В российском дореволюционном праве под банкротством понималось "неосторожное или умышленное причинение несостоятельным должником ущерба кредиторам посредством уменьшения или сокрытия имущества" Шершеневич Г.Ф. Курс торгового права. СПб., 1912. С. 580. . В законодательстве дореволюционной России выделялись "тяжкое (корыстное) банкротство" и "простое банкротство", которое по-иному называлось "расточительная несостоятельность". При этом указывалось, что банкротство -- "деликт своеобразный: он слагается из двух элементов, из которых один (несостоятельность) -- понятие гражданского права, другой (банкротское деяние) -- понятие уголовного права". Различались также "несчастная несостоятельность", "неосторожная несостоятельность" и "злостная (злонамеренная) несостоятельность".

Зарубежное право придерживается подобной точки зрения и рассматривает банкротство как уголовно наказуемое деяние, в то время как несостоятельность считается институтом частного права. Здесь банкротом является тот должник, который, уже будучи не в состоянии погасить свои долговые обязательства, действует во вред своим кредиторам.

Приведенная точка зрения находит отклик у некоторых современных российских авторов, которые указывают, что банкротство представляет собой несостоятельность, сопряженную с виновным поведением должника, направленным на причинение вреда кредиторам. Согласно этим взглядам, необходимо различать понятия "несостоятельность" и "банкротство", что полезно российскому праву, так как это могло бы способствовать большей терминологической ясности.

Изложенная точка зрения нуждается в дополнительном обосновании.

Во-первых, подчеркнем, что в российском дореволюционном праве не было столь четкого разделения рассматриваемых понятий, как это иногда пытаются представить. С исторической точки зрения факт смешения понятий "несостоятельность" и "банкротство" легко объясним. В эпоху промышленного капитализма неспособность лица оплатить свои долги всегда рассматривалась как преступление, влекущее применение уголовного наказания. В некоторых развивающихся странах и в настоящее время существуют долговые тюрьмы. Однако с развитием капитализма сначала общественное мнение, а впоследствии и законодатель пришли к выводу, что несостоятельность -- вполне заурядное явление, и центр тяжести правового регулирования отношений, связанных с несостоятельностью, переместился с вопросов наказания несостоятельного должника на проблему локализации неблагоприятных имущественных последствий несостоятельности.

Во-вторых, простое указание на то, что понятие "банкротство" имеет уголовно-правовой характер, не будет способствовать установлению терминологической ясности в связи с тем, что современное российское уголовное право уже достигло такого уровня развития, при котором стало возможным введение в действующий Уголовный кодекс РФ статей, предусматривающих уголовную ответственность не просто за банкротство, а за преднамеренное банкротство, фиктивное банкротство, неправомерные действия при банкротстве.

2. Меры по предупреждению несостоятельности (банкротства) кредитных организаций

2.1 Перечень мер по предупреждению несостоятельности кредитной организации

Наличие объемной и весьма тщательно прописанной системы мероприятий, направленных на предупреждение несостоятельности банков, является одной из характерных особенностей Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций", которая выгодно отличает его от Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве)".

Анализ положений Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций" приводит к выводу о том, что он, безусловно, предоставляет реальные возможности для восстановления ликвидности и платежеспособности кредитной организации, испытывающей временные финансовые трудности.

Кредитная организация, ее учредители (участники) обязаны принять необходимые и своевременные меры по финансовому оздоровлению кредитной организации.

Перечень мер по предупреждению банкротства кредитных организаций включает:

1) финансовое оздоровление кредитной организации;

2) назначение временной администрации по управлению кредитной организацией;

3) реорганизацию кредитной организации.

Перечисленные меры по предупреждению банкротства кредитных организаций осуществляются при возникновении оснований, предусмотренных в ст. 4 Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций". Всего предусмотрено шесть таких оснований, причем их число является исчерпывающим и для наступления соответствующих последствий -- достаточно хотя бы одного из них.

Первое основание предусматривает случай, при котором кредитная организация не удовлетворяет неоднократно на протяжении последних шести месяцев требования отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) не исполняет обязанность по уплате обязательных платежей в срок до трех дней с момента наступления даты их исполнения в связи с отсутствием или недостаточностью денежных средств на корреспондентских счетах кредитной организации.

Обязательными признаками первого основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации являются:

1) неисполнение кредитной организацией требований по денежным обязательствам и (или) обязанности по уплате обязательных платежей.

Следовательно, иное обязательство, т. е. не предусматривающее обязанность кредитной организации уплатить кредитору определенную денежную сумму по основаниям, предусмотренным ГК РФ, либо обязанность по уплате платежей, не являющихся обязательными, не считаются основаниями для осуществления мер по предупреждению банкротства;

2) отсутствие или недостаточность денежных средств на корреспондентских счетах кредитной организации, что явилось причиной неисполнения ею требований отдельных (одного или нескольких) кредиторов по денежным обязательствам и (или) обязанности по уплате обязательных платежей.

Таким образом, например, нежелание кредитной организации исполнять требования отдельных кредиторов по денежным обязательствам при наличии достаточного количества денежных средств на ее корреспондентских счетах не является основанием для осуществления мер по предупреждению банкротства;

3) неоднократность (более одного раза) неисполнения кредитной организацией требований отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) обязанности по уплате обязательных платежей.

Следовательно, однократное (единичное) неисполнение кредитной организацией указанных обязательств и (или) обязанности не может повлечь за собой осуществления мер по предупреждению ее банкротства;

4) неоднократное неисполнение кредитной организацией указанных требований (обязанности) должно иметь место на протяжении последних шести месяцев.

Таким образом, если между единичными случаями, когда кредитная организация не исполнила требования отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) обязанность по уплате обязательных платежей, прошло более шести месяцев, то это не будет служить основанием для осуществления мер по предупреждению банкротства;

5) срок с момента наступления даты исполнения кредитной организацией своих обязательств и (или) обязанности не должен превышать трех дней.

Второе основание -- кредитная организация не удовлетворяет требования отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) не исполняет обязанность по уплате обязательных платежей в сроки, превышающие три дня с момента наступления даты их удовлетворения и (или) даты их исполнения, в связи с отсутствием или недостаточностью денежных средств на корреспондентских счетах кредитной организации.

Как видно, обязательными признаками второго основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации являются:

1) неисполнение кредитной организацией требований по денежным обязательствам и (или) обязанности по уплате обязательных платежей;

2) неисполнение кредитной организацией требований отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) обязанности по уплате обязательных платежей в связи с отсутствием или недостаточностью денежных средств на ее корреспондентских счетах;

3) срок, прошедший с момента наступления даты удовлетворения требований отдельных кредиторов по денежным обязательствам и (или) даты исполнения обязанности по уплате обязательных платежей, превышает три дня.

Таким образом, для наступления второго основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации достаточно, чтобы кредитная организация хотя бы один раз исполнила соответствующие обязательства (обязанности) с опозданием на срок более трех дней. Причиной такого опоздания должно быть отсутствие или недостаточность денежных средств на ее корреспондентских счетах.

Третье основание -- кредитная организация допускает абсолютное снижение собственных средств (капитала) по сравнению с их (его) максимальной величиной, достигнутой за последние 12 месяцев, более чем на 20% при одновременном нарушении одного из обязательных нормативов, установленных Банком России.

Обязательными признаками третьего основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации являются:

1) снижение размера собственных средств (капитала) кредитной организации по сравнению с их (его) максимальной величиной, достигнутой за последние 12 месяцев, более чем на 20%;

2) наличие одновременно с указанным снижением размера собственных средств кредитной организации нарушения хотя бы одного из обязательных нормативов, установленных Банком России.

Расчет собственных средств (капитала) кредитной организации производится в порядке, предусмотренном Положением Банка России от 1 июня 1998 г. "О методике расчета собственных средств (капитала) кредитных организаций" (в ред. Указаний Банка России от 31 декабря 1998 г. и от 4 февраля 1999 г.).

В соответствии с этой методикой величина собственных средств (капитала) кредитных организаций определяется суммированием основного и дополнительного капитала.

Основной капитал определяется как сумма источников собственных средств за вычетом показателей, уменьшающих сумму источников основного капитала.

К обязательным нормативам, установленным Банком России в соответствии со ст. 61 Федерального закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", относятся:

1) минимальный размер собственных средств (капитала) для действующих кредитных организаций;

2) предельный размер неденежной части уставного капитала;

3) максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков;

4) максимальный размер крупных кредитных рисков;

5) максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика);

6) нормативы ликвидности кредитной организации;

7) нормативы достаточности капитала;

8) максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения;

9) размеры валютного, процентного и иных рисков;

10) минимальный размер резервов, создаваемых под высокорисковые активы;

11) нормативы использования собственных средств банков для приобретения долей (акций) других юридических лиц;

12) максимальный размер кредитов, гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам).

Необходимо отметить, что размер собственных средств (капитала) кредитной организации непосредственно связан с рядом обязательных нормативов, установленных Банком России. Дело в том, что показатель собственных средств (капитала) кредитной организации участвует в расчете целого ряда обязательных нормативов, в том числе:

· H1-- норматива достаточности собственных средств (капитала);

· Н4 -- норматива долгосрочной ликвидности банка;

· Н6 -- максимального размера риска на одного заемщика;

· Н7 -- максимального размера крупных кредитных рисков;

· Н8 -- максимального размера риска на одного кредитора (вкладчика);

· Н9 -- максимального размера кредитного риска на одного акционера (участника);

· Н9.1 -- совокупной величины крупных кредитных рисков на акционеров (участников) банка;

· Н10 -- максимального размера кредитов, займов, предоставленных своим инсайдерам;

· H11.1 -- максимального размера обязательств банка перед банками-нерезидентами и финансовыми организациями-нерезидентами;

· Н12 -- норматива использования собственных средств (капитала) банка для приобретения долей (акций) других юридических лиц;

· Н12.1 -- норматива использования собственных средств (капитала) банка для приобретения долей (акций) одного юридического лица;

· Н13 -- норматива риска собственных вексельных обязательств;

· Н16 -- норматива соотношения совокупной величины собственных средств НКО и специально созданных участниками расчетов резервов (фондов) к совокупной сумме задолженности по предоставленным кредитам.

Четвертое основание для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитных организаций -- нарушение норматива достаточности собственных средств (капитала), установленного Банком России.

Нормативы достаточности собственных средств (капитала) банка (HI) установлены в Инструкции Банка России от 1 октября 1997 г. "О порядке регулирования деятельности банков" (в ред. Указаний Банка России от 1 февраля 1999 г.).

Этот норматив определяется как отношение собственных средств (капитала) банка к суммарному объему активов, взвешенных с учетом риска, за вычетом суммы созданных резервов под обесценение ценных бумаг и на возможные потери по ссудам 2--4 групп риска. В расчет норматива включается величина кредитного риска по инструментам, отражаемым на внебалансовых счетах бухгалтерского учета, а также величина кредитного риска по срочным сделкам:

H1 = К / (Ар + KPB + КРС - Рц - Рк - Рд) х 100%

где Ар -- сумма активов банка, взвешенных с учетом риска;

КРВ -- величина кредитного риска по инструментам, отражаемым на внебалансовых счетах бухгалтерского учета;

КРС -- величина кредитного риска по срочным сделкам;

Рц -- общая величина созданного резерва под обесценение ценных бумаг;

Рк -- код 8987;

Рд -- величина созданного резерва на возможные потери по прочим активам и по расчетам с дебиторами.

Минимально допустимое значение норматива H1 устанавливается в зависимости от размера собственных средств (капитала) банка (табл.).

Таблица. Минимально допустимое значение Н1.

От 5 млн. евро и выше	От 1 до 5 млн. евро	Менее 1 млн. евро
С 01.02.98 - 7% С 01.02.99 - 8% С 01.01.2000 - 10%	С 01.02.98 - 7% С 01.02.99 - 9% С 01.01.2000 - 11%	С 01.02.98 - 7%

Пятое основание для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитных организаций -- нарушение кредитной организацией норматива текущей ликвидности, установленного Банком России, в течение последнего месяца более чем на 10%.

Согласно ст. 66 Федерального закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", нормативы ликвидности кредитной организации определяются как:

· соотношение между ее активами и пассивами с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов и других факторов;

· соотношение ее ликвидных активов (наличные денежные средства, требования до востребования, краткосрочные ценные бумаги, другие легкореализуемые активы) и суммарных активов.

Под ликвидностью банка понимается способность банка обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств.

В целях контроля за состоянием ликвидности банка устанавливаются нормативы ликвидности -- мгновенной, текущей, долгосрочной и общей, а также по операциям с драгоценными металлами -- которые определяются как соотношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и видов активов и пассивов, других факторов.

Норматив текущей ликвидности банка (НЗ) определяется как отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней:

Н3 = ЛАт /Овт х 100%,

где ЛАт -- ликвидные активы, рассчитываемые как сумма высоколиквидных активов и остатков на определенных счетах;

ОВт -- обязательства до востребования и на срок до 30 дней.

Шестое основание для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации предусматривает случай, когда кредитная организация допускает уменьшение величины собственных средств (капитала) по итогам отчетного месяца ниже размера уставного капитала, определенного учредительными документами кредитной организации, зарегистрированными в порядке, установленном федеральными законами и принимаемыми в соответствии с ними нормативными актами Банка России.

Перечисленные основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитной организации несколько различаются в зависимости от субъекта, инициирующего применение конкретной меры. Если кредитная организация и ее учредители (участники) в случае возникновения указанных оснований должны принять необходимые и своевременные меры по финансовому оздоровлению и (или) реорганизации кредитной организации, то Банк России вправе потребовать осуществления соответствующих мер.

В связи с этим в п. 1 ст. 17 и п. 1 ст. 32 Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций" установлены несколько иные основания для осуществления мер по предупреждению банкротства кредитных организаций.

Следует различать меры по предупреждению банкротства кредитных организаций, которые могут осуществляться кредитной организацией самостоятельно, и меры, проводимые по требованию Банка России. Этим обусловлены различия в основаниях для осуществления конкретных мер по предупреждению банкротства кредитных организаций.

Самостоятельно кредитная организация может осуществлять следующие меры по предупреждению своего банкротства: во-первых, финансовое оздоровление; во-вторых, реорганизацию.

Иное дело, если меры по предупреждению банкротства кредитной организации проводятся по требованию Банка России, который вправе:

· потребовать от кредитной организации осуществления мер по ее финансовому оздоровлению;

· назначить временную администрацию;

· потребовать осуществления реорганизации кредитной организации.

Таким образом, требование Банка России о реорганизации кредитной организации будет законным лишь в случае возникновения обстоятельств, указанных не в ст. 4, а в п. 1 ст. 32 (который отсылает к подп. 1-3 п. 1 ст. 17) Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций". Банк России не вправе назначить временную администрацию, если отсутствуют основания, предусмотренные ст. 17 названного Закона.

Меры по предупреждению банкротства кредитной организации осуществляются при наличии одного или нескольких перечисленных выше оснований.

2.2 Изменение структуры активов и структуры пассивов кредитной организации

Изменение величины и (или) структуры активов и (или) пассивов кредитной организации иначе называется реструктурирование баланса кредитной организации.

В соответствии с Инструкцией Банка России от 31 марта 1997 г. "О применении к кредитным организациям мер воздействия за нарушение пруденциальных норм деятельности" (в ред. Указания ЦБ РФ от 30 ноября 1998 г.) в случае возникновения текущих проблем с ликвидностью или высокой вероятности возникновения таких проблем в ближайшей перспективе Банк России может предъявить к кредитной организации требование реструктурировать баланс. Это требование оформляется и доводится до кредитной организации в форме предписания, которое должно содержать конкретные параметры изменения структуры активов и (или) пассивов и сроки, в течение которых эти параметры должны быть достигнуты кредитной организацией.

Принятию решения о предъявлении кредитной организации требования о реструктурировании баланса должен предшествовать анализ, результаты которого свидетельствуют о целесообразности проведения тех или иных форм реструктурирования баланса. В частности, не следует предъявлять требование реструктурировать активы, которое может негативно отразиться на взаимоотношениях кредитной организации с клиентами и (или) на финансовом положении кредитной организации в силу неблагоприятной общей конъюнктуры рынка для продажи тех или иных видов активов, либо в связи с вероятной негативной реакцией рынка на продажу активов данного вида.

Банковские активы в бухгалтерском балансе характеризуют размещение и использование банками имеющихся в их распоряжении ресурсов. Активы подразделяются на приносящие и не приносящие доходы.

Активы, приносящие доход, подразделяются на учетно-ссудные и банковские инвестиции. Учетно-ссудные активы классифицируются по ряду признаков. По характеру обеспечения различают ссуды обеспеченные и бланковые (без обеспечения). К первым относятся учет векселей и ссуды под залог векселей, товаров, ипотечные (под залог недвижимого имущества), ссуды под ценные бумаги. По срокам погашения ссудные активы подразделяются на ссуды до востребования (онкольные), краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные; по видам заемщиков -- на ссуды предприятиям и отдельным гражданам (населению).

Банковские инвестиции -- вложение средств банков в ценные бумаги, совместную хозяйственную деятельность. Участие банка в капитале акционерного общества дает возможность ему получать дивиденды на вложенный капитал, а также являться совладельцем этого общества.

В соответствии с требованиями ст. 24 Федерального закона "О банках и банковской деятельности" кредитная организация обязана осуществлять классификацию активов, выделяя сомнительные и безнадежные долги, и создавать резервы (фонды) на покрытие возможных убытков в порядке, устанавливаемом Банком России.

Изменение структуры активов кредитной организации может предусматривать ряд действий.

1. Улучшение качества ее кредитного портфеля, включая замену неликвидных активов ликвидными активами.

Кредитный портфель -- совокупность требований банка по кредитам, которые классифицированы по критериям, связанным с различными факторами кредитного риска или способами защиты от него.

В соответствии с Письмом Банка России от 30 апреля 1997 г. "О Методических рекомендациях по составлению планов санации кредитными организациями" анализ качества кредитного портфеля кредитной организации предполагает установление следующих данных:

* состава просроченной ссудной задолженности в общей сумме ссудной задолженности;

* доли просроченных обязательств должников банка в общей сумме обязательств юридических и физических лиц перед кредитной организацией;

* доли просроченной задолженности в общей сумме активов;

* полноты создания резерва на возможные потери по ссудам.

При анализе качества кредитного портфеля кредитной организации эти данные необходимо указывать как в абсолютных суммах, так и в процентах к сумме соответствующих активов и к общей сумме активов.

Улучшение качества кредитного портфеля может проводиться путем изменения кредитной политики кредитной организации и принятия мер по взысканию просроченной задолженности.

2. Приведение структуры активов по срочности в соответствие со сроками обязательств для обеспечения их исполнения.

Данное действие производится кредитной организацией для того, чтобы сохранять равновесие между активами и пассивами, что является основой поддержания ликвидности и платежеспособности кредитной организации.

3. Сокращение расходов кредитной организации, в том числе на обслуживание долга кредитной организации, и расходов на ее управление.

Согласно подп. 2.2 Методических рекомендаций по составлению планов санации кредитными организациями, сокращение расходов кредитной организации может осуществляться за счет:

* сокращения численности персонала;

* уменьшения хозяйственных расходов;

* отказа от нерентабельных направлений бизнеса;

* уменьшения процентных расходов;

* иных мероприятий по сокращению расходов кредитной организации.

Необходимо отметить, что в отличие от иных мероприятий, которые могут проводиться с целью изменения структуры активов кредитной организации, такое мероприятие, как сокращение расходов кредитной организации, в том числе на обслуживание долга кредитной организации, и расходов на ее управление, является обязательным для проведения, что следует из положений ст. 15 Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций", в соответствии с которой неисполнение этого требования является основанием для применения Банком России мер в порядке надзора, установленных федеральными законами.

4. Продажа активов, не приносящих дохода, а также активов, продажа которых не будет препятствовать выполнению банковских операций кредитной организацией.

К активам, не приносящим доходов, относятся денежные средства в кассе, на корреспондентском (в РКЦ -- расчетно-кассовом центре) и резервном счетах, а также основные средства, материалы, нематериальные активы и иммобилизованные собственные средства.

Буквальное прочтение текста подп. 4 п. 1 ст. 9 указанного Закона позволяет сделать вывод, что изменение структуры активов кредитной организации может предусматривать продажу активов, не приносящих дохода, продажа которых будет препятствовать выполнению банковских операций кредитной организацией.

Если рассуждать логически, то продажа активов, которые хотя и не приносят дохода, но их отсутствие (продажа) будет препятствовать выполнению банковских операций, не соответствует общим целям оказания финансовой помощи кредитной организации. Получается, что продав активы, отвечающие одновременно двум указанным требованиям, кредитная организация не сможет осуществлять банковские операции, а это не может быть результатом финансового оздоровления кредитной организации.

5. Иные меры по изменению структуры активов кредитной организации.

Предписание Банка России о реструктурировании баланса кредитной организации в части изменения структуры активов помимо мероприятий, прямо указанных в тексте ст. 9 Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций", может включать следующие требования:

* сокращение затрат на капитальные вложения и приведение их в соответствие с имеющимися на эту цель источниками;

* продажа ценных бумаг, эмитированных третьими лицами, в том числе государственных ценных бумаг, в целях улучшения ликвидности и выполнения обязательств;

* продажа основных средств, реализация которых не будет препятствовать выполнению кредитными организациями банковских операций;

* продажа доли участия (паев) в уставных капиталах других юридических лиц;

* иные требования по реструктурированию активов.

Банковские пассивы -- ресурсы банков, собственные и привлекаемые для проведения кредитных, а также других активных операций и получения прибыли; отражаются на пассивных счетах бухгалтерского баланса. Собственные средства банков формируются за счет паевых взносов, поступлений от реализации эмитированных акций, отчислений от прибыли на формирование и увеличение резервных и других фондов банка, а также за счет нераспределенной прибыли. Привлекаемые пассивы формируются за счет средств клиентов (юридических и физических лиц) в форме вкладов на срок, депозитов до востребования (расчетные и текущие счета), межбанковских кредитов, эмиссии обращающихся на рынке долговых обязательств (сберегательных сертификатов, банковских векселей). Привлеченные средства определяются объемом собственного капитала банка. С развитием коммерческих банков в пассивах возрастает доля привлеченных средств и снижается удельный вес собственного капитала. Качество пассивов определяется в значительной степени их срочностью и депозитными рисками. Срочные вклады и депозиты с более длительными сроками хранения относятся к более высокому классу пассивов, так как позволяют банкам уверенно размещать их в активы на соответствующие сопряженные сроки и тем самым сохранять равновесие между пассивами (ресурсами) и активами, что составляет основу поддержания ликвидности и платежеспособности банков. Кроме того, отнесение привлеченных пассивов к категории срочных вкладов (на срок более 30 дней) позволяет банкам производить отчисления в обязательные резервы в меньшем объеме, чем по вкладам и депозитам до востребования.

Изменение структуры пассивов кредитной организации может предусматривать ряд действий.

1. Увеличение собственных средств (капитала кредитной организации).

Это действие может быть осуществлено путем:

* дополнительного взноса в уставный капитал кредитной организации;

* дополнительной эмиссии акций с целью получения эмиссионного дохода;

* безвозмездной передачи в собственность кредитной организации имущества от организаций и физических лиц;

* иными законными способами.

Увеличение собственных средств (капитала) кредитной организации может происходить как по инициативе кредитной организации, ее кредиторов и иных лиц, так и по требованию Банка России.

2. Снижение размера и (или) удельного веса текущих и краткосрочных обязательств в общей структуре пассивов кредитной организации.

Это действие является одной из форм реструктурирования баланса кредитной организации, установленных в Законе.

Под текущими обязательствами кредитной организации понимаются ее обязательства, срок исполнения которых наступил. Под краткосрочными обязательствами кредитной организации понимаются ее обязательства со сроками исполнения до 1 года.

В соответствии с Указанием Банка России от 13 ноября 1997 г. "О введении в действие новой редакции методических рекомендаций о порядке оценки мероприятий по финансовому оздоровлению (планов санации), утвержденных письмом Банка России от 8 сентября 1997 г. № 513" обеспечение своевременных расчетов по текущим обязательствам является одним из основных условий выполнения данной кредитной организацией мероприятий по финансовому оздоровлению.

3. Увеличение удельного веса среднесрочных и долгосрочных обязательств кредитной организации в общей структуре пассивов.

Среднесрочными обязательствами являются обязательства кредитной организации со сроками исполнения от 1 года до 3--6 лет. К долгосрочным обязательствам относятся обязательства кредитной организации, срок исполнения которых превышает 7--10 лет.

Увеличение удельного веса среднесрочных и долгосрочных обязательств в общей структуре пассивов является обратной стороной процесса снижения размера и (или) удельного веса текущих и краткосрочных обязательств. Одно невозможно без другого.

4. Иные меры по изменению структуры пассивов кредитной организации.

Предписание Банка России о реструктурировании баланса кредитной организации в части изменения структуры ее пассивов помимо мероприятий, указанных в тексте комментируемого Закона, может включать следующие требования:

* увеличение уставного капитала;

* увеличение резервного фонда;

* увеличение доходов;

* другие требования по реструктурированию активов.

3. Анализ финансовой деятельности АКБ «ВЕКТОР»

В связи с возрастающей ролью банковской системы в обслуживании экономических субъектов, расширением внешнеэкономических и межрегиональных связей, продолжающимся процессом становления и ликвидации отдельных коммерческих банков увеличивается роль и значение анализа финансового состояния банка. Российские банки вынуждены работать в условиях повышенных рисков, чаще, чем их зарубежные партнеры оказываются в кризисных ситуациях. Прежде всего, это связано с недостаточной оценкой собственного финансового положения, привлеченных и размещенных средств, надежности и устойчивости обслуживаемых клиентов.

3.1 Анализ валюты баланса коммерческого банка «Вектор»

3.1.1 Динамика валюты баланса

Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны располагать определенной суммой денежных средств, то есть ресурсами. В современных условиях развития экономики проблема формирования ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к рыночной модели экономики, ликвидацией монополии государства на банковское дело, построением двухуровневой банковской системы характер банковских ресурсов претерпевает существенные изменения. Объясняется это тем, что, во-первых, значительно сузился общегосударственный фонд банковских ресурсов, а сфера его функционирования сосредоточена в первом звене банковской системы - Центральном банке Российской Федерации. Во-вторых, образование предприятий и организаций с различными формами собственности означает возникновение новых собственников временно свободных денежных средств, самостоятельно определяющих место и способ хранения денежных средств, что способствует созданию рынка кредитных ресурсов, органически входящего в систему денежных отношений. Кроме того, масштабы деятельности банков, определяемые объектом его активных операций, зависят от совокупности объема ресурсов, которыми они располагают, и особенно от суммы привлеченных ресурсов. Такое положение обостряет конкурентную борьбу между банками за привлечение ресурсов. Одновременно с рынком кредитных ресурсов начинает функционировать рынок ценных бумаг, на котором банки выступают продавцами собственных, либо покупателями государственных и корпоративных ценных бумаг. Наличие страховых, финансовых и других кредитных учреждений активизирует конкурентную борьбу на рынке кредитных ресурсов и обостряет проблему аккумуляции банками временно свободных денежных средств.

Рассмотрим баланс филиала Акционерного коммерческого банка «Вектор» по следующим основным направлениям экономического анализа:

v анализ динамики валюты баланса;

v анализ структуры пассивных операций (операции банка по привлечению средств);

v анализ структуры активных операций (операции по размещению собственных, привлеченных и заемных средств, и прежде всего, кредитных операций);

v анализ финансовых результатов деятельности банка.

Самую общую оценку деятельности банка можно получить, анализируя динамику абсолютной величины годового баланса с заключительными оборотами за ряд лет. Анализируя график динамики валюты баланса филиала коммерческого банка (рис. 2.) можно отметить, что максимальный объем валюты наблюдается в 2000 году - 69,7 млн. рублей, темп роста к предыдущему году составляет 1,7 раза. В 2001 году мы видим снижение валюты баланса на 16,2%; в 2002 году - вновь небольшой подъем на 4,1%; 2003 год характеризует минимальный объем валюты баланса - 41,3 млн. рублей. Уровень снижения к предыдущему году составил 32% и к 2000 году - 40,8%.

Рис. 2. Динамика валюты баланса банка

Таблица

№ п/п	Наименование статей	На конец отч. периода
Активы
1	Денежные средства и счета в Центральном банке РФ	181219
2	Обязательные резервы в Центральном банке РФ	8216
3	Средства в кредитных организациях за вычетом резервов (ст. 3.1- ст. 3.2)	35859
3.1	Средства в кредитных организациях	35864
3.2	Резервы на возможные потери	5
4	Чистые вложения в торговые ценные бумаги (ст. 4.1- ст. 4.2)	15465
4.1	Вложения в торговые ценные бумаги	15465
4.2	Резервы под обесценение ценных бумаг и на возможные потери	0
5	Ссудная и приравненная к ней задолженность	152988
6	Резервы на возможные потери по ссудам	37442
7	Чистая ссудная задолженность (ст. 5- ст. 6)	115546
8	Проценты начисленные (включая просроченные)	997
9	Чистые вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения (ст. 9.1- ст. 9.2)	0
9.1	Вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения	0
9.2	Резервы на возможные потери	0
10	Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы	4736
11	Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи (ст. 11.1- ст 11.2)	1184
11.1	Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи	1251
11.2	Резервы под обесценение ценных бумаг и на возможные потери	67
12	Расходы будущих периодов по другим операциям, скорректированные на наращенные процентные доходы	476
13	Прочие активы за вычетом резервов (ст. 13.1- ст. 13.2)	23880
13.1	Прочие активы	24569
13.2	Резервы на возможные потери	689
14	Всего активов (ст. 1+ ст. 2+ ст. 3+ ст. 4+ ст. 7+ ст. 8+ ст. 9+ ст. 10+ ст. 11+ ст. 12+ ст. 13)	387578
Пассивы
15	Кредиты, полученные кредитными организациями от Центрального банка РФ	0
16	Средства кредитных организаций	189
17	Средства клиентов	336439
17.1	в том числе вклады физических лиц	33795
18	Доходы будущих периодов по другим операциям	0
19	Выпущенные долговые обязательства	7008
20	Прочие обязательства	869
21	Резервы на возможные потери по срочным сделкам и внебалансовым обязательствам и по расчетам с дебиторами по операциям с резидентами офшорных зон	3164
22	Всего обязательств (ст. 15+ ст. 16+ ст. 17+ ст. 18+ ст. 19+ ст. 20+ ст. 21)	347669
Собственные средства
23.	Уставный капитал (средства акционеров (участников)) (ст. 23.1+23.2+23.3), в т.ч.:	20200
23.1	Зарегистрированные обыкновенные акции и доли	20200
23.2	Зарегистрированные привилегированные акции	0
23.3	Незарегистрированный уставный капитал неакционерных кредитных организаций	0
24	Собственные акции, выкупленные у акционеров	0
25	Эмиссионный доход	0
26	Фонды и прибыль, оставленная в распоряжении кредитной организации	18346
27	Переоценка основных средств	289
28	Прибыль (убыток) за отчетный период	2421
29	Дивиденды, начисленные из прибыли текущего года	0
30	Распределенная прибыль (исключая дивиденды)	1118
31	Нераспределенная прибыль (ст. 28-29-30)	1303
32	Расходы и риски, влияющие на собственные средства	229
33	Всего источники собственных средств (ст. 23 - ст. 23.3 - ст. 24+ ст. 25+ ст. 26+ ст. 27+ ст. 31- ст. 32 для прибыльных кредитных организаций), (ст. 23-23.3-24+25+26+ +27+28-32 - для убыточных кредитных организаций)	39909
34	Всего пассивов: (ст. 22+ ст. 23.3+ ст. 33)	387578
Внебалансовые обязательства
35	Безотзывные обязательства кредитной организации	49706
36	Гарантии, выданные кредитной организацией	5098

Таблица. Операции, подлежащие отражению по всем статьям раздела V «Счета доверительного управления», не осуществлялись. ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ за 9 месяцев 2004 года.

№ п/п	Наименование статей	За отч. период
Проценты полученные и аналогичные доходы от:
1	Размещения средств в банках в виде кредитов, депозитов, займов и на счетах в других банках	484
2	Ссуд, предоставленных другим клиентам	13735
3	Средств, переданных в лизинг	0
4	Ценных бумаг с фиксированным доходом	1955
5	Других источников	560
6	Итого проценты полученные и аналогичные доходы (ст.1+ ст. 2+ ст. 3+ ст. 4+ ст. 5)	16734
Проценты уплаченные и аналогичные расходы по:
7	Привлеченным средствам банков, включая займы и депозиты	0
8	Привлеченным средствам других клиентов, включая займы и депозиты	2136
9	Выпущенным долговым ценным бумагам	224
10	Арендной плате	5482
11	Итого проценты уплаченные и аналогичные расходы: (ст. 7+ ст. 8+ ст. 9+ ст. 10)	7842
12	Чистые процентные и аналогичные доходы: (ст. 6- ст. 11)	8892
13	Комиссионные доходы	4556
14	Комиссионные расходы	12
15	Чистый комиссионный доход: (ст. 13- ст. 14)	4544
Прочие операционные доходы
16	Доходы от операций с иностранной валютой и с другими валютными ценностями, включая курсовые разницы	226
17	Доходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов, ценных бумаг и другого имущества, положительные результаты переоценки драгоценных металлов, ценных бумаг и другого имущества	15526
18	Доходы, полученные в форме дивидендов	259
19	Другие текущие доходы	726
20	Итого прочие операционные доходы: (ст. 16+ ст. 17+ ст. 18+ ст.19)	16737
21	Текущие доходы: (ст. 12+ ст. 15+ ст. 20)	30173
Прочие операционные расходы
22	Расходы на содержание аппарата	12865
23	Эксплуатационные расходы	4839
24	Расходы от операций с иностранной валютой и другими валютными ценностями, включая курсовые разницы	199
25	Расходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов, ценных бумаг и другого имущества, отрицательные результаты переоценки драгоценных металлов, ценных бумаг	7251
26	Другие текущие расходы	2000
27	Всего прочих операционных расходов: (ст. 22+ ст. 23+ ст. 24+ ст. 25+ ст. 26)	27154
28	Чистые текущие доходы до формирования резервов и без учета непредвиденных доходов/расходов: (ст. 21- ст. 27)	3019
29	Изменение величины резервов на возможные потери по ссудам	645
30	Изменение величины резервов под обесценение ценных бумаг и на возможные потери	54
31	Изменение величины прочих резервов	-101
32	Чистые текущие доходы без учета непредвиденных доходов/расходов: (ст. 28 - ст.29 - ст.30 - ст.31)	2421
33	Непредвиденные доходы за вычетом непредвиденных расходов	0
34	Чистые текущие доходы с учетом непредвиденных доходов/расходов: (ст. 32 + ст. 33)	2421
35	Налог на прибыль	0
36а	Непредвиденные расходы после налогообложения	0
37	Прибыль (убыток) за отчетный период (ст. 34 - ст.36а)	2421

Таблица

№ п/п	Наименование статьи	На конец отч. периода
1	Фактическое значение достаточности собственных средств (капитала) ( %)	19.5
2	Нормативное значение достаточности собственных средств (капитала) (%)	11.0
3	Размер (абсолютное значение) собственных средств (капитала) кредитной организации (тыс.руб.)	39431
4	Величина расчетного резерва на возможные потери по ссудам (тыс.руб.)	37442
5	Величина фактически сформированного резерва на возможные потери по ссудам (тыс.руб.)	37442
6	Величина расчетного резерва на возможные потери (тыс.руб.)	3925
7	Величина фактически сформированного резерва на возможные потери (тыс.руб.)	3925

Большой интерес для определения факторов изменения валюты баланса представляет анализ структуры его активов и пассивов.

3.1.2 Состав и структура пассива баланса коммерческого банка

Исследование структуры баланса коммерческого банка целесообразно начинать с пассива, отражающего источники собственных и привлеченных средств, поскольку объем и структура пассивов в значительной степени предопределяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов, то есть объем и структуру активов. При этом следует отметить, что пассивные операции исторически играли первичную и определяющую роль по отношению к активным, так как необходимым условием для осуществления активных операций является достаточность средств банка, указанных в пассиве. Основными формами пассивных операций являются:

-первичная эмиссия ценных бумаг;

-отчисления от прибыли банков на формирование или увеличение фондов;

-кредит, полученный от других юридических лиц;

-депозитные операции (операции банков по привлечению средств юридических и физических лиц во вклады либо на определенный срок, либо до востребования). С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая крупная группа кредитных ресурсов - собственные ресурсы. Следующие две формы образуют вторую крупную группу ресурсов - заемные, или привлеченные кредитные ресурсы. Анализ структуры пассивов начинается с выявления размера собственных средств, определения их доли в общей сумме баланса. В настоящее время коммерческие банки за счет собственных средств формируют 8 - 18% всех пассивов, привлеченные ресурсы в структуре пассивов занимают 70 - 80%, что в целом отвечает сложившейся структуре в мировой банковской практике. Соотношение собственных и привлеченных средств коммерческие банки должны поддерживать в соответствии с установленным нормативом. Этот норматив обеспечивает минимально необходимый уровень ликвидности банка. В то же время этот структурный показатель характеризует степень зависимости банка от привлеченных средств, а также показывает результативность работы банка по мобилизации с финансового рынка временно свободных ресурсов. Для точного расчета указанного нормативного соотношения по действующей методике в публикуемом балансе сведений недостаточно, так как требуется определить собственный капитал (нетто). Поэтому при анализе структуры пассива важное значение имеет определение средств банка. Следует различать собственные средства (брутто) и собственные средства (нетто). Собственные средства (брутто) помимо фактического остатка средств (нетто), который может быть использован для кредитования, включают также отвлеченные и иммобилизованные средства. Собственные средства (брутто) состоят из фондов банка, собственных источников финансирования капитальных вложений, прибыли, собственных средств в расчетах, страховых резервов коммерческого банка.

Сумма иммобилизации включает капитализированные собственные средства (стоимость основных средств за минусом износа, отвлеченные средства за счет прибыли, собственные средства, перечисленные другим организациям для участия в их деятельности, собственные средства, вложенные в ценные бумаги, собственные средства отвлеченные в факторинговые расчеты, дебиторскую задолженность. Иммобилизация собственных средств снижает ликвидность и доходность банковских операций, поэтому их размеры должны находиться под постоянным контролем руководства банка. Источником анализа состояния собственных средств банка является первый раздел баланса, где открыты счета по учету всех фондов банка.

В целом структура пассива банка в течение анализируемого года претерпела существенные изменения. В 2,2 раза сократился объем вкладов населения, в 1,7 раза уменьшилась сумма срочных депозитов (см. Таблицу 1). Произошел отток средств - 17,9 млн. рублей. Часть срочных депозитов (28,5%) перетекла в депозиты до востребования, то есть при прочих равных условиях, в недолгосрочные пассивы, что несомненно ухудшает структуру пассивов с точки зрения устойчивости банка. С другой стороны подобное изменение не сопровождается падением доходности, так как депозиты до востребования менее дорогостоящие ресурсы.

Сумма их за год выросла в 1,5 раза. Приведенные данные таблицы 1 показывают, что в общей сумме ресурсов коммерческого банка на долю собственных средств на начало 2002 года приходилось 17,6% и 19,1% на начало 2003 года. Соответственно доля привлеченных средств снизилась с 82,4% до 80,9%. Опережающий рост собственных средств характеризует стремление банка обеспечить собственную капитальную базу.

Таблица 1. Структура собственных и привлеченных средств банка

Показатели	01.01.02.	01.01.03.	Темп роста
Собственные средства	12,25	17,62	+5,37
Привлеченные средства	87,75	82,38	-5,37
Валюта баланса	100	100	-

Собственная ресурсная база банка представлена объемом фондов и прибылью. В течение анализируемого года существенных колебаний этих показателей не наблюдалось. Доля уставного фонда в собственном капитале по филиалу «Вектор» составила 58,9%. Резервный фонд занимает 28,4% от суммы уставного капитала. Рекомендации Банка России о размере резервного фонда не менее 10% от оплаченной суммы уставного фонда банка соблюдены.

Собственная ресурсная база банка представлена объемом фондов и прибылью. В течение анализируемого года существенных колебаний этих показателей не наблюдалось.

Общая сума собственных средств банка за год снизилась на 2512 тысяч рублей. В связи с этим произошли некоторые изменения в структуре (за счет уменьшения прибыли и резервов на покрытие кредитных рисков). Из данных таблицы 2 следует, что преобладающая доля в структуре собственных средств банка приходится на различные фонды (89,9% - 95,33%), доля прибыли составляет соответственно (10,1% - 4,67%). В целях обеспечения финансовой устойчивости банка очень важно наращивание наиболее стабильной части собственных средств - уставного и резервного фондов. Для анализируемого банка характерно, что в течение года доля уставного фонда возросла с 19,43% от общего объема собственных средств до 25,37%, но абсолютная сумма фонда осталась неизменной. Аналогичная ситуация сложилась и по резервному фонду, его процентное увеличение составило 3,18%.

Это говорит о том, что в условиях финансового кризиса банк пытается сохранить собственную капитальную базу. За рассматриваемый период доля прибыли в структуре собственных средств снизилась на 5,43% и в абсолютной сумме на 700 тысяч рублей. Значительный удельный вес в структуре собственных средств занимают фонды экономического стимулирования (23,91% - 27,62%). Так как эти фонды формируются за счет чистой прибыли, то в связи с тем, что сумма прибыли значительно снизилась средства на формирование этих фондов в течение года не направлялись. В результате уменьшение по фондам экономического стимулирования на 1 января 2003 года составило 297 тысяч рублей (см. рис. 2.). Таким образом, анализ структуры собственных средств банка показывает, что в связи с со сложившейся неблагоприятной ситуацией для банка, произошло уменьшение объема собственных средств, доминирующую часть собственных средств составляют различные фонды.

Таблица 2. Структура собственных средств банка.

Собственные средства	01.01.02.	01.01.03.	Изменение за год
			(тыс. руб.)	(%)
1. Уставный фонд	19,43	25,37	-	+5,94
2. Резервный фонд	10,42	13,6	-	+3,18
3. Фонды специального назначения	11,76	11,24	-336	-0,52
4. Износ основных фондов	7,43	11,14	+118	+3,71
5. Фонды экономического стимулирования	23,91	27,62	-297	+3,71
6. Прибыль текущего года	10,1	4,67	-700	-5,43
7. Прибыль прошлого года	-	-	-	-
8. Резервы на покрытие кредитных рисков	16,95	6,36	-1297	-10,59
9. Резервы на обесценение ценных бумаг	-	-	-	-
И того:	100	100	-2512	-

Рис. 2. Динамика структуры собственных средств банка.

В общей сумме банковских ресурсов привлеченные ресурсы занимают преобладающее место. Их доля по различным банкам колеблется от 75% и выше. С развитием рыночных отношений структура привлеченных ресурсов претерпела существенные изменения, что обусловлено появлением новых, нетрадиционных для старой банковской системы способов аккумуляции временно свободных денежных средств физических и юридических лиц. Основную часть привлеченных ресурсов коммерческих банков составляют депозиты, то есть денежные средства, внесенные в банк клиентами - частными и юридическими лицами на определенные счета и используемые ими в соответствии с режимом счета и банковским законодательством. Недепозитные привлеченные средства - это средства, которые банк получает в виде займов или путем продажи собственных долговых обязательств на денежном рынке. Недепозитные источники банковских ресурсов отличаются от депозитов тем, что они имеют, во-первых, неперсональный характер, а приобретаются на рынке на конкурентной основе, и, во-вторых, инициатива привлечения этих средств принадлежит самому банку. Современная банковская практика характеризуется большим разнообразием вкладов депозитов и депозитных счетов. Это обусловлено стремлением банков в условиях сегментированного высококонкурентного рынка наиболее полно удовлетворить спрос различных групп клиентов на банковские услуги и привлечь их сбережения и свободные денежные капиталы на банковские счета. Привлеченные средства также как и собственные состоят из двух частей: брутто и нетто. По качественному составу статей привлеченные средства (брутто) можно разделить на четыре группы:

-депозиты до востребования;

-срочные депозиты;

-сберегательные вклады;

-кредиты, полученные от других банков.

Привлеченные средства (нетто) являются реальным ресурсом банка, вложения которого приносит доход. Оптимальным в структуре платных привлеченных ресурсов являются следующие соотношения: депозиты до востребования не более 30%, депозиты срочные - не менее 50%, межбанковские кредиты - не более 20%. Рассмотрим структуру привлеченных средств на примере филиала «Вектор». Из таблицы 3 следует, что привлеченные средства банка на начало анализируемого года занимают 83,16% в валюте баланса и 74,55% - на конец года. В том числе средства на расчетных счетах предприятий в рублях составляли на начало года 14,3% от суммы привлеченных средств и рост их наблюдается до августа 2002 года (в 1,9 раза). К концу года вновь происходит уменьшение остатков на расчетных счетах предприятий на 23,3% (в сравнении с данными на 1 сентября 2003 года).