Управление финансовой устойчивостью компании

R = П / ФП

Где: ФП - финансовый показатель тех или иных хозяйственных активов и их источников

П - прибыль (чистая либо балансовая)

1). Общая рентабельность

Рассчитывается как отношение чистой прибыли к средней стоимости основных и оборотных средств. Показывает, какая часть балансовой прибыли приходится на 1руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется.

R общ = Ч.П. / (О.Ф.+О.С.)

Где: Ч.П. - чистая прибыль после налогообложения

О.Ф.+О.С. - среднегодовая стоимость основных и оборотных средств

2). Рентабельность оборотных активов

Определяется как отношение чистой прибыли (прибыли после налогообложения) к оборотным активам предприятия. Этот показатель отражает возможности предприятия в обеспечении достаточного объема прибыли по отношению к используемым оборотным средствам компании. Чем выше значение этого коэффициента, тем более эффективно используются оборотные средства.

R о. а = Ч.П. / ОА

Где: ЧП - чистая прибыль

ОА - среднегодовая стоимость оборотных активов

3). Рентабельность производственных фондов

Определяется как отношение балансовой прибыли к среднему значению суммы стоимости основных производственных фондов, нематериальных активов и оборотных средств в товарно - материальных ценностях.

Уровень рентабельности производственных фондов тем выше, чем выше прибыльность продукции (чем выше фондоотдача основных фондов и скорость оборота оборотных средств, чем ниже затраты на 1 рубль продукции и удельные затраты по экономическим элементам (средств труда, материалов труда).

R п.ф. = П / ПФ

где : П - прибыль до налогообложения

ПФ - среднегодовая стоимость производственных фондов

4). Фондоотдача - показывает, сколько продукции производит предприятие на каждую единицу стоимости основных фондов, которые были в нее вложены.

Ф О = ГП / ОФ

Где ГП- объем выпущенной продукции

ОФ- первоначальная стоимость основных фондов

На основании показателя фондоотдачи можно сделать вывод о том, насколько эффективно работает любое предприятие. Для этого в качестве базовой проверяющей цифры, как правило, используют сравнение объема уже выпущенной продукции и стоимости основных фондов, задействованных в процессе производства. Затем определяется объем прибыли в чистом виде, которые сопоставляется с амортизационными отчислениями. Если амортизация оказывается меньше, чем полученная чистая прибыль, значит, работу предприятия можно назвать эффективной.

5). Рентабельность активов предприятия

Определяется как отношение чистой прибыли ко всем активам предприятия

R a = Ч.П. / ВБ

Где:

ЧП - чистая прибыль

ВБ - валюта баланса

6) Рентабельность оборота

Является индикатором ценовой политики предприятия. Определяется как отношение величины чистой прибыли к величине объема продаж (выручке).

R о. = Ч.П. / В

Где:

Ч.П. - чистая прибыль предприятия

В - выручка

7). Рентабельность производства

Рентабельность производства определяется как отношение величины валовой прибыли к себестоимости продукции.

R пр = П / СС

где П - валовая прибыль (прибыль до налогообложения)

СС - себестоимость продукции

8). Период окупаемости собственного капитала

Находится путем деления среднегодовой величины собственного капитала на чистую прибыль анализируемого периода. Имеет важное значение для собственников и акционеров, поскольку через оценку его величины и динамики они, как правило, делают выводы об эффективности управления их капиталом.

Период окупаемости собственного капитала рассчитывается по следующей формуле:

ПО с.к. = С.К. / Ч.П.

где СК - средняя стоимость собственного капитала

ЧП - чистая прибыль

В работе будет прослежена динамика показателей финансовой устойчивости и деловой активности за период деятельности организации, определен тренд показателей за этот период, дана оценка финансового состояния и уровня деловой активности предприятия, а также предложены мероприятия по улучшению показателей финансовой устойчивости и деловой активности.

9). Фондоемкость

Ф е = Фср / ГП

Где Фср - средняя за оцениваемый период стоимость основных фондов

ГП - объем выпуска готовой продукции

Показывает количество ОПФ на рубль выпущенной продукции

10).Фондовооруженность

Фв = Ф ср. / Ч

Где Ч - численность персонала

характеризует количество ОПФ на одного работающего.

11).Рентабельность основных средств -- отношение чистой прибыли к величине основных средств.

Ро.с.= ЧП/Основные средства * 100 %



Глава II. Оценка финансовой устойчивости предприятия

$1. Характеристика ООО «Форменный стиль»

Общество с ограниченной ответственностью «Форменный стиль» создано учредителями - физическими лицами 12 декабря 2008 г. на основе решения собрания учредителей о создании организации. Вид деятельности - производство швейных изделий. Организация имеет швейный цех с различными видами швейного оборудования. Занимается производством как малых оптовых партий спецодежды и униформы, так и индивидуальным пошивом. Способ ведения учета - позаказный.

Используя исходные данные баланса предприятия с 01.01.2009 г. по 01.01.2012г., содержащихся в Таблице № 1 Приложения, определим структуру источников средств, соотношение собственных и заемных средств, а так же их долю в валюте баланса. Для этого произведем расчет относительных показателей финансовой устойчивости. Результаты расчета сведены в Таблицу № 2 Приложения.

$2. Анализ показателей финансовой устойчивости предприятия

Анализ Таблицы 2 «Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия».

1.Коэффициент автономии (финансовой независимости) показывает устойчивое снижение своих значений с 01.01.09г. по 01.01.12г. Самое наибольшее отрицательное изменение этого коэффициента произошло за период с 01.01.09 по 01.01.10. Затем динамика отрицательных изменений коэффициента замедляется, о чем говорят величины относительных и абсолютных изменений этого показателя. Прирост показателя произошел за период с 01.01.12 по 01.01.14 г., за период с 2014 по 2016 г. динамика показателя остаетсянезначительной. Однако величины этого показателя за весь период наблюдения остаются менее нормальных (0,5), из чего можно сделать вывод, что предприятие более зависимо от внешних финансовых источников. Т.к. из Табл. 1 видно, что предприятие не использует в своей деятельности заемные финансовые средства, то можно сделать вывод, что в отрицательной динамике коэффициента автономии существенную роль играет кредиторская задолженность предприятия (увеличение суммы валюты баланса).

2. Коэффициент финансовой зависимости за период с 01.01.09 по 01.01.11 показывает устойчивый рост. Некоторое снижение значений коэффициента происходит в 2011 и 2012 годах, более значительное снижение наблюдается в период с 2014 по 2016гг. Тем не менее значения коэффициента остаются выше нормы (0,5) (кроме 2014г.), что свидетельствует о недостаточности собственных оборотных средств предприятия и сохраняющейся на протяжении всего наблюдаемого периода зависимости от внешних финансовых источников.

3. Рост значений коэффициент заемного капитала в период с 2010 по 2014гг. свидетельствует о росте краткосрочной кредиторской задолженности. Поскольку предприятие не привлекает кредитные ресурсы, то увеличение этого показателя свидетельствует, скорее всего, о росте кредиторской задолженности перед контрагентами. Некоторое снижение значений этого показателя наблюдается в 2014-2015гг.,что обусловлено уменьшением суммы кредиторской задолженности.

4. Значения коэффициента финансовой устойчивости уменьшаются в течение периода с 01.01.09 по 01.01.11г. Это обусловлено динамикой роста величины валюты баланса за счет динамики роста кредиторской задолженности поставщикам и уменьшением собственного капитала предприятия в 2010 г. Показатель демонстрирует рост с 2011 по 2013 гг. , и стабилизируется в период с 2014 по 2016гг., что обусловлено ростом собственного капитала и уменьшением общей величины активов в балансе.

5. Значения коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами показывают, что доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов уменьшалась в течении периода с 01.01.09 по 01.01.11. Показатель демонстрирует слабый рост в 2012-2013гг., а затем стабилизируется в 2014-2016гг., что обусловлено ростом собственного капитала организации.

6. Значения коэффициента маневренности показывают, что в течение 2009-2010 годов происходило уменьшение доли собственных оборотных средств, используемых для финансирования текущей деятельности. С 2013 г. показатель растет, значения показателя в пределах нормы (>0.5) c 2013, что обусловлено ростом собственного капитала.

7. Рост значений мультипликатора собственного капитала свидетельствует о том, что предприятие финансирует свои активы за счет заемных средств (в данном случае - за счет кредиторской задолженности перед контрагентами). Некоторое снижение этого показателя в 2012 -2016гг. происходило за счет превышения динамики роста собственного капитала над динамикой роста валюты баланса (сравнение относительных изменений значений валюты баланса и собственного капитала в табл. 1).

8. Значения коэффициента финансового риска возросло в разы за период с 01.01.2009 г. по 01.01.2011 г., превысив допустимое значение 0,7 .

Анализ структуры долгосрочных и краткосрочных обязательств (Табл.7) показывает, что возрастание коэффициента финансового риска возросло за счет увеличения кредиторской задолженности предприятия.

Анализ таблицы 3 «Расчет абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия»

Исходя из данных таблицы 3 значения степени обеспеченности запасов собственными оборотными средствами и общими источниками демонстрируют постоянное снижение. Скорость снижения степени обеспеченности запасов несколько снижается в 2012 году за счет роста собственного капитала и уменьшения кредиторской задолженности предприятия.

В соответствии с показателями степени обеспеченности запасов можно сделать вывод о том, что финансовое положение предприятия кризисное. Однако значения кредиторской задолженности поставщикам (расчеты с поставщиками) не превышают суммы запасов, а значения нормальных источников покрытия запасов в среднем превышают суммы запасов.

Несмотря на то, что на 01.01.13г. наблюдается превышение суммы запасов над суммой нормальных источников покрытия, общая доля кредиторской задолженности в сумме нормальных источников покрытия снизилась на 32% за счет роста собственного капитала и уменьшения кредиторской задолженности.

Анализ таблицы 4 Определение типа финансовой устойчивости предприятия.

Сравнив величины привлекаемых для формирования запасов краткосрочных кредитов и заемных средств с суммарной стоимостью сырья, материалов и готовой продукции, в целом можно сделать вывод, что финансовое положение предприятия неустойчиво, но эта неустойчивость не носит кризисного характера, т.к. определяющими факторами, формирующими финансовую неустойчивость, является чрезмерное увеличение запасов (приобретение материалов) и рост кредиторской задолженности. Предприятию следует избавиться от излишних запасов и кредиторской задолженности и пересмотреть стратегию работы с поставщиками и заказчиками, т.к. при позаказном методе работы данного предприятия материалы целесообразнее всего заготавливать за счет сумм предоплаты заказчиков, а не за счет собственных средств.



$3. Оценка платежеспособности предприятия

Для оценки платежеспособности предприятия произведен анализ ликвидности баланса за период с 01.01.2009г. по 01.01.2013г. в Таблице № 10 Приложения.

Анализ Таблицы № 10 Расчет показателей платежеспособности предприятия.

Значения показателя текущей ликвидности снижаются с 01.01.09г. по 01.01.12г. Снижение значений показателя текущей ликвидности обусловлено ростом значений П1 (рост кредиторской задолженности предприятия). Неравенства, обусловливающие уровень абсолютной ликвидности баланса, показывают, что условие абсолютной ликвидности не соблюдается в части неравенства А1>П1, что свидетельствует о неспособности предприятия гасить кредиторскую задолженность за счет денежных средств.

Анализ структуры активов и структуры денежных потоков (Таблица № 6 и Таблица № 7 Приложения) показывает, что денежные средства предприятия «связаны» накопленными неактивными запасами, реализовав которые предприятие может увеличить степень своей платежеспособности.

$4. Определение уровня деловой активности предприятия и возможностей по ее улучшению

Для количественной оценки деловой активности предприятия будет рассмотрен уровень эффективности использования ресурсов (активов) предприятия. Для этого произведем расчет показателей оборачиваемости оборотных активов (Таблица № 8 Приложения).

Анализ Таблицы № 8 Расчет показателей оборачиваемости оборотных активов.

Значения К о.о.а. за период с 01.01.11 по 01.01.12 значительно снижены по сравнению с предыдущими периодами. Эта тенденция сохраняется на период с 01.01.12 по 01.01.13. Рассчитав значения К о.з., можно сделать вывод, что снижение К о.о.а. вызвано снижением К о.з. Снижение значений К о.з. связано с увеличением количества неиспользуемых запасов (сырья) на предприятии, что подтверждается значениями оборачиваемости запасов в днях ОЗд. Проанализировав изменение значений коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности К о.к.з и поведение показателей запасов и сумм кредиторской задолженности (табл. 1 Приложения), можно сделать вывод об излишнем приобретении предприятием материалов и сырья, а так же об использовании предприятием кредиторской задолженности как источника финансовых ресурсов.

Анализ таблицы 9 Расчет показателей рентабельности предприятия.

На показатель общей рентабельности предприятия R общ. оказывают влияние факторы выручки, себестоимости и величины основных и оборотных фондов. Значения показателя за расчетный период с 01.01.2009 по 01.01.2013гг. уменьшаются (табл. 6 Приложения). Падение показателя общей рентабельности предприятия вызвано двумя факторами: уменьшением чистой прибыли и ростом стоимости основных фондов и оборотных активов. Рост стоимости оборотных активов обусловлен увеличением запасов (Таблица 1 приложения). Уменьшение чистой прибыли, несмотря на увеличение выручки за 2011 г., произошло за счет увеличения себестоимости продукции на величину, большую, чем увеличение выручки за этот же период. Это также оказало влияние на снижение показателя общей рентабельности.

Аналогично ведет себя показатель рентабельности оборотных активов предприятия. Здесь также существенное влияние оказало увеличение запаса.

Рентабельность производственных фондов снижается, здесь снижение обусловлено поступлением новых основных средств и снижением показателя фондоотдачи. Сравнивая показатель амортизации с объемом чистой прибыли за соответствующий расчетный период (Табл.1 Приложения), видим, что показатель чистой прибыли предприятия остается больше, чем величина амортизации, из чего можно сделать вывод, что предприятие в целом работает нормально. В 2011 г. имело место приобретение и ввод в эксплуатацию нового оборудования, с чем связан некоторый рост издержек предприятия. Однако за 2012 год показатель фондоотдачи и разница величин чистой прибыли и амортизации показали тенденцию к повышению, что может свидетельствовать о повышении эффективности использования нового оборудования.

Увеличение показателя периода оборота собственного капитала свидетельствует о том, что предприятие, увеличивая собственный капитал, не стремится использовать его для расширенного воспроизводства и извлечения дополнительной прибыли.

$5. Возможности предприятия по укреплению финансовой устойчивости и деловой активности

Исходя из проведенного анализа показателей финансовой устойчивости и деловой активности предприятия, можно сделать следующие выводы:

В целом предприятие нормально финансово неустойчиво. Переход в фазу недопустимой финансовой неустойчивости (табл. 4 Приложения) произошел за счет значительного превышения величины запасов предприятия над производственно необходимым уровнем, а так же за счет увеличения кредиторской задолженности перед поставщиками.

В связи с этим предприятию следует провести инвентаризацию склада и кредиторской задолженности, после чего избавиться от излишков запасов. Невостребованную кредиторскую задолженность с истекшим сроком исковой давности следует списать в доходы в порядке, установленном Налоговым Кодексом РФ. В результате показатели оборачиваемости и финансовой устойчивости должны возрасти. Увеличится собственный капитал предприятия (нераспределенная прибыль). Предприятию следует пересмотреть стратегию работы с контрагентами, т.к. при позаказном методе работы предприятия сырье у поставщика целесообразно приобретать за счет сумм предоплат покупателей.

По поведению показателя периода оборота собственного капитала можно сделать вывод о низкой рентабельности собственного капитала предприятия. Предприятие накапливает собственный капитал, не используя его для извлечения дополнительной прибыли.

В связи с этим предприятию можно рекомендовать более активно задействовать свои возможности по расширению своей деятельности. Здесь значительную роль должны сыграть среднесрочные и долгосрочные стратегические планы развития предприятия, основанные на анализе возможности расширения деятельности как на имеющемся сегменте рынка, так и на возможностях освоения новых сегментов.



Заключение

В данной курсовой работе был проведен анализ управления финансовой устойчивостью ООО «Форменный стиль».

За анализируемый период финансовая устойчивость предприятия носит нормально неустойчивый характер, в то же время в начале анализируемого периода предприятие было финансово абсолютно устойчиво. Переход в фазу недопустимой финансовой неустойчивости (табл. 4 Приложения) произошел за счет значительного превышения величины запасов предприятия над производственно необходимым уровнем, а так же за счет увеличения кредиторской задолженности перед поставщиками.

В результате в структуре капитала предприятия преобладает заемный, который представлен в виде долгосрочных обязательств и кредиторской задолженности. Поэтому предприятию необходимо сократить привлечение заемного капитала в виде кредиторской задолженности, так как она составляет бОльшую часть.екомендовано Рекомендовано

Поскольку кредиторская задолженность просрочена (истек срок исковой давности) и предприятие - кредитор не предъявило претензии, рекомендовано списать кредиторскую задолженность в доходы предприятия, увеличив собственный капитал.

Предложено пересмотреть стратегию работы с поставщиками, чтобы избежать образования излишков запасов сырья на складе. Поскольку способ производства швейных изделий позаказный, сырье следует закупать только в количествах, необходимых для производства заказанных изделий. От накопившихся излишков сырья следует избавиться, реализовав сырье по его себестоимости.

Финансовая политика предприятия в целом носит консервативный характер. Предприятие не расширяет производство и не осваивает новые сферы деятельности, просто накапливая собственный капитал и не используя его. В связи с этим предприятию следует пересмотреть свою финансовую политику в сторону бОльшей агрессивности, например, освоение новой сферы деятельности. Выбор новой сферы деятельности должен учитывать степень финансового риска, для минимизации которого можно предложить освоение сферы деятельности, связанной с производством швейных изделий, чтобы максимально использовать уже имеющиеся ресурсы на предприятии.

Коэффициенты финансовой устойчивости позволяют не только оценить один из аспектов финансового состояния предприятия. При правильном пользовании ими можно активно воздействовать на уровень финансовой устойчивости, повышать его до минимально необходимого, а если он фактически превышает минимально необходимый уровень, - использовать эту ситуацию для улучшения структуры активов и пассивов.

Т.о., в ходе данной курсовой работы было ещё раз доказано, что анализ финансового состояния предприятия служит не только средством привлечения деловых партнеров, но и базой принятия управленческих решений.



Список литературы

1. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. - М.:Инфра-М, 2009.

2. Грищук Т. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. - Питер, 2008.

3. Трофимова М. Н. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие - Томск: Изд-во ТПУ 2008.

4. Анализ финансовой устойчивости: Учебник / Под ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. - М.: Вузовский учебник, 2007.

5. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело и Сервис, 2007.

6. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Под ред. Проф. В.Я. Позднякова. - М.: ИНФРА - М, 2008.

7. Бендиков М.А, Сахарова И.В., Хрусталев Е.Ю. Финансово-экономическая устойчивость предприятия и методы ее регулирования // Экономический анализ: Теория и Практика. - 2006. - №14. Бочаров В.В. Финансовый анализ. - СПб.: Питер, 2007.

8. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. В 2 т. - 3-е изд. - К.: Эльга, Ника - Центр, 2007. - Т.1.

9. Васильева Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В. Петровская. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2007.

10. Грачев А. В. Организация и управление финасовой устойчивостью//Финансовый менеджмент. - 2008, № 1. - с.25-27. - Электрон. дан. - Режим доступа: http://www.finman.ru/articles/2004/1/751.html свободный

11. Грачев А.В. Финансовая устойчивость предприятия: Анализ, оценка и управление // Финансовый менеджмент. - 2004, №1. Электрон.дан.- Режим доступа http://financial-analysis.ru/reklam/rekColibFA2.html свободный.

12. Кован С. Е. Финансовая устойчивость предприятия и ее оценка для предупреждения его банкротства//Экономический анализ: теория и практика. 2009, № 15. - Электрон. дан. - Режим доступа:



Приложение

Таблица № 1 Исходные данные для расчета показателей финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия

Наименование показателя	Изменение показателей
	Базис на 01.01.09	Отчет на 01.01.10	Отчет на 01.01.11	Отчет на 01.01.12	Отчет на 01.01.13	Отчет на 01.01.14	Отчет на 01.01.15	Отчет на 01.01.16
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	5	87	198	7	22	66	26	48
Денежные средства, краткосроч. финансовые вложения и краткосроч. дебитор. задолж-ть	10	342	252	17	153	186	26	78
Общая величина оборотных активов	15	842	1337	1979	2754	2138	1578	2321
Общая величина активов	15	1008	1457	2253	2966	2295	1697	2396
Краткосрочные обязательства	1	748	1249	1906	2264	1042	881	1235
Общая величина обязательств	1	748	1249	1906	2264	1104	881	1376
Собственный капитал	9	264	209	347	703	934	816	1020
Внеоборотные активы	0	165	119	274	213	157	119	75
Долгосрочные обязательства	0	0	0	0	0	0	0	0
Собственные оборотные средства	9	429	328	621	916	777	697	945
Краткосрочные кредиты и займы	0	0	0	0	0	0	0	0
Запасы	1	505	1086	1962	2601	1952	1552	2115
Расчеты с поставщиками	0	420	1231	1906	1042	1042	768	1235
Баланс	10	1013	1458	2253	2967	2295	1697	2396
Выручка	0	1659	2511	1447	1931	2712	2366	2191
Себестоимость	0	1361	2328	1350	1765	2415	2135	2083
Дебиторская задолжен-ность	0	123	72	184	131	120	0	30
Готовая продукция	0	1211	2293	1250	1575	537	273	274
Первоначальная стоимость О.Ф.	0	160	193	423	443	457	484	515
Прибыль до налогообложения	0	279	183	97	134	283	148	108
Чистая прибыль	0	254	146	78	107	232	118	75
Амортизация	0	28	74	75	82	69	71	70
Среднесписочная численность персонала	8	8	10	13	12	12	12	12

Таблица 2 Расчет относительных показателей финансовой устойчивости предприятия

Наименование показателя	Базис на 01.01.09	Отчет на 01.01.10	Отчет на 01.01.11	Отчет на 01.01.12	Отчет на 01.01.13	Отчет на 01.01.14	Отчет на 01.01.15	Отчет на 01.01.16
Наименование показателя	обозначение
Коэффициент автономии	Ка	1,000	0,261	0,173	0,154	0,237	0,407	0,481	0,426
Коэффициент финансовой зависим.	Кф.з.	0,1	0,739	0,846	0,772	0,763	0,454	0,519	0,574
Коэффициент заемного капитала	Кз.к.	0,1	0,738	0,857	0,846	0,763	0,454	0,519	0,574
Коэффициент финансовой устойчивости	К ф.у.	0,9	0,261	0,144	0,154	0,237	0,407	0,481	0,426
Коэффициент обеспеченности собств. оборотными средствами	К о.с.о.с.	1	0,51	0,245	0,314	0,333	0,51	0,593	0,472
Коэффициент маневреност	К м	1	0,375	0,431	0,21	0,697	0,832	0,854	0,926
Мультипликатор собств. капитала	К м.с.к.	1,111	3,837	6,976	6,423	4,22	2,457	2,08	2,349
Коэффициент финансового риска	Кфр	0,11	2,83	5,976	5,493	3,22	1,116	1,08	1,211

Таблица 3 Расчет абсолютных показателей финансовой устойчивости

Наименование показателя	Базис на 01.01.09	Отчет на 01.01.10	Отчет на 01.01.11	Отчет на 01.01.12	Отчет на 01.01.13	Отчет на 01.01.14	Отчет на 01.01.15	Отчет на 01.01.16
Наименование	Обозначение
Наличие собственных оборотных средств	Е с	9	99	90	73	490	777	697	945
Наличие собственных и долгосрочных заемных средств	Е с.д.	9	99	90	73	490	777	697	945
Общая величина источников формирования запасов	Е о.и.	9	99	90	73	490	777	697	945
		Степень обеспеченности запаса
Собственными оборотными средствами		8	-76	-758	-1341	-1685	-1175	-885	-1170
Собственными оборотными и долгосрочными заемными средствами		8	-76	-758	-1341	-1685	-1175	-885	-1170
Общими источниками		8	-76	-758	-1341	-1685	-1175	-885	-1170

Таблица 4 Определение типа финансовой устойчивости предприятия

Период	Собственные оборотные средства	Краткосрочные кредиты и займы	Запасы	Фс.о.с	Фс.д.	Фо.и.	Расчеты с поставщиками	Нормальные источники покрытия запасов	Доля с.о.с. В НИП, %	Доля кредит. задолженности в НИП,%	Общая величина оборотных активов	Тип финансовой устойчивости
01.01.09	9	0	1	8	8	8	0	9	100	-	9	абсолютная
01.01.10	99	0	505	-406	-406	-406	420	519	19,08	80,92	842	нормальная неустойчивость
01.01.11	90	0	1086	-996	-996	-996	1231	1321	6,813	93,187	1337	недопустимая неустойчивость
01.01.12	73	0	1962	-1889	-1889	-1889	1906	1979	3,689	96,311	1979	недопустимая неустойчивость
01.01.13	490	0	2601	-2111	-2111	-2111	1042	1532	31,984	68,016	2754	нормальная неустойчивость
01.01.14	777	0	1952	-1175	-1175	-1175	1042	1819	42,72	57,284	2138	нормальная неустойчивость
01.01.15	697	0	1552	-855	-855	-855	768	1465	47,58	60,137	1578	нормальная неустойчивость
01.01.16	945	0	2115	-1170	-1170	-1170	1235	2180	43,35	56,65	2321	нормальная неустойчивость

Таблица № 5 Расчет относительных показателей платежеспособности предприятия

Наименование показателя	Базис на 01.01.09	Отчет на 01.01.10	Отчет на 01.01.11	Отчет на 01.01.12	Отчет на 01.01.13	Отчет на 01.01.14	Отчет на 01.01.15	Отчет на 01.01.16
Наименование	Обозначение
Коэффициент общей платежеспособности	К. о.пс	5	1,126	1,163	1,036	1,214	2,3	1,984	1,741
Коэффициент абсолютной (денежной) ликвидности	К. а.пс	5	0,116	0,159	0,004	0,021	0,06	0,03	0,04
Коэффициент быстрой ликвидности	К.б.л.	9	0,457	0,202	0,009	0,068	0,18	0,03	0,04
Коэффициент текущей ликвидности	К.т.л.	10	1,13	1,07	1,04	1,216	2,05	1,791	1,94
Коэффициент утраты платежеспособности	К. у.пс		-0,5	0,56	0,56	0,588	1,13	0,863	0,989
Коэффициент восстановления платежеспособности	К в.пс		-1,7	0,52	0,51	0,653	1,24	1,122	1,007

Таблица № 6 Доля производственных запасов в сумме всех активов предприятия

Базовое значение на 01.01.09	Отчет на 01.01.10	Отчет на 01.01.11	Отчет на 01.01.12	Отчет на 01.01.13	Отчет на 01.01.14	Отчет на 01.01.15	Отчет на 01.01.16
0,111	0,501	0,745	0,871	0,944	0,913	0,984	0,883



Таблица № 7 Данные из отчета о движении денежных средств

Денежные потоки от текущих операций,тыс.руб.	за 2009г.	за 2010 г.	за 2011 г.	за 2012 г.	за 2013 г.	за 2014 г.	за 2015 г.
Поступления, всего	2450	2951	2038	2777	4066	2676	3853
в т.ч. От продажи продукции, работ и услуг	2006	2883	1892	2038	3211	2646	2951
Платежи, всего	2367	2840	2229	2762	4078	2652	3847
в т.ч. Поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы,услуги.	1782	1745	1383	1060	2311	1860	2220

Таблица № 8 Расчет показателей оборачиваемости оборотных активов

Коэффициент	Значения коэффициентов за расчетные периоды
	на 01.01.09г.	на 01.01.10г.	на 01.01.11г.	на 01.01.12г	на 01.01.13г	на 01.01.14	на 01.01.15	на 01.01.16г.
Ко.о.а	0	1,99	1,88	0,73	0,7	1,268	1,075	0,944
Ко.з.	0	2,69	2,14	0,69	0,68	1,237	1,376	0,985
К о.д.з	0	13,49	34,88	7,86	14,74	21,524	39,433	146,07
К о.г.п.	0	1,37	1,1	1,16	1,23	5,05	8,667	7,996
К о.о.к	0	16,76	27,9	19,82	3,94	2,474	3,395	2,017
Фо	0	7,569	11,881	2,955	3,555	1,175	0,564	0,532
ОЗ д	----	136	171	529	537	295	265	371
К о.к.з	----	3,95	2,04	0,76	1,85	2,603	2,686	1,774

Таблица № 9 Расчет показателей рентабельности предприятия

Коэффициент	Значения коэффициентов за расчетные периоды
	на 01.01.10г.	на 01.01.11г.	на 01.01.12г.	на 01.01.13г.	на 01.01.14г.	на 01.01.15г.	на 01.01.16г.
R общ.	0,499	0,118	0,042	0,041	0,0882	0,059	0,037
R об.а	0,596	0,109	0,039	0,039	0,095	0,064	0,038
R пр.ф	2,098	1,538	0,354	0,629	1,53	1,072	0,773
R а	0,25	0,10	0,035	0,036	0,086	0,05	0,031
R о	0,153	0,058	0,054	0,055	0,086	0,05	0,034
R произв.	0,204	0,079	0,072	0,076	0,117	0,069	0,052
ПО с.к.	1,039	1,432	4,449	6,57	3,528	7,415	12,24
ФО	7,569	11,881	2,955	3,555	1,175	0,564	0,532

Таблица № 10 Расчет абсолютных показателей ликвидности баланса

Дата	Наименование показателя
	А1	П1	А2	П2	А3	П3	А4	П4	Текущ. ликвидность	Абсолютная ликвидность
										А1>П1	А2>П2	А3>П3	А4<П4
01.01.09	5	0	0	0	1	0	0	9	10	+	+	+	+
01.01.10	87	420	123	0	505	0	165	264	-210	-	+	+	+
01.01.11	198	1231	72	0	1086	0	119	209	-979	-	+	+	+
01.01.12	7	1906	184	0	1962	0	274	347	-1889	-	+	+	+
01.01.13	22	2264	131	0	2601	0	213	703	-889	-	+	+	+
01.01.14	66	1104	120	0	1952	0	157	934	-918	-	+	+	+
01.01.15	26	881	0	0	1552	0	119	816	-855	-	=	+	+
01.01.16	48	1235	30	0	2115	0	75	1020	-1165	-	+	+	+

Таблица № 11 Расчет показателей эффективности использования основных фондов

Коэффициент	Значения коэффициентов за расчетные периоды
	на 01.01.10	на 01.01.11	на 01.01.12	на 01.01.13	на 01.01.14	на 01.01.15	на 01.01.16
Фо	7,569	11,881	2,955	3,555	1,175	0,564	0,532
Фе	0,068	0,062	0,157	0,155	0,345	0,505	0,354
Фв	10,31	14,2	11,269	20,33	15,417	11,5	8,08
Р о.с.	1,539	1,227	0,285	0,502	1,477	0,992	1,0

Размещено на Allbest.ru