Совершенствование финансово-экономической деятельности на примере Дагпечать

Анализ ликвидности организации представляет собой анализ ликвидности баланса и заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания с обязательствами по пассиву, объединенными по срокам их погашения в порядке возрастания сроков.

Рассмотрим статьи актива баланса для группировки.

1) Наиболее ликвидные активы (А1):

- суммы по всем статьям денежных средств, которые могут быть использованы для проведения расчетов немедленно;

- краткосрочные финансовые вложения.

2) Быстрореализуемые активы (А2) - активы, для обращения которых в наличные средства требуется определенное время. К таким активам относятся:

- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);

- прочие дебиторские активы.

Медленно-реализуемые активы (А3):

- запасы, за исключением расходов будущих периодов;

- налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям;

- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты).

Труднореализуемые активы (А4) - это все внеоборотные активы.

Обязательства организации (статьи пассива баланса) также группируются в четыре группы и располагаются по степени срочности их оплаты:

Наиболее срочные обязательства (П1):

- Кредиторская задолженность;

- Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов;

- Прочие краткосрочные обязательства;

- Ссуды, не погашенные в срок.

Краткосрочные пассивы (П2):

- Краткосрочные займы и кредиты;

- Прочие займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты.

Долгосрочные пассивы (П3) - это долгосрочные кредиты и займы.

Постоянные пассивы (П4):

- Капитал и резервы;

- Доходы будущих периодов;

- Резервы предстоящих расходов.

Изучение соотношений этих групп активов и пассивов позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.

Сгруппируем данные для анализа ликвидности (Приложение 3)

Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:

1) А1 П1

2) А2 П2

3) А3 П3

4) А4 П4

Выполнение первых трех неравенств в этой системе неизбежно влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому практически существенным является сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит балансирующий характер и в то же время имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличии у предприятия собственных оборотных средств.

Согласно данным таблицы (приложение 3) за данный период времени баланс нельзя считать абсолютно ликвидным, так как не выполняется одно из неравенств активов и пассивов.

Неравенство А1П1 показывает текущую ликвидность. В данной ситуации это неравенство не выполняется. Следовательно, это означает, что предприятие не обладает достаточными денежными средствами, чтобы покрыть срочные обязательства, то есть кредиторскую задолженность и кредиты банка, то есть неплатежеспособно [10.C.81].

Данное предприятие обладает быстрореализуемыми активами в достаточном объеме, что подтверждается соблюдением неравенства А2 П2. Это говорит о том, что обеспечивается своевременная отгрузка товаров.

Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными обязательствами показывает перспективную ликвидность. Так как неравенство А3 П3 соблюдается на протяжении всего анализируемого периода, то можно сделать вывод о том, что предприятие сможет превратить незавершенное производство в готовую продукцию и реализовать его, но затратив намного больше времени.

Соответствие данных неравенству А4 П4 говорит о том, что все затраты предприятие сможет покрыть за счет собственных средств.

Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности предприятия рассчитывают финансовые коэффициенты ликвидности. Расчет данных коэффициентов производится путем поэтапного сопоставления отдельных групп активов с краткосрочными пассивами на основе данных бухгалтерского баланса.

Данные показатели представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа: коэффициент абсолютной ликвидности представляет интерес для поставщиков, коэффициент быстрой ликвидности - для банков, коэффициент текущей ликвидности - для инвесторов.

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайшее к моменту составления баланса время и определяется по формуле 2.

, (2)

где ДС - денежные средства, руб.;

Кфв - краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги), руб.;

КЗ - кредиторская задолженность, руб.;

ЗС - краткосрочные заемные средства, руб.

Коэффициент критической ликвидности (Ккл) отражает прогнозируемые платежные способности организации при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами и рассчитывается как отношение величины денежных средств, краткосрочных финансовых вложений к сумме краткосрочных обязательств организации.

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) показывает степень, в которой оборотные активы покрывают оборотные пассивы и рассчитывается по формуле 3.

, (3)

где ОА - оборотные активы, руб.;

РБП - расходы будущих периодов, руб.;

КО - краткосрочные обязательства, руб.;

ДБП - доходы будущих периодов, руб.;

РПР - резерв предстоящих расходов, руб.

Представим расчетные данные коэффициентов ликвидности в виде таблицы (приложение 4).

Из таблицы видим, что коэффициент абсолютной ликвидности очень низок и изменения незначительны. Это свидетельствует о том, что предприятие может находиться в неблагоприятном положении и не имеет возможности расплатиться по своим долгам. Однако по данному коэффициенту не существует норматива, поэтому вероятно и то, что при такой величине коэффициента абсолютной ликвидности предприятие может оставаться платежеспособным, синхронизируя приток и отток денежных средств по объему и срокам.

Нормальное значение коэффициента критической ликвидности должно находится в пределах от 0,7 до 1. В нашем случае коэффициент критической ликвидности достиг нормативного значения на период 01.01.11 г, а в предыдущие периоды значение данного коэффициента стремительно, приблизительно в равных долях (в среднем на 0,15) приближалось к норме. Это говорит о том, что платежные способности организации выравниваются.

Нормальным значением коэффициента текущей ликвидности считается значение больше 1. Значения коэффициента текущей ликвидности превышают единицу, и, следовательно, считаются нормальными. Превышение оборотных активов над краткосрочными финансовыми обязательствами обеспечивает резервный запас для компенсации убытков, которые может понести предприятие при размещении и ликвидации всех оборотных активов, кроме наличности. Чем больше величина этого запаса, тем больше уверенность кредиторов, что долги будут погашены. На примере рассматриваемого предприятия в период на 01.01.10г г значение данного коэффициента увеличилось на 0,79 и составило 1,72, а на 01.01.11 - на 0,03 и составило 1,75, т.е. наметилась тенденция к повышению его уровня.

Для изучения обеспеченности запасов товарно-материальных ценностей (ТМЦ) источниками финансирования рассчитываются четыре основных абсолютных показателя:

Собственный оборотный капитал СОК вычисляют по формуле:

, (4)

где СК - собственный капитал, руб.;

СПС - средства, приравненные к собственным, руб.;

ВА - внеоборотные активы, руб.

Долгосрочный оборотный капитал ДОК можно вычислить по формуле:

, (5)

где СК - собственный капитал, руб.;

ДКЗ - долгосрочные займы и кредиты, руб.;

ВА - внеоборотные активы, руб.

Оборотный капитал ОК рассчитывают по формуле:

, (6)

где СК - собственный капитал, руб.;

ДКЗ - долгосрочные займы и кредиты, руб.;

ККЗ- краткосрочные кредиты и займы, руб.;

ВА - внеоборотные активы, руб.

Вычисление этих трех показателей позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. Возможно выделение 4-х типов финансовой ситуации:

- абсолютная устойчивость, где по всем трем показателям должен наблюдаться излишек;

- нормальная устойчивость, при которой собственный оборотный капитал может находиться в недостатке, а долгосрочный оборотный капитал и оборотный капитал - в излишке;

- неустойчивое финансовое положение, которое характеризуется недостатком в собственном оборотном капитале и долгосрочном оборотном капитале и излишком в оборотном капитале;

- кризисное финансовое состояние определяется при недостатке всех трех показателей;

Показатели на 01.01.2010 г. и 01.01.2011 г. для оценки финансовой устойчивости ООО Агентство печати «Дагиздательство» по авторской методике представлены в таблице (приложение 5)

Из таблицы видим, что предприятие на периоды 01.01.2010 и 01.01.2011 нуждается в собственном оборотном капитале и долгосрочном оборотном капитале, показатели по которым равны. Недостаток в данных средствах заметно снижается (к 01.01.2011 снизился на 387 тыс. руб.). В оборотном капитале на начало периода наблюдается избыток, но на конец периода отмечается уже отрицательная величина (т.е. недостаток). Таким образом, можно сделать вывод, что анализируемое предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, которое может быть вызвано нарушением платежеспособности, однако, предприятие имеет возможность восстановить равновесие путем оптимизации структуры пассивов, а также путем обоснованного снижения уровня запасов, не используемых в обороте или используемых недостаточно эффективно.

Также, для характеристики финансовой ситуации применяются и относительные показатели финансовой устойчивости, анализ которых заключается в сравнении их фактических значений с базовыми величинами, а так же в изучении динамики этих показателей. Существует множество показателей, которыми можно оценить финансовое положение предприятия. Наиболее важное значение имеют несколько показателей, которые рассчитываются по данным баланса. Финансовая устойчивость - это критерий надежности партнера, и она характеризуется прежде всего структурой капитала, соотношением заемных и собственных средств.

Поэтому одной из важнейших характеристик устойчивости финансового состояния предприятия, его независимости от внешних источников финансирования является коэффициент автономии, коэффициент соотношения источников заемных и собственных средств и коэффициент структуры капитала.

Коэффициент автономии (Ка) показывает долю источников собственных средств в общей стоимости источников средств предприятия и определяется по формуле:

, (7)

где Испс - источники собственных и приравненных к ним средств, руб.;

Би - итог баланса, руб.

Коэффициент соотношения источников заемных и собственных средств показывает, сколько заемных источников средств приходится на 1 рубль собственных источников средств. Чем выше значение этого коэффициента, тем сильнее зависимость предприятия от внешних источников, тем ниже его финансовая устойчивость. Однако необходимо учитывать характер хозяйственной деятельности и скорость оборота оборотных средств предприятия. Быстрая оборачиваемость оборотных средств позволяет определить практическое значение рассматриваемого коэффициента и выше 1. Данный коэффициент можно рассчитать по формуле:

, (8)

где ЗК - источники заемных средств, руб.;

СК - источники собственных и приравненных к ним средств, руб.

Для характеристики структуры имущества предприятия используют коэффициент имущества производственного назначения, который показывает долю реальных активов, определяющих производственные возможности предприятия, и определяется по формуле:

, (9)

где ОС - основные средства, руб.;

СМ - сырье и материалы, руб.;

НЗП - незавершенное производство, руб.;

Би - итог баланса, руб.

Весьма существенной характеристикой финансового состояния предприятия является коэффициент маневренности; он показывает долю собственных оборотных средств в общей стоимости источников собственных средств и характеризует степень мобилизации собственного капитала. Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

, (10)



где СОК - собственный оборотный капитал, руб.;

СК - источники собственных и приравненных к ним средств, руб.

Финансовая устойчивость предприятия также характеризуется и состоянием его оборотных средств, которое находит свое отражение в коэффициенте обеспеченности материальных запасов собственным оборотным капиталом. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками формирования характеризует долю собственных оборотных средств, направляемых на формирование запасов и затрат и рассчитывается по формуле:

, (11)

где З - общая величина запасов и затрат, руб.;

СОК - собственный оборотный капитал, руб.

Динамику перечисленных коэффициентов рассмотрим в таблице (приложение 5)

Таблица 2.2 - Динамика относительных показателей оценки финансовой устойчивости предприятия

Показатель	Норма коэффициента	На 01.01.2009	На 01.01.2010	На 01.01.2011
Ка		0,01	0,45	0,46
Ксоотн	,0	72,00	1,24	1,18
Кимущ		0,07	0,05	0,04
Кманевр		- 4,20	0,90	0,89
Кобесп		- 0,10	0,63	0,74

Таким образом, из динамики рассчитанных коэффициентов, можно отметить, что на начальном этапе деятельности предприятие находилось в неустойчивом положении, финансовой состояние было нестабильным, а само предприятие испытывало значительную зависимость от внешних источников. Но как видно из данных таблицы 2.2 к 2011 году состояние предприятия значительно улучшилось. Коэффициент автономии показывает, что к 2011 году финансовое состояние предприятия улучшилось, т.к. его значение максимально приблизилось к норме.

Значения коэффициента маневренности также значительно увеличился, что дает понять о повышении мобильности собственных средств предприятия, большая часть которых вложена в оборотные средства, а не в основные и в внеоборотные активы. О повышении финансовой устойчивости также можно судить по результатам расчета коэффициента обеспеченности, данные которого соответствуют установленному нормативу. Но все же наблюдаются и отрицательные стороны, которые предприятие так и не смогло устранить. Так например, коэффициент соотношения источников заемных и собственных средств более 1, хотя и видно незначительное его снижение к 2011 году. А это значит, что предприятие все еще имеет зависимость от внешних источников, что может негативно сказаться на дальнейшей деятельности.

Коэффициент имущества производственного назначения очень низок и на всех этапах деятельности не достигает и 0,1, т.е. уровень производственного потенциала очень низок, и, следовательно, низкая обеспеченность производственного процесса средствами производства.



Глава 3. Пути и предложения укрепления финансовой устойчивости ООО Агентство печати «Дагиздательство»

3.1 Основные направления по укреплению финансовой устойчивости ООО Агентство печати «Дагиздательство»

Финансовое положение предприятия, его показатели ликвидности и платежеспособности непосредственно зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в текущие активы, превращаются в реальные деньги [20.C.18].

Одним из важнейших показателей эффективного управления оборотными средствами является высокая оборачиваемость оборотных активов. Отсюда основная задача рационального управления оборотными средствами предприятия заключается в том, что всеми силами и средствами следует сокращать период оборачиваемости оборотных средств в целом и по каждой из наиболее весомых составляющих.

Показатели оборачиваемости оборотных средств имеют большое значение для оценки финансового состояния предприятия, поскольку скорость превращения оборотных средств в денежную форму оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия.

Кроме того, увеличение скорости оборота текущих активов при прочих равных условиях отражает повышение инвестиционной привлекательности предприятия. Особую значимость имеют указанные показатели в условиях экономики переходного периода.

Решение задачи сокращения периода оборота оборотных средств в целом заключается в снижении периода оборота каждой из наиболее весомых составляющих текущих активов, то есть запасов материалов, незавершенного производства, готовой продукции, дебиторской задолженности.

Возникшие совершенно иные условия финансово - производственной деятельности предприятий обусловили поиск новых решений проблемы управления оборачиваемостью оборотного капитала.

Рассмотрим способы решения данной задачи по основным из составляющих оборотных средств.

Для сокращения периода оборота и соответственно увеличения значения коэффициента оборачиваемости применительно к запасам материалов и покупных изделий (равно как и для всех других особо значимых по величине слагаемых оборотных средств) необходимо реализовать комплекс организационно - технических и финансовых мер.

Значение коэффициента оборачиваемости возрастает с уменьшением среднего значения оборотных средств, вложенных в запасы материалов и покупных изделий.

Одним из эффективных способов минимизации средств в запасах материалов в условиях экономики переходного периода является внедрение на предприятии методики оптимального вложения средств в запасы материалов и покупных изделий. Важно подчеркнуть, что методика оптимального вложения средств в запасы материалов охватывает, строго говоря, только основные материалы и покупные изделия, необходимые на конкретном этапе работы предприятия.

Однако, как известно, в состав запасов оборотного капитала предприятия помимо средств в основных материалах входят средства, вложенные во вспомогательные материалы, упаковочные материалы, топливо, запасные части для ремонта.

И хотя объемы средств, вложенные в основные материалы и покупные изделия, несопоставимо выше, минимизация средств в другие составные части запасов - такая же важная задача. Иначе говоря, в процессе минимизации средств, вкладываемых в запасы материалов, ни в коем случае не следует ослаблять внимание к расходованию средств на вспомогательные материалы, упаковочные материалы, топливо, запасные части для ремонта.

В числе других способов, влияющих на минимизацию затрат в запасах материалов, следует отметить:

- установление прогрессивных норм расхода сырья, материалов, топлива;

- замена дорогостоящих видов материалов и топлива более дешевыми без снижения качества продукции;

- систематическая проверка состояния складских запасов.

Для более глубокого исследования проблемы ускорения оборачиваемости оборотных средств предприятия в целом и в каждой наиболее значимой составляющей текущих активов рассмотрим вопрос регулирования длительности производственного и финансового циклов.

Длительность производственного цикла определяется как сумма периодов оборотов запасов материалов, незавершенного производства и готовой продукции.

Финансовый цикл больше производственного на период оборота дебиторской задолженности и период оборота авансов поставщикам материалов.

Таким образом, оборачиваемость текущих активов тем выше, чем меньше продолжительность производственного и финансового циклов [12.C.25].

Эффективное управление производственным и финансовым циклами состоит в решении совокупности следующих задач:

- сокращение производственного цикла и соответственно уменьшение периода оборота материалов, уменьшение периода оборота незавершенного производства, уменьшение периода оборота готовой продукции;

- уменьшение периода оборота дебиторской задолженности;

- уменьшение периода оборота авансов за материалы, то есть сокращение времени между оплатой материалов и их поступлением на предприятие.

Одной из весомо составляющих оборотных средств предприятия является дебиторская задолженность. Соответственно оборачиваемость средств в составе дебиторской задолженности существенно влияет на оборачиваемость всех оборотных средств предприятия. Следует подчеркнуть, что решение задачи ускорения оборачиваемости средств в дебиторской задолженности - одна из сложнейших задач финансового менеджмента на предприятиях. Сложность решения этой задачи обусловлена тем обстоятельством, что по существу, период оборота в дебиторской задолженности (измеряемый в днях) стал измеряться не днями, а месяцами и даже годами. Более того, нередки случаи, когда дебиторская задолженность по срокам возникновения переходит в безнадежные долги. Изложенное, не может не осложнить поиск путей решения проблемы. В свою очередь, повышение удельного веса в составе оборотных средств дебиторской задолженности, которая является одним из важнейших источников поступления денежных средств на предприятие при погашении задолженностей, приводит к росту дефицита денежных средств.

Именно поэтому управление оборачиваемостью средств дебиторской задолженности в современных условиях - одно из самых приоритетных направлений финансового менеджмента предприятий.

Разработка прогнозных моделей финансового состояния предприятия необходима для выработки генеральной финансовой стратегии по обеспечению предприятия финансовыми ресурсами, оценки его возможностей в перспективе. Она должна строиться на основе изучения реальных финансовых возможностей предприятия, внутренних и внешних факторов и охватывать такие вопросы, как оптимизация основных и оборотных средств, собственного и заемного капитала, распределение прибыли, инвестиционную и ценовую политику. Основное внимание при этом уделяется выявлению и мобилизации внутренних резервов увеличения денежных доходов, максимальному снижению себестоимости продукции и услуг, выработке правильной политики распределения прибыли, эффективному использованию капитала предприятия на всех стадиях его кругооборота.

3.2 Мероприятия по укреплению финансовой устойчивости ООО Агентство печати «Дагиздательство» и расчет их эффективности

В результате проведенного анализа финансового состояния ООО АП «Дагиздательство» для оптимизации структуры баланса можно выделить следующие мероприятия:

Для сокращения дебиторской задолженности и ее доли в составе текущих активов предприятию ООО Агентство печати «Дагиздательство» необходимо выбирать надежных партнеров по бизнесу и оптимальную схему взаимодействий с ними, осуществляя:

- оценку деловой репутации партнеров;

- оценку масштабов деятельности партнеров;

- оценку рискованности бизнеса партнеров и их финансовой прочности;

- систематический анализ финансового состояния партнеров по их публичной отчетности;

- систематический контроль за задолженностью партнеров и управление ею;

- оценку последствий от смены партнеров.

- контроль на этапе заключения договоров с покупателями товарной продукции (работ, услуг). Для этого необходимо в договоре предусмотреть в качестве формы расчета за выполненные работы по инкассо в безакцептном порядке. Данная форма расчета предусмотрена Положением от 08 сентября 2000 г. №120-П Центрального банка Российской Федерации «О безналичных расчетах в Российской Федерации». Преимущество такой формы расчетов для исполнителя работ по договору состоит в том, что заказчик обязан оплатить немедленно по предъявлении документов о сдаче работ исполнителем, то есть в безакцептном порядке. Другое дело, что заказчик не всегда согласен с такой формой расчетов, но это уже вопрос, решаемый договаривающимися сторонами.

При возникновении безнадежных долгов, предприятию необходимо обращаться к принудительному взысканию долгов через арбитражный суд для:

- взыскания суммы долга с инфляционной надбавкой;

- взыскания недополученной суммы прибыли из-за отвлечения средств из оборота;

- взыскания штрафных санкций за нарушение договорных обязательств.

В случае просрочки исполнения договорных обязательств по оплате более чем на три месяца необходимо обязать менеджеров истребовать задолженность путем предъявление иска в арбитражный суд. Только когда дебиторскую задолженность можно считать истребованной, учитывать ее в общеустановленном порядке и не списывать ее с баланса в течении срока исковой давности.

Формы учета и списания неоплаченной дебиторской задолженности представлены в таблице 3.1.

Таблица 3.1 - Формы учета дебиторской задолженности

Виды дебиторской задолженности	Данные по расчетам и исполнению договорных обязательств	Формы учета и списания дебиторской задолженности
Непросроченная	Не истек срок исполнения договора и (или) установленный предельный срок (3 мес.) исполнения обязательств по расчетам	Учитывается на счетах расчетов
Просроченная неистребованная	Истек срок исполнения договора и (или) срок исполнения обязательств по расчетам (1-я форма)	Списывается как безнадежная задолженность на убытки. Налогооблагаемая прибыль не уменьшается
Просроченная истребованная	Не истек срок исковой давности Истек срок исковой давности (2-я форма)	Учитывается на счетах расчетов. Списывается на финансовые результаты. Налогооблагаемая прибыль уменьшается.

Первая форма связана с истечением предельного срока исполнения обязательств по расчетам за поставленную по договору товарную продукцию. Предельный срок исполнения обязательств по расчетам, как было отмечено выше , - 3 месяца с момента фактического получения товара, приемки работ. Такая дебиторская задолженность называется просроченной (неистребованной).

Вторая форма связана с истечением срока исковой давности по исполнению обязательств между сторонами договора.

Указанная работа по контролю дебиторской задолженности совмещается с анализом дебиторов, который позволяет исключить на будущее дебиторов с высоким риском.

2. ООО АП «Дагиздательство» должно отслеживать и налаживать работу по формированию оборотных средств путем нормирования и контроля. Это позволит вывить внутренние резервы от нерационального использования средств и направить их на покрытие некоторых из коммерческих расходов, что в свою очередь, увеличит прибыльность, а предприятие будет стремиться к достижению безубыточной работы за счет более рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения непроизводительных расходов и потерь. Основное внимание при этом необходимо уделить вопросам ресурсосбережения: внедрения прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий, использования вторичного сырья.

3. Необходимо обратить внимание на открытие доступа к кредитным ресурсам банков, особенно к долгосрочным кредитам. Это поможет минимизировать величину коммерческого и налогового кредитов и сократить кредиторскую задолженность до оптимальных размеров, что позволит оптимизировать структуры пассива.

4. Для увеличения роста объема выручки, а следовательно и получения дополнительной прибыли необходимо уделить особое внимание расширению розничной сети.

Таким образом, на сегодняшний день в России в целом сложилась достаточно разветвленная структура розничного рынка распространения прессы, включающая в себя в основном киосковые сети. Поэтому предприятию необходимо расширить розничную сеть на 4 дополнительных киоска в течение одного года. Для более рационального распределения денежных средств необходимо вводить новые киоски ежеквартально. Расчеты по данному предложению приведены в таблице 3.2.

Таблица 3.2 - Ожидаемые результаты реализации мероприятия по расширению розничной сети в тыс. руб.

Статьи расходов	2012 год	Итого
	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
Расходы на приобретение готового киоска	450	450	450	450	1800
Амортизация	90	90	90	90	360
Приобретение специализированного оборудования для торговли в киоске	8	8	8	8	32
Расходы на электроэнергию в год	1,5	3	4,5	6	15
Количество работающих продавцов, чел	2	4	6	8	8
Заработная плата продавцов в год	36	72	108	144	360
Прочие расходы	13	26	39	52	130
Итого расходов	598,5	649	699,5	750	2697
Прогнозная выручка	200	530	860	1190	2780
Прибыль от продаж	- 398,5	-119	160,5	440	83

Таким образом, с учетом расширения розничной сети выручка в 2012 году увеличится до 49790 тыс. рублей, а прибыль от продаж увеличится на 83 тыс. рублей и составит 2407 тыс. руб.

Приведем данные по расчету коэффициентов, показывающих эффективность предложенного мероприятия с учетом увеличения выручки от продаж.

Рентабельность продаж, которая показывает, сколько прибыли предприятие получит с 1 рубля выручки. Данный показатель рассчитывается по формуле:



, (12)

где Пр - прибыль от продаж, тыс. руб.;

Вр - выручка от реализации, тыс. руб.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов показывает, сколько оборотов совершают оборотные активы за период и рассчитывается по формуле:

, (13 )

где ТА - текущие активы, тыс. руб.;

Вр - выручка от реализации, тыс. руб.

Оборачиваемость текущих активов в днях показывает, за сколько дней оборотные активы совершают один оборот. Данный показатель можно рассчитать по формуле:

, (14)

Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов, показывает, сколько оборотов совершают материально-производственные запасы за период. Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

, (15)

где МПЗ - материально-производственные запасы, тыс. руб.;

Вр - выручка от реализации, тыс. руб.

Коэффициент оборачиваемости денежных средств, показывающий количество оборотов денежных средств за период и рассчитывается по формуле:

, (16)

где ДС - денежные средства, тыс. руб.

Коэффициент погашения дебиторской задолженности показывает, какими темпами в среднем погашается задолженность дебиторов и рассчитывается как отношение средней дебиторской задолженности к выручке.

Расчетные данные по выше приведенным коэффициентам приведены в таблице (приложение 6)

Разработка получения дополнительного дохода путем расширения розничной сети позволит получать дополнительную прибыль, а следовательно существенно улучшить финансовое состояние и тем самым сократить кредиторскую задолженность. Из таблицы видим, что в результате предложенного мероприятия в 2009 году оборачиваемость текущих активов в днях снизится, а коэффициент оборачиваемости текущих активов увеличится, что является одним из положительных результатов деятельности предприятия, хотя рентабельность продаж значительно не увеличиться, что будет связано с большими затратами в данном периоде. Также видим, что прогноз увеличения выручки положительно влияет: на коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов, значение которого увеличилось, а это значит, что материально-производственные запасы будут совершать на 3,8 оборота больше; на коэффициент оборачиваемости денежных средств, прогнозное значение которого составит 1912 оборотов. Коэффициент погашения дебиторской задолженности значительных изменений не претерпит.

6. Для экономии расходов на доставку продукции от поставщиков, необходимо подобрать партнера, предлагающего более низкие цены на ее доставку. Это позволит предлагать клиентам продукцию по более низким ценам, что позволит не только занять на рынке прочную позицию и вести конкурентную борьбу, но и даст возможность привлечения новых клиентов.

Для обоснования эффективности данного мероприятия приведем расчеты в таблице 3.3.

Таблица 3.3 - Расчет экономии расходов на доставку продукции

Наименование	2010 год	2011 год
Масса груза (продукции) в месяц, кг	8800	8800
Масса груза (продукции) в год, кг	105600	105600
Стоимость перевозки 1 кг груза, руб.	15	12
Итого расходы на доставку, тыс. руб.	1584	1267

Таким образом, из таблицы 3.3 видим, что при смене партнера с более выгодными ценами за услуги доставки (в нашем случае прогнозная цена за перевозку 1 кг груза составляет 12 рублей) предприятие экономит до 317 тыс. рублей в год при получении одинаковой массы продукции.

Отсюда можно вывести зависимость - чем больше масса продукции, тем выгоднее будет данное предложение, а следовательно снизится себестоимость продукции.

7. Большую помощь в выявлении резервов улучшения финансового состояния предприятия может оказать рекламная компания для привлечения новых оптовых и розничных покупателей и маркетинговый анализ по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формированию на этой основе оптимального ассортимента и структуры производства продукции. Оценка ассортиментной политики предприятия позволит выявить труднореализуемые товары и наоборот, товары, пользующиеся повышенным спросом, что в свою очередь значительно отразится на результатах продаж.

Структура продукции представлена в таблице 3.4.

Таблица 3.4 - Структура продукции ООО АП «Дагиздательство»

Вид продукции	Объем реализации, тыс. руб.	Структура товарной продукции, %	Прибыль от продаж, тыс.руб.
	2010 год	2011 год	2010 год	2011 год	Изменение	2010 год	2011 год
Журналы	11137	18432	50	57,5	+7,5	1162	1507
Газеты	7795	7052	35	22	-13	813	576
Книги	1114	2244	5	7	+2	116	183
Канцелярские товары	2227	4328	10	13,5	+3,5	232	354
Итого	22273	32056	100	100	-	2324	2620

Из таблицы 3.4 видно, что более доходными видами являются журнальная и газетная продукция, которые имеют более высокий уровень прибыли от продаж. В то время как уровень продаж по книжной продукции и канцелярским товарам значительно ниже, хоть и удельный их вес в 2011 году значительно изменился.

3.3 Расчет влияния предложенных мероприятий на основные показатели деятельности предприятия

Медиарынок России - многообещающий и перспективный рынок. Сегодня его успешному развитию способствует стабильная экономическая ситуация в стране, постоянное повышение спроса на качественную прессу, совершенствование технологий, возрастающий приток внутренних и внешних инвестиций в отрасль и рекордные темпы роста рекламы. Среднегодовые темпы роста составляют около 5,7%.

Из представленных в главе 3.2 мероприятий, выделим три основных мероприятия, способствующих увеличению выручки от продаж, прибыли и положительно влияющих на другие финансовые показатели.

Расширение розничной сети;

Экономия на услугах доставки;

Изменение структуры продукции.

Данные по финансированию и расходам данных мероприятий сгруппируем в таблице 3.5.

Таблица 3.5 - Сводные данные по результатам предложенных мероприятий в тыс. руб.

Предложенные мероприятия	Расходы	Доходы	Прибыль	Эффективность
Расширение розничной сети	2697	2780	83	0,03
Экономия на услугах доставки	1267	-	317	0,25
Изменение структуры продукции	32380	35262	2882	0,09
Итого	36344	38042	3282	-

Из данных таблицы 3.5 видим, что совокупная прибыль при внедрении предложенных мероприятий увеличится на 3282 тыс. руб. Это позволит предприятию нарастить объемы продаж и устоять на рынке в условиях конкуренции.

Сравнительные данные с учетом предложенных мероприятий и без их учета в виде сводного прогноза, представим в таблице 3.6.

Таблица 3.6 - Сводный прогноз по основным показателям на 2011 год

Показатель	Без учета предложенных мероприятий	С учетом предложенных мероприятий	Изменение
Выручка, всего	37011	49790	+ 12779
Выручка от продаж розничной сети	18900	21680	+ 2780
Показатель	Без учета предложенных мероприятий	С учетом предложенных мероприятий	Изменение
Себестоимость проданных товаров, всего	32056	34800	+ 2774
Себестоимость проданных товаров по розничной сети, всего	15130	17850	+2720
Основные средства, всего	280	2110	+ 1830
Прибыль от продаж, всего	2350	5606	+ 3256
Прибыль от продаж с учетом изменения структуры продукции	2620	2882	+ 262

Из данных таблицы 3.6 видим, что данные по основным показателям финансовой отчетности с учетом внедрения предложенных мероприятий изменятся в сторону увеличения, что положительно отразится на результатах финансовой отчетности деятельности предприятия.

Изложенные мероприятия по укреплению финансовой устойчивости предприятия охватывают практически весь комплекс возникающих проблем и позволяют значительно повысить эффективность управления капиталом предприятия. Контроль дебиторской задолженности позволяет исключить на будущее дебиторов с высоким риском. Формирование оборотных средств путем нормирования и контроля позволит вывить внутренние резервы от нерационального использования средств и направить их на покрытие некоторых из коммерческих расходов.

Разработка получения дополнительного дохода путем расширения розничной сети позволит получать дополнительную прибыль, а следовательно существенно улучшить финансовое состояние и тем самым сократить кредиторскую задолженность.

Оценка ассортиментной политики предприятия позволит выявить труднореализуемые товары и наоборот, товары, пользующиеся повышенным спросом, что в свою очередь значительно отразится на результатах продаж. Анализ показал, что более доходными видами являются журнальная и газетная продукция, которые имеют более высокий уровень прибыли от продаж.

Совокупная прибыль при внедрении предложенных мероприятий увеличится на 3282 тыс. руб. Это позволит предприятию нарастить объемы продаж и устоять на рынке в условиях конкуренции. Данные по основным показателям финансовой отчетности с учетом внедрения предложенных мероприятий изменятся в сторону увеличения, что положительно отразится на результатах финансовой отчетности деятельности предприятия. Что отразится на финансовой стабильности предприятия, а это в свою очередь может повлиять на дальнейший рост и расширение деятельности ООО Агентство печати «Дагиздательство».

3.4 Экономическая безопасность предприятия

Экономическая безопасность предприятия -- это состояние его защищенности от негативного влияния внешних и внутренних угроз, дестабилизирующих факторов, при котором обеспечивается устойчивая реализация основных коммерческих интересов и целей уставной деятельности.

К числу основных задач системы экономической безопасности любого предприятия:

-- защита законных прав и интересов предприятия и его сотрудников;

-- сбор, анализ, оценка данных и прогнозирование развития обстановки;

-- изучение партнеров, клиентов, конкурентов, кандидатов на работу в компании;

-- своевременное выявление возможных устремлений к предприятию и его сотрудникам со стороны источников внешних угроз безопасности;

-- недопущение проникновения на предприятие структур экономической разведки конкурентов, организованной преступности и отдельных лиц с противоправными намерениями;

-- противодействие техническому проникновению в преступных целях;

-- выявление, предупреждение и пресечение возможной противоправной и иной негативной деятельности сотрудников предприятия в ущерб его безопасности;

-- защита сотрудников предприятия от насильственных посягательств;

-- обеспечение сохранности материальных ценностей и сведений, составляющих коммерческую тайну предприятия;

-- добывание необходимой информации для выработки наиболее оптимальных управленческих решений по вопросам стратегии и тактики экономической деятельности компании;

-- физическая и техническая охрана зданий, сооружений, территории и транспортных средств;

-- формирование среди населения и деловых партнеров благоприятного мнения о предприятии, способствующего реализации планов экономической деятельности и уставных целей;

-- возмещение материального и морального ущерба, нанесенного в результате неправомерных действий организаций и отдельных лиц;

-- контроль за эффективностью функционирования системы безопасности, совершенствование ее элементов.

Обеспечения безопасности предприятия предполагает применение конкретных процедур и выполнение конкретных действий в целях обеспечения его экономической безопасности. Речь идет о таких процедурах и действиях как: расширение юридической службы предприятия; принятие дополнительных мер по сохранности коммерческой тайны; создание подразделения компьютерной безопасности; предъявление претензий контрагенту-нарушителю; обращение с иском в судебные органы; обращение в правоохранительные органы и т.п. Таким образом, комплексная система экономической безопасности предприятия должна включать в себя строго определенное множество взаимосвязанных элементов, обеспечивающих безопасность предприятия при достижении им основных целей бизнеса.



Заключение

В теоретической части были освещены теоретические вопросы диагностики финансового состояния и финансовой устойчивости, методические подходы к анализу финансового состояния, содержание и информационное обеспечение финансового анализа.

Во второй главе проведена диагностика финансового состояния ООО Агентство печати «Дагиздательство» по бухгалтерской отчетности в 20010-2011 гг. Диагностика финансового анализа проводилась на основе анализа структуры имущества предприятия и источников его формирования, оценки стратегии финансирования имущества. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости показал, на сколько предприятие способно покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств и платежеспособно ли оно. Оценка деловой активности сводится, в конечном счете, к определению эффективности управления капиталом, находящимся в распоряжении предприятия. Показатели оборачиваемости позволяют оценить эффективность управления оборотным капиталом, так как управление оборотным капиталом требует решений, основанных на компромиссе между доходностью и риском. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей характеризует финансовую устойчивость фирмы и эффективность финансового менеджмента. Показатели рентабельности позволяют оценить результаты деятельности предприятия в целом.

Таким образом, результаты проведенного анализа показали, что анализируемое предприятие находится в нестабильном финансовом положении, которое может быть вызвано нарушением платежеспособности, однако, предприятие имеет возможность восстановить равновесие путем оптимизации структуры активов и пассивов, а также путем обоснованного снижения уровня запасов, не используемых в обороте или используемых недостаточно эффективно.

Для укрепления финансовой устойчивости ООО Агентство печати «Дагиздательство» был разработан ряд мероприятий и представлены расчеты по их экономическому обоснованию. Основными из них можно выделить следующие:

Для сокращения дебиторской задолженности и ее доли в составе текущих активов предприятию ООО Агентство печати «Дагиздательство» необходимо выбирать надежных партнеров по бизнесу и оптимальную схему взаимодействий с ними. Указанная работа по контролю дебиторской задолженности совмещается с анализом дебиторов, который позволяет исключить на будущее дебиторов с высоким риском;

ООО АП «Дагиздательство» должно отслеживать и налаживать работу по формированию оборотных средств путем нормирования и контроля. Это позволит вывить внутренние резервы от нерационального использования средств и направить их на покрытие некоторых из коммерческих расходов;

Для увеличения роста объема выручки, а следовательно и получения дополнительной прибыли необходимо уделить особое внимание расширению розничной сети;

Для экономии расходов на доставку продукции от поставщиков, необходимо подобрать партнера, предлагающего более низкие цены на ее доставку. Это позволит предлагать клиентам продукцию по более низким ценам, что позволит не только занять на рынке прочную позицию и вести конкурентную борьбу, но и даст возможность привлечения новых клиентов;

Большую помощь в выявлении резервов улучшения финансового состояния предприятия может оказать рекламная компания для привлечения новых оптовых и розничных покупателей и маркетинговый анализ по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формированию на этой основе оптимального ассортимента и структуры производства продукции. Оценка ассортиментной политики предприятия позволит выявить труднореализуемые товары и наоборот, товары, пользующиеся повышенным спросом, что в свою очередь значительно отразится на результатах продаж;

Изложенные методы укрепления финансовой устойчивости предприятия охватывают практически весь комплекс возникающих проблем и позволяют значительно повысить эффективность управления капиталом предприятия.



Список использованной литературы

1. Конституция Российской Федерации. Принята всенародным голосованием 12 декабря 1993 г. // Российская газета. - 1993. - 25 декабря. - С. 7-10.

2. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая, вторая и третья. - М.: Юристъ, 2006. - 556 с.

3. Налоговый кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая. - М.: Юристъ, 2007. - 670 с.

4. Основы законодательства Российской Федерации о культуре, утв. ВС РФ от 09.10.1992 г. №3612-1 (в ред. 29.12.2006 г.)

5. «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации»: федер. закон от 24 июля 2007 г. №209-ФЗ // Собрание законодательства Российской Федерации. - 2007. - №31. - Ст. 4006.

6. «О государственной поддержке малого предпринимательства в РФ»: федер. закон от 14 июня 1995 г., №88-ФЗ // Собрание законодательства Российской Федерации. - 1995. - №25. - Ст. 2343.

7. Закон РСФСР «О предприятиях и предпринимательской деятельности»: закон РСФСР от 1 января 1991 г. // Ведомости Верховного Совета РСФСР. - 1991. - №2. - Ст. 3.

8. Послание Президента Российской Федерации Д.А. Медведева Федеральному Собранию // Российская газета. - 2008. - 6 ноября. - С. 2-

9. «О федеральной целевой программе «Культура России (2006-2010 гг.): постановление Правительства Российской Федерации от 08.12.2005 г. №740 (в ред. 29.12.2007 г.) // Справочно-правовая система «Консультант Плюс».

10.Андреев П.Л. Обеспечение финансовой устойчивости предприятий // Экономика, управление, 2007, №9

11.Акимов О.Ю. Малый и средний бизнес: эволюция концепций, рыночная среда, проблемы развития - М.: Финансы и статистика, 2008. - 192 с.

12.Блинов А.О. Малое предпринимательство: организационные и правовые основы деятельности - М.: «Ось-89», 2008. - 336 с.

13.Блинов А. Условия регулирования малого бизнеса. Экономист. 2007. № 2. -- С. 75.

14.Блохин С.И. Индивидуальный предприниматель: практическое руководство - М.: ИТД «Герда», 2008. - 414 с.

15.Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом?. - М.: Финансы и Статистика, 2008 - 223 с.

16. Брянская область в цифрах: Краткий стат. сборник; Облкомстат, Брянск - 2008.

17.Бутов В.И. и др. Основы региональной экономики: Учеб. Пособие. - М.: Ростов-на-Дону, 2009. - 448 с.

18.Веснин В.Р. Менеджмент: Учебник. - М.: ТК Велби, 2006. - с. 504;

19.Виханский О.С. Менеджмент. 3-е изд. М.: Гардарики, 2006. - 528 с.

20.Виханский О.С. Стратегическое управление. - М.: Гардарики, 2005. - 296 с.

21.Волгин В.В. Индивидуальный предприниматель - М.: «Дашков и К», 2009. - 310 с.

22.Волгин В.В. Индивидуальный бизнес: практическое пособие - М.: «Ось-89», 2008. - 432 с.

23.Гербер Майкл Э. Малый бизнес: от иллюзий к успеху/пер. с англ. - М.: ЗАО «Олимп-бизнес», 2007. - 240 с.

24.Государственное регулирование экономики и социальный комплекс: Учеб. пособие для вузов/ В.А. Пикулькин, Ю.М. Дурдыев и др. Под ред. Т.Г. Морозовой, А.В. Пикулькина/ Всерос. заоч. фин.-экон. Ин-т - М.: Финстатинформ, 2008. - 220 с.

25.Государственное регулирование рыночной экономики. -М.: Издательский дом «Путь России»; ЗАО «Издательский дом «Экономическая литература»», 2008. - 590 с.

26.Дурович А.П.Основы маркетинга: Учеб. пособие/ А.П. Дурович.- М.: Новое знание,2007.-512с.

27.Егоров В.В. Прогнозорование национальной экономики: Учеб. пособие - М.: ИНФРА - М, 2001. - 184 с.

28.Зенкова И.А. Инвестиционный механизм комплексного развития. - М.: Наука, 2008. - 128 с.

29.Котлер, Филипп, Армстронг, Гари, Сондерс, Джон, Вонг, Вероника. Основы маркетинга: Пер. с анг.-2-е европ. изд. - М., Спб., К., Издательский дом Вильямс, 2007.-994с. : ил.-Парал. тит. англ.

30.Коренченко Р.А. Общая теория организации: Учебник для вузов - М.: ЮНИТИ ДАНА, 2008. - с. 286

31.Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки- М. .: ИКЦ «Дис», 2007 - 224с.

32.Менеджмент, маркетинг и экономика /Под ред. А.П. Егоршина - Н. Новгород: НИМБ - 2008 г. - 526 с.

33.Мерчандайзинг: управление розничными продажами. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 274 с.

34.Минцберг Г. Структура в кулаке: создание эффективной организации/пер. с англ. под ред. Ю.Н. Каптуревского - СПб: Питер, 2008. - с. 512

35.Малые предприятия: организация, экономика, учет, налоги/под ред. проф. В.Я. Горфинкеля - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 357 с.

36.Малое предпринимательство в России: прошлое, настоящее, будущее/под ред. Е.Г. Ясина - М.: Новое издательство, 2009. - 268 с.

37.Малое предпринимательство в России /под ред. Е.Г.Ясина - М.: Новое издательство, 2009. - 220 с.



Приложение 1

Таблица 1 - Основные экономические показатели деятельности ООО АП «Дагиздательство» ( в тыс. руб.)

Показатель	На 01.01.2009	На 01.01.2010	На 01.01.2011
Уставный капитал	10	10	10
Себестоимость проданных товаров	12662	22273	32056
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС и аналогичных обязательных платежей)	14812	27299	37011
Чистая прибыль	6	2029	335
Среднегодовая стоимость оборотных активов	600	2924	2849
Дебиторская задолженность на конец периода	446	1352	1954
Кредиторская задолженность на конец периода	510	1234	2137
Внеоборотные активы	83	209	273
Заработная плата	560	714	1077
Среднесписочная численность работающих, чел.	28	41	56

Приложение 2

Таблица 2 - Структура пассива баланса, участие основных разделов пассива в пополнении активной части баланса ООО Агентство печати «Дагиздательство»

Наименование статьи пассива баланса	Показатель структуры пассива баланса
	На 01.01.2009 г	На 01.01.2010 г	На 01.01.2011 г	Изменение в период с 01.01.2009 по 01.01.2010	Изменение в период с 01.01.2010 по 01.01.2011
	Тыс. руб.	Удельный вес, %	Тыс. Руб.	Удельный вес, %	Тыс. руб.	Удельный вес, %	Тыс. руб.	Удельный вес, %	Тыс. руб.	Удельный вес, %
Всего источников. В том числе:	1168	100	4569	100	5179	100	+3401		+610
1. Капитал и резервы, всего	16	1,4	2039	44,6	2374	45,8	+2023	+43,2	+335	+1,2
Из них:
1.1. Уставный капитал	10	0,9	10	0,2	10	0,2	-	- 0,7	-	-
1.2. Нераспределенная прибыль	6	0,5	2029	44,4	2364	45,6	+2023	+43,9	+335	+ 1,2
2. Долгосрочные обязательства
3. Краткосрочные обязательства, всего	1152	98,6	2530	55,4	2805	54,2	+1378	- 43,2	+275	-1,2
Из них:
3.1. Займы и кредиты	642	55,0	1296	28,4	668	12,9	+654	- 26,6	- 628	- 15,5
3.2. Кредиторская задолженность, всего	510	43,7	1234	27,0	2137	41,3	+724	-16,7	+903	+14,3
Из них:
3.2.1. Поставщики и подрядчики	407	34,8	762	16,7	1749	33,8	+355	- 18,1	+987	+17,1
3.2.2. Задолженность перед персоналом организации	52	4,5	55	1,2	91	1,8	+3,0	- 3,3	+36	+0,6
3.2.3. Задолженность перед государственными фондами	-	-	4	0,1	18	0,3	+4,0	+0,1	+14	+0,2
3.2.4. Задолженность по налогам и сборам	51	4,4	66	1,4	95	1,8	+15,0	- 3,0	+29	+0,4
3.2.5. Прочие кредиторы	-	-	347	7,6	184	3,6	+347	+7,6	- 163	- 4,0

Приложение 3

Таблица 3 - Анализ ликвидности баланса ООО Агентство печати «Дагиздательство»

Актив	На 01.01.2010 г	На 01.01.2011г	Пассив	На 01.01.2010 г	На 01.01.2011 г	Платежный излишек
						На 01.01.2010 г	На 01.01.2011 г
Наиболее ликвидные активы (А1)	27	18	Наиболее срочные обязательства (П1)	1234	2137	-1207	-2119
Быстрореализуемые активы (А2)	1352	1954	Краткосрочные пассивы (П2)	1296	668	56	1286
Медленнореализуемые активы (А3)	2968	2867	Долгосрочные пассивы (П3)	0	0	2968	2867
Труднореализуемые активы (А4)	209	273	Постоянные пассивы (П4)	2052	2441	-1843	-2168
Баланс	4569	5179	Баланс	4569	5179	-	-



Приложение 4

Таблица 4 - Анализ коэффициентов ликвидности

Коэффициенты ликвидности	На 01.01.09	На 01.01.10	На 01.01.11	Изменение в период с 01.01.2009 по 01.01.2010	Изменение в период с 01.01.2010 по 01.01.2011
Кал	0,003	0,01	0,006	+0,007	-0,004
Ккл	0,39	0,55	0,7	+0,16	+0,15
Ктл	0,93	1,72	1,75	+0,79	+0,03



Приложение 5

Таблица 5 - Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования

Показатель	На 01.01.2010	На 01.01.2011	Недостаток	Избыток
			На 01.01.2010	На 01.01.2011	На 01.01.2010	На 01.01.2011
1.Запасы, тыс. руб	2924	2849	-	-	-	-
2.СОК, тыс.руб.	1830	2142	-1094	-707	-	-
3.ДОК, тыс.руб.	1830	2142	-1094	-707	-	-
4.ОК, тыс. руб.	3126	2810	-	-39	+202	-



Приложение 6

Таблица 6 - Влияние расширения розничной сети на показатели оборачиваемости и рентабельности