗАО “Издательство БИНОМ”, 1998. - 560 с.

6. Ильин А.И. Планирование на предприятии: Учебник. Мн: Новое знание, 2001. - 635 с.

7. Маркова В.Д., Кравченко Н.А. Бизнес-планирование. - Новосибирск, ЭКОР, 1994 - 153с.

8. Основы предпринимательской деятельности. Под ред. В.М. Власовой. - М.: Финансы и статистика, 1994.

9. Уткин Э.А. Бизнес-план. Организация и планирование предпринимательской деятельности. -М.: АКАЛИС, 1997. - 96с.

10. Уткин Э.А., Кочеткова А.И. Бизнес-план., Как развернуть собственное дело.-М.: АКАЛИС, 1996. - 176с.

11. Финансовое планирование и контроль. пер. с англ./ под ред.М.А.Поукока и А.Х.Тейлора.- М.: ИНФРА-М, 1996.-480 с.

12. Черняк В.З. Оценка инвестиционного проекта в строительстве. М.: РДЛ., 1998.- 800 с.

13. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций.- М.: Дело, 1998.- 256 с.

14. Контроллинг как интсрумент управления предприятием / Е.А. Ананькина, С.В. Данилочкин, Н.Г. Данилочкина и др., Под ред. Н.Г. Данилочкиной. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 279 с.

Размещено на Allbest.ru