Финансовый менеджмент, как основа функционирования предприятия
Изучение роли финансового менеджмента в управлении финансами коммерческого предприятия. Изучение структуры капитала с учетом финансового левериджа. Управление формированием ресурсов предприятия. Перспективы совершенствования финансового менеджмента.
Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
Вид | курсовая работа |
Язык | русский |
Дата добавления | 26.10.2010 |
Размер файла | 85,4 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
В целом, если предприятие обеспечивает финансовую устойчивость, увеличение зависимости от заемных средств для предприятия может рассматриваться как положительная тенденция, потому что:
- проценты по обслуживанию заемного капитала рассматриваются как расходы и не включаются в налогооблагаемый доход;
- расходы на выплату процентов обычно ниже дохода, полученного от использования заемных средств в обороте предприятия, в результате чего повышается рентабельность собственного капитала;
- рост доли собственного капитала свидетельствует о негибкости, нестабильности производственно-хозяйственной деятельности.
3. Перспективы направления совершенствования финансового менеджмента на предприятии
Высшей формой устойчивости предприятия является его способность развиваться в условиях нестабильной внутренней и внешней среды. Для этого предприятие должно обладать гибкой структурой финансовых ресурсов и при необходимости иметь возможность привлекать заемные средства, то есть быть кредитоспособным. В процессе написания второй главы курсовой работы были проанализированы показатели финансовой устойчивости предприятия.
В результате были сделаны следующие выводы:
а) предприятие не имеет большой задолженности, формирование активов происходит за счет средств собственного капитала. Однако за период 2004-2005 гг. произошло существенное изменение кредиторской задолженности в сторону увеличения.
б) у предприятия наметилась негативная тенденция к снижению финансовой устойчивости, хотя его финансовое состояние еще можно охарактеризовать как устойчивое.
в) у предприятия повышается зависимость от внешних источников финансирования. Это свидетельствует о том, что АО «Акмола-Феникс» активизирует свою финансово-хозяйственную деятельность и в том числе за счет внешних источников финансирования, и при этом еще находится в зоне финансовой безопасности.
г) АО «Акмола-Феникс» по результатам расчета эффекта финансового рычага может успешно пользоваться заемным капиталом для формирования финансовых ресурсов.
Эффективная хозяйственная деятельность торгового предприятия невозможна без постоянного привлечения заемных средств. Использование этих средств позволяет существенно расширить объем реализации товаров и формируемых товарных запасов, обеспечить более эффективное использование собственного капитала, ускорить образование различных целевых фондов, а в конечном счете - повысить рыночную стоимость предприятия.
Хотя отправную точку любого бизнеса составляет собственный капитал, на предприятиях торговли объем заемных средств значительно превосходит объем собственного капитала. В связи с этим управление привлечением заемных средств является одной из важнейших функций торгового менеджмента, направленной на достижение высоких конечных результатов деятельности предприятия.
Управление привлечением заемных средств представляет собой целенаправленный процесс их формирования из различных источников и в разных формах в соответствии с потребностями торгового предприятия на различных этапах его развития. Основная цель этого управления состоит в обеспечении наиболее эффективных условий и форм привлечения этих средств и рационального их использования.
Рассмотрим возможность привлечения лизинга для стабилизации финансового состояния предприятия АО «Акмола-Феникс».
Классическая лизинговая операция осуществляется с участием трех сторон: лизингодателя, лизингополучателя и продавца (поставщика) имущества. Схема самой операции выглядит следующим образом. Будущий лизингополучатель нуждается в определенном имуществе, для приобретения которого у него нет свободных денежных средств. Он обращается в лизинговую компанию, которая располагает достаточными финансовыми ресурсами, с предложением о заключении договора лизинга. По условиям этого договора лизингополучатель выбирает продавца необходимого ему имущества, а лизингодатель приобретает это имущество и передает его как свою собственность во временное пользование лизингополучателю, который выплачивает лизингодателю установленные лизинговые платежи. По окончании срока договора имущество либо возвращается лизингодателю, либо переходит в собственность лизингополучателя.
Экономическая сторона лизинговой операции выглядит следующим образом. Имущество, передаваемое в лизинг, является собственностью лизингодателя. Он становится собственником имущества, приобретая его у продавца за полную стоимость по договору купли-продажи. Лизингополучатель по договору лизинга получает право на владение и пользование имуществом в течение определенного времени. За это право лизингополучатель выплачивает лизингодателю установленную договором сумму в виде лизинговых платежей, которые включают полную или частичную компенсацию стоимости имущества, а также плату за саму лизинговую услугу и другие дополнительные услуги лизингодателя.
Гибкость управления, маневренность, которые являются неотъемлемой частью сделок, относятся к положительным составляющим развития предпринимательской деятельности в условиях лизинга.
Изготовитель продукции на основе лизинговой сделки увеличивает объем реализации, у него растет масса прибыли. Таким образом, изготовитель имеет возможность добиться расширения круга потребителей, завоевать, новые рынки сбыта. У производителей средств производства исчезает проблема сбыта, подготовки их потребителей к восприятию продукции.
Таким образом, механизм лизинга, действенность которого обусловлена строгим соблюдением прав собственника, обеспечивает баланс интересов между всеми участниками и соответствующие коммерческие выгоды каждому.
Руководство предприятия АО «Акмола-Феникс» приняло решение обновить парк зерноуборочной техники АО "Акмола-Феникс". Основной целью обновления парка зерноуборочных комбайнов является сокращение сроков уборки зерновых культур и уменьшения потерь зерна. Для этого предприятие разработало план получения пяти зерноуборочных самоходных комбайнов РСМ-101 «Вектор» в АО «Агрофинанс» на условиях финансового лизинга.
Для прямого закупа пяти зерноуборочных комбайнов РСМ-101 «Вектор» непосредственно в представительстве «Ростселъмаша» с учетом затрат на транспортировку, таможенные пошлины и предпродажное обслуживание необходимо наличие денежных средств в размере 47 500 тыс. тенге.
Проект финансируется на 75% -35625 тыс. тенге за счет лизингодателя и на 25% - 11875 тыс. тенге за счет собственных средств предприятия АО «Акмола-Феникс» и средств, полученных в результате операционной деятельности. В таблице 8 представлена потребность в инвестициях и источники финансирования предприятия АО «Акмола-Феникс».
Таблица 8 - Потребность в инвестициях и источники финансирования предприятия АО «Акмола-Феникс»
Количество комбайнов |
5 |
|
Цена за единицу |
9500 |
|
Стоимость комбайнов |
47500 |
|
За счет собственных источников |
11875 |
|
За счет лизинга |
35625 |
|
Годовая процентная ставка, % |
4% |
Оценка потребности предприятия АО «Акмола-Феникс» в лизинговых поставках основана на следующих положениях:
- высокий спрос на предлагаемую предприятием продукцию и дальнейший его рост;
- извлечение дополнительной прибыли;
- расширение объема и ассортимента выпускаемой продукции;
Сроком погашения основного долга при этом является 10 января 2008 года, сроком погашения вознаграждения в пользу лизинговой компании 10 число первого месяца второго квартала текущего года. Расчет выплат по кредиту представлен в таблице 9.
Таблица 9 - Расчет выплат по кредиту
Год платежа |
Сумма долга на начало периода |
Сумма предоплаты до поставки техники |
Сумма годового платежа, в т.ч. |
|||
Погашение долга |
процент вознаграждений |
всего |
||||
2007 март-апрель |
47500 |
11875 |
||||
2008 январь |
35625 |
7725 |
1140 |
8265 |
||
2009 январь |
28500 |
7725 |
855 |
7980 |
||
2010 январь |
21375 |
7/25 |
570 |
7695 |
||
2011 январь |
14250 |
4750 |
380 |
5130 |
||
2012 январь |
9500 |
2375 |
285 |
2660 |
||
2013 январь |
7125 |
2375 |
190 |
2565 |
||
2014 январь |
4750 |
2375 |
95 |
2470 |
||
2015 январь |
2375 |
2375 |
0 |
2375 |
||
Итого |
35625 |
3515 |
39140 |
Для проведения предстоящих уборочных работ полностью обеспечено приобретение всех необходимых ресурсов за счет собственных средств предприятия АО «Акмола-Феникс».
Произведен закуп запасных частей для уборочной техники, ГСМ, проведены мероприятия по подготовке зерноскладов, обучению механизаторских кадров и персонала, средств ремонта и технического обслуживания уборочной техники, средств оперативной связи и т. д.
Сумма дебиторской задолженности на 1 января текущего года составила - 33 226 529 тенге, кредиторской - 28541 289 тенге. Просроченная дебиторская задолженность в сумме 1,2 млн. тенге обусловлена неисполнением судебных решений по задолжникам Просроченная кредиторская задолженность на сумму около 2 млн.тенге связана с ликвидацией юридических лиц и отсутствием правопреемников для возврата долга. Оставшиеся суммы задолженностей представляют собой нормальную операционную деятельность текущего отчетного периода.
Гарантией возврата и своевременность погашения лизинговых платежей служит:
- намерение соискателя лизинга осуществлять свою деятельность полном соответствии с планом финансового лизинга.
- наличие денежного задатка в размере годового платежа и процентов по лизингу.
- хорошая кредитная история предприятия АО «Акмола-Феникс». Информация о кредитной истории представлена в таблице 7. Анализируя данные таблицы 7, можно увидеть что на 1 января 2008 года просроченной либо непогашенной ссудной задолженности акционерное общество не имеет.
Далее рассчитаем финансовый план погашения лизинговых платежей. Все расчеты будут произведены в тенге в ценах 2007 года. В таблице 10 представлен прогноз продаж на 2008, 2009, 2010, 2011 года.
Таблица 10 - Прогноз продаж готовой продукции предприятия АО «Акмола-Феникс» на 2008, 2009, 2010, 2011 год
№ п\п |
Наименование продукции |
Доход от реализации за 2007 год, тыс. тенге |
|
1. |
Птица взрослая и молодняк |
43400 |
|
2. |
Суточные цыплята |
8210 |
|
3. |
Яйца |
481350 |
|
4. |
Продукция промышленных производств |
253700 |
|
5. |
Реализация прочей продукции, работ и услуг |
329200 |
|
6. |
Доход от производства зерна |
91600 |
|
Итого: |
1207460 |
||
НДС |
169044 |
||
Доход от реализации |
1038416 |
В таблице 11 представлена себестоимость за 2008, 2009, 2010, 2011 года
Таблица 11 - Себестоимость реализованной готовой продукции на предприятии АО «Акмола-Феникс» за 2008, 2009, 2010, 2011 год
Статьи |
Сумма, тыс. тенге |
|
Производственная мощность: |
||
- закупочная стоимость сырья |
683440 |
|
- коммунальные услуги (электроэнергия, связь и т.д.) |
9760 |
|
Итого: |
693200 |
|
Производственная себестоимость: |
||
- административно-хозяйственные расходы |
38720 |
|
- амортизация |
636 |
|
Итого: |
39356 |
|
Операционная себестоимость: |
||
Расходы на маркетинг |
1330 |
|
Итого: |
1330 |
|
Полная себестоимость |
733886 |
В таблицах 12 и 13 представлены финансовые показатели.
Таблица 12 - Прогноз доходов и расходов на 2008, 2009, 2010, 2011 года
Статьи |
Сумма, тыс. тенге |
|
Выручка |
1026341 |
|
Себестоимость |
733868 |
|
Налог на прибыль |
15749 |
|
Доход |
276706 |
|
Итого за год: |
||
Выручка |
1026341 |
|
Себестоимость |
733886 |
|
Налог на прибыль |
15749 |
|
Доход |
276706 |
|
Проценты за кредит и капитальная сумма долга |
65330 |
|
Вознаграждение и лизинговые платежи |
11875 |
|
Предпринимательский доход |
199501 |
Таблица 13 - Поток денежных средств за 2008, 2009, 2010, 2011 год
Показатель |
Сумма, тыс. тенге |
|
1 |
2 |
|
Приход средств |
||
1 |
2 |
|
Остаток на начало периода |
- |
|
1 . Выручка от реализации |
933970 |
|
Расход средств |
||
1. Выплата заработной платы |
225140 |
|
2. Отчисления от ФОТ (21,5%) |
48405 |
|
3. Коммунальные расходы |
9760 |
|
4. Платежи в бюджет (НДС, налог на прибыль) |
36120 |
|
5. Общепроизводственные расходы |
334200 |
|
6. Сумма погашения лизинговых платежей |
11875 |
|
7. Плата за лизинг |
1140 |
|
Всего расходов |
666640 |
|
Остаток денежных средств |
267330 |
По данным таблицы 13, видно, что предприятие АО «Акмола-Феникс» располагает значительными «чистыми» поступлениями, что говорит о безусловной окупаемости проекта за предложенный срок.
Таким образом, анализ плана финансового лизинга показывает, что за весь период освоения проекта, предприятие АО «Акмола-Феникс» будет иметь свободные средства для пополнения основных средств и формирования накопления капитала, достаточного не только для погашения лизинговых платежей, но и для создания возможности увеличения личного потребления акционеров и работников предприятия.
В результате реализации проекта закупа комбайнов на условиях финансового лизинга предприятие АО «Акмола-Феникс» эффективно привлечет заемные средства, поскольку предприятие уже начнет использовать имущество для производственных целей раньше, чем осуществит его выкуп. Важно отметить, что лизинг позволит приобрести комбайны на условиях, которые максимально соответствуют финансовым и производственным возможностям предприятия. Данное мероприятие по привлечению заемных средств должно положительно повлиять на структуру финансовых ресурсов предприятия.
Заключение
Проведенное исследование убедило в многоаспектности темы курсовой работы. В процессе написания курсовой работы было выявлено, что организация эффективного управления финансовыми ресурсами фирмы с учетом методов, адекватных рыночной экономике, осуществляется в рамках финансового менеджмента. Финансовый менеджмент направлен, прежде всего, на управление денежным потоком и оборотными средствами.
Финансовый менеджмент - это специфическая система управления денежными потоками, движением финансовых ресурсов и соответствующей организацией финансовых отношений. Финансовый менеджмент надо рассматривать как интегральное явление, имеющее разные формы проявления. Так, с функциональной точки зрения финансовый менеджмент представляет собой систему экономического управления и часть финансового механизма. С институционной точки зрения финансовый менеджмент есть орган управления. С организационно-правовой точки зрения финансовый менеджмент - это вид предпринимательской деятельности.
Финансовый менеджмент как система управления направлен на управление движением финансовых ресурсов и финансовых отношений, возникающих между хозяйствующими субъектами в процессе движения финансовых ресурсов. Ответ на вопрос, как искусно руководить этим движением и отношениями, составляет содержание финансового менеджмента.
Эффективность функционирования финансового менеджмента во многом зависит от быстроты реакции на изменения условий финансового рынка, финансовой ситуации, финансового состояния объекта управления. Поэтому финансовый менеджмент должен базироваться на знании стандартных приемов управления, на умении быстро и правильно оценивать конкретную финансовую ситуацию, на способности быстро найти хороший, если не единственный, выход из этой ситуации.
Методы финансового менеджмента позволяют оценить риск и выгодность того или иного способа вложения денег, эффективность работы предприятия, скорость оборачиваемости капитала и его производительность. Управление потоком финансовых ресурсов, выраженных в денежных средствах, является центральным вопросом в финансовом менеджменте предприятия. Поток финансовых ресурсов составляют денежные средства: - полученные в результате финансово-хозяйственной деятельности предприятия; - приобретенные на финансовых рынках посредством получения кредитов; - возвращенные предприятию в качестве платы за инвестированный капитал в виде процентов и дивидендов; - инвестированные и реинвестированные в развитие хозяйственной деятельности предприятия; - направленные на уплату налоговых платежей [7, с.242].
В условиях рыночной экономики руководство фирмы должно иметь четкое представление, за счет каких источников ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность, и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал. Забота об обеспечении бизнеса необходимыми финансовыми ресурсами является ключевым моментом в деятельности любой фирмы.
В практической части курсовой работы было проведено исследование механизма управления финансами на материалах действующего предприятия АО «Акмола-Феникс».
Предварительная оценка структуры источников формирования финансовых ресурсов предприятия была построена на основе бухгалтерских балансов предприятия за период с 2006 по 2007 года. На основе оценки было выявлено, что в 2007 году по сравнению с 2006 произошло уменьшение активов предприятия АО «Акмола-Феникс» на 52803 тыс. тенге, то есть на 3,86%.
Пассив баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственного капитала, хотя и наблюдается тенденция к его снижению. Доля обязательств в общей валюте баланса предприятия составила в 2006 году - 10,4%, в 2007 году - 15%.
Далее была проведена оценка структуры и динамики собственного капитала предприятия АО «Акмола-Феникс» за тот же 2006-2007гг.. на основании которого сделаны выводы о том, что несмотря на увеличение суммы уставного капитала на 1,17%, собственный капитал предприятия, за счет полученных убытков снизился на 95 951 тенге. Значение коэффициента маневренности собственного капитала на предприятии АО «Акмола-Феникс» также не отвечает ограничениям на него. Результаты анализа источников финансирования собственного капитала предприятия АО «Акмола-Феникс» за период 2006- 2007гг. свидетельствуют о повышении финансовой зависимости предприятия АО «Акмола-Феникс» от внешних источников финансирования.
Хотя собственный капитал предприятия имеет тенденцию к повышению, но также и повышается зависимость от внешних источников финансирования. Это свидетельствует о том, что АО «Акмола-Феникс» активизирует свою финансово-хозяйственную деятельность и в том числе за счет внешних источников финансирования, и при этом еще находится в зоне финансовой безопасности. Таким образом, необходимо было провести оптимизацию структуры капитала АО «Акмола-Феникс». В рамках данного процесса был проведен расчет показателей финансовой устойчивости и показателя «финансовый леверидж». Эффект финансового левериджа показывает, может ли предприятие за счет использования заемного капитала эффективно управлять финансовыми ресурсами фирмы.
По результатам расчета выявлено, что предприятие АО «Акмола-Феникс» коэффициент финансирования имеет положительную тенденцию роста, следовательно, при оптимальном эффекте финансового левериджа, как в нашем случае, предприятию можно далее успешно воспользоваться заемными средствами.
В результате конкретизации проблем предприятия, было выявлено, что данное предприятия нуждается в основных средствах, но не может себе позволить осуществить их закуп. В краткосрочной перспективе необходимо обновить парк зерноуборочной техники АО "Акмола-Феникс". Было принято решение об осуществлении долгосрочного займа на пополнение основных средств.
Изучив все направления кредитования сельскохозяйственной отрасли, руководство предприятия сделало вывод о том, что наиболее гибким в управлении, маневренным является займ на условиях финансового лизинга, потому, что механизм лизинга, действенность которого обусловлена строгим соблюдением прав собственника, обеспечивает баланс интересов между всеми участниками и соответствующие коммерческие выгоды каждому. Был разработан план получения пяти зерноуборочных самоходных комбайнов РСМ-101 «Вектор» в АО «Агрофинанс» на условиях финансового лизинга.
Анализ плана финансового лизинга показывает, что за весь период освоения проекта, предприятие АО «Акмола-Феникс» будет иметь свободные средства для пополнения основных средств и формирования накопления капитала, достаточного не только для погашения лизинговых платежей, но и для создания возможности увеличения личного потребления акционеров и работников предприятия.
Таким образом, финансовый лизинг позволит приобрести комбайны на условиях, которые максимально соответствуют финансовым и производственным возможностям предприятия. Суммарный чистый доход от реализации продукции за год жизни проекта составит не менее 276706 тыс. тенге. Максимальная выплата по лизингу не превышают 9000 тыс. тенге в год. Предпринимательский доход составит за год реализации проекта не менее 199601 тыс. тенге.
Данное мероприятие по привлечению заемных средств должно положительно повлиять на структуру финансовых ресурсов предприятия.
Список использованной литературы
1. Послание Президента Республики Казахстан Нурсултана Назарбаева народу Казахстана «Рост благосостояния граждан Казахстана -- главная цель государственной политики» от 6 февраля 2008 г. // Официальный сайт Президента РК // www.arkoda.kz
2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие - М.:ДИС, 1997 - 128с.
3. Бакадаров В.Л., Алексеев П.Д., Финансово - экономическое состояние предприятия. Практическое пособие. - М.: издательство «ПРИОР», 2002 - 205с.
4. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Изд. 2-е. - М.:Финансы и статистика, 1997 - 384с.
5. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация: Пер. с англ. ? Науч. ред. перевода чл.-корр. РАН И.Н. Елисеева. Гл. ред. серии проф. Я.В.Соколов. - М.: Финансы и статистика, 1996. - 624 с.
6. Бизнес-план прямого закупа пяти зерноуборочных комбайнов РСМ-101 «Вектор» на условиях финансового лизинга предприятия АО «Акмола-Феникс».
7. Дюсембаев К.Ш. Анализ финансового положения предприятия: Учебное пособие.- Алматы: Экономика,1998-294 с.
8. Ефимова О.Е. Финансовый анализ - М.: АО Бизнес школа, 1994
9. Жакупова О.М. Финансовый учет КЭУК 2001 г., часть 3.
10. Клейнер Г.Б., Петросян Д.С. Оценка финансового состояния предприятия/ Финансовые и бухгалтерские консультации. - «Контакт». Инвест- Фонд, 1995.
11. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 1996 - 432с.
12. Ковалева А.М. Финансовый анализ - М.: Финансы и статистика, 1998 - 302с.
13. Комекбаева Л.С. Финансы предприятий: Учебное пособие. - Караганда: «Болашак- Баспа», 2000.-108 с.
14. Комекбаева Л.С. Финансы предприятий: Учебное пособие.- Караганда: «Болашак- Баспа», 2002.-108 с.
15. Нурсеитов Э.О. Бухгалтерский учет в организациях/Учебное пособие. - Алматы,2006.-472с.
16. Отчет о результатах финансово-хозяйственной деятельности АО «Акмола-Феникс» за период 2005-2006гг.
17. Русак В.А., Русак Н.А. Финансовый анализ субъекта хозяйствования: Справ.пособие- Мн.: Выш. Школа., 1997.-309 с.
18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4-е изд., перераб. и доп. - Минск: «Новое знание», 2000 - 688с.
Приложения
Приложение 1
Бухгалтерский баланс |
||||
На 1 января 2007 г. |
||||
Наименование организации АО "Акмола-Феникс" |
||||
Вид деятельности производство и переработка сельхозпродукции |
||||
Единица измерения тыс.тенге |
||||
Код |
На начало |
На конец |
||
АКТИВЫ |
стр. |
отчетного |
отчетного |
|
периода |
периода |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
|
1. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ |
||||
Первоначальная стоимость нематериальных |
||||
активов |
||||
гудвилл (105) |
010 |
|||
патенты (103) |
011 |
|||
товарные знаки и другие (101,102,104,106) |
012 |
|||
Амортизация нематериальных активов (111-116) |
020 |
|||
Остаточная стоимость нематериальных активов |
||||
гудвилл (105) |
030 |
|||
патенты (103) |
031 |
|||
товарные знаки и другие (101,102,104,106) |
032 |
|||
Первоначальная стоимость основных средств |
040 |
910452 |
921494 |
|
земля (121) |
041 |
3554 |
9254 |
|
здания и сооружения (122) |
042 |
543328 |
540909 |
|
машины и оборудование (123) |
043 |
266519 |
273494 |
|
транспортные средства |
044 |
63211 |
62501 |
|
другие виды основных средств (124-125) |
045 |
9149 |
10654 |
|
незавершенное строительство |
046 |
24691 |
24682 |
|
Накопленный износ (131-134) |
050 |
132404 |
150538 |
|
Остаточная стоимость основных средств |
060 |
778048 |
770956 |
|
земля (121) |
061 |
3554 |
9254 |
|
здания и сооружения (122) |
062 |
460202 |
457120 |
|
машины и оборудование (123) |
063 |
228095 |
220700 |
|
транспортные средства |
064 |
53729 |
52200 |
|
другие виды основных средств (124-125) |
065 |
7777 |
7000 |
|
Незавершенное капитальное строительство |
066 |
|||
Инвестиции |
070 |
|||
инвестиции в дочерние товарищества (141) |
071 |
|||
инвестиции в зависимые товарищества (142) |
072 |
|||
прочие инвестиции (143-144, 401-403) |
073 |
|||
Дебиторская задолженность |
080 |
|||
счета к получению (301,303) |
081 |
|||
векселя полученные (302) |
082 |
|||
Задолженность должностных лиц акционерного общества (333) |
084 |
|||
Прочая дебиторская задолженность (322-323,334) |
085 |
|||
Расходы будущих периодов (341-343) |
086 |
|||
Итого по разделу I |
090 |
778048 |
770956 |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
II. ТЕКУЩИЕ АКТИВЫ |
||||
Товарно- материальные запасы |
100 |
329981 |
453699 |
|
материалы (201-208) |
101 |
116040 |
135706 |
|
незавершенное производство (211-214) |
102 |
10300 |
12792 |
|
товары (221-223) |
103 |
203641 |
305201 |
|
краткосрочная дебиторская задолженность |
110 |
135891 |
140665 |
|
авансовые платежи (351-352) |
111 |
|||
счета к получению (301,303) |
112 |
8792 |
4415 |
|
векселя полученные (302) |
113 |
|||
задолженности по внутригрупповым операциям |
||||
между основным хоз-м товариществом и его |
||||
дочерними товариществами |
114 |
95657 |
107439 |
|
задолженности должностных лиц АО (333) |
115 |
|||
прочая дебиторская задолженность (322,323,332,334) |
116 |
31442 |
28811 |
|
Краткосрочные финансовые инвестиции (401-403) |
120 |
|||
Денежные средства (451,441,431) |
130 |
3185 |
2919 |
|
Итого по разделу II |
140 |
469057 |
597283 |
|
БАЛАНС |
1247105 |
1368239 |
||
СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
||||
III. СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ |
150 |
|||
Уставной капитал (501-503) |
160 |
20961 |
50461 |
|
Премия по акциям (дополн.оплаченный капитал) (531) |
170 |
|||
Сумма переоценки (допол.неоплач.капитал) (541,562) |
180 |
801044 |
801044 |
|
Резервный капитал (551-552) |
190 |
229179 |
237717 |
|
Нераспределенный доход (непокрыт. убыток) (561,562) |
200 |
123138 |
150551 |
|
Итого по разделу III |
210 |
1174322 |
1239773 |
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
220 |
|||
Кредиты в том числе: |
230 |
|||
обеспеченные кредиты (601-603) |
231 |
|||
необеспеченные кредиты (601-603) |
232 |
|||
Итого по разделу IV |
250 |
|||
V. ТЕКУЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
260 |
|||
Краткосрочные кредиты и овердрафт (601-603) |
270 |
22000 |
65000 |
|
Текущая часть долгосрочных кредитов(601-603) |
280 |
|||
Кредиторская задолженность |
290 |
21917 |
32586 |
|
счета и векселя к оплате (671) |
291 |
19862 |
28541 |
|
авансы полученные (661-662) |
292 |
|||
задолженность по налогам (631,634,633) |
293 |
9862 |
14571 |
|
дивиденды к выплате (621-622) |
294 |
2055 |
4045 |
|
задолженность должностным лицам АО (662) |
295 |
|||
Прочая кредиторская задолженность |
296 |
19004 |
16309 |
|
начисленные расходы к оплате (681,683,684,685,686) |
297 |
8408 |
10264 |
|
Прочие |
298 |
10596 |
6045 |
|
Итого по разделу V |
300 |
72783 |
128466 |
|
БАЛАНС |
1247105 |
1368239 |
||
Руководитель___________________ |
Главный бухгалтер_______________ |
Приложение 2
Бухгалтерский баланс |
||||
На 1 января 2008 г. |
||||
Наименование организации АО "Акмола-Феникс" |
||||
Вид деятельности производство и переработка сельхозпродукции |
||||
Единица измерения тыс.тенге |
||||
Код |
На начало |
На конец |
||
АКТИВЫ |
стр. |
отчетного |
отчетного |
|
периода |
периода |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
|
1. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ |
||||
Первоначальная стоимость нематериальных |
||||
активов |
||||
гудвилл (105) |
010 |
|||
патенты (103) |
011 |
|||
товарные знаки и другие (101,102,104,106) |
012 |
|||
Амортизация нематериальных активов (111-116) |
020 |
|||
Остаточная стоимость нематериальных активов |
||||
гудвилл (105) |
030 |
|||
патенты (103) |
031 |
|||
товарные знаки и другие (101,102,104,106) |
032 |
|||
Первоначальная стоимость основных средств |
040 |
921494 |
895321 |
|
земля (121) |
041 |
9254 |
9254 |
|
здания и сооружения (122) |
042 |
540909 |
520300 |
|
машины и оборудование (123) |
043 |
273494 |
272114 |
|
транспортные средства |
044 |
62501 |
59116 |
|
другие виды основных средств (124-125) |
045 |
10654 |
9855 |
|
незавершенное строительство |
046 |
24682 |
24682 |
|
Накопленный износ (131-134) |
050 |
150538 |
157587 |
|
Остаточная стоимость основных средств |
||||
земля (121) |
060 |
770956 |
737734 |
|
здания и сооружения (122) |
061 |
|||
машины и оборудование (123) |
062 |
|||
другие виды основных средств (124-125) |
063 |
|||
Незавершенное капитальное строительство |
064 |
|||
Инвестиции |
070 |
|||
инвестиции в дочерние товарищества (141) |
071 |
|||
инвестиции в зависимые товарищества (142) |
072 |
|||
прочие инвестиции (143-144, 401-403) |
073 |
|||
Дебиторская задолженность |
080 |
|||
счета к получению (301,303) |
081 |
|||
векселя полученные (302) |
082 |
|||
задолженности по внутригрупповым операциям между |
||||
основным хозяйственным товариществом и его дочерними |
||||
товариществами |
083 |
|||
Задолженность должностных лиц акционерного |
||||
общества (333) |
084 |
|||
Прочая дебиторская задолженность (322-323,334) |
085 |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
|
Расходы будущих периодов (341-343) |
086 |
|||
Итого по разделу I |
090 |
770956 |
737734 |
|
II. ТЕКУЩИЕ АКТИВЫ |
||||
Товарно- материальные запасы |
100 |
453699 |
455564 |
|
материалы (201-208) |
101 |
135706 |
130772 |
|
незавершенное производство (211-214) |
102 |
12792 |
11975 |
|
товары (221-223) |
103 |
305201 |
312817 |
|
краткосрочная дебиторская задолженность |
110 |
140665 |
118030 |
|
авансовые платежи (351-352) |
111 |
|||
счета к получению (301,303) |
112 |
4415 |
- |
|
векселя полученные (302) |
113 |
|||
задолженности по внутригрупповым операциям |
||||
между основным хоз-м товариществом и его |
||||
дочерними товариществами |
114 |
107439 |
111416 |
|
задолженности должностных лиц АО (333) |
115 |
|||
прочая дебиторская задолженность (322,323,332,334) |
116 |
28811 |
6614 |
|
Краткосрочные финансовые инвестиции (401-403) |
120 |
|||
Денежные средства (451,441,431) |
130 |
2919 |
4108 |
|
Итого по разделу II |
140 |
597283 |
577702 |
|
БАЛАНС |
1368239 |
1315436 |
||
СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
||||
III. СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ |
150 |
|||
Уставной капитал (501-503) |
160 |
50461 |
59929 |
|
Премия по акциям (дополн.оплаченный капитал) (531) |
170 |
|||
Сумма переоценки (допол. неоплач.капитал) (541,562) |
180 |
801044 |
741529 |
|
Резервный капитал (551-552) |
190 |
237717 |
272595 |
|
Нераспределенный доход (непокрыт. убыток) (561,562) |
200 |
150551 |
59769 |
|
Итого по разделу III |
210 |
1239773 |
1143822 |
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
220 |
|||
Кредиты в том числе: |
230 |
|||
обеспеченные кредиты (601-603) |
231 |
|||
необеспеченные кредиты (601-603) |
232 |
|||
Итого по разделу IV |
250 |
|||
V. ТЕКУЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
260 |
|||
Краткосрочные кредиты и овердрафт (601-603) |
270 |
65000 |
62983 |
|
Текущая часть долгосрочных кредитов(601-603) |
280 |
|||
Кредиторская задолженность |
290 |
32586 |
65238 |
|
счета и векселя к оплате (671) |
291 |
28541 |
55478 |
|
авансы полученные (661-662) |
292 |
|||
задолженность по налогам (631,634,633) |
293 |
14571 |
16997 |
|
дивиденды к выплате (621-622) |
294 |
4045 |
9760 |
|
задолженность должностным лицам АО (662) |
295 |
|||
прочая кредиторская задолженность (632,642-643,651-655,687) |
296 |
6045 |
8716 |
|
начисленные расходы к оплате (681,683,684,685,686) |
297 |
10264 |
17680 |
|
доходы будущих периодов (611) |
298 |
|||
Итого по разделу V |
300 |
128466 |
171614 |
|
БАЛАНС |
1368239 |
1315436 |
||
Руководитель___________________ |
Главный бухгалтер_______________ |
Приложение 3
Отчет о доходах и расходах за 2007 год
Наименование организации - АО «Акмола-Феникс» Вид деятельности организации - сельское хозяйство тыс.тенге
Наименование показателей |
Код стр. |
За предыдущий период |
За отчетный период |
|
Доход от реализации готовой продукции (товаров, услуг) |
010 |
1161737 |
1427817 |
|
Себестоимость реализованной готовой продуции (работ, услуг) |
020 |
656653 |
868816 |
|
Валовой доход (стр.010-стр.020) |
030 |
505084 |
559001 |
|
Расходы периода, всего |
040 |
123736 |
152574 |
|
в том числе: |
||||
расходы по реализации |
041 |
45552 |
49837 |
|
общие и административные расходы |
042 |
78184 |
102737 |
|
расходы на выплату вознаграждения |
043 |
|||
Доход (убыток) от основной деятельности (стр 030-040) |
050 |
381348 |
406427 |
|
Доход (убыток) от неосновной деятельности |
060 |
74903 |
78510 |
|
Доход (убыток) от обычной деятельности до налогообложения (стр.050+стр.060) |
070 |
456251 |
484937 |
|
Расходы по корпоративному подоходному налогу |
080 |
136875 |
145481 |
|
Доход (убыток) от обычной деятельности после налогообложения (стр.070+стр.080) |
090 |
319375,7 |
339456 |
|
Доход (убыток) от чрезвычайных ситуаций |
100 |
|||
Чистый доход (убыток) (стр.090+стр.100) |
110 |
319375,7 |
339456 |
Подобные документы
Изучение понятия, основных функций и роли финансового левериджа как одного из инструментов финансового менеджмента. Оценка финансового левериджа и его влияние на прибыль организации. Процесс управления производственным и финансовым риском в ОДО "Георг".
курсовая работа [88,3 K], добавлен 09.02.2015Финансы предприятий и финансовый менеджмент. Рыночная среда и управление финансами предприятия. Задачи и обязанности финансового менеджера на предприятии. Принципы организации финансового менеджмента. Информационное обеспечение финансового управления.
контрольная работа [42,5 K], добавлен 10.04.2011Эволюция финансового менеджмента. Фундаментальные концепции финансового менеджмента. Теория структуры капитала, дивидендов и "синицы в руках". Анализ дисконтированного денежного потока. Особенности современного финансового менеджмента в России.
реферат [28,1 K], добавлен 24.02.2016Цель и задачи финансового менеджмента. Концепция временной стоимости денег и математические основы финансового менеджмента. Виды рисков и управление рисками в финансовом менеджменте. Финансовая отчетность и оценка финансового положения предприятия.
шпаргалка [463,9 K], добавлен 23.01.2009Финансовый менеджмент как система и механизм управления финансами. Цели, принципы организации финансового менеджмента. Управление оборотными активами и текущими пассивами. Проблемы и пути оптимизации стратегии финансового менеджмента на предприятиях.
курсовая работа [237,3 K], добавлен 14.06.2011Характеристика структуры и базовых концепций финансового менеджмента организации. Структура и стоимость капитала, его средневзвешенная величина. Дивидендная политика предприятия. Место ценообразования в финансовом управлении. Управление текущими активами.
курсовая работа [624,8 K], добавлен 24.01.2014Теоретические аспекты финансового менеджмента. Деятельность аптечной сети "Я+". Применение методик и приемов финансового менеджмента при анализе деятельности предприятия. Первичное распределение дохода предприятия. Меры финансового воздействия.
курсовая работа [103,8 K], добавлен 30.10.2008Определение роли финансового менеджмента в управлении компании. Основные показатели системы финансового менеджмента предприятия. Анализ состояния и движения финансов предприятия ООО "Цветпринт". Абсолютные показатели и финансовая устойчивость фирмы.
курсовая работа [799,9 K], добавлен 23.10.2014Инструменты финансового менеджмента. Значимость финансового планирования, операционного, финансового анализа. Анализ динамики, состава и структуры источников формирования капитала. Финансовая устойчивость предприятия, его ликвидность и платежеспособность.
курсовая работа [83,0 K], добавлен 11.05.2014Сущность, функции, цель и задачи финансового менеджмента, терминология и базовые понятия. Финансовая деятельность и финансовый механизм предприятия и их информационное обеспечение. Внешняя правовая и налоговая среда. Управление капиталом предприятия.
курсовая работа [38,6 K], добавлен 26.03.2010