Кредитная стратегия субъектов рынка ссудных капиталов

Таблица 3.5 Значения показателей эффективности затрат АКБ "Конверсбанк"

Наименование показателя	Значение
Эффективность затрат на обслуживание задолженности	32,95%
Эффективность расходов по операциям с ценными бумагами	42,12%
Эффективность валютных операций	157,39%
Эффективность прочих расходов	95,69%
Эффективность всех затрат	14,11%

В целом по отчету о прибылях и убытках АКБ "Конверсбанк" можно сделать следующие выводы:

наибольшее значение эффективности имеют расходы на совершение валютных операций, это обусловлено тем, что в абсолютном выражении расходы на совершение валютных операций имеют наименьшее значение;

деятельность банка в целом доходна, и эффективность всех затрат составляет 14%, это свидетельствует о достаточно осторожном поведении банка и высокой ликвидности его инвестиционного портфеля.

Оценка эффективности ресурсов АКБ "Конверсбанк"

Ресурсы АКБ "Конверсбанк" были проанализированы ранее. По итогам оценки были сделаны выводы о качестве ресурсов. Теперь необходимо оценить насколько эффективно банк использует свои ресурсы в качестве источника получения дохода.

Для ответа на поставленный вопрос воспользуемся формальными показателями эффективности, значения которых рассчитаны по данным финансовой отчетности АКБ "Конверсбанк".

Для удобства оценки результаты расчетов сведены в таблицу 3.6.

Таблица 3.6 Показатели эффективности ресурсов АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 г.

Наименование показателя	Значение, %
Рентабельность активов	3,39%
Рентабельность капитала	58,22%
Рентабельность акционерного капитала	287,59%

Как было видно из предыдущих расчетов, банк проводит низкорискованную политику, направленную на поддержание высокой надежности. Это подтверждается данными таблицы 3.6. Рентабельность активов находится на уровне 3,5%. В условиях России это может быть и низкий показатель, но повышение этого показателя может привести к снижению надежности банка, а следовательно, снижению его кредитоспособности, поэтому с точки зрения надежности банка как заемщика, значение этого показателя вкупе с оценкой качества активов и пассивов свидетельствует о высокой кредитоспособности АКБ "Конверсбанк".

Для определения кредитоспособности АКБ "Конверсбанк" расчет дополнительных показателей не требуется.

Таким образом на основании проведенного изучения финансового состояния, а также финансовых результатов АКБ "Конверсбанк" можно сделать следующие выводы о его кредитоспособности:

комплексная оценка формальных показателей АКБ "Конверсбанк" свидетельствует о его высокой степени кредитоспособности;

высокое "качество" активов банка, а также низкий уровень рентабельности активов свидетельствуют о консервативности банка как кредитора, а следовательно могут характеризовать консервативность банковской политики в целом;

общий уровень всех формальных показателей находится на разумном уровне, а показатели, значения которых подлежат регулированию ЦБ РФ, находятся в пределах нормы.

Такое положение в банке свидетельствует о высокой степени надежности средств, размещаемых другими банками в этом банке, а значит и о высокой кредитоспособности АКБ "Конверсбанк".

3.2 Оценка кредитоспособности АО "Челябинский тракторный завод" на основе расчета формальных показателей

Оценка активов АО "Челябинский тракторный завод"

Для оценки активов АО "Челябинский тракторный завод" необходимо проанализировать баланс предприятия на 1.01.97 (Приложение №2). Для удобства дальнейших расчетов также можно преобразовать баланс в агрегированную форму (Приложение №3)

После преобразования рассмотрим структуру активов АО "Челябинский тракторный завод", представленную в табл. 3.7.

Таблица 3.7 Структура активов АО "Челябинский тракторный завод"

СТРУКТУРА НЕОБОРОТНЫХ АКТИВОВ
Нематериальные активы	0,0%
Основные средства	72,7%
Незавершенные капит. вложения	15,8%
Долгосрочные финан. вложения	7,3%
Прочие необоротные активы	4,1%
Итого	100,0%
Доля в общих активах	74,7%
СТРУКТУРА ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ
Незавершенное производство	0,4%
Авансы поставщикам	47,7%
Производств. запасы и МБП	18,3%
Готовая продукция	6,7%
Товары	0,2%
Счета к получению	11,8%
Денежные средства	11,4%
Прочие	3,5%
Итого	100,0%
Доля в общих активах	25,3%

По данным таблицы можно сказать, что большую часть активов занимают необоротные активы, они в 3 раза превосходят оборотные активы, поэтому реальная стоимость активов может оказаться намного ниже номинальной с учетом коэффициентов ликвидности. Расчет показывает, что стоимость активов, взвешенных с учетом риска, составляет

от общей суммы активов, то есть в 2 раза меньше. Это свидетельствует об общем уровне ликвидности активов АО "Челябинский тракторный завод" 0,5 или 50%, что для российских предприятий является достаточно высоким показателем в связи с недооценкой оборотных активов.

Для дальнейшего изучения активов проведем расчет формальных показателей.

Значение коэффициента структуры равно 3, это подтверждается данными таблицы 3.7.

Технологичность производства АО "Челябинский тракторный завод" равна 0, что говорит о моральном устаревании технологий.

Значение коэффициента реализуемости продукции равно на 1.01.97

,

то есть стоимость отгруженных товаров в 26 раз превосходит стоимость незавершенного производства. Это говорит о коротком цикле производства продукции, а также о гибкой маркетинговой политике АО "Челябинский тракторный завод".

Доля активов первой категории в оборотных активах равна 11,4%. Это достаточно высокий показатель защищенности оборотных активов.

Как видно из табл. 3.7 наибольшую долю необоротных активов занимают основные средства - 72,7%. Из этих данных можно сделать вывод, что производство на предприятии является трудоемким.

Таким образом, по данным комплексной оценки активов можно сделать следующие выводы:

нельзя дать однозначную оценку качеству активов, есть как положительные, так и отрицательные аргументы по оценке "качества" активов;

с точки зрения кредитора несомненно положительным является высокое значение показателя реализуемости продукции;

но в то же время низкое значение технологичности производства наводит на размышления.

В целом по активам нельзя дать однозначный ответ и требуется дополнительная оценка кредитоспособности АО "Челябинский тракторный завод".

Оценка пассивов АО "Челябинский тракторный завод"

Для углубления анализа финансовой отчетности АО "Челябинский тракторный завод" проведем оценку его пассивов.

Значение коэффициента общей платежеспособности равно

.

Что говорит о достаточной степени защищенности капитала от внешних источников финансирования, которые в условиях достаточно высокой инфляции имеют высокую стоимость и повышают себестоимость продукции.

Значение коэффициента автономии

лишь подтверждает сделанные выше выводы.

Коэффициент капитализации прибыли иллюстрирует успешность деятельности предприятия, у АО "Челябинский тракторный завод" он равен

это говорит о достаточно успешной деятельности предприятия, но при этом не стоит забывать, что у российских предприятий основной прирост капитала произошел за счет переоценки основных средств и резкого увеличения добавочного капитала.

Насколько предприятие увеличивает рентабельность капитала, привлекая заемные средства позволяет судить финансовый рычаг, значение которого для АО "Челябинский тракторный завод" на 1.01.97 составило

,

что говорит об увеличении отдачи на единицу капитала на 16% по сравнению с отсутствием заемных средств.

Доли различных статей пассивов по видам, а также доли видов пассивов в общих пассивах можно представить в виде сводной таблицы. Для этого значение каждой статьи пассивов делится на общую сумму либо капитала, либо заемных средств в зависимости от того, к какому виду пассивов относится статья. Рассчитанная таким образом структура пассивов АО "Челябинский тракторный завод" приведена в таблице 3.8.

Таблица 3.8 Структура пассивов АО "Челябинский тракторный завод"

СТРУКТУРА ДОЛГОСРОЧНЫХ ПАССИВОВ
Уставный капитал	60,4%
Накопленный капитал	39,6%
Долгосрочное финансирование	0,0%
Итого долгосрочные пассивы	100,0%
Доля в общих пассивах	86,2%
СТРУКТУРА ТЕКУЩИХ ПАССИВОВ
Краткосрочные кредиты	4,0%
Счета к оплате	20,6%
Авансы	29,6%
Расчеты с бюджетом	17,5%
Расчеты по заработной плате и отчислениям	3,3%
Прочие текущие пассивы	25,1%
Итого текущие пассивы	100,0%
Доля в общих пассивах	13,8%

Структура заемных средств предприятия представлена на рис. 3.3.

Рис. 3.3 Структура текущих пассивов АО "Челябинский тракторный завод"

Общая оценка пассивов позволяет сделать вывод о привлекательности предприятия в качестве потенциального заемщика.

Логическим завершением анализа финансового положения АО "Челябинский тракторный завод" служит оценка соотношения его активов с его пассивами.

Оценка соотношения активов и пассивов АО "Челябинский тракторный завод"

Показатели, рассчитываемые на этом этапе анализа, можно сгруппировать для дальнейшего анализа в две таблицы: первая будет включать значения относительных показателей, вторая - абсолютных.

Сгруппированные по такому принципу значения показателей представлены в таблице 3.9.

Таблица 3.9 Значения относительных показателей ликвидности

Наименование показателя	Значение
Коэффициент общей ликвидности	2,28
Коэффициент промежуточной ликвидности	1,11
Коэффициент абсолютной мгновенной ликвидности	0,27
Коэффициент маневренности	0,13
Доля собственных источников финансирования оборотных активов	0,46
Коэффициент обеспеченности долгосрочных инвестиций	0,87
Коэффициент самофинансирования	0,48

Результаты расчетов, сведенные в таблицу 3.9, свидетельствуют достаточно рациональном размещении средств предприятия, значения показателей ликвидности свидетельствуют о достаточном количестве оборотных активов для покрытия текущих пассивов.

Таким образом, по результатам анализа финансового положения предприятия, включающего три этапа:

оценку активов предприятия;

оценку пассивов предприятия;

оценку соотношения активов и пассивов предприятия,

можно сделать выводы о высокой степени кредитоспособности АО "Челябинский тракторный завод" и его надежности в качестве заемщика.

После анализа финансового положения проводится оценка эффективности деятельности предприятия, которая включает два этапа:

оценку эффективности затрат;

оценку эффективности ресурсов.

Результаты оценки эффективности деятельности должны либо подтвердить предварительные выводы, либо опровергнуть их, но в любом случае второй этап оценки кредитоспособности АО "Челябинский тракторный завод" уточнит полученные на первом этапе результаты.

Оценка эффективности затрат АО "Челябинский тракторный завод"

Для проведения оценки эффективности затрат необходимо рассмотреть Отчет о прибылях и убытках АО "Челябинский тракторный завод" (Приложение № 4).

Эффективность переменных затрат у АО "Челябинский тракторный завод" на 1.01.97 составляет

.

Это говорит о том, что при изменении переменных затрат на 1 у.е. валовая прибыль увеличится на 28,9%.

Точка безубыточности АО "Челябинский тракторный завод" составляет 342 797 543 руб., а абсолютное отклонение от точки безубыточности составляет 369 018 575 руб., что говорит о высоком запасе прочности предприятия и подтверждает выводы, сделанные на предыдущих этапах анализа о высокой степени реализуемости продукции.

Все остальные показатели, рассчитываемые на данном этапе можно свести в таблицу (табл. 3.10) и проанализировать в совокупности.

Таблица 3.10 Показатели эффективности затрат АО "Челябинский тракторный завод"

Наименование статей	Значение
Эффективность постоянных затрат	105,9%
Совокупная эффективность затрат	40,8%
Эффективность продаж	29,0%
Балансовая эффективность затрат	42,5%
Чистая эффективность затрат	36,0%
Чистая эффективность деятельности	25,3%
Запас прочности	51,4%
Производственный рычаг	190,0%

Оценка показателей, приведенных в таблице 3.10, свидетельствует об успешной деятельности предприятия на рынке и говорит достаточно высокой степени прибыльности затрат, как по видам, так и в целом по всему предприятию.

Завершающим шагом по оценке кредитоспособности АО "Челябинский тракторный завод" является оценка эффективности его ресурсов. Так деятельность предприятия прибыльна, использование его ресурсов эффективно. Насколько эффективно - ответ на этот вопрос будет дан в следующем параграфе.

Оценка эффективности ресурсов АО "Челябинский тракторный завод"

Для оценки эффективности ресурсов предприятия рассмотрим и проанализируем две таблицы (табл. 3.11, 3.12). В первую вошли показатели рентабельности, во вторую - показатели оборачиваемости.

Таблица 3.11 Показатели рентабельности АО "Челябинский тракторный завод"

Общая рентабельность	13,9%
Рентабельность собственного капитала	16,1%
Рентабельность уставного капитала	33672,2%
Рентабельность необоротных активов	18,4%
Рентабельность оборотных активов	57,0%

Таблица 3.12 Показатели оборачиваемости АО "Челябинский тракторный завод"

ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ТЕКУЩИХ АКТИВОВ
Оборот запасов материалов	10,7
Доля в "затратном цикле"	22,1%
Оборот авансов поставщикам	26,1
Доля в "затратном цикле"	53,8%
Оборот незавершенного производства	0,3
Доля в "затратном цикле"	0,6%
Оборот готовой продукции	4,3
Доля в "затратном цикле"	8,8%
Оборот товаров	0,0
Доля в "затратном цикле"	0,0%
Оборот выставленных счетов	5,1
Доля в "затратном цикле"	10,5%
Оборот прочих текущих активов	2,0
Доля в "затратном цикле"	4,2%
Итого "затратный цикл"	48,5
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ТЕКУЩИХ ПАССИВОВ
Оборот предъявленных счетов	7,2
Доля в "кредитном цикле"	25,4%
Оборот авансов покупателей	6,3
Доля в "кредитном цикле"	22,0%
Оборот прочих текущих пассивов	15,0
Доля в "кредитном цикле"	52,6%
Итого "кредитный цикл"	28,5
Итого "чистый цикл"	20,0

По таблице 3.11 можно сделать следующие выводы:

общая рентабельность предприятия составляет 13,9%, что для российских предприятий является достаточно высоким показателем;

в целом прибыль, полученная от использования ресурсов АО "Челябинский тракторный завод" достаточна для покрытия процентов, что свидетельствует о высокой степени кредитоспособности. Об этом же свидетельствуют и данные таблицы 3.12.

Таким образом, по окончании всех этапов анализа по предприятию АО "Челябинский тракторный завод" можно сделать следующие выводы:

общая оценка качества активов не дала однозначного ответа на вопрос о кредитоспособности, поэтому были рассмотрены другие группы показателей;

высокая доля собственных средств в пассивах предприятия свидетельствует о высокой степени защищенности предприятия от колебаний кредитного рынка;

предприятие действует эффективно, так как сумело наладить выпуск хорошо реализуемой продукции.

Все эти факты говорят о надежности предприятия в качестве заемщика и позволяют на основе расчета формальных показателей сделать вывод о его достаточной кредитоспособности.

3.3 Задачи информационного обеспечения при расчете формальных показателей потенциальных заемщиков

Анализ кредитоспособности заемщика очень важен для банка, однако, в настоящее время на основании одного анализа отчетности заемщика и цели кредитования трудно принять решение о выдаче кредита. Данные источники информации имеют значительные ограничения по полноте и достоверности. Причем это относится не только к российской, но и к западной практике кредитования.

В частности, австрийский экономист Антон Шмелль в своей книге "Praxis der Kredituberwachung" указывает на недостатки периодической отчетности в качестве информационного материала:

1. Возможность манипулирования данными при составлении баланса.

Предприятие при составлении отчетности может пользоваться различными бухгалтерскими приемами (вполне легальными), чтобы баланс стал как можно более "красивым". Особо популярно в западных странах применение различных систем стоимостной оценки средств предприятия в зависимости от его экономического положения. Совокупность таких приемов называют "балансовой политикой". В нашей стране у предприятий также есть возможности для проведения "балансовой политики", не говоря уже о том, что балансы часто бывают неправильными из-за умышленной фальсификации или ошибок бухгалтеров.

2. Недостаточная полнота и актуальность.

В балансе не всегда содержатся исчерпывающая информация о состоянии предприятия. Например, в нем не отражаются ограничения в распоряжении имуществом (собственность, переданная в залог). Также балансы, которые фиксируют состояние предприятия на определенную дату, могут быть недостаточно актуальными к моменту выдачи кредита, так как за 2-3 месяца ситуация на предприятии может полностью измениться.

Также и анализ сделки далеко не всегда бывает эффективным. Часто для получения кредита предприятия представляют в банк "липовые" договора, контракты, технико-экономические обоснования. Проверка же достоверности таких документов и реальной осуществимости сделки весьма затруднена, так как весьма сложно получить необходимую информацию в условиях неразвитости глобальных и локальных информационных систем. Также на рынке весьма велик разброс цен, и если в одних условиях сделка может оказаться выгодной, то в других точно такая же сделка не даст положительных результатов.

Поэтому банк, помимо вышеуказанных источников информации, должен собрать и проанализировать как можно больше всевозможных данных о кредитоспособности заемщика (различные расшифровки, информацию от третьих лиц о надежности заемщика, о его предшествующей хозяйственной деятельности и так далее), о выгодности и реальности сделки, на которую берется кредит; особенно важна информация, предупреждающая о возможности мошенничества со стороны заемщика.

Основными критериями при сборе информации служат: доступность; быстрота получения информации; затраты на получение информации; качество информационного источника; независимость источников информации; наличие людских и технических ресурсов для своевременной обработки полученной информации.

В целом банк должен собрать всю возможную информацию, и только комплексный анализ всех факторов может служить надежным основанием для принятия решения о выдаче кредита.

Заключение

Подводя итоги, можно сделать следующие выводы. На современном этапе становления и развития рынка ссудных капиталов, в условиях нестабильной экономической обстановки в России проблема определения кредитоспособности заемщика - субъекта данного рынка является одной из наиболее практически важных задач.

Кредитоспособность субъекта рынка ссудных капиталов (заемщика) - это фундаментальное свойство кредитных отношений и, поскольку экономическую основу кредитоспособности составляет кругооборот и оборот фондов участников воспроизводственного процесса, то можно сказать, что именно кредитоспособность заемщика и выступает необходимым условием функционирования всей кредитной системы.

В общебанковском масштабе для любого банка очень важно умелое проведение кредитной стратегии и управление собственными активами. При этом необходимо соблюдать принцип диверсификации деятельности банка, который выражается, во-первых, в развитии других активных операций, помимо кредитования; во-вторых, в рамках самого кредитования важно предоставлять кредиты как предприятиям и населению, так и другим банкам, что позволяет выбирать оптимальное соотношение доходности и надежности кредитования; в-третьих, необходимо распределять кредитный риск между несколькими заемщиками, тогда крах одного из заемщиков не повлечет за собой банкротство банка.

На уровне конкретного заемщика банку важно определить его кредитоспособность. Для этого необходимо провести анализ финансового состояния заемщика. Существует ряд показателей, позволяющих на базе периодической отчетности предприятия определить его платежеспособность и финансовую устойчивость. Это коэффициенты ликвидности, показатель обеспеченности собственными средствами и другие. Для комплексной оценки кредитоспособности заемщика можно воспользоваться балльной системой, где каждый показатель имеет свой рейтинг в зависимости от его значимости для анализа. Перемножая рейтинг показателя на класс кредитоспособности по данному показателю можно по сумме полученных баллов определить общий класс кредитоспособности заемщика. Данную методику необходимо совершенствовать, дабы она наиболее точно отражала реальное состояние дел субъекта рынка.

Помимо предприятий и индивидуальных заемщиков банки активно кредитуют другие коммерческие банки. Сейчас это направление работы является менее рискованным по сравнению с кредитованием предприятий и граждан. О деятельности коммерческого банка можно собрать больше информации, и вообще, банки сейчас являются наиболее надежными заемщиками. Этому способствует и ужесточение требований к созданию коммерческих банков, к размеру их уставного капитала. Также для банка очень важно сохранять свою репутацию, поскольку он зависит от привлекаемых им депозитов и межбанковских кредитов, а случаи невозврата МБК подорвут доверие к банку со стороны его кредиторов и вкладчиков.

Эти причины во многом определяют меньшую рискованность межбанковских кредитов. Однако даже самый крупный банк может попасть в затруднительное финансовое положение и не вернуть кредит. Поэтому при предоставлении межбанковских кредитов проводится тщательный анализ баланса банка-заемщика. Здесь важен не только показатель валюты баланса (то есть абсолютный размер банка), но и структура активов и пассивов банка, показывающая, насколько рискованную политику проводит банк.

Существенную роль при принятии решения о выдаче межбанковской ссуды имеют также: опыт работы с данным банком, наличие у него прибыли, присутствие его в официальных рейтингах, наличие валютной лицензии (особенно генеральной) и так далее.

Подробный анализ по всем этим пунктам позволяет снизить риск невозврата межбанковских ссуд.

Другая часть работы, проводимой перед принятием решения о выдаче кредита, - анализ сделки, на осуществление которой он испрашивается. Банк должен правильно оценить, насколько выгодна данная сделка, на основе контрактов, договоров и товарораспорядительных документов, а также на основе внешней информации о состоянии рынка.

Однако анализ отчетности и документов, относящихся к сделке, не дает полной информации о кредитоспособности заемщика. Эти источники информации часто бывают неполными, неточными и неактуальными. Поэтому для банка важно собрать всю возможную информацию о заемщике из прессы, от деловых партнеров заемщика, от других банков, кредитовавших данное предприятие, и так далее.

И все же в современных условиях трудно быть до конца уверенным, что заемщик вернет кредит и уплатит проценты по нему, даже если его финансовое состояние стабильно и направления вложения средств являются выгодными. Поэтому очень важен вопрос о твердом обеспечении кредита, то есть о дополнительных гарантиях его возвратности.

Наиболее распространенными формами обеспечения возвратности кредитов являются залог, гарантии банков, страхование кредитов. В настоящий момент наиболее надежным обеспечением являются гарантии банков. К тому же их оформление не связано с дополнительными трудностями. Если банк-гарант является надежным, то принять решение о выдаче кредита значительно легче.

Вместо банка гарантом погашения кредита могут выступать страховые компании. Здесь также важно оценить надежность страховой компании, и ее готовность в кратчайшие сроки отвечать по своим обязательствам при непогашении заемщиком кредита. Но страхование кредита также стоит дорого.

Видимо, в дальнейшем, самым распространенным видом обеспечения будет являться залог, поскольку финансово устойчивое предприятие обычно имеет большие запасы товаров или недвижимость в своей собственности. Использование залога дает наиболее широкие возможности для кредитования (как предприятий, так и населения, для которого почти недоступны другие виды обеспечения), однако сейчас недостаточно отработано залоговое законодательство и на практике возникает много трудноразрешимых вопросов.

Помимо залога товаров очень интересны залог недвижимости, получающий сейчас все большее распространение, залог транспортных средств и другого имущества, а также залог ценных бумаг. Эти виды залога позволяют осуществлять кредитование как юридических лиц, так и населения. Существуют также и другие формы обеспечения возвратности: передача права собственности, переуступка требований.

С целью повышения эффективности кредитной стратегии субъектов рынка ссудных капиталов необходимо разрабатывать прогнозы будущего развития заемщиков. Объективную оценку надежности партнеров коммерческих банков могут дать независимые организации, сеть которых уже достаточно развита.

Дальнейшее улучшение кредитной стратегии субъектов рынка безусловно требует преодоления такого существенного недостатка, как слабое развитие компьютеризации их деятельности во всех направлениях. Только некоторые из них используют новые совершенные системы автоматизированной обработки информации. Унифицированных программных средств по анализу кредитной стратегии поведения субъектов рынка нет. Они создаются самими субъектами под каждый вид своей деятельности.

Список литературы

Бандурин В.В., Беленький Л.П., Блинов В.В., Корпоративное управление в условиях рынка. М.: Изд-во МО РФ, 1996.

Банковский учет по международным стандартам бухгалтерской отчетности. “Die Bank”, № 7, 1996.

Банковское дело / Под ред. Лаврушина О.И. - М., 1992.

Банковское дело: Справ. пособие / Под ред. Бабичевой Б. - М.: Экономика, 1993.

Банковское дело: Учебник. - 2-е изд., стереотип./ Под ред. проф. В.И. Колесникова, проф. Л.П. Кроливецкой. - М.: Финансы и статистика. 1996.

Деньги. № 1- 20, 1996.

Закон РСФСР "О банках и банковской деятельности в РСФСР" от 2 декабря 1990 г. // Бизнес и банки, 1991, № 4.

Инструкция ЦБ РФ от 30.04.1991 г. №1 "О порядке регулирования деятельности коммерческих банков".

Клиланд Д., Кинг У. Системный анализ и целевое управление. М.: Мир, 1974.

Коган М.Л. Предприятие и банк. - М.: ПТФ, “Аркаюр”, 1993.

Коммерсант. № 1 - 20, 1996.

Маркова О.М., Сахарова Л.С., Сидоров В.Н. Коммерческие банки и их операции: Учеб. пособие. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.

Общая теория денег и кредита: Учебник / Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.

Практика банковского дела. Стратегическое управление банковской деятельностью. М.: ПРИОР, 1995.

Рейтинг надежности российских банков. Деньги. № 38 (48). М.: ИД “Коммерсантъ”. 1995.

Рид Э.. Коттер Р.. Гилл Э.. Смит Р. Коммерческие банки. - М.: СП “Космополис”, 1991.

Тимоти У. Кох. Управление банками: Пер. с англ. Уфа: Спектр. Ч. V, 1993. - 192 с.

Усоскин В.М. Современный коммерческий банк. Управление и операции. - М.: Все для вас, 1993.

Финансист, № 25, 1996.

Финансовый анализ деятельности фирмы. - М.: Крокус Интернэшнл, 1993.

Финансы, № 1 - 5, 1996.

Эксперт, № 38 - 41, 1996.

ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение № 1

Баланс АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 г.

№ счета	актив	пассив
0010	0	60 000 000
0011	0	12 030 194
0012	0	23 307 590
0015	0	9 452 759
0016	0	37 862 458
0017	0	20 700 452
0018	0	142 208 325
0031	16 841 877	0
0033	274 472	0
0034	345 190	0
0054	44 708 578	0
0055	15 104 153	0
0056	1 156 202	0
0057	1 354 592	0
0060	10 050 361	0
0064	37 648	0
0070	0	747 808 101
0071	0	1 007 118
0072	71 290 142	0
0073	0	168 248
0074	262 776 888	0
0075	450 058 000	169 873 548
0076	19 570 057	11 770 684
0078	0	229 955
0080	8 271 941	0
0081	0	2 609 671
0082	24 248	0
0083	3 083 499	0
0087	0	2 423
0089	13 080 225	13 080 225
0130	0	587 692
0132	0	52 320
0141	0	1 318 524
0142	0	468 488
0144	0	13 156
0145	8 299 036	8 288 700
0158	0	107 630
0160	0	239 619
0161	116 416 562	0
0167	590 752	0
0168	0	18 678 693
0170	0	35 512 840
0180	32 509 078	0
0191	21 697 223	0
0192	437 000	0
0194	207 454 526	0
0195	6 850 672	0
0196	0	238 568 858
0197	4 500 000	0
0200	0	6 565
0208	0	5 599
0222	0	4 315 493
0232	7 826 676	0
0244	0	4 009
0263	0	42 061
0267	0	9 552
0273	1 249 722	0
0286	0	6
0341	0	319 532
0345	0	175 958 140
0351	4 999 869	0
0355	245 998 729	0
0361	0	321
0363	0	40 764
0371	50 000	0
0385	0	68 636
0387	0	5
0400	0	127
0404	0	94
0411	30 000 000	0
0424	0	76 420
0441	0	131
0460	0	250 000
0461	0	734 576
0465	0	12
0466	0	26 414
0467	0	81 016 393
0468	0	1 502 222
0477	94 572 362	0
0478	1 373 286	0
0500	0	1 031
0508	0	19 661
0568	0	8
0569	0	11
0603	0	1 998 302
0604	0	150 000
0605	0	12
0606	0	9
0607	0	152 580
0608	0	5 455
0609	0	148 710
0619	625 274	0
0620	26 970 298	0
0626	10 402 054	0
0627	915 369	0
0632	0	578 973
0642	0	382 899
0643	0	335
0644	0	587 931
0660	9 639	0
0681	30 032 509	0
0682	0	6 532 006
0692	0	241 998
0695	0	5 721 116
0700	0	11 141 346
0701	0	63 401
0711	0	19 594 962
0712	638 913	0
0713	0	283 030
0715	0	1 712 348
0716	13 499 440	0
0717	0	271 364
0718	0	2 065 092
0721	28 410	0
0722	0	12 859
0723	0	2 410
0725	239 619	0
0726	0	376 542
0731	0	1 102 952
0734	0	5 952 966
0735	0	96 142 401
0736	0	3 907 909
0737	0	25 712 903
0739	0	1 764 152
0741	0	1 342 251
0747	0	109 267
0749	0	324 123
0750	0	1 100
0764	2 637	0
0770	4 416 636	0
0780	389 679	0
0781	319 378	0
0807	0	1 185 602
0810	0	8 867 886
0812	0	1 992 589
0816	44 252 646	0
0822	68 678 300	0
0823	0	44 842 949
0825	2 126 498	0
0890	49 624 161	49 624 161
0893	56 178 560	56 178 560
0900	0	13 560
0904	31 812 375	126 931 667
0920	224 572 763	0
0921	49 334 219	0
0923	28 975 174	0
0925	6 916 820	0
0930	14 861 177	0
0931	2 316	0
0932	3 459 151	3 534
0940	3 430 824	0
0941	11 136 439	0
0942	7 059 733	0
0943	0	15 942 074
0944	0	10 957 861
0945	0	47 743 897
0947	0	579 052
0949	1 960 839	385 398
0950	150 833 148	0
0980	0	172 551 606
0992	0	28 410
7999	2 546 558 564	2 546 558 564
	5 093 117 128	5 093 117 128

Приложение №2

Баланс АО "Челябинский тракторный завод"

Наименования позиций	Код
		1.01.97
Актив
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы (04, 05)	110	428 106
в том числе
нематериальные активы (ост. ст.)		428 106
организационные расходы	111	0
патенты, лицензии, товарн. знаки	112	0
Основные средства (01, 02, 03)	120	1 305 020 255
в том числе
основные средства (ост. ст.)		1 305 020 255
Оборудование к установке		73 675 049
земельные участки	121	0
здания, машины, оборудование	122	73 675 049
Незавер. капит. вложения (07, 08, 61)	123	284 141 473
Долгоср. фин. вложения (06, 56, 82)	130	131 747 385
в том числе
долгоср. фин. вложения		131 747 385
инвестиции в дочерние общества	131	0
инвестиции в зависимые общества	132	0
инвестиции в другие организации	133	0
займы на срок более 12 месяцев	134	0
собственные акции, выкупленные у акционеров	135	0
прочие долгоср. финанс. вложения	136	0
Прочие внеоборотные активы	140	0
=== Итого по разделу I	190	1 795 012 268
II. Запасы и затраты
Запасы	210	221 994 926
в том числе
сырье, материалы (10, 15, 16)	211	97 322 442
животные на выращ. и откорме (11)	212	2 377 673
м/цен. и б/изн. предметы (12, 13)	213	13 711 562
затраты в незавершенном производстве (20,21,23,29,30,36,44)	214	2 447 781
готовая продукция (40, 41)	215	41 034 830
товары		1 091 489
товары отгруженные (45)	216	63 878 028
расходы будущих периодов	217	131 121
прочие запасы и затраты		0
НДС по приобрет. ценностям	218	0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев)	220	0
в том числе
покупатели и заказчики (62, 76)	221	0
векселя к получению (62)	222	0
задолженность дочерних и зависимых предприятий (78)	223	0
задолженность участников по взносам в уставный капитал (75)	224	0
авансы выданные	225	0
прочие дебиторы	226	0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев)	230	316 793 384
в том числе
покупатели и заказчики (62, 76)	231	7 555 629
векселя к получению (62)	232	0
задолженность дочерних и зависимых предприятий (78)	233	116 004
задолженность участников по взносам в уставный капитал (75)	234	0
авансы выданные	235	290 330 072
бюджет		17 404 237
персонал по прочим операциям		1 211
прочие дебиторы	236	1 386 231
Краткосрочные финансовые вложения (52, 82)	240	175 805
в том числе
краткосрочные фин. вложения		175 805
инвестиции в зависимые общества	241	0
собственные акции, выкупленные у акционеров	242	0
прочие краткосрочные финансовые вложения	243	0
Денежные средства:	250	69 077 439
в том числе
касса (50)	251	294 466
расчетный счет (51)	252	12 404 658
валютный счет (52)	253	33 142 326
прочие денежные средства (55, 56, 57)	254	23 235 989
Прочие оборотные активы	260	0
Итого по разделу II	290	608 041 554
III. Убытки
Непокрытые убытки прошлых лет	310	0
Убыток отчетного года	320	0
Итого по разделу III	390	0
БАЛАНС	399	2 403 053 822
Пассив
IV. Капитал и резервы
Уставный капитал (85)	410	536 431
Добавочный капитал (87)	420	1 250 961 014
Резервный капитал (86)	430	938 749
в том числе
резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством	431	938 749
резервы, образованные в соответствии с учред. документами	432	0
Резервы по сомнительным долгам		0
Фонды накопления (88)	440	532 836 857
Фонд социальной сферы (88)	450	0
Целевые финансир. и поступления (96)	460	255 255 000
Нераспред. прибыль прошлых лет (88)	470	0
Нераспред. прибыль отчетного года	480	31 319 279
=== Итого по разделу IV	490	2 071 847 330
V. Долгосрочные пассивы
Заемные средства (92, 95)	510	36 750
в том числе
кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	511	0
прочие займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	512	36 750
Прочие долгосрочные пассивы (арендные обязательства)	513	0
=== Итого по разделу V	590	36 750
VI. Краткосрочные пассивы
Заемные средства (90, 94)	610	13 126 194
в том числе
кредиты банков, подлежащие погашению менее чем через 12 месяцев после отчетной даты	611	13 125 000
кредиты банков для работников		1 194
прочие займы, подлежащие погашению менее чем через 12 месяцев после отчетной даты	612	0
Кредиторская задолженность:	620	250 295 884
в том числе
поставщики и подрядчики (60, 76)	621	68 145 333
векселя к уплате (60)	622	0
по оплате труда (70)	623	6 693 817
по соц. страхов. и обеспечению (69)	624	4 215 218
по имущ. и личному страхованию		165 155
задолженность перед дочерними и зависимыми предприятиями (78)	625	0
по внебюджетным платежам		5 295 157
задолженность перед бюджетом (68)	626	52 498 761
авансы полученные (64)	627	98 055 906
прочие кредиторы	628	15 226 537
Расчеты по дивидендам (75)	630	0
Доходы будущих периодов (83)	640	67 747 664
Фонды потребления (88)	650	0
Резервы предстоящих расходов и платежей (89)	660	0
Прочие краткосрочные пассивы	670	0
=== Итого по разделу VI	690	331 169 742
БАЛАНС	699	2 403 053 822

Приложение №3

Агрегированный баланс АО "Челябинский тракторный завод"

АКТИВ
Постоянные активы
- нематериальные активы	428 106
- основные средства	1 305 020 255
- незавершенные капит. вложения	284 141 473
- долгосрочные финан. вложения	131 747 385
- прочие необоротные активы	73 675 049
=== Итого постоянных активов	1 795 012 268
Текущие активы:
- незавершенное производство	2 447 781
- авансы поставщикам	290 330 072
- производств. запасы и МБП	111 165 125
- готовая продукция	41 034 830
- товары	1 091 489
- счета к получению	71 549 661
- денежные средства	69 253 244
- прочие	21 169 352
=== Итого текущих активов	608 041 554
ИТОГО АКТИВОВ	2 403 053 822
ПАССИВ
Собственные средства:
- уставный капитал	1 251 497 445
- накопленный капитал	820 349 885
=== Итого собственных средств	2 071 847 330
Заемные средства:
- долгосрочные обязательства	36 750
- краткосрочные обязательства
- - краткосрочные кредиты	13 126 194
- - счета к оплате	68 145 333
- - авансы	98 055 906
- - расчеты по налогам	57 793 918
- - расчеты по з/пл	10 909 035
- - прочие	83 139 356
= Итого текущих пассивов	331 169 742
=== Итого заемных средств	331 206 492
ИТОГО ПАССИВОВ	2 403 053 822

Приложение №4

Выручка от реализации (без НДС)	705 816 118
Переменные затраты	308 356 667
Валовая прибыль	397 459 451
Постоянные затраты	193 036 288
Всего затраты на реализованную продукцию	501 392 955
Прибыль от основной деятельности	204 423 163
Доходы по ЦБ и от долевого участия	- 138 663
Прочие операционные доходы	8 693 288
Прочие внереализационные доходы	- 66 520
Балансовая прибыль	212 911 268
Налоги из прибыли	32 283 206
Проценты за кредиты, не включаемые в себестоимость	0
Чистая прибыль (прибыль после налогообложения)	180 628 062

Приложение №5

Динамика количества кредитных учреждений России в 1991-1996 гг.

	1991	1992	1993	1994	1995	1996
Количество зарегистрированных кредитных учреждений, на конец периода	1360	1713	2019	2517	2598	2605
Прирост по отношению к началу периода, %		26,0	17,9	24,7	3,2	0,3
Количество действующих кредитных учреждений, на конец периода				2457	2295	2154
Прирост по отношению к началу периода, %					- 6,6	- 6,1
Доля неработающих кредитных учреждений, % на конец периода				2,4	11,7	17,3
Число отозванных лицензий	10	10	21	65	225	145
Число отозванных лицензий в % к числу зарегистрированных на начало периода кредитных учреждений			1,2	3,2	8,9	5,6

Таблица 2 Динамика финансовых результатов деятельности российских банков

Результаты деятельности	1991г.	1992г.	1993г.	1994г.	1995г.
Балансовая прибыль, млрд. руб.	20,0	481,5	5298,7	12000	25000
Убытки, млрд. руб.		1,6	166,7	2200	5400
Количество убыточных банков		82	199	582	525
Количество убыточных банков по отношению к среднегодовой численности действующих банков, %		5,3	10,7	26,0	22,1

Таблица 3 Динамика рентабельности деятельности российских банков ( %)

	Балансовая прибыль (за вычетом убытков) по отношению к:
Годы	брутто-активам	собственному капиталу	оплаченному уставному фонду
1991		22,6
1992	2,4	39,1	210
1993	4,3	51,0	274
1994	2,7	34,1	124
1995	3,0	60,5	107

Таблица 4 Нетто-активы банковской системы в некоторых странах мира (млрд. долларов)

Страна	Годы	Нетто-активы
Латвия, Литва	1995	2,1
Румыния	1994	9,3
Венгрия	1994	37,8
Польша, Чехия	1994	53,7
Аргентина	1994	80,2
Россия	1996, май	80,9
Индия, Сингапур	1994	188,8
Мексика	1994	199,2
Бразилия	1993	205,7
Люксембург	1992	630,3
Канада, Ю. Корея	1994	763,4
Голландия	1995	890,2
Швейцария, Китай	1995	903,5
Франция	1995	2576,4
Великобритания	1994	3735,5
США, Германия	1995	6587,9
Япония	1995	8902,6

Таблица 5 Отношение суммарных нетто-активов банков к ВВП в странах мира

Страна	Годы	Проценты
Россия	1995	21
Эстония, Литва	1994	23
Латвия	1995	32
Румыния, Индия	1993	36
Польша	1994	40
США	1994	42
Венгрия, Мексика	1994	50
Италия	1992	67
Канада	1994	75
Чехия	1994	91
Китай	1994	101
Ю. Корея	1994	107
Бразилия	1993	110
Франция	1994	122
Япония	1994	125
Германия	1994	140
Швейцария	1995	206
Люксембург	1992	3853

Размещено на Allbest.ru