Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности

Международный институт экономики и права

Курсовая работа

«Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности»

Екатеринбург 2006

Содержание

Введение

Глава 1

1.1 Основные понятия, задачи анализа финансовой отчетности

Глава 2

2.1Общая оценка структуры имущества организации и его источников по данным баланса

2.2 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

2.3 Расчет и оценка финансовых коэффициентов платежеспособности

2.4 Методы оценки вероятности банкротства

2.5Анализ показателей финансовой устойчивости

2.6 Анализ достаточности источников финансирования для формирования запасов

2.7 Оценка деловой активности организации

Глава 3

3.1 Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности

3.2 Анализ прибыли

3.3 Сводная система рентабельности организации

Заключение

Введение

Бухгалтерская отчетность - это единая система учетных данных об имуществе, обязательствах, а также результатах хозяйственной деятельности, составляемых на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам. Такое определение дано в ст.2 Федерального закона «О бухгалтерском учете», введенного в действие 21 ноября 1996года.

Бухгалтерская отчетность служит основным источником информации о ее деятельности, так как бухгалтерский учет собирает, накапливает и обрабатывает экономически существенную информацию о совершенных хозяйственных операциях и результатах хозяйственной деятельности. Таким образом, бухгалтерская отчетность служит инструментом планирования и контроля достижения экономических целей предприятия, которые можно свести к двум важнейшим экономическим побуждениям предпринимательства. Каждый человек - предприниматель, занятый коммерческой деятельностью, хотел бы зарабатывать деньги, то есть получать прибыль и одновременно сохранить свой источник дохода. То же относится к современному менеджменту хозяйствующего субъекта, который должен обеспечивать прибыль на вложенный капитал, чтобы удовлетворить пожелания учредителей.

Две важнейшие экономические цели предпринимательства - цель зарабатывания (получения прибыли) и цель сохранения собственного капитала - на практике могут иметь различную степень важности в зависимости от предпочтения собственников капитала. Если для собственника капитала сиюминутный доход важнее долговременной работы предприятия (организации), он будет стараться получить прибаль как можно быстрее, чтобы изъять ее из предприятия. Извлеченный таким образом прирост (прибыль) на собственном капитале уже не окажется в будущем в распоряжении предприятия. Изъятие собственного капитала означает, что устойчивости предприятия и цели сохранения собственного капитала придается меньше значения, чем цели зарабатывания (получения дохода). Отсюда возникает необходимость постоянного информационного отслеживания этих двух целей с помощью бухгалтерской отчетности - важного инструмента рыночных отношений.

Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информированных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач.

Для достижения цели были поставлены и решены следующие задачи:

- изучение теоретические аспекты;

- проведен анализ ликвидности бухгалтерского баланса;

- проведен анализ платежеспособности;

- оценка вероятности банкротства;

- анализ показателей финансовой устойчивости;

-общая оценка деловой активности;

- сводная система рентабельности организации.

Тщательное изучение бухгалтерских отчетов раскрывает причины успехов, а также недостатков в работе, помогает наметить пути совершенствования деятельности организации. Внешние пользователи бухгалтерской информации по данным отчетности получают возможность:

- оценить финансовое положение потенциальных партнеров;

- принять решение о целесообразности и условиях ведения дел с тем или иным партнером;

- избежать выдачи кредитов ненадежным клиентам;

- оценить целесообразность приобретения активов той или иной организации;

- правильно построить отношения с заказчиками;

- учесть возможные риски предпринимательства и т.д.

Для внутренних пользователей бухгалтерская отчетность, а также данные учета, послужившие основой для ее формирования, являются показателями как для оперативного управления (включая многих решений в процессе управления двух указанных выше основных целей предпринимательства) так, и для контроля сохранности своего имущества.

Глава 1

1.1 Основные понятия, задачи анализа финансовой отчетности

Анализ финансовой отчетности - это процесс, при помощи которого мы оцениваем прошлое и текущее финансовое положение и результаты деятельности организации. Однако при этом главной целью является оценка финансово-хозяйственной деятельности нашей организации относительно будущих условий существования.

Финансовая (бухгалтерская) отчетность является информационной базой финансового анализа, потому что в классическом понимании финансовый анализ - это анализ данных финансовой отчетности. Финансовый анализ проводится по-разному, в зависимости от поставленной задачи. Он может: использоваться для выявления проблем управления производственно-коммерческой деятельностью; служит для оценки деятельности руководства организации; быть использован для выбора направлений инвестирования капитала, наконец, выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей и финансовой деятельности в целом.

Анализ - это инструмент познания предметов и явлений внутренней и внешней среды, основанный на разделении целого на основные части и исследовании их во взаимосвязи и взаимозависимости.

Экономический анализ - это система специальных знаний, связанная с исследованием экономических процессов и явлений в их взаимосвязи, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов.

Финансовый анализ - часть экономического анализа, представляющая собой систему определенных знаний, связанную с исследованием финансового положения организации и ее финансовых результатов, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов, на основе данных финансовой (бухгалтерской) отчетности. Финансовый анализ - процесс исследования финансового состояния и основных результатов финансовой деятельности организации с целью выявления резервов повышения ее рыночной стоимости и обеспечения эффективного развития.

Финансовое состояние - уровень сбалансированности отдельных структур элементов активов и капитала организации, а также уровень эффективности их использования. Оптимизация финансового состояния предприятия является одним из основных условий успешного ее развития в предстоящей перспективе. В тоже время кризисное финансовое состояние организации создает серьезную угрозу ее банкротства.

Содержание финансового анализа определяется его целями, объектами исследования и предметом. По существу, содержание дает ответ на вопросы, что исследуется, как и для чего проводится анализ.

Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информированных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач.

Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методологических возможностей проведения анализа.

Объект анализа - это то, на что направлен анализ. В зависимости от поставленных задач объектами анализа финансовой отчетности могут быть: финансовое состояние организации, или финансовые результаты, или деловая активность организации и т.д.

Субъектом анализа является человек, занимающийся аналитической работой и подготавливающий аналитические отчеты (записки) для руководства, то есть аналитик.

Финансовый анализ решает следующие задачи:

оценивает структуру имущества организации и источников его формирования;

выявляет ступень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;

оценивает структуру и потоки собственного и заемного капитала в процессе экономического кругооборота, нацеленного на извлечение максимальной или оптимальной прибыли, повышение финансовой устойчивости, обеспечение платежеспособности и т.п.

оценивает правильное использование денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;

оценивает влияние факторов на финансовые результаты деятельности и эффективность использования активов организации;

осуществляет контроль за движением финансовых потоков организации, соблюдением норм и нормативов расходования финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.

В сегодняшних условия для большинства предприятий характерна «реактивная» форма управления деятельностью, т. е. принятие управленческих решений как реакция на текущие проблемы. Такая форма управления порождает ряд противоречий между: интересами предприятия и фискальными интересами государства; ценой денег и рентабельностью производства; рентабельностью собственного капитала и рентабельностью финансовых рынков; интересами производства и финансовой службы и т.д.

Анализ финансовой отчетности выступает как инструмент для выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.

Одной из задач реформирования предприятия является переход к управлению финансово-хозяйственной деятельностью на основе анализа экономического состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей их достижения. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия интересуют как внешних рыночных агентов (потребителей и производителей, кредиторов, акционеров, инвесторов), так и внутренних (работников административно-управленческих подразделений, руководителей предприятия и др.).

Стратегический финансовый анализ - процесс изучения влияния факторов внешней и внутренней среды на результативность осуществления финансовой деятельности организации с целью выявления особенностей и возможных направлений ее развития в перспективном периоде.

К числу основных, стратегических, задач развития любой организации в условия рыночной экономики относятся:

- оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости;

- максимизация прибыли; - обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;

- создание эффективного механизма управления предприятием;

- достижение прозрачности финансово-хозяйственного состояния предприятия для собственников (участников и учредителей), инвесторов, кредиторов;

- использование предприятием рыночных механизмов привлечение финансовых средств.

Оптимальность принимаемых управленческих решений зависит от разных направлений политики развития деятельности предприятия:

- от качества экономического анализа;

- от разработки учетной и налоговой политики;

- от выработки направлений кредитной политики;

- от качества управления оборотными средствами, кредиторской и дебиторской задолженностью;

- от анализа и управления затратами, включая выбор амортизационной политики.

Значение финансового анализа организации здесь трудно переоценить, поскольку именно он является той базой, на которой строится разработка экономической стратегии предприятия. Анализ опирается на показатели промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности. Предварительный анализ целесообразно проводить перед составлением бухгалтерской (финансовой отчетности, когда еще имеется возможность изменить ряд статей баланса. На основе итогового анализа финансово-хозяйственного состояния осуществляется выработка почти всех направлений экономической (в том числе и финансовой) политики предприятия. От того, насколько качественно он проведен, зависит эффективность принимаемых управленческих решений.

Качественно же самого финансового анализа зависит от применяемой методики, достоверности данных финансовой отчетности, а также от компетентности лица, принимающего управленческое решение.

Экономический анализ, как известно, используется для исследования экономических процессов и экономических отношений, возникающих у организации. Экономические отношения возникают на всех стадиях воспроизводственного процесса, на всех уровнях хозяйствования. При этом однородные экономические отношения, характеризующие одну из сторон общественного бытия, представленные в обобщенном абстрактном виде, образуют экономическую категорию.

Финансы, выражая реально существующие в обществе производственные отношения, имеющие объективный характер и специфическое общественное назначение, выступают в качестве экономической категории.

Распределение и перераспределение стоимости с помощью финансов обязательно сопровождается движением денежных средств, принимающих специфическую форму финансовых ресурсов. Они формируются у субъектов хозяйствования и государства за счет различных видов денежных доходов, отчислений и поступлений, а реализуется на расширенной воспроизводство, материальное стимулирование работников, на социальные нужды и т.п.

Глава 2

2.1 Общая оценка структуры имущества организации и его источников по данным баланса

Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату. По балансу характеризуется состояние материальных запасов, расчетов, наличие денежных средств, инвестиций.

Данные баланса необходимы собственникам для контроля над вложенным капиталом, руководству организации при анализе и планировании, банкам и другим кредиторам - для оценки финансовой устойчивости.

Каждый раздел баланса объединяет группу статей. Согласно действующим нормативным документам баланс в настоящее время составляется в оценке нетто. Итог баланса дает ориентировочную оценку суммы средств, находящихся в распоряжении предприятия. Эта оценка является учетной (балансовой) и не отражает реальной суммы денежных средств, которую можно выручить за имущество, например, в случае ликвидации предприятия. Текущая «цена» активов определяется рыночной конъюнктурой и может отклоняться в любую сторону от учетной, особенно в период инфляции.

Анализ активов, обязательств и капитала организации проводится по балансу (форма №1) с помощью одного из следующих способов:

- анализ непосредственно по балансу без предварительного изменения состава балансовых статей;

- формирования уплотненного сравнительного аналитического баланса путем агрегирования некоторых однородных по составу элементов балансовых статей;

- дополнительной корректировки баланса на индекс инфляции с последующим агрегированием статей в необходимых разрезах.

Анализ непосредственно по балансу - дело довольно трудоемкое и неэффективное, так как слишком большое количество расчетных показателей не позволяет выделить главные тенденции в финансовом состоянии организации.

Один из создателей балансоведения Н.А. Блатов рекомендовал исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса. Сравнительный баланс можно получить из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателей структуры, а также расчетами динамики.

Аналитический баланс, на наш взгляд, полезен тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые обычно осуществляет аналитик при ознакомлении с балансом. Схемой аналитического баланса охвачено много важных показателей, характеризующих статистику и динамику финансового состояния организации. Этот баланс фактически включает показатели как горизонтального, так и вертикального.

Сравнительный аналитический баланс

Наименоваие статей	Коды строк	Абсолютные величины	Относительные величины, %
		На начало года	На конец года	Изменение, (+,-)	На начало года	На конец года	Изменение, (+,-)	в % к величине на начало года	в % к изменению итога бала СА
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
1.Внеоборот- ные активы 1.1.Немате- риальные активы	стр.110	578,6	27,3	-551,3	0,04	0,002	0,001	-95,3	-0,1
1.2.Основ- ные сред- ства	Стр.120	442293,5	546149,5	+103856	32,6	31,1	-1,5	21,5	26,2
1.3.Прочие внеоборот- ные активы	Стр.130, 135,140, 150	52474,4	104614,9	+52140,5	3,9	6	2,1	99,4	13,1
Итого по разделу	Стр.190	495346,5	650791,7	+155445,4	36,4	37,1	0,7	31,4	39,2
2.Оборотн-ные ативы 2.1.Запасы	Стр.210, 220	139018	245668,8	+106650,8	10,2	14	3,8	76,8	26,9
2.2.Дебитор ская задол- женность (платежи после 12 ме- сяцев)	Стр.230	96517,3	133806,4	+37289,1	7,1	7,6	0,5	38,7	9,4
2.3.Дебитор- ская задол- женность (платежи до 12 месяцев)	Стр.240	450267,4	411872,5	-38394,9	33,1	23,4	-9,7	9,6	-9,7
2.4.Кратко- Срочные фи- нансовые вложения	Стр.250	97196	120881,8	+23685,8	7,1	6,9	-0,2	24,4	6
2.5.Денеж- ные сред- ства	Стр.260	81867,5	193780,6	+111913,1	6,1	11,1	5	136,8	28,2
Итого по разделу 2	Стр.290	864866,2	110601 0,1	+241143,9	63,6	63	-0,6	27,9	60,8
Медленно реализуе- мые активы	Стр.210+ 220+230+ 270	235535,3	379475,2	+143939,9	17,3	21,6	4,3	61,	36,3
Наиболее ликвидные активы	Стр.250+ 260	179063,5	3146624	+135598,9	13,2	18	4,8	75,7	34,2
Величина финансово- эксплуатаци- оных по- требностей	Стр.210+ 230+240- 620	516062,8	605527	+89464,2	38	34,5	-3,5	17,3	23,5
Стоимость имущества	Стр.190+ 290	1360212,7	1756801,8	+396589,1	100	100	0	29,2	100
3.Капитал и резервы 3.1.Уставный Капитал	Стр.410	66	78	12	0,005	0,004	-0,001	18,2	0,003
3.2.Добавоч- ный и ре- зервный капитал	Стр.420+ 430	313977,4	786415,6	+472438,2	23,1	44,8	21,7	150,5	119,1
3.3.Фонд со- циальной сферы и це- левые фи- нансирова- ния	Стр.440+ 430	________
3.4.Нерас- пределенная прибыль	Стр.460+ 470-465- 475	455497,9	147265,3	-308232,6	33,5	8,4	-25,1	-67,7	-77,8
Итого по разделу 3	Стр.490	769541,3	963758,9	+194217,6	54,8	54,9	0,1	25,2	49
4.Долго- срочные обя- зательства	Стр.590	28127	7540	-20587	2,1	0,4	-1,7	-73,2	-5,2
5.1.Заемные средства	Стр.610	________	8884	8884	____	0,5
5.2.Креди- торская за- долженность	Стр.620	159747,5	172175,9	+12428,4	11,8	9,8	-2	7,8	3,1
5.3.Прочие обязатель- ства	Стр.630+ 640+650+ 660	402796,9	572657,8	+169860,	29,7	32,6	2,8	42,2	42,8
Итого по разделу 5	Стр.690	562544,4	756382,9	+193838,5	41,4	43,1	1,7	34,5	48,9
Краткосроч- ные пассивы	Стр.610+ 630,660	_______	11793,6			0,7
Всего заем- ных средств	Стр.590+ 690	590671,4	793042,9	+202371,5	43,5	45,1	1,6	34,3	51
Итог баланса	Стр.300 или 700	1360212,7	1756801,8	+396589,1	100	100	0	29,2	100
Рабочий капитал	Стр.290-690	302321,8	349627,2	+47305,4	22,2	20	-2,2	15,7	11,9
Величина собственных средств в обороте	Стр.490- 190	274194,8	312967,2	+38772,4	20,1	17,8	-2,3	14,1	9,8

Непосредственно из аналитического баланса можно получить ряд важнейших характеристик финансового состояния организации. В том исследуемых показателей обязательно нужно включать следующие:

Общая стоимость активов организации, равная сумме первого и второго разделов баланса (стр. 190 + стр. 290).

Стоимость иммобилизованных (т.е. внеоборотных) средств (активов) или недвижимого имущества, равная итогу раздела 1 баланса (стр.190)

Стоимость мобильных (оборотных) средств, равная итогу раздела 2 баланса (стр.290)

Стоимость материальных оборотных средств (стр.210)

Величина собственного капитала организации, равная итогу раздела 3 баланса (стр.490)

Величина заемного капитала, равная сумме итогов разделов 4 и 5 баланса (стр.590 + стр.690)

Величина собственных средств в обороте, равная разнице итогов разделов 3 и 1 баланса (стр.490 -стр.190)

Величина финансового-эксплуатационных потребностей (ФЭП), равная разнице между запасами, НДС, дебиторской задолженностью и суммой кредиторской задолженности (стр.210 +стр.220 +стр.230 +стр.240 - стр.620)

Величина перманентного капитала, равная сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств (стр.490 + стр.590)

Рабочий капитал, равный разнице между оборотными активами и текущими обязательствами (итог раздела 2 стр.290 - итог раздела 5 стр.690)

Анализируя сравнительный баланс, необходимо обратить внимание на изменение удельного веса величины собственного оборотного капитала в стоимости активов, на соотношения темпов роста собственного и заемного капитала, а также на соотношение темпов роста дебиторской и кредиторской задолженностей. При стабильной финансовой устойчивости у организации должна увеличиться в динамике доля собственного оборотного капитала, темп роста собственного капитала должен быть выше темпа роста заемного каптала, а темпы роста дебиторской и кредиторской задолженностей должны уравновешивать друг друга.

Как мы видим из данных таблице, за отчетный период активы организации возросли на 396589,1 тыс.руб., или на 29,2 %, в том числе за счет увеличения объема внеоборотных активов - 155445,4 тыс.руб., или на 39,2%, и прироста оборотных активов - на 241143,9 тыс.руб., или на 60,8%. Иначе говоря, за отчетный период в оборотные средства было вложено более чем в два раза больше средств, чем основной капитал. При этом материальные оборотные средства увеличились на 106650,8 тыс.руб. Данные колонки 10 таблицы показывают, за счет каких средств и в какой мере изменилась стоимость имущества организации.

Структура заемных средств в течении отчетного периода потерпела ряд изменений. Так, доля кредиторской задолженности поставщикам и другим уменьшилась на 2%.

2.1 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, т.е. ее способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам за счет наличия готовых средств платежа (остатка денежных средств) и других ликвидных активов.

От понятия «платежеспособности» следует отличать понятие «кредитоспособность». Кредитоспособность - система условий, определяющих способность предприятия привлекать кредит в разных формах, выполняя все связанные с ним финансовые обязательства в полном объеме и в предусмотренные сроки.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

От ликвидности баланса следует отличать ликвидность активов, которая определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется, чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

А1. наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1 = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения

или стр. 250 + стр. 260

А1 н.г. = 97196 + 81867,5 = 179063,5

А1 к.г. = 120881,8 + 193780,6 = 314662,4

А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты.

А2 = краткосрочная дебиторская задолженность

или стр. 240.

А2 н.г. = 450267,4 А2 к.г. = 411872,5

А3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела 2 активы баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие активы.

А3 = Запасы + Долгосрочная дебиторская задолженность + НДС + Прочие оборотные активы.

или стр. 210 + стр. 220 + стр.230 + стр. 270.

А3 н.г. = 129025,6 + 9992,4 + 96517,3 =235535,3

А3 к.г. = 232024 + 13644,8 + 133806,4 = 379475,2

А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела 1 актива баланса - внеоборотные активы.

А4 = Внеоборотные активы

или стр. 190.

А4 н.г. = 495346,5 А4 к.г. = 650791,7

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относятся кредиторская задолженность.

П1 = Кредиторская задолженность

или стр. 620.

П1 н.г. = 159747,5 П1 к.г. = 172175,9

П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

П2 = Краткосрочные заемные средства + Задолженность участникам по выплате доходов + Прочие краткосрочные обязательства

или стр.610 + стр. 630 + стр.660.

П2 н.г. = ------- П2 к.г. = 11549,2 + 244,4 = 11793,6

П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам 4 и 5, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

П3 = Долгосрочные обязательства + Доходы будущих периодов + Резервы предстоящих расходов и платежей

или стр. 590 + стр. 640 + стр.650.

П3 н.г. = 28127 +192597,9 + 210199 = 430923,9

П3 к.г. = 36660 + 257485,8 + 314927,6 = 609073,4

П4. Постоянные, или устойчивые, пассивы - это статьи раздела 3 баланса «Капитал и резервы».

П4 = Капитал и резервы (собственный капитал организации)

или стр. 490.

П4 н.г. = 769541,3 П4 к.г. = 963758,9

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итого приведенных групп по активу и пассиву.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

А1 >, = П1

А2 >, = П2

А3 >, = П3

А4 >, = П4

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

- текущую ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2)

ТЛ = (179063,5 + 450267,4) - 159747,5 = 469583,4.

- перспективную ликвидность - это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

ПЛ = А3 - П3

ПЛ = 235535,3 - 430923,9 = - 195388,6.

Для анализа ликвидности баланса составляется таблица. В графы этой таблицы записываются данные на начало и конец отчетного периода из сравнительного аналитического баланса по группам актива и пассива. Сопоставляя итоги этих групп, определяют абсолютные величины излишних или недостающих на начало и конец отчетного периода платежных средств.

Результаты расчетов по данным анализируемой организации показывают, что в этой организации составление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

А1 > П1; А2 > П2; А3 < П3; А4 < П4.

Анализ ликвидности баланса

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек или недостаток (+;-)
1	2	3	4	5	6	7=2-5	8=3-6
Наиболее ликвидные активы (А1)	179063,5	314662,4	Наиболее срочные обязатель- ства (П1)	159747,5	172175,9	+19316	+142486,5
Быстрореали- зуемые активы (А2)	450267,4	411872,5	Краткосроч- ные пассивы (П2)	______	11793,6	+450267,4	+400078,9
Медленно реализуемые активы (А3)	235535,3	379475,2	Долгосроч- ные пассивы (П3)	430923,9	609073,4	-195388,6	-229598,2
Труднореали- зуемые акти- вы (А4)	495346,5	650791,7	Постоянные пассивы (П4)	769541,3	963758,9	-274194,8	-312967,2
БАЛАНС	1360212,7	1756801,8	БАЛАНС	1360212,7	1756801,8	----------	------------

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса как достаточную. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости - наличия у предприятия оборотных средств.

Сопоставление итогов группы 1 по активу и пассиву, т.е. А1 и П1 (срок до 3 месяцев), отражает соотношение текущих платежей и поступлений. Сравнение итогов группы 2 по активу и пассиву, т.е. А2 и П2 (сроки от 3 до 6 месяцев), показывает тенденцию увеличения или уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем. Сопоставление итогов по активу и пассиву для групп 3 и 4 отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем.

Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третью неравенство, отражает некоторый платежный излишек.

Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приблизительным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.

2.3 Расчет и оценка финансовых коэффициентов платежеспособности

Для анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности. Они рассчитываются парами (на начало и конец анализируемого периода). Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).

Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать общий показатель платежеспособности, вычисляемый по формуле:

L1 = (с.250+с.260)+(0,5*с.240)+0,3(с.210+с.220+с.230+с.270)

-----------------------------------------------------------------------

С.620+0,5(с.610+с.630+с.660)+0,3(с.590+с.640+с.650)

или А1+0,5А2+0,3А3

L1 ----------------------

П1+0,5П2+0,3П3 .

179063,5 + 0,5*450267,4 + 0,3*235535,3 474857,79

L1 н.г. = -------------------------------------------------- = ------------ = 1,64

159747,5 + 0,3*430923,9 289024,67

 314662,4 +0,5*411872,5 + 0,3*379475,2 634441,21

L1 к.г. = -------------------------------------------------- = ------------ = 1,75

172175,9 + 0,5*11793,6 + 0,3*609073,4 360794,72

L1 н.г. < L1 к.г.

С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель также применяется при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных на основе отчетности.

Коэффициенты, характеризующие платежеспособность

Коэффициенты платежеспособности	На начало периода	На конец периода	Отклонение
1.Общий показатель ликвидности (L1)	1,67	1,75	+0,11
2.Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)	1,12	1,71	+0,59
3.Коэффициент «критической оценки» (L3)	3,94	3,94	0
4.Коэффициент текущей ликвидности (L4)	5,41	6,01	+0,6
5.Коэффициет маневренности функционирующего капитала (L5)	0,33	0,41	+0,08
6.Доля оборотных средств в активах (L6)	0,64	0,63	-0,01
7.Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7)	0,32	0,28	-0,04

Различные показатели платежеспособности не только дают характеристику устойчивости финансового состояния организации при разных методах учета ликвидности средств, но и отвечает интересам различных внешних пользователей аналитической информации. Например для поставщика сырья и материалов наиболее интересен коэффициент абсолютной ликвидности. Банк, дающий кредит данной организации, больше внимания уделяет коэффициенту «критической» оценки. Покупатели и держатели акций предприятия в большей мере оценивают финансовую устойчивость по коэффициенту текущей ликвидности.

2.4 Методы оценки вероятности банкротства

Приведенная система индикаторов оценки угрозы банкротства предприятия может быть расширена с учетом особенностей его финансовой деятельности и целей диагностики.

С выходом Закона о несостоятельности (банкротства) Методическое положение по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса (№31-р от 12.08.1994 г.) не было отменено.

Согласно этому Методическому положению оценка неудовлетворительной структуры баланса проводилась на основе трех показателей:

- коэффициента текущей ликвидности (L4);

- коэффициента обеспеченности собственными средствами (L7);

- коэффициента утраты (восстановления) платежеспособности, которые рассчитываются следующим образом (L8,L9).

Оценка структуры баланса

Наименование показателей	Расчет	Ограничения	На конец периода	Отклонение от норматива
А	1	2	4	5
Коэффициент восстановления платежеспособ- ности	L4 к.г.+6:t *L4 L8= ----------------- 2	>,= 1,0	6,01+ 6:12*(+0,6) L8= -------------------= 3,155 2	2,155
Коэффициент утраты платежеспо- собности	L4к.н.+3:t*L4 L9= --------------- 2	>,= 1,0	6,01+3:12*(+0,6) L9= -------------------- = 3,08 2	2,08

Коэффициент восстановления платежеспособности рассчитывается на период, равный 6 месяцам, а коэффициент утраты платежеспособности - на 3 месяца. Если коэффициент L8 принимает значение >1 (как в нашем примере), это свидетельствует о том, что у организации в ближайшее время есть реальная возможность восстановить платежеспособность.

2.5 Анализ показателей финансовой устойчивости

Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляются состояние пассивов с состоянием активов. Это, как уже отмечалось, дает возможность оценить, в какой степени организация готова к погашению своих долгов.

Финансовая устойчивость - характеристика стабильности финансового положения предприятия, обеспечиваемая высокой долей капитала в общей сумме используемых им финансовых средств. Оценка уровня финансовой устойчивости предприятия осуществляется с использованием обширной системы показателей.

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости от заемных источников финансирования. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние ее активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дает возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении.

Структура капитала - один из важнейших показателей оценки финансового состояния предприятия, характеризующий соотношение суммы собственного и заемного используемого капитала. Этот показатель применяется при определении уровня финансовой устойчивости предприятия, при управлении эффектом финансового рычага, при расчете средневзвешенной стоимости капитала и в других случаях.

Целевая финансовая структура капитала - один из внутренних финансовых нормативов предприятия, в соответствии с которым формируется соотношение собственного и заемного капитала на предстоящий период.

Оптимизация структуры капитала - процесс определения соотношения использования собственного и заемного капитала, при котором обеспечиваются оптимальные пропорции между уровнем рентабельности собственного капитала и уровнем финансовой устойчивости, т.е. максимизируется рыночная стоимость предприятия.

Необходимо определить, какие абсолютные показатели отражают сущность устойчивости финансового состояния. Решение этой задачи связано с балансовой моделью, из которой исходит анализ.

Долгосрочные пассивы (кредит и займы) и собственный капитал направляются преимущественно на приобретение основных средств, на капитальные вложения и другие внеоборотные активы. Для того чтобы выполнялось условие платежеспособности, необходимо, чтобы денежные средства и средства в расчетах, а также материальные оборотные активы покрывали краткосрочные пассивы.

На практике следует соблюдать следующие соотношения:

Оборотные активы < (Собственный капитал * 2 - Внеоборотные активы).

По балансу анализируемой нами организации приведенное выше условие на начало и конец отчетного периода соблюдается, следовательно, организация является финансово независимой.

На начало периода: 864866,2 < (769541,3*2 - 495346,5)

На конец периода: 110601, 1 < (963758,9*2 - 650791,7).

Это самый простой и приблизительный способ оценки финансовой устойчивости. На практике же можно применять разные методики анализа финансовой устойчивости.

Коэффициент оценки финансовой устойчивости предприятия - система показателей, характеризующих структуру используемого капитала предприятия с позиций степени финансовой стабильности его развития в предстоящем периоде. Для осуществления такой оценки используется показатели, основные из которых приведены в таблице.

Значения коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость (в долях единицы)

Наименование показателей	На начало периода	На конец периода	Отклонение
1.Коэффициент капитализации (U1)	0,767	0,822	+ 0,055
2.Коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования (U2)	0,317	0,282	- 0,035
3. Коэффициент финансовой независимости (U3)	0,565	0,548	- 0,017
4.Коэффициент финансирования (U4)	1,302	1,215	- 0,087
5. Коэффициент финансовой устойчивости (U5)	0,586	0,569	- 0,017

Как показывают данные таблицы, динамика коэффициента капитализации (U1) свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости организации, так как для этого необходимо, чтобы этот коэффициент был <,= 1,5. на величину этого показателя влияют следующие факторы: высокая оборачиваемость, стабильный спрос на реализуемую продукцию, налаженные каналы сбыта, низкий уровень постоянных затрат.

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования показывает, какая часть оборотных средств активов финансируется за счет собственных источников. Нормальное ограничение - нижняя граница 0,1; орt. U2 >, =0,5.

Коэффициент финансовой независимости (автономии) показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования - нормальное ограничение U3 >,= 0,4 - 0,6.

Коэффициент финансирования показывает какая часть деятельности финансируется за счет собственных, а какая - за счет заемных средств - нормальное ограничение U4 > 0.7; opt. = 1,5.

Коэффициент финансовой устойчивости показывает какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников - нормальное ограничение U5>,= 0,6.

2.6 Анализ достаточности источников финансирования для формирования запасов

Для промышленных предприятий, организаций, обладающих значительной долей материальных оборотных средств в своих активах, можно применить методику оценки достаточности источников финансирования для формирования материальных оборотных средств.

Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов.

Общая величина запасов (строка 210 актива баланса) = Зп

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников.

1. Наличие собственных оборотных средств:

СОС = Капитал и резервы - Внеоборотные активы

или СОС = (стр.490 - стр.190);

СОС н.г. = 769541,3 - 495346,5 = 274194,8

СОС к.г = 963758,9 - 650791,7 = 312967,2.

2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов или функционирующий капитал (КФ):

КФ = (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы ) - Внеоборотные активы

или КФ = (стр.490 + стр.590) - стр.190;

КФ н.г. = (769541,3 + 28127) - 495346,5 = 302321,8;

КФ к.г. = (963758,9 + 36660) - 650791,7 = 3496272.

3. Общая величина основных источников формирования запасов (собственные и долгосрочные заемные источники + краткосрочные кредиты и займы - внеоборотные активы):

ВИ = (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты и займы) - Внеоборотные активы

или ВИ = (стр.490 + стр.590 + стр.610) - стр.190;

ВИ н.г = (769541,3 +28127) - 495346,5 = 302321,8;

ВИ к.г. = (963758,9 + 36660 +11549,2) - 650791,7 = 361176,4.

Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками формирования:

Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств:

+ - Фс = СОС - Зп

или + - Фс = стр.490 - стр.190 - стр.210;

Фс н.г. = 274194,8 - 129025,6 = 145169,2;

Фс к.г. = 312967,2 - 232024 = 80943,2

Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов:

+ - Фт = КФ - Зп

или + - Фт = стр.490 + стр.590 - стр.190 - стр.210;

Фт н.г. = 302321,8 - 129025,6 = 173296,2;

Фт к.г. = 3496272 - 232024 = 3264248.

Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов:

+ - Фо = ВИ - Зп

или + - Фо = стр.490 + стр.590 + стр.610 - стр.190 - стр.210;

Фо н.г. = 302321,8 - 129025,6 = 173296,2;

Фо к.г. = 361176,4 - 232024 = 129152,4.

Классификация типов финансового состояния организации

Показатели	На начало периода	На конец периода
Общая величина запасов (Зп)	129025,6	232024
Наличие собственных оборотных средств (СОС)	274194,8	312967,2
Функционирующий капитал (КФ)	302321,8	3496272
Общая величина (ВИ)	302321,8	361176,4
+ - Фс = СОС - Зп	+145169,2	+80943,2
+ - Фт = КФ - Зп	+173296,2	+326424,8
+ - Фо = ВИ - Зп	+173296,2	+129152,4
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S (Ф) = (S(+ - Фс), S(+ - Фт), S(+ - Фо))	(1,1,1)	(1,1,1)

Данные таблицы говорят о том, что в организации наблюдается абсолютная независимость финансового состояния и в начале, и в конце анализируемого периода.

2.7 Оценка деловой активности организации

Деловая активность в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов - показателей оборачиваемости. Они очень важны для организации.

Во-первых, от скорости оборота средств зависит размер годового оборота.

Во-вторых, с размерами оборота, а следовательно, и с оборачиваемостью связана относительная величина условно-постоянных расходов: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов.

В-третьих, ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств влечет за собой ускорение оборота и на других стадиях. Финансовое положение организации, ее платежеспособность зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги.

На длительность нахождения средств в обороте оказывают влияние различные внешние и внутренние факторы.

К внешним факторам относятся:

- отраслевая принадлежности;

- сфера деятельности;

- масштаб деятельности организации;

- влияние инфляционных процессов;

- система налогообложения;

- уровень процентных ставок по заемным средствам кредитных организаций;

- характер хозяйственных связей с партнерами.

К внутренним факторам относится:

- эффективность стратегии управления активами;

- ценовая политика организации;

- методика оценки товарно-материальных ценностей и запасов.

Коэффициенты деловой активности:

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача)

выручка от продажи

d 1 = --------------------------- (оборотов);

среднегодовая

с.010 (ф.№2)

d 1 = ------------------------- (оборотов);

с.190+с.290 (ф.№1)

11455355,2

d 1 (нач.)= ----------------------- = 0,84;

495346,5+864866,2

1684974,2

d 2 (кон.) = --------------------------- = 0,96.

650791,7+1106010,1

Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборотов (в количестве оборотов за период всего капитала организации).

Коэффициент оборачиваемости оборотных (мобильных) средств:

Выручка от продажи

d 2 = --------------------------------- (оборотов);

среднегодовая стоимость

оборотных активов

с.010 (ф.№2)

d 2 = -------------------- (оборотов);

с.290 (ф.№1)

1145355,2

d 2 (нач.) = ---------------- = 1,32;

864866,2

1684974,2

d 2 (кон.) = -------------- = 1,52.

1106010,1

Показывает скорость оборота всех оборотных средств организации (как материальных, так и денежных).

Коэффициент отдачи нематериальных активов:

Выручка от продажи

d 3 = --------------------------------- (оборотов);

среднегодовая стоимость

нематерильных активов

с. 010 (ф.№2)

d 3 = --------------------- (оборотов);

с. 110 (ф.№1)

1145355,2

d 3 (нач.) = --------------- = 1.979,52;

578.6

1684974,2

d 3(кон.) = ---------------- = 61.420,66.

27,3

Показывает эффективность использования нематериальных активов.

Фондоотдача:

Выручка от продажи

d 4 = ------------------------------------------------- (оборотов);

средняя стоимость основных средств

с.010 (ф.№2)

d 4 = ------------------- (оборотов);

с.120 (ф.№1)

1145355,2

d 4 (нач.) = ------------- = 442,5;

2588,3

1684974,2

d 4 (кон.) = ------------- = 1042,7.

1615,9

Показывает эффективность использования только основных средств организации.

Коэффициент отдачи собственного капитала:

Выручка от продажи

d 5 = ------------------------------------------------ (оборотов);

средняя стоимость среднего капитала

с.010 (ф.№2)

d 5 = ------------------ (оборотов);

с. 490 (ф.№1)

1145355,2

d 5 (нач.) = --------------- = 1,5;

769541,3

1684974,2

d 5 (кон.) = -------------- = 1,7.

963758,9

Показывает скорость оборота собственного капитала. Сколько тысяч рублей выручки приходится на одну тысячу рублей вложенного собственного капитала.

Глава 3

3.1 Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности

Финансовый результат деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов. Особенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме №2 годовой бухгалтерской отчетности.

Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Эффект - результат, достигаемый за счет осуществления различных видов деятельности или проведения отдельных мероприятий и операций. Он может выражаться в дополнительной сумме получаемого валового или чистого дохода; в размере снижения издержек; в получении дополнительной валовой или чистой прибыли; в сумме прироста рыночной стоимости предприятия, в размере чистого денежного потока и т.п.

Эффективность - соотношение показателей результата (эффекта) и затрат (или суммы ресурсов), используемых для его достижения. Наиболее обобщенную оценку эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия дает система коэффициентов рентабельности.

Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера.

Прибыль (убыток) - это разница между всеми доходами организации и всеми ее расходами.

Прибыль - это положительный финансовый результат деятельности организации. Отрицательный результат называется убыток.

С философской точки зрения прибыль можно определить так: «Это функция времени и вознаграждения за терпение»

Анализ прибыли

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления активизации деятельности организации.

Анализ финансовых результатов деятельности организации включает:

Исследование изменений каждого показателя за текущий анализируемый период (горизонтальный анализ, расчет в колонке 5);

Исследование структуры соответствующих показателей и их изменений (вертикальный анализ, расчет в колонках 6, 7, 8 );

Изучение динамики показателей за ряд отчетных периодов (трендовый анализ);

Исследование влияния факторов на прибыль (факторный анализ).

Анализ прибыли

Наименование показателя	Код строки	За отчетный период	За аналог. период прошлого года	Отклонение, (+ -)	Уровень в % к выручке в отчетном периоде	Уровень в % к выручке в прошлом периоде	Отклонения уровня, %
1	2	3	4	5=3-4	6	7	8=6-7
Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, услуг (за минус НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей (В)	010	1145355,2	1684974,2	-539619	100	100	0
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (С)	020	995159	1235711,1	-240552,1	86	73,3	13,5
Валовая прибыль	029	150196,2	449263,1	-299066,9	13,1	26,6	-13,5
Коммерческие расходы (КР)	030	1235,3	763,1	+742,2	0,10	0,04	0,06
Управленческие расходы (УР)	040	20749,3	18956,6	+1792,7	1,8	1,1	0,7
Прибыль (убыток) от продаж (с.010-020-030-040) (Пп)	050	128211,6	429543,4	-301331,8	11,2	25,4	-14,2
Проценты полученные (%пол)	060	12915,1	63427	-50511,9	1,1	3,7	-2,6
Проценты к уплате (%упл)	070	0	0
Доходы от участия в других организациях (ДрД)	080	0	16,9	-16,9		0,001
Прочие операционные доходы (ПрОД)	090	21543,5	68238,3	-46694,8	1,9	4,04	-2,14
Прочие операционные расходы (ПрОР)	100	34019,7	104865,8	-70846,1	2,9	6,2	-3,3
Прочие внереализационные доходы (ВнД)	120	2588,3	1615,9	+972,4	0,2	0,09	0,11
Прочие внереализационные расходы (ВнР)	130	390,5	58,5	+332	0,03	0,003	0,027
Прибыль (убыток) до налогообложения (с.050+060-070+080+090-100+120-130) (Пб)	140	130848,3	400832,9	-269984,6	11,4	23,8	-12,4
Отложенные налоговые активы	141	---	---
Отложенные налоговые обязательства	142	---	---
Налог на прибыль (н/п)	150	277483,8	71403,8	+206080	24,2	4,2	20
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода (с.140+141-142-150) (Пч)	190	103064,5	329429,1	-226364,6	8,9	19,5	-10,6
Всего доходов (010+060+080+090+ +120+141),(Д)	---	1182402,1	1818272,3	+635870,2	-------	-------	------
Всего расходов (020+030+040+070+ 100+130+142+150), (Р)	---	1329037,6	1431758,9	+102721,3	-------	-------	------
Коэффициент соотношения доходов и расходов	Д/Р	0,889	1,269	0,380

Основными факторами, влияющими на прибыль предприятия, являются прежде всего выручка от продажи продукции, товаров (работ, услуг) или доход от основной деятельности и расходы (себестоимость и прочие). Что касается выручки, то на ее объем влияют такие показатели, как количество реализованной продукции (товаров) и цена продажи.

Признаки классификации затрат.

Прежде чем приступить к анализу затрат, необходимо определить различия в понятиях: «выплата», «себестоимость», «расходы», «затраты».

Выплата - это передача (наличный расчет) или перечисление (безналичный расчет) денежных средств организации другой организации или физическому лицу с полным отчуждением этих средств.

Себестоимость продукции - это выраженные в денежном измерении расходы предприятия (за определенный период времени на изготовление продукции, находящейся на различных стадиях готовности: в незавершенном производстве, на складе готовой продукции, отгруженной в данном периоде покупателю. Различают общую себестоимость продукции и себестоимость единицы продукции. Чем выше производственные затраты, тем выше себестоимость. Себестоимость - это расходы на простое воспроизводство, текущие расходы конкретного производителя.

Расходами организации признается уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов (денежных средств, иного имущества) и (или) возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала этой организации, за исключением уменьшения вкладов по решению участников (собственников имущества).

Затраты - это выраженная в денежном измерении стоимость каких либо ресурсов (материальных, трудовых, финансовых), использованных на обеспечение процесса расширенного воспроизводства. В отличии от общего понятия «издержек» (кроме издержек обращения) понятие «затрат» в бухгалтерском учете относится прежде всего не к поглощающим объектам, а к поглощающим ресурсам. Понятие «затраты» шире, чем понятие «себестоимость», которая представляет собой затраты на простое воспроизводство, текущие расходы конкретного производителя. Затраты увеличивают стоимость определенного вида активов (например, незавершенного производства). При этом уменьшается стоимость других активов (например, товарно-материальных ценностей), или увеличиваются обязательства к выплате. Затраты отражаются дебетовым оборотом соответствующих активных счетов: 20 «Основное производство», 21 «Полуфабрикаты собственного производства», 23 «Вспомогательные производства», 25 «Общественные расходы», 26 «Общехозяйственные расходы», 29 «Обслуживающие производства и хозяйства» и других. К категории затрат также относятся активы, учитываемые на счете 44 «Расходы на продажу».