Управление экономическими и производственными рисками

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Доклад

Управление экономическими и производственными рисками

В настоящее время ситуация в сфере предпринимательства такова, что излишнее уклонение от риска в бизнесе иногда не менее опасно, чем принятие слишком высокого риска. Не взятый на себя разумный риск - это упущенные возможности, которые конкурент может и не упустить. Риска не нужно избегать, им нужно управлять.

Высокая степень предпринимательского риска приводит к необходимости поиска путей его снижения до возможно более низкого уровня. Подобный процесс называется управлением риском.

Каждое предприятие имеет собственные направления деятельности, связанные с риском, и на основе, этого выявляет риски, которым оно может быть подвержено, решает, какой уровень риска для него приемлем, и ищет способы, как избежать нежелательных рисков. Такие действия называются системой управления риском. Это особый вид деятельности, направленный на смягчение воздействия риска на результаты предпринимательской деятельности.

Управление рисками называется политикой риска, под которой понимается совокупность различного рода мероприятий, имеющих целью снизить опасность ошибочного принятия решения в момент самого его принятия и сократить возможные негативные последствия этих решений.

В процессе управления риском для предпринимателя очень важно ответить на вопрос: входить или не входить в рисковую ситуацию? Различное поведение предпринимателей, принимающих собственное решение в одной и той же ситуации, объясняется их индивидуальными склонностями к риску, уровнем притязаний на извлечение прибыли (дохода).

Управление рисками является одним из важнейших направлений деятельности финансового менеджера, требующим глубоких знаний экономики и финансов предприятий, математических и статистических методов, страхового дела и т.п. В крупных западных компаниях на управление рисками финансовый менеджер затрачивает до 45% рабочего времени

Как и любая система управление риском состоит из двух подсистем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления).

В системе управления риском объектом управления являются результаты финансовых отношений между хозяйствующими субъектами в процессе реализации риска (отношения между партнерами, конкурентами; заемщиком и кредиторами; страхователем и страховщиком и т.п.).

В настоящее время с точки зрения своевременности принятия решения по предупреждению и минимизации потерь можно выделить три подхода к управлению рисками:

1. Активный подход означает максимальное использование менеджером средств управления рисками для минимизации их последствий.

2. Адаптивный подход основан на учете в процессе управления сложившихся условий хозяйствования, а само управление рисками осуществляется в ходе проведения хозяйственных операций.

3. Консервативный подход предполагает, что управляющие воздействия на финансовые риски начинаются после наступления рискового события, когда предприятием уже получен ущерб.

Управление рисками имеет финансовый, юридический, статистический (информационный), страховой, отраслевой и организационный аспекты. Финансовый аспект рисков: угроза доходу, структуре собственности и капитала, т.е. угроза устойчивости благосостояния. Юридический аспект - это виновность, единообразие, прецеденты, совместимость, юрисдикция, презумпция, процессуальность, принудительность, контактность, арбитраж, т.е. все что должно быть определено рамками закона. Статистический аспект - это создание программ управления рисками, для чего требуются базы данных

Основными принципами управления риском выступают следующие:

1. Осознанность принятия рисков.

2. Управляемость принимаемыми рисками (в состав портфеля финансовых рисков должны быть включены преимущественно те из них, которые поддаются нейтрализации).

3. Независимость управления отдельными рисками (финансовые потери по различным видам рисков должны нейтрализоваться индивидуально в процессе управления).

4. Сопоставимость уровня принимаемых рисков с уровнем доходности финансовых операций (любой вид риска, по которому уровень риска выше уровня ожидаемой доходности с учетом премией за риск должен быть предприятием отвергнут).

5. Сопоставимость уровня принимаемых рисков с финансовыми возможностями предприятия (ожидаемый размер финансовых потерь предприятия по тому или иному риску должен соответствовать той доле капитала, которая обеспечивает внутреннее страхование рисков).

6. Эффективность управления рисками (затраты предприятия по нейтрализации финансового риска не должны превышать суммы возможных финансовых потерь по нему)

7. Учет периода осуществления операции в управлении рисками (чем длиннее период осуществления финансовой операции, тем шире диапазон сопутствующих ей рисков. При необходимости осуществления таких финансовых операций предприятие должно обеспечить получение необходимого дополнительного уровня доходности по ней не только за счет премии за риск, но и премии за ликвидность, поскольку период осуществления финансовой операции представляет собой период «замороженной ликвидности» вложенного в нее капитала).

8. Учет финансовой стратегии предприятия в процессе управления рисками.

9. Учет возможности передачи рисков (поскольку принятие ряда финансовых рисков несопоставимо с финансовыми возможностями предприятия).

Процесс управления предпринимательскими рисками включает несколько этапов:

1. Выявление всех потенциальных рисков и анализ возможных потерь

2. Распознавание и выявление объективных и субъективных факторов, влияющих на уровень риска

3. Анализ выявленных факторов

4. Оценка конкретного вида риска

5. Определение допустимого уровня риска

6. Анализ отдельных операций по выбранному уровню риска

7. Выбор методов и определение путей снижения рисков

8. Реализация намеченных мероприятий

9. Оценка результатов и применение корректирующих воздействий

Главной задачей при выборе метода управления риском является уменьшение степени вероятного риска до максимально низкого уровня.

Всю совокупность методов управления риском можно разделить на 4 группы:

1 - уклонение (отказ от ненадежных партнеров; отказ от рискованных событий; отказ от инновационных проектов; страхование хозяйственных рисков; создание региональных или отраслевых структур взаимного страхования и систем перестрахования; поиск гарантов);

2 - локализация (создание венчурных предприятий; создание специальных структурных подразделений для выполнения рискованных проектов; последовательное разукрупнение предприятия);

3 - компенсация (стратегическое планирование деятельности; прогнозирование внешней обстановки; мониторинг социально-экономической и нормативно-правовой среды; создание системы резервов; активный целенаправленный маркетинг; создание союзов, ассоциаций, фондов взаимовыручки и взаимной поддержки; лоббирование законопроектов, нейтрализующих или компенсирующих предвидимые факторы риска; эмиссия конвертируемых привилегированных акций; борьба с промышленно-экономическим шпионажем);

4 - диссипация (диверсификация видов деятельности, зон хозяйствования, сбыта и поставок, инноваций, инвестиционного портфеля; распределение ответственности между участниками производства; распределение риска во времени; расширение закупок сырья, материалов).

Основные стратегии управления рисками.

1. Избежание риска. Это направление связано с нейтрализацией финансовых рисков. Оно заключается в разработке мероприятий внутреннего характера:

- отказ от осуществления финансовых операций, уровень риска по которым чрезвычайно высок.

- отказ от использования в высоких объемах заемного капитала.

- отказ от чрезмерного использования оборотных активов в низколиквидных формах.

- отказ от использования временно свободных денежных активов в краткосрочных финансовых вложениях.

Следует отметить, что указанные формы снижения финансового риска лишают предприятие дополнительных источников формирования прибыли, а, соответственно, отрицательно влияют на темпы его экономического развития и эффективность использования собственного капитала. Поэтому в системе внутренних механизмов нейтрализации рисков их применение должно осуществляться очень взвешенно.

2. Лимитирование концентрации финансовых рисков производится путем установления определенных нормативов в процессе осуществления хозяйственной деятельности

3. Диверсификация. Под диверсификацией понимается процесс распределения капитала между различными объектами вложения, которые непосредственно не связаны между собой. Диверсификация является наиболее обоснованным и относительно менее издержкоемким способом снижения степени финансового риска.

4. Распределение рисков между участниками проекта. Механизм этого направления минимизации финансовых рисков основан на частичной передаче или трансферте партнерам по отдельным сделкам или финансовым операциям путем заключения контрактов. При этом хозяйственным партнерам передается та часть финансовых рисков предприятия, по которой они имеют больше возможностей нейтрализации их негативных последствий и располагают более эффективными способами внутренней страховой защиты.

5. Самострахование (внутреннее страхование). Механизм этого направления минимизации финансовых рисков основан на резервировании предприятием части финансовых ресурсов, позволяющем преодолеть негативные финансовые последствия по тем финансовым операциям, по которым эти риски не связаны с действиями контрагентов.

6. Страхование. По существу страхование риска - это передача определенных рисков страховой компании. Могут быть применены два основных способа страхования: имущественное страхование и страхование от несчастных случаев.

7. Хеджирование. Оно используется для осуществления разных методов страхования валютного и процентного рисков в банковской, биржевой и коммерческой практике. Хеджирование - это процесс страхования риска от возможных потерь путем переноса риска изменения цены с одного лица на другое.

Форвардный контракт - это соглашение между двумя сторонами о будущей поставке предмета контракта, которое заключается вне биржи и обязательно для исполнения.

Фьючерсный контракт - это соглашение между двумя сторонами о будущей поставке предмета контракта, которое заключается на бирже; обязывает купить или продать опр. товар по заранее установленной цене.

Опционный контракт - соглашение между двумя сторонами о будущей поставке предмета контракта, заключаемое как на бирже, так и вне ее; дает право купить или продать опр. товар по заранее установленной цене.

8. Прочие методы минимизации степени риска включают:

- обеспечение востребования с контрагента по финансовой операции дополнительного уровня премии за риск;

- получение от контрагентов определенных гарантий;

- сокращение перечня форс-мажорных обстоятельств в контрактах с контрагентами;

- обеспечение компенсации возможных финансовых потерь по рискам за счет предусматриваемой системы штрафных санкций;

- повышение уровня информационного обеспечения хозяйственной деятельности.

Для получения более эффективного результата используется не один, а совокупность методов с учетом специфики деятельности отдельных предприятий и конкретного состава портфеля их предпринимательских рисков. Такой подход носит название системный. Существенными моментами при системном подходе к управлению рисками являются следующие положения:

1. Целью обеспечения безопасности деятельности является системная параллельная зашита от различных видов рисков. При управлении рисками следует стремиться обеспечить баланс целей.

2. Риски, имеющие разнообразные источники и связанные с одним объектом, рассматриваются как единый комплекс факторов, влияющих на эффективность использования ресурсов.

3. Управление рисками связано с эффективностью операции или любой производственной системы.

4. Чтобы снизить риск на различных циклах (стадиях) предприятия, разрабатывается комплекс мероприятий.

5. Мероприятия по управлению рисками рассматриваются как единая система.

Таким образом, системный подход к управлению рисками позволяет экономическому субъекту эффективно распределять ресурсы с целью обеспечения безопасности.

Список используемой литературы

управление риск диссипация экономический

1. Балдин К.В. Управление рисками [Электронный ресурс]: учебное пособие / К.В. Балдин. - Москва: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 512 c

2. Кулешова Е.В. Управление рисками проектов [Электронный ресурс]: учебное пособие / Е.В. Кулешова. - Томск: Томский государственный университет систем управления и радиоэлектроники, Эль Контент, 2015. - 188 c

3. Никонов В. Управление рисками [Электронный ресурс]: практическое пособие / В. Никонов; ред. Ю. Быстрова. - Москва: Альпина Паблишер, 2016. - 285 c

4. Рахимова Н.Н. Управление рисками, системный анализ и моделирование [Электронный ресурс]: учебное пособие / Н.Н. Рахимова. - Оренбург: Оренбургский государственный университет, ЭБС АСВ, 2016. - 191 c

5. Фирсова О.А. Управление рисками организаций [Электронный ресурс]: учебно-методическое пособие / О.А. Фирсова. - Орел: Межрегиональная Академия безопасности и выживания (МАБИВ), 2014. - 82 c.

6. Алексеенко В.Б., Кутлыева Г.М., Мочалова Ю.И. Управление рисками в производственно-хозяйственной деятельности предприятия [Электронный ресурс]: учебно-методическое пособие / Ю.И. Мочалова Г.М. Кутлыева В.Б. Алексеенко. - Москва: Российский университет дружбы народов, 2013. - 88 c

Размещено на Allbest.ru