Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛОРУСЬ

БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Кафедра экономической теории и истории экономических учений

Курсовая работа на тему:

“ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА И ЕЁ МЕХАНИЗМ. ОСОБЕННОСТИ ФИСКАЛЬНОЙ ПОЛИТИКИ В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ”

МИНСК 2005

Содержание

Введение

1. Понятие фискальной политики, её виды. Краткосрочные и долгосрочные цели фискальной политики

2. Инструменты фискальной политики. Мультипликатор государственных расходов и налогов. Мультипликатор сбалансированного бюджета

3. Эффективность фискальной политики. Эффект вытеснения

4. Механизм реализации фискальной политики в переходной экономике. Особенности её осуществления в РБ

Заключение

Список использованной литературы

Введение

«Фиск» означает казна, «фискал» -- сборщик налогов. Поэтому складывается видимость, что фискальная политика в лучшем случае есть только налоговая политика. Однако это далеко не так.

Фискальная политика представляет собой воздействие государства на экономику посредством формирования величины и структуры государственных расходов, объема трансфертных выплат и системы налогообложения. По существу, фискальная политика сводится к формированию и расходованию средств государственного бюджета, так как налоги представляют основные доходы госбюджета, а государственные закупки и трансферты - его расходы. Поэтому фискальную политику можно интерпретировать также и как налогово-бюджетную политику.

С 1992 года налоговая система Республики Беларусь находится в состоянии постоянного реформирования, что отражается на процессе становления бюджетно-налоговой системы. Однако надо сказать об отсутствии научно обоснованной стратегии и тактики проведения реформ. В этой связи необходим комплекс мероприятий по снижению экономической напряженности, как за счет оптимизации государственных расходов, так и за счет роста сбора налогов, расширения налогооблагаемой базы. В работе рассматриваются не только основные понятия и направления фискальной политики, но и современные тенденции фискальной политики.

Цель работы - анализ фискальной политики, ее основных концепций и элементов. Поставленная цель предопределила решение следующих задач:

рассмотреть краткосрочные и долгосрочные цели фискальной политики государства;

определить инструменты фискальной политики. Ознакомиться с мультипликаторами государственных расходов и налогов, а также мультипликатором сбалансированного бюджета.

дать определение эффективной фискальной политики. Разъяснить, в чём заключается эффект вытеснения.

рассмотреть особенности фискальной политики Республики Беларусь в условиях системных преобразований;

При этом следует подчеркнуть, что эффективная фискальная политика государства в переходный период во многом зависит от активной позиции центральных органов управления и власти на местах. Только их согласованная работа способна ускорить решение стоящих перед республикой задач в финансовой области.

фискальный мультипликатор бюджет

1. Понятие фискальной политики. Краткосрочные и долгосрочные цели фискальной политики

Бюджетно-налоговая (фискальная) политика - меры правительства по изменению государственных расходов, налогообложения и состояния государственного бюджета, направленные на обеспечение полной занятости, равновесия платежного баланса и экономического роста при производстве неинфляционного ВВП.

Стимулирующая бюджетно-налоговая политика в краткосрочной перспективе имеет своей целью преодоление циклического спада экономики и предполагает увеличение госрасходов G, снижение налогов Т или комбинирование этих мер. В более долгосрочной перспективе политика снижения налогов может привести к расширению предложения факторов производства и росту экономического потенциала. Осуществление этих целей связано с проведением комплексной налоговой реформы, сопровождающейся ограничительной кредитно-денежной политикой Центрального Банка и оптимизацией структуры государственных расходов.

Сдерживающая бюджетно-налоговая политика имеет своей целью ограничение циклического подъема экономики и предполагает снижение госрасходов G, увеличение налогов Т или комбинирование этих мер. В краткосрочной перспективе эти меры позволяют снизить инфляцию спроса ценой роста безработицы и спада производства. В более долгом периоде растущий налоговый клин может послужить основой для спада совокупного предложения и развертывания механизма стагфляции, особенно в том случае, когда сокращение государственных расходов осуществляется пропорционально по всем статьям бюджета и не создается приоритетов в пользу государственных инвестиций в инфраструктуру рынка труда. Затяжная стагфляция на фоне неэффективного управления государственными расходами создает предпосылки для разрушения экономического потенциала, что нередко встречается в экономиках переходного периода.

Инфляционный и дефляционный разрывы

Рассмотрим рис.1, на котором представлены ситуации, с которыми может столкнуться экономика. Так, на рис.1.а экономика находится в состоянии равновесия (точка Е), которому соответствует уровень национального дохода Y₀. Вместе с тем объем производства, соответствующий уровню полной занятости, равен величине Уе. причем У_е >Уо, то есть налицо безработица.[ 12, c.141]

Суть проблемы заключается в недостаточности совокупного спроса. На нашем рисунке (1.а) этот разрыв между совокупным спросом и совокупным предложением составит при доходе полной занятости величину, равную ДВ.

Недостаток совокупного спроса по сравнению с совокупным предложением в состоянии полной занятости называется дефляционным разрывом.

Для ликвидации этого разрыва можно прибегнуть к увеличению государственных расходов или снижению налогов (активная фискальная политика), либо воспользоваться политикой сбалансированного бюджета, подразумевающей одновременное увеличение государственных расходов и налогов.



Рис.1. Инфляционный и дефляционный разрыв

На рис.1.б изображена противоположная ситуация. Точка равновесия Е расположена выше уровня полной занятости У_Е. Как правило, экономика не может пребывать в таком режиме достаточно долго, так как вынуждена использовать больше ресурсов (труда, капитала и т. п.), чем располагает. Таким образом, уровень дохода полной занятости является своеобразным барьером на пути к достижению равновесия. Но если экономика оказывается в подобном неравновесном состоянии (допустим, в положении у_е), то возникает избыточный совокупный спрос, который оказывает инфляционное воздействие на экономику до тех пор, пока это неравновесие не будет ликвидировано.

Избыток совокупного спроса над совокупным предложением при полной занятости называется инфляционным разрывом.

Помимо дискреционных решений правительства, на экономику влияет и система автоматических (или встроенных) стабилизаторов.

Под автоматическими стабилизаторами понимаются институциональные факторы рыночной экономики, которые «сглаживают» экономическую конъюнктуру независимо от текущих решений правительства. Среди наиболее типичных автоматических стабилизаторов можно отметить следующие:

1. Прогрессивная шкала налогообложения. Благодаря ей во время экономического бума располагаемый доход домашних хозяйств и нераспределенная прибыль предпринимательского сектора растут медленнее, чем национальный доход; а это сдерживает рост эффективного спроса и тормозит чрезмерный экономический рост. Напротив, во время спада эффективный спрос уменьшается медленнее, чем падение производства, что сокращает масштабы экономического спада.

2. Система пособий по безработице и материальная помощь бедным слоям населения. Во время спада государственные расходы на эти цели возрастают, а во время подъема -- сокращаются без специальных решений законодательной и исполнительной властей.

3. Функция потребления, основанная на концепции перманентного дохода. Исходя из этой концепции, можно предположить, что во время подъема домашние хозяйства увеличивают свое потребление медленнее нарастания дохода, а во время спада -- медленнее сокращают свое потребление по сравнению со снижением дохода. [ 12, c.143]

Следует сказать, что представители различных экономических школ относятся к идее встроенных стабилизаторов по-разному. К примеру, относительно роли третьего стабилизатора расхождений между кейнсианцами и неоклассиками (монетаристами) в принципе нет. Однако действенность первых двух неоклассики и монетаристы отрицают, в отличие от кейнсианцев, ибо природа этих стабилизаторов вытекает из кейнсианского понимания активной роли совокупного спроса, что несовместимо с идеологией неоклассиков и монетаристов как представителей «экономики предложения».

Дискреционная и недискреционная фискальная политика

Дискреционная фискальная политика - целенаправленное изменение величин государственных расходов, налогов и сальдо государственного бюджета в результате специальных решений правительства, направленных на изменение уровня занятости, объема производства, темпов инфляции и состояния платежного баланса.

Недискреционная фискальная политика - автоматическое изменение названных величин в результате циклических колебаний совокупного дохода. Недискреционная фискальная политика предполагает автоматическое увеличение (уменьшение) чистых налоговых поступлений в госбюджет в периоды роста (уменьшения) ВВП, которое оказывает стабилизирующее воздействие на экономику.

Дискреционная политика правительства связана со значительными внутренними временными лагами, так как изменение структуры государственных расходов или ставок налогообложения предполагает длительное обсуждение этих мер в парламенте.

При недискреционной фискальной политике бюджетный дефицит и излишек возникают автоматически, в результате действия встроенных стабилизаторов экономики.

"Встроенный" (автоматический) стабилизатор - экономический механизм, позволяющий снизить амплитуду циклических колебаний уровней занятости и выпуска, не прибегая к частым изменениям экономической политики правительства. В качестве таких стабилизаторов в индустриальных странах обычно выступают прогрессивная система налогообложения, система государственных трансфертов (в том числе страхование по безработице) и система участия в прибылях. Встроенные стабилизаторы экономики относительно смягчают проблему продолжительных временных лагов дискреционной фискальной политики, так как эти механизмы "включаются" без непосредственного вмешательства парламента.

Степень встроенной стабильности экономики непосредственно зависит от величин циклических бюджетных дефицитов и излишков, которые выполняют функции автоматических "амортизаторов" колебаний совокупного спроса.

Выводы:

1. Стимулирующая бюджетно-налоговая политика в краткосрочной перспективе имеет своей целью преодоление циклического спада экономики и предполагает увеличение госрасходов G, снижение налогов Т или комбинирование этих мер. В более долгосрочной перспективе политика снижения налогов может привести к расширению предложения факторов производства и росту экономического потенциала.

2. Сдерживающая бюджетно-налоговая политика имеет своей целью ограничение циклического подъема экономики и предполагает снижение госрасходов G, увеличение налогов Т или комбинирование этих мер. В краткосрочной перспективе эти меры позволяют снизить инфляцию спроса ценой роста безработицы и спада производства. В более долгом периоде растущий налоговый клин может послужить основой для спада совокупного предложения и развертывания механизма стагфляции, особенно в том случае, когда сокращение государственных расходов осуществляется пропорционально по всем статьям бюджета и не создается приоритетов в пользу государственных инвестиций в инфраструктуру рынка труда.

3. Недостаток совокупного спроса по сравнению с совокупным предложением в состоянии полной занятости называется дефляционным разрывом.

Избыток совокупного спроса над совокупным предложением при полной занятости называется инфляционным разрывом.

4. В краткосрочной перспективе меры бюджетно-налоговой политики сопровождаются эффектами мультипликаторов государственных расходов, налогов и сбалансированного бюджета.

2. Инструменты фискальной политики. Мультипликатор государственных расходов и налогов. Мультипликатор сбалансированного бюджета

В рамках фискальной политики государство изыскивает в бюджет налоговые поступления («линия доходов»), также это могут быть доходы от ценных бумаг иностранных государств и акционерных обществ, которыми владеет правительство, а также другие поступления, получаемые с «государственного капитала», размещенного в реальном секторе экономики (см. рис. 2.1).

Таким образом, у фискальной политики государства обнаруживается и второй компонент -- это «линия расходов». Здесь государство стремится регулировать и оптимизировать собственные расходы, оказывать положительное воздействие на происходящие в стране социально-экономические процессы.[ 4, c.344]

Рис.2.1. Основные компоненты современной фискальной политики

Фискальная политика государства есть целенаправленные мероприятия государства по мобилизации и рациональному использованию финансовых ресурсов, необходимых для выполнения соответствующих функций, на основе действующего законодательства.

В цивилизованной стране фискальная политика формируется и контролируется парламентом страны с учетом выработанной теоретической концепции, а реализуется правительством, в первую очередь министерством экономики и министерством финансов.

Нам известно, что основными задачами экономической политики государства выступают обеспечение полной занятости, подавление инфляции, достижение равновесия платежного баланса, обеспечение устойчивого и долговременного экономического роста. Поэтому бюджетно-налоговая политика обнаруживается как совокупность конкретных мер правительства по изменению государственных расходов, налогообложения и общего состояния государственного бюджета, которые направлены на достижение соответствующих задач социально-экономического развития.

В механизме реализации бюджетно-налоговой политики налоги и государственные расходы образуют единство противоположностей. Налоги являются инструментом долгосрочного регулирования. Механизм налогообложения соответствует реально существующему состоянию экономики. Государственные расходы - это инструмент краткосрочного регулирования. Величина их и направления использования отражают желаемую перспективу развития общества. Размеры налоговых поступлений (виды, количество налогов, уровень ставок) находятся в прямой зависимости от планируемой при составлении бюджетов суммы государственных закупок и трансфертных платежей. Поэтому в соответствии с предполагаемыми изменениями в государственных расходах корректируется структура налогообложения.

Представим самую общую схему возможной классификации налогов.



Рис.2.2. Общая схема классификации налогов

При разработке стабилизационных мероприятий фискальной политики избирается альтернативный вариант: манипулирование налогами или государственными расходами. В то же время одним из вариантов налогового механизма, как отмечалось, является сочетание снижения (повышение) уровня налоговых изъятий с увеличением (уменьшением) величины государственных расходов в виде правительственных закупок и трансфертных платежей.

Необходимо отметить, что воздействие стабилизационной политики зависит от правильного сочетания сокращения объема государственных заказов, трансфертных платежей и повышения налогов, поскольку это обусловливает возможность поддержания совокупного спроса на желательном уровне и экономической системы в состоянии стабильности. В случае неточного сочетания данных противоположностей мероприятий можно спровоцировать рост инфляции и нарушить равновесное состояние экономики.

Для определения эффективности мер фискальной политики используются различные показатели: производится оценка налогового потенциала государства и осуществляется расчет уровня налогообложения.

Мультипликатор государственных расходов

Если государственные расходы увеличиваются на ?G, то кривая планируемых расходов сдвигается вверх на эту же величину (см. рис. 2.3), а равновесный объем производства возрастает от Y₁ до Y₂ на величину ?Y = ?Gx m_g, где m_g - мультипликатор государственных расходов.

Мультипликационный процесс начинается, когда расходы возрастают на ?G и увеличивают доход на ту же величину, что в свою очередь дает прирост потребления на величину bx?G. Этот рост потребления вновь увеличивает расходы и доход, что снова приводит к росту потребления на величину b²x?G и т.д. Совокупный эффект равен:

первоначальное изменение расходов = ?G; первое изменение потребления = bx?G; второе изменение потребления = b²x?G;

?Y=?G(l+b + b² +...).

Рис. 2.3.

Мультипликатор государственных расходов

Эта элементарная модель получила название простого мультипликатора Кейнса.

Величина мультипликатора государственных расходов и равновесный объем выпуска могут быть найдены в результате решения системы уравнений:

Y=C+I+G

C=a+bY

где Y = C + I + G - основное макроэкономическое тождество;

С = а + bY - потребительская функция.

Подстановка потребительской функции в основное макроэкономическое тождество позволяет определить равновесный объем производства:

Y = a+bY+I+G => Y - bY = a+I+G => Y(1-b) = a+I+G.

Y = (a + I+G),

где (а + I + G) - автономные расходы, не зависящие от величины дохода Y, а - мультипликатор, который показывает, насколько возрастает равновесный уровень дохода в закрытой экономике в результате роста не только государственных, но и любого из автономных расходов на единицу. Основным фактором, определяющим величину мультипликатора, является предельная склонность к потреблению b (МРС).

С учетом налогообложения дохода Y изменится вид потребительской функции и, соответственно, модель мультипликатора:

Y=C+I+G

C=a+ b(1-t) =>

Y = (a + I + G)

Где - мультипликатор расходов в закрытой экономике;

t - предельная налоговая ставка.

Предельная налоговая ставка - соотношение между приростом суммы вносимого налога и приростом дохода:

t=

где t - предельная ставка налогообложения; ?T -прирост суммы вносимого налога; ?Y - прирост дохода.

Прогрессивная система налогообложения является фактором, способствующим ослаблению эффекта мультипликатора и стабилизации уровней занятости и выпуска. Чем ниже ставка налогообложения, тем, при прочих равных условиях, более значителен эффект мультипликатора.

Эффект мультипликатора государственных расходов в открытой экономике относительно ниже, чем в закрытой.

В открытой экономике величина мультипликатора госрасходов и равновесный объем выпуска могут быть найдены в результате решения системы уравнений:

Y = С + I + G + Х_п

C = a + b(1-t)Y;

X_n=g-m'Y,

где Y = С + I + G + Х_п - основное макроэкономическое тождество;

С = а + b(1 - t)Y - потребительская функция; X_n=g-m'Y - функция чистого экспорта.

Y =(a+I+G+g)

где - мультипликатор государственных расходов в открытой экономике;

т' - предельная склонность к импортированию. [ 1, c. 119]

Мультипликатор налогов

Аналогичное мультипликативное воздействие на равновесный уровень дохода окажет и снижение налогов Т. Если налоговые отчисления снижаются на ?T, то располагаемый доход Yd = Y - Т возрастает на величину ?Т(см. рис. 2.4). Потребительские расходы соответственно увеличиваются на величину ?ТхЬ, что сдвигает вверх кривую планируемых расходов и увеличивает равновесный объем производства Y₁ до Y₂ на величину

?Y= -?T , где - мультипликатор налогов.



Рис. 2.4.

Механизм налоговой мультипликации, как и в случае с государственными расходами, связан с многократной реакцией потребления на однократное изменение налогов:

налоги снижаются на ?T => располагаемый доход увеличивается на ?Т^

=> потребление увеличивается на bх?Т^ =>

=> совокупные расходы увеличиваются на Ах?T^ =>

=> совокупный доход увеличивается на bх?Т^ =>

=> потребление увеличивается на b(bx?T)^ =>

=> совокупные расходы увеличиваются на b² х?T^ =>

=> совокупный доход увеличивается на b² х?Т^ =>

=> потребление увеличивается на b(b² х?T)^ и т.д.

Если предположить, что все налоговые отчисления в государственный бюджет зависят от динамики текущего дохода Y, то налоговая функция принимает вид

T = tY, где t - предельная налоговая ставка.

В этом случае функция потребления имеет вид:

C= a+ b(Y-tY) = a+ b(1-t)Y,

А модель налогового мультипликатора принимает вид:

m_t =

где m_t - налоговый мультипликатор в закрытой экономике. Полная налоговая функция имеет вид:

Т= T_a + tY,

где Т_а -- автономные налоги, независящие от величины текущего дохода Y (например, налоги на недвижимость, наследство и т.д.); t - предельная налоговая ставка.

С учетом функциональной зависимости налоговых отчислений Т от дохода Y функция потребления принимает вид:

C = a+b[Y-(T_a + tY)]

В этом случае модель равновесного объема производства в открытой экономике имеет вид:

Y = (a+I+G+g) - T_a ,

где - мультипликатор налогов в открытой экономике.

При этом суммарное изменение дохода ?Y в результате одновременного изменения величин госрасходов и автономных налогов определяется как

?Y= ?G - T_a ;

Вполне допустима и такая ситуация, когда увеличение государственных расходов обеспечивается исключительно за счет увеличения налоговых поступлений в бюджет, так что сальдо бюджета не изменяется (?T = ?G). С учетом мультипликатора государственных расходов объем выпуска увеличится. С учетом мультипликатора налогов объем выпуска сократится. А так как М > M_t , то в качестве конечного результата можно ожидать некоторого прироста объема выпуска. Так обнаруживается действие мультипликатора сбалансированного бюджета, который всегда равен или меньше единицы.[ 1, c. 120]

Мультипликатор сбалансированного бюджета

Мультипликатор сбалансированного бюджета не предполагает абсолютного устранения любых бюджетных дефицитов или излишков. Речь идет о сбалансировании изменений в доходной и расходной частях бюджета, то есть о сохранении равенства ?Т = ?G, где под символом ?T обобщенно обозначаются все изменения доходов бюджета, а под символом ?G - все изменения расходов бюджета.

Если, например, государственные расходы возросли на ?G, то равновесный объем производства возрастет на величину

?Y=?G ;

Если правительство одновременно повысит автономные налоги на ?Т_а = ?G, то равновесный объем выпуска снизится на величину

?Y= - T_a

Суммарное изменение равновесного объема выпуска составит:

?Y= ?G( - )

то есть ?Y< ?G = ?T_a.

Мультипликативный эффект от снижения налогов слабее, чем от увеличения государственных расходов, что алгебраически выражается в превышении мультипликатора расходов над налоговым мультипликатором. Это является следствием более сильного воздействия госрасходов на величины дохода и потребления (по сравнению с изменением налогов). Данное различие является определяющим при выборе инструментов фискальной политики. Если она нацелена на расширение государственного сектора экономики, то для преодоления циклического спада увеличиваются госрасходы (что дает сильный стимулирующий эффект), а для сдерживания инфляционного подъема увеличиваются налоги (что является относительно мягкой ограничительной мерой).

Если фискальная политика нацелена на ограничение государственного сектора, то в фазе циклического спада снижаются налоги (что дает относительно небольшой стимулирующий эффект), а в фазе циклического подъема снижаются госрасходы, что позволяет относительно быстро снизить уровень инфляции.

Выводы:

1. Налоги являются инструментом долгосрочного регулирования. Механизм налогообложения соответствует реально существующему состоянию экономики. 2. Государственные расходы - это инструмент краткосрочного регулирования. Величина их и направления использования отражают желаемую перспективу развития общества.

3. Мультипликативный эффект от снижения налогов слабее, чем от увеличения государственных расходов, что алгебраически выражается в превышении мультипликатора расходов над налоговым мультипликатором. Это является следствием более сильного воздействия госрасходов на величины дохода и потребления (по сравнению с изменением налогов). Данное различие является определяющим при выборе инструментов фискальной политики.

3. Эффективность фискальной политики. Эффект вытеснения

Эффективная фискальная политика должна учитывать реальное состояние экономики, а именно должна быть стимулирующей, то есть увеличивать государственные расходы и уменьшать налоги в период наметившегося спада производства. В период начавшейся инфляции она должна быть сдерживающей, то есть повышать налоги и уменьшать государственные расходы.

Эффективность, результативность фискальной политики зависят от ряда объективных и субъективных факторов. Среди объективных условий - такие, как, во-первых, разнообразие и уровень адаптированности применяемых форм, методов регулирования к изменениям экономической конъюнктуры; во-вторых, достижение комплексного использования налогового, бюджетного, кредитно-денежного, внешнеэкономического и социального механизмов государственного регулирования в интегрированной экономической политике.

К сожалению, существует огромная разница между фискальной политикой на бумаге и фискальной политикой на практике. Поэтому совершенно необходимо рассмотреть некоторые особые проблемы, возникающие в процессе осуществления соответствующей фискальной политики.

ПРОБЛЕМЫ ВРЕМЕНИ

Осуществление фискальной политики требует решения некоторых проблем времени.

1. Временной лаг распознавания. Временной лаг распознавания относится к тому промежутку времени, который проходит между началом спада или инфляции и тем моментом, когда происходит осознание того факта, что они имеют место. Исключительно трудно точно предсказать будущий ход экономической активности. Хотя такие инструменты экономического прогнозирования, как система лидирующих индикаторов, дают представление о направлении развития экономики, экономика может уже иметь четырех- или даже шестимесячный спад или инфляцию, прежде чем этот факт проявится в соответствующей статистике и будет осознан.

2. Административная задержка. Колеса демократического правительства часто крутятся довольно медленно. Обычно пройдет значительный промежуток времени от того момента, когда будет признана необходимость принятия фискальных мер, до того момента, когда эти меры будут на самом деле приняты. В действительности иногда требуется так много времени для корректировки фискальной политики, что экономическая ситуация в это время полностью изменяется и предлагавшиеся меры становятся совершенно неподходящими.

3. Функциональное запаздывание. Кроме того, имеет место также временной лаг между тем моментом, когда принимается решение о фискальных мерах, и временем, когда эти меры начнут оказывать воздействие на производство, занятость или уровень цен.[ 5, c. 253]

ПОЛИТИЧЕСКИЕ ПРОБЛЕМЫ

Фискальная политика формируется на политической арене, и это в значительной степени осложняет ее использование для целей стабилизации экономики.

1. Другие цели. Экономическая стабильность не является единственной целью правительственной политики в области расходов и налогообложения. Правительство вовлечено также в решение задач обеспечения товаров и услуг общего потребления и перераспределения доходов.

2. Пристрастие к стимулирующим мерам. Дефициты имеют тенденцию быть политически привлекательными, а бюджетные излишки воспринимаются в политическом плане очень болезненно. То есть, может быть, существует политическая предрасположенность в пользу дефицитов, друтими словами, фискальная политика может олицетворять пристрастие к стимулированию экономики и инфляции. Это объясняется тем, что сокращения налогов очень популярны в политическом плане. Так же популярны приросты государственных расходов, особенно если избирательные округа конкретных политиков получают от этого выигрыш. Увеличение же налогов обычно беспокоит избирателей, а сокращающиеся государственные расходы могут оказаться политически рискованными.

3. Деловой цикл, обусловленный политическими мотивами. Некоторые экономисты подчеркивают, что всепоглощающая цель политических деятелей не обязательно действие в интересах национальной экономики, а скорее стремление быть переизбранным. Некоторые экономисты выдвинули недавно предположение о том, что существует деловой цикл, обусловленный политическими мотивами. То есть они полагают, что политические деятели могут манипулировать фискальной политикой с целью максимизации поддержки избирателей, даже если их фискальные решения имеют тенденцию дестабилизировать экономику. В соответствии с этими взглядами, фискальная политика может быть коррумпирована, исходя из политических целей, и стать причиной экономических колебаний. [ 5, c. 254]

Эффект вытеснения

Для того чтобы объяснить действие эффекта вытеснения обратимся к модели IS-LM.

Рис.3.1. Равновесие в модели IS-LM

Совместное равновесие товарного и денежного рынков достигается в точке пересечения кривых IS и LM(рис.3.1.).

Модель IS-LM позволяет найти также сочетания рыночной процентной ставки и уровня дохода (выпуска), при которых одновременно достигается равновесие на товарном и денежном рынках.

Кривые IS и LM построены не только для данного уровня цен Р, но и для данных уровней государственных расходов G, налоговых поступлений Т и денежного предложения М. В этом случае существует лишь одно сочетание значений процентной ставки и уровня дохода (i_e, Y_e), при котором достигается равновесие одновременно на двух рассматриваемых рынках. Пересечение кривых IS и LM в точке Е означает, что денежное предложение достаточно для такой процентной ставки, которая уравновешивает планируемые инвестиции и сбережения. Поскольку кривая IS связана с планируемыми расходами, ее изменение отражает изменения в фискальной политике. Кривая LM отражает изменения в монетарной политике, поскольку связана с денежным предложением. Таким образом, модель IS-LM позволяет оценить совместное влияние на макроэкономику фискальной (налогово-бюджетной) и монетарной (денежно-кредитной) политики. Если мероприятия фискальной политики непосредственно направлены на рынок товаров, то при проведении денежно-кредитной политики объектом регулирования является денежный рынок.

Остановимся на вопросе взаимодействия товарного и денежного рынков при изменении налогово-бюджетной политики.Посмотрим, к каким последствиям приведет политика правительства, направленная на увеличение государственных расходов (или снижение налогов).

Рост государственных расходов (снижение налогов) приведет к тому, что кривая IS₀ (рис. 3.2,а) сдвинется вправо, в положение IS₁, на расстояние, соответствующее произведению на коэффициент мультипликатора К. При прежней процентной ставке i₀ совокупный спрос увеличился бы до уровня Y₂. Однако двойное равновесие рыночной системы при этом оказалось бы нарушенным: если бы произведенный национальный доход достиг величины Y₂, на денежном рынке возник бы дефицит, поскольку точка С лежит ниже кривой LM. Из-за недостатка денег увеличится предложение государственных облигаций, что приведет к снижению их курса и росту процентной ставки с i₀ до i₁. Более высокая процентная ставка ограничит намечавшийся при i₀ инвестиционный спрос со стороны частного бизнеса. В результате совокупный спрос на товарном рынке возрастет не до У₂, а только до Y₁, и новое совместное равновесие на рынке товаров и денежном рынке установится при национальном доходе У₁, и процентной ставке i₁. Это говорит о том, что денежный рынок "гасит" мультипликационный эффект увеличения государственных расходов (рис. 3.2,6). [ 2, c. 214]

Рис. 3.2. Эффект увеличения государственных расходов: а -- модель IS-LM, б--денежный рынок; в -- кривая совокупного спроса

Таким образом, одним из последствий увеличения государственных расходов является рост процентных ставок, приводящий к сокращению инвестиций, а также частного потребления (поскольку дорогим становится потребительский кредит). Это влияние роста процентных ставок на потребление и инвестиции в связи с повышением государственных расходов получило название эффекта вытеснения: увеличение государственных расходов G "вытесняет" частные расходы и, прежде всего, инвестиции I. Однако эффект вытеснения срабатывает лишь частично, в целом же совокупный спрос (несмотря на сокращение частных расходов из-за роста процентных ставок) увеличивается. Следовательно, при том же уровне цен совокупный спрос будет выше в результате фискальной экспансии, поэтому воздействие увеличения государственных расходов изображается как сдвиг кривой совокупного спроса AD₀ вправо, в положение AD₁ (рис.3.2,в).

Относительная эффективность бюджетно-налоговой политики

Бюджетно-налоговая экспансия. Рост государственных расходов и снижение налогов приводит к эффекту вытеснения, который значительно снижает результативность стимулирующей фискальной политики (см. рис. 3.3)

Рис. 3.3.

G ^ (или Т v) => У ^=> С ^=> Y ^=> M_D ^=> R^ => Iv=> X_n v=> Y ^

эффект вытеснения

Если госрасходы G увеличиваются, то совокупные расходы и доход возрастают, что приводит к увеличению потребительских расходов С. Увеличение потребления, в свою очередь, увеличивает совокупные расходы и доход Y, причем с эффектом мультипликатора. Увеличение Y способствует росту спроса на деньги М_D, так как в экономике совершается большее количество сделок. Повышение спроса на деньги при их фиксированном предложении вызывает рост процентной ставки R. Повышение процентных ставок снижает уровень инвестиций I и чистого экспорта Х_п. Падение чистого экспорта связано также с ростом совокупного дохода У, который сопровождается увеличением импорта. В итоге рост занятости и выпуска, вызванный стимулирующей фискальной политикой, оказывается частично элиминированным за счет вытеснения частных инвестиций и чистого экспорта.

Если бы не было вытеснения инвестиций и чистого экспорта, то увеличение Y из-за приращения госрасходов (или снижения налогов) было бы равно (Y₀ Y₂). Однако вследствие эффекта вытеснения действительное увеличение Y составляет только (Y₀ Y). [ 1, c. 192]

Относительная эффективность стимулирующей фискальной политики определяется величиной эффекта вытеснения. Если эффект вытеснения меньше, чем эффект роста выпуска, то, при прочих равных условиях, фискальная политика эффективна ( рис. 3.4)

Рис. 3.4.

Эффект вытеснения оказывается относительно незначительным в двух случаях:

1) если инвестиции и чистый экспорт малочувствительны к повышению процентных ставок на денежном рынке, то есть если коэффициенты чувствительности d и п относительно малы. В этом случае даже значительное увеличение R вызовет лишь небольшое вытеснение / и Х_n, и поэтому общий прирост У будет существенным. Графически эта ситуация иллюстрируется более крутой кривой IS (см. рис. 3.5). Наклон кривой LM имеет в данном случае второстепенное значение.

Рис. 3.5.

2) Если спрос на деньги высокочувствителен к повышению процентных ставок и достаточно незначительного увеличения R, чтобы уравновесить денежный рынок. Поскольку повышение R незначительно, то и эффект вытеснения будет относительно мал. Графически эта ситуация иллюстрируется более пологой кривой LM (см. рис.3.6). Наклон кривой IS имеет в данном случае второстепенное значение.



Рис. 3.6.

Стимулирующая фискальная политика оказывается наиболее эффективной при сочетании относительно крутой IS и относительно пологой LM (см. рис.3.7). В этом случае эффект вытеснения очень мал, так как и повышение ставок процента очень незначительно, и коэффициенты d и п очень малы. Общий прирост Y составляет величину (Y ₀Y₁).

Рис. 3.7.

Стимулирующая фискальная политика относительно неэффективна, если эффект вытеснения превосходит эффект прироста выпуска.

Эффект вытеснения значителен, если:

1) инвестиции и чистый экспорт высокочувствительны к динамике процентных ставок, то есть коэффициенты d и п очень велики. В этом случае даже незначительное увеличение R вызовет большое снижение /и!„и поэтому общий пророст Y будет мал. Графически эта ситуация иллюстрируется относительно пологой кривой IS (см. рис.3.8) Наклон кривой LM в данном случае имеет второстепенное значение.

Рис.3.8.

2) Спрос на деньги малочувствителен к динамике R. В этом случае для того, чтобы уравновесить денежный рынок, нужно очень значительное повышение R. Это вызывает очень сильный эффект вытеснения даже при относительно небольших коэффициентах d и n. Графически эта ситуация иллюстрируется более крутой кривой LM (см. рис.3.9). Наклон кривой IS в данном случае имеет второстепенное значение.

Рис.3.9.

Стимулирующая фискальная политика оказывается наименее эффективной в случае сочетания относительно пологой IS и крутой LM. В этом случае прирост Y, равный (YoY₁), очень мал, так как и повышение ставок процента очень велико, и коэффициенты d и п значительны (см. рис.3.10). [ 1, c. 195]



Рис.3.10.

Выводы:

1. Существует огромная разница между фискальной политикой на бумаге и фискальной политикой на практике. Это объясняется тем, что в процессе осуществления соответствующей фискальной политики существуют проблемы времени и проблемы политики.

2. Эффект мультипликатора предполагает, что следствием финансово-бюджетной политики может быть большее в сравнении с изменением объема государственных закупок увеличение совокупного спроса. Однако экономическая политика государства может сопровождаться другим, действующим в противоположном направлении эффектом. Увеличение государственных закупок стимулирует спрос на товары и услуги, но оно же вызывает повышение процентной ставки, следствием чего становится сокращение спроса на товары и услуги. Уменьшение спроса, вызванное повышением процентной ставки вследствие бюджетной экспансии, называется эффектом вытеснения.

4. Механизм реализации фискальной политики в переходной экономике. Особенности её осуществления в РБ

Общие задачи становления. В трансформационный период в бюджетно-налоговой сфере необходимо:

1) выработать принципы новой фискальной политики, соответствующей задачам развития переходной экономики;

2) сформировать новую бюджетно-налоговую систему, которая бы соответствовала становлению экономической системе рыночного типа;

3) освоить технологию современной бюджетно-налоговой политики.

Обратим внимание на то, что предстоит создать полноценную систему управления государственными активами и пассивами, обеспечить прозрачность и высокую эффективность бюджетного процесса. Есть резон своевременно преодолевать внутренние противоречия и в самой налоговой системе.

Большой налоговый пресс (как следствие) приводит к низкой собираемости налогов и налоговых платежей, стимулирует уклонение от уплаты налогов, ухудшает финансовое положение хозяйствующих субъектов, уменьшает налогооблагаемую базу и снижает налоговые поступления в бюджет, вызывает утечку отечественного капитала из страны, сдерживает развитие частного предпринимательства и приток прямых зарубежных инвестиций.

В переходный период одной из ведущих предпосылок реализации проблемы стабилизации экономики и вывода ее из кризиса является структурная адаптация экономики, перелив ресурсов в наиболее эффективные отрасли, в том числе активизация инвестиционной деятельности, увеличение главным образом частных отечественных и зарубежных инвестиций в национальную экономику. При этом особенностью современного периода является переход от прямого бюджетного финансирования объектов к косвенным методам регулирования инновационно-инвестиционной деятельностью, смещение инвестиционной и структурной политики государства с макро- на микроуровень экономики. В связи с этим бюджетно-налоговое регулирование функционально направляется на стимулирование инвестиционной активности и на регулирование объемов вложений отечественных и иностранных инвесторов.

На микроэкономическом уровне, ориентированном на использование экономических рычагов воздействия на хозяйствующих субъектах, механизм реализации фискальной политики нацеливается на реализацию главным образом стимулирующей и регулирующей функции, направляется на формирование предпосылок по ускорению процессов разгосударствления и приватизации, образование новых субъектов собственности, условий для функционирования многообразных форм хозяйствования структурной перестройки производства, стимулов для повышения инвестиционной активности отечественных предпринимателей и роста доли накоплений.

На макроэкономическом уровне механизм реализации фискальной политики подчиняется становлению финансовой системы, в том числе бюджетной и банковской систем, рынков банковских кредитов и ценных бумаг.

Одним из актуальных направлений является создание работоспособной бюджетной системы. Для этого необходима взаимоувязка доходной и расходной частей бюджетов всех уровней, которая предполагает реформирование, как структуры налогообложения, так и государственных расходов.

Исполнение республиканского бюджета за январь-июль 2005 года

За январь-июль 2005 года доходы республиканского бюджета составили более 12,1 трлн. рублей, или 66,0 процента годового плана. Доходы республиканского бюджета без учета средств Фонда социальной защиты населения составили около 8,1 трлн. рублей, или 69,5 процента годового плана.

По итогам января-июля т.г. по основным доходным источникам исполнение бюджета происходит выше расчетных показателей. Во многом этому способствовали улучшение общей экономической ситуации в хозяйственной сфере и финансовых показателей работы, увеличение объемов производства в реальном секторе экономики, рост белорусского экспорта.

Наряду с НДС, опережающими темпами происходит в текущем году исполнение плана по налогу на прибыль - более 855 млрд. рублей, или 77,3 процента к годовому плану. Доходы от внешней торговли и внешнеэкономических операций составили более 980 млрд. рублей, или 66,1 процента к годовому плану.

По состоянию на 1 августа текущего года задолженность по платежам в бюджеты всех уровней сложилась в сумме 323,7 млрд. рублей, или возросла по сравнению с началом года на 37,6 процента.

Расходы республиканского бюджета за январь-июль 2005 года составили около 11,3 трлн. рублей, или 58,0 процента годового плана. Без учета средств Фонда социальной защиты населения расходы профинансированы в сумме более 7,6 трлн. рублей, или 59,8 процента.

В целом за январь-июль 2005 года по республиканскому бюджету все заявленные бюджетными организациями расходы профинансированы полностью. Погашены по наступившим срокам все обязательства Республики Беларусь по государственному долгу.

Расчеты по расходам целевых бюджетных фондов и Фонда социальной защиты населения произведены также в полном объеме и с учетом поступлений средств, формирующих эти фонды.

Кредиторская задолженность на 01.08.2005 года по республиканскому бюджету составила более 65 млрд. рублей (около 4-х процентов среднемесячных расходов республиканского бюджета) и носит текущий характер.

Без учета целевых бюджетных фондов и Фонда социальной защиты населения профицит республиканского бюджета составил менее 170 млрд. рублей. Основным фактором возникновения профицита является опережающее поступление доходов республиканского бюджета над производимыми расходами. Профицит Фонда социальной защиты населения составил более 360 млрд. рублей. Превышение доходов над расходами целевых бюджетных фондов 310 млрд. рублей.

Показатели	Уточненный план на 2005 год	Исполнено за январь-июль	В % к плану 2005 года
Всего доходов	18393,7	12147,2	66,0
из них:
- налог на прибыль	1107,4	855,7	77,3
- налог на добавленную стоимость	3053,7	2665,0	87,3
- акцизы	1010,9	611,5	60,5
- доходы от внешней торговли и внешнеэкономических операций	1486,9	982,4	66,1
- доходы Фонда социальной защиты населения	6747,8	4051,1	60,0
- доходы государственных целевых бюджетных фондов	3427,7	2107,7	61,5
Всего расходов	19502,0	11307,5	58,0
из них:
- расходы на финансирование социальной сферы (образование, культура и искусство, кинематография, средства массовой информации, здравоохранение, физическая культура и спорт, социальная политика, наука)	3144,7	1633,1	51,9
- расходы на финансирование реального сектора (промышленность, энергетика и строительный комплекс, сельское хозяйство, транспорт, дорожное хозяйство и связь, жилищно-коммунальное хозяйство)	474,5	241,8	51,0
- расходы на предупреждение и ликвидацию последствий чрезвычайных ситуаций и стихийных бедствий	414,4	238,6	57,6
- расходы на капитальные вложения	498,4	264,1	53,0
- прочие расходы, включая финансовую помощь бюджетам других уровней	2170,6	1877,0	86,5
- расходы Фонда социальной защиты населения	6762,8	3688,6	54,5
- расходы государственных целевых бюджетных фондов	3419,4	1797,7	52,6
Превышение доходов над расходами без учета целевых бюджетных фондов и Фонда социальной защиты населения (+)	X	167,3
Превышение доходов над расходами Фонда социальной защиты населения (+)	X	362,5
Превышение доходов над расходами целевых бюджетных фондов (+)	X	310,0
Дефицит (-)	-1108,4

Бюджетное устройство в Республике Беларусь основывается на принципах единства бюджетной системы, полноты, реальности, гласности и самостоятельности всех бюджетов, входящих в бюджетную систему, и определяется административно-территориальным делением. В бюджетную систему как самостоятельные части включаются республиканский и местные бюджеты. Консолидированный бюджет Республики Беларусь (бюджет республики) составляют бюджеты шести областей, г. Минска и республиканский бюджет.