Оффшорные территории в мировой и российской практике

Размещено на http: //www. allbest. ru/

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени

кандидата экономических наук

Специальность: 08.00.14 - «Мировая экономика»

Оффшорные территории в мировой и российской практике

Кутаков Роман Борисович

Москва 2008

Работа выполнена в Центре внешнеэкономических исследований Института экономики Российской академии наук

Научный руководитель: кандидат экономических наук, доцент Смородинская Наталия Вадимовна

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор Авдокушин Евгений Федорович

доктор экономических наук Хейфец Борис Аронович

Ведущая организация - НИИ Внешнеэкономических связей ГУ-ВШЭ

Защита диссертации состоится « 26 » июня 2008 г. в _______ часов на заседании

Диссертационного совета Д 002.009.02 в Институте экономики РАН по адресу 117418, Москва, ул. Новочеремушенская, д. 42 а

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Института экономики РАН

Автореферат разослан « 26 » мая 2008 г.

Ученый секретарь Диссертационного совета Д 002.009.02 доктор экономических наук, профессор В.И. Волошин

I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. На рубеже нынешнего столетия страны Большой семерки (G-7) развернули беспрецедентное по масштабу и сценарию наступление на мир оффшоров с целью установления контроля над их деятельностью. Толчком к этому послужил рост числа финансовых злоупотреблений и преступлений в условиях все более открытых и глобализированных рынков, возросшей мобильности денежных средств и быстрого развития новых платежных инструментов на базе цифровых технологий.

Во-первых, страны G-7 стали все сильнее опасаться, что «закулисная» деятельность оффшоров может спровоцировать многочисленные крахи компаний и новые глобальные финансовые потрясения - типа Азиатского финансового кризиса 1997 г. Во-вторых, все большая прозрачность государственных границ и прогресс в технологиях резко расширили поле использования оффшоров для уклонения от налогов, что стало порождать серьезные риски для стабильности национальных бюджетов. В-третьих, не меньшей угрозой для национальных правительств (и в целом мирового сообщества) стала практика отмывания через оффшоры потоков грязных денег (легализация доходов, полученных преступным путем) и связанная с ней проблема финансирования терроризма (после 11.09.2001 г.) и организованной преступности.

Задачи, ход и результаты развернутой кампании чрезвычайно актуализировали оффшорную проблематику в качестве предмета исследований. В самом феномене оффшорного бизнеса обнажились непознанные теоретические и практические грани. При этом жизнь показала, что воздействие оффшорного мира на мировую экономику и мирохозяйственные процессы вышло далеко за рамки его традиционной опосредующей функции в перемещении капиталов, требуя уточнения сложившихся представлений о его количественных и качественных параметрах.

Оффшорный бизнес зародился в конце XIX века, получил импульс к развитию после Первой мировой войны и стал пускать широкие метастазы в мировом хозяйстве в 1960-1970-х годах. К началу нынешнего столетия в мире действовало не менее 80 оффшорных центров - особых территорий (государств, административно-территориальных образований, юрисдикций), где созданы наиболее благоприятные режимы для ведения оффшорных операций. Использование этих территорий для целей международного финансового и налогового планирования стало сегодня общепринятой практикой, характерной не только для мощных ТНК, но также для средних и малых компаний и даже для физических лиц во всех странах мира - независимо от уровня их развития.

И в научных, и в общественных, и даже в деловых кругах данная практика оценивается крайне неоднозначно. С одной стороны, оффшорные операции способствуют оптимизации мировых финансовых потоков и ускорению оборота капитала в международном масштабе. С другой стороны, специфика хозяйственных режимов оффшорных территорий (наличие масштабных налоговых льгот и анонимных счетов, отсутствие обязательств по идентификации клиентов и раскрытию деловой информации) делает их удобной площадкой для массовых теневых сделок, недобросовестной предпринимательской деятельности и нечестной конкуренции.

Последние два десятилетия ознаменованы стремительной «оффшоризацией» мировой экономики и, соответственно, резким усилением противоречивого воздействия оффшоров на состояние мировых рынков и международных экономических отношений. В этот период произошло расширение круга стран и территорий, объявивших о своем оффшорном статусе (главным образом в развивающемся мире), резко увеличилось число деловых структур, зарегистрированных на этих территориях (оффшорных компаний и фондов, трастов, секретарских компаний и пр.), значительно возрос перечень предоставляемых ими услуг. Оффшорный бизнес стал активно проникать в новые сферы экономической деятельности и на новые рынки, прежде всего - на ранее закрытые рынки постсоветских стран. Наконец, заметно усовершенствовались сами методы ведения оффшорного бизнеса, усложнились его формы и структура.

В итоге, несмотря на всю малоосязаемую природу оффшорных операций, их роль в международных экономических отношениях уже давно перестала быть маргинальной. Оффшоры составляют в совокупности масштабный и динамично растущий сектор мировой экономики, глубоко вовлеченный в работу мировых финансовых рынков. Более того, в условиях происходящих системных сдвигов в мировом хозяйстве этот сектор формирует серьезные вызовы и для национальных правительств, и для межгосударственных объединений. После серии корпоративных скандалов начала 2000-х годов (Enron, WorldCom, Tyco в США и Ahold в Европе) и политических скандалов начала 2006 года (обвинения Сильвио Берлускони во взяточничестве и коррупции) в международном сообществе все сильнее зреет беспокойство по поводу того, что за кулисами глобальной экономики сформировались скрытые, но мощные механизмы осуществления финансовой власти.

Актуальность и новизна работы предопределяются также тем, что ее проблематика, несмотря на множество материалов прикладного свойства, не получила в отечественной экономической литературе должного теоретического освещения, а многие важные изменения, появившиеся в последние годы в мире оффшоров и в сфере его международного регулирования, не рассмотрены в литературе вообще. Кроме того, разработка данной темы никогда не велась в увязке с проблемой оптимальной интеграции России в глобальную экономику (в том числе через экспорт капиталов, механизм свободных зон, развитие сетевой трансграничной кооперации и др.) и в контексте вытекающей отсюда задачи совершенствования соответствующих направлений национальной экономической политики и разделов федерального законодательства.

Объектом исследования выступают оффшорные территории как особые экономико-правовые образования в мировой и российской хозяйственной практике, их разновидности, функциональные особенности и характерные черты. мировой оффшор деньги бизнес

Предметом исследования являются проблемы и процессы, касающиеся функционирования и развития оффшорных территорий как структурообразующего элемента оффшорного сектора в мировой экономике, а также - весь комплекс вопросов, связанных с опытом многостороннего международного регулирования их деятельности в 2000-2007 годах. Эти проблемы и процессы рассматриваются в неразрывном единстве с эволюцией оффшорного бизнеса как сложного, многоуровневого комплекса предпринимательской активности. Одновременно исследуется проблемная специфика территорий с льготным налогообложением в России, с выделением в отдельную категорию т.н. «внутренних оффшоров». Исследование охватывает 1990 - 2007 годы и включает рассмотрение основных тенденций в развитии оффшорных территорий в ближайшей перспективе.

Цель и задачи работы. Цель исследования заключается в том, чтобы на основе анализа и обобщения имеющихся научных источников, официальных документов, а также доступных статистических и фактических данных сформировать системное представления о природе и характере функционирования оффшорного сектора мировой экономики на современном этапе глобализации, с акцентированным выделением в этих рамках картины развития мировых и российских оффшорных территорий как структурообразующего элемента данного сектора.

Эта общая цель конкретизируется путем постановки и решения следующих задач:

* определить методологические основы анализа оффшорного сектора мировой экономики, и обосновать его составляющие элементы;

* раскрыть факторы поэтапной эволюции оффшорного бизнеса и уточнить его современные мировые масштабы,

* обосновать критерии и провести классификацию мировых оффшоров и типологию существующих оффшорных компаний;

· рассмотреть становление российской оффшорной практики, выявить и оценить его связь с утечкой капиталов;

· проанализировать российский опыт использования зарубежных оффшоров и оценить опыт создания внутренних оффшоров как специфического феномена;

· провести классификацию российских территорий с льготным хозяйственным режимом (с учетом мировой типологии) и оценить результаты российской политики создания свободных (особых) зон;

· раскрыть причины усиления международного контроля над оффшорами в 2000-х годах, его задачи и принятые меры;

* проанализировать и оценить состояния международного и отечественного опыта

противодействия практике отмывания грязных денег;

· оценить результаты «антиоффшорной» кампании 2000-х годов и обосновать тенденции в развитии оффшорных территорий на ближайшую перспективу.

Теоретической и методологической основой диссертации послужили труды российских и зарубежных ученых, исследователей, экспертов в области финансового и налогового планирования, докладах и обзорах международных организаций, а также информационные издания корпоративных структур, специализирующихся на рынке оффшорных услуг.

В частности, важную роль в подготовке исследования сыграли работы таких зарубежных авторов, как Ричард Болин и Роберт Хейвуд (вопросы развития и трансформации свободных экономических зон в мировой практике), Сэм Х. Смит, Ролен Палан, Уоррен Кабраль и Марк Хэмптон (роль налоговых убежищ и оффшорных финансовых центров в мировой экономике, в т.ч. влияние оффшоров на мировые финансы), Ларри Саммерс и Вито Танзи, Джефри Оуэнс и Эрез Махарал (современные особенности международного налогового планирования и практики ухода от налогов).

Немалое содействие оказали труды по общим проблемам регулирования капитала и оффшорной деятельности. В частности, необходимо отметить работы таких исследователей, как В.Д. Андрианов, А.С. Булатов, А.Г. Горбунов, В.Ю. Катасонов, В.А. Кашин, Г.М. Костюнина, Н.Н. Ливенцев, Д.О. Ушаков, М.А. Халдин, С.П. Чернявский, В.Д. Щетинин и др.

Характер исследования предопределил необходимость применения различных методологических приемом и подходов. В качестве методологической основы исследования применены диалектический метод научного познания, общенаучные и частнонаучные методы теоретического анализа - исторический, сравнительный и факторный виды анализа, а также системный и комплексный подход к изучению процессов, происходящих в оффшорном бизнесе, обобщение и научный анализ теоретических и прикладных разработок в этой области.

Информационно-статистической основой диссертации послужили данные международной статистики, специализированные периодические и справочные издания и материалы, тематические обзоры и отчеты Всероссийского научно-исследовательского конъюнктурного института, Института экономики РАН, Института мировой экономики и международных отношений РАН, Института США и Канады РАН, Института Европы РАН, Института Латинской Америки РАН, Института Азии и Африки РАН.

Ключевым источником в освещении отдельных разделов темы послужили многочисленные официальные документы и отчеты, подготовленные за последние 10 лет (1998-2007 гг.) различными международными организациями (МВФ, ОЭСР, Европейская комиссия, ФАТФ и др.) и их специальными рабочими группами (Форум финансовой стабильности, Глобальный Форум ОЭСР по вопросам налогообложения и др.), а также руководителями финансовых ведомств, центральных банков и налоговых служб стран «Большой семерки» по вопросам противодействия практике ухода от налогов (в ее легальной и нелегальной формах) и отмывания грязных денег. Важное значение в работе имели также оригинальные статьи из зарубежной периодики (The Washington Times, “OECD Observer”, «Offshore Express», «Offshore Outlook», «World Development», «Offshore Review»), стенограммы международных конференций и материалы консалтинговых фирм по вопросам международного налогового планирования.

Среди российских периодических изданий можно выделить журналы «Вопросы экономики», «Финанс.», «Эксперт», «Деловые люди», «Банковское дело», «Деньги», «ЭКО», Российский экономический журнал, Бюллетень иностранной коммерческой информации, где периодически появляются материалы, посвященные проблемам развития оффшорного бизнеса. Определенный интерес представляет и корпоративная литература справочного характера, издаваемая такими компаниями как «НПК-Веста», «ДС Экспресс», «Инвестмент энд Текс Интернешнл» и др.

Научная новизна диссертации определяется тем, что она является специальным исследованием, охватывающим все составляющие изучаемого явления.

Результаты работы, претендующие на научную новизну, состоят в следующем:

* выявлены специфические особенности и проблемы современного этапа развития оффшорных территорий (2000-2007 гг.);

* конкретизированы понятия оффшорной экономики и ее базовых элементов (оффшорный бизнес, оффшорная территория и оффшорная компания), определено их соотношение друг с другом и с родственными экономическими категориями;

* предложена новая классификация оффшорных территорий и проведена их группировка;

* определены основные проблемы и ближайшие перспективы развития оффшорного бизнеса;

* выявлены типология и особенности развития и российских территорий с льготными хозяйственными режимами;

* выявлены основные международные подходы и стандарты, применяемые для регулирования деятельности оффшорных территорий;

* исследовано современное состояние противодействия международного сообщества практике уклонения от налогов и легализации (отмывания) доходов от преступной деятельности.

Разработанность темы. Оффшорный бизнес обладает некоторыми специфическими чертами, в частности, повышенным вниманием к вопросам конфиденциальности, стремлением к «закрытию» информации о проводимых операциях, клиентуре и т.д., имеет целью, прежде всего, сделать такую информацию недоступной для проверки со стороны государственных структур (главным образом иностранных государств), иностранных спецслужб, независимых аудиторов и т.п. Все это обусловило малое количество источников по тематике исследования, относительно невысокий уровень их информативности и аналитики. Регистрирующие и контрольные органы оффшорных территорий, как правило, не публикуют развернутой отчетности по деятельности зарегистрированных в них структур, ограничиваясь лишь самой общей статистической информацией, а некоторые не делают и этого. В справочниках и отчетах их деятельность не выделяется отдельной строкой. Информация корпораций об их деятельности является практически закрытой не только для общественности, но и для государственных служб. Участники оффшорного бизнеса с особой тщательностью оберегают все инновационные разработки в этой сфере, каждая из которых по своей сути является ноу-хау и, соответственно, их собственностью.

Поэтому исследователи оффшорного бизнеса в целом и оффшорных территорий в частности вынуждены ограничиваться лишь статистическими данными общего плана и опираться на мнение отдельных экспертов. В результате такие работы, как правило, имеют довольно узкую направленность, в них ощущается отсутствие всестороннего охвата всех составляющих изучаемого явления.

Вместе с тем в конце 80-х годов XX-го века появились работы, в которых не только содержалась общая информация об оффшорном бизнесе и практические рекомендации по использованию оффшорных территорий, но и предпринимались попытки научного анализа проблематики, выявления закономерностей и тенденций развития, определения места их в системе современных международных экономических отношений. К их числу следует отнести работы таких авторов как Т. Беннет, О. Вильямс, Р. Дернберг, К. Доггарт, Ч. Мендис, Е. Сасс, Р.Уайт, Ф. Бессинджер, М. Глотье, Р. Лаулаяйнен, Р. Кнапп, К. Матридис, Э. Шамбост, Д. Скотт и др.

В России интерес к оффшорной проблематике появился лишь в 90-е годы XX-го века, в связи с выходом российских бизнесменов на мировые рынки. Первоначально оффшорная тематика лишь вскользь затрагивалась в работах, в целом посвященных проблематике формирования и развития свободных экономических зон. Здесь следует назвать таких авторов как Т.П. Данько, З.М. Окрут, В.М. Иванов, А.В. Тарханов, В.В. Ивченко, В.И. Бутов, Л.Б. Самойлова, В.Г. Игнатов, В.В. Покровская, В.Д. Андрианов, Г.В. Семенов и др.

Появление работ, затрагивающих вопросы развития собственно оффшорного бизнеса, относится уже ко второй половине 90-х годов XX-го века. В отечественной литературе сегодня имеется ряд монографий и публикаций, которые освещают некоторые аспекты данной проблемы, в связи, с чем существует необходимость конкретизации научных исследований в этой области.

В этой связи можно говорить о неполной разработанности темы, поскольку авторы главным образом концентрируют внимание на рассмотрении оффшорных территорий с точки зрения их практического использования, а не всестороннего анализа.

Среди отечественных авторов исследованием оффшорной проблематики занимаются А.С. Булатов, Д.Ю. Голубков, А.Р. Горбунов, М.С. Гуцериев, М.В. Королев, Д.Л. Ушаков, М.А. Халдин, В.В. Грузенкин, Л.С. Кабир, М.Ю. Рубченко, А.И. Кузнецов, Э.М. Сердинов, Л.Л. Фитуни, Н.В. Смородинская и др.

Значительный интерес в этом плане представляют появившиеся в конце 90-х годов XX-го века исследования Н.О. Шеховцова, И.Б. Соколова, С.П. Чернявского и др.

Следует отметить, что в последние годы в связи с интенсивным развитием оффшорного бизнеса, обострением конкуренции между оффшорными территориями, а также в условиях усиления международного контроля над оффшорными территориями, все более возрастает интерес к исследуемым проблемам в России и за рубежом.

На защиту выносятся следующие положения.

Авторское понимание оффшорной экономики как самостоятельного сектора мировой и подход к его структуризации, а также авторское определение понятия «оффшорный бизнес» (мы рассматриваем его как многогранный комплекс предпринимательской деятельности, включающий не только деятельность зарегистрированных в оффшорах деловых структур, но и а все виды услуг по обеспечению их функционирования, включая консультационные услуги по ведению дел с использованием оффшорных территорий).

Авторское обоснование критериев типологизации и сама классификация оффшорных территорий в мировой экономике,

Авторская классификация территорий с льготным хозяйственным режимом в российской экономике;

Причины и задачи ужесточения международного контроля над оффшорными территориями в 2000-е годы

Обоснование необходимости формирования в России определенных принципов взаимодействия с оффшорными юрисдикциями и международными организациями, ведущими соответствующий мониторинг их деятельности (отсутствие взвешенной концепции государственного регулирования в этой сфере имело негативные последствия для национальной экономики в 1990-е годы).

Практическое значение работы. Содержащиеся в исследовании положения, выводы и предложения могут быть использованы российскими организациями, осуществляющими хозяйственную и иную деятельность; научными учреждениями государственных органов России, принимающих решения в области обеспечения экономической безопасности страны и внешнеэкономической деятельности. Работа может быть использована и в образовательных целях - в качестве учебного пособия для преподавания курсов «МЭО», «Мировая экономика», «Финансовый менеджмент», а также спецкурсов для студентов старших курсов экономических и юридических вузов (факультетов).

Апробация работы. Диссертация была обсуждена и рекомендована к защите на заседании сектора полюсов роста и особых экономических зон Центра внешнеэкономических исследований Института экономики РАН. Основные положения и выводы диссертации нашли отражение в опубликованных автором статьях общим объемом в 7 п.л. Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения и библиографии. Структура глав определяется логикой исследования тенденций развития оффшорных территорий на современном этапе, их влияния на российскую экономику и перспектив дальнейшей эволюции.

II. ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНТЕ РАБОТЫ

Во введении обосновывается выбор темы, ее актуальность, научную новизну, практическую значимость, степень разработанности, а также определяет цели и задачи исследования.

В первой главе рассматриваются эволюция терминов, обозначающих территории объявивших о своем оффшорном статусе, история возникновения оффшорных территорий. Автор определяет сущность деятельности, цели и направления использования оффшорных территорий, а также их роль в мировой экономике. Описаны классификации оффшорных территорий, распространенные в мировой и российской экономической литературе и их характерные черты.

В настоящее время оффшорные территории и связанные с ними способы ведения хозяйственной деятельности прочно вошли в современную экономику, а оффшорный бизнес приобрел мировые масштабы. Сегодня они стали неотъемлемой частью мировой экономической системы и национальных экономик как развитых, так и развивающихся стран. Более того, глобальный охват, который приобрела оффшорная деятельность, широта и частота использования оффшорных территорий в финансово-экономических операциях дают основания считать мир оффшоров самостоятельным сектором мировой экономики.

Между тем, в отечественной научной и практической литературе все еще существует значительная терминологическая путаница в определении (и даже написании самого слова offshore - одни авторы транслитерируют его с английского, и тогда оно пишется как «оффшор», другие - транскрибируют, адаптируя к более привычным для русского языка нормам, и тогда получается «офшор») оффшоров.

Российские авторы часто употребляют как синонимы самые разные термины - «оффшор», «оффшорная зона», «оффшорная юрисдикция», «центр оффшорного бизнеса», «центр развития оффшорных форм деловой активности» и т.п.

Зарубежные авторы, напротив, используют термины «оффшор» и «оффшорная зона» достаточно редко, предпочитая оперировать такими понятиями, как «оффшорный центр», «налоговый рай» «налоговая гавань», «налоговое убежище», «корпоративная гавань», «банковское убежище» и др.

Таким образом, на сегодняшний день, общепринятого, строго научного определения понятию «оффшор» не существует, в результате чего, в отечественной научной и специальной литературе в отношении оффшоров сохраняется прежняя терминологическая путаница, а имеющиеся трактовки затрагивают лишь их отдельные аспекты и лишены целостности.

В этой связи хотелось бы остановиться на основных понятиях, которыми мы оперировали в диссертационной работе и попытались дать им свое определение.

Во-первых, при анализе оффшорного сектора мы выделяем его базовые элементы:

а) институциональная структура оффшорного сектора, представленная разного рода оффшорными территориями, где в качестве основного звена мы выделяем понятие оффшорного центра. С точки зрения прояснения современной роли оффшоров в мировой экономике данное понятие отличается, на наш взгляд, наибольшей выразительностью (концентрация на небольшом пространстве значительных объемов финансовых, информационных, интеллектуальных ресурсов) и универсальностью (в отличие, скажем, от термина «оффшорная юрисдикция», отражающего лишь правовой характер взаимоотношений территории и регистрируемой компании);

б) основные субъекты, оперирующие в мире оффшоров, представлены оффшорными компаниями;

в) оффшорный бизнес - как совокупность взаимоотношений, возникающих вследствие функционирования оффшорного сектора мировой экономики.

Во-вторых, для целей нашего анализа мы разграничиваем понятие «оффшорный центр» и более широкое понятие «налоговая гавань». К налоговым гаваням в литературе относят самые различные юрисдикции с налоговыми льготами, т.е. такие территории, где льготное налогообложение доходов может касаться любых компаний - вне зависимости от их статуса, резидентности и места ведения основного бизнеса (в границах страны регистрации или за ее пределами). В отличие от них, классические оффшоры предоставляют налоговые льготы только нерезидентным (иностранным по происхождению) компаниям, которые не вправе оперировать на рынке страны, где они зарегистрированы в статусе оффшорных.

В-третьих, точно также мы разграничиваем понятие «оффшорный центр» и «свободная экономическая зона». Как уже упоминалось, в некоторых исследованиях оффшорные центры рассматриваются как одна из разновидностей свободных экономических зон, имеющая сервисную специализацию. Такой подход отражает функциональное сходство территорий с льготными режимами, но упускает их важные организационно-правовые отличия. В отличие от оффшорных центров, обслуживающих нерезидентные компании с оффшорным статусом, свободные экономические зоны предназначены для вовлечения инвесторов в предпринимательскую деятельность непосредственно на данной территории, т.е. они предоставляют льготы компаниям-резидентам, обязанным выплачивать налоги по месту получения основного дохода. В рамках нашего анализа объединять понятия «свободная экономическая зона» и «оффшор» в единую группу можно лишь с той точки зрения, что в обоих случаях инвестиционные и финансовые ресурсы регистрируемых компаний привлекаются властями в интересах развития данной территории.

Таким образом, по нашему мнению основным структурообразующим институциональным звеном оффшорной экономики являются так называемые оффшорные центры - особые территории (государства, административно-территориальные образования, юрисдикции), где созданы наиболее благоприятные режимы для ведения оффшорного бизнеса.

Вторым базовым элементом нашего анализа является оффшорная компания. В литературе также имеется множество определений этого понятия, но все они говорят об одном: природа оффшорной компании заключается в особом налогово-правовом статусе, который могут приобрести иностранные юридические лица путем соответствующей регистрации в оффшорном центре.

Наличие оффшорного статуса никак не влияет ни на организационно-правовую форму компании, ни на ее хозяйственную специализацию (торгово-посредническая, лицензионная, производственная, инвестиционная, страховая и пр.). В этом отношении оффшорные компании, зарегистрированные в оффшорных центрах, ничем принципиально не отличаются от обычных резидентных компаний. Однако в части хозяйственно-правового режима между ними имеется существенная разница. Оффшорные компании имеют то фундаментальное преимущество, что освобождаются от налогов по месту регистрации (полностью или частично) - хотя и на условиях соблюдения ряда статусных требований. На сегодняшний день преимущественно используются следующие типы статусов оффшорных компаний: национальная компания; национальная компания со специальным налоговым статусом; нерезидентная компания.

Исходя из всего вышесказанного, следует, что оффшорная компания - это компания любой организационно-правовой формы и хозяйственной специализации, зарегистрированная в реестре оффшорного центра и ведущая предпринимательскую деятельность за пределами данного оффшорного центра.

Взаимодействие совокупности оффшорных центров с совокупностью оффшорных компаний формирует сетевое пространство для развития оффшорного бизнеса - третьего базового элемента нашего анализа.

Уже первые попытки определить это понятие, предпринятые в российской специальной литературе в конце 90-х годов XX-го века, содержали указание на то, что оффшорный бизнес не сводится только к созданию оффшорных компаний и банков в зонах налоговых льгот. Он также включает в себя деятельность резидентных структур, вовлеченных в оффшорные схемы, и финансовые услуги структур, представляющих оффшорную юрисдикцию.

На этом фоне оффшорный бизнес представляет собой целую совокупность явлений экономической жизни, которая включает:

· хозяйственную деятельность зарегистрированных в оффшорных центрах компаний и банков, осуществляемую за пределами данного оффшорного центра (страны регистрации), имеющую только зарубежные источники доходов и не подлежащую налогообложению в данном оффшорном центре (стране регистрации);

· все виды услуг, оказываемых «секретарскими» фирмами, номинальными директорами и прочими специализированными структурами, по обеспечению жизнедеятельности компаний и банков со статусом оффшорных (регистрация, ведение отчетности, обслуживание счетов, взаимодействие с официальными органами оффшорного центра и пр., включая продажу готовых оффшорных компаний);

· консультационную деятельность фирм (преимущественно юридических) по ведению дел с использованием оффшорных центров (включая консалтинг по вопросам международного налогового планирования).

В настоящее время в мире насчитывается несколько десятков территорий, объявивших о своем оффшорном статусе. Вместе с тем, история выделения отдельных территорий - административно-территориальных единиц государств - с целью создания там особых условий хозяйствования не нова. Практически на протяжении всей истории человеческой цивилизации можно найти примеры создания автономных образований, пользующихся теми или иными льготами по сравнению с остальной частью государства, но только в XX-м веке сформировались основные черты оффшорного бизнеса, произошел качественный скачок в его развитии, бурный рост особенно в послевоенные годы, что в основном было вызвано такими причинами, как:

· интенсификация процессов интернационализации в экономическом развитии мира и глобализационные тенденции;

· усиление роли ТНК и ТНБ как следствие предыдущего;

· усиление роли государства в регулировании экономики;

· распад мировой колониальной системы;

· научно-технический прогресс.

Перечисленные моменты в совокупности создали качественно новые возможности для всестороннего и стремительного развития оффшорного бизнеса, что позволило ему выйти на качественно новый уровень.

В последние десятилетия темпы роста оборота товаров и капиталов, осуществляемого с применением оффшорных центров превосходят темпы роста общих оборотов во внешнеэкономической деятельности. К сожалению, оценка масштабов оффшорной деятельности крайне затруднена, поскольку специфика оффшорного бизнеса формировалась изначально во многом исходя из стремления повысить конфиденциальность оффшорных операций, сделать их менее прозрачными, менее поддающимися учету, статистической оценке и т.п. Поэтому здесь возможно пользоваться только приблизительными оценками международных организаций. Согласно этим оценкам, до 50 % современного мирового движения капитала и мирового товарооборота обслуживается и проходит через компании, зарегистрированные в различных оффшорных центрах, около 60 % мировых денежных средств содержатся в настоящее время на оффшорных счетах с использованием оффшорных компаний или оффшорных трастов.

По другим оценкам, к началу нынешнего столетия сосредоточенные в 62 самых либеральных оффшорных центрах активы составляли в совокупности от 5 до 7 трлн. долл. USD, что примерно соответствует годовому обороту мировой торговли товарами и услугами или одной трети величины мирового ВВП.

Помимо этих сумм следует также учитывать средства, прокручиваемые международными компаниями через оффшорную банковскую сеть, где присутствуют практически все крупнейшие банки мира и на которую сегодня приходиться около 85 % активов оффшорных центров. Причем, подавляющая часть размещенных в центрах активов инвестирована в хеджевые фонды. Хотя точная информация здесь также недоступна, эксперты международных организаций полагают, что сейчас в мире действуют более 9 тыс. оффшорных хеджевых фондов. Эти инвестиционные фонды применяют технику хеджирования для снижения риска финансовых потерь, используя производные финансовые инструменты для спекулятивных операций, нацеленных на максимизацию прибыли при любой рыночной конъюнктуре. Таким образом, оффшорные центры запускают в оборот и ежегодно прокручивают колоссальный спекулятивный поток, зарабатывая не облагаемые налогами доходы с актива в триллионы долларов.

В целом, хотя точная величина финансового оборота оффшорных центров остается неизвестной, очевидно, что они притягивают к себе капиталы, чьи размеры многократно превышают масштабы их экономики (например, формируя в совокупности лишь 1,2 % мирового населения и 3 % мирового ВВП, центры аккумулируют 26 % активов и 31 % доходов ТНК и ТНБ).

О масштабах делового оборота в оффшорных центрах свидетельствует то, что в них зарегистрировано около 1 млн. оффшорных компаний и примерно 1,5 млн. частных трастовых оффшорных компаний. То есть, сегодня любая компания или просто состоятельные физические лица могут воспользоваться возможностями, которые им предоставляют оффшорные центры.

С учетом существования многообразия оффшорных территорий, причин их возникновения и условий функционирования, неизбежно встает вопрос о их соотнесении и сравнении, то есть о некотором упорядочении в их изучении, или некой классификации. Однако ее проведение представляет определенные сложности, поскольку существует масса подходов в литературе к отнесению той или иной территории к разряду оффшорных. Достаточно сказать, что количественные оценки варьируются достаточно широко: одни исследователи относят к оффшорам около 70 центров, другие называют цифру до 400.

Основания для классификации оффшорных центров также очень разнятся:

· по географическому признаку;

· по специализации;

· по типу правовой системы;

· по уровню налогообложения и видам предоставляемых налоговых льгот;

· по степени соблюдения международных правовых норм и др.

При использовании географического принципа оффшорные центры группируют либо просто по территориальной принадлежности к тому или иному региону или континенту, либо вокруг крупных экономических систем-государств - центров экономического «притяжения», чьи финансовые операции в основном они и обслуживают.

Оффшоры классифицируют исходя из специализации их деятельности. Однако провести четкую типологию, основываясь на этом критерии, весьма сложно. Во-первых, по мере развития инфраструктуры, средств связи и телекоммуникаций, по мере накопления опыта оффшорных операций, а также повышения профессионализма лиц, занятых в оффшорном бизнесе, специализация того или иного оффшора быстро меняется. Во-вторых, многие оффшоры изначально не имеют четко выраженной специализации, а напротив, развивают самые различные направления деловой активности и многие из них, по сути, являются универсальными. В-третьих, в современных условиях большинство оффшорных территорий приобрели универсальный характер, т.е. предоставляют льготы и оказывают услуги любым деловым структурам, независимо от профиля их деятельности.

Предлагаются классификации и по такому признаку как правовая система государства, что, на наш взгляд, является также не слишком правомерным, поскольку, как правило, за редким исключением наиболее успешно функционирующие и зарекомендовавшие себя оффшорные центры принадлежат к английской правовой системе (Ирландия, Гонконг, Кипр), правовым системам смешанного типа (Либерия, Панама, штата США), многое позаимствовавшим из англосаксонской правовой системы, а не континентальной (франко-германском) правовой системе (Венгрия, Люксембург, Лихтенштейн, Нидерланды, Швейцария).

Существуют классификации оффшорных центров по уровню налогообложения, видам, способу и стоимости предоставляемых в них услуг.

В связи с развернувшейся в последнее время борьбой развитых стран с легализацией доходов от преступной деятельности предлагается классификация оффшорных центров в соответствии со степенью соблюдения ими международных правовых норм и обязательств, заключенных в рамках ФФС, ОЭСР, ФАТФ.

Существуют и другие основания для классификации (по политической стабильности, авторитету на международном рынке, наличию в стране профессиональных кадров, хороших коммуникаций и банков, иногда и возможности посещения этой страны).

К классификации оффшорных центров можно подходить по-разному, однако большинство бизнесменов закладывают в ее основу проверенный подход к оффшорному бизнесу как средству решения определенного круга специфических задач, а именно насколько они соответствуют своему оффшорному статусу, то есть содержанию ведущийся в них оффшорной деятельности, которая, по сути определяется объемом предоставляемых ими возможностей по:

· уровню налогообложения и видам предоставляемых налоговых льгот;

· степени контроля со стороны властей (необходимость отчетности);

· обеспечению конфиденциальность учреждения компании;

· использования международных договоров об устранении двойного налогообложения.

Разнообразие видов классификаций свидетельствуют о том, что не существует какого-либо единого подхода к построению типологии оффшорных территорий. К тому же такую методику выработать едва ли представляется возможным. Тем не менее, возможно все же выделить некоторые критерии как отнесения различных территорий к оффшорам, так и определения групп оффшорных территорий со схожими экономическими условиями.

Во-первых, мы не относим те территории и государства, которые оффшорными не являются, а лишь избирательно предлагающих налоговые льготы отдельным видам компаний.

Во-вторых, оффшорные территории целесообразно разграничить по группам, функционирующим в развивающемся мире, и существующим в развитых странах. Однако, при этом не следует совершенно ограничиваться простым «разведением» оффшорных территорий по континентальной принадлежности. Более предпочтительным является, пожалуй, принцип их группировки вокруг крупных экономических систем-государств - центров экономического «притяжения», чьи финансовые операции в основном они и обслуживают.

В-третьих, оффшорные территории необходимо разграничить по уровню налогообложения и стоимости предоставляемых в них услуг.

Таким образом, исходными критериями дифференциации классификации оффшорных территорий будут следующие:

· разграничение оффшоров развитых и развивающихся стран;

· дифференциация оффшоров по географическому принципу;

· дифференциация их по уровню налогообложения и стоимости предоставляемых услуг.

Условность предложенной классификации объясняется высокой скоростью происходящих в оффшорном бизнесе изменений. Достижение определенного уровня экономического и технологического развития способствует перемещению того или иного оффшорного центра из категории развивающихся в категорию развитых стран.

Группировка их по центров экономического «притяжения» также весьма условна по причине отсутствия у многих оффшорных территорий моноориентации строго на финансовые потоки из какого-то одного региона, хотя исторически сложившиеся традиции и предпочтения продолжают играть заметную роль. Так многие оффшорные центры, принадлежащие к Карибскому ареалу, кроме обслуживания финансовых потоков из американских государств (прежде всего США) занимают видное место и в обслуживании европейских трансакций. Оффшоры Афро-Индоокеанского ареала, традиционно ориентированные на капиталы из ЮАР и Индии, все больше вовлекаются в обслуживание финансовых потоков с Ближнего Востока и стран АСЕАН и т.п.

Таким образом, в большинстве случаев полученные классификации будут совпадать, различаясь лишь незначительно. Тем не менее, на сегодняшний момент представляется наиболее удачным и целесообразным классификационный подход, построенный на сопряжении географического принципа и принципа ценовой, в том числе налоговой, конкурентоспособности каждого оффшорного центра.

Вторая глава рассматривает проблемы использования оффшорных территорий российскими участниками внешнеэкономической деятельности, а также исследует сложившуюся и функционирующую в России систему территорий с льготными хозяйственными режимами.

Начало девяностых годов ХХ-го века стало временем вхождения российского бизнеса в мировую хозяйственную систему и одновременно - его знакомства с возможностями, предоставляемыми миром оффшоров. Выяснилось, что использование дочерних или даже формально независимых зарубежных структур позволяет снижать политические риски, привлекать дешевое финансирование и оптимизировать налоги. Поэтому 1990-е годы отмечены для России двумя взаимосвязанными процессами:

· массовым освоением механизмов работы через оффшорные территории;

· беспрецедентной по масштабам утечкой капиталов на открытые в оффшорах счета.

Многие исследователи справедливо характеризуют сегодня это воздействие не больше и не меньше, как ущерб, нанесенный экономике страны.

По расчетам экспертов, за годы реформ (1990-2000 гг.) совокупная величина вывезенного из России капиталов составила свыше 300 млрд. долл., превысив суммарный показатель оттока капиталов из Бразилии, Венесуэлы, Мексики и Перу вместе взятых в период долговых кризисов 1979-1987 гг. Подавляющая часть этого капитала (60-80 %) постоянно циркулировала между резидентными и нерезидентными структурами российского бизнеса, периодически вливаясь в российскую экономику в виде иностранных инвестиций и утекая из нее за рубеж в виде ускоренно вывозимых прибылей. То есть между Россией и миром оффшоров возникла своеобразная миграционная петля: исходящие (вывоз) и входящие в страну (ввоз) валютные потоки были образованы капиталом одних и тех же российских владельцев и взаимосвязаны друг с другом по принципу сообщающихся сосудов.

В последние пять лет, в условиях ускоренного подъема экономики и рекордного притока нефтедолларов, Россия активно наращивала валютные накопления и, как следствие, смогла резко расширить традиционный вывоз (экспорт) капитала. Имея свободные финансовые средства, все большее число российских компаний скупают зарубежные активы и тем самым превращаются в глобальных игроков. Их схемы работы через оффшоры в рамках финансового и налогового планирования касаются уже не только внешнеторговых сделок, но и инвестиционных вложений, а также наращивания собственности. Одновременно, начиная с 2005 года, в Россию все активнее притекают иностранные капиталы, в т.ч. из оффшорных территорий, что объясняется не только благоприятной внутриэкономической конъюнктурой, но и ростом зарубежных инвалютных заимствований российских компаний. В 2006 году, впервые за многие годы, российский платежный баланс зафиксировал значительный чистый приток капитала (превышение ввоза над вывозом) в размере 41,7 млрд. долл., а также - положительное значение статьи «ошибки и пропуски» (исчезновение нелегального вывоза) (см. таблицу 1).

Таблица 1 Утечка капитала в общем оттоке капитала из России (по данным платежного баланса РФ), млрд. долл.

	Утечка капитала (ст. «Ошибки и пропуски»)	Официальный вывоз капитала частным сектором	Общий отток капитала	Доля утечки капитала (1) : (3), %	Чистый вывоз/ввоз Капитала частным сектором
	1	3	3	4	5
1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006	0,0 - 9,1 - 7,7 - 8,8 - 9,8 - 8,6 - 9,2 - 10,0 - 6,5 - 9,7 - 6,4 - 8,8 - 1,1	- 16,6 - 9,4 - 28,4 - 31,1 - 14,5 - 13,5 - 19,0 - 11,4 - 19,6 - 25,6 - 40,8 - 52,2 - 64,9	16,6 18,5 36,1 39,9 24,3 22,1 28,2 21,4 26,1 35,3 47,2 61,0 63,8	- 49,2 21,3 22,1 40,3 38,9 32,6 46,7 24,9 27,5 13,6 14,4 -	- 14,4 - 3,9 - 23,8 - 18,2 - 21,7 - 20,8 - 24,8 - 15,0 - 8,1 - 1,9 - 8,4 - 0,7 + 41,7

Тем не менее, вывоз активов через оффшорные компании и банки в последние годы не уменьшился, а скорее возрос. По оценке Банка России, в 2005-2006 гг. ежегодная величина вывоза капитала достигала порядка 36 млрд. долл., что заметно превосходит его масштабы в преддефолтном 1997 году (25, 6 млрд. долл.), и в кризисном 1998-ом (24,3 млрд. долл.), и составляет относительно устойчивую часть торгового баланса на уровне 30-40 %. Причем, специфика нынешней ситуации состоит в том, что вывоз российских капиталов происходит параллельно (и во многом в прямой взаимосвязи) с расширением ввоза тех же капиталов в форме иностранных инвестиций.

Таким образом, получается, что система сообщающихся сосудов, сложившаяся в начале 1990-х годов, - перемещение активов из России в оффшоры, а оттуда обратно в российскую экономику - продолжает успешно функционировать и даже прибавляет обороты. При этом российские компании научились «грамотнее» выводить средства на зарубежные счета, а затем возвращать свои накопления назад в виде кредитных заимствований.

В 90-е годы XX-го века в практике российского бизнеса сложился некий стандартный набор механизмов, позволяющих российским бизнесменам снижать политические риски, привлекать дешевое финансирование и оптимизировать налоги. Одним из основных и наиболее эффективных механизмов является использования оффшорных схем.

С начала 2000-х годов, ознаменованных мощным наступлением развитых стран на мир оффшоров, ряд традиционных оффшорных схем, распространенных в прошлом десятилетии, утратил свою практическую значимость. Поэтому возможности использования оффшорных схем стали труднее и дороже. Однако идет поиск и апробация альтернативных схем, причем применяемые оффшорные схемы как способ переброски активов стали более изощренными и менее заметными для статистического учета.

Таблица 2 Виды и типы территорий с льготными хозяйственными режимами, 1991-2007 гг.

	Задача	Когда созданы	Виды льгот	Требования к инвесторам	Примечание
Тип 1. Классические свободные (особые) зоны для резидентных компаний
Свободные экономические зоны (СЭЗ)	привлечь инвестиции; развить промышл., экспорт.	с 1991 г.	налоговые, таможенные, административные		11 территорий (упразднены в 2005 г.)
Особые экономические зоны (ОЭЗ)	развить: промышленность; хай-тэк; туризм.	с 2005 г.	налоговые, таможенные	несырьевой профиль, инвестиционный взнос	4 типа ОЭЗ: промышл-производ; технико-внедренч.; туристско-рекреац.; портовые.
Регионы со статусом ОЭЗ	привлечь инвестиции; развить промышл.; экспорт.	с 1996 г.	налоговые, таможенные, администр.	несырьевой профиль, инвестиционный взнос	2 региона: Калининградская и Магаданская ОЭЗ
Тип 2. Внутренние оффшоры и квази-оффшорные территории для сторонних компаний
Регионы льготного налогообложения (РЛН)	привлечь бюджетные средства	с 1994 г.	региональные и местные налоговые льготы для «инвесторов», фед бюджетные ссуды	регистрационные и инвестиционные взносы	регионы: Ингушетия, Калмыкия, Мордовия, Эвенкия…
Территории со статусом ЗАТО	поддержка: госпредприятий оборонки; депрессивных районов.	с 1992 г.	местные налоговые льготы для «инвесторов», федеральные бюджетные ссуды	регистрационные взносы (не всегда)	около 40 муниципальных образований с общим населением 2 млн. человек
Тип 3. Другие низконалоговые режимы
Локальные свободные зоны (в границах муниципалитета)	поддержка: депрессивных территорий.	с 1996 г.	местные налоговые льготы для резидентов	реализация приоритетных инвестиционных проектов	без участия федерального центра
Центр международного бизнеса «Ингушетия»	привлечь бюджетные средства	с 1996 г.	полный набор льгот для «компаний международ. бизнеса»	регистрационный и годовые взносы; (оффшорный статус только нерезидентам)	единственный классический оффшор России (упразднен в 2004 г.)

Источник: авторская разработка на основе материалов Сектора полюсов роста и ОЭЗ ИЭ РАН

Мало кто знает, что своеобразные территории с льготными условиями экономической деятельности были и в древней Руси. Они назывались слобода - от слова «свобода». В таких слободах население было освобождено практически от всех налогов на много лет.

В истории же современной России целесообразно выделить целый ряд видов и типов территорий с льготными условиями экономической деятельности (см. таблицу 2).

На основании проведенного анализа автор пришел к следующим выводам.

Во-первых, практика создания в России территорий с льготным налогообложением оказалась малопродуктивной. Многие из этих проектов канули в лету вследствие изменений в НК России или были приостановлены российским правительством ввиду их явной ущербности для бюджета страны (Республика Ингушетия). В то же время отдельные территории, чей режим был приведен в соответствие с требованиями федерального законодательства, все же сохранились (Республика Калмыкия), хотя вопрос их положительного воздействия на конкурентоспособность и экономику региона вызывает по прежнему большие сомнения.

Во-вторых, не исключено, что отдельные промышленно-производственные или туристско-рекреационные особые экономические зоны, создаваемые сегодня на основании Федерального закона № 116-ФЗ, также начнут функционировать де-факто как территории оффшорного типа, где инвесторы лишь только регистрируются. Однако любые режимы такого рода следует рассматривать как контрпродуктивные. Они никак не содействуют укреплению экономических позиций России и ее регионов в условиях глобальной конкуренции и явно противоречат требованиям, предъявляемым России как к будущему члену ВТО. Порождая усиление иждивенчества соответствующих территорий, они ведут к их дальнейшей деградации вместо ускорения развития. При этом они способствуют массовому легальному уходу от налогов и, как результат, бессмысленной потере бюджетных доходов на всех уровнях управления, будь то федеральный, региональный или местный бюджеты.

В-третьих, задача подъема отдельных депрессивных российских территорий может потребать придания им статуса реальных оффшоров, где правом льготного налогообложения прибылей могут пользоваться только компании-нерезиденты, не ведущие основной деятельности на данной территории.

Третья глава подробно исследует сложившуюся систему многостороннего регулирования оффшорной деятельности со стороны международных организаций, а также международные инициативы в сфере противодействия легализации доходов от преступной деятельности.

В ответ на возможность дестабилизации мировой экономики руководство развитых стран, часто действуя через международные организации, стали оказывать политическое давление на оффшорные центры в целях усиления прозрачности их финансовой деятельности.

Первыми в условиях глобализации стремительную «атаку» на мир оффшоров с целью установления контроля над их деятельностью предприняли страны Большой семерки (G-7). Толчком к этому, как было уже отмечено выше, послужил рост числа финансовых злоупотреблений и преступлений в условиях все более открытых и глобализированных рынков, возросшей мобильности капитала и быстрого развития новых платежных инструментов. Страны G-7 стали все сильнее опасаться, что деятельность оффшоров может спровоцировать многочисленные крахи компаний и новые глобальные финансовые потрясения. Кроме того, учитывая, что средства оффшорных хеджевых фондов направляются в спекулятивные сегменты финансового рынка, такая ситуация стала рассматриваться как крайне рискованная, несущая угрозу подрыва стабильности мировой экономики.