Финансовое состояние предприятия
Анализ структуры актива и пассива баланса предприятия и финансовой устойчивости, ликвидность баланса и платежеспособность. Рентабельность как показатель прибыльности, ее влияние на финансовое состояние. Рентабельность основных средств и прочих активов.
Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
Вид | курсовая работа |
Язык | русский |
Дата добавления | 22.05.2009 |
Размер файла | 35,7 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
25
Содержание
Введение
1. Анализ структуры актива и пассива баланса предприятия ООО «Коркинский стекольный завод»
2. Анализ финансовой устойчивости предприятия ООО «Коркинский стекольный завод»
3. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия ООО «Коркинский стекольный завод»
4. Анализ деловой активности предприятия ООО «Коркинский стекольный завод»11
5. Анализ прибыли и рентабельности предприятия ООО «Коркинский стекольный завод»
6. Выводы и предложения
Заключение
Список используемой литературы
Приложения
Введение
Переход к рыночной экономике требует от предприятия повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, активизации предпринимательства и т.д. Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляются контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.
Финансовый анализ является гибким инструментом в руках руководителей предприятия. Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и использованием средств предприятия. Эти сведения представляются в балансе предприятия. Основными факторами, определяющими финансовое состояния предприятия, являются, во-первых, выполнение финансового плана и пополнение по мере возникновения потребности собственного оборота капитала за счет прибыли и, во-вторых, скорость оборачиваемости оборотных средств (активов). Сигнальным показателем, в котором проявляется финансовое состояние, выступает платежеспособность предприятия, под которой подразумевают его способность вовремя удовлетворять платежные требования, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет. В анализ финансового состояния предприятия входит анализ бухгалтерского баланса, пассива и актива, их взаимосвязь и структура; анализ использования капитала и оценка финансовой устойчивости; анализ платежеспособности и кредитоспособности предприятия и т.д.
1. Анализ структуры актива и пассива баланса ООО «Коркинский стекольный завод»
Отклонение = на конец отчетного - на начало отчетного периода
Темп прироста = отклонение_ * 100 на начало года
Таблица №1 Анализ структуры актива и пассива баланса
Актив |
На начало отчетного периода |
На конец отчетного периода |
Отклонение тыс.р. |
Темп прироста в % |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
|
I. Внеоборотные активы Нематериальные активы |
5 |
4 |
-1 |
-20 |
|
Основные средства |
15 |
365 |
350 |
2334 |
|
Незавершенное строительство |
776 |
777 |
1 |
0,13 |
|
Отложенные налоговые активы |
- |
1664 |
- |
- |
|
Итого по разделу I |
796 |
2810 |
2014 |
253 |
|
II. Оборотные активы |
|||||
Запасы |
22824 |
18532 |
-4249 |
-19 |
|
В том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности |
5326 |
9121 |
3795 |
71 |
|
Затраты в незавершенном производстве |
708 |
642 |
-66 |
-9,3 |
|
готовая продукция и товары для перепродажи |
16652 |
6650 |
-10002 |
-60 |
|
расходы будущих периодов |
138 |
2119 |
1981 |
1436 |
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
858 |
554 |
-304 |
35,5 |
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) |
14106 |
7259 |
-6847 |
-48,5 |
|
в том числе покупатели и заказчики |
6347 |
3123 |
-3224 |
-51 |
|
Краткосрочные финансовые вложения |
387 |
- |
- |
- |
|
Денежные средства |
109 |
91 |
-18 |
-16,5 |
|
Прочие оборотные активы |
25774 |
1095 |
- 24679 |
-96 |
|
Итого по разделу II |
64058 |
27531 |
-36527 |
-57 |
|
Баланс |
64854 |
30341 |
-34513 |
-53,2 |
|
Пассив |
|||||
III. Капитал и резервы Уставный капитал |
8 |
8 |
0 |
0 |
|
Добавочный капитал |
15 |
- |
- |
- |
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
6323 |
823 |
-5500 |
-87 |
|
Итого по разделу III |
6346 |
831 |
- 5515 |
-87 |
|
IV. Долгосрочные обязательства Займы и кредиты |
27428 |
- |
- |
- |
|
Отложенные налоговые обязательства |
1628 |
- |
- |
- |
|
Итого по разделу IV |
29056 |
- |
- |
- |
|
V. Краткосрочные обязательства Займы и кредиты |
8762 |
5830 |
-2932 |
-33,5 |
|
Кредиторская задолженность |
17602 |
20592 |
2990 |
17 |
|
в том числе: поставщики и подрядчики |
9736 |
11337 |
1601 |
16,5 |
|
задолженность перед персоналом организации |
1785 |
1748 |
-37 |
-2 |
|
задолженность по налогам и сборам |
2427 |
3038 |
611 |
25,1 |
|
прочие кредиторы |
3654 |
4469 |
815 |
22,3 |
|
Резервы предстоящих расходов |
3088 |
3088 |
0 |
0 |
|
Итого по разделу V |
29452 |
29510 |
58 |
0 |
|
Баланс |
64854 |
30341 |
- 34513 |
-53,2 |
Из таблицы видно, что увеличились основные средства на 2334 %. Запасы уменьшились значительно на 19% в основном за счет приобретения сырья и материалов. Уменьшилось количество товаров для перепродажи на 60%. За счет снижения дебиторской задолженности уменьшились займы и кредиты на 33,5%, денежные средства уменьшились на 16,5% за счет приобретения сырья и материалов и за счет погашения кредитов. Увеличилась кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам на 16,5%, задолженность по налогам и сборам увеличилась на 25,1% и прочим кредиторам на 22,3%. В целом на предприятия расходы превышают доходы.
2 Анализ финансовой устойчивости ООО «Коркинский стекольный завод»
Финансовая устойчивость- это определённое состояние счетов предприятия, гарантирующее его постоянную платежеспособность. В результате осуществления какой-либо хозяйственной операции финансовое состояние предприятия может остаться неизменным, либо улучшиться, либо ухудшиться. Поток хозяйственных операций, совершаемых ежедневно, является как бы «возмутителем» определённого состояния финансовой устойчивости, причиной перехода из одного типа устойчивости в другой. Знание предельных границ изменения источников средств для покрытия вложения капитала в основные фонды или производственные запасы позволяет генерировать такие потоки хозяйственных операций, которые ведут к улучшению финансового состояния предприятия, к повышению его устойчивости.
Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам её финансово-хозяйственной деятельности.
На практике применяют разные методики анализа финансовой устойчивости. Проанализируем финансовую устойчивость предприятия с помощью абсолютных показателей. Для характеристики источников формирования запасов определяют три основных показателя.
Наличие собственных оборотных средств (СОС), как разница между капиталом и резервами (I раздел пассива баланса) и внеоборотными активами (I раздел актива баланса). Этот показатель характеризует чистый оборотный капитал. Его увеличение по сравнению с предыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии деятельности предприятия. В формализованном виде наличие оборотных средств можно записать.
СОС = ОА - КО,
где ОА - оборотные активы;
КО - краткосрочные обязательства.
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (СД), определяемое путем увеличения предыдущего показателя на сумму долгосрочных пассивов (ДП -- II раздел пассива баланса):
СД = СОС + ДП
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ОИ), определяемая путем увеличения предыдущего показателя на сумму краткосрочных заемных средств (КЗС):
ОИ = СД + КЗС
Таблица № 2. Анализ показателей финансовой устойчивости предприятия
Показатели |
На начало периода |
На конец периода |
|
1.0бщая величина запасов (3) |
22824 |
18532 |
|
2.Наличие:собственных оборотных средств (СОС) |
34606 |
-1979 |
|
собственных и долгосрочных заемных источников (СД) |
63662 |
- |
|
общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ОИ) |
93114 |
27531 |
Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования:
1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (СОС):
СОС = СОС - 3
где 3 - запасы.
На начало периода СОС = 34606 - 22824 = 11782
На конец периода СОС = -1979 - 18532 = - 20511
Д СОС = -20511- 11782 = -32293
У предприятия ООО «Коркинский стекольный завод» недостаток собственных оборотных средств. Причем за год он увеличился на 32293 тыс.руб.
2. Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формирования запасов (СД):
СД=СД-3
На начало периода СД = 63662 - 22824 = 40838
На конец периода СД = -1979 - 18532 = - 20511
Д СД = -20511 - 40838 = - 61349
Недостаток в собственных долгосрочных источников формирования запасов за год увеличился на 61349 тыс.руб.
3. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (ОИ):
ОИ = ОИ - 3
На начало периода ОИ = 93114 - 22824 =70290
На конец периода ОИ = 27531 - 18532 = 8999
Д ОИ = 8999 - 70290 = - 61291
Недостаток основных источников формирования запасов.
Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства, поскольку в данной ситуации денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывают даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд.
3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности ООО «Коркинский стекольный завод»
Анализ ликвидности заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенных в порядке возрастания сроков.
В зависимости от степени ликвидности, т. е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы.
А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:
А1=стр.250 + стр.260
А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, прочие оборотные активы, готовая продукция.(стр.240)
А3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, НДС, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.
А3=стр.210+стр.220+стр.230+стр.270
А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы (стр.190)
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.
П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность.(стр.620)
П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, и прочие краткосрочные пассивы.(стр.610+стр.660)
П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к IV и V разделам, т. е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей.(стр.590+стр.630+стр.640+стр.650+стр.660)
П4. Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи III раздела баланса.(стр.490)
Таблица № 3. Структура актива и пассива баланса ООО «Коркинский стекольный завод» по степени ликвидности и погашения обязательств
Группа актива баланса по степени ликвидности |
На начало отчетного периода |
На конец отчетного периода |
Абсолютное отклонение |
Темп прироста, % |
Группа пассива баланса по степени погашения обязательств |
На начало отчетного периода |
На конец отчетного периода |
Абсолютное отклонение |
Темп прироста, % |
|
А1-наиболее ликвидные актива |
496 |
91 |
-405 |
-81,7 |
П1-наиболее срочные обязательства |
17602 |
20592 |
2990 |
17 |
|
А2-быстро реализуемые активы |
14106 |
7259 |
-6847 |
-48,5 |
П2-краткосрочные обязательства |
8762 |
5830 |
-2932 |
-33,5 |
|
А3-медленно реализуемые активы |
49456 |
20181 |
-29275 |
-52,2 |
П3-долгосрочные обязательства |
32144 |
3088 |
-29056 |
-90,4 |
|
А4-трудно реализуемые активы |
796 |
2810 |
2014 |
253 |
П4-постоянные обязательства |
6346 |
831 |
-5515 |
-86,9 |
Из таблицы № 3 видно, что за отчетный период больше всего увеличились трудно реализуемые активы, на 253%. Наиболее срочные обязательства увеличились на 17%, уменьшились краткосрочные, долгосрочные и постоянные обязательства.
Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:
Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) - К т.л. показывает достаточность оборотных средств у предприятия, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств, характеризует платежеспособность предприятия за период, равный средней продолжительности оборота оборотных средств.
Нормальное ограничение: К т.л. должен быть не менее 2.
ТЛ=ТА/КП, где
ТА - итого по разделу оборотные активы, стр290
КП - краткосрочные пассивы, стр690.
Коэффициент срочной ликвидности характеризует прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Оптимальное значение коэффициента 1 и выше. Низкие значения указывают на необходимость постоянной работы с дебиторами, чтобы обеспечить возможность обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для расчетов со своими поставщиками.
СЛ = (ДС+ДБ)/КП,
где
ДС - денежные средства и их эквиваленты,
ДБ - расчеты с дебиторами,
КП - краткосрочные пассивы.
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайшее к моменту составления баланса время. Рассчитывается, как отношение наиболее ликвидных активов (денежных средств и краткосрочных ценных бумаг) к текущим пассивам:
АЛ = ДС /КП, где
ДС - денежные средства и их эквиваленты,
КП - краткосрочные пассивы,
Нормальное ограничение - 0,3 -0,08.
Таблица № 4. Анализ коэффициентов ликвидности
Показатель |
На начало отчетного периода |
На конец отчетного периода |
Абсолютное отклонение |
|
Коэффициент текущей ликвидности |
2,17 |
0,93 |
-1,24 |
|
Коэффициент срочной ликвидности |
0,48 |
0,25 |
-0,23 |
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,003 |
0,003 |
0 |
Коэффициент текущей ликвидности показывает недостаточность оборотных средств у предприятия, коэффициент срочной ликвидности характеризует не платежеспособность предприятия. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что предприятие не может погасить задолженность в ближайшее время. Можно сделать заключение, что предприятие не платежеспособно.
4 Анализ деловой активности предприятия
ООО «Коркинский стекольный завод»
Коэффициенты деловой активности
1) Коэффициент общей оборачиваемости капитала
КА = N/B, где N - выручка от реализации продукции,
B - средний за период итого баланса нетто.
К1А0 =101782/47598=2,14
К1А1 =95981/47598=2,02
Д К1А =2,02-2,14=-0,12
Произошло снижение оборота средств предприятия на 2,02 раз за год.
2) Коэффициент оборачиваемости мобильных средств
К2А = N/(Z+R) где Z - средняя за период величина запасов по балансу,
R - средняя за период величина денежных средств, расчетов и прочих активов.
К2А0=101782/(20678+100)=4,9
К2А1 =95981/(20678+100)=4,6
Д К2А =4,6-4,9=-0,3
Скорость оборота всех мобильных средств предприятия уменьшилась за год на -0,3.
3) Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных активов
К3А = N/Z
К3А0 =101782/20678=4,9
К3А1 =95981/20678=4,6
Д К3А =4,6-4,9=-0,3
Число оборотов запасов предприятия за год уменьшилась на 0,3 оборота.
4) Коэффициент оборачиваемости готовой продукции
К4А = N/Zr
где Zr- средняя за период величина готовой продукции.
К4А0 =101782/11651= 8,7
К4А1 =95981/11651=8,2
Д К4А =8,2-8,7= -0,5
Понижение коэффициента говорит об уменьшении спроса на готовую продукцию предприятия.
5) Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
К5А =N/rа
Где rа - средняя за период дебиторская задолженность
К5А0=101782/10683=9,5
К5А0=95981/10683=9
Д К5А =9-9,5=-0,5
Скорость оборота дебиторской задолженности уменьшилась.
6) Средний срок оборота дебиторской задолженности
К6А = 365/ К5а
К6А0 =365/9,5=38,4
К6А1 = 365/9=40,5
Д К6А =40,5-38,4=2,1
Средний срок погашения дебиторской задолженности увеличился, что оценивается отрицательно.
7) Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
К7А =N/rр
где rр - средняя за период кредиторская задолженность
К7А0 =101782/19097=5,3
К7А1 =95981/19097=5
Д К7А =5-5,3=-0,3
Спад показывает уменьшение скорости оплаты задолженности предприятия.
8) Средний срок оборота кредиторской задолженности
К8А = 365/ К7А
К8А0 = 365/5,3= 68,9
К8А1 = 365/5=73
Д К8А =73-68,9=4,1
Срок возврата долгов предприятия увеличился.
9) Фондоотдача основных средств и прочих внеоборотных активов
К9А =N/F
где F - средняя за период величина основных средств и прочих внеоборотных активов
К9А0=101782/1803=56,4
К9А1=95981/1803=53,1
Д К9А =53,1-56,4=-3,3
Снизилась эффективность использования основных средств и прочих внеоборотных активов, измеряемая величиной продаж на единицу стоимости товара.
10) Коэффициент оборачиваемости собственного капитала
К10А =N/И
К10А0 =101782/3589=28,4
К10А1 = 95981/3589=26,7
Д К10А =26,7-28,4=-1,7
Наблюдается спад скорости оборота собственного капитала.
5 Анализ прибыли и рентабельности предприятия
ООО «Коркинский стекольный завод»
Прибыль - это конечный финансовый результат деятельности предприятия, характеризующая абсолютную эффективность его работы. В условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности предприятия и создает финансовую основу для ее расширения, удовлетворение социальных и материальных потребностей трудового коллектива.
Таблица № 5. Динамика выручки от продажи продукции (работ, услуг) ее себестоимость и прибыль
Наименование показателя |
Отчетный период |
Аналогичный период |
Отклонение (+,-) тыс.р. |
Темп динамики% |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
|
Доходы и расходы по обычным видам деятельностиВыручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) |
95981 |
101782 |
- 5801 |
94,3 |
|
Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг |
(94446) |
(91726) |
(+2720) |
(103) |
|
Валовая прибыль |
1535 |
10056 |
- 8521 |
-15,3 |
|
Коммерческие расходы |
(4317) |
(3509) |
(+808) |
(123) |
|
Управленческие расходы |
- |
- |
- |
- |
|
Прибыль (убыток) от продаж |
-2782 |
6547 |
-9329 |
-42,5 |
|
Прочие доходы и расходы Проценты к получению |
- |
- |
- |
- |
|
Проценты к уплате |
(603) |
(154) |
(449) |
(391,5) |
|
Доходы от участия в других организациях |
- |
- |
- |
- |
|
Прочие операционные доходы |
519 |
- |
+519 |
- |
|
Прочие операционные расходы |
(760) |
(37) |
(+723) |
(2054) |
|
Внереализационные доходы |
12142 |
8827 |
+3315 |
137,5 |
|
Внереализационные расходы |
(13486) |
(8942) |
(+4659) |
(150,8) |
|
Прибыль (убыток) до налогообложения |
-4970 |
6241 |
-11211 |
-79,6 |
|
Отложенные налоговые активы |
1664 |
- |
+1664 |
- |
|
Отложенные налоговые обязательства |
- |
1628 |
+1628 |
- |
|
Налог на прибыль |
(530) |
(213) |
(+317) |
(248,8) |
|
Чистая прибыль (убыток) очередного периода |
- |
4237 |
+4237 |
- |
|
СПРАВОЧНО. Постоянные налоговые обязательства (активы) |
1189 |
343 |
+846 |
346,6 |
|
Базовая прибыль (убыток) на акцию |
- |
- |
- |
- |
|
Разводненная прибыль (убыток) на акцию |
- |
- |
- |
- |
Из таблицы видно, что произошло снижение прибыли до налогообложения по сравнению с прошлым годом и составило 11211 тыс.руб. Анализ структуры прибыли до налогообложения позволил установить, что основную часть ее составляет убыток от продаж товаров, продукции, работ, услуг 9329 тыс.руб. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг снизилась по сравнению с прошлым годом на 5,7% (94,3-100,0). Увеличилась переменная часть себестоимости проданных товаров, работ, услуг, продукции на 3% (94446:91726*100-100). В результате этого валовая прибыль уменьшилась на 8521 тыс.руб. За отчетный период увеличились проценты к уплате на 449 тыс.руб. Финансовый результат полученный от внереализационной деятельности, привел к снижению суммы прибыли до налогообложения по сравнению с прошлым годом на 1344 тыс.руб. В отчетном периоде у предприятия нет чистой прибыли.
Рентабельность - это показатель прибыльности. Финансовое состояние предприятия в значительной мере зависит от его рентабельности.
Коэффициенты рентабельности
1) Рентабельность продаж:
K1R =P/N,
где N- выручка от реализации продукции
Р - прибыль от реализации продукции
K1R0 =6547/101782=0,06
K1R1 =-2782/95981=-0,03
Д K1R =-0,03-0,06=-0,09
Данный коэффициент показывает, что в 2006г на единицу реализованной продукции приходилось 0,06 руб. прибыли, а в 2007 - 0,03 руб.. Снижение цен при постоянных затратах на производство.
2) Рентабельность всего капитала фирмы
K2R =P/В,
где В - средний за период итог баланса-нетто
K2R0 =6547/47598=0,14
K2R1 =-2782/47598=-0,06
Д K2R =-0,06-0,14=-0,2
Коэффициент показывает понижение эффективности использования всего имущества предприятия.
3) Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов
K3R =P/F,
где F -средняя за период величина основных средств и прочих внеоборотных активов.
K3R0=6547/1803=3,63
K3R1 =-2782/1803=-1,54
Д K3R =-1,54-3,63=-5,17
В 2006г. 3,63 руб. приходилось на единицу стоимости средств, а в 2007 -1,54 руб. Уменьшение коэффициента показываете не эффективность использования основных средств и прочих внеоборотных активов.
4) Рентабельность собственного капитала
K4R =P/И,
где И - средняя за период величина источников собственных средств предприятия по балансу
K4R0 =6547/3589=1,8
K4R1 =-2782/3589=-0,78
Д K4R=-0,78-1,8=-2,58
Уменьшение коэффициента показывает не эффективность использования собственного капитала.
5) Рентабельность перманентного капитала
K5R =P/(И+К),
где К- средняя за период величина долгосрочных кредитов и займов.
K5R0 =6547/(3589+14823)=0,36
K5R1 =-2782/(3589+14823)=-0,15
Д K5R=-0,15-0,36=-0,51
Эффективность использования капитала, вложенного в деятельность фирмы, на длительный срок падает.
6. Выводы и предложения
Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Однако цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии именно на данном предприятии. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния конкретного предприятия в конкретный период его деятельности.
В ходе работы было обнаружено следующее:
· выявлен дефицит собственных оборотных средств. За год произошло его увеличение на 32293тыс.руб.;
· отмечено значительное уменьшение запасов (более чем на 19%);
В ходе исследования проводился анализ ликвидности баланса. Для этого было выполнено следующее:
· произведена группировка активов по степени их ликвидности и пассивов по срокам их погашения;
· рассчитаны финансовые коэффициенты ликвидности, которые оказались намного выше нормируемых значений, что говорит о финансовой не стабильности организации.
В процессе работы дана оценка финансовой устойчивости предприятия. Здесь было отмечено, что:
· организация находится в финансовой зависимости от заемных источников средств;
· для данной фирмы характерно не устойчивое финансовое положение;
· предприятие не обладает финансово - экономической самостоятельностью;
· предприятие работает не прибыльно.
Приняв во внимание выявленные в ходе анализа негативные явления, можно дать некоторые рекомендации по улучшению и оздоровлению предприятия:
· принять меры по снижению кредиторской задолженности;
· следует увеличить объем инвестиций в основной капитал и его долю в общем имуществе организации;
· необходимо повышать оборачиваемость оборотных средств предприятия; особенно обратить внимание на приращение быстрореализуемых активов;
· обратить внимание на организацию производственного цикла, на рентабельность продукции, ее конкурентоспособность.
· изменить отношение к управлению производством,
· усовершенствовать структуру управления,
· совершенствовать кадровую политику,
· продумывать и тщательно планировать политику ценообразования,
· изыскивать резервы по снижению затрат на производство,
· активно заниматься планированием и прогнозированием управления финансов предприятия.
Заключение
Главная цель производственного предприятия в современных условиях - получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом. Поиски резервов для увеличения прибыльности предприятия составляют основную задачу управленца.
Очевидно, что от эффективности управления финансовыми ресурсами и предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности предприятия в целом. Если дела на предприятии идут самотеком, а стиль управления в новых рыночных условиях не меняется, то борьба за выживание становится непрерывной.
В ходе работы было установлено реальное положение дел на предприятии; выявлены изменения в финансовом состоянии и факторы, вызвавшие эти изменения.
Были сделаны выводы и предложены первоочередные мероприятия, повышающие эффективность деятельности анализируемого хозяйственного субъекта.
Список используемой литературы
Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности: Учебник. М.: Финансы и статистика, 2005.
Балабанов И.Т. Финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2003.
Ковалев В.В. Финансовый анализ. - М.: Финансы и статистика, 2006.
Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия - изд. 3-е исправ., доп. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2004.
Ковалева А.М. Финансы в управлении предприятием. - М.: Финансы и статистика, 2003.
Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово - экономической деятельности предприятия, 2005.
Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа, М.: Финансы и статистика, 2003
Приложение 1
Бухгалтерский баланс на 1 января 2008 года
Организация ООО «Коркинский стекольный завод»
АКТИВ |
Код стр. |
На начало года |
На конец года |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫНематериальные активы |
110 |
5 |
4 |
|
Основные средства |
120 |
15 |
365 |
|
Незавершенное строительство |
130 |
776 |
777 |
|
Доходные вложения в материальные ценности |
135 |
- |
- |
|
Долгосрочные финансовые вложения |
140 |
- |
- |
|
Отложенные налоговые активы |
145 |
- |
1664 |
|
Прочие внеоборотные активы |
150 |
- |
- |
|
Итого по разделу I |
190 |
796 |
2810 |
|
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
||||
Запасыв том числе: |
210 |
22824 |
18532 |
|
сырье, материалы, и другие аналогичные ценности |
211 |
5326 |
9121 |
|
животные на выращивании и откорме |
212 |
- |
- |
|
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) |
213 |
708 |
642 |
|
готовая продукция и товары для перепродажи |
214 |
16652 |
6650 |
|
товары отгруженные |
215 |
- |
- |
|
расходы будущих периодов |
216 |
138 |
2119 |
|
прочие запасы и затраты |
217 |
- |
- |
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
220 |
858 |
554 |
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) в том числе: |
230 |
- |
- |
|
покупатели и заказчики |
231 |
- |
- |
|
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) в том числе: |
240 |
14106 |
7259 |
|
покупатели и заказчики |
241 |
6347 |
3123 |
|
Краткосрочные финансовые вложения |
250 |
387 |
- |
|
Денежные средства |
260 |
109 |
91 |
|
Прочие оборотные активы |
270 |
25774 |
1095 |
|
Итого по разделу II |
290 |
64058 |
27531 |
|
БАЛАНС |
300 |
64854 |
30341 |
|
ПАССИВ |
Код стр. |
На начало года |
На конец года |
|
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ |
||||
Уставный капитал |
410 |
8 |
8 |
|
Собственные акции, выкупленные у акционеров |
411 |
(-) |
(-) |
|
Добавочный капитал |
420 |
15 |
- |
|
Резервный капитал |
430 |
- |
- |
|
в том числе: |
||||
резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством |
431 |
- |
- |
|
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами |
432 |
1531148 |
1531148 |
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
470 |
6323 |
823 |
|
Итого по разделу III |
490 |
6346 |
831 |
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
||||
Займы и кредиты |
510 |
27428 |
- |
|
Отложенные налоговые обязательства |
515 |
1628 |
- |
|
Прочие долгосрочные пассивы |
520 |
- |
- |
|
Итого по разделу IV. |
590 |
29056 |
- |
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
||||
Займы и кредиты |
610 |
8762 |
5830 |
|
Кредиторская задолженность |
620 |
17602 |
20592 |
|
В том числе: |
||||
поставщики и подрядчики |
621 |
9736 |
11337 |
|
задолженность перед персоналом организации |
622 |
1785 |
1748 |
|
задолженность перед государственными внебюджетными фондами |
623 |
- |
- |
|
задолженность по налогам и сборам |
624 |
2427 |
3038 |
|
прочие кредиторы |
625 |
3654 |
4469 |
|
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов |
630 |
- |
- |
|
Доходы будущих периодов |
640 |
- |
- |
|
Резервы предстоящих расходов |
650 |
3088 |
3088 |
|
Прочие краткосрочные обязательства |
660 |
- |
- |
|
Итого по разделу V |
690 |
29452 |
29510 |
|
БАЛАНС |
700 |
64854 |
30341 |
|
СПРАВКА о наличии ценностей, |
||||
Арендованные основные средства |
910 |
- |
- |
|
в том числе по лизингу |
911 |
- |
- |
|
Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение |
920 |
- |
- |
|
Товары, принятые на комиссию |
930 |
- |
- |
|
Списанная в убыток задолженность неплатежеспособность дебиторов |
940 |
- |
- |
|
Обеспечения обязательств и платежей полученные |
950 |
- |
- |
|
Обеспечения обязательств и платежей выданные |
960 |
- |
- |
|
Износ жилищного фонда |
970 |
- |
- |
|
Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов |
980 |
- |
- |
|
Нематериальные активы, полученные в пользование |
990 |
- |
- |
Приложение 2
ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ за 2007год
Организация ООО «Коркинский стекольный завод»
Наименование показателя |
Код стр. |
За отчетный период |
За аналогичный период прошлого года |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
Доходы и расходы по обычным видам
|
010 |
95981 |
101782 |
|
Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг |
020 |
(94446) |
(91726) |
|
Валовая прибыль |
029 |
1535 |
10056 |
|
Коммерческие расходы |
030 |
(4317) |
(3509) |
|
Управленческие расходы |
040 |
( ) |
( ) |
|
Прибыль (убыток) от продаж |
050 |
-2782 |
6547 |
|
Прочие доходы и расходы Проценты к получению |
060 |
- |
- |
|
Проценты к уплате |
070 |
(603) |
(154) |
|
Доходы от участия в других организациях |
080 |
- |
- |
|
Прочие операционные доходы |
090 |
519 |
- |
|
Прочие операционные расходы |
100 |
(760) |
(37) |
|
Внереализационные доходы |
120 |
12142 |
8827 |
|
Внереализационные расходы |
130 |
(13486) |
(8942) |
|
Прибыль (убыток) до налогообложения |
140 |
-4970 |
6241 |
|
Отложенные налоговые активы |
141 |
1664 |
- |
|
Отложенные налоговые обязательства |
142 |
- |
1628 |
|
Налог на прибыль |
150 |
(530) |
(213) |
|
Чистая прибыль (убыток) очередного периода |
190 |
- |
4237 |
|
СПРАВОЧНО. Постоянные налоговые обязательства (активы) |
200 |
1189 |
343 |
|
Базовая прибыль (убыток) на акцию |
201 |
- |
- |
|
Разводненная прибыль (убыток) на акцию |
202 |
- |
- |
Подобные документы
Понятие, значение и задачи финансового состояния предприятия. Структура актива и пассива бухгалтерского баланса. Типы финансовой устойчивости, ликвидность, кредитоспособность и платежеспособность, факторы, влияющие на финансовое состояние предприятия.
курсовая работа [70,0 K], добавлен 07.12.2010Финансовое состояние как важнейшая характеристика деловой активности и надежности предприятия. Анализ состава и структуры актива и структуры пассива баланса. Отчет о прибылях и убытках. Доходы от видов деятельности. Показатели ликвидности предприятия.
реферат [567,9 K], добавлен 24.01.2009Финансовое состояние предприятия ООО "Дымовское колбасное производство": общая характеристика; оценка имущественного положения, платежеспособность; анализ финансовой устойчивости, прибыли и рентабельности. Направления совершенствования деятельности.
курсовая работа [59,4 K], добавлен 06.06.2011Организационно-экономическая характеристика ООО "Русич". Анализ финансового состояния предприятия: использование основных фондов, прибыль и рентабельность продукции, состояние баланса. Оценка платежеспособности, ликвидности и финансовой устойчивости.
дипломная работа [443,2 K], добавлен 20.12.2015Порядок реализации предварительного обзора баланса. Анализ имущества предприятия, источники средств. Оценка ликвидности и финансовой устойчивости, рентабельности и деловой активности. Мероприятия по повышению эффективности финансовой деятельности.
дипломная работа [3,1 M], добавлен 12.07.2011Расчёт и оценка основных коэффициентов, характеризующий финансовое состояние ОАО "Синар". Анализ структуры баланса, деловой активности и рентабельности предприятия. Оценка потенциального банкротства. Финансовое планирование деятельности ОАО "Синар".
курсовая работа [83,2 K], добавлен 11.03.2012Экономическая характеристика организации. Анализ бухгалтерского баланса, оборотных средств, платежеспособности, ликвидности, рентабельности, дебиторской и кредиторской задолженности, финансовой устойчивости. Пути повышения финансовой устойчивости.
курсовая работа [73,4 K], добавлен 13.01.2014Анализ финансового состояния ООО "СМП Монолит". Состав и структура актива и пассива баланса. Финансовая устойчивость, ликвидность, платежеспособность, деловая активность. Анализ прибыли и рентабельности предприятия, оценка вероятности его банкротства.
курсовая работа [653,6 K], добавлен 31.05.2015Понятие, значение и показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Оценка финансового состояния предприятия: анализ платежеспособности и финансовой устойчивости, кредитоспособности и ликвидности баланса, оборачиваемости оборотных активов.
курсовая работа [90,0 K], добавлен 08.06.2010Рассмотрение финансового состояния предприятия с позиции кредитной организации. Роль и место финансового анализа в рыночной экономике. Рейтинговая оценка финансового состояния. Анализ активов и пассивов, финансовой устойчивости, ликвидности баланса.
курсовая работа [70,1 K], добавлен 07.01.2014