Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Рыночная экономика определяет конкретные требования к системе управления предприятиями. Необходимо более быстрое реагирование на изменение хозяйственной ситуации с целью поддержания устойчивого финансового состояния и постоянного совершенствования производства в соответствии с изменением конъюнктуры рынка.

В этих условиях основа экономического развития - это прибыль предприятия, которая является важнейшим показателем эффективности его работы, источником его жизнедеятельности.

В настоящее время есть тенденция в рыночной экономике к стабильности и экономическому росту, что будет способствовать увеличению доли прибыльных предприятий. И когда организации являются самофинансируемыми, анализ финансовых результатов, а именно - выручки (продаж), себестоимости (затрат) и прибыли, которая и является основным источником самофинансирования (т.е. финансирования собственных капитальных вложений в развитие производственной и социальной базы организации), позволяет выявить возможности этих организаций.

Поэтому тема, связанная с анализом финансовых результатов деятельности предприятия в условиях рынка, является крайне актуальной.

Цель данной курсовой работы - проанализировать взаимосвязь объема продаж, затрат и финансовых результатов результаты деятельности ЗАО «Вега» в динамике за 2008-2009 гг. на основе бухгалтерской отчетности за этот период. Данная цель требует постановки следующих задач:

1. определить понятие продаж, затрат и финансовых результатов, привести методологические их анализа;

2. провести анализ взаимосвязи объема продаж, затрат и финансовых результатов деятельности конкретного предприятия;

3. выявить основные пути улучшения финансовых результатов деятельности предприятия.

В соответствии с поставленными задачами в работе выделяется 3 главы, каждая из которых раскрывает поставленные задачи.

Объектом исследования в настоящей работе является ЗАО «Вега». Это предприятие пищевой промышленности, деятельность которого связана с производством кондитерских изделий.

Информационной базой для написания курсовой работы являются Федеральный Закон «О бухгалтерском учете», глава 25 НК РФ, ПБУ 9/99 «Доходы организации», ПБУ 10/99 «Расходы организации» и другие нормативные документы, а так же литература по бухгалтерскому учету и анализу финансово - хозяйственной деятельности (учебные пособия Бланка И.А., Ковалева В.В., Савицкой Г.В., Чернова В.А. и др.), публикации экономических журналов и газет и внутренняя документация исследуемого предприятия.

финансовый результат затрата продажа

1. Методологические основы анализа продаж, затрат и финансовых результатов

1.1 Сущность и понятие продаж, затрат и финансовых результатов, задачи их анализа

Специального определения «продажи» бухгалтерское законодательство не содержит. Его косвенно можно вывести из пояснений Плана счетов бухгалтерского учета финансово - хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению, утвержденных приказом Минфина России от 31.10.2000 г. №94н [8], к счету 90 «Продажи».

Под продажами понимаются являющиеся обычным предметом деятельности организации и направленные на получение доходов хозяйственные операции, предполагающие куплю - продажу (обмен) организацией товаров, выполнение ею работ, оказание организацией услуг, а также предоставление или эксплуатацию прав.

Доходами от обычных видов деятельности является выручка от продажи продукции и товаров, выполнения работ и оказания услуг.

Для выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку с затратами на выпуск и продажу готовой продукции, которые принимают форму ее себестоимости. Затраты предприятия - это экономический показатель работы предприятия, отражающий финансовые расходы предприятия на производство товаров и услуг. Себестоимость продукции представляет собой выраженные в денежной форме затраты на ее производство и реализацию.

Конечным финансовым результатом работы предприятия является, как правило, прибыль. Однако в процессе работы по некоторым хозяйственным операциям у предприятия могут возникать и убытки, которые уменьшают полученную прибыль и снижают рентабельность.

Прибыль как экономическая категория отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства в процессе предпринимательской деятельности. На уровне предприятия в условиях товарно-денежных отношений чистый доход принимает форму прибыли. Установив цену на продукцию, предприятия реализуют ее потребителю, получая при этом денежную выручку, что не означает получение прибыли.

Когда выручка превышает себестоимость, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. Если выручка равна себестоимости, то удалось лишь возместить затраты на выпуск и продажу готовой продукции: продажа состоялась без убытков, но отсутствует и прибыль как источник производственного, научно - технического и социального развития. При затратах, превышающих выручку, предприятие получает убытки - отрицательный финансовый результат, что ставит его в достаточно сложное финансовое положение, не исключающее и банкротство.

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет определенные функции.

Во-первых, прибыль характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия (отражает конечный финансовый результат).

Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей функцией. Ее содержание состоит в том, что прибыль одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия.

В-третьих, прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней. Она поступает в бюджеты в виде налогов и наряду с другими доходными поступлениями используется для финансирования удовлетворения совместных общественных потребностей, обеспечения выполнения государством своих функций, государственных инвестиционных, производственных, научно - технических и социальных программ.

Объем продаж и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности организации, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования. Основными задачами анализа продаж, затрат и финансовых результатов деятельности организации являются:

– систематический контроль за выполнением планов продаж продукции (работ, услуг) и получением прибыли;

– определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на объем продаж продукции (работ, услуг) и финансовые результаты;

– оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения объема продаж продукции (работ, услуг), прибыли и рентабельности;

– выявление резервов увеличения объема продаж продукции (работ, услуг), суммы прибыли и снижения себестоимости. [12, c. 90]

Одно из основных условий получения достоверной информации о себестоимости продукции - четкое определение состава производственных затрат.

1.2 Классификация затрат и порядок формирования финансовых результатов

В нашей стране состав себестоимости продукции регламентируется государством. Основные принципы формирования этого состава определены Налоговым кодексом [2] и Положением по бухгалтерскому учету «Расходы организации» [6], которые определили издержки, относимые на себестоимость продукции (работ, услуг), и затраты, производимые за счет соответствующих источников финансирования (прибыли организации, фондов специального назначения, целевого финансирования и целевых поступлений и др.).

В отечественной практике управления затратами для целей планирования, учёта и калькулирования существует следующая классификация:

ѕ по виду производства - основное и вспомогательное;

ѕ по виду продукции - отдельное изделие, группа однородных изделий, заказ, передел, работы, услуги;

ѕ по месту возникновения затрат - участок, цех, производство, хозрасчетная бригада;

ѕ по составу и экономическому содержанию - по элементам и статьям затрат;

ѕ по способам включения в себестоимость - прямые и косвенные;

ѕ по степени участия в процессе производства - основные и накладные;

ѕ по степени зависимости от уменьшения объема производства - на пропорциональные (условно-переменные) и непропорциональные (условно-постоянные)

ѕ по времени отнесения на себестоимость продукции - текущие расходы, расходы будущих периодов и предстоящие расходы;

ѕ по степени однородности затрат - на элементные и комплексные.

Для практического использования в системе управления формированием затрат целесообразно использовать классификацию по элементам и статьям затрат.

Группировка затрат по экономическим элементам применяется при составлении сметы затрат на производство всей выпущенной продукции, планировании снижения себестоимости, определения её структуры, а также при нормировании оборотных средств. Группировка затрат по экономическим элементам непригодна для исчисления себестоимости единицы продукции, так как многие затраты не возможно распределить по видам продукции.

При калькулировании себестоимости единицы отдельных видов продукции применяется группировка затрат по калькуляционным статьям. Такая группировка производится в зависимости от места возникновения и назначения затрат по видам продукции и услуг. Она используется для определения себестоимости единицы отдельных видов продукции, а также для планирования и учета расходов по цехам и переделкам производства.

Экономические элементы затрат и калькуляционные статьи расходов существенно отличаются по своему содержанию. В то время как в одном экономическом элементе собран весь объем данного вида затрат, эти затраты в зависимости от их назначения и роли в производстве продукции отражаются в различных статьях калькуляции. Так, расходы на электроэнергию, учитываемые по элементу затрат «материальные затраты» рассредоточены по следующим статьям калькуляции: «энергия на технологические цели», «расходы на содержание и эксплуатацию оборудования», «общепроизводственные расходы», «общехозяйственные расходы». Также относится к элементу «заработная плата», которая также рассредоточена по нескольким статьям калькуляции и т.п.

В зависимости от способов включения в себестоимость отдельных видов продукции затраты подразделяются на прямые и косвенные.

Прямые затраты - это расходы, связанные с производством отдельных видов продукции (на сырье, основные материалы, основная заработная плата производственных рабочих и т.п.), которые могут быть прямо и непосредственно включены в их себестоимость.

Косвенные затраты не могут быть отнесены к выпуску определенного изделия, так как они связаны с работой цеха или предприятия в целом. Они распределяются между различными изделиями пропорционально тому или другому условному измерителю, например, заработной плате основных производственных рабочих.

По степени участия в процессе производства расходом делятся на основные, непосредственно связанные с осуществлением производственного процесса, и накладные, связанные с обеспечением и управлением производством.

По степени зависимости от изменения объема производства затраты подразделяются на пропорциональные (условно-переменные) и непропорциональные (условно - постоянные).

Условно-переменные затраты изменяются пропорционально росту объема производства (сырье, основные материалы, расход топлива, энергии на технологические цели и т.д.).

Условно-постоянные затраты при уменьшении объема производства существенно не изменяются (расходы на освещение, отопление, амортизации зданий и сооружений и т.п.).

По временам отнесения затрат расхода подразделяются на текущие и единовременные.

Текущими расходами являются те, которые производятся и включаются в себестоимость продукции отчетного периода.

Единовременными называются расходы, обеспечивающие процесс производства в течение длительного времени. Они подразделяются в свою очередь на расходы будущих периодов и предстоящие расходы. К расходам будущих периодов относятся расходы, производимые в отчетном периоде, но включаемые в себестоимость продукции постепенно частями в последующие периоды. Предстоящими называют расходы, которые включаются в затраты текущего периода, но будут производиться в будущих периодах. Делается это с целью равномерного включения их в себестоимость продукции. К таким расходом относятся резервы на оплату работникам очередных отпусков, на проведение ремонтов оборудования и д.р.

По степени однородности затраты подразделяются на элементные и комплексные. Комплексные затраты - это многоэлементные статьи. Сюда относятся общепроизводственные и общехозяйственные, коммерческие и другие расходы. Такое деление необходимо прежде всего при планировании себестоимости новых видов продукции, когда выявляются все затраты по их видам.

На основании рассчитанных затрат и сформированной себестоимости продукции формируется конечный финансовый результат деятельности предприятия.

Согласно Положению по бухгалтерскому учёту «Бухгалтерская отчётность организации», ПБУ 4/99, утверждённому приказом Минфина РФ от 06.07.99. №43н, порядок формирования прибыли предприятия представлен на рис. 1.1.

Выручка от продажи товаров, продукции работ, услуг за вычетом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей (-) Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг
(=) Валовая прибыль
(-) Коммерческие расходы (-) Управленческие расходы
(=) Прибыль/убыток от продаж
(+) Проценты к получению (-) Проценты к уплате (+) Доходы от участия в других организациях (+) Прочие доходы (-) Прочие расходы
(=) Прибыль/убыток до налогообложения
Отложенные налоговые активы
Отложенные налоговые обязательства
(-) Текущий налог на прибыль
(=) Чистая прибыль (нераспределённая прибыль (непокрытый убыток))
Постоянные налоговые обязательства

Рис. 1.1. Порядок формирования прибыли предприятия согласно Положению по бухгалтерскому учёту «Бухгалтерская отчётность организации», ПБУ 4/99

Согласно ПБУ 9/99, выручка отражается в бухгалтерском учете в сумме поступивших денежных средств и иного имущества или в размере дебиторской задолженности. Если поступившие денежные средства меньше суммы дебиторской задолженности, выручка отражается в размере поступивших денежных средств и неоплаченной части дебиторской задолженности. Это означает, что, даже если отгруженная продукция (работы, услуги) оплачена не полностью, выручка отражается на всю сумму отгруженной продукции (работ, услуг).

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ и услуг включает в себя: сумму затрат, приходящихся на проданные в отчетном периоде товары, продукцию, работы, услуги; покупную стоимость проданных в отчетном периоде товаров; сумму превышения фактической производственной себестоимости выпущенной из производства продукции, сданных работ и оказанных услуг над их нормативной (плановой) себестоимостью; покупную (учетную) стоимость ценных бумаг, выручка от продажи которых отражена в данном отчетном периоде (для профессиональных участников рынка ценных бумаг).

Величина прибыли от продажи продукции, выполнения работ, оказания услуг для целей налогообложения зависит от метода учета выручки - по отгрузке товаров, выполнению работ, услуг и предъявления покупателю (заказчику) расчетных документов или по оплате продукции (работ, услуг): при безналичных расчетах - по мере поступления денежных средств за товары (работы, услуги) на счета в банках, при расчетах наличными деньгами - по поступлении средств в кассу. Метод определения выручки от продажи продукции устанавливается на длительный срок, исходя из условий хозяйствования и заключаемых договоров и является важным элементом учетной политики.

ПБУ 9/99 установлен состав прочих поступлений. К прочим доходам относятся:

- поступления, связанные с предоставлением за плату во временное пользование (временное владение и пользование) активов организации;

- поступления, связанные с предоставлением за плату прав, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности;

- поступления, связанные с участием в уставных капиталах других организаций (включая проценты и иные доходы по ценным бумагам);

- прибыль, полученная организацией в результате совместной деятельности (по договору простого товарищества);

- поступления от продажи основных средств и иных активов, отличных от денежных средств (кроме иностранной валюты), продукции, товаров; [5]

- и др.

Порядок учета величины налога на прибыль, исходя из данных бухгалтерского учета, предусматривает ПБУ 18/02. В соответствии с данным положением в учете отражаются условный расход по налогу на прибыль, определенный исходя из бухгалтерской прибыли, и показывающий использование прибыли текущего года на уплату налога, и отложенные суммы налога на прибыль (отложенные налоговые активы и отложенные налоговые обязательства), которые будут влиять на величину текущего налога, подлежащую уплате в бюджет в следующих за отчетным периодах.

При отсутствии постоянных разниц, вычитаемых временных разниц и налогооблагаемых временных разниц, которые влекут за собой возникновение постоянных налоговых обязательств, условный расход (условных доход) по налогу на прибыль будет равен текущему налогу на прибыль (текущему налоговому убытку).

В результате разницы между прибылью до налогообложения и текущим налогом на прибыль образуется величина чистой прибыли, соответствующая финансовому результату деятельности организации за текущий год, и показываются налоговые последствия в виде будущих выгод и расходов по налогу на прибыль.

1.3 Методика анализа продаж, себестоимости и финансовых результатов

Одним из основных источников информации для анализа служит отчет о прибылях и убытках - форма №2 годовой и квартальной отчетности. Кроме того, различные стороны производственной, сбытовой, снабженческой и финансовой деятельности организации получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов.

На практике существуют следующие основные методы анализа финансовой отчётности, на основании которой может производиться анализ продаж, затрат и финансовых результатов деятельности предприятия:

– горизонтальный анализ;

– вертикальный анализ,

– трендовый анализ;

– метод финансовых коэффициентов;

– сравнительный анализ;

– факторный анализ. [22, c. 125]

Горизонтальный (временный) анализ представляет собой сравнение каждой позиции с предыдущим периодом.

Вертикальный (структурный) анализ - это определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчётности на результат в целом.

Трендовый анализ - это сравнение каждой позиции отчётности с рядом предшествующих периодов и определение тренда. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный анализ деятельности предприятия.

Анализ относительных показателей (коэффициентов) предполагает расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязи показателей.

Сравнительный анализ - это внутрихозяйственный анализ сводных показателей подразделений, цехов, дочерних фирм и т.п., и межхозяйственный анализ предприятия в сравнении с данными конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.

Факторный анализ - анализ влияния и отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных и стохастических приёмов исследования. Факторный анализ может быть как прямым, так и обратным, т.е. синтез - соединение отдельных элементов в общий результативный показатель.

В круг аналитических разработок значительно позже вошли многие математические методы финансового анализа - корреляционный анализ, регрессивный анализ, и др.

Все вышеперечисленные методы анализа относятся к формализованным методам анализа.

Однако существуют и неформализованные методы: экспертных оценок, сценариев, психологические, морфологические и т.п., которые основаны на описании аналитических процедур на логическом уровне.

В анализе продаж, затрат и финансовых результатов используются следующие показатели:

– выручка от продаж;

– себестоимость проданной продукции (работ, услуг)

– прибыль от продажи продукции (работ, услуг);

– прибыль от прочей продажи;

– чистая прибыль.

В процессе анализа определяется состав продаж, затрат и финансовых результатов, их структура, динамика и выполнение плана за анализируемый период. При изучении динамики и выполнения плана показателей применяют метод сравнения: сравнение показателей отчетного периода с предшествующим и сравнение фактических показателей отчетного периода с плановыми.

Также проводится анализ результатов деятельности предприятия на основе соотношения объемов производства, прибыли и затрат, позволяющий определить взаимосвязи между издержками и доходами при разных объемах производства - операционный анализ. Основными его элементами являются операционный рычаг, маржинальный доход, порог рентабельности, запас прочности.

Операционный рычаг (производственный леверидж) - это потенциальная возможность влиять на валовую прибыль путем изменения структуры себестоимости и объема выпуска продукции. Действие операционного рычага (левериджа) проявляется в том, что любое изменение выручки от продажи продукции всегда порождает значительное изменение прибыли. Этот эффект обусловлен разной степенью влияния динамики постоянных и переменных затрат на формирование финансовых результатов при изменении объема производства. Чем выше уровень постоянных затрат, тем больше сила влияния операционного рычага. Сила влияния операционного рычага информирует об уровне предпринимательского риска.

Для определения силы воздействия операционного рычага производственные предприятия в своей практической деятельности используют такие показатели, как величина и коэффициент маржинального дохода.

Величина маржинального дохода показывает вклад предприятия в покрытие постоянных затрат и получение прибыли.

Существуют два способа определения величины маржинального дохода. При первом способе из выручки, предприятия за реализованную продукцию вычитают все переменные затраты, т.е.; все прямые расходы и часть накладных расходов (общепроизводственные расходы), зависящих от объема производства и относящихся к категории переменных затрат. При втором способе величина маржинального дохода определяется путем сложения постоянных затрат и прибыли предприятия.

Коэффициентом маржинального дохода называется доля маржинального дохода в выручке от реализации или (для отдельного изделия) доля среднего маржинального дохода в цене товара.

Использование этих показателей помогает быстро решить некоторые задачи, например, определить размер прибыли при различных объемах выпуска.

Сила воздействия операционного рычага рассчитывается как отношение маржинального дохода к прибыли и показывает, сколько процентов изменения прибыли дает каждый процент изменения выручки от реализации; определяется по формуле:

С_вор = МД / П

где С_вор - сила влияния операционного рычага;

МД - маржинальный доход;

П - прибыль.

Характеристики операционного рычага:

ѕ Показывает, на сколько процентов изменится прибыль при изменении выручки на 1%;

ѕ Связан с уровнем предпринимательского риска: чем выше операционный рычаг, тем выше риск. Чем выше риск, тем больше возможная выгода (также как и возможные потери). Для продукта с высоким значением операционного рычага положение ниже точки безубыточности сопряжено с большими убытками; достижение уровня безубыточности вознаграждается прибылью, быстро растущей с увеличением продаж. Ситуация с низким операционным рычагом сопряжена с меньшим риском, но также и с меньшим вознаграждением в форме прибыли;

ѕ Повышается с приближением объема продаж к точке безубыточности, с чем и связан высокий риск.

При одинаковых суммарных затратах операционный рычаг тем больше, чем меньше доля переменных затрат или чем больше доля постоянных затрат в общей сумме издержек.

Понимание механизма операционного рычага позволяет управлять соотношением постоянных и переменных затрат, повышать эффективность деятельности предприятия при различных тенденциях конъюнктуры товарного рынка и стадии жизненного цикла предприятия.

Эффективное управление текущими затратами невозможно без определения порога рентабельности и запаса финансовой прочности.

Порог рентабельности - это такая выручка от реализации, при которой предприятие уже не имеет убытков, но еще не имеет и прибылей. Валовой маржи в точности хватает на покрытие постоянных затрат, и прибыль равна нулю.

Соответственно под критическим объемом производства понимается такая точка объема продаж, при которой затраты равны выручке от реализации всей продукции, то есть нет ни прибыли, ни убытка.

Для расчета порога рентабельности можно использовать 3 метода:

ѕ уравнения;

ѕ маржинального дохода;

ѕ графического изображения.

Метод уравнения основан на исчислении чистой прибыли по формуле:

Метод уравнения можно использовать при анализе влияния структурных сдвигов. Реализацию рассматривают как набор относительных долей продукции в общей сумме выручки от реализации. Если структура меняется, то объем выручки может достигать заданной величины, а прибыль может быть меньше.

Метод маржинального дохода - разновидность метода уравнения основывается на формуле:

Маржинальный доход =

Тогда

Критический объем производства =

Соответственно порог рентабельности (в стоимостном выражении) будет определяться следующим образом:

Порог рентабельности = Критический объем производства *Цена единицы продукции

Для ситуаций, когда все имеющиеся данные представлены в денежном выражении, то в приведенную выше формулу вместо разницы между ценой и переменными затратами на единицу продукции подставляют долю маржинального дохода в выручке. Тогда получится следующее выражение:

Порог рентабельности = Постоянные затраты / Доля маржинального
дохода в выручке (3)

При графическом методе нахождение точки порога рентабельности сводится к построению комплексного графика «затраты - объем - прибыль».

Порог рентабельности (точка безубыточности) на графике - это точка пересечения прямых, построенных по значению затрат и выручки (рис. 1.2).



Рис. 1.2. Определение точки безубыточности (порога рентабельности)

Изображенная на рис. 1.2 точка безубыточности (порога рентабельности) - это точка пересечения графиков валовой выручки и совокупных затрат. Размер прибыли или убытков заштрихован. В точке безубыточности получаемая предприятием выручка равна его совокупным затратам, при этом прибыль равна нулю. Выручка, соответствующая точке безубыточности, называется пороговой выручкой. Объем производства (продаж) в точке безубыточности называется критическим объемом производства (продаж). Если предприятие продает продукции меньше порогового объема продаж, то оно терпит убытки, если больше - получает прибыль. [15, 159]

С понятием «порог рентабельности» связано понятие «запас финансовой прочности». Запас финансовой прочности (зона безопасности) представляет собой разность между фактической выручкой от реализации и порогом рентабельности в стоимостном выражении:

Запас финансовой прочности = Выручка - Порог рентабельности

Использование элементов операционного анализа, целенаправленное управление постоянными и переменными затратами, оперативное изменение их соотношения при меняющихся условиях хозяйствования позволит увеличить прибыль предприятия.

2. Анализ взаимосвязи продаж, затрат и финансовых результатов ЗАО «Вега»

2.1 Краткая характеристика предприятия и его финансового состояния

Закрытое акционерное общество «Вега» образовано в июле 2001 г. ЗАО «Вега» является юридическим лицом и свою деятельность организует на основании устава и действующего законодательства. Обладает обособленным имуществом, имеет самостоятельный баланс, расчетные и другие счета в кредитных учреждениях на территории Российской Федерации и за ее пределами, имеет круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на место его нахождения, а также - сокращенное наименование на английском языке, имеет штампы, бланки со своим наименованием, эмблему и другие средства визуальной идентификации.

Деятельность предприятия связана с производством широкого выбора кондитерских изделий.

В процессе производства используется как импортное, так и отечественное сырье. За рубежом закупаются такие виды сырья и материалов, как: какао-продукты и их заменители, орехи, этикетки и прочий упаковочный материал, ароматизаторы и красители. Отечественное сырье: сахар, крахмалепаточная и молочная продукция, жиры и маргариновая продукция, фруктовое пюре и подварки, мука пшеничная, крупы и т.д.

Динамика выпуска продукции за последние 2 года представлена в табл. 2.1.

Таблица 2.1. Продукция ЗАО «Вега» за 2008-2009 гг., тыс. т.

Вид продукции	Объем продаж в условно-натуральном измерении, т
	2008 г.	2009 г.
Торты	1353,75	1418
Пирожные	1606	2307
Пряники	6,75	11,75
Ирис	36,75	46,25
Восточные сладости	22,75	30.75
Печенье сахарное	1065,25	1187,75
Печенье затяжное	138,5	158,75
Вафли	312,7	510,5
Бисквит	57,5	204,25
Всего	4600	5875

финасновый результат затрата продажа

Данные о фактическом объеме производства наглядно показывают, что предприятие в стабильно наращивает выпуск продукции практически по всем ее видам.

В целом объем производства ЗАО «Вега» в 2009 году составил 5875 т кондитерских изделий.

Среднесписочная численность персонала на предприятии составляет 115 человек, фонд заработной платы составил 25198.9 тыс. руб. Таким образом, средняя заработная плата на предприятии в 2009 году составила 19,8 тыс. руб.

На предприятии действуют 5 производственных цехов, вырабатывающих более 100 наименований различных видов кондитерских изделий: торты, пирожные, драже, ириса, вафель, зефира.

Проверка вкусовых качеств проводится производственной лабораторией в ходе органолептической экспертизы, во время которой проверяется сочетание испытуемых видов продукции с различными напитками.

Финансово-учетными службами ЗАО «Вега» являются бухгалтерия и планово-экономический отдел, занимающийся составлением смет и анализом производственно-хозяйственной деятельности предприятия, осуществляющая организацию бухгалтерского учета на предприятии.

2.2 Анализ затрат на производство и прибыли от продаж

Затраты на производство продукции на анализируемом предприятии приведены в табл. 2.2.

Таблица 2.2. Затраты на производство продукции ЗАО «Вега»

Элементы затрат	Сумма, тыс. руб.	Структура затрат, %
	2008	2009	+, -	2008	2009	+, -
Сырье	129487.8	220784.1	91296.3	63.4%	71.6%	8.3%
Вспомогательные материалы	27143.8	37124.9	9981.1	13.3%	12.0%	-1.2%
Тара и упаковочный материал	4843.3	8979.3	4136.0	2.4%	2.9%	0.5%
Топливо и электроэнергия	4360.4	3289.6	-1070.8	2.1%	1.1%	-1.1%
Заработная плата	25471.7	25198.9	-272.8	12.5%	8.2%	-4.3%
Начисления на заработную плату	9591.9	9775.6	183.7	4.7%	3.2%	-1.5%
Амортизация основных фондов	3392.8	3036.8	-356.0	1.7%	1.0%	-0.7%
Всего, в том числе:	204291.7	308189.2	103897.6	100.0%	100.0%	0.0%
-переменные	165835.3	270177.9	104342.6	81.2%	87.7%	6.5%
-постоянные	38456.4	38011.3	-445.1	18.8%	12.3%	-6.5%

Как видно из табл. 2.2, затраты ЗАО «Вега» в 2009 г. увеличились по сравнению с 2008 г. на 103897,6 тыс. руб., или на 51%. Увеличение затрат произошло практически по всем видам (кроме затрат на топливо, заработную плату и амортизацию). Особенно сильно увеличились затраты на сырье. Затраты на тару и упаковку увеличились почти в 2 раза по сравнению с прошлым годом. Возросла сумма переменных затрат, тогда как постоянные расходы остались практически на прежнем уровне.

Изменилась несколько и структура затрат: увеличилась доля затрат на сырье и тару (на 8,3% и 0,5% соответственно), а доля затрат на остальные элементы несколько снизилась, особенно заметно снизилась доля заработной платы. Так доля заработной платы в общем объеме затрат снизилась с 12,5% до 8,2% в 2009 году. Доля вспомогательных материалов снизилась на 1,2%; топлива и электроэнергии - на 1,1%; начислений на заработную плату - на 1,5%; амортизации основных фондов - на 0,7%.

Доля переменных затрат возросла на 6,5% за счет снижения доли постоянных затрат на ту же величину.

Общая сумма затрат может изменяться из-за объема выпуска продукции, ее структуры, уровня переменных затрат на единицу продукции и суммы постоянных расходов.

Данные для расчета влияния этих факторов приведены в табл. 2.3. При этом базовым периодом считается 2008 год, фактическим (отчетным) - 2009 год.

Таблица 2.3. Исходные данные для факторного анализа общей суммы затрат на производство и продажу продукции ЗАО «Вега»

Затраты	Сумма, тыс. руб.	Факторы изменения затрат
		Объем выпуска продукции	Структура продукции	Переменные затраты	Постоянные затраты
По базе на базовый выпуск продукции: (36051,2 т.р.Ч4,6 т.тн.)+38456,4 т.р.	294291,7	База	База	База	База
По базе, пересчитанной на фактический объем производства продукции: (36051,2 т.р.Ч4,6 т.тн.)Ч1,277+ +38456,4 т.р.	250228,3	Факт	База	База	База
По базовому уровню на фактический выпуск продукции: (36051,2 т.р.Ч5,875 т.тн.)+38456,4 т.р.	250257,2	Факт	Факт	База	База
Фактически при базовом уровне постоянных затрат: (45987,6 т.р.Ч5,875 т.тн.)+38456 т.р.	308633,5	Факт	Факт	Факт	База
Фактические: (45987,6 т.р.Ч5,875 т.тн.)+38011 т.р.	308189,2	Факт	Факт	Факт	Факт

Из табл. 2.3 видно, что в связи с увеличением объемов выпуска кондитерских изделий в условно-натуральном выражении на 27,7% (Ктп = 1,277) сумма затрат возросла на 45936,6 тыс. руб. (250228,3 - 204291,7). Это положительно повлияло на результаты производства, так как увеличение объемов производства и продаж готовой продукции повлекло за собой увеличение прибыли предприятия.

За счет изменения структуры выпуска продукции сумма затрат практически не изменилась:

250257,2 - 250228,3 = 28,9 тыс. руб.

Это свидетельствует о том, что в общем выпуске продукции доля затратоемкой продукции практически не изменилась. Из-за повышения уровня удельных переменных затрат (с 165835,3 тыс. руб. в 2008 г. до 270178 тыс. руб. в 2009 г.) перерасход издержек на производство продукции составил 58376,3 тыс. руб. (308633,5 - 250257,2). Постоянные расходы незначительно уменьшились по сравнению с прошлым годом (с 38456,4 тыс. руб. до 38011,3 тыс. руб., т.е. на 445,1 тыс. руб.).

Таким образом, общая сумма затрат выше суммы предыдущего года на 103897,5 тыс. руб. (308189,2 - 204291,7) или на 50,8%, в том числе:

ѕ за счет увеличения объемов производства кондитерских изделий - на 45936,6 тыс. руб.;

ѕ за счет роста себестоимости продукции - на 57932 тыс. руб. (308189,2 - 250257,2);

ѕ за счет изменения структуры выпуска продукции - на 28,9 тыс. руб.

Следовательно фактическая себестоимость всей произведенной продукции в 2009 г. выше уровня 2008 г. на 57932 тыс. руб. или на 23%. Это связано с ростом цен на сырье и материалы, увеличением сумм амортизационных отчислений.

Основную часть прибыли предприятие ЗАО «Вега» получает от продажи продукции - 92,16%. В процессе анализа изучается динамика прибыли от продажи продукции и определяются факторы изменения ее суммы.

Прибыль от продажи продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности:

ѕ объема продаж продукции (VPП);

ѕ структуры (Удi);

ѕ себестоимости (Ci);

ѕ уровня средне реализационных цен (Цi).

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепных подстановок, используя данные, приведенные в табл. 2.4.

Таблица 2.4. Исходные данные для факторного анализа прибыли от продажи продукции ЗАО «Вега», тыс. руб.

Показатель	Базисный 2008 год	2009 год, пересчитанный на фактический объем продаж	Факт 2009 год
Выручка от продажи продукции за вычетом НДС (ВР)	223980,7	287248	352736,4
Полная себестоимость (ПС) проданной продукции	204291,7	260919	308189,2
Прибыль от продаж (П)	19689	26329	44547,2

Сумма прибыли от продажи продукции в отчетном году больше чем в 2008 г. на 24858,2 тыс. руб. (44547,2-19689), или на 226,2%.

Если сравнивать сумму прибыли базисную и условную, исчисленную исходя из фактического объема и ассортимента продукции, но при базисных ценах и базисной себестоимости продукции, узнаем, насколько она принималась за счет объема и структуры проданной продукции:

Влияние изменения полной себестоимости на сумму прибыли устанавливают сравнением фактической суммы затрат с базовой, пересчитанной на фактический объем продаж:

Изменение суммы прибыли за счет отпускных цен на продукцию устанавливается сопоставлением фактической выручки с условной, которую бы предприятие получило за фактический объем продаж при базовых ценах:

Эти же результаты можно получить и способом цепной подстановки, последовательно заменяя плановую величину каждого фактора фактической (табл. 2.5).

Таблица 2.5. Расчет влияния факторов первого уровня на изменение суммы прибыли от продажи продукции ЗАО «Вега»

Показатель	Условия расчета	Порядок расчета	Сумма прибыли тыс. руб.
	Объем продаж	структура товарной продукции	цена	Себестоимость
База	База	База	База	База		19689
Усл 1	Факт	База	База	База		25142,8
Усл 2	Факт	Факт	База	База		26329
Усл 3	Факт	Факт	Факт	База		91817,4
Факт	Факт	Факт	Факт	Факт		44547,2

Изменение суммы прибыли за счет:

объема продаж:

структуры товарной продукции:

средних цен реализации:

себестоимости проданной продукции:

Результаты расчетов показывают, что прибыль в 2008 году выросла в основном за счет увеличения среднереализационных цен. Изменение объема и структуры товарной продукции также способствовало увеличению суммы прибыли, но менее значительно (на 6643,5 тыс. руб.). В связи с повышением себестоимости продукции сумма прибыли уменьшилась на 47270,2 тыс. руб. Но в конечном итоге прибыль в 2009 году возросла на 24858,2 тыс. руб.

Теперь проанализируем динамику прибыли от продажи отдельных видов продукции (табл. 2.6).

Таблица 2.6. Расчет влияния структуры товарной продукции на сумму прибыли от продаж

Вид продукции	Объем продаж в условно-натуральном измерении, т	Структура товарной продукции, %	Прибыль 2008 г. на 1 т, тыс. руб.	Изменение прибыли в среднем на 1 т, руб.
	2008 г.	2009 г.	2008 г.	2009 г.	+, -
Торты	5415	5672	29,4	24,12	- 5,28	1,26	- 66,5
Пирожные	6424	9228	34,8	39,24	+ 4,44	1,6	+ 71,08
Пряники	27	47	0,15	0,2	+ 0,05	3,28	+ 1,64
Ирис	147	185	0,80	0,80	0	1,52	0
Восточные сладости	91	123	0,50	0,52	+ 0,02	0,48	+ 0,1
Печенье сахарное	4261	4751	23,1	20,2	- 2,9	0,48	- 13,9
Печенье затяжное	594	635	3,2	2,7	- 0,5	0,40	- 2
Вафли	1256	2056	6,8	8,74	+ 1,94	2,12	+ 41,1
Бисквит	230	817	1,25	3,48	+ 2,23	0,85	+ 18,9
Всего	18445	23514	100	100	-	1,23	+ 50,3

Удельный вес таких кондитерских изделий как пирожные, пряники, восточные сладости, вафли и бисквит увеличился. А удельный вес остальных кондитерских изделий уменьшился в общем объеме производства. В итоге величина прибыли увеличилась на 1182,7 тыс. руб. (50,3 руб.* 23514 тн) за счет структурных изменений в товарной продукции.

После того анализа можно сделать более детальные выводы. Увеличение объема всех видов кондитерских изделий повлияло на увеличение прибыли, но в большей степени повлияло увеличение объема производства пирожных, вафель и бисквита.

Наиболее значительно на прибыль повлияло увеличение цены (которая в свою очередь было вызвана ростом себестоимости). Себестоимость возросла в связи с увеличением цен на сырье и компоненты.

В общем можно сказать, что цены увеличились пропорционально увеличению себестоимости.

Значительно увеличились объемы всех кондитерских изделий, которые на данный момент пользуются спросом у покупателей, это: пирожные, бисквит, вафли и печенье. За счет этого получилась дополнительная прибыль.

2.3 Анализ финансовых результатов и их взаимосвязь с объемом продаж и затратами

Рассмотрим систему показателей для анализа финансовых результатов деятельности ЗАО «Вега» за 2008-2009 гг. (табл. 2.7). В анализе используются следующие показатели прибыли: выручка от продажи продукции, прибыль от продажи готовой продукции, работ и услуг, прибыль от прочей деятельности, прибыль до налогообложения, чистая прибыль.

Из данной таблицы видно, что анализируемое предприятие в отчетном 2009 году значительно увеличило чистую прибыль предприятия. Она увеличилась на 20331,9 тыс. руб. (124%).

Выручка от продажи продукции увеличилась на 128755,7 тыс. руб. (57,5%), себестоимость - на 103997.5 тыс. руб. (50,9%). И т.к. темп роста продаж превышает темп роста затрат, то прибыль от продаж увеличилась гораздо большими темпами - на 24858.2 (126,3%).

Таблица 2.7. Формирование чистой прибыли ЗАО «Вега» в 2008-2009 гг., тыс. руб.

Показатели финансовых результатов	2008	2009	Абс. изменение	Отн. изменение, %
Выручка от продажи продукции	223980.7	352736.4	128755.7	57.5%
Себестоимость проданной продукции	204191.7	308189.2	103997.5	50.9%
Прибыль от продаж	19689.0	44547.2	24858.2	126.3%
Прочие доходы	3155.7	6080.5	2924.8	92.7%
Прочие расходы	1261.5	2292.1	1030.6	81.7%
Прибыль от прочей деятельности	1894.2	3788.4	1894.2	100.0%
Прибыль до налогообложения	21583.2	48335.6	26752.4	124.0%
Налог на прибыль	5180.0	9667,1	4487,12	86,6%
Чистая прибыль	16403.2	38668,5	22265,28	135,7%

Прочие доходы и расходы занимают незначительную долю в деятельности анализируемого предприятия. Прочие доходы увеличились в 2009 году по сравнению с 2008 годом на 2924,8 тыс. руб. (92,7%), прочие расходы - на 1030,6% (81,7%). Вследствие того, что прочие доходы росли большими темпами, чем прочие расходы, то прибыль от провей деятельности предприятия выросла еще большими темпами. Она увеличилась на 1894,2 тыс. руб. (100%).

В результате большего темпа роста доходов по сравнению с темпом расходов прибыль до налогообложения выросла на 26752,4 тыс. руб. (124%). Превышение темпов роста чистой прибыли над величиной налогооблагаемой прибыли в 2009 году обусловлено снижением ставки налога на прибыль с 24% до 20% в 2009 году.

В процессе анализа обследуем состав прибыли до налогообложения предприятия (табл. 2.8).

Таблица 2.8. Анализ состава и динамики прибыли до налогообложения ЗАО «Вега»

Состав прибыли до налогообложения	2008	2009	Фактическая сумма прибыли сопоставимых ценах 2008 г.
	сумма тыс. руб.	Структура, %	Сумма тыс. руб.	структура, %
Прибыль до налогообложения всего, в т.ч.	21583,2	100	48335,6	100	28879,3
Прибыль от продажи продукции	19689	91,2	44547,2	92,2	26615,16
Прибыль от прочей деятельности	1894,2	8,8	3788,4	7.8	2324,2

Как показывают данные табл. 2.8, темп прироста прибыли к прошлому году в сопоставимых ценах составляет 33,8% (28879,3/21583,2*100%-100%). Абсолютный показатель прибыли возрос по сравнению с прошлым годом больше чем в 2 раза.

Наибольшую долю в прибыли до налогообложения занимает прибыль от продажи кондитерской продукции (92,2%). Удельный вес прочих финансовых результатов составляет всего 8,8%.

Для взаимосвязи затрат, объема производства и прибыли проведем анализ безубыточности ЗАО «Вега» за 2008-2009 гг. Расчет показан в табл. 2.9.

В 2009 году сила воздействия операционного рычага у предприятия ЗАО «Вега» несколько снизилась (с 3 до 1,1), что связано с ростом выручки и снижением в ней доли постоянных затрат. Это свидетельствует о снижении финансового риска предприятия.

В 2009 году порог рентабельности ЗАО «Вега» несколько увеличился, с 148137.1 тыс. руб. до 162405.7, что связано со снижением доли маржинального дохода в выручке предприятия.

Таблица 2.9. Анализ взаимосвязи затрат, объема производства и прибыли ЗАО «Вега» в 2008-2009 гг.

№ п/п	Показатели	2008	2009	Изменение
1	Выручка, тыс. руб.	223980.7	352736.4	128755.7
2	Переменные затраты, тыс. руб.	165835.3	270177.9	104342.6
3	Маржинальный доход, тыс. руб. [1] - [2]	58145.4	82558.5	24413.1
4	Постоянные затраты, тыс. руб.	38456.4	38011.3	-445.1
5	Прибыль от продаж, тыс. руб. [3] - [4]	19689.0	44547.2	24858.2
6	Сила воздействия операционного рычага, тыс. руб. [3]/[5]	3.0	1.9	-1.1
7	Доля маржинального дохода в выручке, ед. [3]/[1]	0.26	0.23	-0.01
8	Порог рентабельности, тыс. руб. [4]/[7]	148137.1	162405.7	14268.6
9	Объем производства в натуральном выражении, тыс. т.	4.6	5.875	1.275
10	Маржинальный доход на единицу изделия, тыс. руб./шт. [3]/[9]	12640.3	14052.5	1412.2
11	Критический объем производства в натуральном выражении, тыс. т. [4]/[10]	3.0	2.7	-0.3
12	Запас прочности, тыс. руб. [1] - [8]	75843.6	190330.7	114487.1

При этом критический объем производства в натуральном выражении снизился с 3 до 2,7 тыс. т. вследствие роста маржинального дохода на единицу продукции.

Анализируемое предприятие, таким образом, успешно проходит порог рентабельности, и обладает достаточно солидным запасом финансовой прочности, который вырос с 2008 по 2009 г. на 114487,1 тыс. руб.

Таким образом, в целом можно сказать, что анализируемое предприятие имеет положительную динамику финансовых результатов, сопровождающуюся ростом как выручки так и прибыли. Рост прибыли связан с тем, что объемы продаж предприятия растут большими темпами, чем его затраты. Однако всегда можно искать новые пути снижения расходов и увеличения прибыли и рентабельности.

Резервы снижения уровня затрат в первую очередь необходимо искать в снижении себестоимости продукции.

Дальнейшее увеличение объемов производства приведет к росту уровня затрат, но это необходимо для расширенного воспроизводства, в результате чего растет прибыльность предприятия. Увеличение объемов производства ведет к сокращению доли постоянных затрат в структуре затрат, что положительно влияет на общие показатели. Поэтому предприятие ЗАО «Вега» должно стремиться к наращиванию объемов производства, тем более, что его продукция является конкурентоспособной и пользуется спросом у широкого круга потребителей.

3. Мероприятия по повышению финансовых результатов ЗАО «Вега»

3.1 Общие направления увеличения прибыли

Основными их источниками увеличения прибыли и повышения рентабельности на исследуемом предприятии ЗАО «Вега» можно назвать увеличение объема продаж кондитерской продукции, снижение затрат на ее производство.

Для определения резервов роста прибыли за счет увеличения объема продаж готовой продукции необходимо выявленный ранее резерв роста объема продаж умножить на фактическую прибыль в расчете на единицу продукции:

Р^ПQ=Р^QЧПф (1)

где Р^ПQ - резерв роста прибыли за счет увеличения объема продаж готовой продукции, тыс. руб.;

Пф ед - фактическая прибыль в расчете на единицу продукции, руб./т.

Резервы увеличения прибыли за счет снижения затрат на производство и продажу готовой продукции определяются по расчету: предварительно выявленный резерв снижения затрат на продукцию умножается на возможный объем ее продаж с учетом резервов ее роста:

Р^Пзт = ?(РvЗТ Ч (Qф + Р^Q)) (2)

где Р^Пзт - резерв увеличения прибыли за счет снижения затрат на производство, тыс. руб.

Резервы сокращения затрат выявляются по каждой статье расходов за счет конкретных организационно-технических мероприятий (внедрение новой более прогрессивной техники и технологии производства, улучшение организации труда и др.), которые будут способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии и т.д.

Экономию затрат по оплате труда в результате внедрения организационно-технических мероприятий можно рассчитать путем умножения разности между трудоемкостью изделий до внедрения и после внедрения соответствующих мероприятий на планируемый уровень среднемесячной оплаты труда и на количество планируемых к выпуску изделий:

РvЗП=(УТЕ1-УТЕ0)ЧОТплЧQпл (3)

где РvЗП - экономия затрат по оплате труда, тыс. руб.;

УТЕ0, УТЕ1 - трудоемкость изделий до и после проведения мероприятий, т/мес.;

ОТпл - планируемый уровень среднемесячной оплаты труда, руб./мес.;

Qпл - планируемый объем продукции, т.

Резерв сокращения расходов на содержание основных средств за счет реализации, консервации, передачи в долгосрочную аренду и списания ненужных, лишних, неиспользуемых зданий, машин, оборудования определяется умножением первоначальной их стоимости на норму амортизации:

РvА = (РvОПФi Ч Наi (4)

где РvА - резерв сокращения расходов на содержание основных средств, тыс. руб.;

РvОПФi - первоначальная стоимость проданного имущества, тыс. руб.;

НАi - норма амортизации проданного имущества.

Дополнительные затраты на освоение резервов увеличения производства продукции определяется как в среднем по всему объему, так и отдельно по каждому его виду. Это, в основном, зарплата за дополнительный выпуск продукции, расход сырья, материалов, энергии и прочих переменных расходов, которые изменяются пропорционально объему производства продукции. Для определения их величины необходимо резерв увеличения выпуска продукции умножить на фактический уровень переменных затрат:

ДЗ = Р^Q Ч bф (5)

где bф - фактический уровень переменных затрат, руб.

Сделав все промежуточные расчеты: подсчитав резервы снижения материальных затрат, резервы сокращения расходов на содержание основных средств, экономию затрат по оплате труда и дополнительные затраты на освоение резервов увеличения производства продукции; можно найти общий резерв снижения затрат на производство единицы продукции.

Величина резервов может быть определена по формуле:

где РvЗТ - резервы снижения затрат на производство и продажу готовой продукции, тыс. руб.;

ЗТв, ЗТф - соответственно возможный и фактический уровень затрат на производство и продажу готовой продукции, тыс. руб.;

Зф - фактические затраты на производство продукции, тыс. руб.;

Qф - фактический объем производства продукции, т;

ДЗ - дополнительные затраты, необходимые для освоения ресурсов увеличения выпуска продукции, тыс. руб.;

РvЗ - сокращение затрат на производство продукции, тыс. руб.;

Р^Q - увеличение объемов производства продукции, т.

Основные направления возможной реализации резервов производства находят отражение в комплексном плане повышения эффективности производства.

Резервы роста прибыли должны заканчиваться расчетом резервов повышения рентабельности. Основными источниками резервов повышения уровня рентабельности продаж являются увеличение суммы прибыли от продажи готовой продукции и снижение затрат на ее производство. Для подсчета резервов может быть использована следующая формула:

где Р^R - резерв роста рентабельности, %;

Rв - рентабельность возможная, %;

Rф - рентабельность фактическая, %;

Пф - фактическая сумма прибыли, тыс. руб.;

Р^П - резерв роста прибыли от продажи готовой продукции, тыс. руб.;

Qв - возможный объем продаж готовой продукции с учетом выявленных резервов ее роста, т;

ЗТв - возможный уровень затрат на продукцию с учетом выявленных резервов снижения, тыс. руб.;