Финансовое состояние предприятия и его анализ

Начисленные по проданной продукции суммы НДС и акцизов отражают по дебету субсчетов 90/3 «Налог на добавленную стоимость» и 90/4 «Акцизы» и кредиту счета 68 «Расчеты по налогам и сборам».

Субсчет 90/9 «Прибыль (убыток) от продаж» предназначен для выявления финансового результата от продаж за отчетный месяц. Записи по субсчетам 90/1, 90/2, 90/3, 90/4, 90/5 производят накопительно в течение отчетного года. Ежемесячно сопоставлением совокупного дебетового оборота по субсчетам 90/2, 90/3, 90/4, 90/5 и кредитового оборота по субсчету 90/1 «Выручка» определяют финансовый результат от продаж за отчетный месяц. Выявленную прибыль или убыток ежемесячно заключительными проводками списывают с субсчета 90/9 «Прибыль (убыток) от продаж» на счет 99 «Прибыли и убытки»:

Д-т 90/9 К-т 99 - отражена прибыль от продаж;

Д-т 99 К-т 90/9 - отражен убыток от продаж.

Таким образом, синтетический счет 90 ежемесячно закрывается и сальдо на отчетную дату не имеет.

По окончании отчетного года все субсчета, открытые к счету 90 (кроме 90/9), закрываются внутренними записями на субсчет 90/9 «Прибыль (убыток) от продаж»:

Д-т 90/1 К-т 90/9 - закрыт субсчет 90/1 в конце года;

Д-т 90/9 К-т 90/2, 90/3, 90/4, 90/5 - закрыты субсчета к счету 90 по окончании года.

В организациях, занятых производством сельскохозяйственной продукции, по кредиту счета 90 «Продажи» отражается выручка от продажи продукции в корреспонденции со счетом 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками».

В дебет счета 90 «Продажи» списывают фактическую себестоимость продукции с кредита счетов учета затрат на производство продукции. В тех отраслях, где фактическую себестоимость продукции определяют в конце года, в течение года на счет 90 «Продажи» списывают плановую себестоимость продукции.

По окончании года определяют отклонение фактической себестоимости от плановой и выявленное отклонение списывают в дебет счета 90 с кредита счетов учета затрат (дополнительной проводкой или способом «красное сторно»).

ООО «Надежда» определяет выручку от продажи продукции по моменту отгрузки и предъявления платежных документов покупателю (заказчику) или транспортной организации.

На основании данных Главной книги исследуемого предприятия (приложения 5) проследим порядок формирования финансовых результатов от обычных видов деятельности за месяц. Для этого заполним журнал регистрации хозяйственных операций ООО «Надежда» за август 2008 года (таблица 8) и ведомость аналитического учета доходов и расходов по обычным видам деятельности (таблица 9).

Таблица 8 Журнал регистрации хозяйственных операций по формированию финансового результата от обычных видов деятельности ООО «Надежда» за август 2008 г.

№ п/п	Документ и содержание операции	Корреспонденция счетов	Сумма, руб.
		Дебет	Кредит	частная	общая
1	2	3	4	5	6
1	Расчетно-платежные документы Признана выручка за отгруженную покупателю продукцию (молоко): - детский сад; - в счет имущественного пая; - ОАО «Пронский» м/з.	62 76 62	90/1 90/1 90/1	1512 6244 525732	533488
2	Расчет бухгалтерии Включены в состав расходов по обычным видам деятельности: -фактическая себестоимость проданной продукции	90-2	43		353245
3	Счета-фактуры Начислен НДС по проданной продукции	90-3	68		81379
4	Накладная М 15 Реализация молока населению за наличные	62	90/1		305
5	Накладная М 15 Выдача молока работникам предприятия в счет заработной платы	70	90/1		1735,50
6	Счета фактуры Начислен НДС по реализован -ной продукции	90-3	68		311
7	Расчет бухгалтерии Выявляется и списывается по назначению финансовый результат от обычных видов деятельности	90-9	99		100593,5

Таблица 9 Ведомость аналитического учета доходов и расходов по обычным видам деятельности ООО «Надежда» за август 2008 г.

Наименование показателей	Обороты за отчетный месяц, руб.	Сальдо и показатели заключительных записей отчетного года, руб.
	Дебет	Кредит	Дебет	Кредит
1	2	3	4	5
Выручка (в т.ч. НДС): -от продажи продукции -от реализации за наличные -в счет заработной платы		533488 305 1735,5
Итого		535528,5	535528,5
Расходы по обычным видам деятельности: -фактическая себестоимость проданной продукции	353245
Итого	353245			353245
Расходы на продажу НДС начисленный: -за проданную продукцию -по реализованной продукции (населению и в счет заработной платы)	81379 311
Итого	81690			81690
Всего	434935	535528,5
Прибыль (убыток) от продаж (от обычных видов деятельности) Обороты	100593,5		535528,5	100593,5 535528,5

Аналитический учет по счету 90 «Продажи» ведут по каждому виду проданной продукции, товаров, выполненных работ и оказанных услуг.

Учет прочих доходов и расходов

Для обобщения информации о прочих доходах и расходах используют счет 91 «Прочие доходы и расходы». На субсчете 91/1 «Прочие доходы» учитывают поступления активов, признаваемых прочими доходами. На субсчете 91/2 «Прочие расходы» учитывают прочими расходами. Субсчет 91/9 «Сальдо прочих доходов и расходов» используется для выявления сальдо прочих доходов и расходов за отчетный месяц.

Записи по субсчетам 91/1 и 91/2 производят накопительно в течение отчетного года. Ежемесячно сопоставлением дебетового и кредитового оборотов определяется сальдо прочих доходов и расходов. Это сальдо ежемесячно (заключительными оборотами) списывается с субсчета 91/9 на счет 99. Таким образом, на отчетную дату счет 91 сальдо не имеет. По окончанию отчетного года субсчета 91/1 и 91/2 закрываются внутренними записями на субсчет 91/9.

Состав прочих доходов и расходов регламентируется ПБУ 9/99 «Доходы организации» и ПБУ 10/99 «Расходы организации».

Прочими доходами являются:

ь поступления, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов организации;

ь поступления, связанные с участием в уставных капиталах других организаций;

ь прибыль от совместной деятельности;

ь поступления от продажи основных средств и иных активов;

ь проценты, полученные за предоставление в пользование денежных средств организации, а также проценты за использование банком денежных средств организации;

ь штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров;

ь активы, полученные и переданные безвозмездно;

ь прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;

ь суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым истек срок исковой давности;

ь курсовые разницы;

ь суммы дооценки активов;

ь прочие доходы.

Прочими расходами являются:

ь расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов организации;

ь расходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций;

ь расходы, связанные с продажей, выбытием и прочим списанием основных средств и иных активов;

ь проценты, уплачиваемые организацией за предоставление ей в пользование денежных средств (кредитов, займов);

ь расходы, связанные с оплатой услуг, оказываемых кредитными организациями;

ь штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров;

ь возмещение причиненных организацией убытков;

ь убытки прошлых лет, признанные в отчетном году;

ь суммы дебиторской задолженности, по которым истек срок исковой давности;

ь курсовые разницы;

ь сумма уценки активов;

ь перечисление средств, связанных с благотворительностью, спортивными и культурными мероприятиями и др.

ь прочие расходы.

При выбытии амортизируемого имущества вследствие продажи, списания сумму амортизации основных фондов и нематериальных активов списывают в дебет счетов 02 «Амортизация основных средств», 05 «Амортизация нематериальных активов» с кредита счетов 01 «Основные средства» и 04 «Нематериальные активы». Остаточную стоимость выбывшего имущества списывают с кредита счетов 01 и 04 в дебет счета 91. В дебет счета 91 списывают также все расходы, связанные с выбытием (включая НДС по проданному имуществу).

При осуществлении операций по вкладам в уставные капиталы других организаций обычно возникает разница между стоимостью передаваемого имущества и согласованной оценкой вклада. Эта разница отражается в зависимости от ее значения по дебету или кредиту счета 91:

Д-т 58 «Финансовые вложения» К-т 91 - превышение согласованной стоимости над учетной;

Д-т 91 К-т 58 - превышение учетной стоимости над согласованной.

Доходы от участия в других организациях можно учитывать: по фактическому поступлению денежных средств или по предварительному начислению доходов и записи на счетах.

При первом варианте по мере поступления денежных средств дебетуют счета 50, 51, 52, 55 и кредитуют счет 91.

При втором варианте начисленные доходы оформляют следующей бухгалтерской записью:

Д-т 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» К-т 91.

Поступающие платежи по доходам отражают по дебету счетов учета денежных средств (50, 51, 52, 55) и кредиту счета 76.

Проценты, полученные за предоставление в пользование денежных средств организации, оформляют в том же порядке, как и доходы от участия в других организациях. Проценты, уплаченные за предоставление в пользование денежных средств организации, обычно списывают в дебет счета 91 с кредита счетов учета денежных средств.

Отчисления в оценочные резервы отражают:

Д-т 91 К-т 14 «Резервы под снижение стоимости материальных ценностей», 59 «Резервы под обесценение финансовых вложений», 63 «Резервы по сомнительным долгам».

Неиспользованные резервы в периоде, следующем за периодом их создания, списывают в дебет счетов 14, 59, 63 с кредита счета 91.

Поступления от уплаты штрафов, пеней, неустоек в учете отражают по кредиту счета 91 и дебету счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами». Уплаченные штрафы, пени, неустойки отражают обратной проводкой. При этом следует иметь в виду, что суммы, внесенные в бюджет в виде санкций, относят на уменьшение счета 99, а не 91.

Прибыль (убыток) прошлых лет, выявленная в отчетном году, отражают записью:

Д-т 51 К-т 91 - выявление прибыли прошлых лет;

Д-т 91 К-т 51 - признание убытка прошлых лет.

Кредиторская и депонентская задолженности, по которым срок исковой давности истек, включаются в доход организации в сумме, в которой эта задолженность была отражена в бухгалтерском учете организации и списываются с дебета счета 76 в кредит счета 91. Дебиторская задолженность, по которой срок исковой давности истек, включаются в расходы организации в сумме, в которой эта задолженность была отражена в бухгалтерском учете организации и списывается с кредита счета 76 в дебет счета 91 или 63 (если создавался резерв).

Бухгалтерский учет прочих доходов и расходов в ООО «Надежда» отражается следующими записями (Приложение 6):

Д-т 98 К-т 91/1 - 40959 руб. - отнесена на прочие доходы часть средств бюджетного финансирования в апреле.

Д-т 91/2 К-т 76/2 - 10000 руб. - начислены штрафные санкции за нарушение договорных обязательств (за август);

Д-т 91/2 К-т 43 - 58474 руб. - отражена произведенная уценка продукции в декабре;

Аналитический учет по счету 91 ведется по каждому виду доходов и расходов.

Прочими доходами и расходами также являются поступления, возникшие в результате непредвиденных обстоятельств: страховое возмещение, стоимость материальных ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов, и т.п.

Поступления, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств, приходуют по дебету материальных, расчетных и других счетов и кредиту счета 99, например:

Д-т 10 «Материалы» К-т 99 - стоимость материалов, оставшихся от списания пришедшего в негодность по чрезвычайным обстоятельствам имущества.

К чрезвычайным расходам относят некомпенсируемые потери от стихийных бедствий: уничтожение и порча производственных запасов, готовых изделий; потери от остановки производства; затраты, связанные с предотвращением или ликвидацией последствий стихийных бедствий.

Потери и расходы, связанные с чрезвычайными обстоятельствами, списываются в дебет счета 99 с кредита счетов материальных ценностей (утраченных или израсходованных при ликвидации последствий чрезвычайных обстоятельств), расчетов с персоналом по оплате труда (по работникам, занятым ликвидацией последствий стихийных бедствий), денежных средств и т.п., например:

Д-т 99 К-т 01, 10, 43… - списана остаточная стоимость имущества, утраченного в результате чрезвычайных обстоятельств.

Чрезвычайные доходы и расходы в учете ООО «Надежда» отражается следующими проводками (Приложение 8):

Д-т 99 К-т 50 - 2000 руб. - списаны денежные средства на ликвидацию последствий стихийных бедствий в сентябре;

Д-т 76/1 К-т 99 - 48905,64 руб. - отражена сумма полученного страхового возмещения в сентябре.

Кроме того, в дебет счета 99 списывают не компенсируемые страховыми возмещениями потери от страховых случаев (со счета 76), а также стоимость животных, павших или забитых в связи с эпизоотией, стихийными бедствиями и иными чрезвычайными обстоятельствами (с кредита счета 11 «Животные на выращивании и откорме»).

Определение конечного финансового результата за отчетный период

Конечный финансовый результат деятельности организации отражается на счете 99 «Прибыли и убытки». По кредиту этого счета учитывают прибыли, а по дебету - убытки. Финансовый результат отражает изменение собственного капитала за определенный период в результате производственно-финансовой деятельности организации.

Хозяйственные операции отражают на счете 99 «Прибыли и убытки» по кумулятивному принципу, то есть нарастающим итогом с начала года. Сопоставлением кредитового и дебетового оборотов по счету 99 определяют конечный финансовый результат за отчетный период.

Превышение кредитового оборота над дебетовым отражается в качестве сальдо по кредиту счета 99 и характеризует размер прибыли организации, а превышение дебетового оборота над кредитовым как сальдо по дебету счета 99 и характеризует размер убытка организации. Счет 99 имеет одностороннее сальдо.

Счет 99 можно рассматривать в узком и широком смысле. В узком смысле - это сопоставляющий синтетический счет, предназначенный для выявления конечного финансового результата деятельности организации за период. Записи на нем ведутся накопительно в течение года. На первое число нового года остатка по данному счету не должно быть.

В широком смысле счет 99 представляет собой систему предусмотренных планом счетов синтетических позиций. В данную систему входят счета учета доходов и расходов:

90 «Продажи»;

91 «Прочие доходы и расходы»;

99 «Прибыли и убытки».

В рамках этой системы ведется синтетическое наблюдение за процессом формирования финансового результата в течение отчетного периода. Данная система дает возможность составлять отчет о прибылях и убытках.

Счета 90 и 91 предназначены для обобщения и накапливания информации о доходах и расходах организации.

На счете 90 формируется финансовый результат от экономической деятельности, составляющей основную цель организации.

Прочие доходы и расходы, включаемые в общий финансовый результат организации, отражаются в учете обособленно от финансового результата продаж на счете 91.

По окончании каждого месяца сальдо доходов и расходов со счетов 90 «Продажи» и 91 «Прочие доходы и расходы» переносится на счет 99 «Прибыли и убытки». На счете 99 «Прибыли и убытки» находят отражение чрезвычайные доходы и расходы, а также суммы платежей налога на прибыль.

На счете 99 выявляется чистая прибыль организации, которая является основой для объявления дивидендов и иного распределения прибыли.

Данная величина заключительными записями декабря переносится на счет 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

По итогам каждого месяца организация выявляет прибыль (убыток):

Д-т 90/9 К-т 99 - отражена прибыль от продаж;

Д-т 99 К-т 90/9 - отражен убыток от продаж.

Прибыль (убыток) от прочей деятельности отражается с помощью следующих проводок:

Д-т 91/9 К-т 99 - отражена прибыль от прочей деятельности (заключительными оборотами отчетного месяца);

Д-т 99 К-т 91/9 - отражен убыток от прочей деятельности (заключительными оборотами отчетного месяца).

Затем отражаются чрезвычайные доходы и расходы, а также суммы налога на прибыль за отчетный период.

Аналитический учет по счету 99 «Прибыли и убытки» должен обеспечить формирование данных, необходимых для составления отчета о прибылях и убытках.

Реформация бухгалтерского баланса - обнуление в конце или в начале отчетного периода счета 99 «Прибыли и убытки», то есть полное списание с указанного счета находящихся на них остатков. Каждый год надо начинать с нулевого остатка на этом счете.

Счет 99 «Прибыли и убытки» закрывают в конце года при составлении отчетности. Учтенную общую прибыль или полученный убыток хозяйство должно со счета 99 направить на счет 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» проводкой:

Д-т 99 К-т 84 - в случае положительного финансового результата;

либо проводкой:

Д-т 84 К-т 99 - в случае отрицательного финансового результата.

Данная проводка является заключительной по итогам года и проводится 31 декабря, после чего приступают к работе по составлению годового отчета.

Рассмотрим на примере ООО «Надежда» порядок формирования финансового результата за конкретный месяц. Для этого, используя данные главной книги (приложение 7) и предыдущие расчеты (формирование финансовых результатов от обычной деятельности), заполним журнал регистрации хозяйственных операций по закрытию счетов учета финансовых результатов (таблица 10) и ведомость аналитического учета по формированию конечного финансового результата деятельности предприятия (таблица 11) за август 2008 г.

Таблица 10 Журнал регистрации хозяйственных операций по закрытию счетов учета финансовых результатов ООО «Надежда» за август 2008 г.

№ п/п	Документ и содержание операции	Корреспонденция счетов	Сумма, руб.
		Дебет	Кредит
1	2	3	4	5
1	Расчет бухгалтерии Списываются по назначению суммы активов, признанные выручкой отчетного периода	90-1	90-9	535528,5
2	Расчет бухгалтерии Списываются по назначению суммы расходов по обычным видам деятельности	90-9	90-2	353245
3	Расчет бухгалтерии Списываются по назначению суммы НДС, причитающиеся к получению от покупателей	90-9	90-3	81690
4	Расчет бухгалтерии Выявляется и списывается по назначению финансовый результат от обычных видов деятельности	90-9	99	100593,5
5	Расчет бухгалтерии Списываются по назначению суммы, признанные прочими расходами	91-9	91-2	10000
6	Расчет бухгалтерии Выявляется и списывается по назначению финансовый результат от прочих видов деятельности	99	91-9	10000

Таблица 11 Ведомость аналитического учета по формированию конечного финансового результата деятельности ООО «Надежда» за октябрь 2008 г.

Наименование показателей	За отчетный месяц
	Дебет	Кредит
Прибыль/убыток от продаж (от обычных видов деятельности)		100593,5
Сальдо прочих доходов и расходов	10000
Налог на прибыль (24%)	26542,5
Конечный финансовый результат хозяйственной деятельности	64051
Обороты	100593,5	100593,5

В конце года после уплаты налога на прибыль и закрытия всех счетов ООО «Надежда» проводит реформацию баланса:

Д-т 99 К-т 84 - 487016,40 руб. - отражена чистая прибыль отчетного года.

Сумма прибыли, поступившая на счет 84/1 «Прибыль, подлежащая распределению», находится в распоряжении организации и может быть израсходована в соответствии с решением ее собственников.

После того, как в бухгалтерском учете будет отражено использование прибыли, субсчет 84/1 закрывается и списывается на субсчет 84/3 «Нераспределенная прибыль прошлых лет».

2.3 Учет расчетов по налогу на прибыль

Объектом обложения налога на прибыль является валовая прибыль, которая включает:

1) прибыль от реализации товаров, работ, услуг;

2) прибыль от реализации основных фондов и иного имущества;

3) прибыль от прочих операций.

Налогооблагаемая прибыль определяется как разность между валовой прибылью и доходами, облагаемыми в особом порядке. К таким доходам относятся:

· доходы, получаемые в виде дивидендов от российских предприятий (ставка 6 %);

· доходы, полученные в виде дивидендов от иностранных предприятий (ставка 15 %);

· доходы в форме процентов по государственным и муниципальным ценным бумагам (ставка 15 %).

В настоящее время ставка налога на прибыль установлена в размере 20 %, в том числе в части, зачисляемой в федеральный бюджет, - 2 %; в части, зачисляемой в бюджеты субъектов РФ, - 18 %.

Ставка налога на прибыль в 2008 г. составляла 24 %, в том числе в части, зачисляемой в федеральный бюджет, - 6,5 %; в части, зачисляемой в бюджеты субъектов РФ, - 17,5 %.

Сумма налога на прибыль определяется плательщиком самостоятельно на основе бухгалтерской отчетности нарастающим итогом с начала года.

Расчет годовой суммы налога на прибыль производится по формуле:

Н = ВП*Сн/100%,

где Н - годовая сумма налога на прибыль;

ВП - валовая прибыль, уменьшенная (увеличенная) на суммы, предусмотренные законодательством;

Сн - ставка налога на прибыль (24% в 2008 г., 20% с 2009 г.).

Учет расчетов по налогу на прибыль ведется на счете 68 «Расчеты по налогам и сборам», к которому открывается субсчет «расчеты по налогу на прибыль».

Действующим законодательством установлены два варианта расчетов с бюджетом по налогу на прибыль. Организация самостоятельно определяет порядок уплаты налога, о чем в письменном виде сообщает в налоговый орган по месту своей регистрации.

При первом варианте организация уплачивает в бюджет в течение квартала платежи налога на прибыль, определяемые исходя из предполагаемой суммы прибыли за налогооблагаемый период и ставки налога. До начала квартала организации представляют налоговым органам справки о предполагаемых суммах налога на прибыль. Уплата авансовых взносов в бюджет производится не позднее 15-го числа каждого месяца равными долями в размере 1/3 квартальной суммы налога.

Ежемесячные перечисления авансовых платежей налога на прибыль отражаются по дебету счета 68 и кредиту 51. Суммы фактически причитающихся платежей налога на прибыль за отчетный период (согласно расчетам) отражаются по дебету счета 99 и кредиту 68.

Разница между суммой, подлежащей внесению в бюджет по фактически полученной прибыли, и фактическими авансовыми взносами налога на прибыль за истекший квартал, определенная путем сопоставления дебетового и кредитового оборотов по счету 68, подлежит уточнению на сумму, рассчитанную исходя из ставки рефинансирования Банка России, действовавшей на 15-е число второго месяца истекшего квартала, деленную на четыре.

Дополнительные платежи в бюджет (возврат из бюджета) относятся на финансовые результаты деятельности организации в виде прибыли или убытка.

Суммы налога на прибыль и дополнительных платежей по квартальным расчетам вносятся в бюджет в пятидневный срок со дня, установленного для предоставления бухгалтерского отчета за квартал, а по годовым расчетам - в десятидневный срок со дня, установленного для предоставления бухгалтерского отчета за истекший год.

При втором варианте организации имеют право ежемесячно уплачивать налог в бюджет, исходя из фактически полученной прибыли. Так осуществляет уплату налога на прибыль ООО «Надежда».

Расчет налога составляется ежемесячно нарастающим итогом с начала года исходя из фактически полученной прибыли, подлежащей налогообложению с учетом ставки. Расчеты предоставляются в налоговый орган не позднее 20-го числа месяца, следующего за отчетным, а уплата налога производится не позднее 25-го числа месяца, следующего за отчетным.

Начисление налога на прибыль за отчетный месяц отражается по дебету счета 99 и кредиту счета 68. При перечислении налога в бюджет делают запись:

Д-т 68 К-т 51 «Расчетные счета»

Малые предприятия и бюджетные организации, имеющие прибыль от предпринимательской деятельности, уплату налога на прибыль в бюджет производят ежеквартально, исходя из фактической прибыли.

2.4 Методы анализа финансовых результатов деятельности предприятия

Анализ прибыли предприятия подразделяется на отдельные виды в зависимости от организации его проведения, объектов анализа, масштабов и т. д.

По организации проведения выделяют внутренний и внешний анализ прибыли.

Внутренний анализ проводится менеджерами предприятия или его собственниками с использованием всей совокупности имеющихся информативных показателей (включая данные управленческого учета). Внешний анализ могут осуществлять аудиторские фирмы, банки, налоговые органы, страховые компании, причем у каждого субъекта внешнего анализа могут быть свои индивидуальные цели. Источником информации для проведения такого анализа являются данные финансового учета и отчетности предприятия.

По периоду проведения анализ прибыли подразделяется на предварительный, текущий и последующий.

Предварительный анализ связан с изучением условий формирования прибыли, ее распределения или предстоящего использования. Как правило, речь идет о предварительном расчете ожидаемой прибыли по коммерческим сделкам, финансовым и инвестиционным операциям, планируемых предприятием в будущем. Текущий (или оперативный) анализ прибыли проводится в процессе осуществления производственно-хозяйственной деятельности предприятия с целью оперативного воздействия на формирование или использования прибыли. Последующий (или ретроспективный) анализ осуществляется обычно за отчетный период (квартал, год) и позволяет полнее проанализировать результаты формирования и использования прибыли предприятия в сравнении с предварительным и текущим ее анализом, так как основан на результатах финансовой отчетности. По объектам анализа выделяют анализ формирования и анализ распределения и использования прибыли. Анализ формирования прибыли проводится, как правило, в разрезе основных сфер деятельности предприятия - операционной, инвестиционной, финансовой. Он является основной формой анализа для выявления резервов повышения уровня прибыли предприятия. Анализ распределения и использования прибыли проводится по основным направлениям использования и призван выявить уровень потребления прибыли собственниками и работниками предприятия, общий уровень ее капитализации и конкретные формы ее производственного потребления в инвестиционных целях. По масштабам выделяют анализ прибыли по предприятию в целом, по его структурным подразделениям и по отдельным операциям. Анализ прибыли по предприятию в целом исследует формирование, распределение и использование прибыли на предприятии без выделения отдельных его структурных подразделений, как это происходит при анализе прибыли по отдельным структурным подразделениям. Предметом анализа прибыли по отдельным операциям, осуществляемым предприятием, может быть прибыль по отдельным коммерческим сделкам предприятия; отдельным операциям, связанным с краткосрочными или долгосрочными финансовыми вложениями; отдельным завершенным проектам и др.

Глава 3 Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

3.1 Задачи, цели, источники анализа финансовых результатов

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются показателями полученной прибыли и уровня рентабельности. Важнейшими среди них являются показатели прибыли, создающие основу экономического развития фирмы. Последние получают прибыль главным образом от реализации продукции, работ, услуг, а также от других видов деятельности: сдачи в аренду основных фондов, коммерческой деятельности на фондовых и валютных биржах и т.д.

Прибыль - часть чистого дохода предприятия, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между выручкой и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше рентабельной продукции реализует предприятие, тем больше оно получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты следует изучать в тесной связи с показателями использования и реализации продукции.

Объем реализации, прибыль, рентабельность зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия. Иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования. Чем больше прибыль и выше рентабельность, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние.

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности предприятия являются:

· оценка динамики абсолютных и относительных показателей финансовых результатов (прибыли и рентабельности);

· систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

· определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на объем реализации продукции и финансовые результаты;

· выявление резервов увеличения объема реализации продукции и суммы прибыли;

· оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения объема реализации продукции, прибыли и рентабельности;

· разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Цель анализа - определить реальную величину чистой прибыли, стабильность основных элементов балансовой прибыли, тенденции их изменения и возможности использования для прогноза прибыли, оценить «зарабатывающую» способность предприятия.

Основными источниками информации для анализа финансовых результатов деятельности служат данные бизнес-плана, аналитического бухгалтерского учета по счетам 90 «Продажи», 91 «Прочие доходы и расходы» и 99 «Прибыли и убытки», а также форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках», форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» и в статистической отчетности форма № 5-з «Сведения о затратах на производство и реализацию продукции».

3.2 Анализ динамики и структуры прибыли

В условиях рыночных отношений целью предпринимательской деятельности является получение прибыли. В соответствии с законодательством РФ предпринимательская деятельность означает инициативную самостоятельность предприятий, направленную на получение прибыли, которая является конечным финансовым результатом деятельности и характеризует абсолютную эффективность его работы.

Финансовый результат - это обобщающий показатель анализа и оценки эффективности деятельности предпринимательской организации. К финансовым результатам относятся следующие показатели: валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности (после налогообложения), нераспределенная прибыль.

Валовая прибыль (балансовая) - разность между выручкой от продаж и себестоимостью реализованной продукции.

Прибыль от продаж - это разность между выручкой от продаж и полной себестоимостью реализованной продукции. Полная себестоимость реализованной продукции включает: себестоимость реализованной продукции, коммерческие расходы, управленческие расходы.

Прибыль (убыток) от прочей реализации. У предприятия могут образоваться излишние материальные ценности в результате изменения объема производства, недостатков в системе снабжения, реализации и других причин. Длительное хранение этих ценностей в условиях инфляции приводит к тому, что выручка от их реализации окажется ниже цен приобретения. Поэтому от реализации ненужных товарно-материальных ценностей образуется не только прибыль, но и убытки.

Прибыль от реализации излишних основных фондов исчисляется как разница между продажной ценой и первоначальной (или остаточной) стоимостью фондов, которая увеличивается на соответствующий индекс, законодательно устанавливаемый в зависимости от темпов роста инфляции.

Прибыль (убыток) от прочих операций рассчитывается в виде разницы между доходами и расходами по прочим операциям. Полученная предприятием общая сумма прибыли распределяется между предприятием и федеральным, региональным бюджетом путем уплаты налога на прибыль.

Прибыль до налогообложения представляет собой разность между доходами и расходами от основной производственной, финансовой и инвестиционной деятельности организации.

Прибыль от обычной деятельности или прибыль после налогообложения рассчитывается как разность между прибылью до налогообложения и суммой налога на прибыль.

Нераспределенная (чистая) прибыль - это разность между суммой прибыли от обычной деятельности и чрезвычайными доходами и расходами предпринимательской организации. Нераспределенная прибыль является конечным финансовым результатом деятельности организации.

Изменение нераспределенной (чистой) прибыли ООО «Надежда» за период с 2006 по 2008 год можно отобразить графическим методом, используя приложения 3, 4.

Рисунок 1 Изменение чистой прибыли ООО «Надежда» за 2006-2008 гг.

На данном рисунке наглядно видно, что в основном сумма чистой прибыли ООО «Надежда» увеличилась: в 2008 году по сравнению с 2007 годом она выросла на 83 тыс. руб. (487 тыс. руб.-404 тыс. руб.), а в 2007 по сравнению с 2006 годом - на 84 тыс. руб. (404 тыс. руб.-320 тыс. руб.). Это свидетельствует о том, что чистая прибыль ООО «Надежда» за анализируемый период увеличивалась одинаковыми долями, так как руководство предприятия мало уделяло внимания планированию прибыли.

Анализ прибыли предприятия подразделяется на отдельные виды в зависимости от организации его проведения, объектов анализа, масштабов и т.д.

При анализе финансовых результатов деятельности предприятия исследуются:

· абсолютная величина прибыли. Если она положительна, предприятие работает прибыльно, если отрицательна - убыточно;

· динамика показателей прибыли предприятия за текущий анализируемый период, которая свидетельствует об ухудшении или улучшении финансового состояния предприятия;

· структура прибыли;

· влияние отдельных факторов на динамику прибыли (кроме того, необходимо учитывать инфляцию).

Для анализа и оценки уровня и динамики показателей прибыли составляется таблица, в которой используются данные бухгалтерской отчетности предприятия, представленные в отчете о прибылях и убытках (форма № 2).

Общий финансовый результат отчетного периода отражается в отчетности в развернутом виде и представляет собой алгебраическую сумму прибыли (убытка) от реализации продукции, основных средств, нематериальных активов и иного имущества и результата от другой финансовой деятельности, прочих операций.

При анализе динамики показателей прибыли в первую очередь оценивается рост показателей прибыли за анализируемый период, а затем отмечаются положительные и негативные изменения в динамике финансовых результатов.

Для анализа уровня и динамики прибыли ООО «Надежда» необходимо, используя приложение 4, составить таблицу «Динамика прибыли ООО «Надежда» за 2012-2013 гг.», на основе которой будет проведена оценка за анализируемый отчетный период.

Таблица 12 Динамика прибыли ООО «Надежда» за 2012 - 2013 гг.

Показатель	2012 год	2013 год	Изменение
Выручка от продаж продукции за минусом НДС, акцизов, тыс. руб.	7857	7692	-165	97,8%
Себестоимость продаж товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	7732	7576	-156	97,9%
Валовая прибыль, тыс. руб.	125	116	-9	92,8%
Расходы периода (коммерческие и управленческие), тыс. руб.	___	___	___	___
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	125	116	-9	92,8%
Сальдо прочих результатов, тыс. руб.	292	386	+94	132,2%
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	417	502	+85	120,38%
Нераспределенная прибыль, тыс. руб.	404	487	+83	120,5%

Из данных таблицы 12 видно, что в 2008 году прибыль до налогообложения составила 502 тыс. руб., по отношению к 2007 году она увеличилась на 85 тыс. руб. Соответственно нераспределенная прибыль также увеличилась, но на 83 тыс. руб. и составила 487 тыс. руб. Это свидетельствует об эффективной производственной деятельности предприятия.

Следует отметить, что по отношению к аналогичному периоду прошлого года выручка от продаж продукции снизилась на 97,8% (165 тыс. руб.), что объясняется снижением цен на продукцию, а себестоимость продаж продукции уменьшилась на 156 тыс. руб., что является положительной тенденцией. Все же основной причиной снижения прибыли от реализации продукции в 2008 году на 9 тыс. руб. является уменьшение выручки.

Кроме того, прибыль от прочих операций в 2008 году составила 386 тыс. руб., большую часть которых составляют субсидии из бюджетов всех уровней. Увеличение прочих доходов привело к повышению прибыли отчетного периода.

Рекомендую руководству ООО «Надежда» для увеличения прибыли от реализации разработать мероприятия по повышению выручки от продаж, причинами снижения которой является снижение цен на реализованную продукцию.

Для анализа структуры прибыли необходимо также на основе данных отчета о прибылях и убытках (форма № 2) подготовить таблицу. При анализе структуры прибыли отчетного периода необходимо проанализировать ее состав: прибыль от продаж, прибыль от финансовых операций, прибыль от прочей реализации, прибыль от финансово-хозяйственной деятельности, прибыль от прочих операций, чистую прибыль. А также анализируется удельный вес отдельных составляющих прибыли.

Удельный вес (Ув) каждого показателя прибыли (П) к общей прибыли (По) рассчитывается по формуле:

Ув = П / По х 100%

Отклонение удельного веса рассчитывается как разница между удельным весом отчетного периода и удельным весом базисного периода.

Позитивным считается высокий удельный вес прибыли от продаж продукции. На предприятиях, испытывающих финансовые трудности, в составе прибыли до налогообложения, как правило, высока доля прочих доходов. Такие предприятия обеспечивают самофинансирование реализацией собственного имущества или сдачей его в аренду.

Для анализа структуры прибыли ООО «Надежда», используя приложение 4, составлена таблица «Структура прибыли ООО «Надежда» за 2007-2008 гг.», на основе которой будет проведена оценка за анализируемый отчетный период.

На 6,7 % снизилась доля прибыли от продаж, естественно прибыль от финансово-хозяйственной деятельности тоже уменьшилась на 6,7 %. Однако в отчетном периоде увеличилась доля прибыли от прочих операций на 6,9 %, что привело к росту прибыли отчетного периода и прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия (чистая) на 0,1 % по сравнению с 2007 годом.

Из анализа структуры прибыли ООО «Надежда» видно, что в составе прибыли до налогообложения наиболее высока доля прочих доходов. Поэтому можно сказать, предприятие испытывает финансовые трудности.

Дальнейший анализ корректирует причины изменения прибыли от реализации продукции по каждому фактору.

3.3 Факторный анализ прибыли от реализации продукции, работ, услуг

Фактически полученная в отчетном периоде в процессе реализации прибыль может отличаться от прибыли за прошлый период или плановой в результате воздействия ряда внешних и внутренних факторов. Поэтому при анализе важно дать не только общую оценку динамики и выполнения плана по прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг, но и всесторонне изучить факторы, на не влияющие, определить степень влияния каждого из них.

Прибыль от реализации продукции в общем случае находится под воздействием следующих факторов:

ь объем реализации продукции;

ь структура реализации;

ь изменение себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции;

ь изменение себестоимости реализованной продукции за счет изменения себестоимости отдельных изделий;

ь цены на материалы и тарифы на услуги;

ь отпускные цены на реализованную продукцию;

ь экономия, связанная с нарушением хозяйственной дисциплины.

Объем реализации продукции может оказать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.

Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличивается доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет. Напротив, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции, общая сумма прибыли уменьшится.

Себестоимость продукции обратно пропорциональна прибыли: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту прибыли и наоборот.

Изменение уровня среднереализованных цен прямо пропорциональна прибыли: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает и наоборот.

Методика формализованного расчета факторных влияний на прибыль от реализации продукции, разработанная А.Д. Шереметом, состоит в следующем:

1. Сначала осуществляется расчет общего изменения прибыли (?П) от реализации продукции:

?П = П1 - П0,

где П1 и П0 - прибыль соответственно отчетного и базисного периодов.

2. Далее рассчитывается влияние на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию (?П1):

?П1 = ?p1q1 - ?p0q1,

где p - цена изделия;

q - количество изделий;

?p1q1 и ?p0q1 - реализация в отчетном году в ценах соответственно отчетного и базисного периодов.

3. Следующим этапом рассчитывается влияние на прибыль изменений в объеме продукции (?П2) (собственно объема продукции в оценке по плановой (базовой) себестоимости):

?П2 = П0К1 - П0 = П0(К1 - 1),

где К1 - коэффициент роста объема реализации продукции:

К1 = С1,0/С0,

где С1,0 - фактическая себестоимость продаж продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного;

С0 - себестоимость базисного периода.

4. Далее рассчитывается влияние на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (?П3):

?П3 = П0(К2 - К1),

где К2 - коэффициент роста объема продаж в оценке по отпускным ценам:

К2 = Р1,0/Р0,

где Р1,0 - реализация в отчетном периоде по ценам базисного периода;

Р0 - реализация в базисном периоде.

5. Далее оценивается влияние на прибыль экономии от снижения себестоимости продукции (?П4):

?П4 = С1,0 - С1,

где С1,0 - себестоимость продаж продукции отчетного периода в ценах и условиях базисного периода;

С1 - фактическая себестоимость проданной продукции отчетного периода.

6. На последнем этапе осуществляется расчет влияния на прибыль изменений цен на материалы и тарифов на услуги (?П6), а также экономии, вызванной нарушениями хозяйственной дисциплины (?П7). Сумма факторных отклонений дает общее изменение прибыли от продаж за отчетный период, что выражается следующей формулой:

?П = П1 - П0 = ?П1+ ?П2+ ?П3+ ?П4+ ?П5+ ?П6+ ?П7,

или ?П = ? ?ПЎ,

где ?П - общее изменение прибыли;

ПЎ - изменение прибыли за счет Ў-го фактора.

В таблице 13 приведена исходные данные для факторного анализа прибыли от продаж продукции ООО «Надежда» (данные приложения 4).

Таблица 13 Факторный анализ прибыли ООО «Надежда» за 2007 - 2008 гг.

Показатель	2007 год	Данные 2007г. на фактически реализованную продукцию	2008 год	Данные 2008г. с корректировкой на изменение цен
1. Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, продукции, услуг, тыс. руб.	7857	7695	7692	7695
2. Полная себестоимость продаж товаров, работ, продукции, услуг, тыс. руб.	7732	6809	7576	7578,5
3. Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	125	183	116	159

В целом за отчетный период прибыль от продаж уменьшилась на 9 тыс. руб.

Определим степень влияния на прибыль следующих факторов:

1) изменение отпускных цен на продукцию - определяется как разность между выручкой от продаж в 2008 г. в фактически действующих ценах и ценах за 2007 г. В данном случае изменение составляет - 3 тыс. руб. (7692 - 7695) и отражает падение цен.

2) изменение цен на материалы, топливо, тарифов на энергию, перевозки и пр. - рассчитывается с использованием данных о себестоимости продукции. В данном примере влияние данных факторов составляет - 2,5 тыс. руб. (7576 - 7578,5).

3) изменение прибыли вследствие нарушения хозяйственной дисциплины, которое устанавливается с помощью анализа экономии, образовавшейся вследствие нарушения стандартов, технических условий, невыполнения мероприятий по охране труда, технике безопасности. В данном случае не выявлено дополнительной прибыли, полученной за счет перечисленных причин.

4) изменение объема продаж продукции в оценке по базисной полной себестоимости - для расчета исчисляют коэффициент роста объема реализованной продукции в оценке по базисной себестоимости. Для данного предприятия К1 = 6809/7732 = 0,88. Соответственно изменение объема реализации продукции в оценке по базисной полной себестоимости (за 2007 г.) рассчитывается следующим образом: 125*088 - 125 = - 15 тыс. руб.

5) изменение объема продаж за счет структурных сдвигов в составе продукции - для расчета необходимо рассчитать коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам. Для ООО «Надежда» К2 = 7695/7857 = 0,98. Соответственно изменение объема продаж за счет структурных сдвигов в составе продукции составляет +13 тыс. руб. (125*(0,98 - 0,88));

6) уменьшение затрат на 1 рубль продукции, составляющее - 769,5 тыс. руб. (6809 - 7462), - определяется как разность между базисной полной себестоимостью фактически реализованной продукции (за 2007 г.) и фактической себестоимостью (за 2008 г.), исчисленной с учетом изменения цен на материальные и прочие ресурсы;

7) изменение себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции составило +768 тыс. руб. (7732*0,98 - 6809). Здесь сравнивается базисная полная себестоимость, скорректированная на коэффициент роста объема выпуска, с базисной полной себестоимостью фактически реализованной продукции.

Далее представлены результаты анализа влияния факторов на прибыль от продаж ООО «Надежда»:

Таблица 14 Влияние факторов на прибыль от продаж ООО «Надежда»

Показатель	Сумма
Отклонение прибыли, тыс. руб. - всего В том числе за счет: изменения отпускных цен на продукцию, тыс. руб. изменения цен на материалы и тарифов, тыс. руб. нарушений хозяйственной дисциплины, тыс. руб. изменения объема продукции, тыс. руб. изменения структуры продукции, тыс. руб. изменения уровня затрат, тыс. руб. изменения в составе продукции, тыс. руб.	- 9 - 3 - 2,5 ___ - 15 13 - 769,5 768

Как уже отмечалось, обще отклонение по прибыли составляет 9 тыс. руб., что балансируется по сумме факторных влияний:

- 9 = - 9 -3 -2,5 -15 +13 -769,5 +768.

Как видно из приведенных данных, наибольшее влияние на отклонение прибыли оказали изменения в составе продукции и уровне затрат.

3.4 Факторный анализ рентабельности

Эффективность хозяйственной деятельности предприятия и экономическая целесообразность его функционирования напрямую связаны с его рентабельностью, о которой можно судить по прибыльности или доходности капитала, ресурсов или продукции предпринимательской фирмы. Рентабельность - это относительный показатель уровня доходности предприятия, он характеризует эффективность работы предприятия в целом.

Рентабельность, в отличие от прибыли, полнее отражает окончательные результаты хозяйствования, так как показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами.

Только соотношение прибыли и объема выполненных работ, характеризующееся уровнем рентабельности, позволяет оценить производственно-хозяйственную деятельность предприятия в отчетном году, сравнивать с результатами отчетных периодов, а также определить место анализируемого предприятия среди других в отрасли.

Показатели рентабельности

Показатели рентабельности используют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании. Оценка рентабельности предприятия может производится с помощью следующих показателей.

1. Рентабельность продукции (Рпр) - исчисляется как отношение прибыли от продаж продукции к полной себестоимости этой продукции:

Рпр = Пп/Сп*100%,

где Пп - прибыль от продаж продукции, товаров, работ, услуг;

Сп - полная себестоимость реализованной продукции.

Учитывая, что прибыль связана как с себестоимостью изделия, так и с ценой, по которой оно реализуется, рентабельность продукции может быть исчислена как отношение прибыли к стоимости реализованной продукции по свободным или регулируемым ценам, т.е. к выручке от продаж.

Поэтому следующий показатель рентабельности называется рентабельностью продаж.

2. Рентабельность продаж (оборота) - Рп:

Рп = Пп/В*100%,

бухгалтерский учет финансовый прибыль

где В - выручка от продажи продукции, работ, услуг.

Данный коэффициент показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализуемой продукции.

Рост показателя является свидетельством или роста цен на продукцию при постоянных затратах на производство реализованной продукции, или снижения затрат на производство при постоянных ценах.

Показатели рентабельности продукции и рентабельности продаж взаимосвязаны и характеризуют изменение текущих затрат на производство и реализацию как всей продукции, так и отдельных ее видов.

В связи с этим при планировании ассортимента производимой продукции учитывается, насколько рентабельность отдельных видов будет влиять на рентабельность всей продукции.

3. Показатели рентабельности капитала:

а) рентабельность собственного капитала (Рск):

Рск = Пч/Кс*100%,

где Пч - чистая прибыль;

Кс - средняя величина собственного капитала.

Этот показатель характеризует эффективность использования собственного капитала и показывает, сколько прибыли приходится на единицу собственного капитала предприятия.

б) рентабельность инвестиционного (перманентного) капитала (Ри):

Ри = Пч/ Кик*100%,

где Кик - средняя величина инвестиционного капитала, которая равна сумме средней за период величине собственного капитала и средней за период величине долгосрочных кредитов и займов.

Показатель характеризует эффективность использования капитала, вложенного на длительный срок. Величину инвестиционного капитала определяют по данным бухгалтерского баланса как сумму собственных средств и долгосрочных пассивов.

в) рентабельность всего капитала предприятия (Рок):

Рок = Пп/Бср*100%,

где Бср - средний за период итог баланса-нетто.

Данный коэффициент показывает эффективность использования всего капитала предприятия, т.е. рост значения коэффициента свидетельствует об увеличении эффективности использования имущества предприятия и наоборот.

Снижение значения рентабельности всего капитала предприятия может быть также следствием падения спроса на продукцию предприятия или о перенакоплении активов.

4. Рентабельность оборотных активов (Роб):

Роб = Пп/АОср*100%,

где АОср - средняя величина оборотных активов.

Средняя величина капитала и активов определяется по данным бухгалтерского баланса как средняя арифметическая величина итогов на начало и конец периодов.

5. Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов (Рв):

Рв = Пп/АВср*100%,

где АВср - средняя за период величина основных средств и прочих внеоборотных активов.

Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов отражает эффективность использования внеоборотных активов, измеряемую величиной прибыли, приходящейся на единицу стоимости средств. Этот коэффициент взаимосвязан с коэффициентом рентабельности всего капитала. Так, при снижении коэффициента рентабельности всего капитала рост рентабельности основных средств и прочих внеоборотных активов свидетельствует об избыточном увеличении мобильных средств, что может быть следствием образования излишних запасов, затоваренности готовой продукции на складах в связи с падением спроса на нее, чрезмерного роста дебиторской задолженности или денежных средств.

Однако следует отметить, что из перечисленных показателей рентабельности в практической деятельности чаще применяются не все, а только основные из них: рентабельность продаж, рентабельность всего капитала предприятия, рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов, рентабельность собственного капитала, рентабельность инвестиционного капитала.