Размещено на http://www.allbest.ru/

Контрольная работа

"Внешнеэкономическая деятельность предприятия"

лизинговый платеж расчет

Расчёт лизинговых платежей

Исходя из исходных данных, представленных в таблице 1, рассчитать размер лизингового платежа и оформить расчёты в виде таблицы 2.

Таблица 1. Исходные данные для расчёта лизинговых платежей

Стоимость объекта лизинга, у. е.	Срок договора, лет	Ставка по лизингу, %	Остаточная стоимость объекта, %
1	2	3	4
7000	2	15	4

Решение.

При линейном графике внесения платежей базовый коэффициент, используемый во всех расчётах, определяется по формуле:

К = (Пс / Т) / (1 - 1 / (1 + Пс / Т )^т), (1)

Для определения лизингового платежа с учётом остаточной стоимости объекта лизинга рассчитывается поправочный коэффициент по формуле:

Кос = 1 / (1 + Со * 1 / (1 + Пс / Т))^т, (2)

где Со - остаточная стоимость объекта в процентах от первоначальной стоимости;

Пс - процентная ставка финансирования;

Т - количество платежей в год (1, 2, 4, 12);

т - общее количество платежей в течение всего срока действия лизингового соглашения:

т = Т * Тл, (3)

где Тл - срок лизинга (в годах).

Таким образом, формула для расчёта лизинговых платежей имеет следующий вид:

Лп = С * К * Кос,(4)

где С - стоимость объекта лизинга.

Рассчитываем показатели:

т = 4 * 2 = 8;

К = (0,15 / 4) / (1 - 1 / (1 + 0,15 / 4)⁸) = 0,147;

Кос = 1 / (1 + 0,04 * 1 / (1 + 0,15 / 4))8 = 0,789;

Лп = 7000 * 0,147 * 0,789 =811 у. е.

Таблица 2. Расчёт лизинговых платежей

Периодичность платежей (3 месяца)	Непогашённая стоимость имущества (гр. 2 - гр. 5)	Лизинговые платежи	В том числе проценты (гр.2 * Пс/4)	Возмещение стоимости имущества (гр. 3 - гр. 4)
1	2	3	4	5
1-й платёж	7000	811	262,5	548,5
2-й платёж	6451,5	811	241,93	569,07
3-й платёж	5882,43	811	220,59	590,41
4-й платёж	5292,02	811	198,45	612,55
Итого 1-й год	4679,47	3244	923,47	2320,53
1-й платёж	4679,47	811	175,48	635,52
2-й платёж	4043,95	811	151,65	659,35
3-й платёж	3384,6	811	126,92	684,08
4-й платёж	2700,52	811	101,27	709,73
Итого 2-й год	1990,79	3244	555,32	2688,68
Остаточная стоимость
Всего за 2 года	6670,26	6488	1478,79	5009,21

Остаточная стоимость составила 1990,79 у. е., лизинговые платежи составили каждые 3 месяца 811 у. е. в течение 2 - х лет.

Расчёт экспортной цены

Установить экспортную цену на товар производственного назначения при ценовой стратегии фирмы - “Ориентация на конкурента”.

Исходные данные для определения цены представлены в таблице 1.

Таблица 1. Исходные данные для определения экспортной цены

	Модель 1	Модель 2	Модель 3
Фирма продавец	Беларусь	Великобритания	Германия
Источник информации	контракт	контракт	отрывной журнал
Дата документа	2001	1996	1998
Год поставки	2001	1997	1997
Цена предложения, ам. долл.	-	3400	3600
Базис поставки	ФОБ	ФОБ	ФАС
Количество, шт.	40	106	90
Условия платежа	наличный платёж	авансовый платёж	табл. 4

Решение.

Поправки на коммерческие условия. Поправки на базис поставки

Внесение коммерческих поправок означает, что цены всех конкурентных товаров приводятся к сопоставимому уровню. За базу сравнения принимается эталонный материал (в нашем случае - товар Республики Беларусь). По каждой из поправок рассчитываются коэффициенты. Произведение цены товара на полученный коэффициент выдает приведенную цену к определённому коммерческому условию.

При расчете нашей цены будем считать, что пои ФОБ (ФОА) коэффициент равен 1 (К₁), при ФАС К₁ = 1,1, при СИФ К₁ = 0,9.

Для Великобритании ФОБ: К₁ = 1,0;

Для Германии ФАС: К₁ = 1,1.

Поправки на срок поставки

Величина поправки на срок поставки, то есть учет в издержках производства динамики ставок номинальной заработной платы и цен на материалы за период изготовления, находится в прямой зависимости от длительности производственного процесса заказываемой промышленной продукции и темпов инфляции в стране - импортере.

Поправочный коэффициент будет рассчитываться отношением:

К₂ = индекс цены поставки модели / индекс цены года подписания контракта по сравниваемым моделям

Таблица 2. Индексы мировых экспортных цен на машины и оборудование

Год	1994	1995	1996	1997	1998	1999	2000	2001
Индекс	139	138	141	137	139	143	144	146

Для Великобритании: К₂ = 137 / 141 = 0,97;

Для Германии: К₂ = 137/ 139 = 0,99.

Поправка на уторгование.

Поправка на уторгование - это скидка с первоначальной цены предложения, как правило, завышенной.

Поправку на уторгование будем принимать следующим образом:

- контракт - уторгование уже произведено,

- прейскурантная (справочная) цена - скидка 30 %;

- письмо-предложение - скидка 20 %.

Для Великобритании: К₃ = 1,0;

Для Германии: К₃ = 0,7.

Поправка на количество

При увеличении объемов поставок, как правило, снижаются цены. Размер снижения цен и дополнительных скидок зависит от конъюнктуры рынка, видов товаров и объемов заказов.

Условно будем считать, что при базовой величине 40 шт. К₄ будет равно 1,0. При изменении объема поставок на + - 10 шт., К₄ изменяется на 0,001.

Для Великобритании: К₄ = 1+ ((40 - 106) * 0,001) = 0,93;

Для Германии: К₄ = 1+ ((40 - 90) * 0,001) = 0,95.

Поправка на условия платежа

Условия платежа характеризуют коммерческую конкурентоспособность товара, они могут быть самыми различными: авансовые платежи, наличными, платежи в рассрочку, кредит, платежи в смешанной форме и т. д. В нашем примере основными формами платежа являются: наличный, инкассо. Авансовые платежи представляют собой определенную форму кредитования поставщика импортером. Следовательно, цена товара при наличии авансовых платежей, как правило, ниже цен на аналог, поставляемый без аванса. Размер поправки на аванс определяется по формуле:

Па = Кб * (а₁ / 100 * t₁ / 12 + а₂ / 100 * t₂ / 12 + … + а_n / 100 * t_n / 12)(1)

Таблица 3. Исходные данные для Великобритании

Показатели	Значение
Доля аванса	20
Банковский процент	10
Срок авансирования, мес.	8

Для Великобритании: Па = 0,01 * (20 / 100 * 8 /12) = 0,01.

То есть К₅ = 0,99.

Таблица 4. Исходные данные для Германии

Показатели	Значение
Доля аванса	10
Год платежа	1996
Доля инкассо	40
Год платежа	1997
Доля кредита	50
Срок кредита	5
Банковский процент	7
Год начала платежа	1996
Стоимость кредита	6

Для Германии К₅ рассчитаем таким образом:

К₅ = dав * (1 + К_б)^ан + dин * (1 + К_б)^ам + 0,4 * ( 1 + К_б)^ар * (р / в + (1 - р / в * Д)),

где dав - доля аванса;

dин - доля инкассо;

ан - разница в годах между платежом аванса и годом приведения;

ам - тоже самое для инкассо;

ар - тоже самое для платежа кредита;

0,4 - доля рассрочки;

р - годовой процент, взимаемый с покупателя за предоставленный товарный кредит;

в - банковский процент;

Д - множитель:

Д = ((1 + в)^t - 1) / (t * в * (1 + в)^t),(3)

где t - время в годах на погашение кредита.

Величина Д рассчитана заранее для разных сочетаний величин банковского процента и срока предоставления кредита (см. табл. 5).

Таблица 5. Величина множителя Д

Банковский процент	Срок кредита в годах (ан)
	3	4	5	6	7	8	9	10
6	0891	0866	0842	0820	0797	0776	0754	0736
7	0875	0847	0820	0749	0770	0746	0724	0702
8	0859	0828	0799	0770	0744	0718	0694	0671
9	0844	0810	0778	0748	0719	0692	0666	0642
10	0829	0792	0758	0726	0695	0667	0640	0614
12	0801	0759	0721	0685	0652	0621	0592	0565
15	0761	0714	0670	0631	0594	0561	0530	0502

Для Германии

К₅ = 0,1 * (1 + 0,07)¹ + 0,4 * (1 + 0,07)⁰ + 0,4 * (1 + 0,07)¹ * (0,06 / 0,07 + (1 - 0,06 / 0,07 * 0,820)) =1,0.

Поправки на комплектацию

Данная поправка рассчитывается путём сопоставления эталонного товара (в нашем случае модели 1) и товаров - конкурентов. Поправки рассчитываются исходя из долей стоимости комплектующих элементов в цене полного комплекта.

Таблица 6. Исходные данные

Модель	Элемент 1	Элемент 2	Элемент 3
Модель 1	80	10	10
Модель 2	80	20	-
Модель 3	78	22	-

Для Великобритании: К = 1,1;

Для Германии: К = 1,1.

Поправки на технико - экономические показатели

Методы определения поправок по техническим характеристикам являются специфическими для каждого вида товаров.

Общим правилом является следующее: если товар обладает техническими преимуществами по отношению к товару, для которого рассчитывается цена, к конкурентной цене вносится поправка со знаком “минус”.

Таблица 7. Исходные данные

Модель	Подъёмность	Максимальная скорость	Радиус поворота
Модель 2	1,02	1,00	0,99
Модель 3	1,03	0,98	1,00

Для Великобритании: К = 1,02 * 1,00 * 0,99 =1,01 ;

Для Германии: К = 1,03 * 0,98 * 1,00 = 1,01.

Таблица 8. Расчётная таблица

	Модель 1	Модель 2	Модель 3
Фирма продавец	Беларусь	Великобритания	Германия
Источник информации	контракт	контракт	отрывной журнал
Дата документа	2001	1996	1998
Год поставки	2001	1997	1997
Цена предложения, ам. долл.	-	3400	3600
Базис поставки	ФОБ	ФОБ	ФАС
Поправка К1	1	1,0	1,1
Год поставки	2001	1997	1997
Поправка К2	1	0,97	0,99
Источник информации	контракт	контракт	отрывной журнал
Поправка К3	1	1,0	0,7
Количество, шт.	40	106	90
Поправка К4	1	0,93	0,95
Поправка К5	1	0,99	1,0
Поправка на комплектацию	1	1,1	1,1
Поправка на технические характеристики		1,01	1,01
Приведенная цена с учётом всех поправок		3373,52	2896,45
Базовая экспортная цена, ам. долл.	2896,45

Таким образом, видим, что необходимо использовать экспортную цену в размере 2896,45 ам. долл.

Расчёт сумма лизинговых платежей при различных формах оплаты

Рассчитать суммы лизинговых платежей при различных формах оплаты по исходным данным, представленным в таблице 1.

Таблица 1. Исходные данные

Показатели	Значение
Цена за единицу продукции, у. е.	550
Процент инфляции в год, %	1,1
Величина роялти, %	1,3
Банковская ставка, %	7,5
Объём выпуска в год
1	0
2	0
3	3800
4	5500
5	7500
6	10000
7	10000

Решение.

1. Расчёт цены лицензии на основе ставок роялти.

При условии, что ставка роялти принимается в виде фиксированного отчисления с единицы продукции по лицензии, то расчёт цены лицензии производится по формуле:

Т

Сr = У Д Р * Nj,(1)

i=1

где - Д Р - сумма, отчисляемая в качестве лицензионного вознаграждения с единицы продукции по лицензии производимой или продаваемой лицензиатом;

Nj - расчётный (плановый) объём производства по лицензии в i - ом году действия лицензионного соглашения;

i - год действия лицензионного соглашения;

Т - срок действия лицензионного соглашения.

Расчёт суммы лицензионных платежей на базе роялти:

- цена единицы продукции (760 у. е.);

- величина роялти (1,7 %);

- процент инфляции в год (1,1 %).

Таблица 2. Расчёт цены лицензии на основе ставок роялти

Год	Объём выпуска в год	Рост цен (к-т инфляции) (1 + р)t-1	Цена за единицу продукции	Объём продаж лицензиата в год гр.2*гр.3*гр.4	Лицензионные отчисления гр.5*ставка роялти/100
1	0	1,00	550	0	0
2	0	1,011	556	0	0
3	3800	1,022	568	2158400	28054
4	5500	1,033	587	3228500	41971
5	7500	1,045	613	4597500	59768
6	10000	1,056	647	6470000	84110
7	10000	1,068	691	6910000	89830
Итого	36800	-	-	23364400	303738

Таким образом, лицензионные отчисления составят 303738 у. е.

Определение цены лицензии при паушальной форме платежа

Паушальный платёж - единовременное вознаграждение за право пользования предметом лицензионного соглашения до получения экономического эффекта (прибыли) от его использования.

Вознаграждение в виде паушального платежа является капитализацией роялти, т. е. его досрочной единовременной выплатой. Сначала определяется цена лицензии для выплат в форме роялти по вышеописанной методике, после чего производится пересчёт цены лицензии в паушальной платёж. Для этого используется коэффициент пересчёта (коэффициент дисконтирования).

Расчёт суммы лицензионных платежей при паушальной форме оплаты:

- банковская ставка (7,5 %).

Таблица 3. Определение цены лицензии при паушальной форме платежа

Год	Объём выпуска в год	Лицензионные отчисления на базе роялти	Банковская ставка (а), %	К-т дисконтирования 1 / (1 +а)i	Дисконтированные лицензионные отчисления
1	0	0	7,5	0,930	0
2	0	0	7,5	0,930	0
3	3800	28059	7,5	0,930	28054
4	5500	41971	7,5	0,930	41971
5	7500	59768	7,5	0,930	59768
6	10000	84110	7,5	0,930	84110
7	10000	89830	7,5	0,930	89830
Итого	36800	303738	-	-	282476

Таким образом, лицензионные отчисления составят 282476 у. е.

Список литературы

1.Балабанов И.Т., Балабанов А.И. Внешнеэкономические связи: Уч. пособ. 2-е изд. - М.: Финансы и статистика, 2001.

2.Бахрамов Ю.М., Глухов В.В. Организация внешнеэкономической деятельности Особенности менеджмента: Учебное пособие. --. -- СПб.: Издательство Лань 2000. -- 448 с. (Серия Учебники для вузов. Специальная литература)

3.Внешнеэкономическая деятельность предприятия. Учебник для вузов. / Под ред. проф. Л.Е. Стровского, М.: ЮНИТИ, 1999.

4.Внешнеэкономическая деятельность Республики Беларусь. Е.Л. Давыденко, В.С. Матюшевский. Мн.: "Армита-Маркетинг, Менеджмент", 1998.

5.Внешнеэкономическая деятельность. 2-е издание, переработанное и дополненное. Г.В. Турбан. Мн.: Вышэйшая школа, 1999.

6.Внешнеэкономическая деятельность. Учебное пособие. Е.Ф. Прокушев. М.: ИВЦ "Маркетинг", 1999.

7.Графман Н.Ф., Михавикова Г.А. Основы внешнеэкономической деятельности. - СПб.: Питер, 2001.

8.Международные коммерческие операции их регламентация. В.В. Покровская. М.: Инфра. М., 1996.

9.Организация внешнеэкономической деятельности. Ю.М. Бахрамов, В.В. Глухов. М.: "Лань", 2000.

10.Основы внешнеэкономических знаний. / Под ред. И.П. Фоминского. Изд. 2-е. М.: Международные отношения, 1994.

11.Основы страхования. А.А. Гвозденко. М.: Финансы и статистика, 1998.

12.Прокушев Е.Ф. Внешнеэкономическая деятельность-Учеб.-практич. пособие. -- М.: ИВЦ "Маркетинг", 1999 -- 208 с.

13.Соркин С.Л. Внешнеэкономическая деятельность предприятия. Курс лекций. Гродно: Гродненский филиал негосударственного института современных знаний, 1998.

14.Хвалей В.В., Функ Я.И. Курс правовых основ внешнеэкономический деятельности государств-учатсников СНГ. - Мн.: Амалфея, 2000.

Размещено на Allbest.ru