Кредитные риски и пути их оптимизации

10 275

9 906

9 521

7 874

5 691

Краткосрочные обязательства

77 596

56 217

56 077

72 375

83 520

Кредиторская задолженность, в т. ч.

77 596

56 217

56 077

71 745

83 520

поставщики и подрядчики

63 641

48 562

42 807

56 658

68 464

задолженность по налогам и сборам

7 202

6 235

9 278

8 880

9 860

ПАССИВ

116 485

115 514

125 401

147 477

174 653

Итого заемных средств

87 871

66 123

65 598

80 249

89 211

Стоимость чистых активов

28 614

49 391

59 803

67 227

85 442

Для полного представления об изменениях показателей структуры баланса анализируемой компании отразим в следующей таблице.

Таблица 3.8 - Абсолютные изменения показателей структуры баланса ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	с 30.09.2008 по 31.12.2008	с 31.12.2008 по 31.03.2009	с 31.03.2009 по 30.06.2009	с 30.06.2009 по 30.09.2009	с 30.09.2008 по 30.09.2009 (за год)
Внеоборотные активы	15 210	1 641	-3 493	21 049	34 407
Наименование показателя	с 30.09.2008 по 31.12.2008	с 31.12.2008 по 31.03.2009	с 31.03.2009 по 30.06.2009	с 30.06.2009 по 30.09.2009	с 30.09.2008 по 30.09.2009 (за год)
Оборотные активы	-16 181	8 246	25 568	6 127	23 760
Запасы, в том числе	-5 301	-2 046	-11	2 251	-5 107
сырье, материалы и др. аналог. ценности	-5 531	-2 242	-231	2 662	-5 342
Краткосрочная дебиторская задолженность	-9 653	8 181	28 574	-453	26 649
Краткосрочные финансовые вложения	-40	-60	-60	-60	-220
Денежные средства	-1 187	2 171	-2 966	4 369	2 387
АКТИВ	-971	9 887	22 075	27 177	58 168
Капитал и резервы	20 777	10 412	7 425	18 214	56 828
Нераспределенная прибыль	20 777	10 412	7 425	18 214	56 828
Долгосрочные обязательства	-369	-385	-1 647	-2 183	-4 584
Краткосрочные обязательства	-21 379	-140	16 298	11 145	5 924
Кредиторская задолженность, в т. ч.	-21 379	-140	15 668	11 775	5 924
поставщики и подрядчики	-15 079	-5 755	13 851	11 806	4 823
задолженность по налогам и сборам	-967	3 043	-398	980	2 658
ПАССИВ	-971	9 887	22 076	27 176	58 168
Итого заемных средств	-21 748	-525	14 651	8 962	1 340
Стоимость чистых активов	20 777	10 412	7 424	18 215	56 828

По данной таблице можно сделать вывод, что за период с 30.09.2008 года по 30.09.2009 год выросли показатели внеоборотные активы и оборотные активы. При этом внеоборотные активы выросли за счет увеличения основных средств. Краткосрочная дебиторская задолженность также увеличилась за анализируемый год в основном за счет покупателей и заказчиков.

Капитал и резервы тоже выросли, что можно сказать о положительной динамике за весь рассматриваемый по квартальный период. Это произошло за счет увеличения такими же темпами нераспределенной прибыли данного предприятия.

Долгосрочные обязательства снизились за исследуемый год, а краткосрочные обязательства наоборот увеличились. Кредиторская задолженность выросла благодаря кредиторской задолженности, а именно из-за поставщиков и подрядчиков, также задолженности по налогам и сборам.

В общем, валюта баланса и стоимость чистых активов выросли практически поквартальными темпами.

В следующей таблице рассмотрим более подробно темпы прироста показателей анализируемой структуры баланса данной организации.

Таблица 3.9 - Темпы прироста показателей структуры баланса ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	с 30.09.2008 по 31.12.2008	с 31.12.2008 по 31.03.2009	с 31.03.2009 по 30.06.2009	с 30.06.2009 по 30.09.2009	с 30.09.2008 по 30.09.2009 (за год)
Внеоборотные активы	40,2	3,1	-6,4	41,1	90,8
Оборотные активы	-20,6	13,2	36,2	6,4	30,2
Запасы, в том числе	-40,4	-26,1	-0,2	39,0	-38,9
сырье, материалы и др. аналог. ценности	-42,5	-30,0	-4,4	53,1	-41,0
Краткосрочная дебиторская задолженность	-15,7	15,8	47,7	-0,5	43,4
Краткосрочные финансовые вложения	-2,0	-3,0	-3,1	-3,2	-10,9
Денежные средства	-58,2	254,5	-98,1	7532,8	117,0
АКТИВ	-0,8	8,6	17,6	18,4	49,9
Капитал и резервы	72,6	21,1	12,4	27,1	198,6
Нераспределенная прибыль	75,8	21,6	12,7	27,6	207,3
Долгосрочные обязательства	-3,6	-3,9	-17,3	-27,7	-44,6
Краткосрочные обязательства	-27,6	-0,2	29,1	15,4	7,6
Кредиторская задолженность, в т. ч.	-27,6	-0,2	27,9	16,4	7,6
поставщики и подрядчики	-23,7	-11,9	32,4	20,8	7,6
задолженность по налогам и сборам	-13,4	48,8	-4,3	11,0	36,9
ПАССИВ	-0,8	8,6	17,6	18,4	49,9
Итого заемных средств	-24,7	-0,8	22,3	11,2	1,5
Стоимость чистых активов	72,6	21,1	12,4	27,1	198,6

Исходя из таблицы, можно сказать, что наибольший темп прироста в активах баланса имеет показатель денежных средств, что можно охарактеризовать, как положительная тенденция исследуемой организации. Самым большим темпом снижения среди показателей активов баланса обладают запасы, в том числе сырье, материалы и другие аналогичные ценности, т.е. данная компания не вкладывает свободные денежные средства в свои запасы.

Наибольшим темп прироста среди показателей пассивов баланса имеет нераспределенная прибыль, причем очень высоким, что не плохо для анализируемого предприятия. Темп снижения из пассивов баланса имеет только показатель долгосрочных обязательств.

Стоимость чистых активов имеет такой же высокий темп прироста, как и показатель капитала и резервов.

В следующей таблице рассмотрим анализ отчета о финансовых результатах данной организации.

Таблица 3.10 - Анализ отчета о финансовых результатах ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	30.09.2008 год	31.12.2008 год	31.03.2009 год	30.06.2009 год	30.09.2009 год
Выручка	179 194	290 358	68 136	142 476	243 631
Среднемесячная выручка	19 910	24 197	22 712	23 746	27 070
Себестоимость товаров	158 763	241 553	54 217	115 392	197 929
Валовая прибыль	20 431	48 805	13 919	27 084	45 702
Прибыль от продаж	16 317	42 455	13 919	25 295	45 702
Прочие операционные доходы	2 216	7 362	640	1	3 204
Прочие операционные расходы	2 673	6 032	1 157	1 970	2 530
Прибыль до налогообложения	15 053	42 181	13 049	22 551	45 284
Текущий налог на прибыль	3 450	9 801	2 637	4 714	9 097
Чистая прибыль	11 603	32 380	10 412	17 837	36 187

Далее для большей наглядности рассмотрим следующую таблицу по абсолютному изменению показателей отчета о финансовых результатах исследуемого предприятия.

Таблица 3.11 - Абсолютные изменения показателей отчета о финансовых результатах ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	с 30.09.2008 по 31.12.2008	с 31.12.2008 по 31.03.2009	с 31.03.2009 по 30.06.2009	с 30.06.2009 по 30.09.2009	с 30.09.2008 по 30.09.2009 (за год)
Выручка	111 164	-222 222	74 340	101 155	64 437
Среднемесячная выручка	4 287	-1 485	1 034	3 324	7 160
Себестоимость товаров	82 790	-187 336	61 175	82 537	39 166
Валовая прибыль	28 374	-34 886	13 165	18 618	25 271
Прибыль от продаж	26 138	-28 536	11 376	20 407	29 385
Прочие операционные доходы	5 146	-6 722	-639	3 203	988
Прочие операционные расходы	3 359	-4 875	813	560	-143
Прибыль до налогообложения	27 128	-29 132	9 502	22 733	30 231
Текущий налог на прибыль	6 351	-7 164	2 077	4 383	5 647
Чистая прибыль	20 777	-21 968	7 425	18 350	24 584

По данной таблице можно отметить, что все показатели увеличились у анализируемой компании за период с 30.09.2008 года по 30.09.2009 год. Но только один показатель уменьшился это прочие операционные расходы, что не плохо для организации.

Далее рассмотрим темп прироста данных показателей в следующей таблице.

Таблица 3.12 - Темп прироста показателей отчета о финансовых результатах ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	с 30.09.2008 по 31.12.2008	с 31.12.2008 по 31.03.2009	с 31.03.2009 по 30.06.2009	с 30.06.2009 по 30.09.2009	с 30.09.2008 по 30.09.2009 (за год)
Выручка	62,0	-76,5	109,1	71,0	36,0
Среднемесячная выручка	21,5	-6,1	4,6	14,0	36,0
Себестоимость товаров	52,1	-77,6	112,8	71,5	24,7
Валовая прибыль	138,9	-71,5	94,6	68,7	123,7
Прибыль от продаж	160,2	-67,2	81,7	80,7	180,1
Прочие операционные доходы	232,2	-91,3	-99,8	320 300,0	44,6
Прочие операционные расходы	125,7	-80,8	70,3	28,4	-5,3
Прибыль до налогообложения	180,2	-69,1	72,8	100,8	200,8
Текущий налог на прибыль	184,1	-73,1	78,8	93,0	163,7
Чистая прибыль	179,1	-67,8	71,3	102,9	211,9

Из таблицы видно, что наибольшим темпом прироста обладает чистая прибыль за анализируемый год компании, причем очень высоким, что очень хорошо для данной организации. Наименьший темп прироста за тот же период имеет показатель себестоимости товаров, что тоже не плохо. Прочие операционные расходы являются только одним показателем, имеющие темп снижения.

Выводы по финансовому состоянию оцениваются, как среднее.

3.2 Заключение об оценке кредитного риска ссудной задолженности ООО «Гидротехника»

По данным бухгалтерской отчетности на 31.12.2007 год по состоянию на 01.04.2008 год рассмотрим финансовое положение компании в следующей таблице.

Таблица 3.13 - Анализ показателей платежеспособности ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	30.09. 2006 год	31.12. 2006 год	31.03. 2007 год	30.06. 2007 год	30.09. 2007 год	31.12. 2007 год
Стоимость чистых активов, тыс. руб.	12 960	11 693	14 835	16 045	16 382	17 011
Финансовый результат, тыс. руб.	6 323	5 219	3 798	8 561	5 959	9 325
К-т финансовой независимости	0,45	0,38	0,31	0,33	0,34	0,42
К-т обеспеченности собственными оборотными средствами	0,00	-0,002	-0,75	-0,58	-0,48	-0,93
К-т покрытия	1,38	1,90	0,70	0,72	0,71	0,52
К-т платежеспособности	2,59	3,51	6,57	4,36	5,40	4,04
К-т оборачиваемости оборотных средств	3,84	3,18	3,26	4,57	3,51	4,51
К-т оборачиваемости дебиторской задолженности	5,25	5,27	5,56	7,46	5,45	9,75
К-т рентабельности продаж	0,13	0,08	0,28	0,21	0,14	0,16
К-т рентабельности собственного капитала	0,87	0,57	1,16	1,25	0,57	0,66

По показателю коэффициента финансовой независимости судят, насколько предприятие независимо от заемного капитала. В предприятие с высокой долей собственного капитала кредиторы более охотно вкладывают средства, представляют более выгодные условия кредитования. И по данному показателю можно сказать, что за анализируемый год периодом с 31.12.2006 года по 31.12.2007 год он незначительно вырос на 0,04 %.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами показывает долю оборотных средств, профинансированных за счет собственных источников. И здесь наблюдается снижение показателя на последнюю отчетную дату, т.е. исследуемая компания стала в большей степени зависеть от кредиторов и совсем не обеспеченна своими собственными средствами.

Общую оценку платежеспособности дает коэффициент покрытия, который также в экономической литературе называют коэффициентом текущей ликвидности, коэффициентом общего покрытия. Коэффициент покрытия измеряет общую ликвидность и показывает, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются текущими активами, то есть, сколько денежных единиц текущих активов приходится на 1 денежную единицу текущих обязательств. В данном случае при динамике периодического снижения показателя коэффициента означает возрастающий риск неплатежеспособности анализируемой организации.

Коэффициент платежеспособности показывает, что данная организация может оплачивать свои обязательства, тем более за период с 31.12.2006 года по 31.12.2007 год показатель платежеспособности увеличился на 0,53 %, что характеризуется, как положительная динамика.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, показывает, сколько оборотов совершили оборотные средства за рассматриваемый период. При этом длительность одного оборота в днях, показывает, за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализации продукции. В данном случае у данной организации показатель незначительно увеличился, что означает небольшое увеличение длительности оборота в днях, т.е. приводит к замедлению оборачиваемости и тем самым увеличению потребности предприятия в оборотных средствах.

По коэффициенту оборачиваемости дебиторской задолженности судят, сколько раз в среднем дебиторская задолженность превращалась в денежные средства в течение отчетного периода. При этом у исследуемой компании поквартальный рост коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности показывает относительное уменьшение коммерческого кредитования, предоставляемого предприятием. Желательна максимизация этого показателя. В данной ситуации, у организации «Гидротехника» повышение показателя свидетельствует об улучшении управления дебиторской задолженностью.

Коэффициент рентабельности продаж характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности и показывает, сколько предприятие имеет чистой прибыли с рубля выручки продаж. И у данного предприятия этот показатель за анализируемый год периодом с 31.12.2006 года по 31.12.2007 год увеличился на 0,08%, что, в общем, не плохо.

Коэффициент рентабельности собственного капитала позволяет определить эффективность использования капитала, инвестированного собственниками предприятия. Рентабельность собственного капитала показывает, сколько денежных единиц чистой прибыли заработала каждая единица, вложенная собственниками компании. Этот показатель у данной организации варьируется поквартально по-разному, то увеличивается, то уменьшается. Но в данной ситуации этот показатель также не достаточно высок, как и коэффициент рентабельности продаж.

Согласно заключению ОАО АКБ «Приморье» об оценке кредитного риска ссудной задолженности ООО «Гидротехника» по данным бухгалтерской отчетности на 31.12.2007 год по состоянию на 01.04.2008 год по результатам анализа коэффициент автономии собственных средств (Кн) соответствует 1 категории, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Коб) соответствует 3 категории, коэффициент покрытия (Кп) соответствует 2 категории и коэффициент рентабельности продаж соответствует 1 категории. С учетом веса каждого показателя, расчетная сумма баллов S1 = 1,71. Расчетная сумма баллов S2 = 0,06. Совокупная сумма баллов S1 + S2 = 1,77. Тем самым клиент относится ко 2 классу кредитоспособности.

Далее можно сделать вывод о том, что по сравнению с аналогичным периодом 2006 года, а также по сравнению с данными за предыдущий отчетный период 9 месяцев 2007 года укрепился показатель финансовой независимости, его значение выше усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге. В то же время коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ниже значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге, т.к. объем приобретенных основных средств превышает размер чистых активов. К отрицательным моментам также относится то, что обеспеченность запасов источниками имеет отрицательное значение.

Коэффициент покрытия ниже значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге, в то же время коэффициент платежеспособности укрепился по сравнению с предыдущим отчетным периодом. Ликвидность и платежеспособность анализируемой организации постоянно обеспечивается. Все обязательства перед бюджетом, внебюджтными фондами, банком «Приморье», сотрудниками по выплате заработной платы, поставщиками топлива и прочими кредиторами исполняются своевременно и в полном объеме.

К положительным моментам относиться повышение деловой активности в 4 квартале 2007 года и высокие значения рентабельности деятельности. Величина коэффициента рентабельности продаж выше значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге.

В связи с расчетом в конце года с дебиторами и кредиторами компании, укрепились показатели деловой активности:

- По состоянию на текущую дату скорость оборота оборотных средств составляет 81 день. Оборачиваемость оборотных средств ускорилась на 23 дня по сравнению с предыдущим отчетным периодом.

- Оборачиваемость дебиторской задолженности составляет 37 дней. Оборачиваемость дебиторской задолженности выросла на 30 дней по сравнению с предыдущим отчетным периодом.

Источники погашения кредитных средств

Принято положительное решение по перспективному объекту 2008 года - строительство нефтепровода в бухте Козьмино, начало строительства определено компанией - заказчиком «Транснефть» - апрель 2008 года, земляные работы на объекте будет выполнять ОАО «Комплекс» г. Находка, которая выиграла конкурсные торги, прошедшие 19 марта 2008 года. ООО «Гидротехника» заключила с ОАО «Комплекс» договор о субподряде. Предполагаемый объем буровзрывных работ согласно проекту и договору составляет 1 млн. м3, стоимость которого составляет 105 рублей за 1 м3. Согласно этому договору работы должны быть выполнены в течение 6 месяцев, общая стоимость которого составит порядка 100 млн. рублей.

Также продолжается выполнение работ по заключенным договорам подряда 2008 года на общую сумму 126 млн. рублей с ЗАО «ТСПК» объекты «Росатома» г. Фокино, филиал ООО «Русский Вольфрам» в п. Светлогорье Приморского края и другие.

Согласно прогнозируемой выручке 107 400 тыс. рублей, компания заработает за 2008 год 15 058 тыс. чистой прибыли. Рентабельность будет равна 14%, по пессимистическому прогнозу 9%. Для снижения капитальной нагрузки принят вариант начала графика погашения кредита в ОАО АКБ «Приморье» с февраля 2009 года. Планируемой прибыли недостаточно для покрытия капитальной нагрузки в 2008 году на 806 тыс. рублей. В случае увеличения выручки в 2009 году по сравнению с 2008 годом размер дефицита в 2009 году будет отсутствовать.

В качестве дополнительного источника зарабатываемой прибыли рассматривался перспективный объект в Козьмино. Так как разрешение на проведение буровзрывных работ в Козьмино ООО «Гидротехника» получила, договор подписан. Организация будет получать достаточно прибыли, чтобы покрыть все капитальные затраты в 2008 году. Кратковременный кредит может потребоваться только для пополнения оборотных средств при необходимости поставки дополнительных вагонов взрывчатки порядка 3 млн. рублей при начале работ в Козьмино. В общем источники погашения кредитных средств надежные и достаточные.

Дополнительные сведенья по профессиональному суждению о качестве ссуды или любая дополнительная информация для профессионального суждения:

- Отраслевые риски низкие, потребность в буровзрывных работах в связи со строительными работами стабильна с тенденцией к увеличению.

- Риски, связанные с производством средние. Предприятие на рынке с 1996 года и работает с крупными строительными организациями.

- Риски, связанные с поставщиками и покупателями средние. Потребность в данных работах высокая, риски задержки оплаты компенсируются помесячным графиком погашения кредитных средств, снижающим нагрузку на предприятие. С поставщиком «Атлас Копко» исследуемая компания работает уже третий год, качество и сервис устраивает. По новому поставщику оборудования проведена предварительная проверка, результаты которого положительные.

- Риски, связанные с платежеспособностью средние. Прибыльность деятельности предприятия достаточно высокая для оплаты и возврата заемных средств.

- Управленческие риски низкие. Организацию возглавляют специалисты с многолетним практическим опытом.

- Риски, связанные с бизнесом при наличии «напряженной конкуренции» средние. Компания устойчиво занимает свою нишу рынка.

Выявлены следующие дополнительные факторы кредитного риска:

- Информации о санкциях, судебных разбирательствах в отношении анализируемой организации, ее связях с криминальными структурами банк не располагает.

- Динамика отрасли положительная, но зависит от факторов, характеризующихся значительной волатильностью.

- Имеется единичный случай неисполнения заемщиком обязательств перед другими кредиторами, погашенный к настоящему моменту.

Из всего выше перечисленного можно сделать небольшой вывод, что категория качества ссуды и условных обязательств кредитного характера нестандартная 2 категории. Размер расчетного резерва 5% в связи с 2 категорией качества и суммой баллов дополнительных факторов кредитного риска. Качество обслуживания долга хорошее.

Далее по следующему заключению об оценке кредитного риска задолженности ООО «Гидротехника» по данным бухгалтерской отчетности на 30.09.2008 год по состоянию на 17.11.2008 год рассмотрим финансовое положение компании в следующей таблице.

Таблица 3.14 - Анализ показателей платежеспособности ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	30.06. 2007 год	30.09. 2007 год	31.12. 2007 год	31.03. 2008 год	30.06. 2008 год	30.09. 2008 год
Стоимость чистых активов, тыс. руб.	16 045	16 382	17 011	14 110	18 194	28 614
Финансовый результат, тыс. руб.	8 561	5 959	9 325	-2 901	658	15 033
К-т финансовой независимости	0,33	0,34	0,42	0,27	0,30	0,24
К-т обеспеченности собственными оборотными средствами	-0,58	-0,48	-0,93	-0,52	-0,26	-0,11
К-т покрытия	0,72	0,71	0,52	1,00	1,14	1,01
К-т платежеспособности	4,36	5,40	4,04	11,53	5,63	4,41
К-т оборачиваемости оборотных средств	4,57	3,51	4,51	2,17	3,98	5,34
К-т оборачиваемости дебиторской задолженности	7,46	5,44	9,75	3,12	5,75	7,06
К-т рентабельности продаж	0,21	0,14	0,16	-0,26	0,04	0,09
К-т рентабельности собственного капитала	1,25	0,57	0,66	-0,76	0,08	0,89

По показателю коэффициента финансовой независимости можно сказать, что за анализируемый год периодом с 30.09.2007 года по 30.09.2008 год он снизился на 0,1%. Отсюда следует, что предприятие стало менее независимо от заемного капитала.

У коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами наблюдается увеличение показателя на последнюю отчетную дату, т.е. исследуемая компания стала в меньшей степени зависеть от кредиторов.

Коэффициент покрытия при динамике увеличения показателя за анализируемый год с 30.09.2007 года по 30.09.2008 год означает уменьшающийся риск неплатежеспособности исследуемой компании.

Коэффициент платежеспособности показывает, что данное предприятие может оплачивать свои обязательства по всем отчетным датам, что характеризуется, как положительная тенденция.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств у данной организации увеличился на последнюю отчетную дату, что означает увеличение срока возврата его оборотных средств в виде выручки от реализации продукции.

У исследуемой компании за последние 3 отчетные даты наблюдается рост коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, что показывает относительное уменьшение коммерческого кредитования, предоставляемого предприятием. Чем больше этот показатель, тем лучше. В данной ситуации, у организации «Гидротехника» повышение показателя свидетельствует об улучшении управления дебиторской задолженностью.

У данного предприятия показатель рентабельности продаж за анализируемый год периодом с 30.09.2007 года по 30.09.2008 год снизился на 0,05%, что значит, что компания стала иметь меньше чистой прибыли с рубля выручки продаж.

Показатель коэффициента рентабельности собственного капитала у данной организации варьируется поквартально по-разному, то увеличивается, то уменьшается. Но в данной ситуации этот показатель за последние 3 отчетные даты увеличился, что означает небольшое увеличение денежных единиц чистой прибыли, заработавшие за счет каждой единицы, вложенной собственниками компании.

Согласно заключению ОАО АКБ «Приморье» об оценке кредитного риска по ссудной задолженности ООО «Гидротехника» по данным бухгалтерской отчетности на 30.09.2008 год по состоянию на 17.11.2008 год по результатам анализа коэффициент автономии собственных средств (Кн) соответствует 1 категории, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Коб) соответствует 3 категории, коэффициент покрытия (Кп) соответствует 1 категории и коэффициент рентабельности продаж соответствует 1 категории. С учетом веса каждого показателя, расчетная сумма баллов S1 = 12. Расчетная сумма баллов S2 = 1. Расчетная сумма баллов S3 = 1. Совокупная сумма баллов S1 + S2 + S3 = 14.

Анализ бухгалтерской отчетности на 30.09.2008 год свидетельствует о повышении ООО «Гидротехника» деловой активности и, как следствие, росте проводимых активных операций. Так скорость оборачиваемости дебиторской задолженности по сравнению с предыдущим отчетным периодом выросла на 12 дней и составила 52 дня, скорость оборота оборотных средств ускорилась на 23 дней и составила 68 дней. Данное обстоятельство, с учетом увеличившейся в 2,2 раза рентабельности продаж по сравнению с предыдущим периодом (ее значение выше усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге) к концу третьего квартала текущего повлекло за собой существование увеличение объемов получаемой среднемесячной выручки до 19 910 тыс. рублей. Причем совокупная величина выручки достигла 179 194 тыс. рублей, превысив планируемый ранее годовой уровень. По сравнению с выручкой за 9 месяцев прошлого года рост выручки в отчетном периоде составил 244%.

Увеличение объемных показателей сопровождалось ростом финансового результата и, как следствие, стоимости чистых активов. Так по состоянию на 30.09.2008 года чистая прибыль компании сложилась на уровне 11 603 тыс. рублей, что в 2,5 раза больше в сравнении с аналогичным периодом 2007 года. Величина чистых активов компании достигла своего максимального значения за весь период работы и составила 28 514 тыс. рублей на отчетную дату 30.09.2008 год, что больше на 12 132 тыс. рублей прошлого года аналогичной отчетной даты. Изменение рентабельности собственного капитала составило 0,82 пунктов по сравнению с предыдущим отчетным периодом.

В связи с ростом чистых активов, несмотря на большую долговую нагрузку на капитал коэффициент финансовой независимости предприятия выше значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге. Также в течение 2008 года продолжает укрепляться обеспеченность собственными средствами, в том числе более чем в 2 раза по сравнению с прошлым отчетным периодом. Уровень этого показателя выше значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге.

Факты наличия у заемщика скрытых потерь, неликвидных запасов товарной продукции, либо требований, безнадежных к взысканию отсутствуют. Текущая ликвидность и платежеспособность, несмотря на ухудшение расчетного значения коэффициента покрытия, постоянно обеспечивается. При этом коэффициент покрытия выше значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге.

Все обязательства перед банком «Приморье», бюджетом, внебюджетными фондами, сотрудниками по выплате заработной плате и прочими кредиторами исполняются своевременно и в полном объеме. Согласно справке ИФНС от 29.10.2008 года переплата по налогам, в основном по НДС, составляет 4 млн. рублей, в том числе переплата по НДС 2,77 млн. рублей.

По управленческому учету компании за 9 месяцев 2008 года среднемесячная выручка составила 22,7 млн. рублей, т.е. рост на 152%. Чистая прибыль 67 млн. рублей, полностью вложена в бизнес, увеличив собственные средства до 37,3 млн. рублей. Рентабельность составила 29%. Высокая рентабельность сформировалась за счет того, что основной объем работ в Козьмино выполняют новые шведские станки. При этом высокие начальные расходы на дорогостоящее оборудование компенсируется снижением эксплуатационных расходов на проведение буровзрывных работ.

По ТЭО кредитования планировалась выручка за 2008 год 107, 4 млн. рублей, по итогам 9 месяцев 2008 года это значение перевыполнено.

При этом произошли следующие изменения:

- Основным заказчиком по объемам на 2008 год стал ОАО «Комплекс», объект Козьмино. Первоначально планируемый как основной заказчик ГК «Рос атом» в лице ЗАО «ТСПК», объект в Павловске из-за правительственных изменений планируется основным заказчиком только на следующий 2009 год.

-Также предприятие получило заказ от ЗАО «ТМСК» на проведение буровзрывных работ при строительстве моста через бухту Золотой рог

На Козьмино предприятие выполнило поставленные заказчиком планы - провести буровзрывных работ 800 тыс. м3, причем, по просьбе заказчика, в связи с тем, что заказчик не успевал отвозить взрываемую породу, сроки выполнения работы которой с 2 месяцев августа и сентября были продолжены на октябрь и ноябрь.

В целом за 2008 год по ТЭО кредитования планировалось провести буровзрывных работ в объеме 970 тыс. м3 без Козьмино. По состоянию на 01.11.2008 год предприятие выполнило буровзрывных работ 1 174 тыс. м3, в том числе 792 тыс. м3 по объекту Козьмино.

ООО «Гидротехника» имеет в АКБ «Приморье» действующую кредитную линию по договору от 18.02.2008 году с лимитом выдачи 8,2 млн. рублей, которая выбрана полностью. В августе 2008 года ООО «Гидротехника» досрочно погасила 2 млн. рублей и остаток ссудной задолженности на 17.11.2008 год составляет 6,2 млн. рублей. В декабре 2008 года компания планирует погасить еще 2 млн. рублей. Срок погашения кредитной линии 17.02.2010 года с графиком погашения по 630 тыс. рублей ежемесячно начиная с февраля 2009 года. Процентная ставка на момент заключения договора составила 11% годовых и 4% комиссия за открытие и введение ссудного счета. В связи с повышением стоимости заимствований на финансовых рынках, процентная ставка была установлена с 14.10.2008 года в размере 12% годовых.

При прогнозируемой выручке за 2008 год в 216 млн. рублей и рентабельности 23% ООО «Гидротехника» справляется с капитальной нагрузкой и в состоянии погашать инвестиционный кредит. Источники погашения кредита надежные и достаточные.

Дополнительные сведенья по профессиональному суждению о качестве ссуды и любая дополнительная информация у банка «Приморье» отсутствует. Информации о санкциях, судебных разбирательствах в отношении компании, ее связях с криминальными структурами банк не располагает.

Выявлен один из дополнительных факторов кредитного риска - есть прямая зависимость финансово-хозяйственной деятельности заемщика от факторов состояния и развития отрасли, характеризующейся значительной волатильностью.

Категория качества ссуды относиться к нестандартным 2 категории. Размер расчетного резерва 1% за 2 категорию качества, количество баллов -18, отсутствие негативных факторов и отсутствие пролонгации. Финансовое состояние организации хорошее.

Далее по следующему заключению об оценке кредитного риска ООО «Гидротехника» по состоянию на 17.11.2009 год по данным бухгалтерской отчетности на 01.10.2009 год рассмотрим финансовое положение компании в следующей таблице.

Таблица 3.15 - Анализ показателей платежеспособности ООО «Гидротехника»

Наименование показателя	30.09.2008 год	31.12.2008 год	31.03.2009 год	31.06.2009 год	30.09.2009 год
Стоимость чистых активов, тыс. руб.	28 614	49 391	59 803	67 227	85 442
Финансовый результат, тыс. руб.	15 053	42 181	13 049	22 551	45 284
К-т финансовой независимости	0,24	0,43	0,48	0,45	0,49
Наименование показателя	30.09.2008 год	31.12.2008 год	31.03.2009 год	31.06.2009 год	30.09.2009 год
К-т обеспеченности собственными оборотными средствами	-0,12	-0,06	0,07	0,17	0,13
К-т покрытия	1,01	1,11	1,26	1,33	1,22
К-т платежеспособности	4,41	2,73	2,89	3,38	3,29
К-т оборачиваемости оборотных средств	5,34	7,90	4,15	3,64	4,00
К-т оборачиваемости дебиторской задолженности	7,06	9,98	4,95	4,12	4,71
К-т рентабельности продаж	0,09	0,15	0,20	0,18	0,19
К-т рентабельности собственного капитала	0,89	1,29	0,97	0,78	0,91

По показателю коэффициента финансовой независимости можно сказать, что за анализируемый год периодом с 30.09.2008 года по 30.09.2009 год он вырос на 0,25%. Отсюда следует, что предприятие стало более независимо от заемного капитала.

У коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами наблюдается постепенное поквартальное увеличение показателя на последнюю отчетную дату, т.е. исследуемая компания стала в меньшей степени зависеть от кредиторов.

Коэффициент покрытия также постепенно поквартально увеличивается за анализируемый год с 30.09.2008 года по 30.09.2009 год, что означает уменьшающийся риск неплатежеспособности исследуемой компании.

Показатель коэффициента платежеспособности поквартально изменяется по-разному, но показывает, что данное предприятие может оплачивать свои обязательства по всем отчетным датам, что характеризуется, как хорошее положение компании.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств у данной организации снизился за год периодом с 30.09.2008 года по 30.09.3009 год, что, в общем, хорошо и означает уменьшение срока возврата его оборотных средств в виде выручки от реализации продукции.

У исследуемой компании коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности изменяется также по-разному, как и коэффициент платежеспособности. Но с анализируемый год он снизился, что говорит об относительном увеличении коммерческого кредитования, предоставляемого предприятием.

У данного предприятия показатель коэффициента рентабельности продаж за анализируемый год периодом с 30.09.2008 года по 30.09.2009 год увеличился на 0,1%, что значит, что компания стала иметь больше чистой прибыли с рубля выручки продаж.

Показатель коэффициента рентабельности собственного капитала у данной организации варьируется поквартально по-разному, то увеличивается, то уменьшается. Этот показатель за анализируемый годовой период увеличился, что означает небольшое увеличение денежных единиц чистой прибыли, заработавшие за счет каждой единицы, вложенной собственниками компании.

Также анализ динамики коэффициентов финансового состояния показал:

- Показатель обеспеченности запасов источниками имеет положительное значение

- Отсутствие устойчивой тенденции к увеличению степени платежеспособности

- Рентабельность собственного капитала имеет положительное значение

- Отсутствие устойчивой тенденции к снижению коэффициента оборачиваемости оборотных средств

- Отсутствие устойчивой тенденции к снижению коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности

Согласно заключению ОАО АКБ «Приморье» об оценке кредитного риска по ссудной задолженности ООО «Гидротехника» по состоянию на 17.11.2009 год по данным бухгалтерской отчетности на 01.10.2009 год по результатам анализа коэффициент автономии собственных средств (Кн) соответствует 1 категории, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Коб) соответствует 1 категории, коэффициент покрытия (Кп) соответствует 1 категории и коэффициент рентабельности продаж соответствует 1 категории. С учетом веса каждого показателя, расчетная сумма баллов S1 = 10. Расчетная сумма баллов S2 = 0. Расчетная сумма баллов S3 = 1. Совокупная сумма баллов S1 + S2 + S3 = 11.

Анализ бухгалтерской отчетности и другой информации, находящейся в распоряжении банка, показал следующее:

Анализ бухгалтерской отчетности на 30.09.2009 год продолжает свидетельствовать об эффективности деятельности компании, росте получаемой среднемесячной выручки относительно прошлого анализируемого периода на 14%, а сопоставимого периода прошлого года на 36%. Валовая выручка за 9 месяцев 2009 года составила 243 631 тыс. рублей.

Увеличение объемных показателей деятельности компании сопровождается ростом финансового результата и, как следствие, стоимости чистых активов. Так по состоянию на 30.09.2009 год финансовый результат компании сложился в размере 45 284 тыс. рублей, а величина чистых активов достигла своего максимального значения за весь анализируемый период 85 442 тыс. рублей.

В связи с ростом чистых активов, несмотря на большой объем привлеченных средств, коэффициент автономии собственных средств предприятия выше значения усредненной величины, рассчитанной Банком России по предприятиям данной отрасли, участвующих в мониторинге.

Текущая ликвидность и платежеспособность постоянно обеспечиваются. Рентабельность продаж составляет 18,7 копеек на один вложенный рубль, что больше показателя прошлого анализируемого периода на 5,7%. Коэффициенты, характеризующие деловую активность, также демонстрируют положительную динамику. Так оборачиваемость оборотных средств ускорилась относительно прошлой отчетной даты на 9 дней и составила 91 день. Оборачиваемость дебиторской задолженности выросла на 12 дней до 77 дней. Вся дебиторская и кредиторская задолженность анализируемой организации реальная к исполнению. Факты наличия у заемщика скрытых потерь, неликвидных запасов, либо требований, безнадежных к взысканию отсутствуют. Все обязательства перед банком, сотрудникам по выплате заработной плате и прочими кредиторами исполняются своевременно и в полном объеме.

Основные поступления проходят по расчетному счету компании в АКБ «Приморье». За 2008 год поступило 266 407 тыс. рублей, среднемесячное поступление 22 201 тыс. рублей. Значительный рост поступлений с июля 2008 года связан с работами на строительстве нефтепорта в Козьмино. За 10 месяцев 2009 года поступило 274 014,7 тыс. рублей, среднемесячно 27 401,5 тыс. рублей, рост среднемесячных оборотов относительно 2008 года составляет 23,4%.

Также компания имеет расчетный счет в филиале ОАО «ВТБ» г. Владивосток. Поступления за 2008 год составили 52 611тыс. рублей, среднемесячные поступления 4 384 тыс. рублей. За январь по сентябрь 2009 года поступления составили 21 267 тыс. рублей, среднемесячные поступления составили 2 363 тыс. рублей или 54% от среднемесячных поступлений 2008 года.

По управленческим данным по итогам 9 месяцев при выручке 245 160 тыс. рублей и чистой прибыли 35 204 тыс. рублей, рентабельность составила 14,4%. Высокая рентабельность сформировалась за счет того, что основной объем работ в Козьмино выполняется на новых шведских станках. При этом высокие начальные расходы на дорогостоящее оборудование компенсируется снижением эксплуатационных расходов на проведение буровзрывных работ.

В целом за 2008 год по ТЭО кредитования планировалось провести буровзрывных работ в объеме 970 тыс. м3 без Козьмино. Фактически за период с августа по декабрь 2008 года предприятие выполнило буровзрывных работ в объеме 1 740 тыс. м3, в том числе 1 262 тыс. м3 по объекту Козьмино. За январь по сентябрь 2009 года выполнен объем буровзрывных работ 1 262, 2 тыс. м3, в общем, на сумму 279 999 тыс. рублей с НДС.

Источником погашения кредита является прибыль. Согласно Ф2 (наличие текущих скрытых потерь: неликвидных запасов готовой продукции и/или требований безнадежных к взысканию, просроченной свыше 3 лет дебиторской задолженности в размере ? 25% его чистых активов) бухгалтерской отчетности ООО «Гидротехника» среднемесячная прибыль по итогам работы за 9 месяцев 2009 года составляет 4 020,8 тыс. рублей. Таким образом, ежемесячный платеж по возврату основного долга в размере 630 тыс. рублей не превышает 15,7% от величины, получаемой чистой прибыли. Источники погашения кредита надежные и достаточные.

Дополнительные сведения по профессиональному суждению о качестве ссуды, условных обязательств кредитного характера и любая дополнительная информация:

Состав собственников стабильный. Факты неисполнения заемщиком обязательств перед другими кредиторами, непогашенные к настоящему моменту и способные оказать существенное влияние на финансовый результат финансово-хозяйственной деятельности компании отсутствуют. Есть также прямая зависимость финансово-хозяйственной деятельности заемщика от факторов состояния и развития отрасли, характеризующейся значительной волатильностью.

Категория качества ссуды также нестандартная 2 категории. Размер расчетного резерва составляет 1% за 2 категорию качества, количество баллов -11, отсутствие негативных факторов и отсутствие пролонгации. Качество обслуживания долга хорошее. Финансовое положение оценивается также средне.

3.3 Пути оптимизации кредитного риска ОАО АКБ «Приморье»

Операции по предоставлению кредитов характеризуются высоким риском невозврата кредитов, что вызывает потребность в разработке системы управления кредитными рисками.

Далее в таблице отразим данные исследуемого банка по резервам на возможные потери по ссудам по физическим и юридическим лицам, что бы определить по каким из этих лиц, предоставляемым кредиты наибольшие отчисления в РВПС банка «Приморье».

Таблица 3.16 - РВПС, отчисляемые по физическим и юридическим лицам ОАО АКБ «Приморье»

РВПС/Год	Среднемесячное значение за 2007 год (тыс. руб.)	Среднемесячное значение за 2008 год (тыс. руб.)	Среднемесячное значение за 2009 год (тыс. руб.)
Резервы по юр. лицам	298 307	255 220	381 889
Резервы по физ. лицам	27 222	17 831	15 398

По данной таблице можно сделать вывод, что по всем годам наибольшее отчисление в резерв на возможные потери по ссудам имеет РВПС по юридическим лицам. И к последнему отчетному году этот показатель значительно вырос. РВПС по физическим лицам, наоборот, постепенно уменьшался в течение анализируемых 3-х лет. Исходя из оборотной ведомости, по счетам бухгалтерского учета анализируемого банка можно сказать, что такой резкий рост отчислений в резервы на возможные потери по ссудам юридических лиц на последнюю отчетную дату связан с увеличением спроса на кредиты рассматриваемого банка, а именно с потребностью в кредитах, предоставляемые негосударственным коммерческим организациям. А уменьшение отчислений в РВПС физических лиц связано с уменьшением кредитования данного банка в связи с уменьшением спроса на некоторые виды кредитов, предоставляемые физическим лицам.

Оптимизировать кредитные риски банка можно путем страхования. В случае с банком «Приморье» не имеет смысла оптимизировать кредитные риски по физическим лицам. Тем более, наиболее проблемным направлением кредитного страхования является именно страхование рисков по потребительским кредитам, в отношении которых многие страховые компании констатируют убыточность. Среди причин такого положения вещей называются недостатки скоринговых систем (систем оценки уровня рисков выдаваемых физическим лицам кредитов), ошибки в андеррайтинге (процессе принятия страховых рисков) и мошенничество ряда заемщиков. Однако, несмотря на это, практически все банки предпочитают страховать физических лиц, пользующиеся потребительскими и другими кредитами для того, что бы оградить себя от невыплат физическими лицами задолженности в связи с потерей клиентами трудоспособности, здоровья, жизни и т.п. Тем самым они предлагают своим клиентам застраховаться на срок их кредитования - это выгода банка. А плюс в таком страховании по кредитам для самих физических лиц в том, что при наступлении несчастного случая выплаты по кредиту не лягут на плечи родственников или еще каких-нибудь залогодателей при наступлении несчастного случая.

Так же можно оптимизировать кредитные риски по юридическим лицам. Но банки по этому направлению работают менее активно, так как у них по этому поводу свои методы решения, такие как страхование предмета обеспечения, т.е. банк смотрит на какие нужды используются кредитные деньги. И это решение принимает банк о том, что есть ли необходимость в страховании что-либо у предприятия. Например, страхование движимого или недвижимого имущества предприятия, страхование работников от несчастных случаев и болезней и т.д. При необходимости страхования предприятия от каких-либо рисков возрастает тем самым и процентная ставка, где плата по кредиту плюс страховой платеж, отчисляемый страховой компании. То есть получается дороговизна таких услуг для самого предприятия, в чем и невыгода. При этом услуги страхования предприятий от каких-либо рисков предлагают и сами страховые компании отдельно от банков, где сам собственник организации решает необходимость страхования от рисков своего предприятия. Например, такой вид страхования как страхование коммерческих или торговых кредитов предполагает страхование риска неполучения компанией-поставщиком денег по отгруженной на условиях отсрочки платежа продукции компании-покупателю.

В исследуемой ситуации с коммерческим банком «Приморье» при рассмотрении на примере ООО «Гидротехника» принято решение оптимизировать кредитные риски юридических лиц путем кредитования под поручительство Гарантийного фонда Приморского края. Причем сам банк является участником данной программы. Гарантийный фонд Приморского края создан в конце 2009 г. Цель фонда -- расширение кредитования субъектов малого предпринимательства на территории Приморского края.

Получить кредит в Банке при поддержке фонда в виде его поручительства могут предприятия:

- относящиеся к категории малого предпринимательства в рамках федерального закона № 209-ФЗ «О поддержке малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации». Для примера, годовая выручка компании может составлять до 400 млн. руб. и штат до 100 чел.;

- зарегистрированные на территории Приморского края и ведущие хозяйственную деятельность не менее 6 месяцев на дату обращения за поручительством фонда;

- не имеющие недоимки по налогам и другим платежам в бюджет;

- в течение 2 лет на дату обращения за поручительством фонда не подвергавшиеся применению процедуры банкротства и финансового оздоровления;

- имеющие прочие обеспечения в размере не менее 30% от суммы кредита и процентов по нему;

- не являются кредитными и страховыми организациям, инвестиционными фондами, негосударственными пенсионными фондами, профессиональными участниками рынка ценных бумаг, ломбардами, предприятиями, являющимися участниками соглашений о разделе продукции, предприятиями игорного бизнеса, предприятиями, осуществляющими производство и реализацию подакцизных товаров, а также добычу и реализацию полезных ископаемых.

Но Гарантийный фонд Приморского края может и отказать в поручительстве заемщикам, если:

- являющихся кредитными организациями, страховыми организациями, инвестиционными фондами, негосударственными пенсионными фондами, профессиональными участниками рынка ценных бумаг, ломбардами

- осуществляющих предпринимательскую деятельность в сфере игорного бизнеса

- осуществляющих производство и реализацию подакцизных товаров, а также добычу и реализацию полезных ископаемых, за исключением общераспространенных полезных ископаемых

- по кредитным договорам, получаемым на цели проведения расчетов по заработной плате, налоговых и иных обязательных платежей, оплате текущих расходов по обслуживанию кредитов и иные цели, не связанные, по мнению фонда, с осуществлением заемщиком основной деятельности

- по причине отсутствия достаточного экономического обоснования возможности возврата денежных средств банку, по мнению фонда

Гарантийный фонд Приморского края предоставляет поручительство по кредитным договорам, заключаемым на срок не менее 1 года и не более 18 месяцев, и в сумме, превышающей 1 миллион рублей. Размер поручительства фонда одному предприятию может составлять до 70% от суммы кредита, максимально 5 млн. руб.

За услугу поручительства Гарантийный фонд взимает единовременную комиссию: не менее 2% годовых от суммы кредита, но не более одной третьей ставки рефинансирования Центрального банка РФ на дату предоставления поручительства.

Схема работы:

1) Предприятие обращается в банк за кредитом.

2) Банк оценивает финансовое состояние заемщика.

3) В случае если финансовое состояние заемщика положительное, но у него не хватает залога, банк предлагает заемщику возможность обратиться в Гарантийный фонд за предоставлением поручительства.

4) Если заемщик согласен, то банк предоставляет в фонд подписанную заемщиком и согласованную с банком заявку на получение поручительства фонда и необходимые документы.

5) В течение 3 дней фонд принимает решение о предоставлении или отказе поручительства.

6) При положительном решении фонда заключаются: кредитный договор между заемщиком и банком; договор поручительства между банком, фондом и заемщиком; договор залога на оставшуюся часть кредита и процентов по нему.

7) Заемщик в течение 3 рабочих дней после заключения договора поручительства с фондом оплачивает ему единовременное вознаграждение.

8) Банк выдает кредит.[39]

Для определения преимущества данной услуги, предоставляемой банком, рассмотрим ситуацию с анализируемым предприятием «Гидротехника», взявшей кредит банке «Приморье» в начале 2008 года на сумму 8 200 000 рублей на приобретение основных средств под 18 % годовых сроком до 2 лет. Комиссия за открытие и ведение ссудного счета отсутствует.

Сравним с другими банками, предоставляющими на аналогичные цели, сроки и суммы кредитования для того, что бы определить выгоду поручительства Гарантийного фонда.

1) Коммерческий банк «Примсоцбанк» предлагает под 18 % годовых выдать кредит всего на сумму 6 млн. рублей на срок до 3-х лет. При этом необходимое условие обеспечения кредита является поручительство. Для юридических лиц -- руководителя, всех учредителей (владеющих не менее 20% уставного капитала), в случае, если руководитель является единственным учредителем -- поручительство супруги (а) или иных физических лиц на всю сумму кредита. Для индивидуальных предпринимателей -- поручительство супруги (а), а также одного из членов семьи или иных физических лиц на всю сумму кредита. Обязательно поручительство всех залогодателей. Плюс единовременная комиссия при выдаче кредита в размере 2% от его суммы.

2) ОАО «Дальневосточный банк» кредитует по ставке не менее 18 % в зависимости от сроков кредитования, но при этом предлагает большие суммы кредита. Информации по комиссии за открытия и ведения ссудного счета нет. Обеспечением кредита могут быть различные активы заемщика либо третьего лица (юридического или физического): недвижимое имущество (жилые и нежилые помещения); оборудование; автотранспорт; товарные запасы или товары в обороте; ценные бумаги; денежные средства, размещённые в Дальневосточном банке; поручительства и гарантии третьих лиц; другие виды залога, предусмотренные законодательством РФ.

3) ОАО «ВТБ 24» предлагает кредитование по ставке от 8 до 25 % в зависимости от условий кредитования и плюс 1,5% комиссия за предоставление кредита от суммы выдаваемого кредита. Также этот банк предоставляет большие суммы кредита. Тем не менее, по данному банку мало имеется информации по предоставлению кредитов.

Далее отразим для большей наглядности в следующей таблице определение преимущества банка «Приморье» среди банков - конкурентов, предоставляемой услуги кредитования под поручительство Гарантийного фонда Приморского края.

Таблица 3.17 - Преимущество кредитования ОАО АКБ «Приморье» под поручительство Гарантийного фонда Приморского края

Наименование банка	Ставка кредита, %	Сумма кредита (тыс. руб.)	Комиссии, %	Итог
"Приморье"	18	8 200	Отсутствуют	18 + 2 (за услугу поручительства) = 20
"Примсоцбанк"	до 18	6 000	2	18 + 2 = 20
Наименование банка	Ставка кредита, %	Сумма кредита (тыс. руб.)	Комиссии, %	Итог
"Дальневосточный банк"	от 18	Любая	При определении условий кредитования	18 + ? = не менее 18
ВТБ 24	до 25	Любая	1,5	18 + 1,5 = 19,5

Ориентируясь по данным кредитного дела банка «Приморья» по предприятию «Гидротехника», которому предоставили кредит по ставке 18 % с отсутствием комиссий можно сказать, что сравниваемые банки - конкуренты, предоставляющие кредит малому бизнесу за аналогичную ставку по кредиту имеют еще и различные комиссии. При этом у данных банков - конкурентов существуют определенные условия кредитования, которые являются недостатком, такие как у «Примсоцбанка» лимит суммы кредита до 6 млн. рублей, что для исследуемого предприятия «Гидротехника» недостаточно и при этом высокая ставка для такого кредита плюс комиссии. «Дальневосточный банк» при том, что может предоставить любую сумму кредита по ставке не менее 18 % означает, что для предприятия «Гидротехника» этот банк может дать нужную организации сумму по данной ставке. Но, не считая обязательную комиссию, зависящую также от условий кредитования, поэтому, исходя из данной информации, ставка по кредиту будет равна больше 18 %, как и у остальных анализируемых банков. ВТБ 24 также предоставляет любую сумму кредита, что говорит о возможности, как и у банка «Приморье», предоставить кредит в сумме 8 200 тыс. рублей, но при этом комиссия равна 1,5 %, тем самым суммарная ставка по кредиту банка 19,5 %. То есть, исходя из всего выше сказанного, можно сделать вывод, что все банки - конкуренты имеют годовую ставку больше 18 %, чем у банка «Приморье». Но так как банк «Приморье» предоставляет кредит под поручение Гарантийного фонда Приморского края, при котором за услугу поручительства Гарантийный фонд взимает единовременную комиссию не менее 2% годовых от суммы кредита, что в сумме равно 20 % годовых.