Формирование путей стратегического развития предприятия

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. Характеристика предприятия ООО «МТЛ»

организационный финансовый управление стратегический

Организация ООО «МТЛ» - это организация занимающаяся производством продуктов питания, а затем их реализацией через оптово-розничные рынки сбыта. Изначально организация позиционировала себя как оптовик колбасных и иных продуктов питания. Была дилером Ивановского МК и остаётся дилером Шуйского МК. А так же занимается реализацией продуктов питания других производителей. В 2004 г. руководством фирмы было принято решение о приобретении дополнительных площадей для реализации проекта строительства мясоперерабатывающего цеха в п. Лесной в Ивановской области. Выбранное помещение было бывшей столовой местной лесопилки. После капитального ремонта здания и полного переоборудования цеха в 2005 г. состоялось торжественное открытие. Основными выпускаемыми позициями были холодцы и заливные в ассортименте. С течением времени цех развивался, а также рос рынок сбыта продукции. В последствие в 2009 г. было открыто дополнительное производство, специализирующееся на копчёных деликатесах и колбасных изделиях, а также на солении сала.

Сейчас ООО «МТЛ» - современное, динамично развивающееся российское предприятие, идущее по пути внедрения новых технологий. Зоной покрытия являются такие округа как: СЗФО, ЦФО, ЮФО, Приволжский ФО.

Промышленная площадка расположена в Ивановском районе д. Лесное д. 1 и занимает площадь 1 га. Общая площадь производственных и вспомогательных зданий и сооружений составляет около 10 000 м², имеются подъездные автомобильные пути, контейнеры для хранения более 100 тонн мясного сырья.

Предприятие в настоящее время выпускает широкий ассортимент продукции:



Ассортимент выпускаемой продукции

Наименование продукции
Студень элитный куриный (вак. уп.)
Студень элитный говяжий (вак. уп.)
Студень из говядины (вак. уп.)
Студень из свинины (вак. уп.)
Холодец по-домашнему из курицы (вак. уп.)
Мясо прессованное из свиных голов (вак. уп.)
Шашлык «Традиционный» из свинины 1 шт. - 0,9 кг
Шашлык «Традиционный» из свинины 1 шт. - 1,8 кг
Шашлык «Традиционный» из курици 1 шт. - 0,9 кг
Шпик соленый «Традиционный» 1/6 (вак. уп.)
Шпик соленый «Пикантный» 1/6 (вак. уп.)
Шпик «По-венгерски» в красном перце1/6 (вак. уп.)
Шпик «По-домашнему» в черном перце1/6 (вак. уп.)
Шпик «Копченный» 1/6 (вак. уп.)
Шпик соленый «Традиционный» пл. (стр. пл.)
Шпик соленый «Пикантный» пл. (стр. пл.)
Шпик «По-венгерски» в красном перце пл. (стр. пл.)
Шпик «По-домашнему» в черном перце пл. (стр. пл.)
Шпик «Копченный» пл. (стр. пл.)
«Цыплята копченые» (термо ус.)
«Цыплята запеченые» (термо ус.)
«Голень куриная копченная» (термо ус.)
«Голень куриная запеченная» (термо ус.)
«Окорочка куриные копченые» (термо ус.)
«Окорочка куриные запечённые» (термо ус.)
«Крыло куриное копченое» (термо ус.)
«Крыло куриное запечённое» (термо ус.)
«Бедро куриное копченое» (термо ус.)
«Бедро куриное запечённое» (термо ус.)
«Цыплята копченые» 1/2 (термо ус.)
«Грудка куриная копченая (термо ус.)
«Грудка куриная запечённая» (термо ус.)
Ребро в/к мясное (термо ус.)
поросенок 1/4 в/к (термо ус.)
Рулет куриный «Куролесье» (термо ус., цел. фольга)
Рулет куриный "Фантазия» (термо ус., цел. фольга)
Рулет куриный "Застольный» (термо ус., цел. фольга)
Рулет куриный "Королевский» (термо ус. цел. фольга)
Ветчина куриная в/к (термо ус., белкозин)
«Чайная колбаса» (вак. уп.)
«Щека свинная копченая» (термо ус.)
Хлеб мясной Любительский (термо ус.)
Георгиевская (вак. уп.)
«Орех свинной» в/к (вак. уп.)

Предлагаемая продукция и услуги

Выработка деликатесов из курицы и свинины осуществляется с января 2012, проведенный анализ объемов показал тенденции развития этого направления в кг

Выработка деликатесов

Месяц	Объем, кг
янв. 12	62350
фев. 12	79605
мар. 12	51900
апр. 12	54034
май. 12	55983
июн. 12	58450
июл. 12	46100
авг. 12	61750
сен. 12	99042
окт. 12	127690
ноя. 12	98380
дек. 12	117782
янв. 13	87280
фев. 13	99893
мар. 13	92685

ООО «МТЛ» производит продукцию исключительно в термоусадочных пакетах. Прежде всего это обусловлено увеличением срока годности, санитарными нормами и эстетикой продукции. Основной отличительной характеристикой нашей продукции является довольно низкая цена при высоком конкурентном качестве. Доставка продукции до потребителя производится силами нашего автопарка.

Основным сырьем для производства продуктов питания являются высококачественное мясо, различные приправы и поваренная соль.

Основными поставщиками сырья являются:

1) ОАО Агро-белогорье;

2) ОАО Ясные зори.;

3) ОАО Ивановский броллер;

4) ПФ Верхневолжская»;

5) ООО Вилдо шпиг;

6) ООО Вектор СПБ.

Основными покупателями нашей продукции являются:

1) ООО «ТД Колиз»; г. Нижний Новгород

2) ООО «Гармония вкуса» г. Петразоводск

Анализ рынкаС весны 2003 г. российское животноводство надежно защищается квотами на импорт мяса. Производителям колбас и другой мясной продукции приходится закупать дорогое отечественное сырье не самого лучшего качества (на его долю приходится порядка 70%), что соответствующим образом сказывается на себестоимости изделий. Однако до недавних пор это неудобство компенсировалось достаточно высокими ввозными пошлинами на импортные мясопродукты - 25% стоимости, но не менее €0,4 за килограмм. В результате импортная колбаса была на 30 - 40% дороже российской, а доля импорта на рынке минимальна.

Все изменилось с вступлением в ВТО. Пошлина на готовую мясную продукцию обрела символический характер - €0,25 (примерно 10 руб.) с 1 кг без всяких процентных составляющих. И уже с Нового года началось ее постепенное снижение. В результате на российский рынок стала активно пробиваться колбаса из соседних стран - Прибалтики, Германии и Польши. Невысокие расходы на логистику и гораздо более низкая себестоимость продукции позволяет ей уже сейчас конкурировать по цене с продукцией российских производителей. Годом ранее создание Таможенного союза открыло доступ на рынок дешевой белорусской колбасе. По мере дальнейшего падения пошлин будут подтягиваться и производители из дальнего зарубежья. При этом квоты на импорт мяса пока сохраняются.

Несмотря на то что десятилетняя «оборона» отрасли принесла определенные плоды, в целом ситуация в российском животноводстве по-прежнему далека от идеала. В частности, производство собственной свинины за последние шесть лет выросло в четыре раза, и цены на нее заметно снизились. Но даже в этом случае ее себестоимость все равно далека от западной. А вот с говядиной дела обстоят и вовсе худо. Число хозяйств, которые занимаются разведением специальных мясных пород крупного рогатого скота, можно пересчитать по пальцам. Остальные предпочитают молочное производство, а на убой идет лишь отбракованный скот.

Так что к полноценной конкуренции отрасль также не готова. В то же время, тотальная зависимость от импорта - не лучший выход из положения. Когда на внешних рынках вдруг появляется дефицит мяса, цены резко взлетают. Кроме того, в мире периодически вспыхивают эпидемии, и тогда любая страна, защищая свой внутренний рынок от проникновения этих болезней, закрывает поставки. «Если мы не будем развивать собственную базу, мясопереработчики в этом случае вообще останутся без сырья», - предупреждает эксперт.

Правда, в этом случае становится непонятно, кто будет покупать дорогое российское мясо, если стремительно дешевеющий импорт мясных изделий убьет отечественную переработку.

Лучше не барьеры воздвигать, а очень серьезно пересмотреть государственную программу инвестирования. За три - пять лет должна быть создана сырьевая база, которая могла бы в период гос инвестиций конкурировать по конечной своей продажной цене с ценой мяса импорта, и уже после того как она была бы создана, можно плавно поднять пошлины, вытесняя чужую продукцию, но предложив свою альтернативу. Доступ к дешевым кредитам и создание благоприятных условий для ведения бизнеса, безусловно, тоже не помешают.

Но о таком благоденствии в российских реалиях можно только мечтать. Поэтому все участники мясного рынка единодушны в одном: снижение пошлин на готовую мясную продукцию в нынешних условиях было колоссальной ошибкой. Возможно, государство ее осознало и по-своему пытается исправить. И именно этим объясняется пристальное внимание главы Роспотребнадзора Геннадия Онищенко к поискам конины в колбасе. Но в пользе подобных изысканий представители отрасли сомневаются. Более того, они опасаются, что это окончательно дезориентирует потребителя, который и так уже никому не доверяет.

Пока же у мясопереработчиков остается два варианта-либо скатываться в сегмент дешевой низкосортной колбасы, где минимум мяса и максимум добавок, либо, наоборот, уходить в премиальный сегмент и делать настоящую, вкусную, эксклюзивную, невероятно дорогую колбасу. Но тут возникает другая проблема: как объяснить покупателю, почему она такая дорогая.

В Европе и других развитых странах продукты делятся на две, максимум три, категории - ненатуральные, натуральные и органические, передает ИА «Казах-Зерно». В такой системе координат настраивать коммуникацию с потребителем достаточно просто: чем натуральнее продукт, тем он качественнее и дороже, это всем понятно. Но в России на самые популярные у населения советские сорта колбасы, типа «Докторской», до сих пор действуют обязательные ГОСТы. И в этих условиях взаимодействовать с покупателем становится сложнее, потому что в нем просыпаются стереотипы: зачем платить в три раза больше, если вот же лежит рядом такой же батон колбасы, сделанный по тому же ГОСТу?

Между тем ГОСТ - атавизм, который гарантирует лишь то, что человек таким продуктом не отравится. Но намешать туда иной раз можно очень многое. Недаром же родилась в народе шутка про колбасу из туалетной бумаги. Например, ГОСТ образца 1979 г., когда в СССР начались проблемы с мясом, допускает в колбасе наличие так называемого мяса мехобвалки (то есть перемолотые кости, хрящи и т.д.), свиной шкурки и прочих «интересных» ингредиентов. А уже во времена РФ, после введения квот на импорт, в ГОСТах появился глутамат натрия (усилитель вкуса), чтобы «подсластить» не самое лучшее российское мясо. И почему-то мало кто сегодня вспоминает, что в Советском Союзе наряду с ГОСТом, обязательным для всех, существовал еще и «Знак качества», выделявший действительно хорошую продукцию.

Сегодня сохранение ГОСТов выгодно лишь производителям дешевой низкокачественной продукции, помогая продавать ее под видом вполне достойной, хотя и доступной по цене. Тех немногих представителей отрасли, которые предпочитают второй вариант развития, такое положение дел категорически не устраивает. Они намерены вместо ГОСТов создать новые стандарты и независимую от государства систему контроля их соблюдения на базе профессиональной ассоциации, объединяющей производителей натуральных мясных продуктов. По сути, это цеховое объединение, которое само устанавливает правила игры для своих членов и жестко следит за их соблюдением, потому что промах одного кидает тень на всех остальных. Именно такой подход практикуется в развитых европейских странах. И если осуществить эту идею внутри России не удастся, остается влиться в существующую систему какого-либо из союзов ЕС, но это уже будет решатся «наверху».

Ценовая политика, проводимая фирмой «МТЛ», направлена, прежде всего, на обеспечение разных слоев населения мясопродуктами и деликатесами, а также на завоевание потерянных рынков сбыта.

Производственные мощности предприятия в настоящее время позволяют полностью обеспечить мясопродуктами, как Ивановскую область, так и за ее пределами и вырабатывать порядка 300 т мясопродуктов ежемесячно, среднесписочная численность предприятия составляет около 80 человек.

В настоящее время ООО «МТЛ» обслуживается в Кран-банке.

2. Финансовый анализ деятельности предприятия

Анализ имущественного положения организации и оценку эффективности использования ее ресурсов проведем с использованием бухгалтерского баланса (форма №1) и отчета о прибылях и убытках (форма №2). Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату. По балансу характеризуется состояние материальных запасов, расчетов, наличие денежных средств, инвестиций [7, с. 56].

Данные баланса необходимы собственникам для контроля над вложенным капиталом, руководству организации при анализе и планировании, банкам и другим кредиторам - для оценки финансовой устойчивости.

В Концепции бухгалтерского учета в рыночной экономике России даны определения активов, обязательств и капитала.

Активами считаются хозяйственные средства, контроль над которыми организация получила в результате свершившихся фактов ее хозяйственной деятельности и которые должны принести ей экономические выгоды в будущем.

Обязательством считается существующая на отчетную дату задолженность организации, которая является следствием свершившихся проектов ее хозяйственной деятельности и расчеты по которой должны привести к оттоку активов.

Капитал представляет собой вложения собственников и прибыль, накопленную за все время деятельности организации.

В бухгалтерском балансе активы и обязательства представлены с подразделением в зависимости от срока обращения (погашения) как краткосрочные (запасы, дебиторская задолженность, денежные средства, кредиторская задолженность) и долгосрочные (основные средства, нематериальные активы, долгосрочные займы). Активы и обязательства представляются как краткосрочные, если срок обращения (погашения) по ним не более 12 месяцев после отчетной даты или продолжительности операционного цикла, превышающей 12 месяцев. Все остальные активы и обязательства представляются как долгосрочные.

В соответствии с ПБУ 4/99 бухгалтерский баланс объединяет средства в активе по разделам:

- «Внеоборотные активы»,

- «Оборотные активы», а источники образования этих средств по разделам:

- «Капитал и резервы»,

- «Долгосрочные обязательства»,

- «Краткосрочные обязательства».

Каждый раздел баланса объединяет группу статей.

Согласно действующим нормативным документам баланс в настоящее время составляется в оценке нетто. Итог баланса дает ориентировочную оценку суммы средств, находящихся в распоряжении предприятия. Эта оценка является учетной (балансовой) и не отражает реальной суммы денежных средств, которую можно выручить за имущество, например, в случае ликвидации предприятия. Текущая «цена» активов определяется рыночной конъюнктурой и может отклоняться в любую сторону от учетной, особенно в период инфляции [17, с. 78].

Характеризуя бухгалтерский баланс ООО «МТЛ» за период 2010-2012 можно отметить, что на протяжении трех лет уставный капитал организации не изменялся и составляет 10 тыс. руб. В период с конца 2010 года и до конца 2012 года активы представлены основными средствами, незавершенным строительством, производственными запасами, краткосрочными финансовыми вложениями, денежными средствами, дебиторской задолженностью и прочими оборотными активами. В составе средств, которыми располагает предприятие, на начало 2010 года оборотные активы значительно превышали внеоборотные, и к концу 2012 года оборотные активы стали существенно превышать сумму внеоборотных активов. К концу 2012 года наибольший удельный вес в активах предприятия заняли оборотные средства 92,75%. (Приложение А)

Источниками средств данной организации являются уставный капитал и краткосрочные обязательства, которые представлены займами и кредитами, а также кредиторской задолженностью. К концу 2012 года краткосрочная кредиторская задолженность заметно увеличилась по сравнению с 2010 и 2011 годами и стала составлять наибольшую часть краткосрочных обязательств.

При анализе бухгалтерской (финансовой) отчетности необходимо определить ликвидность баланса. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Ликвидность активов определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется, чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Изучение отчета о прибылях и убытках позволяет увидеть порядок формирования конечного финансового результата предприятия, величину этого результата как от реализации товаров, продукции, работ, услуг, так и от прочих операций, сумму причитающихся платежей бюджету по налогу на прибыль и другим налогам из чистой прибыли, а также сумму остающейся в распоряжении предприятия чистой прибыли. Все эти данные пользователю представляются за отчетный и предыдущий годы, что обеспечивает еще возможность сравнения соответствующих показателей за два года.

Так, по отчетам о прибылях и убытках ООО «МТЛ» за 2010-2012 гг. можно сказать, что у организации в период с 2010 года по 2012 год выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг с каждым годом становилась больше, но в тоже время и значительно увеличивалась и себестоимость продукции.

По сравнению с 2010 годом в 2011 году выручка выросла на 73005 тыс. руб. или 75,03%, а по сравнению с 2011 годом в 2012 году выручка выросла на 26152 тыс. руб. или 15,36%. Валовая прибыль от продаж и чистая прибыль практически не меняются за 2 последних анализируемых периода. Это означает, что доля прибыли остается относительно выручки, постоянной. Себестоимость проданных товаров и услуг поглощает более 80% выручки от продаж. (Приложение Б), (Приложение В) Все это свидетельствует об положительных изменениях в деятельности предприятия.

Все статьи баланса при вертикальном анализе приводятся в процентах к итогу баланса. Структурный анализ баланса позволяет рассматривать соотношение оборотных и внеоборотных активов предприятия, а также структуру внеоборотных и оборотных активов; определять удельный вес собственного и заемного капитала, структуру капитала по видам [14, с. 91].

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательством по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Анализ ликвидности баланса

Актив	0	0	0	Пассив	0	0	0	Излишек/недостаток
								0	0	0
А1	0	98,0	8,0	П1	5 019,0	9 158,0	13 869,0	-5 019	-9 060	-13 861
А2	11 059,0	16 824,0	15 987,0	П2	10 237,0	5 850,0	4 240,0	822	10 974	11 747
А3	5 049,0	1 689,0	6 567,0	П3	0,0	0,0	0,0	5 049	1 689	6 567
А4	1 404,0	2 183,0	1 762,0	П4	2 256,0	5 786,0	6 215,0	852	3 603	4 453
Баланс	17 512,0	20 794,0	24 324,0	Баланс	17 512,0	20 794,0	24 324,0	х	х	х

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательством по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

А1. наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты. A3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела 2 актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы. А4. Трудно реализуемые активы - статьи 1 актива баланса - внеоборотные активы.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность. ГО. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы. ПЗ. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам 4 и5, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей. П4. Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи раздела 3 баланса «Капитал и резервы».

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Теперь определим ликвидность баланса по балансовым пропорциям, соблюдение которых способствует финансовой устойчивости предприятия. Такими пропорциями являются следующие:

1. Быстрореализуемые активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения) должны покрывать наиболее срочные обязательства или превышать их;

2. Активы средней реализуемости (дебиторская задолженность) должны покрывать краткосрочные обязательства или превышать их;

3. Медленнореализуемые активы (производственные запасы) должны покрывать долгосрочные обязательства или превышать их;

4. Труднореализуемые активы (внеоборотные активы) должны покрываться собственными средствами и не превышать их.

Т.е.: А1 > П1 А₂ > П₂ Аз > П₃ А₄ < П₄

Далее составим таблицу анализа ликвидности баланса. Для наглядности соблюдения балансовых пропорций ООО «ФИНИСТ-МЫЛОВАР» по состоянию на конец года представим их в таблицах 5, 6, 7. При этом в качестве наиболее срочных обязательств условно примем займы и кредиты, кредиторскую задолженность работникам предприятия, внебюджетным фондам по отчислениям на социальные нужды и бюджету по налогам.



Анализ ликвидности баланса

Коэффициенты ликвидности				[таблица 3]
Наименование показателя	0	0	0	Норматив
Коэффициент текущей ликвидности	1,06	1,24	1,25	1-2
Коэффициент срочной ликвидности	0,72	1,13	0,88	0,7 - 0,8
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,00	0,01	0,00044	0,2 - 0,3
Чистый оборотный капитал	852,00	3603,00	4453,00	>0
Отношение ЧОК к активам	0,05	0,17	0,18

В результате сопоставления активов и обязательств по балансу выявляется несоответствие в первой пропорции, свидетельствующее о недостаточности быстрореализуемых активов (денежных средств в данном примере) для оплаты срочной кредиторской задолженности. Также выявилось несоответствие во второй пропорции, т.е. активы средней реализуемости перекрываются краткосрочной кредиторской задолженностью. Последнее неравенство свидетельствует об отсутствии у предприятия собственных оборотных средств, что необходимо для соблюдения минимального условия его финансовой устойчивости.

Но в целом можно отметить, что финансовое состояние данной организации позволяет быть уверенным в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договорами. Следовательно, ООО «МТЛ» имеет рациональную структуру имущества и его источников для своего вида деятельности и стремиться с каждым годом совершенствовать организацию торгового процесса, привлечению новых кадров, и эффективно управлять сбытом продукции.

Анализ финансовой устойчивости

Анализ финансовой устойчивости
Наименование показателя	0	0	0	Норматив
Коэффициент автономии (коэффициент концентрации собственного капитала)	0,13	0,28	0,26	0,6
Коэффициент концентрации заемного капитала	0,87	0,72	0,74	0,4
Коэффициент маневренности собственного капитала	0,38	0,62	0,72	>0
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами	0,05	0,19	0,20	0,1
Коэффициент финансовой устойчивости	0,13	0,28	0,26	0,8
Коэффициент финансовой активности предприятия	6,76	2,59	2,91	0,67
Индекс постоянного актива	0,62	0,38	0,28

У предприятия происходит снижение финансовой устойчивости за счет снижения доли заемного капитала, необходимо увеличить долгосрочный капитал, снизить кредиторскую задолженность. Оптимальное соотношение: СК - 60%, ДО - 20%, КО - 20%.

Коэффициент автономии (коэффициент концентрации собственного капитала) - Доля собственного капитала в валюте баланса. Нижний предел для промышленного предприятия - 0,6. Снижение показывает снижение фин. устойчивости предприятия. К 2011 г. доля собственных источников финансирования снизилась, стало больше долгов, меньше собственного капитала.

Коэффициент маневренности собственного капитала - У предприятия достаточно собственных оборотных средств для ведения хоз. деятельности

Обеспеченность собственными оборотными средствами повышается.

Коэффициент финансовой активности предприятия - Это коэф. концентрации заемного капитала деленный на коэф. автономии. Норматив 0,67 - это максимум. Это связано со снижением доли собственного капитала. Повышается зависимость от внешних источников финансирования (от кредиторов).

Коэффициенты деловой активности

Коэффициенты деловой активности
Наименование показателя	0	0	0
Коэффициент общей оборачиваемости активов	5,56	8,19	8,08
Срок оборота активов	64,79	43,95	44,57
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	43,13	29,43	31,61
Срок оборота собственного капитала	8,35	12,23	11,39
Коэффициент оборачиваемости заемного капитала	6,38	11,35	10,85
Срок оборота заемного капитала	56,44	31,72	33,18
Коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала	114,21	47,27	44,12
Срок оборота чистого оборотного капитала	3,15	7,62	8,16
Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов	19,27	100,83	29,92
Срок оборота материально-производственных запасов	18,68	3,57	12,03
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	8,80	10,12	12,29
Срок оборота дебиторской задолженности	40,92	35,56	29,29
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	19,39	18,60	14,17
Срок оборота кредиторской задолженности	18,57	19,36	25,41

Рост коэф. оборачиваемости активов говорит об увеличении деловой активности предприятия.

Коэффициент оборачиваемости заемного капитала - небольшое снижение в 2011 г. связано с ростом кредиторской задолженности.

Коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала - спад за счет роста запасов

Срок оборота кредиторской задолженности - Управление работы с кредиторами и дебиторами построено не на должном уровне, так срок оборота кредиторской задолженности равный 25 дням ниже срока оборота дебиторской задолженности равной 29 дням.

Оценка рентабельности

Оценка рентабельности
Наименование показателя	0	0	0
Коэффициент рентабельности продаж	1,60%	1,73%	0,99%
Коэффициент рентабельности активов	8,87%	14,15%	8,00%
Коэффициент рентабельности собственного капитала	68,88%	50,86%	31,31%
Коэффициент рентабельности постоянного капитала	68,88%	50,86%	31,31%
Эффект финансового рычага	60,01%	36,71%	23,31%
Формула Дюпон	0	0	0
Рентабельность активов:	8,87%	14,15%	8,00%
- рентабельность продаж	1,60%	1,73%	0,99%
- оборачиваемость активов	5,56	8,19	8,08
Рентабельность собственного капитала:	68,88%	50,86%	31,31%
- рентабельность активов	8,87%	14,15%	8,00%
- активы / собственный капитал	7,7624113	3,5938472	3,913757

Происходит снижение рентабельности собственного капитала. Последние два года рентабельность продаж падает, оборачиваемость активов примерно одинаковая, что приводит к снижению рентабельности активов.

Анализ безубыточности

Анализ безубыточности
Наименование показателя	0	0	0
Выручка (нетто) (строка 010)	97 305	170 310	196 462
Общие затраты (строки 020 + 030 + 040)	95 362	166 631	194 029
Ставка переменных издержек		0,99506
Постоянные издержки 1 года	-1 462	-1 462	-1 462
Переменные издержки 1 года (b * Выручку 1 года)	96 824	169 468	195 491
Показатель	0	0	0
Выручка-нетто	97 305	170 310	196 462
Переменные издержки	96 824	169 468	195 491
Валовая маржа	481	842	971
Коэффициент валовой маржи	0,00494	0,00494	0,00494
Постоянные издержки	-1 462,15	-1 462,15	-1 462,15
Точка безубыточности	-295 882,86	-295 882,86	-295 882,86
Маржа безопасности, в рублях	393 187,86	466 192,86	492 344,86
Маржа безопасности, в процентах	404,08%	273,73%	250,61%
Операционная прибыль	1 943,00	2 303,77	2 433,00
Сила операционного рычага	0,25	0,37	0,40

Первые три года предприятие работает без убытков, получает прибыль.

Точка безубыточности по сравнению с выручкой достаточно низка, а значит высокая маржа безопасности (подушка безопасности). Маржа безопасности увеличивается в течение 3-х лет. Маржа безопасности - запас фин. прочности предприятия составляет 300%. Сила операционного рычага отражает величину производственного риска. У предприятия низкий производственный риск

Оценка угрозы банкротства

Оценка угрозы банкротства
Двухфакторная модель	0	0	0
Х1	1,06	1,24	1,25
Х2	0,87	0,72	0,74
Z	-1,02	-1,30	-1,29
Пятифакторная модель	0	0	0
Х1	0,05	0,17	0,18
Х2	0,12	0,27	0,25
Х3	0,11	0,18	0,10
Х4	0,15	0,39	0,34
Х5	5,56	8,19	8,08
Z	6,09	9,24	8,86
Четырехфакторная модель	0	0	0
V9	0,30	0,95	0,29
V25	1,06	1,24	1,25
V31	15,08	43,99	23,59
V35	0,18	0,12	0,13
Y	16,90	50,43	22,77

Двухфакторная модель Z - В течение 3-х лет угроза банкротства мала (все значения ниже нуля)

Пятифакторная модель Z - Угроза банкротства по данным 2010, 2011 г. низкая.

Четырехфакторная модель Y - Угроза банкротства мала.

При условии равенства (равнозначности) всех коэффициентов, 2010 г. является наиболее благоприятным для предприятия. В зависимости от того кто рассматривает этот рейтинг (собственник, банк и т.д.) выставляются различные весовые коэффициенты для показателей. При расчете взвешенного рейтинга (G16, H16, I16) видно, что в 2010 г. предприятие вышло из кризиса. Кредиторы (банки) смотрят - первые 6 показателей, собственники - вторые 6 показателей.

	Сумма
Денежные средства, дебиторская задолженность	15 995
Запасы	6 567
Краткосрочные обязательства	18 109
Выручка от реализации	196 462
Переменные материальные издержки
Переменные издержки на оплату труда
Постоянные издержки без амортизации
Годовые амортизационные отчисления
Коммерческие расходы	15 799
Величина капитальных вложений
Прочие доходы	0
Прочие расходы	0
Ставка процента по кредитам (годовых)	13%
Средняя продолжительность жизни новых активов, лет	10
Доля чистого оборотного капитала в выручке	10%	добавленная строчка, поставили 10%.
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Ожидаемые темпы прироста капитальных затрат, %	8,0%	7,6%	7,2%	7,0%	6,5%
Планируемые капитальные вложения по годам	0	0	0	0	0
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Планируемые капитальные вложения по годам	0	0	0	0	0
Чистый прирост платного заемного капитала (спрогнозировать согласно выбранной финансовой стратегии в части структуры капитала)	0	0	0	0	0
Остаток по долговым обязательствам на конец года (сумма остатка по долговым обязательствам на конец предыдущего года и чистого прироста заемного капитала)	0	0	0	0	0
Проценты к уплате (остаток по долговым обязательствам необходимо умножить годовую ставку процентов по кредитам - 13%)	0	0	0	0	0
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Ожидаемые темпы прироста выручки, %	5,7%	4,8%	5,6%	5,7%	5,3%
Выручка от реализации	207 660	217 628	229 815	242 915	255 789
Коммерческие расходы	16 700	17 501	18 481	19 535	20 570
Ожидаемые темпы прироста материальных затрат, %	5,3%	4,2%	5,5%	5,3%	4,8%
Переменные материальные издержки	0	0	0	0	0
Ожидаемые темпы прироста трудовых затрат, %	5,0%	4,0%	3,7%	5,5%	5,9%
Переменные издержки на оплату труда	0	0	0	0	0
Ожидаемые темпы прироста постоянных затрат, %	2,0%	1,9%	1,7%	1,4%	1,6%
Постоянные издержки без амортизации	0	0	0	0	0
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Величина амортизации по существующим основным средствам	0	0	0	0	0
Ввод новых основных средств:
2012 год	0	0	0	0	0
2013 год		0	0	0	0
2014 год			0	0	0
2015 год				0	0
2016 год					0
Всего	0	0	0	0	0
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Выручка от реализации	207 660	217 628	229 815	242 915	255 789
Себестоимость реализованной продукции:
- переменные материальные издержки	0	0	0	0	0
- переменные издержки на оплату труда	0	0	0	0	0
- постоянные издержки без амортизации	0	0	0	0	0
- амортизационные отчисления	0	0	0	0	0
Всего, себестоимость реализованной продукции	0	0	0	0	0
Валовая прибыль	207 660	217 628	229 815	242 915	255 789
Коммерческие расходы	16 700	17 501	18 481	19 535	20 570
Управленческие расходы
Прибыль от продаж	190 961	200 127	211 334	223 380	235 219
Проценты к уплате	0	0	0	0	0
Прочие доходы	0	0	0	0	0
Прочие расходы	0	0	0	0	0
Прибыль до налогообложения	190 961	200 127	211 334	223 380	235 219
Текущий налог на прибыль (20%)	38 192	40 025	42 267	44 676	47 044
Чистая прибыль	152 769	160 102	169 067	178 704	188 175
Показатели	2012	2013	2014	2015	2016
Чистая прибыль	152 769	160 102	169 067	178 704	188 175
+ Величина годовых амортизационных отчислений	0	0	0	0	0
+ Прирост долгосрочной задолженности	0	0	0	0	0
- Прирост чистого оборотного капитала	1 120	997	1 219	1 310	1 287
- Капитальные вложения	0	0	0	0	0
= Денежный поток	151 649	159 105	167 848	177 394	186 888

Денежный поток должен быть положительным. В рассмотренной фирме он таким и является, это означает что финансирование достаточно, чтобы вести деятельность с заданными темпами роста.

3. Формирование стратегических целей компании

В связи с переходом к рыночной экономике в корне меняются задачи и характер управленческой деятельности предприятий. На первый план выходит цель максимизации прибыли, увеличения рыночной стоимости предприятий в интересах их владельцев. Приспособление предприятия к рыночным условиям требует как изменения выполняемых функций, так и внутренней организационной перестройки, прежде всего дополнения организационной структуры новыми звеньями, пересмотра всей системы распределения прав, полномочий и ответственности.

Оценка реальных потребностей рынка и собственных (наличных и потенциальных) возможностей, ориентация на рыночный спрос - краеугольный камень выработки стратегии предприятия и создания обеспечивающих ее организационных механизмов.

Реформирование предприятий с целью приспособления к рынку должно начинаться с перехода к таким видам деятельности, как стратегическое планирование, изучение сложившихся на рынке цен, потенциальной емкости и насыщения рынка, выявление конкурентов, их сильных и слабых сторон, анализ эффективности систем сбыта и снабжения, финансовое управление, анализ издержек предприятия, их структуры и динамики

В переходной экономике на первый план вышла проблема поиска платежеспособного покупателя и реализации продукции в максимально сжатые сроки, определения роли оптовых посредников в организации сбыта. Основными каналами для решения этой задачи стали: 1) контакты с частными посредническими структурами, готовые взять на себя функции сбыта продукции предприятия; 2) создание для этих целей дочерних снабженческо-сбытовых предприятий. Большинство предприятий сохранили свою традиционную специализацию, ориентируясь на расширение ассортимента выпускаемой продукции, поиск новых рынков сбыта, а также выпуск новых видов продукции в рамках существующей специализации. Важное новшество в структуре управления предприятием - образование специального подразделения по маркетингу. Его задача - анализ рынка путем изучения потребительских предпочтений. Именно это создает основу для принятия решений о том, какую продукцию следует производить, в каких количествах, какого уровня качества.

Рыночная специализация трансформируется в специализацию производственную, что, в свою очередь, требует внесения соответствующих уточнений в организацию исследовательских, конструкторско-технологических служб, подразделений технического контроля продукции. Практически новым видом деятельности и соответственно структурной ячейкой является реклама продукции и услуг предприятия, последовательное и целеустремленное завоевание новых рынков сбыта и покупателей. Наряду с этим принципиальную важность приобретает обеспечение собственников, акционеров, инвесторов и кредиторов достоверной информацией о финансовом положении предприятия. Каждому предприятию в рамках реструктуризации предстоит перейти на международные стандарты бухгалтерского учета, создать организационные условия для существенной перестройки деятельности финансовых служб, в задачи которых входит контроль над финансовым состоянием предприятия и разработка общей финансовой стратегии.

Один из ключевых вопросов организационной перестройки - пересмотр структуры управления фирмой, предоставление большей хозяйственной самостоятельности подразделениям предприятия. Важно создать условия, при которых новые идеи в области производства, проектирования, обслуживания клиентов и т.п. могли бы беспрепятственно поступать в высшие звенья управления предприятием со всех уровней производственной и управленческой структуры, обеспечивая постоянный приток идей и информации. Подразделения предприятия должны располагать достаточно большой автономией.

Каждое предприятие должно разработать и последовательно реализовывать программу мероприятий по реструктуризации своих производств с тем, чтобы наиболее полно адаптироваться к новым условиям хозяйствования. При этом важна последовательность в осуществлении указанной программы. Ее реализация и должна определить стратегию предприятия в обозримом периоде, на что и должен быть нацелен организационный механизм.

Конечным результатом должно стать создание производственных систем нового поколения, которые будут работать в режиме так называемого нововведенческого конвейера. Суть этого подхода заключается в том, чтобы нацелить предприятия, во-первых, на постоянное внедрение в производство новых, более совершенных изделий; во-вторых, на неуклонное сокращение всех видов затрат на производство продукции; в-третьих, на повышение качественных характеристик продукции при снижении цен на нее. По существу, ставится задача, объединить в рамках хозяйственных комплексов нового типа гибкость и адаптивность мелкосерийного производства с низкими издержками и высокой производительностью труда массового производств. Считается, что такое сочетание позволит обеспечить не только стабилизацию, но и снижение издержек во всех звеньях производственно-сбытовой цепочки при постоянном внедрении в серийное производство новых изделий, расширении номенклатуры выпускаемой продукции и изменении ассортимента, что и должно в итоге создать условия для победы в конкурентной борьбе.

Для того, чтобы в наиболее короткие сроки и с минимальными вложениями выйти на намеченные рубежи, многие компании сосредотачивают усилия на трех главных направлениях: 1) комплексной автоматизации производственных процессов; 2) совершенствовании форм и методов управления, включая организацию производства и развитие технико-технологической базы; 3) развитии кадрового потенциала при одновременном повышении квалификации и активности каждого работника. Именно такая концентрация ресурсов считается наиболее перспективной для того, чтобы создать адаптивные производственные системы нового поколения.

Формулировка миссии и общих стратегических целей компании

ООО «МТЛ» определило для себя цепь долгосрочных целей, которые соответствуют и являются миссией компании. Цели предприятия:

- увеличивать объемы продаж на 10% ежегодно на протяжении последующих пяти лет;

- увеличивать прибыль на 12% ежегодно на протяжении последующих пяти лет.

Тем не менее, данные цели не могут приниматься за миссию предприятия. Данный вывод сделан из следующего. Различия между миссией предприятия и ее целями можно определить в терминах из четырех измерений:

1. Временной аспект. Миссия не имеет временных критериев. Цели же всегда временны сами по себе и предполагают сроки, когда они должны быть достигнуты.

2. Фокусировка. Миссия имеет направленность на внешнюю для предприятия среду, как, например, достичь признания или стать лидером в отрасли и т.д. Цели, напротив, чаще всего относятся к внутренним аспектам предприятия и выражаются в терминах использования имеющихся ресурсов для достижения конкретных внутренних показателей.

3. Специфика. Миссия выражается в терминах, имеющих общий, относительный характер, относящиеся к образу предприятия, ее фирменному стилю и т.д. Цели, как правило, выражаются в терминах определенных результатов. Цели в принципе, предполагают их достижимость.

4. Измеряемость. И миссия, и цели в некотором смысле, могут быть измерены. Но измеряемость миссии имеет относительно качественный характер, тогда как положения, утверждаемые в целях имеют абсолютный, количественный характер.

То есть цели предприятия, как правило, весьма конкретны. ООО «МТЛ» были разработаны цели, но они не являются миссией.

Долгосрочные цели ООО «МТЛ» включают в себя краткосрочные цели. На 2013 г. они сформулированы в следующих категориях:

- увеличение доли рынка на 2%;

- повышение объемов продаж на 10%;

- увеличение темпов роста прибыли на 12%;

- увеличение доли собственного капитала на 10%;

- выход на новые рынки сбыта;

- повышение качества производимой продукции.

Исходя из вышесказанного, можно сделать вывод, что ООО «МТЛ» имеет краткосрочные и долгосрочные цели, а сформулированной миссии нет.

Размещено на Allbest.ru