Банкротство предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. Банкротство предприятия понятия и сущность

1.1 Понятие и виды банкротства

Основные положения, связанные с несостоятельностью банкротством предприятий, определены Гражданским кодексом и Федеральным законом Российской Федерации «О несостоятельности (банкротстве) » от 8 января 1998 г. № 6-ФЗ.

Под несостоятельностью, банкротством понимается признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательства и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей. Предприятие считается неспособным удовлетворить требования кредиторов, если его обязательства или обязанности не исполнены им в течение трех месяцев с момента поступления даты их исполнения.

Арбитражный суд возбуждает дело о банкротстве, если требования к должнику в совокупности составляют не менее 500 минимальных размеров оплаты труда (50000 руб).

Гражданским кодексом Российской Федерации (ст. 65) предусмотрено, что предприятие (кроме казенного) может быть объявлено банкротом по решению суда или по собственному совместно с кредиторами решению. В любом случае оно должно быть ликвидировано либо принудительно, либо добровольно.

Следует учитывать, что банкротство кроме реального может быть преднамеренным или фиктивным.

Фиктивное банкротство представляет собой тот случай, когда у должника при подаче заявления в арбитражный суд имеется возможность удовлетворить требования кредиторов в полном объеме. Это делается, как правило, с целью получения от кредиторов отсрочки (рассрочки) платежей или скидки с долгов. Должник, подавший такое заявление, несет перед кредиторами ответственность за ущерб, причиненный подачей такого заявления.

Преднамеренное банкротство возникает по вине учредителей (участников) должника и иных лиц, в том числе руководителя, которые имеют право давать обязательные для должника указания либо имеют возможность иным образом определять его действия. Такое происходит обычно в том случае, когда руководитель или собственник в личных или в чьих-либо интересах умышленно делает предприятие неплатежеспособным. В этой ситуации на собственников и иных лиц при недостаточности имущества должника может быть возложена субсидиарная ответственность по его обязательствам.

1.2 Основные понятия, используемые при процедуре банкротства

Должник -- это гражданин или юридическое лицо, не способное удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по оплате обязательных платежей в течение установленного срока.

Руководитель должника -- это единоличный исполнительный орган юридического лица, а также иные лица, осуществляющие в соответствии с федеральным законом деятельность от имени юридического лица без доверенности.

Представитель работников должника -- это лицо, уполномоченное работниками должника представлять их интересы при проведении процедуры банкротства.

Конкурсные кредиторы -- это кредиторы по денежным обязательствам. К ним не относятся:

-- граждане, перед которыми должник несет ответственность за причинение вреда жизни и здоровью;

-- учредители (участники) должника по обязательствам, вытекающим из такого участия.

Собрание кредиторов -- это собрание, в котором с правом голоса участвуют конкурсные кредиторы, а в части требований по обязательным платежам -- налоговые и иные уполномоченные органы. Кроме того, в собрании участвует представитель работников должника. Организацию и проведение собрания кредиторов осуществляет арбитражный управляющий.

Комитет кредиторов может быть избран собранием кредиторов в количестве не более 11 человек, как правило, при наличии конкурентных кредиторов не менее 50 человек.

Реестр требований кредиторов содержит сведения о размере требований каждого кредитора по денежным обязательствам и (или) обязательным платежам и об очередности удовлетворения каждого требования. Реестр ведет арбитражный управляющий.

Отзыв должника на заявление кредитора направляется в арбитражный суд после получения от него определения о принятии заявления кредитора. В отзыве должника указываются имеющиеся у него возражения, общая сумма задолженности перед кредиторами, сведения о его имуществе, в том числе денежных средств и др. Отсутствие отзыва должника не препятствует рассмотрению дела о банкротстве.

Денежное обязательство -- это обязанность должника уплатить кредитору определенную денежную сумму по гражданско-правовому договору и по иным основаниям, предусмотренным Гражданским кодексом Российской Федерации.

В состав денежных обязательств включаются:

-- задолженность за переданный товар, выполненные работы, оказанные услуги;

-- сумма займа с учетом процентов, подлежащих уплате должником.

Не включаются обязательства:

-- перед гражданами за причинение вреда жизни и здоровью;

-- по выплате авторского вознаграждения;

-- перед учредителями (участниками) должника, вытекающие из такого участия;

-- неустойки (штрафы, пени) за неисполнение или ненадлежащее исполнение денежного обязательства; они также не учитываются при определении размера обязательных платежей.

Обязательные платежи -- это налоги, сборы и иные обязательные взносы в бюджет соответствующего уровня и но внебюджетные фонды в законодательно установленном порядке.

Состав и размер обязательств и обязанностей по обязательным платежам определяются на момент подачи заявления в арбитражный суд в признании должника банкротом.

Размер денежных обязательств должен быть подтвержден решением суда или документами, свидетельствующими о признании должником этих требований.

Мораторий -- это приостановление исполнения должником денежных обязательств и уплаты обязательных платежей.

Правом на обращение в арбитражный суд с заявлением о признании должника банкротом обладают:

-- при неисполнении денежных обязательств -- должник, кредитор и прокурор;

-- при неисполнении обязанности по уплате обязательных платежей

-- должник, прокурор, налоговые и иные уполномоченные органы.

Руководитель должника обязан обратиться в арбитражный суд не позднее одного месяца с момента возникновения соответствующих обстоятельств в следующих случаях:

-- когда удовлетворение требований одного или нескольких кредиторов приводит к невозможности исполнения денежных обязательств должника в полном объеме перед другими кредиторами;

-- когда уполномоченным органом должника принято решение об обращении в арбитражный суд;

-- если при проведении ликвидации предприятия установлена невозможность удовлетворения требований кредиторов в полном объеме; в этом случае руководитель должника подает совместное заявление с ликвидационной комиссией.

При неподаче должником заявления в арбитражный суд в установленных случаях и в срок могут быть применены следующие санкции:

-- субсидиарная ответственность руководителя должника и членов ликвидационной комиссии по обязательствам должника перед кредиторами, возникшим после истечения срока, установленного для подачи заявления;

-- руководитель должника и члены ликвидационной комиссии могут быть лишены права занимать руководящие должности и (или) осуществлять предпринимательскую деятельность по управлению юридическими лицами (дисквалифицированы на определенный срок);

-- руководитель должника может быть привлечен к уголовной ответственности.

1.3 Процедуры банкротства

Применяются следующие процедуры банкротства, устанавливаемые арбитражным судом:

-- наблюдение;

-- внешнее управление;

-- конкурсное производство;

-- мировое соглашение;

-- иные процедуры.

Наблюдение за должником -- новая для российской практики процедура -- вводится арбитражным судом в отношении должника с момента принятия заявления. Цель этой процедуры -- обеспечить сохранность имущества должника, с одной стороны, а с другой -- принять решение в отношении должника. При введении наблюдения арбитражный суд принимает решение о назначении временного управляющего. При этом руководитель и администрация должника продолжают осуществлять свои полномочия с ограничениями.

Арбитражный суд вправе отстранить руководителя должника от должности и возложить исполнение обязанностей руководителя на временного управляющего, если:

-- не принимаются необходимые меры по обеспечению сохранности имущества должника;

-- чинятся препятствия временному управляющему при исполнении его обязанностей;

-- имеются иные нарушения требований законодательства.

Это может быть сделано по ходатайству лица, участвующего в деле о банкротстве, или временного управляющего.

Целями анализа финансового состояния должника являются определение достаточности принадлежащего должнику имущества для покрытия судебных расходов, расходов на выплату вознаграждения арбитражным управляющим, а также возможности восстановления платежеспособности должника.

Обязанностью временного управляющего является определение даты проведения первого собрания кредиторов и извещение кредиторов об этом. Кредиторы в месячный срок с момента получения уведомления временного управляющего о принятии арбитражным судом заявления должны направить в арбитражный суд и должнику свои требования. Требования, признанные установленными, в сопровождении необходимых документов направляются временному управляющему.

Арбитражный суд на основании постановления первого собрания акционеров принимает соответствующие решение: или о признании должника банкротом, или о введении внешнего управления, или об утверждении мирового соглашения. С этого момента наблюдение прекращается. Временный управляющий исполняет свои обязанности до назначения внешнего управляющего или конкурсного управляющего.

Внешнее управление вводится арбитражным судом на основании решения собрания кредиторов на срок не более 12 месяцев, который может быть продлен не более чем на 6 месяцев.

Цель внешнего управления -- восстановление платежеспособности должника с передачей полномочий по управлению внешнему управляющему. Поэтому с момента введения внешнего управления:

-- руководитель должника отстраняется от должности, а управление его делами возлагается на внешнего управляющего;

-- прекращаются полномочия органов управления должника и собственника имущества должника -- унитарного предприятия;

-- органы управления должника в течение трех дней с момента назначения внешнего управляющего обязаны обеспечить передачу бухгалтерской и другой документации, печати и штампов, материальных и иных ценностей внешнему управляющему;

-- снимаются ранее принятые меры по обеспечению требований кредиторов;

-- вводится мораторий на удовлетворение требований кредиторов по денежным обязательствам и обязательным платежам должника.

Мораторий на удовлетворение требований кредиторов распространяется на денежные обязательства и обязательные платежи, сроки исполнения которых наступили до введения внешнего управления.

Мораторий включает в себя следующие положения:

-- не допускается взыскание по исполнительным и иным документам;

-- приостанавливается исполнение ранее вступивших в законную силу исполнительных документов по имущественным взысканиям, кроме исполнительных документов о взыскании задолженности по заработной плате, выплате вознаграждений по авторским договорам, алиментов, а также о возмещении вреда, причиненного жизни и здоровью, и морального вреда;

-- не начисляются неустойки (штрафы, пени) и иные финансовые санкции за неисполнение или ненадлежащее исполнение денежных обязательств и обязательных платежей, а также подлежащие уплате проценты.

Это не распространяется на требования, наступившие после введения внешнего управления. Внешний управляющий обязан рассмотреть все требования кредиторов и уведомить их о результатах в течение месяца с момента предъявления. Он вправе самостоятельно распоряжаться имуществом должника, а в отношении крупных сделок и сделок, в которых заинтересованы внешний управляющий или конкурсный кредитор, -- с согласия комитета или собрания кредиторов. С их согласия могут быть приняты решения об увеличении расходов должника на потребление, в том числе на оплату труда его работников.

Обязанностью внешнего управляющего является разработка в течение месяца после назначения плана внешнего управления и представление его на утверждение собрания кредиторов. Цель плана -- разработка в определенный срок мер по восстановлению платежеспособности должника, связанных с ликвидацией признаков банкротства, т.е. ликвидация не исполненных в срок более трех месяцев обязательств и обязанностей. Утвержденный собранием кредиторов план внешнего управления и протокол собрания кредиторов представляются в арбитражный суд внешним управляющим в течение пяти дней после проведения собрания.

В план внешнего управления могут быть включены следующие меры по восстановлению платежеспособности должника:

-- перепрофилирование производства;

-- закрытие нерентабельного производства;

-- получение дебиторской задолженности;

-- продажа части имущества должника;

-- уступка прав требования должника;

-- исполнение обязательств должника собственником его имущества или третьими лицами;

-- продажа предприятия должника;

-- другие способы.

Внешнее управление завершается отчетом внешнего управляющего, выносимым им на собрание кредиторов не позднее, чем за 15 дней до окончания срока. В отчете он должен предложить одну из следующих мер:

-- о прекращении внешнего управления в связи с восстановлением платежеспособности должника; о заключении мирового соглашения; о продлении установленного срока внешнего управления;

-- о прекращении внешнего управления и об обращении в арбитражный суд с ходатайством о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства.

Утверждение собранием кредиторов, а в дальнейшем и арбитражным судом отчета внешнего управляющего является основанием для прекращения производства по делу о банкротстве. В том случае, когда по ходатайству собрания кредиторов арбитражный суд устанавливает срок окончания расчетов с кредиторами (до 6 месяцев), производство по делу о банкротстве прекращается после окончания расчетов с кредиторами. Если в установленный срок расчеты не произведены, арбитражный суд объявляет должника банкротом.

Конкурсное производство открывается после принятия арбитражным судом решения о признании должника банкротом. Его цель -- соизмеримое удовлетворение требований кредиторов. Открывается оно на срок до одного года с возможностью продления еще на 6 месяцев, а иногда и более.

Последствиями открытия конкурсного производства могут быть следующие:

-- сроки исполнения всех денежных обязательств должника, а также отсроченных обязательных платежей должника считаются наступившими;

-- прекращается начисление неустоек (штрафов, пени), процентов и иных финансовых санкций по всем видам задолженности должника;

-- отменяются конфиденциальный характер и коммерческая тайна в отношении сведений о финансовом состоянии должника;

-- снимаются ранее наложенные аресты имущества должника и иные ограничения по распоряжению им;

-- все требования к должнику могут быть предъявлены только в рамках конкурсного производства;

-- другие последствия.

В данной ситуации арбитражный суд может назначить одного или нескольких конкурсных управляющих и распределяет между ними обязанности. К нему переходят полномочия по управлению делами должника, в том числе по распоряжению его имуществом.

Все имущество должника, имеющееся на момент открытия конкурсного производства и выявление в его ходе, составляет конкурсную массу. Социально-культурные объекты, жизненно необходимые для региона, подлежат передаче соответствующим муниципальным органам местного самоуправления. У должника должен быть оставлен только один счет в банке, а остальные подлежат закрытию.

После инвентаризации и оценки имущества должника конкурсный управляющий приступает к продаже его, как правило, на открытых торгах на условиях, одобренных собранием или комитетом кредиторов.

Конкурсный управляющий не реже одного раза в месяц представляет комитету или собранию кредиторов отчет о своей деятельности, информацию о финансовом состоянии должника, его имуществе и др. После завершения расчетов с кредиторами конкурсный управляющий обязан представить в арбитражный суд отчет о результатах проведения конкурсного производства, к которому прилагаются:

-- документы, подтверждающие продажу имущества должника;

-- реестр требований кредиторов с указанием размера погашенных требований кредиторов;

-- документы, подтверждающие погашение требований кредиторов.

Арбитражный суд после рассмотрения отчета конкурсного управляющего выносит определение о завершении конкурсного производства, что является основанием для внесения в единый государственный реестр юридических лиц о ликвидации должника. С этого момента полномочия конкурсного управляющего прекращаются, конкурсное производство считается завершенным, а должник -- ликвидированным.

Очередность удовлетворения требовании кредиторов определяется ст. 64 Гражданского кодекса Российской Федерации. В Законе «О несостоятельности (банкротстве)» дан более развернутый вариант этого положения.

До удовлетворения требований кредиторов, т.е. вне очереди, покрываются судебные расходы, выплаты вознаграждения арбитражным управляющим, текущие коммунальные и эксплуатационные платежи должника, требования кредиторов по обязательствам должника, возникшим входе наблюдения, внешнего управления и конкурсного производства.

Требования кредиторов удовлетворяются в следующей очередности:

--первая очередь -- требования граждан за причинение вреда жизни или здоровью;

-- вторая очередь -- расчеты по выплатам выходных пособий и оплате труда с лицами, работающими по трудовому договору или контракту, и по выплате вознаграждений по авторским договорам;

-- третья очередь -- выплаты по обязательствам, обеспеченным залогом имущества должника;

-- четвертая очередь -- требования по обязательным платежам в бюджет и во внебюджетные фонды;

-- пятая очередь -- расчеты с другими кредиторами.

Размер требований первой очереди определяется путем капитализации соответствующих платежей на момент принятия решения о банкротстве, подлежащих выплате гражданину до достижения им возраста 70 лет, но не менее чем за 10 лет. При согласии гражданина его право требования к должнику в сумме капитализированных повременных платежей переходит к Российской Федерации.

Требования по выплате выходных пособий и оплате труда по трудовому договору определяются с учетом непогашенной задолженности на момент принятия арбитражным судом заявления о банкротстве. Она включается в общую сумму задолженности должника перед кредиторами второй очереди.

Размер требований третьей очереди определяется задолженностью должника по обязательству в части, обеспеченной залогом. Тем более, что задолженность в части не обеспеченной залогом имущества должника, учитывается в составе требований пятой очереди.

Требования четвертой очереди (по обязательным платежам) включают задолженность (недоимки), образовавшуюся на момент принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом.

Суммы штрафов, пени и иных финансовых санкций удовлетворяются в пятую очередь, после погашения задолженности и причитающихся процентов.

Мировое соглашение должник и кредиторы могут заключить на любой стадии рассмотрения дела арбитражным судом. Решение об этом принимается собранием кредиторов большинством голосов от числа конкурсных кредиторов и при условии, если за него проголосовали все кредиторы по обязательствам, обеспеченным залогом имущества должника. Решение со стороны должника принимается или руководителем должника, или внешним, или конкурсным управляющим.

В мировом соглашении могут участвовать третьи лица, принимающие на себя права и обязанности, предусмотренные этим соглашением. Обязательным условием мирового соглашения является то, что оно может быть заключено после погашения задолженности по требованиям кредиторов первой и второй очереди.

Мировое соглашение может содержать следующие условия:

-- об отсрочке или рассрочке исполнения обязательств должника;

-- об уступке прав требований должника;

-- об исполнении прав требований должника;

-- об исполнении обязательств должника третьими лицами;

-- о скидке с долга;

-- об обмене требований на акции;

-- об удовлетворении требований кредиторов иными способами.

Мировое соглашение вместе с заявлением должника, внешнего или конкурсного управляющего об утверждении и другими документами представляется в арбитражный суд.

Утверждение мирового соглашения арбитражным судом означает:

-- на стадии наблюдения или внешнего управления -- прекращение производства по делу о банкротстве и снятие моратория на удовлетворение требований кредиторов;

-- на стадии конкурсного производства -- решение суда о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства не подлежит исполнению;

-- на стадии прекращения полномочий внешнего, конкурсного управляющих -- руководитель должника, внешний или конкурсный управляющий приступают к погашению задолженности перед кредиторами.

По заявлению должника, кредитора или прокурора мировое соглашение может быть признано арбитражным судом недействительным, если:

-- им предусмотрены преимущества для отдельных кредиторов или

-- ущемление их прав и законных требований;

-- исполнение его может привести должника к банкротству;

-- имеются иные основания.

Арбитражный суд может расторгнуть мировое соглашение при неисполнении должником его условий в отношении не менее 1/3 требований кредиторов.

2. Меры по предотвращению банкротства предприятия

банкротство санация должник кредитор

Меры по предотвращению банкротства предприятия связаны с эффективным управлением его финансами и производством, правильным определением стратегических целей и тактики их реализации.

Санация, как досудебная, так и судебная, представляет собой меры по восстановлению его платежеспособности. Все это в определенной мере связано с реформированием предприятий, под которым понимается их реструктуризация в процессе перехода на принятые в рыночной экономике принципы функционирования при государственной поддержке и стимулировании.

Это предполагает улучшение управления ими, повышение эффективности производства и конкурентоспособности выпускаемой продукции, повышение производительности труда, снижение издержек производства, улучшение финансово-экономических результатов деятельности. Таким образом, успех реформирования предприятия будет определяться двумя группами факторов: эффективностью создаваемых государством условий и стимулов деятельности предприятий и устранением кризисных явлений в экономике, а также эффективностью принимаемых предприятием мер по внедрению и использованию рыночных механизмов и инструментов.

Цели антикризисной стратегии предприятий:

-- обеспечение их ликвидности и платежеспособности на основе

-- оптимального сочетания собственных и заемных источников средств;

-- получение прибыли и соответствующего уровня рентабельности, достаточного для удовлетворения всех своих потребностей для основной, инвестиционной и финансовой деятельности.

Для этого государство должно провозгласить, что главной целью его являются макроэкономическое регулирование и борьба с инфляцией на основе поддержки национального производства.

В этих целях необходимо:

-- разработать систему экономических и финансовых показателей на всех уровнях, а также поддержки базовых отраслей экономики;

-- создать условия, обеспечивающие возможность предприятиям заработать практически отсутствующие у них собственные оборотные средства;

-- принятие экономических мер, расширяющих возможности предприятий по использованию заемных средств.

В этих целях необходимо:

-- снижать учетную ставку Центрального банка до мирового уровня,

-- ввести государственную гарантию по некоторым кредитам для отдельных предприятий;

-- принять самые энергичные меры по резкому сокращению неплатежей и в этой связи неэффективных форм расчетов (предоплата, бартер, наличные деньги), по внедрению таких рыночных инструментов, как коммерческий кредит, вексель, чек;

-- изменить налоговую политику, направив ее па стимулирование производства и инвестиции;

-- направить таможенную политику на защиту национального производителя и конкурентоспособных товаров.

Выбор стратегии предотвращения банкротства и эффективность мер предприятий по внедрению рыночных механизмов будут определяться следующим.

Система управления финансами предприятия определяется стратегическими целями и тактическими задачами его деятельности. Основой этой системы должен быть финансовый анализ, по итогам которого предприятие имеет возможность делать регулярную оценку своего финансового состояния. Главные направления этого анализа.

-- оценка состояния имущества предприятия и источников его формирования, а также показателей структуры капитала;

-- оценка состояния оборотных средств, определение их достаточности и на этой основе типа финансового состояния;

-- выявление тенденций, связанных с оборачиваемостью средств предприятий;

-- определение степени ликвидности и платежеспособности предприятия;

--выявление тенденции рентабельности на основе системы показателей.

Главное в стратегии предотвращения банкротства предприятия, в решении проблем и платежеспособности - профессиональное управление оборотными средствами. С одной стороны, это предполагает оптимизацию источников оборотных средств на основе выработанной стратегии, а с другой -- размещение этих средств между материальными активами, а также в сфере производства и сфере обращения.

Большую роль здесь играет правильно выбранная кредитная политика, связанная с использованием кредита в качестве финансового рычага.

В то же время при существующей учетной ставке это практически невозможно.

Частью управления оборотными средствами является управление дебиторской и кредиторской задолженностью. Важнейшим механизмом такого управления является активное использование товарных векселей, что не всегда возможно в современных условиях.

Одной из целей финансовой стратегии предприятий является получение прибыли и обеспечение рентабельной работы. Основу этого составляют анализ и управление взаимосвязью «затраты -- выручка -- прибыль», что предполагает широкое внедрение на предприятии управленческого учета.

Кроме перечисленных направлений финансовой стратегии, предприятия должны уделять серьезное внимание амортизационной, инвестиционной, дивидендной политике, политике на рынке ценных бумаг и другим направлениям своей деятельности.

Основные мероприятия по санации неплатежных предприятий при определенной финансовой поддержке:

-- внедрение новых форм и методов управления;

-- переход на выпуск новой продукции, повышение ее качества;

-- повышение эффективности маркетинга;

-- снижение производственных затрат;

-- сокращение дебиторско-кредиторской задолженности;

-- повышение доли собственных средств в оборотных активах за счет части фонда потребления (особенно в части средств, направляемых на выплату дивидендов) и реализации краткосрочных финансовых вложений;

-- продажа излишнего оборудования, материалов, незавершенного производства, готовой продукции на основе инвентаризации, а также продажи дочерних фирм и долей в капитале других предприятий;

-- временная остановка капитального строительства;

-- конверсия долгов преобразований краткосрочной задолженности в долгосрочную;

-- изыскание возможностей расширения эффективности экспорта;

-- сокращение численности занятых;

-- другие мероприятия.

Размещено на Allbest.ru