Анализ эффективности использования основного капитала и оборотных средств предприятия

38

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

1. Показатели, характеризующие эффективность капитала. Содержание и задачи их анализа

2. Анализ уровня и динамики показателей эффективности использования капитала

3. Расчет, характеристика и оценка факторов изменения эффективности капитала

4. Основные направления повышения эффективности капитала

Заключение

Список использованных источников

ВВЕДЕНИЕ

Переход к рыночной экономике требует от предприятий повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства и инициативы.

Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников. Квалифицированный экономист, финансист, бухгалтер, аудитор должен не только хорошо знать общие закономерности и тенденции развития экономики, но и понимать проявления общих, специфических и частных экономических законов в практике своего предприятия, своевременно замечать тенденции и возможности повышения эффективности производства.

Важное место в системе управления современным предприятием занимает анализ хозяйственной деятельности. Анализ является одной из важнейших функций управления. Анализ хозяйственной деятельности тесным образом связан с другими функциями управления, такими как планирование, учет и принятие управленческих решений.

В настоящей работе рассмотрено одно из направлений анализа хозяйственной деятельности предприятия - анализ капитала. Данное направление играет исключительно важную роль в системе анализа деятельности предприятия. Также рассмотрены основные показатели, характеризующие использование капитала и направления по повышению эффективности его использования.

1. Показатели, характеризующие эффективность капитала. Содержание и задачи их анализа

Каждое предприятие обладает уставным капиталом, который состоит из основных фондов и оборотных средств.

Основные фонды - это часть производственных фондов, которая вещественно воплощена в средствах труда, сохраняет в течение длительного времени свою натуральную форму, переносит по частям стоимость на продукцию и возмещается только после проведения нескольких производственных циклов.

В зависимости от назначения основные фонды делятся на основные производственные и основные непроизводственные фонды. К основным производственным относятся фонды, которые непосредственно участвуют в производственном процессе (машины, оборудование, станки и др.) или создают условия для производственного процесса (производственные здания, трубопроводы и др.).

Для учета и планирования воспроизводства основные фонды делятся на группы и виды в соответствии со сроком службы и назначением в производственном процессе.

Наряду с основными фондами для работы предприятия имеет огромное значение наличие оптимального количества оборотных средств.

Оборотные средства - это совокупность денежных средств, авансируемых для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств.

Оборотные производственные фонды - это предметы труда (сырье, основные материалы и полуфабрикаты, вспомогательные материалы, топливо, тара, запасные части и т.д.); малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, незавершенное производство и расходы будущих периодов.

Фонды обращения - это средства предприятия, вложенные в запасы готовой продукции, товары отгруженные но не оплаченные, а также средства в расчетах и денежные средства в кассе и на счетах.

Одним из важнейших факторов повышения эффективности производства на промышленных предприятиях является обеспеченность их основными фондами в необходимом количестве и ассортименте и более полное их использование.

Задачи анализа - определить обеспеченность предприятия и его структурных подразделений основными фондами и уровень их использования по обобщающим и частным показателям, а также установить причины их изменения; рассчитать влияние использования основных фондов на объем производства продукции и другие показатели; изучить степень использования производственной мощности предприятия и оборудования; выявить резервы повышения эффективности использования основных средств.

Источники данных для анализа: план экономического и социального развития предприятия, план технического развития, отчет о наличии и движении основных средств, инвентарные карточки учета основных средств и т.д. [9, с.234].

Анализ обычно начинается с изучения объема основных средств, их динамики и структуры. Фонды предприятия делятся на промышленно-производственные и непромышленные, а также фонды непроизводственного назначения. Производственную мощность предприятия определяют промышленно-производственные фонды. Кроме того, принято выделять активную часть (рабочие машины и оборудование) и пассивную часть фондов, а также отдельные подгруппы в соответствии с их функциональным назначением (здания производственного назначения, склады, рабочие и силовые машины, оборудование, измерительные приборы и устройства, транспортные средства и т.д.). Такая детализация необходима для выявления резервов повышения эффективности их использования на основе оптимизации структуры.

Важное значение имеет анализ изучения движения и технического состояния ОПФ, для этого рассчитываются следующие показатели:

- коэффициент обновления (Кобн):

; (1)

- коэффициент выбытия (Кв):

(2)

- коэффициент прироста (Кпр):

(3)

- коэффициент износа (Кизн):

(4)

- коэффициент годности (Кг):

(5)

Затем проверяется выполнение плана по внедрению новой техники, вводу в действие новых объектов, ремонту основных средств. Определяется доля прогрессивного оборудования в общем его количестве и по каждой группе машин и оборудования, а также доля автоматизированного оборудования. Для характеристики возрастного состава и морального износа фонды группируются по продолжительности эксплуатации (до 5, 5-10, 10-20 и более 20 лет).

Средний возраст оборудования рассчитывается по формуле:

(6)

где X-- средний возраст оборудования; Хс - середина интервала i-й группы оборудования [Хс = (Хв + Хн)/2]; Хв, Хн - соответственно верхнее и нижнее значение интервала группы; а - удельный вес оборудования каждой интервальной группы в общем количестве.

Для характеристики состояния рабочих машин, оборудования, инструментов, приспособлений применяют группировку по технической пригодности: пригодное оборудование; оборудование, требующее капитального ремонта; непригодное оборудование, которое нужно списать.

Следующий этап анализа - изучение обеспеченности предприятия основными производственными фондами. Обеспеченность отдельными видами машин, механизмов, оборудования, помещениями устанавливается сравнением фактического их наличия с плановой потребностью, необходимой для выполнения плана по выпуску продукции. Обобщающими показателями, характеризующими уровень обеспеченности предприятия основными производственными фондами, являются фондовооруженность труда и техническая вооруженность труда. Показатель общей фондовооруженности труда рассчитывается отношением среднегодовой стоимости промышленно-производственных фондов к среднесписочной численности рабочих в наибольшую смену (имеется в виду, что рабочие, занятые в других сменах, используют те же средства труда). Уровень технической вооруженности труда определяется отношением стоимости производственного оборудования к сред-несписочному числу рабочих в наибольшую смену. Темпы его роста сопоставляются с темпами роста производительности труда. Желательно, чтобы темпы роста производительности труда опережали темпы роста технической вооруженности труда.

Объектами анализа оборотного капитала являются оборачиваемость, длительность оборота и прибыль от реализации, приходящаяся на 1 (1000) рублей оборотного капитала.

Задачами анализа оборотного капитала являются:

- определение средних остатков сырья, материалов и других аналогичных ценностей, незавершенного производства и др.;

- изучение динамики изменения величины средних остатков;

- определение показателей оборачиваемости и длительности одного оборота, их динамики и изменения по сравнению с планом;

- обоснование и количественное изменение факторов изменения показателя оборачиваемости и длительности одного оборота;

- расчет высвобождения оборотного капитала за счет ускорения оборачиваемости (сокращения длительности одного оборота);

- обоснование и расчет резервов ускорения оборачиваемости оборотного капитала.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.

Под оборачиваемостью оборотных средств понимается длительность одного полного кругооборота средств с момента превращения оборотных средств в денежной форме в производственные запасы и до выхода готовой продукции и ее реализации. Кругооборот средств завершается зачислением выручки на счет предприятия.

Оборачиваемость оборотных средств неодинакова на предприятиях как одной, так и различных отраслей экономики, что зависит от организации производства и сбыта продукции, размещения оборотных средств и других факторов. Так, в тяжелом машиностроении с длительным производственным циклом время оборота средств наибольшее, быстрее оборачиваются оборотные средства в пищевой и добывающих отраслях промышленности.

Оборачиваемость оборотных средств характеризуется рядом взаимосвязанных показателей: длительностью одного оборота в днях, количеством оборотов за определенный период - год, полугодие, квартал (коэффициент оборачиваемости), суммой занятых на предприятии оборотных средств на единицу продукции (коэффициент загрузки).

Эффективность использования оборотных средств определяется скоростью их движения - скоростью оборота, или оборачиваемостью. Чем быстрее совершается кругооборот оборотных средств, тем меньшая их сумма потребуется предприятию для успешного выполнения производственной программы.

Кругооборот оборотных средств исчисляется с момента оплаты предприятием материальных ценностей, необходимых для производства продукции, до возврата этих средств в виде выручки от реализации продукции. Если период оборота сокращается, например с 24 до 20 дней, т.е. на 17%, то и потребность в оборотных средствах при данном объеме выпуска продукции уменьшится на тот же процент. Снижение произойдет в связи с тем, что при кругообороте 24 дня оборотные средства совершают в течение года 15 оборотов (360:24). А при сокращении времени кругооборота до 20 дней количество их оборотов увеличится до 18 (360:20). Это означает, что каждый рубль оборотных средств в первом случае используется в течение года для приобретения материальных ресурсов и выплаты заработной платы 15 раз, а во втором - 18 раз.

Таким образом, рациональное управление основным и оборотным капиталом на предприятии позволяет существенно снизить затраты на основные и оборотные производственные фонды, повысить эффективность их использования, что в конечном итоге приведет к повышению эффективности деятельности предприятия в целом.

2. Анализ уровня и динамики показателей эффективности использования капитала

Основные фонды на предприятиях учитываются в натуральном и денежном выражении. Учет фондов в натуральном выражении позволяет определить производственную мощность и возможности предприятия, срок службы основного капитала, оценить техническое состояние фондов, а также найти пути повышения эффективности их использования. Основные фонды учитывают по первоначальной (балансовой) стоимости, т.е. по сумме затрат на их изготовление, транспортировку, монтаж и другие виды работ, связанные с вводом основных фондов в эксплуатацию.

Первоначальная стоимость основных производственных фондов рассчитывается по формуле 7:

Ф_осн. = С_пр. + С_тр. + С_м. + С_др., (7)

где С_пр. - стоимость приобретенных ОФ, руб.;

С_тр. - затраты на транспортировку, руб.;

С_м. - затраты на монтажные работы,руб.;

С_др. - другие виды затрат, руб.

Оценка основных фондов по первоначальной стоимости проводится с целью определения общей их стоимости по предприятиям. По первоначальной стоимости исчисляют суммы амортизации, платежей в бюджет за пользование основных фондов, технико-экономические показатели, характеризующие деятельность предприятия и уровень использования основных фондов. Оценка основных фондов может производиться как по полной, так и по остаточной стоимости. Остаточную стоимость основных фондов (Ф_{осн.ост.}) определяют в результате вычитания из первоначальной стоимости фондов (Ф_осн.) стоимости их износа (С_изн.) по формуле 8:

Ф_{осн.ост} = Ф_осн. - С_изн = Ф_осн.(1 - Т_эксН_а/100); (8)

где Т_экс.- срок, в течение которого эксплуатировались ОФ, год;

Н_а - норма амортизации на восстановление ОФ.

Экономическое значение учета основных фондов по остаточной стоимости заключается в том, что она показывает ту часть стоимости, которая сохранилась в действующих основных фондах.

Техническое состояние ОФ характеризуется коэффициентами износа, годности, обновления и выбытия.

Основные показатели эффективности использования основных производственных фондов.

К основным относятся показатели использования подвижного состава и оборудования: коэффициенты экстенсивного и интенсивного использования основных фондов, коэффициент интегральной загрузки фондов, фондоотдача, фондоемкость, фондовооруженность и производительность труда, рентабельность основных производственных фондов и себестоимость транспортной работы.

Коэффициент экстенсивного использования основных фондов характеризует эффективность их использования во времени соответственно календарном, режимном и плановом (формулы 9, 10, 11 соответственно):

К_экс.к. = Т_ф/Т_к, (9)

К_экс.р. = Т_ф./Т_р, (10)

К_экс.пл. = Т_ф/Т_пл, (11)

где Т_ф - фактически отработанное время, час;

Т_к, Т_р., Т_пл - соответственно календарный, режимный и плановый фонды времени, ч.

Календарный фонд времени определяется умножением количества календарных дней в рассматриваемом периоде на 24 часа. Режимный фонд времени зависит от установленного для данного предприятия числа смен. Его определяют умножением числа рабочих дней в рассматриваемом периоде на число смен и их продолжительность. Плановый фонд времени определяется временем в часах, в течение которого подвижной состав или оборудование должны работать по плану. Показатель планового фонда времени меньше режимного на величину плановых простоев основных фондов на техническом обслуживании, ремонте и по другим причинам.

Коэффициент интенсивного использования фондов характеризует степень их использования за 1 час работы:

по плановой выработке (формула 12):

К_инт.пл. = Р_ф / Р_пл, (12)

по максимально возможной выработке (формула 13):

К_{инт.мах} = Р_ф / Р_мах, (13)

где Р_ф - фактически выполненная работа за 1 ч.;

Р_пл - плановая выработка за 1 ч.,

Р_мах - максимально возможная выработка за 1 ч.,

Коэффициент интегральной загрузки фондов характеризует степень использования основных фондов во времени с учетом выработки (формула 14):

К_интегр = К_эксК_инт, (14)

Фондоотдача основных фондов в рублях на 1 р. стоимости основных фондов характеризует эффективность их использования и указывает, сколько предприятием получено доходов на каждый рубль среднегодовой стоимости основных производственных фондов (формула 15):

Фотд =D/Фосн, (15)

где D - балансовая сумма доходов;

Ф_осн - среднегодовая стоимость основных производственных фондов.

Фондоемкость Ф_емк является обратной величиной фондоотдачи. Она показывает, какой размер основных фондов приходится на каждый рубль полученного дохода (формула 16):

Фемк.= Фосн / D, (16)

При увеличении фондоотдачи соответственно снижается фондоемкость.

Фондовооруженность труда Ф_вооруж характеризует степень оснащенности каждого работника основными производственными фондами (формула 17):

Фвооруж =Фосн /N, (17)

где N - среднесписочная численность работающих на предприятии в рассматриваемом периоде.

Производительность труда рассчитывается по формуле 18:

W_тр. = D/N (18)

Показатели производительности труда, фондовооруженности и фондоотдачи взаимосвязаны: производительность труда является функцией его фондовооруженности, фондоотдача - функцией производительности труда. Отношение производительности труда к фондовооруженности составляет фондоотдачу (формула 19):

_, (19)

Рентабельность основных фондов определяется как отношение балансовой прибыли к стоимости основных фондов (формула 20):

R_осн ⁼ П_бал/Ф_осн, (20)

где П_бал - балансовая прибыль предприятия, руб.

Рентабельность основных фондов является синтетическим показателем, который характеризует в общем виде фактическую эффективность использования основных фондов.

Показатели "оборачиваемость" и "длительность одного оборота производственных запасов" характеризуют использование оборотного производственного капитала. От использования последнего зависит величина отвлекаемых из процесса производства производственных ресурсов. Поэтому при анализе в первую очередь определяется показатель, характеризующий, какой величиной оборотных производственных запасов обеспечивается тот или иной объем реализованной продукции. Формирование остатков производственных запасов и эффективность их использования во многом зависят от скорости их оборота, на что, в свою очередь, влияют регулярность, скорость поставок и однодневная потребность в сырье, материалах, топливе и др.

Оборачиваемость оборотных средств характеризуется двумя взаимосвязанными показателями: числом оборотов, совершаемых оборотными средствами в течение определенного периода времени (коэффициентом оборачиваемости), и сроком их оборота в днях.

Коэффициент оборачиваемости рассчитывается по формуле 21:

nоб = D / Фоб, (21)

где D - годовая сумма доходов предприятия,

Ф_об - сумма оборотных средств.

Иначе говоря, число оборотов определяет объем продукции в стоимостном выражении, выпускаемой на 1 рубль оборотных средств.

Срок оборота (оборачиваемость) рассчитывается по формуле 22:

T_об = Д_к/n_об (22)

где Д_к - количество календарных дней в периоде.

Оборачиваемость можно определить как по всей сумме оборотных средств, так и по каждой ее части. Для расчета числа оборотов каждого элемента оборотных средств необходимо установить отношение суммы расхода по соответствующей статье затрат на производство к фактической сумме по данной статье оборотных средств. Срок оборота будет равен отношению числа дней за данный период к числу оборотов. По существу он представляет собой запас в днях данного элемента оборотных средств.

Длительность одного оборота оборотных средств в днях (О) исчисляется по формуле 23:

(23)

где С- остатки оборотных средств (средние или на определенную дату);

Т - объем товарной продукции;

Д - число дней в рассматриваемом периоде.

Уменьшение длительности одного оборота свидетельствует об улучшении использования оборотных средств.

Количество оборотов за определенный период, или коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Ко), исчисляется по формуле 24:

Ко = С/Т (24)

Чем выше при данных условиях коэффициент оборачиваемости, тем лучше используются оборотные средства.

Коэффициент загрузки средств в обороте (Кз), обратный коэффициенту оборачиваемости, определяется по формуле 25:

Кз = Т/С (25)

Кроме указанных показателей также может быть использован показатель отдачи оборотных средств, который определяется отношением прибыли от реализации продукции предприятия к остаткам оборотных средств.

Изменение оборачиваемости средств является путем сопоставления фактических показателей с плановыми или показателями предшествующего периода. В результате сравнения показателей оборачиваемости оборотных средств является ее ускорение или замедление.

При ускорении оборачиваемости оборотных средств из оборота высвобождаются материальные ресурсы и источники их образования, при замедлении - в оборот вовлекаются дополнительные средства.

Высвобождение оборотных средств вследствие ускорения их оборачиваемости может быть:

абсолютное высвобождение имеет место, если фактические остатки оборотных средств меньше норматива или остатков предшествующего периода при сохранении или превышении объема реализации за рассматриваемый период;

относительное высвобождение оборотных средств имеет место в тех случаях, когда ускорение их оборачиваемости происходит одновременно с ростом производственной программы предприятия, причем темп роста объема производства опережает темп роста остатков оборотных средств.

3. Расчет, характеристика и оценка факторов изменения эффективности капитала

Каждый показатель зависит от многочисленных и разнообразных факторов. Чем более детально исследуется влияние факторов на величину результативного показателя, тем точнее результаты анализа и оценка качества работы предприятия. Отсюда важным методологическим вопросом в анализе хозяйственной деятельности предприятия является изучение и измерение влияния факторов на величину исследуемых экономических показателей. Без глубокого и всестороннего изучения факторов нельзя сделать обоснованные выводы о результатах деятельности, выявить резервы производства, обосновать планы и управленческие решения.

Под факторным анализом понимается методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей.

Для обобщающей характеристики эффективности использования основных средств служат показатели фондоотдачи (отношение стоимости товарной продукции к среднегодовой стоимости основных производственных фондов), фондоёмкости (обратный показатель фондоотдачи), рентабельности (отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных средств), удельных капитальных вложений на один рубль прироста продукции. Рассчитывается также относительная экономия основных фондов:

±Эопф = ОПФ₁ - ОПФ₀ * IВП, (26)

где ОПФ₀, ОПФ₁ - соответственно среднегодовая стоимость основных производственных фондов в базисном и отчетном годах; IВП-индекс объема производства продукции.

В процессе анализа изучаются динамика перечисленных показателей, выполнение плана по их уровню, проводятся межхозяйственные сравнения. С целью более глубокого анализа эффективности использования основных фондов показатель фондоотдачи определяется по всем основным фондам, фондам производственного назначения, активной их части (машинам и оборудованию).

При расчете показателей фондоотдачи исходные данные приводят в сопоставимый вид. Объем продукции надо скорректировать на изменение оптовых цен и структурных сдвигов, а стоимость основных средств - на их переоценку. [9, с.238].

На изменение уровня фондоотдачи оказывают влияние ряд факторов, которые можно сгруппировать следующим образом (рис.1).



Фондоотдача основных производственных фондов

Фондоотдача активной части фондов

Изменение доли активной части фондов

Изменение структуры оборудования

Изменение времени работы оборудования

Изменение выработки оборудования

Целодневные простои

Освоение нового оборудования

Коэффициент сменности

Внедрение мероприятий НТП по совершенствованию технологии и организации производства

Внутрисменные простои

Социальные факторы

Рис.1. Схема факторной системы фондоотдачи.

Для анализа влияния факторов на изменение фондоотдачи воспользуемся условными данными (табл. 1):

Таблица 1

Исходная информация для анализа фондоотдачи

Показатель	План	Факт	+ , -
Объем выпуска продукции (ВП), млн.руб.	96000	100800	+ 4800
Среднегодовая стоимость, млн руб.: основных производственных фондов (ОФП) активной части (ОФП@) единицы оборудования (Ц)	12715 7680 120	14000 8400 127,27	+ 1285 + 720 + 7,27
Удельный вес, коэффициент: активной части фондов (УД@)	0,604	0,60	- 0,004
Фондоотдача, руб.: основных производственных фондов (ФО) активной части (ФО@)	7,55 12,5	7,20 12,0	- 0,35 - 0,50
Среднегодовое количество технологического оборудования (К)	64	66	+ 2
Отработано за год всем оборудованием (Т), тыс.ч.	240	226,51	- 13,49
В том числе единицей оборудования: часов (Тед) смен (СМ) дней (Д)	3750 500 250	3432 470,4 245	- 318 - 29,6 - 5
Коэффициент сменности работыоборудования (Ксм)	2	1,92	- 0,08
Средняя продолжительность смены (П), ч	7,5	7,3	- 0,2
Выработка продукции за 1 машино-час (среднечасовая выработка) (СВ), тыс.руб.	400	445	+ 45

Факторами первого уровня, влияющими на фондоотдачу основных производственных фондов, являются: изменение доли активной части фондов в общей их сумме; изменение фондоотдачи активной части фондов:

ФО = УД^@ * ФО^@. (26)

Расчет влияния факторов осуществляем способом абсолютных разниц:

ДФО_уд = (УД^@_ф - УД^@_пл)*ФО^@_пл = (0,6 - 0,604)* 12,5 = - 0,05 руб.,

ДФО_акт = (ФО^@_ф - ФО^@_пл)*УД^@_ф = (12,0 -12,5)* 0,60 = - 0,30 руб.

Таким образом, изменение фондоотдачи в данном случае составит - 0,35 руб.

Фондоотдача активной части фондов (технологического оборудования) непосредственно зависит от его структуры, времени работы и среднечасовой выработки.

Для анализа можно использовать следующую факторную модель:

; (27)

Факторную модель фондоотдачи оборудования можно расши-рить, если время работы единицы оборудования представить в виде произведения количества отработанных дней (Д), коэффициента сменности (Кем) и средней продолжительности смены (П).

Среднегодовую стоимость технологического оборудования можно также представить как произведение количества (К) и средней стоимости его единицы в сопоставимых ценах (П), после чего конечная факторная модель будет иметь вид

(28)

Для расчета влияния факторов на прирост фондоотдачи оборудования используется способ цепных подстановок:

Для определения первого условного показателя фондоотдачи надо вместо плановой взять фактическую среднегодовую стоимость единицы оборудования, которая при одинаковых ценах может измениться только за счет его структуры:

В результате изменения структуры оборудования уровень фондоотдачи уменьшился на 0,7143 руб. (11,7857-12,5).

Далее необходимо установить, какой была бы фондоотдача при фактической структуре оборудования и фактическом количестве отработанных дней, но при плановой величине остальных факторов:

Снижение фондоотдачи на 0,2357 руб. (11,55-11,7857) является результатом сверхплановых целодневных простоев оборудования (в среднем по 5 дней на каждую единицу).

Третий условный показатель фондоотдачи рассчитывается при фактической его структуре, фактическом количестве отработанных дней, фактическом коэффициенте сменности и при плановом уровне остальных факторов:

За счет уменьшения коэффициента сменности работы оборудования его фондоотдача снизилась на 0,462 руб. (11,088-11,55).

При расчете четвертого условного показателя фондоотдачи остается плановым только уровень среднечасовой выработки:

В связи с тем что фактическая продолжительность смены ниже плановой на 0,2 ч, годовая выработка единицы оборудования уменьшилась на 37,6 млн. руб., а фондоотдача - на 0,2957 руб. (10,7923-11,088).

При фактической выработке оборудования фондоотдача составит:

,

что на 1,2077 руб. выше, чем при плановой.

Чтобы узнать, как эти факторы повлияли на уровень фондоотдачи ОПФ, полученные результаты надо умножить на фактический удельный вес активной части фондов в общей сумме ОПФ:

ДФОi = ДФО^@х_i * УД^@_Ф (29).

Изменение фондоотдачи ОПФ за счет:

структуры оборудования	- 0,7143	*	0,60	=	- 0,42858;
целодневных простоев	- 0,2357	*	0,60	=	- 0,14142;
коэффициента сменности	- 0,4620	*	0,60	=	- 0,27720;
внутрисменных простоев	- 0,2957	*	0,60	=	- 0,17742;
среднечасовой выработки	+ 1,2077	*	0,60	=	+ 0,72462
Итого	- 0,50				- 0,30

Для расчета влияния факторов третьего порядка на уровень фондоотдачи необходимо знать, как изменился объем производства продукции в связи с заменой оборудования или его модернизацией. С этой целью надо сравнить выпуск продукции на новом и старом оборудовании за период времени после его замены и полученный результат разделить на фактическую среднегодовую стоимость технологического оборудования:

ДФО^@_н = (SТ_i * СВ_н - SТ_i * СВ_с)/ ОПФ^@_ф, (30)

ДФО^@_н = (19800*0,7 - 19800*0,4)/8400 =0,707 руб.,

где T_i - время работы i-го оборудования с момента ввода до конца отчетного периода; СВ_н, СВ_с - соответственно выработка продукции за один машино-час после замены и до замены i-го оборудования.

Аналогичным способом определяется изменение объема производства продукции и фондоотдачи за счет внедрения мероприятий НТП по совершенствованию технологии и организации производства:

ДФО^@_нтп = (SТ_i * СВ_н - SТ_i * СВ_с)/ ОПФ^@_ф, (31)

ДФО^@_нтп = (14500 * 0,66 - 14500 * 0,42) / 8400 = 0,414 руб.

Изменение фондоотдачи за счет социальных факторов (повышение квалификации работников, улучшение условий труда и отдыха, оздоровительные мероприятия и др.) определяется сальдовым методом:

ДФО^@_соц = ДФО^@_св - ДФО^@_н - ДФО^@_нтп = 1,2077 - 0,707 - 0,414 - 0,0867.

Влияние факторов третьего порядка на уровень фондоотдачи ОПФ рассчитывается путем умножения прироста фондоотдачи оборудования за счет i-го фактора на фактический удельный вес активной части фондов. Чтобы узнать, как изменится объем производства продукции, необходимо изменение фондоотдачи ОПФ за счет каждого фактора умножить на фактические среднегодовые остатки ОПФ. Результаты расчета приведены в табл. 2.

Таблица 2 Результаты факторного анализа фондоотдачи

Фактор	Изменение фондоотдачи, руб.	Изменение производства продукции, млн.руб.
	Активной части ОФП	ОФП
Первого уровня 1. Среднегодовая стоимость основных производственных фондов 2. Доля активной части фондов 3. Отдача активной части фондов	+ 1285 * 7,55 = + 9700 - 0,05 * 14000 = - 700 - 0,30 * 14000 = - 4200
Итого	- 0,35 + 4800
Второго уровня 3.2.1. Структура оборудования 3.2.2. Целодневные потери 3.2.3. Коэффициент сменности 3.2.4. Внутрисменные простои 3.2.5. Среднечасовая выработка	- 0,7143 * 0,60 = - 0,42858 * 14000 = - 6000 - 0,2357 * 0,60 = - 0,14142 * 14000 = - 1980 - 0,4620 * 0,60 = - 0,27720 * 14000 = - 3881 - 0,2957 * 0,60 = - 0,17742 * 14000 = - 2484 +1,2077 * 0,60 = +0,72462 * 14000 = + 10145
Итого	-0,50 - 0,30 * 14000 = - 4200
Третьего уровня 3.2.5.1. Замена оборудования 3.2.5.2. Внедрение мероприятий НТП 3.2.5.3. Социальные факторы	+ 0,707 * 0,60 = + 0,4242 * 14000 = + 5939 + 0,414 * 0,60 = + 0,2484 * 14000 = + 3478 + 0,0867 * 0,60 = + 0,05202 * 14000 = + 728
Итого	+ 1,2077 + 0,72462 + 10145

Из таблицы видно, что отрицательное влияние на уровень фондоотдачи и объем производства продукции оказывают снижение доли активной части фондов, увеличение доли дорогого оборудования, сверхплановые целодневные и внутрисменные простои техники. В процессе последующего анализа следует изучить причины простоев и найти резервы их сокращения. За счет этого выпуск продукции может увеличиться на 8345 млн.руб. (1980+3881+2484).

На современном этапе развития производительных сил значительность скрытой части производственного капитала является ничем иным, как отвлечением оборотных средств, которые в современных условиях развития экономики являются одним из наиболее проблематичных элементов функционирования предприятий. Вот почему важно изучить процесс формирования производственных запасов путем проведения анализа этого процесса, способствующего выявлению резервов повышения эффективности использования оборотных производственных активов. Для этого необходимо обосновать классификацию факторов изменения оборачиваемости производственных запасов, позволяющих учитывать их формирование с целью выявления резервов экономии оборотных средств, отвлекаемых в производственные запасы.

Для формирования показателей эффективности использования производственных запасов применяются следующие основные факторы:

1) изменение необходимого количества запасов в днях, в том числе за счет изменения текущего, страхового и подготовительного запасов;

2) изменение потребности в производственных запасах. [8, с.364].

Основными показателями, характеризующими мобильное использования производственных запасов, являются:

среднегодовая оборачиваемость производственных запасов, определяемая как отношение годового объема реализации (годовой выручки от реализации продукции за вычетом налогов и платежей из выручки в сопоставимых ценах) к среднегодовым остаткам производственных запасов и означающая среднегодовое количество оборотов производственных запасов;

длительность одного оборота в днях, определяемая как произведение количества дней в году (365) и отношения среднегодовых остатков производственных запасов к годовому объему реализации.

Взаимосвязь этих показателей очевидна: длительность одного оборота в днях определяется как отношение дней в году (365) к среднегодовой оборачиваемости производственных запасов.

Структурно-логическая схема трехуровневой факторной модели среднегодовой оборачиваемости производственных запасов представлена на рис. 2.

Среднегодовая оборачиваемость производственных запасов

1. Изменение годового объема реализации в сопоставимых ценах

2. Изменение среднегодовых остатков производственных запасов

2.1. Изменение норм запасов в днях

2.2. Изменение однодневной потребности в производственных запасах

2.1.1. Изменение величины текущего запаса в днях

2.1.2. Изменение величины страхового запаса в днях

2.1.3. Изменение величины подготовительного запаса в днях

Рис.2. Структурно-логическая схема трехуровневой факторной модели среднегодовой оборачиваемости производственных запасов.

Рассмотрим расчет влияния факторов на длительность одного оборота и среднегодовую оборачиваемость производственных запасов на следующем примере (табл. 3.).

Согласно данным табл. 3, на предприятии объем реализации в сопоставимых ценах вырос на 646 352 тыс.руб., что сопровождалось ростом среднегодовых остатков на 297 282 тыс.руб. В результате среднегодовая оборачиваемость производственных запасов снизилась с 8,51 до 5,77 раза в год, длительность одного оборота увеличилась с 42,90 до 63,30 дн.

Расчет влияния факторов на длительность оборота произведем приемом цепных подстановок.

Расчет 1:

Расчет 2:

Расчет 3:

Таблица 3Исходная информация

Показатель	За предыдущий год	За отчетный год	Изменение (гр.2-гр.4)
	тыс.руб.	обозна-чение в алго-ритме	тыс.руб.	обозна-чение в алго-ритме	тыс.руб.	обозна-чение в алго-ритме
1	2	3	4	5	6	7
1. Объем реализации в сопоста-вимых ценах за вычетом налогов	3311855	Р0	3958207	Р1	+646352	Р
2. Среднегодовые остатки производственных запасов в сопоставимых ценах	389 220	ОЗ0	686502	ОЗ1	+297282	ОЗ
3. Среднегодовая оборачиваемость производственных запасов (стр.1 : стр.2), раз	8,51	О0	5,77	О1	-2,74	О
Длительность одного оборота, дн.	42,90	Д0	63,30	Д1	+20,40	Д
5. Нормы запасов, дн. из них: Текущий запас Страховой запас Подготовительный запас	21 15 4 2	НЗ0 ТЗ0 СЗ0 ПЗ0	22 17 4 1	НЗ1 ТЗ1 СЗ1 ПЗ1	+1 +2 - -1	НЗ ТЗ СЗ ПЗ
6. Однодневная потребность в производственных запасах	18534	П0	31204	П1	+12670	П

Сравнив расчеты 2 и 1, определяем влияние изменения средних остатков производственных запасов:

75,66-42,90 = 32,76 дня.

Путем сравнения расчетов 3 и 2 определяем влияние изменения объема реализованной продукции:

63,30-75,66 = -12,36.

Всего за счет двух факторов влияние составило 20,4 дня (32,76-12,36).

Дальнейший анализ способствует изучению влияния на изменение остатков, запасов в днях и однодневной потребности по отдельным видам производственных запасов. Представим форму зависимости изменения норм производственных запасов в днях (НПЗ) и изменения однодневной потребности (ОППЗ) от величины производственных запасов (ПЗ). Она имеет вид:

П3 = НПЗ - ОППЗ (33)

Расчет влияния изменения норм запасов в днях на величину производственных запасов производится по формуле 34:

ДПЗ = (НПЗ_Ф - НПЗ_П) * ОППЗ_Ф (34)

Расчет влияния изменения однодневной потребности производственных запасов определяется по формуле 35

ДПЗ = (ОППЗф - ОППЗ_П) * НПЗ_П (35)

Дальнейший анализ направлен на изучение влияния на величину нормы запасов в днях изменения текущего запаса, страхового и подготовительного запасов (ТЗ + СЗ + ПЗ).

Размер влияния текущего, страхового и подготовительного запасов (в днях) на величину запасов оборотных средств (НПЗ) будет соответствовать отклонениям фактических уровней каждого из запасов (ТЗ, СЗ, ПЗ) от плановой их величины (табл. 4).

Таблица 4

Данные для расчета влияния текущего, страхового и подготовительного запасов на изменение производственных запасов, дн.

Показатель	Предыдущий год	Фактически	Отклонение (гр.3 - гр.2)
1	2	3	4
1. Текущий запас (ТЗ) 2. Страховой запас (СЗ) 3. Подготовительный запас (ПЗ) 4. Нормы производственных запасов (НПЗ)	15 4 2 21	17 4 1 22	+2 0 -1 +1

Таким образом, алгоритм влияния этих факторов можно представить в следующем виде:

а) за счет изменения величины текущего запаса:

ДНПЗ = ТЗ_Ф - ТЗ_П, (36)

б) за счет изменения величины страхового запаса:

ДНПЗ = СЗ_Ф-СЗ_П; (37)

в) за счет изменения величины подготовительного запаса

ДНПЗ = ПЗ_Ф - ПЗ_П (38)

Данные гр. 4 табл. 4 по первой, второй и третьей строкам показывают размер влияния на производственные запасы изменения текущего (+2), страхового (0), подготовительного (-1) запасов. Следовательно, наибольшее влияние на изменение производственных запасов оказало увеличение текущего запаса за отчетный период (на 2 дня).

Путем умножения изменения текущего, страхового и подготовительного запасов в днях на однодневную потребность определяется влияние на изменение общей величины производственных запасов. На использование производственных запасов влияет и оборачиваемость их на складе, которая определяется путем отношения потребленных производственных запасов (материальных затрат) к среднему складскому запасу материалов. Средняя длительность хранения на складе, т.е. длительность одного оборота, определяется путем деления 365 дней на частоту (скорость) оборота. Расчет оборачиваемости складских запасов приведен в табл. 5.

Таблица 5

Коэффициент оборачиваемости и длительности одного оборота производственных запасов на складе

Показатель	Предыдущий год	Фактически	Отклонение (гр.3 - гр.2)
1. Материальные затраты, млн р. 2. Средние остатки производственных запасов, млн р. 3. Коэффициент оборачиваемости (стр. 1 / стр. 2) 4. Длительность хранения проодственных запасов на складе, дн. (365/стр. 3)	2836936 389220 7,29 50,07	3742306 686502 5,45 66,97	90537 +297282 -1,84 +16,90

Как видно из табл. 5., в отчетном году количество оборотов запасов на складе составило 5,45 по сравнению с 7,29 в предыдущем году, т.е. сократилось на 1,84 оборота (5,45 - 7,29). Это увеличило срок хранения производственных запасов на складе на 16,9 дня (66,97 - 50,07), что оказало отрицательное влияние на эффективность использования производственных запасов. Если учесть, что среднесуточный запас материалов в предыдущем году составлял 1066,36 (389220 / 365), а в отчетном - 1880,83 (686502 / 365), то замедление оборачиваемости производственных запасов привело к дополнительному их привлечению в сумме 31786,027 млн р. (1880,83 * 16,9).

Таким образом, можно сделать вывод, что повышение эффективности использования основного и оборотного капитала способствует более эффективному функционированию предприятия в целом.

4. Основные направления повышения эффективности капитала

Проведенный анализ использования основного и оборотного капитала позволяет наметить пути повышения его эффективности. Ими могут быть ввод в действие не установленного оборудования, его замена и модернизация, сокращение целодневных и внутрисменных простоев, повышение коэффициента сменности, более интенсивное его использование, внедрение мероприятий научно-технического прогресса. При определении текущих и перспективных резервов вместо планового уровня факторных показателей учитывается возможный их уровень.

Например, резервы увеличения выпуска продукции за счет ввода в действие нового оборудования определяют умножением дополнительного его количества на фактическую величину среднегодовой выработки или на фактическую величину всех факторов, которые формируют ее уровень.

Сокращение целодневных простоев оборудования приводит к увеличению среднего количества отработанных дней каждой его единицей за год. Этот прирост необходимо умножить на возможное количество единиц оборудования и фактическую среднедневную выработку единицы.

Чтобы подсчитать резерв увеличения выпуска продукции за счет повышения коэффициента сменности в результате лучшей организации производства, необходимо возможный прирост последнего умножить на возможное количество дней работы всего парка оборудования и на фактическую сменную выработку.

За счет сокращения внутрисменных простоев увеличивается средняя продолжительность смены, а следовательно, и выпуск продукции. Для определения величины этого резерва следует возможный прирост средней продолжительности смены умножить на фактический уровень среднечасовой выработки оборудования и на возможное количество отработанных смен всем его парком.

Для определения резерва увеличения выпуска продукции за счет повышения среднечасовой выработки оборудования необходимо сначала выявить возможности роста последней за счет его модернизации, более интенсивного использования, внедрения мероприятий НТП и т.д. Затем выявленный резерв повышения среднечасовой выработки надо умножить на возможное количество часов работы.

Резервы роста фондоотдачи - это увеличение объема производства продукции и сокращение среднегодовых остатков основных производственных фондов.

Для обеспечения эффективного использования основных производственных фондов следует применять всю систему показателей использования основного капитала.

Значительные резервы повышения эффективности и использования оборотных средств кроются непосредственно в самом предприятии. В сфере производства это относится прежде всего к производственным запасам. Являясь одной из составных частей оборотных средств, они играют важную роль в обеспечении непрерывности процесса производства. В то же время производственные запасы представляют ту часть средств производства, которая временно не участвует в производственном процессе. Чем выше оборачиваемость оборотных средств, тем меньше денежных средств необходимо предприятию, тем экономнее используются финансовые ресурсы.

Основными направлениями повышения эффективности использования оборотного капитала является планирование оптимальной структуры и объемов текущего, страхового и подготовительного запасов. На использование производственных запасов влияет и оборачиваемость их на складе.

Рациональная организация производственных запасов является важным условием повышения эффективности использования оборотных средств. Основные пути сокращения производственных запасов сводятся к их рациональному использованию; ликвидации сверхнормативных запасов материалов; совершенствованию нормирования; улучшению организации снабжения, в том числе путем установления четких договорных условий поставок и обеспечения их выполнения, оптимального выбора поставщиков, налаженной работы транспорта. Важная роль принадлежит улучшению организации складского хозяйства.

Сокращение времени пребывания оборотных средств в незавершенном производстве достигается путем совершенствования организации производства, улучшением применяемой техники и технологии, совершенствования использования основных фондов, прежде всего их активной части, экономии по всем статьям оборотных средств.

Пребывание оборотных средств в сфере обращения не способствуют созданию нового продукта. Излишнее отвлечение их в сферу обращения - отрицательное явление. Важнейшими предпосылками сокращения вложений оборотных средств в эту сферу являются рациональная организация сбыта готовой продукции, применении прогрессивных форм расчетов, своевременное оформление документации и ускорение ее движения, соблюдение договорной и платежной дисциплины.

Ускорение оборота оборотных средств позволяет высвободить значительные суммы и, таким образом, увеличить объем производства без дополнительных финансовых ресурсов, а высвободившиеся средства использовать в соответствии с потребностями предприятия.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате выполненной работы установлено, что, основным критерием оценки эффективного использования основного и оборотного капитала являются:

Для основных фондов: фондоотдача, фондоемкость, фондовооруженность, рентабельность, себестоимость.

Для оборотных средств - коэффициент оборачиваемости оборотного капитала, коэффициент загрузки оборотных средств, продолжительность одного оборота.

Пути повышения эффективности использования основного и оборотного капитала - это то, на что надо воздействовать, чтобы в вышеуказанных формулах была только положительная сторона.

Все критерии оценки эффективного использования основного и оборотного капитала важны для получения положительного конечного результата. Наиболее важными из них являются:

- фактическое время работы основных фондов (машин, оборудования), т.е. чем больше времени в сутках работают основные фонды, тем эффективнее они используются;

- фактический выпуск продукции в единицу времени, т.е. производительность ОФ, которая зависит от профессиональной подготовки работающего, от его организации труда и отдыха, от стимулирования его труда.

- стоимость и доля активных ОФ, которая улучшает показатели фондоотдачи и фондоемкости.

Таким образом, практически воздействуя путем принятия обоснованных управленческих решений на вышеперечисленные составляющие критериев оценки эффективности использования основного и оборотного капитала в конечном результате можно добиться в целом эффективности производства.

Список литературы

1. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2001.

2. Веснин В.Р. Основы финансового анализа и финансового менеджмента на предприятии в условиях рынка. - М: Знание России, 1995.

3. Горшкова Л.А. Анализ организации управления. Аналитический инструментарий. - М.: Финансы и статистика, 2003.

4. Ефимова О.В. Финансовый анализ. - М.: Бухгалтерский учет, 2002.

5. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: Центр экономики и маркетинга, 1997.

6. Аудит и анализ хозяйственной деятельности предприятия. / Под ред. Л.П. Белых. - М.: ЮНИТИ, 1997.

7. Анализ эффективности деятельности предприятия. Методологические аспекты. /Г.В. Савицкая. - М.: Новое знание, 2004 г.

8. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. / Под ред. Л.Л. Ермолович. - Мн.: Интерпресссервис., 2001.

9. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - Мн.: «Экоперспектива», 1997.

10. Финансовые планы предприятий. / Под ред. М.И.Плотницкого. - Мн.: Вш.шк., 1997.

11. Экономика предприятия (фирмы): Учебник / Под ред. проф. О.И. Волкова и доц. О.В. Девяткина. - М.: ИНФРА-М, 2003.