Пути укрепления финансового положения предприятия

ЗАО “Гомельлифт” в достаточной мере покрывает свои производственные запасы собственными оборотными средствами. Оборотные активы на 46% обеспечены собственным оборотным капиталом.

На предприятие имеется большая сумма просроченной дебиторской задолженности. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности возрос. Это вызвано с увеличением отсрочки платежей покупателям за выполненные работы.

На ЗАО «Гомельлифт» оборачиваемость совокупного капитала в 2002 году уменьшилась на 0,15 оборота, а оборачиваемость оборотного капитала замедлилась на 0,84 оборота. Это негативным образом складывается на финансовом состояние предприятия, т.е. на это повлияло замедление оборачиваемости готовой продукции и денежных средств в выручке от реализации.

Ликвидность по предприятию можно оценить как недостаточно стабильную. Это говорит об общем ухудшении ситуации с обеспеченностью оборотными средствами и о необходимости применения серьезных мер по управлению ими.

Расчет платежеспособности за три года показал, что у предприятия низкая финансовая активность.

3. Пути улучшения финансового состояния предприятия

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада производства происходит уменьшение выручки с суммы прибыли и как следствие - ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является делом случая, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Для эффективной деятельности предприятия важно объективно его возможности. Оценка достигнутых результатов позволяет определить оптимальный план работы предприятия, дает возможность руководителю предприятия избежать непредвиденных проблем, предусмотреть основные изменения на рынке и внести необходимые уточнения.

Во многом финансовое состояние предприятия зависит от результатов его производственно-коммерческой деятельности и характеризуется обеспеченностью финансовыми результатами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразность их размещения и эффективностью использования финансовых взаимоотношений с другими юридическими лицами.

3.1 Повышение эффективности использования запасов предприятия

Дефицит оборотных средств вызван неэффективным управлением товарно-материальными запасами, которое выражается как в «замораживании» средств в сверхнормативных запасах сырья и материалов, так и в наличии излишних запасов незавершенного производства и готовой продукции, часть которой может являться неликвидной.

Под «запасами» будем понимать товарно-материальные запасы (ТМЗ) (сырье и материалы), незавершенное производство готовую продукцию на складе.

Контроль товарно-материальных запасов.

В качестве контроля товарно-материальных запасов используем АВС-метод, согласно которому запасы сырья и материалов делятся на 3 категории по степени важности отдельных видов в зависимости от их удельной стоимости.

Категория А включает ограниченное количество наиболее ценных видов ресурсов, требующих постоянного и скрупулезного учета и контроля (возможно, даже ежедневного). Для этих ресурсов обязателен расчет оптимального размера заказа.

Категория В состоит из видов товарно-материальных запасов, менее важных для предприятия, которые оцениваются и проверяются при ежемесячной инвентаризации. Для этих ТМЗ, как и для категории А, приемлемы методики определения оптимального размера заказа.

Категория С включает широкий ассортимент малоценных видов товарно-материальных запасов, закупаемых обычно в большом количестве.

Для применения методики АВС необходимо:

подсчитать все затраты на сырье для выполнения работ в предыдущем периоде (год, квартал, месяц);

сгруппировать все виды сырья (их 184) в порядке убывания совокупной стоимости;

в полученном списке следует выделить 3 категории:

А - основные виды сырья, общая стоимость которого составляет 60% общей суммы материальных затрат (у нас их 3, см. табл. 3.1);

В - следующие по удельному весу наименования, совокупная стоимость которых около 30% (в данном случае их 6);

С - все остальные виды сырья, общий удельный вес которых в затратах на сырье и материалы меньше 10% (175 вида).

Применяя данный метод, необходимо учитывать, что в зависимости от специфики предприятия деление на категории может производится в других пропорциях, например: 50, 30, 20%.

Таблица 3.1. Группирование видов сырья для ЗАО «Гомельлифт»

Наименование вида сырья	Стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %	Совокупный, %	Категория
А	1	2	3	4
Трансформатор ОСО-0,25	12458107	30,1	30,1	А
Реле времени РЭВ-811	7305604	17,6	30,8	А
Редуктор глобоидный РГП	5843431	14,1	46,8	А
Провод АПВ-500 1*2,5 кв. мм	4300085	10,4	52,4	В
Электроды Ф 4-5 мм	3164310	7,6	53,7	В
Кнопка вызова	3001107	7,2	61,2	В
Припой ПОС-40	1160282	2,8	63,5	В
Эмаль белая	1043741	2,5	80,7	В
Канифоль сосновая	915676	2,2	88,1	В
Светильник РН-60	341203	0,8	92,4	С
Коробка соединительная КРП-1	204217	0,5	93,5	С
Другие 175 вида сырья	3407544	8,2	100	С
Всего	41345307	-	-	-

Таким образом, классификация АВС - метода позволяет сосредоточиться на контроле только наиболее важных видов ТМЗ (категории А и В) и тем самым сэкономить время, ресурсы и повысить эффективность управления запасами предприятия.

На основании приведенного примера можно сделать следующие выводы:

основное внимание при контроле и управлении запасами должно быть уделено трем важнейшим видам сырья (категория А);

дополнительно для 6 видов сырья (категория В) рекомендуется применять приемы вычисления наиболее экономичного (оптимального) размера заказа и оценивать страховой запас;

контроль за остальными видами сырья может проводиться менее регулярно, например раз в месяц.

Для эффективного контроля запасов необходимо, чтобы отдел снабжения определил оптимальный объем и частоту заказов (см. рис.3.1).

Составить смету заказа		Рассчитать потребность в запасах для производства
	Рассчитать оптимальный объем заказа		Составить график заказов
Составить смету издержек хранения запасов		Рассчитать время реализации заказа
	Сравнить существующий объем заказа с оптимальным		Сравнить существующий график заказов с оптимальным

Рис. 3.1. Алгоритм определения оптимального объема и частоты заказов

Пусть стоимость трансформатора ОСО-0,25 для ремонта лифтов, на выполнение работ которого у ЗАО «Гомельлифт» уходит около 50% суммы всех затрат, занимает почти 30% общей стоимости сырья и материалов. Этот вид ТМЗ попадает в категорию А.

Поэтому для него на основе плана ремонта лифтов следует определить наиболее экономичного объема заказа Q*.

Для последующих расчетов введем обозначения следующих величин:

О - стоимость выполнения одного заказа (расходы на размещение заказа, издержки по получению и проверке товаров);

S - величина расхода определенного вида запасов за тот же период;

С - затраты по содержанию единицы запасов за некоторый период, в том числе расходы на хранение, транспортировку, страхование вместе с требуемым уровнем прибыли на инвестированный в запасы капитал.

Предположим также, что стоимость выполнения одного заказа О, затраты по содержанию единицы запасов С и величина расхода товарно-материальных ценностей за некоторый период S является постоянными.

Если также принять, что расход запасов устойчив (постоянен) во времени, то (см. рис. 3.2).

Средний объем запасов = Q/2ед., (3.1)

где Q - заказанный объем запасов (в единицах), причем предполагается, что он не изменяется в течение рассматриваемого времени.

При этом оптимальный размер заказа будет достигнут при наименьших суммарных соответствующих издержках, равных сумме издержек хранения и стоимости выполнения заказа.

Графически рассматриваемая задача может быть решена аналогично примеру, приведенному на рисунке 3.3.

Издержки, связанные с хранением , представлены на рисунке линией Z1 и вычисляются как произведение среднего объема запасов и издержек по содержанию единицы запасов.



Издержки, связанные с исполнением заказа, представлены штриховой линией Z2 и вычисляются как произведение величины расхода запасов и стоимости выполнения одного заказа, деленного на объем заказа.

Так как мы приняли, что все величины в правых частях приведены на рисунке 3.3. формул за исключением Q - постоянны, то график издержек хранения будет представлять собой прямую (линейную зависимость), а график стоимости выполнения заказа - обратную пропорциональность. Если их сложить, получится кривая (Z1+Z2), изменяющая явный минимум, который и соответствует наименьшим суммарным издержкам при оптимальном размере заказа Q*.

Оптимальный размер заказа определяется по следующей формуле:

Q* = 2*S*O/C (3.2)

Для нашего примера при объеме работ примерно 1100 заказов в месяц расход трансформаторов по нормам составит:

S = 1100 * 1,045 = 1149,5 трансформаторов в месяц.

Затраты по содержанию запасов, по оценкам менеджеров, будут около 10%, транспортно-заготовительных расходов (пусть 985,8 млн. руб. в месяц).

Таким образом, удельные затраты по содержанию запасов

С = 0,1 * 985800/1149,5 = 85,76 тыс. руб. на тысячу трансформаторов в месяц.

Согласно оценкам менеджеров предприятия, стоимость выполнения одного заказа О составляет примерно 250 тыс. руб. Тогда наиболее экономичный размер заказа равен:

Q* = (2 * 1149,5 * 250)/85,76 = 81,86 тыс. трансформаторов.

Теперь подсчитаем, сколько раз в месяц должны поступать на предприятие заказы трансформаторов, Для этого необходимо разделить S (месячный расход трансформаторов по нормам) на Q* (оптимальный размер заказа) (графическое решение данной задачи представлено на рис. 3.4):

1149,5/81,86 = 14 раз в месяц.

Резервные запасы.

Резервные запасы обычно создаются по двум основным причинам: желание быть готовым к неожиданным заказам и неуверенность в будущих поставках. При этом наличие резервов характеризуется как соответствующими издержками (стоимость капитала, вложенного в резервные запасы, издержки, связанные с хранением), так и потенциальными выгодами (нет потерь из-за невыполненных запасов, отсутствуют дополнительные расходы на поставки в короткие сроки).

Таким образом, издержки на резервные запасы должны сравниваться с возможными выгодами от их использования. В управлении запасами продукции на складе используются те же приемы, что и при управлении запасами товарно-материальных ценностей, в частности метод АВС.

С помощью представленных выше методик, а также на основе анализа запроса потребителей и производственных возможностей можно определить наиболее рациональный график поступления готовой продукции на склад и размер страхового запаса. Затраты на хранение, учет и другие расходы, связанные с обеспечением ритмичности поставки произведенной продукции, необходимо сопоставить с преимуществами, которые дает бесперебойное снабжение традиционных покупателей и выполнение периодических срочных заказов.

Выводы:

У многих предприятий имеется доступная и очень важная информация, которая может быть использована при контроле товарно-материальных затрат.

Группирование материальных затрат должно проводится для всех видов товарно-материальных затрат с целью выявления наиболее значимых.

В результате ранжирования по стоимости отдельных видов сырья и материалов среди них может быть выделена конкретная группа, контроль состояния которой имеет первоочередное значение для управления оборотными средствами предприятия.

Для наиболее значимых и дорогостоящих видов сырья целесообразно определить наиболее рациональный размер заказа и задать величину резервного (страхового) запаса.

На предприятии ЗАО «Гомельлифт» контроль осуществляется с помощью ежегодной инвентаризации товарно-материальных запасов. Они включают в себя широкий ассортимент запасов, закупаемый в большом количестве.

В данном случае, стоимость материалов составляет 41345307 тыс. руб. Если будет производиться закупка в ограниченном количестве наиболее ценных видов ресурсов, т.е. категорию А, то сумма стоимости материалов уменьшится и составит 25607142 тыс. руб. Суммарная стоимость уменьшится в 1,6 раза, что положительно повлияет на предприятие. Согласно приведенным расчетам, из соображения экономии средств при выполнении работ необходимо стремится к таким размерам заказов, чтобы трансформаторы поступали ежедневно; страховой запас при этом может быть равен 3-5-дневной потребности в трансформаторах.

Цель системы управления запасами - обеспечение бесперебойного производства в нужном количестве и в установленные сроки и достижение на основе этого полной реализации при минимально возможных расхода и содержание запасов. В конечном итоге эффективное управление запасами позволит предприятию уменьшить производственные потери из-за дефицита материалов, ускорить оборачиваемость этой категории оборотных средств, свести к минимуму их излишки, которые увеличивают стоимость операций и «замораживают» дефицитные денежные средства, снизить риск старения и порчи товаров, уменьшить затраты на хранение запасов.

3.2 Оптимальное управление дебиторской задолженностью

Начав активно планировать у управлять дебиторской задолженностью, предприятие, как правило, достаточно быстро (за 1- 3 месяца) может значительно (на 20 - 50%) сократить ее среднюю величину, пополнить оборотные средства и повысить оборачиваемость. Управлять дебиторской задолженностью важно еще и потому, что учет реальных издержек и выгод от принимаемых кредитных решений может использоваться как инструмент расширения продаж и повышения оборачиваемости текущих активов.

Контроль и анализ дебиторской задолженности.

Анализ дебиторской задолженности лучше всего начать с составления реестра счетов дебиторов по срокам возникновения (табл.3.2.).

Исходной информацией являются данные бухгалтерского учета по задолженности конкретных контрагентов. Для получения сведений о просроченности задолженностей следует провести анализ договоров с контрагентами.

После этого все дебиторы ранжируются по убыванию величины задолженности. Как правило, дебиторская задолженность первых 10 - 20 крупнейших контрагентов составляет около 70% общей суммы задолженности. Активная работа по возврату задолженности должна проводится именно с этой группой.

Если учесть, что удельный вес дебиторской задолженности в составе текущих активов изменялся от 53% до 58%, то адекватное управление задолженностью 10 основных дебиторов, на счетах которых сконцентрировано 74% всей суммы задолженности и более 92% процентов задолженности, просроченной более чем на 3 месяца, - жизненно необходимо для предприятия.

В таблице 3.2. составим реестр дебиторской задолженности.

Таблица 3.2. Реестр «старения» счетов дебиторов

Дебиторы	0-30 дней	30-60 дней	60-90 дней	Свыше 90 дней	Всего	Доля, %
А	1	2	3	4	5	6
Гомельский ДСК	-	-	-	12508645	12508645	14,8
НИИ «Онкологии»	-	544350	-	11313359	11857709	13,97
ЗКД г. Бобруйск	-	-	-	9456340	9456340	11,2
УКС г. Гомель	-	-	6208566	-	6208566	7,3
МНПЗ	-	-	4922574	-	4922574	5,8
Трест - 14	-	-	-	4304561	4304561	5,1
ППСКО Мозырь- строй	-	-	-	2736998	2736998	3,2
Гомельоблсельстрой	104203	162111	-	-	266314	0,3
УП «Веста»	13922	-	-	-	13922	0,02
Чечерское ТМО	-	-	-	10732	10732	0,01
Прочие	4033251	5994283	8119059	14329645	32476238	38,3
Итого	4151376	6700744	19250199	54660280	84762599	100
Доля, %	4,9	7,9	22,7	64,5	100	-

Как видно из таб. 3.2., большая часть задолженности просрочена на срок свыше трех месяцев (90 дней). Это «омертвленные» оборотные средства предприятия. Потери от «замораживания» средств задолженности можно оценить, на пример, на основе ставки рефинансирования Национального банка РБ.

Так, дебиторская задолженность Гомельского ДСК - 12508,6 тыс. руб. при своевременном поступлении средств на счет может дать отдачу не менее ставки рефинансирования Национального банка. В настоящее время ставка рефинансирования - 38% годовых.

В этом случае потери предприятия от «омертвления» дебиторской задолженности за три месяца (срок погашения задолженности) составят:

Р = 12508,6 * 0,38 / 365 * 90 = 1,1 млн. руб. Помимо анализа основных дебиторов, имеет смысл отслеживать динамику сумм дебиторской задолженностей и задолженностей крупнейших дебиторов по срокам возникновения (см. рис. 3.5.).

Рис. 3.5. Дебиторская задолженность по срокам возникновения

В отношении каждого дебитора (см. табл. 3.2.) необходимо провести работу по возврату задолженности. Основываясь на существующем опыте реструктуризации и реформировании предприятий, можно предложить следующие меры:

создание целевой группы по работе с дебиторской задолженности;

составление и анализ реестра «старение» счетов дебиторов;

разработка плана мероприятий по работе с конкретными контрагентами с указанием сроков ответственных, оценкой затрат и полученного эффекта;

внесение информации о планируемых суммах возвращаемой задолженности финансовый план предприятия с последующим контролем выполнения;

разработка и утверждение положения о мотивации за результат достигнутый целевой группой.

Целевая группа (3 - 5 чел) может состоять из сотрудников отдела маркетинга, сбыта, бухгалтерии.

Как правило, после начала проработки реестра счетов дебиторов определяются затраты необходимые для возврата задолженности, и сумма возврата.

Опыт показывает, что меры по возврату дебиторской задолженности являются наиболее эффективными и могут быстро дать хороший результат. Возврат задолженности в короткие сроки - реальная возможность пополнения дефицитных оборотных средств. Тем не менее, с точки зрения эффективного управления предприятием, важно не только в жатые сроки вернуть средства, но и не допускать последующего увеличения задолженности выше допустимого предела. Таким образом, возникает задача планирования и управления дебиторской задолженностью.

Определение среднего реального срока оплаты счетов дебиторами.

Пусть предприятие реализует свою продукцию, предоставляя отсрочку покупателям не более 30 дней. Но на практике нередки задержки платежей сверх этого срока.

Реальное представление о погашении счетов дебиторов дает взвешенное «старение» дебиторской задолженности (см. табл. 3.3).

Таблица 3.3. Взвешенное «старение» дебиторской задолженности

Классификация дебиторов по срокам возникновения	Сумма дебиторской задолженности	Удельный вес	Взвешенное «старение» счетов, дней
А	1	2	3
0-30 дней	4151376	0,049	-
30-60	6700744	0,079	2
60-90	19250199	0,227	14
90-120	2730543	0,032	3
120-150	2999847	0,035	4
150-180	3844354	0,045	7
180-360	4987201	0,059	11
360-720	6003544	0,071	26
Свыше 720 дней	34094791	0,403	0
Итого	84762599	1,000	67

Для того, чтобы подсчитать взвешенное «старение» дебиторской задолженности, необходимо умножить удельный вес (столбец 3) соответствующей группы на разность между верхним сроком возврата задолженности (для группы «30 - 60 дней» - это будет 60) и 30-ю днями.

Таким образом, из-за просроченной дебиторской задолженности средний реальный срок оплаты счетов дебиторами больше установленного на 67 дней.

Оценка реального состояния дебиторской задолженности.

Чтобы реально представлять средства которые в перспективе сможет получить предприятие от дебиторов, нужно попытаться оценить вероятность безнадежных долгов в группах по срокам их возникновения. Это можно сделать на основе экспертных данных либо используя накопленную предприятием статистику.

Из таблицы 3.4. видно, что предприятие не получит 105 млн. руб., или 12% общей суммы дебиторской задолженности. На эту сумму должен быть сформирован резерв по сомнительным долгам.

Таблица 3.4. Оценка реального состояния дебиторской задолженности

Классификация дебиторов по срокам возникновения	Сумма дебиторской задолженности	Удельный вес в общей сумме	Вероятность безнадежных долгов	Сумма безнадежных долгов	Реальная величина задолженности
А	1	2	3	4	5
0-30 дней	4151376	0,049	0,015	62270	4089106
30-60	6700744	0,079	0,025	1675186	5025558
60-90	19250199	0,227	0,05	962501	18287698
90-120	2730543	0,032	0,065	177485	2553058
120-150	2999847	0,035	0,075	224989	2774858
150-180	3844354	0,045	0,1	384435	3459919
180-360	4987201	0,059	0,15	748080	4239121
360-720	6003544	0,071	0,5	30017772	3001772
Свыше 720 дней	34094791	0,403	0,95	3239016	170475
Итого	84762599	1,000	0,12	10475734	74286865

Стратегия заключения контрактов с покупателями.

С целью максимизации притока денежных средств предприятие может разработать систему договоров с гибкими условиями сроков и форм оплаты, например:

предоплата (обычно предполагает наличие скидки);

частичная предоплата (сочетает предоплату и продажу в кредит);

передача на реализацию (компания сохраняет право собственности на товары, пока не будет получена оплата за них);

выставление промежуточного счета (эффективно при долгосрочных контактах и обеспечивает регулярный приток денежных средств по мере выполнения отдельных этапов работы);

банковская гарантия (предполагает, что банк будет возмещать необходимую сумму в случае неисполнения дебиторов своих обязательств;

система гибкого ценообразования (используется для защиты предприятия от инфляционных убытков).

Гибкие цены могут быть привязаны к общему индексу инфляции, зависеть от индекса инфляции для конкретной продукции или учитывать фактический срок оплаты и прибыль от альтернативных вложений денежных средств.

Достаточно действенно также вознаграждение персонала отдела сбыта в зависимости от эффективности продаж и своевременного получения соответствующих платежей.

Использование скидок.

Предложение скидок клиентом оправдано, если приводит к расширению продаж и более высокой общей прибыли. При дефиците денежных средств скидки могут предоставляться (с целью увеличения притока денег), даже если в отдаленной перспективе общий финансовый результат от конкретной сделки будет отрицательным.

При прочих равных условиях скидкам за раннюю оплату должно отдаваться предпочтение перед штрафами за просроченную оплату. Это связано с тем, что высокая прибыль ведет увеличению налогов, в то время как скидки влекут снижение налогооблагаемой базы. К тому же скидки более целесообразны - поощрение эффективнее, чем штраф.

В условиях инфляции любая отсрочка платежа ведет к уменьшению текущей стоимости реализованной продукции. При этом необходимо оценивать возможность предоставления скидки при досрочной оплате.

Пусть предприятие вынуждено компенсировать увеличение дебиторской задолженности за счет краткосрочных кредитов банков. Рассмотрим влияние инфляции и альтернативных вложений на размер скидки (см. табл. 3.5.).

Таблица 3.5. Влияние инфляции и альтернативных вложений на размер скидки

Показатели	Со скидкой	Без скидки
Условия оплаты	предоплата, скидка 5%	отсрочка 30 дней
А	1	2
Индекс цен (при инфляции 3% в месяц)	-	1,03
Коэффициент падения покупательской способности денег	-	0,971
Потери от инфляции с каждой 1000 руб.	-	1000-1000*0,971= =29 руб.
Потери от предоставления скидки с каждой 1000 руб.	50 руб.	-
Результат от скидки и потери от инфляции с 1000 руб.	50 руб.	29 руб.
Оплата процентов от банковского кредита (50% годовых)	-	1000*0,5/12= =42 руб.
Доход от альтернативных вложений (при рентабельности 5% в месяц) с учетом инфляции	(950*0,05)* *0,971=46 руб.	-
Результаты от предоставления скидки, потерь от инфляции и выгоды от альтернативных вложений, с каждой 1000 руб.	50-46=4 руб.	29+42=71 руб.

Из табл. 3.5. видно, что предприятие при скидке с учетом альтернативного вложения и инфляции теряет значительно меньше, чем из-за инфляций и необходимости выплаты процентов за пользование кредитом при отсрочки платежа в 30 дней.

Рассмотрим теперь пример допустимой скидки в случае оплаты предприятие сырья.

При нахождения равновесия между дебиторской и кредиторской задолженностями необходимо оценивать условие кредита поставщиков сырья и материалов с точки зрения уменьшения издержек или увеличения выгоды, получаемой предприятием (табл. 3.6.).

Таким образом, предприятие в данном случае не имеет преимуществ от использования скидки - более выгодно отсрочка платежа на 45 дней.

Таблица 3.6. Пример расчета допустимой скидки при оплате предприятием сырья (на 1000 руб.)

Показатели	Скидка 5%	Без скидки
Момент оплаты	При отгрузке сырья	Через 45 дней
Оплата за сырье	950	1000
Расход по выплате процентов при ставке 50 %	950*0,5*(45360)=59	-
Итого расход	1009	1000

Минимально допустимый процент скидки можно рассчитать следующим образом:

(50% / 360) * 45 = 6,25%.

Итак, в данном примере минимально допустимый процент скидки равен 6,25% для оплаты при отгрузке.

Соответственно минимально допустимая величина скидки:

1000 * 6,25% = 62,5 руб. на 1000 руб.

Планирование и управление дебиторской задолженностью.

Планирование сроков и объемов увеличения и погашения дебиторской задолженности необходимо вести в комплексе с финансовым планированием на предприятии.

При составлении плана (бюджета) продажа готовой продукции следует указывать, какое ее количество отгружается с образованием дебиторской задолженностью. Соответствующие суммы должны отражаться в плате движения дебиторской задолженности в графе «Увеличение».

При формировании плана поступление платежных средств необходимо также указать, какие суммы поступают в погашение задолженности, при этом желательна разбивка на денежные средства и товарно-материальные ресурсы (бартер). Соответствующие суммы отражаются в плане по движению дебиторской задолженности в графе «Погашение».

При формировании плана продаж могут определяться допустимая (нормируемая) величина дебиторской задолженности и допустимый срок ее погашения по каждому крупному контрагенту. Это необходимо для того, чтобы не допустить неконтролируемого роста задолженности, обеспечить заданное среднее значение оборачиваемости.

После составления исходного варианта финансового плана следует проверить, хватает ли имеющихся оборотных средств для функционирования предприятия в каждый планируемый период. Если их недостаточно, необходимо откорректировать план.

Целесообразно составить и проанализировать несколько вариантов финансового плана, различающихся в том числе сроками и объемами погашения дебиторской задолженности.

Анализируя финансовый план, следует оценить сроки оборачиваемости дебиторской задолженности как в целом, так и по крупным (первые 10-30) контрагентам. Варьируя сроки погашения (и соответственно период оборота), можно оценить, на сколько увеличится эффективность деятельности предприятия.

Контроль выполнения плана необходимо сочетать с контролем работы менеджеров, за каждым из которым следует закрепить контрагента. Повышение договорной дисциплины, жесткий оперативный контроль договоров на этапе их составления, подписания и реализации обеспечивает выполнение плана по движению дебиторской задолженности. Необходимо предусмотреть ответственность менеджеров за отгрузку продукции с образованием сверхнормативной дебиторской задолженности и поощрять за сокращение периода ее оборачиваемости.

3.3 Ускорение оборачиваемости текущих активов

Ускорение оборачиваемости оборотного капитала - важнейшая задача для любого предприятия. Чем быстрее оборачивается капитал, вложенные в текущие активы, тем эффективнее его использование, тем больше предприятие получает прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Для ускорения оборачиваемости оборотного капитала следует применять ресурсосберегающие технологии, совершенствовать управление в области финансово-кредитной деятельности предприятия.

В процессе анализа оборотного капитала на ЗАО «Гомельлифт» были выявлены некоторые недостатки. В целом на ЗАО «Гомельлифт» оборачиваемость оборотного капитала в 2002 году по сравнению с 2001 годом замедлилась на 0,84 оборота, период оборота увеличился на 26 дней.

В составе оборотных средств доля дебиторской задолженности в 2002 году возросла на 2,25%. В результата этого произошло отвлечение оборотных средств и замедление их оборачиваемости. В 4 раза увеличились остатки готовой продукции на складе, их доля в состав оборотных активов возросла на 1,18%. Продолжительность нахождения средств в остатках готовой продукции увеличилась на 4 дня.

Причинами замедления оборачиваемости оборотного капитала на ЗАО «Гомельлифт» являются довольно низкая платежеспособность потенциальных покупателей, возросшая конкуренция, государственное регулирование в области ценообразования. Вследствие этого в значительной мере затрудняется процесс простого воспроизводства оборотного капитала, а также оказывает влияние и то, что количество потребителей на внутреннем рынке незначительно.

Рентабельность оборотного капитала снизилась на 9% в 2002 году. Это произошло главным образом за счет замедления рентабельности продаж.

С целью устранения выявленных недостатков в использовании оборотного капитала и улучшения финансового положения на ЗАО «Гомельлифт», разработаны основные направления ускорения оборотных средств и повышения эффективности их использования.

Определим какова будет длительность одного оборота текущих активов при увеличении выручки от реализации в планируемом 2003 году до 4273973 тыс. рублей и сохранением среднегодовой стоимости текущих активов.

Следовательно, коэффициент оборачиваемости примет значение равное:

К (2003) прогноз = 4273973 / 1020255 = 4,19

Определим длительность одного оборота:

П(2003) прогноз = 360 / 4,19 = 86 дней

Таким образом, в связи с увеличением объема производства и работ в прогнозном 2003 году длительность одного оборота сократится на 43 дня по сравнению с 2002 годом.

Определим сумму денежных средств, высвобождающихся в результате сокращения длительности одного оборота.

Э = 4273973 / 360 * 43 = 510502 тыс. рублей

При увеличении коэффициента оборачиваемости на 1,41 (4,19 - 2,78) и уменьшения среднегодовой стоимости оборотных активов на сумму денежных средств высвободившихся из оборота (510502 тыс. руб.) получим новое значение среднегодовой стоимости текущих активов равное 509753 тыс. рублей (1020255 - 510502).

В процессе анализа оборотного капитала на ЗАО «Гомельлифт» были выявлены два существенных фактора влияющих на состав оборотного капитала, а именно: доля запасов сырья и материалов и доля дебиторской задолженности. Увеличение длительности оборота текущих активов на 19 дней произошло вследствие увеличения остатков запасов сырья и материалов и дебиторской задолженности.

Предпримем меры по снижению влияния данных факторов, то есть уменьшим период оборота текущих активов на 19 дней путем совершенствования методов управления запасами и дебиторской задолженности и ведение наступательной политики в реализации продукции на различных рынках.

Рассчитаем период оборота текущих активов с учетом их уменьшения на 19 дней.

П (2003) прогноз = 86 - 19 = 67 дней

Определим сумму денежных средств, высвободившихся в результате сокращения длительности оборота на 19 дней.

Э = 4273973 / 360 * 19 = 225571 тыс. руб.

Следовательно, среднегодовая стоимость текущих активов составит:

509753 - 225571 = 284182 тыс. руб.

Определим рентабельность текущих активов в прогнозном 2003 году с учетом увеличения объема производства и работ и уменьшения периода оборота текущих активов на 19 дней.

R оборотных активов =511287 / 284182 = 80%

Исходя из проведенных расчетов сделаем вывод, что в прогнозном 2003 году оборачиваемость текущих активов должна сократиться на 53 дня по сравнению с 2002 годом, рентабельность увеличилась на 43% и составит 80%. Данные изменения произошли по причине снижения затрат, увеличения объема производства и снижения периода оборачиваемости на 19 дней.

Эффективное использование оборотных средств во многом зависит от правильного определения потребности в них. До получения выручки от реализации оборотные средства являются источником финансирования текущих производственных затрат предприятия. Период времени от момента потребления производственных запасов, их превращение в готовую продукцию до ее реализации может быть достаточно длительным. Поступление выручки от реализации не совпадает со временем потребления ресурсов. Это предопределяет необходимость формирования оборотных средств в установленном размере.

Поэтому в сложившихся условиях для ЗАО «Гомельлифт» необходимо правильно определить оптимальную потребность в оборотных средствах, что позволит с минимальными издержками получать прибыль, запланированную при данном объеме работ. Занижение величины оборотных средств влечет за собой неустойчивое финансовое состояние, снижение объема производства и прибыли. В свою очередь, завышение размера оборотных средств снижает возможность предприятия производить капитальные затраты по расширению производства. Замораживание средств (собственных и заемных) в любом виде, будь то складские запасы готовой продукции или приостановленное производство, излишние сырье и материалы, обходится предприятию очень дорого, так как свободные денежные средства можно использовать более рационально для получения дополнительного дохода.

В последнее время перед предприятиями РБ остро стоит проблема нехватки оборотных средств. В этой связи необходимо грамотно и эффективно ими управлять. Управление оборотным капиталом - это процесс целенаправленного воздействия на капитал с целью обеспечения эффективного его использования. Прежде, чем определить отдельные меры данного воздействия, следует вначале определить слабые места в области управления оборотным капиталом в текущем периоде. Эффективность управления оборотным капиталом означает уменьшение его величины при неизменном объеме производства, и, следовательно, ускорение оборачиваемости.

При этом управление в области использования оборотного капитала включает следующие меры:

определение оптимальной величины оборотных средств;

совершенствование системы реализации;

изменение форм взаиморасчетов, кредитной политики предприятия.

Основной проблемой в использовании оборотного капитала является отсутствие достаточной суммы денежных средств для закупки сырья , материалов и комплектующих, а также проведение полноценной рекламной компании. Следовательно, необходимо следить за своевременным погашением долгов.

3.4 Экономический эффект от внедрения мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия

Предлагались следующие меры по улучшению финансового положения ЗАО «Гомельлифт»:

контроль товарно-материальных запасов.

В свою очередь это привело к экономии времени, ресурсов и повысило эффективность управления запасами предприятия. В данном случае сумма запасов уменьшится и составит 37392 тыс. руб. (в 2002г. - 69352 тыс. руб.).

определение наиболее экономичного размера заказа.

Этот метод позволяет предприятию уменьшить сумму издержек связанных с хранением, с исполнением заказа. Целесообразно применять этот метод для значимых и дорогостоящих видов сырья.

Данные мероприятия позволяют уменьшить период оборачиваемости сырья и материалов на 10 дней, т.е.

2002 год - 22 дня;

2003 год - 12 дней.

Использование скидок при дебиторской задолженности.

Это приводит к расширению продаж и более высокой общей прибыли. Скидки влекут снижение налогооблагаемой базы. Этот метод позволяет уменьшить дебиторскую задолженность почти на 50% и выше.

2002 год - 119328 тыс. руб.;

2003 год - 59664 тыс. руб.

Оборачиваемость дебиторской задолженности увеличится на 13,2 раза и составит 47,6 раза.

2002 год - 34,4 раза;

2003 год - 47,6 раза.

В связи с этим уменьшится отсрочка платежей за выполненные работы.

2002 год - 10 дней;

2003 год - 7 дней.

В результате внедрения этих мероприятий ускорится оборачиваемость текущих активов и позволит увеличить прибыль и рентабельность предприятия (см. табл. 3.7.).

Таблица 3.7. Экономический эффект от внедрения мероприятий

Показатели	2002 год	2003 год
А	1	2
Выручка от реализации, тыс. руб.	2838793	4273973
Запасы сырья и материалов, тыс. руб.	69352	37392
Дебиторская задолженность, тыс. руб.	119328	59664
Оборачиваемость запасов сырья и материалов, дней	22	12
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз	34,4	47,6
Оборачиваемость дебиторской задолженности, дней	10	7
Оборачиваемость текущих активов	2,78	4,19

Исходя из выше изложенного, сумма денежных средств высвобождающая в результате сокращения длительности одного оборота - 510502 тыс. руб., запасов сырья и материалов 31960 тыс. руб., дебиторской задолженности - 59664 тыс. руб., т.е. предприятие получит прибыль 602126 тыс. руб.

Чем выше величина прибыли и уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие.

4 Охрана труда и окружающей среды

4.1 Организация охраны труда на ЗАО «Гомельлифт»

1. Руководители предприятий в вопросах организации работы по охране труда должны исходить из признания и обеспечения приоритета жизни и здоровья работников по отношению к результатам трудовой деятельности. При этом необходимо руководствоваться следующими основными принципами.

Безопасность труда должна учитываться при принятии решений по всем вопросам производства и на всех его уровнях. Это значит, что на всех стадиях, начиная от проектирования, строительства и эксплуатации производства, вплоть до выпуска и отгрузки готовой продукции должны соблюдаться правила и нормы охраны труда.

Обеспечение безопасности труда, улучшение условий работы должно быть первоочередной заботой нанимателя. Он обязан информировать о проводимой политике в этой области и принятых решениях всех работников предприятия.

Общее руководство и координацию работы по охране труда осуществляет наниматель (руководитель предприятия).

Ответственность за безопасность труда несет руководство предприятия; ее несут все руководители вместе и каждый в отдельности.

Службу охраны труда следует считать основной, ключевой службой предприятия, подчиненной непосредственно руководителю или его заместителю.

Основными задачами службы охраны труда являются:

- организация работы по обеспечению охраны труда работников, профилактике производственного травматизма и профессиональной заболеваемости, устранению (снижению) производственных опасностей;

- контроль за обеспечением требований безопасности труда, соблюдением законодательства, правил, норм и инструкций по охране труда;

- консультирование и оказание методической помощи должностным лицам, руководителям подразделений и другим работникам по вопросам охраны труда, правильного применения положений законодательства о труде и охране труда.

Руководство предприятия должно всемерно содействовать развитию сотрудничества с рабочими и их уполномоченными представителями в выработке политики по вопросам безопасности и гигиены труда, планирования и проведения профилактических мероприятий.

Все мероприятия, осуществляемые в области безопасности и гигиены труда на производстве, должны быть скоординированы как часть общей программы повышения эффективности труда.

Целесообразно разрабатывать программу безопасности труда, которая должна основываться не только на анализе несчастных случаев, имевших место в прошлом, но и на поведении глубоких исследований риска и опасностей, имеющих на рабочих местах, в производственных процессах.

Улучшение условий труда можно наиболее эффективно обеспечить с помощью изучения рабочих мест.

Организация работы по охране труда в первую очередь зависит от компетентности всех ее участников. Поэтому на всех предприятиях должно проводится инструктирование и обучение работающих по вопросам безопасности труда, в т.ч. руководителей и специалистов с периодической проверкой знаний.

С учетом социальной функции предприятия по отношению к работающим на нем, законодательных требований, экономических целей предприятия, конечной его целью должно быть не производство, а безопасное производство.

В соответствии с пунктом 15 статьи 226 ТК наниматель обязан обеспечивать охрану труда работников, в том числе выделять в необходимых объемах финансовые средства, оборудование и материалы для осуществления предусмотренных коллективными договорами, соглашениями мероприятий по профилактике производственного травматизма и профессиональных заболеваний, улучшению условий труда, санитарно-бытового обеспечения, медицинского и лечебно- профилактического обслуживания работников.

Финансирование мероприятий осуществляется организациями за счет:

- средств, затраты по которым относят на себестоимость продукции (работ, услуг), если мероприятия носят некапитальных характер и непосредственно связаны с участие работников в производственном процессе;

- сметы расходов организаций, финансируемых из бюджета, если мероприятия носят некапитальный характер;

- средств амортизационного фонда, если мероприятия проводятся одновременно с капитальным ремонтом основных средств;

- банковского кредита, если мероприятия входят в комплекс кредитуемых банком затрат по внедрению новой техники или расширению производства;

- инвестиций в основной капитал, включая фонд накопления, если мероприятия являются капитальными.

Наниматель в рамках действующего законодательства в установленном порядке принимает соответствующие решения о финансировании мероприятий и за счет других средств (источников).

Денежные средства и материальные ресурсы, предназначенные на осуществление мероприятий, не допускается использовать на другие цели.

В соответствии с п.9 статьи 226 ТК наниматель обязан обеспечивать подготовку (обучение), инструктаж, повышение квалификации и проверку знаний работников по вопросам охраны труда.

Отдел охраны труда осуществляет внутрипроизводственный контроль за охраной труда во всех подразделения и проведения мероприятий по обеспечению здоровых и безопасных условий труда, предупреждению несчастных случаев.

Инженер по охране труда отвечает за организацию разработки мероприятий по охране труда на предприятии, осуществляет контроль за соблюдением законодательства по охране труда, участвует в комиссиях по расследованию причин аварий и несчастных случаев.

Инженер по охране труда имеет право давать указания руководителям участков об устранению недостатков и нарушений правил безопасности, права работу на отдельных производствах.

На предприятии проведение инструктажа работающих безопасным приемом и методом работы обеспечивается по программе, утвержденной совместно с профсоюзным комитетом предприятия.

Инструктаж по безопасным методам и приемам работы проводится по следующим его видам:

вводный инструктаж при поступлении на работу;

первичный инструктаж на рабочем месте;

повторный инструктаж на рабочем месте;

внеплановый инструктаж;

целевой инструктаж.

При проведении инструктажа объясняют:

основные положения действующего законодательства о труде;

правила внутреннего трудового распорядка;

требования к работающим по соблюдению личной гигиены и правил производственной санитарии на предприятии;

требований электробезопасности;

нормы выдачи и правила пользования спецодеждой, спецобувью и другими средствами индивидуальной защиты рабочих;

меры оказания первой помощи пострадавшим при несчастном случае;

порядок оформления несчастных случаев на производстве.

Вводный инструктаж каждого вновь поступившего на предприятие проводится с целью ознакомления его с характером производства, источниками опасностей и вредностей, правилами внутреннего распорядка, основными требованиями общей и личной гигиены.

Проведение вводного инструктажа фиксируется в «Журнале регистрации инструктажей», который хранится у работника службы охраны труда пять лет, а затем передается в архив предприятия. Подпись инструктируемого и инструктирующего в журнале обязательна. Фамилия, имя, отчество инструктируемого записываются полностью.

Первичный инструктаж проводится с каждым работником, вновь поступившим или переведенным с одной работы на другую или с одного вида оборудования на другое. Первичный инструктаж на рабочем месте проводят индивидуально с каждым работником или с группой работников, обслуживающих однотипное оборудование, и в пределах общего рабочего места.

До начало работы следует подробно ознакомить рабочего:

устройством оборудования, на котором ему предстоит работать;

с правильной и безопасной организацией рабочего места;

с содержанием инструкций по технике безопасности при работе на данном оборудовании и выполнении операций;

с безопасными приемами работы.

Каждый рабочий, имеющие профессию, после первичного инструктажа на рабочем месте для усвоения навыков безопасных приемов работы прикрепляется на 2-5 смен к бригадиру-наставнику или опытному рабочему, под руководством которого он выполняет работу. После этого руководитель данного участка, убедившись в усвоении вновь поступившим работником безопасных приемов работы, оформляет допуск его к самостоятельной работе. Учитывая специфические условия работы, администрация предприятия водит у себя контрольный лист, в котором регистрируется вводный инструктаж, первичный и допуск к работе. Контрольный лист хранится в деле работника в отделе кадров.

Повторный инструктаж проходят все работающие, независимо от их квалификации, образования и стажа работы, но не реже одного раза в шесть месяцев.

Внеплановый инструктаж проводится в объеме первичного инструктажа на рабочем месте в следующем случае:

при введение в действие новых переработанных нормативных актов по охране труда или внесений изменений;

при изменении технологического процесса, замене или модернизации оборудования;

при нарушении требований безопасности труда, которые могут привести или привели к травме, аварии, отравлению, взрыву или пожару;

при перерывах в работе более чем на шесть месяцев для работ, к которым предъявляются дополнительные (повышенные) требования безопасности труда, один год - для остальных работ.

Целевой инструктаж проводят при:

выполнении разовых работ, не связанных с прямыми обязанностями по специальности (погрузка, разгрузка, уборка территории и т. д.);

ликвидаций последствий аварий, стихийных бедствий, катастроф;

производстве работ, на которые оформляется наряд-допуск, разрешение и т.д.

Проведение целевого инструктажа фиксируется в журнале регистрации инструктажей.

4.2 Характеристика производства выполняемых работ с точки зрения охраны труда

При трудовой деятельности человека осуществляется взаимодействие производственной среды и организма. Человек изменяет и приспосабливает производственную среду к своим потребностям. При несоблюдении санитарно гигиенических требований на производстве, организм работающих может подвергаться воздействию различных неблагоприятных производственных факторов.

Неблагоприятные факторы производственной среды и трудового процесса, которые прямо или косвенно могут служить причиной нарушения работоспособности или здоровья работающих, называются производственными вредностями. Все неблагоприятные производственные факторы могут быть разделены на четыре большие группы: химические, физические, психофизические, биологические.

Механические опасности могут возникнуть у любого объекта, способного причинить человеку травму в результате не спровоцированного контакта объекта или его частей с человеком.

Рассмотрим требования безопасности при работе с ПЭВМ и другой оргтехникой.

Рабочие места с ПВЭМ по отношению к световым проемам должны располагаться так, чтобы естественный свет падал сбоку, преимущественно слева.

Схемы размещения рабочих мест должны учитывать расстояния между рабочими столами с видеомониторами, которое должно быть не менее 2,0 , а расстояние между боковыми поверхностями видеомониторов - не менее 1,2 м.

Рабочие места в залах электронно-вычислительных машин или в помещениях с источниками вредных производственных факторов должны размещаться в изолированных кабинетах с организованным воздухообменом.

Оконные проемы в помещениях должны быть оборудованы регулируемыми устройствами типа: жалюзи, занавесей и др.

Шкафы, сейфы, стеллажи для хранения дисков, дискет, комплектующих деталей, запасных блоков, инструментов, следует располагать в подсобных помещениях. Конструкция рабочего стола должна обеспечивать оптимальное размещение на рабочей поверхности используемого оборудования с учетом его количества и конструктивных особенностей, характера выполняемой работы. При этом допускается использование рабочих столов различных конструкций, отвечающих современным требованиям эргономики.

Конструкция рабочего стула должна обеспечивать поддержание рациональной рабочей позы при работе. Тип рабочего стула должен выбираться в зависимости от характера и продолжительности работы на ПЭВМ с учетом роста пользователя.

Экран видеомонитора должен находится от глаз пользователя на оптимальном расстоянии 600 - 700 мм, но не ближе 500 мм. Помещения с ПЭВМ должны быть оснащены аптечкой первой помощи, и ежедневно должна проводится влажная уборка.

В зависимости от источника различают естественное, искусственное и совмещенное освещение. Естественное освещение осуществляется солнцем и рассеянным светом небосвода. Искусственное - лампами накаливания и газоразрядными лампами. Совмещенное освещение представляет собой комбинацию естественного и искусственного освещения. Освещение рабочих мест должно отвечать условиям и характеру работы, оно должно быть оптимальным по величине. На освещенность помещения влияют качество отделки и цвет стен, потолка. Спектр искусственного света должен быть максимально приближен к дневному (солнечному), лучше всего соответствующему физиологии человека. Освещение должно быть достаточно равномерным.

Нормы производственного освещения установлены СНРБ 2.04.05.-98 для искусственного, естественного и совмещенного освещения по 8 разрядам работ, характеризующимися их точностью и наименьшим размером рассматриваемого объекта. Нормы на искусственное освещение установлены в люксах, а на естественное - в величине коэффициента естественной освещенности (КЕО), выраженного в процентах и показывающего, какую долю, естественная освещенность рабочей поверхности внутри помещения (Е вн.) составляет от одновременной горизонтальной освещенности на открытой площадке от рассеянного света небосвода (Е нар.):

КЕО = (Е вн. / Е нар.) * 100 (4.1)

Естественное освещение непостоянно во времени, зависит от времени суток, времени года, состояния атмосферы и других факторов.

Выполним расчет искусственного освещения финансового отдела ЗАО «Гомельлифт»:

Фобщ. = 100 * Еn * S * Z * k / n (4.2)

Фобщ. = 100 * 300 * 12 * 1,1 * 1,5 / 56 = 10607 лм

Выбираем лампу ЛДУ 40, обеспечивает световой ток Фл = 2100 лм.

Тогда, количество необходимых ламп будет:

Nл = Фобщ. / Фл (4.3)

Nл = 10607 / 2100 = 5,05

Следовательно, для финансового отдела необходимо две лампы.

Метеорологические условия воздушной среды предприятия характеризуются температурой, относительной влажностью и скоростью движения воздуха, а также интенсивностью теплового излучения (в помещениях - нагретых предметов, на открытом воздухе - солнечной радиацией).

Интенсивность поступления или удаления воздуха из помещения называется воздухообменом.

Вентиляция организованный и регулированный воздухообмен, обеспечивающий удаление из помещения воздуха, загрязненного вредными газами, парами, пылью.