В процессе финансового планирования решаются следующие задачи:

- определяются источники и размеры собственных финансовых ресурсов предприятия (прибыль, амортизационные отчисления, устойчивые пассивы и т.д.);

- принимаются решения о необходимости привлечения внешних финансовых ресурсов за счет выпуска ценных бумаг, получения кредитов, займов и т.д.;

- определяются финансовые взаимоотношения предприятия с государственным бюджетом, банками, вышестоящими организациями;

- уточняется целесообразность и экономическая эффективность планируемых инвестиций.

Финансовое планирование осуществляется на основе следующих данных:

- показателей плана производства и реализации продукции;

- сметы затрат на производство;

- данных об объемах планируемых инвестиций и капитальных вложений;

- сведений о движении основных фондов и оборотных средств;

- расчетов отпускных цен (плановых калькуляций единицы продукции);

- норм амортизационных отчислений;

- нормативов собственных оборотных средств;

- ставок платежей в бюджет и внебюджетные фонды;

- результатов анализа выполнения плана за предшествующий период;

- условий расчетов с покупателями продукции, поставщиками материальных ресурсов, с банками по ссудам, с бюджетом по налогам и сборам.

Алгоритм оставления финансового плана включает следующие этапы:

1. анализ финансового положения предприятия;

2. планирование доходов и поступлений;

3. планирование расходов и отчислений;

4. проверка финансового плана (баланс доходов и расходов)

Планирование доходов и поступлений

Планирование доходов и поступлений средств осуществляется на основе расчетов движения денежных потоков предприятия на планируемый период.

Источниками доходов и поступлений средств предприятия являются:

* прибыль от производственно-хозяйственной деятельности;

* амортизационные отчисления;

* устойчивые пассивы (кредиторская задолженность, постоянно находящаяся в распоряжении предприятия);

* средства от продажи ценных бумаг, финансовых операций с временно свободной денежной массой;

* паевые, членские взносы членов трудового коллектива, юридических и физических лиц;

* долгосрочные банковские кредиты;

* займы;

* пожертвования и благотворительные взносы;

* поступления от делового участия в строительстве;

* финансовые ресурсы, мобилизуемые в процессе строительства (плановые накопления по работам, выполняемым хозяйственным способом), а также мероприятия по снижению себестоимости этих работ, мобилизация внутренних ресурсов в строительстве.

План по прибыли рекомендуется составлять: в ценах и условиях планируемого периода; в ценах и условиях, сопоставимых с предыдущим годом; в действующих ценах и условиях. Для полного и всестороннего учета влияния изменения цен, использования отчетных данных предыдущего года и обеспечения соответствия между перспективным и текущими планами предприятия расчеты прибыли первоначально должны выполняться в ценах и условиях предыдущего года, а для сопоставления с перспективным планом необходим расчет и в ценах, принятых в перспективном плане.

Одновременно целесообразно определить влияние изменения цен, тарифов, условий оплаты труда и других подобных факторов на издержки производства и прибыль.

Конечным финансовым результатом является балансовая прибыль:

* прибыль от реализации продукции, выполнения работ и оказания услуг основного производства;

* прибыль от прочей реализации, в частности основных фондов и другого ненужного имущества предприятия;

* финансовые результаты от внереализационных операций.

Прибыль от реализации продукции (услуг) целесообразно рассчитывать по отдельным видам хозяйственной деятельности раздельно. Такой подход обусловлен тем, что некоторые виды деятельности не облагаются налогами на прибыль и добавленную стоимость (НДС). Это повышает точность и объективность расчетов как налогооблагаемой базы, так и величины налогов и прибыли.

Величину прибыли от реализации продукции (Пб) можно определить по следующей формуле:

где Вр_i -- выручка от реализации i-го вида продукции в отпускных ценах предприятия, тыс. руб.; Оф_i, -- отчисления во внебюджетные фонды, включаемые в отпускную цену i-й продукции, тыс. руб.; На_i -- акцизный налог, тыс. руб.; НДСi-- налог на добавленную стоимость, тыс. руб.; Сi -- полная себестоимость i-й реализуемой продукции, тыс. руб.; n -- количество видов продукции. Расчет плановой суммы прибыли целесообразно вести методом прямого счета по каждому виду продукции (услуг) с последующим суммированием результата в целом по предприятию. Результаты расчетов следует свести в табл. 14. Показатели в табл. 14 отражают последовательность и логику выполнения плановых расчетов. Расчет прибыли от реализации конкретного вида продукции начинается с расчета остатков нереализованной продукции на начало планируемого года (конец отчетного года -- года, предшествующего планируемому).

В остатки входит готовая продукция на складе, в неотфактурованных поставках (не оформленных транспортными и платежными документами), если такое имеет место, и на ответственном хранении у покупателей (клиентов).

Таблица14.

Расчет прибыли от реализации продукции, тыс.руб. по предприятию на 2009г

Затем рассчитываются остатки нереализованной готовой продукции на конец планируемого года, так называемые выходные остатки. Они рассчитываются, исходя из среднесуточного выпуска продукции и норматива запасов готовой продукции в днях по формуле:

,

где П_Т-- годовой объем товарной продукции в отпускных ценах предприятия, млн руб.; Н_О -- норматив остатков готовой продукции на складе, дней; 360 -- расчетное количество дней в году.

На основе изменения остатков готовой продукции на начало и конец планируемого года и объема товарной продукции, рассчитанных по полной себестоимости и в отпускных ценах, определяется объем реализованной продукции (по полной себестоимости и в отпускных ценах) и доход, полученный от реализации данного вида продукции.

Величина дохода (Дв) рассчитывается как сумма дохода от реализации товарной продукции (ДвТ) и дохода в остатках готовой продукции на начало планируемого года (Двн) за минусом дохода в остатках на конец планируемого года (Двк) по формуле:

Дв = Двн + ДвТ + Двк

Величина дохода по каждому виду продукции (Д_Вi) рассчитывается на основе плана производства, плана изменения остатков готовой нереализованной продукции, отпускных цен и сметы затрат на производство по формуле:

Д_Вi = Врi - Сi

где Врi -- выручка от реализации i-го вида продукции в отпускных ценах предприятия; Сi -- полная себестоимость, рассчитываемая на основе сметы затрат на производство i-го вида продукции.

На основе сметы затрат рассчитываются затраты на валовую продукцию; производственная и полная себестоимость товарной продукции; себестоимость реализованной продукции; осуществляется нормирование оборотных средств.

В заключение рассчитывается плановый объем прибыли от реализации данного вида продукции (Пбi) по формуле:

где Офi -- отчисления во внебюджетные фонды от i-й продукции; Н_аi-- акцизный налог от реализации i-й продукции; НДСi-- налог на добавленную стоимость от i-й продукции; Двi -- доход от реализации i-го вида продукции.

Общий объем плановой прибыли от реализации продукции (работ, услуг) рассчитывается как сумма прибыли по всем видам продукции по формуле:

где n - кол-во видов продукции, запланированных к реализации в плановом году.

Для расчета налога на прибыль применяется ставка 24% от балансовой прибыли.

В итоге составляется таблица 15.

Таблица 15

Отчет о прибылях и убытках, тыс.руб.

Из таблицы видно, что при запланированных объемах производства и издержек на них, предприятие получит чистую прибыль в размере 2473,6тыс.руб.

Планирование расходов и отчислений

Расходы и отчисления предприятия в плановом году составляют раздел 2 финансового плана.

В расходной части финансового плана предусматриваются следующие статьи расходов:

* отчисления в фонд накопления, фонд потребления, резервный фонд, на благотворительные цели;

* свободная прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия;

* свободная амортизация, имеющаяся в распоряжении предприятия;

* прочие расходы;

* итого расходов и отчислений.

Таким образом, в данном разделе финансового плана отражаются только те расходы предприятия, которые связаны с расширением и развитием производства, удовлетворением социально-культурных и бытовых потребностей трудового коллектива, прочие расходы, финансируемые за счет прибыли и других финансовых ресурсов предприятия.

Для эффективного функционирования на принципах коммерческого расчета, проведения сбалансированной стратегии и тактики в условиях рыночной экономики предприятие должно иметь три фонда:

* фонд накопления;

* фонд потребления;

* резервный (страховой) фонд.

Фонд накопления предназначен для:

* финансирования капитальных вложений; прироста собственных оборотных средств; научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ;

* уплаты процентов по долгосрочным кредитам.

Фонд потребления предусматривает покрытие следующих расходов:

* вознаграждение трудового коллектива по итогам работы за год;

* оказание единовременной помощи членам трудового коллектива;

* премирование работников за выполнение особо важных производственных заданий;

* культурно-бытовое обслуживание работников предприятия;

* строительство и капитальный ремонт жилых домов, детских и спортивно-культурных учреждений;

* дотации на питание членам трудового коллектива и др.

Соотношение между этими фондами предприятие устанавливает самостоятельно. Однако хозяйственная практика свидетельствует, что наиболее оптимальным соотношением между ними будет следующее: фонд накопления -- 60 %; фонд потребления -- 40 %.

Резервный фонд (страховой) предназначен для компенсации недополучения доходов от предпринимательской деятельности вследствие наступления факторов риска. Эти средства могут быть направлены на корректировку параметров проекта в случае, если его реализация в силу различных причин идет не по намеченному плану.

При планировании норматива оборотных средств учитываются следующие показатели:

- запасы топлива, сырья и материалов;

- незавершенная продукция;

- запасы готовой продукции;

- дебиторская задолженность (счета к получению);

- резерв денежных средств.

Запасы сырья, материалов и топлива должны быть минимальными, однако размеры их должны обеспечивать нормальный ход процесса производства.

Величина производственного запаса обосновывается его нормой из условия постоянной величины запаса сырья на складе (неснижаемый остаток сырья на складе, в днях) плюс средний запас сырья и материалов, зависящий от периодичности поставки (оборота).

Размер производственного запаса по i-ому материалу в натуральном выражении определяется по формуле:

,

где П_мi - потребность в i-м материале на товарный выпуск; Н_днi - норма производственного запаса i-го материала, дни, где , т.е. норма производственного запаса складывается из норматива поставки данного материала (в днях) и норматива (в днях) его нахождения на складе ; Д - количество дней в планируемом периоде.

Заполняется табл. 16.

Таблица 16

Потребность в материалах на образование производственных запасов

Обеспечение бесперебойной и ритмичной работы предприятия требует создания нормативной величины незавершенного производства, обусловленной необходимостью наличия определенного количества полуфабрикатов на каждом рабочем месте, в процессе их перемещения, на случай аварий и других непредвиденных обстоятельств.

В серийном производстве нормативная величина незавершенного производства зависит от среднедневного выпуска определенной продукции, длительности производственного цикла, коэффициента готовности изделия и его себестоимости. Расчет производится по следующей формуле:

,

где НЗП - нормативная величина незавершенного производства на конец планируемого периода серийного типа производства; Тц_i - длительность производственного цикла изготовления изделия; ВП_i - планируемый выпуск i-го изделия в натуральном выражении; Д - количество дней в плановом периоде; С_i - себестоимость i-го изделия; k_Гi - коэффициент нарастания затрат в производстве по i-му изделию, характеризующий степень его готовности.

Коэффициент нарастания затрат представляет собой отношение средней себестоимости изделия в незавершенном производстве к себестоимости готового изделия.

При равномерном нарастании затрат величина определяется по формуле:

,

где С_Мi - стоимость материальных затрат в себестоимости i-го изделия (С_i).

Результаты расчетов заносятся в табл. 17.

Норматив запаса готовой продукции рассчитывается из условия постоянной величины запаса готовой продукции на складе (неснижаемый остаток готовой продукции на складе) плюс средний запас готовой продукции, зависящий от периодичности отгрузки, т.е.:

,

где З_ГП - норматив запаса готовой продукции, руб.; Н_отгр - норматив запаса готовой продукции, зависящий от периодичности отгрузки, дней; Н_{стр.зап.} - норматив страхового запаса готовой продукции на складе, дней; С_произв - производственная себестоимость, руб.; Д - количество дней в плановом периоде.

Данные расчетов заносятся в табл. 17.

Дебиторская задолженность (счета к получению) планируются исходя из среднего срока кредита (t_ДЗ, в днях) и доли продукции, отгружаемой без предоплаты (П_дз). Расчет ведется по формуле:

,

где ДЗ - планируемая дебиторская задолженность, руб.; В - итого выручка от реализации продукции без НДС (табл. 2), руб.

Данные расчетов заносятся в табл. 17.

Резерв денежных средств состоит из:

1. страховой суммы денежных средств для оплаты прочих материальных ресурсов (исключаются прямые материальные затраты и заработная плата). Страховой резерв определяется нормируемой величиной - сроком, на который формируется резерв (покрытие потребности);

2. сумм, резервируемых для оплаты прироста запасов сырья и материалов в последующем интервале (периоде).

Все суммы включают НДС.

Формула для расчета:

где З_ден.ср. - резерв денежных средств, руб.;

Н_покр - норматив покрытия денежных средств, дни; Р_общепр - общепроизводственные расходы, руб.;

НДС_общепр - НДС к общепроизвод расходам, руб.;

Р_{общезав} - общезаводские расходы, руб.; НДС_{общезав} - НДС к общезаводским расходам, руб.;

Р_ком - коммерческие расходы, руб.;

НДС_ком - НДС к ком-м расходам, руб.; - плановый фонд заработной платы вспомогательных рабочих, руб.;

ЕСН_вспом - начисления на заработную плату вспом-х рабочих (единый социальный налог), руб.;

- плановый фонд заработной платы административно - управленческого персонала (специалистов и служащих), руб.;

ЕСН_служ - начисления на заработную плату административно-управленческого персонала , руб.;

Зм₀, Зм₁ - норматив запас сырья и материалов расчетного и следующего за ним интервалов, руб.;

НДС_Зм0, НДС_Зм1 - НДС к запасам сырья и материалов для расчетного и следующего за ним интервалов руб. Данные расчетов заносятся в табл. 17.

Таблица 17

Нормируемые текущие активы, тыс.руб.