Виды обеспечения возвратности кредитов. Залог и залоговый механизм

8) ценных бумаг, выпущенных организациями-резидентами Республики Казахстан, имеющими долговой рейтинг не ниже группы «В+», присвоенный агентством Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств;

в) удовлетворительное - хорошее обеспечение, стоимость которого покрывает не менее 75 процентов обязательств заемщика по займу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком), или высоколиквидное обеспечение, стоимость которого покрывает не менее 60 процентов обязательств заемщика по займу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком), или обеспечение, покрывающее в совокупности не менее 100 процентов обязательств заемщика по займу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком), в виде:

1) гарантий (поручительств) юридических лиц - нерезидентов Республики Казахстан, в том числе банков-нерезидентов Республики Казахстан, имеющих долгосрочный долговой рейтинг не ниже группы «ВВ-», присвоенный агентством Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств;

2) гарантий (поручительств) юридических лиц - резидентов Республики Казахстан, в том числе банков-резидентов, имеющих долговой рейтинг не ниже группы «В-», присвоенный агентством Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств;

3) резервных аккредитивов банков, имеющих долговой рейтинг, не ниже группы «В-», присвоенный агентством Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств;

4) имущества, в том числе, которое поступит в будущем в соответствии с бизнес-планом;

5) денег, предусмотренных для погашения и обслуживания обязательств должников по инвестиционным кредитам в республиканском или местных бюджетах на соответствующий финансовый год;

6) денег, поступающих по гарантированным платежам от платежеспособных юридических лиц;

7) страховых полисов страховых (перестраховочных) организаций, имеющих рейтинг финансовой устойчивости не ниже группы «В», присвоенный агентством Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств.

Также, в качестве удовлетворительного обеспечения принимается обеспечение, оформленное в соответствии с требованиями законодательства Республики Казахстан по ведению банками документации по кредитованию, в виде:

- дебиторской задолженности в размере не более 60 процентов от суммы, учтенной на балансе заемщика, при условии если должником заемщика является юридическое лицо, имеющее долговой рейтинг на один уровень ниже рейтинга, присвоенного банкам-резидентам Республики Казахстан, указанных в настоящем подпункте;

- движимого имущества, в размере не более 60 процентов от суммы, учтенной на балансе заемщика;

- товаров в обороте, в размере не более 60 процентов от суммы, учтенной на балансе заемщика;

- недвижимого имущества, оценочная стоимость которого покрывает не менее 70-100 процентов обязательств заемщика по активу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком);

г) неудовлетворительное - обеспечение, характеризующееся как высоколиквидное, хорошее и иное, предусмотренное законодательством Республики Казахстан, стоимость которого в совокупности покрывает не менее 50 процентов обязательств заемщика по займу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком);

д) без обеспечения - бланковый кредит либо частично обеспеченный, при этом стоимость обеспечения покрывает менее чем 50 процентов обязательств должника по займу (по основному долгу и необходимому к получению вознаграждению за пользование кредитом в течение первого квартала, а также вознаграждению за льготный период, если таковой предоставляется банком).

Качество обеспечения банком определяется на основании рыночной стоимости обеспечения определенное на момент выдачи актива (условного обязательства), и согласно методике предусмотренной в Кредитной и Залоговой политике банка, по результатам проведенного мониторинга обеспечения.

Рыночная стоимость объекта определяется на основании договора на проведение оценки, заключенного между заказчиком и оценщиком - физическим или юридическим лицом, имеющим лицензию на осуществление оценочной деятельности, с предоставлением заказчику одного экземпляра отчета об оценке. Оценка объекта осуществляется оценщиком, с соблюдением требований Закона Республики Казахстан «Об оценочной деятельности в Республике Казахстан».

Залоговая политика банка должна раскрывать применимость для банка используемых оценщиком методов оценки рыночной стоимости залогового имущества. Методика должна содержать методы и периодичность определения (соответствия) залоговой стоимости к сложившейся рыночной стоимости залогового обеспечения в течение срока действия договора.

1.3 Зарубежный опыт банковской системы обеспечения возвратности кредита

С целью дальнейшего совершенствования форм обеспечения возвратности кредита, изучение зарубежного опыта банковской системы в этой области является обязательным условием функционирования банковской системы Республики Казахстан. Также это необходимо, в связи с тем, что банки республики, международные организации, банки Европы, Америки и ряд других, в настоящее время находятся в тесной взаимосвязи, так как Казахстан, после перехода на рыночные условия выходит на международные рынки и привлекает инвесторов в страну. Также изучение опыта других стран позволит использовать его для привлечения большего количества клиентов и обеспечит банку стабильный доход. Так кроме уступки индивидуальных требований, банки Германии используют общую и глобальную цессии.

Общая цессия означает, что заемщик обязуется перед банком регулярно уступать требованиям по поставке товаров или оказанию услуг на определенную сумму. При этом право банка на получение денежных средств в погашение предоставленного кредита возникает не в момент заключения договора об общей цессии, а с момента передачи в банк требований или списка дебиторов.

При глобальной цессии заемщик обязан уступить банку все существующие требования к конкретным клиентам и вновь возникающие в течение определенного периода времени. Этот вид уступки требований считается предпочтительным. В целях снижения риска при использовании этой формы обеспечения возвратности кредита банк требует производить уступку требований, на сумму, значительно большую, чем величина выданного кредита. При общей и глобальной цессии максимальная сумма кредита составляет 20-40 процентов от стоимости уступленных требований.

При гарантировании обязательства, например в США, на протяжении длительного периода времени применялась практика, когда предприятия-заемщики перед получением ссуды должны были сформировать в банке депозит в определенной сумме.

Интересен в отношении оценки риска различных форм обеспечения возвратности кредита опыт Германии по использованию банками системы трехбалльной оценки эффективности разных форм обеспечения возвратности, в соответствии, с которой устанавливается максимальный предел кредитования, В таблице 3 приведена дифференцированная оценка (в баллах) этих форм.

Наибольшее количество баллов, означающее наибольшую эффективность, имеют: ипотека и залог депозитных вкладов. В этих случаях имеет место сравнительно высокий размер максимальной суммы кредита. В то же время сложность оценки ипотеки снижает максимальный уровень кредита.

Более низкую оценку в баллах получили поручительство (гарантии) и залог ценных бумаг. Максимальная сумма кредита при наличии поручительства при высокой кредитоспособности поручителя может достигать 100 процентов. Если же кредитоспособность поручителя сомнительна, - степень риска возрастает и потому банк может снизить сумму предоставленного кредита по сравнению с суммой, указанной в договоре о поручительстве или в гарантийном письме. Самый низкий балл в связи с увеличением риска возврата кредита имеют уступка требований и передача права собственности.



Таблица 3 - Балльная оценка качества вторичных форм обеспечения возвратности кредита

Форма обеспечения возвратности кредита	Предпосылки использования	Преимущества	Недостатки	Рейтинг качества в баллах	Максимальная сумма кредита в % к сумме обеспечения
Ипотека	Нотариальное удостоверение; Внесение в поземельную книгу	Стабильность цен; Неоднократное использование; Простота контроля за сохранностью; Возможность использования залогодателем;	Высокие расходы за нотариальное удостоверение Трудность оценки;	3	60-80 %
Залог вкладов в банке	Договор о залоге; Сберегательная книжка может быть сдана в банк на хранение;	Низкие расходы; Высоко ликвидное обеспечение;	Могут быть проблемы, связанные с налоговым правом	3	100 %
Поручи-тельство (гарантии)	Письменный договор о поручительстве Письменная гарантия	Низкие расходы; Участие второго лица в ответственности; Быстрое использование	Могут быть проблемы при проверке кредитоспособности поручителя (гаранта)	2	До 100 %
Залог ценных бумаг	Договор о залоге; Передача ценных бумаг банку на хранение	Низкие расходы; Удобство контроля за изменениями цены (при котировке на бирже); Легкая реализация;	Может быть резкое падение рыночной цены	2	Акции 50-60 % ценные бумаги, приносящие твердый процент 70-80 %
Уступка требований по поставке товаров или оказанию услуг	Договор о цессии; Передача копии счетов или списка дебиторов	Низкие расходы; При открытой цессии - быстрое использование;	Интенсивность контроля; Проблемы, связанные с налоговым правом; Особый риск тихой цессии;	1	20-40 %
Передача права собственности	Договор о передаче права собственности	Низкие расходы; В случае высокой ликвидности - быстрая реализация;	Проблемы оценки; Проблемы контроля; Использование обращения в суд;	1	20-50 %

Наличие различных форм обеспечения возвратности кредита предполагает правильный с экономической точки зрения выбор одного из них в конкретной ситуации. Для этого в момент рассмотрения кредитной заявки в банковской практике Германии осуществляют анализ конкретного заемщика на предмет риска выдаваемой ссуды. В качестве критериев риска используют два показателя: финансовое состояние заемщика и качество имеющегося у него обеспечения кредиты. В соответствии с этими критериями выделяются три группы предприятий с различной степенью риска несвоевременного возврата кредита. Это предприятия, имеющие:

- безукоризненное финансовое состояние, то есть солидную базу собственных средств и высокую норму рентабельности;

- удовлетворительное финансовое состояние;

- неудовлетворительное финансовое состояние, то есть низкую долю собственных средств и низкий уровень рентабельности.

По наличию и качеству обеспечения все предприятия подразделяются на четыре группы риска. Это риски, имеющие:

- безукоризненное обеспечение;

- достаточную, но неблагоприятную структуру обеспечения;

- трудно оцениваемое обеспечение;

- недостаток обеспечения.

Поскольку у каждого предприятия-заемщика одновременно действуют оба фактора, для окончательного вывода о степени кредитного риска составляется следующая таблица 4.

Таблица 4 - Классификация предприятий по степени риска возврата кредита

Финансовое положение	Безукоризненное финансовое состояние	Удовлетвори-тельное финансовое состояние	Неудовлетво-рительное финансовое состояние
Обеспечение возврата
Безукоризненное обеспечение	1	1	1
Достаточная, но неблагоприятная структура обеспечения	1	2	3
Труднооцениваемое обеспечение	1	3	4
Недостаточное обеспечение	1	4	5

Как показывает таблица 4, по степени кредитного риска выделяются пять типов предприятий. Отнесение к первой группе означает минимальный риск, поскольку обеспечивается возврат кредита или за счет безукоризненного финансового состояния, или за счет высокого качества имеющегося у него обеспечения. С точки зрения финансового состояния можно выделить три группы предприятий, различающихся по уровню рентабельности и наличию собственных ресурсов. Это предприятия, которые имеют:

- безукоризненное финансовое состояние, то есть доля собственных средств и уровень рентабельности выше среднеотраслевого показателя;

- удовлетворительное финансовое состояние, то есть соответствующие показатели на уровне среднеотраслевых;

- неудовлетворительное финансовое состояние, то есть соответствующие показатели на уровне ниже среднеотраслевых.

Исходя из наличия и качества обеспечения имеются четыре группы предприятий:

- безукоризненное обеспечение, к которому следует отнести преобладание в его составе депозитных вкладов, легко реализуемых ценных бумаг, товаров отгруженных (дебиторских счетов); валютных ценностей; готовой продукции или товаров, пользующихся высоким спросом;

- достаточную, но неблагоприятную структуру обеспечения. Что означает преобладание ликвидных средств второго и третьего класса;

- трудно оцениваемую структуру обеспечения, что означает наличие значительных сумм затрат производства (в сельском хозяйстве), полуфабрикатов (незавершенного производства) или продукции, спрос на которую колеблется (промышленности), не котирующиеся на бирже ценные бумаги;

- недостаток обеспечения.

Основными источниками возврата кредита являются: выручка от реализации и ликвидные активы, в том числе служащие обеспечением кредита. Следовательно, риск не возврата кредита минимален либо отсутствует вообще, если имеются в наличии оба фактора или, по крайней мере, один из них. Предприятия, отнесенные ко второму, третьему и четвертому типам при наличии определенного риска, в целом являются кредитоспособными. Они имеют экономические предпосылки для возврата кредита, которые должны быть закреплены юридически, но формы обеспечения возвратности кредита должны быть дифференцированы.

Для предприятий второго типа целесообразно использовать залог материальных ценностей с учетом оценки качества обеспечения. Для предприятий третьего типа целесообразно использовать как залог ценностей, так и гарантию, а может быть обе формы. Выбор формы будет зависеть от реальной экономической ситуации: оценки состава обеспечения и финансового состояния клиента. Предприятия четвертого типа целесообразно кредитовать либо под гарантию финансово устойчивой организации, так как они имеют недостаточные собственные источники для погашения ссуд, либо заключив договор страхования от риска не возврата кредита. Одновременно логично повысить процентную ставку за пользование ссудами. Эти предприятия обладают повышенным риском несвоевременного возврата кредита, поэтому банк должен уделять особое внимание анализу их финансового состояния и составу обеспечения. Наконец, пятый тип предприятий требует особого внимания и отношения со стороны банка в связи с высокой степенью риска. Однако этот тип предприятий также неоднороден. Одна их часть при существенной реорганизации производства и менеджмента, а также финансовой поддержке банка может выправить свою репутацию. Эти предприятия банк не должен оставлять без помощи, оказывая ее на условиях поручительства. Другую часть предприятий можно признать безнадежной, в ней устанавливать кредитные отношения не рекомендуется.

2. АНАЛИЗ ПРАКТИЧЕСКИХ АСПЕКТОВ ПО ОБЕСПЕЧЕНИЮ ВОЗВРАТНОСТИ КРЕДИТОВ НА ПРИМЕРЕ АО «KASPI BANK»

2.1 Характеристика деятельности банка

АО «Kaspi Bank» (далее Банк) является акционерным банком и осуществляет свою деятельность в Республике Казахстан с декабря 1997 года. Деятельность банка регулируется Национальным Банком Республики Казахстан (далее НБРК) и Агентством Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций (далее АФН) в соответствии с генеральной лицензией на проведение банковских операций № 245 от 30 сентября 2005 года, выданной АФН.

Основная деятельность банка заключается в коммерческой банковской деятельности, осуществлении операций с ценными бумагами, иностранной валютой и производными инструментами, предоставлении займов и гарантий.

Зарегистрированный офис Банка располагается по адресу: Республика Казахстан, 050012 г. Алматы, ул. Ади Шарипова 90.

По состоянию на 31 декабря 2008 года АО «Kaspi Bank» имел 36 филиалов и 117 расчетно-кассовых отделов в Республике Казахстан.

Банк является материнской компанией банковской группы, которая включает дочернюю компанию АО «Страховая Компания «Алматинская Международная Страховая Группа» со стопроцентным участием в консолидированную финансовую отчетность и Caspian Capital B.V. (Нидерланды) со стопроцентным участием в консолидированную финансовую отчетность

АО «Страховая Компания «Алматинская Международная Страховая Группа» была образована как акционерное общество в соответствии с законодательством Республики Казахстан в 1994 г. Основным направлением деятельности компании является страхование от несчастных случаев и страхование имущества. Компания имеет лицензии на осуществление добровольных и обязательных видов страхования № ДОС 5-2/1 и № ОС 5-2/1 от 3 декабря 2002 г., выданные НБРК.

Caspian Capital B.V. был образован в соответствии с законодательством Нидерландов в июле 2007 г. Основной деятельностью компании является привлечение средств для АО «Kaspi Bank» на международных рынках капитала.

В феврале 2000 года банк становится участником ЗАО «Казахстанский фонд гарантирования (страхования) вкладов физических лиц. Свидетельство № 0011.

Главной целью своей деятельности банк видит предоставление клиентам и партнерам полного спектра возможностей, предлагаемых современным рынком.

Основные направления развития АО «Kaspi Bank»:

a) увеличение клиентской базы за счет следующих ресурсов:

1) крупные корпорации, заинтересованные в работе с Россией;

2) средние и мелкие предприятия, нуждающиеся в кредитах и оперативном расчетно-кассовом обслуживании;

3) население, представляющее большие потенциальные возможности для расширения депозитной базы и диверсификации кредитного портфеля;

б) увеличение доходности активов и собственного капитала, при поддержании высокой ликвидности, использование современных методов управления всеми видами рисков и, как следствие, сбалансированность и диверсификация;

в) наращивание собственного капитала, за счет привлечения новых акционеров и эмиссии ценных бумаг, что позволит увеличить также размер активов. В первую очередь вложения будут производиться в такие динамично развивающиеся отрасли экономики, как розничные сети, строительство, машиностроение, сельское хозяйство, нефтехимия, транспорт и связь и др.

г) соответствие международным стандартам банковского, в том числе розничного бизнеса.

Миссия АО «Kaspi Bank» - вносить реальный вклад в улучшение благосостояния населения и в развитие экономики Казахстана, путем предоставления высококачественных банковских продуктов и лучшего сервиса.

Подписанный с Акиматом Павлодарской области Меморандум будет способствовать развитию реальных инвестиций Банка в экономику региона: кредитование субъектов малого и среднего бизнеса, потребительское кредитование населения, финансовая помощь развитию промышленности региона.

АО «Kaspi Bank» из года в год расширяет сеть банков корреспондентов. В настоящее время Банк имеет 47 корреспондентских счетов в 28 иностранных банках и восемь корреспондентских счетов в двух казахстанский банках.

Разветвленная корреспондентская и филиальная сеть, современные средства связи и высокоэффективная организация работы АО «Kaspi Bank» обеспечивают бесперебойное осуществление платежей по многим видам валют в течении одного рабочего дня.

Через корреспондентские счета осуществляются не только валютные платежи клиентов и самого Банка, но проводятся документарные операции (аккредитивы, гарантии) клиринги по дорожным чекам и другое.

АО «Kaspi Bank» входит в десятку лучших, среди таких банков, как АО «Казкоммерцбанк», АО «БТА Банк», АО «Народный Банк» и другие банки.

В 2007 году АО «Kaspi Bank» вышел на второе место в рейтинге обслуживания физических лиц.

Что касается развития международных отношений, то очередной шаг в развитии международных контактов банка - это подписание договора с Эксимбанком Кореи о предоставлении долгосрочных кредитов для финансирования операций по импорту продукции из Южной Кореи. АО «Kaspi Bank» стал четвертым банком Республики Казахстан, с которым Эксимбанк Кореи подписывает договор о предоставлении кредитной линии.

Знаковым событием 2006 года для АО «Kaspi Bank» стало появление крупного акционера в лице институционального инвестора «Бэринг Восток Капитал Партнерс», одного из самых успешных инвестиционных фондов на развивающихся рынках мира. «Бэринг Восток» управляет активами четырёх фондов прямых инвестиций в СНГ общим размером более 1,8 млрд. долларов. Среди инвесторов фондов под управлением «Бэринг Восток» такие известные международные финансовые институты, как Европейский Банк Реконструкции и Развития, Международная Финансовая Корпорация, Нидерландское Агентство по Развитию FMO и многие другие пенсионные фонды, правительственные инвестиционные корпорации, университетские фонды из Америки, Европы и Азии. «Бэринг Восток» входит в состав «Бэринг Прайвит Эквити Партнерс Интернэшнл», группу управляющих фондами прямых инвестиций с 3,5 млрд. долларов активов в странах СНГ, Азии, Индии, Европы и Латинской Америки.

Благодаря наличию разветвленной сети филиалов АО «Kaspi Bank», можно отправить денежные переводы в рамках сети Банка, как без открытия счета, так и в случае если счет имеет либо получатель, либо отправитель.

В 2007 году ведущее агентство Fitch Rating подтвердило рейтинг АО «Kaspi Bank» и оставило без изменений прогноз «Стабильный» для Банка как представлено в таблице 5.

Таблица 5 - Fitch Rating АО «Kaspi Bank»

Показатель	Рейтинг
Долгосрочный	В +
Краткосрочный	В
Прогноз	Стабильный
Индивидуальный	D
Рейтинговая поддержка	5



Финансовые аналитики заключили, что повышение рейтинга отражает по-прежнему высокие финансовые показатели банка, значительные показатели достаточности капитала, хорошее качество активов, диверсифицированное фондирование и консервативное управление ликвидностью, как и успешное развитие бизнеса банка. Эта оценка отражает устойчивые показатели чистой прибыли Банка, низкие уровни концентрации бизнеса и сильную капитализацию. Кроме того, Банк имеет умеренные, по меркам казахстанского рынка, уровни рисков по строительному сектору и сектору валютного кредитования. Так же на данную оценку повлияло очень высокая адекватность капитала банка, один из самых низких уровней внешней задолженности, а также присутствие в акционерах ведущих международных инвесторов.

Стратегия Банка направлена на становление его одним из ведущих розничных Банков Казахстана. Этой цели добиваются не измерением размеров активов, поскольку размер активов сам по себе не означает, что все идеально. В Банке вся работа направлена на установление слаженной команды, самую лучшую IT-систему, мобильные коммуникации, самое лучшее качество обслуживания клиентов.

АО «Kaspi Bank» видит своей целью построение партнерских отношений с клиентами путем предложения финансового качества. В 2007 году Банк вступает с более чем 430 тыс. клиентов, включая более восьми тысяч крупных и средних компаний Казахстана и 422 тыс. индивидуальных клиентов. Удержание и расширение клиентской базы является одним из важных приоритетов Банка на последующие три года основой для построения бизнес-модели вокруг обслуживания клиента являются интегрированные технологии.

Еще одна стратегическая задача - повышение квалификации сотрудников. У многих банков есть бизнес-школы, а в АО «Kaspi Bank» с 1 октября 2006 года был открыт полноценный корпоративный университет «КАСКАД». Его основная задача - комплексная и непрерывная система обучения сотрудников в Банке. Одним из приоритетных направлений КАСКАДа стала разработка и проведение конференций, направленных на повышение эффективности работы структурных подразделений Банка.

На конец 2007 года в банке работало более 4000 сотрудников, в которых АО «Kaspi Bank» ивестировал более 4,3 млрд. тенге в виде зарплат и бонусов. Это составило коло 40процентов от чистого дохода и более 50 процентов от всех расходов банка.

Весь 2008 год был посвящен отлаживанию каналов коммуникаций Банка. Одно из важных направлений - оптимизация работы подразделений и филиалов. Для АО «Kaspi Bank» очень важна модернизация IT-системы. Здесь внедряются централизованное направление и инфраструктура, которая обеспечит мобильный обмен информацией, повысит скорость принятия решений, а также увеличит продажи продуктов в Филиалах.

АО «Kaspi Bank» является ведущим розничным банком Казахстана, предоставляющим полный спектр банковских услуг физическим лицам, малым и средним предприятиям и корпоративным клиентам во всех регионах Казахстана.

АО «Kaspi Bank» активно вовлечен в международный бизнес и сотрудничает более с чем 200-ми международными финансовыми институтами, такими как Европейский Банк Реконструкции и развития (ЕБРР), Исламский Банк Развития (ИБР), EXIM Банк Кореи и другими международными финансовыми организациями.

Также следует отметить, что 26 марта 2007 года Банком был привлечен синдицированный займ на сумму 200 млн. долларов США. Синдицированный кредит привлечен двумя траншами сроком на 370 дней и два года с возможностью дальнейшей пролонгации.

Ведущими организаторами займа выступили UniCredit Group, ING Bank N.V. и Standard Bank Plc. В займе участвовало 34 иностранных банка из Европы, США, Ближнего Востока и Азии. Примечательно, что 10 из них впервые приняли участие в сделке с АО «Kaspi Bank».

В четвертом квартале 2007 года Банк привлек финансирование от Европейского Банка Реконструкции и Развития сроком на пять лет в размере 59 млн.долларов США для развития кредитования микро-, малого и среднего бизнеса Казахстана.

Основная задача АО «Kaspi Bank» состоит в том, чтобы сосредоточить внимание на поддержании стабильного качества активов, устойчивой прибыльности и повышении рентабельности филиальной сети путем оптимизации бизнес-процессов.

Результаты работы АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы демонстрирует стабильный рост основных финансовых показателей, представленный в таблице 6 и на рисунке 3.

Таблица 6 - Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

Показатели	2007 год, тыс. тенге	2006 год, тыс. тенге	Откл. (+; - )	Темп прироста, %
Собственный капитал	41238202	27325092	+13913110	33,74
Уставный капитал	17507440	11909583	+5597857	31,97
Активы	269246980	198886959	+70360021	26,13
Обязательства банка	228008778	171561867	+56446911	24,76
Чистый процентный доход	16958692	11643686	+5315006	31,34
Займы клиентам	187708939	122411152	+65297787	34,79
Средства клиентов	89670598	78151729	+11518869	12,85
Чистая прибыль	8313603	5786498	+2527105	30,40

Собственный капитал банка, рассчитанный в соответствии, с пруденциальными нормативами Национального Банка Республики Казахстан, на 31 декабря 2007 года составил 41238202 тыс. тенге.

Прирост собственного капитала с начала года составил 13913110 тыс. тенге. Количественный рост был обусловлен увеличением уставного капитала на 5597857 тыс. тенге.

В 2007 и 2006 годы уполномоченный орган АО «Kaspi Bank» принял решение об увеличении уставного капитала путем размещения акций на 5726474 тыс. тенге и 4461307 тыс. тенге, соответственно.

Акционерный капитал АО «Kaspi Bank» включает в себя 75 процентов простых голосующих акций и 25 процентов привилегированных акций и на 1 января 2008 года составляет 17507440 тыс. тенге.

Рисунок 3 - Основные показатели деятельности АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

Более подробная структура держателей акций АО «Kaspi Bank» представлена в таблице 7 и на рисунке 4.



Таблица 7 - Структура держателей акций АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

Акционеры	2007 год	2006 год
	Процент прямого владения	Процент прямого владения
Baring Vostok Private Equity Fund III	49,05	48,00
Ким Вячеслав Константинович	47,12	46,11
Прочие	3,83	5,89
Итого	100	100

Рисунок 4 - Структура держателей акций АО «Kaspi Bank» на 1 января 2008 года

В таблице 8 представлены расчеты коэффициентов исполнения пруденциальных нормативов. За рассматриваемый период АО «Kaspi Bank» банк исполняет все пруденциальные нормативы.

Таблица 8 - Исполнение пруденциальных нормативов АО «Kaspi Bank» по классификации уполномоченного органа на 2006-2007 годы

(тыс. тенге)

Показатель	2007 год	2006 год
Движение по капиталу первого уровня
На 1 января	25839920	15501496
Выпуск простых акций	6027698	4503683
Прибыль	8327406	5834741
На 31 декабря	40195024	25839920
Состав нормативного капитала
Капитал первого уровня
Уставный капитал	18664379	12636681
Раскрытые резервы	21530645	13203239
Итого квалифицируемый капитал первого уровня	40195024	25839920
Резерв переоценки	1327842	1703268
Привилегированные акции	231458	2152
Субординированный долг	6417359	8442348
Итого нормативный капитал	48171683	35987688
Коэффициенты капитала
Капитал первого уровня	18,9 %	17,5 %
Итого капитал	22,7 %	24,4 %

В результате ужесточения пруденциальных требований к банкам со стороны АФН и непрерывного роста активов в прошедшем году банк столкнулись с необходимостью увеличения капитала.

По состоянию на 31 декабря 2007 года объем активов АО «Kaspi Bank» составил 269246980 тыс. тенге, увеличившись на 26,13 процентов по сравнению с 198886959 тыс. тенге по состоянию на 31 декабря 2006 года. При этом качество активов остается на высоком уровне, о чем свидетельствует высокий показатель коэффициента ликвидности, значение которого по состоянию на 31 декабря 2007 года равняется 0,73.

Структура и динамика роста активов по годам представлена в таблице 9 и на рисунках 5-7.

Таблица 9 - Структура активов АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

Показатели	2007 год	2006 год	Изменение
	тыс. тенге	доля, %	тыс. тенге	доля, %
Денежные средства и их эквиваленты	19877821	7,38	22057905	11,09	-2180084
Обязательные резервы	12457731	4,63	12926806	6,50	-469075
Средства в банках	4042095	1,50	2069859	1,04	+1972236
Ссуды, предоставленные клиентам	187708939	69,72	122411152	61,55	+65297787
Финансовые активы, отражаемые по справедливой стоимости и инвестиции	31298358	11,62	31050792	15,61	+247566
Основные средства и нематериальные активы	12374334	4,60	6429966	3,23	+5944368
Прочие активы	1487702	0,55	1940479	0,98	-452777
Итого активы	269246980	100,0	198886959	100,0	+70360021

Увеличение активов произошло в основном за счет роста объема ссудного портфеля на 34,79 процентов (на 65297787 тыс. тенге). По состоянию на 31 декабря 2007 года объем ссудного портфеля составил 187708939 тыс. тенге в сравнении с 122411152 тыс. тенге по состоянию на 31 декабря 2006 года.

Как видно из рисунка 5 структура активов АО «Kaspi Bank» за 2007 год претерпела незначительные изменения. Наибольшую долю в структуре активов продолжают удерживать ссуды клиентам, по состоянию на 31 декабря 2007 года их доля составила 69,72 процентов против 61,55 процентов на конец 2006 года.

Уменьшилась доля финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток, до 11,62 процентов на конец 2007 года в сравнении с 15,61 процентов на начало года.

Доля денежных средств в национальных (центральных) банках в общих активах АО «Kaspi Bank» снизилась на четыре процента до 7,38 процентов по состоянию на 31 декабря 2007 года против 11,09 процентов по состоянию на 31 декабря 2006 года.

Данное снижение объемов обусловлено изменениями в нормативных требованиях Национального банка Республики Казахстан по минимальным резервным требованиям.

Доля межбанковских размещений увеличилась в активах АО «Kaspi Bank» до 1,5 процентов по состоянию на 31 декабря 2007 года в сравнении с 1,04 процентов по состоянию на 31 декабря 2006 года.

По состоянию на 31 декабря 2007 года обязательства банка выросли на 24,76 процентов и составили 228008778 тыс. тенге. Структура и динамика роста активов по годам представлена в таблице 10 и на рисунках 8-10.

Таблица 10 - Структура обязательств АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

Показатели	2007 год	2006 год	Изменение
	тыс. тенге	доля, %	тыс. тенге	доля, %
Средства банков	80671875	35,38	42782153	24,94	+37889722
Средства клиентов	89670598	39,33	78151729	45,55	+11518869
Финансовые обязательства, отражаемые по справедливой стоимости через прибыли или убытки	379353	0,17	208898	0,12	+170455
Выпущенные долговые ценные бумаги	41552743	18,22	36865928	21,49	+4686815
Прочие привлеченные средства	20676	0,01	66727	0,04	-46051
Резервы	430143	0,19	219019	0,13	+211124
Обязательства по отложенному налогу на прибыль	1584263	0,69	856439	0,50	+727824
Прочие обязательства	3069409	1,35	1864020	1,09	+1205389
Субординированный долг	10629718	4,66	10546954	6,15	+82764
Итого обязательства	228008778	100,0	171561867	100,0	+56446911

Основными составляющими обязательств, как правило, являются средства клиентов. Общая сумма вкладов, привлеченных банком от юридических и физических лиц, составила в 2006 году 78151729 тыс. тенге, а в 2007 году 89670598 тыс. тенге. Темп роста при этом составил 12,85 процентов.

Как видно из таблицы 10, в 2007 году в структуре обязательств банка основное место занимают средства клиентов - 39,33 процентов по сравнению с 2006 годом - 45,55 процентов, ссуды и средства банков - 35,38 процентов, выпущенные долговые ценные бумаги - 18,22 процентов, а также субординированный долг - 4,66 процентов.

Далее проанализируем основные результаты деятельности банка. Результаты деятельности банка за 2007 год по сравнению с 2006 годом, представлены в таблице 11.

Таблица 11 - Результаты деятельности АО «Kaspi Bank»

Наименование показателя	2007 год, тыс. тенге	2006 год, тыс. тенге	Изменение, тыс. тенге
Чистый процентный доход	16958692	11643686	+5315006
Чистый непроцентный доход	4504074	3224241	+1279833
Чистый процентный доход до формирования резервов под обесценение активов	21367802	17571037	+3796765
Операционные доходы	21462766	14867927	+6594839
Операционные расходы	(10729022)	(8072398)	(2656624)
Формирование страховых резервов и резервов на обесценение по прочим операциям	(592632)	(36597)	(556035)
Прибыль до налогообложения	10141112	6758932	+3382180
Налог на прибыль	(1827509)	(972434)	(855075)
Чистая прибыль	8313603	5786498	+2527105
ROA	2,0 %	2,1 %
ROE	20,6 %	19,5 %

За год, закончившийся 31 декабря 2007 года, получена прибыль в сумме 8313603 тыс. тенге в сравнении с 5786498 тыс. тенге за 2006 год, увеличившись2527105 тыс. тенге.

Высокий уровень прибыли за 2007 год по сравнению с 2006 годом прежде всего обусловлен значительным ростом объема чистых процентных доходов, рост которых составил 5315006 тыс. тенге.

Чистый процентный доход до формирования резервов на обесценение процентных активов за 2007 год увеличился на 3796765 по сравнению с 17571037 тыс. тенге в 2006 году.

Структура и динамика чистого процентного дохода представлена в таблице 12 и на рисунке 11.

Таблица 12 - Структура чистого процентного дохода АО «Kaspi Bank»

Наименование показателя	2007 год, тыс. тенге	2006 год, тыс. тенге	Изменение, тыс. тенге
Процентный доход	36003099	29342153
Процентный расход	(14635297)	(11771116)
Чистый процентный доход до формирования резервов на обесценение процентных активов	21367802	17571037	+3796765
Формирование резервов на обесценение процентных активов	(4409110)	(5927351)
Чистый процентный доход	16958692	11643686	+5315006

Рисунок 11- Динамика чистого процентного дохода АО «Kaspi Bank» по годам

Данное увеличение стало возможным за счет роста средних объемов активов АО «Kaspi Bank», приносящих процентный доход на 91,6 процентов, а также за счет роста доходности процентных активов с 11,82 процентов за 2006 год до 13,26 процентов за 2007 год.

Показатель чистой процентной маржи до формирования резервов к средним процентным активам в 2007 году составил 6,2 процентов в сравнении с 5,1 процентов в 2006 году, как показано на рисунке 12.

Рисунок 12 - Процентная ставка по процентным активам и обязательствам АО «Kaspi Bank» за 2005-2007 годы

2.2 Кредитная политика коммерческого банка

Одним из наиболее распространенных способов обеспечения соблюдения стандартов, установленных регулирующими органами, и предоставления прибыльных кредитов является описание кредитной политики. Описание кредитной политики имеет важное значение для банка.

Руководство АО «Kaspi Bank» понимает, что кредитная политика создает основу всего процесса управления кредитами. Разработанная и письменно зафиксированная кредитная политика является краеугольным камнем разумного управления кредитами. Политика определяет объективные стандарты и параметры, которыми должны руководствоваться банковские работники, отвечающие за предоставление займов и управление ими. Политика определяет основу действий Совета Директоров, законодателей и лиц, принимающих стратегические решения, а также предоставляет возможность внешним и внутренним аудиторам оценить степень и качество управления кредитами в банке. Когда кредитная политика сформулирована правильно, четко проводится сверху и хорошо понимается на всех уровнях банка, она позволяет руководству банка поддерживать правильные стандарты в области кредитов, избегать излишнего риска и верно оценивать возможности развития дела.

Рассмотрим основные элементы кредитной политики банка.

Целями кредитной политики являются:

- снижение рисков при осуществлении банком кредитных операций;

- определение стратегии, приоритетных направлений развития и совершенствования деятельности банка в области кредитования;

- реализация стратегии банка в области кредитования;

- обеспечение эффективного управления кредитным процессом банка;

- предоставление широкого спектра банковских услуг в области кредитования при оптимальном соотношении риска и доходности;

- внедрение комплексной системы управления кредитными рисками банка;

- обеспечение соответствия требованиям регулирующих органов требованиям акционеров и иностранных партнеров, требованиям рынка и текущей ситуации.

Основными принципами кредитной политики банка является:

- унифицированность и прозрачность условий, параметров и процедур кредитования;

- четкая регламентация и стандартизация кредитного процесса, определение качественных и количественных нормативов кредитования;

- соблюдение установленных стандартов кредитования рассчитанных уровней кредитных рисков;

- соблюдение риск-менеджментом принципов независимости в кредитном процессе;

- обеспечение эффективного сотрудничества персонала банка путем ясного распределения обязанностей.

Кредитная политика и все внутренние кредитные процедуры АО «Kaspi Bank» базируется на требованиях законодательства РК и регулируется в соответствии с рекомендациями Агентства РК по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций.

Стратегия развития АО «Kaspi Bank» направлена на формирование универсального банка с широкими возможностями проведения активных операций на финансовом рынке, с привлекательными для клиентов условиями финансирования и с твердыми гарантиями по всем видам обязательств, расширение видов международных операций.

Банк фокусируется на развитии и расширении объема кредитных услуг, одновременно стремясь сохранить качество ссудного портфеля.

Подразделения банка, вовлеченные в процесс кредитования, их функции. Кредитные операции банка осуществляют управление корпоративного бизнеса, управление проектного финансирования, управление малого и среднего бизнеса, управление проблемными кредитами, управление развития розничного бизнеса и филиалы.

Управление кредитных рисков проводит комплексную оценку рисков, присущих проектам, осуществляет мониторинг кредитных рисков на уровне заемщика, групп компаний банка, контролирует соблюдение делегированных лимитов и процедур кредитования.

Юридический советник банка проводит юридическую экспертизу заемщиков и проектов на предмет соблюдения законных интересов банка и соответствия законодательству РК.

Управление экономической и региональной безопасности проверяет и анализирует гражданскую состоятельность потенциальных заемщиков.

Техническим обеспечением и мониторингом кредитных операций занимается управление мониторинга корпоративного бизнеса и администраторы миддл-офиса в филиалах.

Оценку залогового обеспечения проводят независимые экспертные компании и сотрудники банка.

Мониторингом залогового обеспечения занимается отдел мониторинга обеспечения кредитов.

Работу с проблемными кредитами проводит управление проблемных кредитов.

Ограничения по кредитованию. В целях эффективного управления кредитными рисками банк осуществляет кредитную деятельность в рамках системы постоянного мониторинга состава и качества кредитного портфеля. Банк избегает чрезмерной концентрации рисков, которая рассматривается как незащищенность банка от потенциальных убытков.

Причиной возникновения кредитных рисков может быть чрезмерное количество кредитов, предоставляемых:

- одному заемщику;

- группе связанных заемщиков;

- заемщиком, оперирующим в одной отрасли экономики;

- заемщикам, оперирующим в одном регионе.

Также концентрация рисков возникает вследствие:

- большого количества кредитов с одним сроком погашения;

- предоставление в основном одного вида кредитования;

- принятия в основном одного вида обеспечения кредитов.

Банк постоянно проводит политику сдерживания концентрации рисков в своем кредитном портфеле, оценивая незащищенность по всем видам рисков. В определенных нишах рынка допускается более высокий уровень концентрации рисков исходя из опыта работы на сегменте рынка.

Банк с особой осторожностью и внимательностью осуществляет следующие виды кредитных операций:

- финансирование стартового бизнеса;

- кредиты для внесения вкладов в акционерный капитал;

- кредиты на выкуп предприятий;

- кредиты, обеспеченные акциями предприятий, не входящих в листинг биржи и не имеющими биржевых котировок;

- кредиты на рефинансирование имеющей задолженности клиента в других банках.

Залоговое обеспечение. Залог имущества клиента является одной из распространенных форм обеспечения банковского кредита. Залоговое обеспечение является потенциальным вторичным источником погашения кредита.

Оценка стоимости залогового имущества осуществляется в соответствии с требованиями действующего законодательства Республики Казахстан.

Одной из форм обеспечения возвратности кредита в банке принимаются также поручительства и страхование кредитного риска.

Поручительство применяется при взаимоотношениях банка, как с юридическими, так и физическими лицами. Данный вид обеспечения принимается только после анализа кредитоспособности поручителя.

При страховании банк проводит обязательный анализ предлагаемого договора, анализ финансового состояния страховой компании, обращает внимание на наличие объявленного и оплаченного уставного фонда, величину страховых фондов и ресурсов, на отношение уровня и нормы выплат.

При уступке (цессии) заемщик уступает свое требование (дебиторскую задолженность) кредитору в качестве обеспечения возвратности кредита. Банк при заключении договора о передаче права собственности на имущество в обеспечение имеющегося долга в обязательном порядке проверяет: является ли заемщик собственником конкретных ценностей.

Работа с проблемными кредитами. К проблемным кредитам относятся кредиты, имеющие признаки риска убытков и классифицированные как «сомнительные 3, 4, 5 категорий» и «безнадежные». Работа с проблемными кредитами направлена на минимизацию риска капитала Банка и включает в себя следующие основные этапы:

- ранняя диагностика проблемных кредитов;

- анализ причин ухудшения качества кредита путем изучения финансового состояния заемщика, встреч и переговоров с заемщиком и т.д.;

- определение и реализация плана мероприятий по возврату кредита.

Эффективность управления проблемными кредитами, прежде всего, зависит от того, насколько быстро обнаружена проблема и приняты меры по её решению. Банк осуществляет периодические объективные надзоры с помощью органов аудита. Процедуры утверждения, изменения и дополнения кредитной политики утверждается Советом директоров банка.

2.3 Анализ и оценка обеспеченности кредитного портфеля коммерческого банка за период 2006-2007 годы

Основной банковской услугой предоставляемой населению АО «Kaspi Bank» является кредитование. Анализ ссудного портфеля банка направлен на оценку качества кредитного портфеля, диверсифицированности совокупности выданных кредитов, выявление наиболее приоритетных и рисконасыщенных направлений кредитования. Проблемы ссудного портфеля, возникающие из-за смягчения стандартов кредитования, появления кредитов «особого внимания», неэффективной ревизии кредитов, из-за ослабления экономики - это главные причины убытков. Поэтому кредитный портфель банка всегда требует тщательного анализа. От структуры и качества кредитного портфеля в значительной степени зависят устойчивость банка, его репутация и финансовый успех. Поэтому контроль за качеством ссудного портфеля, независимая экспертиза и выявление случаев допущенных отклонений от принятых стандартов и целей кредитной политики становятся для банков просто жизненной необходимостью. Современное выявление неблагоприятных тенденций и незамедлительная корректировка управленческих решений становятся возможным благодаря оперативному и комплексному анализу ссудного портфеля.

Рост кредитного портфеля на 34,79 процентов до 187708939 тыс. тенге по состоянию на конец 2007 года с 122411152 тыс. тенге по состоянию на конец 2006 года был связан с более активной кредитной деятельностью банка, в особенности в области розничного кредитования и кредитования малого и среднего бизнеса. На 31 декабря 2007 года займы клиентам АО «Kaspi Bank» представлены в таблице 13.

Таблица 13 - Ссуды, предоставленные клиентам за 2006-2007 годы в тыс. тенге

Показатель	2007 год	2006 год
Ссуды, выданные клиентам	197324075	129207483
Инвестиции в финансовую аренду	340573	439374
Резерв на обесценение	(9955709)	(7235705)
Займы клиентам	187708939	122411152

Динамика кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» наглядно видна на рисунке 13.

Рисунок 13 - Динамика кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» за 2006-2007 годы

На 31 декабря 2007 года годовая процентная ставка вознаграждения, взимаемая банком, варьировалась от 9 до 24 процентов годовых по займам, выраженным в тенге в сравнении с 2006 - от 6 до 25 процентов, 2005 - от 7 до 26 процентов и от 6 до 22 процентов годовых по займам, выраженным в долларах США.

На протяжении всей своей деятельности банк принимает активное участие в финансировании проектов, связанных с расширением производственных мощностей, приобретением высокотехнологичного оборудования, сельским хозяйством, а также торговыми операциями клиентов банка, направленные на насыщение внутреннего рынка республики товарами промышленной и социальной направленности.

В 2007 году банк придерживался политики диверсификации кредитного портфеля по секторам экономики. Отраслевая диверсификация кредитного портфеля в 2007 году в сравнении с 2006 годом представлена в таблице 14 и на рисунках 14-15.

Таблица 14 - Объем выданных кредитов АО «Kaspi Bank» в разрезе отраслей экономики

Отрасль	Выдано кредитов в 2007 году	Выдано кредитов в 2006 году
	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %
Физические лица	99151991	50,16	64368758	49,65
Торговля	52999741	26,81	45274748	34,92
Услуги	21416825	10,83	6706816	5,17
Строительство	13992033	7,08	4937888	3,81
Сельское хозяйство и пищевая промышленность	3314596	1,68	2181697	1,68
Производство	3286501	1,66	1150181	0,89
Транспорт и связь	1680428	0,85	1548475	1,19
Нефтегазовая отрасль	1394587	0,71	2244929	1,73
Прочие	427946	0,22	1233365	0,95
Итого	197664648	100,00	129646857	100,00
Резерв под обесценение	9955709		7235705
Итого ссуды, предоставленные клиентам	187708939		122411152



Рисунок 14 - Структура выданных кредитов АО «Kaspi Bank» по секторам экономики за 2007 год

Рисунок 15 - Структура выданных кредитов АО «Kaspi Bank» по секторам экономики за 2006 год

Как видно из таблицы 14 и рисунков 14-15 структура кредитного портфеля в 2007 и 2006 годах характеризуется преобладающим удельном весом вложений в розничные займы вложения составили 50,16 и 49,65 процентов соответственно.

На втором месте торговля, доля которого в отчетном году равна 26,81 процентов и по сравнению с 2006 годом наблюдается значительное снижение доли на восемь процентных пункта. Предприятия торговли имеют наиболее высокую оборачиваемость оборотных средств и рентабельность по сравнению с другими отраслями. В 2007 году структура кредитных вложений была перераспределена и третье место занимает сфера услуг - 21416825 тыс. тенге (10,83 процентов), что на пять процентов больше по сравнению с прошлым годом.

Кредитование МСБ также является одним из приоритетных направлений для АО «Kaspi Bank». В Банке была проведена огромная работа по стандартизации процедур и разработке интересных продуктов, таких как кредитование стартового бизнеса и различных ипотечных программ для предпринимателей.

Было профинансировано более 15500 субъектов МСБ, и в настоящее время в портфеле Банка более 8000 клиентов. Изменение рынка и спроса на кредитные продукты диктуют свои условия, и Банк не стоит на месте.

Были сделаны более комфортабельные условия кредитования для Клиентов: снизились ставки вознаграждения, увеличились сроки кредитования. Следует отметить, что Банк кредитует разных Клиентов, работающих в различных отраслях экономики, поэтому каждый бизнес-проект уникален и требует индивидуального подхода.

Далее, проанализирована временная и валютная структуры кредитного портфеля, показатели, которых представлены в таблице 15 и 16, а также на рисунках 16 и 17.

Таблица 15 - Структура кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» по срокам за минусом провизии

Группа кредитов	2007 год	2006 год
	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %
Краткосрочные	79813841	42,52%	54925884	44,87%
Среднесрочные	55261512	29,44%	30149867	24,63%
Долгосрочные	52633586	28,04%	37335401	30,50%
Всего (нетто)	187708939	100%	122411152	100%

Из таблицы 15 видно, что за отчетный год произошло увеличение доли краткосрочных кредитов на 2 процента и увеличение долгосрочных кредитов на 2,46 процентов. Это говорит о повышении ликвидности активов банка.

Рисунок 16 - Структура кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» по срокам за минусом провизии за 2007 год

Таблица 16 - Валютная структура кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» без учета провизии

Валюта кредита	2007 год	2006 год
	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %	сумма, тыс. тенге	уд. вес, %
Тенге	137909757	73,47%	90853557	74,22%
Доллар США	46176399	24,60%	30872093	25,22%
Евро	3622783	1,93%	685502	0,56%
Всего (нетто)	187708939	100%	122411152	100%

Рисунок 17 - Валютная структура кредитного портфеля АО «Kaspi Bank» с учетом провизии

По состоянию на 31 декабря 2007 года объем кредитов, выдаваемых в тенге, в 2007 году незначительно снизился по сравнению с данными на конец 2006 года и доля их в общем портфеле уменьшилась до 73,47 процентов, кредиты в долларах США составили 24,6 процентов от ссудного портфеля банка, по сравнению с 25,22 процентов на конец 2006 года. В большинстве случаев условия предоставления кредитов включают в себя условия по предоставлению банку прав на повышение процентных ставок или требование досрочного погашения в случае значительной девальвации тенге. При осуществлении банковской деятельности, а в частности, кредитных операций, большое значение имеет анализ качества кредитного портфеля, так как неграмотное управление кредитными операциями может привести к различным негативным последствиям, вплоть до банкротства банка. Анализ качества кредитного портфеля представлен в таблице 17 и на рисунке 18.