Основной и оборотный капитал предприятия

41

Содержание

Введение

I Теоретическая часть

1. Характеристика основного капитала предприятии

1.1 Классификация ОПФ

2. Характеристика оборотного капитала предприятия

2.1 Экономическая сущность оборотного капитала

2.2 Анализ состояния оборотного капитала

2.3 Анализ динамики изменения оборотных средств

2.4 Анализ структуры оборотного капитала

3. Методика оценки капитала предприятия

II Алгоритм расчетов

III Заключение

Используемая литература

Введение

Рыночная экономика в Российской Федерации набирает всё большую силу. Вместе с ней набирает силу и конкуренция как основной механизм регулирования хозяйственного процесса.

В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования.

Чтобы обеспечивать выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому персоналу необходимо прежде всего, уметь реально оценивать финансовые состояния как своего предприятия так и существующих потенциальных конкурентов. Финансовое состояние - важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия Она определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении. Однако одного умения реально оценивать финансовое состояние недостаточно для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели.

Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся на распоряжении.

Капитал (фр., англ. capital от лат. capitalis - главный) - в широком смысле это всё, что способно приносить доход, или ресурсы, созданные людьми для производства товаров и услуг. В более узком смысле это вложенный в дело, работающий источник дохода в виде средств производства (физический капитал). Принято различать основной капитал, представляющий часть капитальных средств, участвующих в производстве в течение многих циклов, и оборотный капитал, участвующий и полностью расходуемый в течение одного цикла. Под денежным капиталом понимают денежные средства, с помощью которых приобретается физический капитал. Термин «капитал», понимаемый как капвложения материальных и денежных средств в экономику, в производство, именуется также капиталовложениями, инвестициями. Лозовский Л.Ш., Райзберг Б.А., Ратновский А.А. Универсальный бизнес-словарь. - М., 1997

Цель данной курсовой работы заключается в изучении методов анализа финансового состояния, как инструментов принятия управленческого решения и выработки, на этой основе, практических рекомендаций и выводов.

Объектом курсового исследования является некоторое строительное предприятие.

Анализируемый период охватывает четыре года работы предприятия, то есть 2004 - 2007 годы.

I Теоретическая часть

Воспроизводство в рыночной экономике представляет собой единство движения стоимости и потребительной стоимости. Начиная со стадии производства и до реализации товара, оба процесса совпадают: потребительная стоимость и стоимость движутся вместе, создание потребительной стоимости одновременно есть и создание стоимости.

Пределом совпадения этих процессов является реализация продукции (товаров). С этого момента движения продукта в материальной форме и движение его стоимости происходят раздельно. Как потребительная стоимость продукт поступает из производства либо в непосредственное потребления, либо на прирост запасов. В то же время стоимость проделывает более сложное движения. Реализованная стоимость состоит из двух частей: одна возмещает авансированные средства производства, а другая образует доход.

Ускорение или замедление движения стоимости, большую часть которой составляют оборотные средства, напрямую влияет на финансовые результаты деятельности предприятий.

1. Характеристика основного капитала предприятия

Для осуществления хозяйственной деятельности организации используют имущество, составляющей которого является основной капитал. Основной капитал - это имущество длительного использования, их часто называют иммобилизованными активами. Они делятся на длительно иммобилизованные активы - основные фонды и нематериальные активы; временно иммобилизованные активы - капитальные вложения и долгосрочные финансовые вложения. Составляющими основного капитала предприятия являются:

· нематериальные активы (права пользования земельными участками, природными ресурсами, лицензии и т.п. права, возникающие из авторских и иных договоров на программы для ЭВМ, базы данных, произведения искусств и т.п.; патенты на изобретения, промышленные образцы, товарные знаки и знаки обслуживания и т.п.; права на ноу-хау, организационные расходы, деловая репутация организации);

· капитальные вложения - затраты на строительно-монтажные работы, затраты на приобретение оборудования, инструментов, инвентаря, прочие работы и затраты. Капитальные вложения учитываются по стоимости фактически произведенных затрат;

· долгосрочные финансовые вложения - затраты на приобретения ценных бумаг, вложение средств в дочерние и другие организации, в долгосрочную дебиторскую задолженность. Финансовые вложения (финансовые инвестиции) осуществляются на длительный срок (более одного года) в целях участия в распределении прибыли, получения дивидендов и процентов;

· основные средства - совокупность материально-вещественных ценностей, действующих в неизменной форме в течение длительного времени, т.е. более одного года (здания, сооружения и т.п.). Они подразделяются на производственные и непроизводственные. Производственные основные средства (ПОС) неоднократно участвуют в процессе производства, изнашиваются постепенно, а их стоимость переносится на изготовляемую продукцию по частям по мере использования. ПОС пополняются за счет капитальных вложений.

Непроизводственные основные фонды (НОС) не участвуют в процессе производства и не переносят своей стоимости на продукт. К ним относятся - жилые дома, учреждения социальной сферы, стоящие на балансе предприятия. Стоимость НОС исчезает в потреблении и воспроизводится за счет национального дохода.

По действующей классификации структура основных производственных фондов включает в себя земельные участки и объекты природопользования, принадлежащие предприятию на правах собственности: здания, сооружения (инженерно-строительные объекты, обслуживающие производство); передаточные устройства (электросети, теплосети); машины и оборудование; измерительные и регулирующие приборы, устройства и лабораторное оборудование; вычислительная техника; транспортные средства; инструменты и приспособления стоимостью свыше 50 минимальных размеров оплаты труда; производственный и хозяйственный инвентарь; внутрихозяйственные дороги; капитальные вложения на улучшение земель и в арендованные здания, помещения, оборудование и другие объекты, относящиеся к основным фондам. Улучшение структуры ОПФ возможно за счет таких мероприятий, как: ликвидация лишнего и малоиспользуемого оборудования, обновления и модернизация оборудования; совершенствование технологического процесса и т.п.

Учет и планирование ОПФ ведутся в натуральном и стоимостном выражения с помощью инвентаризации и паспортизации оборудования, которые отражают выбытие и прибытие оборудования.

Оценка ОПФ в натуральной форме позволяет определить: число оборудования каждого вида; их производительность; мощность; размер производственных площадей и т.п. На основе этого рассчитывают: производственную мощность, определяются резервы повышения выработки на оборудование, составляется баланс работы оборудования и т.п.

Учет ОПФ в стоимостном выражении позволяет определить затраты на изготовление, закупку оборудования, его доставку и монтаж. Эти затраты определяют первоначальную стоимость ОПФ. Она используется для определения норм амортизации и размеров амортизационных отчислений. Оценка ОПФ по первоначальной стоимости, в современных условиях не отражает их действительную стоимость, поэтому для оценки ОПФ используют восстановительную стоимость - это затраты на воспроизводство ОПФ в современных условиях, она устанавливается во время переоценки фондов (последняя переоценка - 1 января 1997 г.). В результате переоценки ОПФ их восстановительная стоимость резко возрастает, что ведет к ухудшению финансового состояния предприятия. Для устранения этого следует при переоценке ОПФ применять понижающие коэффициенты индексации амортизации.

Для оценки реальной стоимости ОПФ используют остаточную стоимость-разность между первоначальной или восстановительной стоимостью ОПФ и суммой их износа.

1.1 Классификация ОПФ

Существуют следующие характеристики классификации ОПФ:

1) в зависимости от характера участия основных средств в сфере материального производства они подразделяются на:

- производственные (объекты, использование которых направлено на систематическое получение прибыли, как основной цели деятельности, т.е. использование в процессе производства промышленной продукции, в строительстве, сельском хозяйстве, торговле и общественном питании, заготовке сельскохозяйственной продукции и т. Д.);

- непроизводственные (непосредственно не участвуют в процессе создания продукции и оказания услуг и предназначены для удовлетворения социально бытовых потребностей работников организации);

2) в зависимости от целевого назначения и выполняемым функциям основные средства подразделяются на следующие виды:

- здания, в том числе наружные пристройки к зданию, имеющие хозяйственное значение (склады, гаражи и др.);

- сооружения (автодороги, мосты и др.);

- передаточные устройства (трубопроводы, линии электропередачи и т.д.);

- машины и оборудование, в том числе силовые (паровые двигатели, двигатели внутреннего сгорания и др.) и рабочие (станки, аппараты, установки, агрегаты и т.д.);

- измерительные и регулирующие устройства и приборы (манометры, весы, микроскопы и т.д.);

- вычислительная техника (компьютеры, мониторы, принтеры и др.);

- транспортные средства (средства передвижения, предназначенные для передвижения людей, грузов и веществ различного назначения);

- инструменты (предметы, имеющие самостоятельное значение и не являющиеся составной частью какого-либо объекта);

- хозяйственный инвентарь (шкафы, столы, сейфы и т.д.);

- прочие основные средства (рабочий скот, многолетние насаждения и др.);

2) с точки зрения участия основных средств в производственном процессе, они подразделяются на две части:

- активную (рабочие и силовые машины, транспортные средства, инструмент и инвентарь);

- пассивную (здания, строения);

4) по принадлежности основные средства подразделяются на:

- собственные (находящиеся на балансе организации);

- привлеченные (взятые во временное пользование у другой организации на условиях аренды).

5) по признаку использования основные средства подразделяются на:

- действующие (функционирующие в процессе производства);

- бездействующие (находящиеся на консервации или в запасе).

2. Характеристика оборотного капитала предприятия

Оборотный капитал предприятия - это оборотные средства, находящиеся в материальных, производственных запасах, денежных средствах, ценных бумагах, дебиторской задолженности. Оборотные средства организации - это авансируемая в денежной форме стоимость для планомерного образования и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения в минимально необходимых размерах, обеспечивающих выполнение организацией производственной программы и своевременности осуществления расчетов.

Основные составляющие оборотных активов: запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства и прочие оборотные активы.

Материально-оборотные средства (запасы) подразделяются:

· производственные запасы: сырье, основные материалы, покупные комплектующие, требующие затрат живого труда для превращения их в готовую продукцию, вспомогательные материалы, которые придают продукции необходимые свойства или товарный вид либо служат для ухода за техникой проведения химических анализов, топливо, энергия, горючее, тара и т.п.;

· незавершенное производство - та продукция, которая на момент расчета находится на какой-либо определенной стадии изготовления. В этот запас включается в том или ином объеме стоимость товарно-материальных ценностей, а также количество труда, затраченное на изготовление, и т.п. К незавершенному производству относятся по экономическому содержанию расходы будущих периодов, большая часть которых связана с подготовкой производства и освоением новой продукции. В расходах будущих периодов учитывается та часть затрат, которая в последующие периоды будет входить в себестоимость продукции;

· готовая продукция и запасы готовой продукции - стоимость товаров, законченных в производстве и готовых к реализации: а также остатков готовой продукции на складе. Издержки на ее изготовление включаются полностью: затраты на комплектацию готовой продукции, стоимость ее упаковки также включается в затраты на производство.

Организация, вкладывая средства в образование запасов, несет издержки по хранению этих запасов, а это связано с риском порчи и устаревания товаров. Стоимость запасов может изменяться в связи с изменением темпов инфляции.

Дебиторская задолженность - неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению); векселя к получению, являющиеся по существу ценными бумагами, задолженность дочерних и зависимых обществ и т.п.

Денежные средства, находящиеся в кассе на расчетном счете организации, а также средства в расчетах (касса, расчетный счет, валютный счет, ценные бумаги, прочие денежные средства, расчеты с другими организациями). Это наиболее ликвидная часть оборотных активов.

Оборотный капитал организации разделяется на:

· оборотные производственные фонды - предметы труда (сырье, основные и вспомогательные материалы, полуфабрикаты, топливо, горючее, тара и вспомогательные материалы) и некоторые орудия труда (малоценные и быстро изнашиваемые предметы, которые функционируют менее года, имеют ограничения по стоимости);

· фонды обращения - готовая продукция на складе; товары отгруженные; денежные средства в кассе предприятия и на счетах в банке, дебиторская задолженность; средства в прочих расчетах. Основное назначение фондов обращения - обеспечение ресурсами процесса обращения.

2.1 Экономическая сущность оборотного капитала

Одним из условий непрерывности производства является постоянное возобновление его материальной основы - средств производства. Непрерывность движения происходит в виде кругооборота. В своем обороте оборотные фонды последовательно принимают: денежную, производительную и товарные формы, что соответствует их делению на производственные фонды (средства производства) и фонды обращения (готовая продукция, денежные средства в расчетах). В процессе оборота происходят стадии кругооборота:

1-я стадия кругооборота - кругооборот фондов начинается с авансирования стоимости в денежной форме на приобретение сырья, материалов, топлива и других средств производства. В результате денежные средства принимают форму производственных запасов, осуществляется переход из сферы обращения в сферу производства, стоимость сырья авансируется в производство;

2-я стадия кругооборота - совершается в процессе производства, где создается новый продукт с помощью рабочей силы, форму - из производительной формы она переходит в товарную форму;

3-я стадия кругооборота - реализация произведенной готовой продукции и получение денежных средств. Оборотные средства вновь переходят из сферы производства в сферу обращения.

Разница между суммой денежных средств, затраченных на изготовление и реализацию продукции (ДСЗ) и полученных от реализации произведенной продукции (ДСП), составляет денежные накопления предприятия предприятии (ДН):

ДН = ДСП - ДСЗ.

Кругооборот может совершаться только при наличии определенной авансируемой стоимости в денежной форме. Вступая в кругооборот, она уже не покидает его, последовательно меняя свои функциональные формы. Указанная стоимость в денежной форме представляет собой оборотные средства организации. Они являются стоимостной категорией, в отличие от товарно-материальных ценностей, оборотные средства не расходуются, не затрачиваются, не потребляются, а авансируются, возвращаясь после окончания одного кругооборота и вступая в следующий кругооборот.

Цель анализа кругооборота - определить, в каких определенных размерах пребывает авансируемая стоимость в каждой форме, выявить границы изменения авансируемых средств в одном кругообороте.

2.2 Анализ состояния оборотного капитала

Анализ состояния и использования оборотного капитала должен дать ответы на вопросы:

1) какова структура оборотных средств;

2) за счет каких средств финансируется текущая деятельность организации;

3) какова потребность в оборотных средствах;

4) какие источники следует использовать для покрытия потребности в оборотных средствах;

5) насколько эффективно используются ресурсы организации в определенный период деятельности и в динамике и т.д.

2.3. Анализ динамики изменения оборотных средств

Для выявления динамики оборотных средств используется балансовая отчетность организации и горизонтальный метод анализа, который позволяет определить:

· абсолютное изменение оборотных средств:

Д ОБС = ОБС1 - ОБС0;

· относительное изменение или темп прироста:

Тпр (ОБС) = Д ОБС : ОБС0 х 100%,

где ОБС0, ОБС1 - значения оборотных средств в базисный и отчетный периоды;

· относительная экономия при использовании оборотных средств.

Для оценки изменения стоимости оборотных средств с учетом объема производства (выручки от реализации) рассчитывают показатель относительного отклонения (экономия или перерасход) оборотных средств по формуле:

ОТЭ (ОБС) = ОБС1 - ОБС0 х Тр (В); Тр (В) = В1 : В0,

где В1, В0 - выручка от продаж в отчетный и базисный периоды.

Если значение показателя ОТЭ (ОБС) меньше нуля, то в отчетный период была относительная экономия при использовании оборотных средств по сравнению с уровнем качества их использования в базисный период.

При проведении анализа необходимо особое внимание уделять изменению величины оборотного капитала, реально функционирующего в хозяйственной деятельности (ОБСР), величина которого определяется как разность между оборотными активами и просроченной дебиторской задолженностью (свыше 12 месяцев):

ОБСР = ОБС - ПДБЗ.

Если величина оборотного капитал, реально функционирующего в хозяйственной деятельности, в отчетный период увеличилась, это является положительным фактором.

2.4 Анализ структуры оборотного капитала

Состав и структура оборотных средств зависят от влияния таких факторов, как производственного (в строительстве, где достаточно продолжительный производственный цикл, значительную долю составляет незавершенное производство); экономического и организационного порядка.

Для анализа структуры оборотных средств определяют удельные веса составляющих элементов оборотных средств в общей их стоимости с помощью вертикального метода анализа по формуле:

di = ОБСi : ОБС,

где di -доля составляющей оборотных средств

ОБСi - значение составляющей оборотных средств;

ОБС - совокупное значение оборотных средств.

Зная долю каждой основной составляющей в оборотных активах, можно сделать определенные выводы об уровне управления ресурсами. Так, например, значительная доля дебиторской задолженности свидетельствует о недостаточном уровне управления дебиторской задолженности, значительная доля производственных запасов может быть связана с тем, что:

1) организация увеличивает объем закупок сырья и материалов в связи с ростом цен на основные виды сырья и ненадежность основных поставщиков;

2) организация увеличила значительно объем производства, что приводит к увеличению материальных ресурсов;

3) неэффективное управление производственными запасами и т.д.

Для оценки динамики структуры используется горизонтальный метод, который позволяет определить:

абсолютное изменение структуры: di = di1 - di0;

относительное изменение: Тпр(i) = di : di0 х 100 %

5. Методика оценки капитала предприятия

Методика оценки капитала предприятия включает последовательность этапов:

Оценка динамики имущества:

· абсолютное изменение стоимости активов:

ДАК = АК1 - АК0,

где АК1, АК0 - значения стоимости активов в отчетный и базисный периоды;

· относительное изменение или темп прироста:

Тпр (АК) = ДАК : АК0 х 100%

5. Расчет показывает процентное изменение стоимости активов в отчетный период, по сравнению с базисным периодом.

Изменение стоимости активов в отчетный период с учетом темпа роста производства и продаж:

ОТО (АК) = АК1 - АК0 х Тр(В), Тр(В) = В1 : В0,

где В1, В0 - выручка от реализации продукции в отчетный период и базисный периоды.

Если значение показателя ОТО(АК) меньше нуля, то в отчетный период была относительная экономия, активы организации использовались по сравнению с базисным периодом интенсивнее, и наоборот.

5. Оценка качества структуры капитала.

На данном этапе анализируется динамика реальной стоимости имущества организации и его доли в совокупных активах.

Реальная стоимость функционирующего капитала (РФАК) включает в себя: основные средства (ОС), запасы (ЗАП) и незавершенное производство (НЗПР):

РФАК = ОС + ЗАП + НЗПР.

D(РФАК) = РФАК : АК,

где d(РФАК) - доля реально функционирующего капитала; АК - общая стоимость капитала (активов).

Увеличение этого показателя в динамике свидетельствует о повышении уровня производственного потенциала организации.

4. Оценка качества использования активов в процессе функционирования.

Результативность деятельности организаций измеряется только абсолютными показателями, но и относительными. Используя показатели отчета о прибылях и убытках определяют уровень эффективности хозяйственной деятельности организации, рассматривая динамику соотношения между видами прибыли и активами организации. Основные относительные показатели:

· капиталоотдача (коэффициент оборачиваемости активов) - отношение выручки от продаж (В) к средней стоимости активов (АК) за тот же период:

К(АК) = В : АК

Рост этого показателя в динамике свидетельствует о повышении уровня использования имущества в процессе функционирования, о повышении уровня деловой активности организации;

· общая рентабельность капитала - отношение чистой прибыли (БПР) к средней за период величине активов (имущества) за тот же период:

Роб(АК) = БПР : АК;

· экономическая рентабельность капитала - отношение чистой прибыли (ЧПР) к средней за период величине активов (АК) организации за тот же период:

Рэ(АК) = ЧПР : АК.

Рост общей и экономической рентабельности в динамике свидетельствует о повышении уровня доходности организации от использования имущества.

Для комплексной оценки использования имущества в процессе функционирования можно воспользоваться интегральным показателем, сформированным, например, как среднее геометрическое темпов роста перечисленных показателей:

ИН(АК) = [Тр(К(АК)) х Тр(Роб(АК)) х Тр(Рэ(АК))]№?і.

Если значение интегрального показателя больше единицы, то в отчетный период имущество организации в целом использовалось эффективнее, и наоборот.

5. Факторный анализ капитала предприятия.

II Алгоритм расчетов

1. Анализ и оценка экономической эффективности использования основных производственных фондов (основного капитала).

1.1. Расчет фондоотдачи (Ф_отд).

Фондоотдача - основной показатель использования основных производственных фондов и объема выполненных строительно-монтажных работ на 1 рубль основных производственных фондов.

Ф_отд = С_смр / Ф_п,

где С_смр - выполненный годовой объем строительно-монтажных работ в сметных ценах, тыс. руб.;

Ф_п - среднегодовая стоимость ОПФ, тыс. руб.

2004 год Ф_отд = 109056 / 42940,8 = 2,54

2005 год Ф_отд = 110192 / 44133,6 = 2,497

2006 год Ф_отд = 105506 / 40839,2 = 2,583

2007 год Ф_отд = 105364 / 42415,4 = 2,484

1.2. Расчет фондоемкости (Ф_е).

Фондоемкость - показатель, обратный фондоотдаче, показывает, сколько основных производственных фондов приходится на 1 рубль выполненного объема строительно-монтажных работ.

Ф_е = Ф_п / С_смр,

где Ф_п - среднегодовая стоимость ОПФ, тыс. руб.;

С_смр - выполненный годовой объем строительно-монтажных работ в сметных ценах, тыс. руб.

2004 год Ф_е = 42940,8 / 109056 = 0,394

2005 год Ф_е = 44133,6 / 110192 = 0,401

2006 год Ф_е = 40839,2 / 105506 = 0,387

2007 год Ф_е = 42415,4 / 105364 = 0,403

1.3. Расчет фондоотдачи активной части ОПФ (Ф_а).

Фондоотдача активной части ОПФ - показывает объем выполненных строительно-монтажных работ на 1 рубль активной части основных производственных фондов (т.е. средств труда, участвующих в создании продукции).

Фа = С_смр / Ф_ап,

где С_смр - выполненный годовой объем строительно-монтажных работ в сметных ценах, тыс. руб.;

Ф_ап - среднегодовая стоимость активной части ОПФ, тыс. руб.

2004 год Ф_а = 109056 / 21016 = 5,189

2005 год Ф_а = 110192 / 20164 = 5,465

2006 год Ф_а = 105506 / 19113,2 = 5,52

2007 год Ф_а = 105364 / 18005,6 = 5,852

1.4. Расчет механовооруженности труда (М_т).

Механовооруженность труда - показатель, определяющий сколько активных основных производственных фондов приходится на одного работника.

М_т = Ф_ап / У,

где Ф_ап - среднегодовая стоимость активной части ОПФ, тыс. руб.;

У - среднегодовая численность рабочих в наиболее загруженную смену, чел.

2004 год М_т = 21016 / 380 = 55,305

2005 год М_т = 20164 / 330 = 61,103

2006 год М_т = 19113,2 / 370 = 51,657

2007 год М_т = 18005,6 / 360 = 50,016

1.5. Расчет среднегодовой выработки одного рабочего (В_р).

Среднегодовая выработка одного рабочего - показатель, определяющий объем строительно-монтажных работ, приходящийся на одного работника.

В_р = С_смр / У,

где С_смр - выполненный годовой объем строительно-монтажных работ в сметных ценах, тыс. руб.;

У - среднегодовая численность рабочих в наиболее загруженную смену, чел.

2004 год В_р = 109056 / 380 = 286,989

2005 год В_р = 110192 / 330 = 333,915

2006 год В_р = 105506 / 370 = 285,151

2007 год В_р = 105364 / 360 = 292,678

1.6. Свод рассчитанных показателей в пп. 1.1.-1.5. в табличном виде.

Показатели	Значения показателей по годам
	2004	2005	2006	2007
1. Фондоотдача ОПФ (Фотд)	2,54	2,497	2,583	2,484
2. Фондоемкость (Фе)	0,394	0,401	0,387	0,403
3. Фондоотдача активной части ОПФ (Фа)	5,189	5,465	5,52	5,852
4. Механовооруженность труда, тыс. руб./чел. (Мт)	55,305	61,103	51,657	50,016
5. Среднегодовая выработка, тыс. руб./чел. (Вр)	286,989	333,915	285,151	292,678

1.7. Расчет темпов изменения годового объема СМР (Т_смр), выполненных собственными силами.

Т_смр = (Ссмр_о - Ссмр_б ) / Ссмр_б х 100%,

где Ссмр_о - объем СМР в отчетном периоде, тыс. руб.;

Ссмр_б - объем СМР в базисном периоде, тыс. руб.

2005 год Т_смр = (110192 - 109056) / 109056 х 100% = 1,04%

2006 год Т_смр = (105506 - 110192) / 110192 х 100% = - 4,25%

2007 год Т_смр = (105364 - 105506) / 105506 х 100% = - 0,13%

1.8. Расчет темпов изменения среднегодовой стоимости ОПФ (Т_ф).

Т_ф = (Фп_о - Фп_б) / Фп_б х 100%,

где Фп_о и Фп_б - среднегодовая стоимость ОПФ в отчетном и базисном периодах, тыс. руб.

2005 год Т_ф = (44133,6 - 42940,8) / 42940,8 х 100% = 2,78%

2006 год Т_ф = (40839,2 - 44133,6) / 44133,6 х 100% = - 7,46%

2007 год Т_ф = (42415,4 - 40839,2) / 40839,2 х 100% = 3,86%

1.9. Расчет темпов изменения среднегодовой стоимости активной части ОПФ (Т_фап).

Т_Фап = (Фап_о - Фап_б) / Фап_б х 100%,

где Фап_о и Фап_б - среднегодовая стоимость активной части ОПФ в отчетном и базисном периодах, тыс. руб.

2005 год Т_Фап = (20164 - 21016) / 21016 х 100% = - 4,05%

2006 год Т_Фап = (19113,2 - 20164) / 20164 х 100% = - 5,21%

2007 год Т_Фап = (18005,6 - 19113,2) / 19113,2 х 100% = - 5,79%

1.10. Расчет темпов изменения фондоотдачи активной части ОПФ (Т_фа).

Т_фа = (Фа_о - Фа_б) / Фа_б х 100%,

где Фа_о и Фа_б - фондоотдача активной части ОПФ в отчетном и базисном периодах.

2005 год Т_фа = (5,465 - 5,189) / 5,189 х 100% = 5,32%

2006 год Т_фа = (5,52 - 5,465) / 5,465 х 100% = 1,01%

2007 год Т_фа = (5,852 - 5,52) / 5,52 х 100% = 6,01%

1.11. Расчет темпов изменения механовооруженности труда (Тм_т).

Тм_т = (Мт_о - Мт_б) / Мт_б х 100%,

где Мт_о и Мт_б - механовооруженность труда в отчетном и базисном периодах, тыс. руб./чел.

2005 год Тм_т = (61,103 - 55,305) / 55,305 х 100% = 10,48%

2006 год Тм_т = (51,657 - 61,103) / 61,103 х 100% = - 15,46%

2007 год Тм_т = (50,016 - 51,657) / 51,657 х 100% = - 3,18%

1.12. Расчет темпов изменения среднегодовой выработки на одного рабочего (Т_вр).

Т_вр = (Вр_о - Вр_б) / Вр_б х 100%,

где Вр_о и Вр_б - среднегодовая выработка на одного рабочего, тыс. руб./чел.

2005 год Т_вр = (333,915 - 286,989) / 286,989 х 100% = 16,35%

2006 год Т_вр = (285,151 - 333,915) / 333,915 х 100% = - 14,6%

2007 год Т_вр = (292,678 - 285,151) / 285,151 х 100% = 2,64%

1.13. Свод темпов изменения показателей использования ОПФ в табличном виде.

Прирост или снижение показателей использования ОПФ за 2005-2007 годы

Показатели	Прирост или снижение по сравнению с предыдущим годом, %
	2005	2006	2007
Годовой объем СМР	1,04%	-4,25%	-0,13%
Среднегодовая стоимость ОПФ	2,78%	-7,46%	3,86%
Среднегодовая стоимость активной части ОПФ	-4,05%	-5,21%	-5,79%
Фондоотдача активной части ОПФ	5,32%	1,01%	6,01%
Механовооруженность труда	10,48%	-15,46%	-3,18%
Среднегодовая выработка одного рабочего	16,35%	-14,60%	2,64%
Среднегодовая численность рабочих	-13,16%	12,12%	-2,70%
Фондоотдача ОПФ	-1,69%	3,44%	-3,83%

Темпы изменения показателей использования ОПФ за 2005-2007 годы

Показатели	2005	2006	2007
Годовой объем СМР	101,04%	95,75%	99,87%
Среднегодовая стоимость ОПФ	102,78%	92,54%	103,86%
Среднегодовая стоимость активной части ОПФ	95,95%	94,79%	94,21%
Фондоотдача активной части ОПФ	105,32%	101,01%	106,01%
Механовооруженность труда	110,48%	84,54%	96,82%
Среднегодовая выработка одного рабочего	116,35%	85,40%	102,64%
Среднегодовая численность рабочих	86,84%	112,12%	97,30%
Фондоотдача ОПФ	98,31%	103,44%	96,17%

1.14. Построение графиков, указанных в методике и отражающих уровень использования и динамику изменения основных производственных фондов.

График 1

График 2

График 3

График 4

График 5. Динамика изменения годового объема СМР, среднегодовой стоимости ОПФ и фондоотдачи ОПФ за 2005-2007 годы

График 6. Динамика изменения фондоотдачи активной части ОПФ, годового объема СМР и среднегодовой стоимости активной части ОПФ за 2005-2007 годы

График 7. Динамика изменения механовооруженности труда, среднегодовой выработки на одного работника за 2005-2007 годы

График 8. Динамика изменения годового объема СМР, среднегодовой выработки на одного работника и среднегодовой численности рабочих

2 Себестоимость строительно-монтажных работ и прибыль строительной организации

2.1 Расчет материальных затрат строительного предприятия (М)

Рассчитывается как процент от сметной стоимости СМР.

М = С / Ссмр х 52,1%

2004 год М = 109056 х 52,1% = 56818,18 тыс.руб

2005 год М = 110192 х 52,1% = 57410,03 тыс.руб.

2006 год М = 105506 х 52,1% = 54968,63 тыс.руб.

2007 год М = 105364 х 52,15 = 54894,64 тыс.руб.

2.2 Расчет фонда оплаты труда (ФОТ)

ФОТ = Зп + К = С / Ссмр х 21,8% + С / Ссмр х 0% = С / Ссмр х 21,8%

2004 год ФОТ = 109056 х 21,8% = 2374,21 тыс.руб.

2005 год ФОТ = 110192 х 21,8% = 24021,86 тыс.руб.

2006 год ФОТ = 105506 х 21,8% = 23000,31 тыс.руб.

2007 год ФОТ = 105364 х 21,8% = 22969,35 тыс.руб.

2.3 Расчет отчислений на социальные нужды (Ос)

Ос = С/Ссмр х 8,175%

2004 год Ос = 109056 х 8,175% = 8915,328 тыс.руб.

2005 год Ос = 110192 х 8,175% = 9008,196 тыс.руб.

2006 год Ос = 105506 х 8,175% = 8625,116 тыс.руб

2007 год Ос = 105364 х 8,175% = 8613,507 тыс.руб.

2.4 Расчет амортизации основных фондов (А)

А = Фп х 5,2%

2004 год А = 42940,8 х 5,2% = 2232,9216 тыс.руб.

2005 год А = 44133,6 х 5,2% = 2294,9472 тыс.руб

2006 год А = 40839,2 х 5,2% = 2123,6384 тыс.руб.

2007 год А = 42415,4 х 5,2% = 2205,6008 тыс.руб.

2.5 Расчет прочих затрат (Пр)

Пр = С/Ссмр х 1,2%

2004 год Пр = 109056 х 1,2% = 1308,672 тыс.руб.

2005 год Пр = 110192 х 1,2% = 1322,304 тыс.руб.

2006 год Пр = 105506 х 1,2% = 1266,072 тыс.руб.

2007 год Пр = 105364 х 1,2% = 1264,368 тыс.руб

2.6 Расчет фактической себестоимости СМР (Сф)

Сф = М+ФОТ+ОС+А+Пр

Показатели и ед. измерения	Значения показателей по годам, тыс.руб.
	2004	2005	2006	2007
1. Материальные затраты (М), % от сметной стоимости объема СМР	52,1	56818,176	57410,03	54968,63	54894,644
2. Заработная плата за выполненную работу (Зп), в % от стоимости СМР	21,8	23774,208	24021,86	23000,31	22969,352
3. Выплата по районным коэффициентам (К), % от стоимости СМР	0	0	0	0	0
4. Отчисления на социальные нужды, % от стоимости СМР	8,175	8915,328	9008,196	8625,116	8613,507
5. Амортизация (А), % от среднегодовой стоимости ОПФ	5,2	2232,9216	2294,947	2123,638	2205,6008
6. Прочие затраты по производству и реализации продукции, работ, услуг (Пр), % от стоимости СМР	1,2	1308,672	1322,304	1266,072	1264,368
Итого фактическая себестоимость (Сф)	93049,31	94057,34	89983,76	89947,47

2.7 Расчет прибыли от сдачи заказчикам выполненных работ (Пф)

Пф = Ссмр - Сф,

где Ссмр - выручка от сдачи СМР, руб.; Сф - фактическая себестоимость, руб.

2004 год Пф = 109056 - 93049,31 = 16006,69 тыс.руб.

2005 год Пф = 110192 - 94057,34 = 16134,66 тыс.руб.

2006 год Пф = 105506 - 89983,76 = 15522,24 тыс.руб.

2007 год Пф = 105364 - 89947,47 = 15416,53 тыс.руб.

2.8 Расчет доходов от внереализационных операций

Д = Пф х 3%

2004 год Д = 16006,69 х 3% = 480,2 тыс.руб.

2005 год Д = 16134,66 х 3% = 484,04 тыс.руб.

2006 год Д = 15522,24 х 3% = 465,67 тыс.руб

2007 год Д = 15416,53 х 3% = 462,5 тыс.руб.

2.9 Расчет расходов и потерь от внереализационных операций

Ш = Пф х 0,9%

2004 год Ш = 16006,69 х 0,9% = 144,06 тыс.руб

2005 год Ш = 16134,66 х 0,9% = 145,21 тыс.руб.

2006 год Ш = 15522,24 х 0,9% = 139,7 тыс.руб.

2007 год Ш = 15416,53 х 0,9% = 138,75 тыс.руб.

2.10 Определение прибыли от реализации основных фондов и иного имущества предприятия (Рф)

Рф = Фп х 0,18%

2004 год Рф = 42940,8 х 0,18% = 77,29 тыс.руб.

2005 год Рф = 44133,6 х 0,18% = 79,44 тыс.руб.

2006 год Рф = 40839,2 х 0,18% = 73,51 тыс.руб.

2007 год Рф = 42415,4 х 0,18% = 76,35 тыс.руб.

2.11 Расчет балансовой прибыли (Пб)

Пб = Пф + Д + Да + Рф - Ш - Ув

Показатели и ед. измерения	Значения показателей по годам, тыс. руб.
	2004	2005	2006	2007
1. Прибыль от сдачи СМР (Пф)		16006,69	16134,66	15522,24	15416,53
2. Прибыль от реализации ОПФ и другого имущества строительной организации (Рф), % от среднегодовой стоимости ОПФ	0,18	77,29	79,44	73,51	76,35
3. Доходы от сдачи имущества в аренду (Да)		5	5	5	5
4. Суммы, уплаченные в виде возмещения убытков (Ув)		1,8	1,8	1,8	1,8
5. Суммы дивидендов по акциям, облигациям, принадлежащим строительной организации (Д), % от прибыли от сдачи СМР	3	480,2	484,04	465,67	462,5
6. Сумма, внесенная в бюджет в виде санкций (Ш), % от прибыли от сдачи СМР	0,9	144,06	145,21	139,7	138,75
Итого балансовая прибыль (Пб)	16423,32	16556,13	15924,92	15819,83

2.12 Расчет доходов, полученным по ценным бумагам (Д)

Д = Пф х 3%

2004 год Д = 16006,69 х 3% = 480,2 тыс.руб.

2005 год Д = 16134,66 х 3% = 484,04 тыс.руб.

2006 год Д = 15522,24 х 3% = 465,67 тыс.руб.

2007 год Д = 15416,53 х 3% = 462,5 тыс.руб.

2.13 Расчет суммы отчислений в резервный фонд (Орф)

Орф = Пб х 10%

2004 год Орф = 16423,32 х 10% = 1642,33 тыс.руб.

2005 год Орф = 16556,13 х 10% = 1655,61 тыс.руб.

2006 год Орф = 15924,92 х 10% = 1592,49 тыс.руб

2007 год Орф = 15819,83 х 10% = 1581,98 тыс.руб.

2.14 Расчет 30% капитальных вложений на природоохранные мероприятия (ПМ)

ПМ = Пб х 4% х 30%

2004 год ПМ = 16423,32 х 4% х 30% = 197,08 тыс.руб.

2005 год ПМ = 16556,13 х 4% х 30% = 198,67 тыс.руб.

2006 год ПМ = 15924,92 х 4% х 30% = 191,1 тыс.руб.

2007 год ПМ = 15819,83 х 4% х 30% = 189,84 тыс.руб.

2.15 Расчет затрат на содержание объектов социальной сферы (СОЦ)

СОЦ = Пб х 8%

2004 год СОЦ = 16423,32 х 8% = 1313,87 тыс.руб.

2005 год СОЦ = 16556,13 х 8% = 1324,49 тыс.руб.

2006 год СОЦ = 15924,92 х 8% = 1273,99 тыс.руб.

2007 год СОЦ = 15819,83 х 8% = 1265 тыс.руб.

2.16 Расчет затрат на проведение НИОКР (Нр)

Нр(00) = Пб(00) х 2%

2004 год Нр = 16423,32 х 2% = 328,47 тыс.руб.

2005 год Нр = 16556,13 х 2% = 331,12 тыс.руб.

2006 год Нр = 15924,92 х 2% = 318,5 тыс.руб.

2007 год Нр = 15819,83 х 2% = 316,4 тыс.руб.

2.17 Расчет налогооблагаемой прибыли

Пн = Пб - Д - Орф - ПМ - СОЦ - Нр.

Показатели и ед. измерения	Значения показателей по годам, тыс. руб.
	2004	2005	2006	2007
1. Балансовая прибыль (Пб)		16423,32	16556,13	15924,92	15819,83
2. Суммы дивидендов по акциям, облигациям (Д), принадлежащим строительной организации, % от прибыли от сдачи СМР	3	480,2	484,04	465,67	462,5
3. Отчисление в резервный фонд строительной организации (Орф), % от балансовой прибыли	10	1642,33	1655,61	1592,49	1581,98
4. Капитальные вложения (в размере 30%) на природоохранные мероприятия за счет отчислений прибыли (ПМ), % от балансовой прибыли	4x0,3	197,08	198,67	191,1	189,84
5.Затраты на содержание объектов социальной сферы за счет прибыли (СОЦ), % от балансовой прибыли	8	1313,87	1324,49	1273,99	1265,59
6. Затраты на произведение НИОКР за счет отчислений от прибыли (Нр), % от балансовой прибыли	2	328,47	331,12	318,5	316,4
7. Итого налогооблагаемая прибыль (Пн)	12461,37	12562,20	12083,17	12003,52

2.18 Расчет налога на прибыль (Н)

Н = Пн х 24%

2004 год Н = 12461,37 х 24% = 2990,73 тыс.руб.

2005 год Н = 12562,2 х 24% = 3014,93 тыс.руб.

2006 год Н = 12083,17 х 24% = 2899,96 тыс.руб.

2007 год Н = 12003,52 х 24% = 2880,84 тыс.руб.

2.19 Расчет чистой прибыли (Пч)

Пч = Пн - Н

2004 год Пч = 12461,37 - 2990,73 = 13432,59 тыс.руб.

2005 год Пч = 12562,2 - 3014,93 = 13541,2 тыс.руб.

2006 год Пч = 12083,17 - 2899,96 = 13024,96 тыс.руб.

2007 год Пч = 12003,52 - 2880,84 = 12938,99 тыс.руб.

2.20 Построение схемы образования налогооблагаемой прибыли за 2007 год

2.21 Составление плана расходования налогооблагаемойой прибыли в 2007 году

Показатели	Процент от балансовой прибыли	Значения, тыс.руб.
Балансовая прибыль:		15819,83
1. Рентные платежи, вносимые из прибыли в бюджет, % от балансовой прибыли	0	0
2. Налог на прибыль, вносимый в бюджет	24	3796,76
3. Штрафы, пени и неустойки, уплачиваемые за счет прибыли в бюджет (например, за повышение предельно допустимых выбросов (сбросов) загрязняющих веществ, за нарушение требований по качеству производства строительно-монтажных работ и др.)	0,9	142,38
4. Отчисления в резервный фонд строительной организации	10	1581,98
5. Проведение НИР и ОКР	2	316,4
6. Капитальные вложения на природоохранные мероприятия	4	632,79
7. Затраты на содержание объектов социальной сферы	8	1265,59
8. Другие обязательные платежи в бюджет от прибыли (если они предусмотрены)	1,5	237,3
9. Отчисления на социальные нужды трудового коллектива в соответствии с коллективным договором и дополнительно к нему	15	2372,97
10. Отчисления на простое воспроизводства основных производственных фондов, которые используются сверх нормативного срока службы и по которым по этой причине не начисляются амортизационные отчисления на их полное восстановление	5	790,99
11. Отчисления на финансирование капитальных вложений производственного назначения и другие мероприятия по производственному развитию	9	167,19
12. Отчисления на выплату дивидендов акционерам строительной организации (физическим и юридическим лицам)	10	1581,98
13. Затраты на подготовку кадров	2	316,39
ИТОГО	91,4	13202,72

3 Расчет величины уставного капитала строительной организации, определение уровня рентабельности и его оценка

3.1 Расчет производственных запасов (ПЗ)

ПЗ = Сф х 35%

2004 год ПЗ = 93049,31 х 35% = 32567,3 тыс.руб.

2005 год ПЗ = 94057,34 х 35% = 32920,1 тыс.руб.

2006 год ПЗ = 89983,76 х 35% = 31494,3 тыс.руб.

2007 год ПЗ = 89947,47 х 35% = 31481,6 тыс.руб.

3.2 Расчет объема незавершенного производства (НЗП)

НЗП = Сф х 11,6%

2004 год НЗП = 93049,31 х 11,6% = 10793,7 тыс.руб.

2005 год НЗП = 94057,34 х 11,6% = 10910,7 тыс.руб.

2006 год НЗП = 89983,76 х 11,6% = 10438,1 тыс.руб.

2007 год НЗП = 89947,47 х 11,6% = 10433,9 тыс.руб.

3.3 Расчет годовой суммы авансовых платежей (АП)

АП = Сф х 5%

2004 год АП = 93049,31 х 5% = 4652,47 тыс.руб.

2005 год АП = 94057,34 х 5% = 4702,87 тыс.руб.

2006 год АП = 89983,76 х 5% = 4499,19 тыс.руб.

2007 год АП = 89947,47 х 5% = 4497,37 тыс.руб.

3.4 Расчет среднегодовой потребности в оборотных средствах (Поб)

Поб = НЗП + ПЗ + АП

2004 год Поб = 10793,7 + 32567,3 + 4652,47 = 48013,47 тыс.руб.

2005 год Поб = 10910,7 + 32920,1 + 4702,87 = 48533,67 тыс.руб.

2006 год Поб = 10438,1 + 31494,3 + 4499,19 = 46431,59 тыс.руб.

20087 год Поб = 10433,9 + 31481,6 + 4497,37 = 46412,87 тыс.руб.

3.5 Расчет общей потребности в производственных фондах (Ппф)

Ппф = Фп + Поб

2004 год Ппф = 42940,8 + 48013,47 = 90954,3 тыс.руб

2005 год Ппф = 44133,6 + 48533,59 = 92667,2 тыс.руб.

2006 год Ппф = 40839,2 + 46431,63 = 87270,8 тыс.руб.

2007 год Ппф = 42415,4 + 46412,89 = 88828,3 тыс.руб.

3.6 Расчет средней величины потребности в производственных фондах за анализируемый период (Ппф_ср)

Ппф_ср = [Ппф(2004) + Ппф(2005) + Ппф(2006) + Ппф(2007)] / 4

Ппф_ср = (90954,3 + 92667,2 + 87270,8 + 88828,3) / 4 = 89930,15 тыс.руб.

3.7 Расчет величины собственных средств, необходимых для формирования уставного капитала (Сс)

Сс = Ппфср х 55%

Сс = 89930,15 х 55% = 49461,58 тыс.руб.

3.8 Определение стоимости одной акции (Ац) предприятия

Ац = 450 руб.

3.9 Расчет количества акций (АК)

АК=Сс/Ац (частное от деления округляется до целого числа)

АК = 49461,58 / 450 = 109914

3.10 Расчет уставного капитала строительной организации (У)

У = АК х Ац

У = 109914 х 450 = 49461,3 тыс.руб.

Рентабельность производства.

3.11 Расчет рентабельности производства (Р)

Р = Пф / Фс

2004 год Р = 16006,69 / 93049,31 = 17,2%

2005 год Р = 16134,66 / 94057,34 = 17,2%

2006 год Р = 15522,24 / 89983,76 = 17,3%

2007 год Р = 15416,53 / 89947,47 = 17,1%

3.12 Построение графика изменения рентабельности строительной организации в 2004- 2007 гг.

Заключение

В последние годы до наступления экономического кризиса наметились отдельные позитивные сдвиги по ряду основных показателей экономики: закрепился достаточно низкий уровень инфляции, несколько возрос объем промышленной продукции, увеличилась реальная заработная плата, вырос рыночный товарооборот.

Однако на фоне появившихся положительных тенденций настораживает спад инвестиций в основной капитал. С отменой централизованной плановой экономики, когда государство было главным инвестором и заказчиком, многие строительные предприятия не могут использовать весь свой производственный потенциал, выросла конкуренция между строительными предприятиями.

Главная цель производственного предприятия в современных условиях - получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом. Поиски резервов для увеличения прибыльности предприятия составляют основную задачу управленца.

Очевидно, что от эффективности управления финансовыми ресурсами и предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности предприятия в целом. Если дела на предприятии идут самотёком, а стиль управления в новых рыночных условиях не меняется, то борьба за выживание становится непрерывной.

Исследования показали, что деятельность предприятия финансируется за счёт собственных средств. Баланс предприятия можно считать в достаточной мере ликвидным, хотя оно и постоянно испытывает недостаток в денежных средствах (факт осложняющий положение предприятия).

Поэтому для стабилизации финансового состояния предприятия хотя бы до уровня прошлых лет предлагается провести следующие мероприятия:

· необходимо в первую очередь изменить отношение к управлению производством;

· осваивать новые методы и технику управления;

· усовершенствовать структуру управления;

· самосовершенствоваться и обучать персонал;

· совершенствовать кадровую политику;

· продумывать и тщательно планировать политику ценообразования;

· изыскивать резервы по снижению затрат на производство;

· активно заниматься планированием и прогнозированием управления финансов предприятия.

Одной из проблем, выявленной при оценке эффективности хозяйственной деятельности предприятия, были низкие показатели доходности имущества предприятия и собственного капитала. Это говорит о низкой эффективности использования собственного капитала и всего капитала предприятия в целом. Необходима мобилизация собственных средств из внеоборотных активов в текущие активы, что приведет к увеличению оборачиваемости активов, что увеличит эффективность производства.

Чем прибыльнее фирма, чем стабильнее её доход, тем большим становится её вклад в социальную сферу государства, в её экономический потенциал, наконец тем лучше живут люди, работающие на таком предприятии.

Список использованной литературы

1. Васильева Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С.Васильева, М.В.Петровская. - М.: КНОРУС, 2006.

2. Кнышова Е.Н., Панфилова Е.Е. Экономика организации: Учебник. - М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2004.

3. Акимов В.В., Макарова Т.Н., Мерзляков В.Ф., Огай К.А. Экономика отрасли (строительство): Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2009.

4. Лозовский Л.Ш., Райзберг Б.А., Ратновский А.А. Универсальный бизнес-словарь. - М., 1997 .

5. Экономика фирмы. Словарь-справочник / Под ред. В.К. Скляренко, О.И.Волкова. - М.: ИНФРА-М, 2000.

6. Экономика строительства. Учеб. Пособие. М, «Мысль», 1993.

7. Балабанов И.Т. - «Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта» (учебное пособие), 2000.