Сучасна кредитна система

34

Размещено на http://www.allbest.ru/

Зміст

Вступ

Характеристика понять “кредит”, “кредитна система”

Форми кредиту

Класифікація кредитних організацій

Кредитні відносини

Функції кредиту, класифікація видів кредиту, принципи кредитування

Банківська система

Стан та перспективи розвитку кредитної системи в Україні

Висновок

1. Характеристика понять “кредит”, “кредитна система”

Кредит - це форма руху позичкового капіталу. Це позика в грошовій або товарній формі на умовах віддачі та платності. Кредит був відомий як в натуральній, так і в грошовій формі за декілька тисячоліть до н.е. Обидві форми розвивалися паралельно, поступово розходячись за масштабом та значенням.

Кредитна система представляє собою сукупність кредитних відносин та інститутів, які організують ці відносини.

Сучасну кредитну систему можна розглянути з іншого боку, тоді кредитна система є чотирьохрівневою і складається з наступних основних інституційних ланок або ярусів:

1. Центральний банк, державні та напівдержавні банки.

2. Банківський сектор:

комерційні банки;

ощадні банки;

інвестиційні банки;

іпотечні банки;

спеціалізовані торгові банки.

3. Страховий сектор:

страхові компанії;

пенсійні фонди.

4. Спеціалізовані небанківські кредитно-фінансові структури:

інвестиційні компанії;

фінансові компанії;

благодійні фонди;

трастові відділи комерційних банків;

Така схема є типовою для більшості промислово-розвинених країн.

кредит капітал банк гроші

2. Форми кредиту

Найбільш точним вираженням характеристики суті різних кредитних відносин варто вважати форму кредиту, тому що форма у філософському змісті - це внутрішня організація, прояв змісту. Серед найбільш розповсюджених форм кредиту в даний час виступають: комерційний, наданий економічними контрагентами (наприклад, постачальник покупцю) один одному в товарній формі; банківський, видаваний банками й іншими кредитно-фінансовими установами в грошовій формі; іпотечний, наданий під заставу на придбання нерухомості; споживчий, наданий широким шарам населення для придбання споживчих товарів; сільськогосподарський, виданий банками на розвиток сільського господарства; комунальний, видаваний для нестатків міського господарства під заставу міської нерухомості чи під гарантію міста; державний, при якому держава виступає і як кредитор, надаючи кредити підприємствам, господарствам, населенню, і як позичальник, одержуючи кредит від економічних агентів шляхом випуску цінних паперів; міжбанківський, у виді короткострокового кредитування банками один одного; міждержавний - надання державами чи міжнародними організаціями кредитів визначеній країні.

На практиці затвердилися дві основні форми кредиту: комерційний та банківський, які різняться за кількістю учасників, об'єктом кредитування, розміром відсотка та галуззю використання.

При комерційному кредиті підприємці кредитують один одного при покупці і продажі товарів. Одні підприємці пропонують для реалізації товари в той час, коли інші не мають готівки для їхньої покупки. Ця загальноприйнята практика розрахунків між постачальниками і покупцями при оформленні угод в умовах нормальної ринкової економіки. При порушених економічних зв'язках постачальник продукції вимагає попередньої оплати постачання, що характерно для економічних відносин в умовах взаємної недовіри і кризового стану економіки.

Матеріальною передумовою комерційного кредиту є необхідність збереження безперервності виробництва. Цей вид кредиту здійснюється в товарній формі, і знаряддям його здійснення служить вексель. Угода оформляється письмовим документом, - борговим зобов'язанням позичальника сплатити визначену суму грошей з відсотками в зазначений термін.

Вексель є найпростішою формою кредитних грошей. Часто підприємець, що одержав вексель робить на ньому передатний напис(при фінансовій необхідності) і використовує його замість грошей при покупці потрібних благ в іншого продавця.

Комерційний кредит безпосередньо обслуговує кругообіг промислового капіталу і має обмежену сферу застосування. Він можливий тільки між підприємцями, зв'язаними в процесі виробництва.

Універсальний характер має банківський кредит, при якому банки й інші кредитні установи видають підприємцям грошові позички. Первісними функціями банків були: розмін грошей, збереження внесків, проведення розрахунків між клієнтами. Згодом із простих охоронців цінностей і розрахункових контор банки перетворюються в могутні кредитні центри.

У сучасній економічній літературі і банківській практиці загальноприйнятий наступний розподіл банківських операцій: пасивні, активні, банківські послуги, власні операції банків.

До пасивних операцій відносять діяльність банків по залученню капіталів. Це насамперед, операції по прийняттю внесків клієнтів, одержання банком короткострокових позичок (кредити, одержувані від інших банків), емісія різних цінних паперів. По цій і іншій операціях банкам приходиться виплачувати відсотки , нести визначені витрати. Усі депозити (внески) поділяються на дві групи. Одну складають строкові вклади (покладені не менш чим на один місяць). Іншу групу складають заощадження.

До активних операцій відносять операції по розміщенню власного і притягнутого капіталу. Це різного виду кредити. Вони надаються під визначене забезпечення: під векселі, цінні папери, під заставу майна і товарів. Поширено угоди, засновані на особистій довірі і забезпечувані письмовими зобов'язаннями, поручительствами. По активних операціях банк є кредитором своїх клієнтів, а пасивним - їхнім боржником. Відсоток по кредитах розрізняється в залежності від виду, термінів і розмірів кредиту, величини капіталу позичальника, його зв'язків з банком.

Третій вид операцій - банківські послуги: платіжний оборот інкассакції векселів і чеків; операції по емісії, розміщенню і збереженню цінних паперів; керування майном (довірчі чи трастові операції); консультації; надання інформації й ін. Послуги, як правило, платні, зі стягненням комісійних.

Четвертий вид операції - операції банку за свій рахунок. До них відносяться операції на грошовому ринку, операції з валютою і дорогоцінними металами, з цінними паперами.

Третій і четвертий вид операцій не відносяться безпосередньо до кредитування. Але вони приносять прибуток і, збільшуючи капітал у цілому, побічно сприяють розширенню кредитних можливостей банку. Доход банку формується як різниця між відсотками, стягнутими по позичках, і відсотками, виплачуваними по внесках. Оскільки розмір прибутку залежить від обсягу внесків і позичок, то банк зацікавлений у залученні додаткових депозитів, навіть за рахунок підвищення відсотка, по якому він платить вкладникам.

Якщо розглядати класифікацію кредиту за терміном видачі позички розрізняють ринок короткострокових кредитів (до 1 року, викликаний недостачею оборотних коштів), середньострокових (від 1 до 5 років) і довгострокових (понад 5 років). Останній здійснюється шляхом позик через випуск облігацій. В міру ускладнення виробництва усе більш збільшуються граничні терміни кредиту Довгостроковий кредит стає вкрай необхідний для освоєння дорогих і масштабних проектів, капіталомістких наукових досліджень і інших цілей. Потреба в довгостроковому кредиті приводить до відокремлення комерційного кредиту від банківського. Для здійснення останнього створені раніше невідомі кредитні структури - інвестиційні фонди, холдингові компанії. Інвестиційні компанії, установи і банки являють собою посередницькі компанії між підприємствами, що потребують довгострокові кредити, і вкладниками коштів на тривалий термін. Під ці операції підбудовуються і традиційні банківські організації: страхові компанії, ощадні банки, іпотечні банки, пенсійні фонди. З'явилася форма міжнародного кредиту - фінансовий лізинг. Сутність його складається у фінансуванні банками довгострокової оренди устаткування (особливо нової дорогої техніки).

3. Класифікація кредитних організацій

Кредитні організації поділяються на банки та небанківські кредитні організації.

Банк - це юридична особа, яка має виключне право на підставі ліцензії Національного банку України здійснювати у сукупності такі операції: залучення у вклади грошових коштів фізичних і юридичних осіб та розміщення зазначених коштів від свого імені на власних умовах та на власний ризик, відкриття і ведення рахунків фізичних і юридичних осіб.

Небанківська кредитна організація - кредитна організація, яка має право здійснювати окремі банківські операції. До спеціалізованих кредитно-фінансових інститутів відносять кредитні союзи і асоціації, пенсійні фонди, страхові компанії, інвестиційні фонди, факторингові, лізингові компанії. Історично, деякі з перелічених установ виникали там, де утворювалися “ніші” для задоволення попиту на окремі види фінансового обслуговування. Особливе розповсюдження вони отримали в таких сферах, як залучення дрібних заощаджень, кредит під заставу землі і нерухомості, споживчий кредит, кредит сільськогосподарським виробникам, інвестування капіталу та розміщення цінних паперів промислових компаній.

По ознаках цільового напрямку кредиту і спеціалізації банків на визначених операціях, розрізняють:

споживчий кредит (продаж товарів споживачу з відстрочкою платежу);

сільськогосподарський кредит (капіталовкладення в сільськогосподарське виробництво);

іпотечний кредит (довгострокова позичка під заставу нерухомості);

державний кредит (сукупність відносин, у яких чи позичальником кредитором виступають чи держава місцеві органи влади стосовно громадян і юридичних осіб);

міжнародний кредит (відносини між державами, міжнародними банками, корпораціями).

4. Кредитні відносини

У сучасній економіці широко використовуються кредитні відносини.

Кредитні відносини - це система економічних відносин між різними економічними суб'єктами у процесі організації механізму кредитування, проведення певних маркетингових досліджень та, передусім, відносин економічної власності для надання коштів у позичку і плати за неї. Кредитні відносини пов'язані з рухом позичкового капіталу та включають різні форми кредиту. Кредитна система як сукупність фінансово-кредитних інститутів акумулює вільні грошові капітали, доходи, заощадження різних прошарків населення та надають їх в позичку компаніям, уряду та приватним особам.

До кредитних відносин можна віднести всі грошові відносини, що зв'язані з наданням і поверненням позичок, організацією грошових розрахунків, емісією грошових знаків і цінних паперів, а також кредитуванням капітальних вкладень і здійсненням страхових операцій ( в останніх кредитні відносини виявляється частково). Отже, гроші виступають як засіб платежу, усюди є присутнім кредит.

Розвиток функції грошей як засобу нагромадження і засоби платежу привели до можливості не тільки нагромадження коштів, але і перерозподілу серед агентів, що потребують у них.

Ще однією причиною появи кредиту, чи як його ще називають, позичкового капіталу є те, що вільні кошти в даний час украй неефективно використовувати в якості “мертвого скарбу”. Природне прагнення власника - розмістити свої збереження таким чином, щоб вони приносили доход. Якщо власник засобів не має можливість самостійно одержувати від них доход, він робить це за допомогою передачі коштів іншому обличчю для продуктивного ефективного використання. Це основна ознака, що дозволяє відрізнити кредит від інших форм використання грошей. Застосування грошей у виді позичкового капіталу, кредиту приносить доход, тому що в цьому випадку тимчасово передані іншими обличчями гроші повертаються власнику з визначеним приростом у виді плати за користування ними.

Об'єктивна необхідність використання кредиту зумовлена комерційними інтересами товаровиробників і торговців. В умовах ринкових відносин на кожнім підприємстві власність відособлена. Підприємство функціонує в режимі самофінансування. В цих умовах потрібно, щоб підприємство мало в кожен даний момент необхідну йому суму засобів. У зв'язку з тим, що ці засоби роблять безперервний кругообіг, у процесі якого виникає потреба в тимчасових додаткових засобах, чи навпаки, тимчасово вивільняються грошові ресурси, що викликають коливання, які гнучко уловлюються за допомогою кредитного механізму. Тим самим здійснюється саморегулювання величини засобів, потрібних для здійснення господарської діяльності.

Особливо важлива роль кредиту в організації оборотних коштів - оборотного капіталу. Це яскраво виявляється в діяльності підприємств сезонних галузей господарства. При сезонних умовах постачання чи виробництва реалізації продукції кредит необхідний для формування тимчасових запасів. У підприємств, не зв'язаних із сезонними умовами роботи, також часто виникають коливання величини необхідного їм оборотного капіталу. У будь-якого суб'єкта, що хазяює, оборотні кошти те зменшуються, те збільшуються.

При цьому відбувається зміна пропорцій між коштами, що знаходяться в товарної, виробничій і грошової формах. Це пояснюється тим, що величина виробничих запасів коливається в залежності від термінів надходження сировини і матеріалів. Розмір залишків готових виробів і необхідних підприємству коштів також коливається під впливом умов постачання, термінів одержання платежів від покупців, оплати рахунків постачальників, термінів виплати заробітної плати ти інших подібних факторів. Тому в будь-якого суб'єкта, що хазяює, незалежно від того, чи працює він чи сезонно рівномірно, у процесі кругообігу засобів постійно утворяться короткочасні відхилення від стійких значень.

Об'єктивний процес припливів і відливів капіталу в окремих агентів економічної діяльності вимагає гнучкості системи їхнього грошового забезпечення. Використання кредитного механізму і дозволяє створювати умова забезпечення коштами потреб виробництва і звертання. Таким чином, завдяки кредиту підприємства, компанії, фірми розташовують у будь-який момент сумою оборотного капіталу, що необхідна для нормальної роботи.

Сполучення власних ресурсів комерційного підприємства з позиковими засобами дає можливість раціонально організувати чи нарощування звуження основних засобів, дозволяє повніше їх використовувати, створює стимули в підвищенні економічної експлуатації устаткування, будинків, споруджень, інших речовинних елементів виробництва, що входять у поняття основних засобів - основного капіталу. Про значення позикових засобів у функціонуванні підприємства говорить той факт, що вони звичайно складають у середньому до 80 % усіх коштів, що беруть участь у їхньому обороті.

5. Функції кредиту, клаифікація видів кредиту, принципи кредитування

Кредит як економічна категорія виконує ряд функцій, основними з який виступають розподільна, емісійна і контрольна. Розподільна функція кредиту виявляється в тім, що за допомогою його використання відбувається розподіл і перерозподіли на поворотній основі тимчасово вільних грошових резервів. Емісійна функція полягає в тім, що на основі кредиту, у зв'язку з кредитом відбувається емісія грошових знаків, безготівкових платіжних сре6дств і різних цінних паперів. Контрольна функція кредиту виявляється в тім, що в процесі здійснення кредитних операцій здійснюється контроль економічної діяльності, фінансового стану. Держава на основі кредитних відносин здійснює керування всім процесом грошового обігу.

Вище сказане дає нам можливість представити фактичну сторону організації кредитних відносин в умовах ринку, що розвивається.

Прийнято наступна багаторівневу класифікацію видів кредиту:

по основних групах позичальників, при цьому розрізняють кредити підприємствам, населенню, державі;

по призначенню, при цьому виділяють споживчий, сільськогосподарський, промисловий, торговий, інвестиційний, бюджетний кредити;

по термінах надання, такі кредити поділяються на короткострокові (до 1 року), середньострокові (від 1 року до 3 років), довгострокові (понад 3 років).

Далі класифікація видів кредиту розвивається в наступних напрямках.

В залежності від сфери функціонування розрізняють 2 види кредиту: кредит на придбання оборотного капіталу, що у вузькому змісті і називають власне кредитом, і кредит на придбання основного капіталу, що звичайно називають позичкою.

В залежності від ступеня забезпеченості повернення кредиту його поділяють на 2 види: незабезпечений чи бланковий (до таким відносять овердрафт, контокореннт, аванс) і забезпечений кредит.

Способи видачі кредитів відбиваються в їхньому поділі на компенсаційні, що перелічуються на розрахунковий рахунок для відшкодування власних засобів і платіжні, надані безпосередньо на оплату рахунків.

Прийнято розрізняти кредити на виплат, що погашаються (що повертаються) частинами, і одночасно кредити, що погашаються.

Обмежені по обсягу заборгованості, термінам її повернення кредити називають лімітованими, при відсутності зазначених обмежень кредити іменують нелімітованими.

У яких би формах і видах ні виступав кредит, учасники кредитної угоди повинні дотримувати основних принципів кредитування. До найважливішого з таких принципів відносяться терміновість і зворотність наданих засобів, їхнє цільове призначення, забезпеченість і зворотність, тобто платність, диференційованість.

Зворотність - це не тільки принцип кредитування, а і головний атрибут кредиту, що відрізняє його від інших форм надання грошей, наприклад субсидій, дотацій. Якщо немає зворотності засобів, то немає і кредитних відносин. Відповідно до цього принципу при кредитних відносинах засоби повинні бути обов'язково повернуті. Підставою повернення є те, що позичальник правильно використовуючи кредити, одержані на визначені цілі, сам одержує визначену вигоду від використання засобів і частина цієї вигоди зуміє передати кредитору.

До цього принципу тісно примикає принцип терміновості, що органічно пов'язаний зі зворотністю кредиту. При висновку договору про кредит на ряду з зобов'язанням повернення вказується і термін, коли це повернення повинне відбутися. Від терміну кредитування залежить і зворотність, тобто розмір плати за одержання позикових засобів. Порушення цього принципу звичайно несе за собою відповідальність, зв'язану зі збільшенням плати за кредит.

Принцип платності, що виявляється у вигляді сплати визначеного відсотка виступає важливим інструментом усього ринку позичкових капіталів. Положення на цьому ринку часто характеризується рівнем кредитного відсотка, що залежить у першу чергу від ризику, терміну кредиту і суми кредиту. В основі формування ставки відсотка лежать крім ринкових важелів (попиту та пропозиції) і такі фактори, як величина дисконтної ставки центрального банку, ставка процента на ринку міжбанківських кредитів, ставка по депозитах. Чим вище по депозитах тим більше повинна бути ставка по кредитах, щоб мати можливість дістати прибуток, якій в цілому визначається як різниця між ставкою по кредитах (позичковим відсотком) і ставкою по депозитах (банківським відсотком). Ставка відсотка визначається також співвідношенням позикових і власних засобів (при перевазі власних засобів буде нижче в силу відсутності необхідності платити за них банківський процент).

Принцип забезпеченості означає, що і позичальник і кредитор повинні бути упевнені в тім, що є реальні шанси на повернення отриманих у борг засобів. Якщо кредит дається під запаси реальних товарно-матеріальних цінностей, то наявність цих запасів і є забезпеченням кредиту. Якщо ж кредити направляються на здійснення сезонних витрат, то мається на увазі, що у визначений термін ці витрати ввійдуть у вартість реальних матеріальних цінностей. Коли ж даються позички просто для проведення грошових розрахунків, для здійснення торгової угоди, то тут забезпеченням є впевненість у тім, що угода вчиниться і позикові засоби будуть мати джерело для свого повернення.

Важливе значення для забезпечення цього принципу відіграє застава. У цілому як забезпечення кредиту виступають наступні види договорів.

Договір-поручительство - при наданні кредиту фізичним особам, селянським господарствам, фермерам, орендарям. Згідно такому договору поручитель, що може бути і фізичною особою, ручається за повернення кредиту, у противному випадку відповідальність за повернення даного кредиту перекладається на нього, тобто він повинний буде повернути кредит.

Договір-гарантія - при наданні кредиту юридичним особам, як гарант виступає юридична особа, що є вищестоящою організацією, засновником, орендодавцем, банком. Це обличчя зобов'язується повернути кредит, якщо його не повернув позичальник.

Договір застави передбачає надання визначеного товару, нерухомості (у випадку твердої застави) чи товарно-транспортних документів (у випадку м'якої застави) банку, кредитору, власність на які буде передана банку у випадку неповернення кредиту.

Договір - страхування передбачає відповідальність страхової компанії за неповернення кредиту чи відсотка за рік.

Принцип цільового призначення реалізується в наданні і застосуванні кредиту на строго визначені цілі. Банк, аналізуючи можливості видачі кредиту, обов'язково враховує і розраховує “прибутковість” кредиту для позичальника з метою встановлення ризику повернення, порушення цього принципу може змінити розрахункову “прибутковість” даного кредиту і збільшити ризик неповернення.

Диференційованість означає неоднаковий підхід до різних позичальників. Реалізація даного принципу ґрунтується на індивідуальному підході, розрахунку визначених коефіцієнтів, відповідно до яких позичальник відноситься до тієї чи іншої групи “ризику”, на підставі чого банк вирішує питання про надання чи ненадання кредиту й умови кредитування.

Джерелом коштів позичкового фонду, по-перше, виступають вільні кошти підприємств, що є обов'язковим резервом нагромадження капіталу і розвитку виробництва. Ці грошові кошти виникають в результаті кругообігу капіталу і вивільнення його частини у вигляді амортизаційних відрахувань, що останнім часом у зв'язку з “прискореною” амортизацією мають тенденцію до зростання. До вільних коштів відноситься і резервний грошовий капітал, формований з метою забезпечення безперервності виробничих процесів. Сюди ж відноситься і частина прибутку, що йде на розвитку виробництва, нерозподілений прибуток, який частково і потрапляє в амортизаційний фонд із метою приховання від оподатковування.

У якості ще одного вагомого джерела позичкового фонду виступають вільні кошти кредитно-фінансових установ, що представляють собою частина коштів, що утворилася у виді різниці між їх доходами і витратами, обумовленими покриттям витрат, виплатою відсоток по вкладах. Розміри таких коштів досить великі. Сюди ж відносяться і мінімальні грошові резерви комерційних банків і кредитно-фінансових установ.

Мається і ряд інших джерел утворення засобів позичкового фонду. До них відносяться кошти рантье, капітали яких з розвитком суспільства збільшуються і поповнюють позичковий фонд.

Вільними коштами може володіти держава. Це державні резерви, а також різниця між податковими надходженнями і витратами центрального уряду і місцевих органів влади.

У якості ще одного джерела назвемо заощадження спеціалізованих і громадських організацій (пенсійний фонд, страховий фонд, профспілкові фонди), що утворяться при наявності перевищення доходів, формовані з внесків, над витратами на нестатки організацій.

Дуже відчутну частину вільних коштів утворять нагромадження, заощадження населення, що представляють частину заробітної плати, інших доходів, що не використовуються на поточні нестатки, а відкладаються на непередбачені чи випадки забезпечення в старості, на придбання предметів тривалого користування, дорогих товарів, нерухомості. Це найбільш реальна і практично велика частина вільних засобів, що досягає в розвинених країнах близько 70 % всього обсягу позичкового фонду.

Згадаємо також таке джерело, як фонд засобів, спеціально передбачених у державному бюджеті для довгострокового кредитування, формованої з доходів державного бюджету.

6. Банківська система

Ключова ланка кредитної системи, що контролює основну масу кредитних і фінансових операцій, представляє банківська система. Банківська система - одне з вищих досягнень економічної цивілізацію.

Банківська система - це сукупність банків і банківських установ, що виконують властиві їм функції.

Банк - це особливий економічний інститут, що акумулює кошти (внески), що надає кредити (позики, позички), що проводить грошові розрахунки, що здійснює випуск грошей (емісію), цінних паперів, що є посередниками у взаємних платежах і розрахунках між державами, підприємствами, установами й окремими особами.

Кредитна система в широкому змісті цього слова представляє собою сукупність банківських і інших кредитних установ, правові форми організації і методи здійснення кредитних операцій. Подальший розвиток кредитів і банків виявляється в розгортанні, розширенні, усуспільненні фінансово-кредитних установ, появі нових задач і функцій кредитної системи. На етапі її становлення кредитній системі приділялася роль витіснителя старомодних лихварів. Вона формувалася, по-перше, шляхом створення кредитних грошей і, по-друге, за допомогою зростаючого залучення вільного грошового капіталу підприємств, держави і населення, самих лихварів.

Місце посередника в платежах, що придбала кредитна система в особі банків у наступний період свого розвитку, зберігається і на більш пізніх етапах свого розвитку. Кредитна система поступово перетворилася у всесильного монополіста, що розпоряджається майже всім грошовим капіталом підприємців, а також вільними коштами населення і здійснюючого мобілізацію коштів усього суспільства з метою нагромадження капіталу.

В даний час відбувається подальше розвиток кредитної системи, і насамперед її функцій. Поряд з основною функцією - акумуляцією вільних коштів і перетворенням їх у позичковий капітал - розвиваються і інші функції, такі, як прийом внесків і відкриття по них різного роду рахунків, організація випуску акцій і облігацій, прийом цінностей на збереження, операції в посередництві в платежах. Кредитна система бере на себе виконання операцій із грошима окремих підприємств і організацій, створює такі знаряддя звертання, що заміняють спочатку золото, а потім і кредитні гроші безготівковим розрахунком.

Перетворивши в ланку фінансового капіталу, кредитна система проникає в усі сфери господарського життя. Якщо говорити про її положення в сучасних умовах, то з повною підставою можна сказати, що їй належить центральне місце в економічному відтворенні. Банківська система як стрижнева частина кредитної системи по своїй формальній організації і централізації являє собою самий митецький і зроблений утвір, до якого взагалі приводить розвиток економічних відносин.

Кредитна система, що сформувалася, охоплює дві ланки чи дві підсистеми (як вже зазначалося вище) - банківські і небанківські установи, що формують відповідно банківську і небанківську систему. Банківська система представлена банками й іншими установами банківського типу, наприклад обліковими будинками. Небанківська система представлена спеціалізованими кредитно-фінансовими і поштово-ощадними інститутами. У цілому загальна структура кредитної системи схематично представлена в такий спосіб:



Рис.1. Загальна система кредитної системи.

Головний елемент банківської системи - центральні емісійні банки, що здійснюють керівництво і контроль за функціонуванням і розвитком усієї банківської системи країни. В Україні таким банком є Національний банк України.

Взаємодія і взаємозв'язок різних видів банків і банківських об'єднань, у результаті чого формується банківська система, можливі лише за умови виконання Центральним банком своїх основних функцій. У багатьох країнах світу такими функціями є проведення єдиної грошової політики, кредитної політики, досягнення стабільності грошової одиниці і цін, регулювання економіки й ін. Центральний банк України зобов'язаний підтримувати платоспроможний попит населення і розвиток пріоритетних областей виробництва, сприяти створенню цивілізованого фінансового і валютного ринків і ін.

Концентрація і централізація банківського капіталу, його монополізація спричинили як якісні зміни у виконуваних ними функціях, так і поява нових функцій. Так, від функцій посередництва в платежах і кредитах банки переходять до постійного кредитування областей і підприємств. При цьому відбувається їхня переорієнтація з короткострокових позик на усі види і форми надання позичкових засобів, насамперед на довгострокові інвестиції в основний капітал. Завдяки чому вони здобувають контроль над окремими підприємствами, визначеною мірою деякими областями.

Свідченням зростаючого контролю банків за промисловістю є концентрація в їхніх руках великих пакетів акцій і облігацій. Це свідчить про посилення зрощування банківського капіталу з промисловим, з одного боку, і зростаючу роль банків у цьому процесі, їхній домінуюче значення - з іншого.

Значно зросли масштаби кредитування банків держави через обслуговування державного боргу. З цих умов підсилюється значення кредиту в забезпеченні держави грошовими ресурсами.

З цією метою міністерство фінансів випускає різні урядові цінні папери (облігації, скарбницькі векселя, сертифікати заборгованості і т.п.), що є борговими зобов'язаннями держави і покривають його бюджетний дефіцит. Власниками випущених цінних паперів є комерційні банки, страхові компанії, промислові корпорації, федеральні резервні банки й ін. Для кращого забезпечення банками фінансування держави зростає державна власність у банківській сфері. Центральний банк, як правило, цілком є власністю держави. Крім того, у деяких країнах (Франція, Італія) державною власністю є великі комерційні банки. Створюють також спеціальні державні банки для фінансування зовнішньої торгівлі, сільського господарства, житлового будівництва й ін.

Важлива функція банків у сучасних умовах - посередництво в міжнародному обороті позичкових капіталів, надання усе більшої маси міжнародних кредитів з цією метою створюються філії іноземних банків у розвитих країнах світу.

Значно підсилюється універсалізація банків. Крім перерахованих функцій, вони виконують операції страхування, консультаційного бізнесу (надання фінансової, комерційної, ринкової, технічної інформації і т.п.).Швидко поширюється така форма діяльності банків, як фінансовий лізінг (фінансування банками оренди устаткування, особливо нової наукомісткої і дорогої техніки), проектне фінансування.

Існують різні види банків. У залежності від форм власності виділяють державні, частки (у руках окремі обличчя), акціонерні, кооперативні, муніципальні і комунальні, змішані (державний капітал поєднується з іншими формами), міждержавні. У залежності від функцій і характеру виконуваних операцій розрізняють емісійні, комерційні, інвестиційні, ощадні, іпотечні, зовнішньоторговельні та інші банки.

В Україні існує дворівнева банківська система. З одного боку, це центральний банк (Національний банк України), з іншого - комерційні банки різних форм власності, спеціалізації і т.ін.

Для подолання банківського монополізму в умовах переходу до ринку необхідно також:

орієнтуватися на функціональну, а не галузеву спеціалізацію банківських установ, універсалізацію банківської діяльності;

забезпечити волю вибору клієнтам обслуговуючого банківської установи, зрівнявши в цьому відношенні права банків;

змінити методику кредитування, відмовивши от принципу цільового кредитування, видавати позичку конкретному позичальнику (за умови його платоспроможності), а не під об'єкт;

зняти штучні обмеження, що заважають нормальному розвитку банківських операцій - таких, як лізинг, факторинг, операції з цінними паперами.

- офіційно санкціонувати створення нових кредитно - фінансових інститутів (страхових компаній, брокерських фірм, бірж і т.ін.)

У цілому потрібно не стільки тверда кредитна політика, скільки перегрупування форм кредиту, у тому числі розвиток комерційного кредиту, кредитів населенню на меті індивідуальної підприємницької діяльності.

Кредитними ресурсами країни є власні засоби банків, залишки засобів на банківських рахунках підприємств, установ, організацій, розташованих на території країни, і громадян, засобу в міжбанківських розрахунках, грошові заощадження населення, інші грошові ресурси.

Комерційні банки явилися результатом переходу от централізовано-керованої економіки до ринкової. Виникнення у виробничому, постачальницькому, торговому секторах нашої економіки різних комерційних структур з альтернативними формами власності зажадало адекватних їм кредитних установ, працюючих на подібній основі, повному господарському розрахунку, що мають широкі права, що базують свою діяльність на двох поступах - ризику і прибутку.

Виникнувши як альтернатива державним банківським структурам, комерційні банки стали, власне кажучи, першою сферою економіки, де реально йде її демонополізація, поступово починає діяти конкуренція, гроші і кредит здобувають ринковий зміст. Якщо пречекає їхній рух відбувалося тільки по вертикали (знизу нагору і зверху вниз), то тепер і по горизонталі. При цьому автоматичне кредитування цілком виключене.

Перехід до ринку означає в тому числі і перехід до ринку капіталів, що припускає вільний перелив коштів. Розвивається комерційний кредит - зараз що знову створюються підприємства і фірми фіксують у своїх статутах право нададуть кредити.

Таким образом для потенційних позичальників відкриваються можливості одержання коштів з альтернативних небанківських джерел. У цих умовах банківській системі варто бути більш гнучкої і демократичний - вона не повинна закріплювати монополізм декількох найбільших банків, зобов'язана давати широкий економічний простір усім банківським установам, не завищимо от їхнього розміру й обсягу операцій.

В взаєминах центральних банків з комерційними банками випливає несхожість з тієї об'єктивної реальності, що останні - це не філії перших, а самостійні підприємства, що працюють в умовах ризику і цілком відповідають за результати своєї діяльності. Це найважливіші суб'єкти ринкового господарства, і їм потрібний не тільки державний нагляд, але і державна допомога, без якої банківський механізм у цілому злагоджене не заробить.

Комерційні банки виходять з того, що альтернативи ринку ні, вони готові енергійно співробітничати з підприємцями.

Розвиток підприємництва стримується двома істотними факторами:

Непевність у необоротності проведених реформ і вакуум між прийняттям законів і їхньою реалізацією.

На Заході закони приймаються переважно стосовно до існуючого структурам, а в нас вони готуються для майбутніх підприємців, яких має бути ще знайти і зробити їм підтримку.

Державний контроль за діяльністю комерційних і кооперативних банків здійснюється шляхом установлення центральним банком відповідних правил і нормативів. Забезпечуючи стійкість грошового обігу, вони ні в якої мер не перешкоджають розвитку заповзятливості банків, розширенню сети їхніх установ і виконуваних операцій. З метою контролю використовується діяльність спеціалізованих аудиторських організацій. Принципова відмінність їх от контрольно-ревізійних органів полягає в тому, що вони знаходяться на повному госпрозрахунку. Клієнти цих організацій зацікавлені в кваліфікованої і всебічної перевірки своєї заможності, за що готово платить.

Аудиторські фірми націлені на виявлення порушень, але і на надання консультационно-метадической допомоги. І, отже, вони повинні бути незалежними.

Ринок позичкових капіталів уперше виник в умовах капіталізму. Як предмет купівлі-продажу на ринку інвестицій (довгострокове вкладення капіталу в промисловість і інші галузі господарства для одержання прибутку) виступає капітал. Йде торгівля грошима. Гроші здобувають додаткову корисність - здатність приносити прибуток. В угоді беруть участь два обличчя: власник бездіяльного (вільного) капіталу і бізнесмен, що бажає пустити цей капітал в обороту для одержання прибутку. Продається право використовувати капітал у плині визначеного часу за визначену плату. У такому видимому русі грошей цілком сховане джерело зростання спочатку авансованої вартості. Відсоток виступає як ціна товару - капітал. Справжня економічна природа відсотка виявляється в діях обличчя, що одержало позичку. Якщо це промисловець, то він пускає отримані гроші в оборот поряд із власним капіталом. У розпорядженні торгового капіталіста позиковий капітал виконує посередницьку функцію. У тім і в іншому випадку він повертається з кругообігу із середнім прибутком. Одна частина її залишається функціонуючому підприємцю у формі підприємницького доходу, а інша служить джерелом для позичкового капіталу і приймає форму відсотка. Відбувається як би роздвоєння того самого капіталу: капітал як власність забезпечує своєму власнику відсоток, а капітал як функція приносить підприємцю, що пустив його в оборот, підприємницький доход. Норма і ставка відсотка визначається відношенням суми доходу до величини позичкового капіталу і виражається у відсотках. Вона залежить від середньої норми прибутку, що витягається в даному суспільстві функціонуючими підприємцями і від попиту та пропозиції на позичковий капітал. Сьогодні комерційні банки на Україні видають кредити під 30% річних по тій простій причині, що використовуваний у торгово-посередницькій діяльності позиковий капітал забезпечує прибуток у набагато більшому розмірі. Оскільки виробництво не в змозі дати такого прибутку, те сьогоднішній рівень відсотка є для нього руйнівним і інвестиції в промисловість і в сільське господарство, власне кажучи, припинилися, що погіршує перспективу виходу економіки з кризового стану.

Рівень процентної ставки є тим знаряддям, яким суспільство користається при виборі різних варіантів капіталовкладень. Коли рівень відсотка виявляється високим, то в цих умовах можуть починатися лише ті варіанти капіталовкладень, що мають найбільш високу чисту продуктивність. Поступово, у міру того, як інтенсивне нагромадження капіталу в попередній період викликає до життя чинність закону убутної прибутковості, процентні ставки стануть знижуватися. Це послужить сигналом для здійснення тих проектів капіталовкладень, що характеризуються більш низькою чистою продуктивністю.

Можна припускати, що подальше насичення нашого внутрішнього ринку іноземними товарами при одночасному спаді виробництва і зменшенні доходів в основної маси населення в недалекому майбутньому приведе до зменшення прибутки від торгово-посередницької діяльності, а отже, і до подальшого падіння процентних ставок.

7. Стан та перспективи розвитку кредитної системи

Україна може відігравати значну історичну роль в економічному та політичному розвитку європейського регіону. Протягом останніх років в Україні успішно здійснюється реформування економічної та політичної системи.

У фінансово-грошовій сфері першочерговим завданням є утримання стабілізації цін, нормативів бюджетного дефіциту і забезпечення стабільності національної валюти, створення досконалої дворівневої банківської системи, використання кредитних засобів стимулювання виробництва, активізація інвестиційного процесу, всебічний розвиток підприємництва, демонополізація виробництва.

Бажаючи підкреслити значимість кредитної системи, останню часто називають кровоносною системою економіки; вона є функціональною підсистемою ринкового господарства, яка опосередковує процеси формування капіталу в економічній системі та його рух між суб'єктами і секторами економіки. Робота кредитної системи багато в чому визначає здорове функціонування економічного організму. Фінансові регулятори - процентні ставки, контроль маси і бази грошей обігу - дають змогу чітко підтримувати її життєдіяльність, не допускаючи перегріву і запобігаючи спаду активності. У процесі суспільного відтворення не тільки утворюються тимчасово вільні грошові капітали як джерело позичкового капіталу, але внаслідок того, що в процесі кругообігу капіталу відбувається зміна товарної та грошової форм капіталу, виникає необхідність в одержанні кредиту для забезпечення безперервності відтворення. Банкам по праву відводять одну з головних ролей у розвитку економіки, тому що вони є найстарішими кредитними установами, які виконують більшість відомих у практиці ділового підприємництва фінансових операцій і послуг.

Комерційні банки є багатофункціональними установами, які оперують у різних секторах ринку позичкового капіталу. Найбільші комерційні банки є інститутами універсального профілю, які здійснюють широкий спектр операцій та надають клієнтам повне фінансове обслуговування. Основне місце в діяльності комерційних банків займають депозитно-позичкові операції, а головною особливістю є прийом коштів на поточні рахунки (вклад до запитання), тобто ведення каси підприємця, приватної особи. Цим вони відрізняються від спеціалізованих фінансових установ, які наділені обмеженими функціями.

Національна банківська система створюється в Україні з 1991 року. В юридичному аспекті вона базується на основі прийнятого у березні 1991 року Закону “Про банки і банківську діяльність”, а на сьогоднішній день на основі нової редакції Закону України “Про банки і банківську діяльність”, прийнятого у грудні 2000 року. Згідно з законодавством України стало можливим створення банків на основі будь-якої форми власності, що поклало початок ліквідації державної монополії на банківську діяльність.

Законом України “Про банки і банківську діяльність” передбачено функціонування на українському кредитному ринку банків з іноземним капіталом, визначені умови ліцензування їх діяльності та формування статутного капіталу.

В Україні спеціалізовані кредитно-фінансові установи являються невід'ємною частиною кредитної системи держави, до них можна віднести холдингові компанії, страхові компанії, кредитні союзи, інвестиційні фонди, ломбарди. Вони займаються кредитуванням певних сфер і галузей господарської діяльності, домінують у відносно вузьких секторах ринку позичкових капіталів.

Останнім часом помітною стала тенденція збільшення частки позик, які надаються небанківськими кредитними установами, але на сьогодні їх питома вага в загальному обсязі позик, які надає кредитна система, незначна. Це пояснюється національними традиціями розвитку кредитної системи, а саме проблемами, які існують в законодавстві, - низьким рівнем доходів населення, недостатньо розвиненим ринком цінних паперів.

В Україні для успішного досягнення завершального етапу перехідного періоду з добре розвиненою кредитною системою, здатною роз'язати нові завдання реструктуризації економіки, необхідно вже сьогодні забезпечити реалізацію таких задач:

прискорення зростання економічного потенціалу комерційних банків, накопичення власного капіталу, звільнення їх балансів від безнадійних боргів державних підприємств;

розвиток небанківських кредитних установ;

захист кредитних установ від втручання з боку державних структур, які не забезпечують вимог чинного законодавства України;

створення надійної системи страхування банківських документів, сприяння формуванню високої довіри до банків з боку юридичних та фізичних осіб;

створення дійової законодавчо-правової бази функціонування кредитних установ, яка забезпечила б їм надійний захист від усіх видів ризиків та високу стабільність їх діяльності.

Таким чином, в Україні формується розгалужена кредитна система, яка ліквідує державну монополію, більш раціонально організує грошовий обіг, а емісію грошей приведе у відповідальність з дією закону грошового обігу. Держава повинна забезпечити сприятливі умови для її функціонування, при цьому можливості ринкової саморегуляції системи будуть пов'язані з максимальним врахуванням інтересів її членів. Без вирішального виконання запланованих заходів оздоровлення кредитної системи неможливе. При цьому не можна недооцінювати вже досягнуті успіхи. Однак в Україні розповсюджується загальне правило: тільки з ростом економіки кредитні установи одержать можливість взаємодіяти з іншими секторами та виконувати свої задачі по перетворенню народного господарства.

Для успішного розв'язання завдань фінансової та економічної стабілізації необхідно здійснити зважене грошово-кредитне регулювання. Через нього держава впливає на грошову масу і процентні ставки, а вони, у свою чергу, - на споживчий та інвестиційний попит. На жаль, сьогодні грошово-кредитна сфера не спроможна задовільно виконувати свою головну функцію - забезпечення ефективного розміщення ресурсів, стабільної національної грошової одиниці та стабільних цін.

Грошово-кредитна система України, як і національна економіка в цілому, ще не подолала наслідків кризи, що проявляється в інфляційних процесів, зростанні дебіторської та кредиторської заборгованостей між підприємствами, падінні національної грошової одиниці, значних внутрішніх та зовнішніх заборгованостей країни. Тому сьогодні в нашій державі головними завданнями є забезпечення структурної перебудови народного господарства, а також досягнення макроекономічної стабілізації шляхом реформування шляхом реформування грошово-кредитної та банківської систем.

Грошово-кредитна система України пройшла складний і суперечливий шлях розвитку, який умовно можна поділити на кілька етапів. Перший з них - становлення тієї системи (1991-1993 рр.) - характеризувався власною концепцією розвитку. Особливість даного етапу в тому, що, з одного боку, було формально проголошено ринкову ідеологію, в більшості секторів економіки відбулася лібералізація цін, було послаблено контроль за оплатою праці (що, у свою чергу, сприяло переливанню фінансових засобів з державного сектора до приватного), а за іншого - урядові структури гальмували трансформаційні процеси (приватизацію і реструктуризацію державних підприємств) (внаслідок чого зберігся монопольний державний сектор з пільговим кредитуванням галузей і виробництв).

У 1994 р. НБУ почав впроваджувати нову монетарну політику - це стало початком другого етапу у становленні грошово-кредитної системи України.

2000 р. можна вважати початком третього етапу в розвитку грошово-кредитної системи України, який покликаний подолати крайні підходи, розглянуті нами. Даний етап має характеризуватися зваженою грошово-кредитною політику, що і відбувається безпосередньо тепер.

Криза у грошово-кредитній сфері має системний і багаторівневий характер, який проявляється, з одного боку, у кризі державних фінансів і бюджетній розбалансованості, а з іншого - у кризі фінансів реальної економіки, постійному зростанні дебіторської та кредиторської заборгованості між господарюючим суб'ктами. Бездефіцитний бюджет, прийнятий на 2000 і 2001 рр., не повинен виступати самоціллю соціально-економічного розвитку. В усіх країнах світу, за винятком США і України є бюджетний дефіцит. Відбулося фактичне роздвоєння сфери обороту капіталу, який обслуговує дефіцит державного бюджету і через механізм самозростання скорочує основні фінансові ресурси держави. Кредитування провідних галузей економіки (і зокрема - сільського господарства) повністю зупинилося .Спочатку кредитні ресурси перекачувалися на погашення дефіциту бюджету через пряме кредитування НБУ. Сьогодні ті самі кредитно-фінансові ресурси перекачуються через фондовий ринок. Якщо проаналізувати участь основних банків у приватизації, то можна стверджувати, що наші банки відчужені від неї. У кредитуванні галузей вітчизняної економіки не використовується такий важливий фактор, як заощадження населення, який у провідних країнах виступає основним інструментом інвестиційних вкладень.

Успішне проведення грошово-кредитної політики є можливим лише при її взаємодії з фіскальними інструментами ( насамперед, це реформування податкової системи ). Можна погодитись з твердженням, що макроекономічна політика, її рішення повністю залежать від інституціональних змін у суспільстві. Якщо не працюють інститути, то реалізувати макроекономічну політику неможливо. На сучасному етапі реальної рушійною силою інституціональних змін можуть виступити трансформування відносин власності та оптимальне співвідношення її різних форм.

На сьогодні Україна ефективно співробітничає з трьома фінансовими інститутами - Міжнародним валютним фондом (МВФ), Світовим банком (СБ), Європейським банком реконструкції та розвитку (ЄБРР). Умови співробітництва з кожним із них визначається їх статутами і відрізняються одна від одної, що зумовлено специфікою функціонування цих інститутів.

Світовий банк і МВФ, відомі під спільною назвою як бреттон-вудські інститути (від американського містечка Бреттон-Вуд у штаті Нью-Гемпшир, де вони були створені представниками 44 націй у липні 1944 року), становлять подвійну міжурядову опору, яка підтримує всю структуру світового економічного та фінансового порядку.

Мета цих двох бретто-вудських установ полягає у зміцненні міжнародної економіки після закінчення Другої світової війни.

Одною з передумов створення міжнародних фінансових організацій була світова економічна криза , яка призвела до скрутного становища чимало країн. Вони співпрацюють із багатьма країнами світу, і умови співробітництва передбачають, що ці країни були членами цих міжнародних фінансових організацій. Країни - члени організацій роблять внески в статутний фонд, кошти з якого використовуються на фінансування країн-членів і тих програм, які відповідають вимогам статуту фінансових інститутів і не суперечать йому. Слід зазначити, що Україна відповідає вимогам цих інститутів і вже користується їх ресурсами, особливо кредитами МВФ та Світового банку. Необхідно з'ясувати: якщо з їх допомогою не буде досягнуто ніякого економічного ефекту, чи стане це ярмом для українського народу. Дане застереження треба розглядати під кутом зору таких вимог і проблем:

по-перше, кредити найчастіше надаються під відсотки, нижчі за ринкові або не вищі за середньо ринкові. Звісно, під такі відсотки отримати приватних суб'єктів кредити неможливо (фінансовий стан України поки що не викликає довіри у потенційних позичальників), а особливо великі суми (понад 1млрд. дол.США). Тому в отриманні таких кредитів є раціональні підстави;

по-друге, існує об'єктивна необхідність і потреба української економіки в цих коштах, без яких підприємства не в змозі в найкоротші строки здійснити піднесення виробництва і тим самим підняти матеріальний рівень українського народу. Інакше кажучи, підприємствам потрібні зовнішні джерела розвитку;

по-третє, є досвід, що країни, які спочатку брали в борг у міжнародних фінансових організацій, потім самі позичали їм кошти (для прикладу можна навести Японію, яка протягом 14 років користувалася кредитами СБ, а тепер сама позичає великі ресурси).

Отже, така логіка аналізу приводить до висновку про необхідність співробітництва України з міжнародними фінансовими організаціями. Головне, що кошти використовувалися за цільовим призначенням. За цим пильно стежать фінансові організації. Крім того, треба складати такі проекти, за якими позики використовувалися найефективніше, сприяли економічному зростанню держави.